Do dnia 28 maja 2025 roku Zarząd jednostki dominującej działał w poniższym składzie:

•Pan Dariusz Mańko – Prezes Zarządu/Dyrektor Generalny.

•Pan Roman Przybylski – Wiceprezes Zarządu/Dyrektor ds. Inwestycji i Rozwoju.

•Pan Rafał Warpechowski – Członek Zarządu/Dyrektor Finansowy.

•Pan Piotr Wysocki – Członek Zarządu/Zastępca Dyrektora Generalnego.

•Pan Tomasz Grela – Członek Zarządu.

* w dniu 8 grudnia 2025 roku nastąpiło połączenie Aluprof S.A. z SELT sp. z o.o.

** W dniu 18 grudnia 2025 roku Aluprof S.A. nabył od akcjonariuszy mniejszościowych 45% udziałów w Aluprof Netherlands B.V. Więcej o nabyciu napisano w nocie nr 20. 

Przyjęte założenia dotyczące testów, analizy wrażliwości oraz utworzone odpisy aktualizujące dla wartości firmy oraz wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użyteczności przedstawiono w nocie 13.7.

Dla pozostałych aktywów trwałych, w 2025 roku oraz 2024 roku, Grupa nie zidentyfikowała przesłanek utraty wartości, w związku z czym Grupa nie przeprowadzała testów na utratę ich wartości.

Tworzone w trakcie roku odpisy aktualizujące wartość składników rzeczowego majątku trwałego związane są z indywidualną oceną stopnia zużycia danego składnika i możliwością generowania przez niego korzyści ekonomicznych.

Wycena rezerw na świadczenia pracownicze

Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych obejmują rezerwy na nagrody jubileuszowe, odprawy emerytalne i rentowe oraz odprawy pośmiertne. Zostały one oszacowane przez licencjonowanego aktuariusza za pomocą metod aktuarialnych. Przyjęte w tym celu założenia zostały przedstawione w nocie 21.2., a analizę wpływu zmiany kluczowych założeń na wycenę rezerw na świadczenia pracownicze w nocie 21.

Wycena pozostałych rezerw i biernych rozliczeń międzyokresowych

Wycena pozostałych rezerw oraz biernych rozliczeń międzyokresowych, w tym z tytułu premii rocznych, niewykorzystanych urlopów oraz napraw gwarancyjnych, opiera się na szacunkach Grupy. Jeżeli skutek zmian wartości pieniądza w czasie jest istotny, kwoty rezerw odpowiadają bieżącej wartości nakładów, które według oczekiwań będą niezbędne do wypełnienia obowiązków.

Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego

Brak zrealizowania się założeń w zakresie prognozowanych dochodów lub brak wypełnienia warunków określonych w decyzjach o przyznaniu wsparcia w ramach polskich stref inwestycji może spowodować konieczność zmniejszenia wartości rozpoznanych aktywów z tego tytułu. Szczegółowe informacje dotyczące aktywów z tytułu podatku odroczonego dotyczących ulgi strefowej przedstawiono w notach 14.1. oraz 14.2.

Wartość godziwa instrumentów finansowych

Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek, wycenia się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Grupa kieruje się profesjonalnym osądem. Sposób ustalenia wartości godziwej poszczególnych instrumentów finansowych został przedstawiony w notach 10.2, 10.17 oraz 33.

Odpisy aktualizujące zapasy

Grupa wycenia zapasy według wartości niższej z kosztu lub wartości netto możliwej do uzyskania. Jeżeli wartość netto możliwa do uzyskania spada poniżej kosztu, rozpoznawany jest odpis aktualizujący. Szczegółowe zasady wyceny zapasów przedstawiono w nocie 10.10.

Odpisy aktualizujące należności

Grupa ustala odpisy z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla należności handlowych zgodnie z uproszczonym podejściem MSSF 9, wykorzystując macierze rezerw. Należności są grupowane według podobnych profili ryzyka, a poziom odpisów opiera się na danych historycznych dotyczących strat kredytowych, uwzględniających – w razie potrzeby – informacje dotyczące przyszłych warunków gospodarczych. W przypadku należności, dla których zidentyfikowano podwyższone ryzyko nieodzyskania, Grupa dokonuje odpisów ustalanych na podstawie indywidualnej oceny ekspozycji. Zasady wyceny należności przedstawiono w nocie 10.12.

Niepewność szacunków w zakresie identyfikacji umów oraz relacji biznesowych dot. MSSF 16

Niepewność szacunków w zakresie identyfikacji umów oraz relacji biznesowych dotyczących rozpoznawania przychodów zgodnie z MSSF 15 wymaga zastosowania profesjonalnego osądu, który został opisany w nocie 10.5.

Stawki amortyzacyjne

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Przyjęte w tym celu założenia zostały przedstawione w notach: 10.4 oraz 10.8. Dla większości nabytych znaków firmowych Grupa określiła okres ekonomicznej użyteczności jako nieokreślony. Grupa corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów użytkowania na podstawie bieżących szacunków.

