259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2019-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2019-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2019-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2019-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2019-12-31 ext:CapitalOnValuationOfHedgingTransactionsAndExchangeDifferencesFromConsolidationMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2019-12-31 ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2019-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2019-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-01-01 2020-12-31 ext:CapitalOnValuationOfHedgingTransactionsAndExchangeDifferencesFromConsolidationMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-12-31 ext:CapitalOnValuationOfHedgingTransactionsAndExchangeDifferencesFromConsolidationMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-01-01 2021-12-31 ext:CapitalOnValuationOfHedgingTransactionsAndExchangeDifferencesFromConsolidationMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-12-31 ext:CapitalOnValuationOfHedgingTransactionsAndExchangeDifferencesFromConsolidationMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400WQUGWQ7KBPQB74 2019-12-31 iso4217:PLN xbrli:shares xbrli:shares iso4217:PLN 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-01-01 2020-12-31 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-01-01 2021-12-31 259400WQUGWQ7KBPQB74 2020-12-31 259400WQUGWQ7KBPQB74 2021-12-31

 

 

 

RS-2021

 

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe

 

Spis treści

1. Informacje ogólne

1.1. Informacje o grupie kapitałowej

1.1.1. Informacje o jednostce dominującej

1.1.2. Przedmiot działalności jednostki dominującej oraz grupy kapitałowej

1.1.3. Skład grupy kapitałowej

1.1.4. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej

2. Informacje o podstawie sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego, walucie sprawozdawczej oraz zastosowa-nym poziomie zaokrągleń

2.1. Podstawa sporządzenia rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

2.2. Zasady rachunkowości

2.3. Zastosowane Międzynarodowe Standardy Rachunkowości Finansowej

2.4. Waluta sprawozdawcza i funkcjonalna oraz zastosowany poziom zaokrągleń

2.5. Czas trwania działalności grupy

2.6. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego

3. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe grupy kapitałowej Apator

3.1. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

3.2. Skonsolidowane sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów

3.3. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

3.4. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

4. Stosowane zasady rachunkowości

4.1. Podstawa sporządzenia (zasady ogólne)

4.2. Konsolidacja

4.2.1. Zasady konsolidacji

4.2.2. Inwestycje w podmioty stowarzyszone

4.2.3. Wartość firmy

4.3. Szczegółowe zasady wyceny aktywów i pasywów stosowane w grupie kapitałowej

4.3.1. Wartości niematerialne

4.3.2. Rzeczowe aktywa trwałe

4.3.3. Leasing

4.3.4. Nieruchomości inwestycyjne

4.3.5. Aktywa trwałe i grupy aktywów netto przeznaczone do zbycia

4.3.6. Zapasy

4.3.7. Koszty finansowania zewnętrznego

4.3.8. Instrumenty finansowe

4.3.9. Rezerwy

4.3.10. Świadczenia pracownicze

4.3.11. Przychody

4.3.12. Transakcje w walutach obcych

4.3.13. Podatki

4.3.14. Dotacje

4.3.15. Ulga strefowa wynikająca z prowadzenia działalności w Specjalnej Strefie Ekonomicznej

4.3.16. Kapitały własne

5. Raportowanie segmentów działalności

6. Podstawowe osądy i podstawy szacowania niepewności

7. Informacja dotycząca sezonowości działalności

8. Noty objaśniające do sprawozdania finansowego

8.1. Alternatywne mierniki wyników

8.2. Segmenty operacyjne

8.3. Przychody

8.4. Wartości niematerialne

8.5. Wartość firmy jednostek zależnych

8.6. Rzeczowe aktywa trwałe

8.7. Prawo do użytkowania aktywów, zobowiązania leasingowe

8.8. Nieruchomości inwestycyjne

8.9. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych konsolidowanych metodą praw własności

8.10. Pozostałe aktywa finansowe

8.11. Zapasy

8.12. Należności handlowe oraz pozostałe należności

8.13. Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży

8.14. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

8.15. Rozliczenia międzyokresowe

8.16. Kapitał podstawowy

8.17. Pozostałe kapitały

8.18. Niepodzielony wynik finansowy

8.19. Udziały niesprawujące kontroli

8.20. Kredyty i pożyczki

8.21. Rezerwy na zobowiązania

8.22. Zobowiązania

8.23. Podatek dochodowy

8.24. Koszty rodzajowe

8.25. Pozostałe przychody i koszty operacyjne

8.26. Przychody i koszty finansowe

8.27. Objaśnienia dotyczące sprawozdania z przepływów pieniężnych

8.28. Instrumenty finansowe

8.29. Pochodne instrumenty finansowe, rachunkowość zabezpieczeń

8.30. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym

8.31. Informacje na temat podmiotów powiązanych

8.32. Pozycje warunkowe i pozostałe pozycje nieujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej

8.33. Struktura zatrudnienia

8.34. Wysokość wynagrodzenia podmiotu uprawnionego do badania sprawozdania finansowego

 

8.35. Przekształcenie danych porównawczych

8.36. Wpływ COVID-19 na działalność Grupy

8.37. Zdarzenia po dniu bilansowym

9. Podpisy

 

1.  Informacje ogólne

1.1.  Informacje o grupie kapitałowej

Grupa kapitałowa Apator składa się z jednostki dominującej Apator S.A. oraz jej spółek bezpośrednio ‎ i pośrednio zależnych oraz współzależnych.

1.1.1.  Informacje o jednostce dominującej

Jednostka dominująca Apator Spółka Akcyjna z siedzibą w Toruniu (Polska), ul. Gdańska 4a lok C4, została utworzona przez pracowników zlikwidowanego przedsiębiorstwa państwowego działającego pod nazwą Pomorskie Zakłady Aparatury Elektrycznej Apator w Toruniu. Rejestracja w Sądzie Rejonowym w Toruniu (Polska),
‎ V Wydział Gospodarczy, nastąpiła w dniu 14 stycznia 1993 roku pod numerem RHB 1364. W dniu 24 października 2001 roku dokonano wpisu do Rejestru Przedsiębiorców Sądu Rejonowego w Toruniu, VII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem 0000056456. Jednostka dominująca Apator S.A. prowadzi działalność na terytorium Polski na podstawie przepisów Kodeksu Spółek Handlowych.

Adres zarejestrowanego biura jednostki – ul. Gdańska 4a lok. C4, 87-100 Toruń

Podstawowe miejsce prowadzenia działalności gospodarczej – Ostaszewo 57C, 87-148 Łysomice

Wyjaśnienie zmian w nazwie jednostki sprawozdawczej lub innych danych identyfikacyjnych, które to zmiany nastąpiły od zakończenia poprzedniego okresu sprawozdawczego - nie dotyczy

Nazwa jednostki dominującej - nie dotyczy

Nazwa jednostki dominującej najwyższego szczebla - nie dotyczy

1.1.2.  Przedmiot działalności jednostki dominującej oraz grupy kapitałowej

Zgodnie ze statutem jednostki dominującej, podstawowym przedmiotem działalności jest działalność produkcyjna i usługowa w zakresie aparatury rozdzielczej i sterowniczej energii elektrycznej oraz sprzedaż aparatury i systemów pomiarowych. Akcje Apator S.A. notowane są na rynku podstawowym – sektor według klasyfikacji GPW w Warszawie „przemysł elektromaszynowy”.

Jednostki wchodzące w skład grupy kapitałowej skupione są generalnie wokół działalności związanej
‎ z produkcją i sprzedażą instrumentów i przyrządów pomiarowych, aparatury kontrolno-pomiarowej, rozdzielczej i sterowniczej, systemów informatycznych klasy SCADA oraz współpracujących z nimi urządzeń telemechaniki, zabezpieczeń oraz innych urządzeń sieciowych dla systemów rozproszonych, zapewniających możliwość zdalnego sterowania i nadzoru sieci elektroenergetycznej w pełnym zakresie napięć oraz urządzeń odczytujących i transmitujących dane.

1.1.3.  Skład grupy kapitałowej

W skład grupy kapitałowej Apator w 2021 roku wchodził Apator S.A. oraz następujące spółki zależne:

Apator Mining Sp. z o.o. (Katowice) – zależna od Apator S.A.

FAP Pafal S.A. (Świdnica) – zależna od Apator S.A.

Apator Metrix S.A. (Tczew) – zależna od Apator S.A.

Apator GmbH (Berlin, Niemcy) – zależna od Apator S.A.

Apator Rector Sp. z o.o. (Zielona Góra) – zależna od Apator S.A.

Apator Powogaz S.A. (Poznań) – zależna od Apator S.A.

Apator Elkomtech S.A. (Łódź) – zależna od Apator S.A.

Apator Telemetria Sp. z o.o. (Słupsk) – zależna od Apator Powogaz S.A. (61,8% udziałów); Apator S.A. posiada 20,8% udziałów w Apator Telemetria Sp. z o.o.

Apator Metra s.r.o. (Sumperk, Czechy) – zależna od Apator Powogaz S.A.

Apator Miitors ApS. (Aarhus, Dania) – zależna od Apator Powogaz S.A.

George Wilson Industries Ltd. (Coventry, Wielka Brytania) – zależna od Apator Metrix S.A.

 

Grupa Apator posiadała udział w następujących jednostkach stowarzyszonych:

ZAO Teplovodomer (Mytishi, Rosja) – jednostka stowarzyszona z Apator Powogaz S.A.

Inda d.o.o. (Słowenia) – jednostka stowarzyszona z George Wilson Industries Ltd.

 

Jednostki wchodzące w skład grupy kapitałowej objęte konsolidacją pełną

 

 

 

Jednostki stowarzyszone objęte konsolidacją:

‎  

 

1.1.4.  Skład Zarządu i Rady Nadzorczej

Zarząd

Arkadiusz Chmielewski – Prezes Zarządu (od 25 listopada 2021 roku, Członek Zarządu do 24 listopada‎ 2021 roku)

Mirosław Klepacki – Prezes Zarządu (do 24 listopada 2021 roku)

Tomasz Łątka – Członek Zarządu

 

 

Rada Nadzorcza

Janusz Niedźwiecki – Przewodniczący Rady Nadzorczej

Mariusz Lewicki – Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej

Janusz Marzygliński – Członek Rady Nadzorczej

Danuta Guzowska – Członek Rady Nadzorczej

Marcin Murawski – Członek Rady Nadzorczej

Kazimierz Piotrowski – Członek Rady Nadzorczej

Tadeusz Sosgórnik – Członek Rady Nadzorczej

 

‎  

2.  Informacje o podstawie sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego, walucie sprawozdawczej oraz zastosowanym poziomie zaokrągleń

2.1.  Podstawa sporządzenia rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Prezentowane roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe Apator S.A. na dzień oraz za rok kończący się 31 grudnia 2021 roku sporządzone zostało zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości, Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz związanymi z nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej.

Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe Apator S.A. obejmuje rok 2021 oraz zawiera dane porównawcze za rok 2020.

2.2.  Zasady rachunkowości

Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą (koncepcją) kosztu historycznego, za wyjątkiem wyceny niektórych aktywów trwałych (nieruchomości inwestycyjne)
‎ i instrumentów finansowych (instrumenty pochodne), które wyceniane są według wartości godziwej.
‎ Przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za okres od 1 stycznia 2021 roku do 31 grudnia 2021 r. zastosowano, co do zasady, takie same zasady (politykę) rachunkowości i metody obliczeniowe, co w ostatnim jednostkowym sprawozdaniu finansowym za rok zakończony 31 grudnia 2020 roku. Zmianie uległ sposób ujmowania kosztów odpisów aktualizujących zapasy i kosztów złomowania zapasów oraz kosztów rezerw na świadczenia pracownicze z tytułu wyceny aktuarialnej. Są one obecnie prezentowane w kosztach działalności podstawowej (odpisy aktualizujące zapasy i koszty złomowania zapasów) lub w kosztach ogólnego zarządu (rezerwy na świadczenia pracownicze z tytułu wyceny aktuarialnej). Poprzednio obciążały one koszty pozostałej działalności operacyjnej.

W związku z tą zmianą dokonano odpowiedniej korekty prezentacyjnej okresu porównawczego (nota 8.35).

2.3.  Zastosowane Międzynarodowe Standardy Rachunkowości Finansowej

Zmiany międzynarodowych standardów rachunkowości finansowej i ich wpływ na skonsolidowane sprawozdanie finansowe

Standardy, które weszły w życie 1 stycznia 2021 r., lecz nie mają istotnego wpływu przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy to:

 

• Zmiany do MSSF 9, MSR 39, MSSF 7, MSSF 4 oraz MSSF 16 związane z reformą IBOR,
• Zmiana do MSSF 4: Zastosowanie MSSF 9 „Instrumenty finansowe”.

 

STANDARDY OPUBLIKOWANE PRZEZ RADĘ MIĘDZYNARODOWYCH STANDARDÓW RACHUNKOWOŚCI, KTÓRE JESZCZE NIE OBOWIĄZUJĄ I NIE ZOSTAłY WCZEŚNIEJ ZASTOSOWANE PRZEZ grupę

Grupa nie zdecydowała się na zastosowanie w niniejszym sprawozdaniu standardów, interpretacji lub zmian, które zostały opublikowane, jednak nie weszły jeszcze w życie.

Następujące nowe Standardy, zmiany do Standardów i Interpretacje nie zostały przyjęte przez UE lub nie są jeszcze obowiązujące dla okresów kończących się 31 grudnia 2021 r. i nie zostały zastosowane
‎ w sprawozdaniu finansowym:

•   MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” oraz zmiany do MSSF 17,
•   Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych”,
•   Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć”,
•   Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe”,
•   Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe”,
•   Roczne zmiany do MSSF 2018 – 2020,
•  Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” oraz wytyczne Rady MSSF w zakresie ujawnień dotyczących polityk rachunkowości w praktyce,
•   Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów”,
•   Zmiany do MSSF 16 „Leasing”,
•   Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy”
•   MSSF 14 „Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe”,
•   Zmiany do MSSF 10 i MSR 28 dot. sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostkami stowarzyszonymi lub wspólnymi przedsięwzięciami.

Grupa ocenia, iż wprowadzenie powyższych standardów nie będzie miało istotnego wpływu na Grupę.

 

‎  

2.4.  Waluta sprawozdawcza i funkcjonalna oraz zastosowany poziom zaokrągleń

Walutą sprawozdawczą niniejszego rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski, a wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej).

Walutami funkcjonalnymi zagranicznych jednostek zależnych są odpowiednio:

•   Apator GmbH - EUR,
•   Apator Metra – CZK,
•   George Wilson Industries Ltd. – GBP,
•   Miitors ApS. – DKK.

Na dzień sprawozdawczy aktywa i zobowiązania tych zagranicznych jednostek zależnych są przeliczane na walutę sprawozdawczą Grupy po kursie obowiązującym na ten dzień, a ich sprawozdania z całkowitych dochodów są przeliczane po średnim ważonym kursie wymiany za dany rok obrotowy. Różnice kursowe powstałe w wyniku takiego przeliczenia są ujmowane bezpośrednio w kapitale własnym jako jego odrębny składnik. Walutą funkcjonalną pozostałych spółek jest polski złoty.

2.5.  Czas trwania działalności grupy

Czas trwania działalności jednostki dominującej Apator S.A. oraz jednostek objętych konsolidacją jest nieoznaczony.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności gospodarczej w dającej się przewidzieć przyszłości, to jest w okresie nie krótszym niż 12 miesięcy licząc od końca okresu sprawozdawczego.

2.6.  Zatwierdzenie sprawozdania finansowego

Niniejsze roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone i podpisane przez Zarząd jednostki dominującej dnia 28 kwietnia 2022 roku.

‎  

3.  Skonsolidowane sprawozdanie finansowe grupy kapitałowej Apator

3.1. 

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

 

 

 

 

 

 

3.2.  Skonsolidowane sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów

 

* - przekształcone – nota 8.35

 

 

 

 

 

3.3.  Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

 

‎  

 

 

 

3.4.  Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

 

 

4.  Stosowane zasady rachunkowości

4.1.  Podstawa sporządzenia (zasady ogólne)

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, za wyjątkiem wyceny niektórych aktywów trwałych (nieruchomości inwestycyjne) i instrumentów finansowych (instrumenty pochodne), które wyceniane są według wartości godziwej.

Najistotniejsze ze stosowanych przez Grupę zasad rachunkowości zostały zaprezentowane w punktach od 4.2.1 do 4.3.16.

Zasady i polityka rachunkowości przedstawione poniżej stosowane były w odniesieniu do wszystkich okresów zaprezentowanych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym przez Grupę.

4.2.  Konsolidacja

4.2.1.  Zasady konsolidacji

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe jednostki dominującej Apator S.A. oraz spółek zależnych.

Na dzień nabycia jednostki zależnej (objęcia kontroli), aktywa i pasywa jednostki nabywanej są wyceniane według ich wartości godziwej. Nadwyżka ceny nabycia ponad wartość godziwą możliwych do zidentyfikowania przejętych aktywów netto jednostki jest ujmowana w aktywach sprawozdania z sytuacji finansowej jako wartość firmy. W przypadku, gdy cena nabycia jest niższa od wartości godziwej możliwych do zidentyfikowania przejętych aktywów netto jednostki, różnica ujmowana jest w wyniku okresu, w którym nastąpiło nabycie. Udziały niesprawujące kontroli są wykazywane według  przypadającej na nich wartości godziwej aktywów netto.

W przypadku nabywania udziałów niesprawujących kontroli tj. nabywania dodatkowych udziałów/akcji mając już wcześniej kontrolę nie ustala się nowej wartości godziwej nabywanych aktywów i pasywów. Operację tą ujmuje się jako przesunięcie w kapitałach pomiędzy udziałami niesprawującymi kontroli a udziałem spółki dominującej w wartości ustalonej w oparciu o wartość godziwą aktywów netto na dzień objęcia kontroli.

Spółki zależne, nad którymi jednostka dominująca utraciła kontrolę w ciągu roku podlegają konsolidacji od początku roku obrotowego do dnia utraty kontroli. Wyniki finansowe jednostek nabytych w ciągu roku są ujmowane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym od momentu przejęcia kontroli.

W przypadkach, gdy jest to konieczne, w sprawozdaniach finansowych jednostek zależnych bądź stowarzyszonych dokonuje się korekt mających na celu ujednolicenie zasad rachunkowości stosowanych przez jednostkę z zasadami stosowanymi przez podmiot dominujący.

Ze skonsolidowanego sprawozdania finansowego wyłączone zostały wszelkie transakcje, salda, przychody
‎ i koszty pomiędzy podmiotami powiązanymi objętymi konsolidacją.

4.2.2.  Inwestycje w podmioty stowarzyszone

Jednostki stowarzyszone są to jednostki, na których politykę operacyjną i finansową Grupa wywiera znaczący wpływ, lecz ich nie kontroluje.

Wspólne przedsięwzięcie to ustalenia umowne, na mocy których dwie lub więcej strony podejmują działalność gospodarczą podlegającą współkontroli i obie strony mają prawo do aktywów netto wspólnego przedsięwzięcia.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera udział Grupy w zyskach lub stratach jednostek stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięć wykazywanych metodą praw własności, od momentu uzyskania znaczącego wpływu lub współkontroli do momentu jej wygaśnięcia.

Grupa dokonuje również pomiaru utraty wartości udziałów w aktywach netto jednostek stowarzyszonych
‎ i wspólnych przedsięwzięć i dokonuje odpowiednich odpisów aktualizujących. W przypadku, gdy udział Grupy w stratach przekracza wartość bilansową jednostki stowarzyszonej lub wspólnego przedsięwzięcia wartość ta zostaje zredukowana do zera i zaprzestaje się rozpoznawania dalszych strat, jeśli Grupa nie ma obowiązku ich pokrycia.

4.2.3.  Wartość firmy

Wartość firmy to składnik aktywów reprezentujący przyszłe korzyści ekonomiczne powstające z aktywów nabytych w ramach połączenia jednostek, których nie można pojedynczo zidentyfikować ani osobno ująć.

Wartość firmy jest wykazywana jako składnik aktywów i przynajmniej raz w roku poddawana jest testowi na utratę wartości. Skutki utraty wartości odnoszone są w wynik i nie podlegają odwróceniu w kolejnych okresach.

4.3.  Szczegółowe zasady wyceny aktywów i pasywów stosowane w grupie kapitałowej  

4.3.1.  Wartości niematerialne

Badania i rozwój

Wydatki poniesione na etapie prac badawczych z zamiarem pozyskania nowej wiedzy naukowej lub technicznej ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu w momencie ich poniesienia.

Nakłady poniesione na prace rozwojowe, których efekty działań znajdują zastosowanie w opracowaniu lub wytworzeniu nowego lub w znacznym stopniu ulepszonego produktu podlegają aktywowaniu w przypadku, gdy wytworzenie nowego produktu (lub procesu) jest technicznie możliwe i jest ekonomicznie uzasadnione oraz Grupa posiada techniczne, finansowe oraz inne niezbędne środki do ukończenia prac rozwojowych. Koszty podlegające aktywowaniu zawierają: koszty materiałów, wynagrodzenia pracowników bezpośrednio zaangażowanych w prace rozwojowe, uzasadnioną część kosztów pośrednio związanych z wytworzeniem składnika wartości niematerialnych oraz aktywowane koszty finansowania zewnętrznego. Pozostałe koszty prac rozwojowych ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu w momencie ich poniesienia.

Koszty prac rozwojowych ujmowane są jako wartości niematerialne w oparciu o ich cenę nabycia pomniejszoną o skumulowane odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości.

Pozostałe wartości niematerialne

Pozostałe wartości niematerialne nabyte przez Grupę o określonym okresie użyteczności ekonomicznej wykazywane są w oparciu o ich cenę nabycia, pomniejszoną o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy aktualizacyjne z tytułu utraty wartości.

Nakłady poniesione w terminie późniejszym

Późniejsze wydatki na składniki istniejących wartości niematerialnych podlegają aktywowaniu tylko wtedy, gdy zwiększają przyszłe korzyści ekonomiczne związane z danym składnikiem. Pozostałe nakłady, w tym nakłady na wytworzone we własnym zakresie: znaki towarowe i markę, są ujmowane jako zysk lub strata bieżącego okresu w momencie poniesienia.

Amortyzacja

Odpisów amortyzacyjnych dokonuje się w odniesieniu do ceny nabycia składnika aktywów lub wartości jej równoważnej pomniejszonej o jego wartość rezydualną.

Koszt amortyzacji ujmuje się jako zysk lub stratę bieżącego okresu z zastosowaniem metody liniowej w odniesieniu do oszacowanego przez Grupę okresu użytkowania danego składnika wartości niematerialnych, innego niż wartość firmy, od momentu stwierdzenia jego przydatności do użytkowania, co możliwie najlepiej odzwierciedla sposób realizacji przyszłych korzyści ekonomicznych związanych z użytkowaniem danego składnika aktywów.

Grupa zakłada poniższe okresy użytkowania dla poszczególnych kategorii wartości niematerialnych:

• Patenty i licencje     od 2 do 5 lat
• Prace rozwojowe    od 3 do 5 lat
• Oprogramowanie komputerowe       od 3 do 5 lat
• Relacje z klientami              do 10 lat
• Pozostałe wartości niematerialne i prawne  do 5 lat (z wyjątkiem znaku towarowego, który nie podlega amortyzacji)

4.3.2.  Rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe to aktywa rzeczowe posiadane przez Grupę w celu wykorzystania
‎ do produkcji, dostarczania towarów lub świadczenia usług, oddania w odpłatne użytkowanie osobom trzecim lub w celach administracyjnych, co do których przewiduje się, że będą wykorzystywane przez okres dłuższy niż 12 miesięcy. Wycenia się je według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne lub umorzeniowe oraz o odpisy z tytułu utraty wartości. Zgodnie z podejściem opartym na komponentach Grupa przyjmuje odmienne stawki amortyzacyjne dla znaczących elementów składowych rzeczowego aktywa trwałego. Rozpoczęcie amortyzacji następuje w momencie oddania do użytkowania. Przy ustalaniu rocznych stawek amortyzacji uwzględnia się okres ekonomicznego użytkowania rzeczowego aktywa trwałego. Poprawność stosowania okresów i stawek amortyzacyjnych przez Grupę jest okresowo weryfikowana przez kierowników działów produkcyjnych. Dla celów amortyzacji rzeczowych aktywów trwałych stosowana jest metoda amortyzacji liniowej. Okresy użytkowania dla poszczególnych składników aktywów są następujące:

• Budynki i budowle              od 3 do 40 lat
• Maszyny i urządzenia                     od 2 do 25 lat
• Środki transportu   od 3 do 10 lat
• Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe od 2 do 10 lat

Jeżeli zaistniały okoliczności, które wskazują na to, że wartość sprawozdawcza rzeczowych aktywów trwałych może nie być odzyskiwana, dokonywany jest przegląd tych aktywów pod kątem ewentualnej utraty wartości. Jeżeli istnieją przesłanki wskazujące na to, iż mogła nastąpić utrata wartości, a wartość sprawozdawcza przekracza szacowaną wartość odzyskiwalną, wówczas wartość tych aktywów bądź ośrodków wypracowujących środki pieniężne, do których te aktywa należą jest obniżana do poziomu wartości odzyskiwalnej. Wartość odzyskiwalna odpowiada wyższej z następujących dwóch wartości: wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży lub wartości użytkowej. Przy ustalaniu wartości użytkowej, szacowane przyszłe przepływy pieniężne są dyskontowane do wartości bieżącej przy zastosowaniu stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ryzyka związanego
‎ z danym składnikiem aktywów. W przypadku składnika aktywów, który nie generuje wpływów pieniężnych
‎ w sposób znacząco samodzielny, wartość odzyskiwalna jest ustalana dla ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego ten składnik należy.

Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży/likwidacji lub zaprzestania użytkowania rzeczowych aktywów trwałych są określane jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży a wartością netto tych aktywów i są ujmowane w wyniku okresu, w którym nastąpiła sprzedaż.

Rzeczowe aktywa trwałe w budowie dotyczą aktywów będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu zakończenia budowy i przekazania do używania.

Grupa posiada rzeczowe aktywa trwałe wykorzystywane w działalności socjalnej, którymi administruje. Aktywa te łącznie z prawem wieczystego użytkowania gruntu na dzień przejścia na MSSF zostały wycenione
‎ w wartości godziwej przez rzeczoznawcę majątkowego.

4.3.3.  Leasing

Kwalifikacji leasingu dokonuje się zgodnie z MSSF 16.

Rozpoznanie, czy umowa zawiera znamiona leasingu zależy od treści umowy w momencie jej zawarcia, wskazującej na to, czy realizacja umowy zależy od wykorzystania konkretnego składnika aktywów lub czy umowa daje efektywne prawo do używania konkretnego aktywa, nawet jeśli to prawo nie jest wyraźnie ujęte w umowie.

Umowy mogą zawierać elementy leasingowe i nieleasingowe. Grupa alokuje wynagrodzenie określone w umowie odpowiednio do elementów leasingowych i nieleasingowych na podstawie ich relatywnych wartości godziwych. Jednak w przypadku leasingu nieruchomości, gdzie spółka Grupy jest leasingobiorcą, wybrano możliwość niewyodrębniania elementów nieleasingowych od elementów leasingowych i ujmowania ich jako pojedynczego elementu leasingowego.

Aktywa i zobowiązania z tytułu leasingu wycenia się w momencie początkowego ujęcia w wartości bieżącej. Zobowiązania leasingowe obejmują wartość bieżącą netto następujących płatności leasingowych:

• stałe opłaty leasingowe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe,
• zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, wycenione początkowo z zastosowaniem tego indeksu lub tej stawki zgodnie z ich wartością w dacie rozpoczęcia,
• kwoty, których zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej,
• cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że Grupa skorzysta z tej opcji, oraz
• kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano, że można skorzystać z opcji wypowiedzenia leasingu.

 

Płatności leasingowe dyskontuje się przy użyciu stopy procentowej leasingu. W większości przypadków stopa ta wynika wprost z warunków zawartych w umowie. Jeśli nie można w prosty sposób ustalić tej stopy, stosuje się krańcową stopę procentową leasingobiorcy, czyli stopę procentową, jaką leasingobiorca musiałby zapłacić, aby pożyczyć środki niezbędne do pozyskania składnika aktywów o podobnej wartości, w podobnym środowisku gospodarczym, na podobny okres i przy podobnych zabezpieczeniach.

W celu ustalenia krańcowej stopy procentowej, Grupa stosuje koszt finansowania zewnętrznego, składający się ze stopy bazowej i marży.

Jeżeli dająca się łatwo zaobserwować stopa kredytu jest dostępna dla indywidualnego leasingobiorcy (na podstawie ostatnich danych finansowych lub rynkowych), który ma podobny profil płatności do leasingu, wówczas Grupa stosuje tę stopę jako punkt wyjścia do ustalenia krańcowej stopy procentowej.

Grupa jest narażona na potencjalne przyszłe zwiększenia zmiennych płatności leasingowych opartych na indeksie lub stawce, które nie są uwzględniane w zobowiązaniu leasingowym, dopóki nie zostaną wprowadzone w życie. W momencie, gdy korekty płatności leasingowych opartych na indeksie lub stawce wejdą w życie, zobowiązanie leasingowe podlega ponownej ocenie i korekcie w powiązaniu ze składnikiem aktywów z tytułu prawa do użytkowania.

Płatności leasingowe alokuje się pomiędzy kwotę główną i koszty finansowe. Koszty finansowe obciążają wynik finansowy przez okres obowiązywania umowy leasingowej w taki sposób, by uzyskać stałą okresową stopę procentową dotyczącą pozostałego do spłaty salda zobowiązania dla każdego okresu.

 

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wycenia się według kosztu, który obejmuje:

• kwotę początkowej wyceny zobowiązania leasingowego,
• wszelkie płatności leasingowe dokonane w dacie rozpoczęcia lub przed nią, pomniejszone o otrzymane zachęty leasingowe,
• wszelkie początkowe koszty bezpośrednie.

 

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania amortyzuje się liniowo przez okres użytkowania aktywów, nie dłuższy niż okres leasingu. Jeżeli spółka z Grupy ma wystarczającą pewność, że skorzysta z opcji kupna, składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania amortyzuje się przez okres użytkowania danego składnika aktywów.

Grupa zakłada poniższe okresy użytkowania aktywów leasingowych:

• prawo wieczystego użytkowania gruntów – użytkowanie wieczyste,
• najem powierzchni biurowych oraz budynku produkcyjnego – 3 – 6 lat,
• maszyny i urządzenia – 4 – 16 lat,
• sprzęt komputerowy – 3 lata,
• przyrządy, narzędzia – 4 lata,
• środki transportu – 3 – 4 lata.

Płatności związane z krótkoterminowym leasingiem oraz leasingu aktywów o niskiej wartości ujmuje się liniowo w kosztach w rachunku zysków i strat. Leasing krótkoterminowy oznacza umowy leasingowe na okres
‎ 12 miesięcy lub krótszy. Grupa skorzystała ze zwolnienia, pozwalającego nie klasyfikować jako leasing aktywów o niskiej wartości. Próg materialności ustalono na poziomie 20 tys. zł dla wartości prawa do użytkowania pojedynczego aktywa w leasingu.

Okresy leasingu są negocjowane indywidualnie i zawierają szeroką gamę zróżnicowanych warunków. Umowy leasingowe nie nakładają żadnych innych warunków specjalnych (tzw. kowenantów) poza zabezpieczeniami na aktywach będących przedmiotem leasingu na rzecz leasingodawcy. Aktywa będące przedmiotem leasingu nie mogą stanowić zabezpieczenia na potrzeby kredytów i pożyczek.

Umowy dotyczące leasingu zawarte przez Grupę nie zawierają co do zasady opcji przedłużenia, co jednak nie wyklucza przedłużenia umowy na kolejny okres. Umowy te, co do zasady, zawierają natomiast klauzule wypowiedzenia, stosowane w celu zapewnienia jak największej elastyczności operacyjnej w odniesieniu do zarządzania aktywami wykorzystywanymi w działalności operacyjnej Grupę. Większość opcji wypowiedzenia leasingu może być wykonana zarówno przez Grupę, jak i przez leasingodawcę.

Wartość zobowiązania leasingowego wylicza się w oparciu o następujące założenia:

• w przypadku prawa wieczystego użytkowania gruntów – zakłada się użytkownie wieczyste,
• w przypadku umów terminowych – zakłada się maksymalny okres mogący generować zobowiązanie,
• w przypadku umów zawartych na czas nieokreślony – dokonuje się ich indywidualnej analizy biznesowej determinującej założony okres użytkowania,
• stopa dyskonta – ustalona zgodnie z przyjętymi zasadami.

4.3.4.  Nieruchomości inwestycyjne

Za nieruchomości inwestycyjne uznaje się nieruchomości, które traktowane są jako źródło przychodów
‎ z czynszów i/lub utrzymywane są w posiadaniu ze względu na spodziewany przyrost ich wartości. Nieruchomości inwestycyjne wyceniane są na dzień sprawozdawczy w wartości godziwej, a więc opartej na doświadczeniu historycznym oraz założeniach rynkowych i osądach co do ich potencjału. Zyski i straty wynikające ze zmiany wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnych ujmowane są w wyniku finansowym w okresie, w którym powstały.

4.3.5.  Aktywa trwałe i grupy aktywów netto przeznaczone do zbycia

Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do zbycia a także grupy aktywów netto przeznaczonych do zbycia wyceniane są po niższej z dwóch wartości: wartości sprawozdawczej lub wartości godziwej pomniejszonej o koszty związane ze sprzedażą.

Aktywa trwałe i grupy aktywów netto są klasyfikowane jako przeznaczone do zbycia, jeżeli ich wartość sprawozdawcza będzie odzyskana raczej w wyniku transakcji sprzedaży niż w wyniku ich dalszego użytkowania. Warunek ten uznaje się za spełniony wyłącznie wówczas, gdy składnik aktywów (lub grupa aktywów netto przeznaczonych do zbycia) jest dostępny w swoim obecnym stanie do natychmiastowej sprzedaży, a wystąpienie transakcji sprzedaży jest bardzo prawdopodobne w ciągu roku od momentu zmiany klasyfikacji.

4.3.6.  Zapasy

Materiały i towary wycenia się według ceny nabycia (ceny zakupu powiększonej o koszty transportu, opłaty graniczne, cło, koszty rozładunku i załadunku). Rozchód materiałów i towarów wyceniany jest według średniej ważonej.

Produkty wycenia się na bieżąco po koszcie wytworzenia, a zapas produktów i towarów wyceniany jest według kosztów wytworzenia nie wyższych od ich cen sprzedaży netto, możliwych do uzyskania, gdyby sprzedaż miała miejsce na dzień sprawozdawczy. Na koszt wytworzenia składa się suma kosztów bezpośrednich (materiały, płace) i uzasadniona część kosztów pośrednich związanych z wytworzeniem produktu obejmująca koszty pośrednie produkcji i część stałych kosztów pośrednich odpowiadającą poziomowi tych kosztów przy normalnym wykorzystaniu zdolności produkcyjnych.

Zapasy są weryfikowane na koniec każdego okresu sprawozdawczego. Na zapasy nieprzydatne ekonomicznie dokonuje się 100% odpisu aktualizującego. Ponadto dla celów urealnienia wartości zapasów przeprowadza się analizę struktury wiekowej, której decydującym czynnikiem jest data przychodu i rozchodu z magazynu. Taki sposób statystycznej kalkulacji odpisów zawiera element szacunkowy wpływający na wartość sprawozdawczą zapasów. Odpis aktualizujący wartość zapasów tworzony jest w ciężar kosztów działalności podstawowej.

4.3.7.  Koszty finansowania zewnętrznego

Grupa aktywuje koszty finansowania zewnętrznego (odsetki i inne koszty ponoszone przez Grupę w związku z uruchomieniem finansowania), które można bezpośrednio przyporządkować nabyciu lub budowie rzeczowych składników majątku. Zasady aktywowania nie są stosowane do nieruchomości inwestycyjnych
‎ i zapasów produkowanych w sposób powtarzalny, o krótkim cyklu produkcyjnym.

W zakresie, w jakim Grupa pożycza środki specjalnie w celu sfinansowania pozyskania składnika aktywów, kwota kosztów finansowania zewnętrznego, którą można aktywować, stanowi różnicę między rzeczywistymi kosztami finansowania zewnętrznego w danym okresie, a przychodami jednostek z tytułu tymczasowego zainwestowania tych pożyczonych środków.

Jeżeli Grupa pożycza środki finansowe z ogólnym przeznaczeniem, a następnie wykorzystuje je w celu pozyskania składnika aktywów, wówczas do wydatków poniesionych w danym okresie stosuje się stopę kapitalizacji (średnia ważona kosztów finansowania zewnętrznego, obejmująca ogół kredytów i pożyczek pozostających do uregulowania w tym okresie).
‎

4.3.8.  Instrumenty finansowe

Jako instrument finansowy Grupa kwalifikuje każdą umowę, która skutkuje jednocześnie powstaniem składnika aktywów finansowych u jednej ze stron i zobowiązania finansowego lub instrumentu kapitałowego
‎ u drugiej ze stron, pod warunkiem, że z kontraktu zawartego między dwiema lub więcej stronami jednoznacznie wynikają skutki gospodarcze. Klasyfikacja aktywów finansowych jest uzależniona od przyjętego przez Grupę modelu zarządzania aktywami finansowymi oraz warunków umownych przepływów pieniężnych.

Aktywa finansowe klasyfikowane są do jednej z następujących kategorii:

• aktywa wyceniane według zamortyzowanego kosztu - instrumenty dłużne utrzymywane w celu ściągnięcia umownych przepływów, które obejmują wyłącznie spłaty kapitału i odsetek. W tej kategorii Spółka klasyfikuje i prezentuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w szczególności:

• należności handlowe, inwestycyjne,
• udzielone pożyczki,
• środki pieniężne,
• ekwiwalenty środków pieniężnych;

• aktywa wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody - instrumenty dłużne, z których przepływy stanowią wyłącznie płatności kapitału i odsetek, a które są utrzymywane w celu ściągnięcia umownych przepływów pieniężnych i w celu sprzedaży; wyceniane są według wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, za wyjątkiem zysków i strat z tytułu utraty wartości, przychodów z tytułu odsetek oraz różnic kursowych, które ujmuje się w wyniku finansowym (w szczególności kontrakty forward),

Na dzień 1 stycznia 2021 roku i 31 grudnia 2021 roku Grupa nie posiadała instrumentów dłużnych zaklasyfikowanych do tej kategorii. W odniesieniu do posiadanych instrumentów kapitałowych, które nie dają kontroli, współkontroli ani znaczącego wpływu na jednostki, Grupa po początkowym ujęciu wycenia te inwestycje w instrumenty kapitałowe w wartości godziwej z prezentacją zysków i strat z tytułu zmian wartości godziwej w pozostałych całkowitych dochodach,

• aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy - aktywa, które nie spełniają kryteriów wyceny według zamortyzowanego kosztu lub w wartości godziwej przez całkowite dochody wycenia się
  ‎ w wartości godziwej przez wynik finansowy. Do tej kategorii Grupa zalicza instrumenty pochodne
  ‎ (w szczególności kontrakty swap i forward).

Zobowiązania finansowe klasyfikowane są do jednej z następujących kategorii:

• prezentowane w wartości godziwej przez wynik finansowy – ujmowane są w pozycji „Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe” i obejmują posiadane przez Grupę instrumenty pochodne (w szczególności kontrakty swap i forward),
• wyceniane według zamortyzowanego kosztu – zobowiązania finansowe niezaklasyfikowane jako „wykazywane w wartości godziwej przez wynik finansowy”; ujmowane są przede wszystkim w pozycji „Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe”.

Ujmowanie i wycena składnika aktywów finansowych oraz zobowiązania finansowego na moment ujęcia oraz usuwanie

Grupa ujmuje składnik aktywów lub zobowiązanie finansowe w swoim sprawozdaniu z sytuacji finansowej wtedy i tylko wtedy, gdy staje się stroną umowy tego instrumentu.

Pierwotnie wyceniane są one w wartości godziwej. Koszty transakcji przypisywane bezpośrednio do zakupu lub emisji aktywów i zobowiązań finansowych (z wyjątkiem aktywów i zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik) odpowiednio dodaje się do lub odejmuje od wartości godziwej aktywów lub zobowiązań finansowych w chwili początkowego ujęcia. Koszty transakcji bezpośrednio przypisywane nabyciu aktywów finansowych lub przejęciu zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik ujmuje się bezpośrednio w wyniku.

Aktywa finansowe wyłączane są z ksiąg rachunkowych, gdy prawa do uzyskiwania przepływów pieniężnych
‎ z ich tytułu wygasły lub zostały przeniesione, a Grupa dokonała przeniesienia zasadniczo całego ryzyka
‎ i pożytków z tytułu ich własności. W przypadku, gdy Grupa nie przenosi wszystkich rodzajów ryzyka i korzyści wynikających z praw własności ani ich nie zachowuje, ale nadal sprawuje kontrolę nad przeniesionym składnikiem aktywów, ujmuje zachowane udziały w tym składniku i związane z nimi zobowiązania, które będzie musiała uiścić.

Jeżeli Grupa zachowuje wszystkie rodzaje ryzyka i korzyści wynikające z prawa własności do przeniesionego składnika aktywów, nadal ujmuje ten składnik oraz zabezpieczone finansowanie zewnętrzne na poczet otrzymanych korzyści.

Grupa zaprzestaje ujmowania zobowiązań finansowych wyłącznie w przypadku ich wypełnienia, umorzenia lub wygaśnięcia. Różnicę między wartością bilansową usuniętego zobowiązania finansowego, a zapłatą uiszczoną lub należną ujmuje się w wyniku.

Wycena po początkowym ujęciu

Aktywa wyceniane według zamortyzowanego kosztu, wykazuje się (po początkowym ujęciu) według zamortyzowanego kosztu, z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej.

Zobowiązania finansowe, inne niż wyceniane według wartości godziwej przez wynik finansowy, wykazuje się według zamortyzowanego kosztu, stosując metodę efektywnej stopy procentowej.

Aktywa i zobowiązania finansowe zaklasyfikowane do kategorii wycenianych według wartości godziwej przez wynik finansowy (w tym instrumenty pochodne) przeszacowuje się do wartości godziwej z ujęciem efektów wyceny w wyniku finansowym.

Utrata wartości aktywów finansowych

Grupa stosuje model oczekiwanych strat kredytowych (ang. expected credit losses – „ECL”) dla następujących kategorii aktywów finansowych wycenianych wg zamortyzowanego kosztu:

• należności handlowe - stanowią kwoty należne od klientów za towary sprzedane lub usługi wykonane
  ‎ w toku zwykłej działalności gospodarczej. Jeżeli spłaty należności można oczekiwać w ciągu jednego roku (lub w zwykłym cyklu działalności gospodarczej przedsiębiorstwa, jeżeli jest dłuższy), należności klasyfikuje się jako aktywa obrotowe. W przeciwnym wypadku, wykazuje się je jako aktywa trwałe.
• udzielone pożyczki
• środki pieniężne oraz ekwiwalenty środków pieniężnych.

Grupa dokonuje oceny oczekiwanych strat kredytowych związanych z aktywami finansowymi wycenianymi wg zamortyzowanego kosztu, niezależnie od tego czy wystąpiły przesłanki utraty wartości.

Odpis z tytułu utraty wartości należności handlowych

W przypadku krótkoterminowych należności handlowych, Grupa stosuje podejście uproszczone (zgodne
‎ z MSSF 9) i wycenia odpisy z tytułu utraty wartości w wysokości strat kredytowych oczekiwanych w całym okresie życia należności od momentu jej początkowego ujęcia.

Odpis z tytułu utraty wartości tworzony jest na należności bieżące, przeterminowane (wątpliwe), w windykacji i sporne w kwocie brutto (z podatkiem VAT). Odpis z tytułu utraty wartości należności przeterminowanych jest tworzony po uwzględnieniu skumulowanego odpisu na należności sporne i w windykacji.

Odpisów z tytułu utraty wartości dokonuje się na podstawie szacunku prawdopodobieństwa odzyskiwalności aktywów, w oparciu o dane historyczne. Ponadto, Grupa tworzy odpisy specyficzne na należności zagrożone nieściągalnością (będące przedmiotem spraw spornych, objętych postępowaniem upadłościowym).
‎

Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody

Grupa dokonuje oceny oczekiwanych strat kredytowych związanych z aktywami wycenianymi w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości.

Kredyty bankowe

Kredyty bankowe początkowo ujmowane są według wartości godziwej powiększonej o dające się bezpośrednio przyporządkować koszty transakcyjne. Po początkowym ujęciu zobowiązania te wycenianie są według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej.

Zobowiązania handlowe i pozostałe

Po początkowym ujęciu wszystkie zobowiązania, z wyjątkiem zobowiązań wycenianych wg wartości godziwej, wycenia się w skorygowanej cenie nabycia, stosując metodę efektywnej stopy procentowej.

Rachunkowość zabezpieczeń

Zabezpieczenia przepływów pieniężnych

Grupa zdecydowała się pozostać przy stosowaniu wymogów dotyczących rachunkowości zabezpieczeń zawartych w MSR 39, zamiast wymogów określonych w MSSF 9. W celu zabezpieczenia ryzyka zmiany kursu walut wykorzystywane są pochodne instrumenty finansowe, takie jak kontrakty walutowe typu fx forward. Poziom zabezpieczeń przyjęty w danym okresie nie może przekroczyć 50% rocznej ekspozycji walutowej w przypadku zabezpieczenia importu, natomiast w przypadku zabezpieczenia eksportu poziom zabezpieczeń mieści się w przedziale 50-80% rocznej ekspozycji walutowej. Bazowanie na planowanej ekspozycji jest rodzajem szacunku wpływającym na wartość instrumentów.

W celu zabezpieczenia się przed ryzykiem wzrostu stóp procentowych, Grupa wykorzystuje transakcje zabezpieczające IRS (Interest Rate Swap). Transakcje IRS umożliwiają zarządzanie ryzykiem stóp procentowych, pozwalając m. in. na zamianę stopy procentowej kredytu ze stopy zmiennej na stałą, dając możliwość zabezpieczenia przed wzrostem kosztu kredytu.

W związku z tym, że przyszłe planowane płatności z tytułu sprzedaży lub zakupu nie są ujmowane  w sprawozdaniu finansowym Spółki, podczas gdy instrumenty zabezpieczające fx forward bez rachunkowości zabezpieczeń są wyceniane do wartości godziwej przez wynik, powstaje potencjalne księgowe niedopasowanie. Celem jego eliminacji Grupa wprowadziła od 1 lipca 2011 roku rachunkowość zabezpieczeń.

Jeśli pochodny instrument finansowy jest wyznaczony jako zabezpieczenie zmienności przepływów pieniężnych dotyczących określonego ryzyka związanego z rozpoznanym składnikiem aktywów, z rozpoznanym zobowiązaniem lub z wysoce prawdopodobną planowaną transakcją, która mogłaby wpłynąć na zysk lub stratę bieżącego okresu, część zysków lub strat związanych z instrumentem zabezpieczającym, która stanowi efektywne zabezpieczenie, ujmuje się w innych całkowitych dochodach i prezentuje, jako osobną pozycję z tytułu zabezpieczenia, w kapitale własnym. Zyski lub straty rozpoznane uprzednio w kapitale własnym są przenoszone do zysku lub straty bieżącego okresu w tym samym okresie i w tej samej pozycji,  w których zabezpieczane przepływy pieniężne są ujmowane w wyniku finansowym. Nieefektywną część zmian wartości godziwej instrumentu pochodnego ujmuje się natychmiast jako zysk lub stratę bieżącego okresu.

Jeśli instrument zabezpieczający przestaje spełniać kryteria rachunkowości zabezpieczeń, wygasa, zostaje sprzedany, rozwiązany, wykonany, lub zmianie ulega jego przeznaczenie, Grupa zaprzestaje stosowania zasad rachunkowości zabezpieczeń. Skumulowane zyski lub straty uprzednio ujęte w innych całkowitych dochodach i prezentowane w kapitałach pozostawia się w kapitałach aż do momentu realizacji planowanej transakcji i jej ujęcia jako zysk lub stratę bieżącego okresu. W przypadku, gdy pozycja zabezpieczana jest aktywem niefinansowym, zyski lub straty uprzednio ujęte w innych całkowitych dochodach korygują wartość sprawozdawczą tego aktywa w momencie jego rozpoznania. Jeśli nie przewiduje się wystąpienia planowanej transakcji, zyski lub straty ujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej ujmowane są natychmiast jako zysk lub strata bieżącego okresu. W pozostałych przypadkach kwoty uprzednio ujęte w innych całkowitych dochodach ujmuje się w się jako zysk lub strata bieżącego okresu w tym samym okresie lub okresach, w których zabezpieczana planowana transakcja wywiera wpływ na zysk lub stratę bieżącego okresu.

W momencie ustanowienia zabezpieczenia, Grupa formalnie wyznacza i dokumentuje powiązanie zabezpieczające, jak również cel zarządzania ryzykiem oraz strategię ustanowienia zabezpieczenia. Dokumentacja zawiera identyfikację instrumentu zabezpieczającego, zabezpieczanej pozycji lub transakcji, charakter zabezpieczanego ryzyka, a także sposób oceny efektywności instrumentu zabezpieczającego w kompensowaniu zagrożenia zmianami wartości godziwej zabezpieczanej pozycji lub przepływów pieniężnych związanych z zabezpieczanym ryzykiem. Oczekuje się, że zabezpieczanie będzie wysoce skuteczne w kompensowaniu zmian wartości godziwej lub przepływów pieniężnych wynikających  z zabezpieczanego ryzyka. Efektywność zabezpieczenia jest oceniana na bieżąco w celu sprawdzenia, czy jest ono wysoce efektywne we wszystkich okresach sprawozdawczych, na które zostało ustanowione.

4.3.9.  Rezerwy

Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Grupie ciąży obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków oraz można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego zobowiązania. Koszty dotyczące danej rezerwy są wykazane w wyniku finansowym w wartości netto (pomniejszonej o spodziewane przychody).

Rezerwa na umowy rodzące obciążenia tworzona jest w przypadku, gdy spodziewane przez Grupę korzyści ekonomiczne z umowy są niższe niż nieuniknione koszty wypełnienia obowiązków umownych. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej brutto odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ewentualnego ryzyka związanego z danym zobowiązaniem. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie rezerwy w związku z upływem czasu jest ujmowane jako koszty finansowe. Rezerwy tworzy się również na przyszłe zobowiązania spowodowane restrukturyzacją, jeżeli na podstawie odrębnych przepisów Grupa jest zobowiązana do jej przeprowadzenia lub zawarto w tej sprawie wiążące umowy a plany restrukturyzacji pozwalają w sposób wiarygodny oszacować wartość tych przyszłych zobowiązań.

Grupa tworzy również rezerwę na naprawy gwarancyjne. Rezerwa ta jest szacowana na podstawie danych historycznych dotyczących udziału wadliwych wyrobów w przychodach ze sprzedaży tych produktów (rezerwa statystyczna) oraz w oparciu o faktycznie zgłoszone reklamacje dotyczące zrealizowanych kontraktów (rezerwa indywidualna). Rezerwa statystyczna kalkulowana jest za pomocą wskaźnika opartego na bazie kosztowej pomniejszonej o koszty wykorzystania rezerwy indywidualnej. Rezerwa na naprawy gwarancyjne jest tworzona w ciężar działalności podstawowej - jako koszt specjalny związany z produkcją wyrobu.

4.3.10.  Świadczenia pracownicze

Zgodnie z systemami wynagradzania pracownicy mają prawo do odpraw emerytalnych oraz w niektórych spółkach Grupy mają prawo do nagród jubileuszowych. Nagrody jubileuszowe są wypłacane pracownikom po przepracowaniu określonej liczby lat. Odprawy emerytalne są wypłacane jednorazowo, w momencie przejścia na emeryturę. Wysokość odpraw emerytalnych i nagród jubileuszowych zależy od stażu pracy oraz stałej podstawy określonej w zakładowych układach zbiorowych pracy. Spółki tworzą rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych i nagród jubileuszowych w celu przyporządkowania kosztów do okresów, których dotyczą. Według MSR 19 nagrody jubileuszowe są innymi długoterminowymi świadczeniami pracowniczymi, natomiast odprawy emerytalne są programami określonych świadczeń po okresie zatrudnienia.

Tworzone rezerwy na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne ustalane są w oparciu o metodę prognozowanych uprawnień jednostkowych technikami aktuarialnymi. Podstawą do wiarygodnego oszacowania wielkości rezerw są:

• kryteria nabywania praw do wymienionych świadczeń;
• założenia aktuarialne.

Zgodnie z MSR 19 koszt programu określonych świadczeń (rezerwa na odprawy emerytalne i rentowe) obejmuje następujące składniki:

• koszty świadczeń pracowniczych – ujmowane w wyniku (pozostałe koszty operacyjne);
• odsetki netto od zobowiązań z tytułu określonych świadczeń netto – ujmowane w wyniku (pozostałe koszty operacyjne);
• przeszacowania zobowiązań z tytułu określonych świadczeń netto (zyski / straty aktuarialne) – ujmowane
  ‎ w pozostałych całkowitych dochodach (kapitał z przeszacowania programu określonych świadczeń).

Koszty innych długoterminowych świadczeń pracowniczych (nagrody jubileuszowe) – ujmowane są w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych.

Grupa tworzy rezerwę na koszty kumulowanych płatnych nieobecności, które będzie musiała ponieść
‎ w wyniku niewykorzystanego przez pracowników uprawnienia, a które to uprawnienie przysługuje na dzień sprawozdawczy. Rezerwę na koszty kumulowanych płatnych nieobecności ujmuje się jako zobowiązanie po potrąceniu wszelkich kwot już zapłaconych. Rezerwa na koszty kumulowanych płatnych nieobecności stanowi rezerwę krótkoterminową, nie podlega dyskontowaniu i tworzona jest w ciężar działalności podstawowej.

4.3.11.  Przychody

Przychody ze sprzedaży dóbr

Grupa zdecydowaną większość przychodów ze sprzedaży dóbr rozpoznaje w punkcie w czasie, w momencie przejęcia kontroli nad danym dobrem przez odbiorcę.

Przychody ze sprzedaży ujmowane są w wartości godziwej zapłat otrzymanych lub należnych i reprezentują one należności za produkty, towary i usługi dostarczone w ramach normalnej działalności gospodarczej,‎ po pomniejszeniu o rabaty, podatek od towarów i usług oraz inne podatki związane ze sprzedażą. Przychody są ujmowane w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że Grupa uzyska korzyści ekonomiczne związane z daną transakcją oraz gdy kwotę przychodów można wycenić w wiarygodny sposób.

Przychody ze sprzedaży usług

Przychody z tytułu świadczenia usług dotyczące krótkoterminowych zleceń są rozpoznawane w punkcie ‎w czasie w momencie finalizacji usługi, po potwierdzeniu wykonania zobowiązania kontraktowego (po otrzymaniu protokołu odbioru).

Przychody z tytułu kontraktów długoterminowych rozpoznawane są w czasie, w momencie transferu kontroli nad towarami lub usługami na rzecz klienta, w wysokości ceny transakcyjnej. Przychody ujmowane są w taki sposób, aby odzwierciedlić przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta w kwocie, która odzwierciedla wynagrodzenie, do którego – zgodnie z oczekiwaniem Grupy – będzie ona uprawniona ‎w zamian za te dobra lub usługi.

Ponadto, zgodnie z MSSF 15 koszty poniesione w celu pozyskania i zabezpieczenia kontraktu z klientem są aktywowane i rozliczane w czasie przez okres konsumowania korzyści z tego kontraktu.

Rozpoznanie przychodów z tytułu kontraktów

Zgodnie z zasadami standardu MSSF15, przychody ujmowane są w momencie transferu kontroli nad towarami lub usług na rzecz klienta, w wysokości ceny transakcyjnej. Spełnione są wymogi standardu w zakresie ujmowania przychodów z umów z klientami w oparciu o tzw. model 5 kroków:

1.  Identyfikacja umowy,

2.  Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia,

3.  ustalenie ceny transakcyjnej,

4.  przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia,

5.  spełnienie zobowiązań do wykonania świadczenia.

Przychody ujmowane są w taki sposób, aby odzwierciedlały przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta w kwocie odpowiadającej wynagrodzeniu, do którego Grupa będzie uprawniona w zamian za te dobra lub usługi. Ponadto, zgodnie z MSSF15 koszty poniesione w celu pozyskania i zabezpieczenia kontraktu z klientem są aktywowane i rozliczane w czasie przez okres konsumowania korzyści z tego kontraktu.

Gwarancje i terminy płatności

Co do zasady, stosowane w Grupie terminy płatności nie przekraczają 90 dni, nie występuje istotny komponent finansujący.

Gwarancje w zakresie należytego wykonania kontraktu udzielane są co do zasady na okresy 1-2-letnie, a po ich wygaśnięciu, w okresie kolejnych 2-5 lat (w zależności od umowy), obowiązują gwarancje z tytułu rękojmi.

W przypadku systemów informatycznych, gwarancje udzielane są standardowo na okres 12 miesięcy.

Ustalanie ceny transakcyjnej

W przypadku umów obejmujących kilka zobowiązań do wykonania świadczenia, do każdego z tych zobowiązań przypisywana jest cena transakcyjna w oparciu o jednostkową cenę sprzedaży. Jeśli cen tych nie można ustalić na podstawie bezpośrednich obserwacji, są one szacowane w oparciu o oczekiwane koszty powiększone o narzut.

Szacunki dotyczące przychodów, kosztów bądź stopnia ukończenia prac są weryfikowane, gdy zmieniły się okoliczności. Wynikające z tej weryfikacji zwiększenia bądź zmniejszenia szacowanych przychodów lub kosztów są ujmowane w wyniku finansowym okresu, w którym kierownictwo dowiedziało się o okolicznościach będących podstawą weryfikacji oszacowań.

W przypadku umów o stałej cenie klient płaci stałą kwotę zgodnie z harmonogramem płatności. Jeśli wartość usług wyświadczonych przez Grupę przekracza wartość zapłaty, ujmowane są aktywa z tytułu umowy‎ z klientami. Jeśli wartość zapłaty przekracza wartość wyświadczonych usług, ujmowane jest zobowiązanie‎ z tytułu umowy z klientami.

Element stały wynagrodzenia stanowi iloczyn ceny (zgodnie z oferowanym cennikiem) i liczby sprzedanych dóbr. Element zmienny wynagrodzenia stanowią rabaty. Są one przyznawane okresowo, w przypadku umów ze stałymi odbiorcami, przy zrealizowaniu uzgodnionego wolumenu zakupów lub ustalane indywidualnie, zgodnie z zapisami obowiązujących umów. Rabaty kalkulowane są procentowo od zrealizowanego obrotu‎ (z zastosowaniem ustalonych progów obrotu).

Inne przychody

Odsetki

Przychody z tytułu odsetek ujmowane są sukcesywnie w miarę ich narastania, w odniesieniu do wartości sprawozdawczej netto danego składnika aktywów finansowych, zgodnie z metodą efektywnej stopy procentowej.
‎

Dywidendy

Dywidendy są ujmowane w momencie ustalenia praw akcjonariuszy do ich otrzymania.

4.3.12.  Transakcje w walutach obcych

W sprawozdaniach finansowych jednostek wchodzących w skład grupy kapitałowej Apator transakcje‎ w walucie obcej przelicza się według kursu obowiązującego na dzień dokonania transakcji. Na dzień sprawozdawczy aktywa i pasywa pieniężne wykazuje się według kursu banku wiodącego obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego. Zyski i straty wynikłe z przeliczenia walut są odnoszone bezpośrednio‎ w wynik finansowy.

Walutą funkcjonalną zagranicznej jednostki zależnej Apator GmbH jest EUR, jednostki zależnej Apator Metra – CZK, natomiast walutą funkcjonalną zagranicznej jednostki zależnej Apator Metroteks jest UAH, jednostki zależnej Miitors ApS. – DKK, a jednostki zależnej GEORGE WILSON INDUSTRIES Ltd. – GBP. Na dzień sprawozdawczy aktywa i zobowiązania tych zagranicznych jednostek zależnych są przeliczane na walutę prezentacji Grupy po kursie obowiązującym na dzień sprawozdawczy, a ich sprawozdania z całkowitych dochodów są przeliczane po średnim ważonym kursie wymiany za dany rok obrotowy. Różnice kursowe powstałe w wyniku takiego przeliczenia są ujmowane bezpośrednio w kapitale własnym jako jego odrębny składnik.

W momencie zbycia podmiotu zagranicznego, zakumulowane odroczone różnice kursowe ujęte w kapitale własnym, dotyczące danego podmiotu zagranicznego, są ujmowane w wyniku finansowym.

4.3.13.  Podatki

Podatek dochodowy obejmuje część bieżącą i część odroczoną. Bieżący i odroczony podatek dochodowy ujmowany jest w zysku lub stracie bieżącego okresu, z wyjątkiem sytuacji, kiedy dotyczy połączenia jednostek oraz pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym lub jako inne całkowite dochody.

Podatek bieżący jest to oczekiwana kwota zobowiązań lub należności z tytułu podatku od dochodu do opodatkowania za dany rok, ustalona z zastosowaniem stawek podatkowych obowiązujących prawnie lub faktycznie na dzień sprawozdawczy oraz korekty zobowiązania podatkowego dotyczącego lat ubiegłych.

Podatek odroczony ujmuje się w związku z różnicami przejściowymi pomiędzy wartością sprawozdawczą aktywów i zobowiązań i ich wartością ustalaną dla celów podatkowych. Odroczony podatek dochodowy nie jest ujmowany w przypadku następujących różnic przejściowych: początkowe ujęcie aktywów lub zobowiązań pochodzących z transakcji, która nie jest połączeniem jednostek gospodarczych i nie wpływa ani na zysk lub stratę bieżącego okresu ani na dochód do opodatkowania, różnice związane z inwestycjami w jednostkach zależnych i współkontrolowanych w zakresie, w którym nie jest prawdopodobne, że zostaną one zbyte‎ w dającej się przewidzieć przyszłości. Ponadto, nie ujmuje się podatku odroczonego od różnic przejściowych powstałych w związku z początkowym ujęciem wartości firmy. Podatek odroczony jest wyceniany‎ z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą stosowane wtedy, gdy przejściowe różnice odwrócą się, przy tym za podstawę przyjmowane są przepisy podatkowe obowiązujące prawnie lub faktycznie do dnia sprawozdawczego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy‎ z tytułu odroczonego podatku dochodowego są kompensowane, jeżeli Grupa posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzania kompensaty bieżących zobowiązań i aktywów podatkowych i pod warunkiem, że aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego dotyczą podatku dochodowego nałożonego przez tą samą władzę podatkową na tego samego podatnika lub na różnych podatników, którzy zamierzają rozliczyć zobowiązania i należności z tytułu podatku dochodowego‎ w kwocie netto lub jednocześnie zrealizować należności i rozliczyć zobowiązanie.

Aktywa z tytułu podatku odroczonego związane z nierozliczoną stratą podatkową, niewykorzystaną ulgą podatkową i ujemnymi różnicami przejściowymi, są ujmowane do wysokości, do której jest prawdopodobne, iż osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który pozwoli na ich wykorzystanie. Aktywa z tytułu podatku odroczonego podlegają ponownej ocenie na każdy dzień sprawozdawczy i obniża się je w zakresie, w jakim nie jest prawdopodobne zrealizowanie związanych z nimi korzyści w podatku dochodowym.

Spółki wchodzące w skład Grupy Apator stosują stawki podatkowe zgodnie z obowiązującymi przepisami kraju, w którym prowadzą działalność gospodarczą (Czechy 19%, Ukraina 18%, Niemcy 15%, Wielka Brytania 19%, Dania 22%).

4.3.14.  Dotacje 

Dotacje państwowe to pomoc rządowa, która przybiera formę przekazania jednostce gospodarczej środków w zamian za spełnienie przez nią w przeszłości lub w przyszłości pewnych warunków związanych z jej działalnością operacyjną.

Stosownie do postanowień MSR 20 dotacje rządowe ujmowane są w księgach rachunkowych w momencie, w którym istnieje wystarczająca pewność, że jednostka spełni warunki związane z dotacją oraz dotacja zostanie otrzymana.

Co do zasady, gdy dofinansowanie dotyczy danej pozycji kosztowej, jest ono ujmowane jako pomniejszenie odpowiednich kosztów. Natomiast w przypadku, gdy środki te dotyczą składnika aktywów, wówczas ich wartość godziwa pomniejsza wartość początkową tego składnika.

W indywidulanych przypadkach dofinansowanie może być także ujmowane jako pozostały przychód operacyjny.

4.3.15.  Ulga strefowa wynikająca z prowadzenia działalności w Specjalnej Strefie Ekonomicznej

Jednostka dominująca Apator S.A. korzysta ze zwolnienia w podatku dochodowym z tytułu kosztów nowej inwestycji na mocy uzyskanego w dniu 28 grudnia 2010 roku zezwolenia na prowadzenie działalności gospodarczej na obszarze Pomorskiej Specjalnej Strefy Ekonomicznej. Zwolnieniu podlega dochód strefowy, czyli dochód uzyskany z działalności gospodarczej prowadzonej na terenie PSSE, w ramach uzyskanego zezwolenia.

Apator S.A. ujmuje ulgę podatkową wynikającą z prowadzenia działalności w Specjalnej Strefie Ekonomicznej (zwolnienie z podatku dochodowego od osób prawnych) zgodnie z MSR 12 tj. rozpoznaje ją jako aktywa z tytułu odroczonego podatku do wysokości możliwej do uzyskania pomocy publicznej. Maksymalna wysokość możliwej do uzyskania pomocy kalkulowana jest jako iloczyn intensywności pomocy obowiązującej dla województwa oraz wartości nakładów poniesionych w ramach inwestycji uznanych za wydatki kwalifikowane. Aktywa z tytułu podatku odroczonego związane z niewykorzystaną ulgą podatkową są ujmowane do wysokości, do której jest prawdopodobne, iż osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który pozwoli na ich wykorzystanie. Aktywa te podlegają ponownej ocenie na każdy dzień sprawozdawczy i obniża się je‎ w zakresie, w jakim nie jest prawdopodobne zrealizowanie związanych z nimi korzyści w podatku dochodowym.

4.3.16.  Kapitały własne

Do kapitałów własnych Grupa zalicza: kapitał podstawowy, pozostałe kapitały, kapitał z przeszacowania programu określonych świadczeń, kapitał z wyceny transakcji zabezpieczających oraz różnice kursowe‎ z konsolidacji, niepodzielony wynik finansowy z lat ubiegłych, wynik bieżącego roku. Pozycje obniżające wielkość kapitałów własnych stanowią odpisy z wyniku finansowego z bieżącego roku, stanowiące wypłaty zaliczek na poczet dywidendy.

5.  Raportowanie segmentów działalności

Segment operacyjny jest częścią Grupy zaangażowaną w działalność gospodarczą, w związku z którą może uzyskiwać przychody oraz ponosić koszty, w tym przychody i koszty związane z transakcjami z innymi częściami Grupy. Wyniki operacyjne każdego segmentu operacyjnego są regularnie przeglądane przez główny organ odpowiedzialny za podejmowanie decyzji operacyjnych w Grupie, który decyduje o alokacji zasobów do segmentu i ocenia jego wyniki działalności, przy czym dostępne są oddzielne informacje finansowe o każdym segmencie (patrz nota 8.2). Dane dotyczące przychodów i kosztów w poszczególnych segmentach przekazywane są zarządowi do analizy po eliminacji przychodów pomiędzy segmentami. Zarząd analizuje rezultaty każdego z segmentów na poziomie poszczególnych wyników, tj. wyniku brutto‎ ze sprzedaży, wyniku ze sprzedaży, wyniku z działalności operacyjnej oraz EBITDA (sposób kalkulacji EBITDA zaprezentowano w nocie 8.1). Czynnikiem wpływającym na decyzje strategiczne i operacyjne jest również udział poszczególnych segmentów w generowaniu marży operacyjnej Grupy (na poziomie EBITDA). Przychody i koszty segmentów analizowane są po wyeliminowaniu wzajemnych transakcji pomiędzy segmentami. Przy podejmowaniu decyzji operacyjnych nie podlegają natomiast analizie pozycje bilansowe dotyczące poszczególnych segmentów. Dane bilansowe analizowane są na poziomie poszczególnych spółek Grupy.

Na wyniki segmentów składają się wyniki następujących spółek:

• Energia Elektryczna – wyniki Apator S.A. w części dotyczącej opomiarowania energii elektrycznej‎ i aparatury łączeniowej, wyniki Apator Elkomtech S.A., wyniki Apator Rector Sp. z o.o., wyniki FAP Pafal S.A., część wyników Apator GmbH;
• Gaz – wyniki Apator Metrix S.A. wraz z jednostkami kontrolowanymi, wyniki Apator S.A. w części dotyczącej opomiarowania gazu, część wyników Apator GmbH;
• Woda i Ciepło - wyniki Apator Powogaz S.A. wraz z jednostkami kontrolowanymi i stowarzyszonymi, wyniki Apator S.A. w części dotyczącej opomiarowania wody i ciepła;

 

Obroty wewnętrzne między spółkami Grupy Kapitałowej są eliminowane dla celów raportowania segmentów działalności.

6.  Podstawowe osądy i podstawy szacowania niepewności

Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga od Zarządu Jednostki Dominującej dokonania szacunków, osądów i założeń, które mają wpływ na przyjęte zasady oraz prezentowane wartości aktywów, pasywów, przychodów i kosztów.

Szacunki oraz związane z nimi założenia opierają się na doświadczeniu historycznym oraz różnych czynnikach, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach. Wyniki tych szacunków dają podstawę do profesjonalnego osądu, co do wartości księgowej aktywów i pasywów. W istotnych kwestiach Zarząd dokonując szacunków opiera się na opiniach niezależnych ekspertów. Faktyczna wartość może różnić się od wartości szacowanej.

Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujmowana w okresie, w którym zmiana została dokonana.

Następujące obszary wymagają istotnych oszacowań i subiektywnej oceny:

• ujmowanie przychodów i alokacja ceny transakcyjnej dla umów o kilku zobowiązaniach kontraktowych z tytułu których przychód rozpoznawany jest w czasie,
• ujmowanie aktywów z tytułu podatku odroczonego od strat podatkowych z poprzednich okresów,
• niepewność co do oszacowań i subiektywne oceny dokonane w odniesieniu do transakcji leasingu,
• utrata wartości firmy,
• szacunkowy okres użytkowania wartości niematerialnych,
• szacunkowy okres użytkowania wartości rzeczowych aktywów trwałych,
• szacunkowa wycena nieruchomości inwestycyjnych,
• oszacowanie zobowiązania emerytalnego z tytułu programu określonych świadczeń,
• oszacowanie pozostałych rezerw,
• utrata wartości aktywów finansowych i niefinansowych,
• utrata wartości zapasów,
• utrata wartości należności,
• wartość instrumentów pochodnych wynikająca z przyjętego poziomu zabezpieczeń przyszłych przepływów pieniężnych.

 

Szacunki i założenia, które mają istotny wpływ na wartości ujawnione w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy zostały ujęte w następujących notach:

• Wartości niematerialne (nota 4.3.1, nota 8.4),
• Wartości firmy jednostek zależnych (nota 4.2.3, nota 8.5),
• Rzeczowe aktywa trwałe (nota 4.3.2, nota 8.6),
• Prawo do użytkowania aktywów, zobowiązania leasingowe (nota 4.3.3, nota 8.7),
• Nieruchomości inwestycyjne (nota 4.3.4, nota 8.8),
• Pozostałe aktywa finansowe (nota 4.3.8, nota 8.10),
• Zapasy (nota 4.3.6, nota 8.11),
• Należności handlowe oraz pozostałe należności (nota 4.3.8, nota 8.12),
• Rezerwy na zobowiązania (noty: 4.3.9, 4.3.10; nota 8.21),
• Odroczony podatek dochodowy (noty: 4.3.13, 4.3.15; nota 8.23),
• Instrumenty pochodne (nota 4.3.8, nota 8.29).

7.  Informacja dotycząca sezonowości działalności

Zjawisko sezonowości w działalności Grupy Apator nie jest istotne (nie obserwujemy w tym zakresie powtarzalności).
‎

8.  Noty objaśniające do sprawozdania finansowego

8.1.  Alternatywne mierniki wyników

EBITDA to miernik pokazujący zysk netto osiągany przez Grupę po eliminacji wpływu podatku dochodowego, kosztów finansowania oraz amortyzacji. Zarząd Spółki uznaje ją jako istotny dodatkowy miernik wyników,‎ w związku z czym EBITDA prezentowana jest w sprawozdaniu obok mierników zdefiniowanych przez MSSF. EBITDA nie jest wskaźnikiem zdefiniowanym w MSSF oraz nie stanowi miernika wystandaryzowanego, zatem wskaźnik ten nie powinien być analizowany osobno lub jako substytut dla miar zdefiniowanych przez MSSF.

Sposób kalkulacji EBITDA zaprezentowano w poniższej tabeli.

 

8.2.  Segmenty operacyjne

Działalność grupy Apator skupiona jest w trzech podstawowych segmentach:

• Energia elektryczna
• Gaz
• Woda i ciepło

Zarząd analizuje rezultaty każdego z segmentów na poziomie poszczególnych wyników, tj. wyniku brutto ze sprzedaży, wyniku ze sprzedaży, wyniku z działalności operacyjnej oraz EBITDA. Działalność prowadzona poza tymi segmentami została zaprezentowana jako pozostała.

 

8.3.  Przychody

W poniższej tabeli zaprezentowano specyfikację przychodów ze sprzedaży.

 

Rozliczenie kontraktów

Poniżej zaprezentowano wycenę kontraktów Grupy na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz w okresie porównawczym.

 

‎ Aktywa i zobowiązania z tytułu kontraktów

Specyfikację aktywów kontraktowych na 31 grudnia 2021 roku zaprezentowano w poniższej tabeli.

 

Inne aktywa dotyczą rozliczenia kosztów realizacji licencji powstałych w wyniku korekty rozpoznania przychodów (i współmiernych kosztów) zgodnie z MSSF 15. Dotyczą one kontraktu zawartego pomiędzy Tauron Dystrybucja S.A. a Konsorcjum, w którego skład weszła spółka Apator Rector Sp. z o.o. Aktywa kontraktowe z tytułu licencji rozliczane są równomiernie w czasie przez okres obowiązywania umowy,‎ tj. do końca grudnia 2022 roku.

Zobowiązania kontraktowe w latach 2020-2021, wyspecyfikowane w poniższej tabeli, to zobowiązania dotyczące Apator Rector Sp. z o.o.

 

Zobowiązania kontraktowe Apator Rector Sp. z o.o. dotyczą nierozliczonych na dzień bilansowy licencji, gwarancji oraz serwisu opcjonalnego, które są rozliczane równomiernie w czasie przez okres trwania tych usług na podstawie zapisów umownych. Rozliczenia te skutkują zmianą salda zobowiązań kontraktowych.

Należności dotyczące kontraktów oraz odpis z tytułu utraty wartości zaprezentowano w nocie 8.12.

Wartość przychodów rozpoznanych w 2021 roku wynikających ze zobowiązań kontraktowych ujętych na bilansie na 31 grudnia 2020 roku wyniosła 977 tys. zł.

Kumulatywne zmiany kwot ujętych przychodów, które wynikałyby ze zmian szacunku stopnia zaawansowania prac lub zmian szacunku ceny transakcyjnej były w roku 2021 nieistotne.
‎

Informacje geograficzne

Grupa Kapitałowa Apator wyodrębnia trzy następujące obszary działalności:

• Kraj – obejmujący sprzedaż na terenie kraju
• Unia Europejska – sprzedaż zrealizowana w krajach Unii Europejskiej
• Eksport – sprzedaż zrealizowana w pozostałych krajach

 
‎

8.4.  Wartości niematerialne

Dane dotyczące wartości niematerialnych zaprezentowano w poniższych tabelach.

 

 

‎  

8.5.  Wartość firmy jednostek zależnych

Dane dotyczące wartości firmy prezentują poniższe tabele.

 

 

Na dzień 31 grudnia 2021 roku Zarząd Spółki przeprowadził test na utratę wartości firmy. Założono średnioważony koszt kapitału na poziomie 8,8% (poprzednio 7,8%) i pięcioletni okres prognozy oparty na planach finansowych spółek na lata 2022 – 2026, z zastrzeżeniem, że rok 2022 zakłada najbardziej realną sytuację spółek w bardzo zmiennych i trudnych obecnie do przewidzenia realiach z uwagi na sytuację geopolityczną. W kolejnych latach zakładane jest odbudowywanie się gospodarek po kryzysie gospodarczym wywołanym pandemią oraz wojną na Ukrainie.

Na podstawie przeprowadzonych testów nie stwierdzono utraty wartości aktywów w obrębie poszczególnych ośrodków wypracowujących środki pieniężne w grupie Apator (CGU). Test na utratę wartości firmy przeprowadzono w oparciu o szacunek bieżącej wartości sumy przyszłych wolnych przepływów pieniężnych generowanych przez poszczególne ośrodki wypracowujące środki pieniężne, uwzględniających podatek, zmianę stanu sald majątku obrotowego oraz nakłady na środki trwałe i wartości niematerialne (tj. wartość odzyskiwalną wartości firmy oszacowano metodą wartości użytkowej). Dla określenia wartości rezydualnej zastosowano 2% stopę wzrostu w kolejnych latach po roku 2026.

W Grupie kapitałowej Apator, ośrodki wypracowujące środki pieniężne stanowią zakłady produkcyjne przypisane do segmentów woda i ciepło, energia elektryczna, gaz, z wyjątkiem Apator Elkomtech S.A. i Apator Rector Sp. z o.o., które zwane są dalej łącznie jako Centrum Automatyzacji Pracy Sieci.

W przypadku Centrum Automatyzacji Pracy Sieci, test na utratę wartości przeprowadzono przy założeniu, ‎że aktywa spółek stanowią jeden ośrodek wypracowujący przepływy pieniężne. Uzasadnieniem dla takiego podejścia jest przede wszystkim wysoki poziom integracji operacyjnej wynikający z komplementarności oferty tych dwóch podmiotów oraz zaplanowana w strategii biznesowej Grupy Apator konsolidacja segmentu rozwiązań hardware i ICT, a także pełniejsze wykorzystanie nowych szans rynkowych w obszarach OZE oraz efektywności energetycznej. Chociaż w związku z niepewną sytuacją wywołaną COVID-19 kolejność działań integracyjnych segmentu została przejściowo zmieniona (w pierwszym etapie spółka Apator Elkomtech została połączona ze spółką Apator S.A., natomiast zaplanowane jeszcze w 2019 r. połączenie spółek zależnych: Apator Rector Sp. z o.o. oraz Apator Elkomtech SA. zrealizowane zostanie w kolejnym etapie poprzez połączenie Apator Rector z Apator S.A.), zasadnicze cele i działania w ramach integracji pozostają aktualne i będą konsekwentnie realizowane w kolejnych okresach. Równocześnie, niezależnie od formalnych zmian prawno-organizacyjnych, Grupa Apator prowadzi systematyczną optymalizację struktur organizacyjnych oraz działania mające na celu zwiększenie synergii segmentu, przy czym wszystkie podejmowane inicjatywy obejmują obie dotychczasowe spółki zależne Apator SA. stanowiące Centrum Automatyzacji Pracy Sieci. W ramach tych inicjatyw oba podmioty m.in. wspólnie realizują projekty, w których dotychczasowy Apator Elkomtech S.A. korzysta z wiedzy i doświadczenia Apator Rector Sp. z o.o. w zakresie zarządzania i realizacji projektów informatycznych. W tym sensie zrealizowane wcześniej niż pierwotnie planowano połączenie Apator Elkomtech z Apator S.A. nie wpłynęło w żadnym stopniu na osłabienie obecnego oraz docelowego poziomu integracji Centrum Automatyzacji Pracy Sieci.

W wyniku przeprowadzonego testu, Grupa nie stwierdziła utraty wartości firmy. Dla Centrum Automatyzacji Pracy Sieci przeprowadzono analizę wrażliwości na zmianę WACC spowodowaną zmianą stopnia finansowania kapitałem obcym, zmianami kosztu kapitału własnego oraz na zmianę wyniku operacyjnego. Oszacowano, iż wzrost WACC o 3,8 p.p lub spadek EBIT w każdym z lat prognozy o 38,6% może spowodować zrównanie wartości odzyskiwalnej z bilansową (oba czynniki analizowano odrębnie). W związku z tym zmiany wartości stopy dyskonta oraz stopień spadku wyniku operacyjnego nie wpływają w istotny sposób na wynik przeprowadzonego testu.

8.6.  Rzeczowe aktywa trwałe

Do najistotniejszych nakładów na rzeczowe aktywa trwałe w trakcie 2021 roku należały inwestycje w maszyny i urządzenia oraz pozostałe rzeczowe aktywa trwałe (narzędzia, oprzyrządowanie i stanowiska robocze).

Nie wystąpiły przesłanki świadczące o utracie wartości rzeczowych aktywów trwałych.

Dane dotyczące rzeczowych aktywów trwałych, pogrupowane zgodnie z klasyfikacją środków trwałych, zaprezentowano w poniższych tabelach.

 

 

 

 

Na rzeczowych aktywach trwałych na 31 grudnia 2021 roku ustanowione były następujące zabezpieczenia:

• Hipoteka umowna na nieruchomości Apator S.A. w Ostaszewie do kwoty 35,9 mln zł, jako zabezpieczenie Umowy wieloproduktowej zawartej między spółkami grupy a ING Bank Śląski S.A.
• Hipoteka w kwocie 50 mln CZK (wraz z cesją praw z umowy ubezpieczenia), ustanowiona na nieruchomości jednostki zależnej Apator Metra w Czechach, w związku z zawartą umową kredytową,
• Hipoteka w wysokości 23,3 mln zł (wraz z cesją praw z umowy ubezpieczenia), ustanowiona na nieruchomościach Apator Metrix S.A., jako zabezpieczenie spłaty zobowiązań wynikających z zawartej z bankiem Millenium umowy kredytowej,
• Przewłaszczenie aktywów trwałych o wartości 2,4 mln zł, jako zabezpieczenie spłaty zobowiązań Apator Metrix S.A. wynikających z zawartej z bankiem Millenium umowy kredytowej,
• Zastaw rejestrowy na środkach trwałych (wraz z cesją z polisy ubezpieczeniowej) o wartości 22,1 mln zł (maszyny i urządzenia) będących własnością Apator S.A., Apator Powogaz S.A., Apator Metrix S.A., Apator Elkomtech S.A., w związku z Umową wieloproduktową zawartą z ING Bank Śląski S.A.,
• Zastaw rejestrowy na środkach trwałych Apator S.A. o wartości 2,8 mln zł (wraz z cesją z polisy ubezpieczeniowej), w związku z zawartą z CITI Bank Handlowy S.A. umową o kredyt długoterminowy na finansowanie zakupu udziałów Apator Telemetria Sp. z o.o. na kwotę 13 mln zł,
• Zastaw rejestrowy na środkach trwałych Apator S.A. o wartości 8,3 mln zł (wraz z cesją z polisy ubezpieczeniowej), w związku z zawartą z CITI Bank Handlowy S.A. umową o kredyt w rachunku bieżącym z limitem 10 mln zł;

 

Na dzień 31 grudnia 2021 roku nie wystąpiły przesłanki świadczące o utracie wartości istotnych rzeczowych aktywów trwałych.
‎

8.7.  Prawo do użytkowania aktywów, zobowiązania leasingowe

W skład aktywowanych przedmiotów leasingu Grupa zalicza:

• prawo wieczystego użytkowania gruntów,
• najem powierzchni biurowych oraz budynku produkcyjnego,
• maszyny i urządzenia,
• sprzęt komputerowy,
• przyrządy, narzędzia,
• środki transportu.

Stopa dyskonta dla umów najmu nieruchomości ustalona została zgodnie z przyjętymi zasadami. W związku ze znaczną, systematyczną podwyżką stóp procentowych, dla umów zawartych z końcem 2021 roku, przyjęto stopę dyskonta na poziomie 2,9%. Dla pozostałych zobowiązań leasingowych stopa dyskonta wynika wprost z warunków zawartych w umowie.

Dane dotyczące prawa do użytkowania aktywów w leasingu zaprezentowano w poniższych tabelach.

 

 

‎   

 

 

W sprawozdaniu z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów wykazano następujące kwoty dotyczące leasingu:

‎  

8.8.  Nieruchomości inwestycyjne

Do nieruchomości inwestycyjnych Grupa Kapitałowa Apator zakwalifikowała zakupione grunty wraz‎ z budynkami, które oddała w dzierżawę podmiotom niepowiązanym.

 

Nieruchomości te zostały wycenione w wartości godziwej przez niezależnego rzeczoznawcę majątkowego.

Dochody i koszty z tytułu nieruchomości inwestycyjnych prezentuje tabela.

 

Na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa dokonała wyceny nieruchomości inwestycyjnych poprzez odniesienie do rynkowych cen transakcyjnych dotyczących podobnych nieruchomości. Z uwagi na niską wartość przeszacowania, aktualizacji wyceny dokonuje się raz w roku.

Nieruchomości inwestycyjne Grupa klasyfikuje do II poziomu hierarchii wartości godziwej.

8.9.  Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych konsolidowanych metodą praw własności

Dane dotyczące podmiotów stowarzyszonych prezentują poniższe tabele.

 

‎  

 

 

8.10.  Pozostałe aktywa finansowe

Dane dotyczące pozostałych aktywów finansowych zaprezentowano w tabeli poniżej.

 

Dane dotyczące odpisów aktualizujących zaprezentowano w poniższej tabeli.

 

8.11.  Zapasy

Informacja o wartości sprawozdawczej zapasów została zaprezentowana w poniższej tabeli.

 

Zmiany wartości odpisów aktualizujących zapasy zaprezentowano poniżej.

‎   

Informacje dodatkowe dotyczące zapasów zaprezentowano w poniższej tabeli.

 

 

Na zapasach będących własnością Apator S.A., Apator Telemetria Sp. z o.o., Apator Powogaz S.A., FAP Pafal S.A., oraz Apator Elkomtech S.A., ustanowiono zastaw rejestrowy o wartości księgowej zapasów nie mniejszej niż 102,5 mln zł (wraz z cesją z polisy ubezpieczeniowej), w związku z zawartą z ING Bank Śląski S.A. umową wieloproduktową.

Na zapasach będących własnością Apator Metrix S.A. ustanowiono zastaw rejestrowy o wartości księgowej nie mniejszej niż 18,2 mln zł. w związku z udzielonym limitem przez Bank Handlowy na udzielenie gwarancji bankowych.

 

8.12.  Należności handlowe oraz pozostałe należności

 

 

Poniżej przedstawiono dane dotyczące struktury wiekowej i odpisów aktualizujących należności handlowe.

 

 

Odpis z tytułu utraty wartości należności niewymagalnych jest nieistotny.

W poniższej tabeli zaprezentowano dane odnośnie odpisów aktualizujących należności ogółem.

 

8.13.  Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży

W dniu 12 stycznia 2021 roku spółka Apator Powogaz S.A. zawarła z podmiotem z branży deweloperskiej przyrzeczoną umowę sprzedaży nieruchomości przy ulicy Klemensa Janickiego 23/25 w Poznaniu o łącznym obszarze 3,3 ha, na której posadowiona jest obecna siedziba Apator Powogaz S.A. Na mocy w/w Umowy nastąpiło przeniesienie prawa własności nieruchomości na Kupującego za cenę 63,5 mln zł netto. Z dniem zawarcia Umowy przenoszącej własność, Kupujący oddał Spółce w najem nieruchomość na cele prowadzenia dotychczasowej działalności do dnia 28.02.2022 roku, z możliwością przedłużenia okresu najmu do dnia‎ 30 kwietnia 2022 r. Wydanie nieruchomości nastąpi w dniu zakończenia stosunku najmu.

 

 

Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży na koniec 2021 roku to aktywa trwałe FAP Pafal S.A., których sprzedaż ma nastąpić w maju 2022 r. (umowa przedwstępna sprzedaży została zawarta 1 października 2021 roku). Zobowiązania związane z aktywami zaklasyfikowanymi jako dostępne do sprzedaży to 23 tys. zł.

8.14.  Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Specyfikację środków pieniężnych i ich ekwiwalentów prezentuje poniższa tabela:

 

Informacje dodatkowe dotyczące środków pieniężnych o ograniczonym sposobie dysponowania zaprezentowano w poniższej tabeli. Jest to część środków zgromadzonych na rachunkach VAT, którymi ze względu na strukturę zakupów i sprzedaży, Grupa nie może swobodnie dysponować. Pozostała część środków zgormadzonych na rachunkach VAT prezentowana jest jako wysoko płynne aktywo ze względu‎ na fakt, że są one wykorzystywane w toku działalności operacyjnej do regulowania bieżących płatności, a dysponowanie nimi nie jest w istotny sposób ograniczone.

 

8.15.  Rozliczenia międzyokresowe

Informacja dotycząca rozliczeń międzyokresowych została zaprezentowana w tabeli.

‎  

8.16.  Kapitał podstawowy

W dniu 29 grudnia 2021 r. Sąd Rejonowy w Toruniu VII Wydział Gospodarczy KRS zarejestrował umorzenie 29.100 akcji na okaziciela.

W związku z powyższym kapitał zakładowy wynosi 3.277.722,80 zł i dzieli się na 32.777.228 akcji, w tym:

• 7.337.001 akcji imiennych uprzywilejowanych co do głosu w stosunku 1:4,
• 25.440.227 akcji na okaziciela.

Powyższe akcje uprawniały na 31.12.2021 r. do wykonania na walnym zgromadzeniu 54.788.231 głosów.

Informacje o kapitale podstawowym zostały zaprezentowane w poniższych tabelach.

 

 

Struktura akcjonariuszy na dzień 31 grudnia 2021 roku została przedstawiona w tabeli.

 

Na 3.600 tys. sztuk akcji Apator S.A. będących w posiadaniu Apator Mining Sp. z o.o. ustanowiono (na mocy umowy zawartej 7 grudnia 2020 roku) przez Apator Mining Sp. z o.o. z PKO Bank Polski S.A., zastaw rejestrowy do najwyższej sumy ubezpieczenia 61,5 mln zł (wpisu zastawu rejestrowego w Rejestrze Zastawów dokonano w dniu 8 stycznia 2021 roku). Zastaw stanowi zabezpieczenie kredytu inwestycyjnego udzielonego Apator Powogaz S.A.

8.17.  Pozostałe kapitały

Informacje o pozostałych kapitałach zostały zaprezentowane w tabeli.

 

Zgodnie z Uchwałą Nr 17/VI/2021 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Apator S.A. z dnia‎ 29 czerwca 2021 roku, dokonano podziału zysku netto za rok obrotowy 2020 w wysokości 51.554.955,61 zł‎ w następujący sposób:

• Dywidenda  39.339.333,60 zł
• Kapitał zapasowy 12.215.622,01 zł

Na poczet przewidywanej dywidendy z zysku za rok obrotowy 2020, została wypłacona w dniu 31 grudnia 2020 roku zaliczka w łącznej wysokości 14.756.412,60 zł, czyli 0,45 zł na akcję. Wypłata pozostałej części dywidendy w wysokości 24.582.921,00 zł, czyli 0,75 zł na akcję, nastąpiła w dniu 23 sierpnia 2021 roku.

Na mocy uchwały 18/VI/2021 zamknięto Program odkupu akcji własnych (uchwalony na podstawie uchwały 31/VII/2020) i zlikwidowano związany z nim Fundusz umorzenia akcji (w pierwotnej wysokości 10 mln zł). Niewykorzystanie środki Funduszu w wysokości 9,34 mln zł przeniesiono na kapitał zapasowy.

Jednocześnie, na mocy uchwały 23/VI/2021 otwarto nowy Program odkupu akcji własnych z Funduszem umorzenia akcji o wartości 10 mln zł.

W dniu 24 listopada 2021 roku Zarząd Apator S.A. podjął decyzję o wypłacie zaliczki na poczet przewidywanej dywidendy z zysku za 2021 rok w wysokości 0,30 zł brutto na jedną akcję. Do wypłaty zaliczki uprawnionych było 32.744.028 akcji imiennych serii A i akcji na okaziciela serii A, B i C. W wypłacie zaliczki nie brało udziału 33.200 akcji na okaziciela nabytych przez Spółkę w ramach programu skupu akcji własnych uchwalonego na Walnym Zgromadzeniu w dniu 29 czerwca 2021 roku.

Prawo do wypłaty zaliczki na poczet dywidendy z zysku za rok obrotowy 2021 uzyskali akcjonariusze posiadający akcje spółki Apator S.A. w dniu 17 stycznia 2022 roku, natomiast wypłata nastąpiła
‎ w dniu 24 stycznia 2022 roku. 

8.18.  Niepodzielony wynik finansowy

Specyfikację niepodzielonego wyniku finansowego zawarto w poniższej tabeli.

 

 

8.19.  Udziały niesprawujące kontroli

W dniu 26 sierpnia 2021 roku Apator S.A. zawarł z czterema osobami fizycznymi - wspólnikami spółki Apator Telemetria Sp. z o. o. umowy, na mocy których Spółka nabyła 512 udziałów za łączną kwotę 12,1 mln zł. Udziały te stanowią 20,80% kapitału zakładowego Apator Telemetria Sp. z o. o. oraz uprawniają do wykonania 20,80% ogólnej liczby głosów. Płatność za udziały została podzielona na dwie części. Kwotę 7,1 mln zł zapłacono po zawarciu umowy, natomiast reszta kwoty została zapłacona w styczniu 2022 roku.

Informacje dotyczące udziałów niesprawujących kontroli zostały zaprezentowane w poniższej tabeli.

 

 

8.20.  Kredyty i pożyczki

Informacje o kredytach i pożyczkach zaprezentowanych poniżej.

 

Jednostka dominująca Apator S.A.

Na dzień 31 grudnia 2021 roku Apator S.A. posiadał zadłużenie z tytułu kredytów w łącznej wysokości 105.691 tys. zł (na 31 grudnia 2020 roku 50.742 tys. zł). Warunki umów kredytowych przedstawiono poniżej.

 

 

‎  

Grupa Apator Metrix S.A.

Na dzień 31 grudnia 2021 roku spółka posiadała zadłużenie z tytułu kredytów w wysokości 44.305 tys. zł
‎ (na 31 grudnia 2020 roku – 34.061 tys. zł), na mocy umów kredytowych, których warunki przedstawiono poniżej:

 

 

‎  

 

Grupa Apator Powogaz

Na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa posiadała zadłużenie z tytułu kredytów w wysokości 24.978 tys. zł (na 31 grudnia 2020 roku – 33.822 tys. zł), na mocy umów kredytowych, których warunki przedstawiono poniżej:

 

 

 

 

 

 

‎  

 

Jednostka zależna Apator Rector Sp. z o.o.

Na dzień 31 grudnia 2021 roku spółka posiadała zadłużenie z tytułu kredytów w wysokości 10.388 tys. zł (na 31 grudnia 2020 roku – 10.775 tys. zł), na mocy umowy kredytowej, której warunki przedstawiono poniżej:

 

 

Jednostka zależna Apator Elkomtech S.A.

Na dzień 31 grudnia 2021 roku spółka posiadała zadłużenie z tytułu kredytów w wysokości 4.563 tys. zł (na 31 grudnia 2020 roku nie posiadała zadłużenia z tytułu kredytów), na mocy umowy kredytowej, której warunki przedstawiono poniżej:

 

‎  

Jednostka zależna FAP Pafal S.A.

Na dzień 31 grudnia 2021 roku (podobnie jak na 31 grudnia 2020 roku) spółka nie posiadała zadłużenia
‎ z tytułu kredytów:

 

 

W okresie sprawozdawczym spółki grupy kapitałowej Apator wywiązywały się z zobowiązań wynikających‎ z zawartych umów kredytowych.

Zestawienie zobowiązań z tytułu kredytów przedstawiono poniżej.