Sitowise Group Oyj (Plc)

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja

konsernitilinpäätös

1.1.–31.12.2023

Tilikausi

Sitowise Group Oyj

Y-tunnus 2767842-8

Linnoitustie 6 D, 02600 Espoo, Suomi

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös

Tilikausi 1.1.–31.12.2023

Sitowise on pohjoismainen rakennetun

ympäristön asiantuntija- ja digitalo. Suunnittelu- ja

konsultointiosaamisemme mahdollistaa vastuullisemman

ja älykkäämmän kaupunkikehityksen ja sujuvamman

liikkumisen. Sitowise tarjoaa palveluita Suomessa

ja Ruotsissa liittyen kiinteistöihin ja rakennuksiin,

infrastruktuuriin ja digitaalisiin ratkaisuihin. Globaalit

megatrendit tuovat mukanaan valtavia muutoksia,

jotka vaativat rakennetun ympäristön älykkyyden

uudelleenmäärittelemistä – tähän viittaa visiomme

Redefining Smartness in Cities. Konsernin vuoden 2023

liikevaihto oli 211 miljoonaa euroa ja yhtiö työllistää yli

2 100 asiantuntijaa. Sitowise Group Oyj on listattu Nasdaq

Helsingin pörssilistalla kaupankäyntitunnuksella SITOWS.

www.sitowise.com

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

Sisällys

HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS ...........................................................................................5

Taloudelliset ja vaihtoehtoiset tunnusluvut .........................................................................................30

KONSERNIN TILINPÄÄTÖS IFRS ............................................................................................... 33

Konsernin laaja tuloslaskelma ......................................................................................................33

Konsernin tase .....................................................................................................................34

Konsernin rahavirtalaskelma .......................................................................................................35

Laskelma oman pääoman muutoksesta ............................................................................................36

KONSERNITILINPÄÄTÖKSEN LIITETIEDOT .................................................................................... 37

1 Yleiset tiedot ............................................................................................................. 37

1.1 Laatimisperiaatteet ...........................................................................................................37

1.2 Ulkomaan rahan määräisten erien muuntaminen ..............................................................................37

1.3 Tärkeimmät johdon tekemät harkintaan perustuvat ratkaisut sekä arvioihin ja oletuksiin liittyvät keskeiset epävarmuustekijät ..38

2 Liikevoitto ................................................................................................................ 39

2.1 Segmenttiraportointi .........................................................................................................39

2.2 Liikevaihto ...................................................................................................................39

2.3 Liiketoiminnan muut tuotot ...................................................................................................41

2.4 Materiaalit ja palvelut ........................................................................................................41

2.5 Henkilöstökulut ..............................................................................................................41

2.6 Liiketoiminnan muut kulut ....................................................................................................41

2.7 Poistot ja arvonalentumiset ...................................................................................................42

2.8 Osakekohtainen tulos ........................................................................................................42

3 Liiketoiminnan liittyvät operatiiviset varat ja velat ........................................................................ 43

3.1 Liiketoimintojen yhdistäminen ................................................................................................43

3.2 Liikearvo ja muut aineettomat hyödykkeet ....................................................................................44

3.3 Aineelliset hyödykkeet .......................................................................................................46

3.4 Myyntisaamiset ja muut saamiset ............................................................................................48

3.5 Varaukset ....................................................................................................................49

3.6 Ostovelat ja muut velat .......................................................................................................49

4 Rahoituserät ja pääomarakenne ..........................................................................................50

4.1 Rahoitustuotot ja -kulut ......................................................................................................50

4.2 Rahoitusvarat ja -velat .......................................................................................................50

4.3 Oma pääoma .................................................................................................................52

5 Rahoitus- ja pääomariskit .................................................................................................56

5.1 Rahoitusriskien hallinta .......................................................................................................56

5.2 Pääomariskien hallinta .......................................................................................................57

6 Muut liitetiedot ...........................................................................................................58

6.1 Konsernirakenne .............................................................................................................58

6.2 Tuloverot. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .59

6.3 Lähipiiritapahtumat ..........................................................................................................61

6.4 Vakuudet ja vastuusitoumukset ..............................................................................................63

6.5 Riita-asiat ja oikeudenkäynnit ................................................................................................63

6.6 Tilinpäätöspäivän jälkeiset olennaiset tapahtumat ............................................................................63

EMOYHTIÖN TILINPÄÄTÖS ....................................................................................................64

Sitowise Group Oyj tuloslaskelma (FAS) ............................................................................................64

Sitowise Group Oyj tase (FAS). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .64

Sitowise Group Oyj: Rahoituslaskelma (FAS) .......................................................................................65

Sitowise Group Oyj: Tilinpäätöksen liitetiedot (FAS) .................................................................................66

HALLITUKSEN ALLEKIRJOITUKSET JA TILINPÄÄTÖSMERKINTÄ ............................................................. 69

Hallituksen voitonjakoesitys .......................................................................................................69

Tilinpäätöksen ja toimintakertomuksen allekirjoitukset ..............................................................................69

TILINTARKASTUS ..............................................................................................................70

Tilintarkastuskertomus ............................................................................................................70

Riippumattoman tilintarkastajan raportti Sitowise Group Oyj:n ESEF-tilinpäätöksestä ...............................................73

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 3

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS

tävin tilaajasegmentti onkin julkisen sektorin asiakkaat, jotka

tuovat noin 75 % liiketoiminta-alueen liikevaihdosta. Yksityisellä

sektorilla keskeisiä asiakasryhmiä ovat rakennusyritykset sekä

teollisuus- ja energiasektorin yritykset.

Digitaaliset ratkaisut -liiketoiminta-alue (Digi) keskittyy

rakennetun ympäristön, liikkumisen ja infran sekä metsä- ja

luonnonvaratiedon älykkäisiin paikkatietopohjaisiin digitaalisiin

ratkaisuihin sekä niitä tukeviin asiantuntijapalveluihin. Palvelut

kattavat asiakaslähtöisen tietojärjestelmäkehityksen, omat ohjel-

mistotuotteet, analytiikan, tiedonhallinnan ja visualisoinnin sekä

asiantuntija- ja konsultointipalvelut.

Sitowise tarjoaa Ruotsissa suunnittelu- ja konsultointipalveluja

vastaavilla alueilla kuin Suomessa (talon-, ja infrarakentaminen

sekä digitaaliset ratkaisut). Sen palveluihin kuuluvat rakenne-

suunnittelu, rakennusten ja kiinteistöjen talotekninen suunnit-

telu ja konsultointi, infra sekä geotekninen suunnittelu. Vuoden

2023 alusta Ruotsin liiketoiminta-alueeseen on sisällytetty

aiemmin osana Digi-liiketoimintaa raportoidut kunnille suun-

natut infrastruktuuriin, sen ylläpitoon ja liikkumiseen liiittyvät

digitaaliset ratkaisut Ruotsissa (Infracontrol).

Resilienssiä ja kasvua haastavassa

markkinatilanteessa vuonna 2023

Sitowise on johtava rakennetun ympäristön asiantuntija- ja

digitalo. Sen yli 2 100 asiantuntijaa suunnittelee ja kehittää

ratkaisuja, jotka tekevät arjesta turvallista ja mukavaa kaikille

rakennettua ympäristöä hyödyntäville tai erilaista infrastruktuu-

ria käyttäville. Yhtiöllä on neljä liiketoiminta-aluetta, joiden laaja

palvelutarjonta ja monipuolinen asiakaskunta tuovat joustavuut-

ta talouden eri suhdanteissa.

Talo-liiketoiminta-alue tarjoaa suunnittelu-, asiantuntija- ja kon-

sultointipalveluita muun muassa asunto- ja toimitilakohteisiin

sekä terveydenhoidon, energiasektorin ja teollisuuden tarpeisiin.

Sitowise toimii kumppanina sekä uudisrakentamisen että kor-

jausrakentamisen kohteissa. Liiketoiminta-alueella on erityistä

suunnitteluosaamista esimerkiksi rakennetekniikassa, taloteknii-

kassa (LVIS), akustiikkasuunnittelussa ja paloturvallisuussuun-

nittelussa sekä rakennuttamispalveluissa.

Infra-liiketoiminta-alueen palvelut kattavat laajasti kaupunki-

kehityksen tarpeet eri osa-alueilla: infrastruktuuri, liikenne ja

liikkuminen, kaupunkikehitys, ympäristö ja vesi sekä infrara-

kennuttaminen. Kaupungistuminen tukee erityisesti kuntien ja

kaupunkien investointitarvetta, ja liiketoiminta-alueen merkit-

KESKEISET TUNNUSLUVUT (IFRS)

EUR miljoonaa 2023 2022 2021 2020

Muutos

2022–2023, %

Liikevaihto 210,9 204,4 179,3 160,1 3,2 %

EBITA, oikaistu 17,0 20,4 21,1 20,6 -16,6 %

% liikevaihdosta 8,1 % 10,0 % 11,80 % 12,90 %

EBITA 15,1 16,1 18,5 19,5 -6,0 %

Liikevoitto 11,7 13,2 16,4 18,3 -11,4 %

Katsauskauden tulos 5,5 7,9 7,9 12,7 -29,9 %

Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja 23,9 22,7 22,8 31,5 5.4 %

Nettovelka 55,3 56,6 30,9 56,6 -2,2 %

Nettovelka/EBITDA, oikaistu 3,0x 2,6x 1,4x 2,6x

Omavaraisuusaste, % 42,9 % 41,6 % 46,0 % 30,2 %

Osakekohtainen tulos (EPS), eur *

)

0,16 0,22 0,22 9,69

Henkilöstö keskimäärin 2 211 2 151 1 969 1 823 2,8 %

)

Vuosi 2020 on laskettu ei-vertailukelpoisella osakemäärillä ja vuoden 2021 kohdalla on käytetty listautumisen jälkeisen jakson (3–12/2021) osakemäärää

vertailukelpoisuuden saavuttamiseksi.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 5

MARKKINAYMPÄRISTÖ VUONNA 2023

Sitowisen markkinaympäristö vuonna 2023 oli kaksitahoinen ja

jakautunut heikomman ja vahvemman kysynnän alueisiin. Vih-

reään siirtymään, turvallisuuteen ja rakennetun ympäristön digi-

talisaatioon liittyvien palveluiden vahva kysyntä niin yksityisen

kuin julkisen sektorin asiakkaiden keskuudessa tarjosi kasvu-

mahdollisuuksia etenkin Infra- ja Digitaaliset ratkaisut -liiketoi-

minta-alueilla. Julkisen sektorin kysyntä teknisen konsultoinnin

palveluille oli melko vakaata läpi vuoden, vaikka hintapaineet ja

kilpailu lisääntyivät erityisesti vuoden loppua kohden.

Talo-liiketoiminnassa kulunut vuosi osoittautui vieläkin haasta-

vammaksi kuin vuoden 2023 alussa ennakoimme. Rakennus-

markkinoiden heikkeneminen erityisesti asuntorakentamisessa

jatkui koko vuoden ja vaikutti merkittävästi Talo-liiketoimintaan.

Vaikutuksen näkyivät osin myös Infrassa ja Ruotsissa, kun taas

Digitaalisten ratkaisujen kasvua hidasti pääasiassa yksityisen

sektorin kysynnän hidastuminen vuoden jälkipuoliskolla.

Korkojen nousu ja inflaatiopaineet vaikuttivat asiakkaiden lyhyen

aikavälin päätöksentekoon, lisäten hintapaineita ja kilpailua kai-

killa liiketoiminta-alueilla. Kaikkiin liiketoiminta-alueisiin vaikutti

lisäksi negatiivinen kalenterivaikutus, kun vuoden aikana oli kaksi

työpäivää vähemmän kuin edellisenä vuonna. Lisäksi Ruotsin

kruunun heikkeneminen suhteessa euroon laski edelleen rapor-

toitua liikevaihtoa.

STRATEGIAN TOTEUTUS

Sitowise tavoittelee kestävää kannattavaa kasvua sekä arvon-

luontia vahvan asiantuntijaosaamisen kautta Sitowisen asiak-

kaille, muille sidosryhmille ja yhteiskunnalle. Yhtiön strategia

vuosille 2023–2025 julkaistiin helmikuun 2023 lopussa ja se

keskittyy innovaatioihin, vastuullisuuteen ja tehokkuuteen.

Yhtiö julkaisi myös uuden vision, joka on Redefining smartness

in cities. Sitowise hakee kasvua useilla tulevaisuuteen suun-

taavilla osa-alueilla, mukaan lukien uusiutuvat energialähteet,

kiertotalous, luonnon monimuotoisuus, korjausrakentaminen ja

digitaaliset palvelut.

Vuonna 2023 Sitowise edisti useita strategisiin kasvutavoit-

teisiinsa liittyviä aloitteita ja jatkoi yhtiön kulttuurin, keskeis-

ten prosessien, johtamisperiaatteiden ja johtamisjärjestelmien

yhteensovittamista siten, että ne tukevat parhaiten strategian

toteutumista tulevaisuudessa.

Strategiset pilarit ja eteneminen

"The most innovative" strategisen pilarin kohdalla Sitowise

pyrkii muun muassa edistämään yhtiön innovaatiokulttuuria,

rakentamaan skaalautuvaa SaaS-liiketoimintaa ja parantamaan

suunnitteluympäristöjä.

Vuonna 2023 innovoinnin painopiste siirtyi uusien ideoiden

tunnistamisesta smart services -palveluiden kaupallistamiseen

yhteistyössä avainasiakkaiden kanssa. Uusia palveluita olivat

muun muassa ESG-riskien arviointityökalu, ketterä digitaalisten

kaksosten luominen, rakennetun omaisuuden 3D-skannaus sekä

digitaaliset työkalut, jotka auttavat kiinteistö- ja rakennusyritys-

asiakkaitamme takuuaikavaatimusten älykkäässä hallinnassa.

Sitowisen toista kertaa järjestetyn Smart City Lab -innovaa-

tiokilpailun voittaja oli Soil Health Audit & Action Plan, joka tuo

uuden ratkaisun EU:n maaperästrategian ja maaperädirektiivin

vaatimuksiin. Sitowise jatkoi data- ja analytiikkakykyjensä vah-

vistamista rikastaakseen suunnitteluympäristöjä ja -prosesseja

uusilla ratkaisuilla. Lisäksi Sitowise jatkoi työtä asiantuntijatyön

ja työnkulkujen optimisoimiseksi generatiivisen tekoälyn avulla.

"The most sustainable" pilarin alla Sitowise haluaa viitoittaa

tietä vastuulliseen tulevaisuuteen keskittymällä tulevaisuuden

liiketoimintamahdollisuuksiin sekä vastuullisuuteen asiakaspro-

jekteissaan ja omassa toiminnassaan.

Vuonna 2023 Sitowise määritteli uusiutuvan energian, ilmas-

tonmuutoksen hillitsemisen, biodiversiteetin ja sen muutoksiin

sopeutumisen sekä kiertotalouden painopistealueiksi, joilla

se pyrkii kasvattamaan datapohjaisia vastuullisuuspalveluita.

Lisäksi Sitowise uudisti vastuullisuuspalveluiden organisaatiota

ja myyntiorganisaatiota paremmin kasvua tukeviksi. Viimeisellä

vuosineljänneksellä tiedotetut Positive Impact Finland Oy:n ja

Ahlman Group Oy:n asiantuntijatoimintojen ostot laajentavat

entisestään Sitowisen osaamista ja tarjontaa tällä alueella.

Sitowise päätti myös kehittää edelleen Vastuullisuustyökalua.

Sitowisen Voima-alustalla oleva työkalu auttaa projektitiimejä

arvioimaan omia vastuullisuusvaikutuksiaan ja yksittäisessä

projektissa tehtyjä toimenpiteitä. Työkalun seuraava versio antaa

asiakkaille paremman näkyvyyden projekteihinsa liittyvistä

kestävän kehityksen vaatimuksista ja ymmärryksen siitä, kuinka

Sitowise voi auttaa heitä vastaamaan näihin tarpeisiin. Kehitys-

vaihe aloitettiin vuoden 2023 viimeisellä neljänneksellä.

Sitowise jatkoi myös oman toimintansa vastuullisuuden kehittä-

mistä. Sitowise panosti muun muassa koko henkilöstönsä moni-

muotoisuus-, tasa-arvo- ja osallisuuskoulutukseen (DEI). Yhtiö

jatkoi vastuullisuusraportointinsa kehittämistä vastatakseen

paremmin eurooppalaisten kestävyysraportointistandardien

(ESRS) vaatimuksiin tulevaisuudessa. Joulukuussa Sitowise si-

toutui myös asettamaan tieteeseen perustuvia tavoitteita (SBT)

yhtiölle tulevina vuosina.

"The most efficient" strategisen pilarin tavoitteena ovat sujuvat

ja tehokkaat toimintamallit, jotka mahdollistavat Sitowisen asian-

tuntijoiden keskittymisen asiakastyöhön ja tuovat suurimman

lisäarvon asiakkaille. Alkuvuonna painopiste oli erityisesti strate-

gisten suunnitelmien muuntamisessa operatiivisiksi aloitteiksi.

Vuoden edetessä keskeinen painopistealue oli Sitowisen

myyntikulttuurin ja -mallin kehittäminen. Käyttöön otettiin uusi

myyntiorganisaatio, jossa on omat myyntiryhmät merkittäville

kasvualueille kuten vastuullisuuspalveluille, uusiutuvan energian

palveluille ja teollisuuden palveluille. Vuoden toisella puoliskol-

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

la panostettiin voimakkaasti myös uusiin toiminnanohjaus- ja

asiakkuudenhallintajärjestelmiin. Uusien järjestelmien käyttöön-

otot, mukaan lukien laajat koulutukset Suomessa, tapahtuivat

neljännellä vuosineljänneksellä, mikä vaikutti haitallisesti vuo-

sineljänneksen käyttöasteeseen. Siirtyminen uusiin järjestel-

miin eteni kuitenkin hyvin ja työ Sitowisen IT- ja palvelualustan

edelleen kehittämiseksi jatkuu vuonna 2024 tavanomaisemmal-

la tasolla.

Eteneminen strategisissa kasvutavoitteissa

Sitowise julkaisi kesäkuussa tavoitteensa nostaa jatkuvalaskut-

teisen liikevaihdon osuus 10 prosenttiin konsernin liikevaihdosta

vuonna 2025 ja kaksinkertaistaa vastuullisuuspalveluiden liike-

vaihto 10 miljoonaan euroon vuoden 2025 loppuun mennessä.

Vuonna 2023 jatkuvalaskutteisen liikevaihdon osuus nousi noin

6 prosenttiin edellisvuoden noin 4 prosentista, ja vastuullisuus-

palveluiden liikevaihto nousi noin 8 miljoonaan euroon, kun se oli

noin 5 miljoonaa euroa vuonna 2022.

Yrityskaupat

Sitowise hakee kasvua myös valittujen yritysostojen kautta kas-

vualueillaan. Vuonna 2023 yhtiö kertoi kolmesta yrityskaupasta:

• Sitowise ilmoitti toukokuussa ostavansa katu- ja

aluesuunnittelua sekä mittaus-, valvonta- ja rakennuttamisen

asiantuntijapalveluita valtakunnallisesti tuottavan

Infrasuunnittelu Oy:n koko osakekannan. Yritysosto

vahvistaa Sitowisen osaamista erityisesti kaivosteollisuudelle

tarjottavissa infrasuunnittelun palveluissa. Infrasuunnittelu

Oy:n palveluksessa oli hankintahetkellä 17 henkilöä ja vuonna

2022 sen liikevaihto oli noin 1,2 miljoonaa euroa.

• Positive Impact Finland Oy:n osto marraskuussa vahvistaa

Sitowisen osaamista yrityksille ja yhteisöille tarjottavissa

vastuullisuuspalveluissa ja vastuullisuuden digitaalisissa

ratkaisuissa. Positive Impactin palveluihin kuuluvat muun

muassa hiilijalanjälkilaskelmat, hiilikädenjälkitutkimukset,

vastuullisuusohjelmat, ilmastotiekartat ja vastuullisuuteen

liittyvien ohjelmistojen suunnittelu. Positive Impact Finland

Oy:n liikevaihto vuonna 2022 oli 0,4 miljoonaa euroa ja sen

palveluksessa oli kaupantekohetkellä seitsemän henkilöä.

• Joulukuussa 2023 julkistettu ja tilikauden jälkeen

tammikuussa 2024 toteutunut Ahlman Group Oy:n

asiantuntijaliiketoiminnan hankinta vahvistaa Sitowisen

osaamista erilaisten luontoselvitysten ja luonnon

monimuotoisuutta tukevien palveluiden tarjonnassa. Ostetun

liiketoiminnan asiakkaita ovat muun muassa tuulivoima- ja

muut yksityisen sektorin yritykset, kaupungit ja kunnat.

Ostetun liiketoiminnan liikevaihto vuonna 2023 oli noin 2,3

miljoonaa euroa ja sen myötä Sitowisen palvelukseen tuli 20

henkilöä.

Kaikki ostetut yritykset yhdistetään jatkossa Sitowisen Infra-

liiketoiminta-alueeseen.

KONSERNIN TILAUSKANTA

Vuonna 2023 konsernin tilauskanta laski 10 prosenttia edellis-

vuoden ennätystasosta ja oli 164 (181) miljoonaa euroa. Laskuun

vaikutti etenkin Talo-liiketoiminnan tilauskannan pieneneminen.

Tilauskantaan sisältyy eri pituisia ja kokoisia hankkeita, mikä lisää

Sitowisen toiminnan vakautta. Toisaalta projektien keskeytykset

ja lykkääntymiset kasvoivat vuonna 2023, erityisesti Talo-liike-

toiminnassa, mikä saattaa hidastaa tilauskannan toteutumista

vuonna 2024. Projektien aloitusten huomattava lykkääntyminen

saattaa vaikuttaa konsernin kannattavuuteen heikentävästi, jos

projekteille varattuja resursseja ei saada uudelleenallokoitua

muille projekteille.

KONSERNIN LIIKEVAIHTO JA TULOS

Liikevaihto

EUR miljoonaa 2023 2022 Muutos, %

Talo 70,8 79,4 -10,9 %

Infra 65,6 60,0 9,4 %

Digi

30,0 22,1 35,4 %

Ruotsi

44,5 42,9 3,9 %

Yhteensä 210,9 204,4 3,2 %

Vertailuvuoden tiedot muutettu vastaamaan nykyistä

organisaatiorakennetta.

Oikaistu orgaaninen kasvu liiketoiminta-alueittain

Oikaistu orgaaninen kasvu %

2023

Talo -12,4 %

Infra 9,2 %

Digi 14,5 %

Ruotsi 5,2 %

Yhteensä 0,7 %

Oikaistu orgaaninen liikevaihdon kasvu on laskettu yritysostot

ja -myynnit pois lukien sekä huomioiden työpäivien määrän ja

valuuttakurssien vaikutus.

Konsernin liikevaihto kasvoi 3,2 prosenttia (5 prosenttia ver-

tailukelpoisilla valuuttakursseilla) vuodesta 2022. Orgaaninen

kasvu oli 1 prosenttia (5 prosenttia), ja lisäksi kasvuun vaikuttivat

edellisen vuoden aikana tehdyt yritysostot sekä toukokuussa to-

teutunut Infrasuunnittelu Oy:n yritysosto. Orgaaninen kasvu oli

vahvaa Infrassa ja Digitaalisissa Ratkaisuissa ja hyvää Ruotsissa,

kun taas Talo-liiketoiminta supistui selvästi. Ruotsin kruunun

heikkeneminen vertailuvuoteen nähden hidasti liikevaihdon

kasvua Ruotsissa noin 8 prosenttia ja konsernitasolla noin 2

prosenttia. Vuonna 2023 oli kaksi työpäivää edellisvuotta vä-

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 7

hemmän, ja lisäksi uusien toiminnanohjaus- ja asiakkuudenhal-

lintajärjestelmien käyttöönotto Suomessa vastasi noin kahden

työpäivän vähennystä konserni- ja vuositasolla.

Tulos

EUR miljoonaa 2023 2022 Muutos, %

EBITA, oikaistu 17,0 20,4 -16,5 %

% liikevaihdosta 8,1 % 10,0 %

EBITA 15,1 16,1 -5,9 %

Liikevoitto 11,7 13,2 -11,1 %

Tulos ennen veroja 7,1 10,3 -30,5 %

Katsauskauden tulos 5,5 7,9 -29,9 %

Osakekohtainen tulos (EPS), EUR 0,16 0,22 -28,4 %

Oikaistu EBITA laski 16,5 prosenttia, ja siihen vaikutti vertai-

lukautta alempi työpäivien määrä (-2 työpäivää), vastaavan

vaikutuksen omannut toiminnanohjaus- ja asiakkuudenhallinta-

järjestelmien käyttöönotto Suomessa vuoden viimeisellä neljän-

neksellä, Talo-liiketoiminnan vaikea markkinatilanne ja muiden

liiketoimintojen osin heikentynyt markkinatilanne sekä heiken-

tynyt laskutusaste. Vertailukelpoisuuteen liittyvät erät olivat -1,9

(-4,3) miljoonaa euroa, ja niitä toisaalta kasvatti vertailuvuotta

korkeammat uudelleenjärjestelykulut mutta laski vuotta 2022

alemmat yrityskauppakulut sekä toisella vuosineljänneksellä tu-

loutettu Fennovoima-projektin saatava, joka oli vuotta aiemmin

alaskirjattu.

Liikevoitto oli 11,7 (13,2) miljoona euroa vuonna 2023. Sekä

kauden tulos ennen veroja että kauden tulos laskivat matalam-

man liikevoiton ja nousseiden korkokulujen vuoksi. Rahoituskulut

olivat vertailukautta korkeammat erityisesti korkotasojen nousun

myötä. Vertailukauden rahoituskuluihin vaikutti negatiivisesti

konsernin sisäisten lainojen valuuttakurssivaihtelut.

TALOUDELLINEN ASEMA JA RAHAVIRRAT

Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma oli 119,3 (116,6) mil-

joonaa euroa vuoden päättyessä. Nettovelka laski hieman vertai-

lukaudesta korkeamman kassan vuoksi, mutta nettovelka/EBIT-

DA-suhdeluku kasvoi jonkin verran vertailukaudesta laskeneen

EBITDA:n vuoksi. Velkaantumisaste laski heijastellen käyttöpää-

oman tyypillistä kausivaihtelua viimeisellä vuosineljänneksellä ja

oli vuoden lopussa 46,3 (48,4) %.

EUR miljoonaa

31.12.

2023

31.12.

2022 Muutos, %

Rahavarat 15,6 15,4 1,3 %

Korolliset velat, yhteensä 70,9 72,0 -1,5 %

Korolliset velat, lyhytaikaiset 1,0 1,0 0,0 %

Korolliset velat, pitkäaikaiset 69,9 71,0 -1,5 %

Omavaraisuusaste, % 42,9 % 41,6 %

Nettovelka 55,3 56,6 -2,2 %

Nettovelka/EBITDA, oikaistu 3,0x 2,6x 16,6 %

Velkaantumisaste, % 46,3 % 48,4 %

Sitowise sopi helmikuussa 2023 rahoittajiensa kanssa rahoitus-

sopimuksensa jatkamisesta. Jatkokaudet toteutetaan saman-

suuruisina ja samoin ehdoin kuin alkuperäisessä järjestelyssä.

Rahoitussopimus on nyt voimassa maaliskuuhun 2026 saakka.

Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja oli tam-

mi-joulukuussa 23,9 (22,7) miljoonaa euroa.

Tammi-joulukuussa investointien rahavirta oli -5,4 (-32,5) mil-

joonaa euroa, ja investointien rahavirran lasku liittyi vertailukau-

den suurempiin yrityskauppainvestointeihin.

Tammi-joulukuussa rahoituksen rahavirta oli -10,9 (12,9) miljoo-

naa euroa, ja siihen sisältyi osinkojen, vuokrasopimusvelkojen

maksuja ja leasingmaksujen vähennyksiä. Vertailukaudella luku

sisälsi myös yrityskauppoihin liittyneitä lainojen nostoja, omien

osakkeiden ostoja ja osakeanneista saatuja maksuja.

Konsernin taseen loppusumma oli joulukuun lopussa 278,4

(280,7) miljoonaa euroa. Taseen liikearvo oli 158,0 (157,6)

miljoonaa euroa. Viimeisellä vuosineljänneksellä liikearvon ar-

vonalentumistesti tehtiin uudella ennusteella ja myös markkina-

näkymiä ja WACC-oletuksia tarkasteltiin. WACC-% ennen veroja

laski hieman edellisestä tarkastelusta 10,8 (11,3) prosenttiin.

Arvonalentumistestauksissa ei ole havaittu viitteitä arvon alen-

tumisesta.

TUTKIMUS- JA KEHITYSINVESTOINNIT (T&K)

Tekninen konsultointi toimialana on murroksessa ilmastokriisin,

digitalisaation ja maailmanlaajuisen epävarmuuden vuoksi. Sito-

wise on sitoutunut kehittämään uusia ratkaisuja toimialalle The

Smart City Lab -innovaatiotoimintansa ja sen ympärille muodos-

tetun yhteisön kautta. Tavoitteena on tuottaa uutta kestävää lii-

ketoimintaa, seurata markkinoiden muutoksia ja tukea Sitowisen

innovaatiokulttuurin kehittymistä.

Sitowise panostaa merkittävästi innovaatioihin suuntaamal-

la vähintään 80 prosenttia tutkimus- ja kehitysbudjetistaan

vastuullisuuspalveluihin. Vuonna 2023 Sitowise käytti innovaa-

tiotoimintaan noin 0,2 miljonaa euroa, ja panosti lisäksi erilaisiin

liiketoiminnan kehityshankkeisiin. T&K-hankkeisiin saatiin myös

julkista rahoitusta.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

LIIKETOIMINTAKATSAUKSET VUONNA 2023

Kaikkien liiketoiminta-alueiden kehitykseen vaikutti heikentä-

västi negatiivinen kalenterivaikutus (-2 työpäivää vähemmän

kuin vuonna 2022). Talossa, Infrassa ja Digitaalisissa Ratkaisuis-

sa laskutusasteisiin vaikutti myös uusien toiminnanohjaus- ja

asiakkuudenhallintajärjestelmien käyttöönotot, minkä arvioitu

vaikutus konsernitasolla oli noin -2 työpäivää.

Talo

Talo-liiketoiminta-alueen liikevaihto laski 11 prosenttia vuonna

2023 ja oli 70,8 (79,4) miljoonaa euroa. Liikevaihto laski heikon

markkinatilanteen vuoksi, vaikka siihen vaikutti nostavasti kesä-

kuussa 2022 tehty Rakennuttajakaaren osto. Liiketoiminta-alue

edusti noin 34 (39) prosenttia koko konsernin liikevaihdosta.

Markkinaympäristö oli Talo-liiketoiminnassa hyvin vaikea vuon-

na 2023. Rakennusalan edellisvuosien voimakas kasvu kääntyi

päinvastaiseksi ja rakennusalan tuotanto romahti. Odotettua

nopeampi korkojen ja elinkustannusten nousu vähensi yhdessä

runsaan uusien asuntojen tarjonnan kanssa merkittävästi uusia

asuntoaloituksia. Myös valtion tukemaa asuntotuotantoa (ARA)

vähennettiin.

Markkinatilanne näkyi Talo-liiketoiminnassa erityisesti taloteknii-

kan ja rakennesuunnittelun alueilla. Myös korjausrakentaminen

kärsi markkinan hidastumisesta, joskin vähemmän, kun korkea

korkotaso heijastui korjausrakentamishankkeiden rahoituspää-

töksiin sekä taloyhtiöiden ja kiinteistönomistajien valmiuteen

käynnistää hankkeita.

Talo-liiketoimintaa sopeutettiin alkuvuonna vallinnutta markki-

natilannetta paremmin vastaavaksi erilaisin lomajärjestelyin ja

lomautuksin. Sitowise käynnisti elokuussa Talossa muutosneu-

vottelut tavoitteenaan turvata kasvun edellytykset ja ketterämpi

toimintatapa. Muutosneuvottelut päättyivät lokakuun alussa

ja johtivat lähes 80 työntekijän vähennyksiin. Samalla otettiin

käyttöön yksinkertaisempi organisaatiorakenne, jonka keskeise-

nä tavoitteena on tukea tehokasta projekti- ja asiakastyötä.

Talo-liiketoiminta onnistui pitämään laskutusasteen ja hinta-

tason kohtalaisina tehokkaan henkilöstöresurssienhallinnan ja

hinnoittelutoimien ansiosta aina viimeiselle vuosineljännekselle

asti, jolloin uusien toiminnanohjaus- ja asiakkuudenhallintajär-

jestelmien käyttöotto, uuteen organisaatioon sopeutuminen ja

heikko tarjouskanta heikensivät niitä. Talon tilauskanta laski ja

keskeytettyjen projektien määrä kasvoi vuonna 2023. Hankkei-

den toteutuminen ajoittuu aikaisempaa pidemmälle ajanjaksol-

le. Uusia hankkeita voitettiin kuitenkin kaikilla Talon toimialoilla

vuoden aikana.

Vuoden 2023 ensimmäisen puoliskon aikana Rakennuttajakaari

fuusioitiin onnistuneesti Sitowiseen.

Sitowise odottaa Talo-liiketoiminnan liikevaihdon supistuvan vie-

lä vuoden 2024 ensimmäisellä puoliskolla, ja käänteen kasvuun

tapahtuvan vasta vuoden loppua kohden.

Talo-liiketoiminta jatkaa toimintansa sopeuttamista tammikuus-

sa 2024 alkaneiden rakennetekniikan lomautusten, kustannus-

kurin ja määrätietoisen myynnin edistämisen avulla. Painopis-

te on enenevässä määrin segmenteissä, joilla on nähtävissä

pitkäkestoista kysyntää kuten erikoispalvelut, energiaan liittyvät

palvelut sekä turvakriittiset palvelut. Erityisiä kasvualueita

ovat myös kaupalliset ja logistiikkarakennukset, automaatio ja

digitaaliset ratkaisut. Talo-liiketoiminnan keskipitkän ja pitkän

aikavälin näkymät ovat edelleen hyvät korjausvelan määrän sekä

EU-sääntelystä tulevien vaatimusten, kuten energiatehokkuus-

vaatimuksen, vuoksi.

Infra

Infra-liiketoiminta-alueen liikevaihto kasvoi 9 prosenttia vuon-

na 2023 ja päätyi 65,6 (60,0) miljoonaan euroon. Infran osuus

koko konsernin liikevaihdosta oli noin 31 (29) prosenttia.

Infralla oli erinomainen vuosi ja sen kasvu oli selvästi yleistä

inframarkkinaa nopeampaa. Kasvu oli lähes kokonaan orgaanis-

ta, mutta siihen vaikutti hieman myös toukokuussa toteutunut

Infrasuunnittelu Oy:n osto. Työntekijöiden määrä nousi etenkin

korkean kysynnän alueilla kuten vihreän siirtymän palveluissa.

Onnistuneet hinnoittelu- ja myyntialoitteet sekä asiakaskunnan

jatkuva monipuolistaminen yksityisellä sektorilla ja teollisten asi-

akkaiden osalta tukivat liikevaihdon kasvua läpi vuoden.

Yleinen inframarkkina oli vuonna 2023 edelleen jakautunut

heikkoon ja vahvaan markkinaan. Heikon markkinan piiriin

kuuluvat talonrakentamiseen liittyvät kuntien infrasuunnittelun

osa-alueet kuten liikenne- ja kaavasuunnittelu uusia asuinalueita

varten sekä talonrakentamisen pohjatyöt. Vahvaan inframark-

kinaan kuuluvat puolestaan erityisesti vihreään siirtymään

liittyvät energia- ja ympäristöhankkeet. Esimerkiksi tuulivoiman

ympäristöarvioinnit lisääntyivät merkittävästi, mikä työllisti

lukuisia asiantuntijoita ja mahdollisti merkittävän kasvun alalla.

Vallitsevan geopoliittisen tilanteen vuoksi myös turvallisuuteen

liittyvien hankkeiden kysyntä kasvoi selvästi. Sitowisen Infra-lii-

ketoiminnassa hitaan ja nopean kasvun toiminnot tasapainotta-

vat toisiaan.

Suurten kuntien valmius investoida pysyi vakaana ensimmäi-

sellä vuosipuoliskolla, mutta heikkeni kesän jälkeen aiheuttaen

julkisen rahan hankkeiden siirtymistä eteenpäin. Myös Suomen

valtion infrastruktuuri-investoinnit olivat laskussa, ja niiden

painopiste siirtyi selvästi rautatiehankkeisiin. Uuteen hallitus-

ohjelmaan sisältyneiden, Infra-liiketoiminnan näkökulmasta

myönteisten kirjausten konkretisoituminen hankkeiksi lykkääntyi

loppuvuonna. Hankkeiden suunnitteluun liittyvien tarjouskilpai-

lujen odotetaan nyt alkavan aikaisintaan vuoden 2024 toisella

neljänneksellä.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 9

Infra onnistui pitämään tilauskantansa hyvällä tasolla vuonna

2023, vaikka markkinalta puuttuivat erittäin suurten projektien

aloitukset. Vuoden kohokohtia oli Sitowisen historian suurimman

projektin, pikaraitiotie 15:n allianssiprojektin, päättyminen onnis-

tuneesti aikataulua edellä ja budjetoitua edullisemmin. Kaiken on

mahdollistanut osaava ja motivoitunut henkilökunta.

Infran markkinaympäristön odotetaan säilyvän vakaana ja lii-

ketoiminnan näkymät ovat hyvät. Infran kasvua vuonna 2024

tukevat Infrasuunnittely Oy:n, Positive Impact Finland Oy:n sekä

Ahlman Group Oy:n asiantuntijatoimintojen ostot, Infran asian-

tuntijoiden vahva osaaminen, tiiviit asiakassuhteet ja asiakas-

kunnan monipuolisuus.

Digitaaliset Ratkaisut

Digitaalisten ratkaisujen liikevaihto kasvoi 35 prosenttia vuon-

na 2023 ja oli 30,0 (22,1) miljoonaa euroa. Liiketoiminta-alueen

osuus konsernin liikevaihdosta oli noin 14 (11) prosenttia.

Digitaalisilla ratkaisuilla on menestyksekäs vuosi. Ensimmäisellä

vuosipuoliskolla myötätuulta toi etenkin kesäkuussa 2022 han-

kittu paikkatieto-, metsä- ja luonnonvara-alan SaaS-ratkaisujen

edelläkävijä Bitcomp Oy. Bitcompin LeafPoint SaaS-ratkaisun

liikevaihto kasvoi voimakkaasti, ja sen käyttöönotto nykyasiak-

kailla saatiin päätökseen loppukesästä. Orgaaninen kasvu oli 14,5

prosenttia ja sitä tuki myös muun tuotemyynnin hyvä kehitys.

Alkuvuoden suotuisa markkinaympäristö kääntyi toisella vuosi-

puoliskolla synkemmäksi, kun Suomen talouden heikentyneet

näkymät heijastuivat erityisesti yksityisen sektorin kysyntään ja

investointibudjetteihin, jotka ovat supistuivat merkittävästi. Poik-

keuksen muodosti uusiutuvan energian sektori, jossa investoin-

nit digitaalisiin ratkaisuihin olivat edelleen nopeassa kasvussa.

Julkinen sektori jatkoi myös investointejaan, mutta laajemman

IT-konsultoinnin markkinan supistuminen kiristi kilpailua ja lisäsi

hintapaineita etenkin suuremmissa kilpailutuksissa sekä julkisen

sektorin kilpailutuksissa.

Liiketoiminta-alue onnistui huomioimaan kohonneet tuotanto-

kustannukset hinnoittelussa, hillitsemään kustannuksia, paran-

tamiseen laskutusastetta, virtaviivaistamaan tuoteportfoliotaan

sekä luomaan uutta liiketoimintaa yhdessä Bitcomp-tiimin kans-

sa. Markkinatilanteen heikkenemisestä huolimatta kannattavuus

säilyi vahvana tasapainoisen ja kestävän liiketoimintamallin

ansiosta. Kasvava osuus tilauskannasta liittyy pitkäaikaisiin

projekteihin ja SaaS-liiketoimintaan, mikä lisää liiketoiminnan re-

silienssiä eri suhdannesykleissä. Laajemman IT-markkinan muu-

tos näkyi voimakkaasti rekrytoinneissa, kun osaajia oli vuoden

loppua kohden helpommin saatavilla ja palkkainflaatio hidastui.

Vuoden loppua kohden SaaS-tuotteiden, kuten Louhi-paik-

katietojärjestelmän, Forestan, Roudan ja AI-pohjaisen Smart

Analytics -palvelun ja -karttojen kysyntä oli vahvaa. Kuntapuo-

len kysynnässä näkyi selvästi rakennetun ympäristön murros ja

tuleva uusi Rakennuslaki, joiden seurauksena kysyntä etenkin

Louhi-paikkatietoalustan tarjoamille ratkaisuille sekä rakennetun

ympäristön tietojärjestelmä Ryhdin päälle rakennetuille, tekoäly-

pohjaisille Smart Analytics -sovelluksille on kasvussa. Sitowisella

on mahdollisuus luoda uutta markkinaa kehittämällä Louhi- ja

Smart Analytics -palveluita uutta sääntelyä vastaaviksi. Myyn-

tipanostusten ja systemaattisen asiakkuuksien hallinnan odote-

taan vaikuttavan positiivisesti liiketoiminta-alueen kehitykseen,

ja jatkuvalaskutteisen liikevaihdon osuuden odotetaan kasvavan.

Sitowisen tuote- ja projektiliiketoiminnan yhdistelmä on mahdol-

listanut joustavan työvoiman käytön muuttuvassa markkinassa.

Yhtiön vahva osaaminen paikkatietopalveluissa, rakennetus-

ta ympäristöstä, datan hallinnasta ja digitaalisista palveluista

mahdollistavat sen erottautumisen kilpailijoista. Tasapainoinen

palvelu- ja asiakasportfolio sekä tilaisuus luoda uutta markkinaa

erityisesti SaaS-palveluissa mahdollistavat kannattavan kasvun

myös jatkossa.

Markkinatilanne säilyy haastavana, mikä vaikuttaa erityisesti

yksityisen sektorin ohjelmistoinvestointeihin ja lisää hintapai-

neita julkisen sektorin tarjouskilpailuissa. Kasvumahdollisuuksia

nähdään tuoteliiketoiminnassa, energiasektorilla ja erityisesti

kuntasektorin digitalisaatiokehityksessä. Kaiken kaikkiaan digi-

taalisten ratkaisujen näkymät ovat edelleen hyvät.

Ruotsi

Kruunu/euro-kurssi vaikutti vuonna 2023 voimakkaasti Ruotsin

toimintojen liikevaihtoon. Liikevaihto Ruotsin kruunuissa kasvoi

12 prosenttia, kun euromääräinen raportoitu liikevaihto nousi

noin 4 prosenttia. Ruotsin liikevaihto oli 44,5 (42,9) miljoonaa

euroa, mikä vastaa noin 21 (21) prosenttia koko konsernin liike-

vaihdosta vuonna 2023.

Liikevaihdon kasvusta noin kaksi kolmasosaa oli orgaanista ja

loppu liittyi vuonna 2022 toteutettuihin Mavacon-, E60- ja Con-

via-yrityskauppoihin.

Vuotta 2023 leimasi Ruotsissa koko vuoden kestänyt toimin-

tojen integrointi ja erillisyhtiöiden fuusiointi yhdeksi juridiseksi

yksiköksi Sitowise Sverige AB:iin. Lokakuussa Ruotsin liiketoi-

minta-alue saattoi päätökseen neljän tytäryhtiön – Mavaconin,

E60:n, Convia Ingenjörsbyrån ja Convia Infrastructuren – yh-

distämisen ja pienensi juridisten yksiköiden määrää kuudesta

kahteen. Samalla ostettuja liiketoimintoja siirrettiin yhteisiin

toimistoihin Tukholmassa ja Falunissa. Nämä fuusiot luovat

maaperää tiiviimmälle yhteistyölle sekä yhtenäisen ja selkeän

alustan tulevalle kehitykselle ja synergioiden löytämiselle niin

kustannus- että tuottopuolella. Ruotsin liiketoimintaan kuuluvat

digitaaliset ratkaisut jatkavat toistaiseksi omana kokonaisuute-

naan Infracontrol AB:n alla.

Toinen alkuvuonna saavutettu tärkeä virstanpylväs oli kaik-

kien palveluiden yhdistäminen Sitowise-brändin alle. Tämä on

kasvattanut brändin tunnettuutta, mikä on välttämätöntä kun

kasvamme Ruotsin markkinoilla.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

Ruotsin teknisen konsultoinnin markkinat muuttuivat suotuisista

vuoden ensimmäisellä neljänneksellä kohtalaisen hyviksi vuoden

viimeisellä neljänneksellä. Hidastuminen alkoi keväällä ja kääntyi

vastatuuleksi tietyillä segmenteillä myöhemmin vuonna 2023.

Asuinrakentaminen laski merkittävästi, kun rakennushankkei-

den määrä väheni yli neljänneksen vuodesta 2022. Paikallisten

asuntomarkkinoiden heikkenemisellä oli kuitenkin vain kohtalai-

nen vaikutus Ruotsin liiketoimintaan, sillä Sitowisen paikallinen

liiketoiminta on suuntautunut muille asiakassegmenteille. Ruot-

sin markkinoita tukevat edelleen infrastruktuuri-, teollisuus- ja

instituutiosektorit, joilla aloitetut projektit lisääntyivät. Sitowise

voitti uusia sairaaloihin, lääketehtaisiin ja raidehankkeisiin liitty-

viä projekteja. Infracontrolin kunnille tarjottavien infrastruktuu-

riin ja liikenteeseen liittyvien digitaalisten ratkaisujen kysyntä

pysyi vakaana.

Kesän jälkeen aiemmin ostettujen yritysten integraatiot vaativat

merkittävästi paikallisen johdon huomiota ja lisäksi toimin-

taan vaikuttivat poikkeuksellisen korkeat sairauspoissaolot,

lomat ja vanhempainvapaat, mikä hidasti kasvua merkittävästi.

Loppuvuonna panostettiin erityisesti proaktiiviseen myyntiin,

hinnoitteluun sekä täsmälliseen projektityöhön liiketoiminnan

kehittämiseksi oikeaan suuntaan. Myyntiä yhdenmukaistettiin

konsernin myynnin kehityshankkeiden mukaisesti. Näiden toi-

mien myönteisten vaikutusten odotetaan näkyvän vuoden 2024

ensimmäisellä puoliskolla.

Markkinaympäristön odotetaan pysyvän Ruotsissa ennallaan

lähikuukausina. Vuoden 2024 alussa on ollut havaittavissa

merkkejä markkinan lievästä piristymisestä, kun aiemmin kes-

keytettyjä hankkeita on käynnistetty uudestaan ja tarjouskan-

nan volyymit ja tarjousten koot ovat olleet noususuunnassa. Sel-

keämpi markkinoiden elpyminen edellyttäisi inflaation jatkuvaa

hidastumista ja korkojen laskua.

HENKILÖSTÖ JA YHTIÖN JOHTO

Henkilöstö

2023 2022 Muutos, %

Henkilöstö keskimäärin 2 211 2 151 2,8 %

Henkilöstö katsauskauden lopussa 2 143 2 232 -4,0 %

HTV liiketoiminta-alueittaan

2023 2022 Muutos, %

Talo 742 825 -10,1 %

Infra 565 512 10,3 %

Digi 254 207 22,6 %

Ruotsi 350 314 11,3 %

Yhteiset palvelut 63 59 7,0 %

Yhteensä 1 974 1 918 2,9 %

Konsernin keskimääräinen henkilöstön lukumäärä oli tilikaudella

2 211 (2 151). Tilikauden päättyessä konsernin henkilöstömää-

rä oli 2 143 (2 232). Kokoaikaisten työntekijöiden määrä (HTV)

kuitenkin kasvoi vuoden aikana. Keskeinen henkilöstömäärää

alentava tekijä oli Talo-liiketoiminnan markkinatilanne, joka johti

henkilöstön sopeuttamiseen lomautuksina vuoden ensimmäi-

sellä puoliskolla ja lähes 80 henkilön vähennyksiin neljännellä

vuosineljänneksellä. Infrassa, Digissä ja Ruotsissa kokoaikaisten

työntekijöiden määrää kasvattivat etenkin vuoden 2022 jälki-

puoliskolla ja 2023 tehdyt yritysostot. Vastuullisuuspalveluiden

voimakas kysyntä kasvatti lisäksi Infran henkilöstömäärää.

Henkilöstökulut nousivat 6,6 prosenttia 138,4 (129,8) miljoonaan

euroon vuonna 2023. Noin puolet kasvusta johtui palkkainflaa-

tiosta, ja noin puolet henkilöstömäärä ja kokoaikaisten työsuhtei-

den määrän pienestä kasvusta.

Sitowiseläisten keski-ikä oli 40 (39) vuotta. Vuoden 2023 lopus-

sa opiskelijoiden osuus henkilöstöstä oli konsernitasolla noin 10

(8) prosenttia. Naisten osuus konsernin työntekijöistä oli 34 (33)

prosenttia.

Henkilöstökyselyyn vastasi 84 (85) prosenttia henkilöstöstä.

Tärkeimmät tutkimuksessa mitatut indeksit ovat kokonaisindek-

si (kaikkien kysymysten keskiarvo asteikolla 1–5), joka oli 3,87

(3,98) ja eNPS (Employee Net Promoter Score), joka oli 18 (30).

Muutokset yhtiön johdossa

Talo-liiketoiminta-alueen vetäjä ja konsernin johtoryhmän jäsen

Timo Palonkoski kertoi 12.4.2023 jättävänsä tehtävänsä. Timo

Räikkönen nimitettiin 3.8.2023 Sitowisen liiketoimintajohtajaksi

Talo-liiketoiminta-alueelle sekä konsernijohtoryhmän jäseneksi.

Hän siirtyi Sitowiseen Destian Kaupunkikehitys ja asiantun-

tijapalvelut -liiketoimintaryhmän johtajan tehtävästä ja aloitti

Sitowisella 13.11.2023.

Anna Wäck nimitettiin 4.5.2023 Sitowisen Digitaaliset ratkaisut

-liiketoiminta-alueen vetäjäksi sekä konsernijohtoryhmän jäse-

neksi. Hän siirtyi Sitowiseen KONEen globaalin kunnossapitolii-

ketoiminnan Head of Global Offering, Pricing and Sales develop-

ment -tehtävästä ja aloitti uudessa tehtävässään 5.5.2023.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 11

KONSERNIRAKENNE

Tilikauden päättyessä Sitowise-konserni muodostui emoyhtiös-

tä Sitowise Group Oyj ja seuraavista yhtiöistä:

• Sitowise Group Oyj:n 100 %:sti omistamat: Sitowise Oy,

joka on yhtiön suurin operatiivinen tytäryhtiö Suomessa, ja

ulkomaiset tytäryhtiöt: Sitowise Sverige AB, Infracontrol AB

ja sen kokonaan omistamat tytäryhtiöt Infracontrol Espana

SL, Infracontrol Portugal Lda ja Infracontrol Danmark ApS

• Sitowise Oy:n omistamat suomalaiset tytäryhtiöt Routa

Systems Oy (51 %), Bitcomp Oy (ostettu 6/2022 ja jonka

sulautuminen Sitowise Oy:öön on vireillä ja sulautumisen

suunniteltu ajankohta on 29.2.2024), Infrasuunnittelu Oy

(ostettu 5/2023 ja jonka sulautuminen Sitowise Oy:öön on

vireillä ja sulautumisen suunniteltu ajankohta on 29.2.2024),

Positive Impact Finland Oy (ostettu 11/2023 ja jonka

sulautuminen Sitowise Oy:öön on vireillä ja sulautumisen

suunniteltu ajankohta on toukokuussa 2024) ja ulkomaiset

tytäryhtiöt AS DWG (55 %) ja Sitowise Consulting Oü (100 %,

joka suunnitellaan likvidoitavan helmikuussa 2024).

Tilikauden aikana kokonaan omistamat tytäryhtiöt Rakennutta-

jakaari Oy ja sen kokonaan omistamat tytäryhtiöt Rakennutta-

jakaari Pohjanmaa Oy ja Certimo Oy fuusioitiin Sitowise Oy:öön

28.2.2023 ja Sitowise Rakennuttajat Oy 30.4.2023. Ruotsissa

E60 Elkonsult Aktiebolag fuusioitiin Sitowise Sverige Ab:iin

6.10.2023. Lisäksi Mavacon Mark & VA Consult AB ja Con-

via Infrastructure AB fuusioitiin Convia Ingenjörsbyrå AB:hen

6.10.2023, ja Convia Ingenjörsbyrå AB fuusioitiin Sitowise Sveri-

ge AB:hen 9.10.2023. Sitowise Oy:n sivukonttori Sito Norge NUF

suljettiin 23.11.2023.

HALLINNOINTI

Hallituksella olevat valtuutukset

Yhtiöllä on voimassa seuraavat varsinaisen yhtiökokouksen

25.4.2023 päättämät valtuutukset:

Hallitus on valtuutettu päättämään osakeannista sekä osakeyh-

tiölain 10 luvun 1 §:ssä tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien

erityisten oikeuksien antamisesta seuraavasti: Valtuutuksen

nojalla annettavien osakkeiden määrä on yhteensä enintään

3 500 000 kappaletta, mikä vastaa noin 9,8 prosenttia kaikis-

ta yhtiön osakkeista. Valtuutuksen nojalla annettavat osakkeet

voivat olla yhtiön uusia tai yhtiön hallussa olevia omia osakkeita.

Hallitus päättää muista osakkeiden ja osakkeisiin oikeuttavien

erityisten oikeuksien antamiseen liittyvistä ehdoista. Osakeanti

ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antaminen voi

tapahtua osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen

(suunnattu anti). Valtuutusta voidaan käyttää muun muassa

yrityskauppojen tai muiden yritysjärjestelyjen rahoittamiseksi ja

toteuttamiseksi, sitouttamiseen, kannustinjärjestelmissä, pää-

omarakenteen kehittämiseksi, omistuspohjan laajentamiseksi ja

muihin yhtiön hallituksen päättämiin tarkoituksiin.

Hallitus on valtuutettu päättämään yhtiön omien osakkeiden

hankkimisesta seuraavasti:

Valtuutuksen nojalla hankittavien omien osakkeiden määrä on

yhteensä enintään 3 500 000 kappaletta, mikä vastaa noin

9,8 prosenttia kaikista yhtiön osakkeista. Yhtiö ei voi yhdessä

tytäryhteisöjensä kanssa omistaa millään hetkellä enempää kuin

10 prosenttia kaikista Yhtiön osakkeista. Omia osakkeita voidaan

hankkia vain yhtiön vapaalla omalla pääomalla osakkeiden han-

kintapäivänä julkisessa kaupankäynnissä muodostuvaan hintaan

tai muuhun markkinaehtoiseen hintaan. Hallitus päättää muista

omien osakkeiden hankkimiseen liittyvistä seikoista ja hankin-

nassa voidaan käyttää muun ohessa johdannaisia. Omia osakkei-

ta voidaan hankkia muuten kuin osakkeenomistajien omistamien

osakkeiden suhteessa (suunnattu hankinta).

Valtuutukset ovat voimassa seuraavan varsinaisen yhtiökokouk-

sen alkuun asti, kuitenkin enintään 30.6.2024 saakka.

Hallitus päätti voimassa olevan osakeantivaltuutuksen nojalla

suunnatusta 37 330 yhtiön oman osakkeen osakeannista Infra-

suunnittelu Oy:n yritysoston yhteydessä 2.5.2023 ja suun-

natusta 33 394 yhtiön oman osakkeen osakeannista Positive

Impact Finland Oy:n yritysoston yhteydessä 30.11.2023. Katsa-

uskauden lopussa 31.12.2023 hallituksen osakeantivaltuutuk-

sesta on jäljellä 3 429 276 osaketta, ja hankkimisvaltuutus on

kokonaan käyttämättä.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunta

Sitowisen vuoden 2023 varsinainen yhtiökokous päätti perus-

taa osakkeenomistajien nimitystoimikunnan valmistelemaan

varsinaiselle yhtiökokoukselle esitettävät ehdotukset hallituksen

jäsenten valinnasta ja palkitsemisesta. Yhtiön kolme suurinta

osakkeenomistajaa syyskuun ensimmäisen arkipäivän tilanteen

mukaan ovat kukin oikeutettuja nimeämään yhden jäsenen toi-

mikuntaan vuosittain. Lisäksi siihen kuuluu asiantuntijajäsenenä

yhtiön hallituksen puheenjohtaja. Osakkeenomistajien nimitys-

toimikuntaan nimettiin jäsenet syyskuussa. Toimikunnan jäseniä

ovat Intera Partnersia edustava Juhana Kallio, Handelsbanken

Fundsia edustava Malin Björkmo, Lannebo Fundsia edustava

Claes Murander sekä Sitowisen hallituksen puheenjohtaja Eero

Heliövaara.

SELVITYS HALLINTO- JA

OHJAUSJÄRJESTELMÄSTÄ JA

PALKITSEMISRAPORTTI

Sitowisen selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä ja palkitse-

misraportti julkaistaan yhdessä vuosi- ja vastuullisuusraportin

kanssa viikolla 11 2024.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

OSAKKEET JA OSAKKEENOMISTAJAT

Liikkeessä olevat osakkeet ja osakepääoma

Katsauskauden lopussa Sitowise Group Oyj:n osakepääoma oli

80 000 euroa.

Yhtiöllä on yksi osakelaji. Jokainen osake oikeuttaa yhteen ää-

neen ja yhtä suureen osinkoon. Yhtiön osakkeiden määrässä ei

tapahtunut muutoksia katsauskaudella.

Sitowise Group Oyj omisti 119 399 omaa osaketta 1.1.2023.

Yhtiön hallussa olevien omien osakkeiden määrä laski touko-

kuussa 37 330 osakkeella, kun yhtiön hallitus päätti suunnatusta

osakeannista Infrasuunnittelu Oy:n myyjille, ja marraskuussa

33 394 osakkeella, kun yhtiön hallitus päätti suunnatusta osa-

keannista Positive Impact Finland Oy:n myyjille. Osakeantien

keskeisiä ehtoja on kuvattu tilinpäätöksen liitteessä 4.3.1. Sitowi-

se Group Oyj:n hallussa oli 48 675 omaa osaketta 31.12.2023.

31.12.2023 31.12 2022

Rekisteröity osakepääoma, tuhatta euroa 80 80

Rekisteröity osakkeiden kokonaismäärä 35 665 927 35 665 927

Yhtiön hallussa olevat omat osakkeet 48 675 119 399

Osakekohtaiset tunnusluvut

2023 2022 2021

Osakekohtainen tulos (EPS) € 0,16 0,22 0,22

Osakekohtainen oma pääoma (BPS) € 3,34 3,27 3,25

Osakekohtainen osinko € 0,0* 0,1 0,1

Osinko tuloksesta % 0,00 45,45 45,45

Efektiivinen osinkotuotto % 0,00 1,95 1,24

Hinta/voittosuhde (P/E-luku) 20,2x 23,4x 36,6x

Osakkeen kurssikehitys

Keskikurssi € 3,76 5,24 8,46

Alin kurssi € 2,70 3,89 7,33

Ylin kurssi € 5,14 8,22 10,05

Kurssi 31.12. € 3,18 5,14 8,05

Osakekannan markkina-arvo 31.12. Milj. € 113,4 183,3 285,1

Kaupankäynnin volyymi Milj. kpl 5,2 6,1 19,0

Kaupankäynnin arvo Milj. € 19,7 32,0 157,1

)

Hallituksen ehdotus yhtiökokoukselle.

Osakkeiden antioikaistun lukumäärän painotettu keskiarvo tili-

kauden aikana ja osakkeiden antioikaistu lukumäärä tilikauden

lopussa on kuvattu tilinpäätöksen liitetiedossa 4.3.

Osakkeenomistajat

Katsauskauden päättyessä 31.12.2023, rekisteröityjen osak-

keenomistajien lukumäärä oli 6 061 (6 060). Hallintarekisteröi-

tyjen omistajien osuus yhtiön osakkeista oli 37,7 (37,4) prosent-

tia. Kymmenen suurinta Euroclear Finland Oy:n ylläpitämään

arvo-osuusrekisteriin merkittyä osakkeenomistajaa omistivat

yhteensä 29,3 (30,3) prosenttia. Lista näistä suurimmista osak-

keenomistajista on nähtävillä yhtiön verkkosivuilla osoitteessa

www.sitowise.com.

Alla olevassa taulukossa on esitetty Sitowisen kymmenen

suurinta osakkeenomistajaa 31.12.2023. Tiedot pohjautuvat

ruotsalaisen Modular Finance AB:n tarjoaman Monitor-palvelun

tietoihin: *

)

Omistaja Osakemäärä %-osuus

1 Intera Partners Oy 5 121 573 14,4 %

2 Paradigm Capital AG 3 575 309 10,0 %

3 Lannebo Funds 2 286 888 6,4 %

4 Handelsbanken Funds 1 910 079 5,4 %

5 Evli Fund Management 1 583 000 4,4 %

6 Ilmarinen Mutual Pension

Insurance Company

1 071 500 3,0 %

SEB Funds

906 965 2,5 %

8 DNCA Finance S.A 636 618 1,8 %

9 Varma Mutual Pension Insurance

Company

635 000 1,8 %

10 Didner & Gerge Funds 472 235 1,3 %

10 suurinta yhteensä 18 199 167 51,0 %

Osakkeet yhteensä 35 665 927

)

Tiedot voivat olla epätäydellisiä sekä osakemäärien että osakkeiden omistajien

osalta. Yhtiöllä ei ole mahdollisuutta verifioida informaation oikeellisuutta tai

ajantasaisuutta. Yhtiö ei vastaa palveluntarjoajan tiedoista, jotka toimitetaan

ainoastaan lisätietona. Yhtiön osakasluettelo on saatavilla Euroclearista ja lisäksi

yhtiö julkistaa pörssitiedotteilla vastaanottamiensa liputusilmoitusten tiedot.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 13

Osakkeenomistajat sektorin mukaan 31.12.2023

Sektori

2023

Osakkeiden

lukumäärä

2023

2022

Osakkeiden

lukumäärä

2022

Kotitaloudet 10 330 419 28,96 % 10 475 958 29,37 %

Rahoitus- ja vakuutuslaitokset, yhteensä 8 199 306 22,99 % 8 275 950 23,20 %

Julkisyhteisöt, yhteensä 2 119 110 5,94 % 2 351 235 6,59 %

Yritykset, yhteensä 1 311 596 3,68 % 1 120 164 3,14 %

Ulkomaalaiset yhteensä, yhteensä 158 780 0,45 % 58 298 0,16 %

Voittoa tavoittelemattomat yhteisöt yhteensä 88 498 0,25 % 33 978 0,10 %

Yhteensä 22 207 709 62,27 % 22 315 583 62,57 %

Hallintarekisteröidyt 13 458 218 37,73 % 13 350 344 37,43 %

Kaikki osakkeet, yhteensä 35 665 927 100,00 % 35 665 927 100,00 %

Lähde: Tiedot perustuvat Euroclear Finland Oy:n ylläpitämään osakasluetteloon.

Sitowise Group Oyj:n hallituksen ja johtoryhmän osakeomistus 31.12.2023

Hallitus

Henkilö Asema

2023

Osakkeita, kpl

2023

Osuus

osakkeista, %

2022

Osakkeita, kpl

2022

Osuus

osakkeista, %

Eero Heliövaara

Hallituksen puheenjohtaja 109 208 0.31 % 92 520 0.27 %

Tomi Terho Hallituksen varapuheenjohtaja 0 0.00 % 0 0.00 %

Taina Kyllönen Hallituksen jäsen 9 320 0.03 % 9 320 0.03 %

Mirel Leino-Haltia Hallituksen jäsen 5 500 0.02 % 5 500 0.02 %

Elina Piispanen

Hallituksen jäsen 70 000 0.20 % 70 000 0.20 %

Petri Rignell

Hallituksen jäsen 80 340 0.23 % 80 340 0.23 %

Niklas Sörensen

Hallituksen jäsen 3 000 0.01 % - -

Mats Åström

Hallituksen jäsen 2 500 0.01 % - -

Leif Gustafsson

Hallituksen jäsen - - 20 000 0.06 %

Yhteensä 279 868 0.78 % 277 680 0.79 %

Sisältää sekä Heliövaaran henkilökohtaisesti omistamat osakkeet että hänen määräysvallassaan olevan Heliocabala Oy:n osakkeet

Sisältää sekä Piispasen henkilökohtaisesti omistamat osakkeet että hänen määräysvallassaan olevan Fit Advice Oy:n osakkeet

Sisältää sekä Rignellin henkilökohtaisesti omistamat osakkeet että hänen määräysvallassaan olevan PriRock Oy:n osakkeet

hallituksen jäsen 25.4.2023 alkaen.

hallituksen jäsen 25.4.2023 asti.

Johtoryhmä

Henkilö Asema

2023

Osakkeita, kpl

2023

Osuus

osakekannasta, %

2022

Osakkeita, kpl

2022

Osuus

osakekannasta, %

Heikki Haasmaa Toimitusjohtaja 70 000 0,20 % 60 000 0,17 %

Jonas Larsson Liiketoimintajohtaja, Ruotsi 10 000 0,03 % 10 000 0,03 %

Taija Lehtola Henkilöstöjohtaja 18 000 0,05 % 18 000 0,05 %

Hanna Masala Talousjohtaja 20 000 0,06 % 9 000 0,03 %

Jannis Mikkola Liiketoimintajohtaja, Infra 356 740 1,00 % 356 740 1,00 %

Timo Räikkönen

Liiketoimintajohtaja, Talo 8 600 0,02 % - -

Turo Tinkanen Tietohallintojohtaja 52 000 0,15 % 52 000 0,15 %

Minttu Vilander Vastuullisuus-, brändi- ja viestintäjohtaja 19 200 0,05 % 19 200 0,05 %

Anna Wäck

Liiketoimintajohtaja, Digitaaliset ratkaisut 3 750 0,01 % - -

Timo Palonkoski

Liiketoimintajohtaja, Talo - - 154 000 0,43 %

Teemu Virtanen

Liiketoimintajohtaja, Digi - - 170 000 0,48 %

Yhteensä 558 290 1,57 % 848 940 2,38 %

Aloitti Talon liiketoimintajohtajana 13.11.2023.

Aloitti Digitalisten ratkaisujen liiketoimintajohtajana 4.5.2023.

Talon liiketoimintajohtaja 30.4.2023 asti.

Digin liiketoimintajohtaja 31.12.2022 asti.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

Yhtiön johdolle on myönnetty optio-oikeuksia keväällä 2021 ja

tilikaudella 2022. Tilinpäätöksen liitetietojen kohdan 6.3.4 taulu-

kossa on listattu toimitusjohtajan ja konsernin johtoryhmän jä-

senten hallussa olevat optiot. Hallituksen jäsenillä ei ole optioita.

Liputusilmoitukset

Sitowise Group Oyj vastaanotti 30.1.2023 Handelsbanken

Fonder AB:n arvopaperimarkkinalain 9 luvun 5 §:n mukaisen

ilmoituksen, jonka mukaan Handelsbanken Fonder AB:n suora

omistusosuus Yhtiön osakkeista ja äänistä nousi 5,05 prosent-

tiin 27.1.2023. Vuoden 2023 lopussa Handelsbanken Fonder AB

omisti yhteensä 5,4 prosenttia Yhtiön osakkeista ja äänistä.

Sitowise Group Oyj vastaanotti 28.9.2023 Paradigm Capital

Value Fund SICAV:n arvopaperimarkkinalain 9 luvun 10 §:n mu-

kaisen ilmoituksen, jonka mukaan Paradigm Capital Value Fund

SICAV:n suora omistusosuus Yhtiön osakkeista ja äänistä oli ylit-

tänyt 10 prosenttia 28.9.2023. Vuoden 2023 lopussa Paradigm

Capital Value Fund SICAV omisti yhteensä 10,0 prosenttia Yhtiön

osakkeista ja äänistä.

Lisäksi Sitowise vastaanotti vuoden 2023 aikana yhteensä 28

arvopaperimarkkinalain 9 luvun 5 §:n mukaista ilmoitusta Mor-

gan Stanleyltä. Annettujen ilmoitusten mukaan Morgan Stanleyn

omistusosuus Yhtiön osakkeista ja äänistä joko ylitti tai alitti 5

prosentin liputusrajan osakelainaussopimusten seurauksena.

Viimeisimmän, 27.12.2023 annetun ilmoituksen mukaan Morgan

Stanley omisti välillisesti yhteensä 3,4 prosenttia Yhtiön osak-

keista ja äänistä, sekä rahoitusvälineiden kautta 0,39 prosenttia

Yhtiön osakkeista ja äänistä.

Osakepohjaiset kannustinjärjestelmät

Sitowise Group Oyj:llä oli katsauskauden lopussa voimassa kaksi

osakepohjaista kannustinjärjestelmää eli Performance Share

Plan 2023–2025 ja Restricted Share Plan 2023–2025. Lisäksi

yhtiöllä oli voimassa pitkän aikavälin optio-ohjelma. Kaikkia oh-

jelmia on kuvattu yhtiön internetsivuilla www.sitowise.com/fi/

sijoittajille/hallinnointi/palkitseminen.

SELVITYS MUISTA KUIN

TALOUDELLISISTA TIEDOISTA

Liiketoimintamalli

Sitowise on pohjoismainen rakennetun ympäristön asiantun-

tija- ja digitalo, joka tarjoaa suunnittelu- ja konsultointipalve-

luja vastuullisemman ja älykkäämmän kaupunkikehityksen ja

sujuvamman liikkumisen mahdollistamiseksi. Sitowisella on neljä

liiketoiminta-aluetta, jotka ovat Talo, Infra, Digitaaliset Ratkaisut

ja Ruotsi. Arvonluonti asiakkaille ja muille sidosryhmille perustuu

Sitowisen työntekijöiden vahvaan asiantuntijaosaamiseen ja

toimialatuntemukseen. Yhtiön tavoitteena on jatkossa vahvistaa

asemaansa yhtenä johtavista rakennetun ympäristön ja metsä-

omaisuuden teknisen konsultoinnin ja digitaalisten palvelujen

tarjoajista.

Vastuullisuuden periaatteet ja olennaiset aiheet

Sitowisen visio on Redefining Smartness in Cities. Visiota tukevat

globaalit megatrendit kuten kaupungistuminen, korjausvelka,

vastuullisuus, digitalisaatio sekä turvallisuus. Visiossa korostuu

Sitowisen tavoite määritellä uudelleen, luoda ja toteuttaa muu-

toksia, joita tulevaisuuden yhteiskunta tarvitsee.

Sitowise sitoutunut lisäämään sekä oman toimintansa että

projektien ja asiakassuhteiden vastuullisuutta pitkällä aikavälillä

sekä raportoimaan ja mittaamaan kehityksestään vastuullisuu-

den osalta. Yhtiö kehittää myös jatkuvasti vastuullisuusliiketoi-

mintaansa vastaamaan asiakkaiden muuttuviin tarpeisiin

Sitowisen Vastuullisuussohjelma 2025 keskittyy selkeästi ase-

tettuihin tavoitteisiin ja vastuullisuusindikaattoreihin, jotka oh-

jaavat toteutettavia toimenpiteitä. Vastuullisuutta tarkastellaan

kaikista vastuullisuuden näkökulmista; ympäristö- ja sosiaalinen

vastuu sekä hyvä hallinto.

Vastuullisuusohjelma 2025 perustuu olennaisuusanalyysiin,

jonka pohjalta asetettiin neljä tavoitetta:

• Olemme hiilineutraali 2025

• Olemme toimialamme yhdenvertaisin ja hyvinvoivin

työyhteisö

• Tähtäämme kestävään taloudelliseen kasvuun

• Vaikutamme aktiivisesti alamme kehittymiseen entistä

vastuullisemmaksi

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 15

Vastuullisuuden avainindikaattorit

Tavoite: Hiilineutraalius 2025*

2023 2022

• Hiilijalanjälki ilman kompensaatiotoimenpiteitä (t CO-ekv/työntekijä)**

* Sitowise liittyi Science-Based Initiative (SBTi) -aloitteeseen vuoden 2023 lopussa.

Hiilinautraaliustavoitetta päivitetään SBTi:n vaatimusten mukaisesti vuoden 2024 aikana.

**2022:n ja 2023:n hiilijalanjäljet eivät ole keskenään vertailukelpoisia, koska laskennassa

käytetyn data tarkentumisen takia. Vuoden 2023 hiilijalanjälki sisältää esimerkiksi

ensimmäistä kertaa päästöt, jotka aiheutuvat työtekijöiden liikkumisesta kodin ja työnpaikan

välillä. Sen osuus kaikista päästöistä vuonna 2023 on 32 %.

1.89 CO

-ekv/työntekijä 1.16 CO

-ekv/työntekijä

Tavoite: Yhdenvertaisin ja hyvinvoivin työyhteisö

2023 2022

• Henkilöstökysely; koen, että työnantaja tukee henkilöstön hyvinvointia 3.77 (1–5) 3.98 (1–5)

• Monimuotoisuus, yhdenvertaisuus ja inklusiivisuus -koulutuksen käyneiden osuus

henkilökunnasta

58 % Koulutus aloitettiin 2023

Tavoite: Kestävä taloudellinen kasvu

2023 2022

• Vastuullisuuspalveluiden liikevaihdon kaksinkertaistaminen vuosien 2022 ja 2025

välillä 10 miljoonaan euroon.

noin 8 miljoonaa euroa noin 5 miljoonaa euroa

• Asiakastutkimus: Sitowise tuntee alan kehityssuunnat hyvin 4.10 (1–5) 4.08 (1–5)

• Asiakastutkimus: Arvioi Sitowisen toimintaa uusien, innovatiivisten ratkaisujen

kehittämisessä (% vastaajista jotka näkevät Sitowisen edelläkävijänä)

53 % 53 %

• % osuus innovaatiobudjetista, joka on edistänyt kestävää kehitystä

Tavoitteena on raportoida jatkossa luku koko TKI-budjetille.

90 % 88 %

Tavoite: Toimintaympäristön vastuullisuuden kehittäminen

2023 2022

• Projektien, joissa käytetty vastuullisuustyökalua, %-osuus kaikista

asiakasprojekteistamme

*** Asiakasprojekteissa Suomessa. Vuoden 2023 tiedot 31.10.2023. Työkalun jatkokehitys

alkoi 2023 viimeisellä vuosineljänneksellä, minkä vuoksi vuoden lopusta ei ole luotettavaa

dataa saatavilla.

89 %*** 86 %***

• Suuren yleisön luottamus ja mainetutkimus: Kehitämme alaa yhteiskunnan kannalta

oikeaan suuntaan

3.5 (1–5) 3.5 (1–5)

• Suuren yleisön luottamus ja mainetutkimus: Sitowise on toimialansa edelläkävijä

ilmasto- ja ympäristöasioissa

3.42 (1–5) 3.28 (1–5)

• Henkilöstökysely: Tiedän, miten voin huomioida vastuullisuuden omassa työssäni 58 % 61 % (vastaukset 4 ja 5

asteikolla 1–5)

Hyvän hallintotavan indikaattorit

2023 2022

• Eettisen toimintaohjeen koulutuksen ovat tehneet kaikki työntekijät. Pakollinen osa

perehdytyskoulutusta vuodesta 2019.

91 % 85 %

• Anonyymin Whistleblow-kanavan kautta tulleet ilmoitukset. Kaikki tapaukset ovat

käsitelty yhtiön toimintamallien mukaisesti.

17 9

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

YK:n kestävän kehityksen tavoitteet (SDG:t) ovat vahvasti osa

Sitowisen vastuullisuustyötä ja Sitowisen vastuullisuustyökalu

pohjautuu YK:n kestävän kehityksen tavoitteisiin. Myös monet

asiakkaista ja alan toimijat ovat sitoutuneet edistämään YK:n

tavoitteita. Globaalisti tunnetut tavoitteet liittävät Sitowisen vas-

tuullisuustyön osaksi suurempaa kokonaisuutta. Vastuullisuus-

työkalu auttaa tunnistamaan ja seuraamaan vastuullisuustavoit-

teiden asettamista ja edistämistä asiakasprojekteissa. Vuoden

aikana 89 prosenttia uusista asiakasprojekteista asetti SDG:ihin

perustuvat vastuullisuustavoitteet työkalun avulla. Vuonna

2023 Vastuullisuustyökalu oli käytössä vain asiakasprojekteissa

Suomessa.

Sitowise kehittää jatkuvasti kestävyysraportointiaan. Vuonna

2023 yhtiö toteutti eroanalyysin tunnistaakseen kehittämis-

kohteet vuoden 2022 kestävyysraportoinnin ja tulevien EU:n

Corporate Sustainability Reporting Directive (CSRD) -vaatimus-

ten välillä. Vuoden 2023 lopussa Sitowise käynnisti kaksoisolen-

naisuusanalyysin tunnistaakseen, miten Sitowisen toiminnot

vaikuttavat ihmisiin ja ympäristöön, mutta myös arvioidakseen,

miten vastuullisuuteen liittyvät näkökohdat vaikuttavat yrityksen

itseensä ja sen taloudelliseen asemaan tulevaisuudessa. Työ

jatkuu vuoden 2024 ensimmäisellä neljänneksellä. Analyysi

täydentää kattavaa olennaisuusanalyysia, joka tehtiin vuonna

2021 osana Sitowisen Vastuullisuusohjelma 2025:n valmistelua.

Kaksoisolennaisuusanalyysin tulokset ohjaavat sekä Sitowisen

tulevia vastuullisuustoimia että strategiaa ja raportointia.

Vastuullisuuden johtaminen

Sitowisen vastuullisuustyötä ohjaavat yhtiön strategia, ympä-

ristöpolitiikka, vastuullisuusohjelma, eettinen toimintaohje ja

toimialan yleiset käytännöt sekä yleiset yhteiskuntavastuun

periaatteet ja lainsäädäntö. Sitowisen johtamisjärjestelmä on ISO

9001- ja ISO 14001 -standardien vaatimusten mukainen. Tie-

toturvaa kehitetään ISO 27001 -standardin mukaisesti. Lisäksi

Ruotsissa on käytössä ISO 45001 sertifioitu johtamisjärjestelmä

työterveyden ja turvallisuuden johtamiseen.

Sitowise on sitoutunut seuraaviin kansainvälisiin julistuksiin ja

sopimuksiin: YK:n kestävän kehityksen tavoitteet, YK:n ihmis-

oikeuksien julistus ja lapsen oikeuksien sopimus, Kansainväli-

sen työjärjestön ILO:n julistus työelämän perusperiaatteista ja

-oikeuksista, YK:n Rion ympäristöä ja kehitystä koskeva julistus,

YK:n Korruption vastainen yleissopimus, OECD:n toimintaohjeet

monikansallisille yrityksille, YK:n Global Compact -aloite sekä

joulukuusta 2023 alkaen Science-Based Targets -aloite (SBTi).

Vastuullisuusohjelma 2025 on Sitowisen hallituksen hyväk-

symä. Toimitusjohtajalla on kokonaisvastuu vastuullisuudesta.

Vastuullisuusjohtaja johtaa ja kehittää vastuullisuustiimin avus-

tamana vastuullisuustyötä, raportoi tavoitteista ja saavutuksista.

Vastuullisuusjohtaja on konsernin johtoryhmän jäsen. Vastuul-

lisuusjohtaja raportoi toimitusjohtajalle sekä antaa tarvittaessa

erillisiä selvityksiä vastuullisuuden eri osa-alueista ja niiden

edistymisestä. Liiketoimintajohtajat ja esihenkilöt vastaavat käy-

tännön toimenpiteiden toteutuksesta liiketoiminnassa. Yhteiset

palvelut eli talous, IT, HR, viestintä, laatu, turvallisuus ja hankinta

tukevat liiketoimintaa vastuullisuustavoitteiden saavuttamisessa.

Sitowise noudattaa hankinnoissaan vastuullisia toimintatapo-

ja noudattaen yrityksen Eettistä toimintaohjetta. Sitowisessa

arvostetaan kumppanuuksia, ja niiden valinnassa huomioidaan

erityisesti vastuullisuuden sosiaaliset ja ympäristölliset näkökoh-

dat.

Vaikka Euroopan komission yritysvastuudirektiivin (CSDDD)

hyväksyminen on viivästynyt, Sitowise tarkentaa vuonna 2024

due diligence -menettelyjä niin että ne vastaavat tuleviin vaati-

muksiin. Direktiivi edellyttää yrityksiltä menettelyjä, joilla huo-

lehditaan ihmisoikeuksiin ja ympäristöön kohdistuvista vaikutuk-

sista niiden arvoketjuissa.

Ympäristövastuu

Rakennetulla ympäristöllä on merkittäviä ympäristövaikutuksia.

Asiantuntijaorganisaationa Sitowisen tärkeimmät vaikutusmah-

dollisuudet negatiivisten ympäristövaikutusten pienentämiseksi

toteutuvat asiakasprojekteissa ja yhteistyössä eri sidosryhmien

kanssa. Näitä vaikuttamisen mahdollisuuksiin tartuttiin aktiivi-

sesti vuonna 2023, muun muassa asettamalla vastuullisuuteen

liittyviä tavoitteita 89 prosenttia asiakasprojekteista Vastuul-

lisuustyökalun avulla; ottamalla johdonmukaisia askelia kohti

tavoitetta kaksinkertaistaa vastuullisuuspalveluiden liikevaihto

vuosien 2022 ja 2025 välillä; kehittämällä uusia kestäviä tuot-

teita ja palveluita innovaatiotoiminnan kautta sekä osallistumalla

useisiin merkittäviin toimintaympäristön kehittämishankkeisiin.

Sitowise on aktiivisesti pitänyt yllä vastuullisuuskeskustelua The

Smart City Talks -tapahtumissa osana vastuullisuustavoitettaan

kehittää toimintaympäristöä yhä vastuullisemmaksi. The Smart

City Talks ovat Sitowisen oma media, joka keskittyy kestävän

kaupunkikehityksen ajankohtaisiin teemoihin. Vuoden aikana

The Smart City Talks -tapahtumissa käsiteltiin aiheita kuten

energiatehokkuus, monimuotoisuus, tasa-arvo ja inklusiivisuus

(DEI) sekä radikaalit innovaatiot, yhdessä Sitowisen asiantunti-

joiden, johtajien ja sidosryhmien kanssa.

Sitowisen omassa toiminnassa sen merkittävin suora ympäris-

tövaikutus liittyy ilmastokysymyksiin. Keskeisenä tavoitteena

on saavuttaa hiilidioksidineutraalius vuoteen 2025 mennessä.

Hiilineutraaliustavoite ohjaa yritystä vähentämään myös ener-

gian ja veden kulutusta, huolellista jätteiden lajittelua, vähä-

päästöisten matka- ja kuljetustapojen käyttöä sekä kestävyyden

huomioimista hankinnoissa. Yhtiö työskentelee tavoitteellisesti

vähentääkseen päästöjään. Tavoitteen toteutumista seurataan

vuosittaisella hiilijalanjäljen laskennalla.

Päästödataa kehitettiin vuoden aikana, mikä vaikeuttaa hiili-

jalanjälkien vertailua vuosien välillä. Laskennan kehittäminen

antaa kuitenkin selvemmän kuvan siitä, mitkä ilmastotoimet ovat

yhtiön kannalta kaikista merkittävimpiä. Vuonna 2023 Sitowisen

kokonaispäästöt olivat 3 982 tonnia CO

-ekv ja työntekijää koh-

den 1,89 tonnia CO

-ekv. Suurin osa yhtiön päästöistä aiheutuu

matkoista työn ja kodin välillä sekä liikematkustamisesta.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 17

Sosiaalinen vastuu

Sitowiselle sosiaalinen vastuullisuus tarkoittaa ensisijaisesti

työntekijöidensä hyvinvoinnin varmistamista. Sitowise on sitou-

tunut opiskelijoiden työllistämiseen ja kantaa vastuuta yhteis-

kunnassa myös tällä tavalla.

Tavoitteenaan yhdenvertaisin ja hyvinvoivin työyhteisö Sitowise

sitoutuu aktiivisesti parantamaan työntekijöidensä hyvinvoin-

tia ja kuuntelemaan heitä. Sitowise pyrkii myös varmistamaan

monimuotoisuuden, tasa-arvon ja inklusiivisuuden (DEI) toteu-

tumisen yrityksessä. Nämä tavoitteet edellyttävät johtamisen

kehittämistä, ja Sitowise kouluttaa jatkuvasti esihenkilöitään.

Vuonna 2023 työntekijöiden stressinhallintaa ja palautumista

tuettiin monin eri tavoin. Uusi oppimispolku terveyden ja hyvin-

voinnin osalta julkaistiin Sitowisen StudyHub-oppimisalustalla

Suomessa. Ensi vuonna se toteutetaan myös Ruotsissa. Sitowise

tarjoaa lisäksi henkilökohtaista tukea henkilöstölleen varhaisen

puuttumisen mallin mukaisesti. Osana hyvinvointiohjelmaa hen-

kilöstöltä pyydetään säännöllisesti palautetta. Kaikki työntekijät

ovat sairausvakuutettuja, ja tarjolla on useita täydentäviä vakuu-

tuksia. Yritys tukee hyvinvointia monin tavoin, kuten järjestä-

mällä yhteisiä vapaa-ajan aktiviteetteja työpaikalla ja tukemalla

työntekijöiden harrastuskerhoja.

Vuonna 2023 Sitowise laati monimuotoisuuden toimintasuun-

nitelman monimuotoisuuskyselyn tulosten perusteella. Yritys

tarjosi myös koulutusta monimuotoisuudesta, tasa-arvosta ja

inklusiivisuudesta kaikelle henkilöstölle. Tavoitteena on, että

kaikki työntekijät suorittavat koulutuksen. Vuoden lopussa, kuusi

kuukautta koulutusten alkamisen jälkeen, 58 prosenttia Suomen

työntekijöistä oli suorittanut koulutuksen. Ruotsissa koulutus

käynnistettiin lokakuussa, ja työntekijät ovat alkaneet osallistua.

Koulutuksen tuloksia seurataan vuosittaisen henkilöstökyselyn

kautta.

Sitowisen henkilöstöön liittyvät politiikat ovat linjassa kansainvä-

lisesti sitoumusten ja normien kanssa, mukaan lukien YK:n liike-

toimintaa ja ihmisoikeuksia koskevat periaatteet, jotka korostavat

sitoutumista ihmisoikeuksien ja työelämän oikeuksien noudat-

tamiseen. Tämä sitoumus näkyy palkitsemisessa, erityisten tun-

nustusten antamisessa ja näiden kehittämispolitiikoissa.

NextGen on Sitowisen harjoittelijaohjelma, joka on suunnattu eri

taustoista tuleville opiskelijoille Suomessa. Harjoitteluohjelma

sisältää työskentelyä todellisissa projekteissa Sitowisen työn-

tekijöiden ohjauksessa sekä työelämävalmennusta, joka auttaa

opiskelijoita suuntaamaan osaamisensa kehittämistä halua-

maansa suuntaan. Vuonna 2023 Sitowisella oli yhteensä 37 (68)

NextGen-harjoittelijaa.

Eettisen periaatteet, korruptio ja lahjonta

Sitowisen Eettisten periaatteiden toimintaohje kuvaa, miten

Sitowise toimii vastuullisesti ja eettisesti sekä sitoutuu noudat-

tamaan lakeja ja asetuksia, jotka koskevat yritystä kaikissa niissä

maissa, joissa se toimii. Sitowisessa Eettisen toimintaohjeen

-verkkokurssi on pakollinen osa perehdytyskoulutusta. Sitowise

viestii eettisistä periaatteistaan asiakkailleen ja yhteistyökump-

paneilleen.

Sitowisen Eettiset toimintaohjeet ovat: Noudatamme lakeja ja

sitoumuksiamme, Välitämme ihmisistä ja työyhteisöstämme, Ke-

hitämme kestävää ja älykästä ympäristöä, Huolehdimme CASE

vastuullamme olevasta omaisuudesta ja tiedoista, Hankimme

vastuullisesti, Emme hyväksy korruptiota, lahjontaa tai kiristystä,

ja Ilmoitamme huolenaiheista ja rikkomuksista.

Whistle blow -kanava on yhteydenotto- ja ilmoituskanava, jonka

kautta kenen vain on mahdollista ilmoittaa epäilemistään eet-

tisten ohjeiden tai muiden säännösten rikkomuksista nimettö-

mästi. Nimettömyyden varmistamiseksi ilmoituskanavaa hoitaa

ulkopuolinen kumppani, NAVEX WhistleB. Ilmoituksia tuli17 kap-

paletta vuonna 2023. Kaikki ilmoitukset olivat sisäisiä, asiakkailta

tai muilta sidosryhmiltä ei tullut ilmoituksia. Kaikki ilmoitukset

käsiteltiin luottamuksellisesti, ja ilmoittajille vastattiin kattavasti.

Suurin osa ilmoituksista liittyi HR-käytäntöihin tai työyhteisön

käytäntöihin tai yhtiön muutosneuvotteluihin. Nämä ilmoituk-

set eivät vaatineet lisätoimenpiteitä, tai ne ratkaistiin ohjaamalla

ilmoittaja Sitowisen olemassa oleviin politiikoihin tai ohjeisiin.

Vain muutamassa tapauksessa, jotka liittyivät esimerkiksi epä-

asialliseen käytökseen tai työkuorman jakautumiseen, asiaa

käsiteltiin ilmoitusta koskevien henkilöiden ja esihenkilön kanssa,

ja HR-tiimin ja liiketoimintajohdon puolesta ryhdyttiin tarvittaviin

toimenpiteisiin.

Keskeiset muihin kuin taloudellisiin

tietoihin liittyvät riskit ja niiden hallinta

Sitowisen liiketoiminta ja strategia perustuvat ammattitaitoiseen

henkilöstöön ja osaavat ammattilaiset ovat tärkeä tekijä kannat-

tavan kasvun sekä liiketoiminnan turvaamiseksi. Kuten toiminta-

kertomuksen “Arvio toiminnan riskeistä ja epävarmuustekijöistä”

-kappaleessa todetaan, henkilöstöriskeissä korostuvat nykyisten

asiantuntijoiden pysyvyys, jaksaminen ja uusien asiantunti-

joiden saatavuus. Mainittujen riskien hallinta lähtee siitä, että yh-

tiölle on tärkeää, että työntekijät voivat hyvin ja ovat motivoitu-

neita ja ylpeitä Sitowisen palveluiden kädenjäljestä ympäristön,

yhteisöjen ja ihmisten hyväksi.

Jokainen sitowiseläinen osallistuu oman työnsä tavoitteiden

asettamiseen sekä suorituksen ja kehittymistarpeiden arviointiin,

ja kukin työntekijä ja hänen esimiehensä keskustelevat niiden

lisäksi keskinäisistä odotuksista säännöllisesti vähintään kerran

vuodessa. Mainittuja riskejä hallitaan myös esimerkiksi tukemal-

la työssä jaksamista, joustavuudella elämän eri tilanteissa sekä

tarjoamalla erilaisia koulutuksia niin osaamisen kehittämiseen

kuin työssä jaksamisen työkalujen hyödyntämiseen. Tärkein

osaamisen kehittämiskeino on kuitenkin projekteissa tekemisen

kautta oppiminen ja sitä tukeva auttamisen ja jakamisen kulttuu-

ri.

Työhyvinvointia luo ennen kaikkea työn hyvä hallinta ja sen

edellyttämät osaamisen kehittämismahdollisuudet sekä työyh-

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

teisön yhteishenki, hyvä vuorovaikutus ja yhteinen ongelman-

ratkaisukyky. Hyvällä johtamisella ja esihenkilötyöllä luomme

puitteet työyhteisön toimivuudelle ja työssä onnistumiselle.

Sitowise tekee tavoitteellista hyvinvoinnin kehittämistyötä yh-

teistyössä mm. työterveyshuollon ja työeläkeyhtiön kanssa.

Sitowisen toiminnan luonteesta johtuen konsernin omaan toi-

mintaan ei liity merkittäviä ympäristöriskejä. Ihmisoikeuksien

kunnioittamiseen ja korruption ja lahjonnan torjuntaan liitty-

vänä riskinä voidaan nähdä riski sellaisesta Sitowisen eettisen

toimintaohjeen noudattamatta jättämisestä, joka aiheuttaisi

konsernille poikkeuksellista taloudellista tai mainehaittaa, tai olisi

yksittäistapausta laajempaa, mikä voisi konsernitasolla todennä-

köisesti haitata sen toimintaa. Riskiä hallitaan sillä, että kaikkiin

sitowiseläisiin soveltuvassa eettisessä toimintaohjeessa tode-

taan selkeästi yhtiön kanta ihmisoikeuksiin ja syrjinnänkielto, ja

ohjeistus sekä henkilökunnalle että yhtiön ulkopuolisille ilmoittaa

huolenaiheesta tai mahdollisesta sopimattomasta menettelystä.

Korruption ja lahjonnan mahdollisuutta ja aikaansaamaa haittaa

hallitaan myös sillä, että maksut ja ostot kiertävät aina useam-

man henkilön kautta.

Sitowisen EU-taksonomian mukainen raportointi

Euroopan unionin tavoitteena on olla hiilineutraali vuoteen 2050

mennessä. Tämän tavoitteen saavuttamiseksi EU on luonut Eu-

roopan vihreän kehityksen ohjelman (Green Deal), johon osana

kuuluu kestävän rahoituksen luokitusjärjestelmä eli EU-taksono-

mia. EU-taksonomia luo yhtenäiset kriteerit sille, mitä toimintoja

voidaan pitää ilmaston ja ympäristön kannalta kestävinä, ja siten

sen tarkoituksena on lisätä selkeyttä ja läpinäkyvyyttä ohjaamal-

la rahoitusta ympäristön kannalta kestävämpiin investointeihin

ja liiketoimiin. Sitowisen toiminnan ytimessä ovat erilaiset liiken-

ne-, infra- ja rakennushankkeet, joiden puitteissa on valtavasti

mahdollisuuksia varautua ilmastoon ja ympäristöön liittyviin

riskeihin sekä pienentää ympäristövaikutuksia, ja siten osallistua

EU:n ilmasto- ja ympäristötavoitteiden saavuttamiseen. Takso-

nomiaraportointi myös auttaa Sitowisea oman liiketoiminnan

sekä sen vastuullisuuspalveluiden kestävyyden arvioinnissa ja

suunnittelussa.

Rakennetulla ympäristöllä on huomattavia vaikutuksia niin

ilmastoon kuin ympäristönkin hyvinvointiin. Sitowise tarjoaa

rakennetun ympäristön sekä metsän ja muiden luonnonvarojen

suunnittelu- ja konsultointipalveluita Talo-, Infra- kuin Digi-

taalisten ratkaisujen liiketoiminta-alueilla niin Suomessa kuin

Ruotsissa. Sitowisen palvelut auttavat asiakkaita toteuttamaan

vastuullisia ja kestäviä ratkaisuja, sillä Sitowisen palveluiden

avulla ilmasto- ja ympäristötavoitteiden edistäminen on mahdol-

lista niin tie- ja ratahankkeissa, rakennusten ja tuotantolaitosten

suunnittelussa kuin esimerkiksi vesi- ja jätehuoltoon ja ympäris-

tön puhtaanapitoon liittyvissä hankkeissa. Näiden lisäksi Sito-

wise tarjoaa ohjelmistokehitystä ja tietoteknistä konsultaatiota

sekä erilaisia tietoteknisiä seurantaratkaisuja, joiden avulla voi-

daan saavuttaa päästövähennyksiä ja muun muassa mallintaa

ilmastonmuutoksesta johtuvia sopeutumistarpeita. Tarjoamien-

sa palveluiden kautta Sitowise vahvistaa myös asiakkaidensa

toimintojen taksonomian mukaisuutta, ja ratkaisujemme kautta

voimme vaikuttaa koko toimialamme kehitykseen.

Taksonomianmukainen kirjanpitotapa

EU-taksonomian vaatimat tunnusluvut eli liikevaihto (turnover),

käyttöomaisuusinvestoinnit (capex) ja operatiiviset kustannuk-

set (opex) ovat kaikki esitetty omina taulukoina. Yhtiö esittää tak-

sonomiakelpoisen liikevaihdon euromääräisen osuuden Sitowise

Group Oy:n tilikauden kokonaisliikevaihdosta. Yhtiö käsittelee

kokonaisliikevaihdon tilinpäätöksen liitteessä 2.2 ja käyttöomai-

suusinvestoinnit liitteissä 3.2 ja 3.3. Operatiiviset kustannukset

esitetään tilinpäätöksen liitteessä 2.6, mutta Yhtiön operatiiviset

kustannukset eivät sovellu taksonomiaraportointiin tilikaudella

2023.

Taksonomiakelpoisen liikevaihdon laskeminen tapahtuu tun-

nistamalla Yhtiön toimialueet, joilla on mahdollista olla takso-

nomiakriteereiden mukaista liikevaihtoa. Yhtiö selvittää kunkin

toimialan sisällä prosentuaalisen osuuden kunkin vastaavan

taksonomiakelpoisen kriteerin mukaan. Laskennassa on otettu

huomioon, että sama liikevaihto ei voi tulla kahteen eri taksono-

miakelpoiseen toimintoon. Yhtiön käyttöomaisuusinvestoinnit

ovat luonteeltaan koko Yhtiötä koskevia pääsääntöisesti, joten

niihin on sovellettu samaa laskentaperiaatetta, mutta jaettu tak-

sonomialuokitukseen liikevaihdon suhteessa.

Toimintojen taksonomiakelpoisuus ja taksonomian mukaisuus

EU-taksonomia sisällytettiin Sitowisen vuosiraportointiin ensim-

mäisen kerran vuoden 2021 toimintojen osalta, jolloin rapor-

tointi kattoi ne Sitowisen toimintojen osuudet, jotka kuuluivat

taksonomia-asetuksen piiriin eli olivat taksonomiakelpoisia.

Vuonna 2022 taksonomiakelpoisten toimintojen lisäksi raportoi-

tiin taksonomian mukaiset toiminnot, eli osuudet niistä takso-

nomiakelpoisista toiminnoista, jotka täyttivät EU:n delegoidun

ilmastoasetuksen tekniset arviointikriteerit, merkittävän haitan

välttämisen kriteerit (DNSH-kriteerit) sekä sosiaalisen vähim-

mäistason suojatoimet.

Vuonna 2023 luokittelujärjestelmä täydentyi neljällä uudel-

la ympäristötavoitteella ja niiden teknisillä arviointikriteereillä

laajentaen siten raportointivelvollisuuden kattamaan kaikki kuusi

ympäristötavoitetta. Taksonomiakelpoisten ja taksonomian mu-

kaisten toimintojen lisäksi Sitowise raportoi myös mahdollistavat

toiminnat, eli taloudelliset toiminnot, jotka mahdollistavat suo-

raan sen, että niillä edistetään merkittävästi yhtä tai useampaa

ympäristötavoitetta, ja otamme tarkasteluun myös siirtymätoi-

minnot, eli toiminnot, jotka merkittävästi edistävät ilmastonmuu-

toksen hillintää tukien siirtymistä ilmastoneutraaliin talouteen.

Vuoden 2023 osalta toimintojen taksonomiakelpoisuus ja tak-

sonomian mukaisuus arvioitiin vuoden 2022 tapaan ilmaston-

muutoksen hillinnän ja ilmastonmuutokseen sopeutumisen

päätavoitteiden osalta. Neljän uuden ympäristötavoitteen, joita

ovat 1) vesivarojen ja merten luonnonvarojen kestävä käyttö ja

suojelu, 2) siirtyminen kiertotalouteen, 3) ympäristön saastumi-

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 19

sen ehkäiseminen ja vähentäminen sekä 4) biologisen monimuo-

toisuuden ja ekosysteemien suojelu ja ennallistaminen, osalta

arvioitiin taksonomiasääntelyn mukaisesti pelkästään toiminto-

jen taksonomiakelpoisuus.

Vuoden 2023 taksonomia-arviointi pohjautui edellisen vuoden

arviointiin ja siinä huomioitiin vuoden 2023 aikana sekä Sito-

wisen toiminnoissa että taksonomiasääntelyssä tapahtuneet

muutokset. Yhtenä tavoitteena oli myös tarkentaa taksono-

mia-arviointia entisestään kaikkien Sitowisen toimintojen osalta,

ja noudattaa edellisvuonna valittua tiukkaa ja sananmuodon-

mukaista taksonomiasääntelyn tulkintaa. Taksonomiakelpoisten

toimintojen tunnistamisen jälkeen arvioitiin soveltuvilta osin

toimintojen taksonomian mukaisuus vertaamalla taksonomi-

akelpoisia toimintoja taksonomiasääntelyn teknisiin arviointi-

kriteereihin sekä DNSH-kriteereihin, ja arvioitiin taksonomian

mukaiset, mahdollistavat toiminnot.

Vuonna 2023 Sitowisen liikevaihdosta 35 % katsottiin olevan

taksonomiakelpoista toimintaa. Näihin toimintoihin kuuluvat

muun muassa ilmastonmuutokseen sopeutumiseen liittyvät

insinööripalvelut ja niihin liittyvä tekninen konsultointi (CCA 9.1),

rakennusten energiatehokkuuteen liittyvät asiantuntijapalvelut

(CCM 9.3), tie- ja rautatieliikenteen infrastruktuuri (CCM 6.14,

CCA 6.15) ja datavetoiset ratkaisut kasvihuonekaasupäästö-

jen vähentämistä varten (CCM 8.2), sekä uusina muun muassa

luontotyyppien, ekosysteemien ja lajien suojelu, mukaan lukien

ennallistaminen (BIO 1.1), pilaantuneiden paikkojen ja alueiden

kunnostaminen (PPC 2.4) ja tulvariskien ehkäisy- ja torjuntainf-

rastruktuuri (CCA 14.2).

Huomioitava kuitenkin on, että edelleenkin iso osa Sitowisen

toiminnoista ei kuulu taksonomialuokittelun piiriin, sillä suun-

nittelu- ja konsultointialaa ei taksonomiasääntelyssä tunnisteta

omaksi toimintaluokakseen. Tästä syystä tulkitsemme edelleen,

että esimerkiksi Sitowisen Talo -liiketoiminta-alueen suun-

nittelu- ja konsultointipalvelut eivät ole taksonomiakelpoisia

uudisrakentamisen (CCM/CCA 7.1) ja olemassa olevien raken-

nusten korjauksen (CCM/CCA 7.2) suhteen, sillä niiden toiminnan

kuvaukset eivät sisällä suunnittelu- ja konsultointipalveluita.

Tiukan tulkintalinjan takia emme myöskään voi katsoa kaik-

kien taksonomiakelpoisten toimintojemme suoraan täyttävän

kaikkia delegoidun ilmastoasetuksen teknisiä arviointikriteerejä

ja/tai DNSH-kriteerejä. Tällaiset taksonomiakelpoiset, mutta ei

taksonomiamukaiset toiminnot on raportointitaulukoissa listattu

otsakkeen ”A.2 Luokitusjärjestelmäkelpoiset muttei ympäristön

kannalta kestävät (muut kuin luokitusjärjestelmän mukaiset)

toiminnat” alle. Näemme kuitenkin, että tällaiset toiminnot eivät

välttämättä ole ympäristön kannalta kestämättömiä, vaan kyse

on taksonomiasääntelyn mukaisesta sanamuotovalinnasta.

1 Taksonomiaraportoinnissa käytetään uutena sääntelyn mukaisia lyhenteitä kuvastamaan kutakin ympäristötavoitetta (CCM = ilmastonmuutoksen hillintä,

CCA = ilmastonmuutokseen sopeutuminen, PPC = pilaantumisen ehkäiseminen ja vähentäminen, WTR = vesivarojen ja merten luonnonvarojen kestävä

käyttö ja suojelu, CE = siirtyminen kiertotalouteen, BIO = biologisen monimuotoisuuden ja ekosysteemien suojelu ja ennallistaminen).

Sitowise ei toteuta tai rahoita ydinvoimaan tai fossiilisiin kaasui-

hin liittyvää toimintaa. Delegoidun asetuksen (EU) 2022/1214

mukainen lomake 1 on esitetty taulukossa 1: Ydinvoimaan ja

fossiilisiin kaasuihin liittyvät toiminnot

Mahdollistava toiminta ja siirtymätoiminta

EU:n taksonomiasääntelyn mukaisesti toiminta voi olla taksono-

mian mukaista silloin, kun se suoraan tukee ympäristötavoitetta

täyttäen tekniset arviointikriteerit, DNSH-kriteerit sekä sosiaa-

lisen vähimmäistason suojatoimet tai se on ns. mahdollistavaa

toimintaa. Mahdollistavalla toiminnalla tarkoitetaan taloudellista

toimintaa, joka mahdollistaa suoraan sen, että muilla toiminnoilla

edistetään merkittävästi yhtä tai useampaa kyseisistä tavoit-

teista. Mahdollistavan toiminnan edellytyksenä on myös, että

taloudellinen toiminta ei aiheuta lukkiutumista omaisuuseriin,

jotka heikentävät pitkän aikavälin ympäristöpäämääriä kyseisten

omaisuuserien taloudellinen elinkaari huomioiden, ja että talou-

dellisella toiminnalla tulisi olla merkittävä myönteinen ympäris-

tövaikutus elinkaarinäkökohtien perusteella.

Sitowisen rakennettuun ympäristöön kohdistuvat suunnit-

telu- ja konsultointipalvelut mahdollistavat suoraan useiden

ympäristötavoitteiden merkittävän edistämisen asiakkaidemme

hankkeiden kautta. Erityisen merkittävää tämä on Talo -liiketoi-

minta-alueen kannalta, jossa suunnittelu- ja konsultointipalvelut

mahdollistavat ilmastonmuutoksen hillinnän ympäristötavoit-

teen merkittävän edistämisen sekä uudisrakentamisen että

korjausrakentamisen osalta. Lisäksi muun muassa Sitowisen

tarjoamat luontopalvelut ja biodiversiteettiselvitykset mahdollis-

tavat suoraan erilaisten luontotyyppien, ekosysteemien ja lajien

suojelun ja ennallistamisen. Näin ollen Sitowisen liikevaihdosta

19,4 % voidaan katsoa olevan mahdollistavaa toimintaa.

Taksonomia-arvioinnissa ei Sitowisen osalta tunnistettu lainkaan

siirtymätoimintoja. Siirtymätoiminnoilla tarkoitetaan taloudelli-

sia toimintoja, jotka merkittävästi edistävät ilmastonmuutoksen

hillintää tukien siirtymistä ilmastoneutraaliin talouteen tietyin

edellytyksin, mutta joille ei ole teknisesti ja taloudellisesti toteut-

tamiskelpoista vähähiilistä vaihtoehtoa. Tällaisina siirtymätoi-

mintoina nähdään mm. ydinenergian tai maakaasun käyttöön

liittyvät ratkaisut.

Sitowisen ei-taksonomiakelpoiset, taksonomiakelpoiset ja tak-

sonomian mukaiset toiminnot, mukaan lukien mahdollistavat ja

siirtymätoiminnot, on vuoden 2023 osalta esitetty yhteenvetona

alla olevassa taulukossa. Vuoden 2023 osalta raportointiasetuk-

sen mukaiset taulukot on kokonaisuudessaan esitetty taulukois-

sa 2–4.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

2023 Liikevaihto

Käyttö-

omaisuus

investoinnit

(CapEx)

Operatiiviset

kulut (OpEx)

Ei-taksonomiakelpoista 45,6 % 34,5 % 0 %

Taksonomiakelpoista 35,0 % 42,1 % 0 %

Taksonomianmukaista 19,4 % 23,4 % 0 %

Josta mahdollistavaa

toimintaa

19,4 % 23,4 % 0 %

Josta siirtymätoiminnot 0 % 0 % 0 %

Koska Sitowisen liiketoiminnassa toimintamenoja ei synny tak-

sonomia-asetuksen tarkoittamalla tavalla eivätkä operatiiviset

kulut ole liiketoimintamallimme kannalta olennaisia, raportoimme

taksonomiakelpoisten ja taksonomian mukaisten operatiivisten

kulujen oleva 0 % vuoden 2023 osalta. Sitowisen operatiivisten

kulujen kannalta merkittävät kehitystoimenpiteet tapahtuvat

pääsääntöisesti osana Sitowisen asiakasprojekteja, jolloin kehi-

tystoimenpiteet huomioidaan jatkossakin osana henkilöstöku-

luja.

Vähimmäistason suojatoimet

EU:n kestävän rahoituksen foorumi on esittänyt kriteeristön

EU taksonomian sosiaalisen vähimmäistason suojatoimista.

Kriteeristö jakautuu ihmisoikeuksien, korruption ja lahjonnan,

oikeudenmukaisen kilpailun sekä verotuksen toimintaprosessien

sekä niihin liittyvien rikkomusten tarkasteluun.

Sitowisessä henkilöstöä ja toimintaympäristön sosiaalista vas-

tuullisuutta ohjaavat politiikat ja toimintamallit kunnioittavat

sosiaalisen vastuun kansainvälisiä sitoumuksia. Keskeisimmät

prosessit, joilla varmistetaan kansainvälisten sitoumuksien

mukaisen sosiaalisen vastuullisuuden toteutuminen ovat eet-

tinen toimintaohje, sen noudattaminen päivittäisessä työssä,

epäasiallisen toiminnan ilmoittamiseen tarkoitettu yhtiön Whit-

leBlow-kanava sekä ilmoitusten käsittelyyn määritelty prosessi.

Sitowisessä eettinen toimintaohjeeseen liittyvä käytännön

koulutus kuuluu henkilöstön koulutusohjelmaan sekä jokaisen

uuden työntekijän perehdytykseen. Eettinen toimintaohje kattaa

muun muassa ihmis- ja työntekijäoikeuksiin, korruptioon ja lah-

jontaan sekä oikeudenmukaiseen kilpailuun liittyvät yhtiön pe-

riaatteet. Sitowise edellyttää, että myös sopimuskumppanimme

huomioivat eettiset toimintaohjeet toiminnassaan. Yhtiö tekee

kaikki hankintansa vastuullisesti noudattaen eettistä toimintaoh-

jetta ja hankintakäytäntöjä.

Korruption todennäköisimpänä toteutumismuotona pidetään

lahjontaa. Sitowisen eettinen toimintaohje kieltää korruption,

lahjonnan ja kiristyksen, ja sisältää näihin seikkoihin liittyvät toi-

mintaohjeet. Taloudellisen rikkomusten mahdollisuutta pienen-

netään noudattamalla niin kutsuttua neljän silmän periaatetta,

jossa vähintään kahden käsittelijän täytyy vahvistaa jokaisen

oston ja matkalaskun oikeellisuus. Yhtiö noudattaa verotusta

koskevia säännöksiä paikallisesti kaikissa toimintamaissaan.

Verot maksetaan aina asianmukaisesti ja ajallaan, edistäen pai-

kallisia talouksia ja yhteiskuntia.

Yhtiötä tai sen johtoa ei ole tuomittu rikkomuksista liittyen

ihmisoikeuksiin, korruptioon ja lahjontaan, oikeudenmukaiseen

kilpailuun tai verotukseen, eikä sitä kohtaan ole esitetty näitä

koskevia syytöksiä.

Toiminnan kehittäminen ja taksonomian

mukaisuuden parantaminen tulevaisuudessa

EU:n taksonomian mukainen luokitusjärjestelmä mahdollistaa

yritysten ilmasto- ja ympäristövastuullisuuden kehittämisen,

ja Sitowise edistää omalta osaltaan tätä kestävyysmuutosta.

Haasteena kuitenkin on edelleen se, että taksonomiasääntely ei

riittävällä tasolla huomioi suunnittelu- ja konsultointialaa omana

toimialanaan eivätkä tästä syystä kaikki ympäristötavoitteiden

arviointikriteerit sovellu toiminnan arviointiin. Tunnistamme

kuitenkin, että suunnittelu- ja konsultointialan rooli ilmaston ja

ympäristön kannalta kestävissä hankkeissa on merkittävä, ja

olemme ennen kaikkea mukana mahdollistamassa sen, että asi-

akkaidemme toiminnoilla edistetään merkittävästi taksonomian

ympäristötavoitteita - näemmekin toimintamme vaikutukset

erityisesti asiakkaiden palveluistamme saaman arvon kautta ja

pyrimme jatkossakin tarjoamaan asiakkaillemme palveluita, jotka

tukevat heidän toimintansa kehittymistä entistä taksonomian

mukaisimmiksi.

Tunnistamme myös Sitowisen potentiaalin siihen, että toimin-

nastamme löytyy enemmänkin ympäristötavoitteita mahdol-

listavia toimintoja ja tavoitteenamme onkin tarkentaa mahdol-

listavien toimintojen arviointia vuoden 2024 arvioinnin osalta.

Olemme tulkinneet mahdollistavat toiminnot voimassa olevan

taksonomiasääntelyn mukaisesti, mutta tiedostamme siihen

liittyvän tulkinnanvaraisuuden ja tulemme huomioimaan sään-

telyyn liittyvät tulkintaohjeet ja -suositukset sekä mahdolliset

tarkennukset, joita tulevaisuudessa annetaan.

Seuraamme jatkuvasti toimialamme taksonomiaraportoinnin ke-

hittymistä ja parhaiden käytäntöjen muodostumista, ja pyrimme

jatkossakin tuottamaan asiakkaillemme lisäarvoa muokkaamalla

projektien rakennetta tukemaan kokonaishankkeiden taksono-

mian mukaisuuden toteutumista viemällä taksonomian mukai-

suusvaatimuksia hanketasolle. Tätä olemme jo edistäneet muun

muassa kehittämällä hankekohtaisia ilmastoriskien ja haavoit-

tuvuuksien arviointeja ja sopeutumissuunnitelmia taksono-

miasääntelyn ilmastonmuutokseen sopeutumisen kriteereiden

mukaisesti.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 21

Taulukko 1: Ydinvoimaan ja fossiilisiin kaasuihin liittyvät toiminnot

Rivi Ydinenergiaan liittyvät toiminnot

1. Yritys toteuttaa tai rahoittaa sellaisiin innovatiivisiin sähköntuotantolaitoksiin liittyvää tutkimusta, kehittämistä,

demonstrointia ja käyttöönottoa, jotka tuottavat energiaa ydinreaktion avulla siten, että polttoainekierrosta aiheutuu

mahdollisimman vähän jätettä, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita

2. Yritys toteuttaa tai rahoittaa sähkön tai prosessilämmön tuottamiseen tarkoitettujen uusien ydinlaitosten

rakentamista ja turvallista käyttöä, myös kaukolämpöä tai teollisia prosesseja, kuten vedyn tuotantoa, varten

sekä niiden turvallisuuden parantamista, käyttäen parasta käytettävissä olevaa teknologiaa, tai sillä on tällaiseen

toimintaan liittyviä vastuita

3. Yritys toteuttaa tai rahoittaa olemassa olevien sähköä tai prosessilämpöä tuottavien ydinlaitosten turvallista

toimintaa, myös kaukolämpöä tai teollisia prosesseja, kuten vedyn tuotantoa ydinenergiasta, varten sekä niiden

turvallisuuden parantamista, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita.

Fossiiliseen kaasuun liittyvät toiminnot

4. Yritys toteuttaa tai rahoittaa fossiilisia kaasumaisia polttoaineita käyttävien sähköntuotantolaitosten rakentamista tai

toimintaa, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita

5. Yritys toteuttaa tai rahoittaa fossiilisia kaasumaisia polttoaineita käyttävien yhdistettyjen lämpöä tai jäähdytystä ja

sähköä tuottavien laitosten rakentamista, kunnostamista ja käyttöä, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita.

6. Yritys toteuttaa tai rahoittaa fossiilisia kaasumaisia polttoaineita käyttävien lämpöä tai jäähdytystä tuottavien

laitosten rakentamista, kunnostamista ja käyttöä, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

Taulukko 2: Luokitusjärjestelmän mukaisiin taloudellisiin toimintoihin liittyvistä tuotteista tai palveluista saatu osuus liikevaihdosta

– vuotta 2023 koskevat tiedot

Tilikausi 2023 Vuosi Merkittävän edistämisen kriteerit

Ei merkittävää haittaa -kriteerit

(DNSH: Does Not Significantly Harm)

Taloudelliset toiminnat

Koodi

Liikevaihto

Osuus liikevaihdosta,

vuosi 2023

Ilmastonmuutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Ilmaston muutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Vähimmäistason suojatoimet

Luokitusjärjestelmän

mukaisten (A.1) tai luokitus-

järjestelmäkelpoisten (A.2.) osuus

liikevaihdosta vuonna 2022

Luokka

mahdollistava toiminta

Luokka

siirtymätoiminta

MEUR % K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K/E K/E K/E K/E K/E K/E K/E % M S

A. LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

A.1 Ympäristön kannalta kestävät (luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat

Sähköntuotanto aurinkosähköteknologialla CCM 4.1 0,2 0,1 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Sähköntuotanto tuulivoimalla CCM 4.3 1,6 0,7 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Sähkön siirto ja jakelu CCM 4.9 0,1 0,1 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Rautatieliikenteen infrastruktuuri CCM 6.14 0,4 0,2 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Uusien rakennusten rakentaminen CCM 7.1 12,4 5,9 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Olemassa olevien rakennusten korjaus CCM 7.2 20,6 9,8 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Sähköajoneuvojen latausasemien asennus, huolto ja

korjaus rakennuksissa (ja rakennusten yhteydessä

olevissa pysäköintitiloissa)

CCM 7.4 0,1 0,0 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Uusiutuviin energialähteisiin liittyvän teknologian

asennus, huolto ja korjaus

CCM 7.6 0,0 0,0 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Tieliikenteen ja julkisen liikenteen mahdollistava

infrastruktuuri

CCA 6.15 0,3 0,2 % E/S K E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Vesihuolto WTR 2.1 2,8 1,3 % E/S E/S K E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Tavanomaisen jätteen lajittelu ja materiaalin talteenotto CE 2.7 0,1 0,0 % E/S E/S E/S E/S K E/S K K K K K K K 0 % M

Rakennusten ja muiden rakennelmien purku ja raivaus CE 3.3 0,4 0,2 % E/S E/S E/S E/S K E/S K K K K K K K 0 % M

Teiden ja moottoriteiden kunnossapito CE 3.4 0,1 0,1 % E/S E/S E/S E/S K E/S K K K K K K K 0 % M

Luontotyyppien, ekosysteemien ja lajien suojelu,

mukaan lukien ennallistaminen

BIO 1.1 1,7 0,8 % E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K K 0 % M

Ympäristön kannalta kestävistä (luokitusjärjestelmän mukaisista)

toiminnoista saatu liikevaihto (A.1)

40,9 19,4 % 16,8 % 0,2 % 1,3 % 0 % 0,3 % 0,8 % K K K K K K K 0 %

Josta mahdollistavat toiminnat 40,9 19,4 % 16,8 % 0,2 % 1,3 % 0,0 % 0,3 % 0,8 % K K K K K K K 0 % M

Josta siirtymätoiminnat 0 0 % 0 % S

A.2 Luokitusjärjestelmäkelpoiset muttei ympäristön kannalta kestävät (muut kuin luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

Rautatieliikenteen infrastruktuuri CCM 6.14 6,2 2,9 % KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 4 %

Datavetoiset ratkaisut kasvihuonekaasupäästöjen

vähentämistä varten

CCM 8.2 0,9 0,4 % KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Markkinalähtöinen tutkimus, kehitys ja innovointi CCM 9.1 0,6 0,3 % KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 1 %

Rakennusten energiatehokkuuteen liittyvät

asiantuntijapalvelut

CCM 9.3 18,2 8,6 % KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 1 %

Tieliikenteen ja julkisen liikenteen mahdollistava

infrastruktuuri

CCA 6.15 12,0 5,7 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 11 %

Vesiliikenteen infrastruktuuri CCA 6.16 0,3 0,1 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Ohjelmistot, konsultointi ja niihin liittyvä toiminta CCA 8.2 29,7 14,1 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 4 %

Fyysisten ilmastoriskien hallinnan ja niihin

sopeutumisen mahdollistavat ohjelmistot

CCA 8.4 0,1 0,1 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Ilmastonmuutokseen sopeutumiseen liittyvät

insinööripalvelut ja niihin liittyvä tekninen konsultointi

CCA 9.1 0,9 0,4 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 2 %

Tulvariskien ehkäisy- ja torjuntainfrastruktuuri CCA 14.2 0,2 0,1 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Sellaisen vuotojen valvontatekniikan valmistus ja

asennus, joka mahdollistaa vuotojen vähentämisen

ja ehkäisyn vedenjakelujärjestelmissä sekä siihen

liittyvät palvelut

WTR 1.1 0,2 0,1 % E/KEL E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Pilaantuneiden paikkojen ja alueiden kunnostaminen PPC 2.4 3,8 1,8 % E/KEL E/KEL E/KEL KEL E/KEL E/KEL 0 %

Luontotyyppien, ekosysteemien ja lajien suojelu,

mukaan lukien ennallistaminen

BIO 1.1 0,7 0,3 % E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL KEL 0 %

Luokitusjärjestelmäkelpoisista muttei ympäristön kannalta

kestävistä (muista kuin luokitusjärjestelmän mukaisista)

toiminnoista saatu liikevaihto (A.2)

73,7 35,0 % 12,3 % 20,4 % 0,1 % 1,8 % 0 % 0,3 % 23 %

A. Luokitusjärjestelmäkelpoisista toiminnoista saatu liikevaihto

(A.1+A.2)

114,6 54,4 % 29,1 % 20,6 % 1,4 % 1,8 % 0,3 % 1,1 % 23 %

B. EI-LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

Ei-luokitusjärjestelmäkelpoisista toiminnoista saatu liikevaihto 96 45,6 %

Yhteensä 210,9 100 %

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 23

Taulukko 3: Luokitusjärjestelmän mukaisiin taloudellisiin toimintoihin liittyvien tuotteiden ja palveluiden osuus pääomamenoista

– vuoden 2023 tiedot

Tilikausi 2023 Vuosi Merkittävän edistämisen kriteerit

Ei merkittävää haittaa -kriteerit

(DNSH: Does Not Significantly Harm)

Taloudelliset toiminnat

Koodi

Pääomamenot

Osuus pääomamenoista

Ilmastonmuutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Ilmaston muutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Vähimmäistason suojatoimet

Luokitusjärjestelmän

mukaisten (A.1) tai luokitus-

järjestelmäkelpoisten (A.2.) osuus

pääomamenoista vuonna 2022

Luokka

mahdollistava toiminta

Luokka

siirtymätoiminta

MEUR % K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K/E K/E K/E K/E K/E K/E K/E % M S

A. LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

A.1 Ympäristön kannalta kestävät (luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat

Sähköntuotanto aurinkosähköteknologialla CCM 4.1 0,0 0,1 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Sähköntuotanto tuulivoimalla CCM 4.3 0,1 0,9 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Sähkön siirto ja jakelu CCM 4.9 0,0 0,1 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Rautatieliikenteen infrastruktuuri CCM 6.14 0,0 0,2 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Uusien rakennusten rakentaminen CCM 7.1 0,8 7,1 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Olemassa olevien rakennusten korjaus CCM 7.2 1,4 11,8 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Sähköajoneuvojen latausasemien asennus, huolto ja

korjaus rakennuksissa (ja rakennusten yhteydessä

olevissa pysäköintitiloissa)

CCM 7.4 0,0 0,1 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Uusiutuviin energialähteisiin liittyvän teknologian

asennus, huolto ja korjaus

CCM 7.6 0,0 0,0 % K E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Tieliikenteen ja julkisen liikenteen mahdollistava

infrastruktuuri

CCA 6.15 0,0 0,2 % E/S K E/S E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Vesihuolto WTR 2.1 0,2 1,6 % E/S E/S K E/S E/S E/S K K K K K K K 0 % M

Tavanomaisen jätteen lajittelu ja materiaalin talteenotto CE 2.7 0,0 0,0 % E/S E/S E/S E/S K E/S K K K K K K K 0 % M

Rakennusten ja muiden rakennelmien purku ja raivaus CE 3.3 0,0 0,2 % E/S E/S E/S E/S K E/S K K K K K K K 0 % M

Teiden ja moottoriteiden kunnossapito CE 3.4 0,0 0,1 % E/S E/S E/S E/S K E/S K K K K K K K 0 % M

Luontotyyppien, ekosysteemien ja lajien suojelu,

mukaan lukien ennallistaminen

BIO 1.1 0,1 1,0 % E/S E/S E/S E/S E/S K K K K K K K K 0 % M

Ympäristön kannalta kestävien (luokitusjärjestelmän mukaisten)

toimintojen pääomamenot (A.1)

2,7 23,4 % 20,2 % 0,2 % 1,6 % 0,0 % 0,4 % 1,0 % K K K K K K K 0 %

Josta mahdollistavat toiminnat 2,7 23,4 % 20,2 % 0,2 % 1,6 % 0,0 % 0,4 % 1,0 % K K K K K K K 0 % M

Josta siirtymätoiminnat 0,0 0 % 0 % S

A.2 Luokitusjärjestelmäkelpoiset muttei ympäristön kannalta kestävät (muut kuin luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

Rautatieliikenteen infrastruktuuri CCM 6.14 0,4 3,6 % KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 3 %

Datavetoiset ratkaisut kasvihuonekaasupäästöjen

vähentämistä varten

CCM 8.2 0,1 0,5 % KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Markkinalähtöinen tutkimus, kehitys ja innovointi CCM 9.1 0,0 0,4 % KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Rakennusten energiatehokkuuteen liittyvät

asiantuntijapalvelut

CCM 9.3 1,2 10,4 % KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 3 %

Tieliikenteen ja julkisen liikenteen mahdollistava

infrastruktuuri

CCA 6.15 0,8 6,9 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 13 %

Vesiliikenteen infrastruktuuri CCA 6.16 0,0 0,2 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Ohjelmistot, konsultointi ja niihin liittyvä toiminta CCA 8.2 2,0 17,0 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 42 %

Fyysisten ilmastoriskien hallinnan ja niihin

sopeutumisen mahdollistavat ohjelmistot

CCA 8.4 0,0 0,1 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Ilmastonmuutokseen sopeutumiseen liittyvät

insinööripalvelut ja niihin liittyvä tekninen konsultointi

CCA 9.1 0,1 0,5 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 5 %

Tulvariskien ehkäisy- ja torjuntainfrastruktuuri CCA 14.2 0,0 0,1 % E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Sellaisen vuotojen valvontatekniikan valmistus ja

asennus, joka mahdollistaa vuotojen vähentämisen

ja ehkäisyn vedenjakelujärjestelmissä sekä siihen

liittyvät palvelut

WTR 1.1 0,0 0,1 % E/KEL E/KEL KEL E/KEL E/KEL E/KEL 0 %

Pilaantuneiden paikkojen ja alueiden kunnostaminen PPC 2.4 0,3 2,2 % E/KEL E/KEL E/KEL KEL E/KEL E/KEL 0 %

Luontotyyppien, ekosysteemien ja lajien suojelu,

mukaan lukien ennallistaminen

BIO 1.1 0,0 0,4 % E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL E/KEL KEL 0 %

Luokitusjärjestelmäkelpoisten mutta ei ympäristön kannalta

kestävien (muiden kuin luokitusjärjestelmän mukaisten)

toimintojen pääomamenot (A.2)

5,0 42,1 % 14,8 % 24,6 % 0,1 % 2,2 % 0,0 % 0,4 % 66 %

A. Luokitusjärjestelmäkelpoisten toimintojen pääomamenot

(A.1+A.2)

7,7 65,5 % 35,1 % 24,8 % 1,7 % 2,2 % 0,4 % 1,3 % 66 %

B. EI-LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

Ei-luokitusjärjestelmäkelpoisten toimintojen pääomamenot 4,1 34,5 %

Yhteensä 11,8 100 %

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

Taulukko 4: Luokitusjärjestelmän mukaisiin taloudellisiin toimintoihin liittyviin tuotteisiin ja palveluihin liittyvä osuus toimintamenoista

– vuoden 2023 tiedot

Tilikausi 2023 Vuosi Merkittävän edistämisen kriteerit

Ei merkittävää haittaa -kriteerit

(DNSH: Does Not Significantly Harm)

Taloudelliset toiminnat

Koodi

Liikevaihto

Osuus liikevaihdosta,

vuosi 2023

Ilmastonmuutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Ilmaston muutoksen hillintä

Ilmastonmuutokseen

sopeutuminen

Vesi

Ympäristön pilaantuminen

Kiertotalous

Biologinen monimuotoisuus

Vähimmäistason suojatoimet

Luokitusjärjestelmän

mukaisten (A.1) tai luokitus-

järjestelmäkelpoisten (A.2.) osuus

liikevaihdosta vuonna 2022

Luokka

mahdollistava toiminta

Luokka

siirtymätoiminta

EUR % K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K;E; E/S K/E K/E K/E K/E K/E K/E K/E % M S

A. LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

A.1 Ympäristön kannalta kestävät (luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat

Ympäristön kannalta kestävistä (luokitusjärjestelmän mukaisista)

toiminnoista saatu liikevaihto (A.1)

% % % % % % % K K K K K K K %

Josta mahdollistavat toiminnat % % % % % % % K K K K K K K % M

Josta siirtymätoiminnat % % K K K K K K K % S

A.2 Luokitusjärjestelmäkelpoiset muttei ympäristön kannalta kestävät (muut kuin luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

KEL; E/

KEL

Luokitusjärjestelmäkelpoisista muttei ympäristön kannalta

kestävistä (muista kuin luokitusjärjestelmän mukaisista)

toiminnoista saatu liikevaihto (A.2)

% % % % % % % %

A. Luokitusjärjestelmäkelpoisista toiminnoista saatu liikevaihto

(A.1+A.2)

% % % % % % %

B. EI-LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT

Ei-luokitusjärjestelmäkelpoisista toiminnoista saatu liikevaihto 100 %

Yhteensä

100 %

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 25

ARVIO TOIMINNAN RISKEISTÄ JA EPÄVARMUUSTEKIJÖISTÄ

Sitowise-konsernin liiketoimintaan liittyvät merkittävät riskit

ja epävarmuustekijät pitävät sisällään operatiivisia, strategisia,

taloudellisia ja ESG-riskejä, joille konsernin taloudellinen tulos on

alttiina. Tilikaudella 2023 toteutettiin jälleen konsernin riskikar-

toituksen pohjana oleva vuosittainen kysely, jonka tuloksia on

käsitelty konsernin hallituksessa, johtoryhmässä sekä liiketoi-

minta-alueilla. Sitowise-konsernin riskienhallintaprosessi ja vas-

tuut on kuvattu konsernin verkkosivuilla (www.sitowise.com).

Operatiiviset riskit Riskikuvaus Riskien hallinta

Henkilöstöriskit Sitowise-konsernin henkilöstöriskeissä korostuvat nykyisten

asiantuntijoiden pysyvyys, jaksaminen ja uusien asiantuntijoiden

saatavuus. Sitowisen liiketoiminta perustuu ammattitaitoiseen

henkilöstöön ja osaavat ammattilaiset ovat tärkeä tekijä

yhtiön kannattavuuden, kasvun ja strategian toteuttamisen

näkökulmasta. Sitowisen työnantajakuvan mahdollinen

heikentyminen sisäisten tai ulkoisten tekijöiden vuoksi on riski

henkilöstön sitoutumisen ja pysyvyyden näkökulmasta.

Yksi Sitowise-konsernin strategian fokusalueista on tavoite

olla alan tunnetuin ja halutuin työnantaja, minkä vuoksi

kulttuurin ja henkilöstöhallinnon aktiiviseen kehittämiseen

panostetaan jatkuvasti. Lisäksi laadukkaan johtamisen

ylläpitäminen esimerkiksi johtamiskoulutusten avulla nähdään

tärkeänä osana henkilöstöriskien hallintaa.

Projektiriskit Sitowise-konsernin operatiivisia riskejä ovat projektityöhön

liittyvät riskit, kuten tarjousten hinnoitteluvirheet,

suunnitteluvirheiden tai viivästysten aiheuttamat korvausvaateet,

ja poikkeukselliset takuita ja vastuita koskevat ankarat ehdot, jos

ne tulisivat sovellettaviksi, ja joilla voisi olla haitallinen vaikutus

Sitowisen kannattavuuteen.

Tarjousten ja projektien riskejä kontrolloidaan laadunhallinta-

ja riskienhallintakatselmuksilla ja noudattamalla ISO-

sertifioidun toimintajärjestelmän mukaisia menettelyjä.

Konserni on kehittänyt Voima-palvelualustan

mahdollistaakseen tehokkaat ja yhdenmukaiset toimintatavat.

Projektinhallintatyökalu Voima sisältää projektiohjeita ja

mallipohjia, parhaita käytäntöjä, tarjous- ja projektityötiloja

sekä riskiarviointityökalun. Projektiriskejä hallitaan jo

tarjousvaiheessa projektitoiminnan ohjeistuksella, jonka

mukaisesti tavanomaisesta poikkeavia sopimusehtoja

sisältävien hankkeiden tarjoamiseen vaaditaan lupa

liiketoiminnan johdolta. Ohjeistus kattaa myös projektien

toteutusvaiheen. Teemoina riskiarviossa ovat mm.

sopimusehdot ja korvausvastuut, aikataulu, resurssit,

toimeksiannon sisältö, turvallisuus ja vastuullisuus. Voima-

alusta sisältää reaaliaikaista dataa, jota voidaan käyttää

riskien pienentämiseen. Projektiriskejä hallitaan huolellisella

hinnoittelulla ja perehtymällä perusteellisesti tarjottavaan

projektiin ja sen problematiikkaan.

Vahinkoriskit Vahinkoriskejä ovat informaatiojärjestelmä- ja tietoturvariskit.

Sitowisen liiketoiminta on riippuvainen hyvin toimivasta

IT-infrastruktuurista ja keskeytymättömästä pääsystä IT-

pohjaisiin työkaluihin ja järjestelmiin. IT-järjestelmät ovat

kuitenkin herkkiä virhe- ja häiriötilanteille. IT-järjestelmiin

vaikuttavat toimintahäiriöt, katkokset, vikatilanteet,

kyberturvallisuusloukkaukset tai sähkökatkot voivat viivästyttää

palveluiden toimittamista, aiheuttaa odottamattomia

kustannuksia ja vahingoittaa Sitowisen mainetta.

Informaatiojärjestelmiin ja tietoturvaan liittyviä riskejä hallitaan

varmistamalla, että yhtiöllä on käytössään tarvittavat resurssit

ja osaaminen, sekä järjestelmiin kohdistuvilla investoinneilla

ja päivityksillä, minkä kautta tietoturvaa parannetaan

jatkuvasti. Riskejä hallitaan lisäksi kouluttamalla työntekijöitä,

toteuttamalla ennakoivia riskienhallintatoimenpiteitä ja

varmistamalla tehokkaat suojaustoimenpiteet mahdollista

tietojen menetystä tai järjestelmähäiriöitä vastaan.

Strategiset riskit Riskikuvaus Riskien hallinta

Markkinariskit Yleisen taloudellisen kehityksen ja markkinaolosuhteiden

muutosten aiheuttamat epävarmuudet aiheuttavat Sitowise-

konsernin liiketoiminnan riskejä. Talouden nopea syklinen

vaihtelu ja julkisten varojen käytön vähentyminen tai varojen

ohjaaminen pois rakennetun ympäristön hankkeista voi

edistää markkinan hidastumista. Aiempaa korkeampi inflaatio,

korkotason nousu, energian hinta, sekä rakentamisen kohonneet

materiaalikustannukset luovat epävarmuutta markkinoille ja

voivat aiheuttaa taloudellisen aktiivisuuden vähentymistä

esimerkiksi johtamalla investointien ja asiakasprojektien

vähentymiseen tai lykkääntymiseen.

Sitowise seuraa aktiivisesti talouden ja markkinan kehittymistä

voidakseen reagoida muutoksiin liiketoimintaympäristössään.

Sitowise hyödyntää jatkuvia ja kohdennettuja

kehitystoimenpiteitä, kuten panostukset myyntityöhön,

strategisten asiakassegmenttitiimien perustaminen ja

asiakaspohjan laajentaminen, varmistaakseen yrityksen kyvyn

suojautua nopeilta markkinamuutoksilta.

Yrityskauppariskit Sitowise-konsernin pitkän aikavälin taloudelliset tavoitteet

perustuvat osittain yritysostoihin, ja suunniteltu yritysostoihin

perustuva kasvu ei välttämättä toteudu, jos sopivia

yritysostokohteita ei ole tarjolla, järjestelyjä ei voida toteuttaa

taloudellisesti perustellulla arvostustasolla tai yrityskauppoihin

sisältyy vastuita, joita ei pystytä huomioimaan ostohinnassa tai

hankittujen yhtiöiden integraatiossa ei onnistuta saavuttamaan

ostolle asetettuja tavoitteita.

Sitowise arvioi ja hallinnoi aktiivisesti mahdollisia

yrityskauppakohteita ja -hankkeita, ja keskittyy kohteisiin,

joiden nähdään tukevan yrityksen strategiaa sekä

jotka sopivat yrityksen taloudelliseen tilanteeseen ja

markkinaan. Sitowise huomioi myös sen taserakenteen eri

yrityskauppamahdollisuuksia arvioidessaan.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

Strategiset riskit Riskikuvaus Riskien hallinta

Yrityskauppariskit Yrityskauppojen onnistuneet integroinnit ovat keskeinen osa

Sitowise-konsernin kasvustrategiaa, joten Sitowise altistuu

ostettujen yhtiöiden integrointiin liittyville riskeille, jotka

voivat johtaa lisäkustannuksiin, synergioiden toteuttamisessa

epäonnistumiseen ja kasvumahdollisuuksien menettämiseen.

Sitowisellä on käytössään vakiintunut prosessi

yrityskauppakohteiden integrointiin, joka perustuu sen

aiempiin kokemuksiin lukuisista yrityskaupoista. Integraation

huolellinen suunnittelu ja kulttuurisen yhteensopivuuden

varmistaminen jo ennen yrityskauppaa ovat myös olennaisia

osia transaktioprosesseista.

Teknologinen kehitys Epäonnistuminen teknologisten kehitystrendien ennakoimisessa

ja uusien innovaatioiden hyödyntämisessä esimerkiksi uusien

älykkäiden palveluiden onnistuneen kaupallistamisen kautta,

sekä kyvyttömyys kasvattaa jatkuvalaskutteisten palveluiden

osuutta liiketoiminnassa, voivat hankaloittaa yrityksen

strategian tehokasta toteuttamista. Teknologian kehittyminen

voi myös vaatia yritystä sopeuttamaan hinnoitteluaan ja

projektinhallintamallejaan.

Innovaatiot ovat yksi Sitowise strategian kolmesta

strategisesta pilarista. Sen tavoitteena on kehittää ja osallistaa

yrityksen työntekijöitä ja kumppaneita innovoimaan älykkäitä

ratkaisuja, jotka vauhdittavat toimialan murrosta. Painopiste on

yrityksen innovaatiokulttuurin tukemisessa ja kehittämisessä

sekä sisäisten kehityshankkeiden koordinoinnin

parantamisessa erilaisten työkalujen ja prosessien avulla.

Asiakasriskit Sitowise-konsernin suurimmat asiakasryhmät ovat julkinen

sektori, rakennusyritykset ja asuntoyhtiöt. Sellaisen asiakkaan

menetyksellä, jonka osuus liikevaihdosta on suuri, voi olla

merkittävä taloudellinen vaikutus. Vaikka hankinnat suuremmilta

julkisen sektorin asiakkailta eivät aina ole keskitettyjä vaan

seurausta lukuisista hankintamenettelyistä, ongelmat

yksittäisessä projektissa voivat heijastua muiden palveluiden

hankintoihin.

Sitowisellä on monipuolinen asiakaspohja, ja riippuvuutta

yksittäisistä asiakkaista tai asiakassegmenteistä pyritään

hallitsemaan laajentamalla yrityksen asiakaspohjaa edelleen

hankkimalla uusia asiakkaita uusilta asiakassektoreilta.

Sitowise-konserni on myös vahvistanut myyntiresurssejaan

uuteen myyntimalliin ja organisaatioon siirtymällä. Lisäksi

uuden asiakashallintajärjestelmän käyttöönoton tavoitteena

on tukea asiakastyötä tulevaisuudessa.

Taloudelliset riskit Riskikuvaus Riskien hallinta

Rahoitusmarkkinariskit Sitowise-konsernin sekä strategisena että taloudellisena riskinä

on, että rahoitusmarkkinoiden epävarmuus tai korkojen nousu

johtaa siihen, että rahoituksen hinta nousee ja saatavuus

(riittävyys, oikea-aikaisuus ja suotuisin ehdoin) heikkenee,

sillä Sitowise rahoittaa liiketoimintansa ja investointinsa

liiketoiminnan rahavirralla ja lainarahoituksella, ja tarvitsee

ulkopuolista rahoitusta kasvustrategiansa toteuttamiseen.

Ulkopuolinen rahoitus voi altistaa Sitowisen velkaantumiseen

liittyville riskeille ja taloudellisen aseman heikentymiselle.

Sitowise-konserni arvioi huolella mahdollisia rahoitusriskejä,

ja konsernin likviditeettiä (myyntisaatavia ja rahavirtaa)

seurataan jatkuvasti. Sitowise-konserni seuraa myös tarkasti

velkaantumisastettaan ja keskittyy sen parantamiseen

esimerkiksi mahdollisten yrityskauppakohteiden huolellisen

arvioinnin kautta. Rahoituksen hankkimiseen liittyvien

riskin hallitsemiseksi Sitowise-konserni edistää vahvoja ja

läpinäkyviä suhteita lähipankkeihinsa sekä pyrkii ylläpitämään

aktiivista ja avointa vuoropuhelua osakkeenomistajiensa

kanssa parantaakseen taloudellista mainettaan ja tukeakseen

sitä.

Tilauskanta Toiminnan henkilösidonnaisuuden vuoksi tasaisen ja katteellisen

tilauskannan ylläpitäminen on palvelutoiminnalle erittäin tärkeää.

Tilauskannan riittävyyttä pyritään hallitsemaan laajalla ja

kattavalla asiakasverkostolla, monipuolisella työkannalla sekä

tilauskannan jatkuvalla seurannalla.

Kustannusriski Kustannusten, kuten palkkatason, IT- tai toimitilakulujen

nousu voi vaikuttaa haitallisesti Sitowisen kannattavuuteen ja

liiketoiminnan tulokseen, jos Sitowise ei pysty muuttamaan

palveluidensa hinnoittelua tätä vastaavalla tavalla.

Sitowise-konserni keskittyy aktiivisiin

hinnoittelutoimenpiteisiin ja myynnin kehitystyöhön, mukaan

lukien uuden asiakashallintajärjestelmän käyttöönotto sekä

toimenpiteet kustannustehokkuuden varmistamiseksi.

Maailmanpoliittiset

tapahtumat

Sotien ja muiden merkittävien maailmanpoliittisten tapahtumien,

kuten inflaation ja korkeampien korkojen, aiheuttamat globaalit

taloudelliset seuraukset voivat hidastaa edelleen markkinoiden

kasvua rakennusalalla, mikä voi vaarantaa Sitowisen kasvu- ja

kannattavuustavoitteiden saavuttamisen. Ukrainan sodan suorat

vaikutukset Sitowiseen ovat rajallisia. Yhtiöllä ei ole toimipisteitä

Venäjällä, Valko-Venäjällä eikä Ukrainassa, eikä myöskään

vientiä kyseisiin maihin. Pakotteet Venäjän sotatoimien takia

ja muuttuva toimintaympäristö pakotteiden soveltamisalan

ulkopuolella sekä vastapakotteet saattavat kuitenkin luoda

epävarmuuksia.

Yhtiö tarkastelee ja hallinnoi merkittävien geopoliittisten

tapahtumien taloudellisiin seurauksiin liittyviä riskejä

seuraamalla ja analysoimalla markkinakehitystä ja

toimintaympäristöä jatkuvasti.

Rahoitusriskejä kuvataan tarkemmin tilinpäätöksen liitetiedossa 5.

Sitowisen toimintaan liittyviä vastuullisuusriskejä on kuvattu Vuosi- ja vastuulliskertomuksessa.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 27

RIITA-ASIAT

Sitowise Oy:llä on vireillä oikeudenkäynti entisen asiakkaansa

kanssa liittyen Suomessa sijaitsevaan muutaman vuoden ta-

kaiseen kerrostalohankkeeseen. Vastapuoli on esittänyt asiassa

merkittävän korvausvaatimuksen, mutta yhtiön näkemyksen

mukaan vaatimus on perusteeton. Sitowise on myös vaatinut

asiakkaalta maksamattomia suoritteita viivästyskorkoineen. Yhti-

ön arvion mukaan oikeusprosessin odotetaan kestävän vuosia.

LÄHIPIIRILAINAT

Sitowise Group Oyj on antanut lähipiiriyhtiölleen Fimpec Group

Oy:lle pääomalainoja, joiden lainapääoma tilinpäätöshetkellä

oli 916 500 euroa. Pääomalainojen vuotuinen korko on 8 %. Pää-

omalainoihin sovelletaan osakeyhtiölain 12 luvun säännöksiä.

KAUSIVAIHTELU JA HERKKYYDET

Sitowisen liiketoiminnan kausivaihteluun vaikuttaa vuoden työ-

päivien ajoittuminen kuukausittain, mihin puolestaan vaikuttaa

arkipyhien (esim. pääsiäinen ja joulu) ja lomien ajoitus. Kesä-

lomakauden vuoksi konsernin liikevaihto ja kannattavuus ovat

yleensä matalimmillaan kolmannella vuosineljänneksellä.

Kausivaihtelu, työtunnit liikevaihdolla painotettuna

2024 2023 2022

Ero 2023

vs. 2022

Q1 478 484 476 8

Q2 459 451 460 -9

Q3 502 491 500 -9

Q4 471 469 477 -8

Koko vuosi 1 910 1 895 1 914 -19

Arvioidut vuositason herkkyydet liiketoiminnan nykyiselle laa-

juudelle laskettuina:

2023 Muutos

Vaikutus

euroissa

Vaikutuksen

kohdistuminen

Työpäivien

lukumäärä

+/- 1 päivä +/- EUR

0,7–0,9 miljoonaa

Liikevaihto ja tulos

Sairauspoissaolot +/-

1 %-yksikkö

-/+ EUR

2 miljoonaa

Liikevaihto ja tulos

SEK/EUR-

kurssimuutos

+/- 10 % +/- EUR

4 miljoonaa

Liikevaihto

YHTIÖN HALLITUKSEN ESITYS EMOYHTIÖN

VOITTOA KOSKEVAKSI TOIMENPITEEKSI

Sitowise Group Oyj:n jakokelpoiset voittovarat 31.12.2023 olivat

108,2 miljoonaa euroa, josta emoyhtiön tilikauden tulos 2023 oli

4 014 150 euroa.

Sitowisen osinkopolitiikan mukaan tavoitteena on maksaa

vuosittain osakkeenomistajilleen osinkoa, joka vastaa 30–50

prosenttia nettotuloksesta. Mahdollisen osingon jakamisessa

huomioidaan yritysostot, yhtiön taloudellinen tilanne, rahavirta

ja tulevaisuuden kasvumahdollisuudet. Vallitsevan markkinaym-

päristön vuoksi sekä mahdollistaakseen tulevien kasvuhankkei-

den rahoittamisen hallitus ehdottaa, että vuodelta 2023 vahvis-

tettavan taseen perusteella ei jaeta osinkoa. Hallitus harkitsee

omien osakkeiden hankintaa koskevan valtuutuksen käyttämistä

vuoden 2024 aikana.

PITKÄN AIKAVÄLIN TALOUDELLISET

TAVOITTEET

Sitowise-konsernin hallitus on asettanut seuraavat pitkän aika-

välin taloudelliset tavoitteet:

• Kasvu: Vuotuinen liikevaihdon kasvu yli 10 % yritysostot

mukaan lukien

• Kannattavuus: Oikaistu EBITA -marginaali vähintään 12 %

• Velkaantuminen: Nettovelan suhde oikaistuun

käyttökatteeseen enintään 2,5-kertainen, paitsi väliaikaisesti

yritysostojen yhteydessä

Sitowisen osinkopolitiikan mukaan yhtiön tavoitteena on maksaa

vuosittain osinkoa, joka vastaa 30–50 prosenttia nettotulok-

sesta osakkeenomistajilleen. Mahdollisen osingon jakamisessa

huomioidaan yritysostot, yhtiön taloudellinen tilanne, rahavirta

ja tulevaisuuden kasvumahdollisuudet.

NÄKYMÄT JA OHJEISTUS

Näkymät vuodelle 2024

Kestävien yhteiskuntien suunnittelupalveluiden, konsultoinnin

ja digitaalisten ratkaisujen kysynnän vakaata pitkän aikavälin

kasvua tukevat vahvat megatrendit kuten kaupungistuminen,

korjausvelka, vastuullisuus, digitalisaatio ja turvallisuus.

Yleisten talousnäkymien heikkeneminen, korkea korkotaso ja

korkea inflaatio ovat hidastaneet kasvua sekä Suomessa että

Ruotsissa ja vaikuttaneet Sitowisen asiakkaiden lyhyen aikavälin

päätöksentekoon etenkin yksityisellä sektorilla ja kaikkein sel-

vimmin asuntorakentamiseen liittyvissä projekteissa. Vallitseva

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

taloustilanne on vaikuttanut myös julkisen sektorin laajamittai-

siin hankkeisiin Sitowisen markkinaympäristöön vuonna 2024

vaikuttaa keskeisesti se, milloin keskuspankkien odotetut koron-

laskut tapahtuvat ja ovatko ne toteutuessaan riittäviä lisätäk-

seen uusien rakennushankkeiden ja muiden investointien, ja sitä

kautta teknisen konsultoinnin, kysyntää.

Odotamme markkinatilanteen jatkuvan kaksitahoisena vuonna

2024. Kasvuun myötävaikuttaa vihreään siirtymään, turvallisuu-

teen ja rakennetun ympäristön digitalisaatioon liittyvien palve-

luiden lisääntyvä kysyntä. Talossa ensimmäinen vuosipuolisko

tulee vielä olemaan haasteellinen Suomen rakennusmarkkinan

vaikean tilanteen vuoksi. Merkkejä markkinan parantumisestä

odotetaan aikaisintaan vuoden 2024 loppua kohden. Ruotsissa

teknisen konsultoinnin markkinassa on yleisesti ottaen pysynyt

Suomea vakaampana, ja sen kehityksessä on nähtävissä positii-

visia merkkejä.

Vuoden 2024 alkaessa Infran, Digitaalisten ratkaisujen ja

Ruotsin tilauskannat olivat hyvällä tasolla. Talossa työkanta oli

riittämätön, mikä on johtanut kohdennettuihin lomautuksiin

alkuvuonna 2024.

Markkinakehityksen lisäksi kustannusinflaation (esimerkiksi

palkkainflaation), edellisvuotta suuremman työpäivien mää-

rän (-1 työpäivä ensimmäisellä neljänneksellä, +1 työpäivä sekä

toisella että kolmannella neljänneksellä ja sama määrä vuoden

viimeisellä neljänneksellä), mahdollisten valuuttakurssimuutos-

ten (euro / Ruotsin kruunu) sekä korkeampien korkokustannus-

ten arvioidaan vaikuttavan Sitowisen taloudelliseen kehitykseen

vuonna 2024.

Ohjeistus vuodelle 2024

Sitowise-konsernin liikevaihdon odotetaan laskevan hieman

vuonna 2024 Talo-liiketoiminnan laskun vuoksi. Vuoden 2024

oikaistun EBITA-marginaalin (%) odotetaan olevan samalla ta-

solla kuin vuonna 2023 tai parempi.

KATSAUSKAUDEN JÄLKEISET

MERKITTÄVÄT TAPAHTUMAT

Suunnattu osakeanti ja muutos

Sitowisen osakkeiden lukumäärässä

Sitowise Group Oyj:n hallitus päätti 9.1.2024 varsinaisen yh-

tiökokouksen 25.4.2023 antaman valtuutuksen nojalla laskea

liikkeeseen 48 675 Sitowise Group Oyj:n hallussa olevaa omaa

osaketta ja 179 738 uutta osaketta suunnatussa osakeannissa.

Suunnattu osakeanti liittyy kauppaan, jossa Sitowise Oy osti

luonto- ja ympäristöpalveluja tuottavan Ahlman Group Oy:n asi-

antuntijatoiminnot. Kauppa saatiin päätökseen 9.1.2024.

Merkityt uudet osakkeet rekisteröitiin kaupparekisteriin

11.1.2024, minkä jälkeen Yhtiön osakkeiden kokonaismäärä on

35 845 665 osaketta. Yhtiö ei omista omia osakkeita.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan varsinaiselle yhtiöko-

koukselle 2024

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotukset varsinaisel-

le yhtiökokoukselle julkaistiin 30.1.2024. Varsinainen yhtiöko-

kous on suunniteltu pidettäväksi 4.4.2024. tehdyn ehdotuksen

mukaan hallituksen ja sen valiokuntien jäsenille maksetaan vuo-

den 2025 varsinaiseen yhtiökokoukseen päättyvältä toimikau-

delta vastaavat palkkiot, jotka on maksettu päättyvän toimikau-

den aikana.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunta ehdottaa, että toimikau-

deksi, joka päättyy vuoden 2025 varsinaisen yhtiökokouksen

päättyessä, yhtiön hallituksen nykyiset jäsenet Eero Heliövaara,

Mirel Leino-Haltia, Elina Piispanen, Niklas Sörensen, Tomi Terho

ja Mats Åström valitaan uudelleen ja että uudeksi jäseneksi vali-

taan Anni Ronkainen.

Ehdotukset ovat kokonaisuudessaan luettavissa Sitowisen sijoit-

tajasivuilla Varsinainen yhtiökokous 2024 | Sitowise

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 29

TALOUDELLISET JA VAIHTOEHTOISET

TUNNUSLUVUT

Sitowise on raportoinut vuoden 2019 IFRS tilinpäätökses-

tä alkaen eräitä vaihtoehtoisia tunnuslukuja, jotka eivät ole

IFRS-standardien mukaisia. Vaihtoehtoisten tunnuslukujen las-

kennassa ei huomioida vertailukelpoisuuteen vaikuttavia, tavalli-

sesta liiketoiminnasta poikkeavia eriä varsinaisen liiketoiminnan

taloudellisen tuloksen näyttämiseksi. Vaihtoehtoisten tunnuslu-

kujen tarkoituksena on parantaa vertailukelpoisuutta eivätkä ne

korvaa muita IFRS-pohjaisia tunnuslukuja.

Raportoitavat vaihtoehtoiset tunnusluvut ovat oikaistu käyt-

tökate (EBITDA), EBITA, oikaistu EBITA ja Nettovelka/EBITDA

(oikaistu). Oikaistun käyttökatteen (EBITDA) ja oikaistun EBITA:n

ulkopuolelle jäävät vertailukelpoisuuteen vaikuttavat olennaiset

tavalliseen liiketoimintaan kuulumattomat erät.

Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvut

EUR tuhatta 1–12/2023 1–12/2022

Liikevaihto 210 910 204 414

Liikevaihdon kasvu % 3.2 % 14.0 %

Oikaistu orgaaninen liikevaihdon kasvu % 1 % 5 %

EBITA, oikaistu 17 012 20 380

% liikevaihdosta 8,1 % 10,0 %

EBITA 15 128 16 075

Liikevoitto (EBIT) 11 701 13 162

% liikevaihdosta 5,5 % 6,4 %

Katsauskauden tulos 5 549 7 914

Taseen loppusumma 278 381 280 724

Rahavarat 15 596 15 390

Nettovelka 55 340 56 602

Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja 23,891 22,676

Osakekohtainen tulos (EUR) 0,16 0,22

Laimennettu osakekohtainen tulos (EUR) 0,16 0,22

Osakekohtainen tulos, jatkuvat toiminnot (EUR) 0,16 0,22

Laimennettu osakekohtainen tulos, jatkuvat toiminnot (EUR) 0,16 0,22

Oman pääoman tuotto (ROE), % 4,7 % 6,8 %

Sijoitetun pääoman tuotto (ROCE), % 5,5 % 6,5 %

Omavaraisuusaste, % 42,9 % 41,6 %

Nettovelka/EBITDA, oikaistu 3,0x 2,6x

Velkaantumisaste, % 46,3 % 48,4 %

Henkilöstö keskimäärin 2 211 2 151

Henkilötyövuosia keskimäärin 1 974 1 918

Laskutusaste 74,4 % 76,1 %

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

TALOUDELLISTEN JA VAIHTOEHTOISTEN TUNNUSLUKUJEN LASKENTAPERIAATTEET

Oikaistu orgaaninen liikevaihdon kasvu =

Liikevaihdon kasvu yritysostot ja -myynnit pois lukien sekä huomioiden työpäivien määrän ja

valuuttakurssien vaikutus

EBITA = Liiketulos + aineettomien hyödykkeiden poistot

EBITA, oikaistu = EBITA + vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät

EBITDA, oikaistu =

EBITDA + vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät, lisäksi kaikki vuokravastuuvelat on käsitelty

operatiivisina vuokrasopimuksina, joten vuokrakulut vaikuttavat kokonaisuudessaan EBITDA:han

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät =

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät liittyvät pääosin yritysjärjestely- ja integraatiokuluihin,

uudelleenjärjestelykuluihin ja listautumisvalmiuskuluihin

Nettovelka = Rahalaitoslainat - rahavarat (Nettovelka ei sisällä vuokrasopimusvelkaa)

Oman pääoman tuotto (ROE), % =

Katsauskauden tulos edelliseltä 12 kuukaudelta

Oma pääoma yhteensä, keskimäärin

Sijoitetun pääoman tuotto (ROCE), % =

(Tulos ennen veroja + rahoituskulut) edelliseltä 12 kuukaudelta

(Taseen loppusumma - korottomat velat), keskimäärin

Omavaraisuusaste, % =

Oma pääoma yhteensä

Taseen loppusumma

Nettovelka/EBITDA, oikaistu =

Nettovelka

EBITDA, oikaistu (ed. 12 kk)

Velkaantumisaste, % =

Nettovelka

Oma pääoma yhteensä

Laimentamaton osakekohtainen tulos =

(Katsauskauden tulos - määräysvallattomille omistajille kuuluva osuus - tilikaudelta jaettavaksi

päätetty osinko verovaikutus huomioon ottaen)

Osakkeiden painotettu lukumäärä keskimäärin

Laimennettu osakekohtainen tulos =

(Katsauskauden tulos - määräysvallattomille kuuluva osuus - tilikaudelta jaettavaksi päätetty osinko

verovaikutus huomioon ottaen)

Osakkeiden laimennettu painotettu lukumäärä keskimäärin

Henkilötyövuosia keskimäärin =

Konsernin henkilöstö täysipäiväisten työntekijöiden lukumäärää vastaavaksi arvoksi muutettuna,

keskiarvo kauden aikana

Laskutusaste = Projektityötuntien kokonaismäärä suhteessa tehtyjen työtuntien määrään

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 31

VAIHTOEHTOISTEN TUNNUSLUKUJEN TÄSMÄYTTÄMINEN

EUR tuhatta 2023 2022

Liikevaihto 210 910 204 414

Oikaistu orgaaninen liikevaihdon kasvu %

Liikevaihdon kasvu 3 % 14 %

Yritysostojen vaikutus -5 % -9 %

Työpäivien määrän vaikutus 1 % 0 %

Valuuttakurssien vaikutus 2 % 1 %

Oikaistu orgaaninen liikevaihdon kasvu % 1 % 5 %

EBITA

Liikevoitto (EBIT) 11 701 13 162

Aineettomien hyödykkeiden poistot -3 427 -2 913

EBITA 15 128 16 075

EBITA % 7,2 % 7,9 %

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät

Uudelleenjärjestelykustannukset 1 503 722

Yritysjärjestely- ja integraatiokustannukset 302 2 801

Muut, tulot (-) / kulut (+) -99 782

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät, EBITDA 1 706 4 305

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät, aineellisten hyöd. poistot 178 0

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät, EBITA 1 884 4 305

EBITA, oikaistu

EBITA 15 128 16 075

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät, EBITA 1 884 4 305

EBITA, oikaistu 17 012 20 380

EBITA, oikaistu % 8,1 % 10,0 %

EBITDA

Liikevoitto (EBIT) 11 701 13 162

Poistot ja arvonalentumiset -11 518 -10 594

EBITDA 23 219 23 756

EBITDA % 11,0 % 11,6 %

Nettovelka

Rahalaitoslainat 70 935 71 992

Rahavarat 15 596 15 390

Nettovelka 55 340 56 602

EBITDA, oikaistu (ed.12kk)

EBITDA (ed.12kk) 23 219 23 756

Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät, EBITDA (ed. 12kk) 1 706 4 305

Operatiiviset vuokravelat (IFRS16) (ed. 12kk) -6 735 -6 366

EBITDA, oikaistu (ed.12kk) 18 189 21 695

Nettovelka/EBITDA, oikaistu

Nettovelka 55 340 56 602

EBITDA, oikaistu (ed.12kk) 18 189 21 695

Nettovelka/EBITDA, oikaistu 3,0x 2,6x

Velkaantumisaste, %

Oma pääoma yhteensä 119 483 116 874

Nettovelka 55 340 56 602

Velkaantumisaste, % 46,3 % 48,4 %

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

KONSERNIN TILINPÄÄTÖS IFRS

KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA

EUR tuhatta Liite 1.1.–31.12.2023 1.1.–31.12.2022

Liikevaihto 2.2 210 910 204 414

Liiketoiminnan muut tuotot 2.3 397 288

Materiaalit ja palvelut 2.4 -21 493 -20 495

Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut 2.5 -138 417 -129 774

Liiketoiminnan muut kulut 2.6 -28 179 -30 677

Poistot ja arvonalentumiset 2.7 -11 518 -10 594

Liikevoitto 11 701 13 162

Rahoitustuotot 4.1 532 390

Rahoituskulut 4.1 -5 088 -3 272

Tulos ennen veroja 7 145 10 280

Tuloverot 6.2 -1 596 -2 366

Tilikauden tulos 5 549 7 914

Tilikauden tuloksen jakautuminen:

Emoyhtiön omistajille 5 618 7 847

Määräysvallattomille omistajille -69 67

Tilikauden tulos 5 549 7 914

Erät, jotka voidaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteisiksi

Muuntoeron muutos 162 -3 837

Rahavirtojen suojaus, verovaikutus huomioiden -54 63

Muut laajan tuloksen erät yhteensä 109 -3 774

Tilikauden laaja tulos 5 657 4 140

Tilikauden laajan tuloksen jakautuminen:

Emoyhtiön omistajille 5 727 4 073

Määräysvallattomille omistajille -69 67

Osakekohtainen tulos:

Osakekohtainen tulos (EUR) 2.8 0,16 0,22

Laimennettu osakekohtainen tulos (EUR) 0,16 0,22

Liitetiedot muodostavat olennaisen osan tilinpäätöstä.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 33

KONSERNIN TASE

EUR tuhatta Liite 31.12.2023 31.12.2022

Varat

Liikearvo 3.2 158 033 157 620

Aineettomat hyödykkeet 3.2 11 863 10 224

Aineelliset hyödykkeet 3.3 2 896 3 973

Käyttöoikeusomaisuuserät 3.3 26 405 27 803

Muut osakkeet, osuudet ja saamiset 4.2 1 899 1 931

Laskennalliset verosaamiset 6.2 732 894

Pitkäaikaiset varat yhteensä 201 828 202 446

Myyntisaamiset ja muut saamiset 3.4 59 150 61 564

Tuloverosaamiset 6.2 1 808 1 323

Rahavarat 4.2 15 596 15 390

Lyhytaikaiset varat yhteensä 76 553 78 278

Varat yhteensä 278 381 280 724

EUR tuhatta Liite 31.12.2023 31.12.2022

Oma pääoma ja velat

Osakepääoma 80 80

Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 96 692 96 434

Käyvän arvon rahasto 294 348

Muuntoero -3 519 -3 681

Kertyneet voittovarat 25 751 23 440

Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma 119 299 116 621

Määräysvallattomien omistajien osuus 183 253

Oma pääoma yhteensä 119 483 116 874

Laskennalliset verovelat 6.2 1 543 1 588

Rahoitusvelat 4.2 69 935 70 992

Vuokrasopimusvelat 4.2 20 524 22 050

Pitkäaikaiset velat yhteensä 92 003 94 630

Tuloverovelat 60 653

Rahoitusvelat 4.2 1 000 1 000

Vuokrasopimusvelat 4.2 7 193 6 937

Varaukset 3.5 330 981

Ostovelat ja muut velat 3.6 58 312 59 649

Lyhytaikaiset velat yhteensä 66 895 69 219

Oma pääoma ja velat yhteensä 278 381 280 724

Liitetiedot muodostavat olennaisen osan tilinpäätöstä.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA

EUR tuhatta 1.1.–31.12.2023 1.1.–31.12.2022

Liiketoiminnan rahavirta:

Tilikauden tulos 5 549 7 914

Oikaisut

Tuloverot 1 596 2 366

Poistot ja arvonalentumiset 11 518 10 594

Rahoitustuotot ja -kulut 4 556 2 882

Muut oikaisut 259 297

Käyttöpääoman muutos

Myyntisaamisten ja muiden saamisten lisäys (-) / vähennys (+) 2 835 -6 424

Ostovelkojen ja muiden velkojen lisäys (+) / vähennys (-) -2 422 5 047

Maksetut korot ja muut rahoituskulut -4 885 -2 244

Saadut korot ja muut rahoitustuotot 500 185

Maksetut tuloverot -2 921 -4 558

Liiketoiminnan rahavirta 16 586 16 058

Investointien rahavirta:

Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin

-3 904 -3 665

Tytäryritysten hankinnat vähennettynä hankintahetken rahavaroilla -1 512 -28 786

Investointien rahavirta

-5 416 -32 450

Rahoituksen rahavirta:

Osakeannista saadut maksut 258 3 844

Omien osakkeiden hankinta 0 -2 720

Maksetut osingot -3 555 -3 545

Pitkäaikaisten lainojen nostot 0 24 424

Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut -1 072 -2 974

Vuokrasopimusvelkojen maksut -6 561 -6 131

Rahoituksen rahavirta -10 929 12 899

Rahavarat tilikauden alussa 15 390 19 353

Rahavarojen muutos, lisäys (+) / vähennys (-) 241 -3 493

Valuuttakurssien muutosten vaikutus -35 -470

Rahavarat tilikauden lopussa 15 596 15 390

Liitetiedot muodostavat olennaisen osan tilinpäätöstä.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 35

LASKELMA OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA

Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva pääoma

EUR tuhatta

Osake-

pääoma

Sijoitetun

vapaan

oman

pääoman

rahasto

Käyvän

arvon

rahasto

Muunto-

erot

Kertyneet

voittovarat Yhteensä

Määräys-

vallattomien

omistajien

osuus

Oma

pääoma

yhteensä

Oma pääoma 1.1.2023 80 96 434 348 -3 681 23 440 116 621 253 116 874

Tilikauden tulos 5 618 5 618 -69 5 549

Muut laajan tuloksen erät -54 162 109 109

Tilikauden laaja tulos 0 0 -54 162 5 618 5 727 -69 5 657

Osakeannit 258 258 258

Osingonjako -3 555 -3 555 -3 555

Osakeperusteiset

kannustinjärjestelyt

248 248 248

Liiketoimet omistajien

kanssa

0 258 0 0 -3 306 -3 048 0 -3 048

Oma pääoma

31.12.2023

80 96 692 294 -3 519 25 751 119 299 183 119 483

Oma pääoma 1.1.2022 80 95 310 285 156 18 840 114 672 186 114 858

Tilikauden tulos 7 847 7 847 67 7 914

Muut laajan tuloksen erät 63 -3 837 -3 774 -3 774

Tilikauden laaja tulos 0 0 63 -3 837 7 847 4 073 67 4 140

Osakeannit 3 844 3 844 3 844

Omien osakkeiden

hankinnat

-2 720 -2 720 -2 720

Osingonjako -3 545 -3 545 -3 545

Osakeperusteiset

kannustinjärjestelyt

297 297 297

Liiketoimet omistajien

kanssa

0 1 124 0 0 -3 247 -2 123 0 -2 123

Oma pääoma

31.12.2022

80 96 434 348 -3 681 23 440 116 621 253 116 874

Liitetiedot muodostavat olennaisen osan tilinpäätöstä.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

KONSERNITILINPÄÄTÖKSEN LIITETIEDOT

Perustiedot

Sitowise on pohjoismainen rakennetun ympäristön asiantuntija-

ja digitalo. Suunnittelu- ja konsultointiosaamisemme mahdollis-

taa vastuullisemman ja älykkäämmän kaupunkikehityksen ja su-

juvamman liikkumisen. Sitowisella on neljä liiketoiminta-aluetta,

jotka ovat Talo, Infrastruktuuri, Digitaaliset ratkaisut ja Ruotsi. Ar-

vonluonti asiakkaille ja muille sidosryhmille perustuu Sitowisen

työntekijöiden vahvaan osaamiseen ja toimialatuntemukseen.

Yhtiön tavoitteena on vahvistaa asemaansa yhtenä johtavista

rakennettuun ympäristöön ja metsävaroihin liittyvien teknisen

konsultoinnin ja digitaalisten palvelujen tarjoajista.

Konsernin emoyhtiö on suomalainen osakeyhtiö Sitowise Group

Oyj (jäljempänä ”Yhtiö”), jonka kotipaikka on Espoo ja postiosoi-

te Linnoitustie 6, 02600 Espoo, Suomi. Yhtiö listautui Helsingin

pörssin pörssilistalle maaliskuussa 2021.

Konsernitilinpäätös on saatavilla yhtiön pääkonttorissa osoit-

teessa Linnoitustie 6 D, 02600 Espoo sekä konsernin verkkosi-

vustolla www.sitowise.com.

Sitowise Group Oyj:n hallitus on hyväksynyt kokouksessaan

26.2.2024 tämän tilinpäätöksen.

Suomen osakeyhtiölain mukaan osakkeenomistajilla on mahdol-

lisuus hyväksyä tai hylätä tilinpäätös sen julkistamisen jälkeen

pidettävässä yhtiökokouksessa. Yhtiökokouksella on myös mah-

dollisuus tehdä päätös tilinpäätösten muuttamisesta.

1 YLEISET TIEDOT

1.1 LAATIMISPERIAATTEET

Sitowise-konsernin konsernitilinpäätös on laadittu Euroopan

unionissa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten tilinpäätös-

standardien (IFRS) mukaisesti, ja sitä laadittaessa on sovellettu

31.12.2023 voimassa olleita IAS- ja IFRS-standardeja sekä SIC- ja

IFRIC-tulkintoja.

IFRS viittaa standardeihin ja tulkintoihin, joita Suomen kirjan-

pitolaissa ja sen nojalla annetussa ohjeistuksessa määrättyjen

yritysten on noudatettava ja jotka on hyväksytty sovelletta-

viksi Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksessa (EC) No

1606/2002 määrätyn menettelyn mukaisesti. Konser-

nitilinpäätöksen liitetiedot täyttävät myös IFRS-standardeja

täydentävät Suomen kirjanpito- ja yhtiölainsäädännön mukaiset

vaatimukset.

Konsernitilinpäätös on laadittu alkuperäisiin hankintamenoihin

perustuen, jollei laatimisperiaatteissa ole muuta mainittu. Kon-

sernitilinpäätös sisältää emoyhtiön tilinpäätöksen sekä kaikkien

yhtiöiden tilinpäätökset, joissa konsernilla on määräysvalta.

Tytäryhtiö yhdistellään konsernitilinpäätökseen siitä hetkestä,

kun konserni saa siinä määräysvallan. Yhdistely lopetetaan, kun

määräysvalta lakkaa. Kaikki konsernin sisäiset liiketapahtumat

eliminoidaan konsernitilinpäätöksessä.

Tilinpäätöseräkohtaiset laatimisperiaatteet sekä kuvaukset joh-

don harkintaan perustuvista ratkaisuista sekä arvioiden ja ole-

tusten käytöstä on esitetty kunkin tilinpäätöserän yhteydessä.

Sitowise-konsernin toimintavaluutta on euro. Tilinpäätöksessä

esitetyt luvut on pyöristetty tarkoista arvoista, joten yksittäisten

esitettyjen lukujen yhteenlaskettu summa voi poiketa esitetystä

summaluvusta.

Liitetiedot muodostavat olennaisen osan tilinpäätöstä.

Uudet ja muuttuneet standardit

Konserni on alkanut noudattaa tilikauden aikana muutosta IAS

12 Tuloverot -standardissa. Muutos koskee laskennallisen veron

kirjaamista yhdestä tapahtumasta syntyvästä omaisuuseräs-

tä ja velasta. Muutokset kaventavat alkuperäistä kirjaamista

koskevaa poikkeussääntöä ja selventävät, ettei poikkeussääntö

sovellu yksittäisiin tapahtumiin, kuten vuokrasopimukset, joista

syntyy yhtä suuret ja vastakkaiset väliaikaiset erot. Muutoksilla

on vaikutusta tilinpäätöksessä esitettäviin liitetietoihin, mutta ei

konsernitaseeseen.

Konserni ei ole ottanut käyttöön uusia ja uudistettuja IFRS-stan-

dardeja tai tulkintoja, jotka on julkaistu, mutta jotka eivät ole vielä

tullut voimaan 1.1.2023 alkaneella tilikaudella (ennenaikainen

soveltaminen), eikä käyttöön ottamattomilla IFRS- tai IFRIC- tul-

kinnalla katsota olevan merkittävää vaikutusta konsernille.

1.2 ULKOMAAN RAHAN MÄÄRÄISTEN ERIEN

MUUNTAMINEN

Konsernitilinpäätös esitetään euroissa, joka on myös emoyhtiön

toimintavaluutta. Konserniyritysten tilinpäätöksiin sisältyvät

erät arvostetaan kyseisen yrityksen pääasiallisen taloudellisen

toimintaympäristön valuutassa (toimintavaluutta).

Ulkomaan rahan määräiset liiketapahtumat muunnetaan toimin-

tavaluutan määräisiksi liiketapahtumien toteutumispäivän kurs-

seihin. Valuuttakurssivoitot ja -tappiot, jotka syntyvät tällaisiin

liiketapahtumiin liittyvistä maksuista ja ulkomaan rahan määräis-

ten monetaaristen varojen ja velkojen muuttamisesta tilinpäätös-

päivän kurssiin, kirjataan tulosvaikutteisesti.

Esittämisvaluutasta poikkeavaa toimintavaluuttaa käyttävien

ulkomaisten yksikköjen tuloslaskelmat ja taseet muunnetaan

esittämisvaluutan määräisiksi seuraavasti:

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 37

• kunkin esitettävän taseen varat ja velat muunnetaan kyseisen

tilinpäätöspäivän kurssiin, ja

• kunkin tuloslaskelman tuotot ja kulut muunnetaan kauden

keskikursseihin.

Kurssierot, jotka syntyvät ulkomaisten yksikköjen yhdistelystä

konsernitilinpäätökseen, kirjataan muuntoeroiksi muihin laajan

tuloksen eriin.

1.3 TÄRKEIMMÄT JOHDON TEKEMÄT HARKINTAAN

PERUSTUVAT RATKAISUT SEKÄ ARVIOIHIN

JA OLETUKSIIN LIITTYVÄT KESKEISET

EPÄVARMUUSTEKIJÄT

Tilinpäätöksen laatiminen IFRS-standardien mukaisesti edel-

lyttää johdon tekevän harkintaan perustuvia ratkaisuja sekä

sellaisten arvioiden ja oletusten käyttämistä, jotka vaikuttavat

taseen laadinta-ajankohdan varojen ja velkojen määriin, ehdol-

listen varojen ja velkojen raportointiin sekä tuottojen ja kulujen

määriin raportointikaudella. Nämä arviot ja oletukset perustuvat

aikaisempaan kokemukseen ja muihin perusteltavissa oleviin

tekijöihin, kuten tulevaisuuden tapahtumia koskeviin odotuksiin,

joiden Sitowise-konsernin johto uskoo olevan kohtuullisia, ottaen

huomioon olosuhteet raportointikauden päättymispäivänä sekä

silloin, kun kyseiset arviot ja oletukset on tehty.

Vaikka nämä arviot perustuvat Sitowise-konserninjohdon

parhaa seen näkemykseen tapahtumista ja toimenpiteistä tilin-

päätöksen laatimisajankohtana, on mahdollista, että toteumat

saattavat poiketa näistä arvioista. Arvioita ja taustaoletuksia

päivitetään jatkuvasti sekä tilinpäätöstä laadittaessa. Konserni

voi joutua muuttamaan arvioitaan, mikäli ne olosuhteet, joihin

arviot perustuvat, muuttuvat, tai jos konserni saa uutta tietoa tai

sille kertyy lisää kokemusta. Mahdolliset muutokset merkitään

kirjanpitoon, sillä tilikaudella, jonka aikana arviota tai oletusta

päivitetään.

Johdon tekemät harkintaan perustuvat ratkaisut, joita johto on

tehnyt tilinpäätöksen laatimisperiaatteita soveltaessaan, ja joilla

on vaikutusta tilinpäätöksessä esitettäviin lukuihin, liittyvät mm.

seuraaviin osa-alueisiin: segmenttiraportointi, valmiusasteen-

mukainen tuloutus, liikearvon arvonalentumistestaus, varaukset,

yrityskauppojen hankintamenon kohdistaminen ja aineellisten

hyödykkeiden määrittäminen, sekä muiden aineettomien hyö-

dykkeiden vaikutusajat.

Liikevaihdon tuloutuskäytännöt on kuvattu liitetiedossa 2.2.

Arvonalentumistestausta on kuvattu liitetiedossa 3.2.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

2 LIIKEVOITTO

Tässä osiossa keskitytään konsernin tulokseen ja sen muodostu-

miseen. Seuraavaksi käsitellään konsernin liikevoiton eri osate-

kijöitä.

2.1 SEGMENTTIRAPORTOINTI

Sitowise-konserni muodostaa yhden toimintasegmentin, joka

kattaa kaikki konsernin liiketoiminnot. Tämä vastaa tapaa, jolla

raportoidaan sisäisesti ylimmälle operatiiviselle päätöksente-

kijälle sekä tapaa, jolla ylin operatiivinen päätöksentekijä tekee

päätöksiä resurssien kohdentamisesta ja arvioi tuloksellisuutta.

Merkittävät johdon harkintaan perustuvat arviot

Sitowise-konsernin johto on käyttänyt harkintaa määrittäessään

konsernin segmenttiraportoinnin. Harkintaa vaativia alueita ovat

olleet ylimmän operatiivisen päätöksentekijän määrittäminen,

konsernin johtamisessa tehdyt päätökset ja käytetyt raportit.

Ylimmäksi operatiiviseksi päätöksentekijäksi on määritetty halli-

tus ja toimitusjohtaja. Toimitusjohtaja vastaa resurssien kohdis-

tamisesta ja tuloksellisuuden arvioimisesta.

2.2 LIIKEVAIHTO

Sitowise tarjoaa asiakkailleen kaikki rakennetun ympäristön-,

asiantuntija- ja digitaaliset palvelut saman katon alta. Sitowisen

päämarkkina-alueet ovat Suomi ja Ruotsi. Sitowise-konsernin lii-

kevaihto koostuu pääasiassa palveluiden ja palvelukokonaisuuk-

sien myynnistä, mihin voi myös sisältyä ohjelmisto- tai järjes-

telmäkehitystä. Kaikki asiakassopimuksiin perustuvat asiakkaille

luovutettavat palvelut kirjataan liikevaihdoksi asiakassopimuk-

sessa määriteltyjen muuttuvien ja kiinteiden rahamäärien mukai-

sesti, huomioiden siis myös mahdolliset kannustimet ja sanktiot.

Sellaiset muut tuotot, jotka eivät liity varsinaiseen toimintaan

kuten saadut julkiset avustukset ja aineellisten hyödykkeiden

myyntivoitot, kirjataan liiketoiminnan muihin tuottoihin.

Myynnin tuloutukseen sovelletaan 5-vaiheista mallia, jossa

yksilöidään sopimus ja suoritevelvoitteet, määritetään transak-

tiohinta ja kohdistetaan se suoritevelvoitteelle. Myyntituotot tu-

loutetaan sitä mukaa kun suoritevelvoite täytetään ja vain siihen

vastikemäärään asti, johon konserni odottaa olevansa oikeutettu

asiakkaalle luovutettavia palveluja vastaan.

Laatimisperiaate

Sopimuksen yksilöiminen: IFRS 15 sisältää kriteerit sopimuksen

yksilöimisen sekä yhdistämisen arvioimiseksi. Pääsääntöisesti

Sitowise solmii saman asiakkaan kanssa vain yhden sopimuksen

yhdestä hankkeesta. Sopimusten yhdistäminen tulee kuitenkin

kyseeseen tilanteessa, jossa asiakkaan kanssa on solmittu lähes

samanaikaisesti useampi sopimus samaan kohteeseen. Mikäli

saman asiakkaan kanssa on tehty eri suunnittelun osa-alueista

erilliset puitesopimukset, kuvastaa se sitä, että sopimuksia ei

tulisi yhdistää tuloutusta varten. Perusteluina tälle ovat, että so-

pimusneuvottelut on usein käyty täysin eri henkilöiden toimesta

eikä niitä ole neuvoteltu yhtenä kokonaisuutena. Asiakassopi-

musten keskimääräinen kesto vaihtelee viikoista muutamaan

kuukauteen riippuen toimialasta ja myös siitä, onko kyseessä

puitesopimus vai yksittäinen palvelusopimus asiakkaan kanssa.

Sopimusmuutokset: Sitowise-konsernin sopimuksissa lisä-

työt käsitellään useimmiten osana projektikokonaisuutta, eli

olemassa olevan projektin laajennuksena. Joissain tapauksissa

muutos- ja lisätyöt voidaan käsitellä myös erillisenä projektina ja

omana suoritevelvoitteenaan. Mikäli sopimuksen soveltamisala

laajenee sen vuoksi, että siihen lisättävät työt ovat erotettavissa

ja sopimuksen mukainen kokonaishinta nousee tehtävien töiden

erillismyyntihinnoilla, muutos- ja lisätyö käsitellään erillisenä

suoritevelvoitteena ja tuloutetaan erillisenä projektina.

Suoritevelvoitteiden yksilöiminen: Sopimuksen syntymisajan-

kohtana arvioidaan asiakassopimuksessa luvatut palvelut sekä

yksilöidään asiakkaalle toimitettavat suoritevelvoitteet. IFRS 15

mukaisessa käytännössä Infrasuunnittelun ja Digin liiketoimin-

ta-alueiden asiakassopimuksissa koko projekti nähdään yhtensä

suoritevelvoitteena. Sen sijaan Talosuunnittelun liiketoiminta-

alueella suoritevelvoitetasot riippuvat asiakkaasta ja tarjotusta

palvelusta. Mikäli suunnittelun osa-alueet ovat tarjouspyynnös-

sä, tarjouksessa ja sopimuksessa määritelty sekä hinnoiteltu yh-

deksi tehtäväkokonaisuudeksi, käsitellään toimeksiantoa yhtenä

suoritevelvoitteena.

Transaktiohinnan määrittäminen ja kohdistaminen suoritevelvoit-

teille: Transaktiohinta on se vastikemäärä, johon Sitowise-kon-

serni odottaa olevansa oikeutettu asiakkaalle luovutettavia pal-

veluja vastaan. Asiakassopimuksessa luvattuun vastikkeeseen

voi sisältyä kiinteitä tai muuttuvia rahamääriä tai näitä molempia.

Yleisimmät muuttuvat vastikkeet liittyvät viivästyssakkoihin,

kannustimiin, suoriutumiseen perustuviin bonuksiin ja tavoite-

hintoihin. Viivästyssakot kirjataan silloin kun niiden toteutuminen

on todennäköistä. Kannustimet ja bonukset sekä tavoitehintojen

alittamisesta saatava lisävastike kirjataan, kun niiden toteutumi-

nen on erittäin todennäköistä.

Tuloutus: Sitowise-konserni tuottamat palvelut ovat asiakkaille

räätälöityjä, ja Sitowise-konsernilla on pääsääntöisesti sopimuk-

seen perustuva oikeus saada maksu tarkasteluhetkeen men-

nessä tuotetusta räätälöidystä suoritteesta. Suoritevelvoitteet

täytetään ajan kuluessa ja määräysvallan katsotaan siirtyvän

asiakkaalle sitä mukaa kun palvelua suoritetaan asiakkaalle.

Ajan kuluessa tuloutettavien myyntituottojen määrittäminen

perustuu valmiusasteeseen. Valmiusaste määritellään kuhunkin

hankkeeseen liittyen tarkasteluhetkeen mennessä suoritetusta

työstä aiheutuneiden tehtyjen työmäärän ja kustannusten osuu-

tena hankkeen arvioiduista kokonaistyömäärästä ja -kustannuk-

sista. Jos palvelukokonaisuuteen liittyy ohjelmistoa tai niiden

ylläpitopalveluita, niin näiden lisenssi- ja ylläpitotuotot tuloute-

taan sopimuskaudelle.

Hankkeen arvioidut myyntituotot sekä kokonaismenot päivite-

tään jokaisen raportointikauden lopussa. Silloin kun pitkäaikais-

hankkeen lopputulosta ei voida luotettavasti arvioida, hank-

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 39

keesta saatavia tuottoja kirjataan vain siihen määrään asti, kun

toteutuneita menoja vastaava rahamäärä on saatavissa. Mikäli

on todennäköistä, että hankkeen valmiiksi saattamiseen tarvitta-

vat kokonaismenot ylittävät hankkeesta saatavat kokonaistulot,

odotettavissa oleva tappio kirjataan kuluksi välittömästi.

Jos hankkeen laskutus on raportointihetkellä pienempi kuin

valmiusasteen perusteella kirjatut myyntituotot, erotus esitetään

sopimukseen perustuvana omaisuuseränä taseen hankesaami-

set-erässä. Jos hankkeen laskutus on suurempi kuin valmiusas-

teen perusteella kirjatut myyntituotot, esitetään erotus sopimuk-

seen perustuvana velkana taseen Osto- ja muut velat -erässä.

Sitowise-konserni on asettanut euromääräiset rajat valmistus-

asteen mukaiselle tuloutukselle, jotka vaihtelevat liiketoimin-

ta-alueittain. Jos projektin hinta on rajan alapuolella, valmis-

tusasteen mukaista tuloutusta ei tehdä vaan sopimus voidaan

tulouttaa kuukausittain tehdyn työn perusteella siihen määrään

asti, jonka se on oikeutettu laskuttamaan asiakkaalta. Lisäksi on

tuntihintapohjaisia projekteja, joiden osalta sovelletaan käytän-

nön helpotusta ja niissä tuloutus kirjataan tehtyyn asiantuntija-

työhön perustuen.

Asiakassopimuksien takuuajat perustuvat toimialan yleisiin va-

kiosopimusehtoihin vastaten toimialan yleisiä takuuehtoja. Kon-

sernissa sovelletaan toimialan liiketoimintakäytäntöjen mukaisia

maksuehtoja.

Merkittävät johdon harkintaan perustuvat arviot

Kun tuottojen kirjaaminen perustuu valmistusasteen mukaiseen

tuloutukseen, sopimuksen lopputulosta arvioidaan säännöllises-

ti ja luotettavasti. Valmistusasteen mukainen tuloutus perus-

tuu arvioihin hankkeen odotettavissa olevista todennäköisistä

myyntituotoista ja kuluista, samoin kuin hankkeen valmiu-

sasteen luotettavaan mittaamiseen. Mikäli arviot hankkeen

lopputulemasta muuttuvat, valmistusasteen mukaista tuloutusta

oikaistaan raportointikaudella, jolloin muutos on ensi kertaa tie-

dossa. Hankkeesta odotettavissa oleva tappio kirjataan tappio-

varaukseksi välittömästi todentamishetken kuukausiraportoinnin

yhteydessä.

Talosuunnittelu (Talo)

Sitowisen Talo liiketoiminta tarjoaa suunnittelu-, asiantuntija- ja

konsultointipalveluita muun muassa asunto- ja toimitilakoh-

teisiin sekä terveydenhoidon, energiasektorin ja teollisuuden

tarpeisiin. Sitowise toimii kumppanina sekä uudisrakentamisen

että korjausrakentamisen kohteissa. Liiketoiminta-alueella on

erityistä suunnitteluosaamista esimerkiksi rakennetekniikassa,

talotekniikassa (LVIS), akustiikkasuunnittelussa ja paloturvalli-

suussuunnittelussa sekä rakennuttamispalveluissa.

Rakenne- ja elementtisuunnittelun sekä talotekniikan osa-alu-

eessa laajemman projektikokonaisuuden toteuttaminen muo-

dostaa suoritevelvoitteen. Vastaavasti talosuunnittelussa eri

tekniikkalajien osalta suoritevelvoitteeksi muodostuu suunnitte-

lualojen yksittäisten projektien toteuttaminen.

Korjausrakentamisen suoritevelvoitteen muodostaa rakennutta-

misen ja valvonnan toimeksiantokokonaisuus tai palvelualueiden

tehtäväkokonaisuudet. Talosuunnittelun osa-alueeseen sisältyy

myös erityisasiantuntija- ja suunnittelupalveluita, jotka yksittäin

hankittuina palveluina muodostavat erillisen suoritevelvoitteen.

Infrasuunnittelu (Infra)

Sitowisen Infra liiketoiminnan palvelut kattavat laajasti kaupun-

kikehityksen tarpeet eri osa-alueilla: infrastruktuuri, liikenne ja

liikkuminen, kaupunkikehitys, ympäristö ja vesi sekä infrara-

kennuttaminen. Kaupungistuminen tukee erityisesti kuntien ja

kaupunkien investointitarvetta, ja liiketoiminta-alueen merkit-

tävin tilaajasegmentti onkin julkisen sektorin asiakkaat, jotka

tuovat noin 75 % liiketoiminta-alueen liikevaihdosta. Yksityisellä

sektorilla keskeisiä asiakasryhmiä ovat rakennusyritykset sekä

teollisuus- ja energiasektorin yritykset.

Sitowisen suoritevelvoite muodostuu infrakohteen suunnittelu-

kokonaisuuden laadinnasta.

Digitaaliset ratkaisut (Digi)

Sitowisen Digitaaliset ratkaisut liiketoiminta (Digi) keskittyy

rakennetun ympäristön ja liikkumisen sekä metsä- ja luonnonva-

ratiedon älykkäisiin paikkatietopohjaisiin digitaalisiin ratkaisuihin

sekä niitä tukeviin asiantuntijapalveluihin. Palvelut kattavat asia-

kaslähtöisen tietojärjestelmäkehityksen, omat ohjelmistotuot-

teet, analytiikan, tiedonhallinnan ja visualisoinnin sekä asiantun-

tija- ja konsultointipalvelut.

Digin palvelut muodostavat pääsääntöisesti yhden projektikoko-

naisuuden, jota käsitellään suoritevelvoitteena. Järjestelmäke-

hitystä seuraava järjestelmän ylläpitovaihe käsitellään erillisenä

suoritevelvoitteena.

Ruotsi

Sitowise tarjoaa Ruotsissa suunnittelu- ja konsultointipalveluja

vastaavilla alueilla kuin Suomessa (talon- ja Infrarakentaminen

sekä digitaaliset ratkaisut). Sen palveluihin kuuluvat rakenne-

suunnittelu, rakennusten ja kiinteistöjen talotekninen suunnit-

telu ja konsultointi, infra sekä geotekninen suunnittelu. Vuoden

2023 alusta Ruotsin liiketoiminta-alueeseen on sisällytetty

myös aiemmin osana Digi-liiketoimintaa raportoidut kunnille

suunnatut infrastruktuuriin, sen ylläpitoon ja liikkumiseen liiitty-

vät digitaaliset ratkaisut Ruotsissa (Infracontrol).

Suoritevelvoite muodostuu näissä projekteissa vastaavalla taval-

la kuin yllä kuvattuna Talo- ja Infra-liiketoiminnoissa.

Sitowise-konserni toimii pääsääntöisesti kaikissa sopimuksis-

saan päämiehenä, sillä vastuu sopimuksen täyttämisestä on aina

sillä itsellään. Sitowise-konsernilla on vastuu lopullisesta toimi-

tuksesta asiakkaalle myös alihankkijoita käytettäessä.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

2.2.1 Liikevaihto liiketoiminta-alueittain

EUR tuhatta 2023 2022Talo 70 789 79 446Infra 65 602 59 960Digitaaliset ratkaisut 29 969 28 523Ruotsi 44 550 36 486Yhteensä 210 910 204 414

2.2.2 Liikevaihto markkina-alueittain

EUR tuhatta 2023 2022Suomi 165 963 160 906Ruotsi 44 011 42 658Muut maat 935 850Yhteensä 210 910 204 414

Maantieteellisten alueiden liikevaihdot esitetään asiakkaan si-

jainnin mukaan.

Asiakassopimuksiin perustuvat omaisuuserät on eritelty liitetie-

doissa 3.4 ja 3.6.

Tulot asiakkaiden kanssa tehdyistä sopimuksista, joiden odote-

taan kirjattavan ja jotka liittyvät jäljelle oleville suoritevelvoitteille

31.12.2023 mennessä, ovat noin 164 (181) miljoonaa euroa.

2.3 LIIKETOIMINNAN MUUT TUOTOT

Laatimisperiaate

Sitowise-konserni kirjaa muun kuin varsinaisen toiminnan liike-

vaihdon liiketoiminnan muihin tuottoihin. Muita tuottoja ovat esi-

merkiksi saadut julkiset avustukset ja aineellisten hyödykkeiden

myyntivoitot. Julkiset avustukset kirjataan tuotoksi sillä hetkellä,

kun on kohtuullinen varmuus siitä, että avustus saadaan ja kon-

serni sekä täyttää että noudattaa avustuksen ehtoja.

EUR tuhatta 2023 2022Käyttöomaisuuden myyntivoitot 58 5Saadut avustukset 337 222Muut tuotot 2 61Yhteensä 397 288

Sitowise-konserni on vastaanottanut julkisia avustuksia mm.

Business Finlandilta ja Euroopan Unionilta.

2.4 MATERIAALIT JA PALVELUT

EUR tuhatta 2023 2022Alihankintakulut 13 605 13 296Projekti- ja muut kulut 7 888 7 199Yhteensä 21 493 20 495

Projekti- ja muut kulut sisältävät asiakasprojekteihin liittyviä

kuluja sekä matka- ja kokouskuluja.

2.5 TYÖSUHDE-ETUUKSISTA AIHEUTUVAT KULUT

Laatimisperiaate

Eläkejärjestelyt luokitellaan joko maksu- tai etuuspohjaisiksi

järjestelyiksi. Sitowise-konsernilla ei ole etuuspohjaisia eläke-

järjestelyjä. Maksupohjainen eläkejärjestely on järjestely, jossa

Sitowise-konserni suorittaa kiinteitä maksuja eläkevakuutuksiin.

Sitowise-konsernilla ei ole oikeudellisia eikä tosiallisia velvoitteita

lisämaksujen suorittamiseen, jos vakuutuksesta ei ole riittävästi

varoja kaikkien nykyisen ja aiempien tilikausien työsuoritukseen

perustuvien etuuksien maksamisen kaikille työntekijöille.

Sitowise-konsernin henkilöstölleen maksamat kokonaispalkkiot

muodostuvat peruspalkoista, lisistä, lyhyen aikavälin kannusti-

mista ja luontaiseduista.

EUR tuhatta 2023 2022Palkat ja palkkiot 110 743 103 544Eläkekulut 18 341 17 566Muut henkilösivukulut 9 333 8 664Yhteensä 138 417 129 774

Henkilöstö 2023 2022Henkilöstö keskimäärin 2 211 2 151HTV keskimäärin 1 939 1 880

Henkilötyövuosi (HTV) keskimäärin on Konsernin keskimääräi-

nen täysipäiväisten työntekijöiden lukumäärä.

Johdon palkitsemista koskevat tiedot sisältäen osakeperusteisen

palkitsemisen esitetään lähipiiriliiketoimia koskevassa liitetiedos-

sa 6.3.

2.6 LIIKETOIMINNAN MUUT KULUT

EUR tuhatta 2023 2022Muut henkilöstöön liittyvät kulut 6 874 7 159Tieto- ja viestintätekniikkakulut 10 852 10 502Myynnin ja markkinoinnin kulut 1 102 1 261Vuokrat ja muut toimitilakulut 4 749 4 368Muut kulut 4 602 7 387Yhteensä 28 179 30 677

Muut henkilöstöön liittyvät kulut koostuvat pääasiassa luontois-

eduista sekä erilaisista koulutukseen, rekrytointiin ja henkilöstön

kokouksiin liittyvistä kuluista

Tieto- ja viestintätekniikkakulut liittyvät pääosin ohjelmistoihin ja

IT-palvelukuluihin.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 41

Muiden kulujen olennaiset erät ovat viestintäkulut, juristi- ja

muut neuvonantopalkkiot, vakuutuskulut sekä toimistotarvik-

keet. IFRS 16 -standardin sallimia käytännön helpotuksia on so-

vellettu, ja osa vuokrasopimuskuluista on liiketoiminnan muissa

kuluissa. IFRS 16 -standardista on esitetty tietoa liitetiedossa 3.3.

2.6.1 Tilintarkastajien palkkiot

EUR tuhatta 2023 2022Lakisääteinen tilintarkastus 153 146Tilintarkastuslain 1.1,2 §:ssä tarkoitetut 13 3toimeksiannotVeroneuvonta 5 34Muut neuvontapalvelut 11 238Yhteensä 183 421

Yhtiön tilintarkastajana toimii KPMG Oy Ab. KPMG Oy Ab:n ve-

loittamat muut kuin tilintarkastuspalvelut olivat 29 (275) tuhatta

euroa.

2.7 POISTOT JA ARVONALENTUMISET

Laatimisperiaate

Koneiden ja kaluston, muiden aineellisten hyödykkeiden sekä

aineettomien hyödykkeiden poistot kirjataan taloudellisen

vaikutusajan kuluessa. Poistot kirjataan tasapoistoina omaisuu-

serien hankintamenon ja arvioidun taloudellisen vaikutusajan

perusteella. Sitowise-konserni tarkistaa poistoajat ja menetelmät

vähintään jokaisen tilikauden päättyessä. Jos omaisuuserän

taloudellinen vaikutusaika poikkeaa aikaisemmasta arviosta,

poistoaika muutetaan vastaavasti. Käyttöoikeusomaisuuserästä

kirjataan poistot tasapoistoina vuokrasopimuksen voimassaolo-

aikana.

Arvonalentumistappio on määrä, jolla omaisuuserän kirjanpitoar-

vo ylittää omaisuuserästä kerrytettävissä olevan rahamäärän.

Julkinen avustus, joka on saatu käyttöomaisuuden hankintaa

varten, kirjataan pienentämään käyttöomaisuuden hankinta-

menoa.

Omaisuuserien taloudelliset vaikutusajat ovat tilikausilla 2023 ja

2022:

• IT koneet ja laitteet 4 vuotta

• Muut koneet ja laitteet 5 vuotta

• Käyttöoikeusomaisuus Sopimuskausi

Aineettomien omaisuuserien taloudelliset vaikutusajat ovat

seuraavat:

• Aineettomat oikeudet 3–5 vuotta

• Hankittu hyödyke, teknologia 5 vuotta

• Hankittu hyödyke, asiakassuhteet 5 vuotta

• Muut aineettomat oikeudet 5–10 vuotta

EUR tuhatta 2023 2022Koneet ja kalusto 1 284 1 291VuokrasopimuksetRakennukset ja rakennelmat 6 043 5 828Koneet ja kalusto 647 561Arvonalentumiset 117 43Aineelliset hyödykkeet 8 091 7 723Aineettomat oikeudet ja muut 3 423 2 803aineettomat hyödykkeetArvonalentumiset 4 68Aineettomat hyödykkeet 3 427 2 871Yhteensä 11 518 10 594

2.8 OSAKEKOHTAINEN TULOS

Laatimisperiaate

Osakekohtainen tulos lasketaan jakamalla emoyhtiön osakkeen-

omistajille kuuluva tilikauden tulos keskimääräisellä ulkona ole-

vien osakkeiden lukumäärällä. Yhtiöllä oli tilikauden aikana voi-

massa pitkän aikavälin osakepohjainen optio-ohjelma, jonka koh-

teena olevat 210 000 Yhtiön uutta osaketta on otettu huomioon

laimennettavaa tulosta laskettaessa. Laimennettu osakekohtai-

nen lasketaan samalla tavalla laimentavat vaikutukset huomioi-

den ja keskimääräistä laimennettua osakemäärää käyttäen.

EUR tuhatta 2023 2022Emoyhtiön omistajille kuuluva tilikauden 5 618 7 847tulosOsakemäärä keskimäärin 35 665 927 35 664 55Laimentamaton osakekohtainen tulos 0,16 0,22(euroa/osake)Laimennettu osakemäärä keskimäärin 35 801 708 35 664 557Laimennettu osakekohtainen tulos 0,16 0,22(euroa/osake)

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

3 LIIKETOIMINTAAN LIITTYVÄT

OPERATIIVISET VARAT JA VELAT

3.1 LIIKETOIMINTOJEN YHDISTÄMINEN

Laatimisperiaate

Konsernitilinpäätökseen yhdistellään hankitut tytäryhtiöt han-

kintamenetelmää käyttäen. Liiketoimintojen yhdistämisessä luo-

vutettu vastike ja hankitun yhtiön yksilöitävissä olevat varat ja

vastattavaksi otetut velat arvostetaan käypiin arvoihin hankinta-

ajankohtana. Hankintojen yhteydessä luovutettu vastike sisältää

mahdollisesti luovutetut varat, hankkijaosapuolelle hankinnan

kohteen aiempia omistajia kohtaan syntyneet velat sekä liikkee-

seen lasketut oman pääomanehtoiset osuudet.

Mahdollinen lisäkauppahinta arvostetaan käypään arvoon han-

kintahetkellä. Lisäkauppahinta luokitellaan joko omaksi pää-

omaksi tai velaksi. Mikäli lisäkauppahinta luokitellaan velaksi, se

arvostetaan käypään arvoon jokaisena raportointikauden päät-

tymispäivänä. Omaksi pääomaksi luokiteltua lisäkauppahintaa ei

arvosteta uudelleen. Lisäkauppahintaveloista on esitetty tietoa

liitetiedossa 4.2.2.

Määräysvallattomien omistajien osuus hankinnan kohteesta

arvostetaan käypään arvoon tai määrään, joka vastaa määräys-

vallattomien omistajien suhteellista osuutta hankinnan kohteen

yksilöitävästä nettovarallisuudesta.

Hankintaan liittyvät menot, kuten asiantuntijapalkkiot, kirjataan

kuluiksi kausilla, joiden aikana menot toteutuvat ja palvelut ote-

taan vastaan.

Yrityskaupat ovat keskeinen osa Sitowise-konsernin aktiivista

kasvustrategiaa. Yritysostot ovat olleet pääsääntöisesti pienem-

piä ja täydentäviä ostoja ja jokainen yrityskauppa on erillisenä li-

säyksenä vaikuttanut alle 10 % Sitowise-konsernin liikevaihtoon.

Lähtökohtana yrityskaupoissa on ollut paikallisen osaamisen

ja resurssien vahvistaminen. Näin ollen, hankintojen arvo tulee

pääsääntöisesti osaavasta henkilöstöstä ja se päätyy suurelta

osin liikearvoon.

Vuonna 2023 Sitowise-konserni teki kaksi yrityskauppaa Suo-

messa.

• Ympäristö- ja yhdyskuntatekniikan asiantuntijayritys

Infrasuunnittelu Oy.

• Ympäristö- ja kestävyysratkaisujen asiantuntijayritys,

Positive Impact Finland Oy.

Yrityskauppoja toteutettiin sekä käteiskauppoina että käteis- ja

osakekaupan yhdistelminä. Yritysjärjestelyihin liittyvät mak-

samattomat lisäkauppahinnat 31.12.2023 ovat yhteensä 0,9

miljoonaa euroa. Ostettujen yritysten varat ja velat sisältävät

pääasiassa käyttöpääoman eriä sekä erikseen tunnistetut omai-

suuserät, jotka liittyivät esimerkiksi asiakassuhteisiin, teknolo-

giaan tai yritysjärjestelyn yhteydessä sovittuun kilpailukielto-

sopimukseen. Erikseen tunnistettujen omaisuuserien arvioitu

taloudellinen vaikutusaika on 5 vuotta. Osakehankinnoista kirjat-

tu konserniliikearvo ei ole vähennyskelpoinen verotuksessa, kun

taas liiketoimintakaupoissa syntynyt liikearvo on erillisyhtiön

verotuksessa vähennyskelpoinen. Yhtiö on saanut riittävät tiedot

laskelmiin kauppahintojen kohdistamisista eikä tiedossa ole

niihin liittyvä muutostarpeita. Jos hankinnat olisi tehty 1.1.2023,

olisi konsernin liikevaihto ollut noin 0,8 (9,5) miljoonaa euroa

suurempi, mutta liikevoittoon ei vaikutusta (1,3 miljoonaa).

EUR tuhatta 2023 2022Hankintahinta 1 579 32 617Varat 1 557 11 574Velat 607 4 618Nettovarallisuus 950 6 772Liikearvo 629 25 845

Yrityskaupat 2023 Hankinta-ajankohta Kauppatapa Päätoimipaikka Henkilöstö 2022 liikevaihto m€Infrasuunnittelu Oy 5/2023 Osakekauppa (100 %) Kajaani 17 1,2Positive Impact Finland Oy 11/2023 Osakekauppa (100 %) Helsinki 7 0,4

Yrityskaupat 2022 Hankinta-ajankohta Kauppatapa Päätoimipaikka Henkilöstö 2021 liikevaihto m€Mavacon AB 1/2022 Osakekauppa (100 %) Falun (Ruotsi) 13 2,3VRT Survey 1/2022 Liiketoimintakauppa Jyväskylä 9 -Rakennuttajakaari Oy 6/2022 Osakekauppa (100 %) Helsinki 45 5,0E60 Elkonsult AB 6/2022 Osakekauppa (100 %) Norrtälje (Ruotsi) 10 1,1Bitcomp Oy 6/2022 Osakekauppa (100 %) Jyväskylä 80 5,7Convia 10/2022 Osakekauppa (100 %) Tukholma (Ruotsi) 23 3,8

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 43

3.2 LIIKEARVO JA AINEETTOMAT HYÖDYKKEET

Laatimisperiaate

Aineettomat hyödykkeet liikearvoa lukuun ottamatta kirjataan

alkuperäiseen hankintamenoon ja niistä kirjataan poistot tasa-

erinä taloudellisen vaikutusajan kuluessa. Aineettomiin hyö-

dykkeisiin sisältyvät aineettomat oikeudet ja muut aineettomat

hyödykkeet.

Liikearvo

Liiketoimintojen hankinnasta syntynyt liikearvo kirjataan mää-

rään, jolla luovutettu vastike, määräysvallattomien omistajien

osuus ja mahdollinen aiemmin omistettu osuus hankinnan koh-

teessa yhteenlaskettuina ylittävät konsernin osuuden hankitun

nettovarallisuuden käyvästä arvosta. Liikearvo merkitään tasee-

seen hankintamenoon vähennettynä mahdollisilla kertyneillä

arvonalentumistappioilla. Liikearvosta ei kirjata poistoja, vaan

se testataan vuosittain mahdollisen arvonalentumisen varalta.

Arvonalentumisia ei palauteta.

Liikearvo testataan arvonaletumistestauksessa yhtenä koko-

naisuutena. Arvonalentumistestauksesta kerrotaan tarkemmin

jäljempänä tässä liitetiedossa.

Liikearvon arvonalentuminen on kuvattu liitteessä 3.2.1 Arvon-

alentumistestaus.

Aineettomat hyödykkeet

Aineettomiin hyödykkeisiin sisältyy aineettomia oikeuksia ja ai-

neettomia hyödykkeitä. Sellaiset aineettomat hyödykkeet kuten

järjestelmätoimitukset, joilla on rajallinen taloudellinen vaikutus-

aika, merkitään taseeseen alkuperäiseen hankintamenoon vä-

hennettynä kertyneillä poistoilla ja mahdollisilla arvonalentumi-

silla. Aineettomiin hyödykkeisiin sisältyy myös asiakastarpeisiin

kehitettyjä tuotteita, joiden osalta omaa tai alihankkijoiden työtä

on aktivoitu, ja joista odotetaan tuottoja myös tulevaisuudessa.

Sitowise-konsernin omistamat teknologia, asiakassuhteet ja

kilpailukieltosopimukset on hankittu aikaisempien yrityskauppo-

jen yhteydessä ja ne on alun perin merkitty taseeseen käypään

arvoon ja poistetaan tasapoistoin niiden arvioituina taloudellisina

vaikutusaikoina.

Sitowise-konserni arvioi jokaisena tilikauden päättymispäivä-

nä, onko viitteitä siitä, että muun aineettoman hyödykkeen kuin

liikearvon arvo on alentunut. Jos viitteitä ilmenee, konserni arvioi

kyseisestä omaisuuserästä kerrytettävissä olevan rahamäärän.

Kerrytettävissä oleva rahamäärä on omaisuuserän käypä arvo

vähennettynä myynnistä aiheutuvilla menoilla tai sitä korkeampi

käyttöarvo. Arvonalentumistappio kirjataan tulosvaikutteises-

ti, kun omaisuuserän kirjanpitoarvo ylittää siitä kerrytettävis-

sä olevan rahamäärän. Arvonalentumistappion kirjaamisen

yhteydessä konserni arvioi uudelleen aineettoman hyödykkeen

taloudellisen vaikutusajan. Arvonalentumistappio peruutetaan,

jos olosuhteissa on tapahtunut muutos ja hyödykkeen kerrytet-

tävissä oleva rahamäärä on muuttunut arvonalentumistappion

kirjaamisajankohdasta. Arvonalentumistappiota ei kuitenkaan

peruuteta enempää kuin omaisuuserän kirjanpitoarvo olisi ilman

arvonalentumistappion kirjaamista.

Merkittävät johdon harkintaan perustuvat arviot

Sitowise-konsernin omistamat teknologia ja asiakassuhteet on

hankittu aikaisempien yrityskauppojen yhteydessä ja ne on alun

perin merkitty taseeseen käypään arvoon ja ne poistetaan tasa-

poistoin niiden arvioituina taloudellisina vaikutusaikoina. Johto

on arvioinut teknologian taloudellisen vaikutusajan olevan 5

vuotta, sekä asiakassuhteiden taloudellisen vaikutusajan olevan

5 vuotta.

Luvussa 3.2.1.1 Liiketoimintojen yhdistäminen on käsitelty lii-

kearvon käsittelyä konsernitilinpäätöksessä. Tilikaudella 2023

Sitowise-konserni teki kaksi yrityskauppaa.

Aineettomien Aineettomat hyödykkeiden EUR tuhatta Liikearvohyödykkeetennakkomaksut YhteensäHankintameno 1.1.2023 157 620 16 591 1 921 176 133Liiketoimintojen yhdistäminen 318 1 489 1 807Lisäykset 3 546 3 546Siirto erien välillä 981 -981 0Arvonalentumiset -8 -8Kurssierot 95 46 1 142Hankintameno 31.12.2023 158 033 22 645 941 181 620Kertyneet poistot -8 288 -8 288Tilikauden poistot -3 423 -3 423Siirto erien välillä 56 56Arvonalentumiset, kertyneet poistot 4 4Kurssierot -72 -72Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -11 723 -11 723Tasearvo 31.12.2023 158 033 10 922 941 169 896

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

Muut Aineettomien aineettomat hyödykkeiden EUR tuhatta Liikearvohyödykkeetennakkomaksut YhteensäHankintameno 1.1.2022 135 193 13 798 542 149 532Liiketoimintojen yhdistäminen 23 919 3 138 27 056Lisäykset 2 068 1 241 1 448 4 757Vähennykset -400 -400Siirto erien välillä -252 -66 -318Arvonalentumiset -249 -249Kurssierot -3 559 -684 -4 -4 247Hankintameno 31.12.2022 157 620 16 591 1 921 176 133Kertyneet poistot -6 401 -6 401Liiketoimintojen yhdistäminen, kertyneet poistot -10 -10Tilikauden poistot -2 803 -2 803Siirto erien välillä 274 274Arvonalentumiset, kertyneet poistot 181 181Kurssierot 471 471Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -8 288 -8 288Tasearvo 31.12.2022 157 620 8 302 1 921 167 844

3.2.1 Arvonalentumistestaus

Laatimisperiaate

Liikearvon arvonalentumistestaus laaditaan vuosittain, ja mikäli

on viitteitä siitä, että arvo saattaisi olla alentunut. Lisäksi muiden

omaisuuserien arvonalentumistestaus laaditaan, mikäli on viit-

teitä mahdollisesta arvonalentumisesta.

Jos mitään näyttöä arvonalentumisesta ilmenee, arvioidaan ky-

seisestä omaisuuserästä kerrytettävissä oleva rahamäärä. Kerry-

tettävissä oleva rahamäärä määritetään käyttöarvoon perustuen.

Arvonalentumistappio kirjataan, kun omaisuuserän kirjanpitoar-

vo ylittää siitä kerrytettävissä olevan rahamäärän. Arvonalentu-

mistappio kirjataan välittömästi tulosvaikutteisesti ja arvonalen-

tumistappion kirjaamisen yhteydessä poistojen kohteena olevan

omaisuuserän taloudellinen vaikutusaika arvioidaan uudelleen.

Arvonalentumistappion kirjaamistarvetta tarkastellaan rahavir-

taa tuottavan yksikön tasolla, joka on Sitowise-konserni. Liikear-

vosta kirjattua arvonalentumistappiota ei koskaan peruuteta.

Merkittävät johdon harkintaan perustuvat arviot

Liikearvon arvonalentumistestauksessa käytettävien laskelmien

laatiminen edellyttää tulevaisuutta koskevien arvioiden tekemis-

tä. Johdon arviot ja näihin liittyvät kriittiset epävarmuustekijät

liittyvät kerrytettävissä olevaa rahamäärää koskevien laskelmien

osatekijöihin, joihin kuuluvat diskonttauskorko, ennustejakson

jälkeinen kasvuvauhti, sekä liikevaihdon ja liiketuloksen kehitys,

mukaan lukien yhtiöön kohdistuvat kustannustasot. Diskont-

tauskorko kuvastaa senhetkisiä arvioita rahan aika-arvosta sekä

relevanttia riskilisää, joka puolestaan kuvastaa riskejä ja epävar-

muustekijöitä, joita ei ole otettu huomioon oikaisemalla vastaavia

rahavirtoja koskevia arvioita. Käytetyt diskonttauskorot, ennus-

teet liikevaihdon kasvusta ja kannattavuustasoista, sisältäen

herkkyysanalyysit, on esitetty alla kohdassa 3.2.1.1.

3.2.1.1 Liikearvon arvonalentumistestaus

Sitowise-konsernilla on yksi rahavirtaa tuottava yksikköjen

ryhmä, jonka tasolla liikearvoa seurataan ja jolle liikearvot on

kohdistettu. Rahavirtaennusteet pohjautuvat hallituksen vah-

vistamaan budjettiin seuraavalle vuodelle sekä hallituksen vah-

vistamaan strategian mukaiseen ennusteeseen sitä seuraaville

vuosille. Ulkopuolisen toimijan tekemä markkinaennustedata on

otettu huomioon ennustetta ja kassavirtamallinnusta tehtäessä.

Arvonalentumislaskelmissa käytetyn ennustejakson pituus on

viisi vuotta.

Terminaaliarvon kasvun määrittelemisessä on käytetty johdon

konservatiivista arvioita kassavirran pitkän aikavälin kasvusta.

Terminaaliarvon kasvutekijänä on käytetty 2,0 %:n vuotuista

kasvua, joka vastaa pitkäaikaista BKT:n kasvua niillä markki-

na-alueilla missä Sitowise-konserni operoi. Rahavirtojen dis-

konttokorko on määritetty keskimääräisen painotetun pääoma-

kustannuksen (WACC) avulla. WACC:n keskeisimmät tekijät

ovat riskitön korko, markkinariskipreemio, toimialakohtainen

beta-kerroin, vieraan pääoman kustannus sekä oman ja vieraan

pääoman suhde. Alla olevassa taulukossa on oletukset testaus-

ajankohdittain.

Arvonalentumislaskennassa käytetyt oletukset 30.9.2023 30.9.2022Liikevaihdon kasvu ennustejaksolla 3,7 % 5,7 %(CAGR)Terminaalikasvuoletus 2,0 % 2,0 %Diskonttauskorko (WACC ennen veroja) 10,8 % 11,3 %

Arvonalentumistestaus 30.9.2023 ei osoittanut tarvetta liikear-

von arvonalentumiseen kerrytettävissä olevan rahamäärän

ylittäessä kirjanpitoarvon testauskausilla.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 45

Sitowise-konserni on arvioinut, ettei mikään oletettavissa

oleva muutos keskeisissä oletuksissa saisi aikaan tilannetta,

jossa rahavirtaa tuottavan yksikön kirjanpitoarvo ylittäisi sen

kerrytettävissä olevan rahamäärän. Arvonalentumistestauksen

yhteydessä suoritettiin nollatulos-herkkyysanalyysi, jossa dis-

konttokorkoa nostettiin 1,0 prosenttiyksikköä ja terminaalikas-

vuoletus alennettiin 1,5 %:iin. Herkkyysanalyysien perusteella

todennäköisyys liikearvon arvonalentumistappiolle oli matala.

3.3 AINEELLISET HYÖDYKKEET

3.3.1 Aineelliset hyödykkeet

Laatimisperiaate

Aineelliset hyödykkeet koostuvat pääosin toimistokalusteista,

IT-laitteistosta ja muista työkaluista. Aineelliset käyttöomai-

suushyödykkeet arvostetaan alkuperäiseen hankintamenoon

vähennettynä kertyneillä poistoilla ja mahdollisilla arvonalentu-

mistappioilla.

Konserni arvioi jokaisena raportointikauden päättymispäivänä,

onko viitteitä siitä, että aineellisen käyttöomaisuuserän arvo on

alentunut. Jos viitteitä ilmenee, konserni arvioi kyseisestä omai-

suuserästä kerrytettävissä olevan rahamäärän. Arvonalentu-

mistappio kirjataan, kun omaisuuserän kirjanpitoarvo ylittää siitä

kerrytettävissä olevan rahamäärän.

Muut aineelliset EUR tuhatta Koneet ja kalustohyödykkeet YhteensäHankintameno 1.1.2023 10 020 0 10 020Liiketoimintojen yhdistäminen 51 51Lisäykset 332 332Vähennykset -136 -136Arvonalentumiset -128 -128Kurssierot -3 -3Kertyneiden poistojen ja hankintamenon oikaisu -1 029 -1 029Hankintameno 31.12.2023 9 107 0 9 107Kertyneet poistot -6 047 -6 047Tilikauden poistot -1 284 -1 284Vähennysten kertyneet poistot 86 86Kertyneiden poistojen ja hankintamenon oikaisu 1 021 1 021Arvonalentumisten kertyneet poistot 11 11Kurssierot 3 3Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -6 211 -6 211Tasearvo 31.12.2023 2 896 0 2 896

Muut aineelliset EUR tuhatta Koneet ja kalustohyödykkeet YhteensäHankintameno 1.1.2022 8 444 36 8 480Liiketoimintojen yhdistäminen 759 759Lisäykset 1 146 1 146Vähennykset -19 -19Arvonalentumiset -8 -36 -43Kurssierot -119 -119Kertyneiden poistojen ja hankintamenon oikaisu -183 -183Hankintameno 31.12.2022 10 020 0 10 020Kertyneet poistot -4 917 -4 917Liiketoimintojen yhdistäminen, kertyneet poistot -30 -30Tilikauden poistot -1 291 -1 291Vähennysten kertyneet poistot 1 1Kertyneiden poistojen ja hankintamenon oikaisu 129 129Kurssierot 62 62Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -6 047 -6 047Tasearvo 31.12.2022 3 973 0 3 973

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

3.3.2 Vuokrasopimukset

Laatimisperiaate

Sitowise-konserni merkitsee pääsääntöisesti taseeseensa

kaikkiin vuokrasopimuksiin liittyvät omaisuuserät (käyttöoikeus-

omaisuuserät) ja vuokrasopimusvelat. Sitowise-konserni arvioi

sopimuksen syntymisajankohtana, onko sopimus vuokraso-

pimus tai sisältääkö se vuokrasopimuksen. Sopimus on vuok-

rasopimus tai sisältää vuokrasopimuksen, jos sopimus antaa

oikeuden yksilöidyn omaisuuserän käyttöä koskevaan määräys-

valtaan määräajaksi vastiketta vastaan.

Kaikista vuokralle ottajien vuokrasopimuksista kirjataan käyttö-

oikeusomaisuuserä ja vastaava velka, lyhytaikaisia vuokraso-

pimuksia ja vähäarvoisia vuokrakohteita koskevia sopimuksia

lukuun ottamatta. Käyttöoikeusomaisuuserä arvostetaan sopi-

muksen alkamisajankohtana hankintamenoon ja myöhemmin

hankintamenoon, josta on vähennetty kertyneet poistot ja mah-

dolliset arvonalentumistappiot sekä jota on oikaistu vuokraso-

pimusvelan mahdollisten uudelleenarvostusten vaikutuksilla.

Käyttöoikeusomaisuuserästä kirjataan poistot tasapoistoina

vuokrasopimuksen voimassaoloaikana. Vuokrasopimusvelka ar-

vostetaan sopimuksen alkamisajankohtana niiden vuokrien ny-

kyarvoon, joita ei kyseisenä päivänä ole maksettu. Myöhemmin

vuokrasopimusvelka arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon

käyttäen efektiivisen koron menetelmää. Vuokrasopimusvelka

määritetään uudelleen, kun vastaisissa vuokramaksuissa on

tapahtunut muutos indeksin tai hintatason muutoksen takia. Kun

vuokrasopimusvelka määritetään uudelleen tällä tavalla, käyttö-

oikeusomaisuuserän kirjanpitoarvoon tehdään vastaava oikaisu,

tai se kirjataan tulosvaikutteisesti, jos käyttöoikeusomaisuuserän

kirjanpitoarvo on vähennetty nollaan.

Sitowise-konsernissa käyttöoikeusomaisuuserien ryhmiä ovat

toimitilat sekä autot, joita on vuokrattu tavanomaisin ehdoin.

Määräaikaiset vuokrasopimukset pienemmillä paikkakunnilla

käsitellään kuten lyhytaikaiset vuokrasopimukset. Tietokoneet,

tabletit, printterit ja vastaavat omaisuuserät käsitellään arvoltaan

vähäisinä hyödykkeinä. Hankintahinnaltaan alle 5 000 EUR ole-

vat erät käsitellään arvoltaan vähäisinä. Konserni käyttää IFRS

helpotussääntöä eikä sovella IFRS 16 -standardia aineettomiin

hyödykkeisiin. Diskonttokorkona käytetään yhtiön lisäluoton

korkoa, jonka osatekijät ovat muun muassa viitekorko sekä rahoi-

tuslaitoksen marginaali.

Merkittävät johdon harkintaan perustuvat arviot

Sitowise-konsernin johto tarkistaa säännöllisesti paikkakuntien

strategisen arvon. Tämä vaikuttaa IFRS 16 tulkintaan kauanko

konserni todennäköisesti jatkaa esimerkiksi toistaiseksi jatkuvaa

toimitilavuokrasopimusta.

IFRS 16, IFRS 16,IFRS 16 käyttö- EUR tuhattaToimitilatAutotoikeusomaisuusHankintameno 1.1.2023 51 721 3 235 54 956Lisäykset 4 694 906 5 600Vähennykset -206 -82 -288Kurssierot 48 6 54Hankintameno 31.12.2023 56 257 4 065 60 323Kertyneet poistot -25 030 -2 123 -27 153Tilikauden poistot -6 043 -647 -6 690Kurssierot -70 -5 -75Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -31 143 -2 775 -33 918Tasearvo 31.12.2023 25 115 1 290 26 405

IFRS 16, IFRS 16,IFRS 16 käyttö- EUR tuhattaToimitilatAutotoikeusomaisuusHankintameno 1.1.2022 46 197 2 373 48 570Lisäykset 6 516 945 7 461Vähennykset -283 -39 -322Kurssierot -709 -43 -752Hankintameno 31.12.2022 51 721 3 235 54 956Kertyneet poistot -19 519 -1 589 -21 108Tilikauden poistot -5 828 -561 -6 389Kurssierot 317 27 344Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. -25 030 -2 123 -27 153Tasearvo 31.12.2022 26 691 1 112 27 803

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 47

Tilikaudella 2023 vuokrasopimuksista johtuva lähtevä rahavirta

oli yhteensä 6,6 (6,1) miljoonaa euroa.

Vuokrakulut lyhytaikaisista toimitilasopimuksista on esitetty

liiketoiminnan muissa kuluissa, 3 486 (3 121) tuhatta euroa.

Vuokrakulut arvoltaan vähäisistä vuokrasopimuksista oli 1 562

(1 176) tuhatta euroa.

Vuokrasopimusvelan korkokulu oli 834 (819) tuhatta euroa.

3.4 MYYNTISAAMISET JA MUUT SAAMISET

Laatimisperiaate

Sitowise-konserni soveltaa IFRS 9 -standardin yksinkertaistet-

tua lähestymistapaa myyntisaamisten luottotappiovarauksiin.

Myyntisaamiset merkitään taseeseen alkuperäiseen laskutusar-

voon mahdollisilla arvonalentumisilla vähennettyinä. Arvonalen-

tumisvaraus kirjataan välittömästi tulosvaikutteisesti. Tappiota

koskeva vähennyserä perustuu myyntisaamisten odotettavissa

oleviin luottotappioihin. Odotettavissa olevien luottotappioiden

malli on tulevaisuuteen katsova ja perustuu historialliseen luot-

totappioasteeseen soveltaen yksinkertaistettua menettelyä eli

varausmatriisia. Lopullisen luottotappiokirjauksen Sitowise-kon-

serni tekee, kun perintä osoittautuu tuloksettomaksi. Lopullinen

luottotappio kirjataan pääsääntöisesti esimerkiksi tilanteessa,

jossa on saatu perintätoimiston toimittama luottotappiosuositus,

tai velallinen hakeutuu yrityssaneeraukseen tai konkurssiin.

Tilikaudella 2023 myyntisaamiset laskivat johtuen pääasiassa

ERP ja CRM käyttöönotonvuoksi hitaammasta myyntilaskutuk-

sesta vuoden viimeisinä kuukausina. Toisaalta tästä seurauksena

hankesaamiset kasvoivat 2023 tilikauden aikana, koska laskutta-

maton myynti kirjattiin osatuloutuslaskennan perusteella saata-

viin. Saamisiin ei liity merkittäviä luottoriskikeskittymiä ja kaikki

saamiset ovat vakuudettomia.

EUR tuhatta 2023 2022Myyntisaamiset 37 601 41 701Hankesaamiset 16 970 15 214Siirtosaamiset 3 956 3 960Muut siirtosaamiset 622 688Yhteensä 59 150 61 564

Myyntisaamisten ikäjakauma

Odotettavissa Odotettavissa olevat olevat EUR tuhatta 2023luottotappiotluottotappiotErääntymättömät 34 115 0,01 % 20–29 pv 2 457 0,1 % 230–59 pv 242 1,0 % 260–119 pv 301 4,0 % 12120–365 580 6,3 % 36Yli 365 pv 298 100,0 % 298Yhteensä 37 992 354

Odotettavissa Odotettavissa olevat olevat EUR tuhatta 2022luottotappiotluottotappiotErääntymättömät 36 969 0,01 % 30–29 pv 2 923 0,1 % 330–59 pv 463 1,0 % 560–119 pv 492 4,0 % 20120–365 741 6,3 % 47Yli 365 pv 877 100 % 877Yhteensä 42 465 953

Myyntisaamisiin liittyvät arvonalentumisvaraukset perustuvat

historialliseen tietoon toteutuneista luottotappioista sekä arvi-

oon mahdollisista tulevista luottotappioista. Odotettavissa olevat

luottotappiot on kokonaisuudessaan katettu varauksilla.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

3.5 VARAUKSET

Laatimisperiaate

Varaus kirjataan, kun konsernilla on aikaisemman tapahtuman

seurauksena oikeudellinen tai tosiasiallinen velvoite, velvoit-

teen toteutuminen on todennäköistä ja velvoitteen suuruus on

arvioitavissa luotettavasti. Varauksena kirjattava määrä on niiden

menojen nykyarvo, joita velvoitteen täyttämisen odotetaan

raportointikauden lopussa edellyttävän johdon parhaan arvion

mukaan. Jos osasta velvoitetta on mahdollisuus saada korvaus

joltakin kolmannelta osapuolelta, korvaus vähennetään varauk-

sesta, mutta vasta siinä vaiheessa, kun korvauksen saaminen on

todennäköistä. Varaus kirjataan vain, mikäli velvoitteen määrä on

luotettavasti arvioitavissa.

Kirjaushetkellä johto joutuu arvioimaan, onko olemassa velvoite,

jonka toteutuminen on todennäköistä ja mikä on sen määrä ja

toteutumisajankohta.

Tappiollisista sopimuksista kirjataan varaus, kun velvoitteiden

täyttämiseksi vaadittavat välttämättömät menot ylittävät sopi-

muksesta saatavat hyödyt. Tappiovarausta pienennetään tappi-

ollisen sopimuksen tuloutumisen suhteessa.

EUR tuhatta 2023 2022Varaus 1.1. 981 1 428Varausten lisäykset 538 363Käytetyt varaukset -1 019 -601Käyttämättömien varausten peruutukset -170 -210Varaus 31.12. 330 981

Varaukset sisältävät liiketoiminnan normaaleja reklamaatio- ja

tappiovarauksia.

3.6 OSTOVELAT JA MUUT VELAT

EUR tuhatta 2023 2022Ostovelat 7 082 8 429Asiakassopimuksiin perustuvat velat 9 161 12 655Siirtovelat 31 443 26 462Muut velat 10 624 12 102Yhteensä 58 312 59 649

Siirtovelat

EUR tuhatta 2023 2022Henkilöstökulujen jaksotukset27 81323 254Muut siirtovelat 3 631 3 207Yhteensä 31 443 26 462

Ostovelat ja muut velat olivat kokonaisuutena hieman alhaisem-

malla tasolla kuin aiemman tilikauden päättyessä johtuen pie-

nemmästä liiketoiminnan volyymista Q4 aikana. Lisäksi vuoden

lopun laskutuksen hitaus, joka johtui uudesta ERP järjestelmästä

vaikutti osaltaan asiakassopimuksiin perustuviin velkoihin.

Asiakassopimuksiin perustuvissa veloissa on sekä valmiusastee-

seen perustuvan liikevaihdon ja laskutuksen erotus, että asiakas-

projekteihin liittyviä tavanomaisia kuluvarauksia.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 49

4 RAHOITUSERÄT JA PÄÄOMARAKENNE

4.1 RAHOITUSTUOTOT JA -KULUT

EUR tuhatta 2023 2022Osinkotuotot 2 2Muut korko- ja rahoitustuotot 530 388Vuokrasopimusvelkojen korot -834 -819Korkokulut -3 800 -1 274Muut rahoituskulut -454 -1 179Yhteensä -4 556 -2 882

Korkokulut liittyvät lainoihin rahoituslaitoksilta. Korkokulujen

kasvu on johtunut pääasiassa euribor-viitekoron noususta.

4.2 RAHOITUSVARAT JA -VELAT

Käypien arvojen määrittäminen

Omaisuuserän tai velan käypä arvo on hinta, joka saataisiin

omaisuuserän myynnistä tai maksettaisiin velan siirtämisestä

markkinaosapuolten välillä arvostuspäivänä toteutettavassa

tavanmukaisessa liiketoimessa. Sitowise-konserni hyödyntää

markkinatietoja käyvän arvon määrittämisessä, mikäli rahoitus-

varalla tai -velalla on aktiiviset markkinat. Muuten sovelletaan

muita arvostusmenetelmiä.

Käyvät arvot luokitellaan seuraavasti eri käypien arvojen hierar-

kian tasoille, mikä kuvastaa arvostusmenetelmissä käytettävien

syöttötietojen merkittävyyttä:

• Taso 1: Noteeratut käyvät arvot aktiivisilla markkinoilla

samanlaisille varoille ja veloille

• Taso 2: Käyvät arvot määritetään käyttämällä muita tietoja

kuin tasoon 1 sisältyviä noteerattuja hintoja, ja ne ovat

todennettavissa asianomaisen omaisuuserän tai velan osalta

joko suoraan tai epäsuorasti

• Taso 3: Käyvät arvot määritetään käyttäen varojen tai

velkojen tietoja, jotka eivät perustu todettavissa oleviin

markkinatietoihin

Sitowise-konserni katsoo, että lyhytaikaisten myyntisaamisten,

ostovelkojen ja rahavarojen kirjanpitoarvo vastaa parasta arviota

niiden käyvästä arvosta. Lisäksi konserni katsoo, että rahoitus-

laitoslainojen ja muiden pitkäaikaisten velkojen kirjanpitoarvo

vastaa parasta arviota niiden käyvästä arvosta.

4.2.1 Rahoitusvarat

Konserni luokittelee rahoitusvaransa jaksotettuun hankintame-

noon ja käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta.

Rahoitusvarojen luokittelu perustuu konsernin määrittelemään

liiketoimintamalliin ja rahoitusvarojen sopimusperusteisiin raha-

virtoihin.

Sitowise-konsernissa pitkäaikaisiin saamisiin kuuluvat yli vuoden

kuluttua erääntyvät saamiset. Muut osakkeet ja osuudet, jotka

sisältyvät pitkäaikaisiin rahoitusvaroihin on alun perin kirjan-

pidossa on arvostettu käypään arvoon ja niiden käypä arvo on

määritelty käyttäen muita kuin todettavissa olevia markkinatie-

toja.

Käypään arvoon laajan tuloksen kautta arvostettavissa luokitel-

laan ne rahoitusvarat, joita ei luokitella jaksotettuun hankinta-

menoon arvostettaviksi. Käyvän arvon muutos kirjataan näistä

eristä laajan tuloksen kautta, eikä koskaan tuloksen kautta. Kon-

sernin omistamat ei-listattujen yritysten osakkeet on arvostettu

käypään arvoon käyttäen yhtiön viimeisen rahoituskierroksen

arvostusta.

Lyhytaikaisiin rahoitusvaroihin sisältyvät myyntisaamiset ja

rahavarat. Lyhytaikaisten myyntisaamisten ja rahavarojen

kirjanpitoarvo vastaa parasta arviota niiden käyvästä arvosta.

Myyntisaamisten arvonalentumiskirjaukset tehdään perustuen

myyntisaamisten odotettavissa oleviin luottotappioihin. Odotet-

tavissa olevien luottotappioiden malli on tulevaisuuteen katsova

ja perustuu historialliseen luottotappioasteeseen.

Sitowise-konsernin rahavaroihin luetaan käteisvarat ja mahdol-

liset vaadittaessa nostettavat pankkitalletukset. Lyhytaikaisten

talletusten katsotaan olevan helposti vaihdettavissa käteisva-

roiksi, koska niiden alkuperäinen erääntymisaika on enintään

kolme kuukautta. Taseessa esitettävät rahavarat vastaavat

rahoituslaskelmassa esitettäviä rahavaroja. Rahavarojen määrä

31.12.2023 oli 15 596 (15 390) tuhatta euroa.

Rahoitusvarat kirjataan pois taseesta silloin, kun konserni on me-

nettänyt sopimusperusteisen oikeuden rahavirtoihin tai kun se

on siirtänyt merkittäviltä osin riskit ja tuotot konsernin ulkopuo-

lelle. Vuoden 2023 aikana ei ollut siirtoja käypien arvojen tasojen

1, 2 ja 3:n välillä.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

Jaksotettuun Käypään arvoon Käypään hankintamenoon muiden laajan tuloksen arvoon tulos-Kirjanpitoarvo EUR tuhattaarvostettavatkautta arvostettavatvaikutteisestiyhteensä Käypä arvo TasoPitkäaikaiset rahoitusvaratMuut osakkeet ja osuudet 731 731 731 Taso 3Lainasaamiset 917 917 917 Taso 3Muut rahoitusvarat, sisältäen 242 9 251 251 Taso 2johdannaisetLyhytaikaiset rahoitusvarat Myyntisaamiset 37 601 37 601 37 601 Taso 3Rahat ja pankkisaamiset 15 596 15 596 15 596Rahoitusvarat 31.12.2023 54 356 740 0 55 096 55 096

Jaksotettuun Käypään arvoon Käypään hankintamenoon muiden laajan tuloksen arvoon tulos-Kirjanpitoarvo EUR tuhattaarvostettavatkautta arvostettavatvaikutteisestiyhteensä Käypä arvo TasoPitkäaikaiset rahoitusvaratMuut osakkeet ja osuudet 731 731 731 Taso 3Lainasaamiset 917 917 917 Taso 3Muut rahoitusvarat, sisältäen 205 79 284 284 Taso 2johdannaisetLyhytaikaiset rahoitusvarat Myyntisaamiset 41 701 41 701 41 701 Taso 3Rahat ja pankkisaamiset 15 390 15 390 15 390Rahoitusvarat 31.12.2022 58 213 809 0 59 022 59 022

Jaksotettuun Käypään arvoon Käypään hankintamenoon muiden laajan tuloksen arvoon tulos-Kirjanpitoarvo EUR tuhattaarvostettavatkautta arvostettavatvaikutteisestiyhteensä Käypä arvo TasoPitkäaikaiset rahoitusvelatLainat rahoituslaitoksilta 69 935 69 935 69 935 Taso 2Vuokrasopimusvelat 20 524 20 524 Taso 2Lyhytaikaiset rahoitusvelat Lainat rahoituslaitoksilta 1 000 1 000 1 000 Taso 2Ostovelat 7 082 7 082 7 082Lisäkauppahintavelat 894 894 894 Taso 3Vuokrasopimusvelat 7 193 7 193 Taso 2Rahoitusvelat 31.12.2023 105 735 0 894 106 629 78 911

Jaksotettuun Käypään arvoon Käypään hankintamenoon muiden laajan tuloksen arvoon tulos-Kirjanpitoarvo EUR tuhattaarvostettavatkautta arvostettavatvaikutteisestiyhteensä Käypä arvo TasoPitkäaikaiset rahoitusvelatLainat rahoituslaitoksilta 70 992 70 992 70 992 Taso 2Vuokrasopimusvelat 22 050 22 050 Taso 2Lyhytaikaiset rahoitusvelat Lainat rahoituslaitoksilta 1 000 1 000 1 000 Taso 2Ostovelat 8 429 8 429 8 429Lisäkauppahintavelat 1 048 1 048 1 048 Taso 3Vuokrasopimusvelat 6 937 6 937 Taso 2Rahoitusvelat 31.12.2022 109 408 0 1 048 110 456 81 469

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 51

4.2.2 Rahoitusvelat

Jaksotettuun hankintamenoon arvostettaviin rahoitusvelkoihin

kuuluvat konsernin ulkoiset lainat rahoituslaitoilta ja ostove-

lat. Rahoitusvelat arvostetaan alun perin käypään arvoon, ja

kirjataan taseeseen transaktiomenoilla vähennettynä. Rahoitus-

velka luokitellaan lyhytaikaiseksi, ellei konsernilla ole ehdotonta

oikeutta siirtää velan suorittamista vähintään 12 kuukauden pää-

hän raportointikauden päättymispäivästä. Jos lainoja maksetaan

pois tai jälleen rahoitetaan, niihin liittyvät vielä kuluksi kirjaa-

mattomat menot kirjataan rahoituskuluihin. Nämä rahoitusvelat

arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon käyttäen efektiivisen

koron menetelmää. Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjat-

taviin kirjataan kuluerät tulosvaikutteisesti sillä kaudella, jonka

aikana ne syntyvät. Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjat-

tavia velkoja ovat yrityshankintojen lisäkauppahintavelat. Sitowi-

se-konsernilla oli arvioitua lisäkauppahintavelkaa 894 (1 048)

tuhatta euroa 31.12.2023.

Lainat rahoituslaitoksilta muodostuvat rahoitussopimuksen

puitteissa nostetusta vaihtuvakorkoisesta pankkilainasta. Pörs-

silistautumisen yhteydessä 2021 tilikaudella neuvoteltiin 100

miljoonan euron kolmivuotinen rahoitussopimus, josta tilinpää-

töshetken vastuut, yhteensä 71,0 miljoonaa euroa on nostettu.

Kun huomioidaan yhtiön tilikaudella 2022 solmima koronvaih-

tosopimus, lainoista 38 miljoonaa euroa perustuu kiinteään

pohjakorkoon ja 33 miljoonaa euroa vaihtuvaan. Tällöin kiinteän

ja vaihtuvan pohjakoron osuudet lainasalkusta ovat 54 % ja

46 %. Rahoitussopimukseen sisältyvä konsernin 20 miljoonan

euron käyttöpääomalimiitti oli käyttämätön tilinpäätöshetkellä.

Konserni täytti tilikaudella 2023 rahoitussopimuksen mukaisen

nettovelat/EBITDA-tunnuslukuun sidotun kovenanttiehdon.

Pankkilainaan on sidottu myös vastuullisuusehtoja.

Rahoitussopimuksen optiokausien käyttö

Sitowise sopi helmikuussa 2023 rahoittajiensa kanssa nykyisen

rahoitussopimuksen optiokausien käyttämisestä. Optiokaudet

toteutetaan samansuuruisena ja samoin ehdoin kuin alkuperäi-

sessä järjestelyssä. Optiokaudet mukaan luettuna rahoitussopi-

mus on voimassa maaliskuuhun 2026 saakka.

4.3 OMA PÄÄOMA

4.3.1 Osakkeet ja osakepääoma

Sitowise Group Oyj:llä on yksi osakesarja, jossa jokainen osake

oikeuttaa yhteen ääneen ja yhtä suureen osinkoon. Yhtiön osake

(SITOWS) on noteerattu ja julkisen kaupankäynnin kohteena

Nasdaq Helsinki Oy:n päälistalla. Osakkeiden kappalemäärä

31.12.2023 oli 35 665 927 (35 665 927) ja osakepääoma 80 000

(80 000) euroa. Osakkeilla ei ole nimellisarvoa ja kaikki liikkee-

seen lasketut osakkeet on täysimääräisesti maksettu. Yhtiöl-

lä oli 31.12.2023 hallussaan omia osakkeita yhteensä 48 675

(119 399) kappaletta, vastaten noin 0,14 (0,33) prosenttia kaikis-

ta Sitowisen osakkeista. Sitowise Oy:llä oli aiempien yrityskaup-

pojen vakuudeksi saatuja Sitowise Group Oyj:n osakepanttauksia

tilikauden 2022 päättyessä yhteensä 60 280 kappaletta, jotka

vastaavat noin 0,17 prosenttia kaikista osakkeista. Kyseiset pan-

tit vapautettiin kokonaisuudessaan tilikauden 2023 aikana.

Yhtiöllä on osakkeita 31.12. seuraavasti:

2023 2022

Osakemäärä 35 665 927 35 665 927

Osakemäärä keskimäärin 35 665 927 35 664 557

Laimennettu osakemäärä 35 875 927 35 665 927

Laimennettu osakemäärä keskimäärin 35 801 708 35 664 557

Yhtiökokous päätti 25.4.2023 hallituksen ehdotuksen

mukaisesti, että yhtiön jakokelpoisista varoista jaetaan osinkoa

0,10 euroa osakkeelta. Osinko maksettiin osakkeenomistajille,

jotka olivat osingonmaksun täsmäytyspäivänä 27.4.2023

merkittynä Euroclear Finland Oy:n pitämään yhtiön

osakasluetteloon. Osinko maksettiin 5.5.2023.

Hallitus on päättänyt suunnatuista osakeanneista yritysostojen

yhteydessä 2.5.2023, jolloin osakkeita annettiin 37 330

kappaletta, sekä 30.11.2023, jolloin osakkeita annettiin 33 394

kappaletta, yhteensä 70 724 osaketta. Osakeannit suunnattiin

ostettujen yhtiöiden tai liiketoimintojen myyjille, jotka

käyttivät osan kauppahinnasta osakkeiden merkitsemiseen

osakeanneissa. Osakkeiden merkintähinta vastasi Sitowisen

osakkeen kaupankäyntimäärillä painotettua keskihintaa Nasdaq

Helsinki Oy:n julkisessa kaupankäynnissä 30 päivän ajanjaksolla

päättyen seitsemän päivää ennen osakeantia. Tehdyt yritysostot

tukevat Sitowise-konsernin kasvua ja strategian toteutumista,

minkä vuoksi osakeanneille on ollut painava taloudellinen syy.

Osakeantien tarkoituksena on myös sitouttaa myyjät Sitowiseen

yritysostojen jälkeen.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

4.3.2 Hallituksen ja johdon omistus

Hallituksen ja johdon omistus 31.12.2023 Osuus % 31.12.2022 Osuus % Hallitus 279 868 0,8 % 277 680 0,8 %Toimitusjohtaja 70 000 0,2 % 60 000 0,2 %1)Muu johtoryhmä 488 290 1,4 % 788 940 2,2 %Johdon omistus yhteensä 838 158 2,4 % 1 126 620 3,2 %Yhteensä (osakkeet) 35 665 927 35 665 927 1) Tilinpäätöspäivän 31.12.2022 konsernijohtoryhmän tilanne: sisältäen liiketoimintajohtaja Timo Palonkosken osakkeet 154 000 kappaletta ja liiketoimintajohtaja Teemu

Virtasen osakkeet 170 000 kappaletta.

4.3.3 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto

Tilikauden 2023 aikana tapahtuneiden osakkeiden merkinnöis-

tä suoritetut maksut on kirjattu kokonaisuudessaan sijoitetun

vapaan oman pääoman rahastoon. Sijoitetun vapaan oman

pääoman rahastoon on kirjattu vuoden aikana tehtyjen yritys-

järjestelyjen myötä tulleet sijoitukset yhtiöön noin 0,3 miljoonaa

euroa.

4.3.4 Osakeperusteiset maksut (optio-ohjelma)

Osana johdon ja avainhenkilöiden kannustus- ja sitoutumisjär-

jestelmää Sitowise-konsernilla on yksi voimassa oleva optio-oh-

jelma. Optio-oikeudet annetaan vastikkeetta. Kukin optio-oikeus

antaa oikeuden merkitä yhden Sitowise Group Oyj:n osakkeen

(SITOWS) optioehtojen mukaan määräytyvään hintaan ja optio-

ehdoissa määrättynä aikana.

Optiot menetetään ja ne siirtyvät takaisin Yhtiölle vastikkeet-

ta, mikäli optionhaltija irtisanoutuu tai optionhaltijan työ- tai

toimisuhde irtisanotaan ennen optioilla merkittävien Osakkei-

den merkintäajan alkamista. Tietyin edellytyksin hallituksella on

mahdollisuus päättää, että optionhaltija saa kuitenkin pitää osan

optioista.

Tilikauden 2022 aikana yhtiön hallitus päätti muuttaa optioi-

den perusteella merkittävien osakkeiden merkintähintaa. Uusi

osakkeen merkintähinta optio-oikeuksilla 2021A on 6,00 euroa.

Optio-oikeuksilla 2021B osakkeen merkintähinta pidetään ennal-

laan ja on 8,10 euroa, mikä vastaa yhtiön osakkeen merkintähin-

taa listautumisannissa korjattuna tähän mennessä maksetulla

osingolla. Osakkeen merkintähinnasta vähennetään vuosittain

maksettavat osakekohtaiset osingot ja pääoman palautukset.

Ennen muutosta osakkeen merkintähinta oli kaikilla optioilla

yhtiön osakkeen merkintähinta listautumisannissa (8,20 euroa)

vähennettynä vuosittain maksetuilla osakekohtaisilla osingoilla

ja pääomapalautuksilla.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 53

Osakepohjaiset kannustinjärjestelmät kaudella 1.1.2023–31.12.2023

Ohjelma Optio-oikeudet 2021Tyyppi OPTIO OPTIO OPTIO OPTIOInstrumentti Match 2021A Performance 2021A Match 2021B Performance 2021BYhtiökokouksen päivämäärä 3.3.2021 3.3.2021Maksimimäärä, kpl 636 750 826 650Kohde-etuutena olevien osakkeiden 1 1 1merkintäsuhde, kplAlkuperäinen merkintähinta, € 8,2 8,2 8,2 8,2Osinko-oikaisu Kyllä Kyllä Kyllä KylläNykyinen merkintähinta, € 5,9 5,9 8 8Alkuperäinen myöntöpäivä 25.3.2021 25.3.2021 25.3.2021 25.3.2021Vapautumispäivä 1.4.2024 1.4.2024 1.4.2025 1.4.2025Erääntymispäivä 31.3.2025 31.3.2025 31.3.2026 31.3.2026Oikeuden syntymäehdot Osakekurssin kehitysOsakekurssin kehitysOsakekurssin kehitysOsakekurssin kehitysTyösuhde edellytysTyösuhde edellytysTyösuhde edellytysTyösuhde edellytysSopimuksen enimmäisvoimassaoloaika, vuotta 3,0 3,0 4,0 4,0Sopimuksen jäljellä oleva voimassaoloaika, vuotta 0,3 0,3 1,3 1,3Henkilöitä tilikauden päättyessä 222 9 222 9Maksutapa Osake Osake Osake Osake

Muutokset kauden aikana Match 2021A Performance 2021A Match 2021B Performance 2021B1.1.2023Kauden alussa ulkona olevat 362 364 118 400 385 197 118 400Kauden alussa varastossa olevat 155 986 323 053Muutokset kauden aikanaMyönnetty 1 875 9 000 1 875 9 000Menetetty 32 300 9 000 32 300 9 000ToteutettuPainotettu keskimääräinen merkintähinta, €Painotettu keskimääräinen osakehinta, €Rauenneet31.12.2023Kauden loppuun mennessä toteutetutKauden lopussa ulkona olevat 331 939 118 400 354 772 118 400Kauden lopussa toteutettavissa olevatKauden lopussa varastossa olevat 186 411 353 478

Käyvän arvon määrittäminen

Osakeperusteiset kannustinjärjestelmät arvostetaan myöntö-

hetkellä ja niiden käypä arvo jaksotetaan vapautumiseen saakka.

Osakekannustinjärjestelmien kustannukseen myöntöhetkellä

käytettiin seuraavia parametrejä:

Kauden aikana myönnettyjen instrumenttien arvostusparametritOsakkeen kurssi myöntöhetkellä, € 4,20Osakkeen kurssi raportointikauden lopussa, € 3,18Merkintähinta, € 7,64Oletettu volatiliteetti, % 31,7 %Maturiteetti, vuosia 2,65Riskitön korko, % 2,8 %Oletetut osinko-oletukset, €Arvostusmalli Binomial modelKäypä arvo, € 1 333

Optio-ohjelmien 2023 vaikutus tilikauden tulokseen ja taloudelli-

seen asemaan oli 191 (297) tuhatta euroa.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

4.3.5 Performance Share Plan

Maaliskuussa 2023 Sitowise Group Oyj:n hallitus päätti uuden

suoriteperusteisen pitkän aikavälin kannustinjärjestelmän perus-

tamisesta (Performance Share Plan eli PSP 2023–2025), joka

suunnataan ensi vaiheessa yhtiön johtoryhmän jäsenille. Järjes-

telmän tarkoituksena on yhdenmukaistaa johdon ja avainhenki-

löiden intressejä osakkeenomistajien intressien kanssa ja siten

osaltaan edistää omistaja-arvon kasvattamista pitkällä aikavälillä

sekä sitouttaa johtoa ja avainhenkilöitä Sitowisen strategisten

tavoitteiden saavuttamiseen.

Kannustinjärjestelmä koostuu vuosittain alkavista kolmivuotisis-

ta ohjelmista. Yhtiön hallitus päättää erikseen kunkin yksittäisen

ohjelman alkamisesta. Konsernin johtoryhmän jäsenet on ra-

portointikauden aikana kutsuttu osallistumaan PSP 2023–2025

-ohjelmaan. Ohjelmaan sovellettavat suoritustavoitteet ovat

suhteellinen osakkeenomistajan kokonaistuotto (Total Sharehol-

der Return, TSR) ja kumulatiivinen raportoitu liikevoitto (EBITA)

2023–2025. Osakepalkkion maksu riippuu hallituksen asetta-

mien tavoitteiden saavuttamisesta, eikä palkkiota makseta, jos

suoritustavoitteille asetetut vähimmäistasot eivät täyty.

Mahdollinen palkkio maksetaan Sitowisen osakkeina vähennet-

tynä verojen ja niihin liittyvien muiden kulujen osuudella. Palkkio

voidaan myös päättää maksaa kokonaan käteisellä. Palkkiota ei

pääsääntöisesti makseta yksittäiselle osallistujalle, mikäli osallis-

tujan työ- tai toimisuhde päättyy ennen palkkion maksamista.

IFRS 2:n mukaisen käyvän arvon määrittämisessä huomioidaan

markkinaehtoiset suoritustavoitteet. Arvonmääritys huomioi

Sitowisen myöntämishetken osakekurssin, suhteellisen TSR-kri-

teerin, vaaditun TSR:n vähimmäistason ja odotettavissa olevan

osingonjaon ennen osakepalkkion maksamista.

Osakkeiden Myöntämispäivän Ohjelma Myöntämispäivälukumääräosakkeen hinta Osallistujamäärä Suorituskausi MaksuvuosiPSP 2023–2025 10.5.2023 210 000 4,40 EUR 8 2023–2025 2026

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 55

5 RAHOITUS- JA PÄÄOMARISKIT

5.1 RAHOITUSRISKIEN HALLINTA

Sitowise-konsernin rahoitusriskien hallinnalla pyritään turvaa-

maan konsernin taloudellinen vakaus ja riittävien rahoitusvaihto-

ehtojen saatavuus eri markkinatilanteissa. Lisäksi tavoitteena on

tukea liiketoimintoja liiketoimintaan liittyvien rahoitusriskien tun-

nistamisessa ja hallinnassa. Hallitus on hyväksynyt konsernin

riskienhallintaperiaatteet ja hallitus vastaa niiden valvonnasta.

Konserni altistuu erilaisille markkinariskeille. Näiden riskien

muutokset vaikuttavat yhtiön varoihin, velkoihin ja ennakoitui-

hin liiketoimiin. Riskit realisoituvat muun muassa korkojen ja

valuuttakurssien muutoksista. Rahoitusriskien hallintaa toteute-

taan osana konsernin riskienhallintaa. Perustan rahoitusriskien

hallinnalle muodostavat liiketoiminnan jatkuvuuteen tähtäävät

periaatteet.

Rahoitusriskien tilanteesta raportoidaan säännöllisesti yhtiön

hallitukselle ja johdolle. Riskien hallintaa koskevat merkittävim-

mät periaatepäätökset tekee yhtiön hallitus. Hallitus käsittelee

tapauskohtaisesti kaikki olennaiset rahoitusasiat, kuten konser-

nin ulkoiset lainajärjestelyt. Sitowise-konsernin talousjohtaja

vastaa rahoituksen varmistamisesta, riskien tunnistamisesta

sekä tarvittaessa suojausten toteuttamisesta ulkopuolisten

vastapuolten kanssa rahoituspolitiikassa määriteltyjä periaatteita

noudattaen. Liiketoimintayksiköt ja tytäryhtiöt vastaavat omaan

liiketoimintaansa liittyvien riskien hallinnasta ja tytäryhtiöt myös

rahavirtojen ennustamisesta.

Konsernin rahavarat ja maksuvalmius pysyivät hyvällä tasolla

2023.

5.1.1 Valuuttariski

Sitowise-konserni altistuu valuuttariskeille, joista Ruotsin kruunu

on merkittävin Ruotsissa olevien tytäryhtiöiden liiketoiminnan

kautta. Sitowise-konserni ei aktiivisesti suojaa valuuttariskejä,

koska liiketoiminnan tuotot ja kulut ovat pääsääntöisesti sa-

massa valuutassa (ns. natural hedge). Ruotsin kruunun vaihtelu

kuitenkin vaikuttaa Ruotsin liiketoimintojen euromääräiseen

tulokseen ja sitä kautta konsernin omaan pääomaan. Translaati-

oriskiä analysoidaan konsernissa säännöllisesti.

Translaatioriskiä aiheutuu myös valuuttamääräisistä eristä kon-

sernin taseessa. Suurimmat erät ovat konsernin SEK-määräinen

kassa ja liikearvo, joka liittyy Ruotsissa tehtyihin yrityskauppoi-

hin.

Tilinpäätöshetkellä Sitowise-konsernin valuuttakurssiherkkyys

SEK -perusteisesta kassasta ja liikearvosta oli noin 2,5 (noin 2,5)

miljoonaa euroa olettaen, että SEK/EUR valuuttakurssi muuttuu

5 prosenttiyksikköä.

5.1.2 Korkoriski

Konserni altistuu toiminnassaan rahoitusriskeille, kuten kor-

kojen muutosten vaikutukset ja kilpailukykyisen rahoituksen

saatavuus. Muutokset makrotaloudellisessa ympäristössä tai

rahoitusmarkkinoiden yleisessä tilanteessa voivat vaikuttaa

negatiivisesti rahoituksen saatavuuteen, hintaan ja muihin eh-

toihin. Korkotason nousulla voisi olla olennainen suora vaikutus

saatavilla olevan rahoituksen kustannuksiin ja yhtiön olemassa

olevan rahoituksen korkokustannuksiin. Korkotason nousu voi

täten vaikuttaa yhtiön vieraan pääoman ehtoisen rahoituksen

kustannuksiin tulevaisuudessa. Korollisiin varoihin ja velkoihin

liittyviltä riskeiltä voidaan suojautua johdannaisinstrumenteilla,

kuten koronvaihtosopimuksilla.

Sitowise teki tilikauden 2022 lopulla koronvaihtosopimuksen,

alentaakseen lainasalkkunsa korkoriskiä. Koronvaihtosopi-

mukseen sovelletaan rahavirran suojauslaskentaa. Rahavirran

suojaukseksi kohdistettujen johdannaisten käypien arvojen

muutokset kirjataan muihin laajan tuloksen eriin ja esitetään

oman pääoman käyvän arvon rahastossa siltä osin, kun suojaus

on tehokas. Koronvaihtosopimuksen keskeiset sopimusehdot,

kuten viitekorko, korontarkistuspäivät, maksupäivät, maturitee-

tit ja nimellisarvo, ovat yhdenmukaiset suojatun erän kanssa ja

siten Sitowise arvioi suojauslaskentasuhteen olevan tehokas.

Koronvaihtosopimukseen liittyvä korko esitetään rahoitustuo-

toissa ja -kuluissa samanaikaisesti kuin suojattavien muuttuva-

korkoisten lainojen korko.

Tilinpäätöshetkellä konsernilla oli korollisia pankkilainoja 71,0

(72,0) miljoonaa euroa. Koronvaihtosopimuksen myötä kiinteään

pohjakorkoon perustuvien lainojen osuus koko lainasalkusta oli

noin 54 % ja vaihtuvakorkoisten noin 46 %. Vaihtuvakorkoisen

lainaosuuden viitekorkona on Euribor 3kk. Sitowise-konsernin

korkoherkkyys oli noin 330 (noin 330) tuhatta euroa olettaen,

että korkotaso nousee yhden prosenttiyksikön. Katso myös

kohta 4.2.2.

Korkojohdannaissopimuksen nimellisarvo ja käypä arvo on esi-

tetty alla olevassa taulukossa.

Rahavirran suojaukset (korkosuojaus)

2023 2022Käypä arvo, teur 9 79Suojausten nimellisarvo, teur 38 000 39 000Suojausaste 1:1 1:1Johdannaisten käyvän arvon rahasto, teur963

5.1.3 Luottoriski

Luottoriski on riski taloudellisesta menetyksestä, joka syntyy

siinä tapauksessa, että asiakas ei pysty suoriutumaan sopimus-

velvoitteistaan. Sitowise-konsernin luottoriski liittyy vastapuo-

liin, joilta on avoimia saatavia tai joiden kanssa Sitowise-konser-

nilla on pitkäaikaisia sopimuksia. Sitowise-konsernin luottoriskin

hallinnan välineinä ovat esimerkiksi projektien etupainotteiset

maksuohjelmat, asiakkaiden taustatietojen perusteellinen selvi-

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

tys, merkittävien asiakkaiden luottoriskin seuranta, sekä ennak-

komaksuista sopiminen.

Sitowise-konserni arvioi jokaisen raportointikauden lopulla, onko

objektiivista näyttöä jonkin rahoitusvaroihin kuuluvan erän tai

rahoitusvarojen ryhmän arvonalentumisesta. Mikäli arvonalen-

tumisesta on perusteltua näyttöä, niin kyseinen rahoitusvara

kirjataan luottotappioksi. Luottotappiot kirjataan kuluksi tuloslas-

kelmaan.

Sitowise-konserni katsoo luottotappion olevan todennäköinen

pääsääntöisesti silloin, jos jokin seuraavista viitteistä esiintyy:

• Velallisen merkittävät taloudelliset vaikeudet

• Velallisen konkurssin tai muun taloudellisen

uudelleenjärjestelyn todennäköisyys

• Maksujen laiminlyönti

Myyntisaamisista ja odotettavissa olevista luottotappioista on

esitetty tietoa liitetiedossa 3.4.

5.1.4 Maksuvalmiusriski

Maksuvalmiusriskin hallitsemiseksi Sitowise-konserni pitää jat-

kuvasti yllä riittäviä likviditeettireservejä. Sitowise-konserni pyr-

kii pitämään riittävän määrän likvidejä varoja hoitamaan vaihtelut

käyttöpääomatarpeessa. Yhtiö pyrkii jatkuvasti ennakoimaan ja

seuraamaan liiketoimintansa rahoituksen tarvetta, jotta yhtiöllä

olisi riittävästi likvidejä varoja toimintansa rahoittamiseksi sekä

erääntyvien lainojen takaisinmaksuun. Kassa ja kassavarat olivat

vuoden 2023 lopussa 15,6 (15,4) miljoonaa euroa. Konsernilla oli

lisäksi 20,0 (20,0) miljoonan euron käyttämätön rahoituslimiitti

mahdollisia käyttöpääomatarpeita varten.

Rahoitusvelkojen sopimusperusteiset rahavirrat

2023EUR tuhatta 2024 2025 2026 →Rahoituslaitoslainat 1 000 1 000 68 935 Vuokrasopimusvelat 7 193 6 162 14 362Ostovelat 7 082 0 0Yhteensä 15 276 7 162 83 297

2022EUR tuhatta 2023 2024 2025 →Rahoituslaitoslainat 1 000 70 992 0 1)Vuokrasopimusvelat 6 937 6 143 15 907 Ostovelat 8 429 0 0Yhteensä 16 366 77 135 15 907

Lukua on täsmennetty vuoden 2022 tilinpäätöksen julkaisemisen jälkeen

Vuokrasopimusvelkojen rahavirrat sisältävät vuokrasopimusvel-

kojen maksut.

5.2 PÄÄOMARISKIEN HALLINTA

Sitowise-konsernin tavoitteena pääoman hallinnassa on varmis-

taa toiminnan jatkuvuus, jotta osakkeenomistajat saavat sijoituk-

selleen tuottoa ja jotta sijoitetun pääoman arvo kasvaa. Sitowise-

konserni seuraa erilaisia tunnuslukuja ja erityisesti nettove-

lan suhdetta oikaistuun käyttökatteeseen varmistaakseen

kasvustrategian toteutumisen pitämällä velkaantuneisuuden

hallinnassa. Yhtiön johto arvioi konsernin pääomarakennetta

säännöllisesti. Yhtiö on ilmoittanut pitkän aikavälin tavoitteeksi,

että nettovelan suhde oikaistuun käyttökatteeseen pysyisi alle

2,5:ssä.

Nettovelat lasketaan vähentämällä lyhyt- ja pitkäaikaisiin vel-

koihin sisältyvistä rahoituslaitoslainoista rahavarat. Seuraavassa

taulukossa esitetään Sitowise-konsernin nettovelka.

EUR tuhatta 31.12.2023 31.12.2022Rahoituslaitoslainat 70 935 71 992Rahavarat -15 596 -15 390Nettovelka 55 341 56 602Nettovelka/EBITDA, oikaistu 3,0x 2,6xNettovelka ei sisällä IFRS 16 leasingvelkaa

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 57

6 MUUT LIITETIEDOT

6.1 KONSERNIRAKENNE

Laatimisperiaate

Konsernitilinpäätös sisältää emoyhtiön Sitowise Group Oyj:n,

sekä kaikki ne tytäryhtiöt, joissa emoyhtiöllä on määräysvalta

raportointikauden päättymispäivänä. Sitowise Group Oyj:llä on

määräysvalta, kun se olemalla osallisena yhtiössä altistuu yhtiön

muuttuvalle tuotolle tai on oikeutettu sen muuttuvaan tuottoon

ja se pystyy vaikuttamaan tähän tuottoon käyttämällä yhtiötä

koskevaa valtaansa. Hankitut tytäryhtiöt yhdistellään konserni-

tilinpäätökseen siitä hetkestä lähtien, kun Sitowise Group Oyj on

saanut määräysvallan. Luovutetut tytäryhtiöt yhdistellään siihen

saakka, kun määräysvalta lakkaa.

Konsernin sisäiset liiketapahtumat, saamiset, velat ja realisoitu-

mattomat katteet sekä sisäinen voitonjako eliminoidaan konser-

nitilinpäätöstä laadittaessa hankintamenomenetelmää käyttäen.

Tilikauden voiton (tappion) jakautuminen määräysvallattomille

omistajille esitetään laajan tuloslaskelman yhteydessä. Mää-

räysvallattomien omistajien osuus omasta pääomasta esitetään

omana eränään taseen omassa pääomassa.

Osakkuusyritykset ovat yrityksiä, joissa konsernilla on huomat-

tava vaikutusvalta. Konserni katsoo, että huomattava vaikutus-

valta syntyy pääsääntöisesti silloin, kun konserni omistaa 20–50

prosenttia yrityksen äänivallasta tai kun konsernilla on muutoin

huomattava vaikutusvalta, mutta ei määräysvaltaa. Osakkuusyh-

tiöt yhdistellään konsernitilinpäätökseen pääomaosuusmenetel-

mällä. Konsernilla ei ole osakkuusyrityksiä.

Tilikauden päättyessä Sitowise-konserni muodostui emoyhtiöstä Sitowise Group Oyj ja seuraavista yhtiöistä:

Yritys Kotipaikka Omistus 2023 Omistus 2022Sitowise Oy Espoo 100,0 % 100,0 %(4Sitowise Rakennuttajat Oy Espoo 100,0 % 100,0 %Routa Systems Oy Espoo 51,0 % 51,0 %AS DWG Riika, Latvia 55,0 % 55,0 %Infracontrol AB Göteborg, Ruotsi 100,0 % 100,0 %Infracontrol Espana SL Madrid, Espanja 100,0 % 100,0 %Infracontrol Portugal Lda Vila Pouca de Aguiar, Portugal 100,0 % 100,0 %Infracontrol Danmark ApS Kööpenhamina, Tanska 100,0 % 100,0 %Sitowise Consulting Oü Tallinna, Viro 100,0 % 100,0 %(7Mavacon Mark & VA Consult AB Falun, Ruotsi 100,0 % 100,0 %(8E60 Elkonsult AB Norrtälje, Ruotsi 100,0 % 100,0 %(6Convia Ingengörsbyrå AB Tukholma, Ruotsi 100,0 % 100,0 %(5Convia Infrastructure AB Tukholma, Ruotsi 100,0 % 100,0 %Bitcomp Oy Jyväskylä 100,0 % 100,0 %(3Rakennuttajakaari Oy Helsinki 100,0 % 100,0 %(2Rakennuttajakaari Pohjanmaa Oy Vaasa 100,0 % 100,0 %(1Certimo Oy Helsinki 100,0 % 100,0 %Infrasuunnittelu Oy Kajaani 100,0 % 0,0 %Positive Impact Finland Oy Helsinki 100,0 % 0,0 %Sitowise Oy:llä oli tilikaudella 2023 sivuliike Sito Norge NUF Norjassa. Sivuliikkeellä ei ole ollut toimintaa tilikauden aikana ja sivuliike suljettiin marraskuussa 2023.

Certimo Oy fuusioitiin Rakennuttajakaari Oy:öön 28.2.2023

Rakennuttajakaari Pohjanmaa Oy fuusioitiin Rakennuttajakaari Oy:öön 28.2.2023

Rakennuttajakaari Oy fuusioitiin Sitowise Oy:öön 28.2.2023

Sitowise Rakennuttajat Oy fuusioitiin Sitowise Oy:öön 30.4.2023

Convia Infrastructure AB fuusioitiin Convia Ingenjörsbyrå AB:hen 6.10.2023

Convia Ingenjörsbyrå AB fuusioitiin Sitowise Sverige AB:hen 9.10.2023

Mavacon Mark & VA Consult AB fuusioitiin Sitowise Sverige AB:hen 9.10.2023

E60 Elkonsult AB fuusioitiin Sitowise Sverige AB:hen 6.10.2023

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

6.2 TULOVEROT

Laatimisperiaate

Sitowise-konsernin tulosvaikutteisesti kirjattu verokulu muo-

dostuu kauden verotettavaan tuloon perustuvasta verosta,

mahdollisista aikaisempien tilikausien veroista ja laskennallisesta

verosta. Kauden verotettavaan tuloon perustuva vero lasketaan

kunkin konserniin kuuluvan yhtiön paikallisen verolainsäädän-

nön mukaisesti. Mikäli verot liittyvät muun laajan tuloksen eriin

tai suoraan omaan pääomaan kirjattuihin liiketoimiin tai muihin

tapahtumiin, tuloverot kirjataan kyseisiin eriin. Tilikauden vero

lasketaan käyttäen verokantoja, jotka on hyväksytty raportointi-

kauden päättymispäivään mennessä.

Laskennalliset verovelat ja -saamiset kirjataan pääsääntöisesti

kaikista väliaikaisista eroista omaisuus- ja velkaerien verotuksel-

listen arvojen ja kirjanpitoarvojen välillä, sekä käyttämättömistä

verotuksellisista tappioista ja hyvityksistä. Merkittävimmät väli-

aikaiset erot syntyvät aineellisista ja aineettomista hyödykkeistä,

vahvistetuista verotuksellisista tappioista ja tytäryhtiöhankinto-

jen käypien arvojen kohdennuksista. Laskennallisia verosaamisia

kirjataan enintään siihen määrään asti kuin on todennäköistä,

että tulevaisuudessa syntyy verotettavaa tuloa, jota vastaan

väliaikainen ero voidaan hyödyntää. Raportointikauden päätty-

mispäivänä arvioidaan laskennallisten verosaamisten kirjaami-

sedellytykset. Laskennalliset verovelat kirjataan täysimääräisinä.

Laskennalliset verot kirjataan käyttäen verokantoja, jotka on

raportointikauden päättymispäivään mennessä säädetty tai tosi-

asiallisesti hyväksytty.

Merkittävät johdon harkintaan perustuvat arviot

Sen ratkaiseminen, merkitäänkö laskennalliset verosaamiset

taseeseen, edellyttää harkintaa. Laskennallisia verosaamisia

kirjataan vain, kun niiden realisoituminen on todennäköisempää

kuin realisoitumatta jääminen, minkä puolestaan määrää se,

kertyykö tulevaisuudessa riittävästi verotettavaa tuloa. Vero-

tettavan tulon kertymistä koskevat oletukset perustuvat johdon

arvioimiin vastaisiin rahavirtoihin. Nämä vastaisia rahavirtoja

koskevat arviot puolestaan riippuvat arvioista, jotka koskevat

mm. tulevan myynnin määrää, liiketoiminnan menoja, investoin-

teja ja muita liiketoiminnan tuloksellisuuteen liittyviä eriä. Näihin

arvioihin ja oletuksiin liittyy riskejä ja epävarmuutta, ja näin ollen

on mahdollista, että olosuhteissa tapahtuvat muutokset aiheut-

tavat muutoksia odotuksiin, ja tämä voi puolestaan vaikuttaa

taseeseen merkittyihin laskennallisiin verosaamisiin samoin kuin

mahdollisiin vielä kirjaamattomiin muihin verotuksellisiin tappioi-

hin ja väliaikaisiin eroihin.

Sitowise-konsernin kyky kerryttää verotettavaa tuloa riippuu

myös yleisistä talouteen, rahoitukseen, kilpailukykyyn, lainsää-

däntöön ja sääntelyyn liittyvistä tekijöistä, jotka eivät ole sen

omassa määräysvallassa. Jos Sitowise-konsernin verotettava

tulo on tulevaisuudessa pienempi kuin mitä johto on ennakoinut

kirjattavia laskennallisia verosaamisia määritettäessä, saamisten

arvo alentuu tai ne käyvät kokonaan arvottomiksi. Tällöin tasee-

seen merkityt määrät voidaan mahdollisesti joutua peruutta-

maan tulosvaikutteisesti. Olosuhteiden muutokset voivat myös

johtaa laskennallisten verosaamisten kirjaamiseen sellaisista

vahvistetuista tappioista, joista tällä hetkellä ei ole merkitty saa-

misia.

EUR tuhatta 2023 2022Tilikauden verotettavaan tuloon -1 732 -2 551perustuva veroAiempia tilikausia koskevat oikaisut -2 -11Laskennallisten verojen muutos 137 196Yhteensä -1 596 -2 366

Verokulun ja kotimaan 20 % verokannalla laskettujen verojen

välinen täsmäytyslaskelma

EUR tuhatta 2023 2022Tulos ennen veroja 7 145 10 280Vero laskettuna kotimaan verokannalla -1 429 -2 05620 %Aiempia tilikausia koskevat oikaisut -2 -11Ulkomaisten tytäryritysten poikkeavat -19 4verokannatVerovapaat tulot ja vähennyskelvottomat -37 -428kulutVahvistettu tappio 8 -37Muut erät -117 161Verot tuloslaskelmassa -1 596 -2 366

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 59

Laskennalliset verosaamiset ja -velatKirjattu Kirjattu omaan EUR tuhatta 1.1.2023tuloslaskelmaanpääomaan 31.12.2023Vuokrasopimusvelat 5 830 -255 -4 5 570Muut erät 657 -189 0 469Laskennalliset verosaamiset yhteensä 6 487 -444 -4 6 039Laskennallisten verosaamisten ja -velkojen netotus -5 593 281 4 -5 307Laskennalliset verosaamiset netotuksen jälkeen 894 -163 0 732Rahoituksen erät 112 8 -16 104Verotusperusteiset varaukset 648 13 2 664Käyttöoikeusomaisuuserät 5 593 -281 -4 5 307Muut erät 828 -321 268 775Laskennallisten verovelat yhteensä 7 180 -581 250 6 849Laskennallisten verosaamisten ja -velkojen netotus -5 593 281 4 -5 307Laskennalliset verovelat netotuksen jälkeen 1 588 -300 254 1,543

Kirjattu Kirjattu omaan EUR tuhatta 1.1.2022tuloslaskelmaanpääomaan 31.12.2022Vuokrasopimusvelat 5 707 208 -86 5 830Muut erät 889 -229 -3 657Laskennalliset verosaamiset yhteensä 6 597 -20 -89 6 487 Laskennallisten verosaamisten ja -velkojen netotus -5 520 -157 84 -5 593Laskennalliset verosaamiset netotuksen jälkeen 1 077 -177 -5 894Rahoituksen erät 298 -202 16 112Verotusperusteiset varaukset 548 57 43 648Käyttöoikeusomaisuuserät 5 520 157 -84 5 593Muut erät 719 -228 337 828Laskennallisten verovelat yhteensä 7 085 -217 312 7 180Laskennallisten verosaamisten ja -velkojen netotus -5 520 -157 84 -5 593Laskennalliset verovelat netotuksen jälkeen 1 565 -373 396 1 588

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

6.3 LÄHIPIIRITAPAHTUMAT

Laatimisperiaate

Osapuolten katsotaan kuuluvan toistensa lähipiiriin, jos toinen

osapuoli pystyy käyttämään toiseen nähden määräysvaltaa tai

yhteistä määräysvaltaa tai huomattavaa vaikutusvaltaa sen ta-

loutta ja liiketoimintaa koskevassa päätöksenteossa.

Emoyrityksen lähipiiriin kuuluvat tytäryritykset, Fimpec Group

Oy ja sen tytäryhtiöt, ja johtoon kuuluvat avainhenkilöt, johto-

henkilöiden perheenjäsenet ja heidän määräysvaltayhtiönsä.

Johtoon kuuluviin avainhenkilöihin luetaan hallituksen jäsenet,

toimitusjohtaja ja konsernin johtoryhmän jäsenet.

Konsernin ja sen tytäryhtiöiden sekä yhteisten toimintojen

väliset saldot ja liiketapahtumat on eliminoitu konsernitilinpää-

töksessä, eikä niitä raportoida tässä liitteessä. Näiden väliset

liiketapahtumat on toteutettu markkinaehtoisesti.

6.3.1 Liiketapahtumat lähipiirin kanssa

EUR tuhatta 2023 2022Muu lähipiiriTuotot 121 73Saamiset 928 917

Tilikauden lähipiiritapahtumat liittyvät Fimpec Group Oy:lle

annettuun pääomalainaan ja tavanomaisiin liiketapahtumiin sen

tytäryhtiöiden kanssa. Yhtiöllä ei ole ollut muita lähipiiritapahtu-

mia tilikaudella.

6.3.2 Lähipiiriin kuuluvan johdon työsuhde-etuudet

Sitowise Group Oyj:n johto koostuu hallituksesta, toimitusjohta-

jasta ja konsernin johtoryhmän jäsenistä.

EUR tuhatta 2023 2022Palkat, palkkiot ja muut lyhytaikaiset 1 726 1 669työsuhde-etuudetTyösuhteen jälkeiset etuudet* 545 527Yhteensä 2 271 2 196*Laskettu käyttäen keskimääräistä Tyel-prosenttia.

Vuonna 2021, listautumisen yhteydessä perustettiin pitkän

aikavälin kannustinjärjestelmä eli optio-ohjelma (liitetieto 4.3.4).

Optio-ohjelmassa on mukana yhtiön johto, pois lukien hallitus, ja

yhtiön avainhenkilöt.

Vuonna 2023 Sitowisen hallitus päätti uuden suoriteperusteisen

pitkän aikavälin kannustinjärjestelmän perustamisesta (Perfor-

mance Share Plan 2023-2025) (liitetieto 4.3.5), joka suunnattiin

ensi vaiheessa yhtiön johtoryhmän jäsenille. Järjestelmä koos-

tuu vuosittain alkavista kolmivuotisista ohjelmista. Yhtiön hallitus

päättää erikseen kunkin yksittäisen ohjelman alkamisesta ja sen

ehdoista, sen puitteissa toteutettavan ansainta- tai sitouttamis-

jakson pituudesta, suoritustavoitteista, ohjelmaan oikeutetuista

osallistujista sekä ansaintamahdollisuudesta.

Järjestelmien tarkoituksena on yhdenmukaistaa johdon ja avain-

henkilöiden intressejä osakkeenomistajien intressien kanssa

ja siten osaltaan edistää omistaja-arvon kasvattamista pitkällä

aikavälillä sekä sitouttaa johtoa ja avainhenkilöitä Sitowisen

strategisten tavoitteiden saavuttamiseen. Lisäksi tavoitteena

on Sitowisen avainresurssien sitouttaminen yhtiöön tarjoamalla

kilpailukykyiset pitkän aikavälin kannustinjärjestelmät.

EUR tuhatta 2023 2022Hallituksen palkkiot 300 292Toimitusjohtajan palkka ja palkkio 488 412luontoisetuineenJohtoryhmän palkat ja palkkiot 1 483 1 492luontoisetuineenYhteensä (maksuperuste) 2 271 2 196

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 61

6.3.3 Hallituksen palkkiot ja toimitusjohtajan palkka

luontoisetuineen

Osakeyhtiölain mukaisesti yhtiön hallituksen jäsenille maksetta-

vista palkkioista päättävät osakkeenomistajat varsinaisessa yh-

tiökokouksessa. Yhtiön osakkeenomistajat päättivät 25.4.2023

osana varsinaisessa yhtiökokouksessa päätettäviä asioita, että

hallituksen puheenjohtajan palkkio on 4 750 euroa kuukaudessa

ja hallituksen muiden jäsenien palkkio on 2 250 euroa kuukau-

dessa. Lisäksi päätettiin, että hallituksen puheenjohtajalle sekä

tarkastus-, henkilöstö- ja yrityskauppavaliokuntien puheen-

johtajille maksetaan kokouspalkkiona 1 000 euroa kultakin ko-

koukselta ja hallituksen muille jäsenille tarkastus-, henkilöstö- ja

yrityskauppavaliokuntien jäsenille maksetaan kokouspalkkiona

400 euroa kokoukselta. Palkkiot ovat vastaavat kuin edellisel-

lä toimikaudella maksetut. Lisäksi päätettiin, että hallituksen

jäsenten matkakulut korvataan Sitowisen matkustussäännön

mukaisesti. Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan puheenjoh-

tajalle maksetaan kokouspalkkiona 1 000 euroa kokoukselta ja

nimitystoimikunnan jäsenelle 400 euroa kokoukselta.

Toimitusjohtaja kuuluu suomalaisen lakisääteisen työeläkejärjes-

telmän piiriin. Toimitusjohtajan eläkeikä on lain mukainen henki-

lökohtainen minimi eläkeikä. Toimitusjohtajan irtisanomisaika on

molemmin puolin kuusi kuukautta. Irtisanomisajan palkan lisäksi

toimitusjohtajalla ei ole oikeutta erilliseen irtisanomiskorvauk-

seen irtisanoessaan itsensä.

EUR tuhatta 2023 2022HallitusHeliövaara Eero,74 78hallituksen puheenjohtajaGustafsson Leif (25.4.2023 asti) 10 35Kyllönen Taina 33 34Leino-Haltia Mirel 39 37Piispanen Elina 32 34Rignell Petri 31 34Sörensen Niklas (25.4.2023 alkaen) 23 0Terho Tomi 34 40Åström Mats (25.4.2023 alkaen) 24 0Hallituksen palkkiot yhteensä 300 292ToimitusjohtajaEloholma Pekka (30.4.2022 asti) 0 195Haasmaa Heikki (1.5.2022 alkaen) 488 217Toimitusjohtajan palkka 488 412luontoisetuineen yhteensä

6.3.4 Johdon osakeoptiot

Yhtiön johdolle on myönnetty optioita keväällä 2021 ja tilikauden

2022 sekä 2023 aikana. Alla oleva taulukko sisältää toimitusjoh-

tajan ja konsernin johtoryhmän jäsenten optiot. Hallituksella ei

ole optioita.

Match Match Performance Performance 31.12.20232021A2021B2021A2021B Yhteensä(1Myönnettyjä optioita 72 875 72 875 100 400 100 400 346 550 Joista toteutettavissa 0 0 0 0 0Yhteenlaskettu osakemäärä, johon oikeuttavat 72 875 72 875 100 400 100 400 346 550(1 Tehtävänsä tilikaudella 2023 jättäneen Timo Palonkosken yhtiölle palautuneet optiot eivät ole johdon optioissa mukana enää 31.12.2023.

Optio-ohjelma kuvattu tarkemmin liitetiedossa 4.3.4.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

6.4 VAKUUDET JA VASTUUSITOUMUKSET

Sitowise-konsernin vakuudet ja vastuusitoumukset on kuvattu

alla olevassa taulukossa:

EUR tuhatta 31.12.2023 31.12.2022Omasta puolesta annetut vakuudetPankkitakaukset 2 060 2 057Yhteensä 2 060 2 057PankkitakauksetSopimustakaukset 30 30Muut takaukset 2 030 2 027Yhteensä 2 060 2 057

Listautumisen yhteydessä neuvotellun rahoitussopimuksen va-

kuudeksi ei ole annettu pantteja tai reaalivakuuksia. Toimitilojen

vuokrasopimuksia vastaan on annettu vuokranantajien hyväksi

pankkitakauksia yhteensä 2,1 miljoonan euron edestä.

6.5 RIITA-ASIAT JA OIKEUDENKÄYNNIT

Sitowise Oy:llä on vireillä oikeudenkäynti entisen asiakkaansa

kanssa liittyen Suomessa sijaitsevaan muutaman vuoden ta-

kaiseen kerrostalohankkeeseen. Vastapuoli on esittänyt asiassa

merkittävän korvausvaatimuksen, mutta yhtiön näkemyksen

mukaan vaatimus on perusteeton. Sitowise on myös vaatinut

asiakkaalta maksamattomia suoritteita viivästyskorkoineen. Yhti-

ön arvion mukaan oikeusprosessin odotetaan kestävän vuosia.

6.6 TILINPÄÄTÖSPÄIVÄN JÄLKEISET OLENNAISET

TAPAHTUMAT

Suunnattu osakeanti ja muutos Sitowisen osakkeiden

lukumäärässä

Sitowise Group Oyj:n hallitus päätti 9.1.2024 varsinaisen yh-

tiökokouksen 25.4.2023 antaman valtuutuksen nojalla laskea

liikkeeseen 48 675 Sitowise Group Oyj:n hallussa olevaa omaa

osaketta ja 179 738 uutta osaketta suunnatussa osakeannissa.

Suunnattu osakeanti liittyy kauppaan, jossa Sitowise Oy osti

luonto- ja ympäristöpalveluja tuottavan Ahlman Group Oy:n asi-

antuntijatoiminnot. Kauppa saatiin päätökseen 9.1.2024.

Merkityt uudet osakkeet rekisteröitiin kaupparekisteriin

11.1.2024, minkä jälkeen Yhtiön osakkeiden kokonaismäärä on

35 845 665 osaketta. Yhtiö ei omista omia osakkeita.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotukset

varsinaiselle yhtiökokoukselle 2024

Osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotukset varsinaisel-

le yhtiökokoukselle julkaistiin 30.1.2024. Varsinainen yhtiöko-

kous on suunniteltu pidettäväksi 4.4.2024. Tehdyn ehdotuksen

mukaan hallituksen ja sen valiokuntien jäsenille maksetaan vuo-

den 2025 varsinaiseen yhtiökokoukseen päättyvältä toimikau-

delta vastaavat palkkiot, jotka on maksettu päättyvän toimikau-

den aikana.

Osakkeenomistajien nimitystoimikunta ehdottaa, että toimikau-

deksi, joka päättyy vuoden 2025 varsinaisen yhtiökokouksen

päättyessä, yhtiön hallituksen nykyiset jäsenet Eero Heliövaara,

Mirel Leino-Haltia, Elina Piispanen, Niklas Sörensen, Tomi Terho

ja Mats Åström valitaan uudelleen ja että uudeksi jäseneksi vali-

taan Anni Ronkainen.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 63

EMOYHTIÖN TILINPÄÄTÖS

SITOWISE GROUP OYJ TULOSLASKELMA (FAS)

EUR Liite 1.1.–31.12.2023 1.1.–31.12.2022

Liikevaihto 1 1 952 399,00 1 533 141,72

Liiketoiminnan muut tuotot 2 0,00 67 122,45

Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut 3 -1 256 185,00 -1 360 293,04

Poistot ja arvonalentumiset 4 -932 298,96 -940 636,87

Liiketoiminnan muut kulut 5 -722 865,00 -1 441 895,80

Liikevoitto/tappio -958 949,96 -2 142 561,54

Rahoitustuotot ja -kulut 6 946 936,00 -734 748,30

Voitto/tappio ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja -12 013,96 -2 877 309,84

Konserniavustukset 7 4 030 000,00 2 884 000,00

Tuloverot 8 -3 835,94 -181,94

Tilikauden tulos 4 014 150,10 6 508,22

SITOWISE GROUP OYJ TASE (FAS)

EUR

Vastaavaa Liite 31.12.2023 31.12.2022

Pysyvät vastaavat

Aineettomat hyödykkeet 9 2 097 673,00 3 029 971,52

Osuudet saman konsernin yrityksissä 10 161 508 170,00 161 516 353,52

Muut osakkeet ja osuudet 10 305 500,00 305 500,00

Muut saamiset 11 925 729,00 995 056,92

Pysyvät vastaavat yhteensä 164 837 072,00 165 846 881,96

Vaihtuvat vastaavat

Pitkäaikaiset saamiset 12 12 500 000,00 19 000 000,00

Lyhytaikaiset saamiset 13 5 543 433,00 3 888 749,59

Rahat ja pankkisaamiset 9 972 951,00 6 537 609,51

Vaihtuvat vastaavat yhteensä 28 016 384,00 29 426 359,10

Vastaavat yhteensä 192 853 456,00 195 273 241,06

EUR

Vastattavaa

Oma pääoma 14

Osakepääoma 80 000,00 80 000,00

Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 98 741 854,00 98 483 862,37

Käyvän arvon rahasto 9 229,00 78 556,92

Edellisten tilikausien voitto (tappio) 5 401 764,00 8 949 908,28

Tilikauden voitto (tappio) 4 014 150,00 6 508,22

Oma pääoma yhteensä 108 246 997,00 107 598 835,79

Vieras pääoma 15

Pitkäaikainen vieras pääoma 70 000 000,00 71 000 000,00

Lyhytaikainen vieras pääoma 14 606 459,00 16 674 405,27

Vieras pääoma yhteensä 84 606 459,00 87 674 405,27

Vastattavaa yhteensä 192 853 456,00 195 273 241,06

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

SITOWISE GROUP OYJ: RAHOITUSLASKELMA (FAS)

EUR 1.1.–31.12.2023 1.1.–31.12.2022

Liiketoiminnan rahavirta

Liikevoitto -958 950,62 -2 142 561,54

Oikaisut liikevoittoon 932 298,96 873 514,42

Käyttöpääoman muutos 4 999 200,17 -12 593 442,43

Saadut osingot ja muut rahoitustuotot 4 671 566,86 192 865,57

Maksetut korot ja muut rahoitusmenot -4 411 146,04 -1 281 763,97

Maksetut verot -102 619,85 314 276,90

Liiketoiminnan rahavirta 5 130 349,48 -14 637 111,05

Investointien rahavirta

Tytär- ja osakkuusyhtiön osakkeiden hankinta -282 347,47 -9 435 059,09

Investointien rahavirta -282 347,47 -9 435 059,09

Rahoituksen rahavirta

Maksullinen osakeanti 257 992,10 3 844 237,00

Omien osakkeiden hankinta 0,00 -2 720 089,51

Maksetut osingot -3 554 652,80 -3 544 656,98

Lainojen nostot 0,00 22 500 000,00

Lainojen takaisinmaksut -1 000 000,00 -1 000 000,00

Saatu konserniavustus 2 884 000,00 0

Rahoituksen rahavirta -1 412 660,70 19 079 490,51

Fuusiossa saadut rahavarat 0,00 134 231,53

Rahavarojen muutos 3 435 341,31 -4 992 679,63

Rahavarat 1.1. 6 537 609,51 11 530 288,82

Rahavarat 31.12. 9 972 950,82 6 537 609,51

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 65

SITOWISE GROUP OYJ: TILINPÄÄTÖKSEN LIITETIEDOT (FAS)

Emoyhtiön tilinpäätös on laadittu suomalaisen kirjanpitolain-

säädännön (Finnish Accounting Standards, FAS) mukaan.

Sitowise konsernin konsernitilinpäätöksen jäljennökset on

saatavilla osoitteesta Linnoitustie 6, 02600 Espoo.

1 LIIKEVAIHTO

EUR 2023 2022

Liikevaihto 1 952 399 1 533 142

Yhteensä 1 952 399 1 533 142

Sitowise Group Oyj:n liikevaihto muodostuu muilta konsernin

yhtiöltä veloitetuista hallintopalveluista.

2 LIIKETOIMINNAN MUUT TUOTOT

EUR 2023 2022

Fuusiovoitto 0 67 122

Yhteensä 0 67 122

3 TYÖSUHDE-ETUUKSISTA AIHEUTUVAT

KULUT

EUR 2023 2022

Palkat ja palkkiot 1 099 049 1 185 820

Eläkekulut 138 439 152 770

Muut henkilösivukulut 18 697 21 703

Yhteensä 1 256 185 1 360 293

Johdon palkat ja palkkiot

EUR 2023 2022

Hallitus 299 550 292 200

Toimitusjohtaja 488 040 411 573

Yhteensä (maksuperuste) 787 590 703 773

Tarkemmat tiedot toimitusjohtajan sopimusehdoista konsernin

tilinpäätöksen liitetiedossa 6.3.3.

Tilikauden henkilöstön lukumäärä oli keskimäärin 3 (3). Tilikau-

den henkilöstön lukumäärä oli tilikauden lopussa 3 (3).

4 SUUNNITELMAN MUKAISET POISTOT JA

ARVONALENTUMISET

EUR 2023 2022

Aineettomat oikeudet 0 2 462

Muut pitkävaikutteiset menot 932 299 938 174

Yhteensä 932 299 940 637

5 TILINTARKASTUSPALKKIOT

EUR 2023 2022

Tilintarkastusyhteisö KPMG Oy Ab

Lakisääteinen tilintarkastus 35 795 36 144

Veroneuvonta ja konsultointi 8 990 250 283

Yhteensä 44 785 286 427

6 RAHOITUSTUOTOT JA -KULUT

EUR 2023 2022

Korkotuotot

Saman konsernin yrityksiltä 886 500 280 837

Muilta 254 959 73 842

Osinkotuotot konserniyrityksiltä 4 051 656 0

Muut rahoitustuotot 207 608 280 118

Yhteensä 5 400 723 634 798

Korkokulut

Saman konsernin yrityksille -287 338 -79 858

Muille -3 657 530 -1 097 182

Muut rahoituskulut -508 918 -192 506

Yhteensä -4 453 786 -1 369 546

Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä 946 936 -734 748

7 TILINPÄÄTÖSSIIRROT

EUR 2023 2022

Saadut konserniavustukset 4 030 000 2 884 000

Yhteensä 4 030 000 2 884 000

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

8 VÄLITTÖMÄT VEROT

EUR 2023 2022

Tuloverot varsinaisesta toiminnasta

tilikaudelta

-3 836 0

Tuloverot aikaisemmalta tilikaudelta 0 -182

Yhteensä -3 836 -182

9 AINEETTOMAT HYÖDYKKEET

EUR 2023 2022

Hankintameno 1.1. 4 669 833 4 669 833

Hankintameno 31.12. 4 669 833 4 669 833

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. -1 639 861 -699 224

Poistot -932 299 -940 637

Kertyneet poistot ja arvonalentumiset

31.12.

-2 572 160 -1 639 861

Tasearvo 31.12. 2 097 673 3 029 972

9.1 KÄYTTÖOMAISUUDEN ARVOSTUS

Käyttöomaisuus on aktivoitu välittömiin hankintamenoihin.

Koneiden ja kaluston osalta poistosuunnitelmana käytetään

talou dellisen käyttöiän mukaisia tasapoistoja.

• IT koneet ja laitteet 4 vuotta

• Muut koneet ja laitteet 5 vuotta

Taloudellisen käyttöiän mukaisia tasapoistoja käytetään aineet-

tomien oikeuksien ja pitkävaikutteisten menojen osalta, joiden

suunnitelman mukaiset poistoajat ovat:

• Aineettomat oikeudet 3–5 vuotta

• Liikearvo 10 vuotta

• Pitkävaikutteiset menot 5–10 vuotta

• Kehittämismenot 5 vuotta

10 SIJOITUKSET

EUR 2023 2022

Osuudet saman konsernin yrityksissä

Hankintameno 1.1. 161 516 354 110 953 081

Lisäykset 0 50 563 272

Vähennykset -8 184 0

Hankintameno 31.12. 161 508 170 161 516 354

Omistusosuus 2023 2022

Sitowise Oy 100 % 100 %

Infracontrol AB 100 % 100 %

Infracontrol Espana SL 100 % 100 %

Infracontrol Portugal Lda 100 % 100 %

Infracontrol Denmark ApS 100 % 100 %

Sitowise Sverige AB

(Byggnadstekniska Byrån AB)

100 % 100 %

Mavacon Mark & VA Consult AB 100 % 100 %

E60 Elkonsult AB 100 % 100 %

Convia Ingenjörsbyrå AB 100 % 100 %

Convia Infrastructure AB 49 % 49 %

Yhtiö vaihtoi nimensä 31.10.2022

Yhtiö fuusioitiin Sitowise Sverige AB:hen 9.10.2023

Yhtiö fuusioitiin Sitowise Sverige AB:hen 6.10.2023

Yhtiö fuusioitiin Sitowise Sverige AB:hen 9.10.2023

Yhtiö fuusioitiin Convia Ingenjörsbyrå AB:hen 6.10.2023

EUR 2023 2022

Muut osakkeet ja osuudet

Hankintameno 1.1. 305 500 305 500

Hankintameno 31.12. 305 500 305 500

10.1 SIJOITUSTEN ARVOSTUS

Sijoitukset on arvostettu hankintamenoon tai alempaan arvon-

alentumisella oikaistuun arvoon, jos sijoituksen todennäköisesti

tulevaisuudessa kerryttämä tulo on pysyvästi hankintamenoa

pienempi.

11 MUUT SAAMISET

EUR 2023 2022

Muut saamiset

Pääomalainojen saamiset 916 500 916 500

Johdannaisten käypä arvo 9 229 78 557

Yhteensä 925 729 995 057

11.1 PÄÄOMALAINASAAMISET

Sitowise Group Oyj on antanut lähipiiriyhtiölleen Fimpec Group

Oy:lle pääomalainoja, joiden lainapääoma tilinpäätöshetkellä

oli 916 500 euroa. Pääomalainojen vuotuinen korko on 8 %. Pää-

omalainoihin sovelletaan osakeyhtiölain 12 luvun säännöksiä.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 67

12 PITKÄAIKAISET SAAMISET

EUR 2023 2022

Pitkäaikaiset konsernilainasaamiset 12 500 000 19 000 000

Yhteensä 12 500 000 19 000 000

13 LYHYTAIKAISET SAAMISET

EUR 2023 2022

Muut siirtosaamiset 245 167 438 096

Siirtosaamiset saman konsernin

yrityksiltä

5 298 266 3 450 653

Yhteensä 5 543 433 3 888 750

14 OMA PÄÄOMA

EUR 2023 2022

Osakepääoma tilikauden alussa 80 000 80 000

Osakepääoma tilikauden lopussa 80 000 80 000

Sijoitetun vapaan oman pääoman

rahasto tilikauden alussa

98 483 862 97 359 715

Lisäys 257 992 3 844 237

Vähennys -2 720 090

Sijoitetun vapaan oman pääoman

rahasto tilikauden lopussa

98 741 854 98 483 862

Käyvän arvon rahasto tilikauden alussa 78 557 0

Lisäys 0 78 557

Vähennys -69 328 0

Käyvän arvon rahasto tilikauden

lopussa

9 229 78 557

Voitto edellisiltä tilikausilta tilikauden

alussa

8 956 417 12 494 567

Osingonjako -3 554 653 -3 544 659

5 401 764 8 949 908

Tilikauden voitto 4 014 150 6 508

Oma pääoma yhteensä 108 246 997 107 598 836

Laskelma jakokelpoisista varoista

EUR 2023 2022

Sijoitetun vapaan oman pääoman

rahasto

98 741 854 98 483 862

Voitto edellisiltä tilikausilta 5 401 764 8 949 908

Tilikauden voitto/tappio 4 014 150 6 508

Jakokelpoiset varat yhteensä 108 157 768 107 440 279

15 VIERAS PÄÄOMA

EUR

Pitkäaikainen vieras pääoma 2023 2022

Lainat rahoituslaitoksilta 71 000 000 72 000 000

Siirto lyhytaikaisiin velkoihin -1 000 000 -1 000 000

Yhteensä 70 000 000 71 000 000

EUR

Lyhytaikainen vieras pääoma 2023 2022

Pitkäaikaisten lainojen lyhennyserät 1 000 000 1 000 000

Ostovelat 59 016 224 035

Korkovelka 34 209 9 888

Yhtiöverojaksotus 3 836 305 620

Lisäkauppahintavelat 630 858 1 048 212

Muut lyhytaikaiset velat konserni 12 564 003 13 621 547

Muut siirtovelat 314 537 465 104

Yhteensä 14 606 459 16 674 405

16 VAKUUDET JA VASTUUSITOUMUKSET

Annetut vakuudet ja taseen ulkopuoliset sitoumukset ja järjeste-

lyt omasta ja samaan konserniin kuuluvien yritysten puolesta

EUR 2023 2022

Leasingsopimuksista maksettavat

määrät

Seuraavalla tilikaudella maksettavat 23 595 22 888

Myöhemmin maksettavat 25 779 17 814

Yhteensä 49 374 40 703

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

HALLITUKSEN ALLEKIRJOITUKSET JA

TILINPÄÄTÖSMERKINTÄ

Tilintarkastusmerkintä

Suoritetusta tilintarkastuksesta on tänään annettu kertomus.

Helsingissä helmikuun 26. päivänä 2024

KPMG Oy Ab

Kim Järvi

KHT

HALLITUKSEN VOITONJAKOESITYS

Emoyhtiön tilikauden voitto on 4 014 150 euroa ja yhtiön jakokelpoiset varat ovat yhteensä 108 157 768 euroa.

Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että osinkoa ei jaeta ja että jakokelpoiset varat jätetään vapaaseen omaan

pääomaan.

TILINPÄÄTÖKSEN JA TOIMINTAKERTOMUKSEN ALLEKIRJOITUKSET

Espoossa helmikuun 26. päivänä 2024

Eero Heliövaara

Hallituksen puheenjohtaja

Heikki Haasmaa

Toimitusjohtaja

Taina Kyllönen Mirel Leino-Haltia

Elina Piispanen Petri Rignell

Niklas Sörensen Tomi Terho

Mats Åström

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 69

Tilintarkastus

TILINTARKASTUSKERTOMUS

Sitowise Group Oyj:n yhtiökokoukselle

Tilinpäätöksen tilintarkastus

Lausunto

Olemme tilintarkastaneet Sitowise Group Oyj:n (y-tunnus

2767842-8) tilinpäätöksen tilikaudelta 1.1.–31.12.2023. Tilinpää-

tös sisältää konsernin taseen, laajan tuloslaskelman, laskelman

oman pääoman muutoksista, rahavirtalaskelman ja liitetiedot,

mukaan lukien olennainen tilinpäätöksen laatimisperiaatteita

koskeva informaatio, sekä emoyhtiön taseen, tuloslaskelman,

rahoituslaskelman ja liitetiedot.

Lausuntonamme esitämme, että

• konsernitilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan konsernin

taloudellisesta asemasta sekä sen toiminnan tuloksesta ja

rahavirroista EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten

IFRS-tilinpäätösstandardien mukaisesti,

• tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan emoyhtiön

toiminnan tuloksesta ja taloudellisesta asemasta Suomessa

voimassa olevien tilinpäätöksen laatimista koskevien

säännösten mukaisesti ja täyttää lakisääteiset vaatimukset.

Lausuntomme on ristiriidaton tarkastusvaliokunnalle annetun

lisäraportin kanssa.

Lausunnon perustelut

Olemme suorittaneet tilintarkastuksen Suomessa noudatettavan

hyvän tilintarkastustavan mukaisesti. Hyvän tilintarkastustavan

mukaisia velvollisuuksiamme kuvataan tarkemmin kohdassa Ti-

lintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa.

Olemme riippumattomia emoyhtiöstä ja konserniyrityksistä

niiden Suomessa noudatettavien eettisten vaatimusten mukai-

sesti, jotka koskevat suorittamaamme tilintarkastusta ja olemme

täyttäneet muut näiden vaatimusten mukaiset eettiset velvolli-

suutemme.

Emoyhtiölle ja konserniyrityksille suorittamamme muut kuin

tilintarkastuspalvelut ovat parhaan tietomme ja käsityksemme

mukaan olleet Suomessa noudatettavien, näitä palveluja kos-

kevien säännösten mukaisia, emmekä ole suorittaneet EU-ase-

tuksen 537/2014 5. artiklan 1 kohdassa tarkoitettuja kiellettyjä

palveluja. Suorittamamme muut kuin tilintarkastuspalvelut on

esitetty konsernitilinpäätöksen liitetiedossa 2.6.1.

Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme pe-

rustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa tilintar-

kastusevidenssiä.

Olennaisuus

Tarkastuksemme laajuuteen on vaikuttanut soveltamamme olen-

naisuus. Olennaisuus on määritetty perustuen ammatilliseen

harkintaamme ja se ohjaa tarkastustoimenpiteiden luonteen,

ajoituksen ja laajuuden määrittämisessä, sekä todettujen vir-

heellisyyksien vaikutusten arvioimisessa suhteessa tilinpäätök-

seen kokonaisuutena. Olennaisuuden taso perustuu arvioomme

sellaisten virheellisyyksien suuruudesta, joilla yksin tai yhdessä

voisi kohtuudella odottaa olevan vaikutusta tilinpäätöksen käyt-

täjien tekemiin taloudellisiin päätöksiin. Olemme ottaneet huo-

mioon myös sellaiset virheellisyydet, jotka laadullisten seikkojen

vuoksi ovat mielestämme olennaisia tilinpäätöksen käyttäjille.

Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat

Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat ovat seikkoja, jotka

ammatillisen harkintamme mukaan ovat olleet merkittävimpiä

tarkastuksen kohteena olevan tilikauden tilintarkastuksessa.

Nämä seikat on otettu huomioon tilinpäätökseen kokonaisuute-

na kohdistuneessa tilintarkastuksessamme sekä laatiessamme

siitä annettavaa lausuntoa, emmekä anna näistä seikoista eril-

listä lausuntoa. EU-asetuksen 537/2014 10 artiklan 2 c -kohdan

mukaiset merkittävät olennaisen virheellisyyden riskit sisältyvät

alla kuvattuihin tilintarkastuksen kannalta keskeisiin seikkoihin.

Olemme ottaneet tilintarkastuksessamme huomioon riskin siitä,

että johto sivuuttaa kontrolleja. Tähän on sisältynyt arviointi siitä,

onko viitteitä sellaisesta johdon tarkoitushakuisesta suhtautu-

misesta, josta aiheutuu väärinkäytöksestä johtuvan olennaisen

virheellisyyden riski.

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

Tilinpäätöstä koskevat hallituksen ja toimitusjohtajan

velvollisuudet

Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat tilinpäätöksen laatimisesta

siten, että konsernitilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan

EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten IFRS-tilinpää-

tösstandardien mukaisesti ja siten, että tilinpäätös antaa oikean

ja riittävän kuvan Suomessa voimassa olevien tilinpäätöksen

laatimista koskevien säännösten mukaisesti ja täyttää lakisää-

teiset vaatimukset. Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat myös

sellaisesta sisäisestä valvonnasta, jonka ne katsovat tarpeellisek-

si voidakseen laatia tilinpäätöksen, jossa ei ole väärinkäytöksestä

tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä.

Hallitus ja toimitusjohtaja ovat tilinpäätöstä laatiessaan velvolli-

sia arvioimaan emoyhtiön ja konsernin kykyä jatkaa toimintaan-

sa ja soveltuvissa tapauksissa esittämään seikat, jotka liittyvät

toiminnan jatkuvuuteen ja siihen, että tilinpäätös on laadittu toi-

minnan jatkuvuuteen perustuen. Tilinpäätös laaditaan toiminnan

jatkuvuuteen perustuen, paitsi jos emoyhtiö tai konserni aiotaan

purkaa tai toiminta lakkauttaa tai ei ole muuta realistista vaihto-

ehtoa kuin tehdä niin.

Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen

tilintarkastuksessa

Tavoitteenamme on hankkia kohtuullinen varmuus siitä, onko

tilinpäätöksessä kokonaisuutena väärinkäytöksestä tai virheestä

johtuvaa olennaista virheellisyyttä, sekä antaa tilintarkastus-

kertomus, joka sisältää lausuntomme. Kohtuullinen varmuus on

korkea varmuustaso, mutta se ei ole tae siitä, että olennainen

virheellisyys aina havaitaan hyvän tilintarkastustavan mukaisesti

suoritettavassa tilintarkastuksessa. Virheellisyyksiä voi aiheu-

tua väärinkäytöksestä tai virheestä, ja niiden katsotaan olevan

olennaisia, jos niiden yksin tai yhdessä voisi kohtuudella odottaa

vaikuttavan taloudellisiin päätöksiin, joita käyttäjät tekevät tilin-

päätöksen perusteella.

Hyvän tilintarkastustavan mukaiseen tilintarkastukseen kuuluu,

että käytämme ammatillista harkintaa ja säilytämme ammatilli-

sen skeptisyyden koko tilintarkastuksen ajan. Lisäksi:

• Tunnistamme ja arvioimme väärinkäytöksestä tai virheestä

johtuvat tilinpäätöksen olennaisen virheellisyyden riskit,

suunnittelemme ja suoritamme näihin riskeihin vastaavia

tilintarkastustoimenpiteitä ja hankimme lausuntomme

perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa

tilintarkastusevidenssiä. Riski siitä, että väärinkäytöksestä

TILINTARKASTUKSEN KANNALTA KESKEISET SEIKAT KUINKA KYSEISIÄ SEIKKOJA KÄSITELTIIN TILINTARKASTUKSESSA

Liikevaihto – Konsernitilinpäätöksen laatimisperiaatteet ja liitetieto 2.2

Myynnin tuloutus koostuu asiakassopimusten mukaisten palveluiden

luovuttamisesta asiakkaille kokonaisliikevaihdon ollessa 211 milj. euroa.

Myynnin tuloutukseen sovelletaan 5-vaiheista mallia, jossa yksilöidään

sopimus ja suoritevelvoitteet, määritetään transaktiohinta ja kohdistetaan

se suoritevelvoitteelle. Myyntituotot tuloutetaan sitä mukaa kun

suoritevelvoite täytetään ja vain siihen vastikemäärään asti, johon

konserni odottaa olevansa oikeutettu asiakkaalle luovutettavia palveluja

vastaan.

Liikevaihdon raportointiin sisältyy riski virheellisestä

tuloutusajankohdasta, tai -määrästä (arvosta) johtuen johdon arvioista

tuloutuksissa sekä laskutuksen suuresta tapahtumamäärästä.

Olemme arvioineet yhtiön myynnin tuloutus- ja laskentakäytäntöjä

suhteessa IFRS-stan¬dardien määrittelemiin periaatteisiin.

Olemme testanneet keskeisten myynnin raportoinnin täydellisyyttä ja

ajoitusta varmistavien sisäisten kontrollien tehokkuutta. Olemme myös

arvioineet myynnin kannalta relevanttien tietojärjestelmien toiminnan

tehokkuutta taloudellisen raportoinnin näkökulmasta.

Valmistusasteen mukaisesti tuloutettavien projektien

kokonaistuottoarvioita on verrattu asiakassopimuksiin. Tämän lisäksi

olemme analysoineet ennustettuja ja toteutuneita projektikustannuksia

sekä projektikatteita. Olemme myös käyneet läpi kustannusennusteiden

ja valmistusasteiden päivitysprosessia ja arvioineet sen

asianmukaisuutta.

Lisäksi olemme suorittaneet aineistotarkastustoimenpiteitä myynnin

täydellisyyden ja oikeellisuuden näkökulmasta.

Liikearvon arvostus – Konsernitilinpäätöksen laatimisperiaatteet ja liitetieto 3.2

Liikearvo 158 milj. euroa muodostaa merkittävän osan, 57 %,

konsernitaseen loppusummasta.

Liikearvo testataan arvonalentumisen varalta silloin kun

arvonalentumisesta on viitteitä, tai vähintään vuosittain.

Arvonalentumistestaus tehdään vertaamalla omaisuuserän

kerrytettävissä olevaa rahamäärää sen kirjanpitoarvoon. Johto

arvioi omaisuuserän kerrytettävissä olevan rahamäärän käyttämällä

diskontattujen rahavirtojen mallia. Testauksen perustana oleviin

kassavirtaennusteisiin liittyy merkittävä määrä johdon arvioita koskien

erityisesti liikevaihdon kasvua, kannattavuutta ja diskonttauskorkoa.

Tasearvon merkittävyydestä ja ennusteisiin liittyvästä merkittävästä

johdon harkinnasta johtuen liikearvon arvostus on tilintarkastuksen

kannalta keskeinen seikka.

Olemme käyneet läpi johdon oletukset, joiden mukaan tulevien vuosien

kassavirtaennusteet on laadittu.

Olemme arvioineet diskonttokoron asianmukaisuutta, laskelmien

teknistä oikeellisuutta sekä käytettyjä oletuksia suhteessa markkina- ja

toimialakohtaisiin tietoihin.

Lisäksi olemme arvioineet liikearvon herkkyysanalyysien riittävyyttä

sekä arvonalentumistestauslaskelmiin liittyvien muiden liitetietojen

asianmukaista esittämistä tilinpäätöksessä.

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 71

johtuva olennainen virheellisyys jää havaitsematta, on

suurempi kuin riski siitä, että virheestä johtuva olennainen

virheellisyys jää havaitsematta, sillä väärinkäytökseen voi

liittyä yhteistoimintaa, väärentämistä, tietojen tahallista

esittämättä jättämistä tai virheellisten tietojen esittämistä

taikka sisäisen valvonnan sivuuttamista.

• Muodostamme käsityksen tilintarkastuksen kannalta

relevantista sisäisestä valvonnasta pystyäksemme

suunnittelemaan olosuhteisiin nähden asianmukaiset

tilintarkastustoimenpiteet mutta emme siinä tarkoituksessa,

että pystyisimme antamaan lausunnon emoyhtiön tai

konsernin sisäisen valvonnan tehokkuudesta.

• Arvioimme sovellettujen tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden

asianmukaisuutta sekä johdon tekemien kirjanpidollisten

arvioiden ja niistä esitettävien tietojen kohtuullisuutta.

• Teemme johtopäätöksen siitä, onko hallituksen ja

toimitusjohtajan ollut asianmukaista laatia tilinpäätös

perustuen oletukseen toiminnan jatkuvuudesta, ja teemme

hankkimamme tilintarkastusevidenssin perusteella

johtopäätöksen siitä, esiintyykö sellaista tapahtumiin tai

olosuhteisiin liittyvää olennaista epävarmuutta, joka voi

antaa merkittävää aihetta epäillä emoyhtiön tai konsernin

kykyä jatkaa toimintaansa. Jos johtopäätöksemme on,

että olennaista epävarmuutta esiintyy, meidän täytyy

kiinnittää tilintarkastuskertomuksessamme lukijan huomiota

epävarmuutta koskeviin tilinpäätöksessä esitettäviin tietoihin

tai, jos epävarmuutta koskevat tiedot eivät ole riittäviä,

mukauttaa lausuntomme. Johtopäätöksemme perustuvat

tilintarkastuskertomuksen antamispäivään mennessä

hankittuun tilintarkastusevidenssiin. Vastaiset tapahtumat tai

olosuhteet voivat kuitenkin johtaa siihen, ettei emoyhtiö tai

konserni pysty jatkamaan toimintaansa.

• Arvioimme tilinpäätöksen, kaikki tilinpäätöksessä esitettävät

tiedot mukaan lukien, yleistä esittämistapaa, rakennetta

ja sisältöä ja sitä, kuvastaako tilinpäätös sen perustana

olevia liiketoimia ja tapahtumia siten, että se antaa oikean ja

riittävän kuvan.

• Hankimme tarpeellisen määrän tarkoitukseen

soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä konserniin kuuluvia

yhteisöjä tai liiketoimintoja koskevasta taloudellisesta

informaatiosta pystyäksemme antamaan lausunnon

konsernitilinpäätöksestä. Vastaamme konsernin

tilintarkastuksen ohjauksesta, valvonnasta ja suorittamisesta.

Vastaamme tilintarkastuslausunnosta yksin.

Kommunikoimme hallintoelinten kanssa muun muassa tilintar-

kastuksen suunnitellusta laajuudesta ja ajoituksesta sekä mer-

kittävistä tilintarkastushavainnoista, mukaan lukien mahdolliset

sisäisen valvonnan merkittävät puutteellisuudet, jotka tunnis-

tamme tilintarkastuksen aikana.

Lisäksi annamme hallintoelimille vahvistuksen siitä, että olemme

noudattaneet riippumattomuutta koskevia relevantteja eettisiä

vaatimuksia, ja kommunikoimme niiden kanssa kaikista suhteista

ja muista seikoista, joiden voi kohtuudella ajatella vaikuttavan

riippumattomuuteemme, ja soveltuvissa tapauksissa niihin liitty-

vistä varotoimista.

Päätämme, mitkä hallintoelinten kanssa kommunikoiduista

seikoista olivat merkittävimpiä tarkasteltavana olevan tilikauden

tilintarkastuksessa ja näin ollen ovat tilintarkastuksen kannalta

keskeisiä. Kuvaamme kyseiset seikat tilintarkastuskertomukses-

sa, paitsi jos säädös tai määräys estää kyseisen seikan julkista-

misen tai kun äärimmäisen harvinaisissa tapauksissa toteamme,

ettei kyseisestä seikasta viestitä tilintarkastuskertomuksessa,

koska siitä aiheutuvien epäedullisten vaikutusten voisi kohtuu-

della odottaa olevan suuremmat kuin tällaisesta viestinnästä

koituva yleinen etu.

Muut raportointivelvoitteet

Tilintarkastustoimeksiantoa koskevat tiedot

Olemme toimineet yhtiökokouksen valitsemana tilintarkastajana

2018 vuodesta alkaen yhtäjaksoisesti 6 vuotta.

Sitowise Group Oyj:stä on tullut yleisen edun kannalta merkittä-

vä yhteisö 25.3.2021.

Muu informaatio

Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat muusta informaatiosta. Muu

informaatio käsittää toimintakertomuksen ja vuosikertomukseen

sisältyvän informaation, mutta se ei sisällä tilinpäätöstä eikä

sitä koskevaa tilintarkastuskertomustamme. Olemme saaneet

toimintakertomuksen käyttöömme ennen tämän tilintarkastus-

kertomuksen antamispäivää, ja odotamme saavamme vuosiker-

tomuksen käyttöömme kyseisen päivän jälkeen. Tilinpäätöstä

koskeva lausuntomme ei kata muuta informaatiota.

Velvollisuutenamme on lukea edellä yksilöity muu informaatio

tilinpäätöksen tilintarkastuksen yhteydessä ja tätä tehdessämme

arvioida, onko muu informaatio olennaisesti ristiriidassa tilin-

päätöksen tai tilintarkastusta suoritettaessa hankkimamme tie-

tämyksen kanssa tai vaikuttaako se muutoin olevan olennaisesti

virheellistä. Toimintakertomuksen osalta velvollisuutenamme on

lisäksi arvioida, onko toimintakertomus laadittu sen laatimiseen

sovellettavien säännösten mukaisesti.

Lausuntonamme esitämme, että toimintakertomuksen ja tilin-

päätöksen tiedot ovat yhdenmukaisia ja että toimintakertomus

on laadittu toimintakertomuksen laatimiseen sovellettavien

säännösten mukaisesti.

Jos teemme ennen tilintarkastuskertomuksen antamispäivää

käyttöömme saamaamme muuhun informaatioon kohdis-

tamamme työn perusteella johtopäätöksen, että kyseisessä

muussa informaatiossa on olennainen virheellisyys, meidän on

raportoitava tästä seikasta. Meillä ei ole tämän asian suhteen

raportoitavaa.

Helsingissä 26. helmikuuta 2024

KPMG OY AB

Kim Järvi

KHT

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023

SITOWISE GROUP OYJ

RIIPPUMATTOMAN TILINTARKASTAJAN RAPORTTI SITOWISE GROUP OYJ:N

ESEF-TILINPÄÄTÖKSESTÄ

Sitowise Group Oyj:n hallitukselle

Olemme suorittaneet kohtuullisen varmuuden antavan toimek-

siannon, joka koskee sitä, onko Sitowise Group Oyj:n (y-tunnus

2767842-8) sähköiseen tilinpäätökseen 743700HOHMOHAAN-

HFF73-2023-12-31-fi.zip tilikaudella 1.1.-31.12.2023 sisältyvä

konsernitilinpäätös merkitty iXBRL-merkinnöin EU-komission

delegoidun asetuksen 2018/815 (ESEF RTS) 4. artiklan vaati-

musten mukaisesti.

Hallituksen ja toimitusjohtajan vastuu

Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat yhtiön toimintakertomuksen

ja tilinpäätöksen (ESEF-tilinpäätös) laatimisesta siten, että ne

täyttävät ESEF RTS:n vaatimukset. Tähän vastuuseen kuuluu

• laatia ESEF-tilinpäätös XHTML-muodossa ESEF RTS artiklan

3 mukaisesti

• merkitä ESEF-tilinpäätökseen sisältyvät

konsernitilinpäätöksen päälaskelmat, liitetiedot ja yhtiön

tunnistetiedot iXBRL-merkein ESEF RTS artiklan 4 mukaisesti

sekä

• varmistaa ESEF-tilinpäätöksen ja tilintarkastetun

tilinpäätöksen keskinäinen yhdenmukaisuus.

Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat myös sellaisesta sisäisestä

valvonnasta, jonka ne katsovat tarpeelliseksi voidakseen laatia

ESEF-tilinpäätöksen ESEF RTS:n vaatimusten mukaisesti.

Tilintarkastajan riippumattomuus ja laadunhallinta

Olemme riippumattomia yhtiöstä niiden Suomessa noudatetta-

vien eettisten vaatimusten mukaisesti, jotka koskevat suorit-

tamaamme toimeksiantoa ja olemme täyttäneet muut näiden

vaatimusten mukaiset eettiset velvollisuutemme.

Tilintarkastaja soveltaa kansainvälistä laadunhallintastandardia

ISQM 1, jonka mukaan tilintarkastusyhteisön on suunniteltava,

otettava käyttöön ja pidettävä toiminnassa laadunhallintajär-

jestelmä, mukaan lukien eettisten vaatimusten, ammatillisten

standardien sekä sovellettavien säädöksiin ja määräyksiin perus-

tuvien vaatimusten noudattamista koskevat toimintaperiaatteet

tai menettelytavat.

Tilintarkastajan velvollisuudet

Toimeksiantosopimuksen mukaisesti annamme lausunnon siitä,

onko ESEF-tilinpäätökseen sisältyvä konsernitilinpäätös merkit-

ty olennaisilta osin ESEF RTS:n 4. artiklan vaatimusten mukai-

sesti. Olemme suorittaneet kohtuullisen varmuuden antavan

toimeksiannon kansainvälisen varmennustoimeksi-antostandar-

din ISAE 3000 mukaisesti.

Tarkastukseen kuuluu toimenpiteitä evidenssin hankkimiseksi

siitä,

• onko ESEF-tilinpäätökseen sisältyvät konsernitilinpäätöksen

päälaskelmat olennaisilta osin merkitty iXBRL-merkein ESEF

RTS:n 4. artiklan vaatimusten mukaisesti, ja

• onko ESEF-tilinpäätökseen sisältyvät konsernitilinpäätöksen

liitetiedot ja yhtiön tunnistetiedot olennaisilta osin merkitty

iXBRL-merkein ESEF RTS:n 4. artiklan vaatimusten

mukaisesti, ja

• ovatko ESEF-tilinpäätös ja tilintarkastettu tilinpäätös

keskenään yhdenmukaisia.

Valittujen tarkastustoimenpiteiden luonne, ajoitus ja laajuus riip-

puu tilintarkastajan harkinnasta. Tähän sisältyy sen riskin arvioi-

minen, onko virheestä tai väärinkäytöksestä johtuvaa olennaista

poikkeamaa ESEF RTS:n vaatimuksista.

Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme pe-

rustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa tarkastu-

sevidenssiä.

Lausunto

Lausuntonamme esitämme, että Sitowise Group Oyj:n ESEF-ti-

linpäätökseen 743700HOHMOHAANHFF73-2023-12-31-fi.zip

sisältyvät konsernitilinpäätöksen päälaskelmat sekä liitetiedot ja

yhtiön tunnistetiedot tilikaudelta 1.1.-31.12.2023 on olennaisilta

osin merkitty ESEF RTS:n vaatimusten mukaisesti.

Lausuntomme Sitowise Group Oyj:n konsernitilinpäätöksen

tilintarkastuksesta tilikaudelta 1.1.-31.12.2023 on annettu tilintar-

kastuskertomuksellamme 26.2.2024. Tällä raportilla emme anna

konsernitilinpäätöksen tilintarkastuksesta lausuntoa tai muuta

varmennusjohtopäätöstä.

Helsingissä 12. maaliskuuta 2024

KPMG OY AB

Kim Järvi

KHT

SITOWISE GROUP OYJ

Toimintakertomus ja konsernitilinpäätös 2023 73

SITOWISE GROUP OYJ

LINNOITUSTIE 6 D, 02600 ESPOO

PUH. 020 747 6000

WWW.SITOWISE.COM

The Smart City Company