Niepewność związana z rozliczeniami podatkowymi

Regulacje dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych oraz obciążeń związanych z ubezpieczeniami społecznymi podlegają częstym zmianom. Obowiązujące przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w opiniach co do ich interpretacji prawnej. Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności (na przykład kwestie celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są do nakładania kar, a dodatkowe zobowiązania powstałe w wyniku tych kontroli mogą wymagać natychmiastowej płatności.

W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku ostatecznej decyzji organów kontroli podatkowej.

W Ordynacji Podatkowej zawarte są postanowienia o tzw. Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom („GAAR”). GAAR ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu uniknięcia zapłaty podatku w Polsce. GAAR definiuje unikanie opodatkowania jako czynność dokonaną przede wszystkim w celu osiągnięcia korzyści podatkowej, sprzecznej w danych okolicznościach z przedmiotem i celem przepisów ustawy podatkowej.

Zgodnie z GAAR taka czynność nie skutkuje osiągnięciem korzyści podatkowej, jeżeli sposób działania był sztuczny. Powyższe regulacje wymagają znacznie większego osądu przy ocenie skutków podatkowych poszczególnych transakcji.

W zakresie podatku dochodowego Grupa dokonuje szacunków dotyczących wysokości aktywów i zobowiązań podatkowych, uwzględniając niepewność interpretacyjną wynikającą z obowiązujących przepisów oraz ryzyko odmiennych rozstrzygnięć organów podatkowych. Ocena ta dokonywana jest zgodnie z wymogami MSR 12 i może prowadzić do zmian wartości ujętych kwot w przypadku odmiennej interpretacji przepisów przez organy podatkowe. 

8.Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie

Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy KĘTY S.A. opublikowane zostały nowe standardy oraz zmiany do obowiązujących standardów rachunkowości, które nie weszły jeszcze w życie i nie zostały zastosowane przez Grupę, ponieważ nie są obowiązujące dla okresu sprawozdawczego zakończonego dnia 31 grudnia 2025 roku.

Standardy i zmiany obowiązujące od 1 stycznia 2026 roku

• Zmiany do MSSF 9 oraz MSSF 7: Zmiany w klasyfikacji i wycenie instrumentów finansowych (opublikowane w maju 2024 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2026 roku lub później;

• Roczne poprawki do standardów rachunkowości MSSF – tom 11 (opublikowane w lipcu 2024 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2026 roku lub później;

• Zmiany do MSSF 9 oraz MSSF 7: Umowy na dostawę energii elektrycznej ze źródeł zależnych od przyrody (opublikowane w grudniu 2024 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2026 roku lub później.

Grupa dokonała wstępnej analizy wpływu powyższych zmian na skonsolidowane sprawozdanie finansowe i nie oczekuje, aby ich zastosowanie miało istotny wpływ na sytuację finansową, wyniki finansowe ani przepływy pieniężne Grupy, z zastrzeżeniem dalszych analiz prowadzonych do momentu ich obowiązkowego zastosowania.

Standardy obowiązujące od 1 stycznia 2027 roku

• MSSF 18: Prezentacja i ujawnianie informacji w sprawozdaniach finansowych (opublikowany w kwietniu 2024 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2027 roku lub później.

• MSSF 19: Spółki zależne bez odpowiedzialności publicznej: ujawnianie informacji, wraz z późniejszymi zmianami (opublikowanymi dnia 9 maja 2024 roku oraz dnia 21 sierpnia 2025 roku) – do dnia zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego niezatwierdzony do stosowania w Unii Europejskiej.

Grupa analizuje potencjalny wpływ powyższych standardów na przyszłe skonsolidowane sprawozdania finansowe. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie jest możliwe wiarygodne oszacowanie wpływu ich zastosowania;

• Zmiany do MSR 21: Przeliczanie na walutę prezentacji będącej walutą gospodarki hiperinflacyjnej (opublikowano w listopadzie 2025 roku) - do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzony przez UE - mający zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2027 roku lub później.

Daty wejścia w życie przedstawionych standardów oraz zmian wynikają z treści opublikowanych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty ich obowiązkowego stosowania w Unii Europejskiej mogą różnić się od wskazanych powyżej i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia standardów do stosowania przez Unię Europejską.

9.Korekta błędu

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie zawiera korekt z tytułu błędów.

Wartość firmy powstała w wyniku nabycia podmiotu zagranicznego oraz wszelkie korekty z tytułu wyceny do wartości godziwej aktywów i zobowiązań na dzień przejęcia traktowane są jako aktywa lub zobowiązania tego podmiotu zagranicznego i przeliczane według kursu obowiązującego na dzień bilansowy, ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski.

Kursy istotnych walut przyjęte do przeliczeń: