phr-2023-12-31-pl.xhtml

Grupa Pharmena

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA ROK ZAKOŃCZONY DNIA 31 GRUDNIA 2023 ROKU

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera:

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 r.



Wybrane dane finansowe		1
Skonsolidowane sprawozdanie z wyniku		2
Zysk (strata) netto przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego na jedną akcję zwykłą (zł)		3
Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów		4
Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych		5
Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej		6
Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym		8

1.	INFORMACJE OGÓLNE	10
1.1	Opis działalności gospodarczej	10
1.2	Skład organów zarządzających oraz nadzorujących	11
1.3	Zatwierdzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji	11
1.4	Struktura Grupy	11
1.5	Podstawa sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz oświadczenie o zgodności skonsolidowanego sprawozdania finansowego ze standardami rachunkowości	11
1.6	Wpływ nowych i zmienionych standardów i interpretacji	13
1.7	Zasady konsolidacji	14
1.8	Utrata wartości niefinansowych aktywów	15
1.9	Kursy walut	15

2.	SEGMENTY DZIAŁALNOŚCI	16

3.	NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA Z WYNIKU	18
3.1	Przychody ze sprzedaży	18
3.2	Koszt własny sprzedaży i koszty rodzajowe	18
3.3	Pozostałe przychody i koszty operacyjne	19
3.4	Przychody i koszty finansowe	19

4.	ZARZĄDZANIE RYZYKIEM FINANSOWYM I INSTRUMENTY FINANSOWE	20
4.1	Zarządzanie ryzykiem finansowym	20
4.2	Instrumenty finansowe	24
4.3	Zestawienie aktywów i zobowiązań stanowiących instrumenty finansowe oraz przychody i koszty ujmowane w sprawozdaniu z wyniku	27
4.4	Zobowiązania finansowe długo i krótkoterminowe	28
4.5	Kredyty bankowe i pożyczki	30
4.6	Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	31
4.7	Wartość godziwa instrumentów finansowych	31

5.	ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM	32
5.1	Polityka zarządzania kapitałem	32
5.2	Kapitał podstawowy	33

5.3	Pozostałe kapitały	34

6.	WARTOŚCI SZACUNKOWE ORAZ PROFESJONALNY OSĄD	34

7.	GRUPA PHARMENA	36
7.1	Połączenia przedsięwzięć	36
7.2	Inwestycje w jednostki stowarzyszone	36
7.3	Wspólne przedsięwzięcia	36
7.4	Zmiany struktury Grupy Pharmena	37

8.	OPODATKOWANIE	38
8.1	Podatek dochodowy	39
8.2	Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej	39
8.3	Odroczony podatek dochodowy	39

9.	POZOSTAŁE AKTYWA TRWAŁE	41
9.1	Wartości niematerialne	41
9.2	Rzeczowe aktywa trwałe	44
9.3	Prawo do użytkowania aktywów	46
9.4	Należności długoterminowe	49
9.5	Aktywa przeznaczone do sprzedaży oraz działalność zaniechana	49

10.	KAPITAŁ OBROTOWY	51
10.1	Zapasy	51
10.2	Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe	52
10.3	Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe	53

11.	POZOSTAŁE AKTYWA ORAZ ZOBOWIĄZANIA	54
11.1	Rezerwy	54
11.2	Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych	55

12.	POZOSTAŁE NOTY	56
12.1	Zobowiązania warunkowe oraz aktywa nieujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej	56
12.2	Nota objaśniająca do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych	57
12.3	Zysk (strata) na akcję	58
12.4	Płatności w formie akcji	59
12.5	Dywidendy wypłacone	59
12.6	Transakcje z podmiotami powiązanymi	59
12.7	Wynagrodzenie członków kluczowego personelu kierowniczego	61
12.8	Zatrudnienie w Grupie	61
12.9	Wybór biegłego rewidenta oraz wynagrodzenie podmiotu badającego sprawozdanie finansowe	61
12.10	Zdarzenia po dacie bilansowej	62

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

WYBRANE DANE FINANSOWE


	w tys. zł		w tys. EUR
	rok 2023	rok 2022	rok 2023	rok 2022
		(przekształcone)		(przekształcone)
Przychody ze sprzedaży	299	299	66	64
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	32 939	(4 050)	7 274	(864)
Zysk (strata) brutto	32 925	(4 954)	7 271	(1 057)
Zysk (strata) netto	28 948	(1 616)	6 393	(345)
Zysk (strata) netto akcjonariuszy Spółki Dominującej Grupy	28 941	(1 570)	6 391	(335)
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	33 032	1 819	7 294	388
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	(3 132)	(219)	(692)	(47)
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	(9 261)	(1 466)	(2 045)	(313)
Przepływy pieniężne netto, razem	20 645	132	4 557	28
Średnia ważona liczba akcji (szt.)	11 137 758	11 137 758	11 137 758	11 137 758
Średnia ważona rozwodniona liczba akcji (szt.)	11 137 758	11 137 758	11 137 758	11 137 758
Zysk (strata) podstawowy netto na jedną akcję zwykłą (w zł/EUR)	2,60	(0,14)	0,57	(0,03)
Zysk (strata) rozwodniony netto na jedną akcję zwykłą (w zł/EUR)	2,60	(0,14)	0,57	(0,03)
	Stan na 31.12.2023	Stan na 31.12.2022	Stan na 31.12.2023	Stan na 31.12.2022
Aktywa obrotowe	23 330	9 970	5 366	2 126
Aktywa trwałe	802	2 609	184	556
Aktywa razem	24 132	12 579	5 550	2 682
Zobowiązania krótkoterminowe	1 771	16 970	407	3 618
Zobowiązania długoterminowe	135	2 401	31	512
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Spółki Dominującej	22 521	(6 490)	5 180	(1 384)
Udziały niekontrolujące	(295)	(302)	(68)	(64)
Liczba akcji (szt.)	11 137 758	11 137 758	11 137 758	11 137 758

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU


	Nota	2023	2022
Działalność kontynuowana			(przekształcone)
Przychody ze sprzedaży	3.1	299	299
Koszt własny sprzedaży	3.2	(300)	(208)
Zysk (strata) ze sprzedaży		(1)	91
Koszty sprzedaży	3.2	(375)	(615)
Koszty ogólnego zarządu	3.2	(3 587)	(3 225)
Pozostałe przychody operacyjne	3.3	37 218	13
Pozostałe koszty operacyjne	3.3	(347)	(314)
Zysk ze sprzedaży udziałów	7.4	31	-
Zysk (strata) na działalności operacyjnej		32 939	(4 050)
Przychody finansowe	3.4	563	-
Koszty finansowe	3.4	(577)	(904)
Zysk (strata) brutto		32 925	(4 954)
Podatek dochodowy	8.1	(5 908)	(204)
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej		27 017	(5 158)

Działalność zaniechana i przeznaczona do sprzedaży
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej i przeznaczonej do sprzedaży	9.5	1 931	3 542

Zysk (strata) netto ogółem		28 948	(1 616)
Przypadający:
Akcjonariuszom Spółki Dominującej		28 941	(1 570)
Akcjonariuszom niekontrolującym		7	(46)

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

ZYSK ( STRATA) NETTO PRZYPADAJĄCY AKCJONARIUSZOM PODMIOTU DOMINUJĄCEGO NA JEDNĄ AKCJĘ ZWYKŁĄ (ZŁ)


	Nota	2023	2022
			(przekształcone)
Podstawowy zysk (podstawowa strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	12.3	2,60	(0,14)
- z działalności kontynuowanej		2,43	(0,46)
- z działalności zaniechanej i przeznaczonej do sprzedaży		0,17	0,32

Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	12.3	2,60	(0,14)
- z działalności kontynuowanej		2,43	(0,46)
- z działalności zaniechanej i przeznaczonej do sprzedaży		0,17	0,32

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW


	2023	2022

Wynik netto	28 948	(1 616)

Inne całkowite dochody (straty), które zostaną przeklasyfikowane na zyski lub straty, w tym:	62	(61)
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych	62	(61)

Inne całkowite (straty) dochody, które nie zostaną przeklasyfikowane na zyski lub straty, w tym:	8	6
(Straty) zyski aktuarialne z tyt. świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia	8	6

Inne całkowite dochody (straty) netto po opodatkowaniu	70	(55)

Całkowite (straty) dochody netto	29 018	(1 671)

Całkowite (straty) dochody przypadające:
Akcjonariuszom Spółki Dominującej	29 011	(1 625)
Akcjonariuszom niekontrolującym	7	(46)

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH


	Nota	2023*	2022 (przekształcone)
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
I. Zysk (strata) brutto		32 925	(4 954)
II. Korekty razem		5 600	6 940
Amortyzacja		325	561
(Zyski) straty z tytułu różnic kursowych		47	(56)
Koszty z tytułu odsetek		81	625
(Zysk) strata z działalności inwestycyjnej		865	162
Zmiana stanu zapasów	10.1	4 118	(1 101)
Zmiana stanu należności	10.2	3 262	(503)
Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem zobowiązań finansowych i z tyt. podatku dochodowego	10.3	(5 037)	3 703
Inne korekty netto	12.2	1 939	3 549
		38 525	1 986
Zapłacony/zwrócony podatek dochodowy		(5 493)	(167)
III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej		33 032	1 819
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych		21	11
Zbycie jednostek zależnych pomniejszone o środki pieniężne tych jednostek	7.4	(3 269)	-
Odsetki		430	-
Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych		(314)	(226)
Nabycie pozostałych aktywów finansowych		-	(4)
III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej		(3 132)	(219)
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Kredyty i pożyczki		402	-
Inne wpływy/wydatki finansowe netto	12.2	(310)	(188)
Spłaty kredytów i pożyczek		(8 565)	(370)
Spłata zobowiązań z tytułu prawa do użytkowania aktywów	4.4	(196)	(284)
Wypłacone odsetki		(592)	(624)
III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej		(9 261)	(1 466)
Razem przepływy pieniężne netto przed skutkami zmian z tytułu różnic kursowych		20 639	134
Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych		(6)	2
Razem przepływy pieniężne netto		20 645	132
Środki pieniężne na początek okresu	4.6	1 592	1 460
Środki pieniężne na koniec okresu	4.6	22 237	1 592

* Wynik brutto działalności przeznaczonej do sprzedaży w wysokości 1 931 tys. zł (w okresie porównywalnym 3 542 tys. zł) wykazany jest w pozycji „Inne korekty netto” przepływów pienięnych netto z działalności operacyjnej.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ


	Nota	31.12.2023	31.12.2022

AKTYWA TRWAŁE		802	2 609
Wartości niematerialne	9.1	114	999
Rzeczowe aktywa trwałe	9.2	80	48
Prawo do użytkowania aktywów	9.3	177	450
Należności długoterminowe	9.4	48	165
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	8.3	383	947

AKTYWA OBROTOWE		23 330	9 970
Aktywa obrotowe inne niż aktywa trwałe lub grupy do zbycia zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży		23 330	9 970
Zapasy	10.1	445	4 563
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności	10.2	648	3 815
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	4.6	22 237	1 592

AKTYWA RAZEM		24 132	12 579

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


	Nota	31.12.2023	31.12.2022

KAPITAŁ WŁASNY RAZEM		22 226	(6 792)
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Spółki Dominującej		22 521	(6 490)
Kapitał podstawowy	5.2	1 113	1 113
Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej akcji		44 177	44 177
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek podporządkowanych		207	145
Kapitał z tytułu zysków i strat aktuarialnych z tyt. świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia		10	2
Zyski (straty) zatrzymane		(22 986)	(51 927)
Udziały niekontrolujące		(295)	(302)

ZOBOWIĄZANIA RAZEM		1 906	19 371
ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE		135	2 401
Zobowiązania finansowe	4.4	-	2 146
Zobowiązanie z tytułu prawa do użytkowania aktywów	4.4	114	194
Rezerwy długoterminowe	11.1	21	61
Rezerwy długoterminowe na świadczenia pracownicze		21	16
Rezerwy długoterminowe pozostałe		-	45

ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE		1 771	16 970
Zobowiązania i rezerwy krótkoterminowe inne niż zobowiązania wchodzące w skład grup przeznaczonych do sprzedaży		1 771	16 970
Zobowiązania finansowe	4.4	2	7 487
Zobowiązanie z tytułu prawa do użytkowania aktywów	4.4	67	316
Rezerwy krótkoterminowe	11.1	-	5
Rezerwy krótkoterminowe na świadczenia pracownicze		-	5
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania	10.3	1 677	8 988
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego		25	174

KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA RAZEM		24 132	12 579

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM


	Kapitał własny razem	Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Spółki Dominującej	Kapitał podstawowy	Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej akcji	Różnice kursowe z przeliczenia jednostek podporządko- wanych	Kapitał z tytułu zysków i strat aktuarialnych z tyt. świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia	Zyski (straty) zatrzymane	Udziały niekontrolujące
Stan na 1 stycznia 2023	(6 792)	(6 490)	1 113	44 177	145	2	(51 927)	(302)
Zwiększenie (zmniejszenie) wartości kapitału własnego	29 018	29 011	-	-	62	8	28 941	7
Całkowite dochody netto	29 018	29 011	-	-	62	8	28 941	7
- wynik netto za okres	28 948	28 941	-	-	-	-	28 941	7
- inne całkowite (straty) dochody netto	70	70	-	-	62	8	-	-
Zwiększenie (zmniejszenie) wskutek innych zmian	-	-	-	-	-	-	-	-
Stan na 31 grudnia 2023	22 226	22 521	1 113	44 177	207	10	(22 986)	(295)

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


	Kapitał własny razem	Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Spółki Dominującej	Kapitał podstawowy	Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej akcji	Różnice kursowe z przeliczenia jednostek podporządko-wanych	Kapitał z tytułu zysków i strat aktuarialnych z tyt. świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia	Zyski (straty) zatrzymane	Udziały niekontrolujące
Stan na 1 stycznia 2022	(5 121)	(4 865)	1 113	44 177	206	(4)	(50 357)	(256)
Zwiększenie (zmniejszenie) wartości kapitału własnego	(1 671)	(1 625)	-	-	(61)	6	(1 570)	(46)
Całkowite dochody netto	(1 671)	(1 625)	-	-	(61)	6	(1 570)	(46)
- wynik netto za okres	(1 616)	(1 570)	-	-	-	-	(1 570)	(46)
- inne całkowite (straty) dochody netto	(55)	(55)	-	-	(61)	6	-	-
Zwiększenie (zmniejszenie) wskutek innych zmian	-	-	-	-	-	-	-	-
Stan na 31 grudnia 2022	(6 792)	(6 490)	1 113	44 177	145	2	(51 927)	(302)

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

CZĘŚĆ 1 INFORMACJE OGÓLNE

1.1 Opis działalności gospodarczej

Nazwa Jednostki sprawozdawczej: Pharmena Spółka Akcyjna

Siedziba jednostki: ul. Gdańska 47/49, 90-729 Łódź

W okresie sprawozdawczym nastąpiła zmiana adresu Jednostki Dominującej.

Forma prawna: Spółka Akcyjna

Państwo rejestracji: Polska

Adres zarejestrowanego biura jednostki: ul. Gdańska 47/49, 90-729 Łódź

Podstawowe miejsce prowadzenia działalności: Polska

Opis charakteru oraz podstawowego zakresu działalności jednostki: podstawowym przedmiotem działalności Spółki Dominującej jest wytwarzanie preparatów kosmetycznych. Spółka Dominująca posiada numer wg PKD 4645Z – sprzedaż hurtowa perfum i kosmetyków

Nazwa jednostki dominującej: Pharmena S.A.

Nazwa jednostki dominującej najwyższego szczebla grupy: Pelion S.A.

Pharmena Spółka Akcyjna (Spółka Dominująca) została utworzona na czas nieoznaczony w dniu 12 listopada 2002 roku w Łodzi w formie prawnej spółki z ograniczoną odpowiedzialnością. Rejestracja w KRS nastąpiła w dniu 19 grudnia 2002 r. W dniu 25 marca 2008 r. zmieniona została forma prawna Spółki. Pharmena Spółka Akcyjna została zarejestrowana w Krajowym Rejestrze Sądowym dnia 17 kwietnia 2008 r. pod numerem KRS 0000304079 w Sądzie Rejonowym dla Łodzi Śródmieścia XX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego.

Spółka Dominująca posiada numer identyfikacyjny REGON – 473085607 oraz numer identyfikacji podatkowej NIP 728-24-67-846 nadany decyzją Naczelnika Urzędu Skarbowego Łódź - Widzew w dniu 6 stycznia 2003 r. oraz NIP UE PL 728-24-67-846 nadany dnia 23 kwietnia 2004 r.

Siedzibą Spółki Dominującej jest Łódź, ul. Gdańska 47/49.

Pharmena S.A. prowadzi działalność na terytorium Polski, na podstawie Kodeksu Spółek Handlowych.

Przedmiotem działalności Spółki Dominującej zgodnie z wpisem do KRS jest sprzedaż hurtowa perfum i kosmetyków numer wg Polskiej Klasyfikacji Działalności (PKD2007) - 4645Z.

Na dzień 31 grudnia 2023 r. kapitał zakładowy Pharmena S.A. wynosił 1 113 775,80 zł.

W 2022 roku zakres działalności Grupy nie uległ zmianie. W 2023 roku, po dokonaniu transakcji sprzedaży zorganizowanej części przedsiębiorstwa (ZCP), dotyczącej działalności dermokosmetycznej, Pharmena S.A. kontynuuje działalność w zakresie sprzedaży innowacyjnych suplementów diety, prezentację innowacyjnego kandydata na lek TRIA-662 oraz rozpoczęła działania w kierunku wprowadzenia na rynek innowacyjnego wyrobu medycznego przeznaczonego do stosowania w trudno gojących się ranach. Transakcja sprzedaży ZCP została opisana w punkcie 9.5 niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

Spółka Pharmena S.A. wchodzi w skład Grupy Kapitałowej, dla której Pelion S.A. jest Spółką Dominującą wyższego szczebla. Siedziba Pelion S.A. znajduje się w Łodzi przy ul. Zbąszyńskiej 3.

Czas trwania Spółki Dominującej jest nieoznaczony. Spółka zależna Cortria Corporation w Bostonie, zgodnie z planami Zarządu Pharmena S.A., ma być zlikwidowana. Zarząd spółki zależnej Menavitin GmbH w Berlinie złożył wniosek o likwidację spółki, likwidacja nie zakończyła się do 31.12.2023 roku. Udziały spółki zależnej Dermena Lab Sp. z o.o. (dawniej Pharmena Sp. z o.o.) zostały sprzedane poza Grupę przez Pharmena S.A. dnia 29 czerwca 2023 r.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

1.2Skład organów zarządzających oraz nadzorujących

W okresie sprawozdawczym oraz na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego:

Zarząd Pharmena S.A. sprawowali:

Konrad Palka Prezes Zarządu

Marzena Wieczorkowska Wiceprezes Zarządu

Radę Nadzorczą Pharmena S.A. stanowili:

Jerzy Gębicki Przewodniczący Rady Nadzorczej

Agnieszka Dziki Członek Rady Nadzorczej

Jacek Szwajcowski Członek Rady Nadzorczej

Zbigniew Molenda Członek Rady Nadzorczej

Jacek Dauenhauer Członek Rady Nadzorczej

Anna Janicka Członek Rady Nadzorczej

1.3 Zatwierdzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji oraz podpisane przez Zarząd Spółki Dominującej dnia 29 lutego 2024 r.

1.4 Struktura Grupy

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Pharmena obejmuje dane finansowe Spółki Dominującej oraz spółek zależnych: Cortria Corporation w Bostonie, Menavitin GmbH w likwidacji w Berlinie i Dermena Lab Sp. z o.o. w Łodzi (za okres do 29 czerwca 2023 r.).

Podstawowym przedmiotem działalności Cortria Corporation było prowadzenie badań klinicznych. Spółka Dominująca Pharmena S.A. posiada 100% udziałów w kapitale i w prawach głosu spółki zależnej.

Podstawowym przedmiotem działalności Menavitin GmbH w likwidacji była sprzedaż suplementów diety na rynkach Niemiec, Austrii i Szwajcarii. Spółka Dominująca posiada 92,5% udziałów w kapitale i w prawach głosu Spółki.

Podstawowym przedmiotem działalności Dermena Lab Sp. z o.o. była produkcja mydła i detergentów, środków myjących i czyszczących, wyrobów kosmetycznych i toaletowych. Do dnia 29 czerwca 2023 r. Spółka Dominująca Pharmena S.A. posiadała 100% udziałów w kapitale i w prawach głosu Dermena Lab Sp. z o.o. Od 29 czerwca 2023 r. Dermena Lab Sp. z o.o. przestała być spółką zależną i nie podlega konsolidacji.

Spółki zależne konsolidowane są metodą pełną.

1.5 Podstawa sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz oświadczenie o zgodności skonsolidowanego sprawozdania finansowego ze standardami rachunkowości

Podstawa sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe (sprawozdanie finansowe, sprawozdanie) zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego.

Koszt historyczny ustalany jest na bazie wartości godziwej dokonanej zapłaty za dobra lub usługi.

Walutą funkcjonalną Spółki Dominującej i Spółki Dermena Lab Sp. z o.o. jest złoty polski, a spółek Grupy działających poza terytorium Polski jest dolar amerykański (Cortria Corporation) oraz euro (Menavitin GmbH w likwidacji). Walutę prezentacji Grupy Kapitałowej stanowi złoty polski.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Podstawę sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowiły:

sprawozdanie jednostkowe Jednostki Dominującej sporządzone zgodnie z MSSF,

sprawozdanie jednostkowe Spółki Cortria Corporation, sporządzone w oparciu o politykę rachunkowości określoną przez standardy obowiązujące w Stanach Zjednoczonych (US Gaap),

sprawozdanie jednostkowe Spółki Menavitin GmbH w likwidacji, sporządzone w oparciu o politykę rachunkowości określoną przez standardy obowiązujące w Niemczech (German Gaap),

sprawozdanie jednostkowe Dermena Lab. Sp. z o.o. za okres sprawowania kontroli przez Grupę, sporządzone w oparciu o księgi rachunkowe prowadzone zgodnie z polityką (zasadami) rachunkowości określoną przez Ustawę z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości („Ustawa”) z późniejszymi zmianami i wydanymi na jej podstawie przepisami („polskie standardy rachunkowości”).

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera przekształcenia wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozdań finansowych spółek prowadzących księgi wg krajowych zasad rachunkowości do zgodności z przyjętą polityką rachunkowości wg MSSF.

Oświadczenie o zgodności z MSSF

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez Unię Europejską.

Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Grupę działalność, w zakresie stosowanych przez Grupę zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez UE. MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”).

Okres i zakres sprawozdania

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy obejmuje rok obrotowy od 1 stycznia 2023 roku do 31 grudnia 2023 roku i zawiera dane porównawcze, które stanowią dane za rok obrotowy od 1 stycznia 2022 roku do 31 grudnia 2022 roku.

Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych za rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2023 oraz za rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2022 zostało sporządzone metodą pośrednią.

Jako dane za okres porównywalny, Grupa zaprezentowała dane ze sprawozdania finansowego za rok 2022, zatwierdzonego przez Zarząd i opublikowanego w dniu 29 marca 2023 r. z wyjątkiem:

zmiany prezentacji w skonsolidowanym sprawozdaniu z wyniku za 2022 r. (opisanej w punkcie 9.5 niniejszego sprawozdania) oraz skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pienieżnych wyników działalności dermokosmetycznej spółki Pharmena S.A. zakwalifikowanej w 2023 r. jako działalność przeznaczona do sprzedaży.

Kontynuacja działalności

W związku z decyzją Zarządu Pharmena S.A. o rozpoczęciu likwidacji Spółki Menavitin GmbH oraz planowanej likwidacji Spółki Cortria Corporation, istnienie Grupy Kapitałowej Pharmena na koniec 2024 roku może być wątpliwe i zależy od czasu trwania procesu likwidacji spółek zależnych. Dotychczasowy zakres działalności Grupy, realizowany będzie przez Jednostkę Dominującą.

Na dzień sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, Zarząd Spółki Pharmena S.A. dokonał oceny występowania istotnych niepewności dotyczących zdarzeń lub okoliczności, które mogłyby wskazywać poważne wątpliwości co do zdolności Spółki do kontynuowania działalności.

W związku z podpisaną w dniu 29 czerwca 2023 roku umową sprzedaży zorganizowanej części przedsiębiorstwa, dotyczącą działalności dermokosmetycznej i uzyskanych w ramach przeprowadzonej transakcji istotnych środków finansowych (43 457 tys. zł), Zarząd Spółki Dominującej nie stwierdza występowania istotnych niepewności dotyczących zdarzeń lub okoliczności, które nasuwają wątpliwości co do zdolności do kontynuowania działalności przez Pharmena S.A.

Pharmena S.A. po dokonaniu transakcji sprzedaży zorganizowanej części przedsiębiorstwa, dotyczącej działalności dermokosmetycznej, kontynuuje działalność w zakresie sprzedaży innowacyjnych suplementów diety, prezentację innowacyjnego

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

kandydata na lek TRIA-662 oraz rozpoczęła działania w kierunku wprowadzenia na rynek innowacyjnego wyrobu medycznego przeznaczonego do stosowania w trudno gojących się ranach, w tym stopie cukrzycowej, do zastosowań w warunkach domowych.

W dniu 18.12.2023 r. Spółka Dominująca przystąpiła do realizacji pierwszego etapu projektu, obejmującego opracowanie receptury, technologii i dokumentacji wyrobu medycznego, w oparciu o zlecenie powyższych prac spółce Delia Cosmetics Sp. z o.o. Warunkiem wprowadzenia produktu jest przeprowadzenie badań klinicznych oraz certyfikacja wyrobu medycznego. Planowany okres badań i certyfikacji to ok. 3 lata. Spółka Dominująca zamierza sfinansować projekt z własnych środków lub pozyskać dodatkowe finansowanie w ramach dotacji ze środków unijnych. Globalny rynek trudno gojących się ran w 2022 roku wynosił ponad 20 mld USD, z czego blisko 20% rynku przypadała na produkty do zastosowania w warunkach domowych. Szacuje się, że rynek rozwijać się będzie w tempie ok. 5,5% rocznie w najbliższych 10 latach.

W związku z decyzją o dalszej prezentacji projektu innowacyjnego kandydata na lek TRIA-662 bezpośrednio przez Spółkę Dominującą, 21.12.2023 r. nabyła ona od spółki zależnej Cortria Corporation całość dokumentacji dotyczącej tego projektu.

Po dniu bilansowym, do dnia zatwierdzenia do publikacji sprawozdania finansowego:

nie wystąpiły żadne zdarzenia, które wskazywałyby na niezasadność przyjętego założenia o kontynuowaniu działalności przez Spółkę Dominującą.

Ze względu na trwającą likwidację Spółki zależnej Menavitin GmbH oraz planowaną likwidację Spółki Cortria Corporation, Zarząd Spółki Dominującej stwierdził występowanie istotnej niepewności dotyczącej zdolności Grupy Kapitałowej do kontynuowania działalności.

1.6 Wpływ nowych i zmienionych standardów i interpretacji

Zasady rachunkowości przyjęte do sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego są spójne z zastosowanymi przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok zakończony 31 grudnia 2022 r., z wyjątkiem zastosowania nowych standardów i interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2023 roku.

W niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym zastosowano po raz pierwszy następujące nowe standardy oraz zmiany do obowiązujących standardów, które weszły w życie od 1 stycznia 2023 r.:

MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe (opublikowano dnia 18 maja 2017 roku) w tym Zmiany do MSSF 17 (opublikowano 25 czerwca 2020 roku) - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;

Zmiany do MSR 8: Definicja wartości szacunkowych (opublikowano dnia 12 lutego 2021 roku) - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;

Zmiany do MSR 1 i Stanowiska Praktycznego 2: Ujawnianie informacji dotyczących zasad (polityki) rachunkowości (opublikowano dnia 12 lutego 2021 roku) - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;

Zmiany do MSR 12: Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań powstających na skutek pojedynczej transakcji (opublikowano dnia 7 maja 2021 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;

Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe”: Początkowe zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 - Informacje porównawcze zatwierdzone w UE w dniu 9 września 2022 r. (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 r. lub później).

Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2023 roku, nie mają istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy.

Następujące standardy i interpretacje wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. nie weszły jeszcze w życie:

Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych – Podział zobowiązań na krótkoterminowe

i długoterminowe oraz Podział zobowiązań na krótkoterminowe i długoterminowe – odroczenie daty wejścia

w życie (opublikowano odpowiednio dnia 23 stycznia 2020 roku oraz 15 lipca 2020 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2024 roku lub później;

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych - Zobowiązania długoterminowe objęte kowenantami (opublikowane 31 października 2022 roku), mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 r. lub później;

Zmiany do MSSF 16 „Leasing”: Zobowiązanie z tytułu leasingu w transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego, opublikowane dnia 21 listopada 2023 roku – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2024 roku lub później;

Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy”: Międzynarodowa reforma podatkowa - Zasady modelowe drugiego filaru, wydane 23 maja 2023 r., opublikowane dnia 9 listopada 2023 roku, mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 r. lub później;

Zmiany do MSR 7 „Rachunek przepływów pieniężnych” i MSSF 7 „Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji” - Umowy finansowania dostawców (opublikowane 25 maja 2023 roku), do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 r. lub później);

Zmiany do MSR 21 „Skutki zmian kursów wymiany walut obcych” - Brak wymienialności (opublikowane 15 sierpnia 2023 roku), do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2025 r. lub później).

Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską.

Grupa nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która została opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie.

Według szacunków Grupy, ww. standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Grupę na dzień bilansowy.

1.7 Zasady konsolidacji

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdania finansowe Spółki Dominującej oraz jej jednostek zależnych sporządzone za rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w przypadku Dermena Lab Sp. z o.o. za okres do 29 czerwca 2023 r.). Sprawozdania finansowe spółek zależnych, po uwzględnieniu korekt doprowadzających do zgodności z MSSF, sporządzane są za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdanie Spółki Dominującej, przy wykorzystaniu spójnych zasad rachunkowości.

Wszystkie salda i transakcje pomiędzy jednostkami Grupy zostały wyeliminowane. Niezrealizowane straty są eliminowane, chyba że dowodzą wystąpienia utraty wartości.

Spółki zależne podlegają konsolidacji w okresie od dnia objęcia kontroli przez Grupę do dnia jej ustania.

O sprawowaniu kontroli nad spółką świadczy jednoczesne spełnienie następujących warunków:

sprawowanie władzy nad jednostką, w której dokonano inwestycji,

z tytułu swojego zaangażowania w jednostce, w której dokonano inwestycji, inwestor podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe lub posiada prawa do zmiennych wyników finansowych oraz

inwestor posiada możliwość wykorzystania sprawowanej władzy nad jednostką, w której dokonano inwestycji, do wywierania wpływu na wysokość swoich wyników finansowych.

Zmiany w udziale własnościowym Spółki Dominującej, które nie skutkują utratą kontroli nad spółką zależną są ujmowane jako transakcje kapitałowe. W takich przypadkach, Grupa dokonuje korekty wartości bilansowej udziałów kontrolujących oraz udziałów niekontrolujących. Wszelkie różnice pomiędzy kwotą korekty udziałów niekontrolujących, a wartością godziwą kwoty zapłaconej lub otrzymanej odnoszone są na kapitał własny i przypisywane do właścicieli Spółki Dominującej.

Sprawozdania finansowe jednostki zagranicznej dla celów konsolidacji przeliczane są na walutę polską z zastosowaniem

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

następujących kursów:

aktywa i zobowiązania, przelicza się po kursie zamknięcia na dany dzień bilansowy,

przychody i koszty rachunku wyników, przelicza się po średnim kursie wymiany obowiązującym na dzień zawarcia transakcji, tj. średni kurs wymiany w okresie przy założeniu, iż nie występują znaczące wahania kursów,

a powstałe różnice ujmuje się w oddzielnej pozycji w sprawozdaniu z całkowitych dochodów.

W przypadku zbycia jednostki działającej za granicą zakumulowaną kwotę odroczonych różnic kursowych ujętych w oddzielnej pozycji kapitału własnego, ujmuje się w wyniku finansowym w dacie rozpoznania zysku lub straty ze zbycia jednostki.

1.8 Utrata wartości niefinansowych aktywów

Na każdy dzień bilansowy Grupa ocenia, czy istnieją przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości któregoś ze składników niefinansowych aktywów trwałych.

W razie ich stwierdzenia oraz w przypadku przeprowadzenia corocznego testu sprawdzającego, czy nastąpiła utrata wartości, Grupa dokonuje oszacowania wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego dany składnik aktywów należy.

Grupa, na każdy dzień bilansowy, dokonuje przeglądu wartości netto składników majątku trwałego w celu stwierdzenia, czy nie występują przesłanki wskazujące na wystąpienie utraty wartości.

W przypadku stwierdzenia istnienia takich przesłanek, szacowana jest wartość odzyskiwalna danego składnika aktywów, w celu ustalenia potencjalnego odpisu. W sytuacji, gdy składnik aktywów nie generuje przepływów pieniężnych, które są w znacznym stopniu niezależnymi od przepływów generowanych przez inne aktywa, analizę przeprowadza się dla grupy aktywów generujących przepływy pieniężne, do której należy dany składnik aktywów.

Odpis z tytułu utraty wartości jest ujmowany w sprawozdaniu z wyniku w okresie, w którym wystąpił.

Niefinansowe aktywa, inne niż wartość firmy, testuje się na każdy dzień bilansowy pod kątem wystąpienia przesłanek wskazujących na możliwość odwrócenia wcześniej utworzonego odpisu aktualizującego. W sytuacji, gdy utrata wartości ulega odwróceniu, wartość netto składnika aktywów (lub grupy aktywów) zwiększana jest do nowej wyszacowanej wartości odzyskiwalnej, nie wyższej jednak od wartości netto tego składnika aktywów jaka byłaby ustalona, gdyby utrata wartości nie została rozpoznana w poprzednich latach. Odwrócenie odpisu z tytułu utraty wartości ujmowane jest w sprawozdaniu z wyniku.

1.9 Kursy walut

Transakcje wyrażone w walutach przeliczane są na walutę funkcjonalną przy zastosowaniu kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji.

Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne, wyrażone w walutach innych niż waluta funkcjonalna, są przeliczane na polski złoty przy zastosowaniu odpowiednio obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są odpowiednio w pozycji przychodów (kosztów) finansowych lub kapitalizowane w wartości aktywów. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane są po kursie historycznym z dnia transakcji. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według wartości godziwej są przeliczane po kursie

z dnia dokonania wyceny.

Walutą funkcjonalną zagranicznej spółki zależnej Cortria Corporation jest dolar amerykański, spółki Menavitin GmbH w likwidacji - euro. Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania zagranicznych spółek zależnych są przeliczane na walutę prezentacji Grupy po kursie obowiązującym na dzień bilansowy, a jej sprawozdanie z całkowitych dochodów po średnim ważonym kursie wymiany za dany okres obrotowy. Różnice kursowe powstałe w wyniku przeliczenia są ujmowane w innych całkowitych dochodach i akumulowane w oddzielnej pozycji kapitału własnego. W momencie zbycia podmiotu zagranicznego, odroczone różnice kursowe zakumulowane w kapitale własnym, dotyczące danego podmiotu zagranicznego, są ujmowane w sprawozdaniu z wyniku.

Kursy przyjęte dla potrzeb wyceny bilansowej oraz średnie kursy wymiany za poszczególne okresy obrotowe kształtowały się następująco:

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


	31 grudnia 2023	31 grudnia 2022	Rok zakończony 31 grudnia 2023	Rok zakończony 31 grudnia 2022
EUR	4,3480	4,6899	4,5437	4,6876
USD	3,9350	4,4018	4,2030	4,4615

W prezentowanych okresach do przeliczenia podstawowych pozycji sprawozdawczych zastosowano kursy:

dla danych wynikających ze sprawozdań z sytuacji finansowej - średni kurs EURO obowiązujący na koniec każdego okresu,

dla danych wynikających ze sprawozdań z wyniku oraz sprawozdań z przepływów pieniężnych - średni kurs danego okresu, obliczony jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie.


Treść	2023	2022
średni kurs na koniec okresu	4,3480	4,6899
średni kurs okresu	4,5284	4,6883
najwyższy średni kurs w okresie	4,7895	4,9647
najniższy średni kurs w okresie	4,3053	4,4879

Zasady rachunkowości opisane w niniejszym rozdziale jak i w notach szczegółowych stosowane były przez Grupę w sposób ciągły dla wszystkich prezentowanych okresów.

CZĘŚĆ 2 SEGMENTY DZIAŁALNOŚCI

W związku ze sprzedażą zorganizowanej części przedsiębiorstwa dotyczącej działalności dermokosmetycznej, począwszy od trzeciego kwartału 2023 r. w Grupie Pharmena nie występują segmenty działalności.

Do końca pierwszego półrocza 2023 roku Grupa Pharmena prowadziła jednorodną działalność polegającą na sprzedaży preparatów kosmetycznych oraz suplementów diety. Grupa nie prowadziła bezpośrednio działalności produkcyjnej, opierając swój model biznesowy o zlecenia produkcji wyspecjalizowanym producentom kontraktowym. Spółki Grupy we własnym zakresie koordynowały i nadzorowały łańcuch dostaw, proces produkcji i sprzedaży. Z powodu jednorodności działalności, w Grupie nie wyodrębniono segmentów działalności.

Do końca pierwszego półrocza 2023 roku, głównym źródłem przychodów Grupy była sprzedaż towarów z trzech kategorii dermokosmetyków:


	2023*	2022*
Hair Care - specjalistyczne linie do pielęgnacji włosów	7 418	14 897
Face Care - specjalistyczne linie do pielęgnacji twarzy	1 038	1 896
Body Care - specjalistyczne linie do pielęgnacji ciała	730	1 486
Pozostałe	355	663
Przychody razem	9 541	18 942

* łącznie z przychodami zakwalifikowanymi jako działalność przeznaczona do sprzedaży

Linia Hair Care to specjalistyczne produkty dermokosmetyczne dermena® hair care dla osób posiadających problem

z osłabionymi, nadmiernie wypadającymi włosami oraz z łupieżem; w segmencie tym znajdowały się także produkty do pielęgnacji włosów z problemami dermatologicznymi (marka allerco®) oraz nowa naturalna linia produktów do pielęgnacji włosów Favorite Nature.

Linia Face Care to specjalistyczne linie innowacyjnych dermokosmetyków przeznaczone do pielęgnacji skóry twarzy (marka dermena®, allerco® i dermena® Professional).

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Linia Body Care to specjalistyczne linie innowacyjnych dermokosmetyków przeznaczone do pielęgnacji ciała z różnymi problemami dermatologicznymi (marka allerco® i novaja).

W zakresie dystrybucji i logistyki Grupa współpracowała z hurtowniami farmaceutycznymi (HURT), z hurtowniami kosmetycznymi, bezpośrednio z wybranymi sieciami aptek i drogerii (DETAL) oraz drogeriami e-commerce. Za pośrednictwem hurtowni farmaceutycznych, towary trafiały bezpośrednio do aptek oraz innych dystrybutorów leków i kosmetyków działających na polskim rynku, natomiast za pośrednictwem hurtowni kosmetycznych towary trafiały do drogerii na rynku tradycyjnym oraz e-commerce.

Przychody ze sprzedaży towarów w podziale na kanał dystrybucji:


	2023*	2022*
Kraj Hurt	2 775	5 994
Kraj Detal	4 977	10 599
Kraj pozostałe kanały dystrybucji	498	672
Sprzedaż poza kraj	1 291	1 677
Przychody razem	9 541	18 942

* łącznie z przychodami zakwalifikowanymi jako działalność przeznaczona do sprzedaży

Przychody ze sprzedaży towarów i usług od odbiorców zewnętrznych wg krajów, w oparciu o miejsce docelowe odbiorcy:


	2023*	2022*
Polska	8 431	17 344
Chiny	-	4
Wielka Brytania	256	221
Egipt	197	105
Irak	-	53
Niemcy	398	393
Zjednoczone Emiraty Arabskie	-	95
Holandia	-	702
USA	127	-
Austria	38	-
Hiszpania	92	-
Francja	90	-
Włochy	185	-
Pozostałe kraje	23	105
Przychody razem	9 837	19 022

* łącznie z przychodami zakwalifikowanymi jako działalność przeznaczona do sprzedaży

W ramach zawieranych kontraktów Grupa zobowiązana była do dostarczenia towarów do klientów hurtowych i detalicznych (apteki i drogerie). W ramach tych kontraktów Grupa działała jako Sprzedający.

Struktura odbiorców powyżej 10% udziału w przychodach ze sprzedaży Grupy w 2023 roku (pierwsze półrocze 2023 r.):


Nazwa podmiotu	Wartość sprzedaży	Udział % w przychodach ze sprzedaży	Powiązania kapitałowe
Odbiorca 1	3 351	34%	NIE
Odbiorca 2	1 305	13%	TAK

Wszystkie aktywa trwałe Grupy są zlokalizowane na terenie Polski.

Na dzień 31 grudnia 2023 r. oraz 31 grudnia 2022 r. Grupa nie wykazuje żadnych aktywów oraz zobowiązań z tytułu umów z klientami.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

CZĘŚĆ 3 NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA Z WYNIKU

3.1Przychody ze sprzedaży

Zasady rachunkowości

Przychody są rozpoznawane w wartości godziwej zapłaty otrzymanej lub należnej, po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług (VAT) oraz rabaty.

Rozpoznanie przychodu następuje w momencie przeniesienia kontroli (produktu lub usługi) na klienta.

W celu określenia momentu, w którym klient uzyskuje kontrolę nad przyrzeczonym składnikiem aktywów, a Grupa spełnia zobowiązanie do wykonania świadczenia, Grupa uwzględnia okoliczności wskazujące na to, że miało miejsce przeniesienie kontroli, między innymi, gdy:

Grupa ma bieżące prawo do zapłaty za składnik aktywów,

klient posiada tytuł prawny do składnika aktywów,

Grupa fizycznie przekazała składnik aktywów,

klient ponosi istotne ryzyko i uzyskuje istotne korzyści wynikające z własności składnika aktywów,

klient przyjął składnik aktywów.

Przychody Grupy według kategorii:


	2023	2022 (przekształcone)
Towarów	166	219
Materiałów	128	65
Usług	5	15
Przychody netto ze sprzedaży, razem	299	299

W ramach współpracy z kontrahentem występuje sprzedaż z odroczonym terminem płatności. Płatność staje się wymagalna w dniu wskazanym na fakturze (zgodnie z terminem płatności), kontrakty nie zawierają istotnych elementów finansowania a kwota wystawiona na fakturze (sprzedaż) jest kwotą stałą i nie podlega zmianom.

Grupa udziela gwarancji na sprzedawane towary. Zazwyczaj gwarancje stanowią zapewnienie klienta, że dany produkt jest zgodny z ustaloną przez strony specyfikacją i nie stanowią dodatkowej usługi.

3.2 Koszt własny sprzedaży i koszty rodzajowe


	2023	2022 (przekształcone)
Wartość sprzedanych towarów	224	162
Wartość sprzedanych materiałów	32	37
Wartość sprzedanych towarów, materiałów, razem	256	199
Amortyzacja	221	390
Zużycie materiałów i energii	76	31
Usługi obce	1 493	1 576
Podatki i opłaty	170	250
Koszty pracownicze	1 814	1 339
Pozostałe koszty rodzajowe, w tym z tytułu:	258	203
- podróży służbowych	19	5
- marketingu	20	31
- reklamy i reprezentacji	175	59

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

- ubezpieczeń majątkowych	14	87
- inne	30	21
Koszty według rodzaju, razem	4 032	3 789
Zmiana stanu zapasów, produktów i rozliczeń międzyokresowych	(300)	53
Koszty wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki	274	7
Koszty sprzedaży	(375)	(615)
Koszty ogólnego zarządu	(3 587)	(3 225)
Koszt wytworzenia sprzedanych produktów	44	9
Koszt własny sprzedaży	300	208

3.3 Pozostałe przychody i koszty operacyjne


	2023	2022
Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych	20	11
Pozostałe, w tym:	37 198	2
- rozwiązanie odpisów aktualizujących należności handlowe i koszty sądowe (zapłata)	3	-
- odszkodowania z tytułu ubezpieczeń	2	-
- spisane zobowiązania	77	-
- inne, w tym:	37 116	2
wynik na sprzedaży ZCP*	37 113	-
pozostałe	3	2
Pozostałe przychody operacyjne, razem	37 218	13

* ustalenie wyniku na sprzedaży ZCP opisane zostało w punkcie 9.5


	2023	2022
Aktualizacja wartości aktywów	-	30
- należności	-	30
Pozostałe, w tym:	347	284
- przekazane darowizny	79	115
- umorzenie i spisanie należności	61	-
- koszty likwidacji szkód	173	96
- inne	34	73
Pozostałe koszty operacyjne, razem	347	314

3.4 Przychody i koszty finansowe


	2023	2022
Odsetki	430	-
- od lokat bankowych	430	-
Inne przychody finansowe, w tym:	67	-
nadwyżka dodatnich różnic kursowych nad ujemnymi	67	-
Wycena pożyczki PFR	66	-
Przychody finansowe, razem	563	-

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


	2023	2022
Odsetki:	371	656
- od kredytów i cash poolingu	225	385
- od zobowiązań	19	95
- od leasingu	13	21
- od faktoringu	114	155
Wycena pożyczki PFR	-	66
Inne koszty finansowe, w tym:	206	182
- prowizje od kredytów	31	19
- prowizje od faktoringu	128	44
- pozostałe, w tym:	47	119
nadwyżka ujemnych różnic kursowych nad dodatnimi	-	12
koszty gwarancji i poręczeń dotyczące finansowania	47	107
Koszty finansowe, razem	577	904

CZĘŚĆ 4 ZARZĄDZANIE RYZYKIEM FINANSOWYM I INSTRUMENTY FINANSOWE

4.1Zarządzanie ryzykiem finansowym

Grupa Pharmena wdrożyła politykę określającą zasady i zalecenia dotyczące organizacji systemu zarządzania ryzykiem. Celem polityki jest wspieranie kadry zarządzającej w procesie zarządzania ryzykiem, w szczególności w bieżącej identyfikacji potencjalnych zagrożeń, określania ich istotności oraz w zakresie planowania i prowadzenia działań powodujących eliminacje zagrożeń lub zmniejszających negatywne konsekwencje ich wystąpienia.

Zarządzanie ryzykiem finansowym jest realizowane w szczególności w obszarach:

ryzyka płynności,

ryzyka kredytowego,

ryzyka walutowego,

ryzyka stopy procentowej

i jest koordynowane z poziomu Zarządu Spółki Dominującej.

Ryzyko płynności

Proces zarządzania ryzykiem płynności przez Grupę realizowany jest poprzez monitorowanie prognozowanych przepływów pieniężnych oraz portfela aktywów i zobowiązań finansowych, a następnie dopasowywaniu ich zapadalności, analizie kapitału obrotowego i optymalizacji przepływów.

Zarządzaniem ryzykiem utrzymania płynności zajmuje się Zarząd Spółki Dominującej.

W ramach zarządzania płynnością dokonywane są następujące czynności:

opracowanie strategii w zakresie zapewnienia źródeł finansowania Grupy oraz polityki w zakresie współpracy z bankami,

bieżący monitoring wykorzystania wszystkich zewnętrznych źródeł finansowania w Grupie, w tym w szczególności

w zakresie utrzymania koniecznych rezerw płynnościowych oraz efektywności wykorzystania tych źródeł,

bieżący nadzór nad wszelkimi umowami w zakresie zewnętrznych źródeł finansowania,

opracowywanie i wdrażanie nowych programów w obszarze pozyskiwania finansowania Grupy.

Grupa utrzymywała zasoby środków pieniężnych zapewniające regulowanie wymagalnych zobowiązań.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Do dnia przeprowadzenia transakcji zbycia zorganizowanej części przedsiębiorstwa dotyczącej działalności dermokosmetycznej, Grupa zarządzała ryzykiem płynności utrzymując linie kredytowe stanowiące rezerwę płynności i pozwalające zachować elastyczność w doborze źródeł finansowania. Wartość rezerwy zabezpieczającej płynność Grupy (poziom gotówki) wynosiła na dzień 31 grudnia 2023 roku 22 237 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 1 592 tys. zł).

Realizując proces zarządzania płynnością, Grupa korzystała z narzędzi wspierających jego efektywność. Jednym z podstawowych instrumentów wykorzystywanych przez Grupę było zarządzanie środkami pieniężnymi w ramach tzw. struktur cash poolingowych Spółki Dominującej wyższego szczebla - Pelion S.A. Struktury cash poolingowe polegają na pokrywaniu niedoborów pieniężnych jednej spółki z nadwyżek wypracowanych przez inną spółkę Grupy. Mechanizm opiera się na przesyłaniu zasobów pieniężnych spółek na jedno wspólne konto, którym zarządza pool leader. Jego zadaniem jest takie rozplanowanie posiadanych środków, by pokryte zostały ewentualne braki na kontach.

Celem cash poolingu była optymalizacja zarządzania posiadanymi środkami pieniężnymi, ograniczenie kosztów odsetkowych, efektywne finansowanie bieżących potrzeb w zakresie finansowania kapitału obrotowego oraz wspieranie krótkoterminowej płynności finansowej.

W związku z przeprowadzoną transakcją sprzedaży zorganizowanej części przedsiębiorstwa dotyczącą działalności dermokosmetycznej Spółka Dominująca spłaciła wszystkie zobowiązania finansowe.

W okresie sprawozdawczym nie było przypadków niewywiązania się ze spłaty kapitału, wypłaty odsetek czy innych warunków wykupu zobowiązań. Nie miały miejsca także przypadki naruszenia warunków umów kredytowych lub pożyczek, które skutkowałyby ryzykiem postawienia ich w stan natychmiastowej wymagalności.

Informacje o kontraktowych terminach zapadalności zobowiązań finansowych według stanu na dzień 31 grudnia 2023 roku oraz

31 grudnia 2022 roku prezentuje poniższa tabela. Jako kwoty kapitału w poniższych tabelach zostały przyjęte kwoty zobowiązań oraz zmienne stopy procentowe dla każdego zobowiązania obowiązujące na dni bilansowe.


31.12.2023	Poniżej 3 miesięcy	Od 3 do 12 miesięcy	Od 1 roku do 5 lat	Razem
Zobowiązania z tyt. kredytów i pożyczek	2	-	-	2
Zobowiązanie z tyt. prawa do użytkowania aktywów	20	50	136	206
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług	690	68	1	759
Razem	712	118	137	967


31.12.2022	Poniżej 3 miesięcy	Od 3 do 12 miesięcy	Od 1 roku do 5 lat	Razem
Zobowiązania z tyt. kredytów i pożyczek	2 592	2 695	2 109	7 396
Zobowiązanie z tyt. prawa do użytkowania aktywów	72	250	201	523
Zobowiązania z tyt. cash poolingu	994	-	-	994
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług	7 126	192	1	7 319
Zobowiązania z tyt. faktoringu	1 140	178	-	1 318
Zobowiązania z tyt. finansowania wierzytelności	238	-	-	238
Razem	12 162	3 315	2 311	17 788

Poniżej została przedstawiona analogiczna analiza terminów zapadalności aktywów finansowych utrzymywanych dla celów zarządzania ryzykiem płynności.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


31.12.2023	Poniżej 3 miesięcy	Razem
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	22 235	22 235
Razem	22 235	22 235


31.12.2022	Poniżej 3 miesięcy	Razem
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	1 592	1 592
Razem	1 592	1 592

Ryzyko kredytowe

Przez ryzyko kredytowe Grupa rozumie prawdopodobieństwo nieterminowego lub całkowitego braku wywiązania się kontrahenta Grupy ze zobowiązań. Ryzyko kredytowe wynikające z niemożności wypełnienia przez strony trzecie warunków umowy dotyczących instrumentów finansowych Grupy jest zasadniczo ograniczone do wartość bilansowej aktywów finansowych nieuwzględniających wartości zabezpieczeń.

Grupa stosuje zasadę zawierania transakcji dotyczących instrumentów finansowych z wieloma podmiotami charakteryzującymi się wysoką zdolnością kredytową.

Grupa Kapitałowa Pharmena posiada ekspozycję na ryzyko kredytowe z tytułu:

środków pieniężnych i ich ekwiwalentów,

należności z tytułu dostaw i usług i pozostałych należności.

W Grupie Pharmena wartość księgowa najlepiej odzwierciedla maksymalną ekspozycję na ryzyko kredytowe.

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Grupa identyfikuje, mierzy i minimalizuje własną ekspozycję kredytową na poszczególne banki, z którymi zawiera umowy lokat

i depozytów. Efekt redukcji ekspozycji kredytowej został osiągnięty przez dywersyfikację portfela banków, z którymi zawierane są umowy. Grupa wycenia ryzyko kredytowe z tego tytułu poprzez ciągłą weryfikację kondycji finansowej banków, odzwierciedlającej się w zmianach ratingu finansowego przyznawanego przez agencje ratingowe.

Grupa współpracuje w ramach transakcji pieniężnych z instytucjami finansowymi (głównie bankami) o wysokiej wiarygodności i nie powoduje przy tym znacznej koncentracji ryzyka kredytowego.

Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności

Kredyt kupiecki udzielany jest kontrahentom zgodnie z zasadami określonymi w wewnętrznych procedurach.

Każdy z kontrahentów dokonujących zakupów z odroczonym terminem płatności ma ustalony limit handlowy określający górną granicę całkowitych zobowiązań handlowych wobec Grupy. Poziom bieżącego zadłużenia i wykorzystania limitu kupieckiego jest monitorowany.

Koncentracja ryzyka kredytowego w Grupie oceniana jest jako niewielka, w związku z rozłożeniem ekspozycji kredytowej na bardzo dużą ilość odbiorców. Decyzje o zwiększeniu limitu poprzedzone są, zgodnie z procedurą, oceną dotychczasowej współpracy, weryfikacją posiadanych zabezpieczeń kredytu kupieckiego, a w przypadku kontrahentów ze znaczącymi saldami należności - analizą sprawozdań ekonomiczno - finansowych.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Ryzyko walutowe

Przez ryzyko walutowe Grupa rozumie prawdopodobieństwo niekorzystnego wpływu zmiany kursów walutowych na wynik finansowy Grupy.

Grupa obecnie realizuje nieznaczną część sprzedaży na rynkach eksportowych, ale w niedalekiej przyszłości spodziewa się, że jej udział w przychodach ze sprzedaży ogółem znacząco wzrośnie. W takim przypadku wyniki finansowe mogą być w znaczącym stopniu uzależnione od kształtowania się kursów walutowych pomiędzy złotym polskim, a walutami krajów, do których Grupa będzie eksportowała swoje produkty lub otrzymywała wynagrodzenie z tytułu udzielonych licencji lub sprzedaży wartości intelektualnej. W celu ograniczenia wpływu tego ryzyka, Grupa rozważy zastosowanie walutowych transakcji zabezpieczających.

Obecnie około 14% przychodów ze sprzedaży uzależnione jest od wahań kursu walut.

Skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym objęte są wyniki amerykańskiej spółki Cortria Corporation oraz niemieckiej Menavitin GmbH w likwidacji z siedzibą w Berlinie. Związane jest z tym ryzyko zmiany kursu walutowego USD/PLN oraz EUR/PLN, według którego przeliczane są poszczególne aktywa i pozycje finansowe spółek zagranicznych na PLN. Poniżej została przedstawiona analiza wrażliwości pokazująca wpływ potencjalnie możliwej zmiany kursów wymiany walut na wynik finansowy oraz inne całkowite dochody:


	UDS/	PLN
Potencjalna możliwa zmiana kursu walutowego	+/- 5,0%	+/- 10,0%
Wpływ na zysk (stratę) netto	+/-13 tys. zł	+/-26 tys. zł
Wpływ na inne całkowite dochody (straty)	+/-126 tys. zł	+/-252 tys. zł


	EUR/	PLN
Potencjalna możliwa zmiana kursu walutowego	+/- 5,0%	+/- 10,0%
Wpływ na zysk (stratę) netto	+/-5 tys. zł	+/-10 tys. zł
Wpływ na inne całkowite dochody (straty)	+/-211 tys. zł	+/-422 tys. zł

Poniżej została przedstawiona analogiczna analiza wrażliwości na koniec okresu porównywalnego tj. wg stanu na 31 grudnia

2022 r.:


	UDS/	PLN
Potencjalna możliwa zmiana kursu walutowego	+/- 5,0%	+/- 10,0%
Wpływ na zysk (stratę) netto	+/-73 tys. zł	+/-146 tys. zł
Wpływ na inne całkowite dochody (straty)	+/-127 tys. zł	+/-254 tys. zł


	EUR/	PLN
Potencjalna możliwa zmiana kursu walutowego	+/- 5,0%	+/- 10,0%
Wpływ na zysk (stratę) netto	+/-31 tys. zł	+/-62 tys. zł
Wpływ na inne całkowite dochody (straty)	+/-196 tys. zł	+/-392 tys. zł

Ryzyko stopy procentowej

Przez ryzyko stopy procentowej Grupa rozumie prawdopodobieństwo niekorzystnego wpływu zmiany stóp procentowych na wynik finansowy. Na dzień 31.12.2023 r. źródłem ryzyka stopy procentowej są zawarte umowy leasingowe. Na dzień 31 grudnia 2022 r. głównymi źródłami ryzyka stopy procentowej były pozostałe zobowiązania finansowe tj.: kredyty bankowe, cash pool, pożyczki, umowy o finansowanie dostaw i zawarte umowy leasingowe oraz umowy faktoringowe. Wymienione instrumenty finansowe oparte

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

są o zmienne stopy procentowe i narażają Grupę na ryzyko zmiany przepływów pieniężnych związanych ze zmianą stóp procentowych.

Na dzień 31.12.2022 r. Grupa korzystała z finansowania w walucie krajowej.

Analiza wrażliwości

Poniżej została przedstawiona analiza wrażliwości pokazująca wpływ potencjalnie możliwej zmiany stóp procentowych na wynik finansowy netto.

Zobowiązania odsetkowe oparte na zmiennej stopie procentowej na dzień bilansowy wyniosły: 180 tys. zł.


Potencjalna możliwa zmiana stóp procentowych	+/- 1,0p.p.	+/- 5,0p.p.
Wpływ na wynik netto w okresie sprawozdawczym	+/- 1 tys. zł	+/- 5 tys. zł

Na dzień 31 grudnia 2023 r. Grupa nie posiadała należności odsetkowych opartych na zmiennej stopie procentowej.

Poniżej została przedstawiona analogiczna analiza wrażliwości na koniec okresu porównywalnego tj. wg stanu na 31 grudnia 2022 r.:

Zobowiązania odsetkowe oparte na zmiennej stopie procentowej na dzień bilansowy wyniosły: 4 575 tys. zł.


Potencjalna możliwa zmiana stóp procentowych	+/- 1,0p.p.	+/-5,0p.p.
Wpływ na wynik netto w okresie sprawozdawczym	-/+ 37 tys. zł	-/+ 185 tys. zł

Należności odsetkowe oparte na zmiennej stopie procentowej na dzień bilansowy wyniosły: 237 tys. zł.


Potencjalna możliwa zmiana stóp procentowych	+/- 1,0p.p.	+/-5,0p.p.
Wpływ na wynik netto w okresie sprawozdawczym	-/+ 2 tys. zł	-/+ 10 tys. zł

Ryzyko ceny związane z instrumentami finansowymi

W Grupie Kapitałowej Pharmena nie występuje ryzyko ceny związane z instrumentami finansowymi.

4.2 Instrumenty finansowe

Jako instrument finansowy Grupa kwalifikuje każdą umowę, która skutkuje jednocześnie powstaniem składnika aktywów finansowych u jednej ze stron i zobowiązania finansowego lub instrumentu kapitałowego u drugiej ze stron, pod warunkiem, że

z kontraktu zawartego między dwiema lub więcej stronami jednoznacznie wynikają skutki gospodarcze.

Zasady rachunkowości

Grupa kwalifikuje aktywa finansowe do następujących kategorii:

wyceniane w zamortyzowanym koszcie,

wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody,

wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.

Klasyfikacji dokonuje się na moment początkowego ujęcia aktywów.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Klasyfikacja aktywów finansowych zależy od modelu biznesowego zarządzania aktywami finansowymi oraz od charakterystyki umownych przepływów pieniężnych (test SPPI) dla danego składnika aktywów finansowych.

Aktywa finansowe ujmuje się gdy Grupa staje się stroną postanowień umownych instrumentu. Aktywa finansowe wyłącza się z ksiąg rachunkowych, gdy prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych wygasły lub zostały przeniesione, a Grupa dokonała przeniesienia zasadniczo całego ryzyka i wszystkich pożytków z tytułu ich własności.

Na moment początkowego ujęcia, Grupa wycenia składnik aktywów finansowych według wartości godziwej powiększonej o, w przypadku składnika aktywów finansowych, którego nie wycenia w wartości godziwej przez wynik finansowy, koszty transakcji, które można bezpośrednio przyporządkować nabyciu składnika aktywów finansowych. Koszty transakcji dotyczących aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy są ujmowane w wyniku finansowym.

Wycena po początkowym ujęciu:

1.Instrumenty dłużne - Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu

Instrumenty dłużne utrzymywane w celu ściągnięcia umownych przepływów, które obejmują wyłącznie spłaty kapitału i odsetek (SPPI – solely payment of principal and interest), są wyceniane według zamortyzowanego kosztu. Przychody z tytułu odsetek oblicza się metodą efektywnej stopy procentowej i wykazuje w pozycji „przychody z tytułu odsetek” w wyniku finansowym.

Odpisy z tytułu utraty wartości ujmuje się zgodnie z zasadą opisaną w punkcie „Utrata wartości aktywów finansowych”.

W szczególności do tej kategorii Grupa klasyfikuje:

należności handlowe,

pożyczki, które spełniają test klasyfikacyjny SPPI i które zgodnie z modelem biznesowym są wykazywane jako utrzymywane w celu uzyskiwania przepływów pieniężnych,

środki pieniężne i ich ekwiwalenty.

2.Instrumenty dłużne - Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody

Instrumenty dłużne, z których przepływy stanowią wyłącznie płatności kapitału i odsetek, a które są utrzymywane w celu ściągnięcia umownych przepływów pieniężnych i w celu sprzedaży, wyceniane są według wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody. Zmiany wartości bilansowej są ujmowane poprzez pozostałe całkowite dochody z wyjątkiem zysków i strat z tytułu utraty wartości, przychodów z tytułu odsetek oraz różnic kursowych, które ujmuje się w wyniku finansowym.

W przypadku zaprzestania ujmowania składnika aktywów finansowych łączny zysk lub stratę poprzednio ujęte w pozostałych całkowitych dochodach przenosi się z kapitału własnego do wyniku finansowego i ujmuje jako pozostałe zyski/straty. Przychody z tytułu odsetek od takich aktywów finansowych wylicza się metodą efektywnej stopy procentowej i ujmuje się w pozycji przychodów finansowych. Odpisy z tytułu utraty wartości ujmuje się zgodnie z zasadą opisaną w punkcie „Utrata wartości aktywów finansowych”.

Na dzień 31 grudnia 2023 i 31 grudnia 2022 roku Grupa nie posiadała aktywów finansowych zaklasyfikowanych do tej kategorii.

3.Instrumenty dłużne - Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

Aktywa, które nie spełniają kryteriów wyceny wg zamortyzowanego kosztu lub w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, wycenia się w wartości godziwej przez wynik finansowy. W szczególności Grupa zalicza do tej kategorii pożyczki, które nie spełniają testu SSPI, gdy przepływy z tych pożyczek nie stanowią wyłącznie płatności kapitału i odsetek.

Zysk lub stratę z wyceny inwestycji dłużnych do wartości godziwej ujmuje się w wyniku finansowym i prezentuje w pozycji „Zyski/straty z tytułu zmian wartości godziwej instrumentów finansowych” w okresie, w którym wystąpiły. Zyski/straty z wyceny do wartości godziwej zawierają wynikające z umowy otrzymane odsetki od instrumentów finansowych zaliczonych do tej kategorii.

Na dzień 31 grudnia 2023 i 31 grudnia 2022 roku Grupa nie posiadała aktywów finansowych zaklasyfikowanych do tej kategorii.

Zobowiązania finansowe są początkowo ujmowane w wartości godziwej pomniejszonej o koszty transakcyjne, a następnie wg zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej.

W przypadku modyfikacji warunków umownych zobowiązania finansowego, które nie powodują zaprzestania ujmowania istniejącego zobowiązania, zysk lub stratę ujmuje się w wyniku bieżącym. Zysk lub stratę oblicza się jako różnicę pomiędzy wartością bieżącą zmodyfikowanych i oryginalnych przepływów pieniężnych, zdyskontowanych z zastosowaniem oryginalnej efektywnej stopy procentowej zobowiązania.

Do najistotniejszych instrumentów finansowych stosowanych przez Grupę w latach 2022 i 2023 należały:

- należności handlowe oraz należności z tytułu faktoringu,

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

- kredyty bankowe, otrzymane pożyczki oraz zobowiązania z tytułu cash poolingu,

- zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów,

- zobowiązania z tytułu finansowania wierzytelności,

- zobowiązania z tytułu faktoringu,

- zobowiązania handlowe.

Utrata wartości aktywów finansowych

Na każdy dzień bilansowy Grupa ocenia, czy istnieją obiektywne przesłanki utraty wartości składnika aktywów finansowych lub grupy aktywów finansowych.

Spółki Grupy dokonują oceny oczekiwanych strat kredytowych związanych z instrumentami dłużnymi wycenianymi według zaamortyzowanego kosztu i w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, niezależnie czy wystąpiły przesłanki utraty wartości.

W przypadku krótkoterminowych należności handlowych, które nie mają znaczącego elementu finansowania, Grupa stosuje podejście uproszczone wymagane w MSSF 9 i wycenia odpisy z tytułu utraty wartości w wysokości strat kredytowych oczekiwanych w całym okresie życia należności od momentu jej początkowego ujęcia. Spółki Grupy stosują matrycę odpisów, w której odpisy oblicza się dla należności handlowych zaliczonych do różnych przedziałów wiekowych lub okresu przeterminowania.

W celu określenia ogólnego współczynnika niewypełnienia zobowiązania, Spółki Grupy przeprowadzają analizę nieściągalności za ostatnie 3 lata. W celu określenia ogólnego współczynnika niewypełnienia zobowiązania oblicza się dla następujących przedziałów: do 30 dni, 30 do 60 dni, 60 do 90 dni, powyżej 90 dni.

W celu określenia współczynnika niewypełnienia zobowiązania dla danego przedziału wiekowania, saldo należności odpisanych w okresie ostatnich 3 lat, porównuje się z saldem należności niespłaconych.

Odpis z tytułu utraty wartości oblicza się uwzględniając współczynniki niewypełnienia zobowiązania skorygowane o wysokość salda należności niespłaconych na dzień bilansowy dla każdego przedziału analizy wiekowej.

Dla aktywów finansowych innych niż należności handlowe, Grupa stosuje trzystopniowy model utraty wartości:

Stopień 1 - salda, dla których ryzyko kredytowe nie wzrosło znacząco od początkowego ujęcia. Oczekiwane straty kredytowe określa się na podstawie prawdopodobieństwa niewypełnienia zobowiązania w ciągu 12 miesięcy (tj. całkowita oczekiwana strata kredytowa pomnożona jest przez prawdopodobieństwo, że strata wystąpi w ciągu następnych 12 miesięcy),

Stopień 2 - obejmuje salda, dla których nastąpił znaczący wzrost ryzyka kredytowego od początkowego ujęcia, ale brak jest obiektywnych przesłanek utraty wartości, oczekiwane straty kredytowe określa się na podstawie prawdopodobieństwa niewypełnienia zobowiązania przez cały umowny okres życia danego aktywa,

Stopień 3 - obejmuje salda z obiektywną przesłanką utraty wartości.

W zakresie w jakim zgodnie z powyższym modelem konieczna jest ocena czy nastąpił znaczący wzrost ryzyka kredytowego, Grupa uwzględnia następujące przesłanki przy dokonywaniu tej oceny:

pożyczka jest przeterminowana o co najmniej 30 dni,

nastąpiły zmiany legislacyjne, technologiczne lub makroekonomiczne, które mają znaczący negatywny wpływ na dłużnika,

pojawiły się informacje o znaczącym niekorzystnym zdarzeniu dotyczącym pożyczki lub innej pożyczki tego samego dłużnika od innego pożyczkodawcy (np. wypowiedzenie umowy pożyczki, naruszenie jej warunków lub renegocjacja warunków ze względu na trudności finansowe),

dłużnik stracił znaczącego klienta lub dostawcę albo doświadczył innych niekorzystnych zmian na swoim rynku.

Aktywa finansowe są spisywane w całości lub części, kiedy Grupa wyczerpie praktycznie wszystkie działania w zakresie ściągnięcia i uzna, że nie można już racjonalnie oczekiwać odzyskania należności.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

4.3 Zestawienie aktywów i zobowiązań stanowiących instrumenty finansowe oraz przychody i koszty ujmowane w sprawozdaniu z wyniku


ZESTAWIENIE AKTYWÓW I ZOBOWIĄZAŃ STANOWIĄCYCH INSTRUMENTY FINANSOWE na 31 grudnia 2023	Kategorie instrumentów finansowych
	Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie	Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie	Razem
Klasy instrumentów finansowych
Aktywa finansowe
Należności z tyt. dostaw i usług	127	-	127
Kaucje	20	-	20
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	22 237	-	22 237
Razem	22 384	-	22 384
Zobowiązania finansowe
Kredyty i pożyczki	-	2	2
Zobowiązanie z tyt. prawa do użytkowania aktywów	-	181	181
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług	-	759	759
Razem	-	942	942


ZESTAWIENIE AKTYWÓW I ZOBOWIĄZAŃ STANOWIĄCYCH INSTRUMENTY FINANSOWE na 31 grudnia 2022	Kategorie instrumentów finansowych
	Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie	Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie	Razem
Klasy instrumentów finansowych
Aktywa finansowe
Należności z tyt. dostaw i usług	2 925	-	2 925
Kaucje	108	-	108
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	1 592	-	1 592
Należności z tyt. faktoringu	237	-	237
Razem	4 862	-	4 862
Zobowiązania finansowe
Kredyty i pożyczki	-	7 319	7 319
Zobowiązanie z tyt. prawa do użytkowania aktywów	-	510	510
Zobowiązania z tyt. cash poolingu	-	994	994
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług	-	7 319	7 319
Zobowiązania z tyt. faktoringu	-	1 082	1 082
Zobowiązania z tyt. finansowania wierzytelności	-	238	238
Razem	-	17 462	17 462

Wartość bilansowa aktywów i zobowiązań stanowiących instrumenty finansowe jest zasadniczo zbliżona do ich wartości godziwej.


PRZYCHODY I KOSZTY UJMOWANE W SPRAWOZDANIU Z WYNIKU	2023	2022

Przychody ujęte w sprawozdaniu z wyniku	499	-
Wycena pożyczki PFR	66	-
Przychody z tyt. odsetek od pożyczek i należności, dla których nie nastąpiła utrata wartości	430	-
Rozwiązanie odpisu aktualizującego wartość należności z tyt. dostaw i usług	3	-
Koszty ujęte w sprawozdaniu z wyniku	530	815

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Wycena pożyczki PFR	-	66
Utworzenie odpisu aktualizującego wartość należności z tyt. dostaw i usług	-	30
Koszty odsetkowe od pozostałych zobowiązań finansowych	257	501
Koszty odsetkowe od zobowiązań z tyt. faktoringu	114	155
Koszty z tyt. prowizji	159	63
Wynik z transakcji ujęty w sprawozdaniu z wyniku	(31)	(815)

4.4 Zobowiązania finansowe długo i krótkoterminowe


ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE	31.12.2023	31.12.2022
Kredyty i pożyczki	2	7 319
Zobowiązanie z tyt. prawa do użytkowania aktywów	181	510
Cash pooling	-	994
Zobowiązania z tytułu finansowania wierzytelności	-	238
Zobowiązania z tytułu faktoringu	-	1 082
Zobowiązania finansowe, razem	183	10 143
- długoterminowe	114	2 340
- krótkoterminowe	69	7 803

Pharmena S.A. w dniu 8 września 2022 r. podpisała umowę faktoringową z firmą BIBBY FINANCIAL SERVICES Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie. W ramach umowy Faktor zobowiązał się do stałego świadczenia usług faktoringowych polegających na nabywaniu przez Faktora wierzytelności Pharmena S.A. przysługujących jej od Odbiorców, a także świadczenia innych usług związanych z finansowaniem i obsługą wierzytelności. Limit finansowania wynosił 3,2 mln zł. Na dzień 31 grudnia 2022 r. poziom wykorzystania wyniósł 1,1 mln zł. W dniu 4 lipca 2023 r. Pharmena S.A. wypowiedziała umowę faktoringową ze skutkiem na 31 października 2023 r. oraz spłaciła wszystkie zobowiązania wynikające z umowy.


ZMIANA STANU ZOBOWIĄZAŃ FINANSOWYCH W 2023	Kredyty i pożyczki	Zobowiązanie z tyt. prawa do użytkowania aktywów	Zobowiązanie z tyt. cash poolingu	Zobowiązania z tytułu finansowania wierzytelności	Zobowiązania z tytułu faktoringu	Razem
Stan na początek okresu	7 319	510	994	238	1 082	10 143
Zwiększenia	611	208	46	-	5 522	6 387
- otrzymane kredyty, pożyczki	402	-	-	-	-	402
- prawa do użytkowania aktywów	-	195	-	-	-	195
- naliczone odsetki	178	13	46	-	-	237
- prowizje	31	-	-	-	-	31
- faktoring	-	-	-	-	5 522	5 522
Zmniejszenia	7 928	537	1 040	238	6 604	16 347
- spłata kredytów, pożyczek	7 580	-	-	-	-	7 580
- spłata zobowiązań z tyt. prawa do użytkowania aktywów	-	196	-	-	-	196
- spłata odsetek i prowizji	282	13	55	-	-	350
- spłata zobowiązań z tyt. cash poolingu	-	-	985	-	-	985
- spłata zobowiązań z tyt. finansowania wierzytelności	-	-	-	238	-	238
- spłata zobowiązań z tyt. faktoringu	-	-	-	-	6 604	6 604

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

- inne	66	328	-	-	-	394
Stan na koniec okresu	2	181	-	-	-	183
- długoterminowe	-	114	-	-	-	114
- krótkoterminowe	2	67	-	-	-	69


ZMIANA STANU ZOBOWIĄZAŃ FINANSOWYCH W 2022	Kredyty i pożyczki	Zobowiązanie z tyt. prawa do użytkowania aktywów	Zobowiązanie z tyt. cash poolingu	Zobowiązania z tytułu finansowania wierzytelności	Zobowiązania z tytułu faktoringu	Razem
Stan na początek okresu	7 616	782	999	312	-	9 709
Zwiększenia	391	34	1 066	-	6 785	8 276
- naliczone odsetki	307	21	80	-	-	408
- cash pooling	-	-	986	-	-	986
- prowizje	18	-	-	-	-	18
- faktoring	-	-	-	-	6 785	6 785
- inne	66	13	-	-	-	79
Zmniejszenia	688	306	1 071	74	5 703	7 842
- spłata kredytów, pożyczek	360	-	-	-	-	360
- spłata zobowiązań z tyt. prawa do użytkowania aktywów	-	284	-	-	-	284
- spłata odsetek i prowizji	328	22	75	-	-	425
- spłata zobowiązań z tyt. cash poolingu	-	-	996	-	-	996
- spłata zobowiązań z tyt. finansowania wierzytelności	-	-	-	74	-	74
- spłata zobowiązań z tyt. faktoringu	-	-	-	-	5 703	5 703
Stan na koniec okresu	7 319	510	994	238	1 082	10 143
- długoterminowe	2 146	194	-	-	-	2 340
- krótkoterminowe	5 173	316	994	238	1 082	7 803


ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU PRAWA DO UŻYTKOWANIA AKTYWÓW	31.12.2023	31.12.2022
Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów brutto	206	523
- do 1 roku	70	322
- od 1 do 5 lat	136	201
Przyszłe koszty finansowe z tytułu prawa do użytkowania aktywów	25	13
Wartość bieżąca zobowiązań z tytułu prawa do użytkowania aktywów	181	510
- do 1 roku	67	316
- od 1 do 5 lat	114	194

W Grupie Pharmena przedmiotem umów z tytułu prawa do użytkowania są powierzchnia biurowa i samochody osobowe.

Poniżej przedstawiono opis znaczących postanowień zawartych umów:

najem powierzchni biurowej,

leasing samochodów osobowych

-przedłużenie umowy na warunkach zgodnych z ofertą Finansującego (aktualną w dniu przedłużenia), które odbywa się na pisemny wniosek Korzystającego, złożony najpóźniej na 14 dni przed dniem zakończenia umowy,

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

-nabycie przedmiotu leasingu w terminie 7 dni od daty zakończenia podstawowego okresu umowy, na warunkach szczegółowo określonych w umowie,

-podwyższenie wysokości opłat leasingowych w przypadku, gdy podwyższeniu ulegnie stopa redyskonta weksli ogłaszana przez NBP,

-rozwiązanie umowy przed terminem jej zakończenia na wniosek Korzystającego, po zakupieniu przez Finansującego przedmiotu umowy u Dostawcy,

-nabycie przedmiotu leasingu w terminie 14 dni od wygaśnięcia umowy pod warunkiem uiszczenia wszystkich opłat

i należności wynikających z umowy, o ile Finansujący nie postanowi inaczej,

-podwyższenie lub obniżenie wysokości czynszów leasingowych ustalane w oparciu o stawkę WIBOR dla depozytów

1-miesięcznych (stawka referencyjna).

4.5 Kredyty bankowe i pożyczki

Na dzień 31 grudnia 2023 r. Grupa nie posiadała kredytów bankowych i pożyczek. W związku z transakcją sprzedaży spółki zależnej Dermena Lab Sp. z o.o. oraz transakcją sprzedaży zorganizowanej części przedsiębiorstwa, Pharmena S.A. w dniu 29 czerwca 2023 r. spłaciła kredyt obrotowy w odnawialnej linii kredytowej w Banku Gospodarstwa Krajowego (nr umowy 19/0188 z dnia 14 stycznia 2019 r. wraz ze zmianami).

Ponadto w lipcu 2023 r. spłacone zostały zobowiązania z tytułu pożyczki płynnościowej PFR S.A. oraz z tytułu umów pożyczek z Pelion S.A., z p. Konradem Palką (Prezesem Zarządu) oraz z p. Jerzym Gębickim (Przewodniczącym Rady Nadzorczej).


PODZIAŁ KREDYTÓW I POŻYCZEK WEDŁUG INSTYTUCJI UDZIELAJĄCYCH FINANSOWANIA na 31 grudnia 2022	Kwota kredytu / pożyczki wg umowy w walucie kredytu / pożyczki	Waluta kredytu / pożyczki	Kwota kredytu / pożyczki pozostała do spłaty
Bank Gospodarstwa Krajowego w Warszawie	2 000	PLN	2 000
Pelion S.A. z siedzibą w Łodzi	850	PLN	850
Osoby fizyczne	150	PLN	150
Polski Fundusz Rozwoju S.A.	4 550	PLN	4 180
Odsetki od kredytów i pożyczek			73
Wycena kredytu długoterminowego w skorygowanej cenie nabycia			66
Zobowiązania z tyt. kredytów i pożyczek, razem			7 319
- długoterminowe			2 146
- krótkoterminowe			5 173


KREDYTY BANKOWE I POŻYCZKI WEDŁUG WALUTY FINANSOWANIA I TERMINU WYMAGALNOŚCI na 31 grudnia 2022	Waluta kredytu/pożyczek udzielonych Grupie po przeliczeniu na PLN
2023	5 173
2024	2 080
Razem	7 253

Zabezpieczeniem spłaty kredytu stanu na 31.12.2022 r. były:

weksel własny in blanco poręczony przez PELION S.A.,

zastawy rejestrowe na zapasach,

upoważnienie do rachunku bieżącego kredytobiorcy w BGK,

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

przelew wierzytelności z polis ubezpieczeniowych zapasów,

przelew wierzytelności z Umowy Dystrybucyjnej z Polską Grupą Farmaceutyczną S.A.,

przelew wierzytelności z umów, kontraktów, faktur z DOZ S.A. DIRECT Sp. komandytowa.

Zabezpieczeniem spłaty pożyczki płynnościowej PFR S.A. stanu na 31.12.2022 r. były:

poręcznie,

oświadczenie o podaniu się egzekucji,

podporządkowanie wierzytelności pożyczkowych Pelion S.A. i członków kluczowej kadry zarządzającej i nadzorującej wierzytelnościom PFR.

Szczegóły dotyczące powyższych zabezpieczeń zostały opisane w nocie nr 12.1.

Analiza wrażliwości kredytów i pożyczek na ryzyko związane ze zmianami stóp procentowych została przedstawiona odpowiednio w nocie 4.1.

Środki uzyskane w ramach ww. umów kredytowych służyły finansowaniu kapitału obrotowego i wspierały zarządzanie płynnością finansową.

4.6 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Zasady rachunkowości

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie, depozyty bankowe płatne na żądanie, inne krótkoterminowe inwestycje o wysokim stopniu płynności i o pierwotnym terminie wymagalności do trzech miesięcy. Środki pieniężne wycenia się

w kwocie nominalnej powiększonej o odsetki. Wartość księgowa tych aktywów odpowiada ich wartości godziwej.


	31.12.2023	31.12.2022
Środki pieniężne w kasie	53	10
Środki pieniężne w banku	22 181	1 582
- rachunek bieżący	371	1 384
- rachunek lokat	21 750	3
- rachunek walutowy	60	195
Inne środki pieniężne	3	-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, razem	22 237	1 592

4.7 Wartość godziwa instrumentów finansowych

Zasady rachunkowości

Za wartość godziwą uznaje się cenę, którą można uzyskać przy sprzedaży składnika aktywów lub zapłaconą w celu przeniesienia zobowiązania w zwyczajowej transakcji w głównym (lub najkorzystniejszym) rynku w dniu wyceny i na obecnych warunkach rynkowych, niezależnie od tego, czy cena jest bezpośrednio obserwowalna czy oszacowana przy użyciu innej techniki wyceny.

W wycenie do wartości godziwej składnika aktywów lub zobowiązania, Grupa bierze pod uwagę właściwości danego składnika aktywów lub zobowiązań, jeżeli uczestnicy rynku biorą te cechy pod uwagę przy wycenie aktywów lub zobowiązań na dzień wyceny. Wartość godziwą dla celów wyceny i / lub ujawniania informacji w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy ustala się na ww. podstawie, z wyjątkiem transakcji płatności w formie akcji, które są objęte zakresem MSSF 2, transakcji leasingowych, które są objęte zakresem MSSF 16 jak i wycen, które mają pewne podobieństwa do wartości godziwej, ale nie są wartościami godziwymi takie jak cena sprzedaży netto zgodnie z MSR 2 czy wartość użytkowa zgodnie z MSR 36.

Ponadto, dla celów sprawozdawczości finansowej, wyceny w wartości godziwej są skategoryzowane według trzech poziomów

w zależności od stopnia, w jakim dane wsadowe do pomiarów wartości godziwej są obserwowalne i od znaczenia danych wsadowych do wyceny w wartości godziwej jako całości. Poziomy te kształtują się w następujący sposób:

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Poziom 1: danymi wsadowymi są ceny notowane (nieskorygowane) z aktywnych rynków dla identycznych aktywów lub zobowiązań, do których jednostka ma dostęp w dniu wyceny,

Poziom 2: danymi wsadowymi są dane inne niż ceny notowane zaliczane do Poziomu 1, które są obserwowalne dla składnika aktywów lub zobowiązań, bezpośrednio lub pośrednio,

Poziom 3: danymi wsadowymi są nieobserwowalne dane do wyceny składnika aktywów lub zobowiązań.

Na każdą datę bilansową, w przypadku aktywów i zobowiązań występujących na poszczególne daty bilansowe w sprawozdaniu finansowym, Grupa ocenia, czy miały miejsce transfery między poziomami hierarchii poprzez ponowną ocenę klasyfikacji do poszczególnych poziomów, kierując się istotnością danych wejściowych najniższego poziomu, który ma szczególną wagę dla wyceny do wartości godziwej traktowanej jako całość.

Na potrzeby ujawnienia wyników wyceny do wartości godziwej Grupa ustaliła klasy aktywów i zobowiązań na podstawie rodzaju, cech i ryzyka związanego z poszczególnymi składnikami aktywów i zobowiązań oraz poziom w hierarchii wartości godziwej jak opisano powyżej.

W Grupie Pharmena nie wystąpiły instrumenty finansowe wyceniane do wartości godziwej.

CZĘŚĆ 5 ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM

5.1Polityka zarządzania kapitałem

Zarządzanie kapitałem w Grupie ma na celu zabezpieczenie środków na rozwój oraz zapewnienie odpowiedniego poziomu płynności. Celem zarządzania kapitałem jest również utrzymywanie optymalnej struktury kapitałowej, pozwalającej na redukcję kosztów zaangażowanego kapitału.

Grupa monitoruje strukturę finansowania stosując wskaźnik relacji długu do kapitału własnego, który jest liczony jako stosunek zadłużenia netto do kapitału własnego.

Do zadłużenia netto Grupa wlicza kredyty, pożyczki, zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów, cash poolingu oraz zobowiązania z tytułu umów o finansowanie wierzytelności i z tytułu faktoringu pomniejszone o środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Kapitał własny obejmuje kapitał własny należny akcjonariuszom Spółki Dominującej.


	31.12.2023	31.12.2022
Zobowiązania długoterminowe	114	2 340
- kredyty i pożyczki	-	2 146
- zobowiązanie z tyt. prawa do użytkowania aktywów	114	194
Zobowiązania krótkoterminowe	69	7 803
- kredyty i pożyczki	2	5 173
- cash pooling	-	994
- zobowiązanie z tyt. prawa do użytkowania aktywów	67	316
- zobowiązania z tyt. finansowania wierzytelności	-	238
- zobowiązania z tyt. faktroringu	-	1 082
Razem zobowiązania (wliczane do zadłużenia netto)	183	10 143

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	22 237	1 592

Zadłużenie netto	(22 054)	8 551

Kapitał własny	22 226	(6 792)

Zadłużenie netto do kapitału własnego	(0,99)	(1,26)

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

5.2 Kapitał podstawowy

Kapitał podstawowy (zakładowy) obejmuje nominalną wartość akcji PHARMENA S.A. pokrytych gotówką i wykazywany jest według wartości nominalnej, zgodnej ze statutem oraz wpisem do Krajowego Rejestru Sądowego.

Na dzień 31 grudnia 2022 r. oraz 31 grudnia 2023 r. kapitał podstawowy Spółki Dominującej, zgodnie z wpisem do Krajowego Rejestru Sądowego, wynosił 1 113 tys. zł i dzielił się na 11 137 758 akcji serii A, B, C, D, E i F w pełni opłaconych, o wartości nominalnej 0,10 zł każda. W okresie objętym sprawozdaniem finansowym nie została dokonana zmiana wartości nominalnej akcji. Akcje uprawniają łącznie do 11 137 758 głosów na WZA Spółki.

Kapitał podstawowy na dzień 31 grudnia 2023 r.:


KAPITAŁ ZAKŁADOWY					Wartość nominalna jednej akcji = 0,10 zł
Seria /emisja	Rodzaj akcji	Rodzaj uprzywilejowania	Rodzaj ograniczenia praw do akcji	Liczba akcji	Wartość serii/emisji wg wartości nominalnej	Sposób pokrycia kapitału	Data rejestracji	Prawo do dywidendy (od daty)
A	zwykłe	bez	bez ograniczeń	5 730 000	573	gotówka	2008-04-17	2008-04-17
B	zwykłe	bez	bez ograniczeń	524 260	52	gotówka	2008-07-25	2008-07-25
C	zwykłe	bez	bez ograniczeń	781 782	78	gotówka	2012-11-16	2012-11-16
D	zwykłe	bez	bez ograniczeń	1 759 010	176	gotówka	2013-07-25	2013-07-25
E	zwykłe	bez	bez ograniczeń	2 189 706	219	gotówka	2019-06-12	2019-06-12
F	zwykłe	bez	bez ograniczeń	153 000	15	gotówka	2021-03-08	2021-03-08
Liczba akcji razem				11 137 758
Kapitał podstawowy razem					1 113

Spółka Dominująca nie posiada akcji własnych. Spółki zależne nie posiadają akcji PHARMENA S.A.

Według posiadanych przez Spółkę informacji na dzień 31 grudnia 2022 r. oraz 31 grudnia 2023 r. struktura akcjonariatu Spółki Dominującej przedstawiała się następująco:


Nazwa podmiotu	Liczba posiadanych akcji	% w kapitale akcyjnym	Liczba głosów	% udział głosów na WZA
Pelion S.A.	6 842 267	61,43%	6 842 267	61,43%
Konrad Palka*	987 181	8,86%	987 181	8,86%
Pozostali Akcjonariusze	3 308 310	29,71%	3 308 310	29,71%
Razem	11 137 758	100,00%	11 137 758	100,00%

* Łączna liczba akcji: Konrad Palka 487 181 szt. akcji wraz z żoną Ewą Gębicką-Palka 500 000 szt. akcji

W 2023 roku nie doszło do zmian w strukturze własności znaczących pakietów akcji Emitenta.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

5.3 Pozostałe kapitały

Kapitał zapasowy tworzony jest z:

podziału zysku,

nadwyżki ceny emisyjnej akcji ponad wartość nominalną

i wykorzystywany zgodnie ze statutem lub umową spółek Grupy.

Zyski (straty) zatrzymane obejmują:

wynik finansowy z lat ubiegłych, na który składają się korekty konsolidacyjne z lat poprzednich wpływające na wynik finansowy, skutki przejścia Grupy na MSSF, oraz niepokryte straty z lat ubiegłych spółek Grupy,

wynik finansowy roku bieżącego.

W skład kapitału własnego wchodzą również różnice kursowe z przeliczenia jednostek podporządkowanych oraz kapitał z tytułu zysków i strat aktuarialnych z tyt. świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia.


	31.12.2023	31.12.2022
Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej akcji	44 177	44 177
Zyski / straty zatrzymane, w tym:	(22 986)	(51 927)
- kapitał zapasowy z podziału zysku	9 326	9 326
- kapitał rezerwowy z podziału zysku	1 059	1 059
- zysk / strata z lat ubiegłych	(62 312)	(60 742)
- zysk / strata netto	28 941	(1 570)

Odrębną pozycję kapitału własnego stanowią udziały niekontrolujące odnoszące się do jednostek zależnych objętych konsolidacją pełną, w części która należy do akcjonariuszy innych niż akcjonariusze Jednostki Dominującej. Zysk (strata) netto jednostek zależnych w części należącej do udziałowców niekontrolujących stanowi zysk (stratę) przypadający udziałowcom niekontrolującym.

CZĘŚĆ 6 WARTOŚCI SZACUNKOWE ORAZ PROFESJONALNY OSĄD

Zasady rachunkowości

Przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Zarząd wykorzystuje szacunki oparte na założeniach i osądach, które mają wpływ na prezentowane wartości aktywów, zobowiązań, przychodów i kosztów. Założenia oraz szacunki dokonane na ich podstawie opierają się na historycznym doświadczeniu i analizie różnych czynników, które są uznawane za racjonalne, a ich wyniki stanowią podstawę profesjonalnego osądu, co do wartości pozycji, których dotyczą jednak rzeczywiste wyniki mogą różnić się od przewidywanych. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków jest rozpoznawana w okresie, w którym zostały one zmienione. Przyjęte istotne założenia przy dokonywaniu szacunków przedstawione zostały w odpowiednich notach do sprawozdania. W odniesieniu do niektórych szacunków Zarząd opiera się na opiniach i wycenach niezależnych ekspertów.

GŁÓWNE SZACUNKI I ZAŁOŻENIA, KTÓRE SĄ ZNACZĄCE DLA SPRAWOZDANIA GRUPY

Okres ekonomicznej użyteczności rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Grupa corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Okresy użytkowania aktywów przyjęte przez spółki Grupy Kapitałowej dla celów amortyzacji odzwierciedlają oczekiwany okres przynoszenia korzyści ekonomicznych przez te aktywa

w przyszłości.

Aktywa z tytułu podatku odroczonego

Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. Zdaniem Zarządu, w świetle aktualnych projekcji podatkowych, utworzone aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego jest odzyskiwalne.

Informacje dotyczące aktywów z tytułu podatku odroczonego przedstawiono w nocie 8.3.

Utrata wartości

Zarząd dokonuje oceny, czy istnieją przesłanki wskazujące na możliwość wystąpienia utraty wartości składników aktywów trwałych

i obrotowych. Przesłanki mogą pochodzić z zewnątrz i dotyczyć na przykład zmiennych rynkowych i innych zmiennych związanych

z bieżącymi trendami gospodarczymi jak również wynikać z planów, działań i zdarzeń mających miejsce w Grupie. Na dzień

31 grudnia 2023 roku, po wykonaniu stosownych testów na utratę wartości dla aktywów, nie było wymagane dokonanie korekt ich wartości.

Rezerwy w tym rezerwy na świadczenia pracownicze

Przy określaniu wartości rezerw wymagane jest dokonanie szacunków, przyjęcie założeń dotyczących stóp dyskontowych, przewidywanych kosztów oraz terminów płatności. Wysokość rezerw na świadczenia pracownicze określana jest na podstawie wycen aktuarialnych wykonywanych przez niezależne, profesjonalne firmy. Przy wycenach aktuarialnych dokonywane są szacunki dotyczące rotacji zatrudnienia, poziomu wzrostu płac, stóp dyskontowych oraz inflacji. Szczegółowe informacje na temat przyjętych założeń do wyceny rezerw zostały przedstawione w notach 11.1 i 11.2.

Założenia aktuarialne oraz wycena zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych zostały opisane w nocie 11.2.

Rozpoznawanie i wycena zobowiązań warunkowych

Grupa dokonuje oceny prawdopodobieństwa wystąpienia zobowiązań. Jeżeli wystąpienie niekorzystnego zdarzenia jest prawdopodobne, Grupa ujmuje rezerwę w odpowiedniej wysokości. Jeżeli wystąpienie niekorzystnego zdarzenia jest możliwe, lecz nie jest prawdopodobne, ujmowane jest zobowiązanie warunkowe.

Wycena zobowiązań z tytułu leasingu oraz prawa do użytkowania składnika aktywów

Niepewność szacunków wynika z wdrożenia MSSF 16. Wdrożenie wymagało subiektywnych ocen przy dokonywaniu szacunków i założeń, mających wpływ na wycenę zobowiązań z tytułu leasingu finansowego oraz praw do użytkowania składników aktywów:

przy określaniu pozostałego okresu leasingu w odniesieniu do umów zawartych na czas nieokreślony przyjęto 5-letni horyzont czasowy ich dalszego trwania,

przy określeniu krańcowych stóp procentowych leasingobiorcy, stosowanych przy dyskontowaniu przyszłych przepływów pieniężnych przyjęto jedną stopę ustaloną dla Grupy na poziomie średniego kosztu finansowania,

przy wskazaniu okresów użyteczności i stawek amortyzacji praw do użytkowania składników aktywów, przyjęto okresy adekwatne do założonego oczekiwanego okresu użytkowania składnika aktywów.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

CZĘŚĆ 7 GRUPA PHARMENA

7.1Połączenie przedsięwzięć

Zasady rachunkowości

Zgodnie z MSSF 3 połączenia jednostek Grupa rozlicza metodą nabycia. Na koszt połączenia składa sięłączna kwota zapłaty, według wartości godziwej na dzień nabycia, oraz wartość wszelkich dotychczasowych udziałów niekontrolujących w nabywanej jednostce.

W przypadku każdego połączenia przedsięwzięć, Grupa wybiera, czy będzie wyceniać udziały niekontrolujące w jednostce przejmowanej w wartości godziwej czy też w wartości proporcjonalnego udziału niekontrolujących udziałów w możliwych do zidentyfikowania aktywach netto jednostki przejmowanej. Wydatki poniesione w związku z transakcją nabycia kontroli ujmuje się

w kosztach ogólnego zarządu.

W połączeniu przedsięwzięć realizowanym etapami jednostka przejmująca ponownie wycenia uprzednio należące do niej udziały

w jednostce przejmowanej do wartości godziwej na dzień przejęcia i ujmuje powstały zysk lub stratę w sprawozdaniu z wyniku.

Wszelkie zapłaty warunkowe stanowiące element rozliczenia połączenia przedsięwzięć wyceniane są na dzień nabycia w wartości godziwej. Zapłata warunkowa zaklasyfikowana jako składnik aktywów lub zobowiązań będący instrumentem finansowym

w zakresie MSSF 9 jest wyceniana w wartości godziwej ze zmianami wartości godziwej odnoszonymi do sprawozdania z wyniku lub innych całkowitych dochodów. Jeżeli zapłata warunkowa jest poza zakresem MSSF 9, wówczas jest wyceniana zgodnie z właściwym MSSF. Jeżeli zapłata warunkowa jest zaklasyfikowana jako składnik kapitału własnego, jej wartość nie podlega aktualizacji wyceny. Późniejsze rozliczenie ujmuje się w ramach kapitału własnego.

W Grupie Pharmena nie wystąpiło połączenie przedsięwzięć.

7.2 Inwestycje w jednostki stowarzyszone

Zasady rachunkowości

Grupa kwalifikuje te jednostki jako stowarzyszone, na które Spółka Dominująca bezpośrednio lub poprzez spółki zależne wywiera znaczący wpływ i które nie są ani jej spółkami zależnymi, ani wspólnymi przedsięwzięciami. Sprawozdania finansowe jednostek stowarzyszonych są podstawą wyceny posiadanych przez Spółkę Dominującą udziałów metodą praw własności. Stosowane zasady rachunkowości oraz rok obrotowy jednostek stowarzyszonych i Spółki Dominującej jest jednakowy. Przed obliczeniem udziału w aktywach netto jednostek stowarzyszonych dokonuje się odpowiednich korekt w celu doprowadzenia danych finansowych tych jednostek do zgodności z MSSF stosowanymi przez Grupę.

Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych są wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej według ceny nabycia powiększonej o późniejsze zmiany udziału Spółki Dominującej w aktywach netto tych jednostek, pomniejszonej o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Udział w zyskach lub stratach jednostek stowarzyszonych odzwierciedlany jest w skonsolidowanym zysku lub stracie. Korekta wartości bilansowej może również wynikać ze względu na zmiany proporcji udziału w jednostce stowarzyszonej, wynikające ze zmian w innych całkowitych dochodach tej jednostki. Udział Grupy w tych zmianach ujmuje się w sprawozdaniu z wyniku.

Na każdy dzień bilansowy dokonywana jest ocena inwestycji w jednostki stowarzyszone pod kątem utraty wartości lub jej odwrócenia, gdy odpis z tytułu utraty wartości dokonany w latach poprzednich już nie jest zasadny.

W Grupie Pharmena nie występują inwestycje w jednostki stowarzyszone.

7.3 Wspólne przedsięwzięcia

Zasady rachunkowości

Wspólne przedsięwzięcie to ustalenie umowne, na mocy którego dwie lub więcej stron podejmuje działalność gospodarczą podlegającą współkontroli. Współkontrola jest to określony w umowie podział kontroli nad działalnością gospodarczą, który

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

występuje tylko wówczas, gdy strategiczne decyzje finansowe i operacyjne dotyczące tej działalności wymagają jednomyślnej zgody stron sprawujących współkontrolę.

Wyniki wspólnych przedsięwzięć Grupa wycenia metodą praw własności od dnia kiedy podmiot uzyskuje status wspólnego przedsięwzięcia według kosztu, a następnie koryguje w celu uwzględnienia udziału Grupy w wyniku finansowym i innych całkowitych dochodach wspólnego przedsięwzięcia. Jeżeli udział Grupy w stratach wspólnego przedsięwzięcia przekracza wartość jej udziałów w tym podmiocie, Grupa zaprzestaje ujmowania swojego udziału w dalszych stratach.

Grupa zaprzestaje stosowania metody praw własności w dniu, w którym dana inwestycja przestaje być jej wspólnym przedsięwzięciem, lub kiedy zostaje sklasyfikowana jako przeznaczona do sprzedaży.

W Grupie Pharmena nie występują wspólne przedsięwzięcia.

7.4 Zmiany struktury Grupy Pharmena

W dniu 29 czerwca 2023 r. Pharmena S.A. zawarła umowę sprzedaży udziałów spółki zależnej Dermena Lab Sp. z o.o. 100% udziałów nabyła Laboratorio Genové S.A. z siedzibą w Hiszpanii. Grupa Kapitałowa zrealizowała na tej transakcji zysk w wysokości 31 tys. zł.


ZBYCIE SPÓŁKI ZALEŻNEJ	Dermena Lab Sp. z o.o.
Data zbycia	29.06.2023
Procent zbytych udziałów	100%
	Wartość księgowa
Aktywa netto	(11)
Zbyte aktywa trwałe	4
Zbyte aktywa obrotowe	3 312
Zbyte zobowiązania krótkoterminowe	3 327
Cena sprzedaży udziałów	20
Wynik na sprzedaży udziałów	31
Wynik na sprzedaży udziałów ujęty bezpośrednio w skonsolidowanym sprawozdaniu z wyniku	31

Przepływy środków pieniężnych netto w wyniku sprzedaży udziałów	(3 269)
- łączny wpływ środków pieniężnych z tytułu sprzedaży udziałów	20
- rachunki bankowe i środki pieniężne zbyte	3 289

W 2023 roku Pharmena S.A. przejęła od swojej spółki zależnej Menavitin GmbH w likwidacji bezpośrednią sprzedaż produktów pod marką Menavitin na rynku niemieckim. Reorganizacja ma na celu dalszą poprawę efektywności sprzedaży produktów. W ramach transakcji Pharmena S.A. dokonała cesji od Menavitin GmbH w likwidacji praw i obowiązków z istotnych umów dotyczących obrotu produktami występującymi w obrocie na rynku niemieckim pod znakiem towarowym Menavitin. Docelowo, w konsekwencji podjętych działań, spółka zależna zostanie zlikwidowana.

W związku z decyzją o dalszej prezentacji projektu innowacyjnego kandydata na lek TRIA-662 bezpośrednio przez Spółkę Dominującą, w 2023 r. Pharmena S.A. nabyła całość dokumentacji dotyczącej tego projektu od Cortria Corporation. W związku z powyższym planowane jest uproszczenie struktury organizacyjnej Grupy poprzez likwidację spółki zależnej Cortria Corporation.

W 2022 roku Grupa nie zaniechała żadnej działalności. Natomiast w okresie sprawozdawczym, w związku z przeniesieniem 1 lipca 2023 r. praw i obowiązków do składników przechodzących w ramach zorganizowanej części przedsiębiorstwa (ZCP) za pośrednictwem spółki Dermena Lab Sp. z o.o. do Laboratorio Genové S.A. z siedzibą w Hiszpanii, Grupa zaniechała prowadzenia działalności dermokosmetycznej.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

CZĘŚĆ 8 OPODATKOWANIE

Zasady rachunkowości

Podatek dochodowy ujęty w wyniku finansowym obejmuje podatek bieżący oraz podatek odroczony.

Podatek bieżący wyliczany jest zgodnie z obowiązującym prawem podatkowym.

Podatek odroczony jest obliczany metodą zobowiązań bilansowych w stosunku do różnic przejściowych występujących na dzień bilansowy między wartością podatkową i bilansową aktywów i zobowiązań.

Rezerwa na podatek odroczony ujmowana jest w odniesieniu do wszystkich dodatnich różnic przejściowych:

- z wyjątkiem sytuacji, gdy powstaje w wyniku początkowego ujęcia wartości firmy lub początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji niestanowiącej połączenia jednostek i w chwili jej zawierania niemającej wpływu ani na zysk lub stratę brutto, ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową oraz

- w przypadku dodatnich różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych i udziałów we wspólnych przedsięwzięciach - z wyjątkiem sytuacji, gdy terminy odwracania się różnic przejściowych podlegają kontroli inwestora i gdy prawdopodobne jest, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnice przejściowe nie ulegną odwróceniu.

Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych, jak również niewykorzystanych ulg podatkowych i strat podatkowych przeniesionych na następne lata, w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli wykorzystać ww. różnice, aktywa i straty:

- z wyjątkiem, gdy aktywa z tytułu odroczonego podatku dotyczące ujemnych różnic przejściowych powstają w wyniku początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji niestanowiącej połączenia jednostek i w chwili jej zawierania nie mają wpływu ani na wynik finansowy brutto, ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową, oraz

- w przypadku ujemnych różnic przejściowych z tytułu inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych oraz udziałów we wspólnych przedsięwzięciach, składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku jest ujmowany w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości ww. różnice przejściowe ulegną odwróceniu

i osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych różnic przejściowych.

Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i ulega obniżeniu o tyle, o ile przestało być prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania wystarczającego do zrealizowania składnika aktywów lub ujęcie do wysokości odzwierciedlającej prawdopodobieństwo osiągnięcia w przyszłości dochodów do opodatkowania, które pozwolą na jego odzyskanie.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe) obowiązujące na dzień bilansowy lub takie, których obowiązywanie w przyszłości jest pewne na dzień bilansowy.

Podatek dochodowy dotyczący pozycji ujmowanych poza zyskiem lub stratą jest ujmowany: w innych całkowitych dochodach lub bezpośrednio w kapitale własnym, w zależności których pozycji dotyczy.

Grupa kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat należności ze zobowiązaniami z tytułu bieżącego podatku i odroczony podatek dochodowy ma związek z tym samym podatnikiem

i tym samym organem podatkowym.

Przychody, koszty, aktywa i zobowiązania są ujmowane po pomniejszeniu o wartość podatku od towarów i usług, z wyjątkiem: gdy podatek od towarów i usług zapłacony przy zakupie aktywów lub usług nie jest możliwy do odzyskania od organów podatkowych; wtedy jest on ujmowany odpowiednio jako część ceny nabycia składnika aktywów lub jako część pozycji kosztowej, oraz należności

i zobowiązań, które są wykazywane z uwzględnieniem kwoty podatku od towarów i usług. Kwota netto podatku od towarów i usług możliwa do odzyskania lub należna do zapłaty na rzecz organów podatkowych jest ujęta w skonsolidowanym sprawozdaniu

z sytuacji finansowej jako część należności lub zobowiązań.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

8.1Podatek dochodowy


PODATEK DOCHODOWY WYKAZANY W SKONSOLIDOWANYM SPRAWOZDANIU Z WYNIKU	2023*	2022*
- bieżący	5 344	173
- odroczony (nota 8.3)	564	31
Podatek dochodowy, razem	5 908	204
Efektywna stawka podatkowa	16,95%	-14,45%

* łącznie działalność kontynuowana i przeznaczona do sprzedaży

8.2Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej


	2023*	2022*
Zysk (strata) brutto opodatkowany, w tym:	34 856	(1 412)
- według stawki 19%	(10 050)	(3 862)
- według innych stawek niż 19% (Cortria 40%, Menavitin 20%)	(159)	(2 074)
- korekty konsolidacyjne	45 065	4 524
Podatek wyliczony według stawki podatku dochodowego od osób prawnych	6 600	(394)
- według stawki 19%	(1 910)	(734)
- według innych stawek niż 19% (Cortria 40%, Menavitin 20%)	(50)	(517)
- korekty konsolidacyjne	8 560	857
Dodatnie różnice, od których nie utworzono rezerwy	(39)	(62)
Trwałe różnice niebędące podstawą opodatkowania	85	83
Wykorzystanie strat podatkowych, od których nie utworzono aktywa	(1 278)	-
Bieżące straty podatkowe, od których nie rozpoznano aktywa podatkowego	74	623
Spisanie uprzednio rozpoznanego aktywa podatku odroczonego z tytułu strat	462	-
Inne, w tym:	4	(46)
Korekty podatku za poprzednie okresy	4	-
Pozostałe	-	(46)
(Uznanie) / obciążenie wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego	5 908	204

* łącznie działalność kontynuowana i przeznaczona do sprzedaży

8.3 Odroczony podatek dochodowy


ROK 2023	Stan na początek bieżącego okresu	Zmiana zysku netto w okresie	Stan na koniec bieżącego okresu
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
- odpisy aktualizujące	10	(10)	-
- rezerwy	198	(166)	32
- wynagrodzenia	16	(14)	2
- straty podatkowe	462	(462)	-
- rezerwy na opłaty licencyjne dla twórców	60	28	88
- prace badawcze	271	-	271
- pozostałe	30	(30)	-
Razem przed kompensatą	1 046	(654)	392

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
- różnica między wartością księgową a podatkową	99	(90)	9
Razem przed kompensatą	99	(90)	9


ROK 2022	Stan na początek bieżącego okresu	Zmiana zysku netto w okresie	Stan na koniec bieżącego okresu
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
- odpisy aktualizujące	87	(77)	10
- rezerwy	160	38	198
- wynagrodzenia	14	2	16
- straty podatkowe	462	-	462
- rezerwy na opłaty licencyjne dla twórców	55	5	60
- prace badawcze	271	-	271
- pozostałe	17	13	30
Razem przed kompensatą	1 066	(20)	1 046

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
- różnica między wartością księgową a podatkową	88	11	99
Razem przed kompensatą	88	11	99

W nocie aktywa oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego wykazane są przed dokonaniem kompensaty aktywa oraz rezerwy poszczególnych spółek Grupy. Kwota kompensaty na dzień 31 grudnia 2023 r. wyniosła 9 tys. zł (na 31 grudnia

2022 r. 99 tys. zł).

W Grupie Pharmena podatek odroczony, którego realizacji oczekuje się w terminie dłuższym niż 12 miesięcy dotyczy aktywa na podatek odroczony z tytułu prac badawczych oraz rezerwy na podatek odroczony z tytułu różnicy między wartością księgową a podatkową.


	31.12.2023	31.12.2022
- aktywa na podatek odroczony z tytułu prac badawczych	74	74
- rezerwa na podatek odroczony z tytułu różnicy między wartością księgową a podatkową	9	99
- straty podatkowe	-	462

Na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. Grupa posiadała niewykorzystane straty podatkowe w kwocie 6 625 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 13 235 tys. zł), które mogą być odliczone od przyszłych zysków podatkowych.

Z tytułu strat podatkowych w 2023 r. Grupa nie rozpoznała aktywa podatkowego (na 31 grudnia 2022 r. rozpoznała w wysokości 2 430 tys. zł). Od strat w kwocie 6 625 tys. zł nie zostało rozpoznane aktywo, w związku z ryzykiem osiągnięcia zysku do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych różnic przejściowych.

W kwocie nierozpoznanych strat podatkowych zawarte są straty, dla których możliwość ich odliczenia od podstawy opodatkowania wygasa:


	31.12.2023	31.12.2022
w roku 2024	3 110	3 790
w roku 2025	1 907	3 813
w roku 2026	1 324	2 649
w roku 2027	284	553

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Na dzień 31 grudnia 2023 r. oraz na 31 grudnia 2022 r. Grupa nie posiadała nierozpoznawanego aktywa podatkowego z innych tytułów.

CZĘŚĆ 9 POZOSTAŁE AKTYWA TRWAŁE

9.1 Wartości niematerialne

Zasady rachunkowości

Za wartości niematerialne Grupa uznaje możliwe do zidentyfikowania składniki aktywów, nieposiadające postaci fizycznej o okresie użytkowania powyżej jednego roku, w szczególności:

- nabyte oprogramowanie komputerowe,

- nabyte prawa majątkowe - autorskie prawa majątkowe i pokrewne, licencje, koncesje, patenty,

- koszty zakończonych prac rozwojowych.

Wartości niematerialne nabyte w ramach transakcji przejęcia jednostki ujmowane są w aktywach oddzielnie od wartości firmy.

Wartości niematerialne nabyte w oddzielnej transakcji lub wytworzone (jeżeli spełniają kryteria rozpoznania dla kosztów prac rozwojowych) wycenia się przy początkowym ujęciu odpowiednio w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Cena nabycia wartości niematerialnych nabytych w transakcji połączenia jednostek jest równa ich wartości godziwej na dzień połączenia. Po ujęciu początkowym, wartości niematerialne są wykazywane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o umorzenie

i odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości.

Naliczanie amortyzacji następuje metodą liniową przez okres ich użytkowania. Wartości niematerialne poddawane są testom na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Amortyzacja odnoszona jest w ciężar kosztów operacyjnych.

Okres amortyzacji podlega weryfikacji co najmniej raz w roku.

Wartości niematerialne nieoddane do użytkowania nie podlegają amortyzacji, na koniec każdego roku podlegają weryfikacji pod kątem utraty wartości.

Dla posiadanych przez Grupę składników wartości niematerialnych przyjęto, iż wartość końcowa jest równa zero.

Zyski lub straty wynikające z usunięcia wartości niematerialnych ze sprawozdania z sytuacji finansowej są wyceniane według różnicy pomiędzy wpływami ze sprzedaży netto, a wartością bilansową danego składnika aktywów i są ujmowane w sprawozdaniu z wyniku w momencie ich usunięcia ze sprawozdania z sytuacji finansowej.

Prace badawcze i rozwojowe

Nakłady poniesione na wartości niematerialne wytworzone we własnym zakresie, z wyjątkiem nakładów poniesionych na prace rozwojowe, nie są aktywowane i są ujmowane w kosztach okresu, w którym zostały poniesione.

Koszty prac badawczych są ujmowane w sprawozdaniu z wyniku w momencie poniesienia. W latach 2022 - 2023 wydatki na prace badawcze nie były ponoszone.

Składnik wartości niematerialnych powstały w wyniku prac rozwojowych ujmuje się wtedy i tylko wtedy, gdy Grupa jest w stanie udowodnić:

możliwość, z technicznego punktu widzenia, ukończenia składnika wartości niematerialnych tak, aby nadawał się do użytkowania lub sprzedaży,

zamiar ukończenia składnika wartości niematerialnych oraz jego użytkowania lub sprzedaży,

zdolność do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych,

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

sposób, w jaki składnik wartości niematerialnych będzie wytwarzał prawdopodobne przyszłe korzyści ekonomiczne, poprzez udokumentowanie istnienia rynku na produkty powstające dzięki składnikowi wartości niematerialnych,

dostępność stosownych środków technicznych, finansowych i innych, które mają służyć ukończeniu prac rozwojowych oraz użytkowaniu lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych,

możliwość wiarygodnego ustalenia nakładów poniesionych w czasie prac rozwojowych, które można przyporządkować temu składnikowi wartości niematerialnych.

W przypadku poniesionych nakładów na koszty zakończonych prac rozwojowych oraz prac rozwojowych w realizacji wszystkie sześć warunków kapitalizacji tych kosztów zostało spełnionych.

Na dzień 31 grudnia 2022 r. oraz 31 grudnia 2023 r. Grupa Pharmena dokonała analizy aktywowanych kosztów prac rozwojowych. Dokonana analiza potwierdziła iż w przypadku wszystkich tytułów zakończonych prac rozwojowych oraz prac rozwojowych w realizacji, 6 wyżej wymienionych warunków zostało spełnionych.

Po początkowym ujęciu nakłady na prace rozwojowe ujmowane były według cen nabycia / kosztów wytworzenia pomniejszonych

o skumulowaną amortyzację i skumulowane odpisy z tytułu utraty wartości. Wszelkie nakłady przeniesione na kolejny okres były amortyzowane przez przewidywany okres uzyskiwania przychodów z realizacji danego przedsięwzięcia.

Na każdy dzień bilansowy Grupa ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości zakończonych prac rozwojowych oraz prac rozwojowych w realizacji. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą, Grupa szacuje wartość odzyskiwalną tych składników wartości niematerialnych.

Na dzień 31 grudnia 2023 r. oraz 31 grudnia 2022 r., Grupa nie zidentyfikowała żadnych przesłanek wskazujących na utratę wartości zakończonych prac rozwojowych.

Na każdy dzień bilansowy Grupa ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości prac rozwojowych w realizacji. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą, Grupa szacuje wartość odzyskiwalną tych składników wartości niematerialnych. W okresie objętym sprawozdaniem finansowym, Grupa nie zidentyfikowała żadnych przesłanek wskazujących na utratę wartości prac rozwojowych w realizacji.

Bez względu na to, czy istnieją przesłanki, które wskazują, iż nastąpiła utrata wartości, Grupa corocznie na koniec roku, przeprowadza test sprawdzający czy nastąpiła utrata wartości prac rozwojowych w realizacji, poprzez porównanie ich wartości bilansowej z wartością odzyskiwalną.

Na dzień 31 grudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 roku - Grupa przeprowadziła testy na utratę wartości prac rozwojowych w realizacji oraz wartości niematerialnych w trakcie realizacji.

Testy na utratę wartości prac rozwojowych w realizacji zostały przeprowadzone w oparciu o poniesione wydatki na dzień bilansowy, planowane wydatki do momentu zakończenia prac rozwojowych oraz o zakładane przychody ze sprzedaży z wdrożonych produktów w latach 2024-2026. Planowane wydatki zostały oszacowane w oparciu o historyczne wdrożenia produktów w analogicznych kategoriach i aplikacjach natomiast planowane przychody zostały oparte na analizie rynkowej oraz historycznych przychodach ze sprzedaży osiąganych przez Grupę z produktów w danej kategorii i danej aplikacji. Planowane przychody zostały zdyskontowane wg stopy oprocentowania długoterminowych papierów skarbowych.

Przeprowadzone testy wykazały, iż wartość użytkowa składników aktywów przewyższa wartość bilansową i w związku z tym nie nastąpiła utrata wartości kosztów prac rozwojowych w realizacji oraz wartości niematerialnych w realizacji.


WARTOŚCI NIEMATERIALNE	koszty zakończonych prac rozwojowych	nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości	inne wartości niematerialne	prawa autorskie	prace rozwojowe w realizacji	wartości niematerialne w trakcie realizacji	Wartości niematerialne, razem
Wartość netto na 01.01.2022	490	136	-	74	234	32	966
Wartość początkowa

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Wartość brutto na 01.01.2022	1 119	1 566	156	335	234	32	3 442
Zwiększenia (z tytułu)	116	24	-	14	258	17	429
- przyjęcia zadań inwest.	116	-	-	14	-	-	130
- nakładów inwest.	-	-	-	-	258	14	272
- różnice kursowe	-	24	-	-	-	3	27
Zmniejszenia (z tytułu)	-	-	-	-	116	14	130
- oddania zadań inwest.	-	-	-	-	116	14	130
Wartość brutto na 31.12.2022	1 235	1 590	156	349	376	35	3 741
Umorzenie
Umorzenie na 01.01.2022	629	1 430	156	261	-	-	2 476
Amortyzacja (z tytułu)	153	78	-	35	-	-	266
- bieżącej amortyzacji	153	60	-	35	-	-	248
- różnic kursowych	-	18	-	-	-	-	18
Umorzenie na 31.12.2022	782	1 508	156	296	-	-	2 742
Utrata wartości
Odpisy z tyt. utraty wartości na 01.01.2022	-	-	-	-	-	-	-
Odpisy z tyt. utraty wartości na 31.12.2022	-	-	-	-	-	-	-
Wartość netto na 31.12.2022	453	82	-	53	376	35	999
Wartość początkowa
Wartość brutto na 01.01.2023	1 235	1 590	156	349	376	35	3 741
Zwiększenia (z tytułu)	36	17	1	6	164	27	251
- przyjęcia zadań inwest.	36	17	1	6	-	-	60
- nakładów inwest.	-	-	-	-	164	27	191
Zmniejszenia (z tytułu)	1 168	1 104	155	213	510	31	3 181
- sprzedaży i likwidacji	252	1 000	-	-	22	-	1 274
- oddania zadań inwest.	-	-	-	-	36	24	60
- wyłączenie z konsolidacji	-	-	1	-	-	3	4
- różnic kursowych	-	47	-	-	-	4	51
- sprzedaż ZCP	916	57	154	213	452	-	1 792
Wartość brutto na 31.12.2023	103	503	2	142	30	31	811
Umorzenie
Umorzenie na 01.01.2023	782	1 508	156	296	-	-	2 742
Amortyzacja (z tytułu)	(684)	(1 047)	(154)	(160)	-	-	(2 045)
- bieżącej amortyzacji	84	22	-	28	-	-	134
- umorz.sprzed. i likwid.	(253)	(1 000)	-	-	-	-	(1 253)
- różnice kursowe	-	(42)	-	-	-	-	(42)
- sprzedaż ZCP	(515)	(27)	(154)	(188)	-	-	(884)
Umorzenie na 31.12.2023	98	461	2	136	-	-	697
Utrata wartości
Odpisy z tyt. utraty wartości na 01.01.2023	-	-	-	-	-	-	-

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Odpisy z tyt. utraty wartości na 31.12.2023	-	-	-	-	-	-	-
Wartość netto na 31.12.2023	5	42	-	6	30	31	114
Okres amortyzacji	do 5 lat	od 2 do 15 lat	do 5 lat	do 5 lat	X	X


AMORTYZACJA WARTOŚCI NIEMATERIALNYCH, ODNIESIONA W:	2023*	2022*
Koszty sprzedaży	113	158
Koszty ogólnego zarządu	21	90
Amortyzacja wartości niematerialnych, razem	134	248

* łącznie z kosztami zakwalifikowanymi jako działalność przeznaczona do sprzedaży

W obydwu prezentowanych okresach:

- Grupa Kapitałowa nie posiadała wartości niematerialnych, do których miała ograniczony tytuł prawny,

- nie występowały zobowiązania umowne do nabycia w przyszłości wartości niematerialnych.

Spadek wartości pozycji wartości niematerialnych wynika ze sprzedaży zakończonych oraz trwających prac rozwojowych w ramach transakcji sprzedaży ZCP .

9.2 Rzeczowe aktywa trwałe

Zasady rachunkowości

Za rzeczowe aktywa trwałe Grupa uznaje środki trwałe spełniające następujące kryteria:

- utrzymywane w celu wykorzystania w działalności operacyjnej Grupy,

- wykorzystywane przez czas dłuższy niż jeden rok,

- istnieje prawdopodobieństwo, iż Grupa uzyska w przyszłości korzyści ekonomiczne,

- ich wartość można określić w sposób wiarygodny.

Na dzień początkowego ujęcia rzeczowe aktywa trwałe wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Koszt wymiany części składowych maszyn i urządzeń w momencie poniesienia jest aktywowany, jeśli spełnione są kryteria rozpoznania.

Amortyzację wylicza się dla środków trwałych podlegających amortyzacji, przez oszacowany okres ich użytkowania, przy zastosowaniu metody liniowej wg okresów zaprezentowanych w nocie poniżej z wyjątkiem używanych środków trwałych, dla których okres amortyzacji jest ustalany indywidualnie. Grunty oraz środki trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji.

Podstawą naliczania amortyzacji jest wartość początkowa pomniejszona o wartość rezydualną oraz odpisy z tytułu utraty wartości.

Odpisów z tytułu utraty wartości dokonuje się do poziomu wartości odzyskiwanej, jeżeli wartość bilansowa danego środka trwałego (lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego on należy) jest wyższa od jego oszacowanej wartości odzyskiwanej.

Okres amortyzacji oraz wartość końcowa podlegają weryfikacji co najmniej raz w roku.

Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży / likwidacji lub zaprzestania użytkowania środków trwałych są określane jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży, a wartością netto tych środków powiększonej o ewentualne koszty ich sprzedaży i ujmowane

w pozostałe koszty operacyjne sprawozdania z wyniku.

Koszty remontu związane z bieżącą obsługą obciążają koszty okresu, w którym zostały poniesione.

Środki trwałe w budowie są wykazywane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych o ewentualne odpisy

z tytułu utraty wartości.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Koszty finansowania zewnętrznego

Koszty finansowania zewnętrznego są kapitalizowane jako część kosztu wytworzenia rzeczowych aktywów trwałych, nieruchomości inwestycyjnych oraz wartości niematerialnych. Na koszty finansowania zewnętrznego składają się odsetki wyliczone przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, obciążenia finansowe z tytułu umów z tytułu prawa do użytkowania aktywów oraz różnice kursowe powstające w związku z finansowaniem zewnętrznym do wysokości odpowiadającej korekcie kosztu odsetek.


RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE	urządzenia techniczne i maszyny	środki transportu	inne środki trwałe	środki trwałe w budowie	Rzeczowe aktywa trwałe, razem
Wartość netto na 01.01.2022	36	2	2	-	40
Wartość początkowa
Wartość brutto na 01.01.2022	171	248	133	-	552
Zwiększenia (z tytułu)	3	65	-	3	71
- przyjęcia zadań inwest.	3	-	-	-	3
- nakładów inwestycyjnych	-	-	-	3	3
- inne	-	65		-	65
Zmniejszenia (z tytułu)	-	56	-	3	59
- sprzedaży i likwidacji	-	56	-	-	56
- oddania zadań inwest.	-	-	-	3	3
Wartość brutto na 31.12.2022	174	257	133	-	564
Umorzenie
Umorzenie na 01.01.2022	135	246	131	-	512
Amortyzacja (z tytułu)	14	(12)	2	-	4
- bieżącej amortyzacji	14	-	-	-	14
- umorz.sprzed. i likwid.	-	(56)	-	-	(56)
- inne	-	44	2	-	46
Umorzenie na 31.12.2022	149	234	133	-	516
Utrata wartości
Odpisy z tyt. utraty wartości na 01.01.2022	-	-	-	-	-
Odpisy z tyt. utraty wartości na 31.12.2022	-	-	-	-	-
Wartość netto na 31.12.2022	25	23	-	-	48
Wartość początkowa
Wartość brutto na 01.01.2023	174	257	133	-	564
Zwiększenia (z tytułu)	44	-	50	94	188
- przyjęcia zadań inwest.	44	-	50	-	94
- nakładów inwestycyjnych	-	-	-	94	94
Zmniejszenia (z tytułu)	173	257	114	94	638
- sprzedaży i likwidacji	42	135	-	-	177
- oddania zadań inwest.	-	-	-	94	94
- sprzedaż ZCP	131	122	114	-	367
Wartość brutto na 31.12.2023	45	-	69	-	114
Umorzenie
Umorzenie na 01.01.2023	149	234	133	-	516
Amortyzacja (z tytułu)	(137)	(234)	(111)	-	(482)
- bieżącej amortyzacji	8	13	3	-	24
- umorz.sprzed. i likwid.	(42)	(134)	-	-	(176)
- sprzedaż ZCP	(103)	(113)	(114)	-	(330)
Umorzenie na 31.12.2023	12	-	22	-	34
Utrata wartości
Odpisy z tyt. utraty wartości na 01.01.2023	-	-	-	-	-
Odpisy z tyt. utraty wartości na 31.12.2023	-	-	-	-	-
Wartość netto na 31.12.2023	33	-	47	-	80
Okres amortyzacji	od 7 do 10 lat	od 6 do 7 lat	od 5 do 7 lat	X

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


AMORTYZACJA RZECZOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH, ODNIESIONA W:	2023*	2022*
Koszty sprzedaży	24	4
Koszty ogólnego zarządu	-	10
Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych, razem	24	14

* łącznie z kosztami zakwalifikowanymi jako działalność przeznaczona do sprzedaży

W obydwu prezentowanych okresach:

- nie występują zobowiązania umowne związane z nabyciem w przyszłości środków trwałych,

- w kwocie amortyzacji dokonanej za okres objęty sprawozdaniem finansowym nie ma amortyzacji stanowiącej część ceny nabycia lub kosztu wytworzenia innych aktywów,

- Grupa nie skapitalizowała kosztów finansowania zewnętrznego.

ŚRODKI TRWAŁE W BUDOWIEnie są amortyzowane, ale corocznie testowane pod kątem utraty wartości.

Na dzień 31 grudnia 2023 r . oraz 31 grudnia 2022 r. Grupa nie wykazywała żadnych środków trwałych w budowie, w związku z tym nie przeprowadzała testów na utratę wartości środków trwałych w budowie.

9.3 Prawo do użytkowania aktywów

Zasady rachunkowości

Na początku umowy Grupa ocenia, czy umowa jest leasingiem, czy zawiera leasing. Umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Grupa ocenia ponownie, czy umowa jest leasingiem lub czy zawiera leasing tylko wtedy, gdy warunki umowy ulegną zmianie. Aby ocenić, czy umową przekazuje się prawo sprawowania kontroli nad użytkowaniem danego składnika aktywów przez dany okres, Grupa ocenia, czy przez cały okres użytkowania klient dysponuje łącznie następującymi prawami:

prawem do uzyskania zasadniczo wszystkich korzyści ekonomicznych z użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów, oraz

prawem do kierowania użytkowaniem zidentyfikowanego składnika aktywów.

Data rozpoczęcie leasingu to data, w której leasingodawca udostępnia bazowy składnik aktywów, czyli taki który stanowi przedmiot leasingu i w przypadku którego leasingodawca zapewnił leasingobiorcy prawo do użytkowania tego składnika aktywów, do użytkowania przez leasingobiorcę.

Grupa jako leasingodawca

Grupa ujmuje aktywa oddane w leasing finansowy w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej i prezentuje je jako należności w kwocie równej inwestycji leasingowej netto. W ramach leasingu finansowego następuje przekazanie przez Grupę zasadniczo całego ryzyka i pożytków związanych z tytułem prawnym, w związku z czym należne opłaty leasingowe Grupa traktuje jako spłaty należności głównej i przychody finansowe, które są dla niej zwrotem zainwestowanych środków i wynagrodzeniem za świadczone usługi.

Umowy leasingowe niebędące umowami leasingu finansowego są traktowane jak leasing operacyjny. Płatności z tytułu zawartych przez Grupę umów leasingu operacyjnego ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu liniowo przez okres trwania leasingu.

Grupa jako leasingobiorca

W dacie rozpoczęcia ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu prawa do użytkowania aktywów (leasingu).

W dacie rozpoczęcia Grupa wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania według kosztu obejmującego kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu skorygowaną o wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe, wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez Grupę, oraz szacunek kosztów, które mają zostać poniesione przez Grupę w związku z demontażem i usunięciem bazowego składnika aktywów, przeprowadzeniem renowacji miejsca, w którym się znajdował, lub przeprowadzeniem renowacji bazowego składnika aktywów do stanu wymaganego przez warunki leasingu.

Okres leasingu szacuje się na dzień rozpoczęcia leasingu.

Umowa na czas nieokreślony traktowania jest jako umowa z opcją wielokrotnego przedłużenia. Ocena takiej opcji podlega obowiązkowo aktualizacji tylko w przypadku zajścia istotnego zdarzenia lub istotnej zmiany w okolicznościach, które pozostają pod kontrolą Grupy i mają wpływ na to, czy można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca skorzysta z opcji, która nie została wcześniej uwzględniona w ustaleniach dotyczących okresu leasingu, lub że nie skorzysta z opcji, która została uwzględniona w tych ustaleniach. Przykładami znaczących zdarzeń lub zmian w okolicznościach są:

- istotne inwestycje w przedmiocie leasingu, których nie przewidziano w dacie rozpoczęcia,

- znaczącą modyfikację lub dostosowanie bazowego składnika aktywów, których nie spodziewano się w dacie rozpoczęcia,

- rozpoczęcie subleasingu bazowego składnika aktywów przez okres dłuższy niż wcześniej określony okres leasingu oraz

- decyzję biznesową podjętą przez Grupę, która ma bezpośrednie znaczenie w kontekście skorzystania lub nieskorzystania z opcji (np. decyzję o przedłużeniu leasingu składnika aktywów komplementarnych, o zbyciu alternatywnego składnika aktywów lub zbyciu spółki, w której wykorzystuje się składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania).

Po początkowym ujęciu Grupa wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania według kosztu pomniejszonego o odpisy amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości oraz skorygowanego w rezultacie ewentualnej aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu. Składniki aktywów z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową od daty rozpoczęcia leasingu do końca okresu obowiązywania umowy.

W dacie rozpoczęcia Grupa wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe dyskontuje się z zastosowaniem stopy procentowej leasingu, a jeżeli stopy tej nie można łatwo ustalić, za pomocą krańcowej stopy procentowej Grupy.

W dacie rozpoczęcia opłaty leasingowe zawarte w wycenie zobowiązania z tytułu leasingu obejmują:

stałe opłaty leasingowe pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe;

zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, wycenione początkowo z zastosowaniem tego indeksu lub tej stawki zgodnie z ich wartością w dacie rozpoczęcia;

kwoty, których zapłaty przez Grupę oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej;

cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że Grupa skorzysta z tej opcji;

kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano, że Grupa może skorzystać z opcji wypowiedzenia leasingu.

Po dacie rozpoczęcia Grupa wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu poprzez:

zwiększenie wartości bilansowej w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu leasingu;

zmniejszenie wartości bilansowej w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych;

zaktualizowanie wyceny wartości bilansowej w celu uwzględnienia ponownej oceny lub zmiany leasingu, lub w celu uwzględnienia zaktualizowanych zasadniczo stałych opłat leasingowych.

Po dacie rozpoczęcia, o ile koszty te nie zostały uwzględnione w wartości bilansowej innego składnika aktywów, Grupa ujmuje w zysku lub stracie za okres sprawozdawczy zarówno:

odsetki od zobowiązania z tytułu leasingu;

zmienne opłaty leasingowe nieuwzględnione w wycenie zobowiązania z tytułu leasingu w okresie, w którym ma miejsce zdarzenie lub zachodzi warunek, które uruchamiają te płatności.

Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów (leasingu) prezentowane są oddzielnie od innych zobowiązań, w podziale na zobowiązania krótkoterminowe i długoterminowe.

W przypadku leasingów krótkoterminowych oraz leasingów, w ramach których bazowy składnik aktywów ma niską wartość, Grupa ujmuje opłaty leasingowe jako koszty metodą liniową w trakcie okresu leasingu.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Używane na podstawie umów leasingu finansowego środki trwałe podlegają amortyzacji według zasad stosowanych dla własnych składników majątku. Jeżeli brak jest pewności, że po zakończeniu umowy leasingu Grupa otrzyma prawo własności, aktywa są amortyzowane w okresie krótszym spośród okresu leasingu i okresu użytkowania.

Sprawozdanie z sytuacji finansowej zawiera oddzielną pozycję „Aktywów z tytułu prawa do użytkowania”, która obejmuje następujące aktywa według klas:


PRAWO DO UŻYTKOWANIA AKTYWÓW	budynki, lokale i budowle	środki transportu	Prawo do użytkowania aktywów, razem
Wartość początkowa
Wartość brutto na 01.01.2022	1 303	204	1 507
Zwiększenia (z tytułu)	1	-	1
- inne	1	-	1
Zmniejszenia (z tytułu)	-	65	65
- inne	-	65	65
Wartość brutto na 31.12.2022	1 304	139	1 443
Umorzenie
Umorzenie na 01.01.2022	667	72	739
Amortyzacja (z tytułu)	239	15	254
- bieżącej amortyzacji	239	60	299
- inne	-	(45)	(45)
Umorzenie na 31.12.2022	906	87	993
Utrata wartości
Odpisy z tyt. utraty wartości na 01.01.2022	-	-	-
Odpisy z tyt. utraty wartości na 31.12.2022	-	-	-
Wartość netto na 31.12.2022	398	52	450
Wartość początkowa
Wartość brutto na 01.01.2023	1 304	139	1 443
Zwiększenia (z tytułu)	194	-	194
- przyjęcia w leasing	194	-	194
Zmniejszenia (z tytułu)	1 304	45	1 349
- zakończenia umów leasingu, najmu	1 304	23	1 327
- sprzedaż ZCP	-	22	22
Wartość brutto na 31.12.2023	194	94	288
Umorzenie
Umorzenie na 01.01.2023	906	87	993
Amortyzacja (z tytułu)	(887)	5	(882)
- bieżącej amortyzacji	139	28	167
- umorz. zakończonych umów leasingu, najmu	(1 026)	(23)	(1 049)
Umorzenie na 31.12.2023	19	92	111
Utrata wartości
Odpisy z tyt. utraty wartości na 01.01.2023	-	-	-
Odpisy z tyt. utraty wartości na 31.12.2023	-	-	-
Wartość netto na 31.12.2023	175	2	177
Okres amortyzacji	od 20 do 40 lat	od 6 do 7 lat

AMORTYZACJA PRAWA DO UŻYTKOWANIA AKTYWÓW, ODNIESIONA W:

2023*

2022*

Koszty sprzedaży

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Koszty ogólnego zarządu		165	239
Amortyzacja prawa do użytkowania aktywów, razem		167	299

* łącznie z kosztami zakwalifikowanymi jako działalność przeznaczona do sprzedaży

9.4 Należności długoterminowe


	31.12.2023	31.12.2022
Należności oraz rozliczenia międzyokresowe długoterminowe netto:	48	165
Kaucje wpłacone	20	108
Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów, w tym:	28	57
- opłaty za zgłoszone patenty	16	51
- pozostałe	12	6
Należności oraz rozliczenia międzyokresowe długoterminowe brutto, razem	48	165

9.5 Aktywa przeznaczone do sprzedaży oraz działalność zaniechana

Zasady rachunkowości

Aktywa trwałe i grupy aktywów netto klasyfikowane są jako przeznaczone do zbycia, jeżeli jest wysoce prawdopodobne, że ich wartość bilansowa będzie odzyskana w wyniku transakcji sprzedaży a nie w wyniku ich dalszego użytkowania. Warunek ten uznaje się za spełniony wyłącznie gdy wystąpienie transakcji sprzedaży jest bardzo prawdopodobne, a składnik aktywów (lub grupa aktywów netto przeznaczonych do zbycia) jest dostępny w swoim obecnym stanie do natychmiastowej sprzedaży. Klasyfikacja składnika aktywów jako przeznaczonego do zbycia zakłada zamiar spółki do zakończenia transakcji sprzedaży w ciągu roku od daty zmiany klasyfikacji. Wycena aktywów trwałych przeznaczonych do zbycia następuje w kwocie niższej z jego wartości bilansowej

i wartości godziwej pomniejszonej o koszty zbycia. Składniki aktywów trwałych przeznaczonych do zbycia nie są amortyzowane.

W dniu 25 maja 2023 roku Pharmena S.A. zawarła z Laboratorio Genové S.A. z siedzibą w Barcelonie warunkową (na warunkach nie odbiegających od rynkowych) umowę inwestycyjną dotyczącą sprzedaży 100% udziałów spółki zależnej Dermena Lab Sp. z o.o. (poprzednio Pharmena Sp. z o.o.) za cenę 20 tys. zł oraz sprzedaży zorganizowanej części przedsiębiorstwa dotyczącej działalności dermokosmetycznej za pośrednictwem spółki Dermena Lab sp. z o.o. za cenę początkową w kwocie 41 700 tys. zł wyliczoną w oparciu o dane finansowe na dzień 31 maja 2023 r. Ostateczne umowy zostały podpisane w dniu 29 czerwca 2023 r. Zgodnie z podpisanymi umowami, prawa do udziałów spółki Dermena Lab Sp. z o.o. przeszły na Laboratorio Genové S.A. 29 czerwca 2023 r., natomiast prawa i obowiązki dotyczące zorganizowanej części przedsiębiorstwa przeszły na Dermena Lab Sp. z o.o. od dnia 1 lipca 2023 r. W dniu 30 października 2023 r. została podpisana umowa ustalająca ostateczną cenę zbycia zorganizowanej części przedsiębiorstwa dotyczącej działalności dermokosmetycznej. Ostateczna cena została ustalona na kwotę 43 457 tys. zł i była wyższa o kwotę 1 757 tys. zł w stosunku do ceny początkowej.

Poniżej przedstawiono kalkulację wyniku transakcji zbycia zorganizowanej części przedsiębiorstwa ujętą bezpośrednio w skonsolidowanym sprawozdaniu z wyniku:


Data zbycia	01.07.2023
Cena sprzedaży, w tym:	43 457
- przychód zrealizowany w dniu 01.07.2023 r.	41 700
- przychód z tytułu korekty ceny sprzedaży	1 757

Aktywa netto związane ze sprzedażą zorganizowanej części przedsiębiorstwa	6 344

Wynik na sprzedaży zorganizowanej części przedsiębiorstwa ujęty w sprawozdaniu skonsolidowanym	37 113

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Działalność dermokosmetyczna spółki Pharmena S.A. została zakwalifikowana jako działalność przeznaczