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BAKER TILLY AUDITORES,
S.L.P.
Núm. D202200243
96,00 EUR
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y
SOCIEDADES DEPENDIENTES
CUENTAS ANUALES CONSOLIDADAS
31 DE DICIEMBRE DE 2021
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
BALANCE CONSOLIDADO AL 31 DE DICIEMBRE DE 2021 Y 2020
2
Miles de euros
ACTIVO
Nota
2021
2020
Activos intangibles
13
178.085
13.660
Inmovilizado material
14
25.063
6.130
Inversiones inmobiliarias
15
64.798
51.745
Inversiones contabilizadas aplicando
el método de la participación
16
1.412
1.245
Activos financieros no corrientes
11
26.449
972
Activo por impuesto diferido
26
43.804
844
Otros activos no corrientes
17
982
1.462
ACTIVO NO CORRIENTE
340.593
76.058
Activos no corrientes mantenidos para la venta
19
9.813
-
Existencias
20
669.416
498.741
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
21
97.363
25.568
Otros activos financieros corrientes
11
12.902
6.137
Administraciones públicas deudoras
26
9.455
1.192
Otros activos corrientes
23
5.186
61
Efectivo y otros activos
líquidos equivalentes
26.070
2.567
ACTIVO CORRIENTE
830.205
534.266
TOTAL ACTIVO
1.170.798
610.324
Las Notas 1 a 32 y los Anexos descritos en la memoria consolidada adjunta forman parte del balance
consolidado.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
BALANCE CONSOLIDADO AL 31 DE DICIEMBRE DE 2021 Y 2020
3
Miles de euros
PATRIMONIO NETO Y PASIVO
Nota
2021
2020
Capital suscrito
9.1
434.511
346.395
Prima de emisión
9.2
78.961
56.351
Reservas
9.3
(41.713)
(81.078)
Otros instrumentos de patrimonio neto
9.5
34.452
-
Beneficio / (pérdida) del ejercicio atribuible
a los propietarios de la dominante
64.708
10.040
Ganancias / (pérdidas) acumuladas no realizadas
1.980
-
Patrimonio neto atribuible a los
propietarios de la dominante
572.899
331.708
Participaciones no dominantes
9.6
14.360
839
PATRIMONIO NETO
587.259
332.547
Provisiones no corrientes
18
20.283
7.963
Deuda financiera no corriente
10
137.387
21.810
Pasivo por impuesto diferido
26
31.111
2.887
Otros pasivos no corrientes
17
31.860
8.817
PASIVO NO CORRIENTE
220.641
41.477
Provisiones corrientes
18
7.242
998
Deuda financiera corriente
10
127.822
192.500
Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar
22
169.938
23.467
Administraciones públicas acreedoras
26
24.526
5.709
Otros pasivos corrientes
23
33.370
13.626
PASIVO CORRIENTE
362.898
236.300
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO
1.170.798
610.324
Las Notas 1 a 32 y los Anexos descritos en la memoria consolidada adjunta forman parte del balance
consolidado.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS CONSOLIDADA
CORRESPONDIENTE A LOS EJERCICIOS TERMINADOS EL 31 DE
DICIEMBRE DE 2021 Y 2020
4
Miles de euros
OPERACIONES CONTINUADAS
Notas
2021
2020
Importe neto de la cifra de negocios
201.552
21.522
Variación de existencias de productos terminados
y en curso de fabricación
17.852
(2.602)
Trabajos realizados por la empresa para su activo
331
-
Aprovisionamientos
(162.425)
(17.892)
Otros ingresos de explotación
2.650
1.364
Gastos de personal
(32.464)
(4.097)
Depreciación y amortización
13-15
(6.884)
(1.324)
Servicios exteriores
(23.617)
(4.518)
Tributos
(3.479)
(647)
Variación de las provisiones de tráfico
(1.993)
5
Deterioro y resultado por enajenación de inmovilizado
1.651
1.500
Exceso de provisiones
772
2.892
Otros resultados de explotación
1.073
2.397
Resultado por toma de control de sociedades dependientes
4
20.542
8.670
RESULTADO (BENEFICIO) DE EXPLOTACIÓN
24
15.561
7.270
Ingresos financieros
4
78.150
9.825
Gastos financieros
(27.544)
(5.125)
Diferencias positivas / (negativas) de cambio
(887)
36
Resultado por la venta de activos
financieros no corrientes
370
120
RESULTADO FINANCIERO
25
50.089
4.856
RESULTADO INVERSIONES CONTABILIZADAS POR
EL METODO DE LA PARTICIPACIÔN
-
-
RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS
65.650
12.126
Impuesto sobre beneficios
26
(772)
(2.099)
RESULTADO CONSOLIDADO DEL EJERCICIO
64.878
10.027
Propietarios de la dominante
64.708
10.040
Participaciones no dominantes
170
(13)
BENEFICIO POR ACCION ATRIBUIDO A LOS
PROPIETATARIOS DE LA DOMINANTE
27
Euros por acción
Básico
0,00174
0,00029
Diluido
0,00171
0,00029
Las Notas 1 a 32 y los Anexos descritos en la memoria consolidada adjunta forman parte de la cuenta de
pérdidas y ganancias consolidada.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
ESTADO DE RESULTADO GLOBAL CONSOLIDADO CORRESPONDIENTE
A LOS EJERCICIOS TERMINADOS A 31 DE DICIEMBRE DE 2021 Y 2020
5
Miles de euros
2021
2020
RESULTADO CONSOLIDADO DEL EJERCICIO
64.878
10.027
Resultado atribuido a la Sociedad dominante
64.708
10.040
Participación no dominante
170
(13)
Ingresos y gastos directamente imputados
en el patrimonio neto
Diferencias de conversión
1.980
-
Transferencia a la cuenta de pérdidas
y ganancias
-
-
TOTAL INGRESOS Y GASTOS RECONOCIDOS
66.858
10.027
Atribuidos a la Sociedad dominante
66.688
10.040
Atribuidos a participaciones no dominantes
170
(13)
Las Notas 1 a 32 y los Anexos descritos en la memoria consolidada adjunta forman parte del estado de
resultado global consolidado.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO CONSOLIDADO CORRESPONDIENTE A LOS EJERCICIOS
TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2021 Y 2020
6
Miles de euros
Capital
suscrito
Prima de
emisión
Reservas
Resultado del
ejercicio
atribuible
a l0s
propietarios
de la
dominante
Diferencias
de
conversión
Participaciones
no dominantes
Total
patrimonio
neto
(Nota 9.1)
(Nota 9.2)
(Nota 9.3)
(Nota 9.6)
SALDO AL 31 DE DICIEMBRE DE 2019
345.186
56.049
(79.594)
(1.484)
-
812
320.969
Total ingresos / (gastos) reconocidos
-
-
-
10.040
-
(13)
10.027
Operaciones con socios o propietarios:
Aumentos de capital
1.209
302
-
-
-
-
1.511
Otras variaciones de patrimonio neto:
Distribución del resultado 2019
-
-
(1.484)
1.484
-
-
-
Otras variaciones
-
-
-
-
-
40
40
SALDO AL 31 DE DICIEMBRE DE 2020
346.395
56.351
(81.078)
10.040
-
839
332.547
Las Notas 1 a 32 y los Anexos descritos en la memoria consolidada adjunta forman parte del estado de cambios en el patrimonio neto consolidado.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO CONSOLIDADO CORRESPONDIENTE A LOS EJERCICIOS
TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2021 Y 2020
7
Miles de euros
Capital
suscrito
Prima de
emisión
Reservas
Resultado
del ejercicio
atribuible
a l0s
propietarios
de la
dominante
Otros
instrumentos
de patrimonio
neto
Diferencias
de
conversión
Participaciones
no dominantes
Total
patrimonio
neto
(Nota 9.1)
(Nota 9.2)
(Nota 9.3)
(Nota 9.5)
(Nota 9.6)
SALDO AL 31 DE
DICIEMBRE DE 2020
346.395
56.351
(81.078)
10.040
-
-
839
332.547
Total ingresos / (gastos) reconocidos
-
-
-
64.708
-
1.980
170
66.858
Operaciones con socios o
propietarios:
Aumentos de capital
88.116
22.610
-
-
-
-
-
110.726
Combinación de negocios y
adquisición de activos
-
-
29.517
-
-
-
13.351
42.868
Otras variaciones de
patrimonio neto:
Distribución del resultado 2020
-
-
10.040
(10.040)
-
-
-
-
Otras variaciones:
- Ampliación de capital comprometida
-
-
-
-
34.452
-
-
34.452
- Otros movimientos
-
-
(192)
-
-
-
-
(192)
SALDO AL 31 DE
DICIEMBRE DE 2021
434.511
78.961
(41.713)
64.708
34.452
1.980
14.360
587.259
Las Notas 1 a 32 y los Anexos descritos en la memoria consolidada adjunta forman parte del estado de cambios en el patrimonio neto consolidado.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO CONSOLIDADO CORRESPONDIENTE
A LOS EJERCICIOS TERMINADOS A 31 DE DICIEMBRE DE 2021 Y 2020
8
Miles de euros
Nota
2021
2020
FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES
DE EXPLOTACIÓN
(21.112)
(25.733)
Resultado antes de impuestos
65.650
12.126
Ajustes del resultado:
(65.256)
(12.864)
Amortización del inmovilizado
13-15
6.884
1.354
Correcciones valorativas por deterioro
1.993
-
Variación de provisiones
(1.851)
(3.041)
Resultados por bajas y enajenaciones de inmovilizado
(1.651)
-
Resultado financiero
25
(50.089)
(4.593)
Otros ingresos y gastos
4
(20.542)
(6.584)
Aumento / (Disminución) en el activo y pasivo corriente
(21.061)
(24.208)
Aumento (disminución) de existencias
2.876
146
Aumento (disminución) de cuentas a cobrar
(7.011)
(9.214)
Aumento (disminución) de otros activos corrientes
(4.682)
(2.894)
Aumento (disminución) de cuentas por pagar
(10.297)
(10.604)
Aumento (disminución) de otros pasivos corrientes
(1.033)
(1.642)
Aumento (disminución) de otros activos no corrientes
(955)
-
Aumento (disminución) de otros pasivos no corrientes
41
-
Otros flujos de efectivo de las actividades de explotación
(445)
(787)
Pagos de intereses
(445)
(899)
Cobros de intereses
-
112
FLUJOS DE EFECTIVO DE ACTIVIDADES DE INVERSIÓN
11.462
2.174
Pagos por inversiones
(6.632)
(136)
Empresas del grupo, asociadas y unidades de negocio
-
-
Inmovilizado material, intangible e inversiones inmobiliarias
(6.378)
(104)
Otros activos financieros
(254)
(32)
Cobros por inversiones
18.094
2.310
Empresas del grupo, asociadas y unidades de negocio
17.586
-
Inmovilizado material, intangible e inversiones inmobiliarias
508
2.163
Otros activos financieros
-
147
FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES
DE FINANCIACIÓN
32.060
25.963
Cobros y pagos de instrumentos de patrimonio
-
-
Cobros y pagos por instrumentos de pasivo financiero
32.060
25.963
Emisión de obligaciones y otros valores negociables
10
7.800
-
Emisión de deudas con entidades de crédito
-
9.082
Emisión de otras deudas
10
54.242
21.125
Devolución y amortización de deudas con entidades de crédito
(27.232)
(3.785)
Devolución y amortización de otras deudas
(2.750)
(459)
EFECTO DE LAS VARIACIONES DE LOS
TIPOS DE CAMBIO
1.093
-
AUMENTO /(DISMINUCIÓN) NETA DEL EFECTIVO O
EQUIVALENTES DE EFECTIVO
23.503
2.404
EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO
AL INICIO DEL EJERCICIO
2.567
163
EFECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO
AL FINALDEL EJERCICIO
26.070
2.567
Las Notas 1 a 32 y los Anexos descritos en la memoria consolidada adjunta forman parte del estado de
flujos de efectivo consolidado.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
9
INDICE
INFORMACIÓN GENERAL
1. NUESTRAS CUENTAS ANUALES
2. #SOMOS URBAS
3. CRITERIOS PARA LA ELABORACIÓN DE LAS CUENTAS ANUALES
4. CAMBIOS SIGNIFICATIVOS EN EL EJERCICIO 2021
INFORMACIÓN POR SEGMENTOS
5. SEGMENTOS DE OPERACIÓN
ESTRUCTURA DEL GRUPO
6. ADQUISICIONES
7. OPERACIONES CONJUNTAS
ESTRUCTURA DE CAPITAL Y RECURSOS FINANCIEROS
8. ESTRUCTURA DE CAPITAL
9. PATRIMONIO NETO
10. DEUDA FINANCIERA
11. ACTIVOS FINANCIEROS
12. NUESTRA GESTIÓN DE RIESGOS FINANCIEROS
ACTIVOS Y PASIVOS NO CORRIENTES
13. ACTIVOS INTANGIBLES
14. INMOVILIZADO MATERIAL
15. INVERSIONES INMOBILIARIAS
16. INVERSIONES CONTABILIZADAS APLICANDO EL METODO DE LA PARTICIPACION
17. OTROS ACTIVOS Y PASIVOS NO CORRIENTES
18. PROVISIONES
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
10
ACTIVOS Y PASIVOS CORRIENTES
19. ACTIVOS NO CORRIENTES MANTENIDOS PARA LA VENTA
20. EXISTENCIAS
21. DEUDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS A COBRAR
22. ACREEDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS A PAGAR
23. OTROS ACTIVOS Y PASIVOS CORRIENTES
RESULTADOS
24. RESULTADO DE EXPLOTACION
25. RESULTADO FINANCIERO
26. IMPUESTO SOBRE BENEFICIOS
27. BENEFICIO POR ACCIÓN
OTRA INFORMACION
28. COMPROMISOS Y GARANTIAS
29. SALDOS Y TRANSACCIONES CON ENTIDADES VINCULADAS
30. OTRA INFORMACIÓN ADICIONAL
31. INFORMACION SOBRE MEDIO AMBIENTE
32. HECHOS POSTERIORES
ANEXOS (*)
ANEXO I A. Estructura societaria del Grupo Urbas
B. Variación del perímetro de consolidación
ANEXO II Operaciones conjuntas
(*) Los Anexos forman parte integrante de las Cuentas Anuales consolidadas
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
11
INFORMACIÓN GENERAL
1. NUESTRAS CUENTAS ANUALES
Las presentes Cuentas Anuales consolidadas de Urbas Grupo Financiero, S.A. y sus
sociedades participadas, que forman el Grupo Urbas, correspondientes al ejercicio
2021 han sido preparadas de acuerdo con las Normas Internacionales de Información
Financiera emitidas por el International Accounting Standard Board (IASB) adoptadas
por la Unión Europea (NIIF - UE), y demás disposiciones del marco normativo de
información financiera que resultan de aplicación en España, y muestran la imagen fiel
de su patrimonio y de su situación financiera al 31 de diciembre de 2021, así como de
los resultados y de los flujos de efectivo consolidados del ejercicio terminado en dicha
fecha.
La preparación de las Cuentas Anuales consolidadas es responsabilidad de los
Administradores de Urbas Grupo Financiero, S.A., sociedad dominante del Grupo
Urbas. Las Cuentas Anuales consolidadas del ejercicio 2021, inicialmente formuladas
por el Consejo de Administración de Urbas Grupo Financiero, S.A. en su reunión del 31
de marzo de 2022, han sido reformuladas por el Consejo de Administración en su
reunión del 28 de abril de 2022, para informar del hecho posterior descrito en la Nota
32.3 de las Cuentas Anuales consolidadas del ejercicio 2021 y se someterán a la
aprobación de la Junta General Ordinaria de Accionistas, estimándose que serán
aprobadas sin ninguna modificación. Las correspondientes al ejercicio
2020 fueron aprobadas por la Junta General Ordinaria de Accionistas de Urbas Grupo
Financiero, S.A. celebrada el 6 de agosto de 2021.
Junto a las Cuentas Anuales consolidadas se publica el Informe de Gestión consolidado
del Grupo, que integra información financiera y no financiera y, en particular, el Estado
de Información no Financiera (“EINF”) consolidado que comprende, entre otros, los
aspectos medioambientales, sociales y de gobernanza.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
12
2. #SOMOS URBAS
2.1 Grupo Urbas
El Grupo Urbas (en adelante “Urbas”, “Grupo Urbas” o el “Grupo”) está integrado por
un conjunto de más de 85 sociedades, dependientes, asociadas y acuerdos conjuntos
que operan en el ámbito nacional e internacional (principalmente en Argelia, Bolivia,
Colombia, Panamá y Portugal) y que desarrollan las siguientes actividades de negocio,
que constituyen a su vez sus segmentos primarios de información financiera:
✓ Inmobiliario: incluye los negocios de promoción inmobiliaria (residencial y no
residencial), de gestión de suelo bajo las marcas “Ad Home” y “Jaureguizar”, así
como el de la gestión de activos en rentabilidad
✓ Construcción: incluye los negocios de construcción e infraestructuras bajo las
marcas “Joca”, “Ecisa”, “Murias” y “Urrutia”
✓ Energía e industria: incluye los negocios del autoconsumo fotovoltaico (bajo la
marca “Sainsol”) y la eficiencia energética, y el de la minería (bajo la marca
“Ksilan”).
Nuestra actividad internacional que supone aproximadamente el 18% del importe de la
cifra de negocios del Grupo (2020: 0 %), se lleva a cabo a través de filiales, sucursales
y/o a través de la participación en operaciones conjuntas (consorcios).
El organigrama societario y los cambios en la composición del Grupo se incluye en el
Anexo I de estas Cuentas Anuales consolidadas.
2.2 Urbas Grupo Financiero, S.A.
Urbas Grupo Financiero, S.A. (en adelante “la Sociedad” o la “Sociedad dominante”) es
la sociedad dominante del Grupo Urbas, fue constituida el 20 de octubre de 1944 en
España con la denominación de Urbanizaciones y Transportes, S.A. Con fecha 29 de
marzo de 2006 cambió su denominación social por la de Urbas Proyectos Urbanísticos,
S.A., nuevamente modificada el 29 de enero de 2007 por la de Urbas Guadahermosa,
S.A. El 30 de septiembre de 2011 cambio dicha denominación social por la actual.
Figura inscrita en el Registro Mercantil de Madrid
El domicilio social se encuentra en la calle Gobelas, número 15 de Madrid.
En la página web de la Sociedad se puede consultar otra información pública del Grupo
Urbas así como de la Sociedad (www.grupourbas.com).
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13
2.2 Adquisición inversa Urbas - Aldira
Con fecha 6 de junio de 2014, Urbas y Alza Real Estate, S.A. (“Alza”) firmaron el
acuerdo de integración de Alza Residencial, S.L., filial de Alza en Urbas, mediante el
cual Urbas realizaría una ampliación de capital no dineraria, con exclusión del derecho
de suscripción preferente, que sería íntegramente suscrita por Alza y el resto de los
accionistas minoritarios mediante la aportación del 100% de las participaciones de Alza
Residencial, S.L.
Con fecha 17 de septiembre de 2014, Urbas, Alza y Aldira Inversiones Inmobiliarias, S.L
(“Aldira”) firmaron una adenda al mencionado acuerdo de integración, mediante la
cual se modificaba el perímetro de la operación descrita, que se realizaría mediante una
aportación previa a Aldira de los activos de Alza Residencial, S.L. y una posterior
aportación a Urbas de las participaciones de Aldira resultantes.
Consecuentemente, los socios de Aldira aportarían la totalidad de sus participaciones a
Urbas a un valor razonable de aproximadamente 384 millones de euros lo cual
contribuiría a fortalecer sustancialmente el balance final resultante de Urbas tras la
integración, siendo la intención de ambas partes la de llevar a cabo una recapitalización
y refinanciación del grupo resultante Urbas-Aldira.
Con fecha 21 de mayo de 2015, el Consejo de Administración de Urbas aprobó el
proyecto de adquisición de Aldira, el cual se llevó a cabo mediante la ampliación de
capital en la cual Urbas (sociedad adquirente a efectos legales) emitió acciones para
adquirir la participación de Aldira (sociedad adquirida a efectos legales). Debido a que
los aportantes de la sociedad adquirida recibieron el 92% del capital social resultante
tras dicha ampliación, Aldira fue considerada la sociedad adquirente a efectos
contables, pasando a ser calificada dicha adquisición como “adquisición inversa” todo
ello en base a lo dispuesto por la Norma Internacional de Información Financiera 3
“Combinaciones de Negocio”. De esta manera la Sociedad Adquirente Legal (Urbas) fue
considerada sociedad contable adquirida, mientras que la Sociedad Adquirida Legal
(Aldira) fue considerada sociedad adquirente contable.
El 10 de julio de 2015 la Junta General de Accionistas de Urbas aprobó la adquisición
de Aldira, la cual tuvo efectos contables el 30 de junio de 2015, quedando inscrita la
operación en el Registro Mercantil el 24 de septiembre de 2015.
La adquisición inversa se contabilizó considerando que la sociedad adquirente legal fue
la adquirida a efectos contables. El importe de la contraprestación entregada se
determinó por el valor razonable del número de instrumentos de patrimonio de la
adquirida legal que habrían sido necesarios emitir para entregar a los accionistas de la
sociedad adquirente legal el mismo porcentaje de instrumentos de patrimonio de la
entidad combinada.
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14
3. CRITERIOS DE ELABORACION DE ESTAS CUENTAS ANUALES
3.1 Bases de presentación
3.1.1 Cumplimiento con NIIF
Las Cuentas Anuales consolidadas del Grupo Urbas se han preparado de acuerdo con
las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) emitidas por el
International Accounting Standard Board (IASB) y adoptadas por la Unión Europea
(UE) a 31 de diciembre de 2021.
3.1.2 Convención del coste histórico
Las Cuentas Anuales consolidadas se han preparado sobre la base del coste histórico,
excepto para ciertos activos y pasivos financieros valorados a valor razonable, activos
mantenidos para la venta valorados a importe en libros o valor razonable menos costes
de enajenación, el menor de los dos, y las combinaciones de negocio.
3.1.3 NIIF nuevas y modificaciones adoptadas por Urbas
A partir del 1 de enero de 2021 se han aplicado las siguientes normas en las Cuentas
Anuales consolidadas del Grupo:
✓ Modificaciones a la NIIF 9, NIC 39, NIIF 7, NIIF 4 y NIIF 16 –“Reforma de los
Tipos de Interés de Referencia (Fase 2)”
✓ Modificaciones a la NIIF 4 – “Diferimiento de la aplicación de la NIIF 9”
Asimismo, a partir del 1 de abril de 2021, se han aplicado también, las Modificaciones a
la NIIF 16 – “Concesiones en cuotas de Arrendamiento por COVID 19 más allá del 30
de junio de 2021”. Las modificaciones anteriores no tuvieron ningún impacto en los
importes reconocidos en períodos anteriores o actuales en los estados financieros del
Grupo.
Las siguientes modificaciones a las normas y mejoras anuales publicadas en mayo de
2020 por IASB ya han sido aprobadas por la UE en 2021:
✓ Modificaciones a la NIIF 3 – “Modificaciones a Referencias al Marco conceptual
para la Información Financiera”
✓ Modificaciones a la NIC 16 “Ventas de productos procedentes de activos en
construcción en período de prueba
✓ Modificaciones a la NIC 37 – “Contratos onerosos: Costes de cumplimiento de un
contrato”
✓ Mejoras anuales 2018-2020,
Estas modificaciones serán efectivas a partir del 1 de enero de 2022 pero el Grupo
considera que no tendrán un impacto significativo. Adicionalmente, el IASB ha
publicado algunas nuevas normas contables y modificaciones, que no entrarán en vigor
hasta el 1 de enero de 2023 y aún no han sido adoptadas por la UE. No se espera que
estos cambios tengan un impacto material en el Grupo en períodos futuros y en
transacciones futuras.
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15
3.2 Comparación de la información
En la comparación de la información hay que tener en cuenta:
✓ los efectos de las combinaciones de negocio y adquisiciones de activos ocurridas en
el ejercicio 2021
✓ los efectos del proceso de refinanciación, reestructuración y cancelación de la deuda
financiera acordada en el ejercicio 2021
✓ los importes de la deuda financiera mantenida con fondos de inversión
correspondientes al ejercicio 2020 que en las Cuentas Anuales consolidadas del
ejercicio 2020 se presentaban bajo el epígrafe del balance consolidado “Otros
pasivos no corrientes” y “Otros pasivos corrientes” han sido reclasificados en las
Cuentas Anuales consolidadas del ejercicio 2021 a “Deuda financiera no corriente” y
“Deuda financiera corriente” con el fin de hacerlas comparables con las del ejercicio
actual.
3.3 Principios de consolidación
Urbas clasifica las inversiones como sociedades dependientes, acuerdos conjuntos y
asociadas en función del control que ejerce sobre ellas:
3.3.1 Dependientes
Las dependientes son todas las entidades sobre las que el grupo tiene control. El grupo
controla una entidad cuando está expuesto, o tiene derecho, a unos rendimientos
variables por su implicación en la participada y tiene capacidad para influir sobre estos
rendimientos a través del poder para dirigir las actividades de la entidad. Las
dependientes se consolidan desde la fecha en que se transfiere el control al grupo
siguiendo el método de integración global. Dejan de consolidarse a partir de la fecha en
que cesa el control.
El método contable de adquisición se usa para contabilizar las combinaciones de
negocios por el grupo.
Se eliminan las transacciones intragrupo, los saldos y las ganancias no realizadas en
transacciones entre entidades del grupo. También se eliminan las pérdidas no
realizadas a menos que la transacción proporcione evidencia de deterioro del valor del
activo transferido. Las políticas contables de las dependientes se cambian cuando es
necesario para asegurar la uniformidad con las políticas adoptadas por el grupo.
Las participaciones no dominantes en los resultados y el patrimonio neto de las
dependientes se muestran separadamente en la cuenta de pérdidas y ganancias
consolidada, el estado consolidado de resultados, el estado consolidado del resultado
global, el estado consolidado de cambios en el patrimonio neto y en el balance
consolidado, respectivamente.
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16
3.3.2 Asociadas
Asociadas son todas las entidades sobre las que el Grupo ejerce influencia significativa,
pero no tiene control ni control conjunto. Este es generalmente el caso cuando el grupo
mantiene entre el 20% y el 50% de los derechos de voto. Las inversiones en asociadas se
contabilizan por el método de la participación (véase sección (iv) más abajo), después
de reconocerse inicialmente a coste.
3.3.3 Acuerdos conjuntos
Bajo la NIIF 11 “Acuerdos Conjuntos” las inversiones en acuerdos conjuntos se
clasifican como operaciones conjuntas o negocios conjuntos. La clasificación depende
de los derechos y obligaciones contractuales de cada inversor, antes que de la
estructura legal del acuerdo conjunto.
Se entiende por “Acuerdos conjuntos” los acuerdos contractuales en virtud de los cuales
dos o más entidades (“partícipes”) participan en entidades (negocios conjuntos) o
realizan operaciones o mantienen activos (operaciones conjuntas) de forma tal que
cualquier decisión estratégica de carácter financiero u operativo que los afecte requiere
el consentimiento unánime de todos los partícipes.
El Grupo desarrolla parte de su actividad de construcción a través de la participación en
Uniones Temporales de Empresas en España (UTEs), y figuras similares en el
extranjero (consorcios), que son entidades sin personalidad jurídica propia, mediante
las cuales se establece una colaboración con otros socios con el fin de desarrollar una
obra o servicios durante un período de tiempo establecido (operaciones conjuntas).
En estos casos, en los que se pone de manifiesto un control individualizado de los
activos y operaciones asociadas, se integran en las cuentas anuales consolidadas
adjuntas en función del porcentaje de participación en los activos, pasivos, ingresos y
gastos derivados de las operaciones realizadas por las mismas, eliminando los saldos
recíprocos en activos y pasivos, así como, los ingresos y gastos y resultados no
realizados frente a terceros (véase la Nota 7).
3.3.4 Método de la participación
Bajo el método de la participación, las inversiones se reconocen inicialmente a coste y
se ajustan a partir de entonces para reconocer en resultados la parte que le corresponde
al grupo de los resultados de la participada posteriores a la adquisición y en otro
resultado global la parte del grupo de los movimientos en otro resultado global de la
participada. Los dividendos recibidos o por cobrar de las asociadas y negocios
conjuntos se reconocen como una reducción en el importe en libros de la inversión.
Cuando la parte que le corresponde al grupo de las pérdidas en una inversión
contabilizada por el método de la participación iguala o excede su participación en la
entidad, incluyendo cualquier otra cuenta a cobrar a largo plazo no garantizada, el
grupo no reconoce pérdidas adicionales, a menos que haya incurrido en obligaciones o
hecho pagos en nombre de la otra entidad.
Las ganancias no realizadas en transacciones entre el grupo y sus asociadas y negocios
conjuntos se eliminan en la medida de la participación del grupo en esas entidades. Las
pérdidas no realizadas también se eliminan a menos que la transacción proporcione
evidencia de deterioro del valor del activo transferido.
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MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
17
Las políticas contables de las participadas contabilizadas por el método de la
participación se cambian cuando es necesario para asegurar la uniformidad con las
políticas adoptadas por el grupo.
Se comprueba el deterioro del valor del importe en libros de las inversiones
contabilizadas por el método de la participación de acuerdo con la política descrita en la
Nota 16.
3.3.5 Cambios en la participación en la propiedad
El Grupo trata las transacciones con participaciones no dominantes que no resultan en
una pérdida de control como transacciones con los propietarios de patrimonio neto del
Grupo. Un cambio en una participación en la propiedad resulta en un ajuste entre los
importes en libros de las participaciones dominantes y no dominantes para reflejar sus
participaciones relativas en la dependiente.
Cualquier diferencia entre el importe del ajuste a las participaciones no dominantes y
cualquier contraprestación pagada o recibida se reconoce en una reserva separada
dentro del patrimonio neto atribuible a los propietarios de Urbas.
Cuando el grupo deja de consolidar o contabilizar por el método de la participación una
inversión como consecuencia de una pérdida de control, control conjunto o influencia
significativa, cualquier participación retenida en la entidad se valora de nuevo a su
valor razonable reconociendo el cambio en el importe en libros dentro de resultados.
Este valor razonable se convierte en el importe en libros inicial a efectos de contabilizar
posteriormente la participación retenida como una asociada, negocio conjunto o activo
financiero. Además, cualquier importe previamente reconocido en otro resultado global
respecto de esa entidad se contabiliza como si el grupo hubiese dispuesto directamente
de los correspondientes activos o pasivos. Esto puede implicar que los importes
previamente reconocidos en otro resultado global se reclasifiquen a resultados.
Si la participación en la propiedad en un negocio conjunto o una asociada se reduce,
pero el control conjunto o la influencia significativa se mantienen, sólo una parte
proporcional de los importes previamente reconocidos en otro resultado global se
reclasifica a resultados cuando es apropiado.
Las principales variaciones habidas en el perímetro de consolidación del Grupo durante
el ejercicio 2021 están relacionadas principalmente con las combinaciones de negocios
y adquisiciones de activos ocurridas en dicho período, y se detallan en el Anexo I.B de
estas Cuentas Anuales consolidadas.
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18
3.4 Conversión de moneda extranjera
3.4.1 Moneda funcional y de presentación
Las partidas incluidas en los estados financieros de cada una de las entidades del grupo
se valoran utilizando la moneda del entorno económico principal en que opera la
entidad (“la moneda funcional”).
Las Cuentas Anuales consolidadas se presentan en euros, que es la moneda funcional y
de presentación de Urbas. Excepto cuando se indique lo contrario, las cifras de los
estados financieros intermedios se expresan en miles de euros.
3.4.2 Transacciones y saldos
Las transacciones en moneda extranjera se convierten a la moneda funcional usando
los tipos de cambio en las fechas de las transacciones. Las ganancias y pérdidas en
moneda extranjera que resultan de la liquidación de estas transacciones y de la
conversión de activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera a los
tipos de cambio de cierre se reconocen generalmente en el resultado del ejercicio. Se
difieren en patrimonio neto si se refieren a coberturas de flujos de efectivo cualificadas
y a coberturas de inversión neta cualificadas o son atribuibles a parte de la inversión
neta en un negocio en el extranjero.
Las pérdidas y ganancias por diferencias de cambio relacionadas con deudas
financieras se presentan en el estado de resultados, dentro de gastos financieros. El
resto de las pérdidas y ganancias por diferencias de cambio se presentan en el estado de
resultados sobre una base neta dentro de otras ganancias / (pérdidas).
Las partidas no monetarias que se valoran a valor razonable en una moneda extranjera
se convierten usando los tipos de cambio en las fechas en que se determinó el valor
razonable. Las diferencias de conversión en activos y pasivos registrados a valor
razonable se presentan como parte de la ganancia o pérdida en el valor razonable. Por
ejemplo, las diferencias de conversión en activos y pasivos no monetarios tales como
participaciones en el capital mantenidas a valor razonable con cambios en resultados se
reconocen en el resultado del ejercicio como parte de la ganancia o la pérdida en el
valor razonable y las diferencias de conversión en activos no monetarios tales como
participaciones en capital clasificadas como a valor razonable con cambios en otro
resultado global se reconocen en otro resultado global.
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3.4.3 Entidades del Grupo
Los resultados y la posición financiera de los negocios en el extranjero (ninguno de los
cuales tiene la moneda de una economía hiperinflacionaria) cuya moneda funcional sea
distinta de la moneda de presentación se convierten a la moneda de presentación como
sigue:
✓ los activos y pasivos de cada balance presentado se convierten al tipo de cambio de
cierre en la fecha del balance
✓ los ingresos y gastos de cada cuenta de pérdidas y ganancias y del estado del
resultado global se convierten a los tipos medios de cambio (a menos que no sea
una aproximación razonable del efecto acumulado de los tipos existentes en las
fechas de las transacciones, en cuyo caso los ingresos y los gastos se convierten en la
fecha de las transacciones), y
✓ todas las diferencias de cambio resultantes se reconocen en otro resultado global.
En la consolidación, las diferencias de cambio que surgen de la conversión de cualquier
inversión neta en negocios en el extranjero y de deudas financieras y otros
instrumentos financieros designados como coberturas de estas inversiones se
reconocen en otro resultado global. Cuando un negocio en el extranjero se vende o se
paga cualquier deuda financiera que forme parte de la inversión neta, las diferencias de
cambio asociadas se reclasifican al resultado del ejercicio como parte de la ganancia o
pérdida por la venta.
El fondo de comercio y los ajustes al valor razonable que surgen de la adquisición de un
negocio en el extranjero se tratan como activos y pasivos del negocio en el extranjero y
se convierten al tipo de cierre.
Los tipos de cambio de cierre y medios utilizados en el proceso de elaboración de las
Cuentas Anuales consolidadas del ejercicio 2021 son los siguientes:
Tipo de cambio euro
PAÍS
Moneda
Cierre
Medio
Argelia
Dinar
157,09
159,14
Bolivia
Boliviano
7,88
8,23
Colombia
Peso
4.560,66
4.437,98
Marruecos
Dirham
10,51
10,62
Panamá
Balboa
1,132
1,182
Perú
Sol
4,45
4,42
3.5 Uso de estimaciones
La preparación de las Cuentas Anuales consolidadas requiere del uso de estimaciones
contables que, por definición, rara vez igualarán a los resultados reales. La dirección
también necesita hacer uso del juicio al aplicar las políticas contables del Grupo.
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20
Las áreas que implican estimaciones y juicos significativos son:
✓ estimación del impuesto corriente a pagar
✓ valor razonable estimado de ciertos activos financieros
✓ vida útil estimada de activos intangibles, materiales e inversiones inmobiliarias
✓ deterioro del valor estimado de ciertos activos intangibles (fondo de comercio,
marca) existencias y cuentas a cobrar
✓ reconocimiento de ingresos ordinarios y asignación del precio de la transacción
NIIF 15
✓ estimación de los valores razonables de activos netos adquiridos en una
combinación de negocios
✓ reconocimiento y recuperación de activo por impuesto diferido por pérdidas fiscales
pendientes de compensación
✓ valoración activos inmobiliarios y existencias
✓ decisiones de consolidación
✓ COVID – 19 (véase Nota 3.7).
Las estimaciones e hipótesis han sido realizadas en base a la información disponible a
la fecha de formulación de las Cuentas Anuales consolidadas, a la experiencia histórica
y a otros factores diversos que se consideran relevantes en el momento. Sin embargo,
los resultados finales podrían diferir de dichas estimaciones.
3.6 Principio de empresa en funcionamiento
Los administradores formulan las Cuentas Anuales consolidadas bajo el principio de
empresa en funcionamiento considerando que el Grupo tiene garantizada su viabilidad
y seguirá operando en el futuro con normalidad entre otros factores debido a:
(i) Acuerdos de refinanciación, reestructuración y cancelación de deuda financiera
El Grupo ha renegociado y ordenado con éxito su deuda financiera con distintas
entidades y fondos de inversión (véase Notas 4.2 y 10). Entre dichas entidades
financieras se encuentra la Sociedad de gestión de Activos procedentes de la
Reestructuración Bancaria (SAREB), con quien se alcanzó un acuerdo el 30 de junio de
2021 que ha sido formalizado suscribiendo los documentos oportunos el 21 de
septiembre de 2021.
Adicionalmente, el Grupo tiene en marcha otros procesos de renegociación,
restructuración y cancelación de deuda con distintas entidades financieras y fondos de
inversión, tras las adquisiciones corporativas llevadas a cabo en el ejercicio 2021. A la
fecha de formulación de estas Cuentas Anuales dichas negociaciones se encuentran
muy avanzadas pero pendientes de formalizar o concluir, si bien, estimamos que la
resolución de los mismos será positiva y que continuaremos con el proceso iniciado de
adecuar el vencimiento de la deuda financiera al ciclo de explotación del Grupo y a los
flujos futuros esperados.
En cualquier caso, en aquellas situaciones en las que no se pudiera alcanzar un acuerdo
de renegociación de la deuda financiera y se produjera la ejecución de las garantías
hipotecarias afectas a dicha deuda, estimamos que el valor de los activos, con base en
las tasaciones disponibles y realizadas por expertos independientes, afectos a dichas
garantías hipotecarias, sería suficiente para cubrir la deuda pendiente y además,
estimamos que no se generaría ningún pasivo adicional
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(ii) Mejora y optimización nuestra posición de liquidez
La posición de liquidez del Grupo en 2021 mejora principalmente por la formalización
de nuevas operaciones de financiación por más de 123 millones de euros con dos
fondos de inversión estadounidenses diferentes (véase Nota 10).
Adicionalmente, se ha iniciado un proceso de optimización de nuestra posición liquidez
mediante la implantación de una Dirección de Tesorería y Financiación centralizada,
que permitirá al grupo racionalizar el uso de las fuentes de financiación disponibles a la
vez que se analizan el uso de nuevas alternativas de disponibilidad de liquidez.
(iii) Desarrollo de actividades
En el ejercicio 2021, y tras las adquisiciones de negocios y activos realizadas, el grupo
Urbas consolidada sus operaciones en el segmento de construcción a la vez que se
inician las correspondientes a los segmentos de promoción inmobiliaria y energía, todo
ello de acuerdo con el Plan de Negocio 2021 – 2024, aprobado por el consejo de
administración de Urbas y en el que se ha contado con el asesoramiento de PwC.
3.7 COVID - 19
Con fecha 11 de marzo de 2020, la Organización Mundial de la Salud (OMS) elevó la
situación de emergencia de salud pública ocasionada por el brote de coronavirus
(COVID -1 9) a pandemia internacional.
El Gobierno de España procedió a la declaración del estado de alarma mediante la
publicación del Real Decreto 463/2020 del 14 de marzo y, posteriormente, del Real
Decreto 926/2020 del 25 de octubre. El pasado 9 de mayo de 2021 finalizó el estado de
alarma declarado. No obstante, la situación actual al respecto de la crisis sanitaria
(niveles epidemiológicos, avance en el proceso de vacunación, reducción gradual de las
restricciones, etc.) no tanto en España, donde las perspectivas son positivas, sino más
bien en el resto de los países donde operan las sociedades del grupo Urbas, invita a
seguir siendo prudentes. Las perspectivas económicas para el año 2022 siguen estando
muy condicionadas por la incertidumbre acerca del horizonte temporal necesario para
una superación plena de la crisis sanitaria, así como por las medidas de recuperación
que se establezcan por los Gobiernos de los distintos países en los que el grupo Urbas
está presente.
El Grupo analiza de forma continua la situación y su evolución al objeto de aplicar los
planes de contingencia oportunos, siempre en el marco de las recomendaciones
establecidas por las autoridades sanitarias, teniendo como objetivo prioritario
garantizar la seguridad de sus empleados y demás personas que puedan tener relación
con las entidades de Urbas, así como asegurar la continuidad de las actividades en una
situación de máxima normalidad, en el contexto actual.
Debido a la diversificación en actividad y geográfica del Grupo, el impacto ha sido
limitado, reflejándose principalmente en una ralentización de la actividad de
construcción y una reducción de los márgenes con respecto a lo previsto. No obstante,
la envergadura de las medidas económicas adoptadas por los gobiernos, así como de las
potenciales medidas de reactivación, no ha conllevado la necesidad de actuar sobre las
principales estimaciones contempladas en la preparación de las Cuentas Anuales
consolidadas del ejercicio 2021.
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El Grupo posee una situación financiera y patrimonial positiva. Adicionalmente, se
mantienen contratadas líneas de financiación de que no se encuentran dispuestas en su
totalidad. Hasta el momento, y sin que se contemple en las previsiones a futuro, la
pandemia no ha tenido reflejo negativo en la situación financiera del Grupo. Así mismo,
no se prevén situaciones graves de tensión de liquidez, aún en escenarios de evolución
negativos.
El Grupo Urbas incluye en sus estimaciones que afectan a sus Cuentas Anuales
consolidadas del ejercicio 2021 el efecto COVID- 19:
✓ No se prevé deterioro en los fondos de comercio e intangible registrados
✓ El Grupo procede a evaluar la recuperabilidad de sus activos inmobiliarios
(inversiones y existencias inmobiliarias) en base a informes de valoración de expertos
independientes (véanse las Notas 15 y 20). De dichos informes, durante el ejercicio
2021 no se ha registrado deterioros adicionales
✓ Se ha revisado igualmente el valor recuperable de los principales activos
financieros registrados a 31 de diciembre de 2021. Así mismo, en relación con las
cuentas por cobrar comerciales, no se han identificado problemas de impago
significativos. No existen cuentas por cobrar materiales de dudosa recuperabilidad no
deterioradas. Se mantienen los periodos de cobro en línea con periodos anteriores
✓ Respecto a los impuestos diferidos registrados, se han actualizado las hipótesis
sobre la recuperabilidad de dichos activos contempladas a 31 de diciembre de 2021. El
efecto COVID - 19 no ha tenido impacto en la recuperabilidad de los créditos fiscales
✓ El Grupo considera que el nivel de provisiones registradas a 31 de diciembre de
2021 es adecuado para cubrir la totalidad de los riesgos considerados como probables.
3.8 Políticas contables
3.8.1 Combinaciones de negocio
El método contable de adquisición se usa para contabilizar todas las combinaciones de
negocio, con independencia de si se adquieren instrumentos de patrimonio u otros
activos.
La contraprestación transferida para la adquisición de una entidad dependientes
comprende:
✓ los valores razonables de los activos transferidos
✓ los pasivos incurridos con los anteriores propietarios del negocio adquirido
✓ las participaciones en el patrimonio emitidas por el grupo
✓ el valor razonable de cualquier activo o pasivo que resulte de un acuerdo de
contraprestación contingente, y
✓ el valor razonable de cualquier participación en el patrimonio previa de la
dependiente.
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23
Los activos identificables adquiridos y los pasivos y pasivos contingentes asumidos en
una combinación de negocios, con excepciones limitadas se valoran inicialmente a sus
valores razonables en la fecha de adquisición. El grupo Urbas reconoce cualquier
participación no dominante en la entidad adquirida sobre una base de adquisición a
valor razonable o por la parte proporcional de la participación no dominante de los
activos identificables netos de la entidad adquirida. Los costes relacionados con la
adquisición se reconocen como gastos cuando se incurre en ellos. El exceso de:
✓ la contraprestación transferida
✓ el importe de cualquier participación no dominante en la entidad adquirida, y
✓ el valor razonable en la fecha de adquisición de cualquier participación en el
patrimonio previa en la entidad adquirida
sobre el valor razonable de los activos netos identificables adquiridos se registra como
fondo de comercio. Si estos importes son menores que el valor razonable de los activos
netos identificables de la dependiente adquirida, la diferencia se reconoce directamente
en resultados como una compra en condiciones muy ventajosas.
Cuando la liquidación de cualquier contraprestación en efectivo se difiere, los importes
a pagar en el futuro se descuentan a su valor actual en la fecha del intercambio. El tipo
de descuento usado es el tipo de interés incremental del endeudamiento de la entidad,
siendo el tipo al que podría obtenerse un préstamo similar de una financiera
independiente bajo términos y condiciones comparables.
La contraprestación contingente se clasifica como patrimonio neto o pasivo financiero.
Los importes clasificados como un pasivo financiero se vuelven a valorar
posteriormente a valor razonable con los cambios en el valor razonable reconocidos en
resultados.
Si la combinación de negocios se realiza por etapas, el valor contable en la fecha de
adquisición de la participación en el patrimonio de la adquirida previamente se valora
nuevamente por su valor razonable a la fecha de adquisición, reconociendo cualquier
ganancia o pérdida resultante en resultados.
Urbas ha contratado los servicios de expertos independientes en el proceso de
asignación del precio de adquisición de las combinaciones de negocio llevadas a cabo
en el ejercicio 2021.
3.8.2 Activos intangibles
(i) Fondo de comercio
El fondo de comercio se valora como se indica en apartado anterior. El fondo de
comercio sobre adquisiciones de dependientes, no se amortiza, pero se comprueba
anualmente el deterioro del valor o con mayor frecuencia si evento o cambios en las
circunstancias indican que podría haberse deteriorado, y se registra a coste menos
pérdidas por deterioro de valor acumuladas. Las ganancias y pérdidas por la venta de
una entidad incluyen el importe en libros del fondo de comercio relacionado con la
entidad vendida.
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A efectos de comprobar el deterioro de valor, el fondo de comercio se distribuye entre
las unidades generadoras de efectivo. La asignación se hace a aquellas unidades
generadoras de efectivo o grupos de unidades generadoras de efectivo que se espera se
beneficien de la combinación de negocios en que surgió el fondo de comercio. Las
unidades o grupos de unidades se identifican al nivel más bajo al que se controla el
fondo de comercio a efectos de gestión interna, que son los segmentos de explotación
(Construcción y Energía).
(ii) Marcas y otros activos intangibles adquiridos en una combinación de negocios
Las marcas adquiridas como parte de una combinación de negocio se reconocen a valor
razonable en la fecha de adquisición y se considera que tienen una vida útil indefinida
por lo que no se amortizan, comprobándose anualmente el deterioro del valor o con
mayor frecuencia si evento o cambios en las circunstancias indican que podría haberse
deteriorado, y se registra a coste menos pérdidas por deterioro de valor acumuladas
Otros activos intangibles adquiridos en la combinación de negocios se reconocen a
valor razonable en la fecha de adquisición y posteriormente se amortizan durante sus
vidas útiles estimadas:
Años de
vida útil
Clasificación del contratista (“Clasificación”)
13 – 14
Relaciones con clientes privados
5 – 15
Cartera de obra
3 – 4
Programas informáticos
Los programas o aplicaciones informáticas se amortizan linealmente en un período de
3 a 5 años desde la entrada en explotación de cada programa. Los costes asociados con
el mantenimiento de los programas informáticos se reconocen como un gasto cuando
se incurre en ellos.
Los costes de desarrollo directamente atribuibles al diseño y realización de pruebas de
programas informáticos identificables y únicos controlados por el grupo se reconocen
como activos intangibles cuando se cumplen los siguientes criterios:
✓ técnicamente, es posible completar el programa informático para que pueda estar
disponible para su uso
✓ la dirección tiene intención de completar el programa para usarlo o venderlo
✓ existe capacidad para utilizar o vender el programa informático
✓ se puede demostrar cómo el programa generará probables beneficios económicos
futuros
✓ existe disponibilidad de recursos técnicos, financieros o de otro tipo para completar
el desarrollo y para utilizar o vender el programa informático, y
✓ el desembolso atribuible al programa durante su desarrollo puede valorarse de
forma fiable.
Los costes directamente atribuibles que se capitalizan como parte del programa
informático incluyen los gastos de personal y una proporción adecuada de los costes
indirectos.
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25
Los costes de desarrollo capitalizados se registran como activos intangibles y se
amortizan desde el momento en que el activo está preparado para su uso. En el
ejercicio 2021 se han capitalizado costes de desarrollo de un nuevo sistema informático
de gestión (ERP) por importe de 250 miles de euros.
3.8.3 Inmovilizado material e inversiones inmobiliarias
El inmovilizado material y las inversiones inmobiliarias, principalmente edificios de
oficinas, locales y garajes que se mantienen para obtener rendimientos por alquiler a
largo plazo y no están ocupadas por el grupo, se reconocen a su coste histórico menos
amortización.
La amortización se calcula usando el método lineal para asignar el coste, neto de su
valor residual, durante su vida útil estimada como sigue:
Años de
vida útil
Construcciones
50
Instalaciones técnicas
10
Mobiliario
5
Equipos informáticos
4
Otro inmovilizado material
4
El valor residual y la vida útil de los activos se revisan, y ajustan, si es necesario, en la
fecha de cada balance.
El importe en libros de un activo se reduce de forma inmediata hasta su importe
recuperable, si el importe en libros del activo es superior a su importe recuperable
estimado.
Las pérdidas y ganancias por venta se determinan comparando los ingresos obtenidos
con el importe en libros y se reconocen en el resultado del ejercicio.
3.8.4 Pérdidas por deterioro de valor de los activos
El fondo de comercio y los activos intangibles que tienen una vida útil indefinida no
están sujetos a amortización y se someten anualmente a pruebas de deterioro del valor,
o con más frecuencia en caso de sucesos o cambios en las circunstancias que indiquen
que podría haber sufrido deterioro del valor. Los otros activos se someten a
comprobaciones de deterioro del valor siempre que algún suceso o cambio en las
circunstancias indique que el importe en libros puede no ser recuperable.
Se reconoce una pérdida por deterioro del valor por el importe por el que el importe en
libros del activo excede su importe recuperable. El importe recuperable es el mayor
entre el valor razonable de un activo menos los costes de enajenación y el valor en uso.
A efectos de evaluar las pérdidas por deterioro del valor, los activos se agrupan a los
niveles más bajos para los que hay flujos de entrada de efectivo identificables por
separado que sean en gran medida independientes de los flujos de entrada de efectivo
de otros activos o grupos de activos (unidades generadoras de efectivo). Las pérdidas
por deterioro del valor de activos no financieros (distintos al fondo de comercio) se
revisan para su posible reversión al final de cada ejercicio sobre el que se informa.
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26
En relación al valor recuperable de los activos inmobiliarios, el Grupo utiliza
valoraciones de expertos independientes.
El Grupo ha contratado los servicios de expertos independientes en su proceso de
realización de pruebas de deterioro en relación con los activos intangibles de vida útil
indefinida (véase la Nota 13).
3.8.5 Arrendamientos
(i) Grupo Urbas como arrendatario
El grupo alquila varias oficinas, almacenes, equipos y vehículos. Los contratos de
arrendamiento normalmente se hacen por periodos fijos de 6 meses a 4 años, pero
pueden tener opciones de ampliación.
Las operaciones de arrendamiento (salvo determinadas excepciones por ser de cuantía
o duración reducida) en las que las sociedades del Grupo actúan como arrendatarias,
generan la contabilización de acuerdo a la NIIF 16 “Arrendamientos” de un activo por
derecho de uso, registrado por su naturaleza como activo material, y de un pasivo por
las obligaciones de pago futuras en las que incurre. Dicho pasivo se registra por el valor
actual de los flujos futuros de caja de cada arrendamiento y el activo por el importe
equivalente ajustado por cualquier pago anticipado realizado. Posteriormente el activo
por derecho de uso se valora al coste menos la amortización acumulada y las pérdidas
por deterioro; y ajustado para cualquier nueva medición del pasivo por arrendamiento
resultante de una modificación o reevaluación del arrendamiento.
Los activos por derecho de uso generalmente se amortizan de forma lineal durante la
vida útil del activo o el plazo de arrendamiento, el menor de las dos. Si el Grupo tiene la
certeza razonable de ejercer una opción de compra, el activo por derecho de uso se
amortiza durante la vida útil del bien subyacente.
Los pagos por arrendamiento se descuentan usando el tipo de interés implícito en el
arrendamiento. Si ese tipo no se puede determinar fácilmente, se usa el tipo
incremental de endeudamiento del arrendatario, siendo el tipo que el arrendatario
individual tendría que pagar para pedir prestados los fondos necesarios para obtener
un activo de valor similar al activo por derecho de uso en un entorno económico similar
con términos, garantías y condiciones similares.
Los pagos asociados con arrendamientos a corto plazo de maquinaría y vehículos y
todos los arrendamientos de activos de poco valor se reconocen sobre base lineal como
un gasto en resultados. Los arrendamientos a corto plazo son arrendamientos con un
plazo de arrendamiento de 12 meses o menos sin opción de compra. Los activos de
valor reducido incluyen equipos informáticos, y elementos pequeños de maquinaria.
(ii) Grupo Urbas como arrendador
Las operaciones de arrendamiento en las que las sociedades del Grupo actúan como
arrendadoras, presentan el coste de adquisición de los bienes arrendados en el epígrafe
de Inversiones inmobiliarias del balance consolidado. Las inversiones inmobiliarias se
alquilan a inquilinos bajo arrendamientos operativos con alquileres a pagar
mensualmente. Los ingresos por arrendamientos de explotación en los que el grupo es
el arrendador se reconocen en ingresos de forma lineal durante el plazo del
arrendamiento.
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27
3.8.6 Existencias
Corresponden, básicamente, a terrenos y promociones inmobiliarias destinadas a la
venta. Los terrenos y solares se valoran a su precio de adquisición, incrementado por
los costes de urbanización si los hubiese, así como otros gastos relacionados con la
compra (impuesto de transmisiones, gastos de registro, etc.) y los gastos financieros
derivados de su financiación durante la ejecución de las obras, o su valor de realización,
si éste fuera menor, dotando en su caso el correspondiente deterioro por depreciación
de existencias.
El valor recuperable de las existencias se estima, bien en base a valoraciones realizadas
por expertos independientes no vinculados al Grupo (principalmente, Savills Aguirre
Newman y Arquitasa), o bien en base a estudios internos. En todo caso, dichas
valoraciones calculan el valor razonable principalmente por el método residual
dinámico para terrenos y por descuento de flujos para producto en curso y terminado,
de acuerdo, o bien, con los Estándares de Valoración y Tasación publicados por la
Royal Institute of Chartered Surveyors (RICS) de Gran Bretaña, o bien, de acuerdo con
la Orden ECO/805/2003, de 27 de marzo, sobre normas de valoración de bienes
inmuebles y de determinados derechos para ciertas finalidades financieras.
Se consideran como obras en curso los costes incurridos en las promociones
inmobiliarias, o parte de las mismas, cuya construcción no se ha finalizado a la fecha de
cierre del ejercicio. A fin de ejercicio se transfiere de “Promociones en curso” a
“Inmuebles terminados” el coste correspondiente a aquellas promociones
inmobiliarias, cuya construcción haya finalizado en el ejercicio. En estos costes se
incluyen los correspondientes al solar, urbanización y construcción así como aquellos
asociados con su financiación. En el ejercicio 2021, el Grupo no ha incorporado gastos
financieros como mayor valor de las existencias.
El coste de las obras en curso se ajusta a su valor neto de realización dotando, en su
caso, la provisión por depreciación correspondiente. Asimismo, las promociones
inmobiliarias se presentan por el coste minorado, en su caso, por el deterioro necesario,
obtenido a través de tasaciones realizadas por terceros independientes, para reducir
aquéllas a su valor estimado de realización.
3.8.7 Activos no corrientes mantenidos para la venta
Los activos no corrientes se clasifican como mantenidos para la venta si su importe en
libros se va a recuperar fundamentalmente a través de una transacción de venta, en
lugar de su uso continuado y su venta se considera altamente probable. Se valoran al
menor entre su importe en libros y su valor razonable menos los costes de venta,
excepto como para activos tales como activos por impuestos diferidos, activos
financieros e inversiones inmobiliarias que se registran a valor razonable.
Se reconoce una pérdida por deterioro del valor para cualquier reducción inicial o
posterior del valor del activo hasta el valor razonable menos los costes de venta. Se
reconoce una ganancia para cualquier incremento posterior en el valor razonable
menos los costes de venta de un activo, pero no por encima de la pérdida por deterioro
del valor acumulada que se hubiera reconocido previamente. La pérdida o ganancia no
reconocida previamente en la fecha de venta de un activo no se reconoce en la fecha en
que se da de baja en cuentas.
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Los activos no corrientes mantenidos para la venta no se amortizan mientras estén
clasificados como mantenidos para la venta. Los intereses y otros gastos atribuibles a
los pasivos de un grupo enajenable clasificado como mantenido para la venta continúan
reconociéndose.
Los activos no corrientes clasificados como mantenidos para la venta se presentan
separadamente del resto de activos en el balance. Los pasivos de un grupo enajenable
clasificado como mantenido para la venta se presentan separadamente de otros pasivos
en el balance.
3.8.8 Inversiones y otros activos financieros
(i) Clasificación
El grupo clasifica sus activos financieros en las siguientes categorías de valoración:
✓ aquellos que se valoran con posterioridad a valor razonable (ya sea con cambios en
resultados o en otro resultado global), y
✓ aquellos que se valoran a coste amortizado.
La clasificación depende del modelo de negocio de la Sociedad para gestionar los
activos financieros y de los términos contractuales de los flujos de efectivo.
Para los activos valorados a valor razonable, las ganancias y pérdidas se registrarán en
resultados o en otro resultado global. Para las inversiones en instrumentos de
patrimonio que no se mantienen para negociación, esto dependerá de si el grupo realizó
una elección irrevocable en el momento del reconocimiento inicial para contabilizar la
inversión en patrimonio a valor razonable con cambios en otro resultado global.
El grupo reclasifica las inversiones en deuda cuando y solo cuando cambia su modelo
de negocio para gestionar esos activos
(ii) Reconocimiento
Las compras y ventas convencionales de activos financieros se reconocen en la fecha de
negociación, que es la fecha en que el grupo se compromete a comprar o vender el
activo. Los activos financieros se dan de baja en cuentas cuando expiran o se ceden los
derechos a recibir flujos de efectivo de los activos financieros y el grupo ha transferido
sustancialmente todos los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad.
(iii) Valoración
En el momento de reconocimiento inicial, el grupo valora un activo financiero a su
valor razonable más, en el caso de un activo financiero que no sea a valor razonable con
cambios en resultados, los costes de la transacción que sean directamente atribuibles a
la adquisición del activo financiero. Los costes de la transacción de activos financieros
registrados a valor razonable con cambios en resultados se reconocen como gastos en
resultados.
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(iv) Deterioro del valor
El modelo de deterioro es aplicable a los activos financieros valorados a coste
amortizado que incluyen la partida de “Clientes y otras cuentas a cobrar”. El modelo de
deterioro de valor se basa en un enfoque dual de valoración, bajo el cual habrá una
provisión por deterioro basada en las pérdidas esperadas de los próximos doce meses o
basada en las pérdidas esperadas durante toda la vida del activo (NIIF 9, P.5.5.3 y
P.5.5.5). El hecho que determina el paso del primer enfoque al segundo es que se
produzca un empeoramiento significativo en la calidad crediticia. No obstante, lo
establecido en los párrafos 5.5.3 y 5.5.5, el Grupo calculará siempre la corrección de
valor por pérdidas en un importe igual a las pérdidas crediticias esperadas durante toda
la vida del activo en el caso de:
(a) Las cuentas a cobrar comerciales 0 los activos por contratos que se deriven de
transacciones que estén dentro del alcance de la NIIF 15 y que: (i) no tengan un
componente de financiación significativo (o cuando la entidad aplique la solución
práctica en relación con contratos de un año o menos) de acuerdo con la NIIF 15); o (ii)
tengan un componente de financiación significativo de acuerdo con la NIIF 15, si el
Grupo ha adoptado la política contable de calcular la corrección de valor por pérdidas
en un importe igual a las pérdidas crediticias esperadas durante toda la vida del activo.
(b) Las cuentas a cobrar por arrendamientos que se deriven de transacciones que estén
dentro del alcance de la NIIF 16, si la entidad ha adoptado la política contable de
calcular la corrección de valor por pérdidas en un importe igual a las pérdidas
crediticias esperadas durante toda la vida del activo
(v) Clasificación de los instrumentos financieros
En relación con los activos y pasivos valorados a valor razonable, el Grupo ha seguido la
jerarquía definida en la NIIF 13 para su clasificación en función de los datos de entrada
utilizados en la valoración de los mismos y de su observación en mercado:
Nivel 1: precios cotizados (sin ajustar) en mercados activos para activos o pasivos
idénticos a los que la entidad puede acceder en la fecha de la valoración.
Nivel 2: datos distintos de los precios cotizados incluidos en el Nivel 1 que son
observables para los activos o pasivos, directa o indirectamente a través de técnicas de
valoración que emplean datos observables del mercado.
Nivel 3: datos de entrada no observables en mercado para el activo o pasivo.
De acuerdo con la normativa NIIF 13, el nivel jerárquico al que se clasifica un activo o
pasivo en su totalidad (Nivel 1, Nivel 2 o Nivel 3) se determina en función del dato de
entrada relevante empleado en la valoración más bajo dentro de la jerarquía de valor
razonable. En caso de que los datos de entrada utilizados para medir el valor razonable
de un activo o pasivo puedan clasificarse dentro de diferentes niveles, la medición del
valor razonable se clasifica en su totalidad en el mismo nivel de la jerarquía de valor
razonable que el dato de entrada de nivel más bajo que sea significativo para la
medición del valor.
Todos los instrumentos contratados por Grupo están clasificados en el Nivel 2 dentro
de la jerarquía de valoración.
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3.8.9 Cuentas comerciales a cobrar
Las cuentas comerciales a cobrar se reconocen inicialmente por el importe de la
contraprestación que es incondicional, a menos que contengan componentes
financieros significativos en cuyo caso se reconocen a valor razonable. Posteriormente
se valoran a coste amortizado usando el método del tipo de interés efectivo, menos la
corrección por pérdidas del valor.
El importe de las entregas a cuenta recibidas de los clientes antes del reconocimiento
de la venta de los inmuebles se registra formando parte del epígrafe “Acreedores
comerciales y otras cuentas a pagar” del pasivo corriente del balance consolidado.
3.8.10 Efectivo y equivalentes de efectivo
A efectos de presentación en el estado de flujos de efectivo, el efectivo y equivalentes al
efectivo incluyen el efectivo en caja, los depósitos a la vista en entidades de crédito,
otras inversiones a corto plazo de gran liquidez con un vencimiento original de tres
meses o menos que son fácilmente convertibles en importes determinados de efectivo y
que están sujetas a un riesgo poco significativo de cambios en el valor, y los
descubiertos bancarios. En el balance consolidado, los descubiertos bancarios se
clasifican como deuda financiera en el pasivo corriente.
3.8.11 Cuentas comerciales y otras cuentas a pagar
Estos importes representan pasivos por bienes y servicios proporcionados al grupo
antes del final del ejercicio financiero que se encuentran pendientes de pago. Las
cuentas comerciales y otras cuentas a pagar se presentan como pasivos corrientes a
menos que el pago no venza en los doce meses posteriores a la fecha del balance
consolidado. Se reconocen inicialmente por su valor razonable y con posterioridad se
valoran a coste amortizado de acuerdo con el método del tipo de interés efectivo.
3.8.12 Deuda financiera
La deuda financiera se reconoce inicialmente por su valor razonable, neto de los costes
de la transacción incurridos. Posteriormente, las deudas financieras se valoran a su
coste amortizado. Cualquier diferencia entre los ingresos obtenidos (netos de los costes
de la transacción) y el valor de reembolso se reconoce en resultados durante la vida de
la deuda de acuerdo con el método del tipo de interés efectivo. Las comisiones
abonadas por la obtención de préstamos se reconocen como costes de la transacción del
préstamo en la medida en que sea probable que se vaya a disponer de una parte o de la
totalidad de la línea. En este caso, las comisiones se difieren hasta que se produce la
disposición. En la medida en que no exista evidencia de que sea probable que se vaya a
disponer de la totalidad o parte de la línea de crédito, la comisión se capitaliza como un
pago anticipado por servicios de liquidez y se amortiza en el periodo al que se refiere la
disponibilidad del crédito.
El valor razonable del componente de pasivo de un bono convertible se determina
usando un tipo de interés de mercado para un bono no convertible equivalente. Este
importe se registra como un pasivo sobre la base de coste amortizado hasta que se
extingue con la conversión o el vencimiento de los bonos. El resto de los ingresos
obtenidos se asigna a la opción de conversión que se reconoce e incluye en el
patrimonio neto de los accionistas, neto del efecto del impuesto sobre las ganancias.
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La deuda financiera se elimina del balance cuando la obligación especificada en el
contrato se ha pagado, cancelado o expirado. La diferencia entre el importe en libros de
un pasivo financiero que se ha cancelado o cedido a otra parte y la contraprestación
pagada, incluyendo cualquier activo cedido diferente del efectivo o pasivo asumido, se
reconoce en el resultado del ejercicio como otros ingresos o gastos financieros.
Cuando se renegocian los términos de un pasivo financiero y la entidad emite
instrumentos de patrimonio a un acreedor para extinguir la totalidad o parte del pasivo
(permuta de deuda por patrimonio neto), se reconoce una ganancia o pérdida en el
resultado del ejercicio por la diferencia entre el importe en libros del pasivo financiero y
el valor razonable de los instrumentos de patrimonio emitidos.
La deuda financiera se clasifica como pasivo corriente a menos que el grupo tenga un
derecho incondicional a diferir la liquidación del pasivo durante al menos 12 meses
después de la fecha del balance.
3.8.13 Costes por intereses
Los costes por intereses generales y específicos que son directamente atribuibles a la
adquisición, construcción o producción de un activo apto se capitalizan durante el
periodo necesario para completar y preparar el activo para el uso que se pretende o la
venta. Activos aptos son aquellos que necesariamente requieren de un periodo de
tiempo sustancial antes de estar preparados para su uso previsto o la venta.
Los rendimientos obtenidos por la inversión temporal de los préstamos específicos a la
espera de su uso en los activos aptos se deducen de los costes por intereses susceptibles
de capitalización.
El resto de los costes por intereses se reconoce como gasto en el ejercicio en que se
incurre en ellos.
3.8.14 Provisiones
Las provisiones por demandas legales, y obligaciones de cumplimiento se reconocen
cuando el Grupo tiene una obligación presente, ya sea legal o implícita, como resultado
de sucesos pasados, es probable que vaya a ser necesaria una salida de recursos para
liquidar la obligación y el importe puede estimarse de manera fiable. No se reconocen
provisiones para pérdidas de explotación futuras.
Las provisiones se valoran por el valor actual de la mejor estimación de la dirección del
desembolso necesario para liquidar la obligación presente al final del ejercicio sobre el
que se informa. El tipo de descuento usado para determinar el valor actual es un tipo
antes de impuestos que refleje las evaluaciones que el mercado actual esté haciendo del
valor temporal del dinero y los riesgos específicos de la obligación. El incremento en la
provisión debida al paso del tiempo se reconoce como un gasto por intereses.
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3.8.15 Retribuciones a los empleados
(i) Obligaciones a corto plazo
Los pasivos por sueldos y salarios, incluidas las retribuciones no monetarias, las
vacaciones anuales y las bajas por enfermedad acumulativas que se espera que se vayan
a liquidar antes de los doce meses siguientes al cierre del ejercicio en que los empleados
prestan los correspondientes servicios se reconocen con respecto a los servicios de los
empleados hasta el final del ejercicio sobre el que se informa y se valoran por los
importes que se espera pagar cuando se liquiden los pasivos. Los pasivos se presentan
en el balance como obligaciones corrientes por prestaciones a los empleados.
(ii) Indemnizaciones por cese
Las indemnizaciones por cese se pagan a los empleados como consecuencia de la
decisión del Grupo de rescindir su contrato de trabajo antes de la edad normal de
jubilación o cuando el empleado acepta renunciar voluntariamente a cambio de esas
prestaciones. El grupo reconoce estas prestaciones en la primera de las siguientes
fechas: (a) cuando el grupo ya no puede retirar la oferta de dichas indemnizaciones; o
(b) cuando la entidad reconoce los costes de una reestructuración que está dentro del
alcance de la NIC 37 y ello suponga el pago de indemnizaciones por cese.
Cuando se hace una oferta para fomentar la renuncia voluntaria de los empleados, las
indemnizaciones por cese se valoran en función del número de empleados que se
espera aceptarán la oferta. Las prestaciones que no se van a pagar en los doce meses
siguientes a la fecha del balance se descuentan a su valor actual.
3.8.16 Patrimonio neto aportado
Las acciones ordinarias se clasifican como patrimonio neto.
Los costes incrementales directamente atribuibles a la emisión de nuevas acciones u
opciones se muestran en patrimonio neto como una deducción, neta de impuestos, de
los ingresos obtenidos.
Cuando cualquier entidad del grupo adquiere instrumentos de patrimonio de la
entidad, por ejemplo como resultado de la recompra de acciones o un plan de pago
basado en acciones, la contraprestación pagada, incluido cualquier coste incremental
directamente atribuible (neto de impuesto sobre las ganancias) se deduce del
patrimonio neto atribuible a los propietarios de Urbas como acciones propias hasta que
las acciones se cancelan o emiten de nuevo. Cuando estas acciones ordinarias se emiten
de nuevo, cualquier contraprestación recibida, neta de cualquier coste incremental de
la transacción directamente atribuible y los correspondientes efectos del impuesto
sobre las ganancias, se incluye en el patrimonio neto atribuible a los propietarios de
Urbas.
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3.8.17 Ganancias por acción
(i) Ganancias básicas por acción
Las ganancias básicas por acción se calculan dividiendo:
• el beneficio atribuible a los propietarios de la sociedad, excluyendo cualquier coste
del servicio del patrimonio neto distinto de las acciones ordinarias
• entre el número medio ponderado de acciones ordinarias en circulación durante el
ejercicio, ajustado por los elementos de incentivos en acciones ordinarias emitidos
durante el ejercicio y excluyendo las acciones propias (nota 27).
(ii) Ganancias diluidas por acción
En el caso de las ganancias diluidas por acción se ajustan las cifras usadas en la
determinación de las ganancias básicas por acción para tener en cuenta:
• el efecto después del impuesto sobre las ganancias de los intereses y otros costes
financieros asociados con las acciones ordinarias potenciales con efectos dilusivos, y
• el número medio ponderado de acciones ordinarias adicionales que habría estado
en circulación asumiendo la conversión de todas las acciones ordinarias potenciales
con efectos dilusivos.
3.8.18 Partidas corrientes y no corrientes
En el balance de situación consolidado se clasifican como corrientes aquellos activos y
pasivos que se espera recuperar, consumir o liquidar en un plazo igual o inferior a doce
meses, contado a partir de la fecha del balance exceptuando las “Existencias” que se
presentan en su totalidad, formando parte del Activo Corriente ya que se espera que se
realicen en el curso ordinario del negocio de venta de solares e inmuebles y los pasivos
vinculados a las existencias (deuda financiera y anticipos de clientes) que se presenta
formando parte del Pasivo Corriente, con independencia de su vencimiento.
El Grupo posee pasivos financieros que debido a que están afectos a la financiación de
activos inmobiliarios corrientes, se clasifican en el inmovilizado como pasivos
corrientes (véase Nota 10)
3.8,19 Ingresos
Los ingresos se calculan por el valor razonable de la contraprestación cobrada o a
cobrar por los bienes entregados o los servicios prestados en el marco ordinario de su
actividad menos descuentos e impuestos. Los ingresos y gastos se reconocen cuando se
transfiere al cliente el control del bien o servicio.
En la contabilización de sus operaciones el Grupo separa los distintos compromisos de
transferencia de un bien o servicio contemplados en un contrato, reconociendo por
separado los ingresos de cada una de las obligaciones que se pudieran identificar de
manera individualizada dentro de un mismo contrato. Asimismo, el Grupo estima el
precio de cada uno de los contratos que ha identificado teniendo en cuenta, además del
precio inicial acordado en el contrato, el importe de las contraprestaciones variables, el
valor temporal del dinero (en los casos en los que se considera que existe un
componente de financiación significativo) y contraprestaciones no monetarias.
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(i) Actividad de promoción inmobiliaria
La actividad principal realizada en el segmento de promoción inmobiliaria consiste en
la venta de viviendas y terrenos.
El resultado de dicha actividad se reconoce cuando se entienden cedidos los riesgos y
beneficios del bien entregado al comprador, momento que habitualmente coincide con
el otorgamiento de la escritura pública de venta. En este sentido:
✓ Las ventas de inmuebles y terrenos, y el coste de las mismas se reconocen en la
cuenta de pérdidas y ganancias consolidada cuando se han transferido
sustancialmente todos los riesgos y beneficios significativos inherentes a la
propiedad, es decir en el momento en que se entregan los inmuebles y se escritura
la propiedad. Las entregas por efectivo por parte de los clientes, en concepto de
pagos a cuenta, comprendidas entre la firma del contrato privado y el momento en
que se firma la escritura pública de compraventa se registran en el epígrafe
“Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar” en el pasivo corriente del balance
consolidado.
✓ Las ventas de parcelas en las que el Grupo tiene adquirido un compromiso de
urbanización con las autoridades locales que afecta al conjunto de solares afectos al
plan de urbanización, sin que puedan considerarse realizadas con carácter
específico para los titulares de las parcelas vendidas se desglosan en dos
componentes: la venta del solar y la venta de la urbanización asociada a dicho solar.
▪ El ingreso correspondiente a la venta del solar se reconoce cuando se
transfieren al adquirente los riesgos y recompensas significativos inherentes
da la propiedad, habitualmente el momento en el que se le entrega el
inmueble y la escritura de compraventa
▪ El ingreso atribuible a la venta de la urbanización (que vienen determinados
por la parte de los costes previstos del conjunto de la urbanización,
calculada en proporción a los metros cuadrados de la parcela vendida
respecto al total de la urbanización, incrementada por el margen de
beneficio estimado en la venta) se registran en el momento en el que las
obras de urbanización se encuentran sustancialmente terminadas,
dotándose en dicho momento una provisión por los costes estimados y
pendientes de incurrir para finalizar la misma.
✓ Los ingresos por los alquileres de los activos reconocidos como inversiones
inmobiliarias se registran en función de su devengo, distribuyéndose linealmente
los beneficios en concepto de incentivos y los costes iniciales de los contratos
(ii) Actividad de construcción
En la actividad de construcción, las obligaciones de desempeño se satisfacen a lo largo
del tiempo y no en un momento determinado, ya que el cliente recibe y consume
simultáneamente los beneficios aportados por el desempeño de la entidad a medida
que las empresas constructoras del Grupo prestan el servicio.
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El Grupo reconoce los resultados de los contratos de construcción de acuerdo con el
criterio de grado de avance, estimado éste, o bien con referencia al estado de
terminación de la actividad producida por el contrato en la fecha de cierre del balance,
determinado en función del examen de los trabajos ejecutados, o bien, en virtud del
porcentaje de costes incurridos respecto al total de costes estimados. En el primer caso,
en base a la medición de las unidades realizadas, se registra en cada periodo como
ingreso la producción ejecutada y los costes se reconocen en función del devengo
correspondiente a las unidades realizadas. En el segundo caso, los ingresos se
reconocen en la cuenta de resultados en función del porcentaje de avance en costes
(costes incurridos frente a los costes totales estimados en el contrato), aplicados sobre
el total de ingresos del proyecto que se consideran altamente probables que se vayan a
obtener del proyecto.
Asimismo, en aquellos contratos en los que se considera que los costes estimados de un
contrato superarán los ingresos derivados del mismo, las pérdidas esperadas se
provisionan con cargo a la cuenta de resultados consolidada del ejercicio en que se
conocen.
Los ingresos ordinarios del contrato se reconocen considerando el importe inicial del
contrato acordado con el cliente, así como las modificaciones y reclamaciones sobre el
mismo en la medida en que sea altamente probable que de los mismos se vaya a
obtener un ingreso, que sea susceptible de medición de forma fiable y que no suponga
una reversión significativa en el futuro. Se considera que existe una modificación del
contrato cuando hay una instrucción del cliente para cambiar el alcance del mismo. Se
considera que existe una reclamación en los contratos cuando por causa del cliente o de
terceros se producen costes no incluidos en el contrato inicial (demoras, errores en las
especificaciones o el diseño, etc.) y el contratista tiene derecho a ser resarcido por los
sobrecostes incurridos ya sea por el cliente o por el tercero causante de los mismos.
Estas modificaciones y reclamaciones se incluyen como ingresos del contrato cuando el
cliente ha aprobado los trabajos relacionados, bien de forma escrita, mediante acuerdo
verbal o de manera tácita en virtud de las prácticas comerciales habituales, es decir,
cuando se considera el cobro altamente probable y que no se va a producir una
reversión significativa del ingreso en el futuro.
En el caso de que el importe de la producción a origen, valorada a precio de
certificación, de cada una de las obras sea mayor que el importe certificado hasta la
fecha del estado de situación financiera, la diferencia entre ambos importes se
corresponde activos contractuales que se recogen bajo la categoría de “Producción
ejecutada pendiente de certificar” dentro del epígrafe “Deudores comerciales y otras
cuentas a cobrar” en el activo corriente del balance consolidado.
Si el importe de la producción a origen fuese menor que el importe de las
certificaciones emitidas, la diferencia se corresponde a pasivos contractuales que se
recogen bajo la categoría de “Anticipos de clientes”, dentro del epígrafe de “Acreedores
comerciales y otras cuentas a pagar” del pasivo corriente del balance consolidado.
3.8.19 Impuesto sobre beneficios
El gasto o el crédito fiscal del ejercicio por el impuesto sobre beneficios es el impuesto a
pagar sobre la base imponible del ejercicio corriente en base al tipo impositivo aplicable
para cada jurisdicción ajustado por los cambios en activos y pasivos por impuestos
diferidos atribuibles a diferencias temporarias y a pérdidas fiscales no utilizadas.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
36
El gasto por impuesto corriente se calcula en base a las leyes aprobadas o
prácticamente a punto de aprobarse en la fecha del balance en los países donde la
entidad y sus dependientes operan y generan bases imponibles. La dirección evalúa
periódicamente las posiciones adoptadas en las declaraciones fiscales respecto a las
situaciones en las que la normativa fiscal aplicable está sujeta a interpretación y
considera si es probable que una autoridad tributaria acepte un tratamiento fiscal
incierto. El Grupo valora sus saldos fiscales en base al importe más probable o al valor
esperado, dependiendo de qué método proporcione una mejor predicción de la
resolución de la incertidumbre.
El impuesto diferido se reconoce en su totalidad, usando el método del pasivo, sobre las
diferencias temporarias que surgen entre las bases de los activos y pasivos y sus
importes en libros en los estados financieros consolidados. Sin embargo, los pasivos
por impuestos diferidos no se reconocen si surgen del reconocimiento inicial del fondo
de comercio. El impuesto diferido tampoco se contabiliza si surge del reconocimiento
inicial de un activo o un pasivo en una transacción, distinta a una combinación de
negocios, que en el momento de la transacción, no afecta ni al resultado contable ni al
fiscal y no da lugar a diferencias temporarias imponibles y deducibles iguales. El
impuesto diferido se determina usando tipos impositivos (y leyes) aprobados o a punto
de aprobarse en la fecha del balance y que se espera que aplicarán cuando el
correspondiente activo por impuesto diferido se realice o el pasivo por impuesto
diferido se liquide.
Los activos por impuesto diferido se reconocen sólo si es probable la disponibilidad de
ganancias fiscales futuras para utilizar esas pérdidas y diferencias temporarias.
Los activos y pasivos por impuestos diferidos no se reconocen para diferencias
temporarias entre el importe en libros y la base fiscal de inversiones en negocios en el
extranjero cuando la sociedad es capaz de controlar la fecha en que revertirán las
diferencias temporarias y es probable que éstas no vayan a revertir en un futuro
previsible.
Los activos y pasivos por impuestos diferidos se compensan cuando existe un derecho
legalmente reconocido de compensar los activos y pasivos por impuesto corriente y
cuando los saldos fiscales diferidos se refieren a la misma autoridad fiscal. Los activos y
pasivos por impuesto corriente se compensan cuando la entidad tiene un derecho
legalmente exigible de compensar y tiene la intención de liquidar sobre una base neta o
de realizar el activo y liquidar el pasivo simultáneamente.
El impuesto corriente y diferido se reconoce en el resultado del ejercicio, excepto en la
medida en que se refiera a partidas reconocidas en otro resultado global o directamente
en patrimonio neto. En este caso, el impuesto también se reconoce en otro resultado
global o directamente en patrimonio neto, respectivamente.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
37
Las sociedades del grupo pueden tener derecho a reclamar deducciones fiscales
especiales para inversiones en activos que califican para ello o en relación con gastos
cualificados. El grupo contabiliza estos incentivos como créditos fiscales, lo que implica
que el incentivo reduce el impuesto a pagar y el gasto por impuesto corriente. Se
reconoce un activo por impuesto diferido para créditos fiscales no reclamados que se
compensen como activos por impuesto diferido.
4. CAMBIOS SIGNIFICATIVOS EN EL EJERCICIO 2021
La situación financiera y los resultados de Urbas se han visto especialmente afectados
por los siguientes sucesos y transacciones que tuvieron lugar durante el ejercicio 2021
sobre el que se informa:
4.1 Operaciones corporativas
Urbas ha adquirido en el ejercici0 2021 distintos grupos constructores (Joca, Ecisa, y
Urrutia), promotores (Jaureguizar) y del sector energético (Sainsol) así como activos
inmobiliarios (Nalmar y Alandalus) que resultaron en un incremento de la cifra de
negocio, de los activos intangibles, inmovilizado material y el reconocimiento de fondo
de comercio.
Con estas operaciones:
• Urbas refuerza y a la vez diversifica su actividad tradicional inmobiliaria con
actividades complementarias como la construcción y las energías renovables
• Urbas entra en nuevos mercados y territorios, iniciando un proceso de expansión
tanto en España como en el extranjero
• El negocio de Construcción, que se inició con la adquisición en el ejercicio
2020 de la constructora Murias, crece y se internacionaliza con actuaciones en
diferentes países y con un crecimiento exponencial de su cartera de obra.
• El negocio energético existente (mina de feldespato adquirida en 2020 bajo la
marca “Ksilan”) se complementa con la adquisición de Sainsol, compañía
especializada en autoconsumo fotovoltaico y que se aplicará en los proyectos
propios y de terceros que desarrolla Urbas en calidad de promotora residencial o
constructora. Se estima que la explotación de mina comenzará en el período
2022/2023.
• Urbas pone en marcha su plan de negocio de promoción inmobiliaria bajo el
lanzamiento de una nueva marca corporativa “Adhome”.
Fruto de las operaciones corporativas realizadas, Urbas mejora sustancialmente su
facturación, que supera en el ejercicio 2021 los 201 millones de euros.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
38
Los principales impactos relacionados con las adquisiciones de negocios en 2021 son los siguientes:
Miles de euros
COMBINACION DE NEGOCIOS
JOCA
ECISA
URRUTIA
SAINSOL
JAUREGUIZAR
TOTAL
Contraprestación acordada en acciones
valoradas de acuerdo con el contrato de adquisición
35.000
26.275
-
300
-
61.575
Ajuste a valor razonable de la contraprestación (*)
14.000
15.344
-
173
-
29.517
Contraprestación en efectivo
-
1 euro
2 euros
3 euros
Contraprestación contingente
-
667
-
667
CONTRAPRESTACIÓN A VALOR RAZONABLE
49.000
41.619
667
473
2 euros
91.759
Activos netos adquiridos
(9.512)
36.887
14.513
12
11.057
52.957
Menos: Participaciones no dominantes
(4.361)
(4.361)
FONDO DE COMERCIO
58.512
4.732
-
461
-
63.705
RESULTADO (GANANCIA) POR TOMAS DE CONTROL
-
-
9.485
-
11.057
20.542
Costes relacionados con la adquisición
223
414
73
2
40
752
(*) Ajuste incluido a requerimiento de la CNMV en función del precio de cotización de las acciones de Urbas a la fecha de adquisición de JOCA, ECISA y
SAINSOL, en lugar del precio por acción fijado en los contratos de adquisición. Las diferencias entre ambos valores (“Ajuste a valor razonable”) que se ha
puesta de manifiesto en la operación de ampliación de capital por compensación de créditos se ha reconocido en el patrimonio neto consolidado bajo el
epígrafe “Reservas” por importe de 29.517 miles de euros.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
39
4.2 Reestructuración de la deuda financiera
La formalización de una nueva línea de financiación obtenida a finales del ejercicio
2020 por un importe total de 80 millones de euros con el fondo de inversión
Roundshield y con una duración de entre 24 y 48 meses a un tipo de interés anual
del 10% ha permitido que el Grupo restructure, reduzca y ordene la deuda financiera
corporativa mantenida con distintas entidades financieras, entre ellas la SAREB, y
con otros fondos de inversión.
Del total de deuda financiera mantenida con entidades de crédito y fondos de
inversión al 31 de diciembre de 2020 por importe de 214.310 miles de euros, se han
renegociado un importe de 185. 374 miles de euros. Fruto de dicho proceso en los 9
primeros meses del ejercicio 2021 se han alcanzado acuerdos por los que los que
Urbas ha reducido y cancelado deuda financiera por importe de 153
millones de euros, mediante:
✓ el pago de 28 millones de euros (11 millones a la SAREB).
✓ la dación de activos por 1,5 millones de euros,
✓ la capitalización de deuda ejecutada en 2021 por 15 millones de euros (1
millón de euros de deuda mantenida con entidades de crédito y 14 millones de
euros de deuda mantenida con fondos de inversión)
✓ la capitalización de deuda acordada y pendiente de ejecutar en 2022
mantenida con fondos de inversión por importe de 34 millones de euros, y
✓ la quita de deuda por importe 73 millones de euros (36 millones de euros
corresponden a la SAREB, 28 millones de euros a otras entidades de crédito y 9
millones de euros a deuda mantenida con fondos de inversión) y que ha supuesto
un ingreso financiero por dicho importe registrado en la cuenta de pérdidas y
ganancias consolidada.
Adicionalmente se han liberado las cargas hipotecarias vinculadas a la deuda
financiera restructurada.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
40
El detalle del proceso de refinanciación, restructuración y cancelación de la deuda
financiera mencionada en el párrafo anterior es el siguiente:
Miles de euros
DEUDA FINANCIERA
Entidades
de crédito
Fondos de
inversión
Total
Saldo al 31 de diciembre de 2020 (a)
116.210
98.100
214.310
Deuda financiera no restructurada (b)
(17.719)
(11.217)
(28.936)
Deuda financiera restructurada (a) – (b)
98.491
86.883
185.374
Pago por cancelación deuda financiera
(14.830)
(2.750)
(17.580)
Pago por cancelación deuda financiera SAREB
(10.730)
-
(10.730)
Dación en pago
(1.500)
-
(1.500)
Quita de deuda (Ingreso financiero)
(27.777)
(9.505)
(37.282)
Quita de deuda SAREB (Ingreso financiero)
(35.904)
-
(35.904)
Deuda capitalizada (ampliación de capital 2021)
(1.250)
(13.922)
(15.172)
Compromiso capitalización deuda en 2022
(34.452)
(34.452)
Reducción de deuda financiera
(91.991)
(60.629)
(152.620)
Saldo a 31 de diciembre de 2021 de la
Deuda financiera restructurada
6.500
26.253
32.753
Deuda nueva acuerdo SAREB (*)
6.500
-
6.500
Otros acuerdos comprometidos
-
26.253
26.253
(*) Nueva financiación de SAREB con vencimiento en 2024, con tipo de interés fijo del 2% y es
convertible en acciones del Grupo URBAS a elección del acreedor.
Adicionalmente, en el último trimestre del ejercicio 2021 Urbas ha llegado a nuevos
acuerdos de reestructuración y cancelación de deuda financiera mantenida con
entidades de crédito por importe de 8 millones mediante la dación en pago de
terrenos valorados en 4millones de euros, quita (ingreso financiero) del importe
restante por 4 millones de euros.
Tras la cancelación de deuda financiera por importe conjunto de 161
millones de euros e integrar el endeudamiento de las nuevas compañías
adquiridas, Urbas continúa analizando distintas opciones para:
✓ la obtención de nuevos productos de financiación nacionales e internacionales
✓ continuar con el proceso de reestructuración y refinanciación de su deuda
financiera incorporada tras las operaciones corporativas llevadas a cabo en el
ejercicio
✓ la emisión de instrumentos de renta fija, tanto a corto como medio (pagarés) y
largo (bonos) y
✓ la cotización en bolsa de alguna de sus entidades participadas.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
41
4.3 Litigios
En el procedimiento judicial contra miembros la Sociedad y miembros de su Consejo
de Administración, en relación con la valoración de determinados activos aportados
en la ampliación de capital social realizada en julio de 2015, se ha dictado el Auto de
apertura de juicio de las diligencias previas seguidas en el Juzgado de Instrucción
número 4 de la Audiencia Nacional, un hecho ya previsto desde que se dictó el auto
de transformación a procedimiento abreviado el pasado mes de octubre de 2020.
El auto de apertura acuerda el sobreseimiento provisional de las actuaciones frente a
la Sociedad, que queda eximida de responsabilidad penal en el marco de dicho
procedimiento, lo que ratifica la legalidad de la actuación de Urbas en la ampliación
de capital social realizada en el año 2015, que fue una actuación esencial y necesaria
para garantizar su viabilidad y para alcanzar la actual situación de crecimiento.
El auto acuerda que la Sociedad sea responsable civil subsidiaria en el
procedimiento por un importe aproximado de 2,5 millones de euros, cantidad que
en ningún caso afectaría a la solvencia de Urbas en el caso de que debiese responder
de la misma, y de la que sería responsable junto con otras entidades de reconocida
solvencia.
El consejo de Administración y la Dirección de Urbas tiene el convencimiento de que
se producirá finalmente el archivo completo y total de la causa.
4.4 Plan de negocio 2021 - 2024
En noviembre de 2021 y con el objetivo de retorno a sus accionistas, Urbas presentó
su Plan de Negocio 2021 – 2024, realizado con el asesoramiento de PwC y cuyos
principales hitos se resumen en:
✓ Ingresos y EBITDA acumulado previsto hasta 2024 de 2.000 y 236 millones de
euros, respectivamente, que permitan a Urbas colocarse como empresa líder en
su segmento y con el objetivo de formar parte del índice bursátil IBEX 35.
✓ Crecimiento anterior liderado por el segmento de construcción, que cuenta con
una sólida cartera de proyectos hasta 2024 y que prevé una mejora sustancial en
el margen de sus operaciones. En el segmento de promoción inmobiliaria se
prevé la entrega de 3.000 viviendas, así como el aumento del negocio de activos
en rentabilidad en dicho período. Igualmente en el segmento de energía Urbas
tiene previsto el inicio de sus operaciones en la mina de feldespato adquirida en
2020, crecimiento en el negocio del autoconsumo fotovoltaico, el
almacenamiento y la generación de hidrógeno y el desarrollo de proyectos de
renovables hasta llevarlos a ready to build, vendiéndolos o promocionándolos.
✓ Mejora de margen operativo y mayor generación de flujo de caja.
✓ Compromiso con el crecimiento sostenible.
✓ Utilización de distintas opciones de financiación como la cotización en bolsa de
algunas de sus sociedades participadas, emisión de deuda corporativa, o acceso a
fondos europeos.
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MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
42
INFORMACION DE SEGMENTOS
5. SEGMENTOS DE OPERACIÓN
5.1 Descripción de segmentos y actividades principales
El comité de dirección del Grupo, formado por el presidente, los consejeros
ejecutivos y el personal de Alta Dirección examina el rendimiento del Grupo tanto
desde la perspectiva del producto como desde la perspectiva geográfica, y ha
identificado 3 segmentos de operación sobre los que informar en base a los
productos/servicios que ofrece:
1. Inmobiliario
2. Construcción (Edificación e infraestructuras)
3. Energía e industria
Los segmentos identificados difieren de los utilizados y aplicados en las Cuentas
Anuales consolidadas del ejercicio anual terminado el 31 de diciembre de 2020. Los
segmentos “Promoción y Suelo” y “Patrimonio en Renta” se engloban en el ejercicio
2021 en el segmento “Inmobiliario”. Adicionalmente desde el ejercicio 2021, el
Comité de Dirección también examina el rendimiento desde la perspectiva
geográfica.
El Comité de Dirección usa una valoración del resultado ajustado antes de intereses,
impuestos, depreciación y amortización (EBITDA) para evaluar el rendimiento de
los segmentos de operación. Adicionalmente el comité de dirección también recibe
información sobre los ingresos ordinarios y activos de los segmentos sobre una base
mensual.
Adicionalmente el comité de dirección también usa el EBITDA Ajustado, que
partiendo del EBITDA excluye las actividades interrumpidas y los efectos de partidas
de ingresos y gastos que pueden impactar la calidad del resultado, tales como costes
de reestructuración financiera u operativa, gastos legales por litigios, gastos de
asesores vinculados a las combinaciones de negocios o a los procesos de
reestructuración financiera u operativa, o gastos de reestructuración de personal, no
recurrentes.
Los ingresos por intereses y los gastos financieros se asignan a segmentos.
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MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
43
La conciliación del resultado de explotación con el EBITDA y EBITDA Ajustado
correspondiente a los ejercicios 2021 y 2020 es como sigue:
2021
Miles de euros
Inmobiliario
Construcción
Energía
Total
EBITDA (*)
8.813
12.933
699
22.445
(-) Excesos de provisiones
(772)
-
-
(772)
(+) Litigios
185
420
-
605
(+) Operaciones corporativas
131
710
2
843
(+) Reestructuración financiera
1.473
-
-
1.473
(+) Reestructuración operativa
-
1.283
-
1.283
EBITDA Ajustado (*)
9.830
15.346
701
25.877
2020
Miles de euros
Inmobiliario
Construcción
Energía
Total
EBITDA (*)
1.081
7.513
-
8.594
(-) Excesos de provisiones
(2.892)
-
-
(2.892)
(+) Litigios
-
-
-
-
(+) Operaciones corporativas
-
-
-
-
(+) Reestructuración financiera
-
-
-
-
(+) Reestructuración operativa
-
-
-
-
EBITDA Ajustado (*)
(1.811)
7.513
-
5.702
(*) EBITDA y EBITDA Ajustado son medidas alternativas de rendimiento (MAR)
Operaciones corporativas: incluye fundamentalmente gastos de asesores incurridos con motivo de las
combinaciones de negocio y adquisiciones de activos llevadas a cabo en el ejercicio 2021
Reestructuración financiera: incluye fundamentalmente gastos de asesores relacionados con el proceso de
reestructuración financiera
Reestructuración operativa: incluye fundamentalmente gastos de asesores e indemnizaciones con el proceso de
reestructuración operativa y societaria llevadas a cabo en las entidades adquiridas.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
44
5.2 Información por segmentos de actividad
La información relativa a los segmentos de operación del Grupo es la siguiente:
2021
Miles de euros
Inmobiliario
Construcción
Energía
Total
Cifra de negocio
15.926
184.471
1.155
201.552
Resultado de explotación
8.214
6.648
699
15.561
EBITDA
8.813
12.933
699
22.245
EBITDA Ajustado
9.830
15.346
701
25.877
Resultado financiero
57.827
(7.738)
-
50.089
Resultado antes de
impuestos
66.041
(1.090)
699
65.650
2020
Miles de euros
Inmobiliario
Construcción
Energía
Total
Cifra de negocio
6.205
15.317
-
21.522
Resultado de explotación
(728)
7.998
-
7.270
EBITDA
1.081
7.513
-
8.594
EBITDA Ajustado
(1.811)
7.513
-
5.702
Resultado financiero
5.332
(476)
-
4.856
Resultado antes de
impuestos
4.604
7.522
-
12.126
Miles de euros
Cifra de negocios por área geográfica
2021
2020
España
165.471
21.522
Resto de Europa (Portugal)
8.924
-
América
26.599
-
África
560
-
Total Cifra de Negocio
201.552
21.522
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
45
El detalle de los activos y pasivos por segmento es el siguiente:
31 de diciembre de 2021
Miles de euros
Inmobiliario
Construcción
Energía
Total
Activos intangibles e
Inmovilizado material
30.267
161.003
11.878
203.148
Existencias
607.933
61.401
82
669.416
Resto de activos
105.337
192.184
713
298.234
Total activo
743.537
414.588
12.673
1.170.798
Pasivo no corriente
140.994
79.501
146
220.641
Pasivo corriente
163.000
199.851
47
362.898
Total pasivo
303.994
279.352
193
583.539
31 de diciembre de 2020
Miles de euros
Inmobiliario
Construcción
Energía
Total
Activos intangibles e
Inmovilizado material
1.992
6.482
11.316
19.790
Existencias
475.872
22.861
8
498.741
Resto de activos
44.318
47.451
24
91.793
Total activo
522.182
76.795
11.348
610.324
Pasivo no corriente
23.325
18.110
42
41.477
Pasivo corriente
213.192
23.107
1
236.300
Total pasivo
236.517
41.217
43
277.777
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
46
ESTRUCTURA DEL GRUPO
6. ADQUISICIONES
6.1 Combinaciones de negocio
En el ejercicio 2021 el Grupo Urbas ha adquirido distintas empresas del sector de la
promoción inmobiliaria (Jaureguizar), la construcción (Joca, Ecisa y Urrutia) y del
sector energético (Sainsol) con el objetivo de diversificar sus negocios e incrementar
su cuota de mercado en los mismos.
La contraprestación de las adquisiciones en las combinaciones de Joca, Ecisa y
Sainsol ha consistido en acciones ordinarias a emitir mediante la ampliación de
capital por compensación de las deudas surgidas de dichas adquisiciones que fue
ejecutada en el segundo semestre de 2021, una vez aprobada dicha ampliación por la
Junta General de Accionistas el 6 de agosto de 2021. La contraprestación acordada
con los vendedores suponía la entrega de acciones a un precio de 0,0125 euros por
acción, importe que comprende un valor nominal de 0,01 euros y una prima de
emisión de 0,0025 euros, si bien siguiendo el requerimiento de la CNMV a efectos
contables se ha valorado dicha contraprestación en función del precio de cotización
de las acciones de la Sociedad a la fecha de adquisición.
La identificación de los activos netos adquiridos y la asignación del precio de
adquisición se ha completado durante el segundo semestre del ejercicio 2021. Desde
la fecha de adquisición hasta la fecha de formulación de estas Cuentas Anuales
consolidadas, el Grupo ha ajustado durante el periodo de medición y a medida que
ha obtenido información, el valor neto a la fecha de adquisición de los activos
adquiridos y pasivos asumidos identificados, así como cualquier otro ajuste
necesario. En este proceso Urbas ha contado con el asesoramiento de un experto
independiente.
En la valoración de los intangibles identificados en las combinaciones de negocio se
han utilizado las siguientes metodologías
Intangibles identificados
Metodología
Marcas
Ahorro de royalties
Clasificación del contratista
Exceso de beneficios Multi-período
Relaciones con clientes privados
Exceso de beneficios Multi-período
Cartera de obra
Exceso de beneficios Multi-período
A la fecha de formulación de estas Cuentas Anuales consolidadas, el proceso de
asignación del precio de compra se encuentra muy avanzado, y no se esperan
variaciones significativas, en el proceso de asignación del precio de adquisición.
Los costes relacionados con las adquisiciones han sido contabilizados bajo el
epígrafe de "Otros gastos de explotación" de la cuenta de pérdida y ganancias
consolidada y en los flujos de efectivo de explotación en el estado de flujos de
efectivo consolidado.
Si las adquisiciones hubiesen tenido lugar el 1 de enero de 2021, los ingresos
ordinarios proforma consolidados del ejercicio 2021 habrían sido de 225.925 miles
de euros. Estos importes se han calculado usando los resultados de los grupos
adquiridos y ajustándolos por las diferencias entre las políticas contables del Grupo
Urbas y los grupos adquiridos.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
47
(i) Grupo Joca
El 7 de enero de 2021, el Grupo adquirió el 100% de capital social de Joca Ingeniería
y Construcciones, S.A. (“Joca”), grupo especializado en la construcción de
infraestructuras, entre las que destacan la obra civil, el tratamiento de aguas, la
edificación dotacional y las instalaciones gasísticas, con presencia nacional e
internacional en Latinoamérica.
El detalle de la contraprestación de adquisición es la siguiente:
Contraprestación de adquisición
Miles de
euros
Efectivo
-
Acciones ordinarias emitidas al valor acordado en contrato adquisición
35.000
Ajuste de valor razonable – acciones a valor cotización a fecha de adquisición
14.000
Contraprestación contingente
-
Contraprestación de adquisición
49.000
La valoración de las acciones ordinarias a emitir según el contrato de adquisición
asciende a 35.000 miles de euros (0,0125 euros por acción). La valoración en
función del precio de cotización de las acciones de Urbas a la fecha de adquisición
asciende a 49.000 miles de euros (0,0175 euros por acción).
Los costes incurridos relacionados con la adquisición ascienden a 223 miles de
euros.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
48
Los valores razonables determinados provisionalmente de los activos y pasivos del
Grupo Joca en la fecha de toma de control, tras la realización de un proceso de
asignación del precio de compra son los siguientes:
Miles de
euros
Activos intangibles: Marca “Joca”
19.353
Activos intangibles: Clasificación
18.100
Activos intangibles: Cartera de obra
2.454
Activos intangibles: otros
151
Inmovilizaciones materiales
4.168
Inversiones inmobiliarias
-
Activos financieros no corrientes
268
Activos por impuesto diferido
16.177
Activos no corrientes mantenidos para la venta (Nota 19)
927
Existencias
36.469
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
50.777
Otros activos financieros corrientes
2.581
Administraciones públicas deudoras
1.804
Otros activos corrientes
2.031
Efectivo y equivalentes de efectivo
13.315
Deudas con entidades de crédito a largo plazo
(2.190)
Otros pasivos no corrientes
(14.129)
Provisiones a largo plazo
(6.412)
Pasivos por impuesto diferido
(17.515)
Deudas con entidades de crédito a corto plazo
(17.590)
Otros pasivos corrientes
(18.450)
Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar
(91.689)
Administraciones Públicas acreedoras
(8.488)
Provisiones a corto plazo
(1.624)
Activos identificables netos adquiridos (a)
(9.512)
Contraprestación transferida (b)
49.000
FONDO DE COMERCIO (b)-(a)
58.512
Los activos intangibles identificados en la adquisición son la marca “Joca”, la
clasificación como contratista y la cartera de obra.
El fondo de comercio residual asciende a 58.512 miles de euros y está asociado a los
flujos de caja futuros atribuibles a las futuras relaciones con los clientes, las sinergias
específicas de Urbas y la fuerza de trabajo. No será deducible a efectos fiscales y se
ha asignado a la UGE Construcción.
El valor razonable de las cuentas comerciales a cobrar adquiridas es de 50.777 miles
de euros, con una corrección de valor por pérdidas de 1.046 miles de euros,
reconocidas en la adquisición.
El negocio adquirido aportó al Grupo Urbas, ingresos ordinarios por importe de
68.538 miles de euros y una pérdida neta de 3.896 miles de euros, para el período
comprendido ente la fecha de adquisición y el 31 de diciembre de 2021.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
49
(ii) Construcciones Urrutia
El 4 de febrero de 2021, el Grupo adquirió el 69,95% de capital social de Urrutia
Construcciones, S.A. (“Urrutia”), grupo del sector de la construcción con presencia
en Euskadi, cuya actividad principal abarca la edificación residencial y la no
residencial.
El detalle de la contraprestación es el siguiente:
Contraprestación de adquisición
Miles de
euros
Efectivo
1 euro
Acciones ordinarias emitidas al valor acordado en contrato adquisición
-
Contraprestación contingente
667
Contraprestación de adquisición
667
La contraprestación de adquisición fija y en efectivo es de 1 euro. En el caso de que
Urrutia alcance cierto volumen predeterminado de ventas acumulado durante los
ejercicios finalizados a 31 de diciembre de 2021, 2022 y 2023, y su EBITDA
acumulado en dichos ejercicios sea positivo, puede resultar una contraprestación
adicional de hasta 700 miles de euros a pagar antes del 31 de julio de 2024 en
acciones o en efectivo previo acuerdo entre las partes, teniendo Urbas la posibilidad
de liquidación en efectivo.
El potencial importe a pagar no descontado bajo el acuerdo será de 700 miles de
euros para ventas acumuladas iguales o superiores a 100 millones de euros,
ajustándose proporcionalmente a la baja en caso ventas acumuladas inferiores a
dicho importe. El valor razonable de la contraprestación contingente asciende a 667
miles de euros, y se estimó calculando el valor actual de los flujos futuros de efectivo
esperados utilizando un tipo de descuento del 1,6%. Dicha contraprestación se
recoge bajo el epígrafe “Otros pasivos no corrientes” y se clasifica como un pasivo a
valor razonable con cambios en el resultado.
Los costes incurridos relacionados con la adquisición ascienden a 73 miles de euros.
Para las participaciones no dominantes en Urrutia, el Grupo Urbas optó por
reconocer las participaciones no dominantes por su participación proporcional en
los activos netos identificables adquiridos.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
50
Los valores razonables determinados provisionalmente de los activos y pasivos de
Urrutia en la fecha de toma de control, tras la realización de un proceso de
asignación del precio de compra son los siguientes:
Miles de
euros
Activo intangible: marca “Urrutia”
16.617
Activo intangible: relaciones con dientes privados
1.200
Activos intangibles: cartera de obra
442
Activos intangibles: otros
32
Inmovilizaciones materiales
791
Inversiones inmobiliarias
780
Activos financieros no corrientes
208
Activos por impuesto diferido
1.584
Existencias
10.189
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
7.301
Otros activos financieros corrientes
9
Administraciones públicas deudoras
375
Otros activos corrientes
241
Efectivo y equivalentes de efectivo
722
Deudas con entidades de crédito a largo plazo
(5.470)
Pasivos por impuesto diferido
(4.071)
Deudas con entidades de crédito a corto plazo
(3.417)
Otros pasivos corrientes
(1.009)
Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar
(11.132)
Administraciones públicas acreedoras
(130)
Provisiones a corto plazo
(749)
Activos identificables netos adquiridos (a)
14.513
Menos: Participaciones no dominantes (Nota 9) (b)
(4.361)
Contraprestación transferida (c)
667
RESULTADO (GANANCIA) POR TOMA DE CONTROL (c) –((a)-(b))
9.485
Los activos intangibles identificados en la adquisición son la marca “Urrutia”, las
relaciones con clientes privados y la cartera de Obra.
El valor razonable de las cuentas comerciales a cobrar adquiridas es de 7.301 miles
de euros.
El resultado (ganancia) por toma de control asciende a 9.485miles de euros y está
asociado al proceso de reestructuración operativa a llevar a cabo por el Grupo Urbas.
El negocio adquirido aportó al Grupo Urbas, ingresos ordinarios por importe de
33.198 miles de euros y un beneficio neto de 10.042 miles de euros, para el período
comprendido ente la fecha de adquisición y el 31 de diciembre de 2021.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
51
(iii) Grupo Ecisa
El 16 de febrero de 2021, el Grupo adquirió el 100% de capital social de ECISA
Compañía General de Construcciones, S.A. (“Ecisa o Grupo Ecisa”), grupo del sector
de la construcción con presencia en España principalmente en la comunidad
valenciana y a nivel internacional, cuya actividad principal abarca la edificación
residencial y la no residencial.
El detalle de la contraprestación de adquisición es la siguiente:
Contraprestación de adquisición
Miles de
euros
Efectivo
-
Acciones ordinarias emitidas al valor acordado en contrato adquisición
26.275
Ajuste de valor razonable al valor cotización a fecha de adquisición
15.344
Contraprestación contingente
-
Contraprestación de adquisición
41.619
La valoración de las acciones ordinarias a emitir según el contrato de adquisición
asciende a 26.275 miles de euros (0,0125 euros por acción). La valoración en función
del precio de cotización de las acciones de Urbas a la fecha de adquisición asciende a
41.619 miles de euros (0, 0198 euros por acción).
Los costes incurridos relacionados con la adquisición ascienden a 414 miles de
euros.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
52
Los valores razonables determinados provisionalmente de los activos y pasivos de
ECISA en la fecha de toma de control, tras la realización de un proceso de asignación
del precio de compra son los siguientes:
Miles de
euros
Activo intangible: marca “Ecisa”
16.584
Activo intangible: Clasificación
10.198
Activo intangible: relación con clientes privados
750
Activo intangible: cartera de obra
1.731
Inmovilizaciones materiales
720
Inversiones inmobiliarias
8.453
Activos financieros no corrientes
24.787
Inversiones en empresas asociadas
292
Activos por impuesto diferido
13.054
Existencias
1.585
Otros activos financieros corrientes
1.827
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
13.872
Administraciones públicas deudoras
366
Otros activos corrientes
41
Efectivo y equivalentes de efectivo
185
Deudas con entidades de crédito a largo plazo
(2.859)
Otros pasivos no corrientes
(10.656)
Provisiones a largo plazo
(49)
Pasivos por impuesto diferido
(6.553)
Deudas con entidades de crédito a corto plazo
(2.808)
Otros pasivos corrientes
(2.002)
Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar
(30.235)
Administraciones públicas acreedoras
(684)
Provisiones a corto plazo
(1.712)
Activos identificables netos adquiridos (a)
36.887
Contraprestación transferida (b)
41.619
FONDO DE COMERCIO (b) – (a)
4.732
Los activos intangibles identificados en la adquisición son la marca “Ecisa”, la
clasificación como contratista, la relación con clientes privados y la cartera de obra.
El fondo de comercio residual asciende a 4.732 miles de euros y está asociado a los
flujos de caja futuros atribuibles las futuras relaciones con los clientes, las sinergias
específicas de Urbas y la fuerza de trabajo. No será deducible a efectos fiscales y se
ha asignado a la UGE Construcción.
El valor razonable de las cuentas comerciales a cobrar adquiridas es de 13.872 miles
de euros.
El negocio adquirido aportó al Grupo Urbas, ingresos ordinarios por importe de
61.245 miles de euros y una pérdida neta de 2.423 miles de euros, para el período
comprendido ente la fecha de adquisición y el 31 de diciembre de 2021.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
53
(iv) Sainsol
El 18 de marzo de 2021, el Grupo adquirió el 100% de capital social de Sainsol
Energía, S.L. (“Sainsol”), compañía especializada en autoconsumo fotovoltaico.
El detalle de la contraprestación de adquisición es el siguiente:
Contraprestación de adquisición
Miles de
euros
Efectivo
-
Acciones ordinarias emitidas a valor contrato adquisición
300
Ajuste al valor de cotización a la fecha de adquisición
173
Contraprestación contingente
-
Contraprestación de adquisición
473
La valoración de las acciones ordinarias a emitir según el contrato de adquisición
asciende a 300 miles de euros (0,0125 euros por acción). La valoración en función
del precio de cotización de las acciones de Urbas a la fecha de adquisición asciende a
473 miles de euros (0,0197 euros por acción).
La contraprestación contingente se basa en el 22,5 % del margen bruto de
explotación proyectado para Sainsol en cada uno de los ejercicios 2021, 2022, 2023
y 2024, y se pagaría anualmente una vez acordada su futura capitalización en la
Junta General de Accionistas de Urbas que apruebe las cuentas de cada uno de esos
ejercicios o bien su pago en efectivo.
El valor razonable de dicha contraprestación contingente se estimó calculando el
valor actual de los flujos futuros de efectivo esperados. Las estimaciones se basan en
un tipo de descuento del 5% y unos supuestos márgenes brutos de explotación
ajustados por la probabilidad de su consecución.
Los costes incurridos relacionados con la adquisición ascienden a 2 miles de euros.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
54
Los valores razonables determinados provisionalmente de los activos y pasivos de
Sainsol en la fecha de toma de control, tras la realización de un proceso de
asignación del precio de compra son los siguientes:
Miles de
euros
Existencias
9
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
9
Otros activos corrientes
2
Efectivo y equivalentes de efectivo
27
Otros pasivos corrientes
(4)
Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar
(31)
Activos identificables netos adquiridos (a)
12
Contraprestación transferida (b)
473
FONDO DE COMERCIO (b) – (a)
461
El fondo de comercio identificado asciende a 461 miles de euros y está asociado a los
flujos de caja futuros atribuibles a las futuras relaciones con los clientes, las sinergias
específicas de Urbas y la fuerza de trabajo. No será deducible a efectos fiscales y se
ha asignado a la UGE Energía e Industria.
El valor razonable de las cuentas comerciales a cobrar adquiridas es de 9 miles de
euros.
El negocio adquirido aportó al Grupo Urbas, ingresos ordinarios por importe de 314
miles de euros y una pérdida neta de 104 miles de euros, para el período
comprendido ente la fecha de adquisición y el 31 de diciembre de 2021.
(v) Grupo Jaureguizar
El 30 de septiembre de 2021, Urbas adquirió el 100% de las participaciones de
Jaureguizar Promoción y Gestión Inmobiliaria, S.L. y del 100% de las acciones de
Sociedad Gestora de Viviendas, S.A. (el “Grupo Jaureguizar”).
El detalle de la contraprestación de adquisición es el siguiente:
Contraprestación de adquisición
Euros
Efectivo
2
Acciones ordinarias a emitir a valor contrato adquisición
-
Ajuste al valor de cotización a la fecha de adquisición
-
Contraprestación contingente
-
Contraprestación de adquisición
2
La contraprestación transferida en la adquisición del Grupo Jaureguizar ascendió a
2 euros abonados en efectivo por las participaciones sociales y acciones.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
55
Adicionalmente a dicha contraprestación Urbas asume el pago de la deuda otorgada
a las sociedades adquiridas por sus antiguos propietarios por importe de 4.635 miles
de euros, la cual será abonadas mediante:
✓ Emisión de 2 Bonos necesariamente convertibles en acciones de Urbas de valor
nominal de un millón de euros cada uno de ellos, libres de intereses y con
vencimiento previsto en 2022, con una ecuación de canje resultante de calcular
la media de cotización de las acciones de Urbas en los 20 días anteriores a su
vencimiento.
✓ Pagos en efectivo mensuales desde octubre de 2021 hasta diciembre de 2024
aplazados por importe total 2 millones de euros y,
✓ Acciones de Urbas a emitir a 31 de enero de 2025 por importe de 635 miles de
euros a un valor por acción resultante de calcular la media de la cotización de las
acciones en las 20 sesiones anteriores a su emisión, para lo cual Urbas podrá
realizar una ampliación de capital por compensación de créditos, emitir uno o
varios bonos necesariamente convertibles en acciones libres de intereses y con
vencimiento no superior a 6 meses siguientes a su fecha de emisión, o entregar
acciones propias en autocartera.
Adicionalmente, Urbas garantiza directa y solidariamente con Jaureguizar
Promoción y Gestión Inmobiliaria, S.A. y a primer requerimiento de Kutxabank, S.A.
el cumplimiento del préstamo ICO concedido por ésta por importe de 6,1 millones
de euros a plazo de 4 años. Dicha garantía financiera tiene naturaleza de aval a
primer requerimiento de pago, y se considera vigente hasta la total extinción de las
obligaciones derivadas de dicho préstamo.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
56
Los valores razonables determinados provisionalmente de los activos y pasivos de
Jaureguizar en la fecha de toma de control, tras la realización de un proceso de
asignación del precio de compra son los siguientes:
Miles de
euros
Activo intangible: Marca y otros intangibles
15.415
Activo intangible: Cartera de obra
150
Activo intangible: otros
18
Inmovilizaciones materiales
13.797
Inversiones inmobiliarias
11.315
Activos financieros no corrientes
83
Inversión en empresas asociadas
(248)
Activos por impuesto diferido
10.709
Existencias
83.956
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
5.048
Administraciones públicas deudoras
324
Inversión en empresas del grupo y asociadas
4
Otros activos financieros corrientes
101
Efectivo y equivalentes de efectivo
2.064
Deudas con entidades de crédito a largo plazo (
1
)
(69.347)
Otros pasivos financieros no corrientes
(1.727)
Deudas con empresas del grupo y asociadas
(4.343)
Pasivos por impuesto diferido
(2.639)
Deudas con entidades de crédito a corto plazo (
1
)
(25.699)
Otros pasivos financieros corrientes
(2.251)
Deudas con empresas del grupo y asociadas
(207)
Acreedores comerciales
(21.839)
Administraciones públicas acreedoras
(436)
Provisiones no corrientes y corrientes
(3.191)
Activos identificables netos adquiridos (a)
11.057
Contraprestación transferida (b)
2 euros
Resultado (ganancia) por toma de control (a) – (b)
11.057
(
1
) Incluye el acuerdo de reestructuración de deuda financiera del Grupo Jaureguizar con la SAREB de fecha 30 de
septiembre de 2021.
Los activos intangibles identificados en la adquisición son la marca “Jaureguizar”, y
la cartera de obra.
El resultado (ganancia) por toma de control asciende a 11.057 miles de euros y está
asociado al proceso de reestructuración operativa y financiera a llevar a cabo por el
Grupo Urbas.
El valor razonable de las cuentas comerciales a cobrar adquiridas es de 5.048 miles
de euros.
El negocio adquirido aportó al Grupo Urbas, ingresos ordinarios por importe de
12.191 miles de euros y un beneficio neto de 14.779 miles de euros, para el período
comprendido ente la fecha de adquisición y el 31 de diciembre de 2021.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
57
(vi) Grupo Murias
El 19 de marzo de 2020, Urbas adquirió el 100% de las acciones de Construcciones.
Murias, S.A. (“Murias” o “Grupo Murias”), grupo del sector de la construcción con
presencia en España principalmente en Euskadi, cuya actividad principal abarca la
edificación residencial y la no residencial entidad constructora domiciliada en
Guipúzcoa
La asignación definitiva del precio de adquisición se ha concluido como se
desglosaba en las cuentas anuales consolidadas del ejercicio 2020.
El detalle de la contraprestación de adquisición es el siguiente:
Contraprestación de adquisición
Euros
Efectivo
612
Acciones ordinarias a emitir a valor contrato adquisición
-
Ajuste al valor de cotización a la fecha de adquisición
-
Contraprestación contingente
-
Contraprestación de adquisición
612
Los valores razonables finales de los activos identificados y los pasivos asumidos son
los siguientes:
Miles de
euros
Activos intangibles: Otros (concesión)
2.501
Inmovilizaciones materiales
4.447
Inversiones inmobiliarias
19.770
Activos financieros no corrientes
4.523
Activos por impuesto diferido
731
Existencias
7.656
Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
17.262
Otros activos corrientes
911
Efectivo y equivalentes de efectivo
520
Deudas con entidades de crédito a largo plazo
(13.867)
Otros pasivos no corrientes
(1.708)
Provisiones a largo plazo
(105)
Pasivos por impuesto diferido
(719)
Deudas con entidades de crédito a corto plazo
(9.231)
Otros pasivos corrientes
(892)
Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar
(21.346)
Provisiones a corto plazo
(1.171)
Activos identificables netos adquiridos (a)
9.282
Contraprestación transferida (b)
612
RESULTADO (GANANCIA) POR TOMA DE CONTROL (a) – (b)
8.670
El resultado (ganancia) por toma de control asciende a 8.670 miles de euros y está
asociado al proceso de restructuración operativo y financiero.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
58
Adicionalmente se ha registrado un gasto por impuesto diferido por importe de
2.167 miles de euros, por lo que el resultado neto positivo registrado en relación con
la combinación de negocios de Murias es de 6.503 miles de euros.
El valor razonable de las cuentas comerciales a cobrar adquiridas es de 17.262 miles
de euros.
El negocio adquirido aportó al Grupo Urbas, ingresos ordinarios por importe de
15.317 miles de euros y un beneficio neto de 5.411 miles de euros, para el período
comprendido ente la fecha de adquisición y el 31 de diciembre de 2020.
Si la adquisición hubiese tenido lugar el 1 de enero de 2020, los ingresos ordinarios
proforma consolidados del ejercicio 2020 habrían sido de 20.035 miles de euros.
Estos importes se han calculado usando los resultados del grupo Murias adquirido y
ajustándolo por las diferencias entre las políticas contables del Grupo Urbas y del
Grupo Murias.
6.2 Adquisiciones de activos
Con el objetivo de reforzar y complementar su negocio inmobiliario, Urbas ha
adquirido en 2021 empresas del sector inmobiliario (Nalmar y Alandalus).
Los Administradores de la Sociedad han determinado tras su análisis detallado
durante el segundo semestre del ejercicio 2021 que el registro contable de las
operaciones mencionadas se realizará bajo la modalidad de compra de activos ya
que:
✓ El principal activo de las sociedades adquiridas se corresponde con el valor
razonable de terrenos y promociones en curso
✓ Las entidades adquiridas carecen de procesos o procedimientos organizados
cuya aplicación resulte en la obtención de un producto, ni de personal propio
para la ejecución de los mismos.
(i) Nalmar
El 15 de mayo de 2021, Urbas adquirió el 100% del capital social de Nalmar Estate,
S.L. (“Nalmar”) a la entidad Top Gestión, S.L., sociedad vinculada con el accionista
Alza Real Estate, S.L., por importe de 3.695 miles de euros, habiéndose asumido con
carácter adicional al precio de las participaciones mencionadas, el pago de la deuda
otorgada a la sociedad adquirida por su antigua sociedad matriz por importe de
8.151 miles de euros. Adicionalmente la operación incluyó la adquisición de dos
solares en La Albufera (Alicante) por importe de 3.349 miles de euros. La deuda
resultante de esta adquisición por importe de 15.195 miles de euros se capitalizó en
la operación de ampliación de capital por compensación de créditos ejecutada en el
ejercicio 2021.
Nalmar es propietaria de los terrenos para la construcción de la urbanización Icon
Marina II en Almuñecar, y titular del cincuenta con setenta por ciento (50,70%) de
la entidad Druet Real Estate, S.L., que posee los terrenos para la promoción de
diversas urbanizaciones en Almuñecar, Benalmádena y Calahonda (Mijas).
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
59
El detalle de los activos netos adquiridos es el siguiente:
Miles de euros
Valor en
libros a la
fecha de
adquisición
Ajustes
de valor
Valor
razonable a
la fecha de
adquisición
Inmovilizado material
19
-
19
Existencias
29.334
2.826
32.160
Deudores comerciales y
otras cuentas a cobrar
1
-
1
Otros activos corrientes
1
-
1
Efectivo y equivalentes de efectivo
1.743
-
1.743
Deudas con entidades de
crédito a largo plazo
(5.460)
-
(5.460)
Deudas con entidades de
crédito a corto plazo
(49)
-
(49)
Otros pasivos corrientes
(4.459)
-
(4.459)
Acreedores comerciales y
otras cuentas por pagar (
1
)
(11.366)
-
(11.366)
Activos netos identificables adquiridos
9.860
2.826
12.686
Menos: Participaciones no dominantes
(8.991)
Activos netos
3.695
Contraprestación transferida (*)
3.695
(
1
) Se ha asumido con carácter adicional al pago de las participaciones arriba reflejado, el pago de la deuda otorgada
a la sociedad adquirida por su antigua sociedad matriz por importe de 8.151 miles de euros.
(ii) Alandalus
El 28 de diciembre de 2021 se adquirió por 292 miles de euros desembolsados en
efectivo, el 100% de Alandalus Real Estate Gestión de Patrimonios, S.L.,
(“Alandalus”) domiciliada en Sevilla y dedicada a la promoción y gestión de
cooperativas y que cuenta con varios proyectos en marcha en el sector de la vivienda
protegida en Andalucía.
Alandalus está fundamentalmente enfocada al negocio residencial en alquiler
(“Build to Rent” o “BTR”) con proyectos en marcha en distintas fases de desarrollo
para levantar 620 viviendas destinadas a alquiler en Sevilla y en Granada.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
60
El detalle de los activos netos adquiridos es el siguiente:
Miles de euros
Valor en
libros a la
fecha de
adquisición
Ajustes de
valor
Valor
razonable a
la fecha de
adquisición
Existencias
1.058
313
1.371
Deudores comerciales y
otras cuentas a cobrar por subvenciones
concedidas
1.530
-
1.530
Otros activos corrientes
1
-
1
Efectivo y equivalentes de efectivo
22
-
22
Otros pasivos corrientes transformables
en subvenciones
(2.632)
-
(2.632)
Activos netos identificables
adquiridos
(21)
313
292
Contraprestación transferida
292
(iii) Ksilan
El 6 de agosto de 2020 se adquirió el 100% de las participaciones de la entidad
Materiales Cerámicos Materias Primas, S.L. entidad domiciliada en Lugo, y titular
de cinco concesiones mineras de feldespato situadas en el Consello de Muras, con la
finalidad de su explotación, las cuales cuentan con unas reservas estimadas da valor
actual del mineral de 600 millones de euros, que opera bajo la marca “Ksilan”. Parte
de la deuda resultante de esta adquisición por importe de 10.300 miles de euros se
capitalizó en la operación de ampliación de capital por compensación de créditos
ejecutada en el ejercicio 2021.
El detalle de los activos netos adquiridos es el siguiente:
Miles de euros
Valor en
libros a la
fecha de
adquisición
Ajustes de
valor
Valor
razonable a
la fecha de
adquisición
Inmovilizado intangible:
Derechos de explotación mineros
82
11.228
11.310
Inmovilizado material
5
5
Deudores comerciales
15
-
15
Otros activos corrientes
1
-
1
Efectivo y equivalentes de efectivo
16
-
16
Otros pasivos corrientes
(2)
-
(2)
Activos netos identificables
adquiridos
117
11.228
11.345
Contraprestación transferida
11.345
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
61
7. OPERACIONES CONJUNTAS
La información financiera resumida de las operaciones conjuntas derivadas de la
participación en Uniones Temporales de Empresas en España y/o consorcios en el
extranjero se detalla a continuación:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Activos no corrientes
594
22
Activos corrientes (excluyendo Efectivo)
28.173
14.941
Efectivo
5.964
458
(Pasivos no corrientes)
(7.303)
-
(Pasivos corrientes)
(27.440)
(13.843)
ACTIVOS NETOS
(12)
1.578
Ingresos
25.068
2.534
Gastos
(24.179)
(1.643)
RESULTADO
889
(891)
El detalle de las UTEs y/o consorcios incluidos en las Cuentas Anuales consolidadas
se incluye en el Anexo II.
8. GESTION DEL CAPITAL
Los objetivos de Urbas a la hora de gestionar el capital son:
✓ salvaguardar su capacidad para seguir como empresa en funcionamiento, de
forma que pueda proporcionar rendimientos a sus accionistas y ventajas a otras
partes interesadas, y
✓ mantener una estructura de capital óptima para reducir el coste del capital.
Para mantener o ajustar la estructura de capital, el grupo puede ajustar el importe
de los dividendos a pagar a los accionistas, devolverles capital, emitir nuevas
acciones o vender activos para reducir la deuda.
En línea con el sector, el grupo controla el capital sobre la base de la siguiente ratio
de endeudamiento: Deuda Financiera Neta Ajustada / Patrimonio Neto.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
62
La Deuda Financiera Ajustada Neta se calcula según se indica a continuación:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Deuda Financiera Bruta (Nota 10)
265.209
214.310
(Efectivo y Activos líquidos equivalentes)
(26.070)
(2.567)
Deuda Financiera Neta (*)
239.139
211.743
Ajustes
Menos deuda financiera sin salida de liquidez
(Obligaciones convertibles)
(5.434)
-
Deuda Financiera Neta Ajustada (A) (*)
233.705
211.743
Patrimonio Neto (B)
587.259
331.708
Ratio de endeudamiento (A)/(B) (*)
39,8%
63,8%
(*) Medidas Alternativas de Rendimiento (MAR)
Los epígrafes Deuda Financiera Bruta, Efectivo y Otros activos líquidos equivalentes
y Patrimonio Neto se presentan según se muestran en el balance consolidado.
Durante 2021, la estrategia de Urbas, ha consistido en reducir la ratio de
endeudamiento que disminuyó del 63,8% al 39,8% principalmente por el proceso de
reestructuración y reordenación de deuda financiera, así como por los procesos de
ampliación de capital por capitalización de deudas efectuados en el ejercicio 2021.
A la fecha de formulación de estas Cuentas Anuales consolidadas, el Grupo Urbas no
se encuentra en situación de incumplimiento de ningún tipo de obligación que
pudiera dar lugar a una declaración de vencimiento anticipado de sus compromisos
financieros.
9. PATRIMONIO NETO
9.1 Capital social
Al 31 de diciembre de 2021, el capital social de la Sociedad dominante asciende a
434.511.277,38 euros, representado por 43.451.127.738 acciones ordinarias de una
sola clase, con un valor nominal de 0,010 euros cada una y representadas mediante
anotaciones en cuenta. Todas las acciones tienen los mismos derechos están
totalmente suscritas y desembolsadas.
Las acciones de la Sociedad que cotizan en las Bolsas de Madrid y Barcelona y se
negocian en el mercado continuo ascienden a 31 de diciembre de 2021 a
4.067.168.681 acciones (31 de diciembre de 2020: 3.880.502.015 acciones).
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
63
El movimiento habido en este epígrafe del balance consolidado en los ejercicios 2021
y 2020 ha sido el siguiente:
Miles de euros
Capital social y prima de emisión
Número
acciones
Valor
nominal
Prima de
emisión
Saldo a 1 de enero de 2020
34.518.631.163
345.186
56.049
Ampliación de capital
Compensación de créditos (julio 2020)
120.910.852
1.209
302
Saldo a 31 de diciembre de 2020
34.639.542.015
346.395
56.351
Ampliación de capital
Conversión de obligaciones (agosto 21)
186.666.666
1.867
933
Compensación de créditos (sept. 2021)
8.517.773.199
85.178
21.294
Conversión obligaciones (sept 2021)
7.142.857
71
29
Conversión obligaciones (diciembre 21)
100.000.000
1.000
400
Gastos ampliación de capital
-
-
(46)
Saldo a 31 de diciembre de 2021
43.451.124.737
434.511
78.961
(i) Ampliación de capital por compensación de créditos
Con fecha 7 de julio de 2020 quedó inscrita en el Registro Mercantil la ampliación de
capital social por un importe total nominal de 1.209.108 euros más una prima de
emisión de 302.277 euros, mediante la emisión y puesta en circulación de
120.910.852 acciones ordinarias de 0,010 euros de valor nominal cada una de ellas,
mediante la compensación de créditos según autorización aprobada en el acuerdo
contenido en el punto tercero del orden del día de la Junta General de Accionistas
celebrada el 28 de junio de 2019.
La Junta General de Accionistas celebrada el 6 de agosto de 2021 acordó ampliar, el
capital social de la Sociedad hasta la cifra máxima de 155.437.744,23 euros,
mediante compensación de créditos que cumplan los requisitos previstos en el
artículo 301.1 de la Ley de Sociedades de Capital, con estricta sujeción a las
condiciones aprobadas, delegándose en el Consejo de Administración la facultad de
ejecución del aumento de capital acordado durante un periodo máximo de doce
meses a partir de la fecha de aprobación, determinando para ello la fecha de efectiva
ampliación por compensación en una o varias fechas, mediante el otorgamiento de
las oportunas escrituras públicas de ampliación de capital en el plazo de un año a
contar desde la fecha del acuerdo.
Igualmente, dicha Junta General de Accionistas autorizó al Consejo de
Administración para aumentar el capital social de la Sociedad con arreglo a lo
dispuesto en el artículo 297.1.b) de la Ley de Sociedades de Capital, hasta el máximo
legalmente previsto con posibilidad de excluir el derecho de suscripción preferente,
en una o varias veces, dentro del plazo máximo de cinco años a contar del acuerdo
de la Junta, si bien esta delegación no podrá referirse a más de veinte por ciento del
capital de la Sociedad en el momento de la autorización.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
64
En base a dicha autorización el 17 de septiembre de 2021 se ejecutó el primer tramo
de la ampliación de capital autorizada mediante el acuerdo anterior, procediendo a
aumentar el capital social de la Sociedad mediante la emisión de 8.517.776.199
acciones ordinarias por un importe nominal de 85.178 miles de euros (0,010 euros
por acción) y 21.294 miles de euros de prima de emisión (0,0025 euros por acción,
lo que hace un total de 106.472 miles de euros. Estas acciones están pendientes de
ser admitidas a cotización. Urbas ejecutará el segundo tramo de la ampliación de
capital dentro del plazo legal previsto (hasta el 6 de agosto de 2022).
(ii) Ampliación de capital por conversión de obligaciones
Adicionalmente y en base al acuerdo de financiación con el fondo Global Tech
Opportunities 10 (véase Nota 10.3) se han ejecutado en el ejercicio 2021 las
siguientes ampliaciones de capital:
✓ El 6 de agosto de 2021 se amplía el capital social por conversión de 280
obligaciones mediante la emisión y puesta en circulación de 186.666.666
acciones ordinarias por un importe nominal de 1.867 miles de euros (0,010 euros
por acción) y 933 miles de euros de prima de emisión. Estas acciones están
inscritas en el Registro Mercantil y admitidas a cotización.
✓ El 29 de septiembre de 2021 se amplía el capital social por conversión de 10
obligaciones mediante la emisión y puesta en circulación de 7.142.857 acciones
por un importe nominal de 71 miles de euros (0,010 euros por acción) y 29 miles
de euros de prima de emisión. Estas acciones están inscritas en el Registro
Mercantil pendientes de ser admitidas a cotización.
✓ El 1 de diciembre de 2021, se amplía el capital social por conversión 140
obligaciones mediante la emisión y puesta en circulación de 100.000.000
acciones por un importe nominal de 1.000 miles de euros (0,010 euros por
acción) y 400 miles de euros de prima de emisión. Estas acciones están inscritas
en el Registro Mercantil y pendientes de ser admitidas a cotización
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
65
Accionistas significativos
De acuerdo con las comunicaciones sobre el número de participaciones societarias
realizadas ante la CNMV, los accionistas titulares de participaciones significativas en
el capital social de la Sociedad dominante, tanto directas como indirectas, eran las
siguientes:
31 de diciembre 2021
Accionistas significativos
%
Directo
%
Indirecto
Juan Antonio Acedo Fernández (*)
0,000
20,770
Juan Antonio Ibáñez Fernández (**)
0,000
20,770
Alza Real Estate, S.A.
14,287
0,005
Alberto Aragones Monjas (*****) (véase Nota 32.3)
0,006
6,512
H.H. Sheik Mohamed Bin Khalifa (****)
0,000
4,849
José Antonio Bartolomé Nicolás (***)
0,000
4,054
(*) A través de la entidad Quamtium Netherlands BV
(**) A través de la entidad Darivenia Markets BV
(***) A través de las entidades Eurocometa, S.L.; Desarrollos Imicos, S.L.; Arrendaplus, S.L. y
Rentas Madrid Capital, S.L.
(****) A través de Al Alfia Holding LLC
(******) A través de Rialpa´s World S.L.
Pactos de sindicación de voto
El 19 de octubre de 2021 se informó de la suscripción de un Pacto de sindicación de
voto entre Robisco Capital Markets, S.L., titular indirecto de un 20,77 % del capital
de la Sociedad, y la mercantil Rialpa´s World, S.L., que tiene el control de un 6,52 %
de su capital social tras la adquisición del grupo constructor Joca y la aprobación de
la última ampliación de capital social de Urbas En virtud de dicho pacto ambas
partes ejercerán su derecho de voto en Junta General de modo unitario. En caso de
no haber acuerdo prevalecerá el criterio de Robisco Capital Markets, S.L. (Don Juan
Antonio Ibáñez Fernández).
El 22 de noviembre de 2021 se informó de la suscripción de otro Pacto de
sindicación de voto entre Quamtium Venture, S.L., titular indirecto de un 20,77 %
del capital de la Sociedad y la mercantil Al Alfia Holding, LLC, que tiene el control de
un 4,849 % de su capital social tras la adquisición del grupo constructor Ecisa y la
inscripción en el Registro Mercantil de la última ampliación de capital social de
Urbas. En virtud de dicho pacto, ambas partes ejercerán su derecho de voto en Junta
General de modo unitario. En caso de no existir acuerdo, prevalecerá el criterio de
Quamtium Venture, S.L. (D. Juan Antonio Acedo Fernández).
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
66
9.2 Prima de emisión
La prima de emisión al 31 de diciembre de 2021 y 2020 asciende a 78.961 y 56.351
miles de euros, respectivamente.
El aumento del saldo del ejercicio 2021 corresponde a los procesos de ampliación de
capital descritos en la Nota 9.1.
La Ley de Sociedades de Capital permite expresamente la utilización del saldo de la
prima de emisión para ampliar el capital y no establece restricción específica alguna
en cuanto a la disponibilidad de dicho saldo.
9.3 Reservas
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Reservas de la sociedad
adquirente contable:
- Reserva por adquisición de participaciones
213.124
213.124
- Reserva especial
11.073
11.073
- Resultados negativos de ejercicios anteriores
atribuibles a la sociedad adquirente contable
(78.688)
(83.570)
Reservas por adquisición inversa
(231.804)
(231.804)
Reservas en sociedades consolidadas
15.065
10.099
Otras reservas
29.517
-
Total reservas
(41.713)
(81.078)
Reservas de la sociedad adquirente contable
Reservas por adquisición de participaciones
Esta reserva que, al 31 de diciembre de 2021 y 2020, tiene un importe de 213.124
miles de euros y se generó como consecuencia de la actualización del valor de los
activos aportados a Aldira Inversiones Inmobiliarias, S.L. y es equivalente a la
diferencia entre el valor de los activos acordados inicialmente entre las partes
independientes y el valor de tasación de los activos incluido en el informe del
experto independiente Grant Thornton, a los efectos de la ampliación de capital
realizada por Urbas Grupo Financiero, S.A. por aportación de las participaciones de
Aldira Inversiones Inmobiliarias, S.L. (ver Nota 2.2)
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
67
Reservas especiales
Con fecha 24 de abril de 2015, se produjo una reducción del capital social de la
sociedad Aldira Inversiones Inmobiliarias, S.L. en la cuantía de 17.300 miles de
euros, mediante la amortización de 17.300.000 participaciones sociales,
entregándose a cambio a los antiguos socios el denominado Centro Comercial Plaza
del Mar ubicado en Marbella. Dado que el valor asignado al referido activo en
escritura se elevó a 6.228 miles de euros, Aldira Inversiones Inmobiliaria, S.L.
constituyó una reserva indisponible por importe de 11.073 millones de euros,
correspondiente a la diferencia entre el valor nominal de las participaciones sociales
amortizadas y el valor asignado al activo, de conformidad con el artículo 141.1 de la
Ley de Sociedades de Capital. La contrapartida asociada a esta reserva se realizó, en
este caso, a través de la aplicación de parte de la prima de emisión, debido a que
Aldira Inversiones Inmobiliarias, S.L. no disponía de otras reservas de libre
disposición y no había generado beneficios.
Reservas por adquisición inversa
Esta reserva que, al 31 de diciembre de 2021 y 2020, es negativa por importe de
231.804 miles de euros, recoge la reserva generada en el proceso de adquisición
inversa de Urbas y Aldira. Surge como diferencia entre el valor razonable de los
activos y pasivos recibidos de las sociedades adquiridas en el proceso de adquisición
“inversa” realizado durante el ejercicio 2015 y el valor contable que tenían estas
participaciones en la contabilidad de la Sociedad Dominante antes de dicha
adquisición.
Otras reservas
Al 31 de diciembre de 2021, dicha reserva recoge la diferencia existente entre la
valoración de la contraprestación acordada los contratos de adquisición de JOCA,
ECISA y SAINSOL y la resultante de tomar para su valoración el precio de cotización
de las acciones de Urbas en la fecha de adquisición.
9.4 Acciones propias
La Junta General de Accionistas celebrada el 6 de agosto de 2021 autorizó, al
Consejo de Administración para la adquisición derivativa de acciones propias,
delegando en él para proceder a la adquisición derivativa, bien directamente, bien a
través de una o más de sus sociedades filiales o participadas, dentro de los límites,
requisitos y supuestos legalmente previstos.
La presente autorización tendrá una duración de 5 años contados a partir de la fecha
de la presente Junta General y queda supeditada al cumplimiento de todos los
demás requisitos legales aplicables debiendo ejecutarse exclusivamente al amparo
de un programa de recompra o estabilización contemplada en el Reglamento sobre
abuso de mercado o de un contrato de liquidez de los previstos en la Circular 1/2017
de la CNMV.
La Sociedad dominante no dispone de acciones propias a 31 de diciembre de 2021 ni
a 31 de diciembre de 2020.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
68
9.5 Otros instrumentos de patrimonio neto
Al 31 de diciembre de 2021, y conforme a los requerimientos de la NIC 32
“Instrumentos Financieros: Presentación“, el saldo de este epígrafe del balance
consolidado recoge los acuerdos en firme de capitalización de ciertas deudas
mantenidas con fondos de inversión mediante la entrega de un número fijo de
acciones por importe de 34.452 miles de euros, (2020: 0 miles de euros) que se
ejecutará como parte y dentro de los plazos fijados (un año desde su aprobación) en
la ampliación de capital autorizada por la Junta General de Accionistas el pasado 6
de agosto de 2021.
9.6 Participaciones no dominantes
El Patrimonio Neto atribuido a las Participaciones no dominantes a 31 de diciembre
de 2021 y 2020 corresponde fundamentalmente a las sociedades que se detallan a
continuación:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Construcciones Urrutia, S.A. (
1
)
4.517
-
Druet Real Estate, S.L. (
1
)
8.991
-
Urbanijar Ibérica, S.L. (
2
)
812
812
Otras
40
27
Total participaciones no dominantes
14.360
839
(
1
) Se corresponde con las participaciones del 30,05 % y del 49,30 % en las entidades adquiridas en
2021 Construcciones Urrutia, S.A. y Druet Real Estate, S.L., respectivamente.
(
2
) Se corresponde con las participaciones del 40% en las entidades adquiridas en 2017 Urbanijar
Ibérica, S.L.
10. DEUDA FINANCIERA
El detalle de la deuda financiera es como sigue:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Entidades de crédito
160.841
116.210
Fondos de inversión
94.616
98.100
Arrendamiento financiero (*)
4.318
-
Obligaciones necesariamente convertibles en capital
5.434
-
Total Deuda Financiera
265.209
214.310
(*) Al 31 de diciembre de 2021 incluye pasivos por arrendamiento originadas en aplicación de la NIIF
16 por importe de 1.425 miles de euros (2020: 0 euros).
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
69
Las variaciones con la deuda financiera neta son los siguientes:
Miles de euros
Entidades de
crédito,
arrendamiento
financiero y
obligaciones
Fondos
de
inversión
Total
Saldo al 31 de diciembre de 2020
116.210
98.100
214.310
Reducción deuda por proceso de
reestructuración y refinanciación
(91.991)
(60.630)
(152.621)
Deuda financiera por integración
compañías adquiridas asociadas a la
ejecución de proyectos
143.700
4.900
148.600
Movimiento neto nuevas disposiciones,
amortizaciones, e intereses
2.674
52.246
54.920
Saldo a 31 de diciembre de 2021
170.593
94.616
265.209
10.1 Deuda Financiera con entidades de crédito y pasivos por arrendamiento
financiero
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2021
Arrendamiento financiero
4.318
607
Préstamos hipotecarios
109.910
99.974
Otros préstamos
25.848
10.786
Pólizas de crédito
5.206
3.686
Descuento comercial y confirming
13.756
1.157
Deuda concursal Grupo Joca
6.121
-
Total
165.159
116.210
Este epígrafe recoge principalmente aquellos préstamos otorgados a las compañías
del Grupo Urbas por diversas entidades de crédito para financiar proyectos y
operaciones, principalmente en España. Adicionalmente, incluye la disposición de
líneas de financiación a corto plazo otorgadas por entidades de crédito
La Deuda Financiera con entidades de crédito devenga un tipo de interés medio
comprendido en el rango del 4% - 6% anual.
10.2 Deuda Financiera con Fondos de Inversión
La Deuda Financiera con Fondos de inversión devenga un tipo de interés medio
comprendido en el rango del 10%-12%.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
70
10.3 Obligaciones necesariamente convertibles
Miles de
euros
Obligaciones emitidas durante 2021
Global Tech Opportunities 10
7.800
Otros acuerdos: Gamela Norinversiones, S.L.
2.000
Obligaciones convertidas a capital (Nota 9.1)
(4.300)
Obligaciones convertibles al 31 de diciembre de 2021
5.500
Gastos de formalización de obligaciones
(66)
Deuda por obligaciones al 31 de diciembre de 2021
5.434
Acuerdo con Global Tech Opportunities 10
El 16 de julio de 2021, se firmó un acuerdo de financiación con el fondo Global Tech
Opportunities 10, quien se ha comprometido a financiar a Urbas de forma regular,
durante un plazo de 30 meses desde la formalización del acuerdo, por un importe de
hasta 42,8 millones de euros, mediante el desembolso y suscripción de hasta diez
tramos de obligaciones convertibles.
El 19 de julio de 2021 la Sociedad realizó una emisión de 680 obligaciones por valor
de 6.800 miles de euros de valor nominal necesariamente convertibles en acciones
de Urbas, que fueron totalmente suscritas y desembolsadas en dicha fecha.
De las 680 obligaciones emitidas a la par sin cupón con un valor nominal de 10 miles
de euros por obligación se habían convertido a capital al 31 de diciembre de 2021,
430 obligaciones (véase Nota 12.1). El importe emitido ha sido destinado a
necesidades corporativas generales de financiación
El 29 de septiembre de 2021 se realizó una nueva emisión de 200 obligaciones por
valor de 2.000 miles de euros necesariamente convertibles en acciones de Urbas, de
las que fueron suscritas 100 obligaciones por importe de 1.000 miles de euros. Las
obligaciones fueron emitidas a la par y sin cupón. El importe emitido ha sido
destinado a necesidades corporativas generales de financiación.
Otros acuerdos
El 12 de noviembre de 2021, la Sociedad, en base a la autorización concedida por la
Junta General de 6 de agosto de 2021 y en marco del contrato de adquisición del
Grupo Jaureguizar (véase Nota 9.1) realizó una nueva emisión de 2 obligaciones de
1.000 miles de euros de valor nominal cada una, necesariamente convertibles en
acciones de Urbas, que fueron íntegramente suscritas y desembolsadas el 11 de enero
de 2022 por Gamela Norinversiones, S.L.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
71
Las obligaciones fueron emitidas a la par, no devengan intereses siendo su
vencimiento a los 12 meses de la fecha de emisión. La conversión de las
mencionadas obligaciones en acciones ordinarias de Urbas de 0,01 euros de nominal
cada una de ellas podrá realizarse en cualquier momento a partir del 21 de diciembre
para una de las obligaciones y a partir del 15 de abril de 2022 para la otra de las
obligaciones. El precio de conversión de las obligaciones será el valor medio de la
cotización en los 20 días anteriores a la fecha de conversión.
10.4 Análisis de vencimiento de la deuda financiera
Miles de euros
31 diciembre
2021
Deuda financiera
265.209
Vencimiento
A un año
108.130
A dos años
13.181
A tres años
83.319
A cuatro años
12.914
A cinco años y posterior
47.665
A la fecha de formulación de las Cuentas Anuales Consolidadas y en relación con la
deuda financiera con vencimiento a un año por importe de 108,1 millones de euros:
✓ Existe un importe de deuda financiera mantenida principalmente con fondos de
inversión por importe de 26,4 millones de euros con acuerdos comprometidos de
reestructuración mediante su potencial capitalización.
✓ Existe un importe de deuda financiera mantenida con fondos de inversión y
entidades financieras por importe de 7,9 millones de euros respecto de la cual se
está negociando su liquidación mediante dación en pago de activos en 2022
✓ Existe un importe de deuda mantenida con entidades de crédito que se
encuentra vencida por importe de 18,9 millones de euros sobre la que se está
negociando un acuerdo de reestructuración y quita de deuda financiera;
Adicionalmente se estima una quita de deuda financiera asociada al proceso de
modificación del convenio de acreedores del grupo Joca de aproximadamente 3
millones de euros
✓ 5,4 millones de euros serán convertidos necesariamente en capital vía canje de
obligaciones en 2022
✓ El resto de deuda financiera con vencimiento a un año por importe de 46,5
millones de euros se corresponde con deuda asociada a proyectos de
construcción por importe de 15,5 millones de euros, deuda hipotecaria asociada
a proyectos inmobiliarios por importe de 15 millones de euros y el resto se
corresponde con préstamos y líneas de crédito que se espera sean renovadas
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
72
Existe deuda financiera con vencimiento superior a un año asociada a la financiación
de proyectos inmobiliarios por importe de 19.692 miles de euros que se presenta
bajo el epígrafe del balance Deuda Financiera Corriente.
11. ACTIVOS FINANCIEROS
El detalle de los activos corrientes y no corrientes de naturaleza financiera valorados
a coste amortizado es la siguiente:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Instrumentos de patrimonio
234
344
Créditos concedidos a terceros
972
407
Créditos concedidos entidades vinculadas (Nota 29)
24.236
-
Depósitos y fianzas
700
-
Otros activos financieros
326
233
Deterioro
(20)
(12)
NO CORRIENTES
26.449
972
Instrumentos de patrimonio
260
3
Créditos concedidos a terceros
22.317
13.370
Créditos concedidos entidades vinculadas (Nota 29)
773
Depósitos y fianzas
3.116
-
Otros activos financieros
638
6.068
Deterioro
(14.202)
(13.304)
CORRIENTES
12.902
6.137
TOTAL
39.351
7.109
Los activos financieros se incrementaron fundamentalmente por las combinaciones
de negocio realizadas en el ejercicio 2021.
A 31 de diciembre de 2021, el epígrafe “Créditos concedidos a entidades vinculadas”
del Activo Financiero no Corriente incluye principalmente créditos concedidos al
antiguo propietario del grupo Ecisa y actual accionista de Urbas por importe de 24,2
millones de euros, que devenga un tipo de interés de mercado y con vencimiento en
2028.
12. NUESTRA GESTION DE RIESGOS FINANCIEROS
La gestión del riesgo financiero del grupo es controlada fundamentalmente por el
departamento central de tesorería con arreglo a políticas aprobadas por el consejo
de administración. Este departamento identifica, evalúa y cubre los riesgos
financieros en estrecha colaboración con las unidades operativas del grupo. El
consejo proporciona principios escritos para la gestión del riesgo global, así como
para áreas concretas como riesgo de tipo de cambio, riesgo de tipo de interés, riesgo
de liquidez, uso de instrumentos financieros derivados y no derivados e inversiones
de excesos de liquidez.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
73
12.1 Riesgo del tipo de cambio
La exposición al riesgo de tipo de cambio tiene su origen en la existencia de activos e
inversiones financieras, pasivos y flujos monetarios denominados en una divisa
distinta de la moneda funcional del Grupo, así como por la conversión al euro de los
estados financieros de las sociedades del Grupo con moneda funcional distinta,
incorporadas al grupo en el ejercicio 2021.
En el ejercicio 2021 la exposición del Grupo a fluctuaciones del tipo de cambio no ha
sido significativa.
12.2 Riesgo de tipo de interés
Las variaciones en los tipos de interés pueden afectar al ingreso o gasto por intereses
de los activos y pasivos financieros referenciados a un tipo de interés variable,
pudiendo modificar también el valor razonable de los activos y pasivos financieros
con un tipo de interés fijo. Adicionalmente, estas variaciones pueden afectar al valor
en libros de activos y pasivos por variación de las tasas de descuento de flujos de caja
aplicables, a la rentabilidad de las inversiones y al coste futuro de captación de
recursos financieros.
Con la implantación de un Departamento de Tesorería y Financiación centralizada
en el ejercicio 2021, Urbas ha puesto en marcha una serie de procesos con el objetivo
de mejorar la competitividad de los instrumentos financieros con los que opera el
Grupo a nivel bancario y a nivel de mercado de capitales.
La deuda financiera y las cuentas a cobrar del grupo se registran a coste amortizado.
Periódicamente se vuelve a determinar contractualmente el precio de la deuda
financiera (véase más abajo) y en la medida en que también está expuesta al riesgo
de cambios futuros en los tipos de interés del mercado.
12.3 Riesgo de liquidez
Una gestión prudente del riesgo de liquidez implica mantener suficiente efectivo y
valores negociables y la disponibilidad de financiación a través de un importe
adecuado de líneas de crédito comprometidas para cumplir con las obligaciones
cuando es debido y cerrar posiciones de mercado.
La Dirección controla las previsiones de la reserva de liquidez del grupo (que
comprende las líneas de crédito no dispuestas) y el efectivo y equivalentes al efectivo
sobre la base de flujos de efectivo esperados.
Los Administradores entienden que las operaciones que el Grupo está llevando a
cabo para consolidar y reforzar la estructura de balance, los acuerdos alcanzados con
algunos accionistas significativos de la Sociedad dominante, las futuras ampliaciones
de capital por compensación de créditos que puedan llevarse a cabo, las
negociaciones que se están llevando a cabo con las entidades financieras, permitirán
financiar adecuadamente las operaciones del Grupo en los próximos ejercicios.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
74
12.4 Riesgo de crédito
El Grupo no tiene riesgo de crédito significativo ya que sus clientes y las
instituciones en las que se producen las colocaciones de tesorería son entidades de
elevada solvencia, en las que el riesgo de contraparte no es significativo.
Los principales activos financieros del Grupo son saldos de caja y efectivo, deudores
comerciales y otras cuentas a cobrar e inversiones, que representan la exposición
máxima del Grupo al riesgo de crédito en relación con los activos financieros.
El riesgo de crédito del Grupo es atribuible principalmente a sus deudas
comerciales. Los importes se reflejan en el balance de situación consolidado netos de
provisiones por pérdida esperada, estimadas por la Dirección del Grupo.
El importe de los activos financieros reconocidos en los estados financieros
consolidados, neto de las posibles pérdidas por deterioro, representa la máxima
exposición del Grupo a riesgo de crédito, sin tener en cuenta las garantías
constituidas u otras mejoras crediticias.
El riesgo de crédito de fondos líquidos es limitado porque las contrapartes son
entidades bancarias a las que las agencias de calificación crediticia internacionales
han asignado altas calificaciones. El Grupo no tiene una concentración significativa
de riesgo de crédito, estando la exposición distribuida entre un gran número de
clientes. El Grupo, dependiendo del sector de actividad, y de una forma selectiva,
contrata seguros de crédito que permite reducir el riesgo de crédito comercial por las
operaciones realizadas con deudores. El Grupo realiza seguimiento y tiene
establecidos procedimientos concretos de gestión de los créditos, estableciendo
condiciones para la aceptación de los pedidos, y realizando seguimientos periódicos
de los mismos.
12.5 Riesgo de mercado
A la fecha de formulación de las presentes cuentas anuales consolidadas el riesgo
procedente del incremento de precios ha aumentado por la inflación a la que está
sometida tanto la economía española como del resto de países de la Unión Europea,
debida entre otras, a la guerra en Ucrania y al aumento del precio de la energía y
combustibles que ha supuesto un aumento del coste de las materias primas y en
algún caso, rotura de la cadena de suministros, circunstancias que a medio plazo
podría tener efecto en la actividad inmobiliaria y de construcción. Por lo anterior, la
Dirección del Grupo evalúa periódicamente los posibles impactos en las actividades
del Grupo y especialmente en los costes previstos para el desarrollo de las
promociones en curso, así como en las obras en las sociedades constructoras, y
estima que cualquier desviación en los costes presupuestados, motivada por esta
situación no afectará de forma significativa a las operaciones del Grupo.
Tanto la tesorería como la deuda financiera del Grupo están expuestas al riesgo de
tipo de interés, el cual podría tener un efecto adverso en los resultados financieros y
en los flujos de caja. La Dirección estima que posibles incrementos de los tipos de
interés no afectarían de forma significativa.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
75
12.5 Riesgos asociados al COVID – 19
Urbas realiza una supervisión constante de la evolución de la pandemia global por
Covid-19, con el fin de afrontar con garantías los eventuales impactos, tanto
financieros como no financieros, que puedan producirse.
El Grupo está monitorizando la situación de las categorías de riesgo relevante con
objeto de valorar correctamente el impacto que la epidemia podría tener sobre la
evolución del negocio de Urbas, y así estar en disposición de tomar medidas
adecuadas para mitigar dichos riesgos. En particular, el Grupo ha realizado una
revisión extraordinaria de su mapa de riesgos corporativo con objeto de
identificar posibles áreas de riesgo para reforzar su monitorización, refiriéndose
éstas fundamentalmente a riesgos comerciales y relacionados con el acceso a la
financiación.
En concreto, las siguientes categorías de riesgos relevantes en clave Covid-19 han
quedado situadas en la parte superior del cuadrante del mapa de riesgos corporativo
como resultado de la valoración realizada por la alta dirección del Grupo:
1. Caída de la demanda de vivienda de obra nueva: volatilidad o factores externos
que pudiesen afectar a la demanda y oferta en el mercado inmobiliario, y que
pudiesen dificultar el cumplimiento de las previsiones de crecimiento del plan
estratégico del Grupo.
2. Disponibilidad de financiación (Urbas) escasez de oportunidades de financiación
o existencia de términos de financiación no aceptables que incrementen los costes de
financiación provocando una disminución de la rentabilidad para la compañía. En
concreto, dicho riesgo se podría materializar mediante el endurecimiento de las
condiciones en las que las entidades financieras conceden créditos promotores al
Grupo, lo que podría tener un impacto negativo en el margen de los proyectos
desarrollados por la misma.
3. Liquidez: insuficiencia de fondos líquidos que supongan dificultades para cumplir
con sus obligaciones y compromisos de pago en la fecha pactada. El Grupo ha
tomado medidas adecuadas para preservar caja y así poder hacer frente a sus
obligaciones financieras.
4. Comercialización de la actividad inmobiliaria: establecimiento de políticas de
comercialización erróneas o inadecuada gestión comercial que impacten
negativamente en los niveles de ventas y en el cierre de las operaciones. En concreto,
dicho riesgo podría materializarse mediante cambios en las preferencias y/o
necesidades de los clientes debido a hábitos surgidos de la pandemia, como por
ejemplo el teletrabajo.
El Grupo va a continuar tomando todas las medidas necesarias para monitorizar y
gestionar los riesgos derivados de la pandemia de Covid-19 con objeto de garantizar,
en la medida de lo posible, la consecución de los objetivos de negocio de la misma.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
76
ACTIVOS Y PASIVOS NO CORRIENTES
13. ACTIVOS INTANGIBLES
La composición y movimiento de los activos intangibles y de su correspondiente amortización acumulada a 31 de diciembre de 2021 y 2020 son
los siguientes:
Miles de euros
Fondo de
comercio
Marca
Clasificación
Derechos de
explotación
Relación
clientes
privados
Cartera
de obra
Aplicaciones
informáticas
Concesiones
Otros
Total
A 31 DE DICIEMBRE DE 2020
-
-
-
11.310
-
-
-
2.349
1
13.660
Coste
-
-
-
14.562
-
-
59
2.397
53
17.071
Amortización
-
-
(59)
(48)
(52)
(159)
Deterioro
-
-
-
(3.252)
-
-
-
-
-
(3.252)
Valor neto contable
-
-
-
11.310
-
-
-
2.349
1
13.660
EJERCICIO FINALIZADO EL
31 DE DICIEMBRE DE 2021
Saldo inicial
-
-
-
11.310
-
-
-
2.349
1
13.660
Combinaciones de negocio
63.705
67.969
28.298
1.950
4.777
78
123
-
166.900
Adiciones
-
-
-
-
-
-
38
54
92
Adiciones desarrollo interno
-
-
-
77
-
-
250
327
Retiros
-
-
-
-
-
-
-
(224)
(1)
(225)
Traspasos
-
-
Cargo por amortización
-
-
(1.476)
-
(167)
(958)
(12)
(56)
(2.669)
Pérdida por deterioro de valor
A 31 DE DICIEMBRE DE 2021
63.705
67.969
26.822
11.387
1.783
3.819
354
2.246
-
178.085
Coste
63.705
67.969
28.298
14.639
1.950
4.777
425
2.350
52
184.165
Amortización
-
-
(1.476)
-
(167)
(958)
(71)
(104)
(52)
(2.828)
Deterioro
-
-
-
(3.252)
-
-
-
(3.252)
Valor neto contable
63,705
67.969
26.822
11.387
1.783
3.819
354
2.246
-
178.085
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
77
Miles de euros
Fondo de
comercio
Marca
Clasificación
Derechos de
explotación
Relación
clientes
privados
Cartera
de obra
Aplicaciones
informáticas
Concesiones
Otros
Total
A 31 DE DICIEMBRE DE 2019
-
-
-
-
-
-
-
-
2
2
Coste
-
-
-
3.252
-
-
59
-
54
3.365
Amortización
-
-
(59)
-
(52)
(111)
Deterioro
-
-
-
(3.252)
-
-
-
-
-
(3.252)
Valor neto contable
-
-
-
-
-
-
-
-
2
2
EJERCICIO FINALIZADO EL
31 DE DICIEMBRE DE 2021
Saldo inicial
-
-
-
-
-
-
-
2
2
Combinaciones de negocio
-
-
-
-
-
-
-
2.481
2.481
Adiciones
-
-
-
11.310
-
-
-
-
11.310
Retiros
-
-
-
-
-
-
-
(84)
(1)
(85)
Traspasos
-
-
-
-
-
-
Cargo por amortización
-
-
-
-
-
-
-
(48)
(48)
Pérdida por deterioro de valor
-
-
-
-
-
-
A 31 DE DICIEMBRE DE 2020
-
-
-
11.310
-
-
-
2.349
1
13.660
Coste
-
-
-
14.562
-
-
59
2.397
53
17.071
Amortización
-
-
-
-
-
(59)
(48)
(52)
(159)
Deterioro
-
-
-
(3.252)
-
-
-
-
-
(3.252)
Valor neto contable
-
-
-
11.310
-
-
-
2.349
1
13.660
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
78
El inmovilizado intangible se incrementó fundamentalmente por las combinaciones de
negocio y adquisiciones de activos realizadas en el ejercicio 2021 y 2020 (véase Nota 6).
13.1 Fondo de comercio
El detalle por Unidades Generadoras de Efectivo y sociedades del fondo de comercio a
31 de diciembre de 2021 es el siguiente:
Miles de euros
SEGMENTO
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Inmobiliaria
-
-
Construcción
Joca
58.512
-
Ecisa
4.731
-
Energía e Industria
Sainsol
462
-
TOTAL FONDO DE COMERCIO
63.705
-
En el ejercicio 2021 Urbas ha realizado Test de deterioro de su fondo de comercio,
asignado a la UGE Construcción en el que ha contado con el asesoramiento de un
experto independiente. De acuerdo con las estimaciones y proyecciones de las que
dispone la Dirección del Grupo, las previsiones de ingresos de estas sociedades que
forman parte de la UGE Construcción atribuibles soportan adecuadamente el valor
neto del fondo de comercio y registrado asignado a la correspondiente unidad
generadora de efectivo.
Asimismo, la sensibilidad del test de deterioro realizado permite desviaciones
previsibles en las hipótesis claves utilizadas para la determinación del valor recuperable
de la UGE que tiene asignada fondo de comercio (volumen de ventas, costes de
explotación y tasas de descuento) que no conllevarían deterioro del fondo de comercio.
A 31 de diciembre de 2021, las hipótesis clave sobre las que la Dirección del Grupo ha
basado sus proyecciones de flujos de efectivo para la valoración de la Unidad
Generadora de Efectivo (UGE), son las siguientes:
- Consolidación de la recuperación económica en las áreas objetivo de construcción,
tanto nacionales como internacionales.
- Diversificación de la cartera a nivel geográfico: consolidación del incremento del peso
internacional en los próximos años.
- Ventas: los ingresos totales del negocio de construcción se distribuyen entre los países
/zonas en los que opera el Grupo, en base a la actividad actual y la cartera contratada (a
corto y medio plazo), así como a las directrices establecidas en el plan de negocio del
Grupo (a medio y largo plazo), en el cual hemos contado con el asesoramiento de PwC.
- Las sinergias esperadas en la integración vertical de las distintas áreas de negocio de
Urbas así como las resultantes de los procesos de optimización y reestructuración
operativa en marcha.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
79
- Para el descuento de los flujos de caja proyectados se calcula una tasa basada en el
coste medio ponderado del capital (WACC). El Grupo utiliza una tasa libre de riesgo
tomando como referencia habitualmente el bono a 30 años, en función de la
localización, y una prima de mercado basándose en estudios recientes sobre primas
exigidas a largo plazo utilizadas de forma general entre los analistas para el negocio y
zonas geográficas donde opera. A 31 de diciembre de 2021, la tasa de descuento
utilizada por el Grupo en la UGE Construcción es del 10,4%.
- Se contempla una tasa de crecimiento a perpetuidad del 1,7%.
13.2 Marca
El detalle por segmento de las marcas identificadas a 31 de diciembre de 2021 y 2020 es
el siguiente:
Miles de euros
SEGMENTO
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Promoción Inmobiliaria
-
-
Jaureguizar
15.415
-
Construcción
Joca
19.353
-
Ecisa
16.584
-
Urrutia
16.617
-
Total MARCA
67.969
-
En el ejercicio 2021 Urbas ha realizado Test de deterioro de su fondo de las marcas
adquiridas en el que ha contado con el asesoramiento de un experto independiente, y
en el que igualmente se han utilizado hipótesis mencionadas en el punto 13.1 anterior si
bien la tasa de descuento utilizada fue del 11,4%.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
80
14. INMOVILIZADO MATERIAL
La composición y movimiento del epígrafe “Inmovilizado material” y de su correspondiente amortización y pérdida de valor acumulada a 31 de
diciembre de 2021 y 2020 es la siguiente:
Miles de euros
Terrenos y
construcciones
Mobiliario
Equipos
informáticos
Otro
inmovilizado
Total
A 31 DE DICIEMBRE DE 2020
Coste
5.235
211
94
1.657
7.192
Amortización
(201)
(211)
(89)
(412)
(908)
Deterioro
(154)
-
-
-
(154)
Valor neto contable
4.880
-
5
1.245
6.130
EJERCICIO FINALIZADO EL
31 DE DICIEMBRE DE 2021
Saldo inicial
4.880
-
5
1.245
6.130
Combinaciones de negocio
15.467
98
71
3.840
19.476
Adiciones
1.038
105
72
3.537
4.752
Retiros
(44)
-
-
(324)
(368)
Traspasos
(1.962)
-
-
38
(1.924)
Cargo por amortización
(553)
(33)
(56)
(2.515)
(3.157)
Pérdida por deterioro de valor
154
-
-
-
154
A 31 DE DICIEMBRE DE 2021
19.980
170
92
5.821
25.063
Coste
19.734
414
237
8.748
29.133
Amortización
(754)
(240)
(145)
(2.927)
(4.070)
Deterioro
-
-
-
-
-
VALOR NETO CONTABLE
18.980
174
92
5.821
25.063
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
81
Miles de euros
Terrenos y
construcciones
Mobiliario
Equipos
informáticos
Otro
inmovilizado
Total
A 31 DE DICIEMBRE DE 2019
Coste
2.194
210
93
84
2.581
Amortización
(60)
(210)
(88)
(34)
(392)
Deterioro
(154)
-
-
-
(154)
VALOR NETO CONTABLE
1.980
-
5
50
2.035
EJERCICIO FINALIZADO EL
31 DE DICIEMBRE DE 202o
Saldo inicial
1.980
-
5
50
2.035
Combinaciones de negocio
3.072
-
-
1.573
4.645
Adiciones
-
1
1
-
2
Retiros
(31)
-
(31)
Traspasos
-
-
-
-
-
Cargo por amortización
(141)
(1)
(1)
(378)
(521)
Pérdida por deterioro de valor
-
-
-
-
-
A 31 DE DICIEMBRE DE 2020
4.880
-
5
1.245
6.130
Coste
5.235
211
94
1.657
7.197
Amortización
(201)
(211)
(89)
(412)
(913)
Deterioro
(154)
-
-
-
(154)
VALOR NETO CONTABLE
4.880
-
5
1.245
6.130
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
82
El inmovilizado material se incrementó fundamentalmente por las combinaciones de
negocio y adquisiciones de activos realizadas en el ejercicio 2021 y 2020.
El epígrafe “Inmovilizado material” incluye elementos totalmente amortizados por
importe de 284 y 282 miles de euros a 31 de diciembre de 2021 y 2020,
respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2021 existen activos que garantizan deuda financiera con
garantía hipotecaria por importe de aproximado de 15,7 millones de euros (2020: 12
millones de euros).
Al 31 diciembre de 2021, el epígrafe de inmovilizado material incluye activos por
derecho de uso con un valor neto contable por importe de 1.141 miles de euros.
Los contratos de arrendamiento más relevantes son los relativos al alquiler de la sede
corporativa del Grupo Urbas.
Es política del Grupo Urbas contratar todas las pólizas de seguro que se estiman
necesarias para dar cobertura a los riesgos que podrían afectar a los elementos del
Inmovilizado material. En opinión de los Administradores de la Sociedad dominante, la
cobertura de las pólizas es adecuada.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
83
15. INVERSIONES INMOBILIARIAS
La composición y movimiento del epígrafe “Inversiones inmobiliarias” y de su
correspondiente amortización y pérdida de valor acumulada a 31 de diciembre de 2021
y 2020 es la siguiente
Miles de euros
Terrenos
Construcciones
Total
A 31 DE DICIEMBRE DE 2020
Coste
8.239
52.593
60.832
Amortización
-
(4.216)
(4.216)
Deterioro
-
(4.871)
(4.871)
VALOR NETO CONTABLE
8.239
43.506
51.745
EJERCICIO FINALIZADO EL
31 DE DICIEMBRE DE 2021
Saldo inicial
8.239
43.506
51.745
Combinaciones de negocio
9.207
11.341
20.548
Adiciones
-
-
-
Retiros
(60)
-
(60)
Traspasos
(4.514)
(1.558)
(6.072)
Cargo por amortización
-
(1.127)
(1.127)
Pérdida por deterioro de valor
-
(236)
(236)
A 31 DE DICIEMBRE DE 2021
12.872
51.926
64.798
Coste
12.872
61.618
74.490
Amortización
-
(4.585)
(4.585)
Deterioro
-
(5.107)
(5.107)
VALOR NETO CONTABLE
12.872
51.926
64.798
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
84
Miles de euros
Terrenos
Construcciones
Total
A 31 DE DICIEMBRE DE 2019
Coste
8.239
33.045
41.284
Amortización
-
(3.082)
(3.082)
Deterioro
-
(4.526)
(4.526)
Valor neto contable
8.239
25.437
33.676
EJERCICIO FINALIZADO EL
31 DE DICIEMBRE DE 2020
Saldo inicial
8.239
25.437
33.676
Combinaciones de negocio
-
19.548
19.548
Adiciones
-
-
-
Retiros
-
-
-
Traspasos
-
-
-
Cargo por amortización
-
(1.134)
(1.134)
Pérdida por deterioro de valor
-
(345)
(345)
A 31 DE DICIEMBRE DE 2020
8.239
43.506
51.745
Coste
8.239
52.593
60.832
Amortización
-
(4.216)
(4.216)
Deterioro
-
(4.871)
(4.871)
Valor neto contable
8.239
43.506
51.745
Las inversiones inmobiliarias se incrementaron fundamentalmente por las
combinaciones de negocio realizadas en el ejercicio 2021 y 2020.
El epígrafe “Inversiones Inmobiliarias” registra centros comerciales, viviendas y locales
de oficinas destinados a su explotación en régimen de alquiler. cuyo valor de mercado
es superior al coste de adquisición, para lo cual se han tenido en cuenta valoraciones
realizadas por expertos independientes no vinculados al grupo, en las que no se han
puesto de manifiesto deterioros de valor.
Al 31 de diciembre de 2021 existen inversiones inmobiliarias que garantizan deuda
financiera con garantía hipotecaria por importe aproximado de 21,2 millones de euros.
(2020: 8,3 millones de euros)
Valor de mercado de las inversiones inmobiliarias
Urbas encarga anualmente a expertos independientes no vinculados al Grupo informes
para determinar los valores razonables de sus inversiones inmobiliarias.
Al 31 de diciembre de 2021, el valor razonable de las inversiones inmobiliarias del
Grupo según dichos informes asciende a 70.256 miles de euros (2020: 54.009 miles de
euros), no habiéndose registrado deterioro de valor en el ejercicio (2020: deterioro de
valor de 345 miles de euros).
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
85
Es política del Grupo Urbas contratar todas las pólizas de seguro que se estiman
necesarias para dar cobertura a los riesgos que podrían afectar a sus inversiones
inmobiliarias. En opinión de los Administradores de la Sociedad dominante, la
cobertura de las pólizas es adecuada.
16. INVERSIONES CONTABILIZADAS APLICANDO EL MÉTODO DE LA
PARTICIPACION
El movimiento habido en este epígrafe del balance consolidado durante 2021 y 2020 ha
sido el siguiente:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Saldo al inicio del ejercicio
1.245
1.245
Inversiones netas
-
-
Combinaciones de negocio
167
-
Dividendos repartidos
-
-
Reclasificaciones y otros movimientos
-
-
Saldo al cierre del ejercicio
1.412
1.245
El detalle de las inversiones en empresas asociadas que han sido contabilizadas
aplicando el método de la participación, son:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Caribbean Resort & Golf, S.L. (
1
)
1.243
1.243
El Decano Audiovisual, S.L.
2
2
Promociones Javali Futuro, S.L.
167
-
INVERSIONES EN EMPRESAS ASOCIADAS
1.412
1.245
(
1
) Incluye la participación del 30% en dicha sociedad adquirida el 18 de marzo de 2016 a través de la
participada Urbas Cienfuegos, S.L.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
86
17. OTROS ACTIVOS Y PASIVOS NO CORRIENTES
Otros activos y pasivos corrientes se incrementaron fundamentalmente por las
combinaciones de negocio realizadas en el ejercicio de 2021 y 2020.
El saldo del epígrafe del balance consolidado Otros activos no corrientes incluye
principalmente, al 31 de diciembre de 2021 y 2020 cuentas a cobrar a clientes netos de
deterioro.
El saldo del epígrafe del balance consolidado Otros pasivos no corrientes se detalla a
continuación:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Anticipos de clientes a largo plazo
1.330
-
Deuda concursal Grupo Joca (Nota 23)
2.125
-
Deuda con entidades vinculadas (Nota 29)
7.803
603
Retenciones a largo plazo a proveedores
1.865
-
Depósitos y fianzas
922
-
Deuda adquisición Grupo Jaureguizar
1.750
-
Contraprestación contingente adquisición Urrutia
667
-
Otras deudas con terceros
15.398
8.214
TOTAL OTROS PASIVOS NO CORRIENTES
31.860
8.817
Deuda concursal Grupo Joca
En 2020, se propusieron por las filiales adquiridas del Grupo Joca: Joca Ingeniería y
Construcciones, S.A. y Sistemas de Automatismo y Control, S.A. sendas propuestas de
modificación de sus convenios de acreedores aprobados en 2012.
Al 31 de diciembre de 2021 esta propuesta de modificación ha sido aprobada
judicialmente y está pendiente de que dicha aprobación sea firme el 4 de abril de 2022.
Esta modificación supondrá un impacto positivo sobre la situación patrimonial de
Urbas en el ejercicio 2022 estimado entre 8.114 y 13.300 miles de euros.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
87
18. PROVISIONES CORRIENTES Y NO CORRIENTES
El saldo a 31 de diciembre de 2021 y 2020 de dichas provisiones, así como sus
movimientos entre ejercicios son los siguientes:
Miles de euros
NO CORRIENTES
Liquidación
de obra
Litigios y
otras
provisiones
Total
A 1 DE ENERO DE 2020
-
10.730
10.730
Dotaciones con cargo a resultado
-
-
-
Aplicaciones con abono a resultado
-
(2.872)
(2.872)
Cancelación por pago
-
-
-
Combinaciones de negocio
105
-
105
Reclasificaciones y otros
-
-
A 31 DE DICIEMBRE DE 2020
105
7.858
7.963
Dotaciones con cargo a resultado
4.608
6.085
10.693
Aplicaciones con abono a resultado
(2.426)
(3.208)
(5.635)
Cancelación por pago
Combinaciones de negocio
2.426
4.835
7.261
Reclasificaciones y otros
A 31 DE DICIEMBRE DE 2021
4.713
15.570
20.283
Miles de euros
CORRIENTES
Liquidación
de obra
Litigios y
otras
provisiones
Total
A 1 DE ENERO DE 2021
-
-
-
Dotaciones con cargo a resultado
-
-
-
Aplicaciones con abono a resultado
Cancelación por pago
-
-
-
Combinaciones de negocio
-
998
998
Reclasificaciones y otros
A 31 DE DICIEMBRE DE 2020
-
998
998
Dotaciones con cargo a resultado
1.638
313
1.951
Aplicaciones con abono a resultado
(1.075)
(1.247)
(2.322)
Cancelación por pago
Combinaciones de negocio
4.284
2.331
6.615
Reclasificaciones y otros
A 31 DE DICIEMBRE DE 2021
4.847
2.395
7.242
Las provisiones se incrementaron fundamentalmente por las combinaciones de negocio
realizadas en el ejercicio 2021.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
88
19. ACTIVOS NO CORRIENTES MANTENIDOS PARA LA VENTA Y
PASIVOS VINCULADOS
Al 31 de diciembre de 2021, se incluyen 4 activos inmobiliarios y que han sido
reclasificados al cierre del ejercicio a activos no corrientes mantenidos al para la venta
al existir ofertas en firme de compra de los mismos.
El detalle por segmento y sociedades de los activos no corrientes mantenidos para la
venta a 31 de diciembre de 2021 es el siguiente:
Miles de euros
SEGMENTO
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Inmobiliaria
-
Urbas
2.128
Construcción
Grupo Joca
945
-
Grupo Ecisa
6.740
-
Energía e Industria
-
-
TOTAL FONDO DE COMERCIO
9.813
-
Al 31 de diciembre de 2021, el valor razonable de las inversiones inmobiliarias
mantenidas para la venta del Grupo asciende según informes de expertos
independientes asciende a 10.272 miles de euros.
A la fecha de formulación de las Cuentas Anuales consolidadas, se ha acordado la venta
de la antigua sede de la Sociedad por un importe de 2,1 millones de euros.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
89
20. EXISTENCIAS
La composición del epígrafe “Existencias” y de su correspondiente pérdida de valor
acumulada a 31 de diciembre de 2021 y 2020 es la siguiente:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Terrenos y solares
533.106
458.258
Obra en curso (Ciclo largo)
123.606
72.664
Inmuebles terminados
23.395
8.294
Anticipos
27.303
7.972
Otras
9.465
151
Coste
716.875
547.339
Terrenos y solares
(35.323)
(36.495)
Inmuebles terminados
(4.709)
(4.676)
Anticipos
(7.427)
(7.427)
Deterioro
(47.459)
(48.598)
Terrenos y solares
497.783
421.763
Obra en curso (Ciclo largo)
123.606
72.664
Inmuebles terminados
18.686
3.618
Anticipos
19.876
545
Otras
9.465
151
Total Existencias
669.416
498.741
Las existencias se incrementaron fundamentalmente por las combinaciones de negocio
realizadas en el ejercicio 2021 y 2020.
20.1 Terrenos y solares
En esta partida se registran el coste de adquisición de terrenos y solares destinados a su
venta directa o a su desarrollo inmobiliario. Al 31 de diciembre de 2021, el Grupo posee
una cartera de suelo con una superficie total de 17,9 millones de metros cuadrados, de
los cuales 7,7 millones de metros cuadrados se corresponden con suelo en
planeamiento y listo para construir).
20.2 Obra en curso (ciclo largo)
En esta partida se registran las existencias inmobiliarias correspondientes a
promociones que el Grupo construye y promueve.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
90
20.3 Inmuebles terminados
En esta partida se registra el coste de la parte no vendida de promociones inmobiliarias.
20.4 Anticipos
Los anticipos entregados a proveedores incluyen entregas a cuenta realizadas por el
Grupo a sus proveedores en el curso ordinario de la actividad de construcción, así como
opciones de compra de Terrenos y Solares.
Al 31 de diciembre de 2021, el Grupo tiene suscritos contratos de promesa u opción de
compra de terrenos por importe neto de 25 millones de euros.
20.5 Valor de mercado de las existencias inmobiliarias
Urbas encarga anualmente a expertos independientes no vinculados al Grupo informes
para determinar los valores razonables de sus existencias inmobiliarias.
Al 31 de diciembre de 2021, el valor razonable de las existencias inmobiliarias (Gross
Asset Value o GAV) del Grupo según dichos informes asciende a 720.842 miles de
euros (2020: 549.279 miles de euros), no habiéndose registrado un deterioro en el
ejercicio 2021 (2020: deterioro por importe de 1.663 miles de euros).
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Terrenos y solares
583.569
475.503
Promociones en curso
116.264
68.234
Edificios adquiridos
2.313
1.160
Promociones terminadas
18.696
4.382
GAV (*)
720.842
549.279
(*) Medida Alternativa de Rendimiento (MAR).
Al 31 de diciembre de 2021, el Grupo posee existencias inmobiliarias que garantizan
deuda hipotecaria por importe de 157,3 millones de euros (2020: 182 millones de
euros).
20.6 Seguros
Es política del Grupo Urbas contratar todas las pólizas de seguro que se estiman
necesarias para dar cobertura a los riesgos que podrían afectar a sus existencias. En
opinión de los Administradores de la Sociedad dominante, la cobertura de las pólizas es
adecuada.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
91
21. DEUDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS A COBRAR
La composición de este epígrafe a 31 de diciembre de 2021 y 2020 es la siguiente:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Clientes por ventas y prestación de servicios
59.777
6.069
Obra ejecutada pendiente de certificar
32.279
8.381
Obra ejecutada pendiente de certificar en reclamación
7.756
6.256
Retenciones por garantía
13.605
589
Deterioro acumulado
(27.496)
(171)
Clientes por ventas y prestación de servicios
85.921
21.124
Otros deudores por operaciones de tráfico
11.442
4.444
DEUDORES COMERCIALES Y
OTRAS CUENTAS A COBRAR
97.363
25.568
Este epígrafe aumenta principalmente por la mayor actividad en todos los negocios
(mayores ventas), como consecuencia de las combinaciones de negocio ocurridas en el
ejercicio 2021.
A 31 de diciembre de 2021 y 2020, la distribución de las cuentas de clientes por ventas
entre sector público y privado es la siguiente
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Clientes públicos
73%
92%
Clientes privados
27%
8%
100%
100%
Al 31 de diciembre de 2021, existen reclamaciones antes clientes públicos y privados
por importe superior a 20 millones de euros, reclamadas antes diversos organismos,
que no se han reconocido en las cuentas anuales consolidadas, si bien existe una alta
probabilidad de que dichas reclamaciones tengan éxito.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
92
22. ACREEDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS A PAGAR
La composición de este epígrafe a 31 de diciembre de 2021 y 2020 es la siguiente:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Proveedores y acreedores
99.174
13.855
Proveedores, y acreedores efectos a pagar
33.741
5.800
Proveedores por compras de activos inmobiliarios
2.715
2.727
Remuneraciones pendientes de pago
3.176
315
Anticipos de clientes
31.132
770
Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar
169.938
23.467
Este epígrafe aumenta por la mayor actividad (mayores compras) por la mayor
actividad en todos los negocios consecuencia de las combinaciones de negocio
ocurridas en el ejercicio 2021.
Información sobre el período medio de pago a proveedores (En España)
La información relativa al período medio de pago a proveedores en operaciones
comerciales se presenta de acuerdo con lo establecido en la disposición adicional
tercera de la Ley 15/2010 de 5 de julio (modificada a través de la Disposición final
segunda de la Ley 31/2014, de 3 de diciembre) y es preparada conforme a la resolución
del Instituto de Contabilidad y Auditoría de Cuentas.
Número de días
2021
2020
Período medio de pago a proveedores (*)
206
251
Ratio de operaciones pagadas (**)
219
189
Ratio de operaciones pendientes de pago (***)
162
337
Miles de euros
Total pagos realizados
129.516
29.206
Total pagos pendientes
113.120
18.632
(*) ((Ratio operaciones pagadas * importe total pagos realizados) + (Ratio operaciones pendientes de pago* importe
total pagos pendientes)) / (Importe total de pagos realizados + importe total pagos pendientes).
(**) Σ (número de días de pago * importe de la operación pagada) / Importe total de pagos realizados.
(***) Σ (Número de días pendientes de pago * importe de la operación pendiente de pago) / Importe total de pagos
pendientes.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
93
23. OTROS ACTIVOS Y PASIVOS CORRIENTES
Otros activos y pasivos corrientes se incrementaron fundamentalmente por las
combinaciones de negocio realizadas en el ejercicio de 2021 y 2020.
El saldo del epígrafe del balance consolidado Otros activos corrientes incluye
principalmente, al 31 de diciembre de 2021 gastos anticipados por importe de 2.513
miles de euros.
El saldo del epígrafe del balance consolidado “Otros pasivos corrientes” se detalla a
continuación:
Miles de euros
31 Diciembre
2021
31 Diciembre
2020
Deuda concursal Grupo Joca no financiera (Nota 17)
15.370
-
Deuda con entidades vinculadas (Nota 29)
997
632
Deuda transformable en subvención
2.632
-
Deuda adquisición Grupo Jaureguizar (Nota 4)
685
Ingresos anticipados
2.149
Otras deudas con terceros
11.537
12.994
TOTAL OTROS PASIVOS CORRIENTES
33.370
13.626
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
94
RESULTADOS
24. RESULTADO DE EXPLOTACION
24.1 Ingresos por ventas
La distribución correspondiente a los ejercicios 2021 y 2020, clasificada por categorías
de actividades es la siguiente (en miles de euros):
Miles de euros
2021
2020
Ingresos por venta de promociones
3.751
2.970
Ingresos por venta (dación) de suelo
4.375
2.024
Ingresos por alquileres y otros
4.472
1.211
Otros ingresos
3.328
-
INMOBILIARIO
15.926
6.205
Edificación residencial
91.974
7.447
Edificación no residencial
19.222
5.209
Obra civil
58.702
2.661
Concesiones
1.982
-
Instalaciones
11.027
-
Otros
1.564
-
CONSTRUCCION
184.471
15.317
ENERGIA
1.155
-
IMPORTE NETO DE LA CIFRA DE NEGOCIOS
201.552
21.522
Del total de la cifra de negocios de construcción, el importe correspondiente a ventas
realizadas al sector público en 2021 y 2020 asciende a 91.066 y 12.722 miles de euros,
respectivamente.
Al 31 de diciembre de 2021 y 2020, la cartera de pedidos contratada y pendiente de
ejecutar de construcción asciende a 479.057 y 68.936 miles de euros, respectivamente.
El detalle por área geográfica es el siguiente:
Miles de euros
2021
2020
Nacional
337.417
68.936
Extranjero
141.630
-
TOTAL CARTERA POR ÁREA GEOGRÁFICA
479.047
68.936
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
95
24.2 Aprovisionamientos
Miles de euros
2021
2020
Compras
68.605
15.848
Subcontratistas
93.820
349
Deterioro de existencias
-
1.695
Total
162.425
17.892
24.3 Gastos de personal
Miles de euros
2021
2020
Sueldos y salarios
23.816
3.145
Indemnizaciones
1.298
-
Seguridad social y otros gastos sociales
7.350
952
Total
32.464
4.097
24.4 Deterioro y resultado por enajenaciones de inmovilizado
Miles de euros
2021
2020
Deterioro inversiones inmobiliarias
-
(345)
Resultado por enajenaciones del inmovilizado
1.651
1.845
Total
1.651
1.500
24.5 Servicios exteriores
Miles de euros
2021
2020
Arrendamientos
3.169
153
Reparaciones y conservación
1.637
60
Servicios profesionales
8.279
2.468
Transportes
275
-
Primas de seguros
1.703
259
Servicios bancarios
2.614
176
Publicidad y comercialización
627
154
Suministros
1.802
335
Otros
3.511
912
Total
23.617
4.518
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
96
.25. RESULTADO FINANCIERO
El resultado financiero mejora frente al de 2020, principalmente, por el efecto de los
ingresos financieros resultantes de los acuerdos de quita con entidades bancarias y
fondos de inversión, que en el ejercicio 2021 ascendieron a 79 millones de euros (2020:
7,6 millones de euros).
26. IMPUESTO SOBRE BENEFICIO
26.1 Impuestos aplicables
Urbas Grupo Financiero, S.A. es la sociedad dominante del Grupo Fiscal Consolidado
0336/15 en el que se integran sociedades participadas directa o indirectamente, en al
menos en un 75% por la sociedad dominante y que cumplan determinados requisitos.
El número de sociedades que componen el mencionado Grupo Fiscal en el ejercicio
2021 es de 29 sociedades siendo las más significativas: la propia Urbas Grupo
Financiero S.A.; Activos Financieros Urbas, S.L. Aldira Inversiones Inmobiliarias, S.L.;
Amantani Inversiones Inmobiliarias, S.L. ; Banurba Financiación, S.L.; Construcciones
de la Vega COVE, S.L.; Divertiendas, S.L.; Guadahermosa Activos, S.L.; Guadahermosa
Grupo Inmobiliario, S.L.; Guadahermosa Proyectos Urbanísticos 2001, S.L.,
Inversiones Playamayor, S.L.; Promotora José Luis Caso 72, S.L., Proyecto Inmobiliario
La Campiña, S.L.; Terlemudes, S.L.; Torres de la Alameda Investments, S.L.; Urbas
Belvalle, S.L.; Urbas Desarrollos empresariales, S.L., Urbas Financial Invest, S.L. y
Urbas Inversiones Finalistas y Desarrollo, S.L..
Adicionalmente y como consecuencia de las operaciones de adquisición realizadas en
2021 existen en el Grupo Urbas otros grupos fiscales consolidados:
✓ Grupo Fiscal 0057/18 siendo la sociedad representante Ecisa Compañía General de
Construcciones, S.A. y al que se le aplica la normativa común del impuesto sobre
Sociedades y que en 2021 integra 3 sociedades
✓ Grupo Fiscal 171 0B siendo la sociedad representante Jaureguizar Promoción y
Gestión Inmobiliaria, S.A. y al que se le aplica la normativa foral del impuesto sobre
Sociedades de Bizkaia y que en 2021 integra 5 sociedades, entre otras Teslabarri,
S.A.; Bidarte Gestión, S.L.; Sociedad Promotora Inmobiliaria Margen Derecha, S.A.
✓ Grupo Fiscal siendo la sociedad representante Murias Construcciones, S.A., S.A. y al
que se le aplica la normativa foral del impuesto sobre Sociedades de Guipuzkoa y
que en 2021 integra 12 sociedades, entre otras Arraso Park, S.L., Parque Comercial
Echavarri, S.L.
Las demás sociedades residentes en España que no están integradas en alguno de los
anteriores grupos fiscales tributan en el Impuesto sobre Sociedades de forma
individual.
Las sociedades españolas, ya tributen de manera individual o consolidada, estuvieron
sujetas durante 2021 a un tipo general de gravamen del 25%. Por excepción, el grupo
Jaureguizar, el Grupo Murias y Urrutia que en virtud de la normativa foral aplicable
Vizcaya, Guipúzcoa y Álava tributan a un tipo de gravamen del 24%.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
97
La Sociedad dominante declara el Impuesto sobre el Valor Añadido en el Régimen
Especial del Grupo de Entidades 0151/16 constituido en el ejercicio 2016, cuya sociedad
dominante es Urbas Grupo Financiero, S.A.
26.2 Saldos corrientes con las administraciones púbicas
Los saldos corrientes con las Administraciones Públicas se detallan a continuación:
Miles de euros
2021
2020
Hacienda Pública deudora por IVA / IGIC
5.104
978
Hacienda Pública deudora por IRPF
-
-
Hacienda Pública deudora por subvenciones concedidas
1.317
-
Activos por impuesto corriente
69
16
Otros impuestos
2.965
198
TOTAL SALDOS DEUDORES CORRIENTES
9.455
1.192
Hacienda Pública acreedora por IVA / IGIC
11.096
4.258
Retenciones practicadas IRPF
1.522
242
Organismos de la Seguridad Social acreedores
1.941
300
Pasivos por impuesto corriente
3.063
-
Hacienda Pública acreedora por impuestos aplazados
1.677
163
Otros impuestos
4.856
747
TOTAL SALDOS ACREEDORES CORRIENTES
24.526
4.291
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
98
26.3 Conciliación resultado contable y base imponible
La conciliación entre el resultado contable registrado en la cuenta de pérdidas y
ganancias y la base imponible del Impuesto sobre Sociedades del ejercicio 2021, es la
siguiente:
Miles de euros
Aumentos
Disminuciones
Total
Resultado contable antes de impuestos
65.650
Diferencias permanentes
91
(18.840)
(18.749)
Diferencias temporales
4.112
(4.231)
(119)
Base imponible fiscal antes
compensaciones
46.782
Compensación bases
imponibles negativas
(43.859)
Base imponible fiscal
2.922
Cuota integra
731
Deducciones
(28)
Otros ajustes
70
Gasto por Impuesto
772
Corriente
(3.063)
Diferido
2. 291
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
99
La conciliación entre el resultado contable registrado en la cuenta de pérdidas y
ganancias y la base imponible del Impuesto sobre Sociedades del ejercicio 2020, es la
siguiente:
Miles de euros
Aumentos
Disminuciones
Total
Resultado contable antes de impuestos
12.126
Diferencias permanentes
14
(8.046)
(8.032)
Diferencias temporales
589
-
589
Base imponible fiscal antes
compensaciones
4.683
Compensación bases
imponibles negativas
(4.693)
Base imponible fiscal
-
Cuota integra
-
Deducciones
Otros ajustes
2.o99
Gasto por impuesto
2.099
Corriente
(68)
Diferido
2.167
26.4 Impuestos diferidos
La composición de los activos y pasivos por impuestos diferidos reconocidos en el
balance, en función de los conceptos que los originan, es la siguiente:
Miles de euros
2021
2020
Activos por impuesto diferido
Bases Imponibles negativas
39.756
302
Deducciones
1.921
399
Diferencias temporarias
2.127
143
Total
43.804
844
Pasivos por impuesto diferido
Combinaciones de negocio
(24.762)
(2.167)
Otras diferencias temporarias
(6.349)
(720)
Total
(31.111)
(2.887)
Importe neto activo (pasivo)
12.693
(2.043)
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
100
Los activos por impuesto diferido indicados anteriormente han sido registrados en el
balance consolidado por considerar los Administradores de la Sociedad que, conforme
a la mejor estimación sobre los resultados futuros del Grupo es probable que dichos
activos sean recuperados.
Al 31 de diciembre de 2021 y 2020 existen Bases Imponibles y deducciones pendientes
de contabilizar cuyo detalle es el siguiente:
Miles de euros
2021
2020
Grupo fiscal Urbas
139.003
173.714
Grupo fiscal Murias
2.337
2.671
Grupo fiscal Ecisa
19.205
-
Grupo fiscal Jaureguizar
23.375
Otras sociedades no incluidas en grupo fiscal
103
Total
184.123
176.385
Los Administradores de la Sociedad Dominante han considerado que no existen
indicios de deterioro sobre los activos por impuesto diferido registrados en el balance
consolidado, en base a:
✓ El plan de negocio elaborado por el Grupo para el periodo 2021-2024
✓ La valoración sobre las existencias efectuada por Savills Aguirre Newman
Valoraciones y Tasaciones, S.A. y Arquitasa.
26.5 Ejercicios pendientes de comprobación y actuaciones de
comprobación fiscal
Según establece la legislación vigente, los impuestos no pueden considerarse
definitivamente liquidados hasta que las declaraciones presentadas hayan sido
inspeccionadas por las autoridades fiscales o haya transcurrido el plazo de prescripción
aplicable.
El criterio general del Grupo consiste en registrar provisiones para los litigios de
naturaleza fiscal en los que se determina que el riesgo de pérdida es probable. Los
importes provisionados se calculan de acuerdo con la mejor estimación de la cuantía
necesaria para liquidar el litigio correspondiente, basándose, entre otros, en un análisis
individualizado de los hechos y opiniones legales de sus asesores internos y externos y
tomando en consideración la experiencia de sucesos pasados.
Los Administradores de la Sociedad dominante consideran que se han practicado
adecuadamente las liquidaciones de los mencionados impuestos, por lo que, aún en
caso de que surgieran discrepancias en la interpretación normativa vigente por el
tratamiento fiscal otorgado a las operaciones, los eventuales pasivos resultantes, en
caso de materializarse, no afectarían de manera significativa a las cuentas anuales
adjuntas.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
101
A 31 de diciembre los principales litigios de naturaleza fiscal que afectan al Grupo
Urbas son los siguientes:
✓ Urbas Grupo Financiero, S.A. mantiene una deuda suspendida y pendiente de
resolución por la reclamación interpuesta ante la Audiencia Nacional en concepto
de IVA del ejercicio 2010-2011, que se recoge el epígrafe “Hacienda Pública
acreedora por IVA” por importe de 3.799 miles de euros (2020: 3.799 miles de
euros).
27. BENEFICIO POR ACCIÓN
El detalle del promedio ponderado de acciones al 31 de diciembre de 2021 y 2020, es el
siguiente:
31 de diciembre 2021
31 de diciembre de 2020
Promedio ponderado
Promedio ponderado
Acciones
ordinarias
Acciones
dilusivas
Acciones
ordinarias
Acciones
dilusivas
Acciones emitidas
37.164.978.092
37.164.978.092
34.590.979.460
34.590.979.460-
Acciones propias
-
-
-
-
Acciones
Potencialmente
dilusivas
-
971.504.800
-
-
-
Total
37.164.978.092
38.136.491.892
34.590.979.460
34.590.979.460
Las ganancias / (pérdidas) básicas por acción se calculan dividiendo el beneficio /
(pérdida) del ejercicio atribuible a los propietarios de la sociedad dominante entre el
promedio ponderado de acciones ordinarias emitidas durante el ejercicio, excluyendo
las acciones propias.
Las ganancias / (pérdidas) diluidas por acción se calculan dividiendo el beneficio /
(pérdida) del ejercicio atribuible a los propietarios de la sociedad dominante por el
promedio ponderado de acciones ordinarias emitidas durante el período, excluidas las
acciones propias ponderadas, más las acciones ordinarias potencialmente dilusivas.
Los efectos dilusivos en el ejercicio 2021 están condicionados por la conversión de las
obligaciones necesariamente convertibles en acciones ordinarias.
El cálculo de las ganancias básicas y diluidas por acción (redondeado a dos dígitos) se
desglosa en la tabla siguiente:
31 de
diciembre
de 2021
31 de
diciembre
de 2020
Beneficio / (pérdida) del ejercicio atribuible a los
propietarios de la dominante (miles de euros)
64.708
10.040
Ganancias / (pérdidas) por acción básicas (en euros)
0,00174
0,00029
Ganancias / (pérdidas) por acción diluidas (en euros)
0,00171
0,00029
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
102
OTRA INFORMACIÓN
28. COMPROMISOS Y GARANTIAS
28.1 Compromisos contractuales
Los compromisos consisten en obligaciones incondicionales futuras (no cancelables o,
si lo son, sólo bajo determinadas circunstancias) por acuerdos comerciales. Estos
compromisos han sido cuantificados con las mejores estimaciones de Urbas, utilizando,
en caso de no estar fijados contractualmente, precios y otras variables que son
consistentes con las consideradas en el cálculo del valor recuperable de los activos.
A 31 de diciembre de 2021 y 2020 no existen compromisos firmes de compras,
inversión o gasto significativos en el Grupo Urbas distintos de los mencionados en la
Nota 20.
28.2 Garantías
Al 31 de diciembre de 2021 el Grupo tiene recibidas de entidades financieras y
aseguradoras, garantías presentadas ante terceros por importe de 162.685 miles de
euros (principalmente avales provisionales y definitivos de licitación y contratación de
obras presentadas ante organismos públicos y privados) (2020: 19.954 miles de euros)
Adicionalmente Urbas Grupo Financiero, S.A., tenía otorgadas garantías corporativas a
empresas filiales por importe de 60.317 miles de euros (2020: 17.817 miles de euros).
Estas garantías corporativas incluyen un aval de un préstamo de la sociedad Urbas
Maroc, S.A.R.L., empresa integrada en el Grupo Urbas hasta el 27 de diciembre de
2011. Un banco marroquí interpuso demanda de ejecución de la garantía real, si bien
hay que hacer constar que debido a la renuncia efectuada por el propio banco
marroquí, respecto a la entidad avalista, la ejecución no se dirige contra esta, tal y como
se ratificó por Sentencia de fecha 19 de junio de 2013, sino contra Urbas Maroc,
S.A.R.L., que aceptó dicha renuncia, y por tanto, el riesgo del avalista quedaría
supeditada al procedimiento interpuesto en España para cubrir, en todo caso, la
diferencia entre la cantidad avalada y el valor del activo que soporta la garantía real,
que se estima que presenta un valor muy superior a las responsabilidades inicialmente
reclamadas.
Se ha dictado Sentencia por parte del correspondiente tribunal marroquí condenando a
Urbas Maroc, S.A.R.L. al pago de la totalidad de la deuda, estando previsto se proceda
por la entidad acreedora a la adjudicación del activo que garantiza dicha deuda, de
conformidad con la legislación marroquí aplicable. Actualmente se sigue un
procedimiento ante el Tribunal Mercantil de Tánger sobre la valoración que se asigna al
activo a los efectos de su adjudicación.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
103
En cuanto al procedimiento interpuesto en España, por el Juzgado de 1ª Instancia, se
dictó sentencia estimatoria en primera instancia, fue apelada ante la Audiencia
Provincial, recurso que fue desestimado por la Audiencia Provincial de Madrid, no
habiéndose estimado el recurso de casación por infracción procesal interpuesto ante la
Sala Primera Civil del Tribunal Supremo. Al 31 de diciembre de 2021 Urbas ha
presentado Demanda de Amparo ante el Tribunal Constitucional, por lo que
consideramos una violación del Derecho fundamental a la tutela judicial efectiva, y que
a juicio de los servicios jurídicos internos y externos de la Sociedad debe prosperar.
En cualquier caso, cualquier pasivo y el calendario de pago de este que se pudiera
generar en relación con el asunto descrito, dependerá de la resolución definitiva de los
procedimientos abiertos en Marruecos y España, respectivamente, sobre la valoración
de adjudicación del activo y sobre responsabilidad última de la garantía por aval.
Las garantías anteriormente desglosadas no pueden considerarse como una salida
cierta de recursos frente a terceros, ya que la mayoría de ellos llegarán a su vencimiento
sin que se materialice ninguna obligación de pago. Asimismo, tampoco suponen una
inmovilización de recursos.
A la fecha de formulación de estas Cuentas Anuales Consolidadas, la probabilidad de
que se produzca un incumplimiento que suponga responder de los compromisos
asumidos con impacto significativo es remota, habiéndose recogido en las cuentas
anuales provisiones para cubrir riesgos probables derivados de la ejecución de los
avales antes mencionados.
29. SALDOS Y TRANSACCIONES CON ENTIDADES VINCULADAS
Se consideran “partes vinculadas” a Urbas, adicionalmente a las entidades
dependientes, asociadas y multigrupo, los accionistas con influencia significativa, el
personal clave de la Dirección de la Sociedad Dominante (miembros de su Consejo de
Administración y Alta Dirección junto con sus familiares cercanos), así como las
entidades sobre las que el personal clave de la Dirección pueda ejercer influencia
significativa o tener su control o ser influido por ellas.
Todas las transacciones con partes vinculadas se han realizado a precios de mercado.
Las transacciones entre el Grupo y sus sociedades dependientes, y entre ellas, las cuales
son entidades vinculadas de la Sociedad, han sido eliminadas en la consolidación y no
están desglosadas en esta nota.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
104
29.1 Consejo de Administración
La condición de miembro del Consejo de Administración es retribuida conforme a lo
dispuesto en los Estatutos Sociales. La retribución por dichas funciones consiste en una
remuneración fija por su pertenencia al órgano de administración fijada en función del
cargo ocupado y una cantidad que se devengará en concepto de dietas por asistencia a
cada sesión del Consejo y de sus comisiones que deberá ser determinada por la Junta
General de Accionistas antes de que finalice el ejercicio.
En la Junta General Ordinaria de Accionistas celebrada el 6 de agosto de 2021 se
acordó una retribución para los consejeros en su condición de tales y para el secretario
del Consejo de Administración, dineraria o en especie, entre el 1 de enero y el 31 de
diciembre de 2021 y 2020, por importe de:
Miles de euros
2021
2020
Remuneración fija por pertenencia al
Consejo de Administración
Presidente
80
80
Vicepresidente
60
60
Vocal
12
4
Consejero coordinador
5
5
Secretario (No consejero)
25
25
Dietas por asistencia (por sesión)
Consejo de Administración
0,75
0,75
Comisiones
0,50
0,50
La retribución del consejero delegado y de los consejeros con funciones ejecutivas, al
margen de la que le pudiera corresponder en su condición de consejero, se compone de
salario dinerario fijado en los contratos suscritos de acuerdo con la política de
remuneraciones fijada en la Junta General de Accionistas celebrada el 6 de agosto de
2021. La retribución durante el ejercicio 2021 del actual consejero delegado de Urbas
(Quantium Venture, S.L.) así como la del consejero que ejerce igualmente funciones
ejecutivas asciende a 180 y 120 miles de euros, respectivamente (2020: 180 y 100 miles
de euros respectivamente).
No existen créditos, ni anticipos, ni opciones sobre acciones concedidas al conjunto de
los miembros del Consejo de Administración. Tampoco existen obligaciones contraídas
en materia de pensiones con los actuales o pasados miembros del Consejo de
Administración.
Los consejeros ejecutivos no tienen reconocido en sus respectivos contratos, el derecho
a percibir una indemnización en el supuesto de extinción de su relación con la
Sociedad.
Durante el ejercicio 2021, el Grupo Urbas tiene suscrita una póliza de responsabilidad
civil que cubre a los miembros del Consejo de Administración, al personal directivo
referido en la Nota 29.2, al resto de directivos y a aquellas otras personas que ejercen
funciones asimiladas a las de los directivos, ascendiendo el importe total de la prima de
esta póliza a 40 miles de euros (2020: 40 miles de euros). La póliza también cubre a las
distintas sociedades del Grupo bajo ciertas circunstancias y condiciones.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
105
El desglose de las retribuciones por concepto (en miles de euros) devengadas por los miembros del Consejo de Administración de la Sociedad a
31 de diciembre de 2021 es el siguiente:
Dietas
Miembro del Consejo de Administración
Cargo
Asignación
fija
Consejo
Comisión
Contrato
Consejero
Ejecutivo
Total
Quamtium Venture, S.L.
(1)
Presidente y consejero delegado
80
22
-
180
282
Sanzar Asesoría, S.L. (
2
)
Consejero independiente
18
22
18,75
58,75
D. Luis Ramos Atienza
Consejero independiente
12
22
18,75
52,75
D. Ignacio Alonso Villalobos
Consejero independiente
7
14
6,75
27,75
D. Adolfo José Guerrero
Consejero ejecutivo
12
22
-
120
154
D. Pablo Cobo del Moral (
3
)
Consejero independiente
12
22
-
-
34
D. Alberto Aragonés Monja (véase Nota 32.3)
Consejero dominical
5
8
-
-
13
D. Joao Jose de Gouveira
Consejero dominical
5
8
-
13
D. Jesús García Ponga
Consejero independiente
5
8
4,50
-
17,50
D. Jaime Polanco Soutullo
Consejero independiente
5
8
2,25
-
15,25
Total retribuciones del Consejo de Administración
161
156
51
300
668
(
1
) Representada por D. Juan Antonio Acedo Fernández
(
2
) Representada por D. Ignacio Checa Zabala
(
3
) Con fecha 31 de marzo de 2022, D. Pablo Cobo del Moral es nombrado Consejero Ejecutivo.
Con fecha 6 de agosto de 2021 se ha designado como consejeros a D. Alberto Aragonés Monja, D. Joao Jose de Gouveira, D. Jesús García de
Ponga y D. Jaime de Polanco Soutullo con el carácter de independiente, ocupando las vacantes existentes y en sustitución de D. Ignacio Alonso
Villalobos que abandona el Consejo. En dicha se ratifica a D. Luis Ramos Atienza como miembro del consejo. Estos nuevos nombramientos
reforzarán el porcentaje de consejeros independientes en el Consejo.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
106
El desglose de las retribuciones por concepto (en miles de euros) devengadas por los miembros del Consejo de Administración de la Sociedad a
31 de diciembre de 2020 es el siguiente:
Dietas
Miembro del Consejo de Administración
Cargo
Asignación
fija
Consejo
Comisión
Contrato
Consejero
Ejecutivo
Total
Quamtium Venture, S.L. (
1
)
Presidente y consejero delegado
80
11,25
-
180
271,25
Sanzar Asesoría, S.L. (
2
)
Consejero independiente
9
11,25
9,0
-
29,25
D. Luis Ramos Atienza
Consejero independiente
4
11,25
4,5
-
19,75
D. Ignacio Alonso Villalobos
Consejero independiente
4
11,25
4,5
-
19,75
D. Adolfo José Guerrero
Consejero ejecutivo
4
11,25
4,5
80
99,75
D. Pablo Cobo del Moral
Consejero independiente
4
11,25
4,5
-
19,75
Total retribuciones del Consejo de Administración
105
67,50
27,0
260
459,50
(
1
) Representada por D. Juan Antonio Acedo Fernández
(
2
) Representada por D. Ignacio Checa Zabala
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
107
Al cierre del ejercicio 2021 y 2020, ni los miembros del Consejo de Administración de
la Sociedad dominante ni las personas vinculadas a los mismos según se define en la
Ley de Sociedades de Capital han comunicado a los demás miembros del Consejo de
Administración situación alguna de conflicto, directo o indirecto, que pudieran tener
con el interés de la Sociedad dominante.
29.2 Alta Dirección
A efectos de la información recogida en este apartado, no sustituye ni se configura en
elemento interpretador de otros conceptos de alta dirección contenidos en la normativa
aplicable a la Sociedad dominante (como la contenida en el Real Decreto 1382/1985), ni
tiene por efecto la creación, reconocimiento, modificación o extinción de derechos u
obligaciones legales o contractuales.
Salvo que se indique lo contrario, la información sobre el personal de alta dirección no
incluye la correspondiente a las personas en las que concurre también la condición de
consejeros de Urbas Grupo Financiero, S.A., dado que la información correspondiente a
estas personas se incluye en la Nota 29.1
Hasta el 3o de noviembre de 2021, el Consejo de Administración ejercía las funciones
de alta dirección, a través de sus consejeros ejecutivos. En noviembre de 2021, y con el
objetivo de impulsar su plan estratégico 2021 - 2024, la Sociedad reforzó su equipo
directivo designando directores generales de negocio y de otras áreas estratégicas del
Grupo.
Al 31 de diciembre de 2021, la Alta Dirección del grupo incluía aparte de los consejeros
ejecutivos a 5 directores (4 hombres y 1 mujer), estando los mismos contratados en
distintas sociedades del Grupo Urbas. La retribución recibida por los miembros de la
Alta Dirección desde el 1 de diciembre de 2021 asciende a 63 miles de euros. A la fecha
de formulación de estas Cuentas Anuales consolidadas la Alta Dirección incluye 3
consejeros ejecutivos y 7 directores (5 hombres y 2 mujeres).
No existen créditos, ni anticipos, ni obligaciones contraídas en materia de pensiones, ni
opciones sobre acciones concedidas al conjunto del personal de alta dirección.
El personal de alta dirección no tiene reconocido en sus respectivos contratos, el
derecho a percibir una indemnización por resolución anticipada en el supuesto de
extinción anticipada de su relación con la Sociedad.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
108
29.3. Operaciones con Partes Vinculadas
Las transacciones y saldos del Grupo con las partes vinculadas (en miles de euros) son
las siguientes:
2021
Cuenta de Pérdidas y Ganancias
consolidada
Consejo de
administración y
Alta Dirección
Otras
partes
vinculadas
Total
Servicios exteriores
668
-
668
Gastos de personal
63
-
63
Total gastos
731
-
731
Ingresos financieros
-
101
101
Total ingresos
-
101
101
202o
Cuenta de Pérdidas y Ganancias
consolidada
Consejo de
Administración
y Alta Dirección
Otras
partes
vinculadas
Total
Servicios exteriores
459,5
-
459,5
Gastos de personal
-
-
-
Total gastos
459,5
-
459,5
Ingresos
-
-
-
Total ingresos
-
En el ejercicio 2021, Urbas adquirió el 100% de Nalmar Estate, S.L. y una participación
de su sociedad dependiente Druet Real Estate, S.L., así como otros activos
inmobiliarios a Top Gestión, S.L., sociedad vinculada al accionista, Alza Residencial,
S.L. por importe de 3.695 y 3.348 miles de euros, respectivamente. Adicionalmente la
Sociedad asumió con carácter adicional al precio de las participaciones mencionada, el
pago de la deuda otorgada a la sociedad adquirida por su antigua sociedad matriz por
importe de 8.152 miles de euros. El total de la deuda resultante de dicha operación fue
convertida a capital social en el proceso de ampliación de capital descrito en la Nota 9.1.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
109
31 de diciembre de 2021
Balance consolidado
Consejo de
Administración
y Alta Dirección
Otras
partes
vinculadas
Total
Activos financieros no corrientes (*)
-
24.236
24.236
Activos financieros corrientes (*)
773
773
Otros pasivos no corrientes (***)
-
7.803
7.803
Acreedores comerciales y
otras cuentas a pagar
514
-
514
Otros pasivos corrientes (****)
-
997
997
(*) Crédito concedido a Al AlfiaHolding LLC por importe de 24.236 miles de euros, sociedad vinculada a
accionista.
(**) Créditos concedidos a Rialpa’s World, S.L. y JHomes por importe de 773 miles de euros y 11 miles de
euros, respectivamente, sociedades vinculadas a accionista.
(***) Deuda mantenida con Alza Residencial, S.L. por importe de 603 miles de euros, sociedad vinculada
con accionista, y Deuda mantenida con Al Alfia por importe de 7.200 miles de euros, sociedad vinculada
con accionista y Deuda mantenida con Rialpa’s World, S.L, por importe de 365 miles de euros, sociedad
vinculada con accionista de la Sociedad.
(***) Deuda mantenida con Alza Residencial, S.L. por importe de 624 miles de euros, sociedad vinculada
con accionista, con a Rialpa’s World, S.L por importe de 365 miles de euros, sociedad vinculada a
accionista, así como deuda con Laite Business, S.L. y con Iuris Consultatio L&K, S.L. por importe de 8
miles de euros, sociedades vinculadas con consejeros.
31 de diciembre de 2020
Balance consolidado
Consejo de
Administración
y Alta Dirección
Otras
partes
vinculadas
Total
Activos financieros no corrientes
-
-
-
Otros pasivos no corrientes (*)
-
603
603
Acreedores comerciales y
otras cuentas a pagar
-
-
-
Otros pasivos corrientes (**)
632
632
(*) Deuda mantenida con Alza Residencial, S.L. por importe de 603 miles de euros, sociedad vinculada con
accionista
(**) Deuda mantenida con Alza Residencial, S.L. por importe de 624 miles de euros, sociedad vinculada
con accionista, y con Laite Business, S.L. y con Iuris Consultatio L&K, S.L. por importe de 8 miles de euros,
sociedades vinculadas con consejeros.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
110
30. OTRA INFORMACION ADICIONAL
30.1 Plantilla
La plantilla total consolidada de Urbas al 31 de diciembre de 2021 asciende a 840
empleados (22% Mujeres) localizados en España 532 empleados; Portugal 146
empleados; África 40 empleados y Latinoamérica 122 empleados (2020: 84 empleados
localizados en España con un 25% de Mujeres).
La plantilla media de Urbas distribuida por categorías profesionales y por géneros es la
siguiente:
2021
2020
Mujeres
Hombres
Mujeres
Hombres
Alta Dirección
1
4
-
-
Directivos
5
20
-
5-
Licenciados y técnicos
78
101
3
11
Técnicos de grado medio
20
104
8
5
Administrativos y comerciales
71
36
10
7
Oficiales
16
106
-
7
Operarios
18
227
28
209
598
21
63
84
Total plantilla media
807
El Grupo Urbas cuenta a 31 diciembre de 2021 con un total de 9 trabajadores con
discapacidad (1,1 % de la plantilla) (2020: 0 trabajadores).
Para ver más información sobre la plantilla, véase el apartado correspondiente del
Informe de Gestión Consolidado “Estado de Información No Financiera del ejercicio
2021” capítulo 4.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
111
30.2 Honorarios de auditoría
Los honorarios relativos a servicios de auditoría y otros servicios distintos prestados
por Baker Tilly Auditores, S.L.P. y las sociedades de su red (Baker Tilly), así como por
otros auditores durante el ejercicio 2021 y 2020 son los siguientes:
Miles de euros
Baker Tilly Auditores, S.L.P.
Otros Auditores
2021
2020
2021
2020
Servicios de auditoría (*)
232
85
35,7
27
Otros servicios de verificación (**)
165
1
-
-
Total servicios de auditoría
y relacionados
397
86
35,7
27
Otros servicios
-
23,0
Total servicios profesionales
397
86
58,7
27
(*) El epígrafe de “Servicios de auditoría” incluye los honorarios correspondientes a la auditoría de las
cuentas anuales individuales y consolidadas de Urbas Grupo Financiero, S.A,
(**) El epígrafe de "Otros servicios de verificación" incluye servicios profesionales relacionados con la
auditoría, principalmente, la revisión limitada de los estados financieros intermedios resumidos
consolidados, verificaciones y certificaciones para entidades financieras, así como la verificación del Estado
de Información No Financiera del Informe de Gestión consolidado del ejercicio 2021.
Los Administradores de la Sociedad dominante han obtenido la confirmación del
auditor del Grupo, sobre el cumplimiento por parte de éste, de los requerimientos de
independencia aplicables de acuerdo con lo establecido en la Ley y el Reglamento de
Auditoría de Cuentas aplicables.
31. INFORMACION SOBRE MEDIO AMBIENTE
Debido a la tipología de la actividad llevada a cabo por las sociedades del Grupo, así
como a las medidas de concienciación, llevadas a cabo en las sociedades adquiridas, así
como internamente para minimizar el posible impacto medioambiental, el Grupo no
tiene gastos, activos, ni provisiones significativas de naturaleza medioambiental que
pudieran ser significativos en relación con el patrimonio neto, la situación financiera y
sus resultados.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
112
32. HECHOS POSTERIORES
32.1 Ampliación de capital
El 9 de febrero de 2022, se amplía el capital social por conversión de 1 obligación de la
serie “Gamela Norinversiones Noviembre 2021” mediante la emisión y puesta en
circulación de 66.256.666 acciones ordinarias por un importe nominal de 663 miles de
euros (0,010 euros por acción) y 337 miles de euros de prima de emisión (0,0051 euros
por acción). Estas acciones están pendientes de inscripción en el Registro Mercantil y
de ser admitidas a cotización.
En consecuencia, a la fecha de formulación de las presentes Cuentas Anuales
consolidadas el capital social de la Sociedad dominante estaría compuesto por un total
de 43.517.381.403 acciones de valor nominal 435.174 miles de euros.
32.2 Acuerdo con Care Property Spain, S.L.
En febrero de 2022 Urbas ha firmado un acuerdo marco con Care Property Spain, S.L.
(“CPI Spain”), entidad propiedad al 100% de Care Property Invest NV (“CPI”), sociedad
de inversión inmobiliaria regulada (RREC, Regulated Real Estate Company)
domiciliada en Bélgica y cotizada en Euronext, especializada en el sector de las
residencias y asistencia sanitaria para personas mayores y con discapacidad.
El acuerdo marco se centra, inicialmente, en la construcción y el desarrollo de
residencias de mayores en Madrid, Andalucía, Galicia y Aragón, alineados con la
estrategia de inversión de CPI para invertir en España un importe potencial global de
inversión de hasta 140 millones de euros. Este valor de inversión no es vinculante, y
dependerá de la viabilidad de cada proyecto en función de los parámetros financieros y
comerciales que en cada caso correspondan.
Urbas será responsable del desarrollo inmobiliario de los proyectos mediante la
adquisición de los suelos, la construcción y la ejecución completa de los proyectos ‘llave
en mano’ que serán adquiridos por CPI mediante un acuerdo adicional. Urbas y CPI
trabajarán en paralelo en la identificación de otras posibles ubicaciones para continuar
aumentando el porfolio de activos inicial, así como en la selección y negociación con
operadores de primer nivel especializados en la gestión de residencias en los mercados
más atractivos de España. Urbas se posiciona en el sector de las residencias para
mayores y se analiza la posibilidad de incorporar a sus líneas de negocio la gestión de
centros residenciales.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
113
32.3 Modificación acuerdo de adquisición del Grupo Joca
Durante el proceso de auditoría del Grupo Urbas correspondiente al ejercicio 2021, el
Consejo de Administración observó la necesidad de realizar una serie de ajustes en la
contabilidad del Grupo Joca correspondiente a ejercicios sociales anteriores a su
adquisición por parte de Urbas y que han sido considerados en la contabilización de la
combinación de negocios del Grupo Joca.
Con fecha 19 de abril de 2022, Urbas ha llegado a un acuerdo con Rialpa´s World, S.L.
y Don Alberto Aragonés Monjas, en su condición de parte vendedora en el contrato de
compraventa de JOCA, para reducir el precio de la transacción como consecuencia de
los ajustes contables sobre ejercicios sociales anteriores a la adquisición de JOCA
identificados por parte de URBAS en el proceso de contabilización de dicha
adquisición, todo ello según el siguiente detalle:
✓ El precio de la compraventa queda reducido por acuerdo entre las partes en 20
millones de euros, pasando de 35 millones de euros a 15 millones de euros. Para
ejecutar la reducción del precio, Urbas ha recibido acciones propias que eran
titularidad de los vendedores, valoradas en 20 millones de euros. El valor de las
acciones entregadas a Urbas coincide con el valor que se asignó a dichas acciones en
la transacción inicial, es decir, 0,0125 euros por acción, correspondiendo 0,010
euros a su valor nominal y 0,0025 euros a prima de emisión.
✓ Como consecuencia de esta operación, la Compañía obtiene una contraprestación
consistente en la entrega de 1.600.000.000 de acciones propias titularidad de los
vendedores, que quedan en autocartera y cuyo destino está siendo analizado por el
Consejo de Administración.
Las acciones propias recibidas de los vendedores representan un porcentaje
aproximado de 3,68% del capital social de Urbas, con un valor en el mercado, según el
valor de cotización de cierre del día 27 de abril de 2022.de más de 22 millones de euros.
La contabilización del acuerdo alcanzado y de la autocartera recibida se llevará a cabo
en el ejercicio 2022, La reducción del precio de compra de JOCA no implicará ninguna
pérdida para la Sociedad.
Con fecha 19 de abril de 2022 el Sr. D. Alberto Aragonés Monjas, consejero de la
Sociedad ha decidido presentar su dimisión como miembro del Consejo de
Administración de Urbas. Con esta misma fecha se extingue el pacto de sindicación de
voto suscrito entre los accionistas Robisco Capital Markets, S.L. y Rialpa´s World, S.L.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
114
ANEXO I.A – ESTRUCTURA SOCIETARIA GRUPO URBAS
% Participación
Miles de euros
Sociedad participada
Domicio social
Actividad
Directo
Total
Capital
Reservas
Resultado
2020
Activos Financieros Urbas, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
-
-
(29)
Alandalus Real Estate Gestión de Patrimonios, S.L.,
Sevilla
Promoción inmobiliaria
100%
100%
3
188
(37)
Aldira Inversiones Inmobiliarias, S.L. (1)
Madrid
Promoción inmobiliaria
100%
100%
69.341
274.387
(183)
Amantani Inversiones, S.L.
Sevilla
Promoción inmobiliaria
-
100%
763
175
(29)
Áridos Novelda, S.A.
Badajoz
Explotación canteras
-
100%
117
2.163
(9)
Araso Park, S.L.
Guipúzcoa
Promoción inmobiliaria
-
100%
200
(411)
(57)
Arkalanda Construcciones, S.A.
Bizkaia
Promoción inmobiliaria
99,9%
60
(51)
(3)
Banurba Financiación, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
3
-
-
Bayeu 2010, S.L.
Zaragoza
Promoción inmobiliaria
-
100%
637
(13.230)
(506)
Bidarte Gestión, S.L.
Bizkaia
Servicios
-
100%
9
(324)
(184)
Caribbean Resort & Golf, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
30%
Comusa Activos, S.L.
Guipúzcoa
Promoción inmobiliaria
-
100%
6.856
-
(10)
Comusa Asset Holding I S.a.r.l.
Luxemburgo
Holding
-
100%
6.868
-
(34)
Comusa Asset Holding I S.a.r.l.
Luxemburgo
Holding
-
100%
6.868
-
(33)
Construcciones de la Vega COVE, S.L.
Guadalajara
Promoción Inmobiliaria
-
100%
3.005
(23)
(727)
Construcciones Murias, S.A. (1)
Donostia
Construcción
-
100%
2.512
37.932
(499)
Construcciones Urrutia, S.A. (2)
Vitoria
Construcción
69,95%
69,95%
148
1.669
(25)
Consultora de Construcciones, S.L.
Badajoz
Consultoría
-
100%
775
(491)
11
Desarrollos Renovables Zimmerman, S.L.
Guadalajara
Sin actividad
100%
100%
3
(9)
-
Desarrollos Urbas Panticosa, S.L. (*)
Madrid
Promoción Inmobiliaria
-
100%
830
No aplica
No aplica
Divertiendas, S.L.
Madrid
Promoción Inmobiliaria
-
100%
3
80
-
Druet Real Estate, S.L.
Madrid
Promoción Inmobiliaria
0,01%
50,70%
3.275
13.099
-
ECISA Maroc, S.A.R.L.A.U.
Marruecos
Construcción
-
100%
23
(6)
-k
ECISA Compañía General de Construcciones, S.A (3).
Alicante
Construcción
100%
100%
8.963
12.519
(16.171)
ECISA PAU Inmobiliaria Campello, S.L.
Alicante
Promoción Inmobiliaria
-
50%
271
(1)
224
El Decano Audiovisual, S.L.
Guadalajara
Medios de Comunicación
40,64%
40,64%
4
-
-
Estudio y Diseño de Interiores, S.A.
Alicante
Construcción
-
100%
240
(165)
(1)
Euskadi Basque Team, S.L.
Guipúzcoa
Promoción Inmobiliaria
-
100%
3
(1.180)
297
Fast Track industrial and logistic Services, B.V.
Holanda
Distribución
-
100%
50
(98)
-
Gespar Propiedades, S.L.
Madrid
Promoción Inmobiliaria
100%
3
(3)
-
Gestión Estación Pozuelo, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
65%
3
-
39
Gestión Geriatrica Navalagamella, S.L. (*)
Madrid
Gestión Centro Geriátrico
100%
3
-
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
115
% Participación
Miles de euros<
Sociedad participada
Domicio
social
Actividad
Directo
Total
Capital
Reservas
Resultado
2020
Giroa Vital AIE
Guipúzcoa
Energía
100%
6
251
(6)
Green Power Solutions, S.A.
Madrid
Energía
100%
10
(5)
5
Gresmup, S.L.
Guipúzcoa
Recogida de residuos
-
50%
3
(23)
-
GR4 PT, S.A. (4)
Portugal
Construcción
-
100%
2.900
431
54
Guadehermosa Activos, S.L.
Guadalajara
Sin Actividad
-
100%
17.631
9
(999)
Guadahermosa Grupo Inmobiliario, S.L.
Guadalajara
Promoción inmobiliaria
100%
100%
96
1.084
(6)
Guadahermosa Proyectos Urbanísticos 2001, S.L.
Guadalajara
Promoción inmobiliaria
-
100%
3
35
(3)
Hispana de Instalaciones, S.A. Ingenieros Industriales
Alicante
Instalación y mantenimiento
-
100%
120
992
(278)
Huset Capital Sociedad de Inversiones, S.L.
Guadalajara
Promoción inmobiliaria
100%
100%
3
-
-
Iberactivos, S.A.
Alicante
Promoción inmobiliaria
-
100%
2.269
8.199
(9.1.98)
ICADI Properties, S.A.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
3
(1)
4
Inmobiliaria Errondo, S.A.
Guipúzcoa
Promoción inmobiliaria
-
50%
273
463
87
International Consultant Adviser for Developement
and Innovation, S.L. (ICADI) (7)
Madrid
Construcción
100%
100%
52
514
(121)
Intervias Construcciones, S.L. (6)
Madrid
Construcción
-
100%
5.601
2.897
1.303
Inversiones Alfonso el Sabio, S.L.
Alicante
Promoción inmobiliaria
-
100%
3
(168)
(70)
Inversiones Playa Mayor, S.L.
Madrid
Promoción Inmobiliaria
-
100%
2.812
(387)
(9)
Inversiones Urdiales, S.L.
Bizkaia
Promoción Inmobiliaria
-
99,87%
150
14
(28)
Irusta – Larraskitu AIE
Bizkaia
Promoción Inmobiliaria
-
99,97%
127
(609)
-
José Luis Caso 72, S.L.
Madrid
Promoción Inmobiliaria
-
100%
3.584
29.882
370
Localeasy, S.L.
Madrid
Promoción Inmobiliaria
-
100%
1.772
1.438
113
Jaureguizar Gestora, S.L.
Bilbao
Promoción inmobiliaria
100%
100%
69
69
11
Jaureguizar Promoción y Gestión Inmobiliaria, S.L. (5)
Bilbao
Promoción inmobiliaria
100%
100%
5.437
890
(3.280)
Joca Ingeniería y Construcciones, S.A. (6)
Madrid
Construcción
0,01%
100%
3.495
8.759
(1.156)
Joca Ingeniería y Construcciones Colombia
Colombia
Construcción
-
100%
8
(66)
(32)
Joca Perú Ingeniería y Construcciones, S.A.
Perú
Construcción
-
100%
16
(79)
-
Luz y Agua Extremadura, S.A.
Badajoz
Energía
-
100%
60
(32)
8
Materiales Cerámicos Materias Primas, S.L.
Lugo
Energía (Minería)
100%
100%
90
6
(14)
Murias Bidasoa, S.L.
Guipúzcoa
Promoción inmobiliaria
-
100%
6
(1.901)
115
Murias Encomienda, S.L.
Guipúzcoa
Construcción
-
100%
95
5.274
266
Nalmar Estate, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
100%
100%
4
(27)
1.992
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
116
% Participación
Miles de euros
Sociedad participada
Domicilio
social
Actividad
Directo
Total
Capital
Reservas
Resultado
2020
Pádel & Gym Las Cañas, S.L.
Navarra
Gestión Centros Deportivos
-
50%
3
51
(4)
Parque Comercial Echavarri Viña, S.A.
Guipúzcoa
Promoción inmobiliaria
-
100%
376
(4.606)
(353)
Paseo de María, S.L.
Zaragoza
Promoción inmobiliaria
-
100%
4
(3.286)
(119)
Promociones Javali Futuro, S.A.
Alicante
Promoción inmobiliaria
-
33%
1.626
(73)
-
Promotora Geranio Alovera, S.L. (*)
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
1.311
N/A
N/A
Proyecto de las Brisas Vera, S.L. (*)
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
1.714
N/A
N/A
Proyecto Inmobiliario P2 Azuqueca, S.L. (*)
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
5.806
N/A
N/A
Proyecto Inmobiliario La Campiña, S.L.
Guadalajara
Promoción inmobiliaria
-
100%
1.050
(5)
(2)
Restauraciones Goiherri, S.L.
Guipúzcoa
Construcción
-
100%
3
(266)
(77)
Sainsol Energía, S.L.
Madrid
Energía
100%
100%
30
4
3
S.A.R.L. BTP ECISA Algerie
Argelia
Construcción
-
49%
41
-
-
Sistemas de Automatismo y Control, S.A. (6)
Madrid
Construcción
-
100%
2.196
(122)
(272)
Sociedad Promotora Inmobiliaria Margen Derecha,
S.L.
Bizkaia
Promoción inmobiliaria
-
100%
18.000
(11.019)
(596)
Terlemudes, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
310
550
-
Teslabarri, S.L.
Bizkaia
Promoción inmobiliaria
-
100%
3
-
-
Torres de la Alameda Investment, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
3.409
(1.797)
(162)
Urbanijar Ibérica, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
60%
19.982
(17.665)
-
Urbas Belvalle, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
9.535
-
-
Urbas Cienfuegos, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
100%
100%
3
-
-
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
117
(1) Cuentas Anuales del ejercicio 2021 y 2020 auditadas por Baker Tilly Auditores, S.L.P. y BSK Bask Consulting, S.L., respectivamente.
(2) Cuentas Anuales del ejercicio 2021 y 2020 auditadas por Baker Tilly Auditores, S.L.P. y Test Auditores Consultores, S.L., respectivamente.
(3) Cuentas Anuales del ejercicio 2021 y 2020 auditadas por Baker Tilly Auditores, S.L.P. y Deloitte, S.L., respectivamente.
(4) Cuentas Anuales del ejercicio 2021 y 2020 auditadas por Noras Silverio & Associados, SROC, Lda.
(5) Cuentas Anuales del ejercicio 2021 y 2020 auditadas por PKF Attest Servicios Empresariales, S.L.
(6) Cuentas Anuales del ejercicio 2021 y 2020 auditadas Baker Tilly Auditores, S.L.P. y Lourdes Benavides Almela, respectivamente.
(7) Cuentas Anuales 2020 auditadas por Lourdes Benavides Almela.
(*) Sociedades creadas en 2021
REVISAR FILIALES COLOMBIA
% Participación
Miles de euros
Sociedad participada
Domicilio
social
Actividad
Directo
Total
Capital
Reservas
Resultado
2020
Urbas Contratos y Proyectos, S.L. (*)
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
3
No aplica
No aplica
Urbas Desarrollos Empresariales, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
87.651
-
(1o)
Urbas Desarrollos Internacionales, S.L. (*)
Madrid
Promoción inmobiliaria
100%
100%
3
No aplica
No aplica
Urbas Entrenúcleos, S.L. (*)
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
5.863
No aplica
No aplica
Urbas Financial Invest, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
3
113.276
-
Urbas Inversiones Finalistas y Desarrollos, S.L.
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
3
113.276
-
Urbas Luxco I S.a.r.l.
Luxemburgo
Holding
-
100%
12
-
-
Urbas Outbound Developments, S.L. (*)
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
3
No aplica
No aplica
Urbas Contratos y Proyectos, S.L. (*)
Madrid
Promoción inmobiliaria
-
100%
3
No aplica
No aplica
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
118
ANEXO I.B – VARIACIONES EN EL PERIMETRO DE CONSOLIDACION
Las principales sociedades que se incorporan al perímetro de consolidación en el
ejercicio 2021 son las siguientes:
Grupo ECISA
Sociedad dependiente
ECISA Compañía General de Construcciones, S.A. (*)
ECISA Maroc, S.A.R.L.A.U. (sin actividad)
ECISA PAU Inmobiliaria Campello, S.L.
Fast Track industrial and logistic Services, B.V. (sin actividad)
Hispana de Instalaciones, S.A. Ingenieros Industriales
Iberactivos, S.L.U.
Inversiones Alfonso El Sabio, S.L.U.
S.A.R.L. BTP ECISA Algerie
Promociones Javali Futuro, S.L. (sin actividad)
(*) Dicha entidad cuenta con sucursales (establecimientos permanentes) en Marruecos y Argelia.
El Grupo ECISA participa en distintas Uniones Temporales de Empresas (UTEs) y sus
equivalentes en el extranjero o consorcios.
Grupo JAUREGUIZAR
Sociedad dependiente
Bayeu 2010, S.L.
Bidarte Gestión, S.L.
Inversiones Urdiales, S.L.
Irusta – Larraskitu AIE
Jaureguizar Promoción y Gestión Inmobiliaria, S.L. (*)
Jaureguizar Gestora, S.A.
Paseo de María, S.L.
Sociedad Promotora Inmobiliaria Margen Derecha, S.L.
Teslabarri, S.L.
El Grupo Jaureguizar participa en distintas Uniones Temporales de Empresas (UTEs).
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
119
Grupo JOCA
Sociedad dependiente
Áridos Novelda, S.L.
Consultora de Construcciones, S.L.
Green Power Solutions, S.A.
GR4 PT, S.A.
Icadi Properties, S.A.
International Consultant & Adviser for Development and Innovation, S.L. (ICADI)
Intervias Construcciones, S.L. (**)
Joca Ingeniería y Construcciones, S.A. (*)
Joca Ingeniería y Construcciones Colombia
Joca Perú Ingeniería y Construcciones, S.A.
Sistemas de Automatismo y Control, S.A. (SACONSA)
Luz y Agua Extremadura, S.A.
El Grupo Joca participa en distintas Uniones Temporales de Empresas (UTEs) y sus
equivalentes en el extranjero o consorcios.
(*) Dicha entidad cuenta con sucursales (establecimientos permanentes) en Portugal, Bolivia, Panamá,
Chile, Paraguay, Perú, Colombia y Ecuador.
(**) Dicha entidad cuenta con sucursales (establecimientos permanentes) en Bolivia.
Grupo NALMAR
Sociedad dependiente
Nalmar Estate, S.L.
Druet Real Estate, S.L.
Grupo URRUTIA
Sociedad dependiente
Arkalanda Construcciones, S.A.
Construcciones Urrutia, S.A.
El Grupo URRUTIA participa en distintas Uniones Temporales de Empresas (UTEs).
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
120
Otras sociedades
Sociedad dependiente
Alandalus Real Estate Gestión de Patrimonios, S.L.,
Desarrollos Urbas Panticosa, S.L. (*)
Proyecto de las Brisas Vera, S.L. (*)
Promotora Geranio Alovera, S.L. (*)
Proyecto Inmobiliario P2 Azuqueca, S.L. (*)
Sainsol Energía, S.L.
Urbas Contratos y Proyectos, S.L. (*)
Urbas Desarrollos Empresariales, S.L. (*)
Urbas Desarrollos Internacionales, S.L. (*)
Urbas Outbound Developments, S.L. (*)
(*) Entidades constituidas por en el grupo Urbas en 2021
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
121
ANEXO II – OPERACIONES CONJUNTAS - UTEs
Grupo ECISA
UTEs al 31 de diciembre de 2021
%
Integración
UTE EDAR Los Carrizales
50%
UTE Parque Empresarial Sagunto
12%
UTE Alicante Norte EPSAR
30%
UTE Depósito San Gabriel
75%
UTE Reurbanización Calle Elda
100%
UTE Viaducto autovía Alicante -Madrid
100%
UTE Trabajos en andenes estación de Palantordera
50%
UTE Catenaria línea 2 TRAM
35%
UTE Red de aguas pluviales en la calle Olimpo
50%
UTE Recinto ferial de mayo de Torrevieja
50%
UTE Desdoblamiento carretera CV – 309 Sagunto
12%
UTE Remodelación y mejora centro urbano Petrer
50%
UTE Mejora infraestructuras en centro urbano Pilar de la Horadada
50%
UTE vía parque de Alicante
40%
UTE Proyecto ejecución Ronda de Moncofar
50%
UTE Fase II Aeropuerto de Valencia
100%
UTE Instalaciones y equipamiento del parking de la Avda. de la Estación
50%
UTE Variante norte Pedralba carretera CV - 380
50%
UTE Conservación V-4 y V-7 Valencia
50%
UTE Instalación y modernización de construcciones de regadío
50%
UTE Instalación y modernización de construcciones de regadío
50%
UTE Conservación Castellón
50%
UTE Adecuación de accesos AVE Madrid - Extremadura
50%
UTE Mejora y modernización regadío en CR Canal del Páramo (Sector I)
50%
UTE Reparación daños clase 1 puentes y viaducto línea 1 y FGV
50%
UTE Estación Pozuelo
80%
UTE EDAR Canfrac
50%
UTE Rehabilitación depósito parque Fiesta del Árbol
67%
UTE Centro Cultural en el polígono industrial de Carrús
50%
UTE Instituto de Formación Deportiva UMH
65%
UTE Fontcalent SIEPSA
30%
UTE Mantenimiento Instalaciones ACS en Centro Penitenciario Dueñas
30%
UTE Diputación de Valencia
20%
UTE sede Metro de Madrid
50%
UTE SEOR (sucursal argelina UTE española)
70%
Grupo JAUREGUIZAR
UTEs al 31 de diciembre de 2021
%
Integración
UTE Jaureguizar – ASAI Consulting
100%
UTE Fase A – Zorrozaure
30%
UTE Morlans
50%
UTE Mirador del Museo
50%
UTE Plaza del Gas
70%
UTE San Sebastián
50%
UTE Tecsa
X %
UTE Zorrozaure
40%
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
122
Grupo JOCA
UTEs al 31 de diciembre de 2021
%
Integración
UTE “La Olmeda”
50%
UTE Actividades y Cauces del Sur Parque Rabanales”
50%
UTE EATP Aljaraque
60%
UTE Colectores Cartagena
66,67%
UTE La Platina
44%
UTE FCC Hospital de Cáceres
50%
UTE Hotel Relais Chateaux
50%
UTE Puerto Vinaroz
50%
UTE Conservación A-66 II
50%
UTE AVE El Cuervo Jerez
50%
UTE Tranvía Chiclana
50%
UTE FCC Autovía Batán Coria
50%
UTE Palacio Plasencia II
50%
UTE AVE Villazopeque
50%
UTE Canal de Orellana
50%
UTE Guadiato
50%
UTE Tranvía Chiclana Subtramo Urbano
50%
UTE Son Rullán
75%
UTE Virgen de la Salud
20%
UTE FCC Villar Plasencia
30%
UTE Cadiar Yator
50%
UTE Puerto Orzola
30%
UTE Centro Penitenciario Chiclana
50%
UTE EDAR Los Palacios
50%
UTE Conservación Fuente Cantos
50%
UTE Conservación Cañaveral
50%
UTE ETAP Salteras
70%
UTE Conservación Malpartida
50%
UTE Comisaría Calatayud
80%
UTE Camino de Santiago
50%
UTE Parita
50%
Consorcio Changuinola (Panamá)
100%
Consorcio Construcción Camino Sadina Toabre (Panamá)
50%
Consorcio Rehabilitación Caminos Ocú (Panamá)
45%
Consorcio Curundú (Panamá)
100%
UTE Rehabilitación Antigua Harinera
70%
UTE Mejora Amarre Port Barcelona
40%
UTE Badajoz Sur Conservación
50%
UTE Conservación Plasencia
50%
UTE Aguas de Bonyic
50ç5
UTE EDAR Buenos Aires
50%
Consorcio “Alcantarillado Almirante” (Panamá)
100%
UTE Muelle Prat Fase III
40%
UTE Conservación R4
35%
Consorcio Oficina Tribunal Electoral (Panamá)
50%
UTE Galibo Fuente Oñoro
50%
UTE Pavimentación Vía Santiago subregión Antioquia (Colombia)
25%
UTE Acueducto de Bogotá
27,50%
UTE Hospital de Emergencias COVID-19
50%
UTE Fresa de la Viñuela
50%
UTE Construcción Vía Estación Monistrol
33,33%
UTE Potabilizadora Baru
40%
UTE Presa Casasola
50%
UTE Presa El Limonero
50%
UTE Colegio Montesano Benageber
50%
UTE Colegio Maestro Serrano Mislata
50%
UTE Ciudad de Barcelona II
50%
UTE Equipamiento Embalse Los Hurones
50%
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
123
UTEs al 31 de diciembre de 2021
%
Integración
UTE EDAR Villacañas
100%
UTE Explotación Z9
50%
UTE Oeste Badajoz
50%
UTE EDAR El Bonillo
49%
UTE Perelada
50%
UTE EDAR Los Santos
50%
UTE Agua Salada
50%
UTE FFCC Mantenimiento Salamanca
40%
UTE FFCC Mantenimiento Salamanca II
40%
UTE Paradas Metro Granada
50%
UTE Ferrocarriles de la Generalitat
50%
UTE Subestaciones Tren Cochabamba
50%
Grupo MURIAS
UTEs al 31 de diciembre de 2021
%
Participación
UTE AC Campo I
38,30%
UTE Aldakonea
50%
UTE Aranguren
UTE Ardoi
70%
UTE Azitain – Maltazaga
50%
UTE Barañain
50%
UTE Buruntza
60%
UTE Canal Deusto
33,33%
UTE Centro Penitenciario
UTE Cerramiento San Mamés
25%
UTE Civil Zubieta
33,33%
UTE Defensa Inundaciones Urumea
25%
UTE EDAR Canfranc
UTE Elbarrena
50%
UTE Elejalde
30%
UTE Epeleco Planta
30%
UTE Estructura San Mamés
25%
UTE Fombera
UTE Ganguren
22,5%
UTE GMG Zubieta
8,64%
UTE Goierrialdea
50%
UTE Hernialde Zizurkil
20%
UTE Hospital Uribe Kosta II
30%
UTE Hospitales
50%
UTE Ikastola
50%
UTE La Concha – Morlans
25%
UTE Muelle Deusto (Canal Deusto II)
33,33%
UTE Planta Estabilización Tudela
45%
UTE Prolongación Muelle AZ1
UTE Puentes Murias
33%
UTE Rochapea
50%
UTE Sede Metro
UTE Tudela
UTE Urduliz
50%
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
MEMORIA CONSOLIDADA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO 2021
124
Grupo URRUTIA
UTEs al 31 de diciembre de 2021
%
Integración
UTE Arrasate Urrutia
50%
UTE Ekogi – Urrutia
50%
UTE Nuicon – Urrutia
25%
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y
SOCIEDADES DEPENDIENTES
INFORME DE GESTIÓN CONSOLIDADO
EJERCICIO 2021
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
INFORME DE GESTION CONSOLIDADO DEL EJERCICIO 2021
2
1. #SOMOS URBAS
El Grupo Urbas, cuya Sociedad dominante es Urbas Grupo Financiero, S.A. está
compuesto por más de 85 sociedades constituidas en 10 países. Urbas cuenta con más
de 75 años de experiencia en la promoción y construcción de viviendas.
En la actualidad Urbas presenta un posicionamiento estratégico inmejorable y avanza
en su plan de negocio 2021 – 2024 para convertirse en uno de los actores de referencia
en los sectores inmobiliarios, de construcción y energía.
Urbas sigue una proyección ascendente y está inmersa en una nueva etapa de
crecimiento centrada en la creación de valor para todos sus accionistas. En este sentido,
la compañía cotizada ha aumentado considerablemente su perímetro de negocio
mediante una política de adquisiciones muy activa hacia áreas y empresas generadoras
de sinergias con sus actividades tradicionales, a la vez que ha conseguido reestructurar
su deuda financiera corporativa.
Con esta fórmula de crecimiento inorgánico, Urbas ha consolidado su cuota de mercado
y aumentado el alcance de su actividad, y hoy es la cabecera de un conjunto de
sociedades que operan a escala nacional e internacional, con proyectos actualmente en
España, Portugal, Bolivia, Panamá, Colombia, Cuba, Emiratos Árabes Unidos y Argelia.
Ahora, el foco está puesto en desarrollar un crecimiento orgánico ordenado, creando
grandes sinergias y racionalizando recursos.
Este proceso de expansión, diversificación e internacionalización se ha visto reflejado
claramente en las Cuentas Anuales consolidadas del ejercicio 2021, que recogen una
facturación de 201.552 miles de euros (2020: 21.522 miles de euros), y unos beneficios
antes de impuestos de 65.650 miles de euros (2020: beneficio antes de impuestos de
12.126 miles de euros).
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
INFORME DE GESTION CONSOLIDADO DEL EJERCICIO 2021
3
2. ENTORNO y TENDENCIA PREVISTA
A principios de 2020, la economía española se encontraba en una fase positiva de
crecimiento, que duraba más de cinco años y cuyos fundamentos eran más sólidos que
en ciclos pasados, pese a la persistencia de ciertos legados de la crisis. Frente a
anteriores fases expansivas, el ciclo económico iniciado en 2014 ha tenido un patrón
más equilibrado, creciendo por encima de los principales socios europeos, pero sin
generarse desequilibrios exteriores o tensiones en los precios y con una situación
financiera saneada de empresas y familias. Sin embargo, la economía española seguía
arrastrando importantes desequilibrios, consecuencia de la crisis financiera de 2008-
2013, principalmente en términos de una elevada ratio de deuda sobre PIB, histéresis
en materia de desempleo, alta tasa de temporalidad y una creciente desigualdad en la
distribución de la renta.
Sin embargo, el escenario económico cambió por completo debido a la crisis sanitaria
provocada por el COVID-19 y el impacto de las medidas necesarias para contenerlo. En
paralelo a la evolución de la pandemia, la actividad económica mundial ha ido pasando
por distintas fases, con un epicentro que se ha desplazado desde el continente asiático a
principios de año a Europa y América en primavera.
La evolución de la pandemia requirió una respuesta decidida en el plano sanitario, con
medidas de restricción de la movilidad y la actividad económica tanto en España como
en el resto de mundo. Estas medidas se tradujeron en un impacto súbito y pronunciado
en la actividad económica, con una disrupción de las cadenas de valor internacionales,
seguida de restricciones a la oferta y contención de la demanda.
En el caso de España, al igual que en la mayoría de los países de nuestro entorno, esta
situación sanitaria ha venido acompañada de una crisis económica derivada,
fundamentalmente, del cese o/y parón enorme de la actividad de la mayoría de los
sectores económicos.
Los sectores en los que opera Grupo Urbas también se han visto afectados. Según el
informe de KPMG, “Perspectivas España 2021 – Real Estate”, el sector inmobiliario ha
sido uno de los más afectados por la pandemia. Si bien es cierto que el impacto no ha
sido el mismo en todas sus actividades, las compañías inmobiliarias han tenido que
revisar sus planes de negocio para adaptarlos a una situación que en muchas ocasiones
ha tensionado sus finanzas. No obstante, el sector inmobiliario se muestra optimista en
sus perspectivas para este año, aunque la recuperación no llegará antes de 2022. Así
mismo, el informe indica, que las empresas inmobiliarias alejan el riesgo de una
burbuja inmobiliaria en los próximos tres años y la mayoría prevé que el alquiler
registrará una tendencia alcista frente a la adquisición de vivienda.
Se prevé que el mercado de la vivienda crecerá tanto por la parte de la edificación de
nueva planta como por la de la rehabilitación. Sin embargo, se trata de crecimientos de
una naturaleza diferente. “Simplificando bastante, podría decirse que la nueva planta
espera crecer por sus propios medios (se confía en que la demanda se recupere, sea
demanda de uso o de inversión) mientras que la rehabilitación está más a expensas de
los estímulos del Plan de Recuperación.”
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
INFORME DE GESTION CONSOLIDADO DEL EJERCICIO 2021
4
Por la parte de la vivienda de nueva planta, el año 2020 acabó con un 11,1% menos de
producción y con una cartera de proyectos mermada, pero recuperable. La oferta está
lejos de saturarse, los precios aún no plantean un problema y se ha anunciado un
repunte de la promoción pública. En estas condiciones, se espera que 2021 y 2022 sean
aún años de ajuste, con crecimientos entre el 6 y el 7%, con los que se volvería a la
producción prepandemia. Por tanto, el 2023 será el primer año en el que la tasa de
crecimiento por fin indique una auténtica expansión del mercado, “que hemos situado
a un nivel prudente (3%).”
Según el “Informe Euroconstruct Junio 2021”, el sector constructor ha estado menos
afectado que otros y la previsión para el conjunto del sector en España es ligeramente
más optimista que en invierno. La confianza en la recuperación ha crecido al constatar
que el 2020 (-10,4%) ha resultado menos dramático que lo que se temía y, pese a que el
arranque del 2021 ha estado plagado de incertidumbres, se prevé un segundo semestre
plenamente operativo con el que conseguir un crecimiento del 5,5%. Este ritmo de
avance se podría mantener un año más (6% previsto para el 2022) con lo cual se
recuperarían los niveles de producción del 2019, tal como en el resto de Europa (que se
estima que se incremente en un 4,1% en el año 2021 y un 3,4% en el año 2022). En la
proyección para el 2023 en adelante se esperan crecimientos menos extremos (3,5%).
La ingeniería civil parte con la ventaja de haber padecido un 2020 menos crítico (-
6,6%) que el resto de los subsectores. Con el impuso ´extra´ que puede proporcionar el
Plan Europeo de Recuperación (Fondo de Recuperación Next Generation EU, del que
España podrá recibir hasta 140.000 millones de euros, 72.000 millones de euros en
ayudas directas para transformar su tejido productivo), Urbas puede verse beneficiado
al centrar parte de su actividad en la construcción de infraestructuras de energías
renovables y eficiencia energética, transporte ferroviario sostenible o infraestructuras
básicas sociosanitarias e hidráulicas.
Se espera que estos subsectores de ingeniería civil sean los que cuenten con mayor
crecimiento de producción, con un crecimiento del 5,2% en el 2021, y del 4,4% para el
año 2022.
Durante los 12 meses del año 2021, con respecto al año 2020, el Informe IMIE TINSA
de febrero 2022 indica que el precio de la vivienda nueva y de segunda mano se
incrementó un 6,2% (a fecha de enero 2022), los visados de obra nueva se han
incrementado un 14,7% (dato a noviembre 2021), las hipotecas han crecido un 26%
(dato a noviembre 2021), la compraventa de viviendas ha subido un 32,9% en tasa
anual (dato del INE a diciembre 2021) y el paro registrado ha disminuido en un 20,12%
situándose la tasa de paro en un 13,33% (datos del SEPE a enero 2022).
En este sentido, los últimos informes sectoriales (Informe Análisis de Sector
Inmobiliario de Bankinter del 14 de octubre 2021 y Real Estate Investment & Financing
Keys de Febrero del 2021), indican que los precios de la vivienda “sorprenden muy
positivamente en la primera mitad de 2021” (Bankinter).
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
INFORME DE GESTION CONSOLIDADO DEL EJERCICIO 2021
5
La renta bruta disponible de los hogares disminuyó la tercera parte de lo que lo hizo el
PIB (-3,3% frente a un -9,9%) en el 2020 (año en el que el PIB disminuyó a niveles del
año 2016) y la previsión es que dicha renta bruta disponible se incremente un 3,9%
durante el 2022 (frente una estimación de un 6,9% del PIB).
A esto hay que sumarle que los costes de financiación siguen muy bajos y que hasta un
60% de las nuevas hipotecas se han firmado a tipo fijo, lo que cubre a los compradores
frente a futuras subidas de los tipos y el Euribor.
Según la encuesta de población activa del INE, para el último trimestre del 2021, el
número de hogares también ha experimentado un incremento de 66.600 en el último
trimestre del año 2021, situándose el total de hogares en 18.990.000 (siendo el 27,13%
unipersonales).
En cuanto al consumo, la previsión es que éste se recupere este año 2022 y las
previsiones gubernamentales anticipan que la demanda interna se incremente un 9,3%
este año. Asimismo, prevé que el PIB podría crecer un 9,8% gracias al impacto positivo
de los fondos del Plan Europeo de Recuperación. Respecto del PIB, éste creció un 5%
(hasta los 1.202.994 millones de euros) superando las previsiones del Banco de España
que lo estimaban en un 4,5% a mediados de diciembre 2021.
Respecto del valor de cotización del Grupo, éste se vio afectado por la crisis sanitaria
provocada por el COVID-19.
La acción del Grupo Urbas, dentro de las caídas generalizadas de las bolsas europeas,
sufrió un descenso de su precio de cotización de cierre desde 0,0068 euros por acción el
2 de marzo de 2020 hasta 0,0036 euros el 16 de marzo de 2020 (el 14 de marzo el
Gobierno declaró el estado de alarma por la crisis sanitaria y se decretó el
confinamiento de la población), su precio más bajo de los últimos 30 meses. Sin
embargo, el precio de cotización se fue recuperando, marcando 0,0083 euros el 10 de
junio de 2020, 0,017 euros el 21 de septiembre 2020, 0,023 euros el 29 de septiembre y
cerrando el año 2020 cotizando a 0,0177 euros.
En el primer semestre del año 2021 ha alcanzado su cotización máxima del año en
0,0225 euros el 8 de abril, tocando su precio de cierre más bajo en el primer semestre,
0,0163 euros, el 30 de junio. En el segundo semestre, se informa al mercado de las
adquisiciones realizadas por el Grupo Urbas (las sociedades Ecisa, Urrutia, Nalmar,
Joca y Jaureguizar) y se publica el Plan de Negocio 2022-2024. El 1 de julio cerró a un
precio de 0,0175 euros, el 5 de julio cerró en 0,0188 euros (precio de cierre más alto del
segundo semestre), cerrando el año 2021 en 0,0135 euros. El precio de cierre más bajo
en el año se dio el 15 de diciembre, cerrando en 0,0131 euros.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
INFORME DE GESTION CONSOLIDADO DEL EJERCICIO 2021
6
El Consejo de Administración de Grupo Urbas está convencido de que la notable
mejora en los resultados, el crecimiento del balance, la amplitud de actividades y
servicios ofrecidos, las sinergias generadas, la reestructuración de la deuda corporativa
y las incorporaciones al Consejo de Administración y el nombramiento de un equipo de
gestión (Alta Dirección) altamente cualificado y experimentado, redundarán y
mejorarán claramente en el comportamiento y cotización de la acción.
Por todo ello la Compañía confía que el cumplimiento de su Plan de Negocio redundará
en el beneficio de todos sus accionistas en un futuro próximo.
3. ACTIVIDAD 2021
La evolución del Grupo URBAS durante los ejercicios 2020 y 2021 se ha dirigido en dos
direcciones fundamentales: la diversificación de su actividad tradicional inmobiliaria,
lo cual ha quedado reflejado en distintas adquisiciones de compañías con distintos
objetos sociales, y la reordenación y reducción de su deuda financiera con la banca
nacional y fondos de inversión.
Con fecha 23 de marzo de 2020 el Grupo Urbas anunció la adquisición del 100% de la
emblemática empresa de ingeniería y construcción Construcciones Murias, S.A.
La integración de Construcciones Murias en el Grupo Urbas supuso un fuerte impulso a
los ingresos y sirvió para diversificar su actividad y facilitar la entrada en nuevos
mercados. Adicionalmente, supuso la integración de una actividad complementaria en
el Grupo Urbas que crea nuevas sinergias con la promoción inmobiliaria y gestión de
suelo y activos en rentabilidad.
Adicionalmente, en el mismo ejercicio 2020, se inició la actividad de “Energía e
Industria”, que apareció como un segmento nuevo a consecuencia de la adquisición del
100% de la entidad Materiales Cerámicos Materias Primas, S.L. (“Ksilan”), que supuso
la integración de una mina de feldespato potásico con unas reservas probadas de 11
millones de toneladas, aunque según los últimos estudios de prospección y sondeo,
éstas pueden ser sustancialmente superiores.
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES
INFORME DE GESTION CONSOLIDADO DEL EJERCICIO 2021
7
Las reservas probadas están valoradas en 660.millones de euros aproximadamente. Se
estima que la explotación de la mina comenzará a lo largo del período 2022-2023, con
unos ingresos estimados para el primer año de explotación de más de 10 millones de
euros.
En esta línea de diversificación de su actividad tradicional, durante el ejercicio 2021, se
han ejecutado las siguientes operaciones corporativas de adquisición mediante los
cuales el Grupo adquirió el 100% del capital social de:
✓ JOCA Ingeniería y Construcciones, S.A. (precio acordado en el contrato de
35.000 miles de euros mediante la entrega de 2.800.000 miles de acciones de
Grupo Urbas Grupo Financiero) – más de 500 empleados con actividad en España,
Portugal, Panamá, Bolivia y Colombia. Especializada en obra civil, agua, gas y
energía civil
✓ ECISA Compañía General de Construcciones, S.A. (precio acordado en el
contrato de 26.275 miles de euros mediante la entrega de 2.101.961 miles de
acciones de Grupo Urbas Grupo Financiero) – más de 100 empleados, con actividad
en España y Argelia, especializada en edificación residencial y singular y
mantenimiento, conservación y obra civil.
✓ Nalmar Estate, S.A. especializada en promoción residencial en el territorio
nacional. La compra ha aportado 1 solaren Alicante y un terreno en Almuñécar
(Granada) con 49 viviendas previstas, así como un 50,70% de Druet, S.L.
propietaria de terrenos para la promoción de viviendas en Benalmádena,
Calahonda y una promoción en curso en Almuñécar (38 viviendas).
✓ Sainsol Energía S.L. (precio fijo acordado en el contrato de 300 miles de euros
mediante la entrega de 24.000 miles de acciones de Grupo Urbas Grupo Financiero
y potencial precio variable) – empresa especializada en instalaciones en cubiertas
para el autoconsumo de energía renovable.
✓ Jaureguizar Promoción y Gestión Inmobiliaria S.L. y Sociedad Gestora
de Viviendas, S.A., que supuso una inversión de 2 euros y la asunción de deudas
mantenidas por el Grupo Jaureguizar con sus antiguos accionistas por importe de
4.635 miles de euros;
✓ Alandalus Real Estate Gestión de Patrimonios, S.L., domiciliada en Sevilla
y dedicada a la promoción y gestión de cooperativas, y que cuenta con varios
proyectos en marcha en el sector de la vivienda protegida en Andalucía. Alandalus
está fundamentalmente enfocada al negocio residencial en alquiler (build-to-rent)
con proyectos en marcha en distintas fases de desarrollo para levantar 620
viviendas destinadas a alquiler en Sevilla y en Granada
Así mismo Urbas adquirió, el 69,95% del capital social de Construcciones Urrutia,
S.A. (precio fijo acordado en el contrato de 1 euro y potencial precio variable de 750
miles de euros)– Más de 60 empleados con actividad en España y especializada en
edificación residencial.
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INFORME DE GESTION CONSOLIDADO DEL EJERCICIO 2021
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Dichas adquisiciones han supuesto la integración vertical de la fase de promoción
(Jaureguizar, Nalmar y Alandalus) y la de construcción (Joca, Ecisa, Murias y Urrutia)
dentro del ciclo inmobiliario con el objetivo de minorar costes y agilizar los plazos de
construcción, lo que conllevará sinergias operativas y financieras.
Con estas adquisiciones la actividad de Urbas se desarrolla en las siguientes líneas de
negocio:
3.1. Inmobiliario
El modelo de negocio inmobiliario del Grupo Urbas, se basa en los siguientes pilares:
✓ Estrategia de crecimiento clara y bien definida sostenida en la mayor fortaleza de la
compañía: conocimiento experto del mercado y experiencia de más de 70 años en el
negocio inmobiliario.
✓ Promoción directa BTS (build-to-sell) y para alquiler BTR (build-to-rent)
✓ Gestión de cooperativas
✓ Viviendas para un nivel adquisitivo medio y, por tanto, con penetración en el
segmento más amplio de población.
✓ Banco de suelo de calidad y bien localizado en zonas con alta demanda y precios al
alza, que al 31 de diciembre de 2021 es de 17,9 millones de metros cuadrados.
✓ Cartera de proyectos diversificada en zonas con alto potencial de demanda.
✓ Proceso integral, desde el diseño y desarrollo de cada producto inmobiliario hasta la
definición de la estrategia comercial y el control del proceso de construcción.
✓ Capacidad constructiva: control directo de la calidad, los plazos y los costes de la
obra.
✓ Estrategia de marketing como elemento diferencial, fortaleza comercial y profundo
conocimiento de la demanda. ‘Customer journey’ definido para experiencia de
cliente excepcional, incluyendo el servicio post-venta.
✓ Calidad, sostenibilidad, innovación y tecnología, aplicables a la gestión de los
procesos y al entorno residencial (concepción, diseño, ejecución, materiales y
calidades).
La Promoción Inmobiliaria y la gestión de Suelo es uno de los pilares sobre los que se
ha construido Urbas, con más de 30.000 viviendas promovidas y construidas, y 17,9
millones de metros cuadrados disponibles para levantar más de 17.000 viviendas.
El Plan de Negocio del grupo prevé la entrega de 3.000 viviendas hasta 2024, todas
ellas en zonas con alto potencial de demanda como Madrid y Zona Centro, Guadalajara
y Corredor del Henares, País Vasco, Málaga, Sevilla, Almería, Granada, y en el Pirineo
de Huesca, en Panticosa.
URBAS es una referencia consolidada en el segmento residencial español, con una
visión nueva y diferente, que combina en todos sus proyectos solidez, garantía y
profesionalidad con la apuesta por el diseño, la innovación y la sostenibilidad. Todo ello
pilotado por un equipo experto en compra y desarrollo de suelo, y en promoción
residencial y no residencial, dinámico, con alta capacidad de gestión y profundo
conocimiento del mercado inmobiliario.
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INFORME DE GESTION CONSOLIDADO DEL EJERCICIO 2021
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La compañía mantiene un posicionamiento estratégico también por su producto–tipo
(primera residencia–clase media) y por su capacidad constructiva que le permite tener
un control directo de la calidad, los plazos y los costes de la obra. Dichas actividades se
realizan, tanto en interés directo de la propia Sociedad a través de filiales participadas
por la misma, como para terceros en régimen de cooperativas.
A 31 de diciembre de 2021, el Grupo tiene 28 promociones activas en Sevilla,
Granada, Almería, Málaga, Guipúzcoa, Vizcaya, Guadalajara y Huesca, con un total de
2.483 viviendas y una residencia de estudiantes (Montequinto Estudiantes) con
351 plazas en 234 habitaciones en Dos Hermanas – Sevilla.
En total se estiman ingresos por promociones inmobiliarias por un importe total de
322. 956 miles de euros. (304. 336 miles de euros por venta de viviendas y 18.620 miles
de euros en honorarios por gestión de cooperativas).
También está en proceso la urbanización de un terreno logístico en Meco-
Madrid, de 190.000 m
2
, por el que estima facturar 25.261 miles de euros.
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INFORME DE GESTION CONSOLIDADO DEL EJERCICIO 2021
10
(*) Obra comenzada en abril 2021
(**) Finalización obras de edificación en noviembre de 2021
(***) Finalización previsa en marzo 2002 ; (****) Finalización previsata en diciembre 2022
Nº promociones
(En unidades)
Provincia
Nº de viviendas
cartera de
promociones (En
unidades)
Licencia / obra /
entega
Ingresos
estimados (En
miles de euros)
Honorarios de
gestión
(promociones en
regimen de
Cooperativa)
Nº de viviendas
cartera de
preventas (En
unidades)
Nº de viviendas
vendidas (En
unidades)
1
Guadalajara Azuqueca p2 F2 98 18.364
1 Vizcaya Zorrozaurre (RZ-4) Cooperativa 89 2.958
1 Guipuzcoa Buenavista 30 8.303
Promociones en diseño 3 217 26.667 2.958 - -
1
Vizcaya Erandio (Murias) COOPERATIVA 150 Pendiente licencia 1.741
1
Guadalajara Azuqueca p2 F1 98 Pendiente licencia 17.344 9
1
Sevilla Montequinto Estudiantes 14.714
Promociones en pre-
comercialización
3 248 32.058 1.741 9 -
1 Vizcaya Zorrozaurre (RZ-5) Cooperativa 233 Pendiente licencia 4.714 151
1 Vizcaya Mendizadi (Larraskitu) Cooperativa 119 Pendiente licencia 2.720 79
1 Vizcaya
Via Vieja de Lezama (Uribarri)
Cooperativa
40 Pendiente licencia 582 11
1
Vizcaya ZorrozaurRe (RZ-13) (*) Cooperativa 172 Obras 2.467 171
1 Vizcaya
Larrabizker (Mungía) (**)
Cooperativa
94 Obras 1.356 94
1 Guipuzcoa Usurbil VPO (***) 46 Obras 7.339 45
1 Guipuzcoa Usurbil VPT (***) 46 Obras 8.847 46
1 Guipuzcoa Usurbil VL -edificio F 1ª fase (***) 28 Obras 8.782 27
1 Guipuzcoa Usurbil VL Edificio E 2ª fase (****) 28 Obras 8.400 23
1
Vizcaya RZ4 BTR 230 Pendiente licencia 66.000
1 Guadalajara Alovera 52 Pendiente licencia 8.165 -
1
Guadalajara Campiña 51 Con licencia 9.540 2
1
Huesca Panticosa 42 Pendiente licencia 11.590 6
1
Malaga Cancelada 21 Obras 5.405 1
1 Almería Vera 15 Con licencia 5.200 8
1
Malaga Benalmadena 32 Pendiente licencia 9.600 4
1
Granada Almuñecar Fase 1 38 Obras 14.000 27
1
Granada Almuñecar Icon Marina Fase 2 49 Con licencia 17.450 8
1
Sevilla Alcalá de Guadaira (Alcalá 1) 132 Con licencia 12.820
1
Sevilla Montequinto fase 2 185 Pendiente licencia 24.864 -
1
Sevilla Montequinto fase 1 197 Pendiente licencia 27.609 -
Promociones en
comercialización
21 1.850 245.611 11.839 262 441
1 Vizcaya
Rompeolas, S.COOP. Santurtzi
Cooperativa
168 Entrega 2.082 168
Promociones en entrega 1 168 - 2.082 - 168
TOTAL 28 2.483 304.336 18.620 271 609
La gestión de suelo se refiere a la adquisición de terrenos en cualquier estado de
calificación urbanística para su transformación y/o posterior venta. La fase de
transformación se lleva a cabo mediante el diseño y posterior tramitación de
modificaciones en el uso y/o planeamiento actual, creando, como producto, suelo
finalista apto para su posterior edificación o venta. El objetivo es continuar trabajando
intensamente en las actividades de gestión y planeamiento urbanístico sobre los suelos
en propiedad para generar valor y llegar a la fase de inicio de obras de urbanización lo
antes posible, de manera que se consoliden las actuaciones. Con ello, se pretende ir
añadiendo suelo finalista a la cartera ya existente disponible para la promoción o la
venta.
La gestión patrimonial, genera anualmente una media de 4 millones de euros y conlleva
la gestión de 6 centros comerciales distribuidos por España (1 en Madrid y 2 en
Andalucía y 3 en el País Vasco) con una superficie total de 55.743 m
2
y una ocupación
media del 63%, 3 cines en Logroño y el País Vasco (total de 28 salas), 1 parking con 140
plazas en Lasarte-Guipúzcoa y 20 locales en Madrid, País Vasco y Valencia, con un total
de 5.523m
2
y 2 edificios de oficinas (Vitoria y Alicante) con un total de 4.847 m
2
. En
viviendas, el Grupo gestiona 149 apartamentos en distintos tipos de contratos.
Adicionalmente a inicios del ejercicio 2022, Urbas se ha posicionado en el segmento de
las residencias de mayores fruto del acuerdo estratégico con la socimi belga Care
Property Invest para desarrollar proyectos ‘llave en mano’ con un valor potencial de 140
millones de euros.
3.2. Construcción
Consiste en aquellas actividades relacionadas con la ejecución de obras de construcción
y rehabilitación para Grupo Urbas y para terceros, que se traduce en proyectos de
construcción de obra civil pública, así como inmuebles residenciales destinados a venta
o gestión en régimen de alquiler.
Además, el Grupo Urbas, aportará parte de su propia cartera de obra a sus nuevas
filiales, con el objetivo de potenciar el Plan de Negocio de estas últimas y favorecer su
expansión en el resto del territorio nacional.
En el ejercicio 2021, la facturación de esta línea de negocio ascendió 184.471 miles de
euros.
Al 31 de diciembre de 2021 el Grupo Urbas cuenta con una cartera de proyectos
adjudicados ejecutados, en ejecución y pendientes de ejecutar por valor de 478.174
miles de euros (a 31/12/2021), siendo un 70,38% nacional y un 29,62% internacional.
Dicha cartera se corresponde con clientes públicos en un 56%, frente a un 44% de
clientes privados.
3.3. Energía e Industria
Consiste en aquellas actividades relacionadas con el sector de las energías renovables y
extracción de minerales, consistente esencialmente en desarrollar la parte de
instalaciones energéticas de autoconsumo residencial e industrial, y en el caso de la
minería de la extracción de minerales con distintas finalidades.
Como se ha comentado con anterioridad, en el 2020 se produce la adquisición del
100% de “Materiales Cerámicos Materias Primas, S.L.” (una mina de feldespato
potásico en Silán, Lugo, denominada comercialmente “Ksilan”) y en el 2021 se adquiere
“Sainsol Energía S.L.”.
En el ejercicio 2021, la facturación de esta línea de negocio ascendió a 1.156 miles de
euros.
3.4 Actividad Internacional
La consolidación de actividades en Grupo Urbas es un proceso vivo que consistente en
aprovechar las sinergias entre todas las empresas que la integran apoyadas por las
delegaciones establecidas, con el objetivo que todas las delegaciones sean capaces de
detectar, proponer y ejecutar cualquier tipo de proyecto que esté dentro de las
actividades en las que Grupo Urbas participa, actualmente: inmobiliario, construcción
(en un sentido amplio), y energía renovable o industrial.
Hasta el segundo semestre del 2020, las actividades internacionales de Grupo Urbas
estaban primordialmente enfocadas al desarrollo de la actividad inmobiliaria con una
estrategia oportunista. Esta estrategia consistía en el estudio de oportunidades de
negocio que eran detectadas y presentadas a través de la red internacional de contactos.
Siguiendo una estrategia de participación en actividades inmobiliarias con socios
locales confiables mediante la aportación a sociedades vehículo de terrenos a
desarrollar, con el objeto de mitigar los riesgos locales y alinear los intereses de los
socios locales.
Con la incorporación de la constructora Murias en el primer cuarto del 2020, se
ampliaron los proyectos objetivos a trabajos de construcción en los que las
especialidades de Murias creasen valor para socios locales en el desarrollo de su
actividad. Las prospecciones de construcción civil para Murias han estado enfocadas a
proyectos con financiación de organismos multilaterales (principalmente el BERD,
BID, Banco Mundial y el Banco Asiático de Desarrollo).
Esta estrategia aportó dos proyectos de gran envergadura como son el desarrollo
inmobiliario del complejo turístico de Cienfuegos en la isla de Cuba y la promoción de
unos edificios de uso mixto en Dubái. Ambos proyectos tienen una característica común
consistente en que los terrenos para los desarrollos son aportados por los propietarios,
que son empresas de entidad pública y por tanto considerados Asociaciones Público-
Privadas.
Además de estos proyectos la actividad internacional ha consistido en prospecciones
comerciales en otros países que van avanzando en función de los distintos mercados.
Así, los países en los que se han venido realizando estas prospecciones son: Arabia
Saudita, Omán, Bangladesh, y Bosnia-Herzegovina considerando operaciones de
distinto ámbito en función de las posibilidades de financiación de los proyectos.
La incorporación a Grupo Urbas de las empresas constructoras Joca y Ecisa han
aportado negocio internacional en ejecución y sus propios planes de desarrollo
internacional, además de una experiencia acumulada que aporta un gran valor para
Grupo Urbas como corporación en sus actividades internacionales.
En el caso de Ecisa, aporta una cartera de proyectos en ejecución en Argelia, así como
una experiencia previa internacional en los mercados de Catar y Chile.
Por su parte, Joca tiene una presencia internacional consolidada con cartera de
proyectos en ejecución en Portugal, Panamá, Colombia y Bolivia y una trayectoria de
trabajos previos en Perú y Ecuador.
Estas empresas, además de su actividad constructora, aportan una diversidad de
marcas que suplementan con proyectos en sectores de alto valor añadido como son: el
agua y saneamiento, distribución de gas, construcción ferroviaria e instalaciones. Y
entre todas producen, además de los tradicionales contratos de construcción, multitud
de contratos de mantenimiento y operación. Este valor añadido ha posicionado a estas
empresas como referentes alguno de estos países, lo que supone una gran fortaleza para
abordar proyectos en otros países además de los reseñados.
En este momento, Grupo Urbas posee cuatro bases internacionales para el desarrollo
de actividad comercial y de ejecución de proyectos en tres continentes
✓ Colombia: que abarca además del mercado de Colombia, Panamá, México, Costra
Rica y República Dominicana
✓ Bolivia: que abarca Paraguay, Perú, Ecuador y Chile
✓ Argelia: que abarca el mercado del norte de África
✓ Arabia Saudita: que abarca todo Oriente Medio, incluido Egipto.
Adicionalmente, desde la central de Madrid se realizan las actividades de seguimiento
de los proyectos en Cuba y otros países hasta el establecimiento de las filiales
correspondientes. Las actividades de Portugal se consideran dentro del mercado Iberia.
En el ejercicio 2021, la actividad internacional ha supuesto el 18% del total de la
facturación del Grupo, distribuyéndose la misma entre Latinoamérica (26.599 miles de
euros), África (559 miles de euros) y resto de Europa (Portugal: 8.994 miles de euros).
4. RESULTADOS EJERCICIO 2021
Tras las adquisiciones corporativas llevadas a cabo en el ejercicio el Grupo Urbas
alcanza en el ejercicio 2021 una facturación de 201.552 miles de euros (2020: 21.522
miles de euros), un beneficio de explotación de 15.561 miles de euros (2020: 7.270
miles de euros) y un beneficio antes de impuestos de 65.650 miles de euros
(2020: 12.126 miles de euros).
El beneficio básico y diluido por acción mejora frente al del ejercicio 2020 y se
sitúa en 0,00174 y 0,00171 euros por acción, respectivamente (2020: 0,00029 y
0,00029 euros por acción, respectivamente).
La facturación del ejercicio 2021 a nivel de segmentos de operación es:
Inmobiliario (15.926 miles de euros); Construcción (184.471 miles de euros) y Energía e
Industria (1.156 miles de euros).
Urbas alcanza un resultado ajustado antes de intereses, impuestos, depreciación y
amortización (EBITDA) de 22.245 miles de euros (2021: 8.594 miles de euros).
Excluyendo del mismo las actividades interrumpidas y los efectos de partidas
significativas de ingresos y gastos que pueden impactar la calidad del resultado, tales
como costes de reestructuración financiera u operativa, excesos de provisiones, gastos
legales y de asesores vinculados a las combinaciones de negocios y/o gastos de
reestructuración, el EBITDA Ajustado alcanza la cifra de 25.877 miles de euros
(2020: 5.702 miles de euros)
Al 31 de diciembre de 2021 y a nivel consolidado:
✓ el valor total del activo se sitúa en 1.170.798 miles de euros (2020: 610.324
miles de euros)
✓ el fondo de maniobra (activo circulante menos pasivo circulante) se sitúa en
467.307 miles de euros (2020: 297.966 miles de euros)
✓ el valor de mercado de los activos inmobiliarios (Gross Asset Value o GAV)
se sitúa en 801.370 miles de euros (2020: 603.288 miles de euros)
✓ la cartera de suelo del grupo asciende a 17.9 millones de metros cuadrados
✓ el patrimonio neto alcanza los 587.259 miles de euros (2020: 332.547 miles de
euros). El capital suscrito se sitúa en 434.511 miles de euros (2020: 346.395 miles
de euros).
✓ la Deuda Financiera Neta se sitúa en 239.139 miles de euros, incluyendo la
deuda financiera de las adquisiciones corporativas del ejercicio (2020: 211.743
miles de euros). En el ejercicio 2021, Urbas ha reducido deuda financiera por
importe total de 161 millones de euros, y en consecuencia la ratio de
endeudamiento mejora frente a 2020 situándose en el 39,8% (2020: 63,8 %)
5. FINANCIACION Y REESTRUCTURACION DE LA DEUDA
FINANCIERA
En cuanto a la nueva financiación de Grupo Urbas, tenemos que destacar la suscripción
a finales del ejercicio 2020 de una línea de financiación obtenida por importe total de
ochenta millones de euros, a través de un contrato de financiación suscrito con el fondo
de inversión Roundshield Partners LLP (entidad autorizada y regulada por la Financial
Conduct Authority (FCA)), con un duración mínima de veinticuatro (24) meses y
máxima de cuarenta y ocho (48) meses y con un tipo de interés del diez por ciento
(10%) anual capitalizable.
Para ello, se han otorgado garantías hipotecarias sobre determinados activos
inmobiliarios del Grupo Urbas. El destino de dicha financiación ha sido la
reestructuración de la deuda financiera existente y el desarrollo de ciertas promociones
inmobiliarias.
La formalización de esta línea de crédito ha sido clave y estratégica para Urbas Por un
lado, ha permitido la negociación y reordenación de la deuda financiera corporativa
mantenida con entidades bancarias y con fondos de inversión. Por otro lado, permite el
inicio y puesta en marcha del plan de negocio de la rama de promoción inmobiliaria, en
el que ya se está trabajando.
Así mismo, se ha firmado en el segundo semestre del ejercicio 2021, una línea de
financiación con el fondo Global Tech Opportunities 10 (subsidiaria al 100% de WGTO
Securitization Fund), por un importe de hasta cuarenta y dos millones ochocientos mil
euros y una disponibilidad de hasta 30 meses. A 31 de diciembre de 2021 se había
dispuesto el primer y segundo tramo por un total de 7.800 miles de euros mediante la
emisión de 780 bonos convertibles (con un nominal de 10.000 euros cada uno),
habiéndose convertido a 31 de diciembre 280, 140 y 10 bonos en 186.667, 100.000 y
7.143 miles de acciones, respectivamente (emitidas e inscritas en el Registro, de las que
están cotizando 186.667 miles de acciones y estando pendientes de cotización el resto).
En cuanto a la reducción y reestructuración de la deuda financiera corporativa
mantenida con entidades de crédito y distintos fondos de inversión, Urbas ha llegado
a acuerdos que le han permitido cancelar deuda financiera en los 9
primeros meses del ejercicio por importe de 153 millones de euros,
mediante el pago de 28 millones de euros, la dación de activos por importe de 2
millones de euros, la capitalización de deuda ejecutada y/o acordada por importe de 49
millones de euros, y la quita de deuda financiera por importe 73 millones de euros y
que ha supuesto un ingreso financiero por dicho importe.
Adicionalmente Urbas canceló deuda financiera en el último trimestre del
ejercicio 2021 por importe de 8 millones de euros mediante la dación de activos
y quita financiera por importe de 3,9 y 4,1 millones de euros, respectivamente.
Destaca el acuerdo alcanzado con la SAREB el 30 de junio de 2021, que se ha
formalizado y elevado a público el 21 de septiembre de 2021., que ha supuesto el pago
de 10.730 miles de euros y una condonación o quita de deuda por importe de 35.904
miles de euros (ingreso financiero), fijando la deuda mantenida con dicha entidad al 31
de diciembre de 2021 en 6.500 miles de euros a devolver en 2024 (devengando un tipo
de interés del 2% y existiendo la opción de conversión en acciones del Grupo a elección
de la SAREB).
Adicionalmente, en la Junta General de Accionistas de fecha 6 de agosto 2021, al
amparo de lo dispuesto en el artículo 319 del Reglamento de Registro Mercantil, y 511
del Texto Refundido de la Ley de Sociedades de Capital, aprobó la emisión de
obligaciones y bonos simples, convertibles y/o canjeables por acciones de Grupo Urbas
Grupo Financiero, en una o varias veces y hasta un importe conjunto máximo de 200
millones de euros. Esta aprobación se delega en el Consejo de Administración por un
plazo de 5 años, con atribución al mismo, para fijar las condiciones de las mismas, con
arreglo a las bases de conversión que se acuerde por la Junta, y a proceder a las
ampliaciones de capital que exija su conversión, con exclusión del derecho preferente
de los accionistas.
La cifra máxima de las emisiones, autorizadas bajo dicha delegación, no podrá superar
la cifra global de 200 millones de euros, ni la emisión individual en cada caso obligar a
aprobar simultáneamente una ampliación de capital de cifra superior al veintinueve por
ciento del capital total resultante después de ella.
Tras la cancelación y reestructuración de deuda financiera en 2021 e integrar el
endeudamiento de las nuevas compañías adquiridas, asociado íntegra y exclusivamente
a la ejecución de proyectos, Urbas continúa analizando distintas opciones para:
✓ la obtención de nuevos productos de financiación nacionales e internacionales
✓ continuar con el proceso de reestructuración y refinanciación de su deuda
financiera incorporada tras las adquisiciones de empresas, y
✓ la emisión de instrumentos de renta fija, tanto a corto como medio (pagarés) y largo
(bonos).
6. ESTRUCTURA DE CAPITAL
La Junta General de fecha 6 de agosto de 2021, autorizó al Consejo de Administración
para aumentar el capital social de la compañía con arreglo a lo dispuesto en el artículo
297.1.b) de la Ley de Sociedades de Capital, hasta el máximo legalmente previsto con
posibilidad de excluir el derecho de suscripción preferente, en una o varias veces,
dentro del plazo máximo de cinco años a contar del acuerdo de la junta. La presente
delegación para aumentar el capital con exclusión del derecho de suscripción
preferente no podrá referirse a más de veinte por ciento del capital de la sociedad en el
momento de la autorización.
En este sentido la Junta General de fecha 6 de agosto de 2021 autorizó al Consejo de
Administración para ampliar el capital social de la Compañía hasta la cifra máxima de
155.437.744,23 €, mediante compensación de créditos que cumplan los requisitos
previstos en el art. 301.1 de la Ley de Sociedades de Capital, con estricta sujeción a las
condiciones aprobadas, delegándose en el Consejo de Administración la facultad de
ejecución del aumento de capital acordado durante un periodo máximo hasta el
próximo 31 de diciembre de 2022, determinando para ello la fecha de efectiva
ampliación por compensación en una o varias fechas, mediante el otorgamiento de las
oportunas escrituras públicas de ampliación de capital.
En base a esta autorización se ha procedido el 17 de septiembre de 2021 a ejecutar una
ampliación del capital social de la compañía mediante compensación de créditos (entre
los que se encontraban los derivados de las adquisiciones corporativas mencionadas)
por un importe nominal de 85.177.761,99 euros, más una prima de emisión de
21.294.440,51 euros, lo que hace un total de 106.472.202,47 euros (quedando
pendiente 48.965.541,76 euros que se formalizarán en el ejercicio 2022).
Estas acciones están inscritas en el Registro mercantil y pendientes de ser admitidas a
cotización.
Esta ampliación, además de reforzar los fondos propios de la Sociedad ha supuesto la
entrada en el capital social de nuevos socios con participaciones significativas, que sin
duda contribuirán a la estabilidad del Grupo Urbas y a la diversificación, expansión e
internacionalización de Urbas. Adicionalmente y en base al acuerdo de financiación con
el fondo Global Tech Opportunities 10 se han procedido a ejecutar las siguientes
ampliaciones de capital:
El 6 de agosto de 2021 se amplía el capital social por conversión a capital social de 280
obligaciones mediante la emisión de 186.666.666 nuevas acciones por un importe de
nominal y prima de emisión de 2.800 miles de euros. Estas acciones están inscritas en
el Registro Mercantil y se están admitidas a cotización.
El 22 de septiembre de 2021 se amplía el capital social por conversión a capital social
de 10 obligaciones mediante la emisión de 7.142.857 nuevas acciones por un importe de
nominal y prima de emisión de 100 miles de euros. Estas acciones están inscritas en el
Registro Mercantil pendientes de ser admitidas a cotización.
El 1 de diciembre de 2021, se amplía el capital social por conversión a capital social de
140 obligaciones mediante la emisión de 100.000.000 nuevas acciones por un importe
de nominal y prima de emisión de 400 miles de euros. Estas acciones están inscritas en
el Registro Mercantil y pendientes de ser admitidas a cotización
Tras las ampliaciones de capital mencionadas, al 31 de diciembre de 2021, el capital
social inscrito en el Registro Mercantil de Madrid asciende a
434.511,277,38 euros, distribuido en 43.451.127.738 acciones, de 0,010 euros
nominales cada una.
Las participaciones de capital superiores al 3% (directas más indirectas) a 31 de
diciembre de 2021 son las que a continuación se indican, de acuerdo con las
comunicaciones remitidas a la CNMV:
✓ D. Juan Antonio Ibáñez Fernández directamente a través a través de la entidad
holandesa DARIVENIA MARKETS, BV, controlada por Dª María Pilar López Vegas,
cónyuge de D. Juan Antonio Ibáñez Fernández: 20,770 %
✓ D. Juan Antonio Acedo Fernández, indirectamente a través de la entidad holandesa
QUAMTIUM NETHERLANDAS BV, controlada por la compañía QUAMTIUM
VENTURE S.L., sociedad 100 % propiedad de Pilar San Segundo López, cónyuge de
D. Juan Antonio Acedo Fernández: 20,770 %.
✓ La Compañía Alza Real Estate, S.A., titular directamente un 14,287 % del capital
social e indirectamente de un 0,005% del capital social
✓ D. José Antonio Bartolomé Nicolás, titular indirectamente a través de las
sociedades Euro Cometa, S.L., Desarrollos Imicos, S.L., Arrendaplus, S.L., Rentas
Madrid Capital, S.L. de un 4,054 % del capital social.
✓ H.H. Sheik Mohamed Bin Khalifa, titular indirectamente a través de la entidad Al
Alfia Holding LLC de un 4,849% del capital social
✓ D. Alberto Aragonés Monjas, titular indirectamente a través de la sociedad Rialpa`s
World, S.L. de un 6,512 % del capital social.
Durante el ejercicio 2021 se contrataron un total de 7.607.180.502 acciones, lo que
equivale a unos 143.147.868,85 euros de efectivo de contratación. Este volumen de
acciones contratadas supone una rotación en el año de 3,52 veces el capital autorizado a
cotizar.
En materia de pactos entre accionistas destacan:
✓ En sesión del Consejo de Administración de 30 de abril de 2021, se renovó el pacto
parasocial con las entidades Darivenia Markets S.L. y Quantium Venture S.L.,
representantes de los dos máximos accionistas de la Compañía, ampliando el plazo
y estableciendo como nuevo límite del mismo el 31 de diciembre de 2021. Por ello,
dichos accionistas mayoritarios propusieron contribuir a consolidar la estabilidad
de la Compañía y su reforzamiento. Los acuerdos para atender los pagos y
obligaciones mencionados dieron como contraprestación una determinada
participación en el capital social de Grupo Urbas.
✓ El 19 de octubre de 2021 se informó de la suscripción de un Pacto de Sindicación de
voto entre Robisco Capital Markets, S.L., titular indirecto de un 20,77 % del capital
de la Compañía, y la mercantil Rialpa´s Word S.L., que tiene el control de un 6,52 %
de su capital social tras la adquisición del grupo constructor JOCA y la aprobación
de la última ampliación de capital social de la Compañía. En virtud de dicho pacto
ambas partes ejercerán su derecho de voto en Junta General de modo unitario. En
caso de no haber acuerdo prevalecerá el criterio de Robisco Capital Markets, S.L.
(Don Juan Antonio Ibáñez Fernández).
✓ El 22 de noviembre de 2021 se ha informado de la suscripción de otro Pacto de
Sindicación de voto entre Quamtium Venture, S.L., titular indirecto de un 20,770 %
del capital de la Compañía y la mercantil Al Alfia Holding, LLC, que tiene el control
de un 4,849 % de su capital social tras la adquisición del grupo constructor ECISA y
la inscripción en el Registro Mercantil de la última ampliación de capital social de la
Compañía. En virtud de dicho pacto, ambas partes ejercerán su derecho de voto en
Junta General de modo unitario. En caso de no existir acuerdo, prevalecerá el
criterio de Quamtium Venture, S.L., (D. Juan Antonio Acedo Fernández).
7. AUTOCARTERA
La Junta General de Accionistas de fecha 6 de agosto de 2021, autorizó al Consejo de
Administración para la adquisición derivativa de acciones propias, delegando en él para
proceder a la adquisición derivativa, bien directamente, bien a través de una o más de
sus sociedades filiales o participadas, dentro de los límites, requisitos y supuestos
legalmente previstos.
Dicha autorización tiene una duración de 5 años contados a partir de la fecha de la
presente Junta General y queda supeditada al cumplimiento de todos los demás
requisitos legales aplicables debiendo ejecutarse exclusivamente al amparo de un
programa de recompra o estabilización, contemplado en el Reglamento sobre abuso de
mercado o de un contrato de liquidez de los previstos en la Circular 1/2017 de la CNMV.
Urbas no dispone de autocartera a 31 de diciembre de 2021, ni ha efectuado
operaciones con acciones propias durante el ejercicio 2021.
8. CONSEJO DE ADMINISTRACION Y ALTA DIRECCION
Conforme a lo aprobado en la Junta General de 19 de julio de 2016 se modificaron los
Estatutos Sociales para adaptarlos a la Ley 31/2014 de 3 de diciembre. Los artículos 16b
de los Estatutos Sociales y 19 del Reglamento del Consejo señalan que corresponde a la
Junta General de Grupo Urbas Grupo Financiero S.A. elegir los miembros del Consejo
de Administración, ratificar los nombramientos que interinamente hubiese efectuado el
propio Consejo y revocar cualquiera de dichos nombramientos.
El artículo 20 de los Estatutos Sociales de la Compañía establece que el Consejo de
Administración se compondrá de un número de Consejeros que fijará la Junta General
y que no podrá ser inferior a cinco, ni superior a diez, los cuales elegirán entre ellos un
Presidente y nombrarán un Secretario. Igualmente el art. 211 de la Ley de Sociedades
de Capital establece que “cuando los estatutos establezcan solamente el mínimo y el
máximo, corresponde a la junta general la determinación del número de
administradores, sin más límites que los establecidos por la ley”. La Junta General de 6
de agosto de 2021, ha acordado fijar el número de Consejeros en nueve.
El Consejero Delegado ostenta amplias facultades de representación y gestión para
atender los asuntos ordinarios de la Sociedad y de su Grupo. El Consejo de
Administración de fecha 14 de enero de 2019, acordó designar a la sociedad
QUANTIUM VENTURE, S.L. para el ejercicio del cargo de consejero delegado de la
Compañía.
El Consejo de Administración de Urbas ha sufrido variaciones en base a los acuerdos de
la Junta General de fecha 6 de agosto de 2021, que aumenta el número de consejeros
independientes, por lo que a fecha de formulación de estas Cuentas Anuales
Consolidadas queda compuesto de la siguiente manera:
✓ Presidente: QUAMTIUM VENTURE, S.L., representada por D. Juan Antonio Acedo
Fernández
✓ Vocal: SANZAR ASESORÍA S.L., representada por D. Ignacio María Florentino
Checa Zavala
✓ Vocal: D. Luis Ramos Atienza
✓ Vocal: D. Adolfo José Guerrero Hidalgo
✓ Vocal: D. Pablo Cobo Moral
✓ Vocal: D. Jesús García de Ponga
✓ Vocal: D. Alberto Aragones Monja
✓ Vocal: D. Jaime Polanco Soutullo
✓ Vocal: D. Joao Jose De Gouveia.
Adicionalmente Urbas ha reforzado su equipo de gestión, designando como miembros
de la alta dirección en diciembre de 2021 a profesionales de reconocido prestigio con el
objetivo de impulsar la ejecución el plan de negocio 2021-2024. Véase Nota 29.2 “Alta
Dirección” de las Cuentas Anuales consolidadas del ejercicio 2021.
8. GESTION DE RIESGOS
Véase la Nota 12 “Nuestra gestión de riesgos” de las Cuentas Anuales consolidadas del
ejercicio 2021
9 ACTIVIDADES DE I+ D+i
Ni la Sociedad dominante ni el Grupo consolidado han incurrido en gastos de esta
naturaleza durante el ejercicio 2021
9. PERIODO MEDIO DE PAGO A PROVEEDORES
Véase la Nota 22 “Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar” de las Cuentas
Anuales consolidadas del ejercicio 2021.
10. ESTADO DE INFORMACIÓN NO FINANCIERA
La información no financiera y sobre diversidad requerida por la Ley 11/2018, se
encuentra desarrollada en el Estado de Información No Financiera consolidado que
forma parte, como una sección del mismo, del Informe de Gestión Consolidado del
Grupo Urbas y se encuentra adjunto como anexo a continuación estando igualmente
disponible en la web corporativa (www.grupourbas.com) y en la web de la CNMV
(www.cnmv.es).
11. INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO E INFORME
ANUAL SOBRE REMUNERACIONES DE LOS CONSEJEROS
De conformidad con lo establecido en el artículo 538 de la Ley de Sociedades de
Capital, el Informe de Gestión consolidado incluye como sección separada el Informe
Anual de Gobierno Corporativo y el Informe Anual sobre Remuneraciones de los
Consejeros. Dichos informes forman parte, como una sección del mismo, del Informe
de Gestión consolidado y se encuentran adjuntos como anexo a continuación estando
disponibles en la web corporativa (www.grupourbas.com) y en la web de la CNMV
(www.cnmv.es).
12. HECHOS POSTERIORES
Véase la Nota 32 “Hechos posteriores”, de las Cuentas Anuales Consolidadas del
ejercicio 2021.
ESTADO DE
INFORMACIÓN
NO FINANCIERA
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Índice
Carta del Presidente ................................................................................................ 3
1. Introducción ..................................................................................................... 4
1.1. Alcance del informe ........................................................................................................................... 4
1.2. Normativa aplicable .......................................................................................................................... 4
1.3. Marco de reporting ............................................................................................................................ 4
1.4. Análisis de materialidad .................................................................................................................... 5
1.5. Verificación ........................................................................................................................................ 5
2. Modelo de negocio ............................................................................................ 5
2.1. Datos generales.................................................................................................................................. 5
2.2. Estructura de gobierno .................................................................................................................... 13
2.3. Estrategia corporativa ..................................................................................................................... 15
2.4. Principales factores y tendencias que afectan a la evolución futura ............................................. 16
3. Cuestiones Medioambientales ........................................................................ 19
3.1. Retos ambientales ........................................................................................................................... 19
3.2. Emisiones y Cambio Climático ....................................................................................................... 21
3.3. Prevención de la contaminación ..................................................................................................... 23
3.4. Economía circular y gestión de los residuos .................................................................................. 25
3.5. Uso sostenible de recursos y materias primas ............................................................................... 27
3.6. Biodiversidad ................................................................................................................................... 29
3.7. Aplicación de la Taxonomía de sostenibilidad de la Unión Europea ............................................ 30
4. Cuestiones sociales y relativas al personal ..................................................... 34
4.1 Empleo ............................................................................................................................................. 35
4.2 Organización del tiempo de trabajo ................................................................................................40
4.3 Seguridad y salud ............................................................................................................................ 41
4.4 Relaciones sociales .......................................................................................................................... 43
4.5 Formación ........................................................................................................................................ 44
4.6 Accesibilidad universal personas con discapacidad....................................................................... 46
4.7 Igualdad ........................................................................................................................................... 46
5. Información relativa a la lucha contra la corrupción y el soborno ................. 50
5.1. Introducción .................................................................................................................................... 50
5.2. Buen gobierno y transparencia ....................................................................................................... 50
5.3. Medidas adoptadas para prevenir la corrupción, el soborno y el blanqueo de capitales ............. 52
5.4. Información sobre el respeto a los Derechos Humanos ................................................................ 55
6. Compromiso con la Sociedad ......................................................................... 57
6.1. Gestión responsable de la cadena de suministro ........................................................................... 57
6.2. Gestión de la relación con los clientes ............................................................................................ 58
6.3. Compromisos de la empresa con el desarrollo sostenible .............................................................60
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Carta del Presidente
Estimado accionista:
El año 2021 ha sido clave para URBAS. Hemos consolidado nuestro modelo
de gestión y reforzado la integración de todas nuestras líneas de actividad,
variables imprescindibles en el nuevo ciclo de crecimiento, expansión e
internacionalización en el que se encuentra inmersa la compañía.
Doce meses en los que también hemos fortalecido la capacidad del Grupo
para responder a los retos económicos y sociales del contexto global que
enmarca nuestro Plan de Negocio con horizonte 2024. El objetivo es
alcanzar entre todas las líneas de negocio (‘Infraestructuras y Edificación’,
‘Promoción Inmobiliaria’ y ‘Energía e Industria’) más de 2.000 millones
euros de capitalización, más de 1.000 millones de facturación y un EBITDA
de casi 150 millones en el año 2025.
Tras la consolidación de las nuevas adquisiciones y la ampliación del perímetro de negocio del Grupo, hemos
mejorado la eficiencia operativa y financiera generando sinergias y optimizando costes. Con esta estrategia
de crecimiento, URBAS ha disparado sus resultados en 2021, quintuplicando los beneficios hasta los 66
millones de euros, lo que representa un incremento de más del 400% respecto al año anterior. La compañía
ha multiplicado por diez la cifra de negocio hasta superar los 200 millones de euros y el resultado bruto de
explotación ajustado (EBITDA ajustado) se ha situado en 26 millones de euros.
Somos una empresa ágil e innovadora que ha demostrado tener una gran capacidad para integrar empresas,
asimilarlas y desarrollar un modelo de negocio estable y robusto, con una estrategia de crecimiento enfocado
y rentable. Al tiempo, tenemos muy claro que sin honestidad no puede haber éxito empresarial, y por eso
nos esforzamos en avanzar y continuar creciendo impulsados siempre por los criterios de rentabilidad,
transparencia, confianza, diferenciación y responsabilidad.
Por todo ello, con la realización de este primer Estado de Información No Financiera del Grupo, queremos
fundamentalmente poner hoy el foco en la gestión de las magnitudes no financieras de la compañía,
verdaderas y fundamentales palancas de valor para URBAS.
Sabemos que como empresa tenemos un papel social muy importante. Trabajamos para crecer como
compañía, por supuesto, pero tratamos de hacerlo promoviendo un comportamiento ético, sostenible, y
respetuoso con la sociedad y el medioambiente.
Queremos crear riqueza y empleo en todos los mercados donde estamos presentes, pero conectando al
mismo tiempo con los intereses, las necesidades y las preocupaciones de las comunidades en las que
operamos, tanto dentro como fuera de España.
Entendemos que hay una correlación positiva entre la sostenibilidad, la rentabilidad financiera y la solvencia
de las compañías, y por eso la sostenibilidad se ha convertido en una palanca de valor fundamental para
URBAS que está mejorando la relación con nuestros clientes, accionistas e inversores; y que nos está llevando
a un modelo de compañía más inclusivo, aumentando la competitividad del negocio y nuestra reputación
corporativa.
Como siempre, quiero agradecer a todos nuestros clientes, accionistas e inversores, proveedores y
colaboradores, la confianza depositada en URBAS y animar a todo nuestro equipo a mantener el nivel de
exigencia que tan buenos resultados nos está dando. Nuestra mayor fortaleza son todas las personas que
forman parte de URBAS y que con su talento y su esfuerzo nos definen y son fundamentales para alcanzar
con éxito nuestros objetivos.
[GRI 102-14]
D. Juan Antonio Acedo
Presidente URBAS
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Urbas Grupo Financiero, S.A. y Sociedades dependientes
Estado de Información No Financiera Consolidado correspondiente
al Ejercicio Terminado el 31 de diciembre de 2021
1. Introducción
1.1. Alcance del informe
Los datos financieros y no financieros de Urbas Grupo Financiero, S.A. y sus Sociedades Dependientes (en
adelante, “Grupo Urbas” o “Grupo”) presentados en el presente Estado de Información No Financiera (en
adelante “EINF”) son consolidados y hacen referencia a todas las actividades llevadas a cabo durante el año
2021 por el Grupo. [GRI 102-50]
La relación completa de empresas que integran el Grupo a 31 de diciembre de 2021 figura en el Anexo I de
las Cuentas Anuales Consolidadas. En la elaboración del presente EINF no se han incluido las sociedades
multigrupo y asociadas, de acuerdo con lo establecido en la normativa vigente. [GRI 102-45]. Asimismo,
no se incluyen determinadas sociedades pertenecientes al perímetro de consolidación cuya importancia
relativa es reducida para el conjunto del Grupo Urbas. Por su parte, la relación de los miembros del Consejo
de Administración de la Sociedad Dominante figura en la Nota 29 de la memoria consolidada. [GRI 102-
18] Asimismo, las variaciones en el perímetro de consolidación se describen en el Anexo I de la memoria
consolidada. [GRI 102-49]
En este sentido, durante el presente ejercicio se han producido varias incorporaciones relevantes al
perímetro de consolidación del Grupo, sociedades que cuentan con políticas individuales en muchos
aspectos que son reportados en el presente informe. Constituye un objetivo estratégico del Grupo para los
próximos ejercicios la elaboración de políticas y procedimientos comunes, entre otros aspectos, en
cuestiones medioambientales, cuestiones sociales y relativas al personal, información relativa a la
corrupción y la lucha contra el soborno y compromiso con la sociedad.
Para todas las sociedades incluidas en el perímetro de elaboración del presente Estado de Información No
Financiera Consolidado, se ha considerado como periodo el ejercicio 2021 completo con independencia de
la fecha de toma de control por parte del Grupo Urbas, por una cuestión práctica y para permitir la obtención
de la información requerida por la normativa vigente en sus distintos apartados.
1.2. Normativa aplicable
El presente EINF se ha elaborado en línea con los requisitos establecidos en la Ley 11/2018, de 28 de
diciembre de 2018 de información no financiera y Diversidad aprobada el 13 de diciembre de 2018 por el
Congreso de los Diputados por la que se modifican el Código de Comercio, el texto refundido de la Ley de
Sociedades de Capital aprobado por el Real Decreto Legislativo 1/2010, de 2 de julio, y la Ley 22/2015, de
20 de julio, de Auditoría de Cuentas, en materia de información no financiera y diversidad (procedente del
Real Decreto-ley 18/2017, de 24 de noviembre). Se trata del primer ejercicio en el que el Grupo está obligado
a elaborar el Estado de Información No Financiera motivo por el que el mismo no incorpora información
comparativa del ejercicio anterior.
El EINF es emitido como un informe separado pero integrante del informe de gestión consolidado,
correspondiente al mismo ejercicio, y sometiéndolo a los mismos criterios de aprobación, depósito y
publicación que éste. [GRI 102-32]
1.3. Marco de reporting
En su elaboración, se ha tenido en cuenta lo establecido en la Guía para la elaboración de memorias de
sostenibilidad de Global Reporting Initiative (Estándares GRI). En este contexto, a través del EINF, el Grupo
tiene el objetivo de informar sobre cuestiones ambientales, sociales y relativas al personal y en relación a los
derechos humanos relevantes para el Grupo en la ejecución de sus actividades propias del negocio.
En el Anexo I “Contenidos requeridos por la Ley 11/2018, de 28 de diciembre, en materia de Información no
financiera y diversidad” se incluye una relación de los contenidos del EINF de acuerdo con la normativa
indicada anteriormente. [GRI 102-46]
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1.4. Análisis de materialidad
Para la elaboración de este informe y selección de sus contenidos se ha realizado un análisis de materialidad
(véase Anexo II), teniendo en cuenta para la materialidad todas las sociedades dependientes del grupo,
excluyendo las sociedades multigrupo y asociadas (véase Anexo I de las Cuentas Anuales consolidadas).
1.5. Verificación
El Estado de Información No Financiera ha sido sometido a un proceso de revisión externa independiente.
El informe de aseguramiento independiente donde se incluyen los objetivos y alcance del proceso, así como
los procedimientos de revisión utilizados y sus conclusiones, se adjunta como Anexo al presente informe.
[GRI 102-56]
2. Modelo de negocio
2.1. Datos generales
Introducción
Urbas es un grupo global especialista en la promoción inmobiliaria, las energías renovables y en las
infraestructuras y edificación sostenibles las cuales crea importantes sinergias con las dos actividades
anteriormente nombradas, siendo una compañía cotizada con más de 75 años de experiencia. El Grupo está
compuesto por un conjunto de sociedades con presencia nacional e internacional que desarrollan las
siguientes actividades de negocio, y que constituyen a su vez sus segmentos primarios de información:
Construcción e Infraestructuras, Inmobiliario y Energía e Industria.
La línea de negocio relativa a la construcción, “Infraestructuras y edificación”, lidera el crecimiento de
la compañía con una sólida cartera de proyectos hasta 2024 por valor de casi 1.600 millones de euros. Tras
la adquisición de la constructora vasca Murias en 2020, Grupo Urbas ha reforzado esta línea de negocio con
la compra durante el ejercicio 2021 de Joca, Urrutia y Ecisa. Actualmente mantiene un posicionamiento
nacional e internacional muy relevante (Iberia, Latam y Oriente Próximo) y en todos los ámbitos de la
ingeniería y la construcción: obra civil, edificación residencial y no residencial, industrial, energía, proyectos
concesionales y PPP (proyectos de colaboración público-privada).
Por su parte, la línea de negocio inmobiliario, “Promoción inmobiliaria y gestión de suelo”, es uno de
los pilares sobre los que se ha construido la compañía, con más de 35.000 viviendas promovidas y
construidas, un banco de suelo de calidad de 17,9 millones de metros cuadrados en zonas con alto potencial
de demanda, y una hoja de ruta que prevé la entrega de 3.000 viviendas hasta 2024. El 30 de septiembre de
2021, el Grupo ha consolidado su estrategia de crecimiento tras la compra de la promotora Jaureguizar, por
la que se ha posicionado en el mercado vasco con una cartera de 2.400 viviendas. También en el mercado de
build-to-rent, con más de 1.100 viviendas en proyecto tras la compra de “Alandulus Real Estate” –que ha
aportado al pipeline de Urbas 620 viviendas–, y en el segmento de las residencias de mayores fruto del
acuerdo estratégico con la socimi belga “Care Property Invest”, estas operaciones han hecho posible que hoy
en día Urbas esté en las top 10 promotoras y en el top 3 de la actividad build-to-rent en el panorama español.
Esta línea de negocio ocupa una sólida posición dentro de la estrategia corporativa del Grupo, no obstante,
no generará facturación hasta que no se entreguen las viviendas, estando previsto que muchas de ellas lo
hagan en 2024. Esta circunstancia explica que, pese a que actualmente esta línea de negocio aporta mucho
menos beneficios de los que es potencialmente capaz de aportar a la compañía, la facturación de esta área
crecerá de forma previsible permitiendo así alcanzar las previsiones de facturación de los próximos años.
A estas dos líneas de actividad se une la más reciente, “Energía e industria”, con el propósito de crecer
en autoconsumo fotovoltaico, almacenamiento, generación de hidrógeno y desarrollo de proyectos
renovables, hasta llevarlos a ready-to-build, vendiéndolos o promocionándolos. El Grupo apuesta por la
energía renovable debido a que esta juega un papel fundamental en la consecución de los objetivos
medioambientales definidos en la lucha contra el cambio climático. A través de Sainsol, el Grupo se ha
especializado en autoconsumo fotovoltaico aplicándolo en los proyectos propios y de terceros que desarrolla
en calidad de promotora residencial o constructora. Actualmente, ha comenzado el desarrollo de proyectos
de plantas solares y eólicas en España y Portugal con la permisología avanzada y el objetivo es llegar a
desarrollar 530 MW hasta 2024. Dentro de esta área también es clave K-Silán (Lugo), mina de feldespato
potásico, mineral fundamental para la fabricación de azulejos y baldosas cerámicas, adquirida en 2020, y
cuya extracción está previsto que comience en el período 2022/2023. Las prospecciones realizadas hasta
ahora apuntan a unas reservas de 11 millones de toneladas con un valor estimado de 660 millones de euros.
El Plan de Negocio para esta área estima unos ingresos de más de 91 millones de euros para el periodo.
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Con todo ello, Grupo Urbas es a día de hoy uno de los actores de referencia en los sectores inmobiliario y
constructor, con una sólida capacidad organizativa y de negocio, un modelo de negocio estable y robusto, y
con el tamaño y la agilidad necesarias para continuar desarrollando con éxito su estrategia de crecimiento
enfocado y sostenible.
Misión, Visión, Valores
Experiencia, visión estratégica, innovación y diversificación convierten al Grupo en uno de los actores de
referencia y especialista en infraestructuras y edificaciones sostenibles, con importantes sinergias con la
promoción inmobiliaria, las energías renovables y la minería.
El Grupo sigue una proyección ascendente y se encuentra inmersa en una nueva etapa de crecimiento y
expansión, garantizada por un Consejo de Administración y un equipo gestor comprometidos con los
resultados y con la creación de valor para todos los accionistas de Urbas.
Como empresa, el Grupo tiene un papel social muy importante. A través de su política de responsabilidad
social corporativa se pone el foco en la gestión de las magnitudes no financieras del Grupo. El Grupo trabaja
para crecer como compañía, pero trata de hacerlo promoviendo un comportamiento ético, sostenible y
respetuoso con la sociedad y el medioambiente. [GRI 102-16]
Cronología: Principales hitos del Grupo Urbas
Último objetivo del Grupo Urbas: tener números competitivos con los del IBEX 35 en 2025
Crecimiento inorgánico 2020-2021: combinaciones de negocio y componentes del Grupo
Con la entrada del nuevo equipo gestor en 2019, el Grupo comenzó una política de crecimiento inorgánico
que le ha llevado a adquirir hasta 8 compañías, diversificando así los sectores de actividad, no solo el
inmobiliario que era el sector tradicional de Urbas, sino también en la construcción y las energías renovables
y minería. Como resultado, el ejercicio 2021 ha concluido con un balance muy positivo para el Grupo, que se
encuentra ahora en plena fase de consolidación y crecimiento orgánico. Gracias al impulso que ha supuesto
este ejercicio 2021, se prevé alcanzar en el 2024 los 826 millones de euros de facturación, multiplicando así
casi 4 veces la facturación en el periodo 2021-2024 tal y como se estima en el Plan de Negocio desarrollado
para ese mismo periodo.
Si bien este plan de negocio a 2024 es bastante ambicioso, los números actuales lo respaldas, ya que se ha
pasado de facturar 20 millones de euros aproximadamente en el ejercicio 2020, año de muy poca actividad
en Urbas, a facturar más de 200 millones de euros en el ejercicio 2021. A partir de este momento, una vez se
haya consolidado el crecimiento inorgánico, el más importante desde el punto de vista porcentual, se
centrarán los esfuerzos en el crecimiento orgánico.
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Durante el ejercicio 2020 comienza el punto de inflexión del Grupo Urbas, cuando se desata la pandemia y
el Grupo se decide finalmente a expandir su actividad y crecer de forma inorgánica, mediante la adquisición
de diferentes Grupos de empresas de los distintos sectores en los que opera, así como otros nuevos
ampliando y diversificando su actividad. Esta decisión corporativa marca el camino a seguir, y se produce la
entrada de nuevos actores al Grupo:
• Murias, grupo de empresas presente en diversos campos de actividad, destacando la construcción, con
presencia principalmente en País Vasco y la Comunidad de Madrid, con una proyección creciente en el
ámbito nacional e internacional.
• Ksilan, yacimiento de feldespato potásico y sódico potásico considerado por los expertos como uno de
los más importantes a nivel europeo.
• Joca, grupo especializado en la construcción de infraestructuras, entre las que destacan la obra civil, el
tratamiento de aguas, la edificación dotacional y las instalaciones gasísticas con presencia nacional e
internacional.
• Urrutia, grupo del sector de la construcción nacional con presencia en País Vasco, cuya actividad
principal abarca la edificación residencial y no residencial, la urbanización y la promoción inmobiliaria.
• Ecisa, grupo del sector de la construcción con presencia en España principalmente en la Comunidad
Valenciana y a nivel internacional, cuya actividad principal abarca la edificación residencial y no
residencial, la urbanización y la promoción inmobiliaria.
• Sainsol, compañía especializada en autoconsumo fotovoltaico.
• Nalmar Real Estate, promotora inmobiliaria con solares y terrenos distribuidos por la geografía
española (Alicante, Almuñécar, Benalmádena, Mijas, entre otros).
• Jaureguizar, promotora inmobiliaria con presencia en País Vasco, con más de 35 años de experiencia,
y que gestiona los proyectos de manera integral durante todo el proceso de la promoción hasta la entrega.
• Alandalus Real Estate Gestión de Patrimonios, S.L, dedicada a la promoción inmobiliaria, y que
cuenta con varios proyectos en marcha en el sector de la vivienda protegida en Andalucía. Alandalus está
enfocada al negocio residencial en alquiler.
GRUPO URBAS EN CIFRAS 2021
+8 países actualmente
+18 países en desarrollo
+840 empleados
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Líneas de negocio y actividades principales
Como se ha puesto de manifiesto anteriormente, las tres principales líneas de negocio del Grupo son:
Infraestructuras y edificación, Promoción Inmobiliaria y Energía e Industria.
Asimismo, las actividades principales son las siguientes: [GRI 102-2; 102-7]
Infraestructura y edificación
Inmobiliaria
Energía e Industria
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Infraestructura y edificación
Es la principal línea de negocio del Grupo, liderando el crecimiento con una cartera sólida de proyectos hasta
2024 por valor de casi 1.600 millones de euros.
Cerca del 30% de las obras en ejecución se están desarrollando fuera de España (Portugal, Panamá,
Colombia, Bolivia, Argelia y Emiratos Árabes), con un crecimiento relevante en Latam, Oriente Próximo y
Argelia. Asimismo, se mantiene una cartera de proyectos equilibrada y diversificada tanto por tipología de
clientes: Públicos/Privados, como por tipología: Obra Civil/Residencial/No residencial.
En obra civil destacan: carreteras y autopistas; infraestructuras ferroviarias; carreteras, puentes y túneles;
infraestructura del agua; instalación de gas; obras hidráulicas y marítimas; mantenimiento de las
instalaciones y mantenimiento de las infraestructuras. Por su parte, en obras residenciales destacan los
edificios residenciales y las obras urbanas y urbanizaciones, mientras que en obras no residenciales:
hospitales; colegios; hoteles; residencias y concesiones.
Los principales componentes del Grupo, en la línea de Infraestructura y edificación son:
Grupo Murias: El ámbito de acción principal de Murias es el formado por la Comunidad Autónoma Vasca,
Navarra y la Comunidad de Madrid, con una proyección creciente en el ámbito nacional y gran presencia
vasca. La empresa tiene una dilatada experiencia en la construcción de centros comerciales, aparcamientos,
obra civil y edificación residencial.
Grupo Joca: es un grupo español de ingeniería y construcción con diferentes líneas de negocio y presencia
en España, Portugal, Panamá, Colombia, Perú, Bolivia y Ecuador. Tiene amplia experiencia en los sectores
de obra civil, ciclo integral del agua, edificación dotacional, residencial e industrial, infraestructuras de gas,
operación y mantenimiento de infraestructuras. También en superestructura ferroviaria (a través de
Intervías); agua, depuradoras y EPC (Saconsa), e infraestructuras de gas en Portugal (GR4PT).
Grupo Ecisa: Urbanizaciones, colegios, hospitales, hoteles o promociones de viviendas son algunas de las
actuaciones realizadas en el ámbito de la edificación de Ecisa. Paralelamente, la obra civil es una de sus
especializaciones con proyectos de tipo ferroviario, hidráulico, viario o de infraestructura urbana. En el
ámbito nacional e internacional destaca su experiencia en la edificación en altura (rascacielos).
Urrutia: es una de las empresas de referencia en el sector de la edificación del País Vasco. Su actividad
principal abarca tanto la edificación residencial como la no residencial, la urbanización y la promoción
inmobiliaria. A todo ello se suma el mantenimiento y la rehabilitación de edificios, así como la colaboración
con las Administraciones Públicas a través de la financiación público-privada.
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Promoción inmobiliaria
La línea de negocio inmobiliario, “Promoción inmobiliaria y gestión de suelo”, es otro de los pilares
sobre los que se sustenta el Grupo, con más de 35.000 viviendas promovidas y construidas y un banco de
suelo de calidad de 17,9 millones de metros cuadrados en zonas con alto potencial de demanda como Madrid
y Zona Centro, Guadalajara y Corredor del Henares, País Vasco, Almería, Sevilla, Granada, Málaga y la Costa
del Sol, y en el Pirineo de Huesca, en Panticosa.
El Grupo posee amplia experiencia en promoción residencial, centrado principalmente en primera
residencia, libre y protegida, y desarrollo industrial y logístico. Su posicionamiento estratégico va dirigido a
hogares de clase media en zonas con alto potencial de crecimiento, aportando el valor añadido del Grupo
Urbas: capacidad de construcción para el control directo de la calidad, los plazos y los costes de producción.
Para ello, el Grupo ha lanzado una nueva marca promotora, AD Home. Por su parte, tras la compra de
Jaureguizar, el Grupo se ha posicionado en el mercado vasco con una cartera de 2.400 viviendas. Además
de la promoción directa, también se apuesta fuerte en el mercado de build-to-rent con más de 1.100 viviendas
en proyecto y en el segmento de las residencias de mayores tras el acuerdo estratégico con la socimi belga
“Care Property Invest” para desarrollar proyectos “llave en mano”.
Estrategias:
Por último, el Grupo también posee una cartera de activos en rentabilidad de que se tiene previsto que
crezcan exponencialmente, realizándose nuevas adquisiciones para reforzar esta línea de negocio, con
adquisiciones de centros comerciales, cines, aparcamientos, oficinas y almacenes, y otros edificios, creando
sinergias con el resto de las áreas del Grupo.
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Energía e industria
El Grupo está comprometido con las soluciones sostenibles y apuesta firmemente por la energía renovable
para conseguir los objetivos medioambientales en la lucha contra el cambio climático. A través de Sainsol, el
Grupo se ha especializado en autoconsumo fotovoltaico aplicándolo en los proyectos propios y de terceros
que desarrolla en calidad de promotora residencial o constructora. Se continúa avanzando en esta línea de
negocio y uno de los principales objetivos es consolidar al Grupo como un actor clave en la transición
energética global y crecer en autoconsumo, almacenamiento, generación de hidrógeno verde y desarrollo de
proyectos renovables, hasta llevarlos a ready-to-build.
Como se ha visto anteriormente, el Grupo está desarrollando proyectos de plantas solares y eólicas en España
y Portugal con previsión de llegar a desarrollar 530 MW hasta 2024. Con una estrategia de rotación de
activos, el objetivo marcado por el Grupo es conseguir importantes márgenes basados en proyectos
mantenidos para la venta.
Los principales componentes del Grupo Urbas, en la línea de Energía e Industria son:
Ksilán: es un yacimiento de feldespato potásico y sódico potásico considerado por los expertos como uno
de los más importantes a nivel europeo. Esta mina de SIián (Lugo), cuya extracción comenzará en 2022, es
la segunda explotación de feldespato potásico más grande de Europa y la primera de España, con 11 millones
de toneladas de reservas probadas que equivalen a aproximadamente 660 millones de euros. La explotación
del yacimiento, que se realizará a cielo abierto, se extenderá durante varias décadas. La producción arrancará
con una previsión de extracción de unas 150.000 toneladas al año, e irá en aumento con la meta de alcanzar
las 500.0000 toneladas al año. Además de la progresiva explotación de filones y de la búsqueda de nuevos
yacimientos, también se está barajando la posibilidad de abrir una planta de procesado y mejora de los
canales de venta y distribución
Sainsol: se ha posicionado como una de las empresas líderes en autoconsumo a nivel nacional,
desarrollando un canal de venta indirecto, especializado, capilar y eficiente, ejecutando proyectos de
autoconsumo fotovoltaico tanto domésticos como industriales.
Hispana: es un referente nacional en diseñar, realizar y mantener grandes proyectos e instalaciones
complejas de aire acondicionado, calefacción, ventilación, electricidad, fontanería, contraincendios y
combustibles, con especial atención a la energía solar, la aerotermia y la geotermia.
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Presencia geográfica: proyectos internacionales
El Grupo lidera numerosos proyectos internacionales. En los últimos meses se ha aumentado el alcance de
la actividad de la compañía, reforzando su posicionamiento internacional y consolidando la cuota de
mercado ya existente. Se mantiene una posición muy competitiva con actividad en España, Portugal, Argelia,
Latinoamérica (Bolivia, Panamá y Colombia, entre otros) y Oriente Próximo (Arabia Saudí, Dubái y Qatar)
en todos los ámbitos de la ingeniería y la construcción: obra civil, edificación residencial y no–residencial,
industrial, energético, proyectos en régimen de concesión y PPP (proyectos de colaboración público-
privada). [GRI 102-3; 102-4; 102-6]
Entre los proyectos internacionales finalizados más significativos, destacaría la construcción en Qatar de dos
hoteles-rascacielos (Hotel Bin Samikh y Hotel Waldorf Astoria Doha). Por su parte, que se encuentren
actualmente en ejecución destacaría el proyecto del “Tren ecológico de Cochabamba” en el que se realizan
las obras, vías electrificadas, puentes y estaciones ferroviarias en Cochabamba (Bolivia), así como la
remodelación integral del Hotel Hilton o la embajada alemana en Argelia. Paralelamente, el Grupo trabaja
en la obtención y adjudicación de potenciales proyectos tan singulares como el desarrollo turístico y
residencial de Cienfuegos (Cuba), o el complejo comercial y de oficinas Union Station Towers de Dubái.
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2.2. Estructura de gobierno
El Consejo de Administración del Grupo es el responsable de verificar el cumplimiento de esta política de
comunicación y es informado por las áreas correspondientes de los distintos contactos mantenidos e
información suministrada, de modo que las diferentes partes interesadas en la marcha de la empresa tengan
conocimiento conveniente de la misma y de su situación global. [GRI 102-18; 102-22; 102-23]
A fecha actual, en base a los acuerdos de la Junta de fecha 6 de agosto de 2021, el Consejo de
Administración de la Sociedad Dominante está compuesto por 9 miembros de la siguiente
forma:
Consejero
Cargo
Carácter del
Cargo
Quamtium Venture, S.L.
(Representado por D. Juan Antonio Acedo Fernández)
Presidente y
Consejero Delegado
Ejecutivo
Sanzar Asesoría, S.L.
(Representado por D. Ignacio Checa Zavala)
Consejero
Coordinador
Independiente
D. Adolfo José Guerrero Hidalgo
Consejero
Ejecutivo
D. Pablo Cobo Moral
Consejero
Independiente
D. Alberto Aragonés Monjas (*)
Consejero
Dominical
D. Jesús García de Ponga
Consejero
Independiente
D. Jaime Polanco Soutillo
Consejero
Independiente
D. Joao Jose de Gouveia
Consejero
Dominical
D. Luis Ramos Atienza
Consejero
Independiente
(*) Con fecha 19 de abril de 2022, presentó su dimisión.
El Consejo de Administración debe estar compuesto, según el artículo 5 del Reglamento del Consejo de
Administración y el artículo 20 de los Estatutos Sociales “de un número de Consejeros que fijará la Junta
General y que no podrá ser inferior a cinco, ni superior a diez, los cuales elegirán entre ellos un Presidente y
nombrarán un Secretario.” De conformidad con lo dispuesto en los Estatutos Sociales y en el Reglamento
del Consejo de Administración, la selección y el nombramiento de Consejeros de la Sociedad se rigen por
criterios de experiencia y cualificación profesional para el desempeño del cargo.
El número de Consejeros se fijará por la Junta General, por lo que dicho órgano en sesión celebrada el pasado
6 de agosto de 2021, procedió a su fijación en nueve. El número de consejeros independientes en el seno del
Consejo es acorde con lo recomendado por el Código Unificado de Buen Gobierno, ya que suponen el 55,56%
del total del Consejo (5 independientes sobre 9 consejeros).
En la página web del Grupo se incluye información sobre el perfil y experiencia de cada uno de los miembros
del Consejo de Administración (https://grupourbas.com).
Adicionalmente, el Grupo cuenta con una Comisión de Auditoría y una Comisión de
Nombramientos y Retribuciones compuestas por los siguientes miembros:
Comisión de Auditoría
Nombre
Cargo
Naturaleza del
Cargo
D. Jesús García de Ponga
Presidente
Independiente
D. Luis Ramos Atienza
Vocal
Independiente
Sanzar Asesoría, S.L.
(Representado por D. Ignacio Checa Zavala)
Secretario
Independiente
Comisión de Nombramientos y Retribuciones
Nombre
Cargo
Naturaleza del
Cargo
D. Luis Ramos Atienza
Presidente
Independiente
D. Jaime Polanco Soutillo
Vocal
Independiente
Sanzar Asesoría, S.L.
(Representado por D. Ignacio Checa Zavala)
Secretario
Independiente
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En relación con el actual equipo gestor del Grupo, se trata de un equipo con gran experiencia,
caracterizado por su dinamismo, una fuerte capacidad de gestión y un profundo conocimiento del sector y
del mercado, lo que lo convierte en el motor del Grupo y en una importante ventaja competitiva.
Adicionalmente, a finales del ejercicio 2021 se incorporó a la Alta Dirección del Grupo como Directora
General de Marketing y Comunicación a Susana Gutiérrez. A la fecha de formulación del presente EINF, se
han incorporado como miembros de la Alta Dirección del Grupo a María José Vega como Directora General
Recursos Humanos y ESG y a Rafael Valenzuela como Director General de Energía e Industria. Todos ellos
cuentan con prestigio y reconocimiento en el mercado y experiencia en empresas de carácter multinacional.
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2.3. Estrategia corporativa
El Grupo ha actualizado su estrategia corporativa bajo el lema Time to trust Urbas, con los siguientes
puntos clave dentro de la misma: [GRI 102-15]
- Nuevo equipo directivo desde 2019 y nuevo Consejo de Administración en 2021: nuevos gestores,
nueva estrategia impulsada por la línea de negocio de Construcción e Infraestructuras.
- Infraestructuras y Edificación lidera el crecimiento de la compañía gracias a la adquisición de
diferentes empresas en los dos últimos años (2020- 2021).
- Promoción Inmobiliaria, línea de negocio en actual expansión que complementa el negocio de
infraestructuras generando una cartera de pedidos adicional y flujos de caja predecibles, aprovechando
las sinergias del Grupo.
- Energía e Industria, línea de negocio emergente, también se diversifica en sectores complementarios
sus actividades principales.
El Grupo ha fortalecido su equipo directivo para acelerar la consecución de sus objetivos estratégicos y
avanzar con los planes de crecimiento de todas sus líneas de actividad, consolidando su modelo de gestión y
reforzando la integración de todas sus líneas de actividad. En este sentido, se han aumentado
significativamente los ingresos y el EBITDA, y se ha disminuido drásticamente la deuda corporativa. Un gran
objetivo alcanzado y el primer paso de la nueva estrategia:
- Reducción de la deuda corporativa 2019-2021: En más de 160 millones de euros.
- Crecimiento inorgánico + Sinergias: Crecimiento mediante la adquisición de compañías (9 en
2020-2021) que promuevan sinergias en los proyectos, generen flujos de caja y optimicen costes.
- Cartera de proyectos sólida y estable y negociaciones avanzadas: 1.600 millones de euros: 511
millones de euros en cartera firmada, 288 millones de euros en real estate intragrupo y 800 millones de
euros en negociaciones avanzadas.
- Aumento de los ingresos y del EBITDA en el ejercicio 2021: crecimiento y optimización de costes
por consolidación.
- Ingresos predecibles por Infraestructuras y Edificación, asegurados por la cartera de pedidos
firmada y el desarrollo Inmobiliario dentro del Grupo.
- Crecimiento área internacional: ambiciosa estrategia de internacionalización, con una amplia
diversificación geográfica y por actividades (Latinoamérica Oriente Próximo y África).
El Grupo mejorará sus márgenes de EBITDA y flujos de caja complementando la línea de negocio de
Infraestructuras y Edificación con las de Promoción Inmobiliaria y Energía. La mejora del margen de
EBITDA se dará gracias a la diversificación de actividades y la consolidación de las empresas adquiridas
mediante las sinergias entre organizaciones y la optimización de costes Además, la ESG (Environmental,
Social and Governance) es uno de nuestros principales objetivos. La línea de Energía e Industria permitirá
a la compañía consolidarse como un actor clave en la transición energética global, y crecer en autoconsumo
fotovoltaico, almacenamiento y desarrollo de proyectos renovables. Uno de sus objetivos ahora en el Grupo
será desarrollar una adecuada integración social y medioambiental en torno a los proyectos de la compañía.
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2.4. Principales factores y tendencias que afectan a la evolución futura
A principios de 2020, la economía española se encontraba en una fase positiva de crecimiento, que duraba
más de cinco años y cuyos fundamentos eran más sólidos que en ciclos pasados, pese a la persistencia de
ciertos legados de la crisis. Sin embargo, el escenario económico cambió por completo debido a la crisis
sanitaria provocada por el COVID-19 y el impacto de las medidas necesarias para contenerlo. En paralelo a
la evolución de la pandemia, la actividad económica mundial ha ido pasando por distintas fases, con un
epicentro que se ha desplazado desde el continente asiático a principios de año a Europa y América en
primavera. La evolución de la pandemia requirió una respuesta decidida en el plano sanitario, con medidas
de restricción de la movilidad y la actividad económica tanto en España como en el resto de mundo. Estas
medidas se tradujeron en un impacto súbito y pronunciado en la actividad económica, con una disrupción
de las cadenas de valor internacionales, seguida de restricciones a la oferta y contención de la demanda. En
el caso de España, al igual que en la mayoría de los países de nuestro entorno, esta situación sanitaria ha
venido acompañada de una crisis económica derivada, fundamentalmente, del cese o/y parón enorme de la
actividad de la mayoría de los sectores económicos.
Los sectores en los que opera Grupo Urbas también se han visto afectados. Según distintos informes
externos, el sector inmobiliario ha sido uno de los más afectados por la pandemia. Si bien es cierto que el
impacto no ha sido el mismo en todas sus actividades, las compañías inmobiliarias han tenido que revisar
sus planes de negocio para adaptarlos a una situación que en muchas ocasiones ha tensionado sus finanzas.
No obstante, el sector inmobiliario se muestra optimista en sus perspectivas para este año, aunque la
recuperación no llegará antes de 2022. Así mismo, el informe indica, que las empresas inmobiliarias alejan
el riesgo de una burbuja inmobiliaria en los próximos tres años y la mayoría prevé que el alquiler registrará
una tendencia alcista frente a la adquisición de vivienda.
Se prevé que el mercado de la vivienda crecerá tanto por la parte de la edificación de nueva planta como por
la de la rehabilitación. Sin embargo, se trata de crecimientos de una naturaleza diferente. “Simplificando
bastante, podría decirse que la nueva planta espera crecer por sus propios medios (se confía en que la
demanda se recupere, sea demanda de uso o de inversión) mientras que la rehabilitación está más a expensas
de los estímulos del Plan de Recuperación.” Por la parte de la vivienda de nueva planta, el año 2020 acabó
con un 11,1% menos de producción y con una cartera de proyectos mermada, pero recuperable. La oferta está
lejos de saturarse, los precios aún no plantean un problema y se ha anunciado un repunte de la promoción
pública. En estas condiciones, se espera que 2021 y 2022 sean aún años de ajuste, con crecimientos entre el
6 y el 7%, con los que se volvería a la producción prepandemia. Por tanto, el 2023 será el primer año en el
que la tasa de crecimiento por fin indique una auténtica expansión del mercado, “que hemos situado a un
nivel prudente (3%).”
Según el “Informe Euroconstruct Junio 2021”, el sector constructor ha estado menos afectado que otros y la
previsión para el conjunto del sector en España es ligeramente más optimista que en invierno. La confianza
en la recuperación ha crecido al constatar que el 2020 (-10,4%) ha resultado menos dramático que lo que se
temía y, pese a que el arranque del 2021 ha estado plagado de incertidumbres, se prevé un segundo semestre
plenamente operativo con el que conseguir un crecimiento del 5,5%.
Este ritmo de avance se podría mantener un año más (6% previsto para el 2022) con lo cual se recuperarían
los niveles de producción del 2019, tal como en el resto de Europa (que se estima que se incremente en un
4,1% en el año 2021 y un 3,4% en el año 2022). En la proyección para el 2023 en adelante se esperan
crecimientos menos extremos (3,5%). La ingeniería civil parte con la ventaja de haber padecido un 2020
menos crítico (-6,6%) que el resto de los subsectores.
Con el impuso “extra” que puede proporcionar el Plan Europeo de Recuperación (Fondo de Recuperación
Next Generation EU, del que España podrá recibir hasta 140.000 millones de euros, 72.000 millones en
ayudas directas para transformar su tejido productivo), Grupo Urbas puede verse beneficiado al centrar
parte de su presupuesto en construcción de infraestructuras de energías renovables y eficiencia energética,
transporte ferroviario sostenible o infraestructuras básicas sociosanitarias e hidráulicas, en las cuales Grupo
Urbas tiene amplia experiencia. Se espera que estos subsectores de ingeniería civil sean los que cuenten con
mayor crecimiento de producción, con un crecimiento del 5,2% en el 2021, y del 4,4% para el año 2022.
Durante los 12 meses del año 2021, con respecto al año 2020, el Informe IMIE TINSA de febrero 2022 indica
que el precio de la vivienda nueva y de segunda mano se incrementó un 6,2% (a fecha de enero 2022), los
visados de obra nueva se han incrementado un 14,7% (dato a noviembre 2021), las hipotecas han crecido un
26% (dato a noviembre 2021), la compraventa de viviendas ha subido un 32,9% en tasa anual (dato del INE
a diciembre 2021) y el paro registrado ha disminuido en un 20,12% situándose la tasa de paro en un 13,33%
(datos del SEPE a enero 2022). En este sentido, los últimos informes sectoriales (Informe Análisis de Sector
Inmobiliario de Bankinter del 14 de octubre 2021 y Real Estate Investment & Financing Keys de Febrero del
2021), indican que los precios de la vivienda “sorprenden muy positivamente en la primera mitad de 2021”
(Bankinter).
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La renta bruta disponible de los hogares disminuyó la tercera parte de lo que lo hizo el PIB (-3,3% frente a
un -9,9%) en el 2020 (año en el que el PIB disminuyó a niveles del año 2016) y la previsión es que dicha
renta bruta disponible se incremente un 3,9% durante el 2022 (frente una estimación de un 6,9% del PIB).
A esto hay que sumarle que los costes de financiación siguen muy bajos y que hasta un 60% de las nuevas
hipotecas se han firmado a tipo fijo, lo que cubre a los compradores frente a futuras subidas de los tipos y el
Euribor. Según la encuesta de población activa del INE, para el último trimestre del 2021, el número de
hogares también ha experimentado un incremento de 66.600 en el último trimestre del año 2021, situándose
el total de hogares en 18.990.000 (siendo el 27,13% unipersonales). En cuanto al consumo, la previsión es
que éste se recupere este año 2022 y las previsiones gubernamentales anticipan que la demanda interna se
incremente un 9,3% este año. Asimismo, prevé que el PIB podría crecer un 9,8% gracias al impacto positivo
de los fondos del Plan Europeo de Recuperación. Respecto del PIB, éste creció un 5% (hasta los 1.202.994
millones de euros) superando las previsiones del Banco de España que lo estimaban en un 4,5% a mediados
de diciembre 2021.
Por último, el riesgo procedente del incremento de precios actual ha aumentado de forma significativa por
la inflación a la que está sometida tanto la economía española como del resto de países de la Unión Europea,
debido entre otras, al conflicto en Ucrania y al aumento del precio de la energía y los combustibles, que ha
supuesto un aumento generalizado del coste de las materias primas y en algún caso, rotura de la cadena de
suministros, circunstancias que a medio plazo podrían tener efecto en el normal desarrollo de las actividades
realizadas por el Grupo. Por todo lo anterior, Grupo Urbas evalúa periódicamente los impactos que puede
sufrir en las distintas actividades que realiza, y especialmente, en los costes previstos para el desarrollo de
las construcciones y promociones en curso, estimando cualquier desviación en los costes presupuestados y
mitigando los riesgos asociados a este hecho.
Gestión de los riesgos
El Grupo opera en un entorno cada vez más globalizado y cambiante, haciéndose cada vez más necesario
realizar una gestión adecuada de los riesgos, para dar la mejor respuesta posible ante eventuales amenazas
y buscar las distintas oportunidades que pudieran surgir de las mismas. A la situación de incertidumbre
descrita anteriormente, se suma el crecimiento interno experimentado por el Grupo tras la consolidación de
las nuevas adquisiciones y la ampliación del perímetro de negocio durante el presente ejercicio. Grupo Urbas
continúa tratando de unificar los criterios establecidos en cada uno de sus componentes, y aunar una política
de gestión de riesgos común que hasta ahora se llevaba de forma individual para cada uno de los
componentes.
Por ello, el Grupo afronta de forma proactiva esta gestión de los riesgos para detectarlos a tiempo, analizarlos
correctamente, valorar sus posibles impactos, y tomar las medidas pertinentes para mitigar dichos riesgos,
en función de variables como su probabilidad de ocurrencia y nivel de impacto.
[GRI 102-11; 102-15]
El órgano encargado de llevar a cabo esta tarea es el Consejo de Administración, máximo órgano de
representación del Grupo, que elabora el modelo de gestión de riesgos identificando aquellos riesgos que se
consideran principales por parte del Grupo, así como de realizar el seguimiento de los sistemas de control
interno. Por su parte, la Comisión de Auditoría es el órgano encargado de supervisar dichos sistemas de
control interno y de control de riesgos, analizando su eficacia, y reportando al Consejo sus hallazgos y
conclusiones.
El Grupo ha identificado y abordado los riesgos económicos, ambientales y sociales más significativos, así
como las medidas pertinentes para mitigar dichos riesgos, destacando los siguientes:
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Tipo de
riesgo
Riesgo
Descripción del riesgo
Potencial impacto
Medidas pertinentes
Riesgo
Estratégico
Crisis económica
y sanitaria
Retraso en las previsiones de
recuperación económica y sanitaria
por parte de los principales
organismos internacionales, hasta
volver a niveles pre-pandemia.
- Pérdida de cuota de mercado y/o
estancamiento del sector
- Menos oportunidades de negocio
- Exceso de ahorro en la demanda
- Seguridad y salud de los empleados
- Consolidación del posicionamiento
nacional e internacional
- Seguimiento del Plan de Negocio
- Captación y fidelización de clientes
- Medidas sanitarias recomendadas
Riesgo
Estratégico
Inestabilidad
política
Entorno globalizado y cambiante, con
incertidumbre e inestabilidad política
a nivel nacional e internacional
- Modificación de las políticas
económicas y legislativas
- Reducción del flujo económico
- Vigilancia permanente y adaptación a los
cambios normativos
- Análisis y anticipación a posibles nuevos
escenarios
Riesgo
Estratégico
Deterioro
reputacional
Posibilidad de pérdida o merma de la
reputación o confianza de una
organización afectando de forma
negativa a la percepción que la
sociedad tiene sobre la misma
- Pérdida de confianza
- Impacto negativo en las ventas
- Respuesta corporativa única e inmediata
- Protección y prevención frente al riesgo
reputacional
Riesgo
Estratégico
Discrepancias
cumplimiento
normativo
Posibilidad de incurrir en sanciones
legales, administrativas o financieras
significativas por incumplimiento de
leyes, regulaciones, normas internas y
códigos de conducta
- Falta de transparencia y confianza
- Sanciones y/o multas que afecten al
correcto desarrollo del negocio
- Programa de Cumplimiento Normativo
(Compliance) y Código Ético
- Planes formativos que incluyan el área de
Cumplimiento Normativo
- Estructura organizativa de cumplimiento
para todo el Grupo
Riesgo
Financiero
Riesgo de crédito
Posibilidad de sufrir pérdidas
derivadas de un impago, parcial o
total, de los créditos concedidos a
clientes/deudores en operaciones
financieras y/o comerciales
- Pérdidas por deterioro crediticio
- Control continuado y seguimiento de la
calidad crediticia de clientes y líneas de
financiación
Riesgo
Financiero
Riesgo de
liquidez
Dificultad para poder hacer frente a
sus obligaciones de pago a corto plazo
- Tensiones de liquidez y/o dificultad
en captación de nuevos pasivos
- Control continuado y seguimiento de las
previsiones de la reserva de liquidez
Riesgo
Financiero
Riesgo de tipos
de interés
Potencial pérdida derivada de las
fluctuaciones de los tipos de interés
- Aumento del coste de la financiación
externa derivado de la fluctuación en
tipos de interés
- Análisis de diferentes escenarios
específicos y pruebas de estrés
Riesgo
Operativo
Rotura en la
cadena de
suministro
Incapacidad de satisfacer
correctamente la demanda de
productos por problemas en la gestión
de la cadena de suministro
- Pérdida de ventas
- Sobrecostes
- Pérdida de imagen y confianza en la
organización
- Asegurar el flujo de la cadena en ambos
sentidos
- Mejorar la previsión de la demanda, incluir
protección legal en el suministro
- Priorizar componentes y elementos críticos,
diversificar
Riesgo
Operativo
Aumento de
precio de las
materias primas
Aumento generalizado de los costes
de las materias primas y los gastos
corrientes en mantenimiento de la
actividad
- Inflación
- Reducción del margen bruto
- Imposibilidad de repercutir los costes
- Renegociación de contratos con
proveedores
- Política de reducción de costes
- Planificación eficiente de compras
Riesgo
Operativo
Vinculaciones
con terceros
Riesgos derivados de proveedores y
terceras partes que intervienen en la
operativa diaria de la organización
- Costes derivados de incidentes o
incumplimientos de terceros
- Auditoría / verificación de proveedores
- Revisión y evolución de los criterios de
incorporación y evaluación de terceros
Riesgo
Operativo
Captación y
retención de
talento
Dificultad en la obtención de personal
adecuado y cualificado para los
nuevos puestos de trabajo
- Alta inversión de recursos en
acometer nuevas búsquedas y atracción
de talento
- Ofrecer Planes de crecimiento y de carrera
profesional con remuneraciones competitivas
- Valoración del talento a nivel interno
Riesgo
Operativo
Daños en
medioambiente
Potenciales impactos negativos en el
medioambiente causados por la
actividad propia de la organización
- Impactos severos y dañinos para el
medioambiente
- Impacto negativo en la imagen de la
organización
- Revisión de los sistemas de gestión de la
calidad, gestión ambiental y prevención de
riesgos laborales actuales
Para más información, se recomienda consultar el Informe Anual de Gobierno Corporativo 2021 del Grupo.
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3. Cuestiones Medioambientales
3.1. Retos ambientales
En la actualidad la sostenibilidad se ha convertido en un factor decisivo en la estrategia corporativa de
cualquier empresa, hoy en día en un contexto mundial en el cual la calidad de las empresas se mide por su
política en materia de sostenibilidad, y donde la descarbonización de la economía es un objetivo clave de la
Unión Europea, ser una empresa sostenible supone estar alineado a estas políticas, transmitiendo a tus
stakeholders y consumidores un mensaje de confianza y transparencia. [GRI 102-15]
En este sentido, en Europa desde el año 2015 se han aprobado diferentes estrategias y normativas para
impulsar la descarbonización de la economía estando entre ellas las siguientes:
- Agenda Urbana Europea.
- Objetivos para el Desarrollo Sostenible de Naciones Unidas. Pacto por el clima.
- Estrategia de descarbonización de la economía 2050.
- Green Deal Europeo. Pacto Verde Europeo.
- Declaración de emergencia climática.
- Estrategia Europea de finanzas sostenibles.
Este compendio de normativas y estrategias ha llevado a la Unión Europea y sus Estados Miembros a
promover un desarrollo económico de la eurozona alineado con la sostenibilidad tal como se constató en
2018 al aprobar el Pacto Verde Europeo.
El objetivo de este pacto es que Europa tenga una economía limpia, con cero emisiones, y proteger nuestro
hábitat natural para mejorar el bienestar de las personas, de las empresas y que tome el liderazgo en la acción
climática en todo el planeta.
Para alcanzar este objetivo, el Pacto Verde Europeo planteó la necesidad de realizar grandes inversiones en
todos los sectores económicos para la transición hacia una economía climáticamente neutra y para alcanzar
los objetivos de sostenibilidad medioambiental de la Unión. En este sentido, una parte sustancial de estos
flujos financieros tendrán que proceder del sector privado algo que implica reorientar flujos de capital hacia
inversiones más sostenibles y por tanto exige replantear el marco financiero de la UE. En particular, el Pacto
Verde Europeo subrayó que debe ser más fácil para los inversores y las empresas determinar las inversiones
sostenibles desde el punto de vista ambiental y garantizar su credibilidad.
Ante este contexto, se están produciendo una serie de normativas a nivel nacional y autonómico, siendo las
más importantes las vinculadas a la estrategia de descarbonización de la economía, que son:
- Ley 7/2021, de 20 de mayo, de cambio climático y transición energética.
- Ley de Residuos y Suelos Contaminados para una Economía Circular en España.
Ante este marco estratégico europeo, el Grupo consciente de los retos ambientales actuales y formando parte
de su responsabilidad ambiental, ha asumido un firme compromiso en la reducción del impacto
medioambiental de sus actividades, apostando por un enfoque proactivo basado en la prevención
fomentando las buenas prácticas ambientales en cada una de las sociedades que engloban el Grupo.
Política ambiental
La política ambiental de las sociedades del Grupo tiene el objetivo de garantizar el cumplimiento de las
practicas responsables con el entorno, así como cumplir con la normativa y compromisos voluntarios en
materia ambiental. Actualmente el Grupo se encuentra en fase de desarrollo de una política ambiental global
que unifique las políticas ambientales de cada uno de sus componentes y que se consolide como el eje del
Sistema de Gestión Medioambiental del Grupo.
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En relación con los principales principios en el ámbito ambiental de las políticas de los componentes del
Grupo:
- Control de la legislación aplicable en cada una de las empresas del grupo, evaluando y actualizando los
requisitos de aplicación.
- Garantizar la protección del medio ambiente y la prevención de la contaminación, integrando criterios
de desarrollo sostenible en todo el ciclo de vida y que contribuyan a reducir el impacto de nuestras
actividades, fomentando el uso sostenible de recursos y la lucha contra el cambio climático.
- Mejora continua en la gestión de nuestro desempeño ambiental, mediante el establecimiento y
seguimiento de objetivos ambientales.
- Fomentar la capacitación y sensibilización en materia ambiental de empleados, proveedores, clientes y
otros grupos de interés.
- Identificar y gestionar los riesgos y oportunidades de las cuestiones vinculadas al medio ambiente.
- Controlar y minimizar los residuos generados, garantizando su gestión ambiental correcta con entidades
autorizadas.
Las normas ambientales certificadas de los principales componentes del Grupo son las siguientes:
Componente
Normas Certificadas
Link a Certificación
Construcciones Murias, S.A.
9001:2015; 14001:2015 y 45001:2018
http://www.muriasgrupo.com
Joca Ingeniería y Construcciones S.A.
9001:2015; 14001:2015 y 45001:2018
https://www.joca.es
Construcciones Urrutia, S.A.
9001:2015; 14001:2015 y 45001:2018
https://www.construccionesurrutia.com
Ecisa Compañía General de Construcciones, S.A.
9001:2015; 14001:2015 y 45001:2018
https://www.ecisa.es
Jaureguizar Promoción y Gestión Inmobiliaria, S.L.
9001:2015; 14001:2015; 45001:2018 y EMAS
https://jaureguizar.com
Desde una perspectiva ambiental la mayoría de las sociedades que conforman el Grupo poseen un sistema
de gestión ambiental certificado y en vigor. Cuestión que es un indicador del trabajo que hace el Grupo de
manera voluntaria para proteger el medio ambiente, manteniendo una metodología basada en un estándar
de alto rigor internacional. Mediante este sistema, cada empresa garantiza la aplicación del principio de
precaución medioambiental, así como el cumplimiento de la legislación vigente en materia ambiental,
estableciendo objetivos anuales de mejora. [GRI 102-11]
Para poder desplegar estos compromisos ambientales en cada una de las obras que realiza el Grupo y en los
distintos centros de trabajo, se realiza una identificación y evaluación de los impactos ambientales más
significativos, estableciendo objetivos e indicadores clave para el seguimiento del desempeño ambiental, así
como las medidas de control operacional ambiental antes de que se produzca un deterioro al medio ambiente
garantizando la aplicación del principio de precaución.
A través de los procesos de los distintos sistemas de gestión ambiental, el Grupo promueve la adopción de
buenas prácticas ambientales de proveedores y subcontratistas, la participación en proyectos de edificación
sostenible (BREEAM, Passivhaus) y la adopción de buenas prácticas ambientales en todas y cada una de sus
actividades.
Responsabilidad ambiental
El Grupo, en el marco de las políticas ambientales de sus componentes, ha demostrado que la
responsabilidad con el entorno es una cuestión clave para las líneas de negocio que desarrollan las sociedades
que lo componen. Debido a las características de su actividad, el Grupo posee una importante influencia en
el desarrollo urbano tanto a nivel de infraestructuras como a nivel edificación, por ello se esfuerza en ofrecer
soluciones para mejorar la resiliencia de las ciudades y mejorar la calidad de vida de sus habitantes,
aportando su compromiso con el ODS 11 de Ciudades y Comunidades Sostenibles.
Este Objetivo de Desarrollo Sostenible pretende conseguir ciudades y comunidades sostenibles, a través del
acceso de toda la población a viviendas, servicios básicos y medios de transporte adecuados, asequibles y
seguros, especialmente para las personas en situación de vulnerabilidad y fomentando en las ciudades la
reducción del impacto medioambiental, las zonas verdes y espacios públicos seguros e inclusivos, un
urbanismo sostenible y una mejora de las condiciones en los barrios marginales, todo ello preservando el
patrimonio cultural y natural del mundo y fortaleciendo el vínculo entre las zonas urbanas y rurales para
generar un desarrollo que beneficie a ambas.
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En este sentido, atendiendo a las características de los ámbitos de negocio, desde el Grupo se han identificado
impactos actuales y previsibles, evaluando el desempeño ambiental de cada una de sus áreas de actividad y
aplicando las prácticas y técnicas necesarias para prevenir y minimizar sus afecciones más significativas, que
son:
- Consumo de recursos (minerales, materiales, combustibles, energía y agua).
- Emisiones de gases de efecto invernadero y otros tipos de contaminantes a la atmósfera como partículas
en suspensión y ruido.
- Generación de residuos peligrosos y no peligrosos.
- Afecciones sobre el suelo y la biodiversidad consecuencia de la actividad.
- Efectos sobre la salud.
A nivel de información del Grupo, se reportan los efectos actuales y previsibles del Grupo en el
medioambiente en el que desarrolla su actividad, concretamente en la salud y seguridad. [GRI 102-15]
A continuación, en la tabla se pueden observar el nivel de riesgo que existe para que puedan ocurrir las
afecciones anteriores. Para ello se ha utilizado un sistema de estimación de riesgo basado en el nivel de
impacto (evaluado con 1 para impacto bajo, 2 para impacto medio y 3 para impacto alto) y la probabilidad
de que ocurra (evaluado con 1 para baja probabilidad, 2 media y 3 alta).
Afección ambiental
Impacto
Probabilidad
Riesgo (*)
Agotamiento de recursos naturales (agua,
materias primas, combustibles, energía etc.)
1
2
2 - Bajo
Contribución al cambio climático
3
3
9 - Alto
Generación de residuos peligrosos
3
2
6 - Medio
Generación de residuos no peligrosos
1
3
3 - Bajo
Afección sobre el suelo y pérdida de biodiversidad
3
2
6 - Medio
Efectos sobre la salud
3
1
3 - Bajo
(*) Riesgo= Impacto x probabilidad, siendo Bajo (1-3), Medio (4-6) y Alto (7-9)
Todos estos riesgos vienen aplicados desde una perspectiva de aspectos ambientales, desde el punto de vista
interno y externo, teniendo en cuenta su ciclo de vida. De este modo, se pueden establecer medidas para
mejoras las acciones y anticiparse a la ocurrencia de los posibles riesgos.
Así mismo, el Grupo a través de las distintas sociedades que lo componen posee seguros de responsabilidad
civil empresarial que cubren los aspectos ambientales. De esta manera y siendo conscientes de la posible
ocurrencia de impactos ambientales, se aplica el principio de precaución de protección del medioambiente
para evitar las situaciones ambientales desfavorables provenientes de su actividad. [GRI 102-11]
3.2. Emisiones y Cambio Climático
Las emisiones de gases de efecto invernadero, durante los últimos años, debido al calentamiento global y el
cambio climático, han ido ocupando un puesto importante en las preocupaciones sociales mundiales, siendo
en la actualidad, especialmente a partir de la COP21 de París, uno de los temas claves para el desarrollo
sostenible, hasta tal punto que se pretende alcanzar una descarbonización de la economía en 2050 y una
reducción de las emisiones del 55% en 2030 (según el Green Deal Europeo).
En este sentido el 20 de mayo de 2021 se aprobó la Ley 7/2021 de cambio climático y transición energética
en la que se establece la necesidad de impulsar la descarbonización de la economía española en un 36% y
establece la necesidad de que las empresas calculen su huella de carbono y establezcan metas de reducción
acordes a los objetivos marcados. Además, en octubre de 2021 se publicó el 6º informe del IPCC en el que se
recopilan los riesgos ambientales del cambio climático y los sectores de actividad que se verán afectados,
estando recogidos los ámbitos de actividad en los que el Grupo desarrolla su actividad.
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Los riesgos y oportunidades asociados con el cambio climático que forman parte del modelo de gestión de
riesgos del Grupo son: [GRI 201-2]
- Riesgos físicos derivados de los efectos del cambio climático y que pueden suponer daños materiales,
sobrecostes e incluso vulneración de la salud. Los cuales pueden ser provocados por fenómenos
meteorológicos extremos.
- Riesgos de la falta de resiliencia derivados de cambios de tecnología, políticas, mercados,
normativa. Estos riesgos pueden ser provocados por el establecimiento de nuevos límites de emisión,
restricciones de emisiones de GEI, requisitos en la certificación energética de edificios o limitaciones de
emisiones para acceso a concursos públicos, entre otros.
- Riesgos económicos por mala gestión del cambio climático derivados del incremento de precios de
materias primas por impuestos al CO
2
, sobre costos energéticos, escasez de agua o aplicación de
normativa en materia de valoración de residuos, entre otros.
Ante este contexto, siendo conocedores de los retos y riesgos del cambio climático, desde el Grupo se trabaja
“día a día” para conocer sus emisiones de CO
2
, con el objetivo de plantear una mejora continua para reducir
emisiones y así luchar contra el cambio climático. En términos generales la estrategia general adoptada se
basa principalmente en la minimización de emisiones directas de GEI e indirectas por consumo eléctrico,
fomentando el uso de recursos renovables, la eficiencia energética y la movilidad sostenible, e impulsando
la promoción y construcción sostenible.
En el marco del Grupo, actualmente no todas las sociedades miden su huella de carbono para los alcances
1+2. Para el cálculo de anual de huella de carbono cada sociedad del Grupo sigue los criterios de cálculo de
la Oficina Española de Cambio Climático a través de su herramienta de cálculo, la cual sigue un
procedimiento compatible con la ISO 14064:2016 y GHG Protocol.
A continuación, se representan las emisiones de GEI de las sociedades del Grupo que realizan el cálculo,
[GRI 305-1; 305-2; 305-3]:
Se ha realizado el estudio los alcances diferenciados:
- Alcance 1: correspondiente a los consumos de gasoil de las empresas del Grupo.
- Alcance 2: correspondiente a los consumos energéticos del Grupo.
Componente
Alcance
Subtotal
Total
Emisiones
Tn CO
2eq
Urbas Grupo Financiero, S.A.
1
-
6
2
6
Construcciones Murias, S.A.
1
151
226
2
75
Construcciones Urrutia, S.A.
1
97
166
2
69
Joca Ingeniería y Construcciones, S.A.
1
889
1.048
2
159
Ecisa Compañía General de Construcciones, S.A.
1
588
616
2
28
Jaureguizar Promoción y Gestión Inmobiliaria, S.L.
1
53
120
2
67
Total
1+2
2.182
Para la realización de las Huellas de Carbono, se han usado los factores de emisión de 2020, últimos
publicados por la Oficina Española de Cambio Climático perteneciente al Ministerio de Transición Ecológica
y Reto Demográfico. Esta situación es debida a que actualmente no se han publicado los del año 2021, que
tienen prevista su publicación en el mes de abril de 2022.
En un primer análisis se puede observar cómo las emisiones principalmente residen en el alcance 1, debido
a emisiones directas provocadas por el uso de combustibles fósiles, principalmente por el gasóleo utilizado
para la maquinaria de obra. Este hecho es un indicador de las posibilidades de mejora que posee el Grupo,
mediante la reducción de consumo de combustibles fósiles por uso de maquinaria más eficiente o eléctrica.
De entre las empresas que conforman en Grupo, actualmente Joca y Ecisa son las compañías que más
emisiones provocan en este ámbito como consecuencia de su volumen y tipología de actividad.
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Teniendo en cuenta que el Grupo aun no posee un histórico de información, no se ha realizado este ejercicio
una correlación en la evolución de emisiones. Además, en las sociedades en las que sí existe un histórico de
cálculos, los sistemas usados anteriormente no permiten una comparativa completa al no estar expresados
en términos unitarios y no existir una definición de año base y objetivo de mejora. Por ello, desde el Grupo
se tiene previsto establecer una estrategia de cambio climático, marcada por el sistema de gestión ambiental,
la cual estará dirigida a contribuir a los ODS 7 de energía asequible y no contaminante, así como al ODS 13
lucha contra el cambio climático, la cual incluirá las siguientes acciones:
1. Monitorizar las emisiones de GEI, identificando su procedencia. Establecimiento de un año base para la
comparativa de cálculo.
2. Identificar posibles acciones de mitigación y establecimiento de metas de reducción.
3. Planificar una hoja de ruta hacia la descarbonización acorde a los objetivos nacionales.
4. Impulsar la adaptación del cambio climático en las diferentes líneas de negocio.
3.3. Prevención de la contaminación
El Grupo en su firme compromiso con la calidad ambiental, a través de sus principales componentes,
mantiene un protocolo de reducción de las diferentes fuentes de contaminación en cada una de las
sociedades que la componen. [GRI 305-3; 305-6]
Cabe destacar el esfuerzo que se realiza en la implementación de medidas de acuerdo con los requisitos
legales ambientales existentes en cada país en el que opera cada compañía dentro del Grupo.
Debido a la diversidad de líneas de negocio que componen la actividad del Grupo (infraestructuras y
edificación, promoción inmobiliaria, energía e industria), se ha dotado a cada una de ellas de la capacidad y
autonomía necesaria, mediante un responsable de medioambiente, para diseñar y poner en marcha medidas
que contribuyan a la minimización de la contaminación.
Es necesario precisar, que en 2021 la actividad industrial no ha sido realizada, pues tiene prevista su puesta
en marcha en el periodo 2022-2023. Adicionalmente, la compañía del Grupo vinculada con la energía
(Sainsol) es una Start-up con una actividad muy residual y con poco impacto, siendo por tanto, actualmente,
la actividad constructora la que aglutina los principales riesgos por contaminación.
En el ámbito de la prevención de la contaminación se han detectado los principales contaminantes a tener
en cuenta en la de cada línea de negocio:
Línea de Negocio
Contaminantes
Infraestructuras y
edificación
Contaminación atmosférica por emisiones de Compuestos
Orgánicos Volátiles (COV) y Partículas (PM)
Contaminación acústica.
Contaminación lumínica
Derrames y vertidos
Promoción inmobiliaria
Contaminación acústica.
Contaminación lumínica
Energía
Contaminación acústica.
Industria
Contaminación atmosférica por emisiones de Compuestos
Orgánicos Volátiles (COV) y Partículas (PM)
Contaminación acústica.
Contaminación lumínica
Derrames y vertidos
En el marco de los sistemas de gestión ambiental de cada una de las empresas que componen el Grupo, en
especial de las vinculadas a la construcción, existe una serie de medidas de control de la contaminación en
especial las vinculadas a: polvo y partículas, control de niveles de ruido en obra y de maquinaria, así como
control de vertidos.
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Control de emisiones polvo y partículas
Se corresponde con el control sobre las emisiones de este tipo de contaminantes, verificando la mínima
incidencia de emisiones de polvo y partículas debidas a movimiento de tierras y tránsito de maquinaria.
Se controla que se lleven a cabo las medidas preventivas, tales como: riegos sistemáticos sobre los viales no
pavimentados, zonas de trabajo y áreas de acopio de materiales, cubrición de cargas, limpieza periódica de
vehículos.
Los controles se realizan en toda la zona de obras, pero de forma particular, en el entorno de los parques de
maquinaria, zona logística, áreas auxiliares y en todos los accesos no asfaltados en los que se realicen
movimientos de maquinaria y vehículos. La metodología de control en este caso es visual directa por la
presencia de polvo en zonas en las que se realizan movimientos de tierra o en la vegetación próxima a las
obras.
En el caso de detectarse visualmente una presencia ostensible de polvo, se propone medida de corrección
que, básicamente, consiste en la intensificación de los riegos y la limpieza de las áreas que puedan haber sido
afectadas.
Control de contaminación acústica
Con el fin de minimizar y controlar el impacto acústico en cada obra se realiza una serie de actuaciones:
- Verificación del correcto estado de la maquinaria ejecutante de las obras, en lo referente al ruido emitido
por la misma.
- Se exige la ficha de Inspección Técnica de Vehículos de todas las máquinas que vayan a emplearse en la
ejecución de las obras, así como el Marcado CE.
- Se comprueba que se cumplen los horarios de trabajo (8 – 22 h) con el fin de minimizar los impactos del
ruido sobre la población, especialmente en caso de producirse en periodos nocturnos.
- A petición de la Dirección de Obra o del Órgano Ambiental competente, se realizan mediciones acústicas
mediante sonómetro, en aquellas áreas más conflictivas, para comprobar que no se sobrepasan los
límites que quedan establecidos como umbrales (60 dB(A)).
A nivel de las medidas de contaminación acústica cuando se detecta un nivel de ruido alto se aplican medias
para evitar las consecuencias negativas de este impacto en cumplimiento de la legislación de aplicación, en
especial la de Prevención de Riesgos Laborales. El tipo de medidas son facilitar los equipos de protección a
nivel individual y colectivo, cuando las personas expuestas son trabajadores de las empresas y en caso de
que se expongan a otras personas ajena a la empresa (ciudadanía) o animales, se tendrán en cuenta las
medidas protectoras definidas en cada proyecto para tal caso. [GRI 102-11]
Control de contaminación lumínica
El Grupo lleva a cabo diferentes iniciativas para prevenir y mitigar los efectos de la contaminación lumínica
sobre el medio como son:
- La instalación de sensores de movimiento y el seccionamiento de la iluminación exterior;
- Sustitución de luminarias teniendo en cuenta criterios para minimizar la afección al entorno;
- Utilización de temporizadores y detectores de presencia en zonas de iluminación exterior;
- Instalación en obra de sistemas de iluminación nocturna más eficientes y de iluminación direccional.
Control de vertidos
Los únicos vertidos identificados que se producen resultado de la actividad de las sociedades del grupo son
de aguas residuales de origen sanitario. Estos vertidos, o bien son desechados mediante colector, en el caso
de que sea factible su conexión a la red de saneamiento, o bien son acumulados en un depósito especial al
efecto.
En este último caso, las aguas residuales son retiradas por empresa especializada que envía finalmente las
aguas sanitarias a la EDAR correspondiente [GRI 306-5].
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3.4. Economía circular y gestión de los residuos
La economía circular es un modelo de producción y consumo, que implica compartir, alquilar, reutilizar,
reparar, renovar y reciclar materiales y productos existente todas las veces que sea posible para crear un
valor añadido, en resumen, es un modelo en el que se maximizan los recursos disponibles, materiales y
energéticos, para que minimicen los residuos y su huella ecológica [GRI 306-2].
Este modelo nace fruto de que los recursos disponibles en la tierra son finitos y debemos de cuidarlos y evitar
su deterioro. La creciente escasez de recursos y la necesidad de preservar los ya existentes, hace que las
empresas prioricen cada vez más, las inversiones en proyectos y tecnologías orientadas a la reutilización y
recuperación a partir de excedentes y desechos generados tanto por ellas mismas como por la sociedad en la
que operan.
Actualmente, los sistemas de gestión ambiental de las empresas que componen el Grupo contienen
protocolos y controles minuciosos sobre el tipo de residuos que se produce en cada línea de negocio, siendo
la gestión más desarrollada la vinculada a las empresas de construcción por la importante cantidad de
residuos generados.
Asimismo, el Grupo apuesta por una gestión eficiente de los residuos producidos, y para ello, respalda el
manejo adecuado de los mismos, abogando por la prevención de su generación como forma más eficaz de
reducción, así como la mejora en la clasificación y valorización de los mismos.
El primer protocolo en la gestión de los residuos consiste en la identificación del residuo diferenciando entre
peligrosos y no peligrosos. En función de cada tipología se establece un mecanismo de gestión y control. Es
de destacar que las empresas Ecisa, Joca, Jaureguizar, Murias y Urrutia están dadas de alta en España como
pequeñas productoras de residuos peligrosos y por tanto están sometidas a un control normativo de carácter
legal por el cual deben declarar antes del 1 de marzo de cada año la cantidad de residuos peligrosos que han
gestionado en el año anterior indicando su tipología y gestión.
El segundo protocolo en la gestión de residuos es caracterizarlo por su código LER, la Lista Europea de
Residuos armonizada a nivel europeo, lo que permite identificar que acciones de valorización realizar, como
son la reutilización en la propia obra, la valorización mediante gestor autorizado o su depósito en vertedero
de inertes autorizado.
Residuos no peligrosos
Las empresas que conforman el Grupo, como consecuencia de su actividad, producen una serie de residuos
no peligrosos, los cuales son principalmente [GRI 306-2]:
- Papel y Cartón
- Plástico y Envases
- Residuos de construcción y demolición
- Madera
- Chatarra
- Hormigón
- Otros residuos no peligrosos
La gestión que se realiza de estos residuos en su mayor parte es la valorización, seguida de la reutilización y
en última instancia son depositados a vertedero autorizado.
Residuos no Peligrosos
Cantidades
(Tn)
Chatarra y metales
114
Hormigón
14.917
Madera
579
Otros residuos no peligrosos
2.299
Papel y Cartón
98
Plástico y Envases
153
Residuos de construcción y demolición
49.106
Total
67.266
Como se puede observar en la tabla superior, los principales residuos no peligrosos generados por el Grupo
son los restos de construcción y demolición, así como los derivados del hormigón, consecuencia de las
actividades realizadas por los distintos componentes del Grupo.
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Residuos peligrosos
Los residuos peligrosos se encuentran a su vez clasificados según su código LER, y el Grupo cuenta con las
autorizaciones pertinentes para su tratamiento, así como con gestores autorizados. Los principales tipos de
residuos peligrosos que trata el Grupo son: [GRI 306-2]
- Residuos de construcción y demolición contaminados
- Envases plásticos que contienen productos peligrosos
- Agua aceitosa
- Amianto
- Aerosoles
- Baterías de plomo
- Fluorescentes
El Grupo, en el desempeño de sus diferentes líneas de actividad, produce los siguientes residuos peligrosos,
los cuales son retirados y procesados por un gestor autorizado:
Residuos Peligrosos
Cantidad
(Tn)
Agua aceitosa
2,0
Amianto
0,5
Envases que contienen productos peligrosos
3,0
Residuos de construcción y demolición contaminados
314,9
Otros residuos peligrosos
1,1
Total
321,5
La gestión de este tipo de residuos se controla mediante la instalación del Punto de Peligrosos en obra,
cumpliendo dos premisas respecto de su ubicación y acondicionamiento:
- Disposición a cubierto; ya sea en lugar cerrado (dentro de las instalaciones o del propio edificio) o al
exterior, a cubierto de la lluvia o en envases cerrados, y
- Estar separado de la red de saneamiento para evitar la contaminación que se podría producir por
eventuales vertidos accidentales.
Respecto a los residuos peligrosos, se realizan una serie de acciones que garantizan una adecuada gestión de
los mismos:
- La retirada de residuos peligrosos se realiza mediante gestores autorizados.
- Los residuos peligrosos se encuentran debidamente segregados, identificados y etiquetados.
- Comprobación del adecuado tratamiento y gestión de residuos de acuerdo con lo establecido en los
procedimientos internos. Se verifica la documentación de la recogida de estos: documentos de
aceptación, documentos de control y seguimiento y notificación previa a traslado.
- En cuanto a las zonas de almacenamiento, hay que indicar que se realizan inspecciones visuales
periódicas para asegurar su idoneidad, asegurando que los residuos están correctamente segregados,
identificados y etiquetados. Estas revisiones se realizan durante la totalidad de la fase constructiva.
Tipo de residuo
Peso
relativo
total
Residuo no Peligroso
99,5%
Residuo Peligroso
0,5%
Total
100,00%
Tal y como se puede ver el total de los residuos generados es de 67.588 Toneladas, de los cuales un 99,5% de
carácter no peligroso y en un 0,5% de residuos peligrosos.
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Reducción de los residuos generados
El Grupo es consciente de que el desarrollo normal de sus operaciones implica la generación de residuos, y
por tanto establece en todo momento medidas para reducir su impacto ambiental. El Grupo apuesta por el
impulso de actividades para el aprovechamiento y posterior reintroducción de los residuos en la cadena de
valor, alineado con los principios de Economía Circular y el ODS 12 Producción y consumo responsable.
La actividad de construcción implica la generación de residuos y efluentes, procedentes de la manipulación
de materiales, así como en el desarrollo de operaciones de demolición que es el principal generador de
residuos. Por este motivo, el sistema de gestión de medio ambiente de las empresas constructoras establece
una serie de medidas de minimización que son [GRI 301-1; 301-2; 301-3]:
- Segregación de los residuos generados in situ.
- Promoción de un consumo de materias primas responsable.
- Uso de materiales con envases retornables al proveedor.
- Gestión de excedentes de excavación y valorización de escombros.
3.5. Uso sostenible de recursos y materias primas
El agua como recurso
Los cambios en los patrones climáticos, junto con el progresivo aumento de la temperatura global, aumentan
el riesgo de sequía y la probabilidad de estrés hídrico. Ante este contexto, la necesidad de adaptación a un
uso cada vez menor de este recurso cobra mayor importancia. [GRI 303-1; 303-5]
El Grupo es conocedor de la importancia que tiene el recurso agua en las actividades que desarrolla,
especialmente en aquellas vinculadas a la construcción, debido a la gran cantidad de agua que consume un
m
2
construido. Esto supone cierta dependencia de la disponibilidad de agua lo que fortalece cada vez más el
compromiso de la empresa con este recurso.
En el año 2021 la mayor parte del consumo de agua se produjo en las líneas de negocio de construcción
(edificación e infraestructuras) como consecuencia de la ejecución de las obras, ya que se utiliza para las
actividades propias de construcción, así como para la limpieza y el funcionamiento de sanitarios de obra.
Los consumos de agua y suministro se realizan de acuerdo con las limitaciones municipales en materia de
aguas y siempre mediante empresas suministradoras.
Según el plan de gestión ambiental de cada una de las empresas vinculadas a la construcción, se establecen
los siguientes protocolos:
- En todas las obras se instala un contador de consumos.
- Las instalaciones se controlan mensualmente por personal de obra.
- El control de consumos se lleva a cabo a través de las lecturas de contador realizadas por la empresa
suministradora del servicio y la información queda documentada a través del programa de obra.
Además, en aquellas empresas en las que no se realiza la actividad de obra, los consumos de agua vienen
derivados del uso normal en las instalaciones de la empresa.
Componente
Cantidad (m
3
)
Total consumo de agua
33.417
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Energía y eficiencia energética
Conscientes de la estrategia europea de descarbonización de la economía y por tanto de la desvinculación
del modelo energético basado en el carbono y apuesta por las energías renovables, el Grupo en su línea
general de actuación tiene previsto desarrollar medidas específicas para conseguir mejorar su eficiencia
energética y la sustitución del uso de combustibles fósiles por fuentes de energía de origen renovable.
[GRI 302-1, 305-5]
Reducir el consumo energético disminuye la necesidad de recursos y, en consecuencia, ayuda a mitigar el
impacto de la actividad empresarial en el medio ambiente.
El Grupo, implementa una serie de medidas con el objetivo de aumentar la eficiencia energética en sus
instalaciones. Los negocios del Grupo efectúan una serie de acciones comunes en todas las áreas como:
- Sustitución de luminarias por tecnología LED y de bajo consumo;
- Instalación de detectores de presencia;
- Renovación de los equipos obsoletos por otros nuevos y de bajo consumo;
- Compra y/o alquiler de maquinaria más eficiente energéticamente.
Así mismo, la principal línea de negocio de Construcción e Infraestructuras está trabajando en mejorar la
eficiencia energética desde la fase de diseño de los proyectos, aplicando buenas prácticas que disminuyan el
consumo energético y fomenten el uso de recursos más limpios, reduciendo emisiones de CO
2
tanto en fase
de construcción como en la posterior explotación.
Cabe destacar la experiencia adquirida en materia de construcción bajo certificaciones Breeam y Passivhaus
que posee la empresa del Grupo Ecisa, que son tipologías de construcción basadas en la sostenibilidad y en
la extrema eficiencia energética como es el caso de Passivhaus.
Se identifican dos tipos de consumos: energía eléctrica y combustibles (diésel, gasolina y gas).
La energía eléctrica se utiliza para las actividades propias de la construcción, así como para la iluminación
de los recintos y la actividad de oficinas. Estos consumos están totalmente controlados por contadores
instalados por la empresa suministradora, siendo los consumos analizados mensualmente a través del
programa de obra.
A continuación, se muestran los consumos de energía eléctrica de las empresas que componen el Grupo:
Grupo Urbas
Cantidad
(kWh)
Consumo de energía eléctrica
1.989.853
En este sentido, del total de energía eléctrica consumida por el Grupo Urbas en 2021, aproximadamente un
19% proviene exclusivamente de fuentes 100% renovables que respetan el medio ambiente y que evitan
emisiones de CO
2
y otros gases contaminantes. Todo ello, se ha realizado bajo el marco del Sistema de
Garantías de Origen de la electricidad de nuestras principales comercializadoras de energía y verificado por
la Comisión Nacional de Mercados y de la Competencia.
En cuanto a los combustibles, el Grupo utiliza principalmente gasoil que se consume en los procesos de obra
por la maquinaria, así como por los vehículos de obra. La gasolina es un combustible utilizado en menor
medida por los vehículos y por los equipos de obra de pequeño tamaño. En cuanto al gas natural únicamente
lo utiliza el componente Construcciones Urrutia para calefacción en las oficinas.
En todas las obras se suministra el combustible a través de una contratación del servicio. Se solicita al
proveedor del servicio de alquiler de maquinaria que la misma cuente con el mantenimiento adecuado,
además de las revisiones correspondientes.
El control de los consumos se lleva a cabo a través de la facturación de la empresa suministradora del servicio
y la información queda documentada a través del Programa de Obra.
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A continuación, se muestran los consumos de los diferentes combustibles durante el ejercicio 2021:
Combustible
Cantidad
Diesel
665.480 L
Gasolina
56.048 L
Gas Natural
3.322 M3
El principal recurso consumido es el gasoil, debido a las operaciones de obra que realiza el Grupo.
En línea con la estrategia en materia de eficiencia energética, se tienen previsto realizar auditorías
energéticas de las diferentes empresas que configuran el Grupo, en base al Real Decreto 56/2016 de
auditorías energéticas y mejora de la eficiencia.
Materias primas
El Grupo, al ser una entidad vinculada principalmente a la construcción ya sea en infraestructuras o
edificación, impacta notablemente en el consumo de materias primas, motivo por el cual se deben aplicar
políticas y prácticas que optimicen los consumos de materias primas y su uso responsable en línea con el
ODS 12 producción y consumo responsable. El objetivo de las políticas que se están implementando en las
diferentes sociedades va dirigido a fomentar la valorización de materiales obtenidos en la propia obra
transformándolos en subproductos y por tanto sustituyendo a materia primas.
A continuación, se exponen los consumos de las principales materias primas utilizados por las empresas que
conforman el Grupo durante el ejercicio 2021, [GRI 301-1, 301-2, 301-3]:
Materias Primas
Tipo
Unidad
Cantidad
Hormigón
m3
130.670
Hierros y aceros
m3
4.976
Ladrillo
tn
1.587.135
Plásticos (PE, PVC, etc.)
tn
58.625
Áridos
tn
17.367
Otros
tn
3.217
Los principales materiales consumidos por el Grupo son aquellos relacionados directamente con su
actividad, y en particular, con el área de negocio más significativa del mismo, “Infraestructuras y
edificación”, tales como el hormigón, el ladrillo, los plásticos y los áridos, entre otros.
Actualmente el Grupo sigue trabajando por mejorar los sistemas de información de los distintos
componentes del Grupo, tratando de unificar una serie de criterios, tanto a nivel de medición como de
obtención de información y reporte, con el objetivo de disponer de información más detallada y fiable sobre
los consumos reales de las principales materias primas consumidas por el Grupo.
3.6. Biodiversidad
No hay actividad económica que no dependa en última instancia de los recursos naturales que ofrece nuestro
planeta, concretamente para el Grupo que opera principalmente en el sector de la construcción. Según
Naciones Unidas 1 de cada 3 materias primas provienen de la naturaleza. Por este motivo, dadas las
características particulares de las actividades llevadas a cabo por las empresas que conforman el Grupo,
especialmente las vinculadas a infraestructuras, se toman diferentes medidas de conservación como son la
delimitación y protección de áreas de interés natural, tratando de respetar las especies protegidas de los
entornos de obra y minimizando la alteración de ecosistemas con acopios y parque de maquinaria. En este
sentido, el Grupo considera que la actividad realizada por el mismo durante el ejercicio 2021 no ha supuesto
un impacto significativo directo o indirecto en la biodiversidad.
[GRI 304-2; 304-3]
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3.7. Aplicación de la Taxonomía de sostenibilidad de la Unión Europea
Introducción
La Taxonomía de actividades económicas sostenibles de la Unión Europea (UE) se ha creado con el objetivo
de disponer de una normativa transversal para todas las regulaciones europeas actuales y futuras en materia
de finanzas sostenibles. En este sentido, el 18 de junio de 2020 se publicó finalmente el reglamento que
contiene sus principios básicos y sus fundamentos.
La Taxonomía tiene como fin ayudar a los inversores a comprender si una actividad económica es
ambientalmente sostenible. Su objetivo principal es convertirse en el lenguaje común entre inversores,
emisores, legisladores y empresas, que contribuya a aumentar la confianza en que efectivamente las
inversiones verdes cumplen con unos principios y estándares ambientales sólidos y transparentes, alineados
con los compromisos del Acuerdo de París y los ODS.
Para ser incluida en la Taxonomía, una actividad económica debe contribuir sustancialmente al menos a uno
de los seis objetivos ambientales y no causar daños significativos a los otros cinco, además de cumplir con
unas garantías sociales mínimas. En otras palabras, la taxonomía supone la necesidad de incorporar
cuestiones como la sostenibilidad en la toma de decisiones de la dirección de las empresas.
La Taxonomía de la Unión Europea es una herramienta de clasificación que sirve para identificar qué
actividades son sostenibles y en qué circunstancias.
Qué es Taxonomía
Qué no es Taxonomía
Lista de actividades y criterios relevantes
Una calificación de empresas buenas o malas
Flexible para ser adaptada a diferentes estilos y
estrategias de inversión
Una lista obligatoria de inversión
Basada en la ciencia y en la experiencia industrial
No evalúa el desempeño financiero de una
inversión - solo el desempeño ambiental
Dinámica, con capacidad de responder a las últimas
tecnologías, ciencia, nuevas actividades y datos
Inflexible o estática
Fuente: Using the taxonomy. Supplementary Report 2019 by the Technical Expert Group on Sustainable Finance.
Objetivo y alcance
La Taxonomía se desarrolla según el “Reglamento UE 2020/852 del Parlamento Europeo y del Consejo de
18 de junio de 2020 relativo al establecimiento de un marco para facilitar las inversiones sostenibles”
mediante el cual se establecen los criterios para determinar si una actividad económica se considera
medioambientalmente sostenible a efectos de fijar el grado de sostenibilidad medioambiental de una
inversión.
El reglamento se aplica a lo siguiente:
- Las medidas adoptadas por los Estados miembros o por la Unión que impongan a los participantes en
los mercados financieros o a los emisores, cualesquiera requisitos respecto de productos financieros o
emisiones de renta fija privada que se ofrezcan como medioambientalmente sostenibles;
- Los participantes en los mercados financieros que ofrezcan productos financieros;
- Las empresas que estén sujetas a la obligación de publicar estados no financieros o estados no financieros
consolidados de conformidad con los artículos 19 bis o 29 bis de la Directiva 2013/34/UE del Parlamento
Europeo y del Consejo (68), respectivamente.
Los objetivos finales que persigue el reglamento son los siguientes:
- Mitigación del cambio climático;
- Adaptación al cambio climático;
- Uso sostenible y protección de los recursos hídricos y marinos;
- Transición hacia una economía circular;
- Prevención y control de la contaminación;
- Protección y recuperación de la biodiversidad y los ecosistemas.
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A fin de determinar el grado de sostenibilidad medioambiental de una inversión, una actividad económica
tendrá la consideración de medioambientalmente sostenible cuando dicha actividad económica:
- Contribuye sustancialmente a uno o varios de los objetivos medioambientales anteriores, tras la
aplicación de los reglamentos técnicos (RT en adelante). Actualmente solo se encuentra disponible el RT
para los objetivos de Mitigación y Adaptación.
- No cause ningún perjuicio significativo a alguno de los objetivos marcados en el reglamento.
- Se lleve a cabo de conformidad con las garantías mínimas sociales establecidas en el propio reglamento
(basadas en los convenios fundamentales del trabajo de la Organización Internacional del Trabajo).
- Se ajusta a los criterios técnicos de selección establecidos por la Comisión de conformidad con el
reglamento.
Es importante tener en cuenta, que tanto la aplicación de la taxonomía como sus reglamentos técnicos
requieren de un conocimiento profundo de las actividades empresariales, sus costes operativos (OPEX), así
como de sus inversiones (CAPEX), las cuales deberán ser identificadas en relación con los RT.
De acuerdo con el reglamento de la taxonomía, el Grupo está sujeto a la obligación de informar la parte de
sus ingresos, su inversión y gastos operativos derivados de productos o servicios asociados a actividades
económicas consideradas elegibles según la clasificación y criterios definidos en la Taxonomía Europea. Esta
obligación viene por estar sujeta a la obligación de publicar estados no financieros o estados no financieros
consolidados de conformidad con los artículos 19 bis o 29 bis de la Directiva 2013/34/UE del Parlamento
Europeo y del Consejo (68), respectivamente.
En particular, el Grupo en el cumplimiento de la normativa publica la siguiente información:
- La proporción de sus ingresos que procede de productos o servicios relacionados con actividades
económicas que se consideren elegibles de acuerdo con el reglamento de Taxonomía.
- La proporción del total de inversiones (CAPEX) relacionado con activos o procesos asociados a
actividades económicas que se consideren elegibles de acuerdo con el reglamento de Taxonomía.
- La proporción del total de sus gastos de explotación (OPEX) relacionados con activos o procesos
asociados a actividades económicas que se consideren elegibles de acuerdo con el reglamento de
Taxonomía.
Identificación y clasificación de las actividades cubiertas por la taxonomía europea
El análisis de elegibilidad realizado por el Grupo ha tenido en consideración la totalidad de la empresa en
sus cuentas consolidadas, identificando las partidas según el RT 2021/2139 sobre el Clima publicado en el
DOUE de diciembre de 2021. El proceso se ha llevado considerándose el objetivo de mitigación del cambio
climático evitando la doble contabilización.
En base a este RT, la mayor parte de las actividades que realizan las sociedades que componen el Grupo
están consideradas como contribución sustancial a la mitigación y adaptación del cambio climático.
Concretamente los CNAE que a continuación se indican, se encuentra entre las actividades asociadas a la
taxonomía.
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Empresa
Actividad Taxonomía
Ecisa
Construcción de edificios
Obra civil viaria y ferroviaria
Obra civil hidráulica
Mantenimiento de Instalaciones frío/calor
Joca
Construcción de edificios
Obra civil viaria y ferroviaria
Obra civil hidráulica
Mantenimiento de redes de transporte de gas
Servicios profesionales vinculados a eficiencia
energética
Jaureguizar
Construcción de edificios
Adquisición y propiedad de edificios
Renovación de edificios existentes
Murias
Construcción de edificios
Obra civil viaria
Urrutia
Construcción de edificios
Adquisición y propiedad de edificios
Renovación de edificios existentes
Urbas
Adquisición y propiedad de edificios
Sainsol
Generación de energía eléctrica fotovoltaica
Entre las actividades no contempladas en el RT aprobado se encuentran la actividad minera que realizará la
empresa Ksilan, y será recogida en futuros reglamentos técnicos ligados a otros objetivos ambientales de la
taxonomía, ni la actividad de holding empresarial que realiza Urbas.
En este sentido, según la clasificación estadística de actividades económicas que establece la Regulación (EC)
No 1893/2006. Para determinar las actividades que son elegibles se ha seguido el siguiente proceso:
- Evaluación de las actividades realizadas por el Grupo atendiendo a su CNAE.
- Aplicar el “EU Taxonomy Compass” para obtener el listado de actividades incluidas en la taxonomía.
- Identificar el consolidado el volumen de negocio del Grupo y las empresas que lo componen.
Actividades empresariales elegibles según la taxonomía
Para cada objetivo ambiental, el Reglamento de taxonomía reconoce dos tipos distintos de contribución
sustancial que pueden considerarse alineados con la taxonomía:
1. Actividades económicas que realizan una contribución sustancial en función de su propio
desempeño: por ejemplo, una actividad económica que se realiza de manera ambientalmente
sostenible.
2. Actividades habilitadoras: Actividades económicas que, mediante la prestación de sus productos o
servicios, permiten realizar una contribución sustancial en otras actividades. Por ejemplo, una actividad
económica que fabrica un componente que mejora el desempeño ambiental de otra actividad. Se
considerará que una actividad económica contribuye sustancialmente a uno o más de los objetivos
medioambientales establecidos en el artículo 5 de la Taxonomía al permitir directamente que otras
actividades contribuyan sustancialmente a uno o más de esos objetivos, y cuando dicha actividad:
En este sentido, las actividades que realizan las empresas del Grupo se encuentran entre el listado actual de
actividades sometidas a la taxonomía con una contribución sustancial, existiendo además una actividad
habilitadora que desarrolla la mercantil Joca, consistente en servicios profesionales vinculados a eficiencia
energética.
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En relación con la aplicación de la taxonomía en Grupo Urbas, a continuación, se muestra el resumen de
aplicación de actividades elegibles según el Acto delegado del art. 8 del Reglamento 2020/852 (Reglamento
de taxonomía):
Empresa
Actividad Elegible
Volumen de
Negocio
Ecisa
Construcción de edificios
100%
Obra civil viaria y ferroviaria
Obra civil hidráulica
Mantenimiento de Instalaciones frío/calor
Joca
Construcción de edificios
100%
Obra civil viaria y ferroviaria
Obra civil hidráulica
Mantenimiento de redes de transporte de gas
Servicios profesionales vinculados a eficiencia
energética
Jaureguizar
Construcción de edificios
100%
Adquisición y propiedad de edificios
Renovación de edificios existentes
Murias
Construcción de edificios
100%
Obra civil viaria
Urrutia
Construcción de edificios
100%
Adquisición y propiedad de edificios
Renovación de edificios existentes
Urbas
Adquisición y propiedad de edificios
100%
Sainsol
Generación de energía eléctrica fotovoltaica
100%
Empresa
Actividad no Elegible
Volumen de
Negocio
Ksilan
Explotación mineral de feldespato
100%
Urbas
Holding empresarial
100%
Durante 2021 las actividades realizadas por el Grupo están alineadas en un 100% a la
taxonomía según el volumen de negocio consolidado. Esto es debido principalmente a que la
actividad de holding empresarial, así como la de explotación mineral de feldespato no han contribuido
sustancialmente a la cifra de negocio consolidada durante el ejercicio 2021, bien por ser inmaterial o por no
haberse realizado actividad alguna durante el presente ejercicio. Por tanto, aunque estas líneas de negocio
debían ser identificadas en la taxonomía como actividad de negocio, no deben ser tenidas en cuenta para el
computo de negocio vinculado a ésta.
En cumplimiento de la normativa vigente, el Grupo revisará esta metodología con la publicación de normas
delegadas en 2022, relativas al resto de los objetivos ambientales de la UE, al estar estas referenciadas al
objetivo climático.
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4. Cuestiones sociales y relativas al personal
Personal Grupo Urbas 2021 en cifras:
Sexo
Tipo de Jornada / Tipo de contrato
Edad Media / Antigüedad
736 trabajadores
Tiempo Completo (94%)
45 trabajadores
Tiempo Parcial (6%)
522 trabajadores
Contrato Indefinido (67%)
259 trabajadores
Contrato Temporal (33%)
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4.1 Empleo
A continuación, se presentan los principales datos de personal, para el ejercicio 2021: [GRI 102-8; 405-1]
Número total y distribución de empleados por sexo, edad, país y clasificación profesional a cierre del ejercicio 2021
País y
Tramos de Edad
Total
Total por
Sexo
Alta
Dirección
Directivos
Licenciados
y Técnicos
Técnicos
de Grado
Medio
Administrativos
y Comerciales
Oficiales
Operarios
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
ESPAÑA
18-29
25
15
10
-
-
-
-
4
5
6
1
-
4
-
-
5
-
30-49
278
187
91
3
1
7
2
47
27
46
15
10
38
44
6
30
2
>50
229
193
36
1
12
3
32
8
40
2
14
14
59
9
35
-
Total
532
395
137
4
1
19
5
83
40
92
18
24
56
103
15
70
2
PORTUGAL
18-29
9
8
1
-
-
-
-
-
-
1
-
1
1
-
-
6
-
30-49
78
67
11
-
-
-
-
1
1
5
1
-
8
6
-
55
1
>50
59
55
4
-
-
-
-
5
1
2
1
3
2
6
-
39
-
Total
146
130
16
-
-
-
-
6
2
8
2
4
11
12
-
100
1
ARGELIA
18-29
4
4
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
4
-
30-49
34
30
4
-
-
-
-
-
-
1
1
4
2
-
-
25
1
>50
2
2
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
-
-
-
1
-
Total
40
36
4
-
-
-
-
-
-
1
1
5
2
-
-
30
1
LATINOAMÉRICA (*)
18-29
6
5
1
-
-
-
-
2
1
-
-
-
-
-
-
3
-
30-49
48
32
16
-
-
1
-
22
14
6
1
-
-
1
-
2
1
>50
9
9
-
-
-
1
-
5
-
3
-
-
-
-
-
-
-
Total
63
46
17
-
-
2
-
29
15
9
1
-
-
1
-
5
1
TOTAL GENERAL
781
607
174
4
1
21
5
118
57
110
22
33
69
116
15
205
5
(*) El presente desglose y siguientes incluyen el personal de Latinoamérica que radica en Bolivia. El resto de personal de Latinoamérica (Colombia, Panamá) no presenta los
desgloses de información requeridos por la normativa española, y solo se tiene en cuenta a efectos de desglose por sexo. El Grupo trabaja para unificar estos criterios.
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Número total y distribución de modalidades de contrato de trabajo, por sexo, edad y clasificación profesional – Ejercicio 2021
Modalidad de Contrato de
Trabajo y Tramos de Edad
Total
Total por
Sexo
Alta
Dirección
Directivos
Licenciados
y Técnicos
Técnicos
de Grado
Medio
Administrativos
y Comerciales
Oficiales
Operarios
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
Indefinido
522
386
136
4
1
20
5
65
32
67
17
24
64
66
15
140
2
Tiempo completo
18-29
16
11
5
-
-
-
-
3
3
1
-
1
2
-
-
6
-
30-49
263
180
83
3
1
7
2
34
18
32
11
10
43
29
6
65
2
>50
206
169
37
1
-
13
3
27
9
33
2
11
14
35
9
49
-
Tiempo parcial
18-29
2
2
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
-
30-49
20
12
8
-
-
-
-
-
2
1
3
1
3
2
-
8
-
>50
15
12
3
-
-
-
-
1
-
-
1
1
2
-
-
10
-
Temporal
259
221
38
-
-
1
-
53
25
43
5
9
5
50
-
65
3
Tiempo completo
18-29
23
17
6
-
-
-
-
2
3
6
1
-
2
-
-
9
-
30-49
153
123
30
-
-
1
-
36
22
24
4
3
2
20
-
39
2
>50
75
75
-
-
-
-
-
14
-
11
-
6
-
28
-
16
-
Tiempo parcial
18-29
3
2
1
-
-
-
-
1
-
-
-
-
1
-
-
1
-
30-49
2
1
1
-
-
-
-
-
-
1
-
-
-
-
-
-
1
>50
3
3
-
-
-
-
-
-
-
1
-
-
-
2
-
-
-
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Promedio anual de contratos indefinidos, de contratos temporales y de contratos a tiempo parcial por sexo, edad y clasificación profesional – Ejercicio
2021
Modalidad de Contrato de
Trabajo y Tramos de Edad
Total
Total por
Sexo
Alta
Dirección
Directivos
Licenciados
y Técnicos
Técnicos
de Grado
Medio
Administrativos
y Comerciales
Oficiales
Operarios
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
Indefinido
536
399
137
3
1
19
5
64
34
71
16
24
63
71
16
147
2
Tiempo completo
18-29
14
10
4
-
-
-
-
2
2
1
-
1
2
-
-
6
-
30-49
272
186
86
2
1
7
3
36
21
33
11
10
42
31
6
67
2
>50
211
175
36
1
-
12
2
25
9
36
2
11
14
38
9
52
-
Tiempo parcial
18-29
1
1
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
-
30-49
22
15
7
-
-
-
-
-
2
1
2
1
3
2
-
11
-
>50
16
12
4
-
-
-
-
1
-
-
1
1
2
-
1
10
-
Temporal
256
218
38
-
-
1
-
53
26
39
4
9
4
44
-
72
4
Tiempo completo
18-29
24
19
5
-
-
-
-
2
3
6
1
-
1
-
-
11
-
30-49
150
120
30
-
-
1
-
36
22
22
3
3
3
16
-
42
2
>50
72
71
1
-
-
-
-
13
1
9
-
6
-
25
-
18
-
Tiempo parcial
18-29
2
2
-
-
-
-
-
1
-
-
-
-
-
-
-
1
-
30-49
3
1
2
-
-
-
-
-
-
1
-
-
-
-
-
-
2
>50
5
5
-
-
-
-
-
1
-
1
-
-
-
3
-
-
-
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Las remuneraciones medias y su evolución desagregados por sexo, edad y clasificación profesional o igual valor – Ejercicio 2021 [GRI 405-1; 405-2]
Total del Grupo
Tramos de
Edad
Total
Total por Sexo
Alta Dirección
Directivos
Licenciados y
Técnicos
Técnicos de
Grado Medio
Administrativos
y Comerciales
Oficiales
Operarios
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
18-29
16.146
14.638
22.993
-
-
-
-
21.466
26.783
20.816
26.863
11.405
16.913
13.654
-
11.271
-
30-49
29.268
29.380
28.906
178.667
75.000
98.530
82.115
41.640
34.339
33.602
26.543
18.236
21.599
31.318
31.158
15.525
14.765
>50
37.917
37.767
39.010
175.000
-
119.818
109.320
56.753
54.290
42.231
37.014
23.130
25.478
34.246
30.736
16.818
10.762
Total
31.457
31.611
30.805
177.750
75.000
110.948
95.718
46.066
36.434
35.621
28.166
20.565
22.135
32.809
30.894
15.428
13.764
Datos de España
Tramos de
Edad
Total
Total por Sexo
Alta Dirección
Directivos
Licenciados y
Técnicos
Técnicos de
Grado Medio
Administrativos
y Comerciales
Oficiales
Operarios
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
18-29
23.233
22.193
25.596
-
-
-
-
32.629
29.543
21.565
26.863
-
19.358
13.654
-
19.501
-
30-49
37.427
39.587
32.139
178.667
75.000
94.863
82.115
50.174
39.789
37.261
28.917
26.889
23.258
32.050
31.158
25.394
20.901
>50
42.842
43.152
40.954
175.000
-
120.831
109.320
58.065
58.891
43.029
45.345
24.867
26.725
34.898
30.736
22.515
10.762
Total
38.933
40.414
33.938
177.750
75.000
110.208
95.718
52.789
41.692
38.179
31.064
25.676
23.826
33.525
30.894
23.637
16.845
Datos de fuera de España
Tramos de
Edad
Total
Total por Sexo
Alta Dirección
Directivos
Licenciados y
Técnicos
Técnicos de
Grado Medio
Administrativos
y Comerciales
Oficiales
Operarios
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
18-29
9.059
9.082
8.677
-
-
-
-
10.303
10.223
17.074
-
11.405
7.130
-
-
8.223
-
30-49
16.701
16.199
19.477
-
-
131.532
-
26.941
24.587
20.259
12.298
5.874
15.566
26.354
-
11.624
8.629
>50
22.198
22.123
23.459
-
-
106.642
-
52.109
35.888
34.897
12.021
16.617
16.749
25.556
-
12.364
-
Total
17.296
17.006
19.438
-
-
119.087
-
31.859
24.962
23.043
12.229
9.916
15.132
26.035
-
11.382
8.629
Estado de Información No Financiera | 2021
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Brecha salarial, la remuneración de puestos de trabajo iguales [GRI 102-38]
Categoría
Profesional
Brecha Salarial (*)
Total
Grupo
España
Resto de
Grupo
Alta Dirección
1,14
1,14
-
Directivos
2,80
2,95
1,23
Licenciados y Técnicos
8,05
7,20
6,67
Técnicos de grado medio
2,29
2,20
3,86
Administrativos y comerciales
2,31
2,14
2,40
Oficiales
3,15
3,12
1,44
Operarios
2,66
1,55
2,56
(*) Ratio de la compensación total anual de la persona mejor pagada de la
organización frente a la mediana de la compensación total anual de todos los
empleados (excluida la persona mejor pagada).
La Remuneración media de los consejeros y directivos
Durante el ejercicio 2021 se ha considerado como alta dirección del Grupo a 5 personas (3 varones y 2
mujeres), cuya remuneración media a nivel global para el ejercicio de 2021 es de 157 miles de euros. Estas
cifras son calculadas en función del salario bruto anual independientemente del importe devengado durante
el presente ejercicio 2021, pues la mayor parte de la alta dirección del Grupo se ha incorporado en fecha
cercana al cierre del mismo.
Por su parte, las remuneraciones de los consejeros se encuentran recogidas en el Informe Anual de
Remuneraciones de los Consejeros del ejercicio 2021, y se componen por una asignación mensual fija y
determinada y en dietas de asistencia a las reuniones del Consejo de Administración y de sus Comisiones.
[GRI 102-35]
No existen pagos a sistemas de previsión social y ahorro a ningún empleado. [GRI 201-3]
Número de despidos por sexo, edad y clasificación profesional del ejercicio 2021
Tramos
de Edad
Total
Total por
Sexo
Directivos
Licenciados
y Técnicos
Técnicos
de Grado
Medio
Administrativos
y Comerciales
Oficiales
Operarios
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
H
M
18-29
2
2
-
-
-
-
-
1
-
-
-
-
-
1
-
30-49
21
16
5
-
1
5
1
3
1
1
2
1
-
6
-
>50
12
10
2
-
-
4
1
1
-
-
-
3
-
2
1
Total
35
28
7
-
1
9
2
5
1
1
2
4
-
9
1
Durante el ejercicio 2021, se han producido 0,04 despidos por trabajador en el Grupo. [GRI 401-1]
Implantación de políticas de desconexión laboral
La Ley Orgánica 3/2018, de 5 de diciembre, de Protección de Datos Personales y garantía de los derechos
digitales, en su artículo 88 Derecho a la desconexión digital en el ámbito laboral, recoge la obligación de que
el Grupo, previa audiencia de los representantes de los trabajadores, elaborare una política interna dirigida
a trabajadores, incluidos los que ocupen puestos directivos, en la que se tendrán que definir las modalidades
de ejercicio del derecho a la desconexión y las acciones de formación y de sensibilización del personal sobre
un uso razonable de las herramientas tecnológicas que evite el riesgo de fatiga informática.
En particular, según recoge la Ley, se tendrá que preservar el derecho a la desconexión digital en los
supuestos de realización total o parcial del trabajo a distancia, así como en el domicilio del empleado
vinculado al uso con fines laborales de herramientas tecnológicas.
El Grupo se encuentra actualmente trabajando para poder cumplir con los requerimientos recogidos en la
mencionada Ley.
Asimismo, durante el año 2021, y como consecuencia principal del COVID-19, se ha mantenido la modalidad
de teletrabajo o trabajo a distancia para aquellos puestos de trabajo que así lo permitieran, cumpliendo con
el objetivo de flexibilidad laboral. [GRI 401-2]
Estado de Información No Financiera | 2021
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4.2 Organización del tiempo de trabajo
Organización del tiempo de trabajo
La jornada real y efectiva de trabajo, en cómputo anual, será común a todas las personas empleadas, por lo
que cada persona empleada, sea cual fuere su jornada diaria y el horario que deba realizar por las
peculiaridades de su trabajo. Por ello, cada trabajador deberá efectuar en cómputo anual la misma jornada
real y efectiva, que varía en función del convenio colectivo aplicable según la Comunidad Autónoma en la
que se encuentra cada Sociedad perteneciente al Grupo, que oscilan entre 1.690 y 1.792 horas anuales en
España, y 2.016 horas en Portugal. En el resto de países donde opera el Grupo, el cómputo de horas anuales
por trabajador no se estipula según convenio colectivo. [GRI 102-43]
Absentismo
El número de horas de absentismo en el total de trabajadores del Grupo para el ejercicio 2021 es de 75.902
horas, siendo 60.012 horas correspondientes a hombres y 15.890 horas a mujeres. Por su parte, durante el
ejercicio 2021 se han producido un total de 11,96 días de absentismo por empleado, correspondiendo 12,16
días de absentismo a hombres y 11,29 días de absentismo a mujeres. [GRI 403-2]
Hombres
Mujeres
Total (*)
Días perdidos por accidente
579
-
579
Resto de días de baja
6.922
1.986
8.909
Número de días de absentismo
7.502
1.986
9.488
Número de horas de absentismo
60.012
15.890
75.902
La mayor parte del total del número de días de absentismo se corresponden con otros conceptos como la
enfermedad común, debido principalmente a que durante el presente ejercicio 2021 el Grupo ha seguido
sufriendo las consecuencias derivadas de la pandemia del COVID-19. Esta cifra se espera reducir en
próximos ejercicios, donde la incidencia del virus sea menor.
Medidas de conciliación
El Grupo está realizando avances significativos en materia de igualdad, especialmente en cuestiones de
Conciliación de la Vida Familiar y Laboral, para las que el Departamento de RRHH viene aplicando una serie
de medidas tendentes a facilitar el disfrute de la conciliación familiar y laboral. [GRI 401-2]
En esta línea, el Departamento de RRHH cumple con la normativa vigente para promover la conciliación de
la vida familiar y laboral de las personas trabajadoras, así como otras medidas adoptadas para asegurar la
igualdad de trato y de oportunidades entre mujeres y hombres en el empleo y la ocupación, tales como
permisos retribuidos, reducción de jornada por motivos familiares, excedencias por cuidado de familiares,
disfrutar de la tarde libre el día de tu cumpleaños, y todo tipo de herramientas que favorezcan la flexibilidad
horaria.
Asimismo, las medidas concretas adoptadas por cada componente del Grupo se adecúan a los distintos
escenarios y realidades de cada centro de trabajo para responder de forma más específica a las diferentes
necesidades organizativas o productivas de los mismos. En todo caso, estas medidas se concretan y regulan
para cada caso en los convenios colectivos aplicables a los distintos centros, así como en los distintos Planes
de Igualdad que cada componente elabora, y que el Grupo tiene como objetivo unificar.
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4.3 Seguridad y salud
Condiciones de salud y seguridad en el trabajo
Para el Grupo, el capital humano compone uno de los pilares más importantes de su actividad, siendo este
clave para el éxito de la organización, y es por ello por lo que considera la prevención de riesgos laborales y
la mejora continua de las condiciones de seguridad y salud como una prioridad en todas y cada una de sus
actividades para alcanzar la excelencia operativa. [GRI 402-3; 403-2; 403-4; 403-9]
No obstante, el crecimiento inorgánico que ha experimentado recientemente ha sido tan acelerado que la
integración de las políticas en materia de prevención de riesgos laborales, en adelante Políticas de PRL, no
se ha podido llevar a cabo a la misma velocidad y queda todavía pendiente para el próximo ejercicio. Es por
ello por lo que, por el momento, cada subgrupo que forma parte del Grupo Urbas continúa trabajando con
su propia Política de PRL, pero siguiendo siempre los criterios del certificado ISO 45001 de Seguridad y
Salud en el Trabajo que todas tienen acreditado.
El Grupo contempla y asume la Política de PRL, como valor fundamental en todas y cada una de las
actividades, para la mejora de la gestión de personas y prevención de la salud. En efecto, el Grupo considera
de especial relevancia la seguridad en el puesto de trabajo, generando un entorno seguro, actualizando las
medidas de prevención en materia de riesgos laborales que establezca la ley. Todos los empleados tienen el
deber de observar el cumplimiento de las normas externas e internas de seguridad y salud laboral.
Dentro de las políticas que desde cada subgrupo se está llevando a cabo en materia de salud y seguridad en
el trabajo, se exponen a continuación los principales aspectos a destacar.
Concepto
Murias
Urrutia
Joca
Ecisa
Jaureguizar
Certificado ISO de Seguridad y Salud
✓
✓
✓
✓
✓
Comité de Seguridad y Salud
✓
✓
✓
✓
✓
Política de Prevención de Riesgos Laborales
✓
✓
✓
✓
✓
Sistema de Gestión Integrado
✓
✓
✓
✓
✓
Grupo Joca
Mantiene establecido un Sistema de Gestión Integrado (SGI) basado en las normas UNE EN ISO 9001, UNE
EN ISO 14001, OHSAS 18000 y UNE 166002.
Dentro del SGI, se encuentra el Sistema de Gestión de la Prevención de Riesgos Laborales (SGPRL), que
forma parte del sistema de gestión de la organización, empleada para fomentar las actividades de Prevención
de Riesgos Laborales, que garanticen la seguridad y la salud para los trabajadores en el desempeño de sus
funciones dentro de la empresa, desarrollando las acciones y criterios de actuación necesarios para la
integración de la actividad preventiva en la empresa y la adopción de cuantas medidas sean necesarias.
El Grupo Joca ha optado como modalidad preventiva por el establecimiento de un concierto de Servicio de
Prevención Ajeno para sus distintas empresas y para las especialidades de: Seguridad en el Trabajo, Higiene
Industrial, Ergonomía y Psicosociología Aplicada y Vigilancia de la Salud. A la vez Joca dispone de un
Departamento de Seguridad y Salud, destinado al desarrollo de toda la actividad preventiva, coordinado con
los distintos Servicios de Prevención Ajenos contratados. Además, Joca está homologada por la Fundación
Laboral de la Construcción para impartir la formación en prevención incluida en el nuevo Convenio de la
Construcción.
Grupo Ecisa
Ecisa cuenta con un Sistema de Gestión de la Seguridad y Salud en el trabajo conforme a los requisitos del
estándar internacional OHSAS 18001:2007 certificado por Bureau Veritas. Con objeto de fomentar la cultura
preventiva y conseguir la eficaz integración del sistema de gestión de la seguridad y salud, el área de
Prevención de ECISA:
- Desarrolla una intensa labor de seguimiento y control a través de visitas de apoyo y auditorías internas
periódicas a obras y centros fijos.
- Desarrolla campañas de formación e información a todos los niveles de la organización.
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- Participa activamente en diferentes foros, grupos de trabajo y comisiones en materia de prevención de
riesgos laborales tanto de organizaciones empresariales como de organismos públicos.
- Garantiza la integración de la prevención mediante el desarrollo de planes específicos en base a los
resultados obtenidos y estableciendo objetivos de reducción de la siniestralidad en la organización,
promoviendo la participación de los trabajadores.
El Comité de Seguridad y Salud es el órgano paritario y colegiado de participación destinado a la consulta
regular y periódica de las actuaciones de Ecisa en materia de prevención de riesgos laborales.
La política de prevención de Ecisa, integrada dentro de la Política de Calidad, Medio Ambiente, PRL e I+D+i,
es gestionada por el Servicio de Prevención Propio de Ecisa. El SPP asume las especialidades de Ergonomía
& Psicosociología y Seguridad, estando las especialidades de Higiene Industrial y Vigilancia de la Salud
concertadas con Quirón Prevención, S.L., desde el 13/01/2015.
Grupo Urrutia
Urrutia dispone de un completo Plan de Prevención donde se establecen tanto las funciones y
responsabilidades en materia de Seguridad y Salud Laboral para los responsables de los distintos niveles de
la organización y en cada uno de los procedimientos para las distintas actividades que componen el Sistema,
como un detallado desglose de todos los Elementos del Sistema de Gestión de Prevención de Riesgos
Laborales de entre los cuales cabe destacar los siguientes: evaluación de riesgos, medidas preventivas,
información y formación, planificación de la prevención, control de las condiciones de trabajo, vigilancia de
la salud, programa y memoria anual de actividades, establecimiento de objetivos y metas, así como control
y revisión del plan.
Urrutia también cuenta con un Comité de Seguridad y Salud desde el año 2020 y, adicionalmente, en
septiembre de este año se ha considerado la constitución de un Servicio de Prevención Mancomunado con
las empresas que forma parte del Grupo, ya que se considera que ésta es la mejor opción para integrar la
prevención de riesgos laborales en la organización.
El Servicio de Prevención Mancomunado asumirá las 3 especialidades técnicas: Seguridad en el Trabajo,
Higiene Industrial y Ergonomía y Psicosociología Aplicada. En el caso de Urrutia, Vigilancia de la Salud
quedaría concertada con un Servicio de Prevención Ajeno, que pasará a ser Madrid Prevención, en
sustitución de IMQ PREVENCION.
Grupo Murias
Murias cuenta con un Comité de Seguridad y Salud Laboral que se reúne trimestralmente, entre otras
ocupaciones, para discutir el Plan de Contingencia, realizar un seguimiento de los objetivos en materia de
riesgos laborales y del plan de formación, planificar la actividad preventiva, así como revisar la evaluación
de riesgos e identificar las acciones y posibles mejoras a implementar.
Gracias a la implantación del Plan de Prevención, Murias integra en su sistema general de gestión su
actividad preventiva en materia de riesgos laborales y establece su política de prevención de riesgos
laborales. El Plan de prevención de riesgos laborales incluye, con la dimensión y características de la
empresa, los siguientes elementos:
- La identificación de la empresa, de su actividad productiva, el número y características de los centros de
trabajo y el número de trabajadores y sus características con relevancia en la prevención de riesgos
laborales.
- La estructura organizativa de la empresa, identificando las funciones y responsabilidades que asume cada
uno de los niveles jerárquicos y los respectivos cauces de comunicación entre ellos, en relación con la
prevención de riesgos laborales.
- La organización de la producción en cuanto a la identificación de los distintos procesos técnicos y las
prácticas y los procedimientos organizativos existentes en la empresa, en relación con la prevención de
riesgos laborales.
- La organización de la prevención en la empresa, indicando la modalidad preventiva elegida y los órganos
de la representación existentes.
- La política, los objetivos y metas que en materia preventiva pretende alcanzar la empresa, así como los
recursos humanos, técnicos, materiales y económicos de los que va a disponer al efecto.
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Jaureguizar
Jaureguizar cuenta con un Comité de Seguridad y Salud que se reúne periódicamente para tratar temas como
la accidentalidad, la evaluación e informe de los riesgos laborales y psicosociales para el personal, medidas
de prevención ya implementadas, así como exposición de propuestas de mejora en su caso.
Además, Jaureguizar ha establecido una Política de Gestión en la que se expone de forma clara los principios
y líneas generales de actuación de la organización en materia de Calidad, Medio Ambiente y Seguridad y
Salud en el Trabajo. Esta política forma parte, junto a otros manuales, informes y procedimientos, del
conjunto de información documentada que componen del Sistema de Gestión Integrada y que permite
conocer las actividades, funciones y responsabilidades de la organización.
Accidentes de trabajo y enfermedades profesionales
Los principales indicadores de accidentes y enfermedades profesionales del Grupo para el ejercicio 2021 son
los siguientes: [GRI 403-2; 403-9]
Hombres
Mujeres
Total
Accidentes con baja
19
-
19
Accidentes mortales
-
-
-
Días perdidos por accidente
579
-
579
Índice de frecuencia de accidentes (1)
16,69
-
12,41
Índice de gravedad de accidentes (2)
0,51
-
0,29
(1) Índice de frecuencia
(2) Índice de gravedad
Durante el ejercicio 2021, se producen 0,02 accidentes de trabajo por empleado y se han perdido 0,73 días
de trabajo por accidente por empleado.
4.4 Relaciones sociales
Organización del diálogo social, incluidos procedimientos para informar y consultar al
personal y negociar con ellos
Los canales de comunicación habituales en el Grupo para la comunicación entre personal son el correo
electrónico, el teléfono, así como las reuniones y las plataformas internas de comunicación. Además, en cada
organización del Grupo existe un canal de denuncias para facilitar la comunicación sobre cualquier conducta
que se considere contravenga los principios del Código Ético o que pudiera suponer una infracción a la
normativa externa o interna que afecte al Grupo. Todos los empleados son informados de los procedimientos
y canales de comunicación, así como de quienes son sus superiores jerárquicos o compañeros a los que
habrán de dirigirse en cada caso. [GRI 102-43; 403-1; 403-4]
Adicionalmente, existen aspectos particulares en los principales componentes del Grupo, algunos de los
cuales son descritos a continuación:
Grupo Joca
Los canales de comunicación interna que se utilizan habitualmente en Joca son las reuniones, el correo
electrónico y la Intranet. Se realizan comunicaciones sobre nuevas adjudicaciones o sobre avances
tecnológicos en el grupo.
Existen canales de comunicación de la plantilla con la empresa, concretamente, hay un mail “Grupo Joca”
habilitado para realizar comunicaciones por parte de la empresa, incluyendo únicamente las cuentas de
correo corporativas. Además, existe un canal de denuncias a través de cual se puede comunicar a la empresa,
de manera confidencial, consultas o denuncias, relacionadas con conductas irregulares o contrarias al Código
Ético u otras políticas, procedimientos, reglamentos, directrices, códigos y normas aprobadas por los
órganos competentes del Grupo de carácter interno.
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Construcciones Murias
Para dar a conocer información importante o noticias a toda la plantilla de Construcciones Murias, se
utilizarán los medios habituales de comunicación. Una vez al año, se recuerda por correo electrónico a toda
la plantilla que trabaja con ordenador la documentación existente, el lugar donde se encuentra dentro de la
intranet y la identidad y forma de contacto (tanto correo electrónico como teléfono a través del cual se les
puede contactar) con las personas designadas a atender las dudas, demandas y otros.
Jaureguizar
La empresa cuenta con canales de comunicación interna y ha implantado un procedimiento para la recogida
de comentarios y sugerencias por parte del personal. Estos canales de comunicación son suficientes para no
solo informar al personal, si no hacerle participe de la elaboración de políticas y la toma de decisiones. Por
ejemplo, con carácter previo a la elaboración del informe de diagnóstico de igualdad se estableció en la
empresa un período de comunicación y consulta al personal, para valorar que importancia le da el equipo el
hecho de diseñar y poner en marcha un Plan de Igualdad en la organización.
Porcentaje de empleados cubiertos por convenios colectivos por país
En España y Portugal, todos los trabajadores están cubiertos por los convenios colectivos y la normativa
laboral aplicable. En Argelia y Bolivia, los trabajadores no están cubiertos por ningún convenio colectivo, ya
que se rigen por convenios internos de la empresa que cubren a todos los trabajadores. [GRI 102-41]
El balance de los convenios colectivos, particularmente en el campo de la salud y la
seguridad en el trabajo
Según consta en el Art. 38 de la Ley 31/1995 de 8 de noviembre debe constituirse un Comité de Seguridad y
Salud en todas las empresas o centros de trabajo con número igual o superior a 50 trabajadores, por lo que,
además de trabajar bajo las directrices de las Políticas de PRL propias a cada una de las empresas
dependientes del Grupo, en aquellas en las que se cumple el mencionado requisito, existe un Comité de
Seguridad y Salud que coordina las actividades en esta materia. [GRI 403-4]
El Comité de Seguridad y Salud es un órgano paritario y colegiado de participación destinado a la consulta
regular y periódica de las actuaciones en materia de prevención de riesgos laborales. Cada Comité se reúne
trimestralmente conforme a la Ley 31/95 de Prevención de Riesgos Laborales, pero también podrá reunirse
siempre que lo solicite alguna de las partes.
En estas reuniones se realiza el seguimiento de toda la actividad preventiva y de salud de la nueva normativa
legal aplicable, de la revisión de procesos y normativa interna, así como el análisis y seguimiento de los
resultados y programas de seguridad y salud laboral y el seguimiento de los equipos y materiales de
seguridad. Asimismo, estos Comités conocen los resultados de las auditorías internas y externas que se
realizan y de las acciones de mejora implantadas.
Ejercicio 2021
Murias
Urrutia
Ecisa
Jaureguizar
Reuniones del Comité de Seguridad y Salud
3
2
3
3
Por su parte, Joca no realiza reuniones formales en materia de Seguridad y Salud porque existe permanente
comunicación entre el representante de los trabajadores y la empresa, al coincidir el cargo en la misma
persona. Asimismo, Urbas no mantiene Comité de Seguridad y Salud por no cumplir los límites legales
establecidos para ello.
4.5 Formación
Políticas implementadas en el campo de la formación
El Grupo ofrece oportunidades de desarrollo profesional a sus trabajadores, poniendo a disposición de todos
sus empleados cursos de formación e implicándose en el desarrollo de conocimientos y competencias
necesarias. Las necesidades formativas son actualmente identificadas por cada sociedad del Grupo que
planifica su propia acción formativa, siendo un objetivo existente el desarrollo de un Plan Formativo
completo que guíe la transmisión de conocimiento en todo el Grupo. [GRI 404-2]
A continuación se comentan algunas acciones particulares realizadas por algunas de las empresas del Grupo.
Estado de Información No Financiera | 2021
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Grupo Joca
La compañía centra sus esfuerzos en impulsar el conocimiento y estimular a su plantilla mediante las
siguientes acciones:
- Foco en el desarrollo profesional de las personas que integran las compañías, así como en su desarrollo
personal.
- Compromiso con la formación continua de las personas que componen la compañía.
- Fomento del talento con el objetivo de asegurar la excelencia y el futuro de las compañías.
Los cursos de formación más comunes son los destinados al desarrollo de la carrera profesional del
trabajador, así como la formación obligatoria de prevención de riesgos laborales.
Las ofertas de formación se difunden vía email a las personas trabajadoras que tengan la obligación de
realizarla o a aquellas que se considere que podrían tener interés por las funciones que realizan en la
empresa. Los criterios de selección utilizados para decidir que personas van a participar en los cursos de
formación son la obligación que requiere el puesto en el caso de la formación sobre Prevención de Riesgos
Laborales y, para las formaciones restantes, según el perfil, el puesto concreto o la titulación.
Los cursos se realizan dentro o fuera del lugar de trabajo, casi siempre dentro de la jornada laboral y online.
Sólo se realizan cursos fuera del horario laboral si el centro que lo imparte no puede realizarlo en otro
momento.
Grupo Ecisa
Grupo Ecisa dispone de programas de formación continua y desarrollo de habilidades, orientados a cubrir
las necesidades formativas de los empleados, en línea con las competencias establecidas y las prioridades
estratégicas de la organización.
Los programas de formación son actualizados anualmente para ajustarlos a las necesidades de cada línea del
negocio, así como de cada persona, determinando la eficacia de los cursos impartidos teniendo en
consideración, entre otros aspectos, la satisfacción de los participantes, los conocimientos adquiridos y el
impacto de esos conocimientos adquiridos en el desempeño de los participantes en la organización.
Adicionalmente, dentro del Plan de Igualdad de Ecisa se encuadran las medidas encaminadas a lograr, con
acciones formativas y/o informativas, la equiparación de oportunidades entre mujeres y hombres. Para ello,
Ecisa prevé incorporar la perspectiva de género en las acciones formativas y cursos que la empresa dirija a
la plantilla, implicando en la consecución de sus objetivos a las diferentes personas con responsabilidades
en materia de recursos humanos, y especialmente en el área de formación.
Jaureguizar
El Grupo Jaureguizar realiza actividades formativas en función de: necesidades de puesto de trabajo, nuevas
normativas, formación continuada y adaptación a nuevas tecnologías. Las necesidades de formación se
detectan a través de los responsables de cada departamento y se difunden se difunden las ofertas en la
organización a través de intranet.
Todo el personal del Grupo Jaureguizar está afectado por las actividades formativas agendadas, siendo esta
obligatoria para aquellos trabajadores designados como destinatarios. La formación se imparte en horario
laboral y se realiza indistintamente dentro y fuera del lugar de trabajo. Las formaciones realizadas en 2021
en la organización cumplen con los objetivos de paridad entre mujeres y hombres.
En Grupo Jaureguizar la sensibilización ambiental se encuentra integrada dentro de la formación continua
de la organización. Dependiendo de la planificación anual se realizan talleres de sensibilización
medioambiental para todo el personal, como ha sido el caso del Taller de Passivhaus, o cursos de formación
específica para el Departamento de Obras, sobre Gestión de Residuos o Gestión de Suelos Contaminados,
por ejemplo. Jaureguizar fundamental inculcar conceptos que permitan mejorar los hábitos de
comportamiento ambiental en el proceso de ejecución de las obras y para ello se realizan charlas específicas
donde participan el personal propio y el personal de las contratas de obra, para reforzar la necesidad de
adoptar una postura responsable hacia el medio ambiente a la hora de ejecutar sus trabajos.
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La cantidad total de horas de formación por categorías profesionales
El número total de horas de formación por categoría profesional en el ejercicio 2021 es el siguiente:
Categoría Profesional
Horas de Formación
Hombres
Mujeres
Total
Directivos
75
68
143
Licenciados y Técnicos
620
229
849
Técnicos de grado medio
808
238
1.046
Administrativos y comerciales
367
789
1.156
Oficiales
781
76
857
Operarios
2.364
8
2.372
Total
5.015
1.408
6.423
Ratio por empleado
8,14
8,01
8,11
La formación media por empleado para el ejercicio 2021 ha sido de 8,11 horas/empleado, siendo el
desagregado por sexo de 8,14 horas/hombre y de 8,01 horas/mujer. [GRI 404-1]
4.6 Accesibilidad universal personas con discapacidad
En cuanto a la diversidad, el Grupo integra en sus códigos éticos y planes de igualdad acciones contra la
discriminación y desigualdad, promoviendo el respeto a las personas abogando por la igualdad de
oportunidades y la meritocracia.
Mediante una política activa de gestión de personas, el Grupo promueve y defiende el cumplimiento de los
derechos humanos y laborales, con el objetivo de generar un compromiso con los empleados y la sociedad
mediante el desarrollo empresarial, poniendo en valor los siguientes principios:
• Respeto y dignidad: Tratamiento entre compañeros de forma justa y respetuosa y no discriminación
por razones de sexo, edad, raza, género o religión.
• Equilibrio profesional y personal: Garantizando el cumplimiento de horarios de trabajo
respetuosos y potenciando la conciliación laboral y familiar.
• Acoso: Queda terminantemente prohibido el acoso laboral, sexual, en cualquiera de sus expresiones
como acoso verbal, físico mediante intimidación. Cualquier empleado que observe una potencial
situación de acoso deberá comunicarlo a través del protocolo establecido.
Los empleados con discapacidad en el Grupo suponen en el ejercicio 2021 el 1,06% de la plantilla media
total. [GRI 405-1]
Número
N.º total medio de empleados
807
N.º total medio de empleados con discapacidad
8,43
% Empleados discapacidad
1,04%
Por su parte, los distintos componentes del Grupo que no superan el porcentaje mínimo de empleados con
discapacidad exigido por la normativa vigente poseen los correspondientes certificados de excepcionalidad,
así como las medidas alternativas aplicadas para cumplir con dicha obligación.
4.7 Igualdad
Distintas sociedades del grupo disponen de planes aprobados o borradores pendientes de aprobación sobre
Igualdad, que actualmente están siendo objetos de revisión. Adicionalmente, Murias y Ecisa disponen
también de protocolos de prevención de acoso laboral. En este sentido, es un objetivo para el Grupo la
realización de un ejercicio de unificación de dichos planes y la aprobación de un Plan de Igualdad Común.
El principal objetivo de todos estos planes de igualdad es garantizar la igualdad real y efectiva de las mujeres
y hombres del grupo y evitar cualquier tipo de discriminación laboral, así como seguir avanzando en uno de
los principios de la política de empresa, como es el desarrollo de un marco favorable de relaciones laborales
basado en la igualdad de oportunidades, la no discriminación y el respeto a la diversidad, promoviendo un
entorno seguro y saludable y facilitando la comunicación con el equipo humano. [GRI 405-1; 405-2]
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A continuación de exponen algunos de los principales aspectos comunes de las políticas, objetivos y planes
de igualdad existentes actualmente en las empresas del Grupo:
Selección y contratación
- Establecer un procedimiento de selección más estandarizado que favorezca a ambos sexos.
- Garantizar que las convocatorias y procesos de contratación no contienen elementos de discriminación
directa o indirecta (lenguaje inclusivo, imágenes de ambos sexos).
- Formar a los responsables de selección y contratación en igualdad de oportunidades entre mujeres y
hombres con el objetivo de evitar sesgos de género, especialmente en aquellos puestos y categorías
profesionales en los que alguno de los dos sexos se encuentre subrepresentado.
- Facilitar la incorporación del género subrepresentado en puestos en los que exista un desequilibrio
conforme a los criterios de la L.O 3/2007, de 22 de marzo, para la igualdad efectiva entre mujeres y
hombres.
- Garantizar que la toma de decisiones se fundamenta siempre y únicamente en criterios objetivos y en la
transparencia de los procesos.
En este sentido, el total de mujeres contratadas durante el ejercicio 2021 y que permanecen en alta al cierre
del ejercicio asciende a 26 (13% sobre el total de contrataciones).
Clasificación profesional, retribuciones y auditoría salarial
- Realizar una valoración de puestos de trabajo haciendo constar el nivel de estudios y competencias
requeridas para su desempeño, para establecer un sistema de puntuación de tales indicadores.
- Garantizar la existencia de un trato no discriminatorio por razón de género respecto a las retribuciones
previstas en los convenios colectivos de empresa, así como en el resto de las normas colectivas pactadas
en la empresa.
Los datos relativos a las remuneraciones medias y su evolución desagregados por sexo, edad y clasificación
profesional se encuentran en el apartado 4.1 “Empleo” del presente documento. Adicionalmente, la brecha
salarial de género del Grupo para el ejercicio 2021, sin tener en cuenta la alta dirección, es la siguiente:
Categoría profesional
Brecha salarial de
género (*)
Directivos
13,7%
Licenciados y Técnicos
20,9%
Técnicos de grado medio
20,9%
Administrativos y comerciales
(7,6%)
Oficiales
5,8%
Operarios
10,8%
(*) Fórmula de cálculo
Las principales diferencias habidas en este apartado se deben a los distintos convenios colectivos aplicables
en cada centro de trabajo, y las correspondientes diferencias salariales existentes entre cada territorio.
Formación:
- Realizar un análisis de las necesidades formativas de la plantilla.
- Impartir formación sobre Igualdad de Oportunidades entre mujeres y hombres, especialmente a las
personas encargadas de la selección de personas.
- Dar a conocer las ofertas formativas a toda la empresa.
- lncorporar la perspectiva de género en todas las acciones formativas y cursos que se realicen.
Brecha salarial de género =
Remuneración media hombres – Remuneración media mujeres
_________________________________________________
_________
Remuneración media hombres
x 100
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El total de horas de formación desagregado por sexo se encuentra en el apartado 4.5 “Formación”. Asimismo,
el Grupo quiere ampliar el catálogo de materias tradicionalmente ofrecidas (PRL, Corrupción, soborno y
blanqueo de capitales, idiomas, etc.) a todos los grupos profesionales y trabajar en un Plan de Formación
común para todos los puestos de trabajo iguales o que desempeñen tareas similares.
Promoción y desarrollo profesional:
- Poner en marcha medidas para incentivar la promoción de mujeres en la empresa.
- Comunicar al personal de la empresa la existencia de vacantes con el objetivo de fomentar su
participación en los procesos de selección destinados a la promoción.
- Establecer un plan de carreras dentro de la organización con el objetivo de seguir posibilitando el
desarrollo profesional del personal a todos los niveles.
- Establecer métodos de evaluación del personal con el fin de determinar la idoneidad de la misma para
los puestos de destino utilizando criterios objetivos para garantizar el acceso a esos puestos en igualdad
de condiciones evitando así sesgos inconscientes de género.
Ejercicio corresponsable de los derechos de la vida personal, familiar, y laboral
- Comunicar e informar al personal sobre las medidas de conciliación de la vida personal, profesional y
familiar reconocidas legalmente, así como otras adicionales de las que disponga la empresa.
- Establecer métodos de recogida de datos estadísticos sobre permisos, excedencias y suspensiones de
contrato del personal para realizar un análisis estadístico teniendo en cuenta el sexo, tipo de
contratación, antigüedad, departamento, nivel jerárquico y nivel de formación.
- Facilitar y garantizar el ejercicio de medidas de adaptación de jornada y conciliación.
- Trabajar por el desarrollo de las personas, estableciendo medidas que favorezcan la conciliación de la
vida laboral con la vida familiar, personal y laboral.
- Promover una cultura que facilite la conciliación y la corresponsabilidad, asegurando que el ejercicio de
estos derechos no tenga consecuencias negativas en el ámbito profesional.
- Revisar las medidas de conciliación disponibles en la organización y ver si el personal de la plantilla es
conocedor de la misma. Las reducciones de jornada siempre están relacionadas con las mujeres y la
satisfacción del personal con las medidas de conciliación es muy pobre.
Infrarrepresentación femenina
- Fomentar la atracción de trabajadoras, especialmente en edades de entre 20 y 30 años, incentivando su
desarrollo profesional dentro de la empresa.
- Mejorar la distribución equilibrada de géneros en el ámbito de aplicación del plan. Principalmente en
aquellos grupos profesionales en los que las mujeres se encuentren menos representadas.
- Promover y mejorar las posibilidades de acceso de la mujer a puestos de responsabilidad, contribuyendo
a reducir desigualdades que pudieran darse en el sector de la construcción.
Uno de los grandes objetivos del Grupo en materia de contratación e igualdad es el de incorporar
profesionales cualificadas a los puestos de alta dirección, así como al órgano de administración del Grupo.
Prevención del acoso sexual y por razón de sexo.
- Desarrollar un protocolo de actuación y prevención del acoso psicológico, sexual y por razón de sexo
negociado con el objetivo de detectar, prevenir sensibilizar y actuar frente a estas situaciones.
- Implantar un sistema de denuncia anónima para cuestiones relacionadas con la igualdad de género en el
trabajo.
- Prevenir y actuar en situaciones de acoso laboral y sexual.
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Comunicación y género:
- Difundir una cultura empresarial comprometida con la igualdad, que implique a toda la organización:
dirección de la empresa, mandos intermedios, y a la totalidad de la plantilla.
- Informar, formar y sensibilizar a todos los niveles de la empresa en la Igualdad de oportunidades.
- Difundir el Plan de igualdad y las medidas propuestas.
- Trasladar interna y externamente el compromiso de la empresa con la igualdad de oportunidades entre
mujeres y hombres.
- Revisar y modificar los documentos existentes de la organización (internos y externos) utilizando
lenguaje inclusivo.
- Elaborar indicadores sobre la situación de igualdad entre mujeres y hombres, sobre todo los relacionados
con personas y con formación.
Grupo Urbas trabaja en un plan estratégico alineado con la reducción de las desigualdades en materia de
género, lanzando iniciativas transversales que potencien la figura del Plan de Igualdad.
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5. Información relativa a la lucha contra la corrupción y el soborno
5.1. Introducción
La Ley 10/2010, de 28 de abril, de prevención del blanqueo de capitales y de la financiación del terrorismo,
incluye como sujetos obligados a las personas físicas o jurídicas que se dediquen al ejercicio profesional de
las actividades promoción inmobiliaria o agencia, comisión o intermediación en la compraventa de bienes
inmuebles. En cumplimiento de lo dispuesto en dicha Ley 10/2010, en el artículo 3.7 de la Ley 19/1993 y en
el artículo 38 del R.D. 304/2014 el Grupo Urbas fue sometido a un examen externo sobre los
procedimientos y órganos de control interno y comunicación establecidos para prevenir el
blanqueo de capitales donde se evaluó la idoneidad de los órganos y procedimientos de control interno y
comunicación de la compañía.
Dicho informe emitido a 31 de diciembre de 2019 tiene carácter reservado, siendo su destinatario el Órgano
de Control Interno y Comunicación del Grupo y estará a disposición del Servicio Ejecutivo de la Comisión de
Prevención del Blanqueo de Capitales e Infracciones Monetarias durante los seis años siguientes a su
realización.
Tras la consolidación de las nuevas incorporaciones societarias, se prevé realizar una revisión de las políticas
anticorrupción y de prevención de blanqueo de capitales con el fin de que englobe al conjunto de
organizaciones que hoy en día componen el Grupo. No obstante, el Grupo sigue aplicando por el momento
los procedimientos auditados en el mencionado examen y a continuación exponemos algunas de las
principales medidas de control interno implantadas por el Grupo y sus distintas sociedades, de la valoración
de su eficacia operativa y de las propuestas de rectificaciones o mejoras.
5.2. Buen gobierno y transparencia
Tal y como se recoge en el Código de Buen Gobierno de las sociedades cotizadas, estás deben contar con una
política de comunicación y contacto con los accionistas, inversores institucionales y asesores de voto que
debe ser respetuosa con las normas contra el abuso de mercado y de un trato semejante a los accionistas que
se encuentren en la misma posición.
El Grupo ha adoptado una política de comunicación cuyos principios son los siguientes:
- Veracidad, homogeneidad e inmediatez de la información, tanto financiera como no financiera, de
manera que llegue a todas las partes interesadas de forma transparente, accesible y clara.
- Igualdad y simetría para todas las partes interesadas y que no se encuentren afectadas por conflictos de
interés con el propio Grupo. En función de los distintos colectivos, se utilizarán los canales de
información adecuados para la distribución de la misma.
- Confección y difusión de la información de manera oportuna, periódica y clara.
- Cumplimiento de la normativa legal y de la interna del Grupo. Asimismo, se siguen las recomendaciones
de buen gobierno de las sociedades cotizadas y se coopera con las autoridades y organismos reguladores
en esta materia.
En relación con los canales de información:
- Página web corporativa: La página web www.grupourbas.com contiene la información puesta a
disposición de todos los grupos sociales interesados. Uno de sus apartados más relevantes, de acceso
general, es el dedicado a accionistas e inversores. En este apartado se presenta la información
institucional y económico-financiera más destacable y aquella otra de interés relacionada con la actividad
empresarial y el gobierno corporativo. También se incluyen los canales de comunicación con la sociedad
e información para los clientes.
- Junta de Accionistas: La Sociedad dominante convoca, al menos una vez anualmente, su Junta
General, para la que se pone a disposición de los accionistas diversos medios para facilitar su
participación. Asimismo, se difunde información sobre los diferentes puntos del día sometidos a
aprobación. Para ellos se publican este orden del día y los informes preceptivos en la web corporativa y
se habilita el correspondiente foro electrónico.
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- Servicio de atención de consultas y oficina del Accionista: Dentro de la política de comunicación
con los accionistas y los grupos interesados en el seguimiento de la actividad social, el Consejo de
Administración ha constituido el Servicio de Atención al Accionista, para servir de canal de comunicación
abierto, permanente y transparente, de modo que se encuentren constantemente informados y puedan
formular las propuestas que estimen oportunas.
- Las solicitudes de información, aclaración y preguntas se canalizan, junto con sus respuestas, a través de
la Oficina del Accionista. Para ello existe un número telefónico (915590000) y un buzón electrónico que
aparecen en el apartado Accionista e Inversores-Cauces de Comunicación con la Empresa de la página
web corporativa. Además están a disposición de todos los interesados dos direcciones de correo
electrónico: [email protected] e [email protected] y la dirección de correo postal.
- Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV): Constituye un canal de general de
información para accionistas, inversores y mercados, a través del cual se difunden hechos relevantes y la
información financiera periódica que obligatoriamente se debe de remitir a la CNMV.
El Secretario del Consejo de Administración determinará la información a difundir por este medio y
llevará a cabo las actuaciones necesarias para que se publique en tiempo y forma prescritas, al igual que
con cualquier tipo de información que, por imperativo legal, deba difundirse. La comunicación mediante
hecho relevante a la CNMV es prioritaria a cualquier otro tipo de comunicación y por tanto éstas deberán
subordinarse a la publicación por este Organismo y ser coherentes con lo recogido en el citado hecho
relevante. Por este canal se publica el Informe Anual de Gobierno Corporativo con amplia información
de la sociedad en esta materia y asimismo se recoge en la web corporativa.
- Conferencias, reuniones y relaciones con los medios de comunicación: El equipo de
relaciones con los accionistas e inversores organiza presentaciones públicas y encuentros con la prensa
para exponer la marcha del Grupo y otros aspectos de interés.
En todas estas reuniones no se hará entrega de información que les pueda proporcionar una situación de
privilegio o ventaja respecto a los accionistas, lo que debe conciliarse con la utilidad de conversaciones
de carácter general sobre la evolución de la compañía y de los mercados.
Además se difundirán notas de prensa sobre aspectos generales de la marcha de la compañía, que hayan
sido notificados a la CNMV o publicados en la web corporativa.
Transparencia fiscal
El Grupo está comprometido con el cumplimiento de la legislación fiscal y de sus obligaciones tributarias,
fomenta la relación cooperativa con las Administraciones Tributarias y considera relevante la contribución
al desarrollo económico y social que se deriva de su aportación tributaria efectuada mediante el pago de
impuestos en todos los territorios en los que opera. Mantiene implementado un Programa de Cumplimiento
(Compliance), que observa y vigila el cumplimiento de la legislación fiscal, y mitiga los riesgos derivados de
las sanciones impuestas por los organismos correspondientes.
El Impuesto sobre Sociedades de cada ejercicio en España se calcula aplicando a la base imponible fiscal,
cuyo cálculo se explica en la Nota 25 de la memoria consolidada, el tipo impositivo vigente, así como las
deducciones y bonificaciones establecidas en la normativa fiscal. No obstante, algunas de las sociedades del
grupo no residentes en España, de conformidad con sus respectivas normativas fiscales, consideran otros
parámetros adicionales en el cálculo del Impuesto sobre Beneficios. En la citada Nota de la memoria
consolidada se proporciona una mayor información sobre los principales aspectos del Impuesto sobre
Sociedades del ejercicio 2021.
El beneficio/(pérdida) obtenido, y los impuestos sobre beneficios pagados/(cobrados) por país en el ejercicio
2021, expresado en miles de euros, es el siguiente: [GRI 201-1]
Concepto
Miles de euros
España
Portugal
Argelia
Bolivia
Resultado antes de impuestos
62.238
57
(435)
3.790
Impuesto sobre beneficios (*)
717
55
-
-
(*) Se corresponde con el impuesto sobre beneficios devengado durante el ejercicio 2021.
El Grupo no ha recibido ninguna subvención pública ni en España ni en ningún otro país del resto de sus
componentes. [GRI 201-4]
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5.3. Medidas adoptadas para prevenir la corrupción, el soborno y el blanqueo de capitales
Manual de Procedimientos en Materia de Prevención del Blanqueo de Capitales y Prevención
y Bloqueo de la Financiación del Terrorismo
El Grupo dispone de un Manual de Procedimientos en Materia de Prevención del Blanqueo de Capitales y
Prevención y Bloqueo de la Financiación del Terrorismo que recoge medidas de prevención respecto a los
principales riesgos asociados a su actividad en relación al blanqueo de capitales como son la política de
admisión de clientes, la identificación y conocimiento del cliente, la comunicación de operaciones al
SEPBLAC, la conservación de documentos y la formación de empleados. [GRI 102-16; 102-17]
Dicho Manual incorpora lo dispuesto en el Reglamento de la Ley 10/2010. También ha elaborado el informe
de autoevaluación del riesgo de blanqueo de capitales, de acuerdo con lo dispuesto en el artículo 32 del citado
Reglamento.
Órgano de Control Interno
La Compañía cuenta con un Órgano de Control Interno y Comunicación que mantiene reuniones periódicas,
y elabora actas de estas, que son conservadas por el Representante ante el SEPBLAC. Dicho Representante
ante el SEPBLAC de la empresa matriz lo es también de las empresas filiales. El Grupo ha establecido un
procedimiento adecuado que determina la persona encargada, así como la forma y medios utilizados para
atender a los requerimientos del Servicio Ejecutivo y otras autoridades.
Identificación de los clientes y conservación de documentación
Se ha establecido un procedimiento de conservación de la documentación relativa a clientes y operaciones,
que detalla el plazo, lugar y medio de conservación, así como las personas autorizadas para acceder a dicha
documentación. Existe una “ficha de cliente” en la que se recogen datos identificativos de los clientes y de su
actividad, que se debería incorporar al sistema informático.
Se ha podido comprobar que se conservan las copias de los documentos de identificación de los
intervinientes en las operaciones, así como los principales documentos de estas, y el acceso a los mismos, así
como su búsqueda, es ágil. El Grupo también cuenta con los siguientes procedimientos:
- Verificación de la actividad de los clientes
- Política de Admisión de clientes
- Medidas reforzadas de diligencia debida establecidas en áreas de mayor riesgo
Detección de operaciones de riesgo y análisis y comunicación de operaciones sospechosas
El Grupo dispone de un catálogo de operaciones de riesgo, susceptibles de estar particularmente vinculadas
con el blanqueo de capitales, que se considera adecuado, ya que incluye ejemplos de operativas sospechosas.
También cuenta con una aplicación informática y procedimientos de comunicaciones internas de
operaciones sospechosas. Las medidas establecidas para el análisis de operaciones sospechosas se
consideran idóneas para prevenir determinados tipos de operativa sospechosa.
El procedimiento de comunicación de operaciones sospechosas al SEPBLAC determina con suficiente detalle
cuándo procede efectuar las comunicaciones, quién debe realizarlas, la forma y plazo en que deben hacerse
y el órgano al que deben remitirse. Y todo ello conforme a lo previsto en la normativa vigente. El Grupo
también cuenta con los siguientes procedimientos:
- Abstención de ejecución de operaciones
- Deber de confidencialidad
Formación en materia de prevención de Blanqueo de Capitales
Con respecto a la formación del personal en materia de prevención de Blanqueo de Capitales, se ha acordado
esperar para actualizar la formación recibida por el personal de la compañía. El plan propuesto consiste en
realizar una formación de carácter general a todo el personal de nueva incorporación, y a aquellas personas
que no hayan podido recibir formación anteriormente. Para las personas que ya estuvieran formadas, y en
el caso de que se produzcan novedades regulatorias o en las líneas de negocio o comercialización de la
empresa, se llevará a cabo una formación de refresco.
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Código Ético del Grupo Urbas
Se trata de un documento que recoge los valores del Grupo, establece las normas de conducta y los principios
de actuación de entre los cuales destacan los siguientes: [GRI 102-16; 102-17; 412-2]
Transparencia financiera
La elaboración de la información financiera se realizará de acuerdo con las normas y principios contables,
con exactitud e integridad, estableciendo controles internos y controles con el fin de evitar posible blanqueo
de capitales proveniente de actividades ilícitas. Por ello es necesario la colaboración con los órganos de
control, comités de compliance, unidades de auditoría interna y externa y autoridades competentes.
Transparencia con los grupos de interés
En pro de la lucha contra cualquier tipo de fraude, todo el personal del Grupo se compromete a fomentar la
cooperación y mantener relaciones transparentes, prestando especial atención a:
- Confidencialidad y tratamiento de la información. Se deberá mantener observancia a la
normativa específica en materia de protección de datos y, en todo caso, proteger la seguridad y
confidencialidad de la información tratada, evitando divulgar información de forma consciente o
accidental.
- Medidas contra el soborno y la corrupción. No se permite la obtención de beneficio alguno a través
de prácticas poco éticas, quedando expresamente prohibido, pagos fuera de ley, sobornos, obsequios,
pagos de facilitación o dadivas que impliquen ventajas o aseguren la consecución de concesiones o
contratos. No se podrá ofrecer, entregar o recibir pagos en metálico o especie a entidades públicas o
privadas con la intención de obtener negocios o ventajas fuera de los cauces legales.
- Regalos y atenciones. Quedan prohibidos los pagos de facilitación, regalos u obsequios que persigan
obtener alguna ventaja de negocio. Mas allá de los usos y costumbres o actos de cortesía, como norma
general no se deberán ofrecer ni aceptar atenciones u obsequios que superen los 200 euros al año o que
estén prohibidos por la legislación de cada país. Cualquier duda al respecto deberá ser consultada al
órgano de cumplimiento normativo.
- Respeto en las relaciones con grupos de interés. Todos los empleados del Grupo deberán buscar
los más altos niveles de calidad, excelencia y respeto a la normativa, en la prestación de servicios y en sus
relaciones con terceros, que se deberán llevar a cabo con el máximo respeto.
Integridad y profesionalidad
Todos los empleados de la organización actuaran con integridad y profesionalidad, respetando los intereses
de la empresa y sus grupos de interés y buscando siempre la excelencia y calidad de sus servicios y con el
necesario espíritu de colaboración para facilitar la consecución de objetivos comunes. Tanto directivos como
empleados tienen la responsabilidad de velar por la buena reputación de la compañía. Por ello deben
preservar la imagen de la firma y evitar actuaciones que puedan desacreditarla o afectarla en su reputación.
El Grupo pone a disposición de sus empleados los recursos necesarios para desarrollar su actividad de forma
eficiente y efectiva. Estos recursos deben ser cuidados y protegidos de forma que solo puedan ser usados
para fines legítimos y en interés del buen funcionamiento y desarrollo de la empresa.
Conflictos de interés
Las relaciones de nuestros empleados deben basarse en la lealtad y la buena fe, que fomente la cordialidad
en favor de los intereses comunes. Se deberá actuar en todo momento bajo los principios de independencia
e imparcialidad, con el fin de evitar posibles conflictos de interés que perjudiquen a la compañía. Se deberá
evitar especialmente relaciones familiares, de amistad o personales que vayan en contra de la independencia,
debiendo comunicar el empleado afectado las posibles dudas al respecto al órgano de control.
Canal Ético
Todos los empleados tienen el deber y el derecho de informar, por escrito a su superior jerárquico, o a través
del Canal Ético, sobre cualquier conducta que consideren contravenga los principios de este Código o que
pudiera suponer una infracción a la normativa externa o interna que afecte a la Compañía. El Grupo
garantizará la confidencialidad y ausencia de represalias a los comunicadores que interpongan alguna
comunicación a través del canal de denuncias, al mismo tiempo que no admitirá denuncias falsas o de mala
fe. El Canal de Denuncias estará implantado a través de una herramienta de gestión de un tercero
independiente, que aporte mayores cotas de independencia, imparcialidad y seguridad al denunciante.
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Se adoptarán las medidas técnicas y organizativas adecuadas para garantizar la seguridad de los datos de
carácter personal recibidos a través del Canal Ético y su funcionamiento respetará la normativa aplicable en
materia de protección de datos. El denunciado podrá ser informado de la existencia de una denuncia en el
momento que proceda y que no ponga en riesgo la investigación de la misma.
El Grupo designará al Órgano responsable de gestionar las denuncias y si procede, seleccionar a los
miembros que gestionen la investigación de las denuncias, así como la contratación de terceros que puedan
auxiliar en labores investigativas, tales como consultores, juristas o detectives privados legalmente
habilitados.
Durante el ejercicio 2021, Urbas recibió una denuncia anónima en su canal de denuncias, quedando
pendiente de resolver y con estado “activo” al cierre del ejercicio. La misma fue tratada correctamente como
dictan los protocolos específicos para ello, y elevada por el Delegado del Canal de Denuncias al órgano
responsable de estudio, el Consejo de Administración del Grupo.
Otras políticas complementarias de algunos componentes
Grupo Joca
Al efecto de establecer mecanismos de comunicación confidenciales para el planteamiento de dudas en
relación al cumplimiento del Código Ético u otras políticas, procedimientos, reglamentos, directrices,
códigos y normas de obligado cumplimiento para todos los colaboradores, Grupo Joca tiene a disposición de
cualquier colaborador un canal ([email protected]), a través del cual pueden enviar consultas
o denuncias, relacionadas con conductas irregulares o indebidas.
En este sentido, es obligación de los empleados del Grupo Joca denunciar cualquier actitud indebida,
estando prohibida cualquier represalia contra los denunciantes de buena fe. La gestión del Canal de
Denuncias corresponde al Órgano de Cumplimiento, quien asume la labor de recepción, verificación y
tratamiento de las consultas y denuncias recibidas por los medios habilitados para ello. Los principios
básicos que rigen el funcionamiento del Canal de Denuncias se describen en el Reglamento del Canal de
Denuncias, donde también se establece el procedimiento de gestión de las consultas y denuncias que se
reciban y, en su caso, de las posteriores investigaciones que pudieran derivarse.
El órgano competente para dar respuesta última a las incidencias o irregularidades que se produzcan en
relación con la normativa externa e interna, procedimientos formales y actuaciones materiales que tienen
por objeto garantizar la actuación del Grupo conforme a los principios éticos y la legislación aplicable, es el
Órgano de Administración de Joca Ingeniería y Construcciones S.A., órgano que resolverá sobre las
propuestas incluidas en el Informe final elevado por el Órgano de Cumplimiento.
Si la resolución concluye que un empleado y/o directivo ha cometido alguna irregularidad o algún acto
contrario a la legalidad o a las normas de comportamiento del Código Ético, se procederá a aplicar medidas
de corrección y, en su caso, se dará traslado al Departamento de Recursos Humanos para la aplicación de las
medidas disciplinarias que correspondan, o al Departamento Legal, para las actuaciones oportunas. Si la
implicación es de un cliente, proveedor, contratista, subcontratista u otro socio comercial, el Órgano de
Cumplimiento dará traslado al Departamento o Área que haya realizado la contratación, o que sea
responsable del cumplimiento de sus compromisos.
Sin perjuicio de cualesquiera otras responsabilidades en las que se hubiera podido incurrir, el
incumplimiento de lo dispuesto en el Código Ético de Joca o en las demás disposiciones del sistema
normativo interno del Grupo se sancionará con arreglo a la normativa laboral vigente. En todo caso, con
independencia de las medidas anteriores, si las actuaciones comprobadas pudieran suponer la comisión de
un delito o precisar de actuación administrativa o judicial por parte del Grupo, se informará de inmediato al
Departamento Legal y a las autoridades competentes.
Durante el ejercicio 2021, no se han recibido denuncias a través de los canales específicos para ello.
Grupo Ecisa
Los empleados deben utilizar los bienes de Ecisa únicamente de forma adecuada y eficiente, intentando
protegerlos contra pérdida, daño, uso incorrecto, rabo, fraude, malversación y destrucción. Estas
obligaciones cubren tanto a los activos tangibles como a los intangibles, incluidas las marcas comerciales, el
know-how, la información confidencial o privilegiada y los sistemas informáticos. En la medida permitida
por la legislación aplicable, la Compañía se reserva el derecho a controlar e inspeccionar el modo en el que
los empleados utilizan sus activos. Incluido el derecho a inspeccionar todos los correos electrónicos, datos y
archivos mantenidos en la red de ordenadores de la Compañía.
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Los empleados nunca deberán solicitar, aceptar u ofrecer, ya sea directa o indirectamente. gratificaciones,
sobornos o dádivas de ningún tipo. Esto incluye el intercambio indebido de dinero, préstamos, privilegios
especiales, favores personales, beneficios o servicios, En el ejercicio de una ciudadanía responsable, se
destaca la necesidad de abstenerse de cualquier forma de soborno de autoridades o de funcionarios públicos,
por medio de ventajas personales, aunque sea para que cumplan sus obligaciones.
Los empleados, en forma directa o a través de intermediarios, nunca deben ofrecer ni prometer un favor
personal o financiero impropio u otro tipo de favor a fin de obtener o conseguir un negocio u otra ventaja de
parte de un tercero. Los empleados tampoco deben aceptar dicha ventaja a cambio de un trato preferencial
de parte de un tercero. Asimismo, los empleados deben abstenerse de ejercer cualquier actividad o conducta
que pudiera dar lugar a la aparición o sospecha de dicha conducta o a un intento de la misma.
Los empleados deben saber que el ofrecimiento a la entrega de beneficios impropios a fin de influenciar la
decisión del receptor, aún en el caso de que el mismo no sea un funcionario del gobierno, no solo puede dar
lugar a la aplicación de sanciones disciplinarias sino también resultar en la formulación de cargos penales.
Los beneficios impropios pueden incluir cualquier cosa de valor para el receptor, incluidos contratos de
trabajo o consultoría para partes relacionadas muy cercanas. Los empleados deben saber que las leyes
electorales muchas jurisdicciones generalmente prohíben la realización de aportes por parte de las
sociedades a los partidos políticos o candidatos.
Los empleados no podrán ser influenciados mediante la recepción de favores ni intentarán influenciar a
terceros en forma inadecuada mediante la entrega de favores, ni aceptarán u ofrecerán presentes, comidas o
entretenimientos si dicho comportamiento podría crear la impresión de que constituye una influencia
inadecuada respecto de la correspondiente relación comercial. En caso de tener alguna duda, el empleado
deberá solicitar el asesoramiento de su superior inmediato (Line Manager) o del responsable del área Legal
o Compliance. Ningún empleado deberá ofrecer a terceros, ni aceptar de parte de los mismos dinero,
préstamos, sobornos o ventajas monetarias similares, cualquiera sea su valor.
Los empleados comunicarán a sus superiores inmediatos (Line Managers) o al responsable del área de
Recursos Humanos, toda práctica o acción que crean inadecuada, o incluso ilegal, en virtud de este Código.
En caso de ser apropiado, teniendo en cuenta la naturaleza del hecho comunicado, los informes de
violaciones podrán presentarse directamente a niveles más altos, incluido el CEO (Chief Executive Officer)
del Grupo. De corresponder, las reclamaciones podrán efectuarse en forma confidencial o a través de las
líneas de servicio de atención al empleado de Ecisa. Todas las reclamaciones deben investigarse en forma
adecuada. Ecisa prohíbe la toma de represalias contra cualquier empleado respecto de aquellas
reclamaciones presentados de buena fe, y a su vez protege los derechos de la persona incriminada.
Durante el ejercicio 2021, no se han recibido denuncias a través de los canales específicos para ello.
5.4. Información sobre el respeto a los Derechos Humanos
Aplicación de procedimientos de debida diligencia
El Grupo está comprometido con la ética empresarial y el respeto de los derechos humanos siendo ambos,
preceptos básicos sobre los que se desarrollan los reglamentos internos que recogen los principios de
actuación de las distintas sociedades del Grupo. La debida diligencia constituye uno de los ejes
fundamentales para las políticas de Recursos y Humanos y de Responsabilidad Social Corporativa de las
sociedades del Grupo. [GRI 102-16; 102-17; 412-2]
El Grupo dispone de varios Códigos Éticos que recogen los principios éticos que deben guiar el
comportamiento de todas las personas que trabajan en la compañía. En efecto, estos códigos se han
elaborado teniendo en cuenta las recomendaciones de buen gobierno de reconocimiento general en los
mercados internacionales y los principios de responsabilidad social aceptados por la sociedad, recogiendo
así el compromiso del Grupo con los principios de ética empresarial, integridad institucional y transparencia
en todos sus ámbitos de actuación, estableciendo un conjunto de pautas de conducta dirigidas a garantizar
el comportamiento ético, integro y responsable de todos los profesionales del Grupo, en el desarrollo de su
actividad, destacando el respeto, la transparencia, la sostenibilidad y la responsabilidad.
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Medidas de prevención y gestión de posibles abusos cometidos
La dirección de cada componente será responsable de la implementación de los Códigos Éticos y de Conducta
que le sean de aplicación en su respectivo ámbito de actuación, velando siempre por hacer cumplir las leyes
y normas vigentes tanto a nivel nacional como internacional, respetando especialmente los principios
expresados en la Declaración universal de los Derechos Humanos de Naciones Unidas y en la declaración de
la Organización Internacional del Trabajo (OIT), los Principios del Pacto Mundial de las Naciones Unidas,
los Principios Rectores de Derechos Humanos y Empresas de Naciones Unidas y las líneas Directrices de la
OCDE para Empresas Multinacionales. Igualmente, la política de Responsabilidad Social Corporativa de los
distintos componentes está alineada con la Carta Internacional de Derechos Humanos y por los convenios
fundamentales de la Organización Internacional del Trabajo.
El Grupo no permite ningún tipo de discriminación por motivos de género, raza, orientación sexual,
creencias religiosas, opiniones políticas, origen social, discapacidad o cualquier otra circunstancia
susceptible de ser fuente de discriminación. Además, las personas del grupo fomentarán los principios de
igualdad de oportunidades y contribuirán a generar un entorno de trabajo diverso e integrador. Durante el
ejercicio 2021 no ha habido denuncias por vulneración de Derechos Humanos.
El Grupo Urbas, en cada uno de sus componentes, tiene a disposición de sus trabajadores canales de
comunicación específicamente destinados a las consultas en relación con la aplicación del Código ético, y en
especial las denuncias para el correcto cumplimiento de las normativas internas y externas. De esta manera,
se facilita la mitigación y gestión de efectos en materia de vulneración de derechos. Su implementación
permite garantizar que todas las Sociedades del Grupo disponen de algún mecanismo para identificar,
prevenir, mitigar y responder ante las posibles consecuencias negativas de sus actividades sobre los Derechos
Humanos.
Durante el ejercicio 2021, no se han recibido por parte del Grupo ninguna denuncia por este u otros
conceptos relacionados con la violación de los Derechos Humanos. [GRI 102-16; 102-17]
Promoción y cumplimiento de las disposiciones de la OIT
El comportamiento ético es uno de los pilares fundamentales del Grupo, siendo muestra de ello los distintos
Códigos Éticos y Códigos de Conducta que regulan tanto las normas de funcionamiento internas en cada
componente como las relaciones con terceros.
Tal y como se señala en los Principios del Pacto Mundial de las Naciones Unidas, el Grupo respalda la
eliminación de toda forma de trabajo forzoso, trabajo infantil o realizado bajo coacción, mencionando dicha
preocupación tanto en los Códigos Éticos del Grupo como en las Políticas de RSC. A lo largo del ejercicio
2021 no se han identificado actividades ni operaciones de este tipo y en lo referido a la cadena de suministro,
no se han identificado proveedores ni colaboradores que estén violando o poniendo en peligro el
cumplimiento de los derechos humanos. [GRI 102-16; 407-1; 408-1; 409-1]
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6. Compromiso con la Sociedad
6.1. Gestión responsable de la cadena de suministro
Distintas empresas del Grupo Urbas, con mayores niveles de actividad y facturación, han desarrollado en
sus relaciones con proveedores y, en general, la cadena de suministro, una serie de políticas y procedimientos
en aras de conseguir una gestión responsable, siendo un objetivo del Grupo trabajar en unas políticas y
procedimientos comunes. A continuación, se indican algunas de las principales características de estas
políticas y procedimientos existentes: [GRI 308-1; 414-1]
Grupo Joca
Grupo Joca en sus relaciones con proveedores, subcontratistas y resto de socios comerciales realiza procesos
de diligencia debida para asegurar que todas las entidades que prestan servicios para las sociedades del
Grupo Joca mantienen un comportamiento ético y normativo adecuado y conforme al Modelo de
Cumplimiento establecido:
- Proveedores y subcontratistas: se requiere a todos aquellos contratos o pedidos de importe igual o
superior a 200.000 euros, así como a proveedores o subcontratistas que acumulen pedidos o contratos
por importe mayor de 200.000 euros en un año.
- Corredores de Seguros: se requiere a todos.
- Socios comerciales para la creación de UTE: se requiere a todos los socios comerciales.
Los procesos de diligencia debida que se establecen son los siguientes:
- Firma de cláusulas contractuales en materia de anticorrupción y de cumplimiento de las disposiciones
del Código Ético del Grupo.
- Se solicita adhesión al Código Ético del Grupo y en el caso de que el proveedor, subcontratista o socio
comercial ya disponga de un Modelo de Cumplimiento y un Código Ético, deberá someterse a evaluación
por parte del órgano de Cumplimiento, determinándose si se encuentra alineado con el de Grupo Joca.
En este caso, no será necesaria la adhesión del proveedor, subcontratista o socio comercial al Código
Ético del Grupo.
- Investigación, por parte del Órgano de Cumplimiento, sobre antecedentes de conductas impropias.
- Verificación titularidad real.
La evaluación de proveedores se realiza en base a lo establecido en la norma interna denominada MNI 12
Proveedores.
Los procedimientos internos principales en materia de gestión responsable de la cadena de suministro y
relaciones con proveedores son los denominados el P-06 Procedimiento de Compras y P-07 Procedimiento
de Coordinación de Actividades Empresariales.
Grupo Ecisa
Todos los proveedores del Grupo Ecisa son debidamente homologados conforme a los siguientes criterios:
gestión de calidad, seguridad y salud, cumplimiento legal, cumplimiento financiero, evaluación comercial,
capacidad operativa, cumplimiento ambiental y responsabilidad social corporativa.
Con la formalización del contrato, los proveedores se comprometen a respetar la normativa y legislación
aplicable, así como a adoptar el Código de Conducta del Grupo Ecisa en el desarrollo de su actividad y la
evaluación de su desempeño por parte de nuestra organización.
El sistema de evaluación de proveedores de Ecisa analiza el desempeño de los proveedores a posteriori
retroalimentando al sistema de gestión. Este sistema está basado fundamentalmente en la detección de
incumplimientos y el establecimiento de medidas correctoras o preventivas, lo que permite al grupo
garantizar el cumplimiento de las cláusulas y acuerdos contractuales, así como identificar riesgos
económicos, ambientales y sociales.
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Por otra parte, Ecisa cuenta con una política de contratación de subcontratistas y proveedores locales y con
un sistema donde se integran a los proveedores locales y otros agentes económicos, al objeto de participar
en proyectos que impulsen el entorno y las comunidades locales en las que se desarrollan las actividades de
la compañía.
Uno de los principales objetivos en esta materia que contempla el plan estratégico de Grupo Urbas, es la
incorporación de los criterios ESG en la selección de proveedores y contratistas.
6.2. Gestión de la relación con los clientes
Sistemas de calidad, quejas y reclamaciones
El Grupo, con el fin de satisfacer las expectativas del cliente y cubrir sus necesidades a través de un servicio
de calidad y mejora continua, se marca como objetivo la excelencia en la gestión. Y esta solo puede
conseguirse a través de una conducta ética y leal de cada uno de sus trabajadores en particular y del conjunto
de la organización. Para ello establece unos Principios de Actuación y unas pautas que abarcan las
responsabilidades y obligaciones tanto individuales como colectivas de nuestros empleados, proveedores,
accionistas y clientes, promoviendo una cultura ética en todos los grupos de interés. Estos principios se
encuentran recogidos en el Código Ético de la empresa. [GRI 416-1; 417-1]
Al mismo tiempo, el Grupo Urbas cuenta con diversas actuaciones y procedimientos para garantizar la salud
y seguridad de sus clientes como son los pertinentes controles de calidad en las obras, inspecciones
reglamentarias y auditorías internas, así como el cumplimiento de la legislación vigente a nivel nacional e
internacional. Además, ante el COVID-19 se han establecido protocolos específicos que incluyen medidas
como refuerzo de la higienización y desinfección y disponibilidad de medios de higiene para el cliente.
En materia de protección de datos, en el conjunto del Grupo Urbas se debe mantener observancia a la
normativa específica y, en todo caso, proteger la seguridad y confidencialidad de la información tratada,
evitando divulgar información de forma consciente o accidental. Todas las personas que trabajan en Grupo
Urbas se comprometen a tratar con absoluta confidencialidad la información recibida de nuestros clientes,
utilizándola únicamente en las tareas propias de su puesto de trabajo y nunca para otros fines. Asimismo, se
compromete a mostrar máxima diligencia y cuidado en la custodia y archivo de toda información recibida y
confidencial. De esta forma, el Grupo Urbas se compromete con sus clientes a tratar con absoluta
confidencialidad los datos personales que le sean facilitados, asimismo tiene implantados todas las medidas
de seguridad exigidas en la legislación vigente.
Durante el ejercicio 2021, Urbas no ha recibido quejas o reclamaciones por ningún concepto. [GRI 418-1]
Si bien Grupo Urbas no dispone de unas políticas y procedimientos comunes en lo que respecta a sistemas
de calidad ni en cuanto a atención de quejas y reclamaciones de clientes, algunos subgrupos pertenecientes
a Urbas sí han desarrollado sus propios Planes que, a través de las acciones que comentamos a continuación,
han conseguido prevenir y dar respuesta a estas necesidades. El Grupo se marca como objetivo trabaja en
aras de disponer de unas políticas comunes que permitan dar una respuesta única a estas necesidades, al
mismo tiempo que se recaba la información necesaria para el correcto seguimiento de las medidas aplicadas.
Los subgrupos pertenecientes a Urbas que tienen implantadas políticas relativas a sistemas de calidad, así
como atención a quejas y reclamaciones de clientes, realizan los procedimientos que se indican a
continuación:
Grupo Joca
Con la finalidad de conseguir una visión estratégica y contribuir a la mejora de los resultados, Grupo Joca
realiza un seguimiento y medición de la satisfacción de los clientes. Para ello recoge toda la información
disponible relativa a la percepción del cliente respecto al cumplimiento de sus requisitos.
Grupo Joca realiza anualmente un Cuestionario de Satisfacción tipificado para cada obra que ha pasado a
liquidación durante el ejercicio que es remitido a la Dirección para que, junto con una Carta personalizada
al cliente y al Director de Obra, lo envíe a cada destino. Para los servicios contratados de conservación y
mantenimiento de carreteras y plantas, se envía igualmente carta con frecuencia bienal.
La Dirección recibe los cuestionarios, para tener conocimiento del grado de satisfacción percibido en la
ejecución de cada obra.
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En caso de no obtener un mínimo de encuestas de satisfacción (30%), Grupo Joca mide la satisfacción del
cliente en base a los Certificados de Buena Ejecución conseguidos, considerando que, si de todas las obras
finalizadas se ha conseguido dicho certificado con “plena satisfacción del cliente”, se obtendrá un 100% de
satisfacción. Para los casos de obras o servicios finalizados que no dispongan del certificado, se analizarán
las causas para determinar el grado de satisfacción total.
En cuanto a atención de quejas y reclamaciones, Grupo Joca ha desarrollado el Procedimiento de No
Conformidades, en el que define el tratamiento e identificación de no conformidades. En dicho
procedimiento se establecen los criterios para determinarlas, así como las actuaciones que se toman ante la
aparición de las mismas, la notificación que se realiza y los registros que generan.
Asimismo, dicho procedimiento establece el criterio para el tratamiento de las reclamaciones del cliente.
Una vez son atendidas las reclamaciones, son comunicadas las propuestas de solución al cliente y si es
conforme se cierra la misma. El Director de Calidad informa periódicamente al Comité de Calidad de las
reclamaciones de los clientes y, si procede, se establecen las correspondientes Acciones Correctivas o
Preventivas. El Jefe de Prevención informará al Comité de Seguridad y Salud de las reclamaciones de los
Clientes y, si procede, establecerá las correspondientes Acciones Correctivas o Preventivas.
Durante el ejercicio 2021, no se han recibido quejas o reclamaciones por ningún concepto.
Grupo Ecisa
El sistema de Gestión Integrado de Ecisa aúna el conjunto de procedimientos que regulan la actividad de la
empresa en cualquier ámbito, por lo que engloba también los procedimientos que permiten gestionar de
forma adecuada la relación con los consumidores. En relación con la satisfacción de los clientes, los
procedimientos más significativos son los que a continuación se exponen brevemente.
- PR-EC-400 Operaciones, cuyo objetivo consiste en establecer todas las actuaciones necesarias para la
adecuada planificación y ejecución de los proyectos gestionando de forma integrada requisitos de plazo,
coste, calidad, prevención de riesgos laborales y medio ambiente.
- PR-EC-420 Control del Proyecto, cuyo objetivo consiste en establecer la metodología para identificar y
analizar la viabilidad de los diferentes requisitos establecidos en el proyecto, en relación con la calidad,
la prevención de riesgos laborales, el medio ambiente, la producción, los plazos, los costes, así como los
requisitos contractuales y legislativos, con el fin de evaluar la capacidad de respuesta de la obra y
establecer propuestas de solución a los posibles problemas que, en su caso, puedan generar dificultades
en el cumplimiento del contrato.
- P840 Acciones, cuyo objetivo consiste en desarrollar un sistema de acciones preventivas, correctivas y/o
de mejora cuando se considere necesario actuar sobre las causas de problemas reales y/o potenciales
(incumplimientos de legislación, especificaciones, anomalías, incidentes, reclamaciones, procesos
inestables, etc.). Cumple los requisitos de las normas ISO 9001:2008, ISO 14001:2004, UNE
166002:2006 y OHSAS 18001:2007.
- EC-P410/050 Fin de Obra, Cuyo objetivo consiste en establecer todas las actuaciones necesarias para la
adecuada finalización y recepción de la obra.
En relación con la atención de quejas y reclamaciones, los procedimientos más significativos que se pueden
encontrar en el sistema de Gestión Integrado de Ecisa son los que a continuación se exponen brevemente.
- P750 Servicio Post Venta, cuyo objetivo consiste en establecer metodología para la adecuada gestión de
las incidencias detectadas posterior a la recepción por parte de los clientes.
- PR-EC-480 No Conformidades y acciones, cuyo objetivo consiste en establecer la metodología para la
detección, análisis y resolución de las faltas de conformidad con los requisitos establecidos.
Durante el ejercicio 2021, no se han recibido quejas o reclamaciones por ningún concepto.
Grupo Urrutia
Para la gestión de las quejas y reclamaciones para proveer de un correcto servicio postventa, Grupo Urrutia
dispone de una plataforma informatizada donde en todo momento se tiene información de las reclamaciones
recibidas, de su estado y de su finalización, permitiendo dar al cliente un servicio rápido y continuo, al mismo
tiempo que se obtiene un seguimiento de las no conformidades registradas. Asimismo, Grupo Urrutia trabaja
con mecanismos de teledetección, que permiten recibir en nuestra central avisos de forma inmediata cuando
alguna de las instalaciones monitorizadas por la empresa presenta alguna anomalía, con objeto de dar
respuesta de forma inmediata y prevenir quejas o reclamaciones futuras.
Durante el ejercicio 2021, no se han recibido quejas o reclamaciones por ningún concepto.
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6.3. Compromisos de la empresa con el desarrollo sostenible
Acciones Sociales
La Responsabilidad Social Empresarial es el conjunto de actuaciones que permiten a una empresa maximizar
su contribución a la sociedad en todos sus ámbitos de actuación, manteniendo el contacto constante con sus
grupos de interés. Estas actuaciones implican a todos los departamentos de la Compañía en la consecución
de este fin. Como empresa de interés público, el Grupo Urbas tiene un papel social muy importante. [GRI
413-1; 413-2]
El Grupo trabaja por tanto para crecer como compañía, pero tarta de hacerlo promoviendo un
comportamiento ético, sostenible y respetuoso con la sociedad y el medioambiente al mismo tiempo. Dada
la reciente integración de varias de las sociedades que componen el Grupo consolidado Urbas, la integración
de las políticas de Responsabilidad Social Corporativa (en adelante RSC) está todavía en desarrollo por lo
que, por el momento, coexisten diferentes políticas dentro del Grupo.
A través de las políticas de RSC, los componentes del Grupo establecen los principios que asumirán en las
relaciones con todos sus grupos de interés: empleados, clientes, accionistas y propiedad, proveedores,
organizaciones no gubernamentales, comunidades locales y la sociedad en su conjunto, favoreciendo la
integración de buenas prácticas de responsabilidad social en todas sus actuaciones. El Grupo Urbas acoge
como principio fundamental en todas sus relaciones con terceros el Principio de Ética y Transparencia, que
se traduce en la adopción del comportamiento ético, honesto e íntegro, facilitando información transparente,
veraz y rigurosa a sus grupos de interés.
El Grupo lleva a cabo su actividad considerando en todo momento el impacto que su actuación genera sobre
sus clientes, empleados, accionistas, el medioambiente y la sociedad en general. En efecto, el Grupo Urbas
da gran importancia a la RSC, contribuyendo cada uno de sus componentes de forma activa, autónoma y
voluntaria a la mejora de la sociedad, la economía y el medio ambiente. Si bien las empresas que conforman
el Grupo Urbas comparten puntos de vista, en la práctica, cada organización contribuye con distintas
entidades siguiendo sus propios criterios y atendiendo a las acciones que ya venían realizando antes de su
incorporación al Grupo.
Valores comunes a las organizaciones que componen el Grupo Urbas:
- Creación de valor mediante la innovación, la calidad, la profesionalidad y la ética.
- Búsqueda de beneficios para la sociedad y el medioambiente impulsando el desarrollo social y sostenible.
- Mayor cooperación entre directivos y trabajadores buscando la excelencia en las relaciones laborales.
- Modelo de gestión fundado en la integración, el respeto a las personas y el desarrollo del talento.
- Cumplimiento del marco regulatorio interno y de la legislación Vigente.
- Orientación de la RSC a la satisfacción de las expectativas y necesidades de los grupos de interés.
- Adopción de compromisos éticos objetivos y cumplir con las metas establecidas.
- Aplicación de la RSC con carácter global, afectando a todas las líneas de negocio y a todas las áreas
geográficas en donde desarrolla su actividad.
Aportaciones a fundaciones y entidades sin ánimo de lucro y patrocinio
El Grupo patrocina actualmente al equipo de baloncesto “Urbas Fuenlabrada” que milita en la máxima
categoría del baloncesto profesional en España, la Liga ACB, y al “CD Leganés”, equipo de fútbol profesional
que disputa la Segunda División de España. Los dos patrocinios representan el comportamiento y actitud de
Urbas y se aspira que se conviertan también en una seña más de identidad del Grupo Urbas y que ayude a la
empresa a conectar con los intereses de sus empleados, clientes, inversores y accionistas, colaboradores,
comunidades locales, medioambiente y sobre la sociedad en general.
El lema del Grupo es Grupo Urbas: “Comprometidos con el deporte”.
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La aportación realizada por este concepto por la Sociedad Dominante del Grupo durante el ejercicio 2021,
correspondiente a las temporadas 2020/2021 y 2021/2022, ha sido de 900 miles de euros.
Por su parte, el Grupo Ecisa colabora activamente con la Fundación Noray de Proyecto Hombre,
organización sin ánimo de lucro, orientada a la intervención en el ámbito de las drogodependencias y otros
trastornos adictivos a través del tratamiento y prevención de las adicciones desde una perspectiva
humanista-existencial, dando apoyo financiero e institucional.
Adicionalmente, durante el ejercicio 2021 se ha colaborado con la Fundación Lukas en Alicante, organización
sin ánimo de lucro que tiene por objetivo mejorar la calidad de vida de las personas con discapacidad
múltiple severa y la de sus familias.
Asimismo, el Grupo Jaureguizar está comprometido con el correcto desarrollo de su comunidad local y con
la sociedad en su conjunto, materializando dicho compromiso con la realización de su propia actividad
empresarial, por ejemplo, mediante la construcción y promoción de Viviendas de Protección Oficial,
Viviendas de Precio Tasado y Vivienda de Promoción Pública, así como por el desarrollo de proyectos
urbanísticos sostenibles, alineado con la consecución del Objetivo de Desarrollo Sostenible nº11 de la Agenda
2030 propuesta por la Organización de las Naciones Unidas, logrando que las ciudades sean más inclusivas,
seguras, resilientes y sostenibles.
Por último, el Grupo Urrutia lleva a cabo su actividad empresarial alineada con los principios de la RSC,
considerando en todo momento el impacto que su actuación genera sobre sus clientes, empleados,
accionistas, el medioambiente y la sociedad en general. En este sentido, se mantiene una colaboración activa
con la Fundación AFIM (Ayuda, Formación e Integración de personas con discapacidad), entidad privada
sin ánimo de lucro, de carácter asistencial, dedicada a los colectivos de personas con discapacidad física,
intelectual, sensorial y enfermedad mental. La aportación realizada por este concepto durante el ejercicio
2021, ha sido de 100 euros.
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Anexo I. Contenidos requeridos por la Ley 11/2018, de 28 de
diciembre, en materia de Información no financiera y
diversidad
Contenido BOE
Apartado Doc.
Criterio de Reporting
Marco de Reporting utilizado
1.3
102-18; 102-32; 102-45; 102-46; 102-49; 102-50; 102-
56
Modelo de negocio
2.
Descripción del modelo de negocio
2.1.
102-2; 102-16
Presencia geográfica
2.1.
102-3; 102-4; 102-6; 102-7
Organización
2.1.
102-7
Estructura
2.2.
102-18; 102-22; 102-23
Objetivos y estrategias
2.3.
102-14: 102-15
Principales factores y tendencias que afectan a la evolución futura
2.4.
102-11; 102-14; 102-15
Análisis de materialidad
Anexo II
102-15; 102-46; 102-47
Cuestiones medioambientales
3.
Gestión ambiental
3.1
102-11; 102-15
Contaminación
3.3.
102-11; 305-3; 305-6; 306-5
Economía circular
3.4.
301-1; 301-2; 301-3; 306-2
Medidas de prevención, reciclaje, reutilización, otras formas de recuperación y eliminación de desechos
3.4.
306-2
Consumo de agua y el suministro de agua
3.5.
303-1; 303-2; 303-3; 303-5
Consumo de materias primas y las medidas adoptadas para mejorar la eficiencia de su uso
3.5.
301-1; 301-2; 301-3
Consumo directo e indirecto de energía
3.5.
302-1
Medidas para mejorar la eficiencia energética
3.5.
305-5
Uso de energías renovables
3.5.
302-1
Cambio climático
3.2.
Emisiones de gases de efecto invernadero
3.2.
305-1; 305-2; 305-3
Medidas adoptadas para adaptarse a las consecuencias del cambio climático
3.2.
201-2
Metas establecidas voluntariamente a medio y largo plazo para reducir las emisiones y medios implementados
3.2.
102-11
Biodiversidad
3.6
Medidas para preservar o restaurar la biodiversidad
3.6.
304-3
Impactos causados por las actividades u operaciones en áreas protegidas
3.6
304-2
Cuestiones sociales y relativas al personal
4.
Empleo
4.1.
Número total y distribución de empleados por sexo, edad, país y clasificación profesional
4.1.
102-8; 405-1
Número total y distribución de modalidades de contrato de trabajo, promedio anual de contratos indefinidos, de
contratos temporales y de contratos a tiempo parcial por sexo, edad y clasificación profesional
4.1.
102-8; 405-1
Número de despidos por sexo, edad y clasificación profesional
4.1.
401-1
Remuneraciones medias por sexo, edad y clasificación profesional o igual valor
4.1.
405-1; 405-2
Brecha salarial
4.1.
102-38
Remuneración media de los consejeros y directivos
4.1.
102-35
Pago a los sistemas de previsión social y ahorro
4.1
201-3
Implantación de políticas de desconexión laboral
4.1.
401-2
Porcentaje de empleados con discapacidad
4.6.
405-1
Organización del trabajo
4.2.
Organización del tiempo de trabajo
4.2.
102-43; 401-3
Número de horas de absentismo
4.2.
403-2; 403-9
Medidas de conciliación
4.2.
401-2
Seguridad y Salud
4.3.
Condiciones de salud y seguridad en el trabajo
4.3.
403-2; 403-3; 403-4
Accidentes de trabajo
4.3.
403-2
Relaciones sociales
4.4.
Organización del diálogo social
4.4.
102-43; 403-1; 403-4
Empleados cubiertos por convenio colectivo por país
4.4.
102-41
Balance de los convenios colectivos, particularmente en el campo de la salud y la seguridad en el trabajo
4.4.
403-4
Formación
4.5.
Horas de formación por categorías profesionales
4.5.
404-2
Cantidad total de horas de formación por categorías profesionales
4.5.
404-1
Accesibilidad universal personas con discapacidad
4.6.
405-1
Igualdad
4.7.
405-1; 405-2
Información sobre el respeto a los derechos humanos
5.4.
Aplicación de procedimientos de debida diligencia
5.4.
102-16; 102-17; 412-2
Medidas de prevención y gestión de posibles abusos cometidos
5.4.
102-16; 102-17; 412-2
Denuncias por casos de vulneración de los derechos humanos
5.4.
102-17
Promoción y cumplimiento de las disposiciones de la OIT
5.4.
102-16; 407-1; 408-1; 409-1
Información relativa a la lucha contra la corrupción y el soborno
5.
Medidas para prevenir la corrupción y el soborno
5.3.
102-16; 102-17
Medidas para luchar contra el blanqueo de capitales
5.3.
102-16; 102-17
Aportaciones a fundaciones y entidades sin ánimo de lucro
6.3.
413-1
Compromiso social
6.
Compromisos de la empresa con el desarrollo sostenible
6.3.
413-1; 413-2
Gestión responsable de la cadena de suministro
6.1.
308-1; 414-1
Gestión de la relación con los consumidores
6.2.
Medidas para la salud y la seguridad de los consumidores
6.2.
416-1; 417-1; 418-1
Sistemas de reclamación, quejas recibidas y resolución de las mismas
6.2.
*Marco específico
Información fiscal y transparencia
5.2.
Los beneficios obtenidos país por país
5.2.
201-1
Los impuestos sobre beneficios pagados y las subvenciones públicas recibidas
5.2.
201-4
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Anexo II. Análisis de materialidad
Determinación de los grupos de interés
Grupo Urbas identifica como grupos de interés a todos aquellos colectivos o individuos a los que las
actividades de la empresa puedan afectar de manera significativa o cuyas acciones puedan repercutir, dentro
de lo razonable, en la capacidad de Grupo Urbas para desarrollar con éxito su estrategia y alcanzar sus
objetivos.
Los grupos de interés definidos son:
− Accionistas
− Empleados
− Clientes
− Sociedad
− Proveedores
Identificados nuestros grupos de interés, las necesidades y expectativas de estos detectadas a través de los
distintos mecanismos de diálogo son consideradas en la definición de los aspectos relevantes del Informe.
Cálculo de la materialidad
De acuerdo con los Estándares de Global Reporting Initiative (GRI) para la elaboración de memorias de
sostenibilidad, el presente informe se centra especialmente en aquellos asuntos identificados como
relevantes en dicho análisis de materialidad.
Durante el ejercicio 2021, Grupo Urbas ha realizado un análisis de materialidad que identifica los asuntos
más relevantes y prioritarios para el Grupo en materia ambiental, social y de gobernanza. El procedimiento
que sigue el Grupo para identificar los aspectos más relevantes es el siguiente:
1. Identificación de asuntos. Se han identificado un total de 23 asuntos, de acuerdo con los requisitos de
contenido establecidos en la Ley 11/2018 de 28 de diciembre de 2018 de información no financiera y
Diversidad aprobada el 13 de diciembre de 2018 por el Congreso de los Diputados.
2. Priorización de asuntos. Valoración interna y externa de la criticidad de los asuntos identificados para el
logro de los objetivos de largo plazo y, por tanto, para la perdurabilidad. La matriz de priorización ofrece
un doble análisis de los asuntos, revelando su importancia interna, otorgada por los directivos de primer
nivel participantes en el análisis del contexto de sostenibilidad, y su importancia externa, conforme a la
percepción de la valoración que otorgan los grupos interés a estos aspectos, en base a información
obtenida a través de los canales de diálogo habituales que el Grupo mantiene con los mismos. Durante el
ejercicio 2022, se llevará a cabo un proceso de revisión del análisis de materialidad con el objetivo de
asegurar que las prioridades internas están alineados con las actuales expectativas de los grupos de
interés, a fin de enfocar los esfuerzos del Grupo en dar respuesta a los principales retos y tendencias en
materia de sostenibilidad.
3. Evaluación y validación de asuntos. Análisis transversal dentro del Grupo de los resultados derivados de
la identificación y priorización de asuntos. En esta fase, se han evaluado los resultados de las fases
anteriores y se han identificado las oportunidades asociadas a cada uno de los asuntos materiales, así
como los impactos económicos, sociales y ambientales, teniendo en cuenta factores tales como la
probabilidad y la gravedad del impacto, los riesgos y oportunidades, el desempeño a largo plazo, etc.
Asimismo, tras el análisis de materialidad realizado, el Grupo ha considerado que el desperdicio de alimentos
no es un asunto material debido a que no realiza un consumo intensivo de alimentos en sus centros de
trabajo, y la actividad desarrollada por el mismo no se encuentra vinculada con el sector de la alimentación.
[GRI 102-15; 102-46; 102-47]
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Los resultados del análisis de los aspectos relevantes se resumen en la siguiente Matriz de priorización:
El Grupo ha elaborado una lista de temas materiales, identificando un total de 23 puntos:
1. Gestión ambiental
2. Contaminación
3. Economía circular, uso sostenible de los recursos y prevención de residuos
4. Cambio climático
5. Biodiversidad
6. Empleo
7. Organización del trabajo
8. Seguridad y Salud
9. Relaciones sociales
10. Formación
11. Accesibilidad universal personas con discapacidad
12. Igualdad
13. Aplicación de procedimientos de debida diligencia
14. Medidas de prevención y gestión de posibles abusos cometidos
15. Denuncias por casos de vulneración de los derechos humanos
16. Promoción y cumplimiento de las disposiciones de la OIT
17. Medidas para prevenir la corrupción y el soborno
18. Medidas para luchar contra el blanqueo de capitales
19. Aportaciones a fundaciones y entidades sin ánimo de lucro
20. Compromisos de la empresa con el desarrollo sostenible
21. Gestión responsable de la cadena de suministro
22. Gestión de la relación con los consumidores
23. Información fiscal y transparencia
Los aspectos destacados en el margen superior derecho del gráfico son aquellos temas materiales que han
resultado más significativos para el Grupo tras el análisis de materialidad realizado por el mismo: Gestión
ambiental, Contaminación, Empleo, Seguridad y Salud, Medidas para prevenir la corrupción y el soborno,
Medidas para luchar contra el blanqueo de capitales e Información fiscal y transparencia.
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DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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DATOS IDENTIFICATIVOS DEL EMISOR
Fecha fin del ejercicio de referencia:
31/12/2021
CIF:
A-08049793
Denominación Social:
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A.
Domicilio social:
CALLE GOBELAS, Nº 15 MADRID
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A. ESTRUCTURA DE LA PROPIEDAD
A.1. Complete el siguiente cuadro sobre el capital social y los derechos de voto atribuidos, incluidos, en su caso, los
correspondientes a las acciones con voto por lealtad, a la fecha de cierre del ejercicio:
Indique si los estatutos de la sociedad contienen la previsión de voto doble por lealtad:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
Fecha de última
modificación
Capital social (€)
Número de
acciones
Número de
derechos de voto
05/11/2021 434.511.277,37 43.451.127.737 869.022.554
Indique si existen distintas clases de acciones con diferentes derechos asociados:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
A.2. Detalle los titulares directos e indirectos de participaciones significativas a la fecha de cierre del ejercicio,
incluidos los consejeros que tengan una participación significativa:
% derechos de voto
atribuidos a las acciones
% derechos de voto a través
de instrumentos financieros
Nombre o
denominación
social del accionista
Directo Indirecto Directo Indirecto
% total de
derechos de voto
DON JUAN
ANTONIO IBAÑEZ
FERNANDEZ
0,00 27,28 0,00 0,00 27,28
DON JUAN
ANTONIO ACEDO
FERNANDEZ
0,00 25,61 0,00 0,00 25,61
ALZA REAL ESTATE
S.A
14,28 0,01 0,00 0,00 14,29
DON SHEIK
MOHAMED BIN
KHALIFA
0,00 4,85 0,00 0,00 4,85
DON ALBERTO
ARAGONÉS
MONJAS
0,01 6,51 0,00 0,00 6,52
DON JOSÉ
ANTONIO
BARTOLOMÉ
NICOLÁS
0,00 4,05 0,00 0,00 4,05
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Detalle de la participación indirecta:
Nombre o
denominación social
del titular indirecto
Nombre o
denominación social
del titular directo
% derechos de
voto atribuidos
a las acciones
% derechos de voto a
través de instrumentos
financieros
% total de
derechos de voto
DON ALBERTO
ARAGONÉS MONJAS
RIALPA´S WORLD S.L. 6,51 0,00 6,51
DON JOSÉ ANTONIO
BARTOLOMÉ
NICOLÁS
EUROCOMETA S.L. 4,05 0,00 4,05
DON JUAN ANTONIO
IBAÑEZ FERNANDEZ
ROBISCO CAPITAL
MARKETS S.L.
20,77 0,00 20,77
DON JUAN ANTONIO
ACEDO FERNANDEZ
QUAMTIUM
VENTURE S.L.
20,77 0,00 20,77
DON SHEIK
MOHAMED BIN
KHALIFA
AL ALFIA HOLDING,
LLC
4,85 0,00 4,85
Indique los movimientos en la estructura accionarial más significativos acaecidos durante el ejercicio:
Movimientos más significativos
Los movimiento más significativos acaecidos derivan de la dilución provocada por la ampliación de capital mediante compensación de créditos
autorizada por la Junta General de la Compañía en fecha 6 de agosto de 2021, y que fue ejecutada por el Consejo de Administración en fecha
16 de septiembre de 2021 por un importe nominal total de por un importe nominal de OCHENTA Y CINCO MILLONES CIENTO SETENTA Y SIETE
MIL SETECIENTOS SESENTA Y UN EUROS CON NOVENTA Y NUEVE CÉNTIMOS (85.177.761,99 €), mediante la emisión y puesta en circulación de
8.517.776.199 acciones de acciones ordinarias, de 0,010 € de valor nominal cada una de ellas, numeradas de la 34.826.208.682 a la 43.343.984.880,
ambas inclusive, de la misma clase y serie que las ya existentes y representadas mediante anotaciones en cuenta, más una prima de emisión
de VEINTIUN MILLONES DOSCIENTOS NOVENTA Y CUATRO MIL CUATROCIENTOS CUARENTA EUROS CON CINCUENTA Y UN CÉNTIMOS
(21.294.440,51 €), lo que hace un total de CIENTO SEIS MILLONES CUATROCIENTOS SETENTA Y DOS MIL DOSCIENTOS DOS EUROS CON
CUARENTA Y SIETE CÉNTIMOS (106.472.202,47 €).
En dicha ampliación se produjo asimismo la adquisición de la participación significativa correspondiente a los accionistas D. Alberto Aragones
Monjas y HH Sheik Mohamed Bin Khalifa.
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A.3. Detalle, cualquiera que sea el porcentaje, la participación al cierre del ejercicio de los miembros del consejo
de administración que sean titulares de derechos de voto atribuidos a acciones de la sociedad o a través de
instrumentos financieros, excluidos los consejeros que se hayan identificado en el apartado A.2, anterior:
% derechos de
voto atribuidos
a las acciones
% derechos de
voto a través de
instrumentos
financieros
% derechos de voto
que pueden ser
transmitidos a través
de instrumentos
financieros
Nombre o
denominación
social del consejero
Directo Indirecto Directo Indirecto
% total de
derechos de voto
Directo Indirecto
DON LUIS RAMOS
ATIENZA
0,01 0,00 0,00 0,00 0,01 0,00 0,00
SANZAR ASESORIA S.L. 0,02 0,00 0,00 0,00 0,02 0,00 0,00
% total de derechos de voto titularidad de miembros del consejo de administración 0,03
Detalle de la participación indirecta:
Nombre o
denominación
social del consejero
Nombre o
denominación
social del
titular directo
% derechos de
voto atribuidos
a las acciones
% derechos de
voto a través de
instrumentos
financieros
% total de
derechos de voto
% derechos de
voto que pueden
ser transmitidos
a través de
instrumentos
financieros
Sin datos
Detalle el porcentaje total de derechos de voto representados en el consejo:
% total de derechos de voto representados en el consejo de administración 0,03
A.4. Indique, en su caso, las relaciones de índole familiar, comercial, contractual o societaria que existan entre los
titulares de participaciones significativas, en la medida en que sean conocidas por la sociedad, salvo que sean
escasamente relevantes o deriven del giro o tráfico comercial ordinario, excepto las que se informen en el
apartado A.6:
Nombre o denominación social relacionados Tipo de relación Breve descripción
Sin datos
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A.5. Indique, en su caso, las relaciones de índole comercial, contractual o societaria que existan entre los titulares de
participaciones significativas, y la sociedad y/o su grupo, salvo que sean escasamente relevantes o deriven del
giro o tráfico comercial ordinario:
Nombre o denominación social relacionados Tipo de relación Breve descripción
Sin datos
A.6. Describa las relaciones, salvo que sean escasamente relevantes para las dos partes, que existan entre los
accionistas significativos o representados en el consejo y los consejeros, o sus representantes, en el caso de
administradores persona jurídica.
Explique, en su caso, cómo están representados los accionistas significativos. En concreto, se indicarán
aquellos consejeros que hubieran sido nombrados en representación de accionistas significativos, aquellos
cuyo nombramiento hubiera sido promovido por accionistas significativos, o que estuvieran vinculados a
accionistas significativos y/o entidades de su grupo, con especificación de la naturaleza de tales relaciones
de vinculación. En particular, se mencionará, en su caso, la existencia, identidad y cargo de miembros del
consejo, o representantes de consejeros, de la sociedad cotizada, que sean, a su vez, miembros del órgano de
administración, o sus representantes, en sociedades que ostenten participaciones significativas de la sociedad
cotizada o en entidades del grupo de dichos accionistas significativos:
Nombre o denominación
social del consejero o
representante, vinculado
Nombre o denominación
social del accionista
significativo vinculado
Denominación social de
la sociedad del grupo del
accionista significativo
Descripción relación/cargo
DON JOAO JOSE DE
GOUVEIA
DON SHEIK MOHAMED
BIN KHALIFA
AL ALFIA HOLDING, LLC
El consejero D. Joao José
de Gouveia representa
los intereses de Al Alfia
Holding LLC, sociedad
controlada por HH Sheik
Mohamed Bin Khalifa
A.7. Indique si han sido comunicados a la sociedad pactos parasociales que la afecten según lo establecido en
los artículos 530 y 531 de la Ley de Sociedades de Capital. En su caso, descríbalos brevemente y relacione los
accionistas vinculados por el pacto:
[ √ ]
[  ]
Sí
No
Intervinientes del
pacto parasocial
% de capital
social afectado
Breve descripción del pacto
Fecha de vencimiento
del pacto, si la tiene
QUAMTIUM NETHERLANDS
BV, AL ALFIA HOLDING, LLC
25,62
La Compañía fue informada de la
suscripción de un Pacto de Sindicación
entre QUAMTIUM VENTURE, S.L.U. y
AL ALFIA HOLDING, LLC. QUAMTIUM
VENTURE, S.L.U. es titular indirecto de un
6 de agosto de 2023
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Intervinientes del
pacto parasocial
% de capital
social afectado
Breve descripción del pacto
Fecha de vencimiento
del pacto, si la tiene
20,77 % del capital de la Compañía y la
mercantil AL ALFIA HOLDING, LLC tiene el
control de un 4,85 % de su capital social
tras la adquisición del grupo constructor
ECISA y la inscripción en el Registro
Mercantil de la última ampliación de
capital social de la Compañía. El Pacto
de Sindicación ha sido suscrito por los
intervinientes con la finalidad de dar
continuidad y seguridad a la gestión
de la Compañía en beneficio de todos
sus accionistas y para facilitar la toma
de decisiones en la Junta General de
la Compañía. El Pacto de Sindicación
se ha formalizado por un periodo de
dos (2) años, momento a partir del cual
cualquiera de los socios intervinientes
podría comunicar al otro la resolución del
Pacto de Sindicación.
RIALPA´S WORLD S.L.,
DARIVENIA MARKETS BV
27,29
La Compañía fue informada de la
suscripción de un Pacto de Sindicación
entre Robisco Capital Markets S.L. y Rialpa
´s Word S.L. Robisco Capital Markets S.L.
es titular indirecto de un 20,77 % del
capital de la Compañía y la mercantil
Rialpa´s Word S.L. tiene el control de
un 6,52 % de su capital social tras la
adquisición del grupo constructor JOCA
y la aprobación de la última ampliación
de capital social de la Compañía. El Pacto
de Sindicación ha sido suscrito por los
intervinientes con la finalidad de dar
continuidad y seguridad a la gestión
de la Compañía en beneficio de todos
sus accionistas y para facilitar la toma
de decisiones en la Junta General de la
Compañía. El Pacto de Sindicación se ha
formalizado por un periodo de cuatro
(4) años, siendo obligatorios los dos (2)
primeros años del mismo, momento
en el que cualquiera de los socios
intervinientes podría comunicar al otro la
resolución del Pacto de Sindicación.
6 de agosto de 2025
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Indique si la sociedad conoce la existencia de acciones concertadas entre sus accionistas. En su caso,
descríbalas brevemente:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
En el caso de que durante el ejercicio se haya producido alguna modificación o ruptura de dichos pactos o
acuerdos o acciones concertadas, indíquelo expresamente:
No ha habido modificaciones durante el ejercicio.
A.8. Indique si existe alguna persona física o jurídica que ejerza o pueda ejercer el control sobre la sociedad de
acuerdo con el artículo 5 de la Ley del Mercado de Valores. En su caso, identifíquela:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
A.9. Complete los siguientes cuadros sobre la autocartera de la sociedad:
A fecha de cierre del ejercicio:
Número de
acciones directas
Número de acciones
indirectas(*)
% total sobre
capital social
0,00
(*) A través de:
Nombre o denominación social del titular directo de la participación
Número de
acciones directas
Sin datos
Explique las variaciones significativas habidas durante el ejercicio:
Explique las variaciones significativas
No ha habido variaciones significativas
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A.10. Detalle las condiciones y plazo del mandato vigente de la junta de accionistas al consejo de administración
para emitir, recomprar o transmitir acciones propias:
La Junta General celebrada el 6 de agosto de 2021 acordó autorizar al Consejo de Administración, delegando en él para, en un plazo máximo de 5
años contados a partir de dicha fecha, proceder a la adquisición derivativa, bien directamente, bien a través de una o más de sus sociedades filiales
o participadas, mediante compra, permuta, dación y adjudicación en pago y donación y sucesión mortis causa, cuando tengan cargas, en cuanto
a lo que exceda del valor de la carga, de acciones propias hasta un número cuyo valor nominal en conjunto no exceda del cinco por ciento del
capital social y siempre que la adquisición, comprendidas las acciones que la sociedad o persona que actuase en nombre propio pero por cuenta
de la sociedad hubiese adquirido con anterioridad y tuviese en cartera, no produzca el efecto de que el patrimonio neto resulte inferior al importe
del capital social más las reservas legal o estatutariamente indisponibles.
A estos efectos, se considerará patrimonio neto el importe que se califique como tal conforme a los criterios para confeccionar las cuentas anuales,
minorado en el importe de los beneficios imputados directamente al mismo, e incrementado en el importe del capital social suscrito no exigido,
así como en el importe del nominal y de las primas de emisión del capital social suscrito que esté registrado contablemente como pasivo.
Además, la adquisición se realizará a un precio no inferior al diez por ciento de su nominal ni superior al valor de cotización de las acciones en el
momento de la adquisición.
La presente autorización queda supeditada al cumplimiento de todos los demás requisitos legales aplicables debiendo ejecutarse exclusivamente
al amparo de un programa de recompra o estabilización contemplado en el Reglamento sobre abuso de mercado o de un contrato de liquidez de
los previstos en la Circular 1/2017 de la CNMV.
A.11. Capital flotante estimado:
%
Capital flotante estimado 29,00
A.12. Indique si existe cualquier restricción (estatutaria, legislativa o de cualquier índole) a la transmisibilidad de
valores y/o cualquier restricción al derecho de voto. En particular, se comunicará la existencia de cualquier
tipo de restricciones que puedan dificultar la toma de control de la sociedad mediante la adquisición de sus
acciones en el mercado, así como aquellos regímenes de autorización o comunicación previa que, sobre las
adquisiciones o transmisiones de instrumentos financieros de la compañía, le sean aplicables por normativa
sectorial.
[  ]
[ √ ]
Sí
No
A.13. Indique si la junta general ha acordado adoptar medidas de neutralización frente a una oferta pública de
adquisición en virtud de lo dispuesto en la Ley 6/2007.
[  ]
[ √ ]
Sí
No
En su caso, explique las medidas aprobadas y los términos en que se producirá la ineficiencia de las
restricciones:
A.14. Indique si la sociedad ha emitido valores que no se negocian en un mercado regulado de la Unión Europea.
[  ]
[ √ ]
Sí
No
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En su caso, indique las distintas clases de acciones y, para cada clase de acciones, los derechos y obligaciones
que confiera:
B. JUNTA GENERAL
B.1. Indique y, en su caso detalle, si existen diferencias con el régimen de mínimos previsto en la Ley de Sociedades
de Capital (LSC) respecto al quórum de constitución de la junta general:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
B.2. Indique y, en su caso, detalle si existen diferencias con el régimen previsto en la Ley de Sociedades de Capital
(LSC) para la adopción de acuerdos sociales:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
B.3. Indique las normas aplicables a la modificación de los estatutos de la sociedad. En particular, se comunicarán
las mayorías previstas para la modificación de los estatutos, así como, en su caso, las normas previstas para la
tutela de los derechos de los socios en la modificación de los estatutos.
La Junta General de accionistas quedará válidamente constituida en primera convocatoria cuando los accionistas, presentes o representados,
posean al menos el 25 por ciento del capital suscrito con derecho a voto.
En segunda convocatoria, será válida la constitución de la Junta cualquiera que sea el capital concurrente a la misma.
Para que la Junta General ordinaria o extraordinaria pueda acordar válidamente la emisión de obligaciones, el aumento o la reducción del capital,
la transformación, fusión o escisión de la Sociedad y, en general, cualquier modificación de los Estatutos Sociales, será necesaria, en primera
convocatoria, la concurrencia de accionistas presentes o representados que posean, al menos, el 50 por 100 del capital suscrito con derecho a voto.
En segunda convocatoria será suficiente la concurrencia del 25 por 100 de dicho capital. Cuando a dicha convocatoria concurran accionistas que
representen menos del 50 por 100 del capital suscrito con derecho a voto, los acuerdos a que se refiere el apartado anterior, sólo podrán adoptarse
válidamente con el voto favorable de los dos tercios del capital presente o representado en la Junta.
B.4. Indique los datos de asistencia en las juntas generales celebradas en el ejercicio al que se refiere el presente
informe y los de los dos ejercicios anteriores:
Datos de asistencia
% voto a distancia
Fecha junta general
% de
presencia física
% en
representación
Voto electrónico Otros
Total
28/06/2019 55,28 0,09 0,00 0,01 55,38
De los que Capital flotante 0,01 0,09 0,00 0,01 0,11
06/08/2021 72,09 0,39 0,01 0,00 72,49
De los que Capital flotante 13,00 0,39 0,01 0,00 13,40
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B.5. Indique si en las juntas generales celebradas en el ejercicio ha habido algún punto del orden del día que, por
cualquier motivo, no haya sido aprobado por los accionistas:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
B.6. Indique si existe alguna restricción estatutaria que establezca un número mínimo de acciones necesarias para
asistir a la junta general, o para votar a distancia:
[ √ ]
[  ]
Sí
No
Número de acciones necesarias para asistir a la junta general 50
Número de acciones necesarias para votar a distancia 50
B.7. Indique si se ha establecido que determinadas decisiones, distintas a las establecidas por Ley, que entrañan
una adquisición, enajenación, la aportación a otra sociedad de activos esenciales u otras operaciones
corporativas similares, deben ser sometidas a la aprobación de la junta general de accionistas:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
B.8. Indique la dirección y modo de acceso a la página web de la sociedad a la información sobre gobierno
corporativo y otra información sobre las juntas generales que deba ponerse a disposición de los accionistas a
través de la página web de la Sociedad:
La dirección de la página web de la Sociedad es: www.grupourbas.com
Se puede acceder al Informe sobre Gobierno Corporativo y al resto de información sobre Juntas Generales a través de la pestaña denominada
Información para Accionistas e Inversores
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C. ESTRUCTURA DE LA ADMINISTRACION DE LA SOCIEDAD
C.1. Consejo de administración
C.1.1 Número máximo y mínimo de consejeros previstos en los estatutos sociales y el número fijado por la
junta general:
Número máximo de consejeros 10
Número mínimo de consejeros 5
Número de consejeros fijado por la junta 9
C.1.2 Complete el siguiente cuadro con los miembros del consejo:
Nombre o
denominación
social del
consejero
Representante
Categoría
del consejero
Cargo en
el consejo
Fecha primer
nombramiento
Fecha último
nombramiento
Procedimiento
de elección
DON PABLO
COBO MORAL
Independiente CONSEJERO 29/06/2018 29/06/2018
ACUERDO
JUNTA
GENERAL DE
ACCIONISTAS
DON LUIS
RAMOS
ATIENZA
Independiente CONSEJERO 14/02/2011 06/08/2021 COOPTACION
DON ADOLFO
JOSÉ
GUERRERO
HIDALGO
Ejecutivo CONSEJERO 29/06/2018 29/06/2018
ACUERDO
JUNTA
GENERAL DE
ACCIONISTAS
SANZAR
ASESORIA S.L.
DON IGNACIO
CHECA
ZABALA
Independiente
CONSEJERO
COORDINADOR
INDEPENDIENTE
29/06/2015 29/06/2015
ACUERDO
JUNTA
GENERAL DE
ACCIONISTAS
QUAMTIUM
VENTURE S.L.
DON JUAN
ANTONIO
ACEDO
FERNANDEZ
Ejecutivo
PRESIDENTE-
CONSEJERO
DELEGADO
27/05/2014 29/06/2018
ACUERDO
JUNTA
GENERAL DE
ACCIONISTAS
DON ALBERTO
ARAGONÉS
MONJAS
Dominical CONSEJERO 06/08/2021 06/08/2021
ACUERDO
JUNTA
GENERAL DE
ACCIONISTAS
DON JESÚS
GARCÍA DE
PONGA
Independiente CONSEJERO 06/08/2021 06/08/2021
ACUERDO
JUNTA
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DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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Nombre o
denominación
social del
consejero
Representante
Categoría
del consejero
Cargo en
el consejo
Fecha primer
nombramiento
Fecha último
nombramiento
Procedimiento
de elección
GENERAL DE
ACCIONISTAS
DON JAIME
DE POLANCO
SOUTULLO
Independiente CONSEJERO 06/08/2021 06/08/2021
ACUERDO
JUNTA
GENERAL DE
ACCIONISTAS
DON JOAO
JOSE DE
GOUVEIA
Dominical CONSEJERO 06/08/2021 06/08/2021
ACUERDO
JUNTA
GENERAL DE
ACCIONISTAS
Número total de consejeros 9
Indique los ceses que, ya sea por dimisión o por acuerdo de la junta general, se hayan producido en el consejo
de administración durante el periodo sujeto a información:
Nombre o
denominación
social del
consejero
Categoría del
consejero en el
momento del cese
Fecha del último
nombramiento
Fecha de baja
Comisiones
especializadas
de las que
era miembro
Indique si el cese
se ha producido
antes del fin
del mandato
Sin datos
C.1.3 Complete los siguientes cuadros sobre los miembros del consejo y su distinta categoría:
CONSEJEROS EJECUTIVOS
Nombre o
denominación
social del consejero
Cargo en el
organigrama
de la sociedad
Perfil
DON ADOLFO
JOSÉ GUERRERO
HIDALGO
Vocal
D. ADOLFO JOSÉ GUERRERO HIDALGO cuenta con una amplia
formación académica, siendo Ingeniero Colegiado en el Colegio de
Ingenieros de Caminos, Canales y Puertos de Madrid. Miembro de la
Asociación de la Ingeniería Civil de España, y contando con un Master
en Infraestructuras de Transporte. Ingeniero de Caminos, Canales
y Puertos (Universidad Politécnica de Madrid) y Master en Gestión
de Infraestructuras y Servicos Públicos (Universidad Politécnica de
Madrid). De su experiencia laboral es destacable el desarrollo de
propuestas, financiamiento y estructura de acuerdos en proyectos
de Cooperación Publico Privada y Financiación Privada en grandes
proyectos internacionales de infraestructuras, y el desarrollo y gestión
de proyectos de viabilidad y diligencia de negocios de infraestructuras
en el entorno de los sectores público y privado estructurando, desde
2002, más de 7 mil millones de dólares americanos en proyectos de
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO
DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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CONSEJEROS EJECUTIVOS
Nombre o
denominación
social del consejero
Cargo en el
organigrama
de la sociedad
Perfil
infraestructuras en hasta 7 países distintos. Además ha desarrollado su
carrera como Consultor independiente colaborando con organismos
internacionales y empresas privadas en el desarrollo de proyectos de
infraestructura de todo tipo en diversas partes del mundo. Entre los
clientes institucionales se encuentran, Naciones Unidas, Banco Mundial
y Banco Asiático de Desarrollo.
QUAMTIUM
VENTURE S.L.
Presidente
El representante físico designado D. Juan Antonio Acedo Fernández
es Licenciado por la Escuela Técnica Superior de Ingenieros Caminos
Canales y Puertas de Madrid de la Universidad Politécnica de Madrid.
Cuenta con una amplia experiencia en los sectores energéticos y de
la construcción. Desde su licenciatura se dedicó fundamentalmente
a actividades inmobiliarias y al sector energético, habiendo ocupado
puestos de gestión y administración de primer nivel además de haber
formado parte del Consejo de Administración de distintas sociedades
cotizadas y no cotizadas. En su última etapa ha estado ligado a la
Dirección del Grupo Urbas por lo que se considera idóneo para seguir
ejecutando dicha tarea.
Número total de consejeros ejecutivos 2
% sobre el total del consejo 22,22
CONSEJEROS EXTERNOS DOMINICALES
Nombre o
denominación
social del consejero
Nombre o
denominación del
accionista significativo
a quien representa
o que ha propuesto
su nombramiento
Perfil
DON ALBERTO
ARAGONÉS
MONJAS
RIALPA´S WORLD S.L.
D. ALBERTO ARAGONÉS MONJAS es Licenciado en Administración y
Dirección de Empresas y MBA por ESADE (Programa Licenciatura &
MBA 1995-2000, Barcelona, España). Además formó parte del Programa
Exchange - MBA por la Universidad The John E. Anderson Graduate
School of Management, Universidad de California (UCLA), Los Ángeles,
California, EE.UU.. Cuenta con una amplia experiencia en el sector
habiendo desempeñado diversas actividades profesionales a lo largo
de su carrera. En concreto, desde abril 2014 ejerce como Presidente
Ejecutivo & Socio fundador del Grupo ICADI, grupo industrial centrado
en el desarrollo de empresas con un alto potencial de crecimiento, y
que cuenta con un equipo altamente cualificado y sólida presencia
internacional. Asimismo, es Presidente y Consejero Delegado de
las empresas participadas entre las que destacan: JOCA (empresa
especializada en Infraestructuras, ciclo integral del agua, edificación),
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO
DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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CONSEJEROS EXTERNOS DOMINICALES
Nombre o
denominación
social del consejero
Nombre o
denominación del
accionista significativo
a quien representa
o que ha propuesto
su nombramiento
Perfil
Saconsa (empresa de servicios en el sector del agua y las energías),
Intervias (empresa especializada en infraestructura ferroviaria) o GR4PT
(empresa portuguesa especializada en infraestructuras de gas).
DON JOAO JOSE
DE GOUVEIA
AL ALFIA HOLDING, LLC
D. JOAO JOSE DE GOUVEIA cuenta con Licenciatura en Comercio
(Finanzas) y Licenciatura en Contabilidad (con honores en Finanzas)
por la Universidad de Witwatersrand (Wits) Wits), estando inscrito en el
Instituto profesional: SAICA (Instituto Sudafricano de Contables) Atesora
igualmente una amplia experiencia profesional internacional ocupando
en la actualidad el cargo de Director de Operaciones del grupo qatarí Al
Alfia Holding. Desempeña un papel estratégico en las filiales operativas
y en Al Alfia coordinando el desarrollo de Proyectos y seguimiento del
éxito de su Plan de Negocio. Analiza e identifica nuevas carteras para el
Grupo, así como carteras privadas carteras privadas.
Número total de consejeros dominicales 2
% sobre el total del consejo 22,22
CONSEJEROS EXTERNOS INDEPENDIENTES
Nombre o
denominación
social del consejero
Perfil
DON PABLO COBO
MORAL
D. PABLO COBO DEL MORAL es Economista, Consultor y Asesor Fiscal. Entre su trayectoria
profesional destaca la intervención en procesos de refinanciación y reestructuración de deuda de
numerosas empresas, con resultados satisfactorios, y la negociación con diversos agentes, tantos
financieros como no financieros, destacando su conocimiento de los fondos internacionales, lo
que le ha permitido la obtención de numerosos acuerdos con dichos agentes.
DON LUIS RAMOS
ATIENZA
D. Luis Ramos Atienza es Licenciado en Derecho por la Universidad de Alcalá de Henares, siendo
en la actualidad Socio-Director del Despacho Colectivo "Ramos, Estudio Jurídico", desde 1987
hasta la actualidad. Durante los últimos años ha sido Director del Área de Asesoría Jurídica y
Responsable del Servicio de Atención al Cliente de Caja de Guadalajara. En 2005 fue designado
Secretario General-Jefe de los Servicios Jurídicos y Secretario de Actas de la Asamblea General
y del Consejo de Administración de Caja de Guadalajara, cargos que ha ocupado hasta la
fusión por absorción de dicha Entidad, el 5 de octubre de 2010, operación en la que participó
activamente como miembro de la Comisión Coordinadora prevista por el Protocolo de Fusión
por absorción de Caja de Ahorro Provincial de Guadalajara por Monte de Piedad y Caja de
Ahorros San Fernando de Huelva, Jerez y Sevilla (Cajasol). Su domicilio profesional es C/ Virgen de
la Salceda 11, 19005 Guadalajara.
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CONSEJEROS EXTERNOS INDEPENDIENTES
Nombre o
denominación
social del consejero
Perfil
SANZAR ASESORIA
S.L.
El representante físico designado D. Ignacio Checa Zavala cuenta con una amplia formación
académica, siendo Ingeniero Superior de Telecomunicación y Licenciado en Ciencias
Económicas y Empresariales. Además desarrolló su trayectoria laboral en las tareas de gestión y
dirección de empresas multinacionales españolas y coordinación de equipos amplios de trabajo,
habiendo colaborado asimismo en el sector inmobiliario en el área de asesoría y control junto
con relaciones con organismos reguladores.
DON JAIME
DE POLANCO
SOUTULLO
D. JAIME DE POLANCO SOUTULLO , cuenta con títulacion de BA en Economía en Herbert H.
Lehman College (City University of New York) y está especializado en finanzas internacionales.
Ha cursado diferentes diplomaturas en marketing político, así como en implantación de
estrategias empresariales. Ha sido alumno de la Escuela de Guerra de Colombia, en el curso
integral de defensa nacional, CIDENAL 16. Cuenta con una amplia trayectoria profesional entre
la que destacan: - Entre 1985 y 1988 trabajó en Santillana Publising Corp en Nueva York, como
responsable comercial y de marketing para la costa este de los Estados Unidos. - Fue Director de
Banca Comercial de Banco de Progreso, Banco de Negocios de Grupo March, durante tres años y
medio (Abril 1988 Septiembre 1991) - En octubre 1991 se incorpora al Grupo Timón como Director
Financiero. - En 1992 se responsabiliza de la central de ventas multimedia Gerencia de Medios
(GDM) como Director General, empresa en la que fue nombrado consejero delegado en 1994.
GDM se convirtió en la primera empresa de ventas de publicidad multimedia en España, con
un volumen de ventas gestionado de 300 millones de euros. Durante esos años, crea compañías
de publicidad de cine, publicidad exterior y publicidad deportiva. - En febrero de 2000, lanza
para el Grupo Prisa Gran Vía Musical, holding de empresas que reúne las actividades en el sector
de la música, el ocio y el entretenimiento. La gestión de derechos musicales, la producción y
distribución discográfica, y la organización de giras y acontecimientos musicales. También crea y
es nombrado vicepresidente de la productora audiovisual Plural Entertainaudiovisual. - En junio
de ese mismo año es nombrado Director General de PRISA para América del Norte En junio de
ese mismo año es nombrado Director General de PRISA para América del Norte con el objetivo
de impulsar el desarrollo de la internacionalización de la compañía en dicha con el objetivo de
impulsar el desarrollo de la internacionalización de la compañía en dicha área geográfica y crear
una red capilar entre los fondos de inversión, bancos de negocios y grandes empresas. - Jaime
Polanco fue posteriormente nombrado CEO de PRISA Internacional sociedad filial al 100% del
Grupo PRISA. PI se creó en Octubre de 2001 con el fin de llevar a cabo un 100% del Grupo PRISA.
PI se creó en Octubre de 2001 con el fin de llevar a cabo un importante proyecto de expansión
y gestión de medios en el mundo de habla hispana y portuguesa. Esta compañía tiene en la
actualidad oficinas en Madrid y Miami. Agrupa todos los medios impresos y audiovisuales del
Grupo fuera del ámbito de España desarrollando su medios impresos y audiovisuales en más de
23 países, donde cuenta con más de 800 estaciones de radio, periódicos, revistas y televisiones.
- A mediados de 2011 fundó el periódico en internet Confidencialcolombia.com y más tarde el
portal Agronews.co en la actualidad es su presidente. Es así mismo presidente del Grupo Latino
de Medios Digitales, sociedad que aglutina compañías de tecnología y producción audiovisual
colombianas. En la actualidad es Presidente de Latín Boost Group, consultoría estratégica
internacional con sedes, en Bogotá, México D.F. con dos áreas de negocio fundamentales, los
medios de comunicación y entretenimiento, y Latín Boost Strategies, orientada al diseño de
estrategias corporativas. Ha recibido diferentes distinciones por su labor apoyando el desarrollo
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CONSEJEROS EXTERNOS INDEPENDIENTES
Nombre o
denominación
social del consejero
Perfil
social en América Latina, es hijo adoptivo de ciudades de América latina y EE:UU, es colaborador
habitual de fundaciones y universidades en el desarrollo económico y social de Iberoamérica.
Articulista en diferentes medios de comunicación y conferencista sobre temas políticos
y empresariales en la región de Latinoamérica. En 1992 fue elegido como uno de los cien
empresarios del futuro por la revista Actualidad Económica de España. Jaime Polanco recibió
el Premio “Latín Business American Awards” concedido por la Revista PODER y la consultoras
Booz Allen Hamilton y Egon Zehner, como mejor CEO Internacional por su labor de desarrollo
empresarial en América Latina.
DON JESÚS
GARCÍA DE PONGA
D. JESÚS GARCÍA DE PONGA, es Licenciado en Ciencias Económicas y Empresariales por
la Universidad Complutense de Madrid en el Colegio Universitario de Estudios Financieros
(CUNEF) promoción 1979 – 1984. Cuenta con una amplia trayectoria profesional entre la que
destacan: 1984 Arthur Andersen & Cía. División de auditoría de Banca hasta 1987, año de alta
como miembro del Registro Oficial de Auditores de Cuentas (ROAC). 1987 Incorporación al
Banco Exterior de España dirigiendo el departamento de Auditoría Interna de la División
Internacional que supervisaba las filiales de Estados Unidos, Brasil, Argentina, Chile, Uruguay,
Paraguay, Alemania, Bélgica, Países Bajos, Francia, Portugal, Suiza y Reino Unido. 1989
Director de Auditoría Interna del Banco Exterior de España con el cargo de Subdirector
General, dependiendo del Presidente del Banco, D. Francisco Luzón. 1990 Interventor General
del Banco Exterior, responsable directo de las direcciones de cumplimiento, contable y
fiscal del Grupo, dependiendo del Presidente del Banco. Representante de la AEB ante el
Comité Contable de la Federación Europea de Asociaciones de Banca, en Bruselas. 1996
Nombramiento como director general de la Unidad de Activos Adjudicados de Argentaria,
de la que dependían quince sociedades tenedoras de inmuebles con origen en los diferentes
bancos que componían el Grupo. 1997 Fundador de Gesinar y nombramiento como su
Consejero Delegado. Adicionalmente a la venta de adjudicados se inició la prestación de
Servicios Inmobiliarios aprovechando las capacidades del Grupo: Subastas Inmobiliarias,
Tasaciones, Fondo de Inversión Inmobiliaria (Argentaria Propiedad FII), Intermediación, Gestión
de suelo y Promoción. 1999 Nombramiento como director responsable del proyecto de Banca
Multicanal en Argentaria. Fundador del Banco Uno-e, presidido por D. Francisco González y
nombramiento como Consejero Delegado de esta entidad. 2000 Salida al mercado de Uno-
e. y nombramiento como Director General Adjunto del BBVA. 2001 Responsable del Negocio
Inmobiliario del BBVA, consejero de Metrovacesa y de Desarrollo Urbanístico de Chamartín.
En BBVA Inmobiliaria se alcanzaron unos beneficios de 41,9 millones de € y unas plusvalías
latentes de 247 millones de €. Los adjudicados de BBVA en España se situaron en mínimos
históricos. 2004 Fundador de Anida Inmobiliaria, desarrollando procedimientos específicos para
la cartera inmobiliaria, diferenciados de los generales del banco. Colaborador para el Banco
Interamericano de Desarrollo en el documento “La gestión de activos residuales procedentes
de liquidaciones bancarias”, publicado por el FMI en febrero de ese año. 2005 Director de la
Banca Corporativa en Europa del BBVA, bajo cuya dependencia se integraron las sucursales
de Reino Unido, Francia e Italia. 2006 Director General de Cresa Patrimonial, tenedora del
paquete accionarial mayoritario de Metrovacesa. 2007 Consejero delegado de Metrovacesa.
2009 Sustitución del accionista de referencia en Metrovacesa y consiguiente renuncia como
consejero delegado de la entidad. Fundador de Capital Unión Gestora, sociedad que facilita
asesoramiento financiero e inmobiliario. Desde 2009 hasta la fecha la actividad profesional
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CONSEJEROS EXTERNOS INDEPENDIENTES
Nombre o
denominación
social del consejero
Perfil
se ha desarrollado desde Capital Unión Gestora, destacando los siguientes mandatos: 2010
Consejero de Montebalito, S.A., empresa cotizada en el Mercado continuo, especializada en
el sector inmobiliario y en las energías renovables, hasta diciembre de 2012. En la actualidad
trabaja con las siguientes entidades: Especialista en el sector inmobiliario español para fondos
internacionales y bancos de inversión desde la plataforma de expertos Gerson Lehrman
Group Research, (www.glgresearch.com) habiendo concluido más de cien mandatos hasta
la fecha. Asesor General del grupo cotizado China Pioneer Pharma Holdings Limited (Hong
Kong Stock Code 01345) para la supervisión de sus inversiones en Europa: Covex S.A., Angelina
Environmental Spain S.L., y Qualimed GmbH. Fundador de la empresa Nalk Trade S.L. compañía
de asesoramiento en comercio exterior internacional. Fundador y secretario del Consejo
de Thermal Cooling Technology S.L. empresa dedicada al diseño, construcción y venta de
concentradores termosolares.
Número total de consejeros independientes 5
% sobre el total del consejo 55,56
Indique si algún consejero calificado como independiente percibe de la sociedad, o de su mismo grupo,
cualquier cantidad o beneficio por un concepto distinto de la remuneración de consejero, o mantiene o ha
mantenido, durante el último ejercicio, una relación de negocios con la sociedad o con cualquier sociedad de
su grupo, ya sea en nombre propio o como accionista significativo, consejero o alto directivo de una entidad
que mantenga o hubiera mantenido dicha relación.
En su caso, se incluirá una declaración motivada del consejo sobre las razones por las que considera que dicho
consejero puede desempeñar sus funciones en calidad de consejero independiente.
Nombre o
denominación
social del consejero
Descripción de la relación Declaración motivada
DON PABLO COBO
MORAL
No existe relación independiente
Su perfil se considera beneficioso para la
sociedad
DON LUIS RAMOS
ATIENZA
No existe relación independiente
Su perfil se considera beneficioso para la
sociedad
SANZAR ASESORIA
S.L.
No existe relación independiente
Su perfil se considera beneficioso para la
sociedad
DON JAIME
DE POLANCO
SOUTULLO
No existen ni han existido relaciones relevantes.
Su nombramiento como Consejero
Independiente de la compañía se considera
beneficioso en interés de la sociedad, dado
el perfil expuesto y por cumplir los requisitos
legales y estatutarios previstos.
DON JESÚS
GARCÍA DE PONGA
No existe relación relevante con la compañía.
Dada su amplia en sectores de interés para
la compañía, se considera beneficioso en
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Nombre o
denominación
social del consejero
Descripción de la relación Declaración motivada
interés de la sociedad, su desempeño como
Consejero de la compañía con el carácter
de independiente, por cumplir los requisitos
legales y estatutarios previstos.
OTROS CONSEJEROS EXTERNOS
Se identificará a los otros consejeros externos y se detallarán los motivos por los que no se puedan considerar
dominicales o independientes y sus vínculos, ya sea con la sociedad, sus directivos, o sus accionistas:
Nombre o
denominación
social del consejero
Motivos
Sociedad, directivo o
accionista con el que
mantiene el vínculo
Perfil
Sin datos
Número total de otros consejeros externos N.A.
% sobre el total del consejo N.A.
Indique las variaciones que, en su caso, se hayan producido durante el periodo en la categoría de cada
consejero:
Nombre o denominación
social del consejero
Fecha del cambio Categoría anterior Categoría actual
Sin datos
C.1.4 Complete el siguiente cuadro con la información relativa al número de consejeras al cierre de los últimos
4 ejercicios, así como la categoría de tales consejeras:
Número de consejeras
% sobre el total de
consejeros de cada categoría
Ejercicio
2021
Ejercicio
2020
Ejercicio
2019
Ejercicio
2018
Ejercicio
2021
Ejercicio
2020
Ejercicio
2019
Ejercicio
2018
Ejecutivas 0,00 0,00 0,00 0,00
Dominicales 0,00 0,00 0,00 0,00
Independientes 0,00 0,00 0,00 0,00
Otras Externas 0,00 0,00 0,00 0,00
Total 0,00 0,00 0,00 0,00
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DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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C.1.5 Indique si la sociedad cuenta con políticas de diversidad en relación con el consejo de administración de
la empresa por lo que respecta a cuestiones como, por ejemplo, la edad, el género, la discapacidad, o la
formación y experiencia profesionales. Las entidades pequeñas y medianas, de acuerdo con la definición
contenida en la Ley de Auditoría de Cuentas, tendrán que informar, como mínimo, de la política que
tengan establecida en relación con la diversidad de género.
[  ]
[  ]
[ √ ]
Sí
No
Políticas parciales
En caso afirmativo, describa estas políticas de diversidad, sus objetivos, las medidas y la forma en que
se ha aplicado y sus resultados en el ejercicio. También se deberán indicar las medidas concretas
adoptadas por el consejo de administración y la comisión de nombramientos y retribuciones para
conseguir una presencia equilibrada y diversa de consejeros.
En caso de que la sociedad no aplique una política de diversidad, explique las razones por las cuales no
lo hace.
Descripción de las políticas, objetivos, medidas y forma en que se han aplicado, así como los resultados obtenidos
En la actualidad se está desarrollando la política de diversidad a aplicar y sus objetivos. El Consejo de Administración y la Comisión de
Nombramientos y Retribuciones tiene previsto implementar dicha política durante el ejercicio en curso para conseguir una presencia equilibrada y
diversa de consejeros.
C.1.6 Explique las medidas que, en su caso, hubiese convenido la comisión de nombramientos para que
los procedimientos de selección no adolezcan de sesgos implícitos que obstaculicen la selección de
consejeras, y que la compañía busque deliberadamente e incluya entre los potenciales candidatos,
mujeres que reúnan el perfil profesional buscado y que permita alcanzar una presencia equilibrada de
mujeres y hombres. Indique también si entre estas medidas está la de fomentar que la compañía cuente
con un número significativo de altas directivas:
Explicación de las medidas
La Comisión de nombramientos examina los curriculums y capacidades de los/las candidatos/as de una manera totalmente imparcial, valorando
sus cualidades independientemente de cualquier otra condición
Cuando a pesar de las medidas que, en su caso, se hayan adoptado, sea escaso o nulo el número de
consejeras o altas directivas, explique los motivos que lo justifiquen:
Explicación de los motivos
La escasez de nombramiento de consejeras únicamente se debe a que no se ha hallado el perfil adecuado, sin obedecer a ninguna otra razón.
En cuanto a la alta dirección se han incluido en el presente ejercicio a varias mujeres en dicha estructura por considerar que reúnen el perfil
profesional adecuado.
C.1.7 Explique las conclusiones de la comisión de nombramientos sobre la verificación del cumplimiento de la
política dirigida a favorecer una composición apropiada del consejo de administración.
La Comisión de nombramientos ha dado cumplimiento a la política de selección de consejeros, sin que en dicha selección influya cualquier otra
condición que no sea la adecuación del perfil profesional de los candidatos al puesto vacante. Aún así, la intención es promover que en el año 2023
el número de consejeras represente, al menos, el 30% del total de miembros del consejo de administración.
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C.1.8 Explique, en su caso, las razones por las cuales se han nombrado consejeros dominicales a instancia de
accionistas cuya participación accionarial es inferior al 3% del capital:
Nombre o denominación
social del accionista
Justificación
Sin datos
Indique si no se han atendido peticiones formales de presencia en el consejo procedentes de accionistas cuya
participación accionarial es igual o superior a la de otros a cuya instancia se hubieran designado consejeros
dominicales. En su caso, explique las razones por las que no se hayan atendido:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
C.1.9 Indique, en el caso de que existan, los poderes y las facultades delegadas por el consejo de
administración, incluyendo los relativos a la posibilidad de emitir o recomprar acciones, en consejeros o
en comisiones del consejo:
Nombre o denominación
social del consejero o comisión
Breve descripción
QUAMTIUM VENTURE S.L.
El representante de Quamtium Venture S.L., D. Juan Antonio Acedo Fernández,
cuenta con un poder general otorgado a su favor por la Compañía. Igualmente
El Consejo de Administración acordó delegar todas las facultades legalmente
permisibles en el Consejero Quamtium Venture S.L. Dicho poder no incluye la
posibilidad de emitir o recomprar acciones de la Compañía.
ADOLFO JOSÉ GUERRERO
HIDALGO
D. Adolfo José Guerrero Hidalgo, fue designado representante físico de varias
compañías del grupo englobadas en la sociedad adquirida con fecha 19 de
marzo de 2020, Construcciones Murias S.A., así como en la sociedad MATERIALES
CERAMICOS MATERIAS PRIMAS S.L. Igualmente durante el ejercicio 2021 ha
sido designado para ejercer la representación de la Compañía en Grupo Joca y
Ecisa Construcciones y sociedades dependientes. Dicha designación no incluye la
posibilidad de emitir o recomprar acciones de la Compañía.
C.1.10 Identifique, en su caso, a los miembros del consejo que asuman cargos de administradores,
representantes de administradores o directivos en otras sociedades que formen parte del grupo de la
sociedad cotizada:
Nombre o denominación
social del consejero
Denominación social
de la entidad del grupo
Cargo ¿Tiene funciones ejecutivas?
DON ADOLFO JOSÉ
GUERRERO HIDALGO
CONSTRUCCIONES MURIAS
S.A.
Representante físico del
Administrador Único,
GUADAHERMOSA ACTIVOS
S.L.
SI
DON ADOLFO JOSÉ
GUERRERO HIDALGO
MATERIALES CERÁMICOS
MATERIAS PRIMAS S.L.
Representante físico
del Administrador
Único, URBAS GRUPO
FINANCIERO S.A.
SI
DON ADOLFO JOSÉ
GUERRERO HIDALGO
COMUSA ACTIVOS S.L.
Representante físico del
Administrador Único,
SI
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DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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Nombre o denominación
social del consejero
Denominación social
de la entidad del grupo
Cargo ¿Tiene funciones ejecutivas?
GUADAHERMOSA ACTIVOS
S.L.
DON ADOLFO JOSÉ
GUERRERO HIDALGO
ECISA, Compañía General
de Construcciones, S.A.
Representante físico del
Administrador Único
SI
DON ADOLFO JOSÉ
GUERRERO HIDALGO
SAINSOL ENERGÍA S.L.
Representante físico del
Administrador Único
SI
DON ADOLFO JOSÉ
GUERRERO HIDALGO
JOCA INGENIERÍA Y
CONSTRUCCIONES, S.A.
Representante físico del
Administrador Único
NO
DON ADOLFO JOSÉ
GUERRERO HIDALGO
INTERNATIONAL
CONSULTANT & ADVISER
FOR DEVELOPMENT
ANDINNOVATION S.L.
Representante físico del
Administrador Único
NO
DON ADOLFO JOSÉ
GUERRERO HIDALGO
Urbas Inversiones Finalistas y
Desarrollos S.L.
Representante físico del
Administrador Único
SI
C.1.11 Detalle los cargos de consejero, administrador o director, o representante de los mismos, que
desempeñen los consejeros o representantes de consejeros miembros del consejo de administración de
la sociedad en otras entidades, se traten o no de sociedades cotizadas:
Identificación del
consejero o representante
Denominación social de
la entidad, cotizada o no
Cargo
DON JESÚS GARCÍA DE PONGA Capital Union Gestora S.L. ADMINISTRADOR UNICO
DON JESÚS GARCÍA DE PONGA Cerro Pardo S.L. ADMINISTRADOR UNICO
DON JOAO JOSE DE GOUVEIA Pontala Cao S.L. ADMINISTRADOR UNICO
DON JOAO JOSE DE GOUVEIA Steconfer S.L. ADMINISTRADOR UNICO
DON ALBERTO ARAGONÉS MONJAS Rialpa´s World S.L. ADMINISTRADOR UNICO
DON ALBERTO ARAGONÉS MONJAS Emyer 2002 S.A. ADMINISTRADOR UNICO
DON ALBERTO ARAGONÉS MONJAS Desarrollos Inmobiliarios Aragmar S.L. ADMINISTRADOR UNICO
DON ALBERTO ARAGONÉS MONJAS La Playa Golf & Resort International S.L. ADMINISTRADOR UNICO
DON ALBERTO ARAGONÉS MONJAS Aramar Asset Management S.L. ADMINISTRADOR UNICO
Indique, en su caso, las demás actividades retribuidas de los consejeros o representantes de los consejeros,
cualquiera que sea su naturaleza, distinta de las señaladas en el cuadro anterior.
Identificación del consejero o representante Demás actividades retribuidas
Sin datos
C.1.12 Indique y, en su caso explique, si la sociedad ha establecido reglas sobre el número máximo de consejos
de sociedades de los que puedan formar parte sus consejeros, identificando, en su caso, dónde se regula:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
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DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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C.1.13 Indique los importes de los conceptos relativos a la remuneración global del consejo de administración
siguientes:
Remuneración devengada en el ejercicio a favor del consejo de administración (miles de euros) 668
Importe de los fondos acumulados por los consejeros actuales por sistemas de
ahorro a largo plazo con derechos económicos consolidados(miles de euros)
Importe de los fondos acumulados por los consejeros actuales por sistemas de
ahorro a largo plazo con derechos económicos no consolidados(miles de euros)
Importe de los fondos acumulados por los consejeros
antiguos por sistemas de ahorro a largo plazo (miles de euros)
C.1.14 Identifique a los miembros de la alta dirección que no sean a su vez consejeros ejecutivos, e indique la
remuneración total devengada a su favor durante el ejercicio:
Nombre o denominación social Cargo/s
DON DANIEL NAVALÓN GARCÍA Director General Construcción
DON JAVIER MANUEL PRIETO RUIZ Director General Promoción
DON JUAN ANTONIO IBÁÑEZ LÓPEZ Director Departamento Jurídico
DOÑA SUSANA GUTIÉRREZ GARCÍA Directora Departamento Comunicación
DON ALEXANDER QUERUB CARO Director Departamento Financiero
DOÑA MARÍA JOSÉ VEGA INTRIAGO Directora de Recursos Humanos
DON RAFAEL CARLOS VALENZUELA
GARCÍA
Director de Energía
Número de mujeres en la alta dirección 2
Porcentaje sobre el total de miembros de la alta dirección 29,00
Remuneración total alta dirección (en miles de euros) 63
C.1.15 Indique si se ha producido durante el ejercicio alguna modificación en el reglamento del consejo:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
C.1.16 Indique los procedimientos de selección, nombramiento, reelección y remoción de los consejeros.
Detalle los órganos competentes, los trámites a seguir y los criterios a emplear en cada uno de los
procedimientos.
Según el art. 21 y 22 de los Estatutos Sociales, la elección de Consejeros y revocación de los mismos corresponde a la Junta General. En caso
de vacante, el Consejo podrá designar el accionista que haya de ocuparla interinamente hasta que se reúna la primera Junta General. El
administrador designado por el consejo no tendrá que ser, necesariamente, accionista de la sociedad.
De producirse la vacante una vez convocada la junta general y antes de su celebración, el consejo de administración podrá designar un consejero
hasta la celebración de la siguiente junta general.
Además el consejo de administración deberá realizar una evaluación anual de su funcionamiento y el de sus comisiones y proponer, sobre la base
de su resultado, un plan de acción que corrija las deficiencias detectadas. El resultado de la evaluación se consignará en el acta de la sesión o se
incorporará a ésta como anejo.
Igualmente la Comisión de Nombramientos y Retribuciones tendrá entre sus funciones la de evaluar las competencias, conocimientos y
experiencia necesarios en el consejo de administración. A estos efectos, definirá las funciones y aptitudes necesarias en los candidatos que
deban cubrir cada vacante y evaluará el tiempo y dedicación precisos para que puedan desempeñar eficazmente su cometido.También deberá
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establecer un objetivo de representación para el sexo menos representado en el consejo de administración y elaborar orientaciones sobre cómo
alcanzar dicho objetivo, elevar al consejo de administración las propuestas de nombramiento de consejeros independientes para su designación
por cooptación o para su sometimiento a la decisión de la junta general de accionistas, así como las propuestas para la reelección o separación de
dichos consejeros por la junta general de accionistas, e informar las propuestas de nombramiento de los restantes consejeros para su designación
por cooptación o para su sometimiento a la decisión de la junta general de accionistas, así como las propuestas para su reelección o separación
por la junta general de accionistas
C.1.17 Explique en qué medida la evaluación anual del consejo ha dado lugar a cambios importantes en su
organización interna y sobre los procedimientos aplicables a sus actividades:
Descripción modificaciones
No han existido cambios importantes debido a que se ha considerado adecuado su organización interna y procedimientos
Describa el proceso de evaluación y las áreas evaluadas que ha realizado el consejo de administración
auxiliado, en su caso, por un consultor externo, respecto del funcionamiento y la composición del
consejo y de sus comisiones y cualquier otra área o aspecto que haya sido objeto de evaluación.
Descripción proceso de evaluación y áreas evaluadas
No ha existido evaluación por parte de consultor externo
C.1.18 Desglose, en aquellos ejercicios en los que la evaluación haya sido auxiliada por un consultor externo, las
relaciones de negocio que el consultor o cualquier sociedad de su grupo mantengan con la sociedad o
cualquier sociedad de su grupo.
No se ha producido evaluación por parte de consultor externo en ninguno de los ejercicios
C.1.19 Indique los supuestos en los que están obligados a dimitir los consejeros.
Según el art. 21 del Reglamento del Consejo, los Consejeros cesarán en el cargo cuando haya transcurrido el periodo para el que fueron
nombrados, cuando lo decida la Junta General en uso de las atribuciones que tienen conferidas legal o estatutariamente, y cuando dimitan.
Además, deberán poner su cargo a disposición del Consejo de Administración y formalizar, si éste lo considera conveniente, la correspondiente
dimisión en los siguientes casos:
(a) Cuando se vean incursos en alguno de los supuestos de incompatibilidad o prohibición legalmente previstos.
(b) Cuando no puedan desempeñar el cargo con la dedicación debida.
(c) Cuando su continuidad como miembro del Consejo pueda afectar negativamente al funcionamiento del Consejo o al crédito y reputación de la
Sociedad.
Los Consejeros dominicales, en caso de que existan, deberán presentar su dimisión cuando el accionista a quien representen venda íntegramente
su participación accionarial. Y también habrán de presentar su dimisión, en el número que corresponda, cuando dicho accionista rebaje su
participación accionarial hasta un nivel que exija la reducción del número de sus consejeros dominicales.
Cuando, ya sea por dimisión o por otro motivo, un consejero cese de su cargo antes del término de su mandato, habrá de explicar las razones en
una carta que remitirá a todos los miembros del Consejo.
C.1.20 ¿Se exigen mayorías reforzadas, distintas de las legales, en algún tipo de decisión?:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
En su caso, describa las diferencias.
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C.1.21 Explique si existen requisitos específicos, distintos de los relativos a los consejeros, para ser nombrado
presidente del consejo de administración:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
C.1.22 Indique si los estatutos o el reglamento del consejo establecen algún límite a la edad de los consejeros:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
C.1.23 Indique si los estatutos o el reglamento del consejo establecen un mandato limitado u otros requisitos
más estrictos adicionales a los previstos legalmente para los consejeros independientes, distinto al
establecido en la normativa:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
C.1.24 Indique si los estatutos o el reglamento del consejo de administración establecen normas específicas
para la delegación del voto en el consejo de administración en favor de otros consejeros, la forma de
hacerlo y, en particular, el número máximo de delegaciones que puede tener un consejero, así como si
se ha establecido alguna limitación en cuanto a las categorías en que es posible delegar, más allá de las
limitaciones impuestas por la legislación. En su caso, detalle dichas normas brevemente.
La única norma específica es que los Consejeros que no puedan asistir a una reunión podrán delegar, por escrito, su representación y voto en otro
Consejero, salvo los Consejeros no ejecutivos, quienes solo podrán hacerlo en otro no ejecutivo.
C.1.25 Indique el número de reuniones que ha mantenido el consejo de administración durante el ejercicio.
Asimismo, señale, en su caso, las veces que se ha reunido el consejo sin la asistencia de su presidente. En
el cómputo se considerarán asistencias las representaciones realizadas con instrucciones específicas.
Número de reuniones del consejo 22
Número de reuniones del consejo
sin la asistencia del presidente
0
Indíquese el número de reuniones mantenidas por el consejero coordinador con el resto de consejeros,
sin asistencia ni representación de ningún consejero ejecutivo:
Número de reuniones 15
Indique el número de reuniones que han mantenido en el ejercicio las distintas comisiones del consejo:
Número de reuniones de
Comisión de Nombramientos
y Retribuciones
10
Número de reuniones de
Comisión de Auditoría
15
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C.1.26 Indique el número de reuniones que ha mantenido el consejo de administración durante el ejercicio y
los datos sobre asistencia de sus miembros:
Número de reuniones con la asistencia presencial de al menos el 80% de los consejeros 22
% de asistencia presencial sobre el total de votos durante el ejercicio 90,00
Número de reuniones con la asistencia presencial, o representaciones realizadas con instrucciones
específicas, de todos los consejeros
22
% de votos emitidos con asistencia presencial y representaciones realizadas con instrucciones
específicas, sobre el total de votos durante el ejercicio
100,00
C.1.27 Indique si están previamente certificadas las cuentas anuales individuales y consolidadas que se
presentan al consejo para su formulación:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
Identifique, en su caso, a la/s persona/s que ha/han certificado las cuentas anuales individuales y
consolidadas de la sociedad, para su formulación por el consejo:
C.1.28 Explique, si los hubiera, los mecanismos establecidos por el consejo de administración para que las
cuentas anuales que el consejo de administración presente a la junta general de accionistas se elaboren
de conformidad con la normativa contable.
El Consejo de Administración y previamente la Comisión de Auditoría mantienen reuniones periódicas con los departamentos financieros y de
auditoría interna de la compañía a efectos de verificar que el proceso de elaboración de las cuentas anuales cumple con la normativa contable.
Adicionalmente se mantienen consultas y contactos periódicos con los auditores de la compañía a dicho efectos.
Además, durante el presente ejercicio se ha procedido al nombramiento de D. Francisco Ramón Sanchez-Bleda García como responsable del Area
de Auditoría de Urbas Grupo Financiero S.A., puesto que se considera de especial relevancia dada la complejidad que tiene la elaboración de los
estados financieros que reflejen correctamente la situación de la Sociedad por las nuevas sociedades que se han incorporado a su perímetro de
consolidación.
C.1.29 ¿El secretario del consejo tiene la condición de consejero?
[  ]
[ √ ]
Sí
No
Si el secretario no tiene la condición de consejero complete el siguiente cuadro:
Nombre o denominación social del secretario Representante
DON IVAN CUADRADO LOPEZ
C.1.30 Indique los mecanismos concretos establecidos por la sociedad para preservar la independencia de
los auditores externos, así como, si los hubiera, los mecanismos para preservar la independencia de los
analistas financieros, de los bancos de inversión y de las agencias de calificación, incluyendo cómo se
han implementado en la práctica las previsiones legales.
De conformidad con el art. 31 del Reglamento del Consejo, la Comisión de Auditoría tiene entre otras, las siguientes funciones:
- Supervisar la eficacia del control interno de la sociedad, la auditoría interna y los sistemas de gestión de riesgos, incluidos los fiscales, así como
discutir con el auditor de cuentas las debilidades significativas del sistema de control interno detectadas en el desarrollo de la auditoría.
- Elevar al consejo de administración las propuestas de selección, nombramiento, reelección y sustitución del auditor externo, así como las
condiciones de su contratación y recabar regularmente de él información sobre el plan de auditoría y su ejecución, además de preservar su
independencia en el ejercicio de sus funciones.
- Establecer las oportunas relaciones con el auditor externo para recibir información sobre aquellas cuestiones que puedan poner en riesgo su
independencia, para su examen por la comisión, y cualesquiera otras relacionadas con el proceso de desarrollo de la auditoría de cuentas, así
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como aquellas otras comunicaciones previstas en la legislación de auditoría de cuentas y en las normas de auditoría. En todo caso, deberán recibir
anualmente de los auditores externos la declaración de su independencia en relación con la entidad o entidades vinculadas a esta directa o
indirectamente, así como la información de los servicios adicionales de cualquier clase prestados y los correspondientes honorarios percibidos
de estas entidades por el auditor externo o por las personas o entidades vinculados a este de acuerdo con lo dispuesto en la legislación sobre
auditoría de cuentas.
- Emitir anualmente, con carácter previo a la emisión del informe de auditoría de cuentas, un informe en el que se expresará una opinión sobre
la independencia del auditor de cuentas. Este informe deberá contener, en todo caso, la valoración de la prestación de los servicios adicionales a
que hace referencia la letra anterior, individualmente considerados y en su conjunto, distintos de la auditoría legal y en relación con el régimen de
independencia o con la normativa reguladora de auditoría.
C.1.31 Indique si durante el ejercicio la Sociedad ha cambiado de auditor externo. En su caso identifique al
auditor entrante y saliente:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
En el caso de que hubieran existido desacuerdos con el auditor saliente, explique el contenido de los
mismos:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
C.1.32 Indique si la firma de auditoría realiza otros trabajos para la sociedad y/o su grupo distintos de los de
auditoría y en ese caso declare el importe de los honorarios recibidos por dichos trabajos y el porcentaje
que el importe anterior supone sobre los honorarios facturados por trabajos de auditoría a la sociedad y/
o su grupo:
[ √ ]
[  ]
Sí
No
Sociedad
Sociedades
del grupo
Total
Importe de otros trabajos distintos
de los de auditoría (miles de euros)
19 23 42
Importe trabajos distintos
de los de auditoría / Importe
trabajos de auditoría (en %)
4,78 9,21 38,98
C.1.33 Indique si el informe de auditoría de las cuentas anuales del ejercicio anterior presenta salvedades. En su
caso, indique las razones dadas a los accionistas en la Junta General por el presidente de la comisión de
auditoría para explicar el contenido y alcance de dichas salvedades.
[  ]
[ √ ]
Sí
No
C.1.34 Indique el número de ejercicios que la firma actual de auditoría lleva de forma ininterrumpida
realizando la auditoría de las cuentas anuales individuales y/o consolidadas de la sociedad. Asimismo,
indique el porcentaje que representa el número de ejercicios auditados por la actual firma de auditoría
sobre el número total de ejercicios en los que las cuentas anuales han sido auditadas:
IndividualesConsolidadas
Número de ejercicios ininterrumpidos 7 7
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IndividualesConsolidadas
Nº de ejercicios auditados por la firma actual de auditoría / Nº de
ejercicios que la sociedad o su grupo han sido auditados (en %)
6,00 6,00
C.1.35 Indique y, en su caso detalle, si existe un procedimiento para que los consejeros puedan contar con
la información necesaria para preparar las reuniones de los órganos de administración con tiempo
suficiente:
[ √ ]
[  ]
Sí
No
Detalle del procedimiento
De acuerdo con art. 10 del Reglamento del Consejo, éste deberá reunirse al menos una vez al trimestre.
El consejo de administración será convocado por su presidente o el que haga sus veces, y quedará válidamente constituido cuando concurran a la
reunión, presentes o representados, la mayoría de los vocales.
Salvo que el consejo de administración se hubiera constituido o hubiera sido excepcionalmente convocado por razones de urgencia, los consejeros
deberán contar previamente y con suficiente antelación con la información necesaria para la deliberación y la adopción de acuerdos sobre
los asuntos a tratar. El presidente del consejo de administración, con la colaboración del secretario, deberá velar por el cumplimiento de esta
disposición.
Los acuerdos del consejo de administración se adoptarán por mayoría absoluta de los consejeros concurrentes a la sesión.
La votación por escrito y sin sesión sólo será admitida cuando ningún consejero se oponga a este procedimiento.
Si algún Consejero lo solicitase por escrito, no podrá excusarse de convocar reunión dentro de los treinta días siguientes a tal petición. Las
reuniones se celebrarán en el lugar y en la hora que fije el Presidente, por decisión propia o con arreglo a lo que solicite la mayoría de Consejeros.
Los Consejeros que no puedan asistir a una reunión podrán delegar, por escrito, su representación y voto en otro Consejero, salvo los Consejeros no
ejecutivos, quienes solo podrán hacerlo en otro no ejecutivo.
Para que el Consejo pueda tomar acuerdos precisa que estén presentes o representados la mayoría de los Consejeros. Los acuerdos se tomarán por
mayoría de votos de los Consejeros presentes y representados, resolviendo los empates el voto del Presidente, y serán consignados en un libro de
actas con la firma del Presidente y Secretario o de quienes hagan sus veces.
Los Consejeros podrán impugnar los acuerdos del consejo de administración o de cualquier otro órgano colegiado de administración, en el plazo
de treinta días desde su adopción. Igualmente podrán impugnar tales acuerdos los socios que representen un uno por mil del capital social, en el
plazo de treinta días desde que tuvieren conocimiento de los mismos y siempre que no hubiere transcurrido un año desde su adopción.
Las causas de impugnación, su tramitación y efectos se regirán conforme a lo establecido para la impugnación de los acuerdos de la junta general,
con la particularidad de que, en este caso, también procederá por infracción del reglamento del consejo de administración.
C.1.36 Indique y, en su caso detalle, si la sociedad ha establecido reglas que obliguen a los consejeros a
informar y, en su caso, a dimitir cuando se den situaciones que les afecten, relacionadas o no con su
actuación en la propia sociedad que puedan perjudicar al crédito y reputación de ésta:
[ √ ]
[  ]
Sí
No
Explique las reglas
Los Consejeros deberán poner su cargo a disposición del Consejo de Administración y formalizar, si éste lo considera conveniente, la
correspondiente dimisión en los siguientes casos:
(a) Cuando se vean incursos en alguno de los supuestos de incompatibilidad o prohibición legalmente previstos.
(b) Cuando no puedan desempeñar el cargo con la dedicación debida.
(c) Cuando su continuidad como miembro del Consejo pueda afectar negativamente al funcionamiento del Consejo o al crédito y reputación de la
Sociedad.
Además, los Consejeros dominicales, en caso de que existan, deberán presentar su dimisión cuando el accionista a quien representen venda
íntegramente su participación accionarial. Y también habrán de presentar su dimisión, en el número que corresponda, cuando dicho accionista
rebaje su participación accionarial hasta un nivel que exija la reducción del número de sus consejeros dominicales.
El Consejo de Administración no podrá proponer el cese de ningún consejero independiente antes del cumplimiento del período estatutario para
el que hubiera sido nombrado, salvo cuando concurra justa causa, apreciada por el Consejo previo informe de la Comisión de Nombramientos
y Retribuciones. Se entiende que existe justa causa, en particular, cuando el consejero hubiera incumplido los deberes inherentes a su cargo o
incurrido en algunas de las circunstancias que impidan a ese consejero ser clasificado como independiente según la definición de “consejero
independiente” establecida en el Código Unificado de Buen Gobierno.
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Cuando el Consejo adopte decisiones significativas o reiteradas sobre las que el consejero hubiera formulado serias reservas, éste podrá sacar las
conclusiones que procedan y podrá optar por dimitir. Esta opción alcanza también al Secretario del Consejo, aunque no tenga la condición de
consejero.
Cuando, ya sea por dimisión o por otro motivo, un consejero cese de su cargo antes del término de su mandato, habrá de explicar las razones en
una carta que remitirá a todos los miembros del Consejo.
C.1.37 Indique, salvo que hayan concurrido circunstancias especiales de las que se haya dejado constancia
en acta, si el consejo ha sido informado o ha conocido de otro modo alguna situación que afecte a un
consejero, relacionada o no con su actuación en la propia sociedad, que pueda perjudicar al crédito y
reputación de ésta:
[  ]
[ √ ]
Sí
No
C.1.38 Detalle los acuerdos significativos que haya celebrado la sociedad y que entren en vigor, sean
modificados o concluyan en caso de cambio de control de la sociedad a raíz de una oferta pública de
adquisición, y sus efectos.
No existen tales acuerdos
C.1.39 Identifique de forma individualizada, cuando se refiera a consejeros, y de forma agregada en el resto
de casos e indique, de forma detallada, los acuerdos entre la sociedad y sus cargos de administración y
dirección o empleados que dispongan indemnizaciones, cláusulas de garantía o blindaje, cuando éstos
dimitan o sean despedidos de forma improcedente o si la relación contractual llega a su fin con motivo
de una oferta pública de adquisición u otro tipo de operaciones.
Numero de beneficiarios 0
Tipo de beneficiario Descripción del acuerdo
No existe No existe
Indique si, más allá de en los supuestos previstos por la normativa, estos contratos han de ser
comunicados y/o aprobados por los órganos de la sociedad o de su grupo. En caso positivo, especifique
los procedimientos, supuestos previstos y la naturaleza de los órganos responsables de su aprobación o
de realizar la comunicación:
Consejo de administración Junta general
Órgano que autoriza las cláusulas √
Si No
¿Se informa a la junta
general sobre las cláusulas?
√
En el caso de los Consejeros Ejecutivos, el Consejo de Administración, a propuesta de esta Comisión debe aprobar los contratos a suscribir por la
sociedad con los Consejeros Ejecutivos de la compañía, de conformidad con lo previsto en el art. 249.3 de la Ley de Sociedades de Capital.
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C.2. Comisiones del consejo de administración
C.2.1 Detalle todas las comisiones del consejo de administración, sus miembros y la proporción de consejeros
ejecutivos, dominicales, independientes y otros externos que las integran:
Comisión de Nombramientos y Retribuciones
Nombre Cargo Categoría
DON LUIS RAMOS ATIENZA PRESIDENTE Independiente
SANZAR ASESORIA S.L. SECRETARIO Independiente
DON JAIME DE POLANCO SOUTULLO VOCAL Independiente
% de consejeros ejecutivos 0,00
% de consejeros dominicales 0,00
% de consejeros independientes 100,00
% de consejeros otros externos 0,00
Explique las funciones, incluyendo, en su caso, las adicionales a las previstas legalmente, que tiene
atribuidas esta comisión, y describa los procedimientos y reglas de organización y funcionamiento de la
misma. Para cada una de estas funciones, señale sus actuaciones más importantes durante el ejercicio y
cómo ha ejercido en la práctica cada una de las funciones que tiene atribuidas, ya sea en la ley o en los
estatutos o en otros acuerdos sociales.
La comisión de nombramientos y retribuciones estará compuesta exclusivamente por consejeros no ejecutivos nombrados por el consejo de
administración, dos de los cuales, al menos, deberán ser consejeros independientes. El presidente de la comisión será designado de entre los
consejeros independientes que formen parte de ella.
Sin perjuicio de las demás funciones que le atribuya la ley, los estatutos sociales o, de conformidad con ellos, el reglamento del consejo de
administración, la comisión de nombramientos y retribuciones tendrá, como mínimo, las siguientes:
a) Evaluar las competencias, conocimientos y experiencia necesarios en el consejo de administración. A estos efectos, definirá las funciones y
aptitudes necesarias en los candidatos que deban cubrir cada vacante y evaluará el tiempo y dedicación precisos para que puedan desempeñar
eficazmente su cometido.
b) Establecer un objetivo de representación para el sexo menos representado en el consejo de administración y elaborar orientaciones sobre cómo
alcanzar dicho objetivo.
c) Elevar al consejo de administración las propuestas de nombramiento de consejeros independientes para su designación por cooptación o para
su sometimiento a la decisión de la junta general de accionistas, así como las propuestas para la reelección o separación de dichos consejeros por
la junta general de accionistas.
d) Informar las propuestas de nombramiento de los restantes consejeros para su designación por cooptación o para su sometimiento a la decisión
de la junta general de accionistas, así como las propuestas para su reelección o separación por la junta general de accionistas.
e) Informar las propuestas de nombramiento y separación de altos directivos y las condiciones básicas de sus contratos.
f) Examinar y organizar la sucesión del presidente del consejo de administración y del primer ejecutivo de la sociedad y, en su caso, formular
propuestas al consejo de administración para que dicha sucesión se produzca de forma ordenada y planificada.
g) Proponer al consejo de administración la política de retribuciones de los consejeros y de los directores generales o de quienes desarrollen sus
funciones de alta dirección bajo la dependencia directa del consejo, de comisiones ejecutivas o de consejeros delegados, así como la retribución
individual y las demás condiciones contractuales de los consejeros ejecutivos, velando por su observancia.
Comisión de Auditoría
Nombre Cargo Categoría
SANZAR ASESORIA S.L. SECRETARIO Independiente
DON JESÚS GARCÍA DE PONGA PRESIDENTE Independiente
DON LUIS RAMOS ATIENZA VOCAL Independiente
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% de consejeros ejecutivos 0,00
% de consejeros dominicales 0,00
% de consejeros independientes 100,00
% de consejeros otros externos 0,00
Explique las funciones, incluyendo, en su caso, las adicionales a las previstas legalmente, que tiene
atribuidas esta comisión, y describa los procedimientos y reglas de organización y funcionamiento de la
misma. Para cada una de estas funciones, señale sus actuaciones más importantes durante el ejercicio y
cómo ha ejercido en la práctica cada una de las funciones que tiene atribuidas, ya sea en la ley o en los
estatutos o en otros acuerdos sociales.
La comisión de auditoría estará compuesta exclusivamente por consejeros no ejecutivos nombrados por el consejo de administración, dos de los
cuales, al menos, deberán ser consejeros independientes y uno de ellos será designado teniendo en cuenta sus conocimientos y experiencia en
materia de contabilidad, auditoría o en ambas.
El presidente de la comisión de auditoría será designado de entre los consejeros independientes que formen parte de ella y deberá ser sustituido
cada cuatro años, pudiendo ser reelegido una vez transcurrido un plazo de un año desde su cese.
Sin perjuicio de las demás funciones que le atribuyan los estatutos sociales o de conformidad con ellos, el reglamento del consejo de
administración, la comisión de auditoría tendrá, como mínimo, las siguientes:
a) Informar a la junta general de accionistas sobre las cuestiones que se planteen en relación con aquellas materias que sean competencia de la
comisión.
b) Supervisar la eficacia del control interno de la sociedad, la auditoría interna y los sistemas de gestión de riesgos, incluidos los fiscales, así como
discutir con el auditor de cuentas las debilidades significativas del sistema de control interno detectadas en el desarrollo de la auditoría.
c) Supervisar el proceso de elaboración y presentación de la información financiera preceptiva.
d) Elevar al consejo de administración las propuestas de selección, nombramiento, reelección y sustitución del auditor externo, así como las
condiciones de su contratación y recabar regularmente de él información sobre el plan de auditoría y su ejecución, además de preservar su
independencia en el ejercicio de sus funciones.
e) Establecer las oportunas relaciones con el auditor externo para recibir información sobre aquellas cuestiones que puedan poner en riesgo
su independencia, para su examen por la comisión, y cualesquiera otras relacionadas con el proceso de desarrollo de la auditoría de cuentas,
así como aquellas otras comunicaciones previstas en la legislación de auditoría de cuentas y en las normas de auditoría. En todo caso, deberán
recibir anualmente de los auditores externos la declaración de su independencia en relación con la entidad o entidades vinculadas a esta directa
o indirectamente, así como la información de los servicios adicionales de cualquier clase prestados y los correspondientes honorarios percibidos
de estas entidades por el auditor externo o por las personas o entidades vinculados a este de acuerdo con lo dispuesto en la legislación sobre
auditoría de cuentas.
f) Emitir anualmente, con carácter previo a la emisión del informe de auditoría de cuentas, un informe en el que se expresará una opinión sobre
la independencia del auditor de cuentas. Este informe deberá contener, en todo caso, la valoración de la prestación de los servicios adicionales a
que hace referencia la letra anterior, individualmente considerados y en su conjunto, distintos de la auditoría legal y en relación con el régimen de
independencia o con la normativa reguladora de auditoría.
g) Informar, con carácter previo, al consejo de administración sobre todas las materias previstas en la Ley, los estatutos sociales y en el reglamento
del consejo y en particular, sobre:
1.º la información financiera que la sociedad deba hacer pública periódicamente,
2.º la creación o adquisición de participaciones en entidades de propósito especial o domiciliadas en países o territorios que tengan la
consideración de paraísos fiscales y
3.º las operaciones con partes vinculadas.
Identifique a los consejeros miembros de la comisión de auditoría que hayan sido designados teniendo
en cuenta sus conocimientos y experiencia en materia de contabilidad, auditoría o en ambas e informe
sobre la fecha de nombramiento del Presidente de esta comisión en el cargo.
Nombres de los consejeros
con experiencia
SANZAR ASESORIA S.L. / DON JESÚS
GARCÍA DE PONGA / DON LUIS
RAMOS ATIENZA
Fecha de nombramiento
del presidente en el cargo
21/09/2021
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C.2.2 Complete el siguiente cuadro con la información relativa al número de consejeras que integran las
comisiones del consejo de administración al cierre de los últimos cuatro ejercicios:
Número de consejeras
Ejercicio 2021 Ejercicio 2020 Ejercicio 2019 Ejercicio 2018
Número % Número % Número % Número %
Comisión de
Nombramientos y
Retribuciones
0 0,00 0 0,00 0 0,00 0 0,00
Comisión de
Auditoría
0 0,00 0 0,00 0 0,00 0 0,00
C.2.3 Indique, en su caso, la existencia de regulación de las comisiones del consejo, el lugar en que están
disponibles para su consulta, y las modificaciones que se hayan realizado durante el ejercicio. A su vez,
se indicará si de forma voluntaria se ha elaborado algún informe anual sobre las actividades de cada
comisión.
La regulación de las comisiones del Consejo está incluida en el Reglamento del Consejo de Administración, disponible para su consulta en la
página web de la sociedad (www.grupourbas.com), así como en la página web de la CNMV.
Durante el presente ejercicio se ha procedido a su reestructuración quedando formadas por los miembros especificados.
No se ha procedido a elaborar informe anual sobre las actividades.
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D. OPERACIONES VINCULADAS Y OPERACIONES INTRAGRUPO
D.1. Explique, en su caso, el procedimiento y órganos competentes para la aprobación de operaciones con
partes vinculadas e intragrupo, indicando los criterios y reglas generales internas de la entidad que regulen
las obligaciones de abstención de los consejero o accionistas afectados y detallando los procedimientos
internos de información y control periódico establecidos por la sociedad en relación con aquellas operaciones
vinculadas cuya aprobación haya sido delegada por el consejo de administración.
Entre otras funciones de la Comisión de Auditoría está la de informar, con carácter previo, al consejo de administración sobre todas las materias
previstas en la Ley, los estatutos sociales y en el reglamento del consejo y en particular, sobre las operaciones con partes vinculadas, quedando
obligada a velar por el cumplimiento de los requisitos establecidos para las operaciones con partes vinculadas, reservándose la competencia
para el análisis y autorización de dichas operaciones, debiendo emitir informe al cierre de cada ejercicio sobre estas desde el punto de vista de
la igualdad de trato y de las condiciones de mercado, de conformidad con lo establecido en los artículos 229 y 230 de la Ley de Sociedades de
Capital, el Real Decreto Legislativo 4/2015, de 23 de octubre, por el que se aprueba el texto refundido de la Ley del Mercado de Valores, y la Orden
EHA/3050/2004, de 15 de septiembre.
D.2. Detalle de manera individualizada aquellas operaciones significativas por su cuantía o relevantes por su
materia realizadas entre la sociedad o sus entidades dependientes y los accionistas titulares de un 10 % o más
de los derechos de voto o representados en el consejo de administración de la sociedad, indicando cuál ha
sido el órgano competente para su aprobación y si se ha abstenido algún accionista o consejero afectado. En
caso de que la competencia haya sido de la junta, indique si la propuesta de acuerdo ha sido aprobada por el
consejo sin el voto en contra de la mayoría de los independientes:
Nombre o
denominación social
del accionista o
de cualquiera de
sus sociedades
dependientes
%
Participación
Nombre o
denominación
social de la
sociedad o entidad
dependiente
Importe
(miles de
euros)
Órgano que la
ha aprobado
Identificación
del accionista
significativo o
consejero que se
hubiera abstenido
La propuesta a
la junta, en su
caso, ha sido
aprobada por
el consejo sin el
voto en contra
de la mayoría de
independientes
(1)
ALZA REAL ESTATE
S.A
14,29
Top Gestión Madrid,
S.L.
15.195
Consejo de
Administración
SI
Nombre o
denominación social
del accionista o
de cualquiera de
sus sociedades
dependientes
Naturaleza
de la relación
Tipo de la operación y otra información necesaria para su evaluación
(1)
ALZA REAL ESTATE
S.A
Contractual
La operación consistió en la adquisición del 100% del capital de la sociedad Nalmar Real
Estate, S.L. y de dos solares en La Albufereta (Alicante). Esta sociedad depende al 100% de Top
Gestión Madrid, S.L. Nalmar Real Estate, S.L. es propietaria de los terrenos para la construcción
de la urbanización Icon Marina II en Almuñecar, con 49 viviendas previstas, y del 50,7% de
Druet Real Estate, S.L. Esta sociedad posee los terrenos para la promoción de las siguientes
urbanizaciones: -Icon Marina I ubicada en Almuñecar, con 39 viviendas previstas. -Top Views
ubicada en Benalmadena, con 32 viviendas previstas. -Calahonda Hills ubicada en Calahonda
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Nombre o
denominación social
del accionista o
de cualquiera de
sus sociedades
dependientes
Naturaleza
de la relación
Tipo de la operación y otra información necesaria para su evaluación
(Mijas), con 138 viviendas previstas. La operación descrita tiene el carácter de vinculada ya que
la propiedad última de Nalmar Real Estate, S.L. es de Dª Ana Isabel Alarcón Saiz y Dª María
Emilia Alarcón Saiz, propietarias a su vez del 9,96 % de Alza Real Estate, S.L. Además, estas
dos personas mantienen vínculos de parentesco con el resto de socios de dicha compañía,
considerándose partes vinculadas con arreglo a las Normas Internacionales de Contabilidad.
D.3. Detalle de manera individualizada las operaciones significativas por su cuantía o relevantes por su materia
realizadas por la sociedad o sus entidades dependientes con los administradores o directivos de la sociedad,
incluyendo aquellas operaciones realizadas con entidades que el administrador o directivo controle o controle
conjuntamente, e indicando cuál ha sido el órgano competente para su aprobación y si se ha abstenido algún
accionista o consejero afectado. En caso de que la competencia haya sido de la junta, indique si la propuesta
de acuerdo ha sido aprobada por el consejo sin el voto en contra de la mayoría de los independientes:
Nombre o
denominación
social de los
administradores
o directivos o de
sus entidades
controladas o
bajo control
conjunto
Nombre o
denominación
social de la
sociedad
o entidad
dependiente
Vínculo
Importe
(miles de
euros)
Órgano que la
ha aprobado
Identificación
del accionista
significativo o
consejero que se
hubiera abstenido
La propuesta a la
junta, en su caso,
ha sido aprobada
por el consejo sin
el voto en contra
de la mayoría de
independientes
Sin datos
Nombre o
denominación
social de los
administradores
o directivos o de
sus entidades
controladas o
bajo control
conjunto
Naturaleza de la operación y otra información necesaria para su evaluación
Sin datos
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D.4. Informe de manera individualizada de las operaciones intragrupo significativas por su cuantía o relevantes
por su materia realizadas por la sociedad con su sociedad dominante o con otras entidades pertenecientes al
grupo de la dominante, incluyendo las propias entidades dependientes de la sociedad cotizada, excepto que
ninguna otra parte vinculada de la sociedad cotizada tenga intereses en dichas entidades dependientes o éstas
se encuentren íntegramente participadas, directa o indirectamente, por la cotizada.
En todo caso, se informará de cualquier operación intragrupo realizada con entidades establecidas en países o
territorios que tengan la consideración de paraíso fiscal:
Denominación
social de la
entidad de
su grupo
Breve descripción de la operación y otra
información necesaria para su evaluación
Importe
(miles de euros)
Sin datos
D.5. Detalle de manera individualizada las operaciones significativas por su cuantía o relevantes por su materia
realizadas por la sociedad o sus entidades dependientes con otras partes vinculadas que lo sean de
conformidad con las Normas Internacionales de Contabilidad adoptadas por la UE, que no hayan sido
informadas en los epígrafes anteriores.
Denominación
social de la
parte vinculada
Breve descripción de la operación y otra
información necesaria para su evaluación
Importe
(miles de euros)
Sin datos
D.6. Detalle los mecanismos establecidos para detectar, determinar y resolver los posibles conflictos de intereses
entre la sociedad y/o su grupo, y sus consejeros, directivos, accionistas significativos u otras partes vinculadas.
El Reglamento del Consejo ha encomendado a la Comisión de Auditoría, la función develar por el cumplimiento de los requisitos establecidos
para las operaciones con partes vinculadas, reservándose la competencia para el análisis y autorización de dichas operaciones, debiendo emitir
informe al cierre de cada ejercicio sobre estas desde el punto de vista de la igualdad de trato y de las condiciones de mercado, de conformidad
con lo establecido en los artículos 229 y 230 de la Ley de Sociedades de Capital, el Real Decreto Legislativo 4/2015, de 23 de octubre, por el que
se aprueba el texto refundido de la Ley del Mercado de Valores, y la Orden EHA/3050/2004, de 15 de septiembre.
La Comisión de Auditoría podrá recabar asesoramiento externo, cuando lo consideren necesario para el desempeño de sus funciones, siempre
que esto sea posible.
D.7. Indique si la sociedad está controlada por otra entidad en el sentido del artículo 42 del Código de Comercio,
cotizada o no, y tiene, directamente o a través de sus filiales, relaciones de negocio con dicha entidad o
alguna de sus filiales (distintas de las de la sociedad cotizada) o desarrolla actividades relacionadas con las de
cualquiera de ellas.
[  ]
[ √ ]
Sí
No
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E. SISTEMAS DE CONTROL Y GESTION DE RIESGOS
E.1. Explique el alcance del Sistema de Control y Gestión de Riesgos financieros y no financieros de la sociedad,
incluidos los de naturaleza fiscal.
Sin perjuicio de las demás funciones que le atribuyan los estatutos sociales o de conformidad con ellos, el reglamento del consejo de
administración, la comisión de auditoría tendrá la función de supervisar la eficacia del control interno de la sociedad, la auditoría interna y los
sistemas de gestión de riesgos, incluidos los fiscales, así como discutir con el auditor de cuentas las debilidades significativas del sistema de control
interno detectadas en el desarrollo de la auditoría.
La Sociedad igualmente cumple con la Ley 10/2010, de Prevención del Blanqueo de Capitales y de la Financiación del Terrorismo, habiendo
dispuesto de los procedimiento y organismo requeridos.
Adicionalmente Urbas Grupo Financiero S.A. tiene establecido un canal de denuncias, a través de su Comisión de Auditoría, para que todos los
empleados puedan comunicar cualquier irregularidad, especialmente financiera o contable, que afecte a la Sociedad o a sus empresas del grupo.
Igualmente URBAS GRUPO FINANCIERO S.A., se ha sumado al esfuerzo que conlleva la lucha contra el fraude y la corrupción implementando
en el año 2021 un Código Ético dirigido a los sistemas de integridad que se enfoca en la tolerancia cero de la existencia dentro del trabajo de
la compañía a prácticas corruptas, fraudulentas, coercitivas, colusorias y obstructivas, denominadas todas ellas “ Prácticas Prohibidas “ en todas
sus operaciones, siendo que todas estas conductas obstaculizan sus esfuerzos para promover la buena gobernanza, la integración económica, el
desarrollo profesional de todos los trabajadores y el respeto al medio ambiente.
E.2. Identifique los órganos de la sociedad responsables de la elaboración y ejecución del Sistema de Control y
Gestión de Riesgos financieros y no financieros, incluido el fiscal.
El Consejo de Administración y particularmente la Comisión de Auditoría tienen encomendadas las funciones relativas al sistema de Control y
gestión de riesgos.
Adicionalmente, durante el presente ejercicio se ha procedido al nombramiento de D. Francisco Ramón Sanchez-Bleda García como responsable
del Area de Auditoría de Urbas Grupo Financiero S.A., quien también tiene competencias en la gestión de riesgos financieros y no finacieros.
E.3. Señale los principales riesgos, financieros y no financieros, incluidos los fiscales y en la medida que sean
significativos los derivados de la corrupción (entendidos estos últimos con el alcance del Real Decreto Ley
18/2017), que pueden afectar a la consecución de los objetivos de negocio.
Los principales riesgos son los siguientes:
- Riesgo de elevado endeudamiento y capacidad de refinanciación de la deuda existente con entidades financieras y posible no reducción futura
del endeudamiento bancario
- Riesgo de reducción del valor de mercado de los activos inmobiliarios, y por tanto de su venta por debajo de valor de mercado
- Riesgo de acceso a financiación en términos favorables para nuevos proyectos inmobiliarios
- Riesgo de fluctuación de los tipos de interés de referencia
- Riesgo de no compensación de bases imponibles negativas
E.4. Identifique si la entidad cuenta con niveles de tolerancia al riesgo, incluido el fiscal.
Las actuaciones de la sociedad, y en particular del Consejo de Administración, van encaminadas a que estos riesgos no ponga en peligro la
viabilidad de la Compañía.
E.5. Indique qué riesgos, financieros y no financieros, incluidos los fiscales, se han materializado durante el ejercicio.
Las actividades, los resultados y la situación financiera de URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A. y sus sociedades dependientes están sujetos,
principalmente, a riesgos relacionados con el sector de actividad en el que operan, así como a riesgos específicos del propio Grupo URBAS.
Los riesgos a los que se encuentra expuesto el Grupo URBAS podrían materializarse o agravarse como consecuencia de cambios en las
condiciones competitivas, económicas, políticas, legales, regulatorias, sociales, de negocio o financieras. En caso de que cualquiera de estos riesgos
se materializase, podrían llegar a tener un impacto sustancial negativo en las actividades, los resultados y/o la situación financiera del Grupo Urbas,
así como afectar al precio de cotización de las acciones del Grupo.
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A continuación se citan los principales riesgos:
- Riesgo de excesivo endeudamiento: Un elevado porcentaje de las inversiones requeridas por el Grupo URBAS en el desarrollo y crecimiento de su
actividad se financia mediante deuda externa.
- Riesgo de tener que afrontar inversiones relevantes y de obtener financiación para su ejecución: La actividad inmobiliaria y de construcción
desarrollada por el Grupo URBAS, como negocio principal, requiere de inversiones de capital relevantes para afrontar nuevos proyectos, tanto en la
fase de adquisición de activos como en la de su desarrollo. La ejecución de esos nuevos proyectos depende, por tanto, de que exista la posibilidad
de obtener financiación por parte de la Sociedad y de que los mercados de capitales a los que debe acudirse para la obtención de los fondos
necesarios para acometerlos, lo permitan.
- Riesgos asociados a los costes y al número estimado de ventas de viviendas: La actividad de promoción del Grupo URBAS conlleva determinados
riesgos, tales como (i) el posible incremento de los costes de los proyectos con respecto a los previstos inicialmente o desviaciones en el cálculo
de los mismos, (ii) la falta de obtención de los permisos y licencias para el desarrollo de la actividad o del proyecto y, en consecuencia, retrasos en
la ejecución y entrega de los proyectos que podrían implicar el pago de penalizaciones a los compradores finales o unos costes de financiación
superiores, y (iii) la venta de viviendas sea inferior a la prevista.
- Riesgo de valoración de la cartera: Los activos inmobiliarios pertenecientes al Emisor o a las sociedades de su Grupo, son objeto de valoración
anual por expertos inmobiliarios cualificados e independientes, especializados en el tipo de activos propiedad del Grupo.
- Riesgo relacionado con la estrategia de crecimiento del Grupo a través de adquisiciones: Una parte importante de la estrategia de crecimiento
del Grupo URBAS consiste en la adquisición de sociedades con presencia en mercados estratégicos para el Grupo. En el contexto económico
actual, las posibilidades de crecimiento mediante adquisiciones dependerán fundamentalmente de que el Grupo sea capaz de identificar
oportunidades de inversión (de valor estratégico y que cumplan requisitos de generación de tesorería y rentabilidad) y disponga de los recursos
financieros propios o ajenos, necesarios para llevar a cabo la adquisición planteada.
- Riesgos derivados de litigios y reclamaciones en curso: El Grupo se encuentra incurso en litigios o reclamaciones que, en su mayoría, son resultado
del curso habitual del negocio, si bien su resultado es incierto y no puede ser determinado con exactitud. Estos litigios surgen fundamentalmente
de las relaciones con clientes, proveedores, empleados y la Administración. Si bien el Grupo realiza provisiones contables según las mejores
estimaciones sobre la base de la información disponible, los litigios o reclamaciones en curso (u otros futuros) podrían afectar negativamente a las
operaciones, los resultados y/o la situación financiera del Grupo.
E.6. Explique los planes de respuesta y supervisión para los principales riesgos de la entidad, incluidos los fiscales,
así como los procedimientos seguidos por la compañía para asegurar que el consejo de administración da
respuesta a los nuevos desafíos que se presentan.
El Consejo de Administración sigue con su política de reducción de costes y de reducción de la deuda financiera y no financiera de la compañía
para asegurar la viabilidad futura de la Compañía.
Igualmente se han realizado distintas operaciones corporativas que han permitido a la Compañía diversificar su negocio, y que permitirán poner
en marcha sinergias para relanzar su actividad promotora.
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F. SISTEMAS INTERNOS DE CONTROL Y GESTIÓN DE RIESGOS EN RELACIÓN CON EL PROCESO DE EMISIÓN DE LA
INFORMACIÓN FINANCIERA (SCIIF)
Describa los mecanismos que componen los sistemas de control y gestión de riesgos en relación con el proceso de
emisión de información financiera (SCIIF) de su entidad.
F.1. Entorno de control de la entidad.
Informe, señalando sus principales características de, al menos:
F.1.1 Qué órganos y/o funciones son los responsables de: (i) la existencia y mantenimiento de un adecuado y
efectivo SCIIF; (ii) su implantación; y (iii) su supervisión.
Los responsables de los sistemas internos de control y gestión de riesgos en la emisión de la información financiera son el Comité de Auditoría y la
dirección de la compañía, junto con el Departamento de Administración, Contabilidad, Finanzas Corporativas y Auditoría Interna.
El artículo 6.3, apartado n del Reglamento del Consejo de Administración indica que una de sus misiones es “Asegurar la calidad de la información
facilitada a los accionistas y a los mercados con ocasión de operaciones relevantes” y el artículo 31 del mismo Reglamento señala que en relación
con el Comité de Auditoría “es competencia del Comité de Auditoría el conocer los procesos de información financiera y los sistemas de control
interno de la sociedad”. Además dichas funciones se están cumplimentando por otros cauces no formales.
F.1.2 Si existen, especialmente en lo relativo al proceso de elaboración de la información financiera, los
siguientes elementos:
· Departamentos y/o mecanismos encargados: (i) del diseño y revisión de la estructura organizativa; (ii) de
definir claramente las líneas de responsabilidad y autoridad, con una adecuada distribución de tareas y
funciones; y (iii) de que existan procedimientos suficientes para su correcta difusión en la entidad:
Tanto el Comité de Auditoría como la dirección de la sociedad se encargan de estas funciones. La preparación de las cuentas corresponde al
Departamento de Administración, Contabilidad y Finanzas, siendo revisadas internamente dentro del propio departamento así como con la
dirección y los comités de dirección en sus reuniones periódicas.
El Departamento de Auditoría, que se ha implementado durante el presente ejercicio, informa a la dirección de las cuentas, previo a su
presentación en el Consejo de Administración para su debate interno.
· Código de conducta, órgano de aprobación, grado de difusión e instrucción, principios y valores incluidos
(indicando si hay menciones específicas al registro de operaciones y elaboración de información
financiera), órgano encargado de analizar incumplimientos y de proponer acciones correctoras y
sanciones:
El código de conducta redactado da cumplimiento a la normativa del Mercado de Valores en su artículo 225 y ss. del texto refundido de la Ley del
Mercado de Valores aprobado por el Real Decreto Legislativo 4/2015 y a la Disposición Adicional 4ª de la Ley 44/2002 de Medidas de Reforma del
Sistema Financiera. El responsable de su aprobación o modificación es el Consejo de Administración.
La Alta Dirección, con el asesoramiento del Departamento de Auditoría y el Departamento Jurídico son los responsables de analizar los posibles
incumplimientos.
El código de conducta está a disposición de todos los empleados en la página web de la compañía www.grupourbas.com
· • Canal de denuncias, que permita la comunicación a la comisión de auditoría de irregularidades de
naturaleza financiera y contable, en adición a eventuales incumplimientos del código de conducta y
actividades irregulares en la organización, informando, en su caso, si éste es de naturaleza confidencial y si
permite realizar comunicaciones anónimas respetando los derechos del denunciante y del denunciado.
Las posibles irregularidades detectadas deben comunicarse a la dirección de la sociedad por cualquier vía de comunicación quien, previo estudio y
comprobación interna, buscará la mejor solución junto con el Comité de Auditoría.
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Adicionalmente Urbas Grupo Financiero S.A. tiene establecido un canal de denuncias, a través de su Comisión de Auditoría, para que todos los
empleados puedan comunicar cualquier irregularidad, especialmente financiera o contable, que afecte a la Sociedad o a sus empresas del grupo.
· Programas de formación y actualización periódica para el personal involucrado en la preparación y revisión
de la información financiera, así como en la evaluación del SCIIF, que cubran al menos, normas contables,
auditoría, control interno y gestión de riesgos:
El personal involucrado opta por la formación individual propia y la empresa en la medida de sus posibilidades ayuda a la realización de esta
formación. No obstante la Sociedad, decide, cuando la problemática lo requiere, por consultar bien con los auditores de cuentas o bien con otros
asesores externos.
F.2. Evaluación de riesgos de la información financiera.
Informe, al menos, de:
F.2.1 Cuáles son las principales características del proceso de identificación de riesgos, incluyendo los de error
o fraude, en cuanto a:.
· Si el proceso existe y está documentado:
Debido al tamaño de la sociedad tanto por personal como por volumen de operaciones, existen reuniones periódicas entre la dirección y el
Responsable de Auditoría, en las que se producen revisiones de cuentas en general así como de operaciones en particular.
En la revisión de cuentas está también implicado la Comisión de Auditoría que se reúne periódicamente con los auditores de la sociedad para
revisar los procedimientos utilizados, los defectos incurridos, así como sugerir las normas mas convenientes para dar cumplimiento a la totalidad
de objetivos de la información financiera.
Las reuniones internas mantenidas valoran los riesgos de diversas tipologías en los que puede incurrir la sociedad como pueden ser los operativos
(entre los que destacan las posibles variaciones de valor de las tasaciones de expertos independientes), financieros, legales, reputacionales y otros.
Los riesgos que son valorables económicamente son cuantificados y se procede al ajuste que proceda en las cuentas de la sociedad. No sólo se
trata en las reuniones internas sino que se trasladan a los auditores en las reuniones con el Comité de Auditoría.
En cuanto a los posibles fraudes que pueda padecer la sociedad, el Responsable de Auditoría, el Departamento Jurídico y la Asesoría legal externa
son los principales encargados de su detección y corrección, poniendo en marcha las medidas necesarias junto con la dirección de la empresa.
Adicionalmente la sociedad tiene implementados los procedimientos regulados en la Ley 10/2010, de Prevención del Blanqueo de Capitales y de
la Financiación del Terrorismo, e igualmente tiene establecido un canal de denuncias, a través de su Comisión de Auditoría, para que todos los
empleados puedan comunicar cualquier irregularidad, especialmente financiera o contable, que afecte a la Sociedad o a sus empresas del grupo.
· Si el proceso cubre la totalidad de objetivos de la información financiera, (existencia y ocurrencia;
integridad; valoración; presentación, desglose y comparabilidad; y derechos y obligaciones), si se actualiza
y con qué frecuencia:
Se considera que el proceso cumple el cubrimiento de la mayoria de los objetivos de información financiera, actualizándose al elaborar las cuentas
anuales.
· La existencia de un proceso de identificación del perímetro de consolidación, teniendo en cuenta, entre
otros aspectos, la posible existencia de estructuras societarias complejas, entidades instrumentales o de
propósito especial:
Existe un proceso documentado de identificación del perímetro de consolidación llevado a cabo fundamentalmente entre el Responsable de
Auditoría y el Departamento Jurídico.
· Si el proceso tiene en cuenta los efectos de otras tipologías de riesgos (operativos, tecnológicos, financieros,
legales, fiscales, reputacionales, medioambientales, etc.) en la medida que afecten a los estados
financieros:
El proceso tiene en cuenta otros tipos de riesgos tales como los informáticos, financieros, legales y reputacionales.
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· Qué órgano de gobierno de la entidad supervisa el proceso:
El Consejo de Administración y la Comisión de Auditoría fundamentalmente, con el asesoramiento del Responsable de Auditoría.
F.3. Actividades de control.
Informe, señalando sus principales características, si dispone al menos de:
F.3.1 Procedimientos de revisión y autorización de la información financiera y la descripción del SCIIF,
a publicar en los mercados de valores, indicando sus responsables, así como de documentación
descriptiva de los flujos de actividades y controles (incluyendo los relativos a riesgo de fraude) de
los distintos tipos de transacciones que puedan afectar de modo material a los estados financieros,
incluyendo el procedimiento de cierre contable y la revisión específica de los juicios, estimaciones,
valoraciones y proyecciones relevantes
Los trámites internos consisten en reuniones periódicas entre la Dirección y el Responsable de Auditoría Interna. Una vez analizados y resueltos
los posibles puntos de conflicto y discrepancias, el Comité de Auditoría da su visto bueno y la información es presentada al Consejo de
Administración. Si hubiere algún desacuerdo por parte del Consejo, se producen las aclaraciones pertinentes. No existen certificaciones internas, se
mantienen los canales informales de información en todo el procedimiento, estando siempre la dirección informada de todos los acontecimientos
producidos en los distintos niveles.
En relación a las transacciones y proyecciones realizadas se mantienen igualmente los eficientes canales informales debido a las razones expuestas
con anterioridad.
En la actualidad se está estructurando un sistema formal que permita documentar la totalidad del sistema.
F.3.2 Políticas y procedimientos de control interno sobre los sistemas de información (entre otras, sobre
seguridad de acceso, control de cambios, operación de los mismos, continuidad operativa y segregación
de funciones) que soporten los procesos relevantes de la entidad en relación a la elaboración y
publicación de la información financiera.
Los responsables del Departamento de Administración y el Responsable de Auditoría son los únicos que tienen acceso a los sistemas de
información para la preparación y modificación de las cuentas. Cualquier cambio que deba realizarse es ejecutado directamente por dichos
responsables.
La seguridad e integridad de los sistemas informáticos se garantiza con los back up semanales que se realizan y con la custodia de los mismos.
Existen dos copias alternativas actualizadas que se custodian en lugares distintos.
Una vez aprobadas las cuentas por el Consejo son cargadas en los formularios de la CNMV los responsables del Departamento de Administración,
Contabilidad y Finanzas. Este procedimiento se aplica tanto a los estados financieros finales como a los intermedios del ejercicio. Todo ello aparece
actualizado en la página web de la Compañía.
La conciliación de cuentas que se realiza cada 30 días permite asegurar el control y supervisión de las operaciones bancarias junto con su
integridad. Los movimientos de cuentas corrientes han de estar autorizados por personas designadas expresamente.
F.3.3 Políticas y procedimientos de control interno destinados a supervisar la gestión de las actividades
subcontratadas a terceros, así como de aquellos aspectos de evaluación, cálculo o valoración
encomendados a expertos independientes, que puedan afectar de modo material a los estados
financieros.
Todas las actividades subcontratadas a terceros son supervisadas por la Alta Dirección y por el Departamento de Administración si atañen a los
estados financieros, entre los que destacan las valoraciones de activos y las obligaciones tributarias. De igual modo se realiza el control de litigios y
otros asuntos legales por el Área de Asesoría Legal de la supervisión de las obligaciones laborales, así como de aquellas situaciones y actuaciones
jurídicas que realizadas externamente así lo requieran.
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F.4. Información y comunicación.
Informe, señalando sus principales características, si dispone al menos de:
F.4.1 Una función específica encargada de definir, mantener actualizadas las políticas contables (área o
departamento de políticas contables) y resolver dudas o conflictos derivados de su interpretación,
manteniendo una comunicación fluida con los responsables de las operaciones en la organización, así
como un manual de políticas contables actualizado y comunicado a las unidades a través de las que
opera la entidad.
La función específica de definir y mantener actualizadas las políticas contables se realiza por el Departamento de Administración y el Responsable
de Auditoría. Se realizan consultan a expertos sobre las dudas que pueden surgir de la interpretación de las Normas y Planes Contables. No existe
un manual específico de políticas contables actualmente, estando en preparación.
F.4.2 Mecanismos de captura y preparación de la información financiera con formatos homogéneos, de
aplicación y utilización por todas las unidades de la entidad o del grupo, que soporten los estados
financieros principales y las notas, así como la información que se detalle sobre el SCIIF.
La contabilización y preparación homogénea de la información financiera es realizada íntegramente por el Departamento de Administración,
proporcionándole el resto de departamentos de la organización toda la información necesaria para poder desempeñar las tareas de una manera
óptima. El proceso se centraliza en las oficinas centrales de la Compañía, a la que reportan el resto de departamentos financieros de las filiales que
se ubican en otras provincias o en el extranjero.
F.5. Supervisión del funcionamiento del sistema.
Informe, señalando sus principales características, al menos de:
F.5.1 Las actividades de supervisión del SCIIF realizadas por la comisión de auditoría así como si la entidad
cuenta con una función de auditoría interna que tenga entre sus competencias la de apoyo a la
comisión en su labor de supervisión del sistema de control interno, incluyendo el SCIIF. Asimismo
se informará del alcance de la evaluación del SCIIF realizada en el ejercicio y del procedimiento por
el cual el encargado de ejecutar la evaluación comunica sus resultados, si la entidad cuenta con un
plan de acción que detalle las eventuales medidas correctoras, y si se ha considerado su impacto en la
información financiera.
Durante el presente ejercicio se ha procedido al nombramiento del responsable del Area de Auditoría de Urbas Grupo Financiero S.A., cuyas
funciones, entre otras son dar apoyo al Comité de Auditoría. Tanto dicho Responsable como el Departamento de Administración, y la Alta
Dirección están a disposición del Comité de Auditoría para la revisión de los puntos conflictivos que éste pueda manifestar, realizándose las
correcciones y matizaciones que indique.
Una vez obtenida la conformidad del Comité de Auditoría, se remiten las cuentas al Consejo, quien a su vez, manifestará su aprobación o
desacuerdo a las cuentas presentadas.
La dirección solicitará para el ejercicio 2021, una evaluación del auditor externo sobre los riesgos de la información financiera y, en su caso, las
medidas a adoptar para su control y supervisión.
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F.5.2 Si cuenta con un procedimiento de discusión mediante el cual, el auditor de cuentas (de acuerdo con
lo establecido en las NTA), la función de auditoría interna y otros expertos puedan comunicar a la alta
dirección y a la comisión de auditoría o administradores de la entidad las debilidades significativas de
control interno identificadas durante los procesos de revisión de las cuentas anuales o aquellos otros
que les hayan sido encomendados. Asimismo, informará de si dispone de un plan de acción que trate de
corregir o mitigar las debilidades observadas.
El auditor de cuentas mantiene reuniones con la Alta Dirección de la sociedad y con el Responsable de Auditoría siempre que lo estima oportuno
y de forma periódica. Además, a efectos de elaboración del Informe de Auditoría anual se desplaza físicamente a las oficinas de la Compañía.
En dichas reuniones requiere todo tipo de información necesaria para el desarrollo de sus tareas y puede manifestar y comunicar las debilidades
significativas del control interno identificadas durante los procesos de revisión de las cuentas anuales.
Con estas conclusiones se elabora un plan de acción para superar las debilidades observadas.
F.6. Otra información relevante.
F.7. Informe del auditor externo.
Informe de:
F.7.1 Si la información del SCIIF remitida a los mercados ha sido sometida a revisión por el auditor externo, en
cuyo caso la entidad debería incluir el informe correspondiente como anexo. En caso contrario, debería
informar de sus motivos.
No se ha sometido formalmente en este ejercicio a verificación al auditor externo de los Sistemas Internos de Control y Gestión de Riesgos en
relación con el proceso de emisión de la Información Financiera, si bien, debido al trabajo de campo llevado a cabo por dicho auditor la compañía
entiende que se ha realizado de hecho. No obstante dicha verificación está previsto realizarse en los próximos ejercicios.
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G. GRADO DE SEGUIMIENTO DE LAS RECOMENDACIONES DE GOBIERNO CORPORATIVO
Indique el grado de seguimiento de la sociedad respecto de las recomendaciones del Código de buen gobierno de las
sociedades cotizadas.
En el caso de que alguna recomendación no se siga o se siga parcialmente, se deberá incluir una explicación detallada
de sus motivos de manera que los accionistas, los inversores y el mercado en general, cuenten con información
suficiente para valorar el proceder de la sociedad. No serán aceptables explicaciones de carácter general.
1. Que los estatutos de las sociedades cotizadas no limiten el número máximo de votos que pueda emitir un
mismo accionista, ni contengan otras restricciones que dificulten la toma de control de la sociedad mediante
la adquisición de sus acciones en el mercado.
Cumple [ X ] Explique [  ]
2. Que, cuando la sociedad cotizada esté controlada, en el sentido del artículo 42 del Código de Comercio, por
otra entidad, cotizada o no, y tenga, directamente o a través de sus filiales, relaciones de negocio con dicha
entidad o alguna de sus filiales (distintas de las de la sociedad cotizada) o desarrolle actividades relacionadas
con las de cualquiera de ellas informe públicamente con precisión acerca de:
a) Las respectivas áreas de actividad y eventuales relaciones de negocio entre, por un lado, la sociedad
cotizada o sus filiales y, por otro, la sociedad matriz o sus filiales.
b) Los mecanismos previstos para resolver los eventuales conflictos de intereses que puedan presentarse.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
3. Que durante la celebración de la junta general ordinaria, como complemento de la difusión por escrito del
informe anual de gobierno corporativo, el presidente del consejo de administración informe verbalmente a los
accionistas, con suficiente detalle, de los aspectos más relevantes del gobierno corporativo de la sociedad y, en
particular:
a) De los cambios acaecidos desde la anterior junta general ordinaria.
b) De los motivos concretos por los que la compañía no sigue alguna de las recomendaciones del Código
de Gobierno Corporativo y, si existieran, de las reglas alternativas que aplique en esa materia.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
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4. Que la sociedad defina y promueva una política relativa a la comunicación y contactos con accionistas e
inversores institucionales en el marco de su implicación en la sociedad, así como con los asesores de voto
que sea plenamente respetuosa con las normas contra el abuso de mercado y dé un trato semejante a los
accionistas que se encuentren en la misma posición. Y que la sociedad haga pública dicha política a través
de su página web, incluyendo información relativa a la forma en que la misma se ha puesto en práctica e
identificando a los interlocutores o responsables de llevarla a cabo.
Y que, sin perjuicio de las obligaciones legales de difusión de información privilegiada y otro tipo de
información regulada, la sociedad cuente también con una política general relativa a la comunicación de
información económico-financiera, no financiera y corporativa a través de los canales que considere adecuados
(medios de comunicación, redes sociales u otras vías) que contribuya a maximizar la difusión y la calidad de la
información a disposición del mercado, de los inversores y demás grupos de interés.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
5. Que el consejo de administración no eleve a la junta general una propuesta de delegación de facultades, para
emitir acciones o valores convertibles con exclusión del derecho de suscripción preferente, por un importe
superior al 20% del capital en el momento de la delegación.
Y que cuando el consejo de administración apruebe cualquier emisión de acciones o de valores convertibles
con exclusión del derecho de suscripción preferente, la sociedad publique inmediatamente en su página web
los informes sobre dicha exclusión a los que hace referencia la legislación mercantil.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
6. Que las sociedades cotizadas que elaboren los informes que se citan a continuación, ya sea de forma
preceptiva o voluntaria, los publiquen en su página web con antelación suficiente a la celebración de la junta
general ordinaria, aunque su difusión no sea obligatoria:
a) Informe sobre la independencia del auditor.
b) Informes de funcionamiento de las comisiones de auditoría y de nombramientos y retribuciones.
c) Informe de la comisión de auditoría sobre operaciones vinculadas.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
7. Que la sociedad transmita en directo, a través de su página web, la celebración de las juntas generales de
accionistas.
Y que la sociedad cuente con mecanismos que permitan la delegación y el ejercicio del voto por medios
telemáticos e incluso, tratándose de sociedades de elevada capitalización y en la medida en que resulte
proporcionado, la asistencia y participación activa en la Junta General.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [ X ]
Dicho procedimiento no se ha implementado por no considerarse necesario hasta el momento.
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Dado el aumento del tamaño de la compañía y las numerosas operaciones corporativas llevadas a cabo en el último ejercicio, la sociedad tiene
previsto implementar mecanismos para facilitar la participación a distancia y la transmisión en directo de las próximas juntas generales de
accionistas.
8. Que la comisión de auditoría vele por que las cuentas anuales que el consejo de administración presente
a la junta general de accionistas se elaboren de conformidad con la normativa contable. Y que en aquellos
supuestos en que el auditor de cuentas haya incluido en su informe de auditoría alguna salvedad, el presidente
de la comisión de auditoría explique con claridad en la junta general el parecer de la comisión de auditoría
sobre su contenido y alcance, poniéndose a disposición de los accionistas en el momento de la publicación
de la convocatoria de la junta, junto con el resto de propuestas e informes del consejo, un resumen de dicho
parecer.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
9. Que la sociedad haga públicos en su página web, de manera permanente, los requisitos y procedimientos que
aceptará para acreditar la titularidad de acciones, el derecho de asistencia a la junta general de accionistas y el
ejercicio o delegación del derecho de voto.
Y que tales requisitos y procedimientos favorezcan la asistencia y el ejercicio de sus derechos a los accionistas y
se apliquen de forma no discriminatoria.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
10. Que cuando algún accionista legitimado haya ejercitado, con anterioridad a la celebración de la junta general
de accionistas, el derecho a completar el orden del día o a presentar nuevas propuestas de acuerdo, la
sociedad:
a) Difunda de inmediato tales puntos complementarios y nuevas propuestas de acuerdo.
b) Haga público el modelo de tarjeta de asistencia o formulario de delegación de voto o voto a distancia
con las modificaciones precisas para que puedan votarse los nuevos puntos del orden del día y
propuestas alternativas de acuerdo en los mismos términos que los propuestos por el consejo de
administración.
c) Someta todos esos puntos o propuestas alternativas a votación y les aplique las mismas reglas de voto
que a las formuladas por el consejo de administración, incluidas, en particular, las presunciones o
deducciones sobre el sentido del voto.
d) Con posterioridad a la junta general de accionistas, comunique el desglose del voto sobre tales puntos
complementarios o propuestas alternativas.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [  ]
11. Que, en el caso de que la sociedad tenga previsto pagar primas de asistencia a la junta general de accionistas,
establezca, con anterioridad, una política general sobre tales primas y que dicha política sea estable.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [  ]
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12. Que el consejo de administración desempeñe sus funciones con unidad de propósito e independencia de
criterio, dispense el mismo trato a todos los accionistas que se hallen en la misma posición y se guíe por el
interés social, entendido como la consecución de un negocio rentable y sostenible a largo plazo, que promueva
su continuidad y la maximización del valor económico de la empresa.
Y que en la búsqueda del interés social, además del respeto de las leyes y reglamentos y de un
comportamiento basado en la buena fe, la ética y el respeto a los usos y a las buenas prácticas comúnmente
aceptadas, procure conciliar el propio interés social con, según corresponda, los legítimos intereses de sus
empleados, sus proveedores, sus clientes y los de los restantes grupos de interés que puedan verse afectados,
así como el impacto de las actividades de la compañía en la comunidad en su conjunto y en el medio
ambiente.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
13. Que el consejo de administración posea la dimensión precisa para lograr un funcionamiento eficaz y
participativo, lo que hace aconsejable que tenga entre cinco y quince miembros.
Cumple [ X ] Explique [  ]
14. Que el consejo de administración apruebe una política dirigida a favorecer una composición apropiada del
consejo de administración y que:
a) Sea concreta y verificable.
b) asegure que las propuestas de nombramiento o reelección se fundamenten en un análisis previo de las
competencias requeridas por el consejo de administración; y
c) favorezca la diversidad de conocimientos, experiencias, edad y género. A estos efectos, se considera que
favorecen la diversidad de género las medidas que fomenten que la compañía cuente con un número
significativo de altas directivas.
Que el resultado del análisis previo de las competencias requeridas por el consejo de administración se recoja
en el informe justificativo de la comisión de nombramientos que se publique al convocar la junta general de
accionistas a la que se someta la ratificación, el nombramiento o la reelección de cada consejero.
La comisión de nombramientos verificará anualmente el cumplimiento de esta política y se informará de ello
en el informe anual de gobierno corporativo.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [ X ]
No está asumida formalmente dicha recomendación pero se lleva a cabo en la práctica habiendo asumido el objetivo de que en el año 2023 el
número de consejeras represente, al menos, el 30% del total de miembros del consejo de administración, o como mínimo haya aumentado la cifra
actual considerablemente.
A lo largo del ejercicio en curso ha aumentado de forma relevante el número de altas directivos, estando previsto seguir en dicha línea de
actuación.
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15. Que los consejeros dominicales e independientes constituyan una amplia mayoría del consejo de
administración y que el número de consejeros ejecutivos sea el mínimo necesario, teniendo en cuenta la
complejidad del grupo societario y el porcentaje de participación de los consejeros ejecutivos en el capital de
la sociedad.
Y que el número de consejeras suponga, al menos, el 40% de los miembros del consejo de administración
antes de que finalice 2022 y en adelante, no siendo con anterioridad inferior al 30%.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [  ]
No se cumple el número mínimo de consejeras, recomendación que está previsto asumir en los próximos ejercicios.
16. Que el porcentaje de consejeros dominicales sobre el total de consejeros no ejecutivos no sea mayor que la
proporción existente entre el capital de la sociedad representado por dichos consejeros y el resto del capital.
Este criterio podrá atenuarse:
a) En sociedades de elevada capitalización en las que sean escasas las participaciones accionariales que
tengan legalmente la consideración de significativas.
b) Cuando se trate de sociedades en las que exista una pluralidad de accionistas representados en el
consejo de administración y no tengan vínculos entre sí.
Cumple [ X ] Explique [  ]
17. Que el número de consejeros independientes represente, al menos, la mitad del total de consejeros.
Que, sin embargo, cuando la sociedad no sea de elevada capitalización o cuando, aun siéndolo, cuente con un
accionista o varios actuando concertadamente, que controlen más del 30% del capital social, el número de
consejeros independientes represente, al menos, un tercio del total de consejeros.
Cumple [ X ] Explique [  ]
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18. Que las sociedades hagan pública a través de su página web, y mantengan actualizada, la siguiente
información sobre sus consejeros:
a) Perfil profesional y biográfico.
b) Otros consejos de administración a los que pertenezcan, se trate o no de sociedades cotizadas, así como
sobre las demás actividades retribuidas que realice cualquiera que sea su naturaleza.
c) Indicación de la categoría de consejero a la que pertenezcan, señalándose, en el caso de consejeros
dominicales, el accionista al que representen o con quien tengan vínculos.
d) Fecha de su primer nombramiento como consejero en la sociedad, así como de las posteriores
reelecciones.
e) Acciones de la compañía, y opciones sobre ellas, de las que sean titulares.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
19. Que en el informe anual de gobierno corporativo, previa verificación por la comisión de nombramientos, se
expliquen las razones por las cuales se hayan nombrado consejeros dominicales a instancia de accionistas
cuya participación accionarial sea inferior al 3% del capital; y se expongan las razones por las que no se
hubieran atendido, en su caso, peticiones formales de presencia en el consejo procedentes de accionistas cuya
participación accionarial sea igual o superior a la de otros a cuya instancia se hubieran designado consejeros
dominicales.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
20. Que los consejeros dominicales presenten su dimisión cuando el accionista a quien representen transmita
íntegramente su participación accionarial. Y que también lo hagan, en el número que corresponda, cuando
dicho accionista rebaje su participación accionarial hasta un nivel que exija la reducción del número de sus
consejeros dominicales.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [  ]
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21. Que el consejo de administración no proponga la separación de ningún consejero independiente antes del
cumplimiento del período estatutario para el que hubiera sido nombrado, salvo cuando concurra justa causa,
apreciada por el consejo de administración previo informe de la comisión de nombramientos. En particular,
se entenderá que existe justa causa cuando el consejero pase a ocupar nuevos cargos o contraiga nuevas
obligaciones que le impidan dedicar el tiempo necesario al desempeño de las funciones propias del cargo de
consejero, incumpla los deberes inherentes a su cargo o incurra en algunas de las circunstancias que le hagan
perder su condición de independiente, de acuerdo con lo establecido en la legislación aplicable.
También podrá proponerse la separación de consejeros independientes como consecuencia de ofertas
públicas de adquisición, fusiones u otras operaciones corporativas similares que supongan un cambio en la
estructura de capital de la sociedad, cuando tales cambios en la estructura del consejo de administración
vengan propiciados por el criterio de proporcionalidad señalado en la recomendación 16.
Cumple [ X ] Explique [  ]
22. Que las sociedades establezcan reglas que obliguen a los consejeros a informar y, en su caso, a dimitir
cuando se den situaciones que les afecten, relacionadas o no con su actuación en la propia sociedad, que
puedan perjudicar al crédito y reputación de esta y, en particular, que les obliguen a informar al consejo de
administración de cualquier causa penal en la que aparezcan como investigados, así como de sus vicisitudes
procesales.
Y que, habiendo sido informado o habiendo conocido el consejo de otro modo alguna de las situaciones
mencionadas en el párrafo anterior, examine el caso tan pronto como sea posible y, atendiendo a las
circunstancias concretas, decida, previo informe de la comisión de nombramientos y retribuciones, si debe o
no adoptar alguna medida, como la apertura de una investigación interna, solicitar la dimisión del consejero
o proponer su cese. Y que se informe al respecto en el informe anual de gobierno corporativo, salvo que
concurran circunstancias especiales que lo justifiquen, de lo que deberá dejarse constancia en acta. Ello
sin perjuicio de la información que la sociedad deba difundir, de resultar procedente, en el momento de la
adopción de las medidas correspondientes.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
23. Que todos los consejeros expresen claramente su oposición cuando consideren que alguna propuesta de
decisión sometida al consejo de administración puede ser contraria al interés social. Y que otro tanto hagan, de
forma especial, los independientes y demás consejeros a quienes no afecte el potencial conflicto de intereses,
cuando se trate de decisiones que puedan perjudicar a los accionistas no representados en el consejo de
administración.
Y que cuando el consejo de administración adopte decisiones significativas o reiteradas sobre las que el
consejero hubiera formulado serias reservas, este saque las conclusiones que procedan y, si optara por dimitir,
explique las razones en la carta a que se refiere la recomendación siguiente.
Esta recomendación alcanza también al secretario del consejo de administración, aunque no tenga la
condición de consejero.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [  ]
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24. Que cuando, ya sea por dimisión o por acuerdo de la junta general, un consejero cese en su cargo antes
del término de su mandato, explique de manera suficiente las razones de su dimisión o, en el caso de
consejeros no ejecutivos, su parecer sobre los motivos del cese por la junta, en una carta que remitirá a todos
los miembros del consejo de administración.
Y que, sin perjuicio de que se dé cuenta de todo ello en el informe anual de gobierno corporativo, en la medida
en que sea relevante para los inversores, la sociedad publique a la mayor brevedad posible el cese incluyendo
referencia suficiente a los motivos o circunstancias aportados por el consejero.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [  ]
25. Que la comisión de nombramientos se asegure de que los consejeros no ejecutivos tienen suficiente
disponibilidad de tiempo para el correcto desarrollo de sus funciones.
Y que el reglamento del consejo establezca el número máximo de consejos de sociedades de los que pueden
formar parte sus consejeros.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [  ]
La comisión de nombramientos no ha procedido a dicho análisis ni a la limitación mencionada formalmente, sin embargo de las reuniones
mantenidas con los Consejeros no ejecutivos previas a su nombramiento y la preparación analizada se deduce la suficiente disponibilidad de estos.
26. Que el consejo de administración se reúna con la frecuencia precisa para desempeñar con eficacia sus
funciones y, al menos, ocho veces al año, siguiendo el programa de fechas y asuntos que establezca al inicio del
ejercicio, pudiendo cada consejero individualmente proponer otros puntos del orden del día inicialmente no
previstos.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
27. Que las inasistencias de los consejeros se reduzcan a los casos indispensables y se cuantifiquen en el informe
anual de gobierno corporativo. Y que, cuando deban producirse, se otorgue representación con instrucciones.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
28. Que cuando los consejeros o el secretario manifiesten preocupación sobre alguna propuesta o, en el caso de
los consejeros, sobre la marcha de la sociedad y tales preocupaciones no queden resueltas en el consejo de
administración, a petición de quien las hubiera manifestado, se deje constancia de ellas en el acta.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [  ]
29. Que la sociedad establezca los cauces adecuados para que los consejeros puedan obtener el asesoramiento
preciso para el cumplimiento de sus funciones incluyendo, si así lo exigieran las circunstancias, asesoramiento
externo con cargo a la empresa.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
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30. Que, con independencia de los conocimientos que se exijan a los consejeros para el ejercicio de sus funciones,
las sociedades ofrezcan también a los consejeros programas de actualización de conocimientos cuando las
circunstancias lo aconsejen.
Cumple [ X ] Explique [  ] No aplicable [  ]
31. Que el orden del día de las sesiones indique con claridad aquellos puntos sobre los que el consejo de
administración deberá adoptar una decisión o acuerdo para que los consejeros puedan estudiar o recabar, con
carácter previo, la información precisa para su adopción.
Cuando, excepcionalmente, por razones de urgencia, el presidente quiera someter a la aprobación del consejo
de administración decisiones o acuerdos que no figuraran en el orden del día, será preciso el consentimiento
previo y expreso de la mayoría de los consejeros presentes, del que se dejará debida constancia en el acta.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
32. Que los consejeros sean periódicamente informados de los movimientos en el accionariado y de la opinión que
los accionistas significativos, los inversores y las agencias de calificación tengan sobre la sociedad y su grupo.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
33. Que el presidente, como responsable del eficaz funcionamiento del consejo de administración, además
de ejercer las funciones que tiene legal y estatutariamente atribuidas, prepare y someta al consejo de
administración un programa de fechas y asuntos a tratar; organice y coordine la evaluación periódica del
consejo, así como, en su caso, la del primer ejecutivo de la sociedad; sea responsable de la dirección del
consejo y de la efectividad de su funcionamiento; se asegure de que se dedica suficiente tiempo de discusión
a las cuestiones estratégicas, y acuerde y revise los programas de actualización de conocimientos para cada
consejero, cuando las circunstancias lo aconsejen.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [ X ]
Si bien no se asume formalmente, se lleva a cabo en la práctica
34. Que cuando exista un consejero coordinador, los estatutos o el reglamento del consejo de administración,
además de las facultades que le corresponden legalmente, le atribuya las siguientes: presidir el consejo de
administración en ausencia del presidente y de los vicepresidentes, en caso de existir; hacerse eco de las
preocupaciones de los consejeros no ejecutivos; mantener contactos con inversores y accionistas para conocer
sus puntos de vista a efectos de formarse una opinión sobre sus preocupaciones, en particular, en relación con
el gobierno corporativo de la sociedad; y coordinar el plan de sucesión del presidente.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [  ]
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35. Que el secretario del consejo de administración vele de forma especial para que en sus actuaciones y
decisiones el consejo de administración tenga presentes las recomendaciones sobre buen gobierno contenidas
en este Código de buen gobierno que fueran aplicables a la sociedad.
Cumple [ X ] Explique [  ]
36. Que el consejo de administración en pleno evalúe una vez al año y adopte, en su caso, un plan de acción que
corrija las deficiencias detectadas respecto de:
a) La calidad y eficiencia del funcionamiento del consejo de administración.
b) El funcionamiento y la composición de sus comisiones.
c) La diversidad en la composición y competencias del consejo de administración.
d) El desempeño del presidente del consejo de administración y del primer ejecutivo de la sociedad.
e) El desempeño y la aportación de cada consejero, prestando especial atención a los responsables de las
distintas comisiones del consejo.
Para la realización de la evaluación de las distintas comisiones se partirá del informe que estas eleven al
consejo de administración, y para la de este último, del que le eleve la comisión de nombramientos.
Cada tres años, el consejo de administración será auxiliado para la realización de la evaluación por un consultor
externo, cuya independencia será verificada por la comisión de nombramientos.
Las relaciones de negocio que el consultor o cualquier sociedad de su grupo mantengan con la sociedad o
cualquier sociedad de su grupo deberán ser desglosadas en el informe anual de gobierno corporativo.
El proceso y las áreas evaluadas serán objeto de descripción en el informe anual de gobierno corporativo.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [ X ]
Está previsto implementar dicho plan de acción y evaluación en el plazo más breve posible
37. Que cuando exista una comisión ejecutiva en ella haya presencia de al menos dos consejeros no ejecutivos,
siendo al menos uno de ellos independiente; y que su secretario sea el del consejo de administración.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
38. Que el consejo de administración tenga siempre conocimiento de los asuntos tratados y de las decisiones
adoptadas por la comisión ejecutiva y que todos los miembros del consejo de administración reciban copia de
las actas de las sesiones de la comisión ejecutiva.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
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39. Que los miembros de la comisión de auditoría en su conjunto, y de forma especial su presidente, se designen
teniendo en cuenta sus conocimientos y experiencia en materia de contabilidad, auditoría y gestión de riesgos,
tanto financieros como no financieros.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
40. Que bajo la supervisión de la comisión de auditoría, se disponga de una unidad que asuma la función de
auditoría interna que vele por el buen funcionamiento de los sistemas de información y control interno y que
funcionalmente dependa del presidente no ejecutivo del consejo o del de la comisión de auditoría.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
41. Que el responsable de la unidad que asuma la función de auditoría interna presente a la comisión de auditoría,
para su aprobación por esta o por el consejo, su plan anual de trabajo, le informe directamente de su ejecución,
incluidas las posibles incidencias y limitaciones al alcance que se presenten en su desarrollo, los resultados y el
seguimiento de sus recomendaciones y le someta al final de cada ejercicio un informe de actividades.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [  ] No aplicable [  ]
Tras su nombramiento durante el ejercicio en curso se está preparando el plan anual de trabajo.
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42. Que, además de las previstas en la ley, correspondan a la comisión de auditoría las siguientes funciones:
1. En relación con los sistemas de información y control interno:
a) Supervisar y evaluar el proceso de elaboración y la integridad de la información financiera y no
financiera, así como los sistemas de control y gestión de riesgos financieros y no financieros relativos
a la sociedad y, en su caso, al grupo —incluyendo los operativos, tecnológicos, legales, sociales,
medioambientales, políticos y reputacionales o relacionados con la corrupción— revisando el
cumplimiento de los requisitos normativos, la adecuada delimitación del perímetro de consolidación
y la correcta aplicación de los criterios contables.
b) Velar por la independencia de la unidad que asume la función de auditoría interna; proponer la
selección, nombramiento y cese del responsable del servicio de auditoría interna; proponer el
presupuesto de ese servicio; aprobar o proponer la aprobación al consejo de la orientación y el plan de
trabajo anual de la auditoría interna, asegurándose de que su actividad esté enfocada principalmente
en los riesgos relevantes (incluidos los reputacionales); recibir información periódica sobre sus
actividades; y verificar que la alta dirección tenga en cuenta las conclusiones y recomendaciones de
sus informes.
c) Establecer y supervisar un mecanismo que permita a los empleados y a otras personas relacionadas
con la sociedad, tales como consejeros, accionistas, proveedores, contratistas o subcontratistas,
comunicar las irregularidades de potencial trascendencia, incluyendo las financieras y contables,
o de cualquier otra índole, relacionadas con la compañía que adviertan en el seno de la empresa o
su grupo. Dicho mecanismo deberá garantizar la confidencialidad y, en todo caso, prever supuestos
en los que las comunicaciones puedan realizarse de forma anónima, respetando los derechos del
denunciante y denunciado.
d) Velar en general por que las políticas y sistemas establecidos en materia de control interno se
apliquen de modo efectivo en la práctica.
2. En relación con el auditor externo:
a) En caso de renuncia del auditor externo, examinar las circunstancias que la hubieran motivado.
b) Velar que la retribución del auditor externo por su trabajo no comprometa su calidad ni su
independencia.
c) Supervisar que la sociedad comunique a través de la CNMV el cambio de auditor y lo acompañe de
una declaración sobre la eventual existencia de desacuerdos con el auditor saliente y, si hubieran
existido, de su contenido.
d) Asegurar que el auditor externo mantenga anualmente una reunión con el pleno del consejo de
administración para informarle sobre el trabajo realizado y sobre la evolución de la situación contable
y de riesgos de la sociedad.
e) Asegurar que la sociedad y el auditor externo respetan las normas vigentes sobre prestación de
servicios distintos a los de auditoría, los límites a la concentración del negocio del auditor y, en
general, las demás normas sobre independencia de los auditores.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [  ]
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En la práctica todas estas funciones son asumidas por la Comisión de Auditoría.
43. Que la comisión de auditoría pueda convocar a cualquier empleado o directivo de la sociedad, e incluso
disponer que comparezcan sin presencia de ningún otro directivo.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
44. Que la comisión de auditoría sea informada sobre las operaciones de modificaciones estructurales y
corporativas que proyecte realizar la sociedad para su análisis e informe previo al consejo de administración
sobre sus condiciones económicas y su impacto contable y, en especial, en su caso, sobre la ecuación de canje
propuesta.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [  ]
45. Que la política de control y gestión de riesgos identifique o determine al menos:
a) Los distintos tipos de riesgo, financieros y no financieros (entre otros los operativos, tecnológicos, legales,
sociales, medio ambientales, políticos y reputacionales, incluidos los relacionados con la corrupción) a
los que se enfrenta la sociedad, incluyendo entre los financieros o económicos, los pasivos contingentes y
otros riesgos fuera de balance.
b) Un modelo de control y gestión de riesgos basado en diferentes niveles, del que formará parte una
comisión especializada en riesgos cuando las normas sectoriales lo prevean o la sociedad lo estime
apropiado.
c) El nivel de riesgo que la sociedad considere aceptable.
d) Las medidas previstas para mitigar el impacto de los riesgos identificados, en caso de que llegaran a
materializarse.
e) Los sistemas de información y control interno que se utilizarán para controlar y gestionar los citados
riesgos, incluidos los pasivos contingentes o riesgos fuera de balance.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
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46. Que bajo la supervisión directa de la comisión de auditoría o, en su caso, de una comisión especializada del
consejo de administración, exista una función interna de control y gestión de riesgos ejercida por una unidad o
departamento interno de la sociedad que tenga atribuidas expresamente las siguientes funciones:
a) Asegurar el buen funcionamiento de los sistemas de control y gestión de riesgos y, en particular, que
se identifican, gestionan, y cuantifican adecuadamente todos los riesgos importantes que afecten a la
sociedad.
b) Participar activamente en la elaboración de la estrategia de riesgos y en las decisiones importantes sobre
su gestión.
c) Velar por que los sistemas de control y gestión de riesgos mitiguen los riesgos adecuadamente en el
marco de la política definida por el consejo de administración.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [  ]
No existe formalmente, si embargo, está siendo desarrollada por el Departamento de Auditoría Interna.
47. Que los miembros de la comisión de nombramientos y de retribuciones –o de la comisión de nombramientos
y la comisión de retribuciones, si estuvieren separadas– se designen procurando que tengan los conocimientos,
aptitudes y experiencia adecuados a las funciones que estén llamados a desempeñar y que la mayoría de
dichos miembros sean consejeros independientes.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
48. Que las sociedades de elevada capitalización cuenten con una comisión de nombramientos y con una
comisión de remuneraciones separadas.
Cumple [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
49. Que la comisión de nombramientos consulte al presidente del consejo de administración y al primer ejecutivo
de la sociedad, especialmente cuando se trate de materias relativas a los consejeros ejecutivos.
Y que cualquier consejero pueda solicitar de la comisión de nombramientos que tome en consideración, por si
los encuentra idóneos a su juicio, potenciales candidatos para cubrir vacantes de consejero.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
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50. Que la comisión de retribuciones ejerza sus funciones con independencia y que, además de las funciones que
le atribuya la ley, le correspondan las siguientes:
a) Proponer al consejo de administración las condiciones básicas de los contratos de los altos directivos.
b) Comprobar la observancia de la política retributiva establecida por la sociedad.
c) Revisar periódicamente la política de remuneraciones aplicada a los consejeros y altos directivos,
incluidos los sistemas retributivos con acciones y su aplicación, así como garantizar que su remuneración
individual sea proporcionada a la que se pague a los demás consejeros y altos directivos de la sociedad.
d) Velar por que los eventuales conflictos de intereses no perjudiquen la independencia del asesoramiento
externo prestado a la comisión.
e) Verificar la información sobre remuneraciones de los consejeros y altos directivos contenida en los
distintos documentos corporativos, incluido el informe anual sobre remuneraciones de los consejeros.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
Todas las funciones especificadas son asumidas en la práctica por la Comisión de Nombramientos y Retribuciones.
51. Que la comisión de retribuciones consulte al presidente y al primer ejecutivo de la sociedad, especialmente
cuando se trate de materias relativas a los consejeros ejecutivos y altos directivos.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
52. Que las reglas de composición y funcionamiento de las comisiones de supervisión y control figuren en
el reglamento del consejo de administración y que sean consistentes con las aplicables a las comisiones
legalmente obligatorias conforme a las recomendaciones anteriores, incluyendo:
a) Que estén compuestas exclusivamente por consejeros no ejecutivos, con mayoría de consejeros
independientes.
b) Que sus presidentes sean consejeros independientes.
c) Que el consejo de administración designe a los miembros de estas comisiones teniendo presentes los
conocimientos, aptitudes y experiencia de los consejeros y los cometidos de cada comisión, delibere
sobre sus propuestas e informes; y que rindan cuentas, en el primer pleno del consejo de administración
posterior a sus reuniones, de su actividad y que respondan del trabajo realizado.
d) Que las comisiones puedan recabar asesoramiento externo, cuando lo consideren necesario para el
desempeño de sus funciones.
e) Que de sus reuniones se levante acta, que se pondrá a disposición de todos los consejeros.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
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53. Que la supervisión del cumplimiento de las políticas y reglas de la sociedad en materia medioambiental,
social y de gobierno corporativo, así como de los códigos internos de conducta, se atribuya a una o se
reparta entre varias comisiones del consejo de administración que podrán ser la comisión de auditoría, la de
nombramientos, una comisión especializada en sostenibilidad o responsabilidad social corporativa u otra
comisión especializada que el consejo de administración, en ejercicio de sus facultades de auto-organización,
haya decidido crear. Y que tal comisión esté integrada únicamente por consejeros no ejecutivos, siendo
la mayoría independientes y se le atribuyan específicamente las funciones mínimas que se indican en la
recomendación siguiente.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [ X ]
No está asumida debido al tamaño de la compañía si bien en la práctica dichas funciones corresponden a la Comisión de Auditoría
54. Las funciones mínimas a las que se refiere la recomendación anterior son las siguientes:
a) La supervisión del cumplimiento de las reglas de gobierno corporativo y de los códigos internos de
conducta de la empresa, velando asimismo por que la cultura corporativa esté alineada con su propósito
y valores.
b) La supervisión de la aplicación de la política general relativa a la comunicación de información
económico-financiera, no financiera y corporativa así como a la comunicación con accionistas e
inversores, asesores de voto y otros grupos de interés. Asimismo se hará seguimiento del modo en que la
entidad se comunica y relaciona con los pequeños y medianos accionistas.
c) La evaluación y revisión periódica del sistema de gobierno corporativo y de la política en materia
medioambiental y social de la sociedad, con el fin de que cumplan su misión de promover el interés
social y tengan en cuenta, según corresponda, los legítimos intereses de los restantes grupos de interés.
d) La supervisión de que las prácticas de la sociedad en materia medioambiental y social se ajustan a la
estrategia y política fijadas.
e) La supervisión y evaluación de los procesos de relación con los distintos grupos de interés.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ]
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55. Que las políticas de sostenibilidad en materias medioambientales y sociales identifiquen e incluyan al menos:
a) Los principios, compromisos, objetivos y estrategia en lo relativo a accionistas, empleados, clientes,
proveedores, cuestiones sociales, medio ambiente, diversidad, responsabilidad fiscal, respeto de los
derechos humanos y prevención de la corrupción y otras conductas ilegales
b) Los métodos o sistemas para el seguimiento del cumplimiento de las políticas, de los riesgos asociados y
su gestión.
c) Los mecanismos de supervisión del riesgo no financiero, incluido el relacionado con aspectos éticos y de
conducta empresarial.
d) Los canales de comunicación, participación y diálogo con los grupos de interés.
e) Las prácticas de comunicación responsable que eviten la manipulación informativa y protejan la
integridad y el honor.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [ X ]
No existe una Política de Responsabilidad Social Corporativa implantada en la Compañía, si bien esta respeta y da estricto cumplimiento
a toda la normativa legal aplicable. En la actualidad se están desarrollando políticas generales en esta materia con ocasión de la publicación del
Estado de Información No Financiera, aplicable desde el presente ejercicio a la Compañía.
56. Que la remuneración de los consejeros sea la necesaria para atraer y retener a los consejeros del perfil deseado
y para retribuir la dedicación, cualificación y responsabilidad que el cargo exija, pero no tan elevada como para
comprometer la independencia de criterio de los consejeros no ejecutivos.
Cumple [ X ] Explique [  ]
57. Que se circunscriban a los consejeros ejecutivos las remuneraciones variables ligadas al rendimiento de la
sociedad y al desempeño personal, así como la remuneración mediante entrega de acciones, opciones o
derechos sobre acciones o instrumentos referenciados al valor de la acción y los sistemas de ahorro a largo
plazo tales como planes de pensiones, sistemas de jubilación u otros sistemas de previsión social.
Se podrá contemplar la entrega de acciones como remuneración a los consejeros no ejecutivos cuando
se condicione a que las mantengan hasta su cese como consejeros. Lo anterior no será de aplicación a
las acciones que el consejero necesite enajenar, en su caso, para satisfacer los costes relacionados con su
adquisición.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [  ]
No se ha regulado dicha limitación por no considerarse relevantes las remuneraciones abonadas mediante la entrega de acciones a favor de
consejeros no ejecutivos.
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58. Que en caso de remuneraciones variables, las políticas retributivas incorporen los límites y las cautelas técnicas
precisas para asegurar que tales remuneraciones guardan relación con el rendimiento profesional de sus
beneficiarios y no derivan solamente de la evolución general de los mercados o del sector de actividad de la
compañía o de otras circunstancias similares.
Y, en particular, que los componentes variables de las remuneraciones:
a) Estén vinculados a criterios de rendimiento que sean predeterminados y medibles y que dichos criterios
consideren el riesgo asumido para la obtención de un resultado.
b) Promuevan la sostenibilidad de la empresa e incluyan criterios no financieros que sean adecuados para
la creación de valor a largo plazo, como el cumplimiento de las reglas y los procedimientos internos de la
sociedad y de sus políticas para el control y gestión de riesgos.
c) Se configuren sobre la base de un equilibrio entre el cumplimiento de objetivos a corto, medio y largo
plazo, que permitan remunerar el rendimiento por un desempeño continuado durante un período
de tiempo suficiente para apreciar su contribución a la creación sostenible de valor, de forma que
los elementos de medida de ese rendimiento no giren únicamente en torno a hechos puntuales,
ocasionales o extraordinarios.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [ X ] No aplicable [  ]
En los últimos ejercicios no se han devengado remuneraciones variables ni está previsto su devengo en los próximos ejercicios, si bien los Estatutos
Sociales si prevén dicha posibilidad. Por ello, y aunque no se cumple formalmente la recomendación la política retributiva de la sociedad está
basada en la transparencia, en la profesionalidad y en la efectiva dedicación a los cometidos que en cada momento precise la Sociedad, así como
presidida por la proporcionalidad y coherencia con los proyectos e hitos efectivamente desarrollados y alcanzados por la Compañía en cada
momento, así como por la escasez de recursos y la política de reducción de costes que preside toda la actuación del Consejo de Administración
de la Compañía. El fundamento general de la política retributiva es remunerar a los consejeros por su dedicación a las funciones desempeñadas,
velando por su adecuación y procurando que la retribución sea moderada en atención a la situación de la empresa y las circunstancias del
mercado, sin que la retribución pueda, en ningún caso, comprometer la independencia de criterio de los consejeros. Los criterios en la política
de retribuciones de la compañía parten de los principios de moderación en atención a los resultados de la empresa, adecuación a la efectiva
dedicación y desempeño de los consejeros y transparencia.
Por ello, consideramos que en la práctica si se cumple dicha recomendación.
59. Que el pago de los componentes variables de la remuneración quede sujeto a una comprobación suficiente
de que se han cumplido de modo efectivo las condiciones de rendimiento o de otro tipo previamente
establecidas. Las entidades incluirán en el informe anual de remuneraciones de los consejeros los criterios en
cuanto al tiempo requerido y métodos para tal comprobación en función de la naturaleza y características de
cada componente variable.
Que, adicionalmente, las entidades valoren el establecimiento de una cláusula de reducción (‘malus’) basada
en el diferimiento por un período suficiente del pago de una parte de los componentes variables que implique
su pérdida total o parcial en el caso de que con anterioridad al momento del pago se produzca algún evento
que lo haga aconsejable.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
60. Que las remuneraciones relacionadas con los resultados de la sociedad tomen en cuenta las eventuales
salvedades que consten en el informe del auditor externo y minoren dichos resultados.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [  ]
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DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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61. Que un porcentaje relevante de la remuneración variable de los consejeros ejecutivos esté vinculado a la
entrega de acciones o de instrumentos financieros referenciados a su valor.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
62. Que una vez atribuidas las acciones, las opciones o instrumentos financieros correspondientes a los sistemas
retributivos, los consejeros ejecutivos no puedan transferir su titularidad o ejercitarlos hasta transcurrido un
plazo de al menos tres años.
Se exceptúa el caso en el que el consejero mantenga, en el momento de la transmisión o ejercicio, una
exposición económica neta a la variación del precio de las acciones por un valor de mercado equivalente a
un importe de al menos dos veces su remuneración fija anual mediante la titularidad de acciones, opciones u
otros instrumentos financieros.
Lo anterior no será de aplicación a las acciones que el consejero necesite enajenar para satisfacer los
costes relacionados con su adquisición o, previa apreciación favorable de la comisión de nombramientos y
retribuciones, para hacer frente a situaciones extraordinarias sobrevenidas que lo requieran.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
63. Que los acuerdos contractuales incluyan una cláusula que permita a la sociedad reclamar el reembolso de
los componentes variables de la remuneración cuando el pago no haya estado ajustado a las condiciones
de rendimiento o cuando se hayan abonado atendiendo a datos cuya inexactitud quede acreditada con
posterioridad.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
64. Que los pagos por resolución o extinción del contrato no superen un importe equivalente a dos años de la
retribución total anual y que no se abonen hasta que la sociedad haya podido comprobar que el consejero ha
cumplido con los criterios o condiciones establecidos para su percepción.
A efectos de esta recomendación, entre los pagos por resolución o extinción contractual se considerarán
cualesquiera abonos cuyo devengo u obligación de pago surja como consecuencia o con ocasión de la
extinción de la relación contractual que vinculaba al consejero con la sociedad, incluidos los importes no
previamente consolidados de sistemas de ahorro a largo plazo y las cantidades que se abonen en virtud de
pactos de no competencia post-contractual.
Cumple [  ] Cumple parcialmente [  ] Explique [  ] No aplicable [ X ]
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO
DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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H. OTRAS INFORMACIONES DE INTERÉS
1. Si existe algún aspecto relevante en materia de gobierno corporativo en la sociedad o en las entidades del
grupo que no se haya recogido en el resto de apartados del presente informe, pero que sea necesario incluir
para recoger una información más completa y razonada sobre la estructura y prácticas de gobierno en la
entidad o su grupo, detállelos brevemente.
2. Dentro de este apartado, también podrá incluirse cualquier otra información, aclaración o matiz relacionado
con los anteriores apartados del informe en la medida en que sean relevantes y no reiterativos.
En concreto, se indicará si la sociedad está sometida a legislación diferente a la española en materia de
gobierno corporativo y, en su caso, incluya aquella información que esté obligada a suministrar y sea distinta de
la exigida en el presente informe.
3. La sociedad también podrá indicar si se ha adherido voluntariamente a otros códigos de principios éticos
o de buenas prácticas, internacionales, sectoriales o de otro ámbito. En su caso, se identificará el código en
cuestión y la fecha de adhesión. En particular, hará mención a si se ha adherido al Código de Buenas Prácticas
Tributarias, de 20 de julio de 2010:
El crecimiento de la compañía, fundamentalmente durante el último ejercicio, debido a las numerosas operaciones corporativas llevadas a cabo,
que han provocado la aparición de distintas estructuras corporativas, han provocado que por parte de la dirección y el Consejo de Administración,
en colaboración con sus Comisiones, se estén estudiando las distintas necesidades y complejidades surgidas, de forma que se puedan implantar
sistemas formales para la mitigación de cualquier riesgo en materia de Gobierno Corporativo.
Este informe anual de gobierno corporativo ha sido aprobado por el consejo de Administración de la sociedad, en su
sesión de fecha:
28/04/2022
Indique si ha habido consejeros que hayan votado en contra o se hayan abstenido en relación con la aprobación del
presente Informe.
[  ]
[ √ ]
Sí
No
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LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS
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DATOS IDENTIFICATIVOS DEL EMISOR
Fecha fin del ejercicio de referencia:
31/12/2021
CIF:
A-08049793
Denominación Social:
URBAS GRUPO FINANCIERO, S.A.
Domicilio social:
CALLE GOBELAS, Nº 15 MADRID
INFORME ANUAL SOBRE REMUNERACIONES DE
LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS
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A. POLÍTICA DE REMUNERACIONES DE LA SOCIEDAD PARA EL EJERCICIO EN CURSO
A.1.1 Explique la política vigente de remuneraciones de los consejeros aplicable al ejercicio en curso. En la medida
que sea relevante se podrá incluir determinada información por referencia a la política de retribuciones
aprobada por la junta general de accionistas, siempre que la incorporación sea clara, específica y concreta.
Se deberán describir las determinaciones específicas para el ejercicio en curso, tanto de las remuneraciones de
los consejeros por su condición de tal como por el desempeño de funciones ejecutivas, que hubiera llevado a
cabo el consejo de conformidad con lo dispuesto en los contratos firmados con los consejeros ejecutivos y con
la política de remuneraciones aprobada por la junta general.
En cualquier caso, se deberá informar, como mínimo, de los siguientes aspectos:
a) Descripción de los procedimientos y órganos de la sociedad involucrados en la determinación, aprobación
y aplicación de la política de remuneraciones y sus condiciones.
b) Indique y, en su caso, explique si se han tenido en cuenta empresas comparables para establecer la
política de remuneración de la sociedad.
c) Información sobre si ha participado algún asesor externo y, en su caso, identidad del mismo
d) Procedimientos contemplados en la política de remuneraciones vigente de los consejeros para aplicar
excepciones temporales a la política, condiciones en las que se puede recurrir a esas excepciones y
componentes que pueden ser objeto de excepción según la política.
El artículo 529 novodecies del Real Decreto Legislativo 1/2010, de 2 de julio por el que se aprueba el texto refundido de la Ley de Sociedades
de Capital (en adelante “Ley de Sociedades de Capital”) establece que la política de remuneraciones de los consejeros se aprobará por la Junta
General de Accionistas al menos cada tres años, y que la propuesta de la política de remuneraciones del Consejo de Administración será motivada
y deberá ir acompañada de un informe específico de la Comisión de Nombramientos y Retribuciones. Cualquier modificación de la misma
durante dicho plazo requerirá la previa aprobación de la junta general de accionistas.
El Reglamento del Consejo de Administración de Urbas Grupo Financiero, S.A. en su artículo 32 atribuye a dicha Comisión la función de elevar al
Consejo propuesta sobre el sistema de retribuciones anuales de los consejeros. Por todo lo anteriormente indicado, la Comisión de
Nombramientos y Retribuciones ha acordado elevar al Consejo de Administración el presente informe específico sobre el informe anual de
remuneraciones de los consejeros, cuya aprobación se propone con carácter consultivo a la Junta General de accionistas ordinaria a celebrar
durante el presente ejercicio 2022, y que contiene información sobre la política de remuneraciones de los consejeros aplicable al ejercicio en curso,
así como un resumen global sobre la aplicación de la política de remuneraciones durante el ejercicio pasado, y el detalle de las remuneraciones
individuales devengadas por todos los conceptos por cada uno de los consejeros en dicho ejercicio. El presente informe también contiene un
detalle de las características de la política retributiva de los consejeros para los ejercicios 2022 y siguientes.
No se han tenido en cuenta empresas comparables para establecer la política de remuneración de la sociedad.
No ha participado asesor externo alguno para establecer la política de remuneración de la sociedad.
A.1.2 Importancia relativa de los conceptos retributivos variables respecto a los fijos (mix retributivo) y qué criterios
y objetivos se han tenido en cuenta en su determinación y para garantizar un equilibrio adecuado entre
los componentes fijos y variables de la remuneración. En particular, señale las acciones adoptadas por la
sociedad en relación con el sistema de remuneración para reducir la exposición a riesgos excesivos y ajustarlo
a los objetivos, valores e intereses a largo plazo de la sociedad, lo que incluirá, en su caso, una referencia a
medidas previstas para garantizar que en la política de remuneración se atienden a los resultados a largo
plazo de la sociedad, las medidas adoptadas en relación con aquellas categorías de personal cuyas actividades
profesionales tengan una repercusión material en el perfil de riesgos de la entidad y medidas previstas para
evitar conflictos de intereses.
Asimismo, señale si la sociedad ha establecido algún período de devengo o consolidación de determinados
conceptos retributivos variables, en efectivo, acciones u otros instrumentos financieros, un período de
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diferimiento en el pago de importes o entrega de instrumentos financieros ya devengados y consolidados, o si
se ha acordado alguna cláusula de reducción de la remuneración diferida aún no consolidada o que obligue
al consejero a la devolución de remuneraciones percibidas, cuando tales remuneraciones se hayan basado
atendiendo a unos datos cuya inexactitud haya quedado después demostrada de forma manifiesta.
El fundamento general de la política retributiva es remunerar a los consejeros por su dedicación a las funciones desempeñadas, velando por su
adecuación y procurando que la retribución sea moderada en atención a la situación de la empresa y las circunstancias del mercado, sin que la
retribución pueda, en ningún caso, comprometer la independencia de criterio de los consejeros. Los criterios en la política de retribuciones de la
compañía parten de los principios de moderación en atención a los resultados de la empresa, adecuación a la efectiva dedicación y desempeño
de los consejeros y transparencia.
La retribución de los Consejeros consistirá en una asignación mensual fija y determinada y en dietas de asistencia a las reuniones del Consejo
de Administración y de sus Comisiones. El importe de las retribuciones que puede satisfacer la Compañía al conjunto de sus Consejeros por
ambos conceptos será el que a tal efecto determine la Junta General de Accionistas, el cual permanecerá vigente hasta tanto ésta no acuerde su
modificación. La fijación de la cantidad exacta a abonar dentro de ese límite y su distribución entre los distintos Consejeros corresponde al Consejo
de Administración, que tendrá en cuenta a tal efecto las funciones y responsabilidades atribuidas a cada Consejero, la pertenencia a comisiones
del Consejo y las demás circunstancias objetivo que considere relevantes.
Adicionalmente y con independencia de la retribución contemplada en el apartado anterior, se prevé el establecimiento de sistemas de
remuneración referenciados al valor de cotización de las acciones o que conlleven la entrega de acciones o de derechos de opción sobre acciones,
destinados a los Consejeros. La aplicación de dichos sistemas de retribución deberá ser acordada por la Junta General de Accionistas que
determinará el valor de las acciones que se tome como referencia, el número de acciones a entregar a cada Consejero el precio de este sistema de
retribución y demás condiciones que estime oportunas.
La sociedad no ha establecido período de devengo o consolidación de determinados conceptos retributivos variables, en efectivo, acciones u otros
instrumentos financieros, ni período de diferimiento en el pago de importes o entrega de instrumentos financieros ya devengados y consolidados,
ni se ha acordado alguna cláusula de reducción de la remuneración diferida o que obligue al consejero a la devolución de remuneraciones
percibidas, pues no se han devengado retribuciones de este tipo.
A.1.3 Importe y naturaleza de los componentes fijos que se prevé devengarán en el ejercicio los consejeros en su
condición de tales.
Se devengará una cantidad fija por su pertenencia al órgano de Administración y que se fija en función del cargo ocupado y para el que han sido
designados de conformidad con los siguientes criterios:
- Presidente: 80.000 €.
- Vicepresidente: 60.000 €.
- Vocal: 12.000 €.
- Secretario: 30.000 €.
- Consejero Coordinador: 6.000 €.
Además se devengará en concepto de dietas por asistencia a cada sesión del Consejo y de sus comisiones que consisten en un importe fijo por
sesión por asistencia efectiva. Las dietas se fijan en las siguientes cantidades, no teniendo influencia en dichas dietas el cargo ocupado por cada
uno de los consejeros: La dieta por asistencia al Consejo de Administración es de 1.000 € y la dieta por asistencia a las Comisiones es de 750 €.
A.1.4 Importe y naturaleza de los componentes fijos que serán devengados en el ejercicio por el desempeño de
funciones de alta dirección de los consejeros ejecutivos.
El Consejo de Administración, a propuesta de esta Comisión acordó la aprobación y ratificación de contratos a suscribir por la sociedad con
la sociedad QUANTIUM VENTURE S.L., debido a su condición de Consejero Delegado de la compañía, y reuniendo la condición de Consejero
Ejecutivos de la compañía, de conformidad con lo previsto en el art. 249.3 de la Ley de Sociedades de Capital, en su nueva redacción dada por la
Ley 31/2014, de 3 de diciembre, por la que se modifica la Ley de Sociedades de Capital para la mejora del gobierno corporativo.
El Consejo de Administración de fecha 14 de enero de 2019, acordó designar a la sociedad QUANTIUM VENTURE S.L. para el ejercicio del cargo de
Consejero Delegado de la Compañía.
De conformidad con el texto legal citado “Cuando un miembro del consejo de administración sea nombrado consejero delegado o se le
atribuyan funciones ejecutivas en virtud de otro título, será necesario que se celebre un contrato entre este y la sociedad que deberá ser aprobado
previamente por el consejo de administración con el voto favorable de las dos terceras partes de sus miembros. El consejero afectado deberá
abstenerse de asistir a la deliberación y de participar en la votación.
“En el contrato se detallarán todos los conceptos por los que pueda obtener una retribución por el desempeño de funciones ejecutivas, incluyendo,
en su caso, la eventual indemnización por cese anticipado en dichas funciones y las cantidades a abonar por la sociedad en concepto de primas
de seguro o de contribución a sistemas de ahorro. El consejero no podrá percibir retribución alguna por el desempeño de funciones ejecutivas
cuyas cantidades o conceptos no estén previstos en ese contrato.”
En dicho sentido se acordó suscribir contrato con el consejero citado por el que esta se compromete a desempeñar las funciones propias de
Consejero ejecutivo de la compañía, de conformidad con las previsiones legales y estatutarias, sometido por ello a todas las obligaciones de lealtad
y diligencia previstas.
Como contraprestación la Compañía abonará la cantidad de 15.000 € mensuales, cantidad que se verá incrementado en su caso con los
impuestos correspondientes.
Igualmente con motivo de la adquisición de la sociedad CONSTRUCCIONES MURIAS S.A., y más concretamente del nombramiento del Consejero
D. ADOLFO JOSÉ GUERRERO HIDALGO como representante físico de "GUADAHERMOSA ACTIVOS S.L.", a efectos de desempeñar el cargo de
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LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS
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Administrador Único de la primera, con fecha 19 de marzo de 2020, la Comisión de Nombramientos y retribuciones acordó proponer al Consejo
de Administración la suscripción de contrato con dicha persona nombrada, D. ADOLFO JOSÉ GUERRERO HIDALGO, que a partir de dicha fecha
ostentaría la condición de Consejero Ejecutivo de la compañía, de conformidad con lo previsto en el art. 249.3 de la Ley de Sociedades de Capital,
en su nueva redacción dada por la Ley 31/2014, de 3 de diciembre, por la que se modifica la Ley de Sociedades de Capital para la mejora del
gobierno corporativo.
En dicho sentido se acordó suscribir contrato con el consejero citado en el que como contraprestación la Compañía abonaría la cantidad de
10.000 € mensuales, hasta el mes de Noviembre del ejercicio 20201, en el cual se incrementó dicha cantidad hasta los 15.000 € mensuales debido
a su designación como representante de la Compañía de los grupos Joca y Ecisa Construcción
En ninguno de los dos casos se prevén indemnizaciones por cese anticipado, teniendo dichos contratos duración por periodos anuales
prorrogables salvo que estas cesen en su cargo de forma anticipada, momento en el cual se dará por terminado el contrato previsto sin que ello dé
lugar a indemnización alguna.
A.1.5 Importe y naturaleza de cualquier componente de remuneración en especie que será devengado en el
ejercicio incluyendo, pero no limitado a, las primas de seguros abonadas en favor del consejero.
No se han devengado remuneraciones en especie.
A.1.6 Importe y naturaleza de los componentes variables, diferenciando entre los establecidos a corto y largo plazo.
Parámetros financieros y no financieros, incluyendo entre estos últimos los sociales, medioambientales y de
cambio climático, seleccionados para determinar la remuneración variable en el ejercicio en curso, explicación
de en qué medida tales parámetros guardan relación con el rendimiento, tanto del consejero, como de la
entidad y con su perfil de riesgo, y la metodología, plazo necesario y técnicas previstas para poder determinar,
al finalizar el ejercicio, el grado efectivo de cumplimiento de los parámetros utilizados en el diseño de la
remuneración variable, explicando los criterios y factores que aplica en cuanto al tiempo requerido y métodos
para comprobar que se han cumplido de modo efectivo las condiciones de rendimiento o de cualquier otro
tipo a las que estaba vinculado el devengo y la consolidación de cada componente de la retribución variable.
Indique el rango en términos monetarios de los distintos componentes variables en función del grado de
cumplimiento de los objetivos y parámetros establecidos, y si existe algún importe monetario máximo en
términos absolutos.
Según el artículo 28 de los Estatutos del beneficio líquido que resulte del Balance después de deducidos los gastos y de atender debidamente las
amortizaciones, se aplicará:
a) La cantidad precisa para cumplir las obligaciones impuestas por la Ley sobre Reservas obligatorias.
b) Hasta un cinco por ciento al Consejo de Administración, que éste repartirá como juzgue oportuno. Para que esta detracción pueda tener
lugar, será condición precisa que la Sociedad se halle al corriente de sus obligaciones sobre Reservas legales y estatutarias y que con cargo a los
beneficios del ejercicio se haya reconocido a los accionistas el derecho a un dividendo no inferior al cuatro por ciento sobre el valor nominal de las
acciones.
c) El resto se distribuirá en la forma que acuerde la Junta General a propuesta del Consejo de Administración.
En el presente ejercicio no se ha devengado retribución variable.
A.1.7 Principales características de los sistemas de ahorro a largo plazo. Entre otra información, se indicarán las
contingencias cubiertas por el sistema, si es de aportación o prestación definida, la aportación anual que se
tenga que realizar a los sistemas de aportación definida, la prestación a la que tengan derecho los beneficiarios
en el caso de sistemas de prestación definida, las condiciones de consolidación de los derechos económicos a
favor de los consejeros y su compatibilidad con cualquier tipo de pago o indemnización por resolución o cese
anticipado, o derivado de la terminación de la relación contractual, en los términos previstos, entre la sociedad
y el consejero.
Se deberá indicar si el devengo o consolidación de alguno de los planes de ahorro a largo plazo está vinculado
a la consecución de determinados objetivos o parámetros relacionados con el desempeño a corto y largo plazo
del consejero.
No se han devengado retribuciones de este tipo.
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LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS
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A.1.8 Cualquier tipo de pago o indemnización por resolución o cese anticipado o derivado de la terminación
de la relación contractual en los términos previstos entre la sociedad y el consejero, sea el cese a voluntad
de la empresa o del consejero, así como cualquier tipo de pactos acordados, tales como exclusividad, no
concurrencia post-contractual y permanencia o fidelización, que den derecho al consejero a cualquier tipo de
percepción.
No hay actualmente pagos o indemnizaciones pactadas.
A.1.9 Indique las condiciones que deberán respetar los contratos de quienes ejerzan funciones de alta dirección
como consejeros ejecutivos. Entre otras, se informará sobre la duración, los límites a las cuantías de
indemnización, las cláusulas de permanencia, los plazos de preaviso, así como el pago como sustitución
del citado plazo de preaviso, y cualesquiera otras cláusulas relativas a primas de contratación, así como
indemnizaciones o blindajes por resolución anticipada o terminación de la relación contractual entre la
sociedad y el consejero ejecutivo. Incluir, entre otros, los pactos o acuerdos de no concurrencia, exclusividad,
permanencia o fidelización y no competencia post-contractual, salvo que se hayan explicado en el apartado
anterior.
De conformidad con lo previsto en el art. 249.3 de la Ley de Sociedades de Capital, “Cuando un miembro del consejo de administración sea
nombrado consejero delegado o se le atribuyan funciones ejecutivas en virtud de otro título, será necesario que se celebre un contrato entre
este y la sociedad que deberá ser aprobado previamente por el consejo de administración con el voto favorable de las dos terceras partes de sus
miembros. El consejero afectado deberá abstenerse de asistir a la deliberación y de participar en la votación.
“En el contrato se detallarán todos los conceptos por los que pueda obtener una retribución por el desempeño de funciones ejecutivas, incluyendo,
en su caso, la eventual indemnización por cese anticipado en dichas funciones y las cantidades a abonar por la sociedad en concepto de primas
de seguro o de contribución a sistemas de ahorro. El consejero no podrá percibir retribución alguna por el desempeño de funciones ejecutivas
cuyas cantidades o conceptos no estén previstos en ese contrato.”
No se prevén indemnizaciones por cese anticipado, teniendo dichos contratos duración por periodos anuales prorrogables salvo que estas cesen
en su cargo de forma anticipada, momento en el cual se dará por terminado el contrato previsto sin que ello dé lugar a indemnización alguna.
A.1.10La naturaleza e importe estimado de cualquier otra remuneración suplementaria que será devengada por los
consejeros en el ejercicio en curso en contraprestación por servicios prestados distintos de los inherentes a su
cargo.
No existen remuneraciones suplementarias.
A.1.11 Otros conceptos retributivos como los derivados, en su caso, de la concesión por la sociedad al consejero de
anticipos, créditos y garantías y otras remuneraciones.
No existen otros conceptos retributivos.
A.1.12La naturaleza e importe estimado de cualquier otra remuneración suplementaria prevista no incluida en
los apartados anteriores, ya sea satisfecha por la entidad u otra entidad del grupo, que se devengará por los
consejeros en el ejercicio en curso.
No existe remuneraciones suplementarias.
A.2. Explique cualquier cambio relevante en la política de remuneraciones aplicable en el ejercicio en curso
derivada de:
a) Una nueva política o una modificación de la política ya aprobada por la Junta.
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b) Cambios relevantes en las determinaciones específicas establecidas por el consejo para el ejercicio en
curso de la política de remuneraciones vigente respecto de las aplicadas en el ejercicio anterior.
c) Propuestas que el consejo de administración hubiera acordado presentar a la junta general de accionistas
a la que se someterá este informe anual y que se propone que sean de aplicación al ejercicio en curso.
A fecha de este informe y dada la evolución del grupo durante el último año no se prevén modificaciones en la política de retribuciones, salvo la
posible modificación y aumento de contratos con Consejeros Ejecutivos, para lo cual se seguirán los cauces del art. 249.3 de la Ley de Sociedades
de Capital.
A.3. Identifique el enlace directo al documento en el que figure la política de remuneraciones vigente de la
sociedad, que debe estar disponible en la página web de la sociedad.
https://grupourbas.com/accionistas-e-inversores/
A.4. Explique, teniendo en cuenta los datos facilitados en el apartado B.4, cómo se ha tenido en cuenta el voto de
los accionistas en la junta general a la que se sometió a votación, con carácter consultivo, el informe anual de
remuneraciones del ejercicio anterior.
Teniendo en cuenta los resultados de la votación y la situación económica actual se ha mantenido la misma política de remuneraciones existente.
Si bien se ha previsto una actualización debido a la evolución de la Compañía y la diversificación del negocio que ha conllevado una carga de
trabajo extraordinario para el equipo gestor y el Consejo de Administración, siempre dentro de la moderación que preside la política retributiva
vigente.
B. RESUMEN GLOBAL DE CÓMO SE APLICÓ LA POLÍTICA DE RETRIBUCIONES DURANTE EL EJERCICIO CERRADO
B.1.1 Explique el proceso que se ha seguido para aplicar la política de remuneraciones y determinar las retribuciones
individuales que se reflejan en la sección C del presente informe. Esta información incluirá el papel
desempeñado por la comisión de retribuciones, las decisiones tomadas por el consejo de administración y,
en su caso, la identidad y el rol de los asesores externos cuyos servicios se hayan utilizado en el proceso de
aplicación de la política retributiva en el ejercicio cerrado.
El Reglamento del Consejo de Administración de Urbas Grupo Financiero, S.A. en su artículo 32 atribuye a dicha Comisión la función de elevar al
Consejo propuesta sobre el sistema de retribuciones anuales de los consejeros. Por todo lo anteriormente indicado, la Comisión de
Nombramientos y Retribuciones ha acordado elevar al Consejo de Administración el presente informe específico sobre el informe anual de
remuneraciones de los consejeros, cuya aprobación se propone con carácter consultivo a la Junta General de accionistas ordinaria a celebrar
durante el presente ejercicio 2022, y que contiene información sobre la política de remuneraciones de los consejeros aplicable al ejercicio en curso,
así como un resumen global sobre la aplicación de la política de remuneraciones durante el ejercicio cerrado, y el detalle de las remuneraciones
individuales devengadas por todos los conceptos por cada uno de los consejeros en dicho ejercicio. El presente informe también contiene un
detalle de las características de la política retributiva de los consejeros para el ejercicio 2022.
No han intervenido asesores externos en el proceso de aplicación de la política retributiva en el ejercicio cerrado
B.1.2 Explique cualquier desviación del procedimiento establecido para la aplicación de la política de
remuneraciones que se haya producido durante el ejercicio.
No se han producido desviaciones del procedimiento establecido durante el ejercicio.
B.1.3 Indique si se ha aplicado cualquier excepción temporal a la política de remuneraciones y, de haberse
aplicado, explique las circunstancias excepcionales que han motivado la aplicación de estas excepciones, los
componentes específicos de la política retributiva afectados y las razones por las que la entidad considera que
esas excepciones han sido necesarias para servir a los intereses a largo plazo y la sostenibilidad de la sociedad
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LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS
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en su conjunto o para asegurar su viabilidad. Cuantifique, asimismo, el impacto que la aplicación de estas
excepciones ha tenido sobre la retribución de cada consejero en el ejercicio.
No se han aplicado excepciones temporales a la política de remuneraciones durante el ejercicio.
B.2. Explique las diferentes acciones adoptadas por la sociedad en relación con el sistema de remuneración y
cómo han contribuido a reducir la exposición a riesgos excesivos y ajustarlo a los objetivos, valores e intereses
a largo plazo de la sociedad, incluyendo una referencia a las medidas que han sido adoptadas para garantizar
que en la remuneración devengada se ha atendido a los resultados a largo plazo de la sociedad y alcanzado
un equilibrio adecuado entre los componentes fijos y variables de la remuneración, qué medidas han sido
adoptadas en relación con aquellas categorías de personal cuyas actividades profesionales tengan una
repercusión material en el perfil de riesgos de la entidad, y qué medidas han sido adoptadas para evitar
conflictos de intereses, en su caso.
Las acciones adoptadas se han limitado a cumplir la política de retribuciones vigente que la sociedad entiende cumple los requisitos descritos.
B.3. Explique cómo la remuneración devengada y consolidada en el ejercicio cumple con lo dispuesto en la
política de retribución vigente y, en particular, cómo contribuye al rendimiento sostenible y a largo plazo de la
sociedad.
Informe igualmente sobre la relación entre la retribución obtenida por los consejeros y los resultados u otras
medidas de rendimiento, a corto y largo plazo, de la entidad, explicando, en su caso, cómo las variaciones
en el rendimiento de la sociedad han podido influir en la variación de las remuneraciones de los consejeros,
incluyendo las devengadas cuyo pago se hubiera diferido, y cómo éstas contribuyen a los resultados a corto y
largo plazo de la sociedad.
La remuneraciones devengadas están basadas en la transparencia, en la profesionalidad y en la efectiva dedicación a los cometidos que en cada
momento precise la Sociedad, así como presidida por la proporcionalidad y coherencia con los proyectos e hitos efectivamente desarrollados
y alcanzados por la Compañía en cada momento, así como por la escasez de recursos y la política de reducción de costes que preside toda la
actuación del Consejo de Administración de la Compañía. Los criterios en la política de retribuciones de la compañía parten de los principios de
moderación en atención a los resultados de la empresa, adecuación a la efectiva dedicación y desempeño de los consejeros y transparencia.
B.4. Informe del resultado de la votación consultiva de la junta general al informe anual sobre remuneraciones del
ejercicio anterior, indicando el número de abstenciones y de votos negativos, en blanco y a favor que se hayan
emitido:
Número % sobre el total
Votos emitidos 502.179.626 100,00
Número % sobre emitidos
Votos negativos 21.420 0,01
Votos a favor 502.158.150 99,99
Votos en blanco 0,00
Abstenciones 56 0,00
Observaciones
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B.5. Explique cómo se han determinado los componentes fijos devengados y consolidados durante el ejercicio por
los consejeros en su condición de tales, su proporción relativa para cada consejero y cómo han variado respecto
al año anterior.
Los componentes fijos han sido designados de conformidad con los siguientes criterios:
- Presidente: 80.000 €.
- Vicepresidente: 60.000 €.
- Vocal: 12.000 €.
- Consejero Coordinador: 6.000 €.
La única variación respecto al año anterior se debe al ligero aumento del importe de los componentes incluido en el Informe Anual del ejercicio
anterior.
B.6. Explique cómo se han determinado los sueldos devengados y consolidados, durante el ejercicio cerrado,
por cada uno de los consejeros ejecutivos por el desempeño de funciones de dirección, y cómo han variado
respecto al año anterior.
La retribución devengada por el Consejero la sociedad QUANTIUM VENTURE S.L., debido a su condición de Consejero Delegado de la compañía,
asciende a la cantidad de 15.000 € mensuales, cantidad que se verá incrementado en su caso con los impuestos correspondientes.
La retribución devengada por el Consejero D. ADOLFO JOSÉ GUERRERO HIDALGO como consejero ejecutivo de la compañía, ha ascendido a la
cantidad de 10.000 € mensuales, cantidad que se verá incrementado en su caso con los impuestos correspondientes, hasta el mes de Noviembre,
en el cual se incrementó dicha cantidad hasta los 15.000 € mensuales debido a su designación como representante de la Compañía de los grupos
Joca y Ecisa Construcción.
B.7. Explique la naturaleza y las principales características de los componentes variables de los sistemas retributivos
devengados y consolidados en el ejercicio cerrado.
En particular:
a) Identifique cada uno de los planes retributivos que han determinado las distintas remuneraciones
variables devengadas por cada uno de los consejeros durante el ejercicio cerrado, incluyendo información
sobre su alcance, su fecha de aprobación, fecha de implantación, condiciones en su caso de consolidación,
periodos de devengo y vigencia, criterios que se han utilizado para la evaluación del desempeño y cómo
ello ha impactado en la fijación del importe variable devengado, así como los criterios de medición
que se han utilizado y el plazo necesario para estar en condiciones de medir adecuadamente todas las
condiciones y criterios estipulados, debiendo explicarse en detalle los criterios y factores que ha aplicado
en cuanto al tiempo requerido y métodos para comprobar que se han cumplido de modo efectivo las
condiciones de rendimiento o de cualquier otro tipo a las que estaba vinculado el devengo y consolidación
de cada componente de la retribución variable.
b) En el caso de planes de opciones sobre acciones u otros instrumentos financieros, las características
generales de cada plan incluirán información sobre las condiciones tanto para adquirir su titularidad
incondicional (consolidación), como para poder ejercitar dichas opciones o instrumentos financieros,
incluyendo el precio y plazo de ejercicio.
c) Cada uno de los consejeros, y su categoría (consejeros ejecutivos, consejeros externos dominicales,
consejeros externos independientes u otros consejeros externos), que son beneficiarios de sistemas
retributivos o planes que incorporan una retribución variable.
d) En su caso, se informará sobre los periodos de devengo o de aplazamiento de pago establecidos que se
hayan aplicado y/o los periodos de retención/no disposición de acciones u otros instrumentos financieros,
si existieran.
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LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS
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Explique los componentes variables a corto plazo de los sistemas retributivos:
No se han devengado componentes variables a corto plazo.
Explique los componentes variables a largo plazo de los sistemas retributivos:
No se han devengado componentes variables a largo plazo.
B.8. Indique si se ha procedido a reducir o a reclamar la devolución de determinados componentes variables
devengados cuando se hubiera, en el primer caso, diferido el pago de importes no consolidados o, en el
segundo caso, consolidado y pagado, atendiendo a unos datos cuya inexactitud haya quedado después
demostrada de forma manifiesta. Describa los importes reducidos o devueltos por la aplicación de las cláusulas
de reducción (malus) o devolución (clawback), por qué se han ejecutado y los ejercicios a que corresponden.
No se ha procedido a reducir o a reclamar la devolución de determinados componentes variables por no haberse devengado en los últimos
ejercicios.
B.9. Explique las principales características de los sistemas de ahorro a largo plazo cuyo importe o coste anual
equivalente figura en los cuadros de la Sección C, incluyendo jubilación y cualquier otra prestación de
supervivencia, que sean financiados, parcial o totalmente, por la sociedad, ya sean dotados interna o
externamente, indicando el tipo de plan, si es de aportación o prestación definida, las contingencias que cubre,
las condiciones de consolidación de los derechos económicos a favor de los consejeros y su compatibilidad con
cualquier tipo de indemnización por resolución anticipada o terminación de la relación contractual entre la
sociedad y el consejero.
No existen sistemas de ahorro a largo plazo financiados, parcial o totalmente, por la sociedad.
B.10. Explique, en su caso, las indemnizaciones o cualquier otro tipo de pago derivados del cese anticipado, sea el
cese a voluntad de la empresa o del consejero, o de la terminación del contrato, en los términos previstos en el
mismo, devengados y/o percibidos por los consejeros durante el ejercicio cerrado.
No han existido indemnizaciones o cualquier otro tipo de pago derivados del cese anticipado, devengados y/o percibidos por los consejeros
durante el ejercicio cerrado.
B.11. Indique si se han producido modificaciones significativas en los contratos de quienes ejerzan funciones de alta
dirección como consejeros ejecutivos y, en su caso, explique las mismas. Asimismo, explique las condiciones
principales de los nuevos contratos firmados con consejeros ejecutivos durante el ejercicio, salvo que se hayan
explicado en el apartado A.1.
La única variación respecto al año anterior se debe al incremento en la retribución de D. Adolfo José Guerrero a partir del mes de Noviembre de
2021, en el cual se incrementó dicha cantidad hasta los 15.000 € mensuales debido a su designación como representante de la Compañía de los
grupos Joca y Ecisa Construcción.
B.12. Explique cualquier remuneración suplementaria devengada a los consejeros como contraprestación por los
servicios prestados distintos de los inherentes a su cargo.
No han existido remuneraciones suplementarias.
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B.13. Explique cualquier retribución derivada de la concesión de anticipos, créditos y garantías, con indicación del
tipo de interés, sus características esenciales y los importes eventualmente devueltos, así como las obligaciones
asumidas por cuenta de ellos a título de garantía.
No han existido retribuciones de este tipo.
B.14. Detalle la remuneración en especie devengada por los consejeros durante el ejercicio, explicando brevemente
la naturaleza de los diferentes componentes salariales.
No se han devengado remuneraciones en especie.
B.15. Explique las remuneraciones devengadas por el consejero en virtud de los pagos que realice la sociedad
cotizada a una tercera entidad en la cual presta servicios el consejero, cuando dichos pagos tengan como fin
remunerar los servicios de éste en la sociedad.
No se han devengado remuneraciones en los conceptos indicados.
B.16. Explique y detalles los importes devengados en el ejercicio en relación con cualquier otro concepto retributivo
distinto de los anteriores, cualquiera que sea su naturaleza o la entidad del grupo que lo satisfaga, incluyendo
todas las prestaciones en cualquiera de sus formas, como cuando tenga la consideración de operación
vinculada o, especialmente, cuando afecte de manera significativa a la imagen fiel de las remuneraciones
totales devengadas por el consejero, debiendo explicarse el importe otorgado o pendiente de pago, la
naturaleza de la contraprestación recibida y las razones por las que se habría considerado, en su caso, que no
constituye una remuneración al consejero por su condición de tal o en contraprestación por el desempeño de
sus funciones ejecutivas, y si se ha considerado apropiado o no incluirse entre los importes devengados en el
apartado de “otros conceptos” de la sección C.
No han existido conceptos retributivos distintos de los anteriores.
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C. DETALLE DE LAS RETRIBUCIONES INDIVIDUALES CORRESPONDIENTES A CADA UNO DE LOS CONSEJEROS
Nombre Tipología Periodo de devengo ejercicio 2021
QUAMTIUM VENTURE S.L. Presidente Ejecutivo Desde 01/01/2021 hasta 31/12/2021
SANZAR ASESORÍA S.L. Consejero Coordinador Desde 01/01/2021 hasta 31/12/2021
Don ADOLFO JOSÉ GUERRERO HIDALGO Consejero Ejecutivo Desde 01/01/2021 hasta 31/12/2021
Don PABLO COBO MORAL Consejero Independiente Desde 01/01/2021 hasta 31/12/2021
Don LUIS RAMOS ATIENZA Consejero Independiente Desde 01/01/2021 hasta 31/12/2021
Don JOAO JOSE DE GOUVEIA Consejero Dominical Desde 06/08/2021 hasta 31/12/2021
Don ALBERTO ARAGONES MONJAS Consejero Dominical Desde 06/08/2021 hasta 31/12/2021
Don JESUS GARCÍA DE PONGA Consejero Independiente Desde 06/08/2021 hasta 31/12/2021
Don JAIME DE POLANCO SOUTULLO Consejero Independiente Desde 06/08/2021 hasta 31/12/2021
C.1. Complete los siguientes cuadros respecto a la remuneración individualizada de cada uno de los consejeros (incluyendo la retribución por el ejercicio de funciones
ejecutivas) devengada durante el ejercicio.
a) Retribuciones de la sociedad objeto del presente informe:
i) Retribución devengada en metálico (en miles de €)
Nombre
Remuneración
fija
Dietas
Remuneración
por pertenencia
a comisiones
del consejo
Sueldo
Retribución
variable a
corto plazo
Retribución
variable a
largo plazo
Indemnización
Otros
conceptos
Total
ejercicio 2021
Total ejercicio
2020
QUAMTIUM VENTURE S.L. 80 22 180 282 272
SANZAR ASESORÍA S.L. 18 22 19 59 29
Don ADOLFO JOSÉ GUERRERO HIDALGO 12 22 120 154 100
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Nombre
Remuneración
fija
Dietas
Remuneración
por pertenencia
a comisiones
del consejo
Sueldo
Retribución
variable a
corto plazo
Retribución
variable a
largo plazo
Indemnización
Otros
conceptos
Total
ejercicio 2021
Total ejercicio
2020
Don PABLO COBO MORAL 12 22 34 20
Don LUIS RAMOS ATIENZA 12 22 19 53 20
Don JOAO JOSE DE GOUVEIA 5 8 13
Don ALBERTO ARAGONES MONJAS 5 8 13
Don JESUS GARCÍA DE PONGA 5 8 4 17
Don JAIME DE POLANCO SOUTULLO 5 8 2 15
Observaciones
ii) Cuadro de movimientos de los sistemas de retribución basados en acciones y beneficio bruto de las acciones o instrumentos financieros consolidados.
Instrumentos financieros al
principio del ejercicio 2021
Instrumentos financieros
concedidos durante
el ejercicio 2021
Instrumentos financieros consolidados en el ejercicio
Instrumentos
vencidos y
no ejercidos
Instrumentos financieros
al final del ejercicio 2021
Nombre
Denominación
del Plan
Nº
instrumentos
Nº Acciones
equivalentes
Nº
instrumentos
Nº Acciones
equivalentes
Nº
instrumentos
Nº Acciones
equivalentes/
consolidadas
Precio de
las acciones
consolidadas
Beneficio bruto
de las acciones
o instrumentos
financieros
consolidados
(miles €)
Nº
instrumentos
Nº
instrumentos
Nº Acciones
equivalentes
Sin datos
Observaciones
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iii) Sistemas de ahorro a largo plazo.
Nombre
Remuneración por consolidación
de derechos a sistemas de ahorro
Sin datos
Aportación del ejercicio por parte de la sociedad (miles €) Importe de los fondos acumulados (miles €)
Sistemas de ahorro con derechos
económicos consolidados
Sistemas de ahorro con derechos
económicos no consolidados
Sistemas de ahorro con derechos
económicos consolidados
Sistemas de ahorro con derechos
económicos no consolidados
Nombre
Ejercicio 2021 Ejercicio 2020 Ejercicio 2021 Ejercicio 2020 Ejercicio 2021 Ejercicio 2020 Ejercicio 2021 Ejercicio 2020
Sin datos
Observaciones
iv) Detalle de otros conceptos
Nombre Concepto Importe retributivo
Sin datos
Observaciones
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b) Retribuciones a los consejeros de la sociedad cotizada por su pertenencia a órganos de administración de sus entidades dependientes:
i) Retribución devengada en metálico (en miles de €)
Nombre
Remuneración
fija
Dietas
Remuneración
por pertenencia
a comisiones
del consejo
Sueldo
Retribución
variable a
corto plazo
Retribución
variable a
largo plazo
Indemnización
Otros
conceptos
Total
ejercicio 2021
Total ejercicio
2020
Don ADOLFO JOSÉ GUERRERO HIDALGO 120 120 80
Observaciones
ii) Cuadro de movimientos de los sistemas de retribución basados en acciones y beneficio bruto de las acciones o instrumentos financieros consolidados.
Instrumentos financieros al
principio del ejercicio 2021
Instrumentos financieros
concedidos durante
el ejercicio 2021
Instrumentos financieros consolidados en el ejercicio
Instrumentos
vencidos y
no ejercidos
Instrumentos financieros
al final del ejercicio 2021
Nombre
Denominación
del Plan
Nº
instrumentos
Nº Acciones
equivalentes
Nº
instrumentos
Nº Acciones
equivalentes
Nº
instrumentos
Nº Acciones
equivalentes/
consolidadas
Precio de
las acciones
consolidadas
Beneficio bruto
de las acciones
o instrumentos
financieros
consolidados
(miles €)
Nº
instrumentos
Nº
instrumentos
Nº Acciones
equivalentes
Sin datos
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Observaciones
iii) Sistemas de ahorro a largo plazo.
Nombre
Remuneración por consolidación
de derechos a sistemas de ahorro
Sin datos
Aportación del ejercicio por parte de la sociedad (miles €) Importe de los fondos acumulados (miles €)
Sistemas de ahorro con derechos
económicos consolidados
Sistemas de ahorro con derechos
económicos no consolidados
Sistemas de ahorro con derechos
económicos consolidados
Sistemas de ahorro con derechos
económicos no consolidados
Nombre
Ejercicio 2021 Ejercicio 2020 Ejercicio 2021 Ejercicio 2020 Ejercicio 2021 Ejercicio 2020 Ejercicio 2021 Ejercicio 2020
Sin datos
Observaciones
iv) Detalle de otros conceptos
Nombre Concepto Importe retributivo
Sin datos
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Observaciones
c) Resumen de las retribuciones (en miles de €):
Se deberán incluir en el resumen los importes correspondientes a todos los conceptos retributivos incluidos en el presente informe que hayan sido devengados
por el consejero, en miles de euros.
Retribución devengada en la Sociedad Retribución devengada en sociedades del grupo
Nombre
Total
Retribución
metálico
Beneficio bruto
de las acciones
o instrumentos
financieros
consolidados
Remuneración
por sistemas
de ahorro
Remuneración
por otros
conceptos
Total ejercicio
2021 sociedad
Total
Retribución
metálico
Beneficio bruto
de las acciones
o instrumentos
financieros
consolidados
Remuneración
por sistemas
de ahorro
Remuneración
por otros
conceptos
Total ejercicio
2021 grupo
Total ejercicio 2021
sociedad + grupo
QUAMTIUM VENTURE S.L. 282 282 282
SANZAR ASESORÍA S.L. 59 59 59
Don ADOLFO JOSÉ
GUERRERO HIDALGO
154 154 120 120 274
Don PABLO COBO MORAL 34 34 34
Don LUIS RAMOS ATIENZA 53 53 53
Don JOAO JOSE DE
GOUVEIA
13 13 13
Don ALBERTO ARAGONES
MONJAS
13 13 13
Don JESUS GARCÍA DE
PONGA
17 17 17
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Retribución devengada en la Sociedad Retribución devengada en sociedades del grupo
Nombre
Total
Retribución
metálico
Beneficio bruto
de las acciones
o instrumentos
financieros
consolidados
Remuneración
por sistemas
de ahorro
Remuneración
por otros
conceptos
Total ejercicio
2021 sociedad
Total
Retribución
metálico
Beneficio bruto
de las acciones
o instrumentos
financieros
consolidados
Remuneración
por sistemas
de ahorro
Remuneración
por otros
conceptos
Total ejercicio
2021 grupo
Total ejercicio 2021
sociedad + grupo
Don JAIME DE POLANCO
SOUTULLO
15 15 15
TOTAL 640 640 120 120 760
Observaciones
C.2. Indique la evolución en los últimos 5 años del importe y variación porcentual de la retribución devengada por cada uno de los consejeros de la cotizada que lo hayan
sido durante el ejercicio, de los resultados consolidados de la sociedad y de la remuneración media sobre una base equivalente a tiempo completo de los empleados
de la sociedad y de sus entidades dependientes que no sean consejeros de la cotizada.
Importes totales devengados y % variación anual
Ejercicio 2021
% Variación
2021/2020
Ejercicio 2020
% Variación
2020/2019
Ejercicio 2019
% Variación
2019/2018
Ejercicio 2018
% Variación
2018/2017
Ejercicio 2017
Consejeros ejecutivos
QUAMTIUM VENTURE S.L. 282 3,68 272 1,49 268 8,50 247 -0,80 249
Don ADOLFO JOSÉ GUERRERO
HIDALGO
154 54,00 100 669,23 13 160,00 5 - 0
Consejeros externos
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Importes totales devengados y % variación anual
Ejercicio 2021
% Variación
2021/2020
Ejercicio 2020
% Variación
2020/2019
Ejercicio 2019
% Variación
2019/2018
Ejercicio 2018
% Variación
2018/2017
Ejercicio 2017
SANZAR ASESORÍA S.L. 59 103,45 29 11,54 26 23,81 21 -12,50 24
Don LUIS RAMOS ATIENZA 53 165,00 20 33,33 15 36,36 11 -21,43 14
Don PABLO COBO MORAL 34 70,00 20 5,26 19 111,11 9 - 0
Don JOAO JOSE DE GOUVEIA 13 - 0 - 0 - 0 - 0
Don JESUS GARCÍA DE PONGA 17 - 0 - 0 - 0 - 0
Don JAIME DE POLANCO
SOUTULLO
15 - 0 - 0 - 0 - 0
Don ALBERTO ARAGONES
MONJAS
13 - 0 - 0 - 0 - 0
Resultados consolidados de
la sociedad
64.878 n.s 5.745 746,10 679 59,39 426 -91,90 5.259
Remuneración media de los
empleados
31.457 8,25 29.059 -9,18 31.996 18,64 26.970 -0,11 27.001
Observaciones
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LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS
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D. OTRAS INFORMACIONES DE INTERÉS
Si existe algún aspecto relevante en materia de remuneración de los consejeros que no se haya podido recoger en el
resto de apartados del presente informe, pero que sea necesario incluir para recoger una información más completa
y razonada sobre la estructura y prácticas retributivas de la sociedad en relación con sus consejeros, detállelos
brevemente.
No existen aspectos relevantes adicionales
Este informe anual de remuneraciones ha sido aprobado por el consejo de administración de la sociedad, en su
sesión de fecha:
28/04/2022
Indique si ha habido consejeros que hayan votado en contra o se hayan abstenido en relación con la aprobación del
presente Informe.
[  ]
[ √ ]
Si
No
DILIGENCIA DE FORMULACIÓN DE CUENTAS ANUALES
CONSOLIDADAS E INFORME DE GESTION CONSOLIDADO DEL
EJERCICIO 2021
El Consejo de Administración de Urbas Grupo Financiero, S.A. certifica:
Que las cuentas anuales consolidadas, el informe de gestión consolidado
correspondientes al ejercicio 2021, inicialmente formulados el 31 de marzo de 2022,
han sido reformulados por el Órgano de Administración con el objeto de recoger los
acuerdos de novación suscritos con Rialpa´s World, S.L. y D. Alberto Aragones Monjas
a partir de los registros contables de la entidad y sus sociedades dependientes, de
acuerdo con la normativa aplicable. Asimismo, la información contable contenida en el
Informe de Gestión consolidado concuerda con la contenida en las Cuentas Anuales
Consolidadas de la entidad correspondientes al ejercicio 2021.
Que las cuentas anuales consolidadas reflejan la imagen fiel del patrimonio y de la
situación financiera del Grupo Urbas al 31 de diciembre de 2021, así como los
resultados consolidados del ejercicio cerrado a dicha fecha y manifestamos la veracidad
de los flujos incorporados en el estado de flujos de efectivo consolidado.
Que dichos documentos (las cuentas anuales consolidadas y el informe de gestión
consolidado que incluye a su vez el estado de información no financiera, el informe
anual del gobierno corporativo y el informe anual sobre remuneraciones de los
consejeros) están transcritos en los documentos que preceden a esta diligencia y
visados todas ellas por el Secretario del Consejo de Administración.
Que, en cumplimiento de lo establecido en el artículo 37 del Código de Comercio y en el
artículo 253 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades de Capital, dichos
documentos han sido formuladas por acuerdo unánime del Consejo de Administración
en su reunión de fecha 28 de abril de 2022.
Que dichos documentos son los que se van a presentar a la reunión ordinaria de la
Junta General de Accionistas, para su aprobación, si procede, en cumplimiento el
artículo 164 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades de Capital.
Y en prueba de conformidad firman a continuación, todos los administradores:
Presidente: QUAMTIUM VENTURE,
S.L. (Representada por D. Juan
Antonio Acedo Fernández)
Consejero: PABLO COBO DEL
MORAL
Consejero: ADOLFO JOSE
GUERRERO HIDALGO
Consejero: SANZAR ASESORÍA, S.L.
(representada por D. Ignacio Checa
Zavala)
Consejero: JOAO JOSE DE
GOUVEIA (Firma la presente D. Juan
Antonio Acedo Fernández, como autorizado por
encontrarse fuera de territorio nacional)
Consejero: LUIS RAMOS ATIENZA
Consejero: JESÚS GARCÍA DE
PONGA (Firma la presente D.
Ignacio Checa Zavala, como
autorizado por encontrarse fuera de
territorio nacional)
Consejero: JAIME DE POLANCO
SOUTULLO
Secretario no Consejero: D. Angel
Acebes Pérez