Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską i zostały zaakceptowane przez Zarząd ENEA S.A.

Członkowie Zarządu

Prezes Zarządu

Grzegorz Kinelski

Członek Zarządu

Bartosz Krysta

Członek Zarządu

Marek Lelątko

p.o. Członek Zarządu

Monika Starecka

ENEA Centrum Sp. z o.o.

Podmiot odpowiedzialny za prowadzenie ksiąg

rachunkowych i sporządzenie sprawozdania finansowego

ENEA Centrum Sp. z o.o. Pl. Władysława Andersa 7, 61-894 Poznań

KRS 0000477231, NIP 777-00-02-843, REGON 630770227

Robert Kiereta

Poznań, 17 kwietnia 2024 r.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów należy analizować łącznie z dodatkowymi informacjami i objaśnieniami stanowiącymi integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

5

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

Rok zakończony

Nota

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Przychody ze sprzedaży

8

44 103 116

30 128 349

Podatek akcyzowy

(82 164)

(52 091)

Przychody ze sprzedaży netto

44 020 952

30 076 258

Rekompensaty

8

4 145 799

28 588

Przychody z tytułu leasingu i subleasingu operacyjnego

16 668

13 006

Przychody ze sprzedaży oraz inne dochody

48 183 419

30 117 852

Pozostałe przychody operacyjne

10

266 337

215 329

Zmiana rezerwy dotyczącej umów rodzących obciążenia

33

213 922

(414 715)

Amortyzacja

9

(1 651 920)

(1 584 991)

Koszty świadczeń pracowniczych

9

(3 092 964)

(2 495 720)

Zużycie materiałów i surowców oraz wartość sprzedanych towarów

9

(13 133 590)

(10 462 627)

Zakup energii i gazu na potrzeby sprzedaży

9

(20 073 377)

(12 393 958)

Usługi przesyłowe

9

(665 649)

(472 792)

Inne usługi obce

9

(1 235 779)

(1 057 113)

Podatki i opłaty

9

(3 719 780)

(541 573)

Strata na zmianie, sprzedaży i likwidacji rzeczowych aktywów trwałych oraz prawa do korzystania ze składnika aktywów

(62 038)

(51 256)

Odpis z tytułu utraty wartości niefinansowych aktywów trwałych

14

(3 690 243)

(56 763)

Pozostałe koszty operacyjne

10

(382 659)

(223 433)

Zysk operacyjny

955 679

578 240

Koszty finansowe

11

(486 445)

(276 630)

Przychody finansowe

11

222 548

220 929

Straty z pochodnych instrumentów walutowych niewykorzystywanych w rachunkowości zabezpieczeń

38.4

(1 247 125)

(347 053)

Przychody z tytułu dywidend

93

1 163

Odwrócenie odpisów aktualizujących aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

−

27 274

Udział w wynikach jednostek stowarzyszonych i współkontrolowanych

18

9 522

71 463

Odwrócenie odpisu z tytułu utraty wartości inwestycji w jednostkach stowarzyszonych i współkontrolowanych

37 679

−

(Strata)/zysk przed opodatkowaniem

(508 049)

275 386

Podatek dochodowy

12

65 426

(156 466)

(Strata)/zysk netto okresu sprawozdawczego

(442 623)

118 920

Inne całkowite dochody

Podlegające przeklasyfikowaniu do zysków lub strat:

- wycena instrumentów zabezpieczających

35

(161 104)

94 875

- podatek dochodowy

30 609

(18 020)

Niepodlegające przeklasyfikowaniu do zysków lub strat:

- przeszacowanie programu określonych świadczeń

(125 940)

9 356

- podatek dochodowy

23 929

(1 778)

Inne całkowite dochody netto

(232 506)

84 433

Całkowity dochód za okres sprawozdawczy

(675 129)

203 353

Z tego (strata)/zysk netto:

przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej

(704 308)

45 304

przypadający na udziały niekontrolujące

261 685

73 616

Z tego całkowity dochód:

przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej

(935 740)

129 875

przypadający na udziały niekontrolujące

260 611

73 478

(Strata)/zysk netto przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej

(704 308)

45 304

Średnioważona liczba akcji zwykłych (w szt.)

529 731 093

501 430 391

(Strata)/zysk netto przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej na akcję (w zł na jedną akcję)

13

(1,33)

0,09

(Strata)/zysk rozwodniony na akcję (w zł na jedną akcję)

(1,33)

0,09

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z dodatkowymi informacjami i objaśnieniami stanowiącymi integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

6

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

Stan na

Nota

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

AKTYWA

Aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe

14

18 261 023

20 154 134

Prawo do korzystania ze składnika aktywów

16

840 307

827 430

Wartości niematerialne

15

337 662

351 922

Nieruchomości inwestycyjne

17

21 279

18 042

Inwestycje w jednostki stowarzyszone i współkontrolowane

18

216 140

163 317

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

12

1 703 670

1 315 108

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej

35

75 032

161 391

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

22

6 647

12 213

Koszty doprowadzenia do zawarcia umowy

8 991

8 970

Należności z tytułu leasingu i subleasingu finansowego

23.1

979

1 168

Środki zgromadzone w ramach Funduszu Likwidacji Kopalń

165 248

147 925

Aktywa trwałe razem

21 636 978

23 161 620

Aktywa obrotowe

Prawa do emisji CO 2

19

3 731 418

4 093 130

Zapasy

20

1 954 315

1 979 850

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

22

6 776 525

5 260 383

Koszty doprowadzenia do zawarcia umowy

15 762

11 006

Aktywa z tytułu umów z klientami

24

528 106

623 900

Należności z tytułu leasingu i subleasingu finansowego

23.1

1 303

1 304

Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego

1 295 694

315 513

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej

35

144 511

382 546

Dłużne aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

36

−

42 004

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

25

3 026 133

1 563 716

Aktywa obrotowe razem

17 473 767

14 273 352

Aktywa razem

39 110 745

37 434 972

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z dodatkowymi informacjami i objaśnieniami stanowiącymi integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

7

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

Stan na

Nota

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

PASYWA

Kapitał własny

Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej

Kapitał zakładowy

676 306

Kapitał z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji

3 348 670

Kapitał rezerwowy z wyceny instrumentów zabezpieczających

55 249

185 744

Zyski zatrzymane

9 858 705

10 663 950

Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej razem

13 938 930

14 874 670

Udziały niekontrolujące

27

1 500 669

1 271 441

Kapitał własny razem

26

15 439 599

16 146 111

ZOBOWIĄZANIA

Zobowiązania długoterminowe

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

30

4 288 396

4 087 307

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

31

21 014

32 265

Zobowiązania z tytułu umów z klientami

24

25 468

15 822

Zobowiązania z tytułu leasingu

30

658 778

625 120

Rozliczenia dochodu z tytułu dotacji oraz usług modernizacji oświetlenia drogowego

34

615 527

493 904

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

12

607 024

536 255

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych

32

1 158 329

962 783

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej

35

196 018

249

Rezerwy na pozostałe zobowiązania i inne obciążenia

33

1 132 534

946 088

Zobowiązania długoterminowe razem

8 703 088

7 699 793

Zobowiązania krótkoterminowe

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

30

3 090 033

750 273

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

31

3 270 646

5 165 576

Zobowiązania z tytułu umów z klientami

24

589 721

348 590

Zobowiązania z tytułu leasingu

30

36 154

31 338

Rozliczenia dochodu z tytułu dotacji oraz usług modernizacji oświetlenia drogowego

34

26 044

20 381

Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego

18 155

12 706

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych

32

762 370

577 479

Zobowiązania z tytułu ekwiwalentu prawa do nieodpłatnego nabycia akcji

281

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej

35

314 659

494 596

Rezerwy na pozostałe zobowiązania i inne obciążenia

33

6 859 995

6 187 848

Zobowiązania krótkoterminowe razem

14 968 058

13 589 068

Zobowiązania razem

23 671 146

21 288 861

KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA RAZEM

39 110 745

37 434 972

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym należy analizować łącznie z dodatkowymi informacjami i objaśnieniami stanowiącymi integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

8

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej

Kapitał zakładowy (wartość nominalna)

Kapitał z przeszacowania oraz z rozliczenia połączenia

Kapitał zakładowy razem

Kapitał z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji

Kapitał rezerwowy z wyceny instrumentów zabezpieczających

Zyski zatrzymane

Udziały niekontrolujące

Kapitał własny razem

Stan na 1 stycznia 2022

441 443

146 575

588 018

2 692 784

108 917

10 636 605

1 175 576

15 201 900

Zysk netto okresu sprawozdawczego

−

45 304

73 616

118 920

Inne całkowite dochody netto

−

76 855

7 716

(138)

84 433

Całkowite dochody netto rozpoznane w okresie

−

76 855

53 020

73 478

203 353

Dywidendy

−

(30 129)

Emisja akcji zwykłych

88 288

−

88 288

662 164

−

750 452

Koszty emisji akcji zwykłych

−

(6 278)

−

(6 278)

Zmiana udziałów niekontrolujących w spółkach zależnych

−

(25 675)

52 516

26 841

Inne

−

(28)

−

(28)

Stan na 31 grudnia 2022

529 731

146 575

676 306

3 348 670

185 744

10 663 950

1 271 441

16 146 111

Strata netto okresu sprawozdawczego

−

(704 308)

261 685

(442 623)

Inne całkowite dochody netto

−

(130 495)

(100 937)

(1 074)

(232 506)

Całkowite dochody netto rozpoznane w okresie

−

(130 495)

(805 245)

260 611

(675 129)

Dywidendy

−

(31 387)

Inne

−

4

Stan na 31 grudnia 2023

529 731

146 575

676 306

3 348 670

55 249

9 858 705

1 500 669

15 439 599

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z dodatkowymi informacjami i objaśnieniami stanowiącymi integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

9

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

Rok zakończony

Nota

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej

(Strata)/zysk netto okresu sprawozdawczego

(442 623)

118 920

Korekty:

Podatek dochodowy w zyskach i stratach

12

(65 426)

156 466

Amortyzacja

9

1 651 920

1 584 991

Strata na zmianie, sprzedaży i likwidacji rzeczowych aktywów trwałych oraz prawa do korzystania ze składnika aktywów

62 038

51 256

Odpis z tytułu utraty wartości niefinansowych aktywów trwałych

3 690 243

56 763

Strata/(zysk) na sprzedaży aktywów finansowych

15 315

(15 508)

Przychody z tytułu odsetek

(90 545)

(108 132)

Przychody z tytułu dywidend

(93)

(1 163)

Koszty z tytułu odsetek

293 289

208 622

Strata z wyceny instrumentów finansowych

158 809

421 698

Odwrócenie odpisów aktualizujących aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

−

(27 274)

Udział w wynikach jednostek stowarzyszonych i współkontrolowanych

(9 522)

(71 463)

Odwrócenie odpisu z tytułu utraty wartości inwestycji w jednostkach stowarzyszonych i współkontrolowanych

(37 679)

−

Inne korekty

(100 898)

(47 356)

Korekty razem

5 567 451

2 208 900

Podatek dochodowy zapłacony

(1 221 551)

(386 734)

Zmiany kapitału obrotowego:

Prawa do emisji CO 2

40

361 712

(1 233 152)

Zapasy

40

45 286

(865 572)

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

40

(1 433 593)

(2 101 174)

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

40

(1 872 942)

648 308

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych

40

255 693

72 146

Rozliczenia dochodu z tytułu dotacji oraz usług modernizacji oświetlenia drogowego

40

123 836

117 070

Pozostałe rezerwy na zobowiązania i inne obciążenia

40

863 135

2 647 457

Zmiany kapitału obrotowego razem

(1 656 873)

(714 917)

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

2 246 404

1 226 169

Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej

Nabycie rzeczowych i niematerialnych aktywów trwałych

(2 936 010)

(2 586 902)

Wpływy ze sprzedaży rzeczowych i niematerialnych aktywów trwałych

48 006

41 333

Nabycie aktywów finansowych

40

−

(250 265)

Wpływ ze zbycia aktywów finansowych

40

37 383

279 149

Nabycie jednostek zależnych

(81 172)

−

Nabycie jednostek stowarzyszonych i współkontrolowanych

(1 340)

(1 009)

Zbycie jednostek stowarzyszonych i współkontrolowanych

394

1 000

Dywidendy otrzymane

93

1 163

Wypływy z tytułu gromadzenia środków pieniężnych na rachunku bankowym Funduszu Likwidacji Kopalń

(17 323)

(254)

Odsetki otrzymane

87 357

29 623

Inne wpływy z działalności inwestycyjnej

6 640

524

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(2 855 972)

(2 485 638)

Przepływy pieniężne z działalności finansowej

Otrzymane kredyty i pożyczki

5 637 546

338 720

Spłata kredytów i pożyczek

(3 052 176)

(217 420)

Wykup obligacji

(156 110)

(1 955 111)

Dywidendy wypłacone

(31 387)

(30 129)

Spłata zobowiązań z tytułu leasingu

(34 087)

(26 483)

Wpływ z tytułu emisji akcji

−

750 452

Odsetki zapłacone

(291 967)

(181 342)

Wydatki z tytułu emisji akcji

−

(6 278)

Inne wpływy/(wydatki) z działalności finansowej

166

(2 777)

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

2 071 985

(1 330 368)

Przepływy pieniężne netto razem

1 462 417

(2 589 837)

Stan środków pieniężnych na początek okresu sprawozdawczego

25

1 563 716

4 153 553

Stan środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego

25

3 026 133

1 563 716

w tym o ograniczonej możliwości dysponowania

1 236 286

511 540

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

10

DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA

Informacje ogólne

1. Informacje ogólne o jednostce dominującej

Nazwa (firma):

ENEA Spółka Akcyjna

Forma prawna:

spółka akcyjna

Kraj rejestracji:

Rzeczpospolita Polska

Siedziba:

Poznań, Rzeczpospolita Polska

Adres:

ul. Pastelowa 8, 60-198 Poznań

Miejsce prowadzenia działalności:

Rzeczpospolita Polska

KRS:

0000012483

Numer telefonu:

(+48 61) 884 55 44

Numer faksu:

(+48 61) 884 59 59

E-mail:

[email protected]

Strona internetowa:

www.enea.pl

Numer klasyfikacji statystycznej (REGON):

630139960

Numer klasyfikacji podatkowej (NIP):

777-00-20-640

ENEA S.A. (zwana dalej „Spółka”, „Jednostka Dominująca”) jest jednostką dominującą Grupy Kapitałowej ENEA („Grupa”, „Grupa Kapitałowa”).

W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. nie wystąpiły zmiany w nazwie Jednostki Dominującej i innych danych identyfikacyjnych.

Na 31 grudnia 2023 r. struktura akcjonariuszy Jednostki Dominującej przedstawiała się następująco:

Skarb Państwa Rzeczypospolitej Polski

Pozostali akcjonariusze

Razem

Stan na 31 grudnia 2023

52,29%

47,71%

100,00%

Na 31 grudnia 2023 r. podmiotem kontrolującym Jednostkę Dominującą był Skarb Państwa będący stroną kontrolującą najwyższego szczebla.

Na 31 grudnia 2023 r. statutowy kapitał zakładowy ENEA S.A. był równy 529 731 tys. zł (676 306 tys. zł po przekształceniu na MSSF UE z uwzględnieniem hiperinflacji i innych korekt) i dzielił się na 529 731 093 akcje.

Czas trwania Jednostki Dominującej jest nieoznaczony.

Działalność prowadzona jest na podstawie odpowiednich koncesji przyznawanych Jednostce Dominującej i poszczególnym jednostkom wchodzącym w skład Grupy Kapitałowej.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy obejmuje rok zakończony 31 grudnia 2023 r. oraz zawiera dane porównawcze za rok zakończony 31 grudnia 2022 r.

2. Skład Grupy Kapitałowej i zasady konsolidacji

Na 31 grudnia 2023 r. Grupa Kapitałowa składała się z jednostki dominującej ENEA S.A., 34 spółek zależnych, w tym 9 spółek pośrednio zależnych, 1 spółki współkontrolowanej oraz 4 spółek stowarzyszonych.

Głównym przedmiotem działalności Grupy Kapitałowej jest:

− produkcja energii elektrycznej i cieplnej (ENEA Wytwarzanie Sp. z o.o., ENEA Elektrownia Połaniec S.A., Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej Sp. z o.o. w Obornikach, Miejska Energetyka Cieplna Piła Sp. z o.o.,

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

11

ENEA Ciepło Sp. z o.o., ENEA Nowa Energia Sp. z o.o.);

− obrót energią elektryczną (ENEA S.A., ENEA Trading Sp. z o.o.);

− dystrybucja energii elektrycznej (ENEA Operator Sp. z o.o.);

− dystrybucja ciepła (Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej Sp. z o.o. w Obornikach, Miejska Energetyka Cieplna Piła Sp. z o.o., ENEA Ciepło Sp. z o.o.);

− górnictwo i wzbogacanie węgla kamiennego (Grupa Lubelski Węgiel „Bogdanka” S.A.).

Zasady rachunkowości

Jednostki zależne

Jednostka zależna to spółka, nad którą inna spółka sprawuje kontrolę. Definicja kontroli zgodnie z MSSF 10 stanowi, że inwestor sprawuje kontrolę nad spółką, w której dokonano inwestycji, wtedy i tylko wtedy, gdy inwestor ten jednocześnie:

1) sprawuje władzę nad spółką, w której dokonano inwestycji,

2) z tytułu swojego zaangażowania w spółce, w której dokonano inwestycji, podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe lub posiada prawo do zmiennych wyników finansowych,

3) posiada możliwość wykorzystania sprawowanej władzy nad spółką, w której dokonano inwestycji, do wywierania wpływu na wysokość swoich wyników finansowych .

Jednostki zależne podlegają pełnej konsolidacji od dnia przejęcia nad nimi kontroli przez Grupę. Przestaje się je konsolidować z dniem ustania kontroli.

W odniesieniu do transakcji nabycia spółek, które nie znajdują się pod wspólną kontrolą, koszt przejęcia ustala się jako wartość godziwą przekazanych aktywów, wyemitowanych instrumentów kapitałowych oraz zobowiązań zaciągniętych lub przejętych na dzień wymiany. Możliwe do zidentyfikowania aktywa nabyte oraz zobowiązania i zobowiązania warunkowe przejęte w ramach połączenia jednostek gospodarczych wycenia się początkowo według ich wartości godziwej na dzień przejęcia, niezależnie od wielkości ewentualnych udziałów niekontrolujących.

Grupa wycenia udziały niekontrolujące proporcjonalnie do udziału w wartości godziwej nabywanych aktywów netto. W kolejnych okresach wartość udziałów niekontrolujących obejmuje wartość rozpoznaną przy początkowym ujęciu skorygowaną o zmiany wartości kapitału jednostki zależnej w proporcji do posiadanych udziałów. Całkowity dochód jest alokowany do udziałów niekontrolujących nawet wtedy, gdy powoduje powstanie ujemnej wartości tych udziałów. Wartość firmy ustala się zgodnie z polityką rachunkowości (nota 15).

W przypadku wystąpienia wartości ujemnej, Grupa dokonuje ponownego przeglądu ustalenia wartości godziwych poszczególnych składników nabywanych aktywów netto. Jeżeli w wyniku przeglądu nadal wartość jest ujemna, ujmuje się ją niezwłocznie w zysku lub stracie bieżącego okresu.

Transakcje, rozrachunki i niezrealizowane zyski na transakcjach pomiędzy spółkami Grupy są eliminowane. Niezrealizowane straty również podlegają eliminacji, chyba że transakcja dostarcza dowodów na utratę wartości przez przekazany składnik aktywów. Zasady rachunkowości stosowane przez jednostki zależne zostały zmienione tam, gdzie było to konieczne dla zapewnienia zgodności z zasadami rachunkowości stosowanymi przez Grupę.

Jednostki stowarzyszone i współkontrolowane

Jednostki stowarzyszone to wszelkie jednostki, na które Grupa wywiera znaczący wpływ, lecz których nie kontroluje, co zwykle towarzyszy posiadaniu od 20% do 50% ogólnej liczby głosów w organach stanowiących. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych rozlicza się metodą praw własności i ujmuje początkowo według kosztu. Nadwyżkę ceny nabycia nad wartością godziwą dających się zidentyfikować aktywów netto jednostki stowarzyszonej na dzień nabycia ujmuje się jako wartość firmy. Wartość firmy włączona jest do wartości bilansowej inwestycji, a utratę jej wartości wycenia się w ramach całej wartości inwestycji. Jakąkolwiek nadwyżkę udziału Grupy w wartości godziwej netto dających się zidentyfikować aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych nad kosztem przejęcia po dokonaniu przeszacowania ujmuje się niezwłocznie w zysku lub stracie bieżącego okresu.

Jednostki współkontrolowane to wszystkie jednostki, w których na podstawie ustaleń umownych Grupa sprawuje kontrolę wspólnie z innymi podmiotami. Inwestycje w jednostkach współkontrolowanych rozlicza się metodą praw własności identycznie jak inwestycje w jednostkach stowarzyszonych.

Udział Grupy w wyniku finansowym jednostek stowarzyszonych i/lub współkontrolowanych od dnia nabycia ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu, zaś jej udział w innych całkowitych dochodach wygenerowanych od dnia nabycia – w innych całkowitych dochodach. Wartość bilansową inwestycji koryguje się o łączne zmiany stanu kapitału własnego od dnia nabycia. Gdy udział Grupy w stratach jednostki stowarzyszonej lub współkontrolowanej staje się równy lub większy od udziału Grupy w tej jednostce stowarzyszonej lub współkontrolowanej, obejmującego ewentualne inne niezabezpieczone należności, Grupa zaprzestaje ujmować dalsze straty, chyba że wzięła na siebie obowiązki lub dokonała płatności w imieniu danej jednostki stowarzyszonej lub współkontrolowanej. Grupa dokonuje analizy utraty wartości inwestycji w jednostkach stowarzyszonych i współkontrolowanych, a ewentualne odpisy ujmuje w wyniku

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

12

finansowym bieżącego roku.

Niezrealizowane zyski na transakcjach pomiędzy Grupą a jej jednostkami stowarzyszonymi lub współkontrolowanymi eliminuje się proporcjonalnie do udziału Grupy w jednostkach stowarzyszonych lub współkontrolowanych. Niezrealizowane straty również są eliminowane, chyba że transakcja dostarcza dowodów na wystąpienie utraty wartości przekazywanego składnika aktywów. Zasady rachunkowości stosowane przez jednostki stowarzyszone lub współkontrolowane zostały, tam gdzie było to konieczne, zmienione dla zapewnienia zgodności z zasadami rachunkowości stosowanymi przez Grupę.

Połączenia/nabycia jednostek gospodarczych

Połączenia / nabycia jednostek gospodarczych znajdujących się poza wspólną kontrolą rozlicza się metodą nabycia.

Nabycia spółek stowarzyszonych i współkontrolowanych

Spółka, na podstawie umów dotyczących danej inwestycji, dokonuje osądu co do istnienia współkontroli lub znaczącego wpływu.

Nazwa spółki

Przedmiot działalności

Siedziba

Udział ENEA S.A. w całkowitej liczbie głosów

na

31 grudnia 2023

Udział ENEA S.A. w całkowitej liczbie głosów

na

31 grudnia 2022

SPÓŁKI ZALEŻNE

1.

ENEA Operator Sp. z o.o.

dystrybucja

Poznań

100%

2.

ENEA Wytwarzanie Sp. z o.o.

wytwarzanie

Świerże Górne

100%

3.

ENEA Elektrownia Połaniec S.A.

wytwarzanie

Połaniec

100%

4.

ENEA Oświetlenie Sp. z o.o.

pozostała działalność

Szczecin

100%

5.

ENEA Trading Sp. z o.o.

obrót

Świerże Górne

100% 10,12

100%

6.

ENEA Serwis Sp. z o.o.

dystrybucja

Lipno

100%

7.

ENEA Centrum Sp. z o.o.

pozostała działalność

Poznań

100%

8.

ENEA Pomiary Sp. z o.o.

dystrybucja

Poznań

100%

9.

ENERGO-TOUR Sp. z o.o. w likwidacji

pozostała działalność

Poznań

- 5

100% 5

10.

ENEA Innowacje Sp. z o.o.

pozostała działalność

Warszawa

100% 20

100%

11.

Lubelski Węgiel

BOGDANKA S.A.

wydobycie

Bogdanka

64,57%

12.

ENEA Ciepło Sp. z o.o.

wytwarzanie

Białystok

99,94%

13.

Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej Sp. z o.o.

wytwarzanie

Oborniki

99,93% 19

99,93%

14.

Miejska Energetyka Cieplna Piła Sp. z o.o.

wytwarzanie

Piła

71,11%

15.

ENEA Nowa Energia Sp. z o.o.

wytwarzanie

Radom

100% 23

100%

16.

ENEA ELKOGAZ Sp. z o.o.

wytwarzanie

Świerże Górne

100% 8

100%

17.

ENEA Power&Gas Trading Sp. z o.o.

obrót

Warszawa

100% 10

100%

18.

EN101 Sp. z o.o.

wytwarzanie

Poznań

100% 7,13,26

-

19.

EN102 Sp. z o.o.

wytwarzanie

Poznań

100% 14,26

100%

20.

EN103 Sp. z o.o.

wytwarzanie

Poznań

100% 15,26

100%

21.

EN201 Sp. z o.o.

wytwarzanie

Poznań

100% 16,26

100%

22.

EN202 Sp. z o.o.

wytwarzanie

Poznań

100% 7,17,26

-

23.

EN203 Sp. z o.o.

wytwarzanie

Poznań

100% 18,26

100%

24.

PRO-WIND Sp. z o.o.

wytwarzanie

Kielce

100% 21

-

25.

PV Tykocin Sp. z o.o.

wytwarzanie

Kielce

100% 21

-

26.

PV Genowefa Sp. z o.o. (dawniej PAD RES Genowefa Sp. z o.o.)

wytwarzanie

Poznań

100% 25

-

SPÓŁKI POŚREDNIO ZALEŻNE

27.

ENEA Logistyka Sp. z o.o.

dystrybucja

Poznań

100% 3

28.

ENEA Bioenergia Sp. z o.o.

wytwarzanie

Połaniec

100% 1

29.

ENEA Połaniec Serwis Sp. z o.o.

wytwarzanie

Połaniec

- 6

100% 1

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

13

30.

EkoTRANS Bogdanka Sp. z o.o.

wydobycie

Bogdanka

64,57% 2

31.

RG Bogdanka Sp. z o.o.

wydobycie

Bogdanka

64,57% 2

32.

MR Bogdanka Sp. z o.o.

wydobycie

Bogdanka

64,57% 2

33.

Łęczyńska Energetyka Sp. z o.o.

wydobycie

Bogdanka

57,27% 2

34.

ENEBIOGAZ 1 Sp. z o.o.

wytwarzanie

Radom

100% 4,22,26

100% 4

35.

ENEBIOGAZ 2 Sp. z o.o.

wytwarzanie

Radom

100% 4,22,26

100% 4

36.

Farma Wiatrowa Bejsce Sp. z o.o.

wytwarzanie

Radom

100% 4,24

-

SPÓŁKI WSPÓŁKONTROLOWANE

37.

Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o.

-

Ostrołęka

50% 11

50%

SPÓŁKI STOWARZYSZONE

38.

Polimex – Mostostal S.A.

-

Warszawa

16,22% 9

16,26%

39.

Elektrownia Wiatrowa Baltica-4 Sp. z o.o.

-

Warszawa

33,81%

40.

Elektrownia Wiatrowa Baltica-5 Sp. z o.o.

-

Warszawa

33,81%

41.

Elektrownia Wiatrowa Baltica-6 Sp. z o.o.

-

Warszawa

33,76%

1 – spółka pośrednio zależna poprzez udziały w spółce ENEA Elektrownia Połaniec S.A.

2 – spółka pośrednio zależna poprzez udziały w spółce Lubelski Węgiel BOGDANKA S.A.

3 – spółka pośrednio zależna poprzez udziały w spółce ENEA Operator Sp. z o.o.

4 – spółka pośrednio zależna poprzez udziały w spółce ENEA Nowa Energia Sp. z o.o.

5 – 30 marca 2015 r. Nadzwyczajne Zgromadzenie Wspólników spółki podjęło uchwałę w sprawie rozwiązania spółki po przeprowadzeniu postępowania likwidacyjnego. Uchwała weszła w życie 1 kwietnia 2015 r. 5 listopada 2015 r. został złożony wniosek do Krajowego Rejestru Sądowego o wykreślenie spółki. 24 maja 2023 r. spółka została wykreślona z KRS.

6 – 3 stycznia 2023 r. odbyło się Nadzwyczajne Zgromadzenie Wspólników spółki ENEA Połaniec Serwis Sp. z o.o. (spółka przejmowana), które podjęło uchwałę o połączeniu ze spółką ENEA Elektrownia Połaniec S.A. (spółka przejmująca) w trybie uproszczonym to jest zgodnie z art. 516 ksh. Połączenie zostało zarejestrowane w KRS 16 stycznia 2023 r.

7 – w styczniu 2023 r. zawiązane zostały spółki EN101 Sp. z o.o. i EN202 Sp. z o.o.

8 – 15 marca 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników ENEA ELKOGAZ Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego ENEA ELKOGAZ Sp. z o.o. o kwotę 10 000 tys. zł, to jest z kwoty 19 000 tys. zł do kwoty 29 000 tys. zł, poprzez utworzenie 100 000 nowych udziałów o wartości nominalnej 100,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła wszystkie nowoutworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym ENEA ELKOGAZ Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 3 kwietnia 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS. 27 lipca 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników ENEA ELKOGAZ Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego ENEA ELKOGAZ Sp. z o.o. o kwotę 10 000 tys. zł, to jest z kwoty 29 000 tys. zł do kwoty 39 000 tys. zł, poprzez utworzenie 100 000 nowych udziałów o wartości nominalnej 100,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła wszystkie nowoutworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym ENEA ELKOGAZ Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 27 września 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS. 6 grudnia 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników ENEA ELKOGAZ Sp. z o.o. z siedzibą w Świerżach Górnych podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego ENEA ELKOGAZ Sp. z o.o. o kwotę 15 000 tys. zł, to jest z kwoty 39 000 tys. zł do kwoty 54 000 tys. zł, poprzez utworzenie 150 000 nowych udziałów o wartości nominalnej 100,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła wszystkie nowoutworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym ENEA ELKOGAZ Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. Podwyższenie kapitału zakładowego oczekuje na rejestrację w KRS.

9 – 30 stycznia 2023 r. zarejestrowano zwiększenie kapitału zakładowego spółki Polimex Mostostal S.A. o kwotę 1 000 tys. zł, tj. z kwoty 479 738 tys. zł do kwoty 480 738 tys. zł dopuszczając do obrotu 500 000 akcji zwykłych na okaziciela serii S o wartości nominalnej 2 zł każda. W marcu 2023 r. ENEA S.A. sprzedała 187 500 akcji zmniejszając dotychczasowy udział z 16,23% w kapitale zakładowym spółki do 16,15%. W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. ENEA S.A. złożyła żądanie wykonania realizacji opcji call 8, 9, 10 i 11. 30 marca 2023 r. Spółka dokonała przelewu za obejmowane 187 500 akcji Polimex – Mostostal S.A (opcja call 8). 14 kwietnia 2023 r. zarejestrowano zwiększenie kapitału zakładowego spółki Polimex Mostostal S.A. o kwotę 1 500 tys. zł, tj. z kwoty 480 738 tys. zł do kwoty 482 238 tys. zł dopuszczając do obrotu 750 000 akcji zwykłych na okaziciela serii S o wartości nominalnej 2 zł każda i zmniejszając dotychczasowy udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki z 16,15% do 16,10%. 28 kwietnia 2023 r. w wyniku realizacji opcji call 8 udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki zwiększył się z 16,10% do 16,17%. 29 czerwca 2023 r. Spółka dokonała przelewu za obejmowane 125 000 akcji Polimex – Mostostal S.A (opcja call 9). 12 lipca 2023 r. zarejestrowano zwiększenie kapitału zakładowego spółki Polimex Mostostal S.A. o kwotę 1 000 tys. zł, tj. z kwoty 482 238 tys. zł do kwoty 483 238 tys. zł dopuszczając do obrotu 500 000 akcji zwykłych na okaziciela serii S o wartości nominalnej 2 zł każda. Udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki zmniejszył się z 16,17% do 16,14%. 14 lipca 2023 r. w wyniku

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

14

realizacji opcji call 9 udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki zwiększył się z 16,14% do 16,19%. 28 września 2023 r. Spółka dokonała przelewu za obejmowane 187 500 akcji Polimex – Mostostal S.A (opcja call 10). 5 października 2023 r. zarejestrowano zwiększenie kapitału zakładowego spółki Polimex Mostostal S.A. o kwotę 1 500 tys. zł, tj. z kwoty 483 238 tys. zł do kwoty 484 738 tys. zł dopuszczając do obrotu 750 000 akcji zwykłych na okaziciela serii S o wartości nominalnej 2,00 zł każda. Udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym tej Spółki zmniejszył się z 16,19% do 16,14%. Od 13 października 2023 r. w wyniku realizacji opcji call 10 udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki wynosił 16,22%. 24 listopada 2023 r. Spółka dokonała przelewu za obejmowane 125 000 akcji Polimex – Mostostal S.A (opcja call 11). 10 stycznia 2024 r. zarejestrowano zwiększenie kapitału zakładowego spółki Polimex Mostostal S.A. o kwotę 1 000 tys. zł, tj. z kwoty 484 738 tys. zł do kwoty 485 738 tys. zł dopuszczając do obrotu 500 000 akcji zwykłych na okaziciela serii S o wartości nominalnej 2,00 zł każda. Udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym tej Spółki zmniejszył się z 16,22% do 16,19%. 23 stycznia 2024 r. w wyniku realizacji opcji call 11 udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki zwiększył się z 16,19% do 16,24%.

10 – 3 kwietnia 2023 r. zgodnie z Planem Podziału spółki ENEA Trading Sp. z o.o. z 29 lipca 2022 r. nastąpił podział przez wydzielenie i przeniesienie części majątku (aktywów i pasywów) spółki ENEA Trading Sp. z o.o., w postaci Zorganizowanej Części Przedsiębiorstwa, na spółkę ENEA Power&Gas Trading Sp. z o.o.

11 – 27 kwietnia 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego spółki o kwotę 100 zł, to jest z kwoty 912 482 100,00 zł do kwoty 912 482 200,00 zł, poprzez utworzenie 2 nowych udziałów o wartości nominalnej 50,00 zł każdy i cenie emisyjnej 1 udziału wynoszącej 202 657 tys. zł. ENEA S.A. objęła 1 nowo utworzony udział w podwyższonym kapitale zakładowym Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. 28 kwietnia 2023 r. została zawarta pomiędzy ENEA S.A. a Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. umowa potrącenia wierzytelności, tj. wierzytelności ENEA S.A. wobec Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. z tytułu udzielonej pożyczki w ramach umowy pożyczki zawartej w grudniu 2019 r. o wartości 170 000 tys. zł (z późniejszymi zmianami) powiększonej o należne odsetki o łącznej wartości wierzytelności wynoszącej 202 657 tys. zł oraz wierzytelności Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. wobec ENEA S.A. z tytułu zaciągniętego zobowiązania do pokrycia 1 udziału wkładem pieniężnym w wysokości 202 657 tys. zł w podwyższonym kapitale zakładowym spółki. Zgodnie z powyższą umową potrącenia, ww. wierzytelności umorzyły się wzajemnie w całości. 4 grudnia 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

12 – 28 czerwca 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników ENEA Trading Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego ENEA Trading Sp. z o.o. o kwotę 1 tys. zł, to jest z kwoty 61 205 tys. zł do kwoty 61 206 tys. zł, poprzez utworzenie 1 nowego udziału o wartości nominalnej 1 tys. zł. ENEA S.A. objęła nowo utworzony udział w podwyższonym kapitale zakładowym ENEA Trading Sp. z o.o. pokrywając go w całości wkładem pieniężnym. 12 lipca 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

13 – 5 lipca 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników EN101 Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego EN101 Sp. z o.o. o kwotę 3 430 tys. zł, to jest z kwoty 70 tys. zł do kwoty 3 500 tys. zł, poprzez utworzenie 4 900 nowych udziałów o wartości nominalnej 700,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym EN101 Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 10 listopada 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

14 – 5 lipca 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników EN102 Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego EN102 Sp. z o.o. o kwotę 3 531 tys. zł to jest z kwoty 70 tys. zł do kwoty 3 601 tys. zł, poprzez utworzenie 5 044 nowych udziałów o wartości nominalnej 700,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym EN102 Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 27 września 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

15 – 5 lipca 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników EN103 Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego EN103 Sp. z o.o. o kwotę 148 tys. zł to jest z kwoty 70 tys. zł do kwoty 218 tys. zł, poprzez utworzenie 211 nowych udziałów o wartości nominalnej 700,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym EN103 Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 27 września 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

16 – 5 lipca 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników EN201 Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego EN201 Sp. z o.o. o kwotę 2 509 tys. zł to jest z kwoty 70 tys. zł do kwoty 2 579 tys. zł., poprzez utworzenie 3 584 nowych udziałów o wartości nominalnej 700,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym EN201 Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 25 października 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

17 – 5 lipca 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników EN202 Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego EN202 Sp. z o.o. o kwotę 3 223 tys. zł to jest z kwoty 70 tys. zł do kwoty 3 293 tys. zł, poprzez utworzenie 4 604 nowych udziałów o wartości nominalnej 700,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym EN202 Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 2 listopada 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

18 – 5 lipca 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników EN203 Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego EN203 Sp. z o.o. o kwotę 535 tys. zł to jest z kwoty 70 tys. zł do kwoty 605 tys. zł, poprzez utworzenie 764 nowych udziałów o wartości nominalnej 700,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym EN203 Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 25 października 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

19 – 6 lipca 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej Sp. z o.o. o kwotę

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

15

6 000 tys. zł, to jest z kwoty 6 583 tys. zł do kwoty 12 583 tys. zł, poprzez utworzenie 12 000 nowych udziałów o wartości nominalnej 500,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła 11 992 nowo utworzone udziały o łącznej wartości nominalnej 5 996 tys. zł pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 10 listopada 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

20 – 2 sierpnia 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników ENEA Innowacje Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego ENEA Innowacje Sp. z o.o. o kwotę 12 000 tys. zł, to jest z kwoty 38 710 tys. zł do kwoty 50 710 tys. zł, poprzez utworzenie 120 000 nowych udziałów o wartości nominalnej 100,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym ENEA Innowacje Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 28 sierpnia 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

21 – 23 sierpnia 2023 r. ENEA S.A. zawarła umowę nabycia 73 300 udziałów spółki PRO-WIND Sp. z o.o. o wartości nominalnej 100,00 zł każdy i łącznej wartości nominalnej 7 330 tys. zł stanowiących 100% udziału w jej kapitale zakładowym za łączną cenę 25 029 tys. zł. 23 sierpnia 2023 r. ENEA S.A. zawarła również umowę nabycia 50 udziałów spółki PV Tykocin Sp. z o.o. o wartości nominalnej 100,00 zł każdy i łącznej wartości nominalnej 5 tys. zł stanowiących 100% udziału w jej kapitale zakładowym za łączną cenę 3 119 tys. zł.

22 – 25 sierpnia 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników ENEBIOGAZ 1 Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego ENEBIOGAZ 1 Sp. z o.o. o kwotę 25 tys. zł, to jest z kwoty 5 tys. zł do kwoty 30 tys. zł, poprzez utworzenie 500 nowych udziałów o wartości nominalnej 50,00 zł każdy. ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. objęła wszystkie nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym ENEBIOGAZ 1 Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 31 stycznia 2024 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS. 25 sierpnia 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników ENEBIOGAZ 2 Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego ENEBIOGAZ 2 Sp. z o.o. o kwotę 25 tys. zł, to jest z kwoty 5 tys. zł do kwoty 30 tys. zł, poprzez utworzenie 500 nowych udziałów o wartości nominalnej 50,00 zł każdy. ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. objęła wszystkie nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym ENEBIOGAZ 2 Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 21 grudnia 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

23 – 1 września 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. o kwotę 118 500 tys. zł, to jest z kwoty 52 648 tys. zł do kwoty 171 148 tys. zł, poprzez utworzenie 2 370 000 nowych udziałów o wartości nominalnej 50,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 13 października 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

24 – 7 września 2023 r. ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. zawarła umowę nabycia 200 udziałów spółki Farma Wiatrowa Bejsce Sp. z o.o. o wartości nominalnej 50,00 zł każdy i łącznej wartości nominalnej 10 tys. zł stanowiących 100% udziału w jej kapitale zakładowym. 7 września 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników Farma Wiatrowa Bejsce Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego Farma Wiatrowa Bejsce Sp. z o.o. o kwotę 7 733 tys. zł, to jest z kwoty 10 tys. zł do kwoty 7 743 tys. zł, poprzez utworzenie 154 652 nowych udziałów o wartości nominalnej 50,00 zł każdy. ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym Farma Wiatrowa Bejsce Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 20 grudnia 2023 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS.

25 – 20 września 2023 r. ENEA S.A. zawarła umowę nabycia 50 udziałów spółki PAD RES Genowefa Sp. z o.o. o wartości nominalnej 100,00 zł każdy i łącznej wartości nominalnej 5 tys. zł stanowiących 100% udziału w jej kapitale zakładowym za łączną cenę 10 204 tys. EUR. 12 grudnia 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników PAD RES Genowefa Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego PAD RES Genowefa Sp. z o.o. o kwotę 2 500 tys. zł, to jest z kwoty 5 tys. zł do kwoty 2 505 tys. zł, poprzez utworzenie 50 000 nowych udziałów o wartości nominalnej 50,00 zł każdy. ENEA S.A. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym PAD RES Genowefa Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. 9 lutego 2024 r. podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS. 9 lutego 2024 r. w KRS została zarejestrowana zmiana nazwy spółki na PV Genowefa Sp. z o.o. oraz zmiana siedziby spółki na Poznań.

26 – z uwagi na nieistotność spółka nie została uwzględniona w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.

3. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej jednostki dominującej

Zarząd

Stan na

31 grudnia 2023

Powołanie

31 grudnia 2022

Odwołanie

Prezes Zarządu

Paweł Majewski

Członek Zarządu ds. Finansowych

-

Rafał Mucha

30 listopada 2023 r.

Członek Zarządu ds. Handlowych

Jakub Kowaleczko

17 lipca 2023 r.

-

Członek Zarządu ds. Korporacyjnych

Dariusz Szymczak

Członek Zarządu ds. Operacyjnych

Marcin Pawlicki

Członek Zarządu ds. Strategii i Rozwoju

Lech Żak

6 lipca 2023 r. Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwałę w sprawie powołania Pana Jakuba Kowaleczko z dniem

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

16

17 lipca 2023 r. na stanowisko Członka Zarządu ENEA S.A. ds. Handlowych na wspólną kadencję, rozpoczętą z dniem następnym po dniu odbycia Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia ENEA S.A. zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za 2021 r.

21 listopada 2023 r. Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwałę w sprawie odwołania z dniem 30 listopada 2023 r. Członka Zarządu ds. Finansowych - Pana Rafała Muchę ze składu Zarządu ENEA S.A.

2 lutego 2024 r. Rada Nadzorcza ENEA S.A. podjęła uchwały w przedmiocie odwołania Prezesa Zarządu ENEA S.A. - Pana Pawła Majewskiego, Członka Zarządu ENEA S.A. ds. Handlowych - Pana Jakuba Kowaleczko oraz Członka Zarządu ENEA S.A. ds. Korporacyjnych - Pana Dariusza Szymczaka ze składu Zarządu ENEA S.A.

2 lutego 2024 r. Rada Nadzorcza ENEA S.A. podjęła Uchwałę w sprawie delegowania z tym samym dniem Pani Moniki Stareckiej - Wiceprzewodniczacej Rady Nadzorczej ENEA S.A., do czasowego wykonywania czynności Prezesa Zarządu ENEA S.A., nie dłużej jednak niż na okres trzech miesięcy licząc od dnia delegowania.

23 lutego 2024 r. Rada Nadzorcza ENEA S.A. podjęła uchwały w przedmiocie powołania na wspólną kadencję, rozpoczętą z dniem następnym po dniu odbycia Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia ENEA S.A. zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za 2021 rok:

- Pana Grzegorza Kinelskiego na stanowisko Prezesa Zarządu ENEA S.A. z dniem 1 marca 2024 r.,

- Pana Bartosza Krystę na stanowisko Członka Zarządu ENEA S.A. ds. Handlowych z dniem 1 marca 2024 r.,

- Pana Marka Lelątko na stanowisko Członka Zarządu ENEA S.A. ds. Finansowych z dniem 1 marca 2024 r.,

- Panią Dalidę Gepfert na stanowisko Członka Zarządu ENEA S.A. ds. Korporacyjnych z dniem 1 maja 2024 r.

23 lutego 2024 r. Rada Nadzorcza ENEA S.A. podjęła uchwałę w sprawie delegowania od 1 marca 2024 r. Pani Moniki Stareckiej, Wiceprzewodniczącej Rady Nadzorczej ENEA S.A., do czasowego wykonywania czynności Członka Zarządu ENEA S.A. ds. Korporacyjnych, nie dłużej jednak niż do 30 kwietnia 2024 r. Jednocześnie Rada Nadzorcza postanawia uchylić z dniem 29 lutego 2024 r. uchwałę z 2 lutego 2024 r. w sprawie delegowania Pani Moniki Stareckiej, Członka Rady Nadzorczej ENEA S.A., do czasowego wykonywania czynności Prezesa Zarządu ENEA S.A.

23 lutego 2024 r. Rada Nadzorcza ENEA S.A. podjęła uchwały w przedmiocie odwołania z dniem 29 lutego 2024 r. Członka Zarządu ENEA S.A. ds. Operacyjnych - Pana Marcina Pawlickiego oraz Członka Zarządu ENEA S.A. ds. Strategii i Rozwoju - Pana Lecha Żaka.

Skład Zarządu ENEA S.A. na dzień sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego przedstawia poniższa tabela:

Stan na

17 kwietnia 2024

Prezes Zarządu

Grzegorz Kinelski

Członek Zarządu ds. Finansowych

Marek Lelątko

Członek Zarządu ds. Handlowych

Bartosz Krysta

p.o. Członek Zarządu ds. Korporacyjnych

Monika Starecka

Rada Nadzorcza

Stan na

31 grudnia 2023

Powołanie

31 grudnia 2022

Zakończenie kadencji/ rezygnacja

Przewodniczący Rady Nadzorczej

Łukasz Ciołko

Rafał Włodarski

4 stycznia 2023 r.

Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej

Roman Stryjski

Sekretarz Rady Nadzorczej

Mariusz Pliszka

Członek Rady Nadzorczej

Mariusz Damasiewicz

Łukasz Ciołko

Członek Rady Nadzorczej

Aneta Kordowska

Mariusz Damasiewicz

Członek Rady Nadzorczej

Tomasz Lis

Aneta Kordowska

Członek Rady Nadzorczej

Paweł Łącki

Tomasz Lis

Członek Rady Nadzorczej

Mariusz Romańczuk

Paweł Łącki

Członek Rady Nadzorczej

-

Mariusz Romańczuk

Członek Rady Nadzorczej

-

Piotr Zborowski

4 lipca 2023 r.

4 stycznia 2023 r. do Spółki wpłynęła rezygnacja Pana Rafała Włodarskiego z pełnienia funkcji Członka Rady Nadzorczej ENEA S.A., w tym z funkcji Przewodniczącego Rady Nadzorczej Spółki, ze skutkiem na dzień 4 stycznia 2023 r.

13 marca 2023 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki podjęło uchwałę, na mocy której z tym samym dniem w skład Rady Nadzorczej ENEA S.A. XI kadencji powołana została Pani Aleksandra Agatowska.

13 marca 2023 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie ENEA S.A. dokonało wyboru na Przewodniczącego Rady Nadzorczej ENEA S.A. Pana Łukasza Ciołko.

4 lipca 2023 r. do Spółki wpłynęła rezygnacja Pana Piotra Zborowskiego z pełnienia funkcji Członka Rady Nadzorczej ENEA S.A., ze skutkiem na dzień 4 lipca 2023 r.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

17

31 lipca 2023 r. do Spółki wpłynęła rezygnacja Pani Aleksandry Agatowskiej z pełnienia funkcji Członka Rady Nadzorczej ENEA S.A., ze skutkiem na dzień 31 lipca 2023 r.

29 stycznia 2024 r. do Spółki wpłynęło oświadczenie Ministra Aktywów Państwowych, z tego samego dnia, o skorzystaniu przez Ministra Aktywów Państwowych z uprawnienia do odwołania członka Rady Nadzorczej ENEA S.A. na podstawie § 24 ust. 1 Statutu Spółki. Zgodnie z otrzymanym oświadczeniem, Minister Aktywów Państwowych korzystając z ww. uprawnienia z dniem 29 stycznia 2024 r. odwołał ze składu Rady Nadzorczej Spółki Pana Łukasza Ciołko.

29 stycznia 2024 r. do Spółki wpłynęło oświadczenia Ministra Aktywów Państwowych, z tego samego dnia, o skorzystaniu przez Ministra Aktywów Państwowych z uprawnienia do powołania członka Rady Nadzorczej ENEA S.A. na podstawie § 24 ust. 1 Statutu Spółki. Zgodnie z otrzymanym oświadczeniem, Minister Aktywów Państwowych korzystając z ww. uprawnienia z dniem 30 stycznia 2024 r. powołał do składu Rady Nadzorczej Spółki Panią Agatę Ewę Michalską - Olek.

30 stycznia 2024 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie ENEA S.A. podjęło uchwały, na mocy których dokonało, z tym samym dniem, następujących zmian w składzie Rady Nadzorczej Spółki XI kadencji:

odwołano:

- Pana Romana Stryjskiego,

- Pana Pawła Łąckiego,

- Panią Anetę Kordowską,

powołano:

- Panią Ewę Bagińską,

- Pana Zbigniewa Szymczaka,

- Pana Piotra Szymanka,

- Pana Michała Gniatkowskiego,

- Panią Monikę Starecką.

30 stycznia 2024 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie ENEA S.A. dokonało wyboru Przewodniczącej Rady Nadzorczej ENEA S.A. w osobie Pani Ewy Bagińskiej.

2 lutego 2024 r. Rada Nadzorcza Spółki dokonała wyboru Wiceprzewodniczącej Rady Nadzorczej ENEA S.A. w osobie Pani Moniki Stareckiej.

Skład Rady Nadzorczej ENEA S.A. na dzień sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego przedstawia poniższa tabela:

Stan na

17 kwietnia 2024

Przewodnicząca Rady Nadzorczej

Ewa Bagińska

Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej

Monika Starecka

Sekretarz Rady Nadzorczej

Mariusz Pliszka

Członek Rady Nadzorczej

Mariusz Damasiewicz

Członek Rady Nadzorczej

Michał Gniatkowski

Członek Rady Nadzorczej

Tomasz Lis

Członek Rady Nadzorczej

Agata Ewa Michalska-Olek

Członek Rady Nadzorczej

Mariusz Romańczuk

Członek Rady Nadzorczej

Piotr Szymanek

Członek Rady Nadzorczej

Zbigniew Szymczak

4. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską („MSSF UE”) i zostało zaakceptowane przez Zarząd ENEA S.A.

MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”).

Zarząd Jednostki Dominującej wykorzystał swoją najlepszą wiedzę co do zastosowania standardów i interpretacji, jak również metod i zasad wyceny poszczególnych pozycji skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej ENEA zgodnie z MSSF UE na 31 grudnia 2023 r. Przedstawione zestawienia i objaśnienia zostały ustalone przy dołożeniu należytej staranności. Zasady rachunkowości stosowane były w sposób spójny we wszystkich prezentowanych okresach.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej w dającej się przewidzieć przyszłości. Nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez Grupę.

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone według zasady kosztu historycznego, za wyjątkiem instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

18

5. Zasady (polityka) rachunkowości i ważne oszacowania i założenia

Najważniejsze zasady rachunkowości zastosowane przy sporządzaniu niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego zostały przedstawione jako element poszczególnych not objaśniających do skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Zasady te stosowane były we wszystkich prezentowanych okresach w sposób ciągły.

Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF UE wymaga od Zarządu przyjęcia pewnych założeń i dokonania szacunków, które wpływają na stosowanie przyjętych zasad rachunkowości oraz na wielkości wykazane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym oraz w notach objaśniających do tego sprawozdania finansowego. Założenia i szacunki oparte są na najlepszej wiedzy Zarządu na temat bieżących i przyszłych zdarzeń i działań. Rzeczywiste wyniki mogą się jednak różnić od przewidywanych. Wartości szacunkowe podawane w poprzednich latach obrotowych nie wywierają istotnego wpływu na bieżący okres sprawozdawczy . Podstawowe obszary, w których szacunki Zarządu mają istotny wpływ na skonsolidowane sprawozdanie finansowe, zostały przedstawione w następujących notach objaśniających:

Noty, w których są opisane ważne oszacowania i założenia

Nota

Utrata wartości aktywów niefinansowych

rozdział (bez numeru)

Opodatkowanie

12

Rzeczowe aktywa trwałe

14

Wartości niematerialne i wartość firmy

15

Prawo do korzystania ze składnika aktywów

16

Nieruchomości inwestycyjne

17

Prawa do emisji CO 2

19

Zapasy

20

Świadectwa pochodzenia energii

21

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

22

Aktywa i zobowiązania z tytułu umów z klientami

24

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

25

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych

32

Rezerwy

33

Instrumenty finansowe i wartość godziwa

35

6. Wpływ nowych standardów i interpretacji oraz zmiana zasad polityki rachunkowości i prezentacji danych

Nowe Standardy, zmiany do Standardów oraz Interpretacje oczekujące na zatwierdzenie przez Unię Europejską:

Standard

Data wejścia w życie

MSSF 7 Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji

1 stycznia 2024

MSR 7 Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

1 stycznia 2024

MSR 21 Skutki zmian kursów wymiany walut obcych

1 stycznia 2025

MSSF14 Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe

-

MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe – zmiany dotyczą sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostkami stowarzyszonymi lub wspólnymi przedsięwzięciami

-

MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach

sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostkami

stowarzyszonymi lub wspólnymi przedsięwzięciami

-

Grupa ma zamiar zastosować je dla okresów, dla których będą obowiązujące po raz pierwszy.

Spółki Grupy są w trakcie analizy wpływu Nowych Standardów, zmian do Standardów oraz Interpretacji na sprawozdanie finansowe. Na moment obecny nie identyfikują istotnych zmian w związku z implementacją nowych Standardów.

Nowe Standardy, zmiany do Standardów oraz Interpretacje zatwierdzone przez Unię Europejską, które jeszcze nie obowiązują:

Standard

Data wejścia w życie

MSSF 16 Leasing – zmiany do MSSF 16

1 stycznia 2024

MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych

1 stycznia 2024

Na moment obecny Grupa nie identyfikuje istotnych zmian w związku z implementacją nowych Standardów.

Zmiany stosowanych zasad rachunkowości

Zasady (polityka) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

19

finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy za rok zakończony 31 grudnia 2022 r., z wyjątkiem zastosowania zmian do Standardów i Interpretacji wymienionych poniżej:

• MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe – ujednolicenie zasad w zakresie rozliczania umów ubezpieczeniowych;

• MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych – zastąpienie wymogu ujawniania przez jednostki „znaczących zasad rachunkowości” wymogiem ujawniania „istotnych zasad rachunkowości”;

• MSR 8 Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów – zmiany wyjaśniają rozróżnienie pomiędzy zmianami wartości szacunkowych i zmianami zasad (polityki) rachunkowości a korektami błędów;

• MSR 12 Podatek dochodowy – zmiany w rozliczaniu odroczonego podatku dochodowego w związku z aktywami i zobowiązaniami powstałymi w ramach pojedynczej transakcji; zmiany w kalkulacji podatku dochodowego w związku z regulacjami w zakresie minimalnego podatku dochodowego Filar II;

Grupa w związku z implementacją wyżej wymienionych zmian do Standardów oraz Interpretacji nie zidentyfikowała wpływu na sprawozdanie finansowe, za wyjątkiem zmian do MSR 1, które Grupa uwzględniła przy sporządzaniu niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

7. Waluta funkcjonalna i transakcje w walutach obcych

Zasady rachunkowości

Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Pozycje zawarte w sprawozdaniach finansowych poszczególnych jednostek Grupy wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym dana jednostka prowadzi działalność (w walucie funkcjonalnej). Skonsolidowane sprawozdanie finansowe prezentowane jest w złotych polskich (PLN), które stanowią walutę funkcjonalną i walutę prezentacji wszystkich jednostek Grupy Kapitałowej. Pozycje sprawozdania prezentowane są w zaokrągleniu do pełnych tysięcy złotych, o ile nie wskazano inaczej.

Transakcje i salda

Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na moment początkowego ujęcia na walutę funkcjonalną według kursu obowiązującego w dniu transakcji.

Na koniec okresu sprawozdawczego wyrażone w walucie obcej pozycje pieniężne przelicza się przy zastosowaniu kursu zamknięcia (kurs zamknięcia - jest to średni kurs NBP obowiązujący na dzień wyceny).

Zyski i straty z tytułu różnic kursowych powstałe w wyniku rozliczenia transakcji w walucie obcej oraz wyceny aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w zysku lub stracie bieżącego okresu natomiast zyski lub straty z tytułu różnic kursowych w zakresie odsetek dotyczących środków trwałych w budowie ujmuje się w nakładach na środki trwałe w budowie.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

20

Segmenty operacyjne

Grupa prezentuje informacje dotyczące segmentów działalności zgodnie z MSSF 8 Segmenty operacyjne . Segmenty operacyjne odpowiadają segmentom sprawozdawczym i nie podlegają agregacji. Zarządzanie działalnością Grupy dokonywane jest w podziale na segmenty operacyjne, które wyodrębnione są ze względu na rodzaj oferowanych produktów i usług. W Grupie Kapitałowej ENEA wyodrębnia się cztery segmenty działalności oraz pozostałą działalność, przedstawione poniżej.

OBRÓT

Zakup i sprzedaż energii elektrycznej.

DYSTRYBUCJA

Usługi dystrybucji oraz przesyłania energii elektrycznej.

WYTWARZANIE

Wytwarzanie energii elektrycznej ze źródeł konwencjonalnych i odnawialnych, wytwarzanie ciepła.

WYDOBYCIE

Produkcja i sprzedaż węgla, spółki wspierające działalność kopalni.

ORAZ

POZOSTAŁA DZIAŁALNOŚĆ

Konserwacja i modernizacja urządzeń oświetlenia drogowego, usługi transportowe, usługi remontowe i budowlane.

Przychody segmentu są przychodami osiąganymi ze sprzedaży zewnętrznym klientom oraz transakcji z innymi segmentami, które dają się bezpośrednio przyporządkować do danego segmentu. W 2023 r. w segmencie wydobycie odbiorcami zewnętrznymi, dla których udział w sprzedaży poza Grupę przekroczył 10% przychodów ze sprzedaży, była spółka: Grupa Azoty Zakłady Azotowe „Puławy”(46,0%). Koszty segmentu są kosztami składającymi się z kosztów sprzedaży zewnętrznym klientom oraz kosztów transakcji realizowanych z innymi segmentami w ramach Grupy, które wynikają z działalności operacyjnej danego segmentu i dają się bezpośrednio przyporządkować do tego segmentu. W transakcjach międzysegmentowych stosowane są ceny rynkowe zapewniające poszczególnym jednostkom uzyskanie marży właściwej do samodzielnego funkcjonowania na rynku.

Analizując wyniki poszczególnych segmentów działalności, Zarząd Jednostki Dominującej zwraca przede wszystkim uwagę na wynik EBITDA. Jest ona definiowana jako wynik operacyjny (obliczony jako wynik przed opodatkowaniem skorygowany o udział w wynikach jednostek stowarzyszonych i współkontrolowanych, odpisy aktualizujące aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie, odpis z tytułu utraty wartości inwestycji w jednostkach współkontrolowanych, (straty)/zyski z pochodnych instrumentów walutowych nie wykorzystywanych w rachunkowości zabezpieczeń, przychody finansowe, przychody z tytułu dywidend oraz koszty finansowe) powiększony o amortyzację oraz odpis z tytułu utraty wartości niefinansowych aktywów trwałych. Zasady stosowane do ustalenia wyników segmentów oraz aktywów i zobowiązań segmentów są zgodne z zasadami rachunkowości stosowanymi do sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

Informacje dotyczące obszarów geograficznych

Działalność Grupy realizowana była w 2023 r. i 2022 r. w jednym obszarze geograficznym, tj. na terytorium Polski i wszystkie aktywa znajdowały się w Polsce.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

21

Wyniki segmentów:

Za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 r. przedstawiają się następująco:

OBRÓT

DYSTRYBUCJA

WYTWARZANIE

WYDOBYCIE

POZOSTAŁA DZIAŁALNOŚĆ

WYŁĄCZENIA

RAZEM

Przychody ze sprzedaży netto

16 516 858

4 999 307

21 861 003

484 236

159 548

−

44 020 952

Sprzedaż między segmentami

8 117 147

70 788

4 304 184

3 444 718

488 841

(16 425 678)

−

Przychody ze sprzedaży netto ogółem

24 634 005

5 070 095

26 165 187

3 928 954

648 389

(16 425 678)

44 020 952

Rekompensaty

3 705 902

439 897

−

4 145 799

Przychody z tytułu leasingu i subleasingu operacyjnego

−

891

10 335

5 740

(298)

16 668

Przychody ze sprzedaży oraz inne dochody

28 339 907

5 509 992

26 166 078

3 939 289

654 129

(16 425 976)

48 183 419

Koszty ogółem

(28 372 220)

(4 425 377)

(25 452 528)

(4 273 630)

(602 984)

16 054 632

(47 072 107)

Wynik segmentu

(32 313)

1 084 615

713 550

(334 341)

51 145

(371 344)

1 111 312

Amortyzacja

(2 463)

(737 236)

(475 121)

(387 341)

(74 870)

Odpis z tytułu utraty wartości niefinansowych aktywów trwałych

−

(2 416 813)

(1 273 430)

−

Wynik segmentu - EBITDA

(29 850)

1 821 851

3 605 484

1 326 430

126 015

% przychodów ze sprzedaży oraz innych dochodów

(0,1%)

33,1%

13,8%

33,7%

19,3%

Nieprzypisane koszty całej Grupy (koszty zarządu)

(155 633)

Zysk z działalności operacyjnej

955 679

Koszty finansowe

(486 445)

Przychody finansowe

222 548

Straty z pochodnych instrumentów walutowych niewykorzystywanych w rachunkowości zabezpieczeń

(1 247 125)

Przychody z tytułu dywidend

93

Udział w wynikach jednostek stowarzyszonych i współkontrolowanych

9 522

Odwrócenie odpisu z tytułu utraty wartości inwestycji w jednostkach stowarzyszonych i współkontrolowanych

37 679

Strata brutto

(508 049)

Podatek dochodowy

65 426

Strata netto

(442 623)

Udział w zysku udziałowców niekontrolujących

261 685

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

22

Wyniki segmentów:

Za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 r. przedstawiają się następująco:

OBRÓT

DYSTRYBUCJA

WYTWARZANIE

WYDOBYCIE

POZOSTAŁA DZIAŁALNOŚĆ

WYŁĄCZENIA

RAZEM

Przychody ze sprzedaży netto

12 224 500

3 577 602

13 404 364

733 531

136 261

−

30 076 258

Sprzedaż między segmentami

5 184 355

37 199

1 243 515

1 710 337

461 866

(8 637 272)

−

Przychody ze sprzedaży netto ogółem

17 408 855

3 614 801

14 647 879

2 443 868

598 127

(8 637 272)

30 076 258

Rekompensaty

28 588

−

28 588

Przychody z tytułu leasingu i subleasingu operacyjnego

−

976

7 816

4 371

(157)

13 006

Przychody ze sprzedaży oraz inne dochody

17 437 443

3 614 801

14 648 855

2 451 684

602 498

(8 637 429)

30 117 852

Koszty ogółem

(17 516 155)

(2 999 088)

(14 831 792)

(2 220 874)

(543 413)

8 679 711

(29 431 611)

Wynik segmentu

(78 712)

615 713

(182 937)

230 810

59 085

42 282

686 241

Amortyzacja

(2 712)

(712 983)

(447 564)

(368 609)

(75 530)

Odpis z tytułu utraty wartości niefinansowych aktywów trwałych

−

(45 582)

(11 181)

−

Wynik segmentu - EBITDA

(76 000)

1 328 696

310 209

610 600

134 615

% przychodów ze sprzedaży oraz innych dochodów

(0,4%)

36,8%

2,1%

24,9%

22,3%

Nieprzypisane koszty całej Grupy (koszty zarządu)

(108 001)

Zysk z działalności operacyjnej

578 240

Koszty finansowe

(276 630)

Przychody finansowe

220 929

Straty z pochodnych instrumentów walutowych niewykorzystywanych w rachunkowości zabezpieczeń

(347 053)

Przychody z tytułu dywidend

1 163

Odwrócenie odpisów aktualizujących aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

27 274

Udział w wynikach jednostek stowarzyszonych i współkontrolowanych

71 463

Zysk brutto

275 386

Podatek dochodowy

(156 466)

Zysk netto

118 920

Udział w zysku udziałowców niekontrolujących

73 616

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

23

Pozostałe informacje dotyczące segmentów na 31 grudnia 2023 r. oraz za okres 12 miesięcy kończący się tego dnia przedstawiają się następująco:

Obrót

Dystrybucja

Wytwarzanie

Wydobycie

Pozostała działalność

Wyłączenia

Razem

Rzeczowe aktywa trwałe

14 229

12 279 007

3 900 541

2 355 130

382 001

(688 935)

18 241 973

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

4 367 808

705 253

4 499 612

591 524

216 674

(3 665 773)

6 715 098

Koszty doprowadzenia do zawarcia umowy

24 753

-

24 753

Aktywa z tytułu umów z klientami

207 065

345 551

243

-

7 222

(31 975)

528 106

Razem

4 613 855

13 329 811

8 400 396

2 946 654

605 897

(4 386 683)

25 509 930

AKTYWA wyłączone z segmentacji

13 600 815

- w tym rzeczowe aktywa trwałe

19 050

- w tym należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

68 074

AKTYWA RAZEM

39 110 745

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

963 953

881 160

1 856 141

459 940

160 551

(1 031 911)

3 289 834

Zobowiązania z tytułu umów z klientami

2 768 701

510 098

-

526

1 701

(2 665 837)

615 189

Razem

3 732 654

1 391 258

1 856 141

460 466

162 252

(3 697 748)

3 905 023

Kapitał własny i zobowiązania wyłączone z segmentacji

35 205 722

- w tym zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

1 826

KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA RAZEM

39 110 745

Za rok zakończony 31 grudnia 2023

Nakłady inwestycyjne na rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne

183

1 953 045

580 379

767 698

101 245

(123 965)

3 278 585

Nakłady inwestycyjne na rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne wyłączone z segmentacji

−

Amortyzacja

2 463

737 236

475 121

387 341

74 870

(27 917)

1 649 114

Amortyzacja wyłączona z segmentacji

2 806

Utworzenie/(rozwiązanie/wykorzystanie) odpisów aktualizujących należności

12 890

3 884

56 813

(948)

(1 294)

83

71 428

Utworzenie odpisów z tytułu utraty wartości niefinansowych aktywów trwałych

-

2 416 813

1 273 430

-

−

3 690 243

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

24

Pozostałe informacje dotyczące segmentów na 31 grudnia 2022 r. oraz za okres 12 miesięcy kończący się tego dnia przedstawiają się następująco:

Obrót

Dystrybucja

Wytwarzanie

Wydobycie

Pozostała działalność

Wyłączenia

Razem

Rzeczowe aktywa trwałe

14 662

11 060 021

5 970 151

3 325 252

364 887

(592 243)

20 142 730

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

3 698 292

387 543

1 716 479

211 920

215 888

(959 712)

5 270 410

Koszty doprowadzenia do zawarcia umowy

19 976

-

19 976

Aktywa z tytułu umów z klientami

331 002

313 195

1 443

-

8 833

(30 573)

623 900

Razem

4 063 932

11 760 759

7 688 073

3 537 172

589 608

(1 582 528)

26 057 016

AKTYWA wyłączone z segmentacji

11 377 956

- w tym rzeczowe aktywa trwałe

11 404

- w tym należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

2 186

AKTYWA RAZEM

37 434 972

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

561 770

577 575

2 190 098

301 712

367 427

(541 621)

3 456 961

Zobowiązania z tytułu umów z klientami

494 199

316 700

797

392

988

(448 664)

364 412

Razem

1 055 969

894 275

2 190 895

302 104

368 415

(990 285)

3 821 373

Kapitał własny i zobowiązania wyłączone z segmentacji

33 613 599

- w tym zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

1 740 880

KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA RAZEM

37 434 972

Za rok zakończony 31 grudnia 2022

Nakłady inwestycyjne na rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne

219

1 443 763

486 750

594 175

82 986

(74 687)

2 533 206

Nakłady inwestycyjne na rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne wyłączone z segmentacji

-

Amortyzacja

2 712

712 983

447 564

368 609

75 530

(25 470)

1 581 928

Amortyzacja wyłączona z segmentacji

3 063

Rozwiązanie/wykorzystanie odpisów aktualizujących należności

(8 785)

(4 743)

(2 353)

(895)

(365)

(120)

(17 261)

Utworzenie odpisów z tytułu utraty wartości niefinansowych aktywów trwałych

-

45 582

11 181

-

56 763

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

25

Utrata wartości aktywów niefinansowych

Zasady rachunkowości

Aktywa Grupy analizuje się pod kątem utraty wartości, ilekroć wystąpią przesłanki wskazujące na to, iż składnik aktywów mógł stracić na wartości, oraz corocznie dla wartości firmy.

Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa danego składnika aktywów przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Wartość odzyskiwalną ustala się jako wyższą z dwóch kwot: wartości godziwej pomniejszonej o koszty zbycia lub wartości użytkowej (tj. bieżącej szacunkowej wartości przyszłych przepływów pieniężnych, których uzyskania oczekuje się z tytułu dalszego użytkowania składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne). Dla potrzeb analizy pod kątem utraty wartości, aktywa grupuje się na najniższym poziomie, w odniesieniu do którego występują dające się zidentyfikować odrębnie przepływy pieniężne (ośrodki wypracowujące środki pieniężne). Ośrodek wypracowujący środki pieniężne nigdy nie jest większy niż segment operacyjny.

Wszystkie odpisy z tytułu utraty wartości są odnoszone w ciężar zysków lub strat. Odpisy z tytułu utraty wartości mogą zostać odwrócone w następnych okresach (z wyjątkiem odpisów dotyczących wartości firmy), jeżeli nastąpiły zdarzenia uzasadniające brak lub zmianę utraty wartości aktywów.

Istotne osądy i szacunki

Wartość odzyskiwalna rzeczowych i niematerialnych aktywów trwałych

Testy na utratę wartości ośrodków wypracowujących przepływy pieniężne przeprowadzane są w oparciu o szereg założeń, których część jest poza kontrolą Grupy. Znaczące zmiany tych założeń mają wpływ na wyniki testów na utratę wartości i w konsekwencji na sytuację finansową oraz wyniki finansowe Grupy, co zostało opisane szerzej poniżej.

Na 31 grudnia 2023 r. w związku z posiadanymi informacjami i analizami dotyczącymi między innymi zmiany rynkowych cen uprawnień do emisji CO 2 , energii elektrycznej, świadectw pochodzenia energii i prognoz wskaźników makroekonomicznych, GK ENEA przeprowadziła testy na utratę wartości rzeczowych aktywów trwałych w ramach obszarów zajmujących się m.in. produkcją energii elektrycznej oraz ciepła. Na podstawie przeprowadzonych testów stwierdzono konieczność ujęcia opisanych poniżej zdarzeń.

Na podstawie przeprowadzonej analizy dokonano odpisów z tytułu utraty wartości niefinansowych aktywów trwałych w Elektrowni Kozienice w spółce ENEA Wytwarzanie na kwotę 1 570 298 tys. zł, w Elektrowni Połaniec w spółce ENEA Elektrownia Połaniec na kwotę 742 326 tys. zł oraz w spółce ENEA Ciepło na kwotę 88 708 tys. zł. Odpis z tytułu utraty wartości obniżył wynik finansowy netto Grupy o 1 945 079 tys. zł.

Wyniki przeprowadzonych testów przedstawione zostały poniżej:

CGU [tys. zł]

Wartość odzyskiwalna

Wartość

księgowa

CGU Elektrownie Systemowe Kozienice – majątek wytwórczy spółki ENEA Wytwarzanie w lokalizacji Świerże Górne

2 856 651

4 426 949

CGU Elektrownie Systemowe Połaniec – majątek wytwórczy spółki ENEA Elektrownia Połaniec (węglowe źródła wytwórcze)

663 447

1 405 773

CGU Zielony Blok – majątek wytwórczy spółki ENEA Elektrownia Połaniec (blok biomasowy)

1 007 656

317 754

CGU Białystok – majątek wytwórczy spółki ENEA Ciepło

656 960

745 668

CGU Piła – majątek wytwórczy spółki Miejska Energetyka Cieplna w Pile

166 461

150 128

CGU Oborniki – majątek wytwórczy spółki Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej w Obornikach

26 970

16 706

Wartość odzyskiwalną poszczególnych ośrodków wypracowujących środki pieniężne (CGU) oszacowano na podstawie wartości użytkowej metodą zdyskontowanych przepływów pieniężnych, w oparciu o sporządzone projekcje finansowe.

W roku 2022 miało miejsce utrzymanie wartości użytkowej aktywów wytwórczych w GK ENEA powyżej ich wartości bilansowej, co było spowodowane korzystną sytuacją rynkową zarówno pod kątem generacji energii elektrycznej ze źródeł konwencjonalnych jak również budowania satysfakcjonujących marż CDS. Rok 2023 był dynamiczny pod kątem rozwoju nowych źródeł OZE oraz generacji energii głównie za sprawą sprzyjających warunków atmosferycznych. Zmianie uległy też zapisy legislacyjne, które zniosły obligo giełdowe obniżając płynność na Towarowej Giełdzie Energii oraz ustawa zamrażająca ceny energii, która wprowadziła obowiązek odprowadzania przez spółki wytwórcze Odpisu na Fundusz Wypłaty Różnicy Ceny. Wpływ dużej generacji OZE (zwiększona podaż) oraz wyżej wspomniane zmiany legislacyjne

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

26

wpłynęły na znaczące obniżenie cen energii elektrycznej, przy zachowaniu wysokich cen węgla kamiennego oraz stosunkowo wysokiego poziomu cen praw do emisji CO 2 (zauważalne stopniowe załamywanie się korelacji cen praw do emisji CO 2 z ceną energii). Założenia przyjęte do testów na utratę wartości uwzględniające powyższe wskazały na utratę wartości majątku wytwórczego opartego o spalanie węgla kamiennego.

Dla poszczególnych testowanych ośrodków wypracowujących przepływy pieniężne przyjęto następujące okresy projekcji:

− CGU Elektrownie Systemowe Kozienice – do roku 2047,

− CGU Elektrownie Systemowe Połaniec – do roku 2034,

− CGU Zielony Blok – do roku 2042,

− CGU Białystok – do roku 2046,

− CGU Piła – do roku 2046,

− CGU Oborniki – do roku 2047.

Otoczenie Grupy Kapitałowej ENEA (GK ENEA), charakteryzuje zmienność uwarunkowań makroekonomicznych, rynkowych i regulacyjnych. Założenia przyjęte do oszacowania wartości użytkowej aktywów są wynikiem najlepszej wiedzy posiadanej przez Grupę na moment sporządzenia analiz.

GK ENEA jako aktywny i świadomy uczestnik transformacji energetycznej, przyjęła Politykę klimatyczną Grupy Kapitałowej ENEA. Głównym celem dokumentu jest określenie wpływu działalności Grupy Kapitałowej ENEA na środowisko naturalne oraz wskazanie kierunków działania i mechanizmów zarządzania zapewniających odpowiedzialną działalność biznesową GK ENEA z poszanowaniem naturalnych zasobów naszej planety.

W lipcu 2021 roku Komisja Europejska opublikowała pakiet legislacyjny Fit for 55, którego celem jest osiągnięcie redukcji emisji gazów cieplarnianych w UE o 55% (poprzednio 40%) do 2030 r. w stosunku do roku 1990. Efektem powyższych działań powinien być m.in. wzrost poziomu cen uprawnień do emisji CO 2 , co w rzeczywistości nastąpiło już od 2021 r., potęgowane skutkami pandemii koronawirusa i wojny w Ukrainie (m.in. zerwanie łańcuchów dostaw, wzrost cen paliw itp.). Kwestie wynikające z obostrzeń klimatycznych są uwzględnione w założeniach przyjętych do testów na utratę wartości zgodnie z najlepszą wiedzą GK ENEA, która zbudowała centra kompetencyjne do prognozowania założeń makroekonomicznych oraz cenowych celem szacowania skutków powyższych regulacji. Grupa Kapitałowa ENEA przyjmuje założenia opracowane przez centra kompetencyjne, które uwzględniają aktualną sytuację regulacyjną i rynkową, posiłkując się prognozami niezależnych instytucji finansowych i ośrodków prognostycznych.

W obliczu niestabilności źródeł OZE (zależnych od czynników środowiska naturalnego) instalacje wytwórcze działające na bazie paliwa węglowego czy przejściowego jakim jest gaz ziemny, będą nadal potrzebne w systemie elektroenergetycznym na potrzeby bilansowania. W swoim potencjale energetycznym GK ENEA posiada wysokosprawne instalacje węglowe (takie jak blok 11 w Elektrowni Kozienice), których emisyjność jest niższa od wysłużonych niskosprawnych instalacji węglowych (bloki klasy 200MW) o ciągle pogarszającej się rentowności. Obecnie i w niedalekiej przyszłości wskazane jednostki wytwórcze już są lub będą poddawane zabiegom reaktywacji na bazie dostosowania spalania biomasy - „zazielenienie” aktywów węglowych (dotyczy projektu „zazielenienia” w ENEA Elektrownia Połaniec S.A.).

Zakłada się, że w kolejnych latach do produkcji energii elektrycznej i ciepła w obecnie użytkowanych, nowych i modernizowanych jednostkach w Grupie Kapitałowej ENEA zostanie wykorzystana biomasa oraz energia odnawialna przy tendencji spadkowej zapotrzebowania na paliwo węglowe.

Opisane powyżej regulacje wymuszające określone zmiany technologiczne powodują, że przewidywane jest zmniejszenie wolumenu produkcji ze źródeł konwencjonalnych, wzrost nakładów inwestycyjnych na realizację projektów zero (farmy wiatrowe, solarne) i niskoemisyjnych (bloki biomasowe lub modernizację bloków węglowych ze zwiększeniem udziału spalania biomasy).

Należy zwrócić uwagę na fakt, iż wszelkie prognozy, przyjęte na potrzeby testowania ewentualnej utraty wartości aktywów w GK ENEA opierają się o założenia dotyczące przyszłych okoliczności i zdarzeń rynkowych, których przyjęcie na potrzeby opracowania projekcji finansowych dla poszczególnych CGU było w ocenie GK ENEA zasadne na moment sporządzania prognoz. Faktyczne przyszłe tendencje rynkowe mogą różnić się - niekiedy znacząco – od przedstawionych prognoz.

Przyjęte na potrzeby testów na utratę wartości niefinansowych aktywów trwałych kluczowe założenia są wynikiem najlepszej wiedzy oraz doświadczenia Spółki i jej podmiotów zależnych w zakresie wytwarzania energii elektrycznej z różnych źródeł, uwzględniając specyfikę produktową poszczególnych CGU i zdarzenia, które miały miejsce lub są planowane w przyszłości w ramach Grupy Kapitałowej ENEA.

Poniżej przedstawiono główne założenia przyjęte na potrzeby testów na utratę wartości niefinansowych aktywów trwałych:

− aktywa zostały poddane testowi w ramach sześciu ośrodków wypracowujących środki pieniężne (tj. CGU Elektrownie Systemowe Kozienice, CGU Elektrownie Systemowe Połaniec, CGU Zielony Blok, CGU Białystok, CGU Oborniki oraz CGU Piła),

− ścieżki cen, oparte m.in. na prognozach sporządzonych przez ENEA Power and Gas Trading (spółkę stanowiącą centrum kompetencyjne w GK ENEA w zakresie: handlu hurtowego energią elektryczną, prawami majątkowymi,

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

27

uprawnieniami do emisji i paliwami oraz sporządzania prognoz cenowych do projekcji długoterminowych) z uwzględnieniem specyfiki produktowej i wiedzy o już zawartych kontraktach:

− ceny hurtowe „base" energii elektrycznej: na lata 2024-2050:, zakłada się spadek cen z poziomu 609,64 zł/MWh w roku 2024 do poziomu 508,92, zł/MWh w roku 2050 [ceny stałe 2023],

− ceny uprawnień do emisji CO 2 : prognoza zakłada wzrost cen uprawnień do emisji CO 2 średnio o 1,9% rocznie z poziomu 84,62 EUR/t w 2024r. do roku 2030. Od roku 2031 do roku 2045 zakłada się dalszy wzrost cen o ok. 1,0% rocznie, a następnie stałą cenę do 2050 r. [ceny stałe 2023],

− ceny węgla: do 2029 r. zakłada się spadek cen węgla średnio o 5,4% rocznie, z poziomu 19,94 zł/GJ w 2024 r. Od 2030 r. zakłada się stałą cenę do końca roku 2050 [ceny stałe 2023],

− ceny biomasy: zakłada się spadek średniej ceny biomasy w Grupie z poziomu 45 zł/GJ w roku 2024 do poziomu 43,77 zł/GJ w roku 2028, a następnie stabilizację tej ceny do końca roku 2050 [ceny stałe 2023],

− ceny gazu ziemnego: zakłada się dynamiczny spadek cen od 2024 r. z poziomu 253 zł/MWh o ok. 39,5% do 2030 r., a następnie stabilizację ceny do roku 2050 [ceny stałe 2023],

− ilość otrzymanych nieodpłatnie uprawnień do emisji CO 2 za lata 2021-2025 zgodnie z wnioskiem derogacyjnym (na podstawie art. 10c ust.5 dyrektywy 2003/87/WE Parlamentu Europejskiego i Rady),

− uwzględniono przychody związane z utrzymaniem mocy wytwórczych od roku 2021 na podstawie przyjętej w grudniu 2017 r. Ustawy o Rynku Mocy, w oparciu o dotychczas wygrane aukcje,

− inflacja, z uwzględnieniem celu inflacyjnego NBP w długiej perspektywie na poziomie centralnym 2,5% bez ujmowania dopuszczalnych wahań +/- 1 p.p.,

− nominalna stopa dyskonta 8,64% [stopa dyskonta przed opodatkowaniem wynosi 9,80%]. Grupa zastosowała premie za ryzyko specyficzne dla następujących CGU:

1. CGU Zielony Blok w wysokości 0,5%. Stopa dyskonta uwzględniająca premię za ryzyko specyficzne wyniosła 8,84% [stopa dyskonta z uwzględnieniem premii za ryzyko specyficzne przed opodatkowaniem wynosi 10,01%]

2. CGU Elektrownie Systemowe Kozienice oraz Elektrownie Systemowe Połaniec w wysokości 2%. Stopa dyskonta uwzględniająca premię za ryzyko specyficzne wyniosła 9,45% [stopa dyskonta z uwzględnieniem premii za ryzyko specyficzne przed opodatkowaniem wynosi 10,61%]

3. CGU Białystok, Piła i Oborniki w wysokości 1%. Stopa dyskonta uwzględniająca premię za ryzyko specyficzne wyniosła 9,05% [stopa dyskonta z uwzględnieniem premii za ryzyko specyficzne przed opodatkowaniem wynosi 10,21%]

− stopa wzrostu w okresie rezydualnym - 0%.

Przeprowadzona analiza wrażliwości wskazuje, że istotnymi czynnikami wpływającymi na szacunki wartości odzyskiwalnej ośrodków generujących przepływy pieniężne są między innymi: stopy dyskontowe, inflacja, ceny energii elektrycznej, ceny uprawnień do emisji CO 2 oraz węgla kamiennego. Wpływ na przyszłe wyniki finansowe i w efekcie na wartość użytkową ośrodków generujących przepływy pieniężne będą też miały poziomy cen świadectw pochodzenia energii, ciepła oraz ceny biomasy.

Poniżej zestawienie wartościowego wpływu zmiany wybranych czynników na wartość odzyskiwalną (wartość wyjściowa) ośrodków generujących przepływy pieniężne:

Wpływ zmiany stopy dyskontowej (baza wyjściowa zależna od CGU)

Zmiana założeń

-0,5 p.p.

Wartość wyjściowa

+0,5 p.p.

Zmiana wartości odzyskiwalnej

66 991

5 378 148

(58 727)

CGU Białystok

147 790

656 960

(128 576)

CGU Piła

6 642

166 461

(6 098)

CGU Oborniki

838

26 971

(813)

CGU Elektrownie Systemowe Kozienice

(68 733)

2 856 651

59 046

CGU Elektrownie Systemowe Połaniec

(39 392)

663 448

37 051

CGU Zielony Blok

19 847

1 007 656

(19 337)

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

28

Wpływ zmiany inflacji od 2025 r. (wartość wyjściowa 4,20% rok 2025; 3,1% rok 2026; kolejne lata 2,5%)

Zmiana założeń

-0,5 p.p.

Wartość wyjściowa

+0,5 p.p.

Zmiana wartości odzyskiwalnej

(86 360)

5 378 148

87 062

CGU Białystok

(117 879)

656 960

129 128

CGU Piła

852

166 461

(3 191)

CGU Oborniki

(697)

26 971

723

CGU Elektrownie Systemowe Kozienice

66 872

2 856 651

(75 832)

CGU Elektrownie Systemowe Połaniec

(18 379)

663 448

18 758

CGU Zielony Blok

(17 129)

1 007 656

17 475

Wpływ zmiany cen energii elektrycznej (wpływ zmian od 2025 roku)

Zmiana założeń

-1,0%

Wartość wyjściowa

+1,0%

Zmiana wartości odzyskiwalnej

(970 549)

5 378 148

963 526

CGU Białystok

(25 161)

656 960

25 160

CGU Piła

(6 260)

166 461

6 260

CGU Oborniki

100

26 971

(98)

CGU Elektrownie Systemowe Kozienice

(569 239)

2 856 651

563 782

CGU Elektrownie Systemowe Połaniec

(296 006)

663 448

294 575

CGU Zielony Blok

(73 982)

1 007 656

73 847

Wpływ zmiany cen uprawnień do emisji CO 2 (wpływ zmian od 2025 roku)

Zmiana założeń

-1,0%

Wartość wyjściowa

+1,0%

Zmiana wartości odzyskiwalnej

424 220

5 378 148

(425 726)

CGU Białystok

4 759

656 960

(4 770)

CGU Piła

1 616

166 461

(1 616)

CGU Oborniki

-

26 971

-

CGU Elektrownie Systemowe Kozienice

313 316

2 856 651

(314 810)

CGU Elektrownie Systemowe Połaniec

104 529

663 448

(104 529)

CGU Zielony Blok

-

1 007 656

-

Wpływ zmiany cen węgla kamiennego (wpływ zmian od 2025 roku)

Zmiana założeń

-1,0%

Wartość wyjściowa

+1,0%

Zmiana wartości odzyskiwalnej

194 033

5 378 148

(194 022)

CGU Białystok

1 870

656 960

(1 872)

CGU Piła

731

166 461

(731)

CGU Oborniki

36

26 971

(22)

CGU Elektrownie Systemowe Kozienice

136 786

2 856 651

(136 786)

CGU Elektrownie Systemowe Połaniec

54 610

663 448

(54 610)

CGU Zielony Blok

-

1 007 656

-

Wycena wartości odzyskiwalnej CGU Wydobycie (LWB) z perspektywy Grupy Kapitałowej ENEA

Grupa dokonała okresowej oceny przesłanek świadczących o możliwej utracie wartości składników aktywów trwałych w segmencie Wydobycie (spółka LWB), zgodnie z wytycznymi MSR 36 „Utrata wartości aktywów”. Znaczenie takiej analizy jest tym bardziej istotne w sytuacji, kiedy firmy funkcjonują w zmiennych, niestandardowych i zazwyczaj niespotykanych warunkach. Dokonując takiej oceny na potrzeby sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2023 r. Grupa, na podstawie analizy aktualnej sytuacji ekonomiczno-rynkowej, zauważa po raz kolejny, że obecna wartość kapitalizacji rynkowej LWB nadal utrzymuje się na poziomie niższym od wartości bilansowej aktywów netto. W ocenie Grupy taka sytuacja w dalszym ciągu wynika przede wszystkim z czynników od niej niezależnych, takich jak czynniki polityczne oraz polityka klimatyczna UE, ograniczone zaufanie do spółek z sektora górniczego oraz po części także niska płynność akcji i niska liczba akcji w wolnym obrocie (ang. „free float”). W trakcie 2023 roku nastąpił także ok. 32% spadek kursu akcji.

Wobec powyższego Grupa jest zobligowana do wykonania za 2023 rok testu na utratę wartości aktywów trwałych w segmencie Wydobycie.

Z końcem grudnia 2023 roku wygasł list intencyjny w sprawie nabycia przez Skarb Państwa akcji spółki Lubelski Węgiel "Bogdanka" S.A. Grupa podtrzymuje jednak długoterminową strategię dekarbonizacji. Tym samym z punktu widzenia

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

29

Grupy kontynuowane jest określenie wartości odzyskiwalnej CGU Wydobycie w oparciu o wycenę niezależną od wartości użytkowej skalkulowanej przez GK LWB na potrzeby sporządzenia sprawozdania GK LWB i LWB S.A.

W związku z brakiem możliwości określenia wartości godziwej dla bardzo dużej grupy aktywów, dla których nie ma aktywnego rynku, jak również brakiem porównywalnych transakcji, określenie wartości odzyskiwalnej testowanych aktywów nastąpiło w wyniku oszacowania ich wartości godziwej przy pomocy metody zdyskontowanych przepływów pieniężnych na podstawie przygotowanych przez Grupę projekcji finansowych od 2024 do 2051 r. Grupa wewnętrznie przeprowadziła wyceny również metodą zdyskontowanych dywidend, metodą mnożnikową oraz porównała wyniki z wyceną wynikającą z raportu oszacowania wartości rynkowej akcji LWB (raport przygotowany z datą 11 września 2023 r. przez Pekao Investment Banking, będący podstawą do odpisów aktualizujących na dzień 30 czerwca 2023 r.). W ocenie Zarządu za zasadną i spełniającą wymogi należytej staranności uznano wycenę opartą o metodę zdyskontowanych przepływów pieniężnych. Wartość księgowa aktywów netto GK LWB przypadająca na GK ENEA wynosi 2 640 149 tys. zł, natomiast wartość godziwa oszacowana metodą zdyskontowanych przepływów pieniężnych wynosi 1 408 593 tys. zł, co implikuje konieczność ujęcia dodatkowego odpisu aktualizującego wartość CGU Wydobycie w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym GK ENEA na dzień 31 grudnia 2023 r. w wysokości 482 741 tys. zł (pierwotny odpis utworzony w skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym na dzień 30 czerwca 2023 r. wynosił 748 815 tys. zł, co łącznie daje odpis aktualizujący rozpoznany w 2023 roku na poziomie 1 231 556 tys. zł).

Uzyskana metodą zdyskontowanych przepływów pieniężnych wartość godziwa CGU Wydobycie została ustalona przy następujących założeniach:

• z uwagi na powiązania pomiędzy poszczególnymi działami i funkcjonujący w kopalni sposób organizacji wszystkie aktywa LWB S.A. zostały uznane za jeden CGU;

• model wykorzystany do oszacowania zdyskontowanych przepływów pieniężnych (w tym wynikające z niego przepływy pieniężne oraz wartość testowanego majątku) został sporządzony na dzień 31 grudnia 2023 roku, zgodnie ze spójnymi założeniami cenowymi stosowanymi w GK ENEA do przeprowadzenia testów na utratę wartości zarówno w spółkach wytwórczych jak i CGU Wydobycie;

• okres prognozy od 2024 do 2051 roku – został oszacowany na podstawie posiadanych przez LWB S.A. na dzień bilansowy zasobów operatywnych węgla (dostępnych do wykorzystania przy pomocy obecnej – tj. istniejącej na dzień bilansowy – infrastruktury, głównie w odniesieniu do szybów). Od 2034 roku średnioroczny poziom wydobycia stopniowo maleje w związku z oczekiwanym spadkiem popytu na węgiel energetyczny (planowane jest sukcesywne wygaszanie jednostek wytwórczych zasilanych węglem ze względu na ich wiek oraz w wyniku presji dekarbonizacyjnej), następnie po 2044 roku spadek średniorocznego poziomu wydobycia jest znacznie większy, co jest wynikiem wyczerpywania się złóż w polu "Bogdanka" oraz wykorzystywania jedynie obecnie dostępnych złóż i posiadanej infrastruktury;

• średni poziom wolumenu produkcji i sprzedaży węgla w okresie prognozy jest zgodny z ogłoszoną „Strategią rozwoju GK LW Bogdanka na lata 2023-2030 z perspektywą do 2040 roku” i wynosi odpowiednio ok. 10,1 mln ton w latach 2026-2030 oraz 9,1 mln ton w latach 2031-2040;

• ceny węgla: w 2024 roku na podstawie podpisanych umów na dzień sporządzenia analizy, w latach 2025-2049 przyjęto na podstawie opracowań długoterminowych ścieżek cenowych stosowanych w GK ENEA;

• model wyceny został wyrażony w cenach realnych (stałych) z wyłączeniem skutków inflacji;

• założono realny wzrost wynagrodzeń w okresie prognozy na poziomie odzwierciedlającym najlepszy możliwy szacunek na dzień sporządzenia testu;

• stopa dyskontowa po i przed opodatkowaniem - przyjęto średnioważony, realny koszt kapitału (WACC) w wysokości 7,32% w całym okresie prognozy, oszacowany na podstawie najbardziej aktualnych publikowanych danych ekonomicznych na poziomie: stopa wolna od ryzyka 5,95%, współczynnik beta odlewarowana 1,05;

• średnioroczny poziom nakładów inwestycyjnych w całym okresie prognozy w wysokości 610 633 tys. zł, w tym średnio 801 365 tys. zł w latach 2024-2035.

Przeprowadzona analiza wrażliwości wskazuje, że istotnymi czynnikami wpływającymi na szacunki wartości odzyskiwalnej są między innymi: stopa dyskontowa, ceny węgla kamiennego oraz wynagrodzenie. Poniżej zestawienie wartościowego wpływu zmiany wybranych czynników na wartość odzyskiwalną (wartość wyjściowa):

Wpływ zmiany stopy dyskontowej (baza wyjściowa 7,32%)

Zmiana założeń

-0,5 p.p.

Wartość wyjściowa

+0,5 p.p.

Zmiana wartości odzyskiwalnej

34 694

1 408 593

(33 881)

Wpływ zmiany cen węgla kamiennego od 2025 r.

Zmiana założeń

-1,0%

Wartość wyjściowa

1,0%

Zmiana wartości odzyskiwalnej

(285 142)

1 408 593

284 158

Wpływ zmiany wynagrodzeń realnie od 2025 r.

Zmiana założeń

-1,0%

Wartość wyjściowa

1,0%

Zmiana wartości odzyskiwalnej

82 903

1 408 593

(82 904)

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

30

Noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania z całkowitych dochodów

8. Przychody ze sprzedaży

Zasady rachunkowości

Ujmowanie przychodów

Grupa ujmuje przychód w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi, uzyskując jednocześnie prawo do wynagrodzenia i tytuł prawny do tego składnika. Przekazanie składnika aktywów następuje w momencie, gdy klient uzyskuje kontrolę nad tym składnikiem aktywów.

Przeniesienie kontroli może następować w miarę upływu czasu, gdy spełnione jest zobowiązanie do wykonania świadczenia oraz w miarę upływu czasu tj. gdy:

− klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści płynące ze świadczenia Grupy, w miarę wykonywania przez Grupę tego świadczenia,

− w wyniku wykonania świadczenia przez Grupę powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów (na przykład produkcja w toku), a kontrolę nad tym składnikiem aktywów – w miarę jego powstawania lub ulepszania – sprawuje klient; lub

− w wyniku wykonania świadczenia przez Grupę nie powstaje składnik aktywów o alternatywnym zastosowaniu dla Grupy, a Grupie przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie.

Ustalając stopień spełnienia zobowiązania wykorzystuje się metodę opartą na wynikach i metodę opartą na nakładach, uwzględniając charakter transferowanego dobra lub usługi.

W pozycji przychodów z działalności podstawowej, Grupa ujmuje przychody ze sprzedaży następujących grup produktów i usług:

− usługi świadczone w sposób ciągły – wysokość przychodu uzależniona od zużycia (min. dostawa energii elektrycznej, energii cieplnej, gazu ziemnego, świadczenie usług dystrybucyjnych): ujęcie przychodu następuje, gdy Grupa przenosi kontrolę nad częścią świadczonej usługi; Grupa ujmuje przychód w wysokości wynagrodzenia od klienta, do którego ma prawo, a które odpowiada bezpośrednio wartości, jaką dla klienta ma świadczenie dotychczas wykonane – wartość tę stanowi kwota, którą Grupa ma prawo zafakturować; w kategorii przychodów świadczonych w sposób ciągły uwzględnione są również przychody z tytułu Rynku Mocy;

− dostawa towarów/usług rozliczanych w określonym momencie w czasie (min. sprzedaż praw majątkowych): ujęcie przychodu następuje w momencie transferu kontroli nad produktem/usługą; transfer kontroli następuje w momencie udostępnienia klientowi towarów lub w momencie zakończenia realizacji usługi;

− usługi świadczone w sposób ciągły – wysokość przychodu uzależniona od upływu czasu (min. sprzedaż usług oświetleniowych, usług wsparcia procesowego): przychód ze sprzedaży usług rozliczany jest w czasie, ponieważ usługi takie są świadczone w sposób ciągły, a więc pewna część świadczeń podlega przeniesieniu w każdej chwili świadczenia usługi; z uwagi na fakt, że wartość usług przekazanych klientowi nie różni się na przestrzeni poszczególnych okresów rozliczeniowych, Grupa ujmuje przychody z tytułu świadczonych usług w oparciu o miesięczne stałe płatności (niezależne od zużycia);

− usługi świadczone w sposób ciągły – oparte na stopniu zaawansowania prac (min. usługi budowlane): zobowiązanie do wykonania świadczenia spełniane jest w czasie, ponieważ w wyniku świadczonej usługi powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów, a kontrolę nad tym składnikiem sprawuje klient; przychody z tytułu świadczonej usługi ujmowane są w czasie, z wykorzystaniem metody opartej na nakładach – metody kosztowej, na podstawie której ustala się stopień zaawansowania kontraktu poprzez porównanie wysokości kosztów poniesionych na realizację umowy do całkowitych budżetowanych kosztów umowy.

Ujęcie przychodów ze sprzedaży w kwocie wynagrodzenia netto następuje, gdy Grupa działa jako pośrednik (agent), tzn. jej zobowiązanie do wykonania świadczenia polega na zapewnieniu dostarczenia dóbr lub usług przez inny podmiot. Przychód taki jest wykazywany w formie opłaty lub prowizji, do której – zgodnie z oczekiwaniem Grupy – będzie uprawniona w zamian za zapewnienie dostarczenia dóbr lub usług przez inny podmiot. Opłata lub prowizja należna Grupie może być kwotą wynagrodzenia netto, które Grupa zachowuje po zapłaceniu innemu podmiotowi wynagrodzenia w zamian za dobra lub usługi dostarczane przez ten podmiot. Grupa ujmuje jako przychód Kwoty różnicy ceny oraz Rekompensaty finansowe od Zarządcy Rozliczeń S.A., przychód z tego tytułu nie stanowi pomocy publicznej.

Koszty doprowadzenia do zawarcia umowy

Koszty doprowadzenia do zawarcia umowy to koszty ponoszone przez Grupę w celu doprowadzenia do zawarcia

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

31

umowy z klientem, których Grupa nie poniosłaby, jeżeli umowa nie zostałaby zawarta (m.in. koszty prowizji partnerskich z tytułu zawarcia umów sprzedaży energii elektrycznej). Koszty, które zostałyby poniesione niezależnie od faktu zawarcia umowy ujmuje się w wyniku okresu, w którym zostały one poniesione.

Opłaty przyłączeniowe

Przychody z opłat przyłączeniowych ujmowane są jednorazowo w przychodach w momencie zakończenia prac przyłączeniowych.

Przychody ze sprzedaży netto

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Przychody ze sprzedaży energii elektrycznej

36 600 312

23 843 479

Przychody ze sprzedaży usług dystrybucyjnych

4 753 288

3 316 703

Przychody z tytułu opłat przyłączeniowych

149 517

90 883

Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów

187 366

196 223

Przychody ze sprzedaży pozostałych produktów i usług

182 758

226 359

Przychody z tytułu świadectw pochodzenia

29 196

2 760

Przychody ze sprzedaży energii cieplnej

614 731

482 560

Przychody ze sprzedaży węgla

435 181

682 731

Przychody ze sprzedaży gazu

120 989

341 074

Przychody z tytułu Rynku Mocy

947 614

893 486

Razem przychody ze sprzedaży netto

44 020 952

30 076 258

Grupa dzieli przychody przede wszystkim w oparciu o typ produktów/usług. Główne grupy przychodów to przychody ze sprzedaży energii elektrycznej (segment Obrót oraz Wytwarzanie), przychody ze sprzedaży usług dystrybucyjnych (segment Dystrybucja), przychody z tytułu Rynku Mocy (segment Wytwarzanie), przychody ze sprzedaży węgla (segment Wydobycie), przychody ze sprzedaży energii cieplnej (segment Wytwarzanie) oraz przychody ze sprzedaży gazu (segment Obrót). Przychody ze sprzedaży produktów i usług obejmują przede wszystkim przychody dotyczące konserwacji i modernizacji urządzeń oświetlenia drogowego.

Sprzedaż energii elektrycznej: Grupa ujmuje przychody na koniec każdego okresu rozliczeniowego, który wynika z umów sprzedaży, według ilości energii elektrycznej dostarczonej do klienta w danym okresie rozliczeniowym. Grupa ujmuje przychody w okresie czasu i korzysta z uproszczenia dotyczącego ujmowania przychodów zgodnie z fakturowaniem, ponieważ odzwierciedla ono stopień wykonania zobowiązania do wykonania świadczenia na dzień sprawozdawczy. Do głównych grup umów należą umowy sprzedaży energii elektrycznej (w tym również umowy kompleksowe) klientom indywidualnym, biznesowym, kluczowym i strategicznym. W umowach tych usługa świadczona jest w sposób ciągły, wysokość przychodu uzależniona jest od zużycia. Występuje także sprzedaż dla Izby Rozliczeniowej Giełd Towarowych S.A. oraz na Towarowej Giełdzie Energii.

Standardowy termin płatności faktur sprzedażowych energii elektrycznej w ENEA S.A. wynosi 14 dni od daty wystawienia faktury VAT. W przypadku biznesowych, kluczowych i strategicznych klientów okres ten może podlegać negocjacji.

Termin płatności faktur sprzedażowych dotyczących sprzedaży energii elektrycznej do IRGiT to 1-3 dni od dostarczenia energii i wystawienia faktury. W przypadku sprzedaży na TGE terminy płatności wynikają z Regulaminu Giełdy.

Sprzedaż usług dystrybucyjnych : W przypadku sprzedaży usług dystrybucji, ENEA Operator nalicza opłatę zawierającą odrębne składniki: składnik zmienny stawki sieciowej, stawka opłaty jakościowej, składnik stały stawki sieciowej, stawka opłaty abonamentowej, stawka opłaty przejściowej, opłaty mocowej oraz opłata OZE.

W przypadku opłaty jakościowej, przejściowej, mocowej oraz OZE, ENEA Operator pełni, co do zasady, rolę jednostki pobierającej opłaty i przekazującej świadczenie innym uczestnikom rynku, np. na rzecz Polskich Sieci Elektroenergetycznych S.A. (PSE). Opłaty (tj. opłata jakościowa, przejściowa, mocowa i OZE) maja charakter quasi- podatków pobieranych na rzecz innych podmiotów. ENEA Operator występuje w roli pośrednika pobierającego opłaty na rzecz innych uczestników rynku energii, w tym PSE. W konsekwencji, przychody ze sprzedaży usług dystrybucji są pomniejszone o wartość pobieranej opłaty OZE, opłaty jakościowej, opłaty mocowej oraz opłaty przejściowej. Jednocześnie korekcie ulegają koszty związane z nabyciem usług przesyłowych a także koszty związane z otrzymanymi fakturami z tytułu wsparcia OZE oraz wsparcia wytwórców. Łączna kwota opłat przenoszonych wynosiła na 31 grudnia 2023 r. 1 336 820 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 1 060 476 tys. zł). Wielkość przychodów ze sprzedaży usług dystrybucji energii elektrycznej wynika z udokumentowanej sprzedaży, powiększonej o dokonane doszacowanie niezafakturowanej w danym okresie sprzedaży usług dystrybucji energii elektrycznej oraz pomniejszone o wartość doszacowania tej sprzedaży z poprzedniego okresu. Doszacowanie sprzedaży jest dokonywane na koniec każdego miesiąca. Przychód z tytułu usługi dystrybucyjnej rozpoznawany jest w momencie wykonania usługi, na podstawie wskazań układów pomiarowo-rozliczeniowych, z uwzględnieniem doszacowania zużycia.

Przychody z tytułu Rynku Mocy stanowią przychody z tytułu realizacji umów (obowiązków) mocowych zawartych w wyniku Aukcji na rok dostaw 2021. Rynek Mocy jest mechanizmem rynkowym, który ma na celu zapewnienie stabilnych dostawy energii elektrycznej do gospodarstw domowych oraz przemysłu w horyzoncie długoterminowym. Po zakończeniu każdego

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

32

miesiąca spółkom Grupy przysługuje od PSE S.A. wynagrodzenie za wykonanie obowiązku mocowego. W związku z tym obowiązkiem, spółki Grupy, będące dostawcami mocy na rzecz PSE S.A., każdego miesiąca ujmują przychody z transakcji dotyczących Rynku Mocy.

Poniżej zaprezentowano podział przychodów ze sprzedaży na kategorie, które odzwierciedlają sposób, w jaki czynniki ekonomiczne wpływają na kwotę, termin płatności oraz niepewność przychodów i przepływów pieniężnych.

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Przychody świadczone w sposób ciągły

43 036 934

28 877 302

Przychody świadczone w określonym momencie

984 018

1 198 956

Razem

44 020 952

30 076 258

Rekompensaty

Zgodnie z zapisami ustawy z 7 października 2022 r. o szczególnych rozwiązaniach służących ochronie odbiorców energii elektrycznej w 2023 r. w związku z sytuacją na rynku energii elektrycznej oraz ustawy z 27 października 2022 r. o środkach nadzwyczajnych mających na celu ograniczenie wysokości cen energii elektrycznej oraz wsparciu niektórych odbiorców w 2023 r. podmiotowi uprawnionemu przysługują rekompensaty.

Grupa w skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów rozpoznała w okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 r. przychody z tytułu rekompensat w wysokości 4 145 799 tys. zł (wartość rekompensat od Zarządcy Rozliczeń S.A. 4 200 716 tys. zł pomniejszona o opłaty przenoszone w wysokości 54 899 tys. zł oraz pomniejszona o 18 tys. zł z tytułu rozliczenia końcowego rekompensaty gazowej za 2022 r.). Z kwoty rekompensat 4 200 716 tys. zł Grupa otrzymała kwotę 3 212 459 tys. zł oraz ujęła jako należności w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności kwotę 988 257 tys. zł.

ENEA S.A. w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. rozpoznała przychody z tytułu rekompensat w łącznej wysokości 3 705 902 tys. zł, z czego:

• 2 124 428 tys. zł z tytułu stosowania rozliczeń z odbiorcami uprawnionymi zgodnie z zapisami ustawy z 7 października 2022 r. o szczególnych rozwiązaniach służących ochronie odbiorców energii elektrycznej w 2023 r. w związku z sytuacją na rynku energii elektrycznej;

• 1 581 492 tys. zł tytułem stosowania ceny maksymalnej zgodnie z zapisami ustawy z 27 października 2022 r. o środkach nadzwyczajnych mających na celu ograniczenie wysokości cen energii elektrycznej oraz wsparciu niektórych odbiorców w 2023 r.

• ( 18) tys. zł w związku z rozliczeniem końcowym rekompensaty gazowej za rok 2022 i zwrotem do Zarządcy Rozliczeń S.A. kwoty 18 tys. zł z zaliczek otrzymanych na ten cel w roku 2022 zgodnie z zapisami ustawy z 26 stycznia 2022 r. o szczególnych rozwiązaniach służących ochronie odbiorców paliw gazowych w związku z sytuacją na rynku gazu.

Kwota rekompensaty finansowej stanowi przychód Spółki i została ujęta w odrębnej pozycji Rekompensaty.

Spółka w okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r., zgodnie z terminami wynikającymi z wyżej wymienionych ustaw złożyła do Zarządcy Rozliczeń S.A. stosowne wnioski o wypłatę rekompensat za okres do listopada 2023 r. Wnioski za grudzień 2023 r. zostały złożone 25 stycznia 2024 r. – kwota rekompensaty za grudzień 2023 r. została ujęta w przychodach Spółki na podstawie danych szacunkowych i nie odbiegała istotnie od wnioskowanej. Dodatkowo Spółka ujęła w przychodach z tytułu rekompensat szacunek w wysokości 58 518 tys. zł w związku z podwyższeniem ustawowych limitów uprawniających do zastosowania w rozliczeniach z odbiorcami ceny zamrożonej na poziome cen z roku 2022 oraz szacunek na rozliczenie roczne rekompensat za 2023 r. w wysokości 129 444 tys. zł. Na 31 grudnia 2023 r. z kwoty 3 705 920 tys. zł rekompensat rozpoznanych w sprawozdaniu z całkowitych dochodów ENEA S.A. otrzymała kwotę 2 771 947 tys. zł oraz oczekiwała na wypłatę 933 973 tys. zł.

Na mocy ustawy z 7 października 2022 r. o szczególnych rozwiązaniach służących ochronie odbiorców energii elektrycznej w 2023 r. w związku z sytuacją na rynku energii elektrycznej ENEA Operator Sp. z o.o. otrzymała rekompensaty z tytułu stosowania w rozliczeniach z odbiorcami uprawnionymi cen energii elektrycznej, o których mowa w art. 7 ust. 1 ustawy. Rekompensatę stanowi różnica między wysokością opłat naliczonych za usługi dystrybucji energii elektrycznej wynikających ze stawek opłat taryfy dla usług dystrybucji energii elektrycznej na 2023 r. a wysokością opłat naliczonych za usługi dystrybucji energii elektrycznej wynikających ze stawek opłat taryfy dla usług dystrybucji energii elektrycznej na 2022 r., do maksymalnego limitu, o którym mowa w ustawie. W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. ENEA Operator Sp. z o.o. otrzymała 327 194 tys. zł z 439 897 tys. zł rekompensat rozpoznanych w sprawozdaniu z całkowitych dochodów (wartość rekompensat od Zarządcy Rozliczeń 494 796 tys. zł pomniejszona o opłaty przenoszone w wysokości 54 899 tys. zł). Pozostała kwota w wysokości 167 602 tys. zł na 31 grudnia 2023 r. była należna spółce. Ponadto zgodnie z zapisami art. 14 ustawy z 7 października 2022 r. o szczególnych rozwiązaniach służących ochronie odbiorców energii elektrycznej w 2023 r. w związku z sytuacją na rynku energii elektrycznej spółka otrzymała zaliczki za miesiące styczeń i luty 2023 r. w łącznej wysokości 113 318 tys. zł. W sprawozdaniu z sytuacji finansowej w należnościach z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należnościach została ujęta różnica między otrzymanymi zaliczkami a należnymi rekompensatami w wysokości 54 284 tys. zł.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

33

9. Koszty operacyjne

Zasady rachunkowości

Grupa prezentuje koszty w układzie porównawczym (koszty według ich rodzajów). Koszty wpływają na wynik finansowy w części, w której dotyczą danego okresu sprawozdawczego, zapewniając ich współmierność do przychodów lub innych korzyści ekonomicznych.

Koszty według rodzaju

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Amortyzacja

(1 651 920)

(1 584 991)

Koszty świadczeń pracowniczych

(3 092 964)

(2 495 720)

- wynagrodzenia

(2 273 584)

(1 854 418)

- ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia

(819 380)

(641 302)

Zużycie materiałów i surowców oraz wartość sprzedanych towarów i materiałów

(13 133 590)

(10 462 627)

- koszt emisji CO 2

(6 643 244)

(5 614 526)

- zużycie materiałów i energii

(6 357 847)

(4 675 815)

- wartość sprzedanych towarów i materiałów

(132 499)

(172 286)

Wartość zakupionej energii i gazu na potrzeby sprzedaży

(20 073 377)

(12 393 958)

Usługi obce

(1 901 428)

(1 529 905)

- usługi przesyłowe

(665 649)

(472 792)

- inne usługi obce

(1 235 779)

(1 057 113)

Podatki i opłaty

(3 719 780)

(541 573)

Razem

(43 573 059)

(29 008 774)

W pozycji „Podatki i opłaty” ujęte są kwoty dotyczące odpisów na Fundusz Wypłaty Różnicy Ceny (3 214 370 tys. zł).

Koszty świadczeń pracowniczych

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Koszty wynagrodzeń

(2 273 584)

(1 854 418)

- bieżące wynagrodzenia

(2 129 532)

(1 752 120)

- nagrody jubileuszowe

(69 706)

(50 440)

- odprawy emerytalne i rentowe

(11 336)

(2 661)

- inne

(63 010)

(49 197)

Koszty ubezpieczeń społecznych i innych świadczeń

(819 380)

(641 302)

- ZUS

(463 773)

(370 874)

- odpis na ZFŚS

(82 139)

(63 897)

- inne świadczenia społeczne

(126 560)

(119 105)

- pozostałe świadczenia po okresie zatrudnienia

(28)

(11)

- inne

(146 880)

(87 415)

Razem

(3 092 964)

(2 495 720)

Koszty nagród jubileuszowych oraz odpraw emerytalnych i rentowych w powyższej nocie to koszty faktycznie naliczone. Najistotniejsze pozycje w innych kosztach ubezpieczeń społecznych dotyczą posiłków regeneracyjnych i bonów żywnościowych (47 600 tys. zł) oraz dopłat do biletów na dojazdy pracownicze (11 008 tys. zł).

10. Pozostałe przychody i koszty operacyjne

Pozostałe przychody operacyjne

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Rozwiązanie rezerw na roszczenia o odszkodowanie

-

12 446

Rozwiązanie pozostałych rezerw

1 492

39 016

Zwrot kosztów przez ubezpieczyciela

2 562

14 584

Rozliczenie dochodu z tytułu dotacji

21 481

12 922

Odszkodowania, kary, grzywny

45 364

27 633

Odwrócenie niewykorzystanych odpisów aktualizujących

1 074

15 382

Nieodpłatnie otrzymane rzeczowe aktywa trwałe

97 963

44 278

Różnice kursowe niezrealizowane - operacje zabezpieczające

3 173

12 357

Zmiana wartości godziwej instrumentów finansowych

32 713

-

Inne pozostałe przychody operacyjne

60 515

36 711

Razem

266 337

215 329

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

34

Pozostałe koszty operacyjne

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Utworzenie rezerw na roszczenia o odszkodowanie

(22 033)

(909)

Utworzenie pozostałych rezerw

(31 021)

(22 080)

Odpis aktualizujący wartość należności

(72 712)

(3 411)

Odpisanie należności nieściągalnych

(25 026)

(21 926)

Odpis aktualizujący wartość zapasów

(3 610)

(41)

Koszty postępowań sądowych

(10 258)

(58 418)

Koszty związków zawodowych

(2 818)

(2 304)

Odszkodowanie za bezumowne korzystanie z gruntów

(448)

(972)

Różnice kursowe zrealizowane - operacje zabezpieczające

(20 910)

(22 916)

Zmiana wartości godziwej instrumentów finansowych

(49 544)

(2 923)

Inne pozostałe koszty operacyjne

(144 279)

(87 533)

Razem

(382 659)

(223 433)

Najistotniejsze pozycje w innych pozostałych kosztach operacyjnych dotyczą kar, grzywien i odszkodowań (26 596 tys. zł), darowizn (20 000 tys. zł), kosztów usuwania szkód losowych (16 045 tys. zł) oraz niedoborów w dostawach i transporcie (14 358 tys. zł).

11. Przychody i koszty finansowe

Zasady rachunkowości

Przychody z tytułu odsetek ujmowane są memoriałowo przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej, jeśli ich uzyskanie nie jest wątpliwe. Odsetki od krótkoterminowych (do 3 miesięcy) lokat bankowych, z rachunków bankowych, które stanowią przychody i koszty finansowe, ujmowane są w działalności operacyjnej skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych. Odsetki od instrumentów długoterminowych (powyżej 3 miesięcy) ujmowane są w działalności inwestycyjnej skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych.

Przychody finansowe

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Przychody z tytułu odsetek

213 423

206 027

- rachunki i lokaty bankowe

168 192

181 905

- pozostałe pożyczki i należności

27 368

22 901

- leasing i subleasing finansowy

1 132

437

- pozostałe

16 731

784

Różnice kursowe

-

1 346

Zmiana wartości godziwej instrumentów finansowych

7 033

6 632

Zmiana rezerw na rekultywację i na demontaż farm wiatrowych z tytułu dyskonta

-

6 647

Inne przychody finansowe

2 092

277

Razem

222 548

220 929

.

Koszty finansowe

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Koszty odsetek

(370 613)

(235 316)

- koszty odsetek z tytułu kredytów i pożyczek

(305 178)

(104 095)

- koszty odsetek od obligacji

(181 704)

(182 073)

- koszty odsetkowe od zobowiązań z tytułu leasingu i leasingu głównego

(22 795)

(17 342)

- wpływ odsetek od Swap IRS

156 713

76 881

- inne odsetki

(17 649)

(8 687)

Różnice kursowe

(1 618)

(1 315)

Koszt dyskonta zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych i rezerw

(76 546)

(40 774)

Zmiana wartości godziwej instrumentów finansowych

(23 172)

8 053

Inne koszty finansowe

(14 496)

(7 278)

Razem

(486 445)

(276 630)

Wpływ wycen kredytów i obligacji wycenianych według zamortyzowanego kosztu kapitału na wynik finansowy, ujęty w powyższej tabeli w pozycji „zmiana wartości godziwej instrumentów finansowych” wyniósł w 2023 r. (2 932) tys. zł a w 2022 r. (7 448) tys. zł.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

35

12. Opodatkowanie

Zasady rachunkowości

Podatek dochodowy (w tym odroczony podatek dochodowy)

Podatek dochodowy wykazany w wyniku finansowym okresu obejmuje rzeczywiste obciążenie podatkowe za dany okres sprawozdawczy ustalone zgodnie z obowiązującymi przepisami ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych oraz ewentualne korekty rozliczeń podatkowych za lata ubiegłe.

Podatek odroczony jest skutkiem podatkowym zdarzeń danego okresu, ujętym zgodnie z zasadą memoriału w księgach rachunkowych tego okresu, ale zrealizowanym w przyszłości. Powstaje wówczas, gdy skutek podatkowy przychodów i kosztów jest taki sam jak bilansowy, ale występuje w innych okresach.

Podatek odroczony podatku dochodowego powstaje w odniesieniu do wszystkich różnic przejściowych, z wyjątkiem przypadków, gdy podatek odroczony wynika z:

a) początkowego ujęcia wartości firmy; lub

b) początkowego ujęcia danego składnika aktywów lub zobowiązań pochodzącego z transakcji, która:

− nie jest połączeniem jednostek gospodarczych; oraz

− nie wpływa w momencie przeprowadzania transakcji na wynik finansowy brutto ani na dochód do opodatkowania (stratę podatkową);

c) inwestycji w jednostkach zależnych, oddziałach, jednostkach stowarzyszonych oraz z udziałów we wspólnych przedsięwzięciach.

W odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych ujmuje się składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego do wysokości, do której jest prawdopodobne, iż osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych różnic przejściowych.

Wysokość podatku odroczonego ustala się przy uwzględnieniu stawek podatku dochodowego obowiązujących w roku powstania obowiązku podatkowego.

Istotne osądy i szacunki

Odzyskiwalność aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Aktywa z tytułu podatku odroczonego są wyceniane przy zastosowaniu stawek podatkowych, które będą stosowane na moment zrealizowania składnika aktywów. Grupa rozpoznaje aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego zakładając, że w przyszłości osiągnie zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie.

Prawdopodobieństwo realizacji aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego z przyszłymi zyskami podatkowymi opiera się na budżetach spółek Grupy Kapitałowej.

Podatek dochodowy

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

podatek bieżący

(197 829)

(33 634)

podatek odroczony

263 255

(122 832)

Podatek dochodowy

65 426

(156 466)

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

36

Podatek dochodowy od zysku przed opodatkowaniem brutto Grupy różni się w następujący sposób od teoretycznej kwoty, którą uzyskano by stosując nominalną stawkę podatku mającą zastosowanie do zysków konsolidowanych spółek:

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

(Strata)/zysk przed opodatkowaniem

(508 049)

275 386

Podatek wyliczony według stawki 19%

96 529

(52 324)

Koszty nie stanowiące kosztów uzyskania przychodów (różnice trwałe * 19%)

(30 263)

(20 710)

Dochody niepodlegające opodatkowaniu (różnice trwałe * 19%)

3 715

8 689

Odwrócenie odpisu – Elektrownia Ostrołęka

-

8 834

Straty podatkowe nie uwzględnione w podatku odroczonym ze względu na brak możliwości odliczenia w przyszłości*

-

(67 750)

Inne * 19%

(4 555)

(33 205)

Obciążenie wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego

65 426

(156 466)

*kwota ta nie będzie mogła być odliczona w przyszłości w związku z wygaśnięciem umowy dotyczącej podatkowej grupy kapitałowej, straty te nie podlegają przeniesieniu na kolejne lata.

Odroczony podatek dochodowy

Zmiany stanu rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego (po uwzględnieniu kompensaty aktywa i rezerwy na poziomie Grupy) przedstawiają się w sposób następujący :

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

2 852 793

2 599 239

Kompensata aktywa i rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego

(1 149 123)

(1 284 131)

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego po kompensacie

1 703 670

1 315 108

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

1 756 147

1 820 386

Kompensata aktywa i rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego

(1 149 123)

(1 284 131)

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego po kompensacie

607 024

536 255

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego na 31 grudnia 2023 r. przypadające do realizacji w ciągu 12 miesięcy wynoszą 892 425 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 1 224 960 tys. zł), natomiast przypadające do realizacji po upływie 12 miesięcy wynoszą 1 960 368 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 1 374 279 tys. zł).

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego na 31 grudnia 2023 r. przypadająca do uregulowania w ciągu 12 miesięcy wynosi 465 110 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 602 089 tys. zł), natomiast przypadająca do uregulowania po upływie 12 miesięcy wynosi 1 291 037 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 1 218 297 tys. zł).

Na 31 grudnia 2023 r. nie wystąpiły przesłanki, które wskazywałyby na ryzyko braku odzyskiwalności aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Zdaniem Grupy różnice pomiędzy wartością podatkową a bilansową środków trwałych zrealizują się w pełni w przyszłych okresach.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

37

Zmiana stanu aktywów i zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego w trakcie roku (przed uwzględnieniem kompensaty), przedstawia się w sposób następujący:

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego:

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych

Rezerwa na koszty umorzenia świadectw pochodzenia

Rezerwa na składowanie, rekultywację oraz zakup praw do emisji CO 2

Koszty opodatkowane po zakończeniu okresu rozliczeniowego

Różnice między wartością bilansową a podatkową środków trwałych

Odpis aktualizujący niefinansowe aktywa trwałe*

Zobowiązania dotyczące depozytów zabezpieczających transakcje futures zakupu uprawnień do emisji CO 2

Pozostałe

Ogółem

Stan na 1 stycznia 2022

238 925

70 845

546 687

3 197

67 400

990 702

539 688

410 413

2 867 857

(Obciążenie)/uznanie wyniku finansowego

(2 250)

(32 610)

(100 268)

253

(23 821)

8 811

(261 058)

144 055

(266 888)

Obciążenie w innych całkowitych dochodach

(1 619)

-

(111)

(1 730)

Stan na 31 grudnia 2022 wg stawki 19%

235 056

38 235

446 419

3 450

43 579

999 513

278 630

554 357

2 599 239

Stan na 1 stycznia 2023

235 056

38 235

446 419

3 450

43 579

999 513

278 630

554 357

2 599 239

(Obciążenie)/uznanie wyniku finansowego

(2 106)

(8 748)

(358 750)

10 618

(13 783)

503 618

(58 473)

156 767

229 143

Uznanie w innych całkowitych dochodach

23 339

-

1 072

24 411

Stan na 31 grudnia 2023 wg stawki 19%

256 289

29 487

87 669

14 068

29 796

1 503 131

220 157

712 196

2 852 793

*W tym rzeczowe aktywa trwałe, inne wartości niematerialne i użytkowanie wieczyste gruntów.

Na 31 grudnia 2023 r. straty podatkowe do rozliczenia w przyszłych okresach i ujęte w kalkulacji aktywa na podatek odroczony wyniosły 104 167 tys. zł. Na 31 grudnia 2023 r. straty podatkowe podatkowej grupy kapitałowej, od których nie rozpoznano aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego wyniosły 207 831 tys. zł. Najistotniejsze pozycje występujące w kolumnie „Pozostałe” dotyczą: zobowiązań z tytułu leasingu w kwocie 131 831 tys. zł, strat podatkowych 104 167 tys. zł, odpisu na Fundusz Wypłaty Różnicy Ceny 57 021 tys. zł, rezerwy na umowy rodzące obciążenia 85 670 tys. zł, zaliczek na opłaty przyłączeniowe 79 304 tys. zł oraz kosztów i przychodów związanych ze sprzedażą energii elektrycznej w kwocie 77 446 tys. zł, które będą rozliczane w rachunku podatkowym w latach kolejnych.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

38

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego:

Przychód opodatkowany po zakończeniu okresu rachunkowego

Naliczona, niezafakturowana sprzedaż

Różnice między wartością bilansową a podatkową środków trwałych*

Aktywo związane z likwidacją zakładu górniczego

Depozyty zabezpieczające transakcje futures zakupu uprawnień do emisji CO 2

Pozostałe

Ogółem

Stan na 1 stycznia 2022

22 499

59 242

1 190 095

10 987

540 735

122 816

1 946 374

Obciążenie/(uznanie) wyniku finansowego

13 875

37 143

95 516

(1 801)

(263 142)

(25 647)

(144 056)

Obciążenie w innych całkowitych dochodach

-

18 068

Stan na 31 grudnia 2022 wg stawki 19%

36 374

96 385

1 285 611

9 186

277 593

115 237

1 820 386

Stan na 1 stycznia 2023

36 374

96 385

1 285 611

9 186

277 593

115 237

1 820 386

(Uznanie)/obciążenie wyniku finansowego

(33 197)

14 519

57 782

233

(277 593)

204 144

(34 112)

Uznanie w innych całkowitych dochodach

-

(30 127)

Stan na 31 grudnia 2023 wg stawki 19%

3 177

110 904

1 343 393

9 419

-

289 254

1 756 147

*Różnice wynikają z wyceny środków trwałych do wartości godziwej oraz różnic w stawkach amortyzacji.

W pozycji „pozostałe” ujęta została zmiana rezerwy z tytułu należnych rekompensat w wysokości 177 156 tys. zł.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

39

13. Zysk/(strata) na akcję

Zasady rachunkowości

Zysk (strata) netto na akcję dla każdego okresu obliczany jest poprzez podzielenie zysku (straty) netto przypadającego akcjonariuszom Jednostki Dominującej za dany okres przez średnią ważoną liczbę akcji w danym okresie sprawozdawczym.

Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy (po potrąceniu odsetek od umarzalnych akcji uprzywilejowanych zamiennych na akcje zwykłe) przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu (skorygowaną o wpływ opcji rozwadniających oraz rozwadniających umarzalnych akcji uprzywilejowanych zamiennych na akcje zwykłe).

Zysk/(strata) na akcję

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

(Strata)/zysk netto przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej

(704 308)

45 304

Średnioważona liczba akcji zwykłych (w szt.)

529 731 093

501 430 391

(Strata)/zysk netto przypadający na akcjonariuszy Jednostki Dominującej na akcję (w zł na jedną akcję)

(1,33)

0,09

(Strata)/zysk rozwodniony na akcję (w zł na jedną akcję)

(1,33)

0,09

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

40

Noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej

14. Rzeczowe aktywa trwałe

Zasady rachunkowości

Rzeczowe aktywa trwałe wyceniane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonego o zakumulowaną amortyzację oraz zakumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości.

Późniejsze nakłady uwzględnia się w wartości księgowej danego rzeczowego aktywa trwałego lub ujmuje jako odrębne rzeczowe aktywo trwałe (tam, gdzie jest to właściwe) tylko wówczas, gdy jest prawdopodobne, że z tytułu tej pozycji nastąpi wpływ korzyści ekonomicznych do Grupy, zaś koszt danej pozycji można wiarygodnie zmierzyć. Wszelkie pozostałe wydatki na naprawę i konserwację odnoszone są do zysków lub strat w okresie obrotowym, w którym je poniesiono.

Ujęte w wartości początkowej środków trwałych koszty likwidacji kopalń podlegają amortyzacji taką metodą, jaką amortyzowane są środki trwałe, których dotyczą, począwszy od momentu rozpoczęcia użytkowania danego środka trwałego, przez okres ustalony w planie likwidacji grup obiektów w ramach przewidywanego harmonogramu likwidacji kopalni.

Grunty nie podlegają amortyzacji. Amortyzację innych środków trwałych nalicza się metodą liniową przez oszacowany okres użytkowania lub metodą naturalną w oparciu o długość eksploatowanych ścian (w przypadku wyrobisk eksploatacyjnych). Podstawę naliczania amortyzacji stanowi wartość początkowa pomniejszona o wartość końcową, jeżeli jest istotna. Każda istotna część składowa pozycji rzeczowego aktywa trwałego o różnym okresie użytkowania amortyzowana jest osobno.

Amortyzację rozpoczyna się naliczać, gdy składnik aktywów jest dostępny do użytkowania. Zakończenie amortyzacji następuje wtedy, gdy składnik aktywów zostanie przeznaczony do sprzedaży zgodnie z MSSF 5 lub gdy zostanie usunięty ze sprawozdania z sytuacji finansowej, w zależności który moment nastąpi wcześniej.

W ramach swojej działalności Grupa otrzymuje nieodpłatnie środki trwałe, które wyceniane są w wartości godziwej na moment początkowego ujęcia. Grupa wykazuje je jako rzeczowe aktywa trwałe, a ich wartość (przyłącza, usunięcia kolizji) odnoszona jest jednorazowo w pozostałe przychody operacyjne w momencie ich otrzymania (za wyjątkiem otrzymania infrastruktury oświetleniowej w zamian za świadczenie usług – wówczas rozliczane są w czasie).

Koszty finansowania zewnętrznego

Koszty finansowania zewnętrznego, które można bezpośrednio przyporządkować nabyciu, budowie lub wytworzeniu dostosowywanego składnika aktywów, aktywuje się jako część ceny nabycia lub kosztu wytworzenia tego składnika aktywów. Pozostałe koszty finansowania zewnętrznego ujmuje się jako koszt w okresie, w którym są ponoszone.

Aktywowanie kosztów finansowania zewnętrznego rozpoczyna się w późniejszym terminie z dwóch: rozpoczęcie inwestycji lub rozpoczęcie finansowania. Grupa zaprzestaje aktywowania kosztów finansowania zewnętrznego w momencie oddania do użytkowania aktywa trwałego. Grupa zawiesza aktywowanie kosztów finansowania zewnętrznego w dłuższym okresie, w którym zawiesiła prace związane z dostosowywaniem składnika aktywów.

Istotne osądy i szacunki

Okresy ekonomicznej użyteczności i wartość końcowa

Wysokość odpisów amortyzacyjnych jest ustalana na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznego użytkowania składników rzeczowych aktywów trwałych. Weryfikacja przeprowadzona w roku bieżącym skutkowała zmianami okresów amortyzacji. Ich wpływ w 2024 r. na wysokość amortyzacji będzie wynosił 29 350 tys. zł.

Weryfikacji wartości końcowej i okresów użytkowania rzeczowych aktywów trwałych dokonuje się co najmniej raz w ciągu roku obrotowego. Każda zmiana okresu amortyzacji wymaga uzasadnienia i powoduje korektę dokonywanych w następnych latach obrotowych odpisów amortyzacyjnych.

Na każdy dzień bilansowy kończący rok obrotowy przeprowadza się ocenę wystąpienia przesłanek wskazujących na możliwość utraty wartości składników aktywów zgodnie z MSR 36. W przypadku stwierdzenia istnienia przesłanek przeprowadza się test na utratę wartości zgodnie z MSR 36 (część niniejszego sprawozdania dotycząca utraty wartości aktywów niefinansowych).

Okresy użytkowania rzeczowych aktywów trwałych wynoszą:

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

41

− budynki i budowle 10 – 80 lat

w tym sieci energetyczne 33 lata

− budowle (wyrobiska eksploatacyjne) amortyzacja metodą naturalną w oparciu o długość eksploatowanych ścian

− urządzenia techniczne i maszyny 2 – 50 lat

− środki transportu 3 – 30 lat

− pozostałe rzeczowe aktywa trwałe 3 – 25 lat

Oszacowanie okresu żywotności kopalni oraz zasobów węgla

Aktualnie okres żywotności kopalni (LWB) oszacowany jest na 2051 rok, i nie uległ on zmianie w porównaniu do ostatniego, rocznego sprawozdania finansowego za 2022 rok. Faktyczny termin likwidacji kopalni może jednak różnić się od szacowanego przez Grupę. Wynika to z uwzględnienia w wyliczeniu szacowanego okresu żywotności kopalni wyłącznie zasobów operatywnych węgla dostępnych na dzień sprawozdawczy. Ewentualny spadek popytu na węgiel Grupy może powodować obniżenie wydobycia poniżej zdolności produkcyjnych co wpłynie na wydłużenie okresu żywotności kopalni.

Grupa ma na uwadze trwające prace dotyczące restrukturyzacji sektora górnictwa, ogłoszone w Polityce Energetycznej Polski do 2040 roku („PEP 2040”) jak również przewidywane w „Umowie Społecznej dotyczącej transformacji sektora górnictwa węgla kamiennego oraz wybranych procesów transformacji województwa śląskiego”, zakończenie eksploatacji węgla kamiennego w Polsce do 2049 r. Jednak w związku z istotną zmianą sytuacji geopolitycznej i gospodarczej w 2022 roku uruchomione zostały prace dotyczące aktualizacji PEP 2040, która nadal nie została zakończona. Na chwilę obecną, poza koniecznością wpisania się w ogólne ramy działalności związanej z wydobywaniem węgla kamiennego, zakładające perspektywę zakończenia wydobycia do 2049 roku, Grupa pozostaje poza bezpośrednim wpływem ww. regulacji (w szczególności z uwagi na osiągane wyniki finansowe oraz efektywność operacyjną). Jednocześnie Grupa podejmuje działania zmierzające do dywersyfikacji obszarów swojej działalności.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

42

Rzeczowe aktywa trwałe

Za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. :

Grunty

Budynki i budowle

Urządzenia techniczne i maszyny

Środki transportu

Inne środki trwałe

Środki trwałe w budowie

Ogółem

w tym wyrobiska

Wartość brutto

Stan na 1 stycznia 2023

126 278

20 535 780

2 133 585

17 085 608

462 786

1 024 267

1 364 506

40 599 225

Przeniesienia

19 843

1 685 843

411 743

1 071 504

47 027

167 842

(2 995 070)

(3 011)

Nabycie

3 263

23 731

-

10 283

737

4 548

3 184 260

3 226 822

Zbycie

(20 140)

(1 568)

-

(1 076)

(3 993)

(12 714)

-

(39 491)

Zaniechanie inwestycji

-

(6 209)

Rozliczenie nabycia spółek zależnych

276

1 184

-

53 437

-

188 459

243 356

Likwidacja

(4)

(224 483)

(181 005)

(97 273)

(3 608)

(3 373)

(255)

(328 996)

Przeniesienie do nieruchomości inwestycyjnych

-

(11 211)

-

(11 211)

Pozostałe

(27)

(6 143)

-

1 523

242

(3 091)

(16 488)

(23 984)

Stan na 31 grudnia 2023

129 489

22 003 133

2 364 323

18 124 006

503 191

1 177 479

1 719 203

43 656 501

Skumulowana amortyzacja (umorzenie)

Stan na 1 stycznia 2023

4

(7 778 133)

(730 100)

(6 958 513)

(204 301)

(585 252)

(2 656)

(15 528 851)

Zbycie

-

816

-

322

3 058

12 569

-

16 765

Amortyzacja

-

(794 606)

(221 071)

(659 586)

(30 465)

(78 402)

-

(1 563 059)

Rozliczenie nabycia spółek zależnych

-

(39)

-

(3 104)

-

(3 143)

Likwidacja

-

157 942

117 949

90 553

3 970

3 273

-

255 738

Przeniesienie do nieruchomości inwestycyjnych

-

53

-

53

Pozostałe

(4)

(4 824)

260

(160)

(325)

2 009

-

(3 304)

Stan na 31 grudnia 2023

-

(8 418 791)

(832 962)

(7 530 488)

(228 063)

(645 803)

(2 656)

(16 825 801)

Odpisy aktualizujące

Stan na 1 stycznia 2023

(2 997)

(1 495 817)

-

(3 355 982)

(14 016)

(20 805)

(26 623)

(4 916 240)

Zmniejszenia

-

503

-

10 050

24

95

3 792

14 464

Zwiększenia

(9 509)

(1 441 106)

(617 955)

(1 996 321)

(36 433)

(12 443)

(172 089)

(3 667 901)

Stan na 31 grudnia 2023

(12 506)

(2 936 420)

(617 955)

(5 342 253)

(50 425)

(33 153)

(194 920)

(8 569 677)

Wartość netto na 1 stycznia 2023

123 285

11 261 830

1 403 485

6 771 113

244 469

418 210

1 335 227

20 154 134

Wartość netto na 31 grudnia 2023

116 983

10 647 922

913 406

5 251 265

224 703

498 523

1 521 627

18 261 023

W pozycji środków trwałych w budowie najistotniejsze projekty to: wyrobiska (chodniki) w LWB (356 540 tys. zł), ochrona środowiska w Elektrowni Połaniec (209 345 tys. zł), modernizacja bloku 9 w ENEA Wytwarzanie (66 046 tys. zł).

Na rzeczowych aktywach trwałych nie ustanowiono zabezpieczeń. Koszty finansowania zewnętrznego aktywowane w 2023 r. były nieistotne.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

43

Za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2022 r .

Grunty

Budynki i budowle

Urządzenia techniczne i maszyny

Środki transportu

Inne środki trwałe

Środki trwałe w budowie

Ogółem

w tym wyrobiska

Wartość brutto

Stan na 1 stycznia 2022

121 598

19 463 028

2 014 922

16 498 964

434 698

906 338

1 002 853

38 427 479

Przeniesienia

4 853

1 266 370

309 994

639 945

33 051

129 716

(2 094 884)

(20 949)

Nabycie

-

6 150

-

594

1 800

3 603

2 463 431

2 475 578

Zbycie

(430)

(13 487)

-

(12 011)

(5 201)

(6 593)

(10 414)

(48 136)

Zaniechanie inwestycji

-

(2 538)

Likwidacja

-

(239 956)

(185 108)

(39 773)

(1 145)

(5 269)

-

(286 143)

Pozostałe

257

53 675

(6 223)

(2 111)

(417)

(3 528)

6 058

53 934

Stan na 31 grudnia 2022

126 278

20 535 780

2 133 585

17 085 608

462 786

1 024 267

1 364 506

40 599 225

Skumulowana amortyzacja (umorzenie)

Stan na 1 stycznia 2022

4

(7 237 011)

(694 805)

(6 350 206)

(181 057)

(534 813)

(2 656)

(14 305 739)

Zbycie

-

2 049

-

5 140

4 047

6 581

-

17 817

Amortyzacja

-

(732 111)

(173 401)

(654 755)

(29 260)

(63 590)

-

(1 479 716)

Likwidacja

-

188 859

138 106

37 396

1 699

5 209

-

233 163

Pozostałe

-

81

-

3 912

270

1 361

-

5 624

Stan na 31 grudnia 2022

4

(7 778 133)

(730 100)

(6 958 513)

(204 301)

(585 252)

(2 656)

(15 528 851)

Odpisy aktualizujące

Stan na 1 stycznia 2022

(2 615)

(1 486 573)

-

(3 313 309)

(13 983)

(20 406)

(29 883)

(4 866 769)

Zmniejszenia

249

5 834

-

1 185

-

23

3 260

10 551

Zwiększenia

(631)

(15 078)

-

(43 858)

(33)

(422)

-

(60 022)

Stan na 31 grudnia 2022

(2 997)

(1 495 817)

-

(3 355 982)

(14 016)

(20 805)

(26 623)

(4 916 240)

Wartość netto na 1 stycznia 2022

118 987

10 739 444

1 320 117

6 835 449

239 658

351 119

970 314

19 254 971

Wartość netto na 31 grudnia 2022

123 285

11 261 830

1 403 485

6 771 113

244 469

418 210

1 335 227

20 154 134

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

44

Przyszłe umowne zobowiązania związane z nabyciem rzeczowych aktywów trwałych zaciągnięte na koniec okresu sprawozdawczego, lecz jeszcze nie ujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, wynoszą 1 658 294 tys. zł na 31 grudnia 2023 r. (1 517 043 tys. zł na 31 grudnia 2022 r.).

15. Wartości niematerialne i wartość firmy

Zasady rachunkowości

Wartość firmy

Wartość firmy powstająca przy przejęciu wynika z wystąpienia na dzień przejęcia nadwyżki sumy przekazanej płatności, wartości udziałów niekontrolujących i wartości godziwej uprzednio posiadanych udziałów w jednostce nabywanej nad wartością godziwą netto dających się zidentyfikować aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych jednostki ujmowanych na dzień przejęcia.

W przypadku wystąpienia wartości ujemnej, Grupa dokonuje ponownego przeglądu ustalenia wartości godziwych poszczególnych składników nabywanych aktywów netto. Jeżeli w wyniku przeglądu nadal wartość jest ujemna, ujmuje się ją niezwłocznie w zysku lub stracie bieżącego okresu.

Wartość firmy ujmuje się początkowo jako składnik aktywów po koszcie, a następnie wycenia według kosztu pomniejszonego o skumulowaną stratę z tytułu utraty wartości.

Dla celów testowania utraty wartości, wartość firmy alokuje się na poszczególne ośrodki Grupy generujące przepływy pieniężne, które powinny odnieść korzyści z synergii będących efektem połączenia. Jednostki generujące przepływy pieniężne, do których alokuje się wartość firmy, testuje się pod względem utraty wartości raz w roku lub częściej, jeśli można wiarygodnie przypuszczać, że utrata wartości wystąpiła. Jeśli wartość odzyskiwalna ośrodka generującego przepływy pieniężne jest mniejsza od jej wartości bilansowej, stratę z tytułu utraty wartości alokuje się najpierw w celu redukcji kwoty bilansowej wartości firmy alokowanej do tego ośrodka, a następnie do pozostałych aktywów tego ośrodka proporcjonalnie do wartości bilansowej poszczególnych składników aktywów tej jednostki. Strata z tytułu utraty wartości ujęta dla wartości firmy nie podlega odwróceniu w następnym okresie.

Informacja geologiczna

Zakupioną informację geologiczną ujmuje się zgodnie z MSSF 6 Poszukiwanie i ocena zasobów mineralnych w wartości wynikającej z umowy zawartej z Ministerstwem Środowiska. Do momentu otrzymania koncesji wydobywczej nie podlega ona amortyzacji, następnie aktywowane koszty odpisuje się przez cały czas trwania koncesji wydobywczej.

Opłaty

Opłatę za ustanowienie użytkowania górniczego przestrzeni w celu wydobywania węgla kamiennego ze złoża „Bogdanka” aktywuje się w wysokości poniesionej opłaty. Aktywowane koszty amortyzuje się przez szacowany okres użytkowania górniczego (nota 41).

Inne wartości niematerialne

Do innych wartości niematerialnych zaliczane są: oprogramowanie komputerowe, licencje oraz pozostałe wartości niematerialne. Wartości niematerialne wyceniane są w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o zakumulowaną amortyzację oraz o zakumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Amortyzacja naliczana jest metodą liniową, według oszacowanego okresu użytkowania.

Koszty prac badawczych i rozwojowych

Koszty prac badawczych ujmowane są w zysku lub stracie w okresie, w którym są ponoszone. Koszty prac rozwojowych, spełniające kryteria ich kapitalizacji, wyceniane są w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o zakumulowaną amortyzację oraz o zakumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Amortyzacja naliczana jest metodą liniową według oszacowanego okresu użytkowania.

Istotne osądy i szacunki

Okresy ekonomicznej użyteczności i wartość końcowa

Wysokość odpisów amortyzacyjnych jest ustalana na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznego użytkowania wartości niematerialnych. Weryfikacja przeprowadzona w roku bieżącym skutkowała zmianami okresów amortyzacji. Ich wpływ w 2024 r. na wysokość amortyzacji będzie wynosił 107 tys. zł.

Grupa co roku weryfikuje poprawność ustalonego okresu użytkowania wartości niematerialnych. Każda zmiana okresu

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

45

amortyzacji wymaga uzasadnienia i powoduje korektę dokonywanych w następnych latach obrotowych odpisów amortyzacyjnych.

Na każdy dzień bilansowy kończący rok obrotowy przeprowadza się ocenę wystąpienia przesłanek wskazujących na możliwość utraty wartości składników aktywów zgodnie z MSR 36. W przypadku stwierdzenia istnienia przesłanek przeprowadza się test na utratę wartości zgodnie z MSR 36 (część niniejszego sprawozdania dotycząca utraty wartości aktywów niefinansowych).

Okresy użytkowania wartości niematerialnych wynoszą:

− licencje i oprogramowanie 2 – 10 lat

− informacja geologiczna okres trwania koncesji wydobywczej (nota 41)

− inne wartości niematerialne 2 – 40 lat

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

46

Wartości niematerialne

Za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r.:

Koszty prac rozwojowych

Wartość firmy

Oprogramowanie komputerowe, licencje, koncesje, patenty

Informacja geologiczna

Ogółem

Wartość brutto

Stan na 1 stycznia 2023

17 404

232 730

746 872

40 856

1 037 862

Przeniesienia

-

11 885

-

11 885

Nabycie

1 194

-

50 569

-

51 763

Likwidacja

-

(18 365)

-

(18 365)

Pozostałe

-

(716)

-

(716)

Stan na 31 grudnia 2023

18 598

232 730

790 245

40 856

1 082 429

Skumulowana amortyzacja (umorzenie)

Stan na 1 stycznia 2023

(5 582)

-

(431 685)

(6 397)

(443 664)

Amortyzacja

(819)

-

(59 675)

(1 266)

(61 760)

Likwidacja

-

10 301

-

10 301

Pozostałe

-

420

-

420

Stan na 31 grudnia 2023

(6 401)

-

(480 639)

(7 663)

(494 703)

Odpisy aktualizujące

Stan na 1 stycznia 2023

(3 358)

(227 517)

(11 401)

-

(242 276)

Zmniejszenia

-

987

-

987

Zwiększenia

-

(8 775)

-

(8 775)

Stan na 31 grudnia 2023

(3 358)

(227 517)

(19 189)

-

(250 064)

Wartość netto na 1 stycznia 2023

8 464

5 213

303 786

34 459

351 922

Wartość netto na 31 grudnia 2023

8 839

5 213

290 417

33 193

337 662

Wartość firmy w wysokości 5 213 tys. zł dotyczy spółek: MEC Piła Sp. z o.o. 1 806 tys. zł oraz ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. 3 407 tys. zł.

Na wartościach niematerialnych nie ustanowiono zabezpieczeń. W 2023 r. nie było wartości niematerialnych wytworzonych we własnym zakresie.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

47

Za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2022 r.:

Koszty prac rozwojowych

Wartość firmy

Oprogramowanie komputerowe, licencje, koncesje, patenty

Informacja geologiczna

Ogółem

Wartość brutto

Stan na 1 stycznia 2022

17 404

232 730

694 595

40 856

985 585

Przeniesienia

-

6 736

-

6 736

Nabycie

-

57 628

-

57 628

Zbycie

-

(8 103)

-

(8 103)

Likwidacja

-

(3 508)

-

(3 508)

Pozostałe

-

(476)

-

(476)

Stan na 31 grudnia 2022

17 404

232 730

746 872

40 856

1 037 862

Skumulowana amortyzacja (umorzenie)

Stan na 1 stycznia 2022

(4 615)

-

(382 892)

(5 131)

(392 638)

Zbycie

-

3 812

-

3 812

Amortyzacja

(967)

-

(56 096)

(1 266)

(58 329)

Likwidacja

-

2 976

-

2 976

Pozostałe

-

515

-

515

Stan na 31 grudnia 2022

(5 582)

-

(431 685)

(6 397)

(443 664)

Odpisy aktualizujące

Stan na 1 stycznia 2022

(3 358)

(227 517)

(11 884)

-

(242 759)

Zmniejszenia

-

483

-

483

Stan na 31 grudnia 2022

(3 358)

(227 517)

(11 401)

-

(242 276)

Wartość netto na 1 stycznia 2022

9 431

5 213

299 819

35 725

350 188

Wartość netto na 31 grudnia 2022

8 464

5 213

303 786

34 459

351 922

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

48

Przyszłe umowne zobowiązania związane z nabyciem wartości niematerialnych zaciągnięte na koniec okresu sprawozdawczego, lecz jeszcze nie ujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, wynoszą 365 263 tys. zł na 31 grudnia 2023 r. (76 517 tys. zł na 31 grudnia 2022 r.).

16. Prawo do korzystania ze składnika aktywów

Zasady rachunkowości

Umowa zawiera leasing jeśli:

a) dotyczy zidentyfikowanego składnika aktywów, który może być albo wyraźnie określony w umowie (np. w oparciu o numer inwentarzowy lub wskazanie konkretnego piętra w budynku) lub pośrednio określony w momencie, gdy jest udostępniony do użytkowania klientowi, oraz

b) leasingobiorca otrzymuje zasadniczo wszystkie korzyści ekonomiczne z tego składnika aktywów w okresie jego użytkowania, tj. zarówno podstawowe pożytki, jak i inne płynące z niego korzyści, oraz

c) leasingobiorca ma prawo do określenia sposobu wykorzystania zidentyfikowanego składnika aktywów.

Grupa jako leasingobiorca ujmuje w sprawozdaniu finansowym umowy leasingowe jako:

a) prawo do korzystania ze składnika aktywów w cenie nabycia:

− obejmującą wartość zobowiązania z tytułu leasingu powiększoną o płatności dokonane na moment lub przed zawarciem umowy, początkowe koszty bezpośrednie związane z zawarciem umowy, szacunkowe koszty demontażu i usunięcia składnika aktywów, koszty przeprowadzenia renowacji miejsca, w którym znajdował się składnik aktywów, koszty doprowadzenia przedmiotu leasingu do stanu, w jakim, zgodnie z umową, ma zostać zwrócony, chyba że koszty te zostały poniesione, aby wyprodukować zapasy,

− pomniejszoną o należności z tytułu zachęt udzielonych przez leasingodawcę,

b) zobowiązanie z tytułu leasingu stanowiące sumę bieżącej wartości opłat leasingowych i bieżącej wartości oczekiwanych płatności na koniec umowy leasingu.

Po początkowym ujęciu Grupa wycenia prawo do korzystania ze składnika aktywów w cenie nabycia pomniejszonej o odpisy amortyzacyjne oraz trwałą utratę wartości. Okres amortyzacji ustalony jest:

a) jeśli prawo własności do składnika aktywów zostanie przeniesione na leasingobiorcę lub leasingobiorca jest pewny skorzystania z opcji wykupu, wtedy okres amortyzacji obejmuje okres od początku umowy do końca okresu ekonomicznej użyteczności składnika aktywów, lub

b) okres amortyzacji obejmuje okres od początku umowy do wcześniejszego z:

− końca okresu ekonomicznej użyteczności składnika aktywów, lub

− końca umowy leasingu.

Bieżąca wartość przyszłych płatności z tytułu leasingu obliczana jest z zastosowaniem stopy dyskonta. Spółki ENEA S.A., ENEA Operator Sp. z o.o., ENEA Wytwarzanie Sp. z o.o., ENEA Elektrownia Połaniec S.A., Lubelski Węgiel „Bogdanka” S.A. stosują krańcową stopę procentową, czyli stopę, do której zapłaty byłaby zobowiązana ENEA S.A. w oparciu o podobną umowę leasingową lub, gdy nie można jej ustalić, stopę procentową, na dzień rozpoczęcia leasingu, przy której ENEA S.A. musiałaby dokonać pożyczki środków niezbędnych do zakupu oznaczonego składnika aktywów, na podobny okres i przy zachowaniu podobnych zabezpieczeń. ENEA S.A. stosuje stopę procentową równą 6-miesięcznemu WIBOR z ostatniego dnia roku poprzedzającego rok obrotowy powiększoną o marżę. Pozostałe spółki stosują stopę procentową równą 1 miesięcznemu WIBOR z ostatniego dnia roku poprzedzającego rok obrotowy powiększoną o marżę. Wysokość stopy dyskonta co roku będzie analizowana i aktualizowana w odniesieniu do zawieranych nowych umów leasingowych. W przypadku subleasingu w Grupie ENEA leasingobiorca stosuje stopę dyskonta leasingodawcy.

Grupa wyznacza czas leasingu, tj. nieodwołalny okres leasingu, łącznie z:

a) okresem dotyczącym opcji przedłużenia umowy leasingu, jeżeli jest wystarczająco pewne, że Grupa skorzysta z tego prawa, i

b) okresem dotyczącym opcji wypowiedzenia umowy leasingu, jeżeli jest wystarczająco pewne, że Grupa nie skorzysta z tego prawa.

Grupa dla większości umów leasingowych przyjmuje okres leasingu zgodny z okresem umowy. Dla umów zawartych na czas nieokreślony, Grupa ustala minimalny okres przywiązania obu stron do umowy. Jeśli Grupa nie jest w stanie określić jak długo ma zamiar korzystać ze składnika aktywów, a taki szacunek mógłby zostać potraktowany jako okres leasingu w przypadku umów na czas nieokreślony, Grupa przyjmuje, że nieodwoływalnym okresem umowy będzie okres wypowiedzenia tej umowy.

W przypadku prawa do wieczystego użytkowania gruntów okres leasingu zgodny jest z czasem trwania prawa do użytkowania.

W kolejnych okresach, zobowiązanie leasingowe wyceniane jest z uwzględnieniem:

a) naliczonych odsetek (rozwinięcie dyskonta),

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

49

b) spłat rat leasingowych,

c) odzwierciedlenia skutków ponownej oceny umowy, zmian w umowie lub zmiany charakteru opłat zmiennych, które w swej istocie mają stały charakter.

Saldo zobowiązania w danym okresie będzie stanowiło różnicę między wartością bieżącą opłat leasingowych a sumą rat kapitałowych za dany okres. Część odsetkowa raty leasingowej jest odnoszona bezpośrednio w rachunek wyników.

Grupa w umowach wieloelementowych ujmuje komponenty leasingowe oddzielnie od komponentów nieleasingowych. Grupa alokuje wynagrodzenie umowne do wszystkich komponentów, wykorzystując indywidualne ceny sprzedaży w przypadku komponentów leasingowych oraz zagregowane indywidualne ceny sprzedaży w przypadku komponentów nieleasingowych.

Grupa korzysta z praktycznego zwolnienia i nie stosuje modelu ujmowania leasingu w odniesieniu do:

a) leasingu krótkoterminowego (umowa zawarta na okres do 12 miesięcy i nie zawiera prawa wykupu aktywa),

b) leasingu niskocennych aktywów, których wartość początkowa w przypadku nowych aktywów nie przekracza kwoty 10 tys. zł (nawet jeśli ich wartość jest istotna po zagregowaniu) oraz aktywa nie są w wysokim stopniu zależne lub powiązane z innymi aktywami określonymi w umowie.

Zwolnienie nie dotyczy sytuacji, w której Grupa przekazuje składnik aktywów w subleasing lub spodziewa się przekazania. W przypadku, gdy Grupa zdecyduje się na zastosowanie zwolnienia, wówczas rozpoznaje płatności leasingowe jako koszt zgodnie z metodą liniową przez okres leasingu.

Istotne osądy i szacunki

Stopa dyskontowa

Sposób ustalania wysokości stopy dyskontowej opisany jest powyżej w zasadach rachunkowości.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

50

Prawo do korzystania ze składnika aktywów

Za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. :

Prawo wieczystego użytkowania gruntów

Budynki

Budowle

Prawa z tytułu ustanowienia służebności

Prawa do korzystania z podziemnych części gruntu

Urządzenia techniczne i maszyny

Środki transportu

Pozostałe

Ogółem

Wartość brutto

Stan na 1 stycznia 2023

369 638

30 807

−

127 560

418 475

12 339

20 418

10 076

989 313

Przeniesienia

252

−

308

−

2

562

Nabycie*

13 702

6 122

1 402

9 243

29 910

7 005

13 714

4 345

85 443

Zbycie

(13 852)

−

(13 852)

Oddanie w subleasing finansowy

−

(1 289)

−

(1 289)

Rozliczenie nabycia spółek zależnych

−

13 344

Likwidacja

(125)

(5 587)

(13)

(11)

(1 490)

(4 175)

(14 349)

(334)

(26 084)

Pozostałe

(2 033)

2 607

−

3

(1 184)

(15)

(96)

(2 004)

(2 722)

Stan na 31 grudnia 2023

367 582

32 660

1 697

136 795

445 711

15 154

19 687

25 429

1 044 715

Skumulowana amortyzacja (umorzenie)

Stan na 1 stycznia 2023

(28 640)

(4 533)

−

(22 829)

(59 360)

(9 516)

(14 139)

(1 188)

(140 205)

Zbycie

1 087

−

1 087

Oddanie w subleasing finansowy

−

693

−

693

Amortyzacja

(5 491)

(6 790)

(287)

(4 440)

(18 561)

(5 899)

(5 168)

(743)

(47 379)

Likwidacja

11

2 662

(43)

7

884

4 175

14 240

100

22 036

Pozostałe

(1)

163

−

6

982

112

1 262

Stan na 31 grudnia 2023

(33 034)

(7 805)

(330)

(27 262)

(77 037)

(11 234)

(4 085)

(1 719)

(162 506)

Odpisy aktualizujące

Stan na 1 stycznia 2023

(21 562)

−

(116)

−

(21 678)

Zmniejszenia

117

−

117

Zwiększenia

(20 341)

−

(20 341)

Stan na 31 grudnia 2023

(41 786)

−

(116)

−

(41 902)

Wartość netto na 1 stycznia 2023

319 436

26 274

−

104 615

359 115

2 823

6 279

8 888

827 430

Wartość netto na 31 grudnia 2023

292 762

24 855

1 367

109 417

368 674

3 920

15 602

23 710

840 307

* Zawarcie nowych umów.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

51

Za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2022 r.:

Prawo wieczystego użytkowania gruntów

Budynki

Urządzenia techniczne i maszyny

Środki transportu

Prawa z tytułu ustanowienia służebności

Prawa do korzystania z podziemnych części gruntu

Pozostałe

Ogółem

Wartość brutto

Stan na 1 stycznia 2022

365 360

40 942

4 159

22 197

120 215

344 731

6 320

903 924

Nabycie*

6 900

6 829

5 905

627

6 518

74 415

4 137

105 331

Zbycie

(4 817)

−

(4 817)

Oddanie w subleasing finansowy

−

(6 160)

−

(6 160)

Likwidacja

(353)

(6 191)

−

(1 764)

−

(634)

(234)

(9 176)

Pozostałe

2 548

(4 613)

2 275

(642)

827

(37)

(147)

211

Stan na 31 grudnia 2022

369 638

30 807

12 339

20 418

127 560

418 475

10 076

989 313

Skumulowana amortyzacja (umorzenie)

Stan na 1 stycznia 2022

(23 766)

(9 700)

(69)

(11 222)

(18 669)

(41 815)

(708)

(105 949)

Zbycie

208

−

208

Oddanie w subleasing finansowy

−

15

−

15

Amortyzacja

(5 408)

(7 037)

(6 814)

(4 874)

(4 162)

(17 653)

(515)

(46 463)

Likwidacja

28

5 226

−

1 558

−

108

(24)

6 896

Pozostałe

298

6 963

(2 633)

399

2

−

59

5 088

Stan na 31 grudnia 2022

(28 640)

(4 533)

(9 516)

(14 139)

(22 829)

(59 360)

(1 188)

(140 205)

Odpisy aktualizujące

Stan na 1 stycznia 2022

(23 609)

−

(163)

(116)

−

12

(23 876)

Zmniejszenia

2 047

−

163

−

(12)

2 198

Stan na 31 grudnia 2022

(21 562)

−

(116)

−

(21 678)

Wartość netto na 1 stycznia 2022

317 985

31 242

4 090

10 812

101 430

302 916

5 624

774 099

Wartość netto na 31 grudnia 2022

319 436

26 274

2 823

6 279

104 615

359 115

8 888

827 430

* Zawarcie nowych umów.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

52

17. Nieruchomości inwestycyjne

Zasady rachunkowości

Nieruchomości inwestycyjne są utrzymywane w celu uzyskiwania przychodów z tytułu najmu, z tytułu wzrostu ich wartości lub z obu przyczyn. Do wyceny po początkowym ujęciu Grupa wybrała model ceny nabycia.

Inwestycje w nieruchomości amortyzowane są metodą liniową. Rozpoczęcie amortyzacji następuje w następnym miesiącu po przyjęciu inwestycji w nieruchomości do używania.

Przychody z tytułu najmu nieruchomości inwestycyjnych ujmowane są w zysku lub stracie metodą liniową przez okres trwania umowy.

Istotne osądy i szacunki

Podstawowe założenia dotyczące weryfikacji okresu ekonomicznej użyteczności nieruchomości inwestycyjnych zostały opisane w nocie objaśniającej dotyczącej rzeczowych aktywów trwałych (nota 14), a podstawowe założenia dotyczące utraty wartości nieruchomości inwestycyjnych zostały opisane w nocie w części sprawozdania dotyczącej utraty wartości aktywów niefinansowych.

Nieruchomości inwestycyjne

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Wartość brutto

Stan na 1 stycznia

27 413

31 004

Przeniesienia

(11 939)

-

Nabycie

13

-

Zbycie

-

(3 579)

Likwidacja

(3)

(12)

Pozostałe

11 211

-

Stan na 31 grudnia

26 695

27 413

Skumulowana amortyzacja (umorzenie)

Stan na 1 stycznia

(8 884)

(9 128)

Zbycie

-

1 336

Amortyzacja

(1 072)

(970)

Likwidacja

3

11

Pozostałe

5 026

(133)

Stan na 31 grudnia

(4 927)

(8 884)

Odpisy aktualizujące

Stan na 1 stycznia

(487)

(1 594)

Zmniejszenia

-

1 107

Zwiększenia

(2)

-

Stan na 31 grudnia

(489)

(487)

Wartość netto

Wartość netto na 1 stycznia

18 042

20 282

Wartość netto na 31 grudnia

21 279

18 042

Na nieruchomościach inwestycyjnych nie ustanowiono zabezpieczeń.

Poniżej przedstawiono przychody i koszty związane z nieruchomościami inwestycyjnymi :

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Przychody z nieruchomości inwestycyjnych

1 970

2 247

Koszty operacyjne związane z nieruchomościami inwestycyjnymi generującymi przychody

(1 667)

(3 307)

Grupa do kategorii nieruchomości inwestycyjnych zalicza między innymi budynki biurowe i inne lokale.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

53

18. Inwestycje w jednostki stowarzyszone i współkontrolowane

Zasady rachunkowości

Zasady rachunkowości dotyczące inwestycji w jednostki stowarzyszone i współkontrolowane zostały przedstawione w nocie składu Grupy Kapitałowej i zasad konsolidacji (nota 2).

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

54

W poniższej tabeli przedstawiono podstawowe dane finansowe dotyczące jednostek stowarzyszonych i współkontrolowanych konsolidowanych metodą praw własności:

Stan na 31 grudnia 2023

Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o.

Polimex - Mostostal S.A.

Elektrownia

Wiatrowa Baltica- 4 Sp. z o.o

Elektrownia

Wiatrowa Baltica- 5 Sp. z o.o.

Elektrownia

Wiatrowa Baltica- 6 Sp. z o.o.

Razem

Udział w własności

50,00%

16,22%

33,81%

33,76%

Aktywa obrotowe

25 763

1 761 104

87

759

149

1 787 862

Aktywa trwałe

75 676

688 758

−

9 051

−

773 485

Aktywa razem

101 439

2 449 862

87

9 810

149

2 561 347

Zobowiązania krótkoterminowe

26 338

1 196 525

1 429

11 241

166

1 235 699

Zobowiązania długoterminowe

−

245 524

−

245 524

Zobowiązania razem

26 338

1 442 049

1 429

11 241

166

1 481 223

Aktywa netto

75 101

1 007 813

(1 342)

(1 431)

(17)

1 080 124

Udział w aktywach netto

−

163 467

−

(6)

163 461

Wartość firmy

7 080

15 954

−

216

23 250

Odpis aktualizujący wartość firmy

(7 080)

−

(7 080)

Odwrócenie odpisu aktualizującego wartość inwestycji

42 000

−

42 000

Eliminacja strat/zysków niezrealizowanych

−

(5 491)

−

(5 491)

Wartość księgowa inwestycji wycenianych metodą praw własności na 31 grudnia 2023

42 000

173 930

−

210

216 140

Przychody

11 798

3 322 235

−

3 334 033

Wynik netto

(6 739)

54 677

(496)

(647)

(447)

46 348

Eliminacja strat/zysków niezrealizowanych

−

(5 491)

−

(5 491)

Udział w wyniku jednostek stowarzyszonych i współkontrolowanych

−

9 693

(16)

(3)

(152)

9 522

Grupa dokonała korekty konsolidacyjnej dotyczącej marż ze sprzedaży na transakcjach pomiędzy Grupą a spółką Polimex – Mostostal S.A. o wartości 5 491 tys. zł.

W związku z zawarciem z ENERGA S.A. umowy sprzedaży przez ENEA S.A. wszystkich posiadanych udziałów w Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. Grupa ujęła udziały w tej spółce w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej w wartości odzyskiwalnej 42 000 tys. zł.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

55

Stan na 31 grudnia 2022

Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o.

Polimex - Mostostal S.A.

Elektrownia

Wiatrowa Baltica- 4 Sp. z o.o

Elektrownia

Wiatrowa Baltica- 5 Sp. z o.o.

Elektrownia

Wiatrowa Baltica- 6 Sp. z o.o.

Razem

Udział w własności

50,00%

16,26%

33,81%

33,76%

Aktywa obrotowe

115 613

2 149 231

355

430

512

2 266 141

Aktywa trwałe

77 440

675 478

−

752 918

Aktywa razem

193 053

2 824 709

355

430

512

3 019 059

Zobowiązania krótkoterminowe

521 412

1 620 793

1 201

1 214

81

2 144 701

Zobowiązania długoterminowe

−

262 044

−

262 044

Zobowiązania razem

521 412

1 882 837

1 201

1 214

81

2 406 745

Aktywa netto

(328 359)

941 872

(846)

(784)

431

612 314

Udział w aktywach netto

−

153 148

(286)

(265)

146

152 743

Wartość firmy

7 080

15 954

302

268

216

23 820

Odpis aktualizujący wartość firmy

(7 080)

−

(7 080)

Eliminacja strat/zysków niezrealizowanych

−

(6 166)

−

(6 166)

Wartość księgowa inwestycji wycenianych metodą praw własności na 31 grudnia 2022

−

162 936

16

3

362

163 317

Przychody

784 781

3 766 440

−

4 551 221

Wynik netto

128 151

142 620

(499)

(510)

(393)

269 369

Eliminacja strat/zysków niezrealizowanych

−

(6 166)

−

(6 166)

Udział w wyniku jednostek stowarzyszonych i współkontrolowanych

−

25 202

(79)

(92)

(61)

24 970

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

56

Zmiana stanu inwestycji w jednostki stowarzyszone i współkontrolowane

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Stan na 1 stycznia

163 317

137 881

Udział w zmianie stanu aktywów netto

9 522

24 970

Nabycie inwestycji

1 695

1 123

Zbycie inwestycji

(394)

(657)

Odwrócenie odpisu aktualizującego

42 000

−

Stan na 31 grudnia

216 140

163 317

Realizacja projektu budowy Elektrowni Ostrołęka C

Według stanu na 31 grudnia 2023 r. ENEA S.A. posiadała 9 124 821 udziałów w Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. o wartości nominalnej 50,00 zł jeden udział i o łącznej wartości nominalnej 456 241 tys. zł.

23 grudnia 2022 r. ENEA S.A. i ENERGA S.A. zawarły ze spółką Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. Aneks nr 6 do umowy pożyczki w kwocie do 340 000 tys. zł z 23 grudnia 2019 r. oraz Aneks nr 11 do umowy pożyczki w kwocie do 58 000 tys. zł z 17 lipca 2019 r. Zgodnie z postanowieniami Aneksu nr 6 termin jednorazowej spłaty przez spółkę Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. pożyczki do 340 000 tys. zł z 23 grudnia 2019 r. wraz z należnymi odsetkami został prolongowany do 28 lutego 2023 r., przy czym strony założyły, że 11 stycznia 2023 r. dokonana zostanie częściowa spłata kapitału z umowy pożyczki na rzecz każdego z pożyczkodawców. Zgodnie z postanowieniami Aneksu nr 11 termin jednorazowej spłaty przez spółkę Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. pożyczki do 58 000 tys. zł z 17 lipca 2019 r. wraz z należnymi odsetkami został prolongowany do 11 stycznia 2023 r.

28 lutego 2023 r. ENEA S.A. i ENERGA S.A. zawarły ze spółką Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. Aneks nr 7 do umowy pożyczki w kwocie do 340 000 tys. zł z 23 grudnia 2019 r. Zgodnie z postanowieniami Aneksu nr 7 termin jednorazowej spłaty przez spółkę Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. pożyczki wraz z należnymi odsetkami został prolongowany do 28 kwietnia 2023 r.

Nadzwyczajne Zgromadzenie Wspólników spółki Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. 27 kwietnia 2023 r. postanowiło o podwyższeniu kapitału zakładowego spółki o 100 zł do kwoty 912 482 200 zł poprzez utworzenie 2 nowych udziałów o wartości nominalnej 50 zł każdy i cenie emisyjnej jednego udziału wynoszącej 202 657 tys. zł. Dotychczasowi udziałowcy tj. ENEA S.A. oraz ENERGA S.A. objęli po 1 nowym udziale o wartości nominalnej 50 zł, przy czym ENEA S.A. 27 kwietnia 2023 r. objęła 1 nowy udział pokrywając go wkładem pieniężnym w wysokości 202 657 tys. zł. Następnie ze skutkiem na dzień 28 kwietnia 2023 r. została zawarta pomiędzy ENEA S.A. a Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. umowa potrącenia wierzytelności, tj. wierzytelności ENEA S.A. wobec Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. z tytułu udzielonej pożyczki w ramach umowy pożyczki zawartej w grudniu 2019 r. o wartości 170 000 tys. zł (z późniejszymi zmianami) powiększonej o należne odsetki o łącznej wartości wierzytelności wynoszącej 202 657 tys. zł oraz wierzytelności Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. wobec ENEA S.A. z tytułu zaciągniętego zobowiązania do pokrycia 1 udziału wkładem pieniężnym w wysokości 202 657 tys. zł w podwyższonym kapitale zakładowym spółki. Zgodnie z powyższą umową potrącenia, ww. wierzytelności umorzyły się wzajemnie w całości, a tym samym umowa pożyczki z 23 grudnia 2019 r. (wraz z późniejszymi zmianami) wygasła z dniem 28 kwietnia 2023 r. W sprawozdaniu z całkowitych dochodów dotychczasowe odpisy aktualizujące wartość udzielonej pożyczki zostały znettowane z odpisem aktualizującym nowo objęty udział spółki Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o.

Podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w KRS 4 grudnia 2023 r.

W związku z zawarciem z ENERGA S.A. umowy sprzedaży przez ENEA S.A. wszystkich posiadanych udziałów w Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. (szczegółowy opis w nocie 49), Grupa dokonała rozwiązania odpisu aktualizującego wartość udziałów w tej spółce w wysokości 42 000 tys. zł.

Nabycie nowych spółek zależnych

23 sierpnia 2023 r. ENEA S.A. zawarła umowę nabycia 73 300 udziałów spółki PRO-WIND Sp. z o.o. o wartości nominalnej 100,00 zł każdy i łącznej wartości nominalnej 7 330 tys. zł stanowiących 100% udziału w jej kapitale zakładowym za łączną cenę 25 029 tys. zł. 23 sierpnia 2023 r. ENEA S.A. zawarła również umowę nabycia 50 udziałów spółki PV Tykocin Sp. z o.o. o wartości nominalnej 100,00 zł każdy i łącznej wartości nominalnej 5 tys. zł stanowiących 100% udziału w jej kapitale zakładowym za łączną cenę 3 119 tys. zł. Tego samego dnia zawarto pomiędzy ENEA S.A., nabywanymi spółkami oraz ich poprzednimi właścicielami cztery umowy subrogacji na łączną kwotę 9 664 tys. zł, na podstawie których ENEA S.A. zobowiązała się do spłaty zobowiązań nabywanych spółek wobec poprzednich właścicieli, wstępując w prawa wierzyciela.

7 września 2023 r. ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. zawarła umowę nabycia 200 udziałów spółki Farma Wiatrowa Bejsce Sp. z o.o. o wartości nominalnej 50,00 zł każdy i łącznej wartości nominalnej 10 tys. zł stanowiących 100% udziału w jej kapitale zakładowym. 7 września 2023 r. na Nadzwyczajnym Zgromadzeniu Wspólników Farma Wiatrowa Bejsce Sp. z o.o. podjęto uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego Farma Wiatrowa Bejsce Sp. z o.o. o kwotę 7 733 tys. zł, to jest z kwoty 10 tys. zł do kwoty 7 743 tys. zł, poprzez utworzenie 154 652 nowych udziałów o wartości nominalnej 50,00 zł każdy. ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. objęła nowo utworzone udziały w podwyższonym kapitale zakładowym Farma Wiatrowa Bejsce Sp. z o.o. pokrywając je w całości wkładem pieniężnym. Łączna cena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

57

nabycia, obejmująca zapłatę za nabycie istniejących udziałów oraz dokapitalizowanie, które zostało przeznaczone na spłatę zobowiązań nabywanej spółki, wyniosła 16 375 tys. zł.

20 września 2023 r. ENEA S.A. zawarła umowę nabycia 50 udziałów spółki PAD RES Genowefa Sp. z o.o. (obecnie PV Genowefa Sp. z o.o.) o wartości nominalnej 100,00 zł każdy i łącznej wartości nominalnej 5 tys. zł stanowiących 100% udziału w jej kapitale zakładowym za łączną cenę 47 408 tys. zł. Tego samego dnia zawarto pomiędzy ENEA S.A., nabywaną spółką oraz jej poprzednimi właścicielami dwie umowy subrogacji na łączną kwotę 27 958 tys. zł, na podstawie których ENEA S.A. zobowiązała się do spłaty zobowiązań nabywanych spółek wobec poprzednich właścicieli, wstępując w prawa wierzyciela.

Grupa poprzez realizację akwizycji w obszarze odnawialnych źródeł energii aktywnie uczestniczy w transformacji sektora energetycznego. W grudniu 2021 r. ENEA S.A. ogłosiła Strategię Rozwoju Grupy Kapitałowej ENEA do 2030 roku z perspektywą 2040 roku („Strategia GK ENEA”), w której zawarto m.in. postanowienia o wspieraniu w Grupie Kapitałowej ENEA rozwoju odnawialnych źródeł energii. Inwestycje wpisują się w Strategię GK ENEA, której realizacja zakłada zrównoważoną transformację Grupy budującą wzrost wartości, przy założeniu długofalowego celu – osiągnięcia neutralności klimatycznej do 2050 r. ENEA S.A. planuje zrealizować ten cel właśnie dzięki dynamicznemu rozwojowi odnawialnych źródeł energii. Każda kolejna inwestycja to szybsze zwiększanie potencjału OZE i podnoszenie konkurencyjności Grupy. Mając powyższe na uwadze, akwizycje wpisują się w cele zawarte w Strategii GK ENEA.

Powyższe transakcje nie spełniają warunków MSSF3 do ujęcia jako przedsięwzięcie, dlatego też w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wykazano nabycie tych spółek zależnych jako nabycie aktywów.

Poniżej przedstawiono ujęcie nabycia nowych spółek zależnych w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.

1) PRO-WIND Sp. z o.o.:

Cena nabycia udziałów 25 029 tys. zł

Umowy subrogacji 3 199 tys. zł

Łączna cena nabycia 28 228 tys. zł

Przejęte aktywa netto 6 704 tys. zł

Umowy subrogacji 3 199 tys. zł

Skorygowane aktywa netto 9 903 tys. zł

Wartość odniesiona na aktywa 18 325 tys. zł

2) PV Tykocin Sp. z o.o.:

Cena nabycia udziałów 3 119 tys. zł

Umowy subrogacji 6 465 tys. zł

Łączna cena nabycia 9 584 tys. zł

Przejęte aktywa netto 1 084 tys. zł

Umowy subrogacji 6 465 tys. zł

Skorygowane aktywa netto 7 549 tys. zł

Wartość odniesiona na aktywa 2 035 tys. zł

3) Farma Wiatrowa Bejsce Sp. z o.o.:

Cena nabycia udziałów 16 375 tys. zł

Przejęte aktywa netto 9 812 tys. zł

Wartość odniesiona na aktywa 6 563 tys. zł

4) PAD RES Genowefa Sp. z o.o. (obecnie PV Genowefa Sp. z o.o.):

Cena nabycia udziałów 47 408 tys. zł

Umowy subrogacji 27 958 tys. zł

Łączna cena nabycia 75 366 tys. zł

Przejęte aktywa netto (20 085) tys. zł

Umowy subrogacji 27 958 tys. zł

Skorygowane aktywa netto 7 873 tys. zł

Wartość odniesiona na aktywa 67 493 tys. zł

Koszty zawarte z powyższymi transakcjami wyniosły 2 348 tys. zł i zostały ujęte w pozycji „Inne usługi obce”.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

58

19. Prawa do emisji CO 2

Zasady rachunkowości

Grupa nabywa prawa do emisji CO 2 na własne potrzeby. Uprawnienia do emisji CO 2 przyznane nieodpłatnie w ramach Krajowego Planu Rozdziału Uprawnień oraz dodatkowe uprawnienia do emisji CO 2 zakupione w celu umorzenia, tj. spełnienia obowiązku rozliczenia emisji CO 2 , wykazywane są w aktywach w odrębnej pozycji. Prawa do emisji przyznane nieodpłatnie w Krajowym Planie Rozdziału Uprawnień ujmowane są w wartości zerowej.

Uprawnienia do emisji CO 2 przyznane nieodpłatnie na dany rok obrotowy, nieprzekazane jednak na rachunek w rejestrze uprawnień Grupy, których dokładna liczba jest nieznana, ujmuje się, jeśli spełniają one definicję aktywów. W takim przypadku Zarząd Spółki określa najbardziej wiarygodną liczbę uprawnień do emisji CO 2 do otrzymania przez Grupę, którą to ilość następnie ujmuje się w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w wartości nominalnej, tzn. wartości zerowej. Ujęcie w ewidencji następuje w dacie zatwierdzenia planowanej do otrzymania ilości uprawnień do emisji CO 2 . Dopuszcza się dokonanie korekty ujętego w ewidencji szacunku liczby uprawnień do emisji CO 2 na dzień sprawozdawczy według najbardziej aktualnych informacji otrzymanych przez Grupę od służb odpowiedzialnych za realizację nakładów inwestycyjnych zgłoszonych do Krajowego Planu Inwestycyjnego (KPI). Zakupione w celu umorzenia dodatkowe uprawnienia do emisji CO 2 ujmowane są w cenie nabycia pomniejszonej o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości.

Ewidencja uprawnień do emisji CO 2 prowadzona jest odrębnie dla każdej instalacji w następujących grupach praw:

a) CER zielone,

b) EUA nieodpłatne oraz zakupione.

W wyżej wymienionych grupach rozchody ujmowane są metodą średniej ważonej ceny nabycia.

W momencie faktycznego przyznania, wartość uprawnień do emisji CO 2 , które początkowo ujęto w oparciu o ich szacunkową liczbę, koryguje się w sposób prospektywny, zgodnie z MSR 8 Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów .

Jeżeli faktyczna przyznana liczba uprawnień do emisji CO 2 na dany okres sprawozdawczy zostanie określona w kolejnym okresie sprawozdawczym, powstałą różnicę (nadwyżkę/niedobór) pomiędzy liczbą oszacowanych uprawnień, a faktycznie przyznanych na dany okres sprawozdawczy, należy ująć jako korektę uprawnień przyznanych na kolejny okres sprawozdawczy.

W związku z emisją CO 2 , która towarzyszy procesowi produkcji energii elektrycznej, Grupa jest zobowiązana do jej rozliczenia poprzez przedstawienie określonej ilości uprawnień do emisji CO 2 do umorzenia. Koszty związane ze spełnieniem wyżej wymienionego obowiązku ujmowane są w księgach rachunkowych systematycznie w ciągu rocznego okresu sprawozdawczego w postaci rezerwy na szacowaną emisję CO 2 dla każdej instalacji proporcjonalnie do wielkości rzeczywistej i planowanej produkcji energii elektrycznej i ujmuje się w ciężar kosztów działalności podstawowej.

Umorzenie uprawnień ujmowane jest w poszczególnych grupach uprawnień:

a) CER zielone,

b) EUA darmowe i zakupione,

zgodnie z metodą średniej ważonej ceny nabycia.

Istotne osądy i szacunki

Ustalenie odpisów wartości praw do emisji CO 2 wymaga oszacowania ich wartości netto możliwych do uzyskania bazując na najbardziej aktualnych cenach sprzedaży na moment dokonania szacunków.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

59

Prawa do emisji CO 2

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Wartość brutto

Stan na 1 stycznia

4 093 130

2 859 978

Nabycie

5 256 899

4 174 322

Umorzenie

(5 618 611)

(2 941 170)

Stan na 31 grudnia

3 731 418

4 093 130

Wartość księgowa netto

Stan na 1 stycznia

4 093 130

2 859 978

Stan na 31 grudnia

3 731 418

4 093 130

Prawa do emisji CO 2 – ilość (tys. t)

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Stan na 1 stycznia

15 104

22 343

Nabycie

18 189

14 919

Przyznane nieodpłatnie

155

157

Umorzenie

(22 992)

(22 315)

Sprzedaż

-

Stan na 31 grudnia

10 456

15 104

Emisja CO 2 w okresie sprawozdawczym – ilość (tys. t)

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Emisja CO 2

18 177

22 983

20. Zapasy

Zasady rachunkowości

Składniki zapasów wycenia się w cenie nabycia, na którą składa się cena zakupu powiększona o koszty poniesione na ich zakup tj. w szczególności koszty transportu do miejsca składowania lub w koszcie wytworzenia nie wyższym od ceny sprzedaży netto pomniejszone o ewentualne odpisy aktualizujące wartość zapasów.

Rozchód zapasów ustala się:

− z wykorzystaniem metody średniej ważonej ceny nabycia,

− z wykorzystaniem metody szczegółowej identyfikacji rzeczywistych cen.

W ramach zapasów Grupa wykazuje m.in. świadectwa pochodzenia energii nabyte w celu umorzenia, nabyte w celu dalszej odsprzedaży, jak również wytworzone we własnym zakresie.

Świadectwa pochodzenia energii - są potwierdzeniem wytworzenia energii w odnawialnym źródle energii (energia pochodząca np. z wiatru, wody, słońca, biomasy – tzw. certyfikaty zielone, energia pochodząca z biogazu rolniczego – tzw. certyfikaty błękitne). Wydaje je Prezes URE na wniosek przedsiębiorstwa energetycznego zajmującego się wytwarzaniem energii w odnawialnych źródłach energii i kogeneracji.

Świadectwa efektywności energetycznej , czyli tzw. certyfikaty białe, są potwierdzeniem deklarowanej oszczędności energii wynikającej z podjętych przedsięwzięć służących poprawie efektywności energetycznej w trzech obszarach, tj.: zwiększenia oszczędności energii przez odbiorców końcowych, zwiększenia oszczędności energii przez urządzenia potrzeb własnych oraz zmniejszenia strat energii elektrycznej, ciepła lub gazu ziemnego w przesyle i dystrybucji. Dla wymienionych kategorii przedsięwzięć przeprowadzane są przez Prezesa URE przetargi na tzw. białe certyfikaty. Wydaje je Prezes URE na wniosek podmiotu, który wygrał przetarg.

Prawa majątkowe wynikające ze świadectwa pochodzenia energii i świadectwa efektywności energetycznej powstają z chwilą zapisania w rejestrach świadectw pochodzenia energii oraz świadectw efektywności energetycznej, prowadzonych przez Towarową Giełdę Energii S.A. (TGE S.A.). Prawa te są zbywalne i stanowią towar giełdowy. Przeniesienie praw następuje z chwilą dokonania odpowiedniego zapisu w rejestrze świadectw pochodzenia energii lub w rejestrze świadectw efektywności energetycznej. Prawa majątkowe wygasają w momencie ich umorzenia.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

60

Świadectwa pochodzenia nabyte - wycenia się według ceny nabycia, pomniejszonej o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości.

Świadectwa pochodzenia energii wytworzonej we własnym zakresie - rozpoznawane są w momencie wytworzenia energii (lub na dzień, w którym ich uzyskanie stało się prawdopodobne), chyba że istnieje uzasadniona wątpliwość co do możliwości ich wydania przez Prezesa URE. Świadectwa pochodzenia energii wytworzonej we własnym zakresie wyceniane są w następujący sposób:

− zgodnie z zasadami ustalania ceny sprzedaży świadectw, wynikających z zawartych przez Grupę umów, w zakresie tej części świadectw, które objęte są tymi umowami,

− na podstawie notowań giełdowych ceny świadectw z ostatniego dnia miesiąca, w którym wytworzona została energia, której świadectwa dotyczą w zakresie pozostałych świadectw nie objętych jeszcze zawartymi przez Grupę umowami sprzedaży,

− w wartości wynikającej z opłaty zastępczej dla świadectw, dla których brak jest notowań giełdowych.

W sytuacji kiedy wartość ujętych w ewidencji świadectw pochodzenia, które nie są objęte umowami sprzedaży, jest wyższa od wartości ustalonej zgodnie z ceną rynkową notowaną w dniu bilansowym, Grupa tworzy odpis aktualizujący wartość tych świadectw do ich wartości rynkowej.

Zgodnie z zapisami Ustawy Prawo energetyczne oraz Ustawy o efektywności energetycznej, przedsiębiorstwo energetyczne zajmujące się obrotem energią i sprzedające tę energię odbiorcom końcowym, jest obowiązane:

a) uzyskać i przedstawić do umorzenia Prezesowi URE świadectwa pochodzenia energii oraz świadectwa efektywności energetycznej lub

b) uiścić opłaty zastępcze.

Grupa ma obowiązek uzyskać i przedstawić do umorzenia:

a) świadectwa pochodzenia energii odpowiadające wielkościom ustalonym w rozporządzeniach do Prawa energetycznego, jako procent ogólnej sprzedaży energii dla odbiorców końcowych;

b) świadectwa efektywności energetycznej o wartości wyrażonej w tonach oleju ekwiwalentnego [toe], nie większej niż 3% ilorazu kwoty przychodu ze sprzedaży energii elektrycznej odbiorcom końcowym, osiągniętego za dany rok, w którym obowiązek ten jest realizowany i jednostkowej opłaty zastępczej; kwotę przychodu ze sprzedaży energii elektrycznej odbiorcom końcowym osiągniętą za dany rok rozliczeniowy pomniejsza się o kwoty i koszty, o których mowa w art. 12 ust. 4 Ustawy o efektywności energetycznej; wielkość obowiązku w poszczególnych latach rozliczeniowych określana jest w rozporządzeniu do Ustawy o efektywności energetycznej.

Termin wykonania obowiązku umorzenia świadectw pochodzenia energii i świadectw efektywności energetycznej lub poniesienia opłat zastępczych za dany rok upływa w terminach wynikających z obowiązujących przepisów prawa.

Grupa przedstawia Prezesowi URE świadectwa pochodzenia energii i świadectwa efektywności energetycznej do umorzenia, w cyklach miesięcznych, w celu realizacji obowiązku za dany rok obrotowy. W księgach rachunkowych ujęcie w kosztach umorzenia świadectw pochodzenia energii i świadectw efektywności energetycznej następuje na podstawie decyzji o umorzeniu wydanej przez Prezesa URE, z zastosowaniem rozchodu według metody średniej ważonej ceny nabycia.

W przypadku braku na dzień sprawozdawczy wystarczającej ilości świadectw wymaganych do wypełnienia obowiązków nałożonych przez Prawo energetyczne i Ustawę o efektywności energetycznej, Grupa tworzy rezerwy na umorzenie świadectw pochodzenia energii i świadectw efektywności energetycznej lub uiszczenie opłat zastępczych.

Istotne osądy i szacunki

Ustalenie odpisów aktualizujących wartość zapasów wymaga oszacowania ich wartości netto możliwych do uzyskania bazując na najbardziej aktualnych cenach sprzedaży na moment dokonania szacunków.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

61

Zapasy

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Materiały

1 702 584

1 829 702

Półprodukty i produkty w toku

2 090

798

Produkty gotowe

154 291

10 948

Świadectwa pochodzenia energii

114 019

157 443

Towary

16 648

22 933

Wartość brutto zapasów

1 989 632

2 021 824

Odpis aktualizujący wartość zapasów

(35 317)

(41 974)

Wartość netto zapasów

1 954 315

1 979 850

W Grupie wydobywany jest węgiel, który jest następnie w części wykorzystywany w produkcji, a w części sprzedawany poza Grupę. Nie jest możliwe wiarygodne określenie jaka część węgla zostanie sprzedana, dlatego cały zapas jest prezentowany w powyższej tabeli w pozycji „Materiały”. Wartość węgla w pozycji „materiały” wyniosła 1 014 266 tys. zł na 31 grudnia 2023 r. (1 179 034 tys. zł na 31 grudnia 2022 r.)

W okresie 12 miesięcy 2023 r. odpis aktualizujący wartość księgową zapasów spadł o 6 657 tys. zł (w okresie 12 miesięcy 2022 r. odpis aktualizujący spadł o 179 tys. zł).

Na zapasach nie ustanowiono zabezpieczeń.

21. Świadectwa pochodzenia energii

Zasady rachunkowości

Zasady rachunkowości zostały zaprezentowane w nocie zapasów (nota 20).

Istotne osądy i szacunki

Istotne osądy i szacunki zostały zaprezentowane w nocie zapasów (nota 20).

Świadectwa pochodzenia energii

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Wartość netto na 1 stycznia

147 910

416 137

Wytworzenie we własnym zakresie

304 548

337 899

Nabycie

61 845

217 519

Umorzenie

(400 010)

(819 740)

Sprzedaż

(9 792)

−

Zmiana odpisu aktualizującego

9 725

(3 905)

Pozostałe zmiany

(207)

−

Wartość netto na 31 grudnia

114 019

147 910

22. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

Zasady rachunkowości

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

Należności handlowe ujmuje się początkowo w cenie transakcyjnej, a następnie wycenia się je według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej, z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty wartości. W sytuacji, gdy nie ma żadnych różnic między wartością początkową należności i kwotą (kwotami) w terminie (terminach) wymagalności (zapłaty), odsetki naliczone stopą efektywną nie pojawiają się.

Odpis z tytułu utraty wartości należności określony jest zgodnie z modelem oczekiwanych strat kredytowych. Oczekiwane straty kredytowe uwzględniają zarówno zaistniałe już zdarzenia niewykonania zobowiązania przez kontrahentów, jak również potencjalne, oszacowane straty kredytowe. Odpis tworzy się w ciężar kosztów ujętych

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

62

w sprawozdaniu z całkowitych dochodów na koniec każdego okresu sprawozdawczego.

Istotne osądy i szacunki

Odpisy aktualizujące należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

Odpis z tytułu utraty wartości należności określony jest na podstawie oczekiwanych strat kredytowych. Oczekiwane straty kredytowe uwzględniają zarówno zaistniałe już zdarzenia niewykonania zobowiązania przez kontrahentów, jak również potencjalne, oszacowane straty kredytowe (nota 38.1). Potencjalne straty kredytowe szacowane są z uwzględnieniem rodzaju, wieku, etapu egzekwowania należności, przy czym etapy postępowania to: należność bieżąca, należność przeterminowana przed przekazaniem do sądu, należność w postepowaniu sądowym lub komorniczym, należność w upadłości lub ugodzie sądowej. Należności odpisywane są w koszty na podstawie obowiązujących wewnętrznych regulacji z uwzględnieniem zapisów ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych.

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Krótkoterminowe należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

Należności z tytułu dostaw i usług

3 870 822

2 709 028

Należności z tytułu podatków (z wyłączeniem podatku dochodowego) oraz innych podobnych świadczeń

872 345

1 042 346

Depozyty zabezpieczające transakcje futures zakupu uprawnień do emisji CO 2

521 582

1 190 797

Inne należności

1 605 423

307 725

Zaliczki

80 552

102 976

Przedpłacone ubezpieczenia majątkowe

8 502

18 784

Krótkoterminowe należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności brutto

6 959 226

5 371 656

Minus: odpis aktualizujący wartość należności

(182 701)

(111 273)

Krótkoterminowe należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności netto

6 776 525

5 260 383

Długoterminowe należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

Należności z tytułu dostaw i usług

1 887

2 431

Inne należności

4 760

9 782

Długoterminowe należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności brutto

6 647

12 213

Minus: odpis aktualizujący wartość należności

-

Długoterminowe należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności netto

6 647

12 213

W pozycji innych krótkoterminowych należności największa pozycję stanowią rekompensaty 988 257 tys. zł oraz zapłacone wadia, kaucje i inne zabezpieczenia 398 693 tys. zł. W pozycji krótkoterminowych depozytów zabezpieczających transakcje futures zakupu uprawnień do emisji CO 2 , zgodnie z zawartymi umowami prezentowane są kwoty zabezpieczeń przekazanych do banków rozliczeniowych jako depozyty na transakcje zabezpieczające zakup uprawnień do emisji CO 2 na rynkach giełdowych i pozagiełdowych.

Odpisy aktualizujące są tworzone głównie od należności handlowych.

23. Grupa jako leasingodawca / subleasingodawca finansowy lub operacyjny

Zasady rachunkowości

Grupa jako leasingodawca dokonuje klasyfikacji leasingu jako leasing finansowy lub leasing operacyjny.

Grupa ujmuje przychody z tytułu leasingu operacyjnego jako przychód metodą liniową przez okres trwania leasingu.

Grupa (jako leasingodawca) przy leasingu finansowym przestaje ujmować leasingowany składnik aktywów jako składnik rzeczowych aktywów trwałych i ujmuje należności z tytułu leasingu finansowego w kwocie równej inwestycji leasingowej netto. Ujmowanie przychodów finansowych przebiega w sposób odzwierciedlający stałą okresową stopę zwrotu na inwestycji leasingowej netto dokonanej przez leasingodawcę w ramach leasingu finansowego. Opłaty leasingowe dotyczące danego okresu sprawozdawczego zmniejszają inwestycję leasingową brutto, obniżając zarówno należność główną jak i kwotę niezrealizowanych przychodów finansowych.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

63

Grupa występująca jako pośredni leasingodawca ujmuje główną umowę leasingową i umowę subleasingu jako dwie odrębne umowy. Wycena głównej umowy leasingowej, tj. wycena prawa do korzystania ze składnika aktywów i zobowiązania z tytułu leasingu, odbywa się zgodnie z metodologią wyceny standardowych umów leasingowych. Grupa (pośredni leasingodawca) klasyfikuje umowę subleasingu jako leasing finansowy lub leasing operacyjny w odniesieniu do prawa do użytkowania wynikającego z głównej umowy leasingowej.

Umowy subleasingu, których okres trwania stanowi istotną część okresu leasingu głównej umowy leasingu, klasyfikowane są jako leasing finansowy. W przeciwnym razie umowa subleasingu jest umową leasingu operacyjnego.

Grupa (pośredni leasingodawca) w czasie trwania umowy subleasingu, rozpoznaje zarówno przychody z tytułu odsetek w umowie subleasingu jak i koszty z tytułu odsetek w umowie głównej leasingu, które są prezentowane w szyku rozwartym.

Grupa (pośredni leasingodawca) ujmuje należności z tytułu subleasingu w kwocie sumy minimalnych należnych subleasingodawcy opłat leasingowych wynikających z umowy subleasingu finansowego zdyskontowanych o stopę procentową subleasingu. W oparciu o przyjętą stopę dyskontową następuje również podział stałej raty leasingowej wynikającej z umowy na część kapitałową oraz część odsetkową. Część kapitałowa pomniejsza wartość należności z tytułu subleasingu natomiast część odsetkowa jest ujmowana w rachunku wyników.

W momencie zawarcia przez Grupę umowy subleasingu, która jest umową leasingu operacyjnego, Grupa (pośredni leasingodawca) kontynuuje ujmowanie w sprawozdaniu z sytuacji finansowej zobowiązania z tytułu leasingu oraz prawa do korzystania ze składnika aktywów.

Grupa, występująca w roli leasingodawcy, nie ma możliwości skorzystania z praktycznego zwolnienia z wydzielenia komponentów leasingowych i nieleasingowych. Grupa musi alokować łączne wynagrodzenie z umowy do komponentów leasingowych i nieleasingowych w oparciu o jednostkowe ceny sprzedaży poszczególnych komponentów. Jednostkowe ceny sprzedaży mogą wynikać z cenników, na bazie których Grupa przygotowuje swoje oferty. Dla komponentów nieleasingowych zastosowanie ma MSSF 15 Przychody z umów z klientami .

Ogólne informacje dotyczące Grupy jako leasingodawcy

Grupa jest leasingodawcą w umowach dotyczących wynajmu iluminacji okolicznościowych, w umowach ENEA Smart, występuje także w roli leasingodawcy w umowach leasingu operacyjnego lokali użytkowych i gruntów.

23.1. Grupa jako leasingodawca / subleasingodawca finansowy

Uzgodnienie niezdyskontowanych umownych opłat leasingowych z inwestycją leasingową netto

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Niezdyskontowane umowne opłaty leasingowe

4 036

3 269

Niezrealizowane przychody finansowe (efekt dyskontowy)

(1 747)

(791)

Inne

(7)

(6)

Zdyskontowane umowne opłaty leasingowe (inwestycja leasingowa netto)

2 282

2 472

Niezdyskontowane umowne opłaty z tytułu leasingu finansowego (podział dotyczy okresu, jaki pozostał do wygaśnięcia umów)

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Poniżej jednego roku

2 379

1 732

Od jednego do pięciu lat

1 657

1 537

Wartość niezdyskontowanych umownych opłat z tytułu leasingu finansowego

4 036

3 269

Przychody związane z umowami leasingu finansowego

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Przychody odsetkowe z tytułu leasingu finansowego

1 132

437

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

64

23.2. Grupa jako leasingodawca / subleasingodawca operacyjny

Niezdyskontowane umowne opłaty z tytułu leasingu operacyjnego (podział dotyczy okresu, jaki pozostał do wygaśnięcia umów)

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Poniżej jednego roku

4 453

2 419

Od jednego do pięciu lat

7 225

2 999

Powyżej pięciu lat

351

−

Wartość niezdyskontowanych umownych opłat z tytułu leasingu operacyjnego

12 029

5 418

Przychody związane z umowami leasingu operacyjnego

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Przychody z tytułu leasingu operacyjnego

16 668

13 006

24. Aktywa i zobowiązania z tytułu umów z klientami

Zasady rachunkowości

Grupa ujmuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej składnik aktywów z tytułu umowy będący prawem Grupy do wynagrodzenia w zamian za dobra lub usługi, które Grupa przekazała klientowi. Aktywo ujmowane jest w przypadku, gdy Grupa spełniła zobowiązanie, dokonując przekazania dóbr lub usług klientowi, zanim klient zapłacił wynagrodzenie lub przed terminem jego wymagalności.

Grupa ujmuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej zobowiązanie z tytułu umowy będące obowiązkiem Grupy do przekazania na rzecz klienta dóbr lub usług, w zamian za które Grupa otrzymała wynagrodzenie (lub kwota wynagrodzenia jest należna) od klienta.

Jeżeli klient dokonał płatności wynagrodzenia lub Grupa ma prawo do kwoty wynagrodzenia, które jest bezwarunkowe (tj. należność), zanim Grupa przekazała dobra lub usługi klientowi, Grupa przedstawia umowę jako zobowiązanie z tytułu umowy w chwili dokonania płatności lub gdy płatność staje się należna (w zależności od tego, co nastąpi wcześniej).

Istotne osądy i szacunki

Niezafakturowane przychody ze sprzedaży na koniec okresu obrotowego

Oszacowanie wielkości sprzedaży energii nierozliczonej odbywa się na podstawie szacowanego zużycia energii elektrycznej w okresie od dnia ostatniego odczytu rozliczeniowego do końca okresu obrotowego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

65

Aktywa i zobowiązania z tytułu umów z klientami

Aktywa z tytułu umów z klientami

Zobowiązania z tytułu umów z klientami

Stan na 1 stycznia 2022

412 908

460 336

Przychód rozpoznany w okresie, który był uwzględniony w bilansie otwarcia zobowiązań z tytułu umów z klientami

−

(98 199)

Zwiększenie z tytułu przedpłat otrzymanych od klientów

−

2 434

Odpis aktualizujący

(120)

−

Zmiana stanu należności niezafakturowanych

211 112

−

Zobowiązania wynikające z korekt sprzedaży

−

(159)

Stan na 31 grudnia 2022

623 900

364 412

Przychód rozpoznany w okresie, który był uwzględniony w bilansie otwarcia zobowiązań z tytułu umów z klientami

−

(2 847)

Zwiększenie z tytułu przedpłat otrzymanych od klientów

−

198 591

Zmiana stanu należności niezafakturowanych

(95 773)

−

Odpis aktualizujący

(21)

−

Zobowiązania wynikające z korekt sprzedaży

−

55 033

Stan na 31 grudnia 2023

528 106

615 189

Saldo aktywów z tytułu umów z klientami obejmuje przede wszystkim niezafakturowaną sprzedaż energii elektrycznej, natomiast saldo zobowiązań z tytułu umów z klientami obejmuje przede wszystkim otrzymane zaliczki na opłaty przyłączeniowe.

25. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Zasady rachunkowości

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne na rachunku bankowym i w kasie, depozyty bankowe płatne na żądanie, inne krótkoterminowe inwestycje o pierwotnym terminie wymagalności do trzech miesięcy oraz o dużej płynności.

Środki pieniężne w kasie wyceniane są na każdy dzień bilansowy w wartości nominalnej. Środki pieniężne na rachunku bankowym, depozyty bankowe płatne na żądanie oraz inne krótkoterminowe inwestycje o pierwotnym terminie wymagalności do trzech miesięcy oraz o dużej płynności wyceniane są na każdy dzień bilansowy w zamortyzowanym koszcie (w wartości nominalnej/początkowej powiększonej o naliczone do dnia bilansowego odsetki, skorygowanej o odpis na oczekiwane straty kredytowe).

W środkach pieniężnych i ich ekwiwalentach wykazywane są środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania, w tym środki pieniężne stanowiące zabezpieczenie rozliczeń z IRGiT.

Istotne osądy i szacunki

Prezentacja depozytów w IRGiT

Są to środki pieniężne stanowiące zabezpieczenie rozliczeń z Izbą Rozliczeniową Giełd Towarowych S.A., które podlegają ocenie co do możliwości ich uwolnienia bez ponoszenia istotnej straty.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

66

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Środki pieniężne w kasie i w banku

1 597 202

906 021

- środki pieniężne w kasie

37

43

- środki pieniężne w banku

1 597 165

905 978

Inne środki pieniężne

1 428 931

657 695

- środki pieniężne w drodze

10

−

- lokaty

687 964

451 170

- inne

740 957

206 525

Razem środki pieniężne i ich ekwiwalenty

3 026 133

1 563 716

Środki pieniężne wykazane w rachunku przepływów pieniężnych

3 026 133

1 563 716

w tym o ograniczonej możliwości dysponowania

1 236 286

511 540

Na środkach pieniężnych nie ustanowiono zabezpieczeń. Inne środki pieniężne obejmują przede wszystkim środki pieniężne na depozyty transakcyjne energii elektrycznej i praw do emisji CO 2 (głównie środki pieniężne stanowiące zabezpieczenie rozliczeń z IRGiT w kwocie 582 649 tys. zł).

Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania w Grupie wyniosły na 31 grudnia 2023 r. 1 236 286 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 511 540 tys. zł). Były to przede wszystkim środki pieniężne na depozyty transakcyjne energii elektrycznej i praw do emisji CO 2 (głównie środki pieniężne stanowiące zabezpieczenie rozliczeń z IRGiT), środki pieniężne na rachunku VAT (split payment), wadia i kaucje wpłacone przez dostawców oraz blokady środków pieniężnych na zabezpieczenie należytego wykonania robót.

26. Kapitał własny

Zasady rachunkowości

Kapitał podstawowy

Kapitałem podstawowym Grupy Kapitałowej jest kapitał zakładowy jednostki dominującej wykazywany w wysokości określonej i wpisanej w krajowym rejestrze sądowym, skorygowany odpowiednio o skutki hiperinflacji i rozliczenie skutków transakcji wydzielenia, połączenia i nabycia spółek. Podwyższenie kapitału podstawowego, które na koniec okresu sprawozdawczego zostało pokryte, a które oczekuje na rejestrację w krajowym rejestrze sądowym, jest również prezentowane jako kapitał podstawowy.

Kapitał własny

Stan na 31 grudnia 2023

Seria akcji

Liczba akcji

Wartość nominalna 1 akcji

Wartość

(w sztukach)

(w złotych)

księgowa

Seria „A”

295 987 473

1

295 988

Seria „B”

41 638 955

1

41 639

Seria „C”

103 816 150

1

103 816

Seria „D”

88 288 515

1

88 288

Liczba akcji razem

529 731 093

Kapitał zakładowy razem

529 731

Kapitał zakładowy (wartość nominalna)*

529 731

Kapitał z rozliczenia połączenia

38 810

Kapitał zakładowy z tytułu przeszacowania o efekt hiperinflacji

107 765

Kapitał zakładowy razem

676 306

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

67

Stan na 31 grudnia 2022

Seria akcji

Liczba akcji

Wartość nominalna 1 akcji

Wartość

(w sztukach)

(w złotych)

księgowa

Seria „A”

295 987 473

1

295 988

Seria „B”

41 638 955

1

41 639

Seria „C”

103 816 150

1

103 816

Seria „D”

88 288 515

1

88 288

Liczba akcji razem

529 731 093

Kapitał zakładowy razem

529 731

Kapitał zakładowy (wartość nominalna)*

529 731

Kapitał z rozliczenia połączenia

38 810

Kapitał zakładowy z tytułu przeszacowania o efekt hiperinflacji

107 765

Kapitał zakładowy razem

676 306

*Kapitał zakładowy w całości został wpłacony.

27. Udziały niekontrolujące

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

68

Udziały niekontrolujące

Za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r.:

Nazwa jednostki zależnej

Miejska Energetyka Cieplna Piła Sp. z o.o.

Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej Sp. z o.o. w Obornikach

ENEA Ciepło Sp. z o.o.

Grupa Kapitałowa Lubelski Węgiel Bogdanka S.A.

Razem udziały niekontrolujące

Udziały niekontrolujące (w %)

28,89%

0,07%

0,06%

35,43%

Aktywa trwałe

123 850

11 854

796 446

3 835 297

Aktywa obrotowe

103 444

6 504

315 107

1 665 317

Zobowiązania długoterminowe

(37 507)

(2 681)

(125 740)

(663 656)

Zobowiązania krótkoterminowe

(33 963)

(1 197)

(190 638)

(729 806)

Aktywa netto

155 824

14 480

795 175

4 107 152

Wartość księgowa udziałów niekontrolujących

45 018

10

477

1 455 164

1 500 669

Przychody ze sprzedaży

168 754

10 137

783 278

3 928 954

Zysk / (Strata) netto za okres sprawozdawczy

28 969

(684)

22 325

714 225

Inne całkowite dochody

(325)

−

(3 044)

(2 718)

Całkowite dochody ogółem

28 644

(684)

19 281

711 507

Zysk / (Strata) przypadający na udziały niekontrolujące

8 511

−

13

253 161

261 685

Całkowite dochody przypadające na udziały niekontrolujące

8 417

−

11

252 183

260 611

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

17 143

(5 031)

138 973

1 119 534

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(7 158)

(478)

(77 593)

(759 805)

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

(226)

5 586

(61 844)

(100 081)

Przepływy pieniężne netto

9 759

77

(464)

259 648

Dywidendy wypłacone przypadające na udziały niekontrolujące

-

(31 387)

Głównym przedmiotem działalności spółek Miejska Energetyka Cieplna Piła Sp. z o.o., Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej Sp. z o.o. i ENEA Ciepło Sp. z o.o. jest produkcja energii cieplnej oraz dystrybucja ciepła, natomiast Grupy Kapitałowej LWB wydobycie i sprzedaż węgla kamiennego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

69

Za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2022 r.:

Nazwa jednostki zależnej

Miejska Energetyka Cieplna Piła Sp. z o.o.

Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej Sp. z o.o. w Obornikach

ENEA Ciepło Sp. z o.o.

Grupa Kapitałowa Lubelski Węgiel Bogdanka S.A.

Razem udziały niekontrolujące

Udziały niekontrolujące (w %)

28,89%

0,07%

0,06%

35,43%

Aktywa trwałe

125 283

12 345

791 452

3 581 817

Aktywa obrotowe

53 273

5 401

297 388

943 121

Zobowiązania długoterminowe

(32 202)

(2 923)

(132 718)

(592 302)

Zobowiązania krótkoterminowe

(19 663)

(5 659)

(178 853)

(448 673)

Aktywa netto

126 691

9 164

777 269

3 483 963

Wartość księgowa udziałów niekontrolujących

36 601

6

466

1 234 368

1 271 441

Przychody ze sprzedaży

113 206

7 360

691 280

2 443 868

Zysk / (Strata) netto za okres sprawozdawczy

24 996

(503)

54 367

200 320

Inne całkowite dochody

172

−

(2 639)

(539)

Całkowite dochody ogółem

25 168

(503)

51 728

199 781

Zysk / (Strata) przypadający na udziały niekontrolujące

7 363

−

56

66 197

73 616

Całkowite dochody przypadające na udziały niekontrolujące

7 413

−

54

66 011

73 478

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej

29 669

775

129 875

616 533

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej

(6 426)

(265)

(51 829)

(643 541)

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej

(7 570)

(543)

(78 575)

(98 108)

Przepływy pieniężne netto

15 673

(33)

(529)

(125 116)

Dywidendy wypłacone przypadające na udziały niekontrolujące

-

(30 129)

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

70

28. Dywidenda/podział zysku

Zasady rachunkowości

Płatność dywidend na rzecz akcjonariuszy/udziałowców (w tym akcjonariuszy/udziałowców mniejszościowych w przypadku dywidend spółek zależnych) ujmuje się jako zobowiązanie w sprawozdaniu finansowym Grupy w okresie, w którym nastąpiło ich zatwierdzenie przez akcjonariuszy Jednostki Dominującej.

Przychody z tytułu dywidend ujmuje się w momencie nabycia prawa do otrzymania płatności. Przychody z tytułu dywidend prezentowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów poniżej zysku operacyjnego.

Decyzję w sprawie pokrycia straty za rok 2023 podejmą akcjonariusze na Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniu w 2024 r. Zarząd przedstawi rekomendację co do sposobu pokrycia straty w II kwartale 2024 r.

12 czerwca 2023 r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie ENEA S.A. podjęło uchwałę nr 7 w sprawie podziału zysku netto za rok obrotowy obejmujący okres od 1 stycznia 2022 r. do 31 grudnia 2022 r., zgodnie z którą przeznaczono 2 448 024 tys. zł na zwiększenie kapitału rezerwowego.

24 czerwca 2022 r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie ENEA S.A. podjęło uchwałę nr 7 w sprawie podziału zysku netto za rok obrotowy obejmujący okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r., zgodnie z którą przeznaczono 442 110 tys. zł na zwiększenie kapitału rezerwowego oraz 18 299 tys. zł na zmniejszenie ujemnej wartości pozostałych kapitałów.

29. Polityka zarządzania kapitałem

Podstawowym założeniem Grupy w zakresie zarządzania źródłami finansowania jest uzyskanie optymalnej struktury pasywów w celu zapewnienia źródeł finansowania dla działalności operacyjnej i inwestycyjnej Grupy, ratingu kredytowego na stabilnym poziomie oraz obniżenia kosztu finansowania działalności. Realizowane działania w tym zakresie zmierzają także do zapewnienia bezpieczeństwa finansowego Grupy i satysfakcjonującej wartości dla akcjonariuszy .

Istotny wpływ na poziom osiąganych wskaźników ma struktura Grupy Kapitałowej ENEA. Celem Grupy jest zwiększanie efektywności kapitału, przy jednoczesnym jego utrzymaniu na bezpiecznym poziomie. Grupa monitoruje efektywność i stabilność kapitałów przy pomocy wskaźników rentowności, płynności i struktury finansowania. Agencje ratingowe oraz instytucje zewnętrzne finansujące Grupę monitorują wartości wskaźników, które mają wpływ na ocenę jej wiarygodności kredytowej, a także na możliwość oraz koszt pozyskania finansowania zewnętrznego.

Grupa zakłada, że w wyniku realizacji przyjętej Strategii Rozwoju Grupy Kapitałowej ENEA do 2030 roku z perspektywą 2040 roku osiągnie:

• wskaźnik ROE na poziomie 6,4% w 2030 r. oraz 7,1% w roku 2040;

• wskaźnik ROA na poziomie 2,9% w 2030 r. oraz 4,6% w roku 2040.

Ponadto, Grupa na bieżąco monitoruje wskaźniki finansowe, będące istotne w ocenie ratingu kredytowego, w tym głównie wskaźnik dług netto / EBITDA. Zakłada się, że w celu utrzymania ratingu kredytowego na bezpiecznym poziomie wskaźnik nie powinien przekroczyć wartości 3 - 3,5.

Poniżej wskazano osiągnięty poziom wybranych wskaźników dla Grupy Kapitałowej ENEA w analizowanych okresach sprawozdawczych.

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Dług brutto

8 584 038

5 988 883

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe długoterminowe

4 288 396

4 087 307

Zobowiązania z tytułu leasingu długoterminowe

658 778

625 120

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej długoterminowe

196 018

249

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe krótkoterminowe

3 090 033

750 273

Zobowiązania z tytułu leasingu krótkoterminowe

36 154

31 338

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej krótkoterminowe

314 659

494 596

Środki pieniężne w dyspozycji Grupy

3 245 676

2 149 657

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej długoterminowe

75 032

161 391

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej krótkoterminowe

144 511

382 546

Dłużne aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie krótkoterminowe

-

42 004

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

3 026 133

1 563 716

Dług netto

5 338 362

3 839 226

EBITDA*

6 297 842

2 219 994

Dług netto / EBITDA

0,85

1,73

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

71

Wskaźnik rentowności kapitału własnego (ROE)

(Strata)/zysk netto okresu sprawozdawczego / Kapitał własny

-2,87%

0,74%

Wskaźnik rentowności aktywów (ROA)

(Strata)/zysk netto okresu sprawozdawczego / Aktywa całkowite

-1,13%

0,32%

* EBITDA zdefiniowano w części Segmenty operacyjne

30. Zobowiązania z tytułu zadłużenia

Zasady rachunkowości

Zobowiązania finansowe w tym kredyty, pożyczki i papiery dłużne

W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty i pożyczki są ujmowane według wartości godziwej, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem finansowania.

Po początkowym ujęciu zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek są wyceniane według zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. Przy ustalaniu zamortyzowanego kosztu uwzględnia się koszty związane z uzyskaniem finansowania oraz dyskonta i premie uzyskane przy rozliczeniu zobowiązania.

Zobowiązania finansowe obejmujące papiery dłużne klasyfikowane są na moment początkowego ujęcia do następujących kategorii:

− zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,

− zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie.

Zasady rachunkowości dotyczące zobowiązań finansowych zostały szerzej opisane w części dotyczącej instrumentów finansowych w nocie instrumentów finansowych i wartości godziwej (nota 35), natomiast zobowiązania z tytułu leasingu w nocie prawa do korzystania ze składnika aktywów (nota 16).

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Kredyty bankowe

3 648 795

1 279 820

Pożyczki

12 389

25 015

Obligacje

627 212

2 782 472

Długoterminowe

4 288 396

4 087 307

Kredyty bankowe

903 893

555 614

Pożyczki

12 726

12 820

Obligacje

2 173 414

181 839

Krótkoterminowe

3 090 033

750 273

Razem

7 378 429

4 837 580

Zgodnie z przyjętym modelem finansowania, ENEA S.A., w celu zapewnienia finansowania bieżącej działalności oraz potrzeb inwestycyjnych spółek należących do Grupy Kapitałowej ENEA, zawiera z zewnętrznymi instytucjami finansowymi umowy dotyczące programów emisji obligacji i/lub umowy kredytowe. W dalszych działaniach ENEA S.A. będzie koncentrować się na zapewnieniu odpowiedniej dywersyfikacji zewnętrznych źródeł finansowania dla inwestycji zaplanowanych w "Strategii Rozwoju Grupy Kapitałowej ENEA do 2030 roku z perspektywą 2040 roku", ze szczególnym uwzględnieniem segmentu Dystrybucji i OZE. Jednocześnie, mając na uwadze bardzo ograniczone możliwości pozyskania finansowania na działalność spółek wytwórczych, GK ENEA będzie podejmować działania mające na celu wydzielenie ze swoich struktur aktywów związanych z wytwarzaniem energii elektrycznej w konwencjonalnych jednostkach węglowych.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

72

Kredyty i pożyczki

Poniżej przedstawiono zestawienie kredytów i pożyczek w Grupie:

Lp.

Spółka

Podmiot udzielający

Data zawarcia umowy

Łączna kwota umowy

Wartość zadłużenia na 31 grudnia 2023

Wartość zadłużenia na 31 grudnia 2022

Oprocento- wanie

Termin obowiązywa- nia umowy

1.

ENEA S.A.

EBI

18 października 2012 r. (A) oraz 19 czerwca 2013 r. (B)

1 425 000

637 304

762 717

Stała stopa procentowa lub WIBOR 6M +marża

17 czerwca 2030 r.

2.

ENEA S.A.

EBI

29 maja 2015 r. (C)

946 000

644 500

722 500

Stała stopa procentowa lub WIBOR 6M +marża

15 września 2032 r.

3.

ENEA S.A.

Bank Pekao S.A., Alior Bank S.A., Bank of China S.A., PKO BP S.A., BGK

27 stycznia 2023 r.

2 500 000

-

WIBOR 6M+marża

27 stycznia 2028 r.

4.

ENEA S.A.

EBI

22 grudnia 2023 r.

1 000 000

-

Stała lub zmienna stopa procentowa +marża

18 lat od uruchomienia transzy

5.

ENEA S.A.

PKO BP S.A.

28 stycznia 2014 r., Aneks nr 3 z 28 grudnia 2022 r.

500 000

-

243 636

WIBOR 1M +marża

31 grudnia 2024 r.

6.

ENEA S.A.

Pekao S.A.

28 stycznia 2014 r., Aneks nr 3 z 28 grudnia 2022 r.

150 000

-

92 920

WIBOR 1M +marża

31 grudnia 2024 r.

7.

ENEA S.A.

PKO BP S.A.

3 października 2022 r. Aneks nr 3 z 7 grudnia 2023 r.

500 000

-

WIBOR 1M +marża dla PLN lub EURIBOR 1M+marża dla EUR

31 grudnia 2024 r.

8.

ENEA S.A.

BGK

7 września 2022 r. Aneks nr 4 z 25 lipca 2023 r.

1 250 000

645 085

-

WIBOR 1M+marża

28 lipca 2025 r.

9.

ENEA Ciepło Sp. z o.o.

NFOŚiGW

22 grudnia 2015 r.

60 075

21 095

28 036

WIBOR 3M, nie mniej niż 2 %

20 grudnia 2026 r.

10.

Pad Res Genowefa Sp. z o.o. (obecnie PV Genowefa Sp. z o.o.)

Konsorcjum banków: BNP Paribas Bank Polska i Santander Bank Polska S.A.

26 maja 2022 r.

133 928

86 686

1 973

-

WIBOR 3M +marża (kredyt terminowy)

WIBOR 1M +marża (kredyt obrotowy VAT)

31 października 2033 r.

26 maja 2024 r.

11.

Pozostałe

-

4 020

9 869

-

RAZEM

8 465 003

4 540 663

1 859 678

Koszty transakcyjne oraz efekt wyceny według efektywnej stopy procentowej

37 140

13 591

RAZEM

8 465 003

4 577 803

1 873 269

Poniżej znajduje się krótka charakterystyka istotnych umów kredytowych i pożyczek w Grupie Kapitałowej ENEA:

ENEA S.A.

27 stycznia 2023 r. ENEA S.A. podpisała umowę finansowania z konsorcjum banków, w skład którego weszły: Powszechna Kasa Oszczędności Bank Polski S.A., Bank Gospodarstwa Krajowego, Bank Polska Kasa Opieki S.A., Alior Bank S.A. oraz Bank of China (Europe) S.A. spółka akcyjna oddział w Polsce. Spółka, na podstawie tej umowy pozyskała finansowanie w łącznej kwocie do 2 500 000 tys. zł, w tym kredyt terminowy do kwoty 1 500 000 tys. zł („Kredyt A”) oraz rewolwingowy kredyt odnawialny do kwoty 1 000 000 tys. zł („Kredyt B”). Okres wymagalności wynosi 5 lat, z możliwością prolongaty o kolejne 2 lata. Jest to umowa finansowania powiązana ze zrównoważonym rozwojem. Zgodnie z zapisami umowy Spółka może przeznaczać środki udostępnione w ramach Kredytu A na finansowanie i refinansowanie nakładów inwestycyjnych Grupy Kapitałowej ENEA poniesionych w związku z budową, rozbudową, modernizacją lub utrzymaniem sieci dystrybucyjnej oraz nabyciem, rozwojem, rozbudową, finansowaniem, budową, modernizacją, konserwacją lub oddaniem do użytku jakichkolwiek odnawialnych źródeł energii. Natomiast środki z Kredytu B mogą zostać wykorzystane przez Spółkę na finansowanie bieżącej działalności oraz kapitału obrotowego Grupy Kapitałowej

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

73

ENEA z wyłączeniem: finansowania budowy, nabycia oraz rozbudowy elektrowni opalanych węglem kamiennym, a także innej działalności związanej z węglem kamiennym, w tym: wydobyciem węgla kamiennego, obrotem węglem kamiennym i refinansowaniem jakiegokolwiek zadłużenia finansowego lub wydatków, które zostały poniesione w takim celu. Po spełnieniu przez Spółkę wszystkich warunków zawieszających Kredyt A oraz Kredyt B zostały wypłacone 3 lutego 2023 r. Oprocentowanie finansowania oparte jest o zmienną stopę procentową, powiększoną o marżę (uwarunkowaną poziomem wskaźnika długu netto/EBITDA). Dodatkowo oprocentowanie dla Kredytu A jest uzależnione od wskaźników zrównoważonego rozwoju, tj. wskaźnika redukcji emisji CO 2 oraz wskaźnika zwiększenia udziału odnawialnych źródeł energii w strukturze wytwórczej Grupy Kapitałowej ENEA.

ENEA S.A. posiada również kredyty odnawialne i obrotowe, które wraz z Kredytem B, podlegały wykorzystaniu w różnym stopniu na przestrzeni roku 2023.

22 grudnia 2023 r. ENEA S.A. zawarła z Europejskim Bankiem Inwestycyjnym (EBI) umowę kredytu inwestycyjnego na kwotę 1 000 000 tys. zł. Pozyskane środki zostaną w całości przeznaczone na inwestycje w obszarze dystrybucji zgodnie ze "Strategią Rozwoju Grupy Kapitałowej ENEA do 2030 roku z perspektywą 2040 roku". Współfinansowane przez EBI inwestycje z zakresu rozwoju i modernizacji sieci dystrybucyjnej obejmą lata 2023-2025 i będą realizowane w północno-zachodniej Polsce. Środki udostępniane przez EBI mogą być wykorzystywane w walucie PLN lub EUR, a ich oprocentowanie będzie obliczane w oparciu o zmienną stopę procentową odpowiednią dla danego okresu odsetkowego i danej waluty, powiększoną o marżę lub stałą stopę procentową. Okres dostępności środków wynosi 24 miesiące od dnia zawarcia umowy, a ostateczna data spłaty będzie przypadać w terminie do 18 lat od dnia wykorzystania ostatniej transzy.

ENEA Ciepło Sp. z o.o.

Pożyczka z NFOŚiGW – umowę z 22 grudnia 2015 r. zawarto na okres od 1 kwietnia 2016 r. do 20 grudnia 2026 r. z limitem 60 075 tys. zł. Kwota wykorzystanej pożyczki oprocentowana jest w skali roku w oparciu o WIBOR 3M, nie mniej niż 2 %. Pożyczka ta została 30 listopada 2018 r. przeniesiona (wraz ze zorganizowaną częścią przedsiębiorstwa) z ENEA Wytwarzanie Sp. z o.o. do ENEA Ciepło Sp. z o.o.

Łączne zadłużenie ENEA Ciepło Sp. z o.o. z tytułu pożyczki na 31 grudnia 2023 r. wyniosło 21 095 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 28 036 tys. zł).

PAD RES Genowefa Sp. z o.o. (obecnie PV Genowefa Sp. z o.o.)

We wrześniu 2023 r. ENEA S.A. dokonała akwizycji spółki PAD RES Genowefa Sp. z o.o. (obecnie PV Genowefa Sp. z o.o.) wraz z istniejącym finansowaniem dłużnym. Spółka ta 26 maja 2022 r. zawarła z bankami BNP Paribas Bank Polska S.A. oraz Santander Bank Polska S.A. umowę kredytową z maksymalnym limitem do kwoty 133 928 tys. zł (Term Loan, Vat Loan, DSR Loan i Letter of Guarantee). Oprocentowanie kredytów jest zmienne - odpowiednio do produktu - oparte o stawkę WIBOR 1M lub 3M, powiększoną o marżę.

Programy emisji obligacji

Poniżej przedstawiono zestawienie obligacji wyemitowanych przez ENEA S.A.

Lp.

Nazwa programu emisji obligacji

Data zawarcia Programu

Kwota Programu

Wartość wyemitowanych niewykupionych obligacji

na 31 grudnia 2023

Wartość wyemitowanych niewykupionych obligacji

na 31 grudnia 2022

Oprocento -wanie

Termin wykupu

1.

Umowa Programu Emisji Obligacji zawarta z Bankiem Gospodarstwa Krajowego

15 maja 2014 r.

1 000 000

480 000

560 000

WIBOR 6M +marża

Wykup w ratach, ostatnia rata płatna w grudniu 2026 r.

2.

Umowa Programu Emisji Obligacji zawarta z PKO BP S.A., Bankiem PEKAO S.A. oraz mBankiem S.A.

30 czerwca 2014 r.

5 000 000

2 000 000

WIBOR 6M +marża

Wykup w czerwcu 2024 r.

3.

Umowa Programu Emisji Obligacji zawarta z Bankiem Gospodarstwa Krajowego

3 grudnia 2015 r.

700 000

304 448

380 558

WIBOR 6M +marża

Wykup w ratach, ostatnia rata płatna we wrześniu 2027 r.

RAZEM

6 700 000

2 784 448

2 940 558

Koszty transakcyjne oraz efekt wyceny według efektywnej stopy procentowej

16 178

23 753

RAZEM

6 700 000

2 800 626

2 964 311

W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. ENEA S.A. nie zawierała nowych umów programowych dotyczących emisji obligacji.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

74

Transakcje zabezpieczające ryzyko stopy procentowej oraz transakcje zabezpieczające ryzyko walutowe

Transakcje te zostały opisane w nocie 38.5 i 38.4.

Warunki finansowania – kowenanty

Umowy finansowania przewidują konieczność spełnienia przez ENEA S.A. i Grupę Kapitałową ENEA między innymi określonych wskaźników finansowych.

W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. Grupa Kapitałowa ENEA odnotowała przekroczenie wskaźnika zadłużenia podmiotów zależnych wynikającego z umów kredytowych zawartych z Europejskim Bankiem Inwestycyjnym, w związku z czym Spółka wystąpiła do banku z prośbą o wyrażenie zgody na czasowe złagodzenie warunków kowenantu i zgodę taką uzyskała (tzw. waiver ) w horyzoncie do czerwca 2024 r. Według stanu na 31 grudnia 2023 r. ENEA S.A. nie była zobowiązana do wcześniejszej spłaty jakiegokolwiek zadłużenia finansowego.

Zobowiązania z tytułu leasingu

Stan na 31 grudnia 2023

Stan na 31 grudnia 2022

Zobowiązania z tytułu leasingu

Odsetki

Razem

Zobowiązania z tytułu leasingu

Odsetki

Razem

Poniżej jednego roku

36 154

25 614

61 768

31 338

15 793

47 131

Od jednego do pięciu lat

153 827

125 418

279 245

124 920

96 569

221 489

Powyżej pięciu lat

504 951

430 700

935 651

500 200

288 696

788 896

Razem

694 932

581 732

1 276 664

656 458

401 058

1 057 516

Przedmiotem umów objętych przepisami MSSF 16 są umowy leasingu, prawa wieczystego użytkowania gruntów, umowy najmu dzierżawy spełniające definicję leasingu (np. powierzchnia w budynkach, stacjach, podziemne części gruntu). Grupa wyznacza czas leasingu tj. nieodwołalny okres leasingu, łącznie z: a) okresem dotyczącym opcji przedłużenia umowy leasingu, jeżeli jest wystarczająco pewne, że Grupa skorzysta z tego prawa; b) okresem dotyczącym opcji wypowiedzenia umowy leasingu, jeżeli jest wystarczająco pewne, że Grupa nie skorzysta z tego prawa. Grupa dla większości umów leasingowych, przyjmuje okres leasingu zgodny z okresem umowy. Dla umów zawartych na czas nieokreślony, Grupa ustala minimalny okres przywiązania obu stron do umowy. Jeśli Grupa nie jest w stanie określić jak długo ma zamiar korzystać ze składnika aktywów, a taki szacunek mógłby zostać potraktowany jako okres leasingu w przypadku umów na czas nieokreślony, Grupa przyjmuje, że nieodwoływalnym okresem umowy będzie okres wypowiedzenia tej umowy. W przypadku prawa do wieczystego użytkowania gruntów, Grupa określa okres leasingu zgodnie z okresem na który prawo zostało przyznane. Dla prawa do korzystania z podziemnych części gruntu przyjmuje się uśredniony okres leasingu na podstawie pozostałego, na dzień rozpoznania zobowiązania, okresu amortyzowania infrastruktury posadowionej pod powierzchnią gruntu. Przedmiotem leasingu w 2023 r. były również samochody, najem powierzchni biurowych, dzierżawa gruntów i najem miejsc parkingowych. W przypadku samochodów istnieje możliwość wykupienia. W LWB umowa wynajmu lokomotyw przewiduje miesięczną opłatę stałą za użytkowanie. Czynsz najmu może być pomniejszony proporcjonalnie za okresy, w których najemca nie użytkuje lokomotyw nie z jego winy. Umowa nie zawiera zapisów na temat możliwości przedłużenia umowy lub wykupu przedmiotu najmu po okresie dzierżawy. Umowa wynajmu kombajnu chodnikowego również przewiduje miesięczną opłatę stałą za użytkowanie. Może ona być rozwiązana jeśli kombajn nie jest używany przez co najmniej 2 miesiące.

Koszty związane z umowami leasingu

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Koszty odsetkowe od zobowiązań z tytułu leasingu

(22 795)

(17 342)

Koszty leasingu krótkoterminowego dla którego zastosowano praktyczne zwolnienie

(437)

(559)

Koszty zmiennych płatności leasingowych nieujętych w wycenie zobowiązań z tytułu leasingu

−

(3)

Bieżąca wartość przyszłych płatności z tytułu leasingu obliczana jest z zastosowaniem stopy leasingu. W przypadku, gdy stopa leasingu nie jest znana, Grupa stosuje krańcową stopę procentową, czyli stopę, którą musiałaby zapłacić, aby pożyczyć na podobnych warunkach oraz przy podobnych zabezpieczeniach, środki niezbędne do zakupu aktywa podobnego do prawa do korzystania ze składnika aktywów w podobnych warunkach ekonomicznych. Grupa ma możliwości skorzystania z praktycznego zwolnienia i może nie stosować modelu ujmowania leasingu w odniesieniu do: a) leasingu krótkoterminowego (na okres leasingu 12 miesięcy lub mniej, umowa nie zawiera prawa wykupu aktywa) b) leasingu niskocennych aktywów, których wartość początkowa w przypadku nowych aktywów nie przekracza kwoty 10 tys. zł (nawet jeśli ich wartość jest istotna po zagregowaniu). W przypadku, gdy Grupa zdecyduje się na zastosowanie zwolnienia, wówczas rozpoznaje płatności leasingowe jako koszt zgodnie z metodą liniową przez okres leasingu lub według innej metody, jeżeli lepiej odzwierciedla korzyści Grupy. Zwolnienie nie dotyczy sytuacji, w której Grupa przekazuje składnik aktywów w subleasing lub spodziewa się przekazania.

Ogólne informacje dotyczące Grupy jako leasingobiorcy

W Grupie nie występują istotne przyszłe wypływy pieniężne, które nie byłyby uwzględnione w wycenie zobowiązania leasingowego oraz kowenanty nałożone przez leasingodawców. Grupa w 2023 r. nie była stroną umowy leasingu zwrotnego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

75

31. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

Zasady rachunkowości

Zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania zaklasyfikowane jako zobowiązania finansowe ujmuje się początkowo według wartości godziwej, która odpowiada wartości nominalnej, pomniejszonej o koszty transakcyjne, a następnie wycenia się je według zamortyzowanego kosztu, metodą efektywnej stopy procentowej.

Pozostałe zobowiązania niestanowiące zobowiązań finansowych ujmuje się początkowo w wartości nominalnej i wycenia się na dzień kończący okres sprawozdawczy w kwocie wymagalnej zapłaty.

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Długoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

Zobowiązania z tytułu zakupu licencji na informację geologiczną oraz koncesji

20 604

24 699

Inne

410

7 566

Długoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania razem

21 014

32 265

Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

1 927 687

2 326 710

Zaliczki otrzymane na poczet dostaw, robót i usług

230

207 950

Zobowiązania z tytułu podatków (z wyłączeniem podatku dochodowego) i podobnych świadczeń

561 040

113 657

Zobowiązania z tytułu zakupu rzeczowych i niematerialnych aktywów trwałych

540 060

395 891

Zobowiązania z tytułu ugód sądowych

-

216 361

Zobowiązania z tytułu dywidend

4

Fundusze specjalne

594

765

Zobowiązania dotyczące depozytów na transakcje futures na prawa do emisji CO 2

-

1 772 134

Inne

241 031

132 104

Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania razem

3 270 646

5 165 576

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania razem

3 291 660

5 197 841

Zaliczki na poczet Rekompensat ujęte w powyższej tabeli w okresie porównawczym wyniosły 202 199 tys. zł. W pozycji „inne” znajdują się przed wszystkim otrzymane wadia i kaucje 124 836 tys. zł.

Transakcje futures na zakup uprawnień do emisji CO 2 zawierane są w celu zapewnienia spółkom wytwórczym Grupy odpowiedniego wolumenu uprawnień do emisji CO 2 na potrzeby późniejszego ich umorzenia. Są to transakcje rozliczane fizyczną dostawą uprawnień. Grupa nabywa zatem prawa do emisji CO 2 na własne potrzeby, dlatego, korzystając z zapisów MSSF 9, nie dokonuje wyceny tych transakcji terminowych w sprawozdaniu finansowym. Z zawarciem transakcji futures wiąże się konieczność przekazania środków pieniężnych do depozytu, który stanowi dla operatora rynku (podmiotu organizującego rynek) zabezpieczenie prawidłowego rozliczenia transakcji w dacie zapadalności transakcji futures. Jednocześnie, ze względu na charakter rozliczania kontraktów futures na zakup uprawnień do emisji CO 2 i mechanizm równania do rynku, Grupa uzyskuje (lub wydatkuje) środki pieniężne oraz wykazuje zobowiązania (lub aktywa) z tytułu otrzymania (przekazania) środków pieniężnych wynikających z dziennych wahań notowań futures na CO 2, a kwoty te są prezentowane odrębnie od wpłacanych depozytów wstępnych prezentowanych jako krótkoterminowe pozostałe należności. W rezultacie zobowiązania (aktywa) z tytułu rozliczania kontraktów futures powstają w wyniku codziennego rozliczania otwartych kontraktów (w powiązaniu z poziomem giełdowych notowań uprawnień do emisji CO 2 ), niezależnie od wysokości zabezpieczenia w postaci wpłaconych depozytów wstępnych i podlegają finalnemu rozliczeniu w dacie zamknięcia danego kontraktu i fizycznego zakupu praw do emisji CO 2 . Oznacza to, że w dacie zamknięcia kontraktu Grupa przekazuje środki pieniężne w wysokości uzgodnionej w kontrakcie ceny wykonania skorygowanej o otrzymane (przekazane) środki pieniężne z tytułu dziennych rozliczeń. Jednocześnie Grupa otrzymuje środki pieniężne z tytułu zwrotu depozytu wstępnego. Zgodnie z warunkami umów dotyczących kontraktów futures na zakup uprawnień do emisji CO 2 rozliczenie może nastąpić w kwocie netto (tj. poprzez rozliczenie z przekazanym depozytem wstępnym) wyłącznie w przypadku wystąpienia sytuacji niewywiązania się przez strony transakcji ze zobowiązań umownych.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

76

32. Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych

Zasady rachunkowości

Krótkoterminowe świadczenia pracownicze

Do krótkoterminowych świadczeń pracowniczych Grupa zalicza między innymi: wynagrodzenia miesięczne, wynagrodzenia z tytułu premii rocznej, prawo do ulgowej odpłatności za nabycie energii, krótkoterminowe płatne nieobecności (wynagrodzenie za niewykorzystane urlopy) wraz z należnymi składkami na ubezpieczenia społeczne, nagrodę na Dzień Energetyka oraz zobowiązania wynikające z Programu Dobrowolnych Odejść.

Zobowiązanie z tytułu krótkoterminowych (kumulowanych) płatnych nieobecności jest ujmowane, nawet jeżeli płatne nieobecności nie uprawniają do ekwiwalentu pieniężnego. Grupa ustala przewidywany koszt kumulowanych płatnych nieobecności jako dodatkową kwotę, którą zgodnie z przewidywaniami zapłaci w wyniku niewykorzystanego uprawnienia ustalonego na dzień bilansowy.

Pozostałe zobowiązania są wyceniane w kwocie wymagającej zapłaty.

Długoterminowe świadczenia pracownicze

Na mocy porozumienia zawartego pomiędzy reprezentantami pracowników a reprezentantami Grupy, pracownikom Grupy Kapitałowej przysługują określone świadczenia z innych tytułów niż wynagrodzenie za pracę. Świadczenia te finansowane są w całości przez Grupę. Do oszacowania zobowiązań z tytułu tych świadczeń stosuje się metody aktuarialne.

Programy określonych świadczeń

Zgodnie z zakładowymi regulaminami wynagradzania, pracownicy Grupy mają prawo do następujących świadczeń po okresie zatrudnienia :

− odpraw emerytalno-rentowych – wypłacanych jednorazowo, w momencie przejścia na emeryturę lub rentę,

− odpraw pośmiertnych – w razie śmierci pracownika w czasie trwania stosunku pracy lub w czasie pobierania po jego rozwiązaniu zasiłku z tytułu niezdolności do pracy wskutek choroby, rodzinie przysługuje od pracodawcy odprawa pośmiertna,

− ekwiwalentu pieniężnego wynikającego z prawa do ulgowej odpłatności za nabycie energii elektrycznej,

− świadczeń z Zakładowego Funduszu Świadczeń Socjalnych.

Powyższe rezerwy stanowią program określonych świadczeń po okresie zatrudnienia.

Wartość bieżąca rezerw na świadczenia pracownicze po okresie zatrudnienia na każdy dzień bilansowy jest obliczana przez niezależnego aktuariusza przy zastosowaniu metod aktuarialnych. Rezerwy obliczane są metodą indywidualną, dla każdego pracownika osobno. Naliczone zobowiązania są równe zdyskontowanym płatnościom, które w przyszłości zostaną dokonane, z uwzględnieniem rotacji zatrudnienia i dotyczą okresu do dnia bilansowego. Informacje demograficzne oraz informacje o rotacji zatrudnienia oparte są o dane historyczne.

Zyski i straty aktuarialne z wyceny zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia ujmowane są w całości w innych całkowitych dochodach.

Nagrody jubileuszowe

Do innych długoterminowych świadczeń pracowniczych Grupa zalicza nagrody jubileuszowe. Wysokość tych nagród zależy od stażu pracy oraz wysokości otrzymywanego przez pracownika wynagrodzenia. Do oszacowania zobowiązań z tego tytułu stosuje się metody aktuarialne. Zyski i straty aktuarialne są w całości ujmowane w zysku lub stracie bieżącego okresu.

Program określonych składek

1) Składki ubezpieczeń społecznych.

System ubezpieczeń społecznych działa na zasadach programu państwowego, zgodnie z którym na Grupie ciąży obowiązek zapłaty składek na ubezpieczenia społeczne dla pracowników w momencie, gdy stają się one należne. Grupa nie jest zobowiązana ani prawnie ani zwyczajowo do wypłaty przyszłych świadczeń z tytułu ubezpieczeń społecznych. Grupa ujmuje koszt składek dotyczących bieżącego okresu w zysku lub stracie bieżącego okresu jako koszt świadczeń pracowniczych.

2) Pracowniczy Program Emerytalny.

Zgodnie z załącznikiem do Zakładowego Układu Zbiorowego Pracy Grupa prowadzi Pracowniczy Program Emerytalny w formie grupowego ubezpieczenia pracowników z funduszem kapitałowym na zasadach

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

77

określonych w ustawie i wynegocjowanych ze stroną związkową.

Z Pracowniczego Programu Emerytalnego mogą korzystać pracownicy Grupy po roku pracy niezależnie od rodzaju umowy o pracę.

Grupa ujmuje koszt składek na PPE dotyczących bieżącego okresu w zysku lub stracie jako koszt świadczeń pracowniczych.

Istotne osądy i szacunki

Przyjęto wycenę rezerw na długoterminowe świadczenia pracownicze sporządzoną poprzez określenie salda zobowiązań na koniec okresu sprawozdawczego z tytułu przewidywanych przyszłych wypłat świadczeń, obliczoną metodą aktuarialną przez niezależnego aktuariusza. Na dokonany szacunek mają wpływ stopa dyskontowa oraz tempo długookresowego wzrostu wynagrodzeń.

Szacowanie zobowiązań z tytułu następujących świadczeń dokonywane jest przez aktuariusza:

− wypłata nagród jubileuszowych,

− wypłata świadczeń emerytalno-rentowych,

− odprawy pośmiertne,

− prawo do ulgowej odpłatności za energię elektryczną,

− odpis na Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych.

Do obliczeń przyjmuje się podstawowe dane indywidualnie dla poszczególnych pracowników zatrudnionych w Grupie Kapitałowej wg stanu na dany dzień sprawozdawczy (z uwzględnieniem płci zatrudnionego), z następujących obszarów:

− wiek zatrudnionego,

− staż pracy w Grupie,

− staż pracy ogółem,

− wynagrodzenie, stanowiące podstawę wymiaru wysokości nagrody jubileuszowej i odprawy emerytalno-rentowej.

Założenia aktuarialne wykorzystywane do obliczenia szacunków zostały przedstawione poniżej.

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń i pozostałe

633 257

466 902

Rezerwa na Program Dobrowolnych Odejść

454

Odprawy emerytalne i rentowe

245 337

219 184

Prawo do ulgowej odpłatności za nabycie energii po przejściu na emeryturę

424 683

333 421

Odpis na ZFŚS dla emerytowanych pracowników

89 636

62 113

Odprawy pośmiertne

29 070

25 631

Nagrody jubileuszowe

498 262

432 557

Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych razem

1 920 699

1 540 262

Długoterminowe

1 158 329

962 783

Krótkoterminowe

762 370

577 479

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

78

Zmiany w okresie 12 miesięcy do 31 grudnia 2023

Odprawy emerytalne i rentowe

Prawo do ulgowej odpłatności za nabycie energii po przejściu na emeryturę

Odpis na ZFŚS dla emerytowanych pracowników

Odprawy pośmiertne

Nagrody jubileuszowe

Razem

Stan na 1 stycznia 2023

219 184

333 421

62 113

25 631

432 557

1 072 906

Zmiany ujęte w zyskach lub stratach, w tym:

23 866

29 416

6 123

3 157

125 303

187 865

koszty bieżącego zatrudnienia

11 521

8 810

2 310

1 647

31 758

56 046

koszty przeszłego zatrudnienia

647

-

(5)

15

54

711

koszty odsetek

11 698

20 606

3 818

1 495

24 806

62 423

straty aktuarialne netto na skutek zmian założeń finansowych

-

32 426

zyski aktuarialne netto na skutek zmian założeń demograficznych

-

(502)

straty aktuarialne netto na skutek korekt założonych ex- post

-

36 761

Zmiany ujęte w innych składnikach całkowitego dochodu, w tym:

24 783

75 839

24 146

1 172

-

125 940

straty aktuarialne netto na skutek zmian założeń finansowych

18 428

119 539

12 376

2 132

-

152 475

(zyski)/straty aktuarialne netto na skutek zmian założeń demograficznych

(22)

56

(159)

(275)

-

(400)

straty/(zyski) aktuarialne netto na skutek korekt założonych ex-post

6 377

(43 756)

11 929

(685)

-

(26 135)

Zmniejszenie zobowiązania z tytułu wypłat świadczeń (wartość ujemna)

(22 496)

(13 993)

(2 746)

(890)

(59 598)

(99 723)

Razem zmiany

26 153

91 262

27 523

3 439

65 705

214 082

Stan na 31 grudnia 2023

245 337

424 683

89 636

29 070

498 262

1 286 988

Długoterminowe

204 746

405 577

85 559

26 020

436 427

1 158 329

Krótkoterminowe

40 591

19 106

4 077

3 050

61 835

128 659

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

79

Zmiany w okresie 12 miesięcy do 31 grudnia 2022

Odprawy emerytalne i rentowe

Prawo do ulgowej odpłatności za nabycie energii po przejściu na emeryturę

Odpis na ZFŚS dla emerytowanych pracowników

Odprawy pośmiertne

Nagrody jubileuszowe

Razem

Stan na 1 stycznia 2022

211 380

320 963

87 948

24 092

415 540

1 059 923

Zmiany ujęte w zyskach lub stratach, w tym:

18 499

18 444

6 179

2 417

81 632

127 171

koszty bieżącego zatrudnienia

11 940

7 115

3 054

1 608

30 913

54 630

koszty przeszłego zatrudnienia

(85)

(74)

(28)

−

117

(70)

koszty odsetek

6 644

11 403

3 153

809

13 601

35 610

zyski aktuarialne netto na skutek zmian założeń finansowych

−

(32 291)

zyski aktuarialne netto na skutek zmian założeń demograficznych

−

(69)

straty aktuarialne netto na skutek korekt założonych ex- post

−

69 361

Zmiany ujęte w innych składnikach całkowitego dochodu, w tym:

8 884

9 583

(28 518)

695

−

(9 356)

(zyski)/straty aktuarialne netto na skutek zmian założeń finansowych

(28 254)

56 839

(25 045)

(2 564)

−

976

straty/(zyski) aktuarialne netto na skutek zmian założeń demograficznych

212

(8 099)

(2 853)

1 096

−

(9 644)

straty/(zyski) aktuarialne netto na skutek korekt założonych ex-post

36 926

(39 157)

(620)

2 163

−

(688)

Zmniejszenie zobowiązania z tytułu wypłat świadczeń (wartość ujemna)

(19 579)

(15 569)

(3 496)

(1 573)

(64 615)

(104 832)

Razem zmiany

7 804

12 458

(25 835)

1 539

17 017

12 983

Stan na 31 grudnia 2022

219 184

333 421

62 113

25 631

432 557

1 072 906

Długoterminowe

180 036

319 013

59 417

23 003

381 314

962 783

Krótkoterminowe

39 148

14 408

2 696

2 628

51 243

110 123

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

80

Założenia aktuarialne

Założenia

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Długookresowa przewidywana roczna stopa wzrostu wynagrodzeń

2,61% w 2024 r., 4,1% w roku 2025 r., 3,1% w 2026 r., 2,5% w następnych latach

13,3% w 2023 r., 7,75% w roku 2024 r., 3,1% w 2025 r., 2,5% w następnych latach

Przewidywana stopa wzrostu wartości odpisu na ZFŚS

9,3% w 2025 r., 6,8% w 2026 r., 6,2% w 2027 r. 5,0% w 2028 r., 5,1% w latach 2029-2031, 5,0% w pozostałych latach prognozy

28,1% w 2024 r., 11,9% w 2025 r., 7,6% w 2026 r. 5,9% w 2027 r., 6,0% w 2028 r., 5,5% w 2029 r., 5,4% w pozostałych latach prognozy

Stopa dyskontowa

5,3%

6,5%

Wartość ekwiwalentu energetycznego

2 083,26 zł

1 764,63 zł

Wzrost wartości ekwiwalentu pieniężnego wypłacanego w ramach ulgowej odpłatności za energię

0,0% w 2024 r., 101,2% w 2025 r., 0,7% w 2026 r., 0,8% w 2027 r., 0,9% w 2028 r., 1,0% w 2029 r., 1,1% w 2030 r., w kolejnych latach na poziomie 2,5%

34,4% w 2023 r., 64,9% w 2024 r., -0,8% w 2025 r., -0,7% w latach 2026- 2028, -0,6% w 2029 r., w kolejnych latach na poziomie 2,5%

Przeciętne miesięczne wynagrodzenie przyjęte do wyliczenia zobowiązania ZFŚS

6 524,07 zł

4 434,58 zł

Analiza wrażliwości dla programów określonych świadczeń

Programy określonych świadczeń:

Wpływ zmiany założenia aktuarialnego na wysokość zobowiązania z tytułu programów określonych świadczeń

+ 1 pp

- 1 pp

Stopa dyskonta

(74 848)

90 304

Stopa przewidywanego wzrostu wynagrodzeń

32 003

(27 450)

Średni wzrost wartości ekwiwalentu pieniężnego dla ulgowej odpłatności za energię elektryczną

52 180

(43 242)

Zapadalność zobowiązania z tytułu programów określonych świadczeń

Stan na

Średni ważony okres obowiązywania zobowiązania z tytułu programów określonych świadczeń (w latach)

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Odprawy emerytalne i rentowe

11,7

11,0

Odprawy pośmiertne

10,4

6,9

Prawo do ulgowej odpłatności za nabycie energii po przejściu na emeryturę

12,3

11,7

Odpis na ZFŚS dla emerytowanych pracowników

14,0

13,2

33. Rezerwy

Zasady rachunkowości

Rezerwy tworzone są, gdy na spółkach Grupy ciąży obecny obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń przeszłych i prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne oraz można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego obowiązku.

Rezerwy na zobowiązania wycenia się w uzasadnionej, wiarygodnie oszacowanej wartości. Imiennie tworzone są rezerwy na przewidywane straty związane z sądowym powództwem zgłoszonym przeciwko Grupie. Kwota, na którą tworzona jest rezerwa, stanowi najbardziej właściwy szacunek nakładów niezbędnych do wypełnienia obecnego

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

81

obowiązku na dzień bilansowy. Koszt ich utworzenia ujmowany jest w pozostałych kosztach operacyjnych.

Wykorzystanie uprzednio utworzonej rezerwy na pewne lub o dużym stopniu prawdopodobieństwa przyszłe zobowiązania księguje się w momencie powstania tych zobowiązań na zmniejszenie rezerwy.

Niewykorzystane rezerwy, w przypadku zmniejszenia lub ustania ryzyka uzasadniającego ich utworzenie, zwiększają odpowiednio przychody finansowe lub pozostałe przychody operacyjne.

Grupa tworzy również rezerwy na tzw. umowy rodzące obciążenia, jeżeli koszty wypełnienia obowiązku wynikającego z umowy przewyższają korzyści, które (według przewidywań) będą uzyskane na mocy tej umowy.

Grupa tworzy również rezerwy na roszczenia o charakterze przedsądowym zgłoszone przez właścicieli nieruchomości, na których znajdują się sieci dystrybucyjne wraz z urządzeniami, oraz na inne potencjalne roszczenia związane z posadowieniem majątku sieciowego Grupy na nieruchomościach, do których Grupa nie posiada tytułu prawnego. Szacowanie wartości odszkodowań obejmuje potencjalną wypłatę odszkodowań za tzw. bezumowne korzystanie z gruntu lub czynszu dzierżawnego i dokonywane jest przez służby techniczne.

Rezerwa na świadectwa pochodzenia energii oraz świadectwa efektywności energetycznej

Grupa tworzy rezerwy w związku z obowiązkiem przedstawienia do umorzenia świadectw pochodzenia energii i świadectw efektywności energetycznej lub koniecznością uiszczenia opłat zastępczych.

Podstawą do określenia rezerw na umorzenie świadectw pochodzenia energii dla każdego z walorów jest ilość świadectw pochodzenia stanowiąca różnicę między ilością świadectw wymaganą do umorzenia zgodnie z wymogami Prawa energetycznego, a ilością świadectw umorzonych na dany dzień sprawozdawczy.

Podstawą do określenia rezerw na umorzenie świadectw efektywności energetycznej jest ilość świadectw wyrażona w tonach oleju ekwiwalentnego stanowiącą różnicę między ilością świadectw wymaganą do umorzenia zgodnie z wymogami Ustawy o efektywności energetycznej, a ilością świadectw umorzonych na dzień sprawozdawczy.

Rezerwę wycenia się:

1) w pierwszej kolejności w oparciu o cenę nabycia dla posiadanych, ale nie umorzonych na dzień bilansowy świadectw efektywności energetycznej,

2) w drugiej kolejności w oparciu o cenę nabycia wynikającą z zawartych przez Grupę umów zakupu, w zakresie tej części świadectw, które Grupa planuje otrzymać w pierwszej kolejności,

3) w trzeciej kolejności w oparciu o średnioważoną cenę w transakcjach sesyjnych zawartych na Rynku Praw Majątkowych prowadzonym przez Towarową Giełdę Energii S.A. w trakcie miesiąca, w którym przypada dzień sprawozdawczy, na który ustalana jest wartość rezerwy,

4) a w przypadku braku takich transakcji lub w przypadku niedoboru na rynku uniemożliwiających Grupie nabycie wystarczającej ilości praw wymaganych do realizacji obowiązku, brakująca ilość rezerwy wyceniana jest w oparciu o jednostkową opłatę zastępczą dla danego roku obrotowego.

Rezerwa na świadectwa pochodzenia zostanie zrealizowana w I i II kwartale 2024 r.

Rezerwa na likwidację zakładu górniczego

Rezerwę na przyszłe koszty związane z likwidacją zakładu górniczego tworzy się w oparciu o obowiązki wynikające z ustawy „Prawo geologiczne i górnicze” nakładające na przedsiębiorstwo górnicze obowiązek likwidacji zakładów górniczych po zakończeniu eksploatacji, w wysokości przewidywanych kosztów związanych z:

− zabezpieczeniem lub likwidacją wyrobisk górniczych oraz obiektów i urządzeń zakładu górniczego,

− zabezpieczeniem niewykorzystanej części złoża kopaliny,

− zabezpieczeniem sąsiednich złóż kopalin,

− zabezpieczeniem wyrobisk sąsiednich zakładów górniczych,

− przedsięwzięciem niezbędnych środków w celu ochrony środowiska oraz rekultywacji gruntów i zagospodarowania terenów po działalności górniczej.

Kwotę rezerwy wykazuje się w bieżącej wartości nakładów, które – jak się oczekuje – będą niezbędne do wypełnienia obowiązku. Stosuje się wówczas stopę procentową przed opodatkowaniem, która odzwierciedla bieżącą ocenę rynku odnośnie do wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko związane konkretnie z danym składnikiem zobowiązań. Zwiększenie rezerwy związane z upływem czasu jest rozpoznawane jako koszty odsetkowe. Zmiany wysokości rezerw związane z aktualizacją szacunków ich dotyczących (stopa inflacji, spodziewana nominalna wartość nakładów na likwidację) w odniesieniu do rezerwy na likwidację zakładu górniczego ujmowane są jako korekta wartości aktywów trwałych objętych obowiązkiem likwidacji.

Istotne osądy i szacunki

Rezerwa na bezumowne korzystanie z nieruchomości

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

82

Wycena obejmuje oszacowanie potencjalnej wypłaty odszkodowań za tzw. bezumowne korzystanie z gruntu i czynszu dzierżawnego. Szacowanie rezerwy na roszczenia z tytułu bezumownego korzystania z nieruchomości odbywa się z zastosowaniem podejścia tzw. etapowości i wag, tj. prawdopodobieństwa przegrania sporu i konieczności spełnienia roszczenia. Rozmiar zasądzonych odszkodowań z tytułu roszczeń z bezumownego korzystania z nieruchomości może być dla Grupy znaczący z uwagi na liczbę przedmiotowych nieruchomości, jednak Grupa nie jest w stanie oszacować maksymalnej kwoty odszkodowań. Grupa Kapitałowa, m.in. w związku z określaniem tzw. korytarzy przesyłowych, oszacowała i uwzględniła w wysokości utworzonej rezerwy również odszkodowania z tytułu bezumownego korzystania z nieruchomości, na których posadowiony jest majątek sieciowy (linie elektroenergetyczne), co do których na dzień sprawozdawczy nie zostały przedstawione jeszcze żadne roszczenia. Istnieje duża niepewność co do czasu realizacji tej rezerwy.

Rezerwa na inne zgłoszone roszczenia

Grupa wykazuje w tej pozycji rezerwy na sprawy sądowe niezwiązane z bezumownym korzystaniem z gruntów. Czas wypływu korzyści ekonomicznych z tytułu tych rezerw nie jest możliwy do oszacowania.

Rezerwa na rekultywację składowiska

Grupa po zapełnieniu lub zamknięciu składowiska żużla i popiołu ma obowiązek dokonania rekultywacji terenu. Ze względu na fakt, iż Grupa posiada duże, niezapełnione obszary składowiska, przewiduje się, że obowiązek rekultywacji powstanie w 2060 r. Istotnymi czynnikami wpływającymi na wartość rezerwy na rekultywację są stopy dyskontowe, inflacja i koszt rekultywacji 1 ha.

Rezerwa na zakup praw do emisji CO 2

Wysokość rezerwy określana jest w oparciu o wartość uprawnień płatnych i darmowych ujętych w ewidencji na dzień bilansowy. Rezerwę w pierwszej kolejności tworzy się na podstawie wartości uprawnień posiadanych przez Grupę wykazanych na dany dzień sprawozdawczy. W przypadku, gdyby zapotrzebowanie na uprawnienia nie było pokryte ilością posiadanych praw do emisji CO 2 , na ilość niepokrytej szacowanej emisji tworzy się rezerwę na podstawie cen zakupu uprawnień w kontraktach terminowych. W przypadku, gdyby zapotrzebowanie na uprawnienia nie było pokryte ilością ujętych w bilansie uprawnień zakupionych na termin, na ilość niepokrytej szacowanej emisji tworzy się rezerwę na podstawie kwotowań rynkowych na dzień sprawozdawczy. Rezerwa kosztowa na umorzenie uprawnień do emisji CO 2 szacowana jest na podstawie średnioważonej ceny zapasu. Na dzień bilansowy, na podstawie wykonanej i planowanej emisji CO 2 oraz na podstawie wykonanej i planowanej kontraktacji CO 2 szacowany jest zapas CO 2 (wolumenowo i wartościowo) na koniec roku sprawozdawczego a następnie wyznaczana jest średnioważona cena zapasu. Oszacowaną ceną zapasu wyznacza się wysokość rezerwy na dzień bilansowy w okresie sprawozdawczym poprzez iloczyn tej ceny i wysokości wykonanej emisji.

Rezerwa na koszty likwidacji zakładu górniczego

Grupa tworzy rezerwę na koszty likwidacji zakładu górniczego, do których jest zobligowana istniejącymi przepisami prawa. Główne założenia wykorzystywane przy ustalaniu kosztów z tytułu likwidacji zakładu górniczego zawierają założenia odnośnie okresu żywotności kopalni, przewidywanej inflacji oraz długoterminowych stóp dyskontowych. Wszelkie zmiany tych założeń wpływają na wartość księgową rezerwy. Wysokość kosztów likwidacji zakładu górniczego wyliczana jest przez niezależną firmę doradczą z wykorzystaniem danych historycznych, dotyczących kosztów likwidacji zakładów górniczych sektora górnictwa węgla kamiennego w Polsce. Czas realizacji tej rezerwy jest trudny do określenia.

Rezerwa na roszczenia z tytułu rozwiązanych umów na zakup praw majątkowych

Ujęcie wymaga dokonania najbardziej właściwego szacunku obejmującego potencjalną wypłatę odszkodowań z tytułu rozwiązania umów na zakup praw majątkowych (nota 43.6). Czas realizacji tej rezerwy jest trudny do określenia.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

83

Zmiana stanu rezerw na zobowiązania i inne obciążenia

Za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r.:

Rezerwa na bezumowne korzystanie z gruntów

Rezerwa na inne zgłoszone roszczenia

Rezerwa na rekultywację składowiska

Rezerwa na świadectwa pochodzenia energii

Rezerwa na zakup praw do emisji CO 2

Likwidacja zakładu górniczego

Rezerwa na umowy rodzące obciążenia

Pozostałe

Razem

Stan na 1 stycznia 2023

193 353

134 044

53 309

206 155

5 499 532

146 963

664 818

235 762

7 133 936

Odwrócenie dyskonta i zmiana stopy dyskontowej

-

3 486

-

9 553

-

−

13 039

Zwiększenie istniejących rezerw

71 696

16 215

10 433

136 887

6 586 047

-

154 374

30 764

7 006 416

Wykorzystanie rezerw

(17 980)

(22 876)

-

(178 252)

(5 548 634)

-

(368 296)

(17 753)

(6 153 791)

Rozwiązanie niewykorzystanej rezerwy

(365)

(297)

-

(3 553)

(41)

(3 048)

-

233

(7 071)

Stan na 31 grudnia 2023

246 704

127 086

67 228

161 237

6 536 904

153 468

450 896

249 006

7 992 529

Długoterminowe

1 132 534

Krótkoterminowe

6 859 995

Za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2022 r.:

Rezerwa na bezumowne korzystanie z gruntów

Rezerwa na inne zgłoszone roszczenia

Rezerwa na rekultywację składowiska

Rezerwa na świadectwa pochodzenia energii

Rezerwa na zakup praw do emisji CO 2

Likwidacja zakładu górniczego

Rezerwa na umowy rodzące obciążenia

Pozostałe

Razem

Stan na 1 stycznia 2022

213 578

299 654

62 860

377 643

2 859 300

120 810

250 103

324 422

4 508 370

Odwrócenie dyskonta i zmiana stopy dyskontowej

(22 039)

-

(7 861)

-

4 470

-

−

(25 430)

Zwiększenie istniejących rezerw

4 166

23 666

505

184 077

5 562 046

21 683

1 594 199

32 524

7 422 866

Wykorzystanie rezerw

(2 280)

(187 410)

-

(355 532)

(2 918 999)

-

(1 179 484)

(70 411)

(4 714 116)

Rozwiązanie niewykorzystanej rezerwy

(72)

(1 866)

(2 195)

(33)

(2 815)

-

(50 773)

(57 754)

Stan na 31 grudnia 2022

193 353

134 044

53 309

206 155

5 499 532

146 963

664 818

235 762

7 133 936

Długoterminowe

946 088

Krótkoterminowe

6 187 848

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

84

Opis istotnych roszczeń oraz zobowiązań warunkowych został przedstawiony w nocie 43.

Rezerwa na zakup praw do emisji CO 2

Na 31 grudnia 2023 r. wartość rezerwy dotyczącej praw do emisji CO 2 wyniosła 6 536 904 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 5 499 532 tys. zł). Czas realizacji tej rezerwy to rok 2024. Wzrost rezerwy był spowodowany wzrostem cen rynkowych uprawnień do emisji CO 2 (rezerwa szacowana jest na podstawie średnioważonej ceny zapasu). Ilościowe informacje dotyczące praw do emisji CO 2 zostały przedstawione w nocie 19.

Rezerwa na umowy rodzące obciążenia

17 grudnia 2022 r. Prezes Urzędu Regulacji Energetyki (Prezes URE) zatwierdził taryfę dla energii elektrycznej dla zespołu grup taryfowych G na okres od 1 stycznia 2023 r. do 31 grudnia 2023 r. (Taryfa). Prezes URE zatwierdził cenę sprzedaży energii elektrycznej dla odbiorców w grupach taryfowych G dla ENEA S.A., na poziomie średnio 1 050,58 zł za MWh, po uprzedniej korekcie in minus wysokości Taryfy określonej w pierwszym złożonym przez Spółkę wniosku w tej sprawie. Wysokość Taryfy nie pokrywa w pełni szacowanych przez Spółkę, na podstawie już zawartych kontraktów oraz wyceny otwartej pozycji, uzasadnionych kosztów zakupu energii elektrycznej. Mając powyższe na uwadze oraz działając zgodnie z MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe, Spółka zidentyfikowała konieczność utworzenia w 2022 r. rezerwy na umowy rodzące obciążenia dla odbiorców z grup taryfowych G w wysokości 368 295 tys. zł. W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. ENEA S.A. wykorzystała rezerwę w całości.

9 września 2023 r. weszło w życie rozporządzenie Ministra Klimatu i Środowiska zmieniające rozporządzenie w sprawie sposobu kształtowania i kalkulacji taryf oraz sposobu rozliczeń w obrocie energią elektryczną. Rozporządzenie wprowadza mechanizm obniżenia należności od gospodarstw domowych wobec przedsiębiorstw energetycznych wykonujących działalność gospodarczą w zakresie obrotu energią elektryczną za 2023 r. Mając powyższe na uwadze oraz działając zgodnie z MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe, Spółka zidentyfikowała konieczność utworzenia na 30 września 2023 r. rezerwy w wysokości 263 998 tys. zł na umowy rodzące obciążenia dla każdego punktu poboru energii elektrycznej w gospodarstwie domowym, którego rozliczenie obejmie rok 2023 przy założeniu, że zostanie spełniony jeden z warunków określonych w rozporządzeniu. Na 31 grudnia 2023 r. rezerwa została w pełni wykorzystana w ramach wystawionych not korygujących, a wpływ tej sytuacji w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym został odzwierciedlony poprzez pomniejszenie przychodów ze sprzedaży energii elektrycznej.

Zasady rozliczeń z prosumentami reguluje Ustawa z 20 lutego 2015 r. o odnawialnych źródłach energii Dz. U. 2015 poz. 478 z późniejszymi zmianami. System net-meteringu zakłada, iż w ramach rozliczenia opustu na energii wprowadzanej przez prosumenta do sieci, ENEA S.A. pokrywa za prosumenta zmienne opłaty dystrybucyjne (prosument jest z nich zwolniony), co w efekcie generuje ujemne wyniki finansowe dla Spółki. Zgodnie z nowelizacją ustawy o odnawialnych źródłach energii, prosumenci, którzy dokonali zgłoszenia przyłączenia mikroinstalacji do sieci dystrybucyjnej do 31 marca 2022 r. nabyli prawo do 15-letniego rozliczania energii w ramach systemu wsparcia (system net-meteringu). Według stanu na 31 grudnia 2023 r. Spółka miała zawartych prawie 137 tys. umów z prosumentami. Mając powyższe na uwadze oraz działając zgodnie z MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe , Grupa na 31 grudnia 2023 r. zidentyfikowała konieczność zwiększenia rezerwy o kwotę 154 373 tys. zł do łącznej kwoty 450 896 tys. zł. Zwiększenie rezerwy ma na celu odzwierciedlenie wpływu spodziewanych, przyszłych strat ponoszonych w związku z realizacją umów kompleksowych zawartych z prosumentami.

Pozostałe rezerwy dotyczą głównie potencjalnych zobowiązań związanych z majątkiem sieciowym wynikających z różnic w interpretacjach przepisów 207 756 tys. zł (na dzień 31 grudnia 2022 r. 196 136 tys. zł), a czas realizacji tej rezerwy jest trudny do określenia, jednak w sprawozdaniu przyjęto, że nie zrealizuje się ona w okresie krótszym niż 12 miesięcy.

34. Rozliczenia dochodu z tytułu dotacji oraz usług modernizacji oświetlenia drogowego

Zasady rachunkowości

Dotacje

Grupa otrzymuje dotacje w formie środków trwałych oraz w formie refundacji wydatków poniesionych na środki trwałe. Dotacje ujmowane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako przychody przyszłych okresów, jeśli istnieje wystarczająca pewność ich otrzymania oraz Grupa spełni warunki z nimi związane. Dotacje otrzymane w związku z ponoszonymi przez Grupę kosztami są ujmowane jako przychód w rachunku zysków lub strat w okresach, w których ponoszone są związane z nimi koszty. Dotacje otrzymywane jako zwrot poniesionych przez Grupę nakładów inwestycyjnych, są systematycznie, proporcjonalnie do odpisów amortyzacyjnych, ujmowane jako pozostałe przychody operacyjne w sprawozdaniu z zysków lub strat przez okres użytkowania aktywa. Ujęcie dotacji w sprawozdaniu finansowym uzależnione jest od przeznaczenia uzyskanego dofinansowania, np.:

− dotacje otrzymane i przeznaczone na nabycie lub wytworzenie aktywów trwałych wykazywane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako przychody przyszłych okresów,

− dotacje na inne cele niż wskazane powyżej ujmuje się w sprawozdaniu z zysków lub strat jako pozostałe przychody operacyjne.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

85

Rozliczenia dochodu z tytułu dotacji oraz usług modernizacji oświetlenia drogowego

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Długoterminowe

Rozliczenia międzyokresowe przychodów z tytułu dotacji

479 183

375 376

Rozliczenie międzyokresowe przychodów z tytułu usług modernizacji oświetlenia drogowego

136 344

118 528

Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe przychodów razem

615 527

493 904

Krótkoterminowe

Rozliczenia międzyokresowe przychodów z tytułu dotacji

19 162

14 478

Rozliczenie międzyokresowe przychodów z tytułu usług modernizacji oświetlenia drogowego

6 882

5 903

Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe przychodów razem

26 044

20 381

Harmonogram rozliczenia międzyokresowego przychodów

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Do jednego roku

26 044

20 381

Od jednego do pięciu lat

98 755

79 536

Powyżej pięciu lat

516 772

414 368

Rozliczenia międzyokresowe przychodów razem

641 571

514 285

W pozycji „rozliczenia międzyokresowe przychodów z tytułu dotacji” Grupa ujmuje przede wszystkim dotacje unijne i z NFOŚiGW na rozwój infrastruktury energetycznej i ciepłowniczej. Dotacje dotyczą głównie inwestycji oraz prowadzenia prac badawczo-rozwojowych. Każda dotacja przyznawana jest na podstawie odrębnej umowy, z której wynika szereg obowiązków. Wykonawcy muszą być wyłonieni na podstawie przejrzystych procedur, które podlegają badaniom przez instytucje finansujące. Wydatki, na podstawie których przyznawana jest dotacja muszą spełniać kryteria kwalifikowalności, które są bardzo szczegółowe i różnią się w zależności od typu realizowanego projektu (inwestycyjny/B+R). W większości przypadków dotacje przyznawane są w formie refundacji poniesionych wydatków kwalifikowalnych. Sporadycznie występują zaliczki. Każda umowa zawiera też obowiązki informacyjne a także obowiązek utrzymania rezultatów w tak zwanym okresie trwałości, który w przypadku dużych przedsiębiorstw wynosi 5 lat.

Grupa zawiera umowy na świadczenie usług oświetleniowych na rzecz Gmin, na których ciąży obowiązek zapewnienia oświetlenia miejsc publicznych. Usługa oświetleniowa świadczona przez Grupę obejmuje eksploatację oświetlenia drogowego, jednocześnie Grupa świadczy także obowiązki w zakresie dostaw energii. Usługa oświetleniowa świadczona jest w sposób ciągły. Grupa świadczy usługi oświetleniowe przy użyciu posiadanego majątku oświetleniowego (sieci oświetlenia drogowego). Ponadto Grupa świadczy usługę poprawy jakości i efektywności oświetlenia drogowego. Usługa obejmuje modernizację lub rozbudowę majątku oświetleniowego ze środków Grupy. Dzięki temu Gminy kupują usługę oświetleniową o podwyższonym standardzie. Grupa otrzymuje również majątek oświetleniowy od Gmin lub innych podmiotów. W związku z powyższym, zdaniem Grupy, zawarte umowy dotyczące poprawy jakości i efektywności oświetlenia drogowego, otrzymania infrastruktury oświetleniowej oraz jej eksploatacji należy traktować łącznie. W rezultacie, Grupa dokonuje rozliczenia przychodów z tytułu poprawy jakości i efektywności oświetlenia drogowego i przychodów z tytułu nieodpłatnie otrzymanego majątku oświetleniowego proporcjonalnie do okresu ekonomicznej użyteczności powstałych środków trwałych.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

86

Instrumenty finansowe i zarządzanie ryzykiem finansowym

35. Instrumenty finansowe i wartość godziwa

Zasady rachunkowości

Aktywa finansowe

Grupa zalicza swoje instrumenty finansowe do następujących kategorii:

− aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,

− instrumenty kapitałowe wyceniane przez inne całkowite dochody,

− aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie,

− aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

a) Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują:

− aktywa finansowe przeznaczone do obrotu (m.in. instrumenty pochodne, dla których nie jest stosowana rachunkowość zabezpieczeń),

− aktywa finansowe wyznaczone dobrowolnie do tej kategorii,

− aktywa finansowe niespełniające definicji podstawowej umowy pożyczki, w tym instrumenty kapitałowe jak akcje i udziały, z wyjątkiem wyznaczonych do instrumentów kapitałowych wycenianych przez inne całkowite dochody,

− aktywa finansowe spełniające definicję podstawowej umowy pożyczki, które nie są utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym dla zrealizowania przepływów pieniężnych lub dla zrealizowania przepływów pieniężnych lub sprzedaży.

Aktywa z tej kategorii zalicza się do aktywów obrotowych, jeżeli są przeznaczone do obrotu lub oczekuje się ich realizacji w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego.

b) Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie.

Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie to aktywa finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy oraz których warunki umowne spełniają kryteria podstawowej umowy pożyczki.

c) Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody to aktywa finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno otrzymywanie przepływów pieniężnych wynikających z umowy, jak i sprzedaż składników aktywów finansowych, oraz których warunki umowne spełniają kryteria podstawowej umowy pożyczki.

d) Instrumenty kapitałowe wyceniane przez inne całkowite dochody.

Instrumenty kapitałowe wyceniane przez inne całkowite dochody obejmują inwestycje w instrument kapitałowy zaklasyfikowane dobrowolnie i nieodwołalnie na moment początkowego ujęcia. Klasyfikacji takiej nie mogą podlegać instrumenty kapitałowe spełniające kryteria przeznaczonych do obrotu oraz spełniające kryteria warunkowej zapłaty ujętej przez spółkę przejmującą w ramach połączenia spółek.

W momencie początkowego ujęcia Grupa wycenia składnik aktywów finansowych podlegający klasyfikacji dla potrzeb wyceny w jego wartości godziwej. Wyjątkiem od tej zasady są należności z tytułu dostaw i usług bez istotnego komponentu finansowego, które wyceniane są w cenie transakcyjnej.

Wartość godziwą aktywów finansowych niezaliczonych do wyceny w wartości godziwej przez wynik finansowy powiększa się o koszty transakcyjne, które można bezpośrednio przypisać do nabycia/pozyskania tych pozycji aktywów.

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy wyceniane są na każdy dzień bilansowy w wartości godziwej. Wartość godziwa ustalona na dzień bilansowy nie jest korygowana o koszty transakcyjne, które należałoby ponieść dla realizacji danej pozycji. Przeszacowania do wartości godziwej dla aktywów z tej kategorii ujmowane są w wyniku finansowym. W przypadku usunięcia z ksiąg danej pozycji, Grupa ustala zysk lub stratę ze zbycia i ujmuje ją w wyniku finansowym okresu.

Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie wyceniane są na każdy dzień bilansowy w zamortyzowanym koszcie. Zamortyzowany koszt składnika aktywów finansowych to kwota, w jakiej składnik aktywów finansowych wycenia się w momencie początkowego ujęcia, pomniejszona o spłaty kwoty głównej oraz powiększona

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

87

lub pomniejszona o ustaloną z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej skumulowaną amortyzację wszelkich różnic pomiędzy tą kwotą początkową a kwotą w terminie wymagalności, oraz skorygowana o wszelkie odpisy na oczekiwane straty kredytowe.

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody wyceniane są na każdy dzień bilansowy w wartości godziwej. Wartość godziwa ustalona na dzień bilansowy nie jest korygowana o koszty transakcyjne, które należałoby ponieść dla realizacji danej pozycji. Odsetki naliczone dla takich pozycji oraz odpisy aktualizujące na oczekiwane straty kredytowe ujmowane są w wyniku finansowym okresu, a pozostałe przeszacowania do wartości godziwej wykazywane są jako inne całkowite dochody.

Instrumenty kapitałowe wyceniane przez inne całkowite dochody wyceniane są na każdy dzień bilansowy w wartości godziwej. Wartość godziwa ustalona na dzień bilansowy nie jest korygowana o koszty transakcyjne, które należałoby ponieść dla realizacji danej pozycji. Przeszacowania do wartości godziwej ujmowane są jako inne całkowite dochody.

Zobowiązania finansowe w tym kredyty, pożyczki i papiery dłużne

Zobowiązania finansowe obejmujące zobowiązana z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe ujmuje się początkowo według wartości godziwej, pomniejszonej o poniesione koszty transakcyjne.

Zobowiązania finansowe obejmujące kredyty i pożyczki oraz papiery dłużne klasyfikowane są na moment początkowego ujęcia do następujących kategorii:

− zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,

− zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie.

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują:

− zobowiązanie finansowe spełniające definicję przeznaczonych do obrotu, w tym instrumenty pochodne niewykorzystywane w rachunkowości zabezpieczeń,

− zobowiązanie finansowe dobrowolnie wyznaczone przez Grupę jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.

Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie obejmują wszystkie zobowiązania finansowe podlegające klasyfikacji dla potrzeb wyceny, niezaliczone do zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy.

W momencie początkowego ujęcia Grupa wycenia zobowiązanie finansowe podlegające klasyfikacji dla potrzeb wyceny w jego wartości godziwej.

Wartość godziwą zobowiązania finansowego niezaliczonego do wyceny w wartości godziwej przez wynik finansowy pomniejsza się o koszty transakcyjne, które można bezpośrednio przypisać do emisji (zaciągnięcia/powstania) tego zobowiązania.

Wycena bilansowa zobowiązania finansowego i ujęcie przeszacowań uzależnione są od klasyfikacji danej pozycji do odpowiedniej kategorii dla potrzeb wyceny:

− zobowiązania finansowe zaliczone do kategorii zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy wyceniane są na każdy dzień bilansowy w wartości godziwej; wartość godziwa ustalona na dzień bilansowy nie jest korygowana o koszty transakcyjne, które należałoby ponieść dla rozliczenia danej pozycji; przeszacowania do wartości godziwej ujmowane są w wyniku finansowym okresu;

− zobowiązania finansowe zaliczone do kategorii zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie wyceniane są na każdy dzień bilansowy w zamortyzowanym koszcie.

Istotne osądy i szacunki

Aktywa finansowe analizuje się na koniec każdego okresu sprawozdawczego pod kątem oczekiwanych strat kredytowych i możliwości wystąpienia utraty wartości.

Pojedyncze instrumenty finansowe istotne pod względem wartościowym są oceniane indywidualnie pod względem utraty wartości. Pozostałe aktywa finansowe są w celu oceny utraty wartości dzielone na grupy o podobnym poziomie ryzyka kredytowego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

88

Instrumenty finansowe

Poniższa tabela zawiera zestawienie wartości godziwych z wartościami księgowymi:

Stan na 31 grudnia 2023

Stan na 31 grudnia 2022

Wartość księgowa

Wartość godziwa

Wartość księgowa

Wartość godziwa

AKTYWA FINANSOWE

Długoterminowe

245 285

75 032

312 915

161 391

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej

75 032

161 391

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

4 026

(*)

2 431

(*)

Należności z tytułu leasingu i subleasingu finansowego

979

(*)

1 168

(*)

Środki zgromadzone w ramach Funduszu Likwidacji Kopalń

165 248

(*)

147 925

(*)

Krótkoterminowe

8 033 627

144 511

6 402 022

382 546

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej

144 511

382 546

Dłużne aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

−

(*)

42 004

(*)

Aktywa z tytułu umów z klientami

528 106

(*)

623 900

(*)

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

4 333 574

(*)

3 788 552

(*)

Należności z tytułu leasingu i subleasingu finansowego

1 303

(*)

1 304

(*)

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

3 026 133

(*)

1 563 716

(*)

AKTYWA FINANSOWE RAZEM

8 278 912

219 543

6 714 937

543 937

ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE

Długoterminowe

5 164 206

4 443 244

4 744 941

4 014 107

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

4 288 396

4 247 226

4 087 307

4 013 858

Zobowiązania z tytułu leasingu

658 778

(*)

625 120

(*)

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

21 014

(*)

32 265

(*)

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej

196 018

249

Krótkoterminowe

6 252 492

3 404 692

6 165 741

1 244 869

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

3 090 033

750 273

Zobowiązania z tytułu leasingu

36 154

(*)

31 338

(*)

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

2 708 782

(*)

4 843 204

(*)

Zobowiązania z tytułu umów z klientami

102 864

(*)

46 330

(*)

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej

314 659

494 596

ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE RAZEM

11 416 698

7 847 936

10 910 682

5 258 976

(*) Wartość księgowa jest zbliżona do ich wartości godziwej wycenianej zgodnie z poziomem 2 poniższej hierarchii.

Przychody i koszty ujęte w wyniku finansowym dotyczące kredytów, pożyczek i dłużnych papierów wartościowych oraz środków pieniężnych zostały pokazane w nocie 11, (przychody i koszty z tytułu odsetek, wyceny według zamortyzowanego kosztu kapitału ). Utworzone i rozwiązane (w wynik finansowy) odpisy aktualizujące wartość należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności, a także wartość udzielonych pożyczek prezentuje nota 38.1.Wpływ wyceny transakcji IRS na inne całkowite dochody pokazuje z kolei nota 37.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

89

Stan na 31 grudnia 2023

Poziom 1

Poziom 2

Poziom 3

Razem

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej

28 548

172 086

18 909

219 543

Instrumenty pochodne wykorzystywane w rachunkowości zabezpieczeń (m.in. zabezpieczające transakcje swap na stopę procentową)

−

76 837

−

76 837

Instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody

−

12 587

Opcje call (wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy)

−

13 090

−

13 090

Inne instrumenty pochodne wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

−

82 159

−

82 159

Akcje i udziały wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

28 548

−

6 322

34 870

Razem

28 548

172 086

18 909

219 543

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej

−

(510 677)

−

(510 677)

Instrumenty pochodne wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

−

(510 677)

−

(510 677)

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

−

(7 337 259)

−

(7 337 259)

Razem

−

(7 847 936)

−

(7 847 936)

Stan na 31 grudnia 2022

Poziom 1

Poziom 2

Poziom 3

Razem

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej

21 305

503 772

18 860

543 937

Instrumenty pochodne wykorzystywane w rachunkowości zabezpieczeń (m.in. zabezpieczające transakcje swap na stopę procentową)

-

252 902

-

252 902

Instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody

-

12 587

Opcje call (wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy)

-

17 844

-

17 844

Inne instrumenty pochodne wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

-

233 026

-

233 026

Akcje i udziały wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

21 305

-

6 273

27 578

Razem

21 305

503 772

18 860

543 937

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej

−

(494 845)

-

(494 845)

Instrumenty pochodne wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

−

(494 845)

-

(494 845)

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

−

(4 764 131)

-

(4 764 131)

Razem

−

(5 258 976)

-

(5 258 976)

Aktywa finansowe i zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej to między innymi:

− udziały i akcje w jednostkach niepowiązanych, w których udział w kapitale jest mniejszy niż 20%; w pozycji na 31 grudnia 2023 r. prezentowane są udziały w spółce ElectroMobility Poland S.A., dla których nie istnieje cena rynkowa notowana na aktywnym rynku, Grupa po analizie standardu MSSF 9, podjęła decyzję o zakwalifikowaniu tych udziałów do instrumentów finansowych wycenianych przez inne całkowite dochody (ICD); w przypadku, gdy udziały i akcje w jednostkach niepowiązanych notowane są na Giełdzie Papierów Wartościowych, ich wartość godziwa ustalana jest w oparciu o notowania giełdo we;

− opcje kupna akcji spółki Polimex-Mostostal S.A.;

− instrumenty pochodne, które obejmują wycenę transakcji zabezpieczających ryzyko stóp procentowych (Interest Rate Swap); wartość godziwa instrumentów pochodnych określana jest poprzez wyliczenie wartości bieżącej netto w oparciu o dwie krzywe dochodowości, tj. krzywą do ustalenia czynników dyskonta oraz krzywą służącą do estymacji przyszłych stawek zmiennych stóp referencyjnych;

− kontrakty terminowe na zakup energii elektrycznej i gazu oraz dotyczące praw majątkowych.

Długoterminowe dłużne aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie obejmują udzielone pożyczki o terminie wymagalności powyżej jednego roku. Krótkoterminowe dłużne aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie obejmują udzielone pożyczki o terminie wymagalności poniżej jednego roku. W pozycji inne inwestycje krótkoterminowe znajdują się lokaty o terminie zapadalności pow yżej 3 miesięcy.

Wartość godziwa kredytów bankowych, pożyczek i dłużnych papierów wartościowych wyliczana jest dla instrumentów finansowych opartych na stałej stopie procentowej, na podstawie bieżącego WIBOR-u.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

90

Powyższa tabela przedstawia analizę instrumentów finansowych mierzonych w wartości godziwej, pogrupowanych według trzypoziomowej hierarchii, gdzie:

Poziom 1 - wartość godziwa oparta jest o ceny giełdowe (niekorygowane) oferowane za identyczne aktywa lub zobowiązania na aktywnych rynkach.

Poziom 2 - wartość godziwa ustalana jest na bazie wartości obserwowanych na rynku, jednakże nie będących bezpośrednim kwotowaniem rynkowym (np. ustalane są przez odniesienie bezpośrednie lub pośrednie do podobnych instrumentów istniejących na rynku).

Poziom 3 - wartość godziwa ustalana jest na bazie różnych technik wyceny nieopierających się jednakże o jakiekolwiek obserwowalne dane rynkowe.

W 2023 r. nie było żadnych przesunięć pomiędzy poziomami hierarchii.

Na 31 grudnia 2023 r. w pozycji aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej Spółka prezentuje między innymi opcje kupna akcji spółki Polimex-Mostostal S.A. Na podstawie umowy opcji zakupu akcji Polimex-Mostostal S.A. z 18 stycznia 2017 r. z późniejszymi zmianami ENEA S.A. posiadała 23 opcje call od Towarzystwa Finansowego Silesia Sp. z o.o. (TFS) na zakup 6 937 500 akcji, po cenie nominalnej 2 zł za akcję. Umowny dzień przydziału akcji przypada na koniec każdego kwartału kalendarzowego od września 2021 r. do grudnia 2026 r. W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. ENEA S.A. złożyła żądanie wykonania realizacji opcji call 8, 9, 10 i 11 oraz dokonała przelewu za obejmowane 187 500 (opcja call 8), 125 000 (opcja call 9), 187 500 (opcja call 10) i 125 000 (opcja call 11) akcji Polimex – Mostostal S.A. 30 stycznia 2023 r. zarejestrowano zwiększenie kapitału zakładowego spółki Polimex Mostostal S.A. o kwotę 1 000 tys. zł, tj. z kwoty 479 738 tys. zł do kwoty 480 738 tys. zł dopuszczając do obrotu 500 000 akcji zwykłych na okaziciela serii S o wartości nominalnej 2 zł każda. W marcu 2023 r. ENEA S.A. sprzedała 187 500 akcji zmniejszając dotychczasowy udział z 16,23% w kapitale zakładowym spółki do 16,15%. 14 kwietnia 2023 r. zarejestrowano zwiększenie kapitału zakładowego spółki Polimex Mostostal S.A. o kwotę 1 500 tys. zł, tj. z kwoty 480 738 tys. zł do kwoty 482 238 tys. zł dopuszczając do obrotu 750 000 akcji zwykłych na okaziciela serii S o wartości nominalnej 2 zł każda i zmniejszając dotychczasowy udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki z 16,15% do 16,10%. 28 kwietnia 2023 r. w wyniku realizacji opcji call 8 udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki zwiększył się z 16,10% do 16,17%. 12 lipca 2023 r. zarejestrowano zwiększenie kapitału zakładowego spółki Polimex Mostostal S.A. o kwotę 1 000 tys. zł, tj. z kwoty 482 238 tys. zł do kwoty 483 238 tys. zł dopuszczając do obrotu 500 000 akcji zwykłych na okaziciela serii S o wartości nominalnej 2 zł każda. Udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki zmniejszył się z 16,17% do 16,14%. Od 14 lipca 2023 r. w wyniku realizacji opcji call 9 udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki wynosił 16,19%. 5 października 2023 r. zarejestrowano zwiększenie kapitału zakładowego spółki Polimex Mostostal S.A. o kwotę 1 500 tys. zł, tj. z kwoty 483 238 tys. zł do kwoty 484 738 tys. zł dopuszczając do obrotu 750 000 akcji zwykłych na okaziciela serii S o wartości nominalnej 2 zł każda. Udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym tej Spółki zmniejszył się z 16,19% do 16,14%. 13 października 2023 r. w wyniku realizacji opcji call 10 (nabycie akcji) udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym zwiększył się z 16,14% do 16,22%. 10 stycznia 2024 r. zarejestrowano zwiększenie kapitału zakładowego spółki Polimex Mostostal S.A. o kwotę 1 000 tys. zł, tj. z kwoty 484 738 tys. zł do kwoty 485 738 tys. zł dopuszczając do obrotu 500 000 akcji zwykłych na okaziciela serii S o wartości nominalnej 2 zł każda. Udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym tej Spółki zmniejszył się z 16,22% do 16,19%. 23 stycznia 2024 r. w wyniku realizacji opcji call 11 udział ENEA S.A. w kapitale zakładowym spółki zwiększył się z 16,19% do 16,24%. Na 31 grudnia 2023 r. ENEA S.A. posiada 16,22% udziału w kapitale zakładowym spółki Polimex – Mostostal S.A. Wycena opcji call do wartości godziwej została przeprowadzona z wykorzystaniem modelu Blacka-Scholesa. Wartość księgowa opcji na 31 grudnia 2023 r. wynosiła 13 090 tys. zł (wartość księgowa opcji na 31 grudnia 2022 r. wynosiła 17 844 tys. zł).

Ponadto w aktywach finansowych o wartości 82 159 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. wartość 233 026 tys. zł) i zobowiązaniach finansowych o wartości 510 677 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. wartość 494 845 tys. zł) wycenianych w wartości godziwej, Grupa wykazuje m.in. wycenę kontraktów terminowych na zakup energii elektrycznej i gazu oraz dotyczących praw majątkowych, niewykorzystywanych na własne potrzeby Grupy. Wartość nominalna kontraktów zawartych na zakup i sprzedaż energii elektrycznej, gazu i praw majątkowych z terminem zapadalności 2024-2025, prezentowanych jako aktywa i zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej, wynosi 443 764 tys. zł (cała kwota dotyczy kontraktów sprzedaży).

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

91

36. Dłużne aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Dłużne aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Udzielone pożyczki

−

42 004

Krótkoterminowe dłużne aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie razem

−

42 004

Udzielone pożyczki

−

Długoterminowe dłużne aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie razem

−

Razem

−

42 004

Odpisy aktualizujące aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie (dotyczące udzielonych pożyczek wraz z odsetkami) na 31 grudnia 2023 r. wynosiły 0 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 198 336 tys. zł).

37. Rachunkowość zabezpieczeń

Zasady rachunkowości

Rachunkowość zabezpieczeń i instrumenty pochodne

Instrumenty pochodne, z których korzysta Grupa, w celu zabezpieczenia się przed określonym ryzykiem związanym m.in. ze zmianami stóp procentowych i kursów wymiany walut, wyceniane są w wartości godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje się jako aktywa, gdy ich wartość jest dodatnia, i jako zobowiązania – gdy ich wartość jest ujemna.

Wartość godziwa kontraktów walutowych jest ustalana poprzez odniesienie do bieżących kursów terminowych występujących przy kontraktach o takim samym terminie zapadalności lub na podstawie wyceny otrzymanej od niezależnych podmiotów. Wartość godziwa kontraktów na zmianę stóp procentowych może być ustalana w oparciu o wycenę otrzymaną od niezależnych podmiotów. Wartość godziwą innych instrumentów pochodnych ustala się na podstawie danych rynkowych lub na podstawie wyceny otrzymanej od niezależnych instytucji wyspecjalizowanych w takiej wycenie.

Grupa może w odniesieniu do części lub całej ekspozycji narażonej na określone ryzyko zastosować rachunkowość zabezpieczeń, jeżeli instrument zabezpieczający i pozycja zabezpieczana tworzące powiązanie zabezpieczające wpisują się w cel zarządzania ryzykiem oraz strategię dokonywania zabezpieczenia.

Grupa definiuje pow ią zania zabezpieczające dotyczące różnych rodzajów ryzyka jako zabezpieczenia wartości godziwej lub przepływów pieniężnych. Zabezpieczenia ryzyka w odniesieniu do uprawdopodobnionych przyszłych zobowiązań rozliczane są jako zabezpieczenia przepływów pieniężnych.

W momencie ustanowienia powiązania zabezpieczającego Grupa dokumentuje relację między instrumentem zabezpieczającym i pozycją zabezpieczaną oraz cele zarządzania ryzykiem, a także strategię realizacji różnych transakcji zabezpieczających.

Instrumenty pochodne będące instrumentami zabezpieczającymi Grupa ujmuje zgodnie z zasadami rachunkowości zabezpieczeń w wartości godziwej lub zabezpieczeń przepływów pieniężnych.

W sytuacji, gdy Grupa zidentyfikuje nieefektywność zabezpieczenia wykraczającą poza pr zyję te cele zarządzania ryzykiem, a powiązanie zabezpieczające w dalszym ciągu realizuje strategię zarządzania ryzykiem i cele zarządzania ryzykiem, Grupa dokonuje przywrócenia równowagi powiązania zabezpieczającego.

Zabezpieczenie przepływów pieniężnych to zabezpieczenie przed zagrożeniem zmiennością przepływów pieniężnych, które przypisać można konkretnemu rodzajowi ryzyka związanemu z ujętym składnikiem aktywów lub zobowiązaniem, lub z wysoce prawdopodobną planowaną transakcją, które mogłoby wpływać na wynik finansowy. Planowana transakcja to transakcja, która nie wynika jeszcze z zawartej, wiążącej umowy (przewidywana przyszła transakcja).

W przypadku stosowania rachunkowości zabezpieczeń przepływów pieniężnych Grupa:

− efektywną (skuteczną) część zmian wartości godziwej instrumentów pochodnych wyznaczonych jako zabezpieczenie przepływów pieniężnych ujmuje w kapitale z aktualizacji wyceny,

− zysk lub stratę związaną z częścią nieefektywną ujmuje w wyniku finansowym bieżącego okresu.

Jeśli zabezpieczana planowana transakcja skutkuje ujęciem składnika aktywów finansowych lub zobowiązania finansowego, związane z nią zyski lub straty, które były ujęte w kapitale z aktualizacji wyceny, przenosi się do wyniku

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

92

finansowego w tym samym okresie albo w okresach, w których nabyty składnik aktywów lub przyjęte zobowiązanie mają wpływ na wynik finansowy. Jednakże, jeśli Grupa oczekuje, że całość lub część strat ujętych w kapitale z aktualizacji wyceny nie będzie odzyskana w jednym lub więcej przyszłych okresów, ujmuje w wyniku finansowym kwotę, co do której oczekuje się, że nie będzie odzyskana.

Jeśli zabezpieczenie planowanej transakcji skutkuje ujęciem składnika aktywów niefinansowych lub zobowiązania niefinansowego albo planowana transakcja związana ze składnikiem aktywów niefinansowych lub zobowiązaniem niefinansowym staje się uprawdopodobnionym przyszłym zobowiązaniem, do którego stosuje się zabezpieczenie wartości godziwej, Grupa wyłącza związane z tym zyski lub straty, które były ujęte w kapitale z aktualizacji wyceny i włącza je do początkowego kosztu nabycia lub do innej wartości księgowej składnika aktywów lub zobowiązania.

Jeżeli Grupa zaprzestaje stosowania rachunkowości zabezpieczeń przepływów pieniężnych, skumulowane zyski lub straty z tytułu instrumentu zabezpieczającego ujęte w kapitale z aktualizacji wyceny pozostają w nich do momentu, gdy transakcja zabezpieczana zostanie zrealizowana. Jeżeli transakcja zabezpieczana nie będzie realizowana (lub nie jest oczekiwana), skumulowany wynik netto ujęty w kapitale z aktualizacji wyceny przenoszony jest niezwłocznie do rachunku zysków i strat.

Zabezpieczenie przepływów pieniężnych

Poniższa tabela prezentuje wpływ wyceny instrumentów pochodnych zabezpieczających przepływy pieniężne na inne całkowite dochody:

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Skumulowane inne całkowite dochody związane z efektywną częścią zabezpieczenia przepływów pieniężnych na 1 stycznia, ujęte w kapitale rezerwowym z wyceny instrumentów zabezpieczających

185 744

108 917

- związane z zabezpieczeniem stopy procentowej

186 075

109 277

- związane z zabezpieczeniem ryzyka walutowego

(331)

(360)

Wycena instrumentów pochodnych zabezpieczających na dzień bilansowy w części uznanej za efektywne zabezpieczenie

(130 495)

76 827

- związane z zabezpieczeniem stopy procentowej

(130 826)

76 798

- związane z zabezpieczeniem ryzyka walutowego

331

29

Skumulowane inne całkowite dochody związane z efektywną częścią zabezpieczenia przepływów pieniężnych na 31 grudnia, ujęte w kapitale rezerwowym z wyceny instrumentów zabezpieczających

55 249

185 744

- związane z zabezpieczeniem stopy procentowej

55 249

186 075

- związane z zabezpieczeniem ryzyka walutowego

−

(331)

W Grupie ENEA wystąpiły transakcje IRS zabezpieczające przepływy pieniężne związane z ryzykiem stopy procentowej. Ich wartość nominalna zgodnie z rachunkowością zabezpieczeń na koniec 2023 r. wyniosła 2 971 647 tys. zł i zmalała w porównaniu do roku 2022 o 161 644 tys. zł. Na zmianę stanu wpływ miały rozliczenia związane z wygaśnięciem derywatów oraz regularne spłaty ekspozycji zabezpieczonej. Terminy zapadalności są różne dla poszczególnych derywatów począwszy od 24 czerwca 2024 r. skończywszy na 16 września 2026 r. Ich wartość bilansowa na 31 grudnia 2023 r., po stronie aktywów, wyniosła 76 837 tys. zł, kwota ujęta w innych całkowitych dochodach to 55 249 tys. zł, a część nieefektywna zabezpieczenia ujęta w wyniku finansowym 2023 r. to (14 552) tys. zł. Transakcjami zabezpieczającymi ryzyko stopy procentowej objęte są wyemitowane przez ENEA S.A. obligacje oraz kredyt w EBI .

38. Zarządzanie ryzykiem finansowym

Zasady zarządzania ryzykiem finansowym

Działalność Grupy Kapitałowej podlega następującym kategoriom ryzyka związanego z instrumentami finansowymi:

− ryzyko kredytowe,

− ryzyko płynności finansowej,

− ryzyko towarowe,

− ryzyko walutowe,

− ryzyko stóp procentowych.

Niniejsza nota zawiera informacje o ekspozycji Grupy na każdy rodzaj ryzyka wskazanego powyżej a także opisuje cele i politykę związane z zarządzaniem ryzykiem oraz kapitałami.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

93

Odpowiedzialność za wyznaczenie ram i zasad zarządzania ryzykiem ponosi Zarząd Jednostki Dominującej.

Zarzadzanie ryzykiem finansowym w Grupie oparte jest na sformalizowanym, zintegrowanym systemie zarządzania ryzykiem opisanym w ramach dedykowanych polityk, procedur i metodyk zarządzania ryzykiem.

Zarządzanie ryzykiem zaprojektowane jest jako proces ciągły. Grupa poddaje ryzyka ciągłej analizie z punktu widzenia oddziaływania środowiska zewnętrznego oraz zmian w swoich strukturach i działalności. Na tej podstawie podejmuje działania zmierzające do ograniczenia ryzyka lub jego transferu poza Grupę Kapitałową.

Grupa Kapitałowa ENEA analizuje ryzyka związane z wpływem zmiany klimatu na przedsiębiorstwo (ryzyko związane z przejściem i ryzyko fizyczne) oraz czy oba te rodzaje ryzyk są powiązane i w jaki sposób. Ryzyka przejścia zwane również ryzykami transformacyjnymi wynikają z przejścia na gospodarkę niskoemisyjną i można podzielić je następująco: ryzyko prawne i regulacyjne, ryzyko technologiczne, ryzyko rynkowe, ryzyko utraty wizerunku. Ryzyka fizyczne wynikają ze zmieniającego się klimatu, między innymi z ekstremalnych zjawisk pogodowych (ekstremalne temperatury niespotykane dotychczas w danych regionach, wzrost częstotliwości i intensywności występowania silnych i porywistych wiatrów) oraz wynikające z długookresowych zmian klimatu (np. występowanie łagodniejszych zim pod względem opadów, częstsze występowanie susz oraz związane z tym ograniczenia w dostępie do wody, a także zwiększone ryzyko pożarów).

Ryzyka związane z klimatem mogą zostać przekształcone w nowe możliwości przyczyniające się do zaoferowania nowych produktów czy usług łagodzących zmiany klimatu lub pozwalających przystosować się do nich. Szanse związane z klimatem to możliwości związane z wpływem zmiany klimatu na przedsiębiorstwo, które mogą mieć pozytywny wpływ na przedsiębiorstwo. Przystosowanie się do zmiany klimatu rozumiane jest jako przewidywanie skutków zmiany klimatu oraz podejmowanie odpowiednich działań w celu przeciwdziałania lub ograniczenia szkód, jakie mogą one powodować. Łagodzenie zmiany klimatu odnosi się natomiast do wysiłków na rzecz ograniczenia lub zapobiegania emisjom gazów cieplarnianych.

Grupa jako jeden z najważniejszych podmiotów na rynku energii w Polsce, współodpowiedzialny za bezpieczeństwo energetyczne państwa, obserwuje globalne trendy i rozumie wyzwanie, jakim są zmiany klimatyczne, dlatego dąży do minimalizacji emisji dwutlenku węgla w całym łańcuchu wartości, aż do osiągnięcia neutralności klimatycznej w 2050 r. Wpisuje się to w realizację celów klimatycznych Unii Europejskiej oraz oczekiwania społeczne. Najważniejsze kierunki działań na rzecz neutralności klimatycznej Grupy to, poza odchodzeniem od spalania paliw kopalnych, rozwój odnawialnych źródeł energii oraz zwiększanie efektywności energetycznej.

Grupa prowadzi liczne działania na rzecz zmniejszenia swojego negatywnego wpływu na środowisko. Mają one postać zarówno dużych inwestycji infrastrukturalnych, umożliwiających obniżenie emisji do atmosfery zanieczyszczeń powstających podczas procesów produkcyjnych, jak i mniejszych zmian w codziennym funkcjonowaniu. Nieprzerwanie podejmowane są wysiłki na rzecz zwiększania świadomości ekologicznej Pracowników. Jednocześnie prowadzona jest edukacja prośrodowiskowa w otoczeniu Grupy oraz realizowane są projekty z zakresu aktywnej ochrony przyrody.

W 2023 r. Grupa przyjęła Politykę klimatyczną Grupy Kapitałowej ENEA . Polityka jest odpowiedzią na wyzwania związane z transformacją sektora elektroenergetycznego z uwzględnieniem zapewnienia bezpieczeństwa energetycznego w kontekście działań podejmowanych przez Grupę ograniczających globalne ocieplenie oraz działań w zakresie adaptacji do zachodzących zmian klimatycznych. Polityka klimatyczna Grupy Kapitałowej ENEA , jest swego rodzaju uszczegółowieniem Strategii Rozwoju Grupy Kapitałowej ENEA do 2030 roku z perspektywą 2040 roku , ma za zadanie określenie ambicji Grupy Kapitałowej ENEA w zakresie ograniczenia wpływu na klimat oraz wskazanie sposobu zarządzania w zakresie adaptacji do istniejących i prognozowanych zmian klimatu. Realizacja Polityki pozwoli również na wypełnienie założeń polityki klimatyczno-energetycznej UE i osiągnięcie celów wynikających z przyjętych zobowiązań międzynarodowych związanych z ograniczaniem emisji gazów cieplarnianych.

Szczegółowe informacje dotyczące zagadnień środowiskowych i ryzyk związanych ze zmianami klimatycznymi zostały zawarte w Sprawozdaniu Zarządu z działalności ENEA S.A. oraz Grupy Kapitałowej ENEA w 2023 r., w tym w szczególności w ramach Oświadczenia na temat informacji niefinansowych, które jest wyodrębnioną częścią tego sprawozdania. Grupa rozważyła wpływ czynników klimatycznych na sprawozdanie finansowe i uwzględniła te czynniki m.in. w testach na utratę wartości aktywów niefinansowych, w analizie wartości spółek współkontrolowanych, czy w wyliczeniach rezerw na pozostałe zobowiązania i inne obciążenia.

38.1. Ryzyko kredytowe

Ekspozycja na ryzyko kredytowe

Zarządzanie ryzykiem

Ryzyko kredytowe jest to ryzyko poniesienia przez Grupę strat finansowych na skutek niewypełnienia przez klienta będącego stroną instrumentu finansowego swoich kontraktowych zobowiązań.

W szczególności ryzyko kredytowe wiąże się z potencjalnym brakiem możliwości pozyskania należności od klientów.

Zarząd stosuje Politykę zarządzania ryzykiem kredytowym w Grupie ENEA , zgodnie z którą na bieżąco monitorowana jest ekspozycja na ryzyko kredytowe oraz podejmowane działania służące jego minimalizacji. Głównym narzędziem zarządzania ryzykiem kredytowym jest analiza wiarygodności kredytowej najistotniejszych klientów Grupy, na podstawie której warunki umowy z klientem podlegają stosownej strukturyzacji (warunki płatności, ewentualne

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

94

Główne czynniki mające wpływ na występowanie ryzyka kredytowego w przypadku Grupy:

− duża liczba odbiorców wpływająca na operacyjne skomplikowanie procesu mitygowania ryzyka (ocena wiarygodności kredytowej klientów) oraz wysokość kosztów kontrolowania spływu i windykacji należności,

− uwarunkowania prawne prowadzonej działalności, określające m.in. zasady wstrzymywania dostaw energii elektrycznej na skutek braku płatności, obowiązek przyłączenia do sieci podmiotów z właściwego dla ENEA Operator obszaru dystrybucyjnego, a także instytucja sprzedawcy rezerwowego czy sprzedawcy z urzędu,

− uregulowania zamrażające ceny odbiorcom końcowym również dla taryfy rezerwowej, mogące skutkować nieskutecznością wymogu przedłożenia zabezpieczenia w odniesieniu do klientów z obszaru OSD ENEA.

zabezpieczenie umowy itp.).

Poniższa tabela przedstawia strukturę pozycji bilansowych obrazujących ekspozycję Grupy na ryzyko kredytowe:

Maksymalne narażenie na ryzyko kredytowe* na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej (bez akcji i udziałów oraz instrumentów kapitałowych wycenianych przez inne całkowite dochody)

172 086

503 772

Dłużne aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

−

42 004

Aktywa z tytułu umów z klientami

528 106

623 900

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

4 337 600

3 790 983

Należności z tytułu leasingu i subleasingu finansowego

2 282

2 472

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

3 026 133

1 563 716

Środki zgromadzone w ramach Funduszu Likwidacji Kopalń

165 248

147 925

Ryzyko kredytowe

8 231 455

6 674 772

*Wartości odpowiadają wartościom księgowym.

Ryzyko kredytowe związane z należnościami z tytułu dostaw i usług

Niewykonanie zobowiązania rozumiane jest jako wystąpienie przynajmniej jednego ze zdarzeń lub okoliczności:

− dłużnik zalega ze znaczącą płatnością przez okres dłuższy niż 90 dni,

− Grupa uznaje za mało prawdopodobne, aby dłużnik spłacił swoje zobowiązanie w całości (bez uwzględniania kwot otrzymanych z zabezpieczeń lub podobnych działań).

Do zdarzeń wskazujących na małe prawdopodobieństwo wykonania zobowiązania można zaliczyć: złożenie wniosku o upadłość dłużnika, ogłoszenie upadłości dłużnika, rozpoczęcie postępowania układowego dla dłużnika – a także inne zdarzenia nie wynikające bezpośrednio z czynności prawnych, jak brak środków pieniężnych, czy negatywne prognozy dotyczące sytuacji płatniczej dłużnika.

Zgodnie z wewnętrznymi regulacjami – monitoringowi podlega także kwestia koncentracji należności w odniesieniu do klientów końcowych Grupy. Wielkość portfela sprzedażowego Grupy sprawia, iż pomimo faktu występowania w tym portfelu podmiotów o relatywnie dużym zużyciu, udział w portfelu ogółem pojedynczego podmiotu nie przekracza poziomu 5% wolumenu całego portfela, w związku z czym poziom koncentracji nie jest identyfikowany jako znaczący. W świetle powyższego Grupa nie stosuje dodatkowych zabezpieczeń wynikających z samego tylko zjawiska koncentracji, stosowanie zabezpieczeń uzależnione jest każdorazowo od kondycji finansowej kontrahenta.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

95

Podział aktywów z tytułu umów z klientami i należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności, stanowiących instrumenty finansowe, na stopnie ratingu ryzyka kredytowego:

Stan na 31 grudnia 2023

ECL w całym okresie życia - bez utraty wartości

ECL w całym okresie życia - z utratą wartości

Razem

NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI

Wartość brutto

4 307 097

151 374

4 458 471

Odpis aktualizujący na oczekiwane straty kredytowe (-)

(15 514)

(105 357)

(120 871)

Wartość bilansowa

4 291 583

46 017

4 337 600

AKTYWA Z TYTUŁU UMÓW Z KLIENTAMI

Wartość brutto

528 404

−

528 404

Odpis aktualizujący na oczekiwane straty kredytowe (-)

(298)

−

(298)

Wartość bilansowa

528 106

−

528 106

Stan na 31 grudnia 2022

ECL w całym okresie życia - bez utraty wartości

ECL w całym okresie życia - z utratą wartości

Razem

NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI

Wartość brutto

3 757 357

144 899

3 902 256

Odpis aktualizujący na oczekiwane straty kredytowe (-)

(20 257)

(91 016)

(111 273)

Wartość bilansowa

3 737 100

53 883

3 790 983

AKTYWA Z TYTUŁU UMÓW Z KLIENTAMI

Wartość brutto

624 177

−

624 177

Odpis aktualizujący na oczekiwane straty kredytowe (-)

(277)

−

(277)

Wartość bilansowa

623 900

−

623 900

Odpis aktualizujący na oczekiwane straty kredytowe dla należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności, stanowiących instrumenty finansowe:

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Stan na 1 stycznia

111 273

128 534

Utworzony

33 105

10 614

Rozwiązany

(7 790)

(5 485)

Wykorzystany

(15 717)

(22 390)

Stan na 31 grudnia

120 871

111 273

Odpisy są tworzone głównie od należności handlowych. Odpisy od pozostałych należności są nieistotne. Do szacowania odpisu aktualizującego należności handlowe Grupa stosuje model oczekiwanych strat kredytowych. W celu określenia oczekiwanych strat kredytowych Grupa stosuje uproszczone podejście przewidziane w MSSF 9, które polega na tworzeniu odpisów na oczekiwane straty kredytowe w całym okresie życia w odniesieniu do wszystkich należności handlowych. Dla krótkoterminowych należności handlowych kalkulacja oczekiwanych strat kredytowych odbywa się w oparciu o dane historyczne w sposób opisany w Zasadach tworzenia i ewidencji odpisów aktualizujących wartość należności z tytułu dostaw i usług oraz innych pozycji finansowych w Spółkach Grupy ENEA . Zgodnie z zapisami Zasad w procesie zamknięcia roku ustalenie utraty wartości należności odbywa się w oparciu o dane pochodzące z bieżącego roku (2023). Na podstawie tych danych ustala się wskaźniki utraty wartości, które służą do oszacowania wysokości odpisu aktualizującego dla należności na koniec roku 2023. Zatem ustalone oczekiwane straty kredytowe uwzględniają obiektywne przesłanki utraty wartości należności. Okres 1 roku przyjęty do analizy, biorąc pod uwagę dynamicznie zmieniającą się sytuację polityczno-gospodarczą, daje najbardziej realne wyniki dla badanego okresu. Dla klientów co do zasady stosowane jest podejście portfelowe, niemniej w przypadku zaistnienia konieczności, tj. zidentyfikowania zagrożenia spłaty, możliwe jest zastosowanie podejścia indywidualnego. Portfel należności dzieli się pod kątem działalności prowadzonej przez poszczególne spółki Grupy lub struktury ich odbiorców. Analiza w Grupie prowadzona jest przede wszystkim w podziale na klientów indywidualnych i biznesowych.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

96

Wartość brutto należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności, stanowiących instrumenty finansowe:

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Stan na 1 stycznia

3 902 256

2 985 848

Powstałe

51 975 689

32 698 029

Spłacone

(50 901 726)

(32 174 632)

Spisane

(27 416)

(31 486)

Inne

(490 332)

424 497

Stan na 31 grudnia

4 458 471

3 902 256

W pozycji „inne” główną pozycję stanowi zmiana należności z tytułu depozytów zabezpieczających: (605 035) tys. zł w roku 2023 oraz 439 303 tys. zł w roku 2022.

Struktura wiekowa aktywów z tytułu umów z klientami i należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności, stanowiących instrumenty finansowe:

Stan na 31 grudnia 2023

Wartość nominalna

Odpis aktualizujący

Wartość księgowa

KLIENCI INDYWIDUALNI

Bieżące

544 494

(877)

543 617

Przeterminowane

223 603

(52 962)

170 641

0-30 dni

93 182

(267)

92 915

31-90 dni

29 105

(2 479)

26 626

91-180 dni

15 204

(3 710)

11 494

ponad 180 dni

86 112

(46 506)

39 606

Razem należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

768 097

(53 839)

714 258

Aktywa z tytułu umów z klientami

−

KLIENCI BIZNESOWI

Bieżące

3 447 274

(2 801)

3 444 473

Przeterminowane

243 100

(64 231)

178 869

0-30 dni

138 527

(167)

138 360

31-90 dni

16 916

(1 030)

15 886

91-180 dni

11 363

(6 263)

5 100

ponad 180 dni

76 294

(56 771)

19 523

Razem należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

3 690 374

(67 032)

3 623 342

Aktywa z tytułu umów z klientami

528 404

(298)

528 106

RAZEM KLIENCI INDYWIDUALNI I BIZNESOWI

Bieżące

3 991 768

(3 678)

3 988 090

Przeterminowane

466 703

(117 193)

349 510

0-30 dni

231 709

(434)

231 275

31-90 dni

46 021

(3 509)

42 512

91-180 dni

26 567

(9 973)

16 594

ponad 180 dni

162 406

(103 277)

59 129

Razem należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

4 458 471

(120 871)

4 337 600

Aktywa z tytułu umów z klientami

528 404

(298)

528 106

Stan na 31 grudnia 2022

Wartość nominalna

Odpis aktualizujący

Wartość księgowa

KLIENCI INDYWIDUALNI

Bieżące

351 761

(470)

351 291

Przeterminowane

157 490

(39 325)

118 165

0-30 dni

59 874

(112)

59 762

31-90 dni

21 990

(1 450)

20 540

91-180 dni

5 970

(1 284)

4 686

ponad 180 dni

69 656

(36 479)

33 177

Razem należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

509 251

(39 795)

469 456

Aktywa z tytułu umów z klientami

−

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

97

KLIENCI BIZNESOWI

Bieżące

3 217 536

(4 604)

3 212 932

Przeterminowane

175 469

(66 874)

108 595

0-30 dni

70 436

(309)

70 127

31-90 dni

13 941

(953)

12 988

91-180 dni

5 381

(2 738)

2 643

ponad 180 dni

85 711

(62 874)

22 837

Razem należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

3 393 005

(71 478)

3 321 527

Aktywa z tytułu umów z klientami

624 177

(277)

623 900

RAZEM KLIENCI INDYWIDUALNI I BIZNESOWI

Bieżące

3 569 297

(5 074)

3 564 223

Przeterminowane

332 959

(106 199)

226 760

0-30 dni

130 310

(421)

129 889

31-90 dni

35 931

(2 403)

33 528

91-180 dni

11 351

(4 022)

7 329

ponad 180 dni

155 367

(99 353)

56 014

Razem należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

3 902 256

(111 273)

3 790 983

Aktywa z tytułu umów z klientami

624 177

(277)

623 900

W zakresie sprzedaży energii elektrycznej i usług dystrybucji, klienci indywidualni to klienci posiadający grupę taryfową G i C1, a klienci biznesowi to klienci posiadający grupę taryfową C2, B oraz A. ECL w całym okresie życia bez utraty wartości – liczone są dla należności nieobjętych postępowaniami (sądowymi, komorniczymi, układowymi, upadłościowymi). ECL w całym okresie życia z utratą wartości – liczone są dla należności objętych postępowaniami (sądowymi, komorniczymi, układowymi, upadłościowymi).

Ryzyko kredytowe związane z należnościami w podziale na segmenty Grupy

Sprzedaż energii elektrycznej i usług dystrybucji klientom indywidualnym

W segmencie tym występuje istotna – w ujęciu procentowym – ilość należności przeterminowanych. Chociaż należności te – z uwagi na duże rozdrobnienie w tej kategorii ogólnej oraz relatywnie niewielką wartość poszczególnych pozycji – nie stanowią znaczącego zagrożenia dla finansów Grupy, podejmowane są działania zmierzające do ich umniejszenia. Sukcesywnie prowadzone są działania zmierzające do usprawnienia procesu windykacji polegające między innymi na wypracowaniu nowych i aktualizacji dotychczas funkcjonujących instrukcji i zasad dotyczących windykacji, a także na nawiązywaniu współpracy z wyspecjalizowanymi podmiotami. Wprowadzenie jednolitych zasad windykacji, w tym windykacji miękkiej, pozwala uzyskać krótszy czas zwrotu gotówki oraz uniknąć długotrwałej i często nieskutecznej windykacji twardej, to jest egzekucji sądowej i komorniczej. Do postępowania sądowego i egzekucyjnego są przekazywane sprawy o wartości powyżej limitu opłacalności windykacji. Znakomita większość należności przeterminowanych lokuje się w przedziale do 30 dni, co potwierdza wysoką skuteczność działań windykacyjnych w tym obszarze.

Sprzedaż energii elektrycznej i usług dystrybucji klientom biznesowym, kluczowym i strategicznym

Kwoty należności przeterminowanych w tym segmencie – w ujęciu procentowym – są znacząco niższe niż w przypadku indywidualnych odbiorców. Z uwagi na powyższe oraz ze względu na zdecydowanie mniejszą liczbę klientów w tych segmentach, zasady windykacji opierają się w głównej mierze na windykacji miękkiej. Czynności z zakresu windykacji miękkiej podejmowane są niezwłocznie po terminie płatności.

Pozostałe

Kwoty należności przeterminowanych są nieistotne.

W procesie odzyskiwania należności i działań windykacyjnych Grupa współpracuje z wyspecjalizowanymi podmiotami zewnętrznymi, wspierającymi ją w działaniach z obszaru tzw. windykacji twardej. Grupa monitoruje na bieżąco wysokość przeterminowanych należności, dokonuje odpisów aktualizujących, w uzasadnionych przypadkach występuje z roszczeniami prawnymi.

Ryzyko kredytowe związane ze środkami pieniężnymi oraz instrumentami pochodnymi

W zakresie należności od instytucji finansowych, w tym środków pieniężnych zdeponowanych na rachunkach bankowych i lokatach bankowych, a także transakcji zabezpieczających ryzyko walutowe oraz ryzyko stopy procentowej, bezpieczeństwo tych transakcji określone jest także wymogami Polityki zarządzania płynnością oraz ryzykiem płynności

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

98

w Grupie ENEA , jak również Polityki zarządzania ryzykiem walutowym i ryzykiem stopy procentowej w Grupie ENEA . ENEA prowadzi współpracę wyłącznie z partnerami, którzy spełniają wysokie kryteria wiarygodności kredytowej oraz charakteryzują się renomowaną pozycją na rynku bankowym.

Zgodnie z wyżej wymienionymi politykami, a także Polityką zarządzania ryzykiem kredytowym w Grupie ENEA , w przypadku gdy partner transakcji posiada rating nadany przez uznaną agencję, Grupa nie dokonuje szacowania ratingu wewnętrznego w odniesieniu do takiego podmiotu. Dokonując wyboru kontrahentów bankowych Grupa kieruje się zatem zewnętrznymi ratingami kredytowymi, które są nadrzędne wobec pozostałych kryteriów oceny bezpieczeństwa inwestycji oraz rozliczeń i których wartości muszą kształtować się na poziomie inwestycyjnym.

Koncentracja ryzyka kredytowego

Na 31 grudnia 2023 r. Grupa największe salda środków pieniężnych utrzymywała w:

1) PKO BP (rating Moody’s A2): 397 070 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 112 213 tys. zł),

2) Pekao S.A. (rating Fitch BBB): 1 201 310 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 731 514 tys. zł),

3) BGK (rating Fitch A-): 867 406 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 600 321 tys. zł).

Pozostałe środki pieniężne w kwocie 725 595 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 267 593 tys. zł) stanowią środki w pozostałych instytucjach finansowych, IRGiT (582 649 tys. zł), środki pieniężne w drodze oraz środki pieniężne w kasie.

W odniesieniu do inwestycji finansowych, w celu ograniczenia ryzyka koncentracji, przestrzega się zasad dywersyfikacji inwestowanych środków pieniężnych. Zgodnie z wyżej przytoczoną Polityką zarządzania płynnością oraz ryzykiem płynności w Grupie ENEA , przyjmuje się maksymalny dopuszczalny poziom alokacji środków w stosunku do jednego partnera transakcji. Ponadto lokowanie nadwyżek środków spółek będących uczestnikami struktury cash poolowej co do zasady odbywa się na poziomie jednostki dominującej, która pełni rolę Pool Leadera w mechanizmie Cash-Poolingu. Samodzielne inwestowanie wolnych środków przez spółki wymaga uzyskania uprzedniej zgody ENEA S.A.

W zakresie zarządzania bieżącymi nadwyżkami środków pieniężnych, a także w zakresie instrumentów pochodnych zabezpieczających ryzyko walutowe oraz ryzyko stopy procentowej Grupa na co dzień współpracuje z sześcioma instytucjami finansowymi.

Ryzyko kredytowe związane z pozostałymi aktywami finansowymi

Na poziomie ENEA S.A. ocenę znaczących należności długoterminowych i dłużnych papierów wartościowych oraz gwarancji finansowych i zobowiązań do udzielenia pożyczki, a także monitoring ryzyka kredytowego i ustalanie odpisów aktualizujących na oczekiwane straty kredytowe przeprowadza Departament Zarządzania Ryzykiem Grupy Kapitałowej, działający w tym zakresie na podstawie obowiązującej w Grupie ENEA Metodyki ustalania odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla długoterminowych aktywów dłużnych i zbliżonych pozycji . W ramach realizacji tego celu przeprowadzana jest indywidualna ocena poszczególnych kontrahentów lub poszczególnych instrumentów z wykorzystaniem zewnętrznych ratingów kredytowych, a w przypadku ich braku system wewnętrznych ratingów kredytowych wykorzystujący m.in. model Altmana dla rynków rozwijających się oraz elementy oceny jakościowo-prognostycznej.

ENEA S.A. stosuje trzystopniowy model oceny utraty wartości, w ramach którego identyfikuje pozycje, dla których:

− nie nastąpił znaczący wzrost ryzyka kredytowego,

− uznano znaczący wzrost ryzyka kredytowego,

− uznano utratę wartości.

Odzwierciedleniem znaczącego wzrostu ryzyka kredytowego jest obniżenie oceny ratingowej danego kontrahenta – zgodnie z poniższymi zasadami:

− obniżenie oceny ratingowej w ramach poziomu inwestycyjnego, niezależnie od stopnia przesunięcia (gdy nowy rating pozostaje w ramach poziomu inwestycyjnego) nie jest traktowane jako znaczący wzrost ryzyka kredytowego;

− obniżenie oceny ratingowej uznawane jest za znaczące, gdy ulega obniżeniu o co najmniej dwie pozycje w dół w ramach poziomu nieinwestycyjnego; także spadek z oceny BBB- do poziomu BB o dwie pozycje uznawany jest jako istotny wzrost ryzyka kredytowego;

− obniżenie oceny ratingowej uznawane jest za znaczące, gdy przesunięcie dokonuje się o co najmniej jedną pozycję w ramach poziomu spekulacyjnego; także spadek z oceny B do poziomu C o jedną pozycję uznawany jest jako istotny wzrost ryzyka kredytowego.

Dokonując oceny, czy w odniesieniu do poszczególnych pozycji nastąpił znaczący wzrost ryzyka kredytowego Spółka uwzględnia także następujące przesłanki:

− pozycje przeterminowane o więcej niż 30 dni na dzień analizy/wyceny uznawane są za obarczone znaczącym wzrostem ryzyka kredytowego;

− fakt posiadania zabezpieczenia dla instrumentu finansowego nie powoduje automatycznie, że instrument charakteryzuje się niskim ryzykiem kredytowym; również brak zabezpieczenia dla instrumentu finansowego nie oznacza automatycznie wysokiego przymiotu ryzyka kredytowego.

Składnik aktywów finansowych uznaje się za dotknięty utratą wartości ze względu na ryzyko kredytowe, jeżeli wystąpiło zdarzenie – jedno lub więcej – mające ujemny wpływ na szacowane przyszłe przepływy pieniężne w ramach tego

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

99

składnika aktywów finansowych. Do dowodów utraty wartości składnika aktywów finansowych ze względu na ryzyko kredytowe zalicza się dające się zaobserwować dane na temat następujących zdarzeń – w szczególności:

− znaczne trudności finansowe kontrahenta;

− naruszenia umowy przez kontrahenta, takie jak zdarzenie niewykonania zobowiązania lub niedokonanie płatności w wymaganym terminie;

− przyznania kontrahentowi – ze względów ekonomicznych lub umownych wynikających z jego trudności finansowych – udogodnień, których w innym przypadku kontrahent by nie uzyskał;

− staje się prawdopodobne, że nastąpi upadłość lub inna reorganizacja finansowa kontrahenta.

Wskazanie jednego wyraźnego zdarzenia może być niemożliwe, natomiast połączony skutek kilku zdarzeń może powodować utratę wartości składników aktywów finansowych ze względu na ryzyko kredytowe. Pozycje przypisane do ratingu inwestycyjnego, dla których nie wystąpiło zaleganie ze znaczącymi płatnościami przez okres dłuższy niż 30 dni traktowane są jako pozycje cechujące się niskim poziomem ryzyka kredytowego (kontrahent ma wysoką krótkoterminową zdolność spełniania swych obowiązków w zakresie wynikającym z umowy, a niekorzystne zmiany warunków gospodarczych i biznesowych w dłuższej perspektywie mogą – lecz niekoniecznie muszą – ograniczyć jego zdolność do wypełniania tych obowiązków). W tabeli poniżej przedstawiono podział kategorii aktywów, dla których liczone są oczekiwane straty kredytowe, według poziomów ratingowych:

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

12 miesięczne ECL

ECL instrumentów, dla których uznano utratę wartości

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

3 026 133

1 563 716

-

od AAA do BBB- (poziom inwestycyjny)

3 021 715

1 553 060

-

od BB+ do B- (poziom nieinwestycyjny)

4 418

10 656

-

Środki zgromadzone w ramach Funduszu Likwidacji Kopalń

165 248

147 925

-

od AAA do BBB- (poziom inwestycyjny)

165 248

147 925

-

Udzielone pożyczki

-

240 340

od CCC do D (poziom spekulacyjny)

-

240 340

Razem wartość brutto

3 191 381

1 711 641

240 340

Pożyczki udzielone

-

(198 336)

Razem odpis aktualizujący na oczekiwane straty kredytowe

-

(198 336)

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

3 026 133

1 563 716

-

Środki zgromadzone w ramach Funduszu Likwidacji Kopalń

165 248

147 925

-

Udzielone pożyczki

-

42 004

Razem wartość bilansowa

3 191 381

1 711 641

42 004

Poniższa tabela prezentuje zmianę w odpisie na oczekiwane straty kredytowe w odniesieniu do udzielonych pożyczek:

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

ECL w całym okresie życia instrumentów, dla których uznano utratę wartości

Stan na 1 stycznia

198 336

225 610

Rozwiązany

−

(27 274)

Wykorzystany

(198 336)

−

Stan na 31 grudnia

−

198 336

Poniższa tabela prezentuje zmianę wartości brutto udzielonych pożyczek:

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

ECL w całym okresie życia instrumentów, dla których uznano utratę wartości

Stan na 1 stycznia

240 340

225 610

Spłacone

(244 662)

−

Spisane

−

Inne

4 322

14 730

Stan na 31 grudnia

−

240 340

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

100

38.2. Ryzyko utraty płynności finansowej

Ekspozycja na ryzyko utraty płynności finansowej

Zarządzanie ryzykiem

Ryzyko utraty płynności finansowej identyfikowane jest jako ryzyko wystąpienia braku zdolności do zapłaty przez Grupę Kapitałową ENEA zobowiązań płatniczych w dacie ich wymagalności.

Celem prowadzonych działań jest ograniczenie prawdopodobieństwa materializacji ryzyka utraty płynności finansowej przy wykorzystaniu w optymalny sposób posiadanych zasobów finansowych oraz dostępnych instrumentów finansowania.

W toku prowadzonej działalności Grupa Kapitałowa ENEA dąży do zapewnienia dostępności środków pieniężnych na stabilnym poziomie, pozwalającym na terminowe regulowanie zobowiązań płatniczych. Realizacja działań z zakresu przyjętej Polityki zarządzania płynnością oraz ryzykiem płynności w Grupie ENEA zakłada także zabezpieczenie zdolności do skutecznego reagowania na tzw. kryzysy płynności, tj. okresy zwiększonego zapotrzebowania na środki pieniężne.

Zgodnie z założeniem podejmowane działania winny umożliwić kontynuację prowadzenia działalności w przypadku wystąpienia kryzysu płynności przez okres niezbędny do uruchomienia awaryjnego planu finansowania.

W procesie zarządzania płynnością finansową Grupa koncentruje prowadzone działania w szczególności wokół analizy kształtowania się przepływów pieniężnych w ujęciu krótko- oraz długoterminowym, optymalizacji składników kapitału obrotowego oraz monitoringu koncentracji sald na rachunkach bankowych. W celu zapewnienia odpowiedniego poziomu bezpieczeństwa w sytuacjach nieprzewidywalnych, Grupa przeprowadza cyklicznie analizy scenariuszowe oraz opracowuje awaryjne plany finansowania których celem jest zapewnienie zdolności do uzupełniania powstałych niedoborów gotówkowych. Grupa zarządza nadwyżkami finansowymi z poziomu centralnego. Alokacja nadwyżek odbywa się w zdecydowane mierze z wykorzystaniem lokat terminowych. W celu ograniczenia ryzyka koncentracji, inwestycje nadwyżek środków pieniężnych podlegają dywersyfikacji pomiędzy instytucjami finansowymi. Grupa współpracuje wyłącznie z instytucjami o ugruntowanej oraz stabilnej pozycji, którą potwierdzają nadane oceny ratingowe na poziomach nie niższych niż tzw. poziom inwestycyjny. Efektywność inwestycji podlega stałemu monitorowaniu.

Działania związane z zarządzaniem płynnością finansową oraz ryzykiem płynności koordynowane są przez ENEA S.A. W celu zapewnienia finansowania działalności bieżącej oraz optymalizacji procesu zarządzania nadwyżkami finansowymi ENEA S.A. oraz spółki z Grupy Kapitałowej ENEA wykorzystują mechanizm zarządzania grupą rachunków (tzw. Cash Pooling-u). W stosowanym rozwiązaniu ENEA S.A. pełni rolę agenta rozliczeniowego (tzw. Pool Leadera). Dodatkowymi instrumentami finansowania działalności bieżącej, które zabezpieczają również potrzeby uczestników systemów Cash Pooling-u są kredyty w rachunkach bieżących, do których dostęp posiada na podstawie zawartych umów ENEA S.A. Instrumenty finansowania działalności bieżącej uzupełnia wykorzystywany przez Grupę centralny mechanizm pozyskiwania finansowania zewnętrznego przez ENEA S.A. Co do zasady, dystrybucja finansowania w ramach Grupy odbywa się również przez ENEA S.A.

Stałe zarządzanie ryzykiem w wymienionych obszarach oraz pozycja rynkowa i finansowa Grupy pozwala na stwierdzenie, że ryzyko utraty płynności finansowej w roku 2023, było monitorowane i kontrolowane.

W trakcie 2023 roku Grupa odnotowała szereg zdarzeń mających wpływ na płynność finansową. Były one związane z zaistniałą sytuacją geopolityczną (wojna w Ukrainie) i wynikającymi z tego gwałtownymi zmianami cen energii elektrycznej, paliwa gazowego oraz towarów powiązanych (w szczególności uprawnień do emisji CO 2 ). W celu mitygacji poziomu ryzyka Grupa aktywnie rozwijała pozagiełdowe kanały dostępu do rynku uprawnień do emisji CO 2 oraz aranżowala dodatkowe finansowanie bieżące w celu poprawy pozycji gotówkowej.

Grupa zarządza ryzykiem płynności również poprzez utrzymywanie otwartych i niewykorzystanych linii kredytowych, których wysokość na 31 grudnia 2023 r. kształtuje się na poziomie 2 754 915 tys. zł.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

101

Poniższa tabela przedstawia zapadalność zobowiązań finansowych Grupy:

Stan na 31 grudnia 2023

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

Zobowiązania dotyczące rozliczenia transakcji futures na prawa do emisji CO 2

Zobowiązania z tytułu leasingu

Kredyty bankowe i obligacje

Pożyczki

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej

Zobowiązania z tytułu umów z klientami

Razem

Wartość księgowa

2 729 796

−

694 932

7 353 314

25 115

510 677

102 864

11 416 698

Niezdyskontowane umowne przepływy pieniężne

(2 739 557)

−

(1 276 664)

(8 718 716)

(27 277)

(510 570)

(102 864)

(13 375 648)

do 6 m-cy

(2 707 091)

−

(35 924)

(3 136 643)

(9 499)

(157 309)

(102 864)

(6 149 330)

6-12 m-cy

(2 101)

−

(25 844)

(360 803)

(4 458)

(157 351)

−

(550 557)

1-2 lat

(4 667)

−

(88 773)

(1 004 920)

(5 461)

(191 237)

−

(1 295 058)

2-5 lat

(6 037)

−

(190 472)

(3 809 041)

(7 652)

(4 673)

−

(4 017 875)

powyżej 5 lat

(19 661)

−

(935 651)

(407 309)

(207)

−

(1 362 828)

Stan na 31 grudnia 2022

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

Zobowiązania dotyczące rozliczenia transakcji futures na prawa do emisji CO 2

Zobowiązania z tytułu leasingu

Kredyty bankowe i obligacje

Pożyczki

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej

Zobowiązania z tytułu umów z klientami

Razem

Wartość księgowa

3 103 335

1 772 134

656 458

4 799 745

37 835

494 845

46 330

10 910 682

Niezdyskontowane umowne przepływy pieniężne

(3 114 083)

(4 880 382)

(1 057 516)

(5 658 991)

(39 462)

(494 845)

(46 330)

(15 291 609)

do 6 m-cy

(3 076 811)

(2 796 729)

(25 947)

(687 914)

(8 039)

(247 322)

(46 330)

(6 889 092)

6-12 m-cy

(1 825)

(2 083 653)

(21 184)

(346 171)

(5 432)

(247 274)

−

(2 705 539)

1-2 lat

(5 080)

−

(60 455)

(2 588 249)

(10 868)

(249)

−

(2 664 901)

2-5 lat

(10 068)

−

(161 034)

(1 498 376)

(14 908)

−

(1 684 386)

powyżej 5 lat

(20 299)

−

(788 896)

(538 281)

(215)

−

(1 347 691)

38.3. Ryzyko towarowe

Ekspozycja na ryzyko towarowe

Zarządzanie ryzykiem

Ryzyko towarowe związane jest z możliwym wystąpieniem zmian w generowanych przez Grupę przychodach/przepływach pieniężnych, w szczególności wskutek istniejącej zmienności cen towarów. Celem zarządzania ryzykiem towarowym jest utrzymanie ekspozycji na to ryzyko w akceptowalnych ramach, określonych wyznaczonymi limitami, przy jednoczesnej maksymalizacji wyniku realizowanego na prowadzonej działalności handlowej.

Specyficznym aspektem ryzyka towarowego Grupy jest fakt, iż działając jako przedsiębiorstwo energetyczne pełniące rolę sprzedawcy z urzędu, Grupa ma obowiązek przedkładania do zatwierdzania taryf dla energii elektrycznej dla grup taryfowych G oraz taryf dystrybucyjnych. Grupa kupuje energię po cenach rynkowych, natomiast swoją taryfę kalkuluje na podstawie kosztów uznanych przez Prezesa URE za uzasadnione oraz z uwzględnieniem marży (w obrocie) planowanej na kolejny okres taryfowy. W związku z powyższym Grupa, w okresie obowiązywania taryfy, ma ograniczone możliwości

Zarządzanie ryzykiem towarowym w zakresie cenowym polega na ciągłym monitorowaniu wielkości otwartej pozycji handlowej (zarówno w obszarze hedgingowym, jak i w obszarze działalności - proprietary trading) oraz pomiarze - przy wykorzystaniu narzędzi opartych o koncepcję wartości narażonej na ryzyko (value at risk) - poziomu ryzyka, wynikającego z możliwych skutków wahań cen poszczególnych towarów w odniesieniu do takiej otwartej pozycji. Techniką ograniczania ryzyka jest w tym przypadku domknięcie pozycji generującej zbyt dużą (większą, niż tzw. apetyt na ryzyko) wartość potencjalnej straty. Model zarządczy opiera się w tym przypadku na systemie limitów wartościowych (limitów VaR) określających maksymalną dopuszczalną wartość otwartej pozycji, będącej nośnikiem tak rozumianego ryzyka towarowego (cenowego).

Zarządzanie ryzykiem towarowym w zakresie wolumetrycznym polega na wykorzystaniu metod scenariuszowych oraz optymalizowaniu procesów planowania i kontroli działalności handlowej pozwalających w możliwie najtrafniejszy sposób oszacować przewidywane wolumeny towarów będących przedmiotem obrotu.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

102

przenoszenia niekorzystnych dla Grupy zmian kosztów swojej działalności na końcowych odbiorców energii elektrycznej. Wniosek o korektę taryfy Grupa może złożyć do Prezesa URE tylko w przypadku drastycznego wzrostu kosztów z przyczyn od niej niezależnych.

Ponadto, niezależnie od powyższego, w GK ENEA zastosowanie znajdują zasady zarządcze określone obowiązującą w Grupie regulacją o wymiarze strategicznym (tzw. tryb handlu hurtowego), wyznaczającą metody działania w zakresie optymalizacji pozycji handlowej Grupy, której zasadniczym celem jest minimalizacja ryzyka podjęcia działań niezgodnych z tendencją rynkową przy jednoczesnym uwzględnieniu aspektu efektywnościowego podejmowanych działań (uzyskiwanie wyników lepszych od średniej rynkowej).

Grupa odnotowuje w tym obszarze rosnące ryzyko o charakterze strategicznym (długookresowym), związane z zaostrzeniem przez Unię Europejską wymogów dotyczących ochrony klimatu, co przekłada się na znaczące wzrosty cen praw do emisji CO 2 warunkujące poziom rentowności spółek wytwórczych Grupy.

38.4. Ryzyko walutowe

Ekspozycja na ryzyko walutowe

Zarządzanie ryzykiem

Ryzyko walutowe związane jest z możliwością występowania wahań kursów walutowych, które prowadzić mogą w konsekwencji do zmian w generowanych przez Grupę przepływach pieniężnych.

Ekspozycja na ryzyko walutowe Grupy wynika w szczególności z konieczności realizacji obowiązku dotyczącego zakupu oraz przedłożenia do umorzenia uprawnień do emisji CO 2 , ponoszonych wydatków inwestycyjnych oraz realizacji umów na świadczenie usług przez kontrahentów, których wynagrodzenie denominowane jest w walutach obcych.

Działania zabezpieczające są podejmowane na podstawie obowiązującej w Grupie Polityki zarządzania ryzykiem walutowym i ryzykiem stopy procentowej w Grupie ENEA.

Ryzyko walutowe zabezpieczane jest głównie przy wykorzystaniu terminowych transakcji walutowych FX Forward. Celem podejmowanych działań zabezpieczających przed ryzykiem kursowym jest zagwarantowanie stałego poziomu wartości przepływów pieniężnych w walucie krajowej generowanych w związku z prowadzoną działalnością operacyjną i inwestycyjną.

W celu uzyskania jak najwyższej efektywności zabezpieczenia kontrakty FX Forward zawierane są na okresy oraz kwoty odpowiadające składowym ekspozycji na ryzyko walutowe. W konsekwencji, powoduje to powstawanie ekonomicznego powiązania pomiędzy tzw. pozycjami bazowymi oraz zabezpieczającymi je instrumentami pochodnymi. Przy ścisłym powiązaniu pozycji zabezpieczanej i instrumentu zabezpieczającego za podstawowe źródło nieefektywności powiązań można uznać nienależyte wywiązanie się przez kontrahentów z zawartych umów lub zaistnienie ewentualnych korekt terminów płatności w ramach umów zawartych z kontrahentami.

Zgodnie z Polityką zarządzania ryzykiem walutowym i ryzykiem stopy procentowej w Grupie ENEA działania zabezpieczające realizowane są w ramach strategii zabezpieczających ryzyko walutowe, które zatwierdzane są każdorazowo przez Komitet Ryzyka Grupy ENEA. Zgodnie z przyjętymi regulacjami Grupa zabezpiecza całość ekspozycji na ryzyko walutowe uznanej za istotną, tzn. taką, która przekracza wartość limitu na ekspozycję. Grupa stosuje w tym zakresie rachunkowość zabezpieczeń.

Transakcje zabezpieczające ryzyko walutowe

W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. ENEA S.A. nie zawierała transakcji zabezpieczających ryzyko walutowe (FX Forward). W związku z powyższym na dzień 31 grudnia 2023 r. w Spółce nie identyfikowano i nie wyceniano transakcji FX Forward.

ENEA Trading Sp. z o.o. zawarła w 2023 r. łącznie 333 transakcje FX Forward kupna/sprzedaży na wartość 1 801 825 tys. EUR (w tym 5 pozycji SWAP na wart. 605 268 tys. EUR). Wycena księgowa instrumentów na 31 grudnia 2023 r. wynosiła 411 569 tys. zł. ENEA Trading Sp. z o.o. zawarła w 2022 r. 385 transakcji FX Forward na wartość 1 259 446 tys. EUR. Wycena księgowa tych instrumentów na 31 grudnia 2022 r. wynosiła 278 818 tys. zł.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

103

ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. zawarła w 2023 r. 1 transakcję FX Forward o wartości 6 242 tys. EUR. Transakcja została rozliczona w miesiącu październiku 2023 r. W związku z powyższym na dzień 31 grudnia 2023 r. w spółce nie identyfikowano i nie wyceniano transakcji FX Forward. Wycena instrumentów w roku poprzednim wynosiła (160) tys. zł.

ENEA Centrum Sp. z o.o. zawarła w 2023 r. 4 transakcje FX Forward o łącznej wartości 127 tys. EUR. Transakcje zostały rozliczone w listopadzie i grudniu 2023 r . W związku z powyższym na dzień 31 grudnia 2023 r. w spółce nie identyfikowano i nie wyceniano transakcji FX Forward. Wycena instrumentów w roku poprzednim wynosiła (249) tys. zł.

Grupa wykazuje w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „Straty z pochodnych instrumentów walutowych niewykorzystywanych w rachunkowości zabezpieczeń” wynik w kwocie (1 105 688) tys. zł na zrealizowanych w 2023 r. kontraktach walutowych forward związanych z zabezpieczeniem ryzyka walutowego związanego z zakupem CO 2 , oraz efekt wyceny bilansowej niezrealizowanych kontraktów walutowych forward w kwocie (141 437) tys. zł.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

104

Poniższe tabele prezentują ekspozycję Grupy na ryzyko zmiany kursów walutowych:

Stan na 31 grudnia 2023

Wynik finansowy

Wartość księgowa

w tym wartość w EUR wyrażona w walucie funkcjonalnej (zł)

Wzrost kursu

+1%

Spadek kursu

-1%

w tym wartość w USD wyrażona w walucie funkcjonalnej (zł)

Wzrost kursu

+1%

Spadek kursu

-1%

Aktywa finansowe

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

3 026 133

953 986

9 540

(9 540)

−

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

4 337 600

356 370

3 564

(3 564)

−

Zobowiązania finansowe

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

(2 729 796)

(1 298)

(13)

13

−

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej

(510 677)

(420 255)

83 222

(83 222)

−

Ekspozycja netto

4 123 260

888 803

−

Wpływ na wynik przed opodatkowaniem

96 313

(96 313)

−

Podatek 19%

(18 299)

18 299

−

Ekspozycja netto po opodatkowaniu

78 014

(78 014)

−

Stan na 31 grudnia 2022

Wynik finansowy

Wartość księgowa

w tym wartość w EUR wyrażona w walucie funkcjonalnej (zł)

Wzrost kursu

+1%

Spadek kursu

-1%

w tym wartość w USD wyrażona w walucie funkcjonalnej (zł)

Wzrost kursu

+1%

Spadek kursu

-1%

Aktywa finansowe

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

1 563 716

318 472

3 185

(3 185)

−

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

3 790 983

917 550

9 176

(9 176)

−

Zobowiązania finansowe

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

(4 875 469)

(31 433)

(314)

314

−

Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej

(494 845)

(278 818)

76 433

(76 433)

−

Ekspozycja netto

(15 615)

925 771

−

Wpływ na wynik przed opodatkowaniem

88 480

(88 480)

−

Podatek 19%

(16 811)

16 811

−

Ekspozycja netto po opodatkowaniu

71 669

(71 669)

−

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

105

38.5. Ryzyko stóp procentowych

Ekspozycja na ryzyko stóp procentowych

Zarządzanie ryzykiem

Ryzyko zmiany stóp procentowych związane jest z negatywnym wpływem zmian rynkowej stopy procentowej na sytuację finansową Grupy Kapitałowej ENEA. Ekspozycja na ryzyko stopy procentowej wynika z zawartych umów kredytowych oraz umów programów emisji obligacji.

Z uwagi na obowiązujący w Grupie model aranżowania finansowania, ryzyko stopy procentowej jest identyfikowane oraz podlega zarządzaniu (kwantyfikowanie, mitygowanie) przez Jednostkę Dominującą. Aranżowanie finansowania odbywa się w oparciu o oprocentowanie zmienne, które kalkulowane jest w korelacji ze stawkami rynkowymi (międzybankowymi). Działania zabezpieczające w obszarze stopy procentowej realizowane są w ramach Polityki zarządzania ryzykiem walutowym i ryzykiem stopy procentowej w Grupie ENEA .

Zgodnie z ww. Polityką – ekspozycja na ryzyko stóp procentowych identyfikowana jest wyłącznie w oparciu o stronę zobowiązaniową planowanych przepływów pieniężnych, bez uwzględniania wartości inwestycji finansowych (które cechują się niższym tenorem, niż zobowiązania finansowe) – przy czym dotyczy to wyłącznie zobowiązań finansowych o charakterze długoterminowym.

Zgodnie z Polityką zarządzania ryzykiem walutowym i ryzykiem stopy procentowej w Grupie ENEA działania zabezpieczające realizowane są w ramach strategii zabezpieczających ryzyko stopy procentowej, które zatwierdzane są każdorazowo przez Komitet Ryzyka Grupy ENEA. Grupa ogranicza ryzyko stopy procentowej poprzez zawieranie kontraktów wymiany płatności odsetkowych (ang. IRS - Interest Rate Swap). Wykorzystanie instrumentów zabezpieczających umożliwia wymianę serii płatności odsetkowych w tej samej walucie, naliczanych od uzgodnionej kwoty nominalnej i dla ustalonego okresu, przy czym Grupa płaci odsetki oparte na stałym oprocentowaniu, natomiast druga strona transakcji (bank) na oprocentowaniu zmiennym. W celu uzyskania jak największej efektywności zabezpieczenia parametry instrumentu zabezpieczającego są tożsame z warunkami transakcji zabezpieczanej (tzw. pozycji bazowej). W konsekwencji, prowadzi to do powstania powiązania ekonomicznego między poszczególnymi płatnościami wynikającymi z obsługi finansowania zewnętrznego oraz zabezpieczającymi je instrumentami pochodnymi. Przy ścisłym powiązaniu pozycji zabezpieczanej i instrumentu zabezpieczającego za podstawowe źródło nieefektywności powiązań uznaje się ryzyko nienależytego wywiązania się przez kontrahentów z zawartych umów (na podstawie których zawierane są transakcje zabezpieczające) lub wcześniejsze rozliczenie pozycji zabezpieczanej.

25 października 2023 r. Komitet Sterujący Narodowej Grupy Roboczej (NGR) wydał komunikat w sprawie zmian w oczekiwanej Mapie Drogowej reformy wskaźników referencyjnych, w którym potwierdził, iż podjął decyzję o zmianie maksymalnych terminów realizacji Mapy Drogowej, w ramach której zakłada się oddolne odchodzenie sektora finansowego od stosowania WIBOR na rzecz nowo zawieranych umów i instrumentów finansowych stosujących stałą stopę procentową lub nowe wskaźniki referencyjne typu RFR (risk-free-rate). Komitet Sterujący NGR wskazał, iż finalny moment konwersji na wskaźniki referencyjne typu RFR, nastąpi na koniec 2027 r., co oznacza, iż do końca 2027 r. Grupa znajduje się w okresie przejściowym, w którym nie będzie wymagane dostosowanie stawki referencyjnej.

Niezależnie od powyższego Grupa dokonała przeglądu bilansu i w tabelach poniżej zidentyfikowała następujące instrumenty finansowe oparte na stawce bazowej WIBOR:

1. Wg stanu na 31 grudnia 2023 r. Grupa posiadała następujące istotne zobowiązania finansowe:

Spółka

Rodzaj

Stopa referencyjna

Wartość nominalna na 31 grudnia 2023

ENEA S.A.

Obligacje*

WIBOR 6M

2 784 448

ENEA S.A.

Kredyty bankowe**

WIBOR 6M

2 414 490

ENEA S.A.

Kredyty bankowe***

WIBOR 1M/6M

1 645 085

PAD RES Genowefa Sp. z o.o. (obecnie PV Genowefa Sp. z o.o.)

Kredyty bankowe

WIBOR 1M/3M

88 659

Razem

6 932 682

* rozliczenie obligacji nastąpi do końca 2027 r., przy czym największy jednorazowy wykup przypada w czerwcu 2024 r. w kwocie 2 000 000 tys. zł; obligacje ENEA S.A. są rozliczane w oparciu o zmienną stopę procentową, brak instrumentów rozliczanych w oparciu o stałą stopę procentową;

** ENEA S.A. posiada także długoterminowe kredyty oparte na stałej stopie procentowej, których wartość nominalna na 31 grudnia 2023 r. wynosiła 367 314 tys. zł;

*** kredyty obrotowe.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

106

2. Wg stanu na 31 grudnia 2023 r. Grupa posiadała następujące instrumenty pochodne zabezpieczające ryzyko zmiennej stopy procentowej:

Spółka

Rodzaj

Stopa referencyjna

Wartość instrumentu na 31 grudnia 2023

ENEA S.A.

Pochodne instrumenty finansowe IRS 2024-2026 w kwocie 3 366 890*

WIBOR 6M

76 837

PAD RES Genowefa Sp. z o.o. (obecnie PV Genowefa Sp. z o.o.)

Pochodne instrumenty finansowe IRS

WIBOR 3M

(8 842)

Razem**

67 995

* rozliczenie wszystkich instrumentów nastąpi do 2026 r., przy czym 74% zapada w 2024 r.;

** pochodne instrumenty ujęte w tabeli stanowią wszystkie pochodne instrumenty zawarte w GK ENEA.

Do końca 2027 r. ENEA S.A. rozliczy wszystkie instrumenty pochodne (IRS) oraz wykupi obligacje, zatem dla obu tych grup instrumentów finansowych Spółka nie zidentyfikowała wpływu reformy wskaźników referencyjnych. Reforma może mieć wpływ na zadłużenie oprocentowane wg stawek WIBOR, które będzie istniało po 1 stycznia 2028 r., lecz jego kwota jest pomijalna. Zadłużenie ENEA S.A. z tytułu kredytów oprocentowanych wg stawek WIBOR od 1 stycznia 2028 r. będzie wynosiło 1 236 tys. zł., przy czym 900 tys. zł zostanie spłacone w styczniu 2028 r. Realny wpływ reformy na zaciągnięte kredyty odnosi się do wartości 336 tys. zł.

Ponadto ENEA S.A. zawarła klauzule typu fallback z niektórymi instytucjami finansującymi, które pozwalają na zmianę wskaźnika referencyjnego, o ile taki zostanie ogłoszony, co wpływa na zmniejszenie ryzyk dla Grupy w tym zakresie.

W przypadku PAD RES Genowefa Sp. z o.o. (obecnie PV Genowefa Sp. z o.o.) reforma wskaźników referencyjnych może mieć wpływ na pochodne instrumenty finansowe IRS, które będą istniały do 2031 r., oraz na zadłużenie kredytowe, które po 1 stycznia 2028 r. będzie wynosiło 64 066 tys. zł. Niemniej spółka ta zawarła w istniejącej umowie finansowej zapisy typu fallback . Zapisy te określają możliwość zastąpienia dotychczasowego wskaźnika wskaźnikiem alternatywnym. Umowa przewiduje także możliwość stosowania zapisów mających zastosowanie do wskaźnika dotychczasowego, odpowiednio do wskaźnika alternatywnego.

W związku z reformą wskaźników referencyjnych, z uwagi na brak długoterminowych aktywów finansowych opartych o WIBID, na chwilę obecną Grupa nie identyfikuje znaczącego ryzyka w tym zakresie.

W związku z powyższym, Grupa na dzień 31 grudnia 2023 r. nie identyfikuje ryzyka związanego z reformą wskaźników referencyjnych w odniesieniu do długoterminowych aktywów i zobowiązań finansowych opartych na zmiennych stopach procentowych.

Na 31 grudnia 2023 r. Grupa posiada zobowiązania z tytułu kredytów bankowych i dłużnych papierów wartościowych w wysokości 7 378 429 tys. zł. Zgodnie z zapisami Polityki zarządzania ryzykiem walutowym i ryzykiem stopy procentowej w Grupie ENEA zabezpieczeniu podlegają wyłącznie zobowiązania o charakterze długoterminowym, które zostały zabezpieczone w 60% (na 31 grudnia 2022 r. w 65%) transakcjami zabezpieczającymi ryzyko stopy procentowej (instrumenty IRS).

Poniższa tabela przedstawia profil podatności Grupy na ryzyko zmiany stóp procentowych poprzez prezentację aktywów i zobowiązań finansowych w podziale według zmiennych i stałych stóp procentowych:

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Instrumenty o stałej stopie procentowej

Aktywa finansowe

6 636 070

4 488 753

Zobowiązania finansowe

(3 897 511)

(5 976 107)

Wpływ zabezpieczenia IRS

(3 035 455)

(3 133 291)

Razem

(296 896)

(4 620 645)

Instrumenty o zmiennej stopie procentowej

Aktywa finansowe

1 423 299

1 682 247

Zobowiązania finansowe

(7 008 510)

(4 439 730)

Wpływ zabezpieczenia IRS

3 035 455

3 133 291

Razem

(2 549 756)

375 808

W ramach aktywów finansowych o stałej stopie procentowej Grupa prezentuje przede wszystkim środki pieniężne deponowane na lokatach, należności handlowe, które są oprocentowane stałą stopą procentową odsetek karnych tylko w przypadku przekroczenia terminu płatności oraz aktywa z tytułu umów z klientami.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

107

Transakcje zabezpieczające ryzyko stopy procentowej

W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. ENEA S.A. nie zawierała nowych transakcji zabezpieczających ryzyko stopy procentowej (IRS). Łączna wartość ekspozycji dotycząca obligacji i kredytów zabezpieczona transakcjami IRS na 31 grudnia 2023 r. wyniosła 2 971 647 tys. zł. Ponadto ENEA S.A. posiada kredyty zaciągnięte na stałej stopie procentowej o łącznym wolumenie 367 314 tys. zł. Zawarte transakcje wpływają w istotny sposób na przewidywalność strumieni wydatków i kosztów finansowych. Grupa prezentuje wycenę tych instrumentów w pozycji: Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej. Instrumenty pochodne są traktowane, jako zabezpieczenie przepływów, w związku z czym są ujmowane i rozliczane w księgach z zastosowaniem zasad dotyczących rachunkowości zabezpieczeń.

Na 31 grudnia 2023 r. aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej, dotyczące wyceny IRS, wyniosły 76 837 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej, dotyczące wyceny IRS, wyniosły 252 902 tys. zł).

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

108

Poniższa tabela przedstawia wpływ zmiany stopy procentowej na wynik finansowy Grupy w odniesieniu do instrumentów oprocentowanych zmienną stopą procentową:

Stan na 31 grudnia 2023

Stan na 31 grudnia 2022

Wartość księgowa

Wpływ ryzyka stopy procentowej na wynik finansowy (okres 12 miesięcy)

Wartość księgowa

Wpływ ryzyka stopy procentowej na wynik finansowy (okres 12 miesięcy)

+ 1 p.p.

- 1 p.p.

+ 1 p.p.

- 1 p.p.

Aktywa finansowe

Środki pieniężne

736 469

7 365

(7 365)

477 285

4 773

(4 773)

Środki zgromadzone w ramach Funduszu Likwidacji Kopalń

165 248

1 652

(1 652)

147 925

1 479

(1 479)

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

521 582

5 216

(5 216)

1 057 037

10 570

(10 570)

Instrumenty pochodne

76 837

−

252 902

−

Wpływ na wynik przed opodatkowaniem

14 233

(14 233)

16 822

(16 822)

Podatek 19%

(2 704)

2 704

(3 196)

3 196

Wpływ na wynik po opodatkowaniu

11 529

(11 529)

13 626

(13 626)

Zobowiązania finansowe

Kredyty, pożyczki i dłużne papiery wartościowe

(7 008 510)

(70 085)

70 085

(4 408 367)

(44 084)

44 084

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

−

(31 363)

(314)

314

Instrumenty pochodne

(8 842)

−

Wpływ na wynik przed opodatkowaniem

(70 085)

70 085

(44 398)

44 398

Podatek 19%

13 316

(13 316)

8 436

(8 436)

Wpływ na wynik po opodatkowaniu

(56 769)

56 769

(35 962)

35 962

Razem

(45 240)

45 240

(22 336)

22 336

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

109

Pozostałe noty objaśniające

39. Transakcje z jednostkami powiązanymi

Spółki Grupy Kapitałowej zawierają transakcje z następującymi podmiotami powiązanymi:

− transakcje ze spółkami wchodzącymi w skład Grupy Kapitałowej – transakcje te są eliminowane na etapie konsolidacji,

− transakcje zawarte pomiędzy Grupą a Członkami Władz Grupy, które podzielić należy na dwie kategorie:

− wynikające z powołania na Członków Rad Nadzorczych,

− wynikające z innych umów o charakterze cywilno-prawnym,

− transakcje z podmiotami powiązanymi ze Skarbem Państwa Rzeczypospolitej Polskiej.

Transakcje z członkami Władz Grupy

Rok zakończony

Tytuł

Zarząd Spółki

Rada Nadzorcza Spółki

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Wynagrodzenia z tytułu kontraktów menadżerskich i umów konsultingowych

8 417*

6 428**

−

Wynagrodzenia z tytułu powołania do organów zarządzających lub nadzorujących

−

714

726

Pozostałe świadczenia

−

RAZEM

8 417

6 428

714

726

* Wynagrodzenie obejmuje premie za 2022 r. dla obecnych i byłych Członków Zarządu w wysokości 4 034 tys. zł oraz odprawę i zakaz konkurencji dla byłych Członków Zarządu w wysokości 660 tys. zł.

** Wynagrodzenie obejmuje premie za 2021 r. dla obecnych i byłych Członków Zarządu w wysokości 2 136 tys. zł oraz odprawę i zakaz konkurencji dla byłego Członka Zarządu w wysokości 202 tys. zł.

Na 31 grudnia 2023 r. zobowiązania z tytułu kontraktów menadżerskich i umów konsultingowych wobec Członków Zarządu wynoszą 340 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. odpowiednio 208 tys. zł). Rezerwa na premię dla Zarządu na 31 grudnia 2023 r. wynosi 3 722 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. odpowiednio 4 080 tys. zł), kwoty rezerw nie są uwzględnione w powyższej tabeli.

Transakcje dotyczące pożyczek z Zakładowego Funduszu Świadczeń Socjalnych przedstawiono w tabeli poniżej:

Organ

Stan na

Udzielono od

Spłaty do

Stan na

1 stycznia 2023

31 grudnia 2023

Rada Nadzorcza Spółki

17

−

(4)

13

RAZEM

17

−

(4)

13

Organ

Stan na

Udzielono od

Spłaty do

Stan na

1 stycznia 2022

31 grudnia 2022

Rada Nadzorcza Spółki

21

−

(4)

17

RAZEM

21

−

(4)

17

Inne transakcje, wynikające z umów cywilno-prawnych zawartych pomiędzy Jednostką Dominującą a Członkami Władz Jednostki Dominującej dotyczą przede wszystkim wykorzystania przez Członków Zarządu ENEA S.A. samochodów służbowych dla celów prywatnych.

Członkowie władz Grupy oraz bliscy członkowie ich rodzin nie dokonywali istotnych transakcji ze spółkami Grupy mających wpływ na wynik oraz sytuację finansową Grupy.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

110

Transakcje z podmiotami powiązanymi ze Skarbem Państwa Rzeczypospolitej Polskiej

Grupa zawiera również transakcje handlowe z jednostkami administracji państwowej i samorządowej oraz podmiotami będącymi własnością Skarbu Państwa Rzeczypospolitej Polskiej.

Przedmiotem tych transakcji są głównie:

− zakupy węgla, energii elektrycznej, praw majątkowych wynikających ze świadectw pochodzenia energii w zakresie energii odnawialnej oraz energii produkowanej w kogeneracji z ciepłem, usługi przesyłowej i dystrybucyjnej, które Grupa realizuje od podmiotów zależnych od Skarbu Państwa,

− sprzedaż energii elektrycznej, usługi dystrybucyjnej, przyłączenia do sieci i pozostałych powiązanych z tym opłat oraz węgla, którą Grupa realizuje zarówno dla organów administracji państwowej, samorządowej (sprzedaż odbiorcom końcowym) jak i spółek zależnych od Skarbu Państwa (sprzedaż hurtowa oraz detaliczna – odbiorcom końcowym).

Transakcje te przeprowadzane są na zasadach rynkowych, a warunki nie odbiegają od stosowanych w transakcjach z innymi podmiotami. Grupa nie prowadzi ewidencji umożliwiającej agregowanie wartości wszystkich transakcji realizowanych ze wszystkimi instytucjami państwowymi oraz podmiotami zależnymi od Skarbu Państwa.

Dodatkowo Grupa zidentyfikowała transakcje z jednostkami powiązanymi ze Skarbem Państwa o charakterze finansowym, tj. z bankami, które są gwarantami w programach emisji obligacji. Wśród tych podmiotów znajdują się: PKO BP S.A., Pekao S.A. oraz Bank Gospodarstwa Krajowego. Szczegółowe informacje dotyczące programów emisji obligacji zostały zaprezentowane w nocie 30.

Wśród podmiotów będących spółkami zależnymi od Skarbu Państwa największym kontrahentem - odbiorcą Grupy ENEA jest Grupa Polskie Sieci Elektroenergetyczne, wartość sprzedaży netto w roku 2023 była na poziomie 1 799 514 tys. zł. (w roku 2022 była to również Grupa PSE - sprzedaż na poziomie 1 894 283 tys. zł), największym kontrahentem - dostawcą jest Grupa Polskie Sieci Elektroenergetyczne, wartość zakupów netto 3 815 784 tys. zł (w roku 2022 była to również Grupa PSE – zakupy na poziomie 2 534 055 tys. zł). Obroty z PSE obejmują opłaty przenoszone, które nie są widoczne w sprawozdaniu z całkowitych dochodów (Grupa jest w ich przypadku pośrednikiem).

Transakcje z podmiotami współkontrolowanymi i stowarzyszonymi

Poniższa tabela przedstawia najistotniejsze transakcje z podmiotami współkontrolowanymi i stowarzyszonymi:

Rok zakończony

Stan na

31 grudnia 2023

Sprzedaż

Zakupy

Należności

Zobowiązania

Podmioty będące spółkami współkontrolowanymi

−

Podmioty będące spółkami stowarzyszonymi

14 721

7 088

2 204

9

Rok zakończony

Stan na

31 grudnia 2022

Sprzedaż

Zakupy

Należności

Zobowiązania

Podmioty będące spółkami współkontrolowanymi

150 456

470 954

−

Podmioty będące spółkami stowarzyszonymi

31

293

2

−

Główne transakcje w 2023 r. dotyczyły sprzedaży energii elektrycznej do spółki Polimex – Mostostal S.A., natomiast w 2022 r. sprzedaży energii elektrycznej do Polskiej Grupy Górniczej S.A. oraz zakupu węgla od tej spółki. W 2023 r. oraz w okresie porównawczym Grupa nie otrzymała dywidend od spółek współkontrolowanych oraz stowarzyszonych.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

111

40. Noty objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych

Poniższa tabela prezentuje uzgodnienie zmian kapitału obrotowego w skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych do zmian w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej:

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Zmiana stanu praw do emisji CO 2 w bilansie

361 712

(1 233 152)

Zmiana stanu praw do emisji CO 2 w cash flow

361 712

(1 233 152)

Zmiana stanu zapasów w bilansie

25 535

(863 930)

- korekta amortyzacji o zmianę stanu produktów i świadczenia na własne potrzeby

20 915

(558)

- amortyzacja materiałów wielokrotnego użytku

(1 232)

(1 084)

- inne

68

-

Zmiana stanu zapasów w cash flow

45 286

(865 572)

Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności i aktywów z tytułu umów z klientami w bilansie

(1 419 559)

(2 093 726)

- kompensata VAT z podatkiem dochodowym

(3 391)

-

- koszty transakcyjne

(9 947)

(193)

- należności z tytułu CIT

5 794

(57 230)

- programy obligacji

-

6 363

- leasing finansowy

(304)

(1 331)

- inne naliczone odsetki

-

45 298

- należności z tytułu najmu nieruchomości

(17 093)

-

- nabycie jednostki zależnej

11 759

-

- inne

(852)

(355)

Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności i aktywów z tytułu umów z klientami w cash flow

(1 433 593)

(2 101 174)

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań i zobowiązań z tytułu umów z klientami w bilansie

(1 655 404)

538 410

- zobowiązania inwestycyjne

(148 204)

59 807

- zarachowane i niezapłacone odsetki

479

(2 113)

- korekta zobowiązań inwestycyjnych o VAT naliczony

(50 160)

2 298

- kompensata zobowiązań z nadpłatą w podatku CIT

44 193

49 906

- nabycie jednostki zależnej

(67 259)

-

- inne

3 413

-

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań i zobowiązań z tytułu umów z klientami w cash flow

(1 872 942)

648 308

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych w bilansie

380 437

52 758

- zyski/straty aktuarialne odniesione w ICD

(125 940)

9 356

- inne

1 196

10 032

Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych w cash flow

255 693

72 146

Zmiana stanu rozliczenia dochodu z tytułu dotacji oraz usług modernizacji oświetlenia drogowego w bilansie

127 286

119 196

- środki trwałe otrzymane nieodpłatnie

(3 450)

(2 126)

Zmiana stanu rozliczenia dochodu z tytułu dotacji oraz usług modernizacji oświetlenia drogowego w cash flow

123 836

117 070

Zmiana stanu pozostałych rezerw na zobowiązania i inne obciążenia w bilansie

858 593

2 625 566

- eliminacja zmiany stanu rezerwy na Fundusz Likwidacji Kopalni

4 762

(19 859)

- Elektrownia Ostrołęka

-

46 493

- inne

(220)

(4 743)

Zmiana stanu pozostałych rezerw na zobowiązania i inne obciążenia w cash flow

863 135

2 647 457

Nabycie aktywów finansowych

W pozycji „Wpływ ze zbycia aktywów finansowych” w działalności inwestycyjnej Grupa wykazuje spłatę pożyczki od spółki Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o.

Inne korekty

W pozycji „Inne korekty” w działalności operacyjnej najistotniejszą pozycję stanowi nabycie nieodpłatnie otrzymanego majątku sieciowego, realizowane w ramach usunięcia kolizji (95 164 tys. zł).

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

112

Poniższe tabele prezentują uzgodnienie zadłużenia w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych:

Uzgodnienie kredytów bankowych i pożyczek

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Stan na 1 stycznia

1 873 269

1 739 151

Otrzymane kredyty i pożyczki

5 637 546

338 720

Spłata kredytów i pożyczek

(3 052 176)

(217 420)

Wycena i koszty transakcyjne

25 411

12 818

Inne – nabycie spółek zależnych

93 753

−

Stan na 31 grudnia

4 577 803

1 873 269

Uzgodnienie obligacji

Stan na

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Stan na 1 stycznia

2 964 311

4 895 654

Wykup obligacji

(156 110)

(1 955 111)

Wycena i koszty transakcyjne

(7 575)

23 768

Stan na 31 grudnia

2 800 626

2 964 311

41. Umowy koncesyjne na świadczenie usług publicznych

Przedmiotem prowadzonej przez Grupę Kapitałową działalności jest przede wszystkim wytwarzanie energii elektrycznej, dystrybucja energii elektrycznej, obrót energią elektryczną oraz produkcja i sprzedaż węgla.

Zgodnie z ustawą Prawo energetyczne, za koncesjonowanie, regulację działalności przedsiębiorstw energetycznych i zatwierdzanie taryf odpowiada Prezes URE.

Obowiązkowi przedkładania Prezesowi URE do zatwierdzania podlegają taryfy dla energii elektrycznej obejmujące działalność nieuznaną przez Prezesa URE za prowadzoną w warunkach konkurencji (w odniesieniu, do której Prezes URE nie wydał decyzji zwalniającej z obowiązku przedkładania taryf do zatwierdzania).

W roku 2023 ENEA S.A. stosowała zatwierdzoną przez Prezesa URE „Taryfę dla energii elektrycznej dla odbiorców z grup taryfowych G” obowiązującą od 1 stycznia 2023 r. do 31 grudnia 2023 r. oraz „Zmianę Taryfy dla energii elektrycznej dla odbiorców z grup taryfowych G” obowiązującą od 19 września 2023 r.

Obowiązkowi przedkładania Prezesowi URE do zatwierdzenia podlegają również taryfy dla gazu ziemnego dla gospodarstw domowych oraz odbiorców wrażliwych (takich jak: wspólnoty i spółdzielnie mieszkaniowe, podmioty prowadzące działalność pożytku publicznego: szkoły, przedszkola, szpitale). W 2023 r., z uwagi na niestabilną sytuację na międzynarodowym rynku gazu, ENEA S.A. czasowo zaprzestała świadczenia usługi kompleksowej odbiorcom końcowym zużywającym paliwo gazowe na potrzeby gospodarstw domowych oraz małego biznesu. W związku z powyższym ENEA S.A. w 2023 r. nie składała wniosku o zatwierdzenie taryfy dla gazu ziemnego wysokometanowego do Prezesa Urzędu Regulacji Energetyki.

15 grudnia 2023 r. Prezes URE podjął decyzję o zatwierdzeniu taryfy dla energii elektrycznej dla odbiorców z grup taryfowych G ENEA S.A. na okres od 1 stycznia 2024 r. do 31 grudnia 2024 r. Taryfa ta weszła w życie 1 stycznia 2024 r.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

113

Data obowiązywania umowy koncesyjnej

ENEA S.A.

ENEA Operator Sp. z o.o.

ENEA Wytwarzanie Sp. z o.o.

ENEA Trading

Sp. z o.o.

ENEA Power&Gas Trading Sp. z o.o.

MEC Piła

Sp. z o.o.

PEC Sp. z o.o.

ENEA Ciepło

Sp. z o.o.

ENEA Elektrownia Połaniec S.A.

Lubelski Węgiel Bogdanka S.A.

Obrót energią elektryczną

31 grudnia 2025

31 grudnia 2030

22 grudnia 2032

1 września 2028

31 grudnia 2030

Obrót paliwami gazowymi

31 grudnia 2030

Obrót ciepłem

30 września 2028

Dystrybucja energii elektrycznej

1 lipca 2030

Wytwarzanie energii elektrycznej

31 grudnia 2030

30 listopada 2028

1 listopada 2025

Wytwarzanie energii cieplnej

31 grudnia 2025

30 września 2028

1 listopada 2025

Przesyłanie i dystrybucja ciepła

31 grudnia 2025

30 września 2028

1 listopada 2025

Wydobywanie węgla kamiennego ze złoża „Bogdanka” objętego obszarem górniczym „Puchaczów V” z 6 kwietnia 2009 r.

31 grudnia 2031

Wydobywanie węgla kamiennego ze złoża „Lubelskie Zagłębie Węglowe – obszar K-3” objętego obszarem górniczym „Stręczyn” z 17 czerwca 2014 r.

17 lipca 2046

Wydobywanie węgla kamiennego ze złoża "Ostrów" położonego na terenie gmin: Ludwin, Łęczna, Ostrów Lubelski, Puchaczów, Sosnowica, Uścimów w województwie lubelskim z 17 listopada 2017 r.

31 grudnia 2065

wydobywanie węgla kamiennego ze złoża "Lubelskie Zagłębie Węglowe - obszar K-6 i K-7" położonego na terenie gminy Cyców, w powiecie łęczyńskim w województwie lubelskim z 20 grudnia 2019 r.

31 grudnia 2046

poszukiwanie i rozpoznawanie węgla kamiennego - kokosowego typu 34 i 35 w obszarze badań „Łaszczów” z 30 listopada 2021 r.

29 grudnia 2025

Działalność górnicza spółki Lubelski Węgiel Bogdanka S.A. w zakresie gospodarczego wydobywania kopaliny węgla kamiennego musi odbywać się zgodnie z przepisami Prawa Geologicznego i Górniczego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

114

42. Zatrudnienie

Rok zakończony

31 grudnia 2023

31 grudnia 2022

Stanowiska robotnicze

10 092

9 849

Stanowiska nierobotnicze

7 760

7 473

RAZEM

17 853

17 322

Dane zawarte w tabeli przedstawiają zatrudnienie w etatach. Stanowiska menadżerskie zostały zakwalifikowane do stanowisk nierobotniczych.

43. Zobowiązania warunkowe, postępowania sądowe oraz sprawy toczące się przed organem administracji publicznej

W tej części not objaśniających zaprezentowano zobowiązania warunkowe oraz postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej.

43.1. Poręczenia i gwarancje

W tabeli poniżej przedstawiono obowiązujące na 31 grudnia 2023 r. istotne gwarancje bankowe w ramach umowy zawartej przez ENEA S.A. z Bankiem Gospodarstwa Krajowego do wysokości limitu określonego w umowie.

Zestawienie udzielonych gwarancji wg stanu na 31 grudnia 2023 r.

Data udzielenia gwarancji

Data obowiązywania gwarancji

Podmiot na rzecz którego udzielono gwarancji

Bank - wystawca

Kwota udzielonej gwarancji

w tys. zł

16 lipca 2023 r.

16 lipca 2025 r.

Vastint Poland sp. z o.o.

BGK

1 229

1 kwietnia 2023 r.

30 kwietnia 2024 r.

Telewizja Polska S.A.

BGK

2 442

19 października 2023 r.

29 lutego 2024 r.

Miasto Łódź

BGK

1 960

Suma udzielonych gwarancji bankowych

5 631

Zestawienie udzielonych gwarancji wg stanu na 31 grudnia 2022 r.

Data udzielenia gwarancji

Data obowiązywania gwarancji

Podmiot na rzecz którego udzielono gwarancji

Bank - wystawca

Kwota udzielonej gwarancji

w tys. zł

4 sierpnia 2021 r.

15 lipca 2023 r.

Vastint Poland sp. z o.o.

PKO BP S.A.

1 045

Suma udzielonych gwarancji bankowych

1 045

Wartość pozostałych gwarancji udzielonych przez Grupę na 31 grudnia 2023 r. wynosi 3 474 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 11 891 tys. zł).

43.2. Postępowania toczące się przed sądami powszechnymi

Postępowania z powództwa Grupy

Postępowania wszczynane przed sądami powszechnymi z powództwa ENEA S.A. oraz ENEA Operator Sp. z o.o. dotyczą dochodzenia należności z tytułu dostarczania energii elektrycznej (tzw. sprawy za energię) oraz dochodzenia należności z innych tytułów, w tym między innymi nielegalnego poboru energii elektrycznej, przyłączeń do sieci i innych usług specjalistycznych (tzw. sprawy za nie energię).

Postępowania wszczynane przed sądami powszechnymi z powództwa ENEA Wytwarzanie Sp. z o.o. dotyczą przede wszystkim odszkodowań oraz kar umownych od kontrahentów spółki.

Na dzień 31 grudnia 2023 r. przed sądami powszechnymi toczyło się łącznie 27 607 spraw z powództwa Grupy na łączną kwotę 819 504 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. toczyło się 21 839 spraw o łącznej wartości 148 677 tys. zł).

Wynik żadnej ze spraw nie jest istotny dla wyniku finansowego Grupy Kapitałowej.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

115

Postępowania przeciwko Grupie

Postępowania przeciwko Grupie wszczynane są zarówno z powództwa osób fizycznych, jak i prawnych. Dotyczą one m.in. kwestii takich jak: odszkodowania za przerwy w dostawach energii, ustalenie, czy miał miejsce nielegalny pobór energii oraz odszkodowania za korzystanie przez Grupę z nieruchomości, na których znajdują się urządzenia elektroenergetyczne. Za szczególnie istotne Grupa uznaje powództwa dotyczące bezumownego korzystania z nieruchomości niebędących własnością Grupy.

Występują również roszczenia z tytułu rozwiązanych umów na zakup praw majątkowych (nota 43.6).

Postepowania sądowe przeciwko ENEA Wytwarzanie Sp. z o.o. dotyczą m.in. odszkodowań oraz zapłaty kar umownych.

Na dzień 31 grudnia 2023 r. przed sądami powszechnymi toczyło się łącznie 1 985 spraw przeciwko Grupie na łączną kwotę 1 203 564 tys. zł (odpowiednio na 31 grudnia 2022 r. toczyło się 2 338 spraw o łącznej wartości 968 992 tys. zł). Wynik żadnej ze spraw nie jest istotny dla wyniku finansowego Grupy Kapitałowej.

Rezerwy związane z tymi sprawami sądowymi prezentowane są w nocie 33.

43.3. Pozostałe postępowania sądowe

W związku z rozliczeniem podatku od nieruchomości od wyrobisk, w części uznanej przez LWB za prawdopodobną, spółka nie wykazuje dłużej rezerwy na podatek od nieruchomości. Niemniej jednak potencjalne zobowiązanie warunkowe może wynikać przede wszystkim z istniejących rozbieżności pomiędzy stanowiskiem spółki a stanowiskiem organów podatkowych w zakresie przedmiotu opodatkowania tym podatkiem. Mianowicie dotyczą one kwestii, czy w podziemnych wyrobiskach górniczych LWB znajdują się inne budowle (poza już zadeklarowanymi) w rozumieniu przepisów ustawy o podatkach i opłatach lokalnych, stanowiące przedmiot opodatkowania tym podatkiem, jak również rozbieżności te mogą też dotyczyć wartości poszczególnych obiektów - w przypadku ustalenia, że podlegają one opodatkowaniu podatkiem od nieruchomości. Zakres powyższego zobowiązania nie uległ istotnej zmianie w porównaniu do końca poprzedniego roku obrotowego (31 grudnia 2022 roku).

43.4. Ryzyko związane ze stanem uregulowania sytuacji prawnej nieruchomości wykorzystywanych przez Grupę

Ryzyko związane ze stanem uregulowania sytuacji prawnej nieruchomości wykorzystywanych przez Grupę wynika z faktu, że Grupa nie dla wszystkich obiektów posiada tytuł prawny do korzystania z gruntów, na których są usytuowane sieci przesyłowe oraz związane z nimi urządzenia. W przyszłości Grupa może być zobowiązana do ponoszenia kosztów z tytułu zadośćuczynienia za przeszłe bezumowne korzystanie z nieruchomości.

Rozstrzygnięcia zapadające w tych sprawach są o tyle istotne, że w znaczący sposób wpływają zarówno na kształtowanie postępowania Grupy wobec osób zgłaszających roszczenia przedsądowe w związku z urządzeniami zlokalizowanymi na ich nieruchomościach w przeszłości, jak i na sposób regulowania stanu prawnego tych urządzeń w przypadku nowych inwestycji.

Możliwość utraty majątku w tym przypadku jest znikoma. Brak uregulowanego stanu prawnego nieruchomości pod urządzeniami energetycznymi nie stanowi ryzyka utraty przez Grupę majątku, a jedynie powoduje zagrożenie powstania dodatkowych kosztów związanych z żądaniami wypłaty odszkodowań za tzw. bezumowne korzystanie z gruntu, czynszu dzierżawnego kosztów ustanowienia służebności przesyłu lub wyjątkowo, w pojedynczych przypadkach z żądaniami związanymi ze zmianą lokalizacji obiektu (przywrócenie gruntu do stanu pierwotnego). Grupa tworzy adekwatne rezerwy.

Rezerwa dotyczy również odszkodowań za bezumowne korzystanie przez Grupę z nieruchomości, na których posadowiony jest majątek sieciowy Grupy (linie elektroenergetyczne), w związku z określaniem tzw. korytarzy przesyłowych oraz ustanawianiem służebności przesyłu na rzecz Grupy. Głównym parametrem przyjętym do wyliczenia jest długości linii, a co za tym idzie przeliczenie powierzchni zajęcia gruntu przez linię przez wartość zł/m 2 , z odpowiednim uwzględnieniem innych parametrów takich jak: lokalizacja, rodzaj linii, rodzaj gruntu.

Na 31 grudnia 2023 r. Grupa ujęła rezerwę na roszczenia z tytułu bezumownego korzystania z gruntów w wysokości 246 704 tys. zł.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

116

43.5. Sprawy dotyczące niezbilansowania za 2012 r.

30 i 31 grudnia 2014 r. ENEA S.A. wystąpiła z zawezwaniami do próby ugodowej w stosunku do:

Kwota zawezwania

w tys. zł

PGE Polska Grupa Energetyczna S.A.

7 410

PKP Energetyka S.A.

1 272

TAURON Polska Energia S.A.

17 086

TAURON Sprzedaż GZE Sp. z o.o.

1 826

Razem

27 594

Przedmiotem zawezwań były roszczenia o zapłatę za energię elektryczną niepoprawnie rozliczoną na rynku bilansującym w 2012 r. Zawezwane spółki poprzez niewyrażenie zgody na wystawienie przez ENEA S.A. faktur za rok 2012 bezpodstawnie uzyskały z tego tytułu korzyści majątkowe.

W związku z brakiem ugodowego rozstrzygnięcia w powyższej sprawie, ENEA S.A. wystąpiła ze stosownymi pozwami przeciwko:

− TAURON Polska Energia S.A. – pozew z 10 grudnia 2015 r.,

− TAURON Sprzedaż GZE Sp. z o. o. – pozew z 10 grudnia 2015 r.,

− PKP Energetyka S.A. (obecnie PGE Energetyka Kolejowa S.A.) – pozew z 28 grudnia 2015 r.,

− PGE Polska Grupa Energetyczna S.A. – pozew z 29 grudnia 2015 r.

W sprawie ENEA S.A. przeciwko Tauron Polska Energia S.A. i inni (sygn. akt: XIII GC 600/15/AM), 23 marca 2021 r. Sąd Okręgowy w Katowicach wydał wyrok oddalający powództwo w całości i zasądził koszty postępowania na rzecz pozwanego oraz podmiotów przypozwanych. 20 maja 2021 r. został doręczony wyrok z pisemnym uzasadnieniem. 10 czerwca 2021 r. ENEA S.A. wniosła apelację do Sądu Apelacyjnego w Katowicach.

W sprawie ENEA S.A. przeciwko TAURON Sprzedaż GZE Sp. z o.o. (sygn. akt: X GC 546/15), Sąd Okręgowy w Gliwicach 21 grudnia 2021 r. wydał wyrok oddalający powództwo w całości i zasądził koszty postępowania na rzecz pozwanego. 3 marca 2022 r. sąd doręczył wyrok z pisemnym uzasadnieniem. 17 marca 2022 r. ENEA S.A. wniosła apelację do Sądu Apelacyjnego w Katowicach.

W sprawie ENEA S.A. przeciwko PKP Energetyka S.A. (sygn. akt XX GC 1166) 8 grudnia 2023 r. strony zawarły ugodę i sąd umorzył postępowanie. Postanowienie jest prawomocne.

W sprawie przeciwko PGE Polska Grupa Energetyczna S.A. (sygn. akt XVI GC 525/20, poprzednia sygnatura XX GC 1163/15) - postanowieniem z 7 stycznia 2021 r. sąd zawiesił postępowanie na zgodny wniosek stron. Postanowieniem z 19 listopada 2021 r. sąd podjął uprzednio zawieszone postępowanie. Postanowieniem z 1 marca 2022 r. sąd zawiesił postępowanie na zgodny wniosek stron. Wnioskiem z 28 sierpnia 2022 r. pełnomocnik ENEA S.A. wniósł o podjęcie postępowania. 2 października 2022 r. sąd podjął postępowanie. 28 października 2022 r. pełnomocnik ENEA S.A. wniósł o zawieszenie postępowania. Strony postanowiły zawrzeć porozumienie mające na celu zakończenie sporu, w wykonaniu którego 11 lipca 2023 r. na wyznaczonym przez sąd posiedzeniu, zawarły ugodę sądową kończącą sprawę. Postanowieniem z 11 lipca 2023 r. sąd umorzył postępowanie. Postanowienie jest prawomocne.

Z tytułu powyższych spraw w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej nie zostały rozpoznane żadne kwoty.

43.6. Spór dotyczący cen na świadectwa pochodzenia energii OZE oraz wypowiedziane umowy na zakup praw majątkowych wynikających ze świadectw pochodzenia energii z odnawialnych źródeł

ENEA S.A. jest stroną 4 postępowań sądowych dotyczących umów na zakup praw majątkowych wynikających ze świadectw pochodzenia energii z odnawialnych źródeł, na które składają się:

• 3 postępowania o zapłatę, w których przeciwko ENEA S.A. dochodzone są roszczenia tytułem wynagrodzenia, kar umownych bądź odszkodowania, przy czym w jednym postępowaniu doszło do częściowego rozstrzygnięcia co do roszczeń, a w drugim postępowaniu doszło do wstępnego i częściowego rozstrzygnięcia co do roszczeń oraz do uznania bezskuteczności wypowiedzenia umowy, rozstrzygnięcia te są prawomocne;

• 1 postępowanie o ustalenie bezskuteczności wypowiedzenia przez ENEA S.A umów sprzedaży praw majątkowych dokonanego 28 października 2016 r.

ENEA S.A. dokonała potrącenia płatności części wierzytelności przysługujących kontrahentom wobec ENEA S.A. z tytułu zapłaty ceny za sprzedane prawa majątkowe z wierzytelnością odszkodowawczą ENEA S.A. wobec wytwórców OZE. Szkoda wyrządzona ENEA S.A. powstała wskutek niewykonania przez kontrahentów obowiązku kontraktowego przystąpienia w dobrej wierze do renegocjacji kontraktów długoterminowych na sprzedaż praw majątkowych zgodnie z obowiązującą strony klauzulą adaptacyjną.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

117

28 października 2016 r. ENEA S.A. złożyła oświadczenia, w zależności od umowy, o wypowiedzeniu albo o odstąpieniu od długoterminowych umów na zakup przez Spółkę praw majątkowych wynikających ze świadectw pochodzenia energii z odnawialnych źródeł (tzw. zielonych certyfikatów) (Umowy).

Umowy zostały zawarte w latach 2006-2014 z niżej wymienionymi kontrahentami, do których należą instalacje wytwórcze energii elektrycznej z odnawialnych źródeł (Kontrahenci):

• Farma Wiatrowa Krzęcin Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie;

• Megawind Polska Sp. z o.o. z siedzibą w Szczecinie;

• PGE Górnictwo i Energetyka Konwencjonalna S.A. z siedzibą w Bełchatowie (obecnie PGE Energia Ciepła S.A.);

• PGE Energia Odnawialna S.A. z siedzibą w Warszawie;

• PGE Energia Natury PEW Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie (obecnie PGE Energia Odnawialna S.A. z siedzibą w Warszawie);

• "PSW" Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie;

• in.ventus Sp. z o.o. EW Śniatowo Sp. k. z siedzibą w Poznaniu (obecnie TEC1 Sp. z o.o. EW Śniatowo Sp. k. z siedzibą w Katowicach);

• Golice Wind Farm Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie.

Umowy w wyniku wypowiedzeń złożonych przez ENEA S.A. uległy rozwiązaniu, zgodnie z oceną ENEA S.A., zasadniczo z końcem listopada 2016 r. Umowna data rozwiązania poszczególnych Umów wynikała z postanowień kontraktowych. Przyczyną wypowiedzenia/odstąpienia od poszczególnych Umów przez Spółkę był brak przystąpienia do renegocjacji w drodze klauzul adaptacyjnych poszczególnych umów, które uzasadniały dostosowanie umów celem przywrócenia równowagi kontraktowej oraz ekwiwalentności świadczeń stron, powstałych na skutek zmian w prawie.

Zmiany prawa, do których doszło po dniu zawarcia wymienionych Umów, tj. w szczególności:

• rozporządzenie Ministra Gospodarki z 18 października 2012 r. w sprawie szczegółowego zakresu obowiązków uzyskania i przedstawienia do umorzenia świadectw pochodzenia, uiszczenia opłaty zastępczej, zakupu energii elektrycznej i ciepła wytworzonych w odnawialnych źródłach energii oraz obowiązku potwierdzania danych dotyczących ilości energii elektrycznej wytworzonej w odnawialnym źródle energii (Dz. U. z 2012 r., poz. 1229);

• ustawa z 20 lutego 2015 r. o odnawialnych źródłach energii (Dz.U. z 2015 r. poz. 478) i związane z tą ustawą kolejne zmiany prawa oraz ogłoszone projekty zmian prawa, tj. w szczególności:

− ustawa z 22 czerwca 2016 r. o zmianie ustawy o odnawialnych źródłach energii oraz niektórych innych ustaw (Dz.U. z 2016 r. poz. 925); oraz

− projekt rozporządzenia Ministra Energii w sprawie zmiany wielkości udziału ilościowego sumy energii elektrycznej wynikającej z umorzonych świadectw pochodzenia potwierdzających wytworzenie energii elektrycznej z odnawialnych źródeł energii, które ma zostać wydane na podstawie upoważnienia wynikającego z art. 12 ust. 5 ustawy z 22 czerwca 2016 r. o zmianie ustawy o odnawialnych źródłach energii oraz niektórych innych ustaw;

spowodowały obiektywny brak możliwości sporządzenia wiarygodnych modeli prognozujących kształtowanie się cen zielonych certyfikatów.

Celem rozwiązania Umów jest uniknięcie przez Spółkę straty stanowiącej różnicę między cenami umownymi a ceną rynkową zielonych certyfikatów. Ze względu na zmieniające się warunki prawne po rozwiązaniu Umów w roku 2017 , w szczególności wynikające z ustawy z 20 lipca 2017 r. o zmianie ustawy o odnawialnych źródłach energii, szacowana wartość przyszłych zobowiązań umownych uległaby zmianie. W obecnym stanie prawnym byłaby znacząco niższa w porównaniu do kwoty ok. 1 187 mln zł szacowanej na moment wypowiedzenia Umów . Spadek odzwierciedla zmianę sposobu wyznaczania opłaty zastępczej, która zgodnie z treścią części Umów stanowi podstawę do wyliczania ceny kontraktowej i powiązanie jej z ceną rynkową. ENEA S.A. utworzyła rezerwę na spory sądowe, w tym związane z wypowiedzeniem przez ENEA S.A. umów sprzedaży praw majątkowych wynikających ze świadectw pochodzenia energii elektrycznej z OZE, w kwocie 90 367 tys. zł, która w głównej mierze dotyczy sporów z obszaru PM OZE i pokrywa całość roszczeń pieniężnych z tego tytułu na 31 grudnia 2023 r. Rezerwa jest prezentowana w nocie 18.

21 lutego 2022 r. Sąd Apelacyjny w Poznaniu wydał wyrok ustalając, że oświadczenie złożone przez ENEA S.A. w Poznaniu w piśmie z 28 października 2016 r. o rozwiązaniu w całości umowy sprzedaży nie wywołało skutku prawnego i umowa ta pozostaje w mocy w całości, oddalając apelację Golice Wind Farm Sp. z o.o. w pozostałym zakresie i oddalając apelację ENEA S.A., a także zasądzając na rzecz Golice Wind Farm Sp. z o.o. od ENEA S.A. koszty postępowania apelacyjnego, wskutek czego doszło do uprawomocnienia się wyroku częściowego i wstępnego Sądu Okręgowego w Poznaniu z 14 sierpnia 2020 r., którym sąd uznał za zasadne roszczenie o zapłatę wynagrodzenia za prawa majątkowe i zasądził od ENEA S.A. kwotę 6 042 tys. zł wraz z odsetkami, a w pozostałym zakresie uznał roszczenie o zapłatę za usprawiedliwione co do zasady. 25 lipca 2022 r. ENEA S.A. wniosła skargę kasacyjną od wyroku Sądu Apelacyjnego w Poznaniu, wnosząc jednocześnie o wstrzymanie wykonalności ww. orzeczeń. Postanowieniem z 3 października 2022 r. Sąd Apelacyjny w Poznaniu oddalił wniosek o wstrzymanie wykonalności orzeczeń. Skarga kasacyjna trafiła do Sądu Najwyższego, nie zakreślono terminu rozpoznania. Sprawie nadano sygnaturę I CSK 6369/22. 20 lutego 2024 r. Sąd Najwyższy wydał postanowienie w przedmiocie przyjęcia skargi kasacyjnej do rozpoznania.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

118

W sprawach toczących się z powództwa spółek z Grupy Kapitałowej PGE, tj.:

• PGE Energia Odnawialna S.A. z siedzibą w Warszawie (sygn. akt IX GC 1064/17) postanowieniem z 17 lutego 2022 r. sąd podjął uprzednio zawieszone postępowanie, które następnie mocą postanowienia z 25 marca 2022 r. zostało ponownie zawieszone na zgodny wniosek stron; Pismem z 22 września 2022 r. pełnomocnik ENEA S.A. wniósł o podjęcie i zawieszenie postępowania. Jednocześnie pismem z 22 września 2022 r. pełnomocnik PGE Energia Odnawialna S.A. wniósł o podjęcie postępowania. Postanowieniem z 28 września 2022 r. sąd zdecydował o podjęciu zawieszonego postępowania. Strony postanowiły zawrzeć porozumienie mające na celu zakończenie sporu, w wykonaniu którego 22 grudnia 2022 r. na wyznaczonym przez Sąd posiedzeniu zawarły ugodę sądową kończącą sprawę. Postanowieniem z 22 grudnia 2022 r. Sąd umorzył postępowanie. Postanowienie stało się prawomocne 30 grudnia 2022 r.

• PGE Energia Ciepła S.A. z siedzibą w Warszawie (sygn. akt IX GC 555/16) – postanowieniem z 5 stycznia 2022 r. sąd zawiesił postępowanie na zgodny wniosek stron. Wnioskiem z 28 czerwca 2022 r. pełnomocnik PGE Energia Ciepła S.A. wniósł o podjęcie i zawieszenie postępowania na zgodny wniosek stron. Z analogicznym wnioskiem do sądu wystąpił 6 lipca 2022 r. pełnomocnik ENEA S.A. Postanowieniem z 8 lipca 2022 r. sąd podjął zawieszone postępowania i zobowiązał pełnomocnika ENEA S.A. do wskazania czy przychyla się do wniosku PGE Energia Ciepła S.A. o zawieszenie postępowania pod rygorem uznania, że pełnomocnik ENEA S.A. przychyla się do wniosku PGE Energia Ciepła S.A. 22 lipca 2022 r. pełnomocnik ENEA S.A. przesłał do sądu pismo ponownie wskazując, że przychyla się do wniosku o zawieszenie postępowania. Z Portalu Informacyjnego Sądów Powszechnych wynika, że sąd 18 sierpnia 2022 r. zawiesił postępowanie, co zostało potwierdzone doręczonym pełnomocnikowi ENEA S.A. 24 sierpnia 2022 r. postanowieniem sądu o zawieszeniu postępowania na podstawie art. 178 k.p.c. Strony postanowiły zawrzeć porozumienie mające na celu zakończenie sporu, w wykonaniu którego 22 grudnia 2022 r. na wyznaczonym przez Sąd posiedzeniu, po odwieszeniu przez Sąd zawieszonego postępowania, zawarły ugodę sądową kończącą sprawę. Postanowieniem z 22 grudnia 2022 r. Sąd umorzył postępowanie. Postanowienie stało się prawomocne 30 grudnia 2022 r.

• PGE Energia Odnawialna S.A. z siedzibą w Warszawie (sygn. akt IX GC 1011/17) – 7 marca 2022 r. powód złożył pismo procesowe, w którym podtrzymał dotychczasowe stanowisko oraz wniósł o zawieszenie postępowania przychylając się do ewentualnego wniosku Spółki w tym zakresie. 13 maja 2022 r. Sąd Okręgowy w Poznaniu wydał postanowienie o zawieszeniu postępowania na zgodny wniosek stron. Pismem z 13 października 2022 r. pełnomocnik PGE Energia Odnawialna S.A. wniósł o podjęcie zawieszonego postępowania i wyznaczenie terminu rozprawy w grudniu 2022 r. w celu jej ugodowego zakończenia. Z Portalu Informacyjnego Sądów Powszechnych wynika, że sąd postanowieniem z 18 października 2022 r. zdecydował o podjęciu zawieszonego postępowania i wyznaczeniu terminu rozprawy na 9 grudnia 2022 r. Rozprawa 9 grudnia 2022 r. nie odbyła się - termin rozprawy, na wniosek stron, uległ zmianie. Strony postanowiły zawrzeć porozumienie mające na celu zakończenie sporu, w wykonaniu którego 22 grudnia 2022 r. na wyznaczonym przez Sąd posiedzeniu, zawarły ugodę sądową kończącą sprawę. Postanowieniem z 22 grudnia 2022 r. Sąd umorzył postępowanie. Postanowienie stało się prawomocne 30 grudnia 2022 r.

Nierozliczone zobowiązania z tytułu zawartych ugód sądowych na 31 grudnia 2022 r. ujęte były w pozycji Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania. Z końcem kwietnia 2023 r. ENEA S.A. zrealizowała pozostałe zobowiązania wynikające z zawartych ugód sądowych.

W sprawie z powództwa ENEA S.A. przeciwko PGE Górnictwo i Energetyka Konwencjonalna S.A. (sygn. akt X GC 608/20) – 25 stycznia 2022 r. Sąd Okręgowy wyznaczył termin rozprawy na 27 maja 2022 r. Pismem z 4 kwietnia 2022 r. PGE Energia Ciepła S.A. wniosła o zniesienie terminu rozprawy zaplanowanej na 27 maja 2022 r. Z takim samym wnioskiem zwrócił się do sądu pełnomocnik ENEA S.A. 25 maja 2022 r. Sąd Okręgowy wysłał pełnomocnikom stron wiadomość e-mail z informacją o zarządzeniu sądu o odwołaniu rozprawy zaplanowanej na 27 maja 2022 r. i zawieszeniu postępowania na zgodny wniosek stron, co potwierdził postanowieniem o zawieszeniu postępowania z 24 maja 2022 r. Pismem z dnia 24 listopada 2022 r. pełnomocnik ENEA S.A. wniósł o odwieszenie i wznowienie postępowania. Strony postanowiły zawrzeć porozumienie mające na celu zakończenie sporu, w wykonaniu którego pełnomocnicy stron złożyli wnioski o wyznaczenie terminu posiedzenia celem zawarcia ugody. Sąd wyznaczył termin posiedzenia na 30 stycznia 2023 r. W wykonaniu zawartego 22 grudnia 2022 r. porozumienia, 30 stycznia 2023 r. na wyznaczonym przez Sąd posiedzeniu, Strony zawarły ugodę sądową kończącą sprawę. Postanowieniem z 30 stycznia 2023 r. Sąd umorzył postępowanie. Postanowienie jest prawomocne.

W sprawie z powództwa Hamburg Commercial Bank AG przeciwko ENEA S.A., Sąd Okręgowy w Poznaniu postanowieniem z 18 marca 2022 r. oddalił wniosek o udzielenie zabezpieczenia powoda. 25 maja 2022 r. Spółce doręczona została interwencja uboczna w sprawie o sygn. IX GC 552/17, na mocy której Hamburg Commercial Bank AG przystąpiło do postępowania w roli interwenienta ubocznego w sprawie z powództwa in.ventus Sp. z o.o. EW Śniatowo Sp. k. z siedzibą w Poznaniu (obecnie TEC1 Sp. z o.o. EW Śniatowo Sp. k. z siedzibą w Katowicach) o ustalenie bezskuteczności wypowiedzenia. 28 września 2022 r. odbyła się rozprawa, 26 października 2022 r. wyrokiem Sądu Apelacyjnego w Poznaniu oddalono apelację Spółki od wyroku częściowego Sądu Okręgowego w Poznaniu z 25 lutego 2021 r. Spółka wykonała prawomocny wyrok. Postanowieniem z 30 listopada 2022 r. Sąd Okręgowy w Poznaniu oddalił opozycję Spółki wobec wstąpienia Hamburg Commercial Bank AG do postępowania w roli interwenienta ubocznego. Spółka 10 marca 2023 r. wniosła zażalenie na postanowienie Sądu Okręgowego w Poznaniu z 30 listopada 2022 r. o oddaleniu opozycji. Postanowieniem z 27 lipca 2023 r. Sąd Okręgowy w Poznaniu oddalił zażalenie na postanowienie Sądu Okręgowego w Poznaniu z 30 listopada 2022 r. o oddaleniu opozycji. 7 lutego 2023 r. została złożona skarga

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

119

kasacyjna do Sądu Najwyższego od wyroku Sądu Apelacyjnego z 26 października 2022 r. Skarga kasacyjna trafiła do Sądu Najwyższego, nie zakreślono terminu rozpoznania. Sprawie nadano sygnaturę I CSK 2015/23.

W sprawie z powództwa PSW Sp. z o.o. Sąd Okręgowy w Poznaniu po rozpoznaniu sprawy na posiedzeniu niejawnym 31 stycznia 2023 r. postanowił zamknąć rozprawę oraz wydał wyrok zasądzający od ENEA S.A. na rzecz PSW Sp. z o.o. kwotę 4 488 tys. zł wraz z ustawowymi odsetkami za opóźnienie, oddalając częściowo powództwo w zakresie roszczeń odsetkowych oraz zasądził od Spółki kwotę 115 tys. zł tytułem zwrotu kosztów postępowania. Pełnomocnik Spółki 25 lipca 2023 r. wniósł apelację od wyroku Sądu Okręgowego w Poznaniu z 31 stycznia 2023 r. w części zasądzającej wyroku. Wyrok w tym zakresie nie jest prawomocny, w pozostałym zakresie wyrok uprawomocnił się. Sprawa toczy się przed Sądem Apelacyjnym w Poznaniu, I Wydział Cywilny i Własności Intelektualnej pod sygn. akt I AGa 278/23. W sprawie nie wyznaczono terminu rozprawy.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

120

44. Zabezpieczenia ustanowione na aktywach i inne ograniczenia

Ograniczenia w dysponowaniu i zabezpieczenia ustanowione na aktywach Grupy oraz inne zabezpieczenia

Lp.

Nazwa jednostki

Tytuł zabezpieczenia

Rodzaj zabezpieczenia

Podmiot na rzecz którego ustanowiono zabezpieczenie

Zadłużenie na 31 grudnia 2023

Zadłużenie na 31 grudnia 2022

Okres na jaki ustanowiono zabezpieczenie

1.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

-

30

09 stycznia 2023 r.

2.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

-

30

17 października 2023 r.

3.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

-

25

17 października 2023 r.

4.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

10

-

20 stycznia 2025 r.

5.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

10

-

10 marca 2024 r.

6.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

288

-

31 marca 2025 r.

7.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

10

-

24 listopada 2024 r.

8.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

50

-

21 marca 2025 r.

9.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

50

-

11 kwietnia 2025 r.

10.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

63

-

28 kwietnia 2025 r.

11.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

15

-

17 września 2024 r.

12.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

35

-

29 września 2025 r.

13.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

STRABAG Sp. z o.o.

15

-

23 września 2025 r.

14.

ENEA Serwis

Zabezpieczenie umowy na udzielenie gwarancji kontraktowych

Weksel in blanco

Gmina Siedlisko

191

-

22 maja 2025 r.

15.

PEC Oborniki

Zabezpieczenie pożyczki

Weksel in blanco, cesja wierzytelności

WFOŚiGW

-

102

20 czerwca 2023 r.

16.

PEC Oborniki

Zabezpieczenie pożyczki

Weksel in blanco, cesja wierzytelności

WFOŚiGW

829

958

20 września 2028 r.

17.

ENEA Ciepło

Zabezpieczenie pożyczki

Weksel in blanco

NFOŚiGW

21 095

28 036

20 grudnia 2026 r.

18.

ENEA Ciepło

Zabezpieczenie kredytu

Weksel in blanco

ING Bank Śląski S.A.

-

70

12 listopada 2026 r.

19.

LW Bogdanka

Zabezpieczenie pożyczki

Weksel in blanco, cesja wierzytelności

WFOŚiGW

1 809

4 885

31 lipca 2024 r.

20.

MEC Piła

Zabezpieczenia pożyczek

Weksle in blanco, cesje wierzytelności

WFOŚiGW

-

1 165

20 czerwca 2023 r.

21.

PAD RES Genowefa

Zabezpieczenie kredytu

Zastaw na majątku

BNP PB, SANTANDER

88 697

-

31 października 2033 r.

Poza ograniczeniami opisanymi w tabeli powyżej, ograniczenia dotyczące środków pieniężnych opisano w nocie 25.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

121

45. Podatkowa Grupa Kapitałowa

14 grudnia 2022 r. Naczelnik Pierwszego Mazowieckiego Urzędu Skarbowego w Warszawie dokonał rejestracji umowy dotyczącej utworzenia podatkowej grupy kapitałowej na okres 3 lat podatkowych od 1 stycznia 2023 r. do 31 grudnia 2025 r. Umowa zawarta została aktem notarialnym 14 listopada 2022 r. pomiędzy 4 Spółkami Grupy Kapitałowej ENEA: ENEA S.A., ENEA Operator sp. z o.o., ENEA Centrum sp. z o.o. oraz ENEA Power&Gas Trading sp. z o.o.

Spółką reprezentującą podatkową grupę kapitałową jest ENEA S.A.

Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych traktuje podatkową grupę kapitałową, jako odrębnego podatnika podatku dochodowego (CIT), co oznacza, że spółki wchodzące w skład podatkowej grupy kapitałowej tracą odrębną podmiotowość dla celów podatku CIT a podmiotowość tę zyskuje podatkowa grupa kapitałowa jako całość.

Spółki tworzące podatkową grupę kapitałową muszą spełnić szereg wymogów, obejmujących między innymi: odpowiedni poziom kapitałów, udział spółki dominującej w kapitałach spółek tworzących PGK na poziomie minimum 75%, brak posiadania przez Spółki zależne udziałów w kapitale zakładowym innych Spółek tworzących podatkową grupę kapitałową, brak zaległości podatkowych oraz zawieranie transakcji wyłącznie na warunkach rynkowych. Naruszenie powyższych wymogów będzie oznaczać rozwiązanie podatkowej grupy kapitałowej i utratę przez nią statusu podatnika. Od momentu rozwiązania każda ze spółek wchodzących w skład podatkowej grupy kapitałowej staje się samodzielnym podatnikiem dla podatku CIT.

46. Zdarzenia jednorazowe w LWB

W lutym 2023 roku w LWB, po wykonaniu w ścianie 3/VII/385 nowej przecinki ścianowej i ponownym zazbrojeniu ściany w kompleks ścianowy przystąpiono do rozruchu próbnego. W trakcie rozruchu próbnego doszło jednak do zdarzenia, polegającego na nagłym i niespodziewanym wylewie wód podziemnych do wyrobisk dołowych, w wyniku czego konieczne było wstrzymanie prac wydobywczych na tej ścianie. LWB podjęła szereg działań w celu dokładnego zbadania przyczyn oraz określenia ryzyka dotyczącego tego zdarzenia. W szczególności zlecono wykonanie zaawansowanych analiz i ekspertyz hydrogeologicznych i geomechanicznych w celu wypracowania najlepszego wariantu działania oraz określenia ryzyk związanych z dalszymi pracami górniczymi i technicznymi w tym obszarze.

Zdarzenie to miało wpływ na wyniki operacyjne (poziom produkcji i sprzedaży) i finansowe LWB. Należy się także liczyć z tym, że część maszyn i urządzeń znajdujących się w ścianie 3/VII/385 mogła zostać utracona, w związku z czym mogło dojść do utraty ich wartości. Dlatego też mając na uwadze ostrożne podejście oraz chęć odpowiedniego odzwierciedlenia tego zdarzenia w wyniku finansowym 2023 roku w LWB utworzono odpis aktualizujący (ujęty w całości w trakcie pierwszego półrocza 2023 roku) w łącznej wysokości 48,5 mln złotych (w odniesieniu do maszyn i urządzeń oraz części chodników przyścianowych, zlokalizowanych w rejonie zdarzenia). Należy jednak podkreślić, że w październiku 2023 r. produkcja wróciła na właściwe tory.

47. Narodowa Agencja Bezpieczeństwa Energetycznego

1 marca 2022 r. Rada Ministrów przyjęła dokument pn. „Transformacja sektora elektroenergetycznego w Polsce. Wydzielenie aktywów węglowych ze spółek z udziałem Skarbu Państwa" („Program transformacji”). Dokument powstał w celu dostosowania grup energetycznych do wyzwań transformacji spójnie z kierunkami wskazanymi w „Polityce Energetycznej Polski do 2040 r.” (PEP2040). Program transformacji przedstawia koncepcję wydzielenia z grup kapitałowych poszczególnych spółek energetycznych aktywów związanych z wytwarzaniem energii elektrycznej w konwencjonalnych jednostkach węglowych („aktywa węglowe”). Założenia Programu transformacji przewidują m.in. integrację aktywów węglowych w ramach jednego podmiotu, tj. PGE Górnictwo i Energetyka Konwencjonalna S.A. („PGE GiEK”) − spółki zależnej PGE S.A., która będzie docelowo działała pod firmą Narodowej Agencji Bezpieczeństwa Energetycznego („NABE”). Rolą NABE będzie zapewnienie bezpieczeństwa energetycznego poprzez stabilne dostawy energii wytwarzanej z węgla. Wydzielenie aktywów węglowych pozwoli grupom energetycznym skupić się na przyspieszeniu inwestycji w nisko- i zeroemisyjne źródła energii oraz infrastrukturę przesyłową.

Grupa w II kwartale 2023 r. kontynuowała realizację zadań związanych z wydzieleniem aktywów węglowych na rzecz Skarbu Państwa zgodnie ze zaktualizowanym harmonogramem utworzenia NABE.

Grupa realizowała prace związane z wewnętrznymi zmianami własnościowymi oraz reorganizacyjnymi. Jednym z takich działań był podział spółki ENEA Trading Sp. z o.o. (na podstawie art. 529 § 1 pkt 4) kodeksu spółek handlowych), wskutek czego, zgodnie z Planem Podziału spółki ENEA Trading Sp. z o.o. z 29 lipca 2022 r. nastąpił podział przez wydzielenie i przeniesienie części majątku (aktywów i pasywów) spółki ENEA Trading Sp. z o.o., w postaci Zorganizowanej Części Przedsiębiorstwa, na spółkę ENEA Power&Gas Trading Sp. z o.o. Podział nastąpił 3 kwietnia 2023 r.

W celu zapewnienia kontynuacji działalności spółek wydzielanych po włączeniu ich w struktury NABE, prowadzono negocjacje z instytucjami finansowymi w tym obszarze.

W II kwartale 2023 r. zakończono wyceny spółek wytwórczych wydzielanych do NABE.

14 lipca 2023 r. Spółka otrzymała od Skarbu Państwa propozycję niewiążących dokumentów podsumowujących warunki transakcji nabycia przez Skarb Państwa, posiadanych przez Spółkę udziałów ENEA Wytwarzanie Sp. z o.o.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według MSSF UE za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2023 r. (w tys. zł)

Dodatkowe informacje i objaśnienia przedstawione na stronach

10

-

122

stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego

122

oraz akcji ENEA Elektrownia Połaniec S.A. wraz z ich podmiotami zależnymi. Dalsze działania obejmowały negocjacje z Kupującym, celem uzgodnienia i podpisania dokumentów pomiędzy Skarbem Państwa a Spółką.

10 sierpnia 2023 r. Zarząd ENEA S.A. oraz Skarb Państwa, reprezentowany przez Ministra Aktywów Państwowych, podpisali dokumenty podsumowujące warunki transakcji nabycia przez Skarb Państwa wszystkich posiadanych przez ENEA S.A. udziałów ENEA Wytwarzanie Sp. z o.o. oraz akcji ENEA Elektrownia Połaniec S.A. wraz z ich podmiotami zależnymi, celem utworzenia NABE. Uchwała dotycząca wyrażenia zgody na podpisanie powyższych dokumentów została podjęta przez Zarząd ENEA S.A. tego samego dnia rano.

17 sierpnia 2023 r. Sejm uchwalił ustawę o gwarancjach finansowych dla zobowiązań NABE, do której Senat wniósł poprawki, które z uwagi na kalendarz prac parlamentu nie zostały rozpatrzone przez Sejm poprzedniej kadencji. Na dzisiaj nie są znane plany nowej administracji rządowej, co do ewentualnej kontynuacji koncepcji wydzielenia aktywów węglowych. Prace z tym związane zostały w GK ENEA zawieszone i mogą zostać wznowione po skrystalizowaniu się nowej, bądź zmodyfikowanej koncepcji rządowej.

48. Odpisy na Fundusz Wypłaty Różnicy Ceny

Spółki Grupy są objęte obowiązkiem przekazywania odpisów na Fundusz Wypłaty Różnicy Ceny na mocy art. 21 ustawy z 27 października 2022 r. o środkach nadzwyczajnych mających na celu ograniczenie wysokości cen energii elektrycznej oraz wsparciu niektórych odbiorców w 2023 roku (Dz. U. z 2022 r. poz. 2243) – jako wytwórcy energii elektrycznej oraz jako przedsiębiorstwa energetyczne wykonujące działalność gospodarczą w zakresie obrotu energią elektryczną.

Zgodnie z art. 24 i art. 39 ww. ustawy odpisy przekazywać należy za każdy miesiąc kalendarzowy w odniesieniu do okresu od dnia 1 grudnia 2022 r. do dnia 31 grudnia 2023 r.

W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. spółki GK ENEA ujęły z tego tytułu w kosztach następujące kwoty: ENEA Elektrownia Połaniec S.A. w zakresie obrotu energią elektryczną w kwocie 12 766 tys. zł i w zakresie wytwarzania 406 735 tys. zł, ENEA Wytwarzanie Sp. z o.o. w zakresie obrotu 73 542 tys. zł i w zakresie wytwarzania 2 515 124 tys. zł, ENEA Ciepło Sp. z o.o. w zakresie obrotu 7 913 tys. zł i w zakresie wytwarzania 6 452 tys. zł, ENEA Nowa Energia Sp. z o.o. w zakresie wytwarzania 190 278 tys. zł, ENEA Power&Gas Trading Sp. z o.o. w zakresie obrotu 948 tys. zł, PAD RES Genowefa Sp. z o.o. (obecnie PV Genowefa Sp. z o.o.) w zakresie wytwarzania 299 tys. zł (za okres od nabycia spółki), PV Tykocin Sp. z o.o. w zakresie wytwarzania 296 tys. zł (za okres od nabycia spółki) oraz ENEA Trading Sp. z o.o. w zakresie obrotu 17 tys. zł. Kwoty te zostały ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „Podatki i opłaty”. Grupa uznaje te odpisy jako opłaty w rozumieniu MSR 37. Są one naliczane w miesiącu, w którym powstaje obowiązek.

49. Zdarzenia po dacie sprawozdawczej

25 stycznia 2024 r. Spółka zawarła z Europejskim Bankiem Inwestycyjnym (EBI) kolejną umowę kredytu inwestycyjnego na kwotę 1 000 000 tys. zł. Pozyskane środki zostaną w całości przeznaczone na inwestycje w obszarze dystrybucji zgodnie ze Strategią Rozwoju Grupy Kapitałowej ENEA do 2030 roku z perspektywą 2040 roku”. Współfinansowane przez EBI inwestycje z zakresu rozwoju i modernizacji sieci dystrybucyjnej obejmą lata 2023-2025 i będą realizowane w północno-zachodniej Polsce. Środki udostępniane przez EBI mogą być wykorzystywane w walucie PLN lub EUR, a ich oprocentowanie będzie obliczane w oparciu o zmienną stopę procentową odpowiednią dla danego okresu odsetkowego i danej waluty, powiększoną o marżę lub stałą stopę procentową. Okres dostępności środków wynosi 24 miesiące od dnia zawarcia umowy, a ostateczna data spłaty będzie przypadać w terminie do 18 lat od dnia wykorzystania ostatniej transzy.

26 stycznia 2024 r. została zawarta z ENERGA S.A. warunkowa umowa sprzedaży przez ENEA S.A. wszystkich posiadanych udziałów w Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o. (SPV), za łączną cenę 42 000 tys. zł. Warunkiem zawarcia umowy rozporządzającej było nieskorzystanie przez Krajowy Ośrodek Wsparcia Rolnictwa (KOWR) z prawa pierwokupu udziałów. W związku ze spełnieniem się wyżej wskazanego warunku, 4 kwietnia 2024 r. nastąpiło zawarcie pomiędzy ENEA S.A. a ENERGA S.A. umowy przeniesienia udziałów spółki Elektrownia Ostrołęka Sp. z o.o., zgodnie z którą przejście tytułu prawnego do udziałów zbywanych przez Spółkę na ENERGA S.A. nastąpiło 4 kwietnia 2024 r. W związku z powyższym Grupa dokonała rozwiązania odpisu aktualizującego wartość udziałów w SPV w wysokości 42 000 tys. zł (opis w nocie 18).

19 lutego 2024 r. ENEA S.A. zawarła z Bankiem Polska Kasa Opieki S.A. oraz bankiem Powszechna Kasa Oszczędności Bank Polski S.A. umowę kredytu odnawialnego w maksymalnej kwocie 1 000 000 tys. zł. Spółka będzie mogła przeznaczyć środki przyznane w ramach kredytu na finansowanie i refinansowanie nakładów poniesionych w związku z nabyciem, rozwojem, rozbudową, finansowaniem, budową, modernizacją, konserwacją lub oddaniem do eksploatacji jednostek wytwórczych wykorzystujących do produkcji energii elektrycznej źródła odnawialne. Kredyt nie zostanie przeznaczony na sfinansowanie budowy, nabycia ani rozbudowy elektrowni opalanych węglem kamiennym lub innej działalności związanej z tym surowcem. Wysokość oprocentowania pozyskanego finansowania zależna będzie od realizacji wskaźników zrównoważonego rozwoju, tj. wskaźnika redukcji emisji CO 2 oraz wskaźnika zwiększenia udziału odnawialnych źródeł energii w strukturze wytwórczej Grupy.

7 marca 2024 r. ENEA S.A. zawarła z Bankiem Polska Kasa Opieki S.A. umowę wielowalutowego kredytu w maksymalnej kwocie 250 000 tys. zł. Spółka będzie mogła przeznaczyć środki przyznane w ramach kredytu na finansowanie bieżącej działalności. Środki udostępniane przez Pekao S.A. mogą być wykorzystywane w walucie PLN lub EUR, a ich oprocentowanie oparte jest o stawkę WIBOR 1M lub EURIBOR 1M, powiększone o marżę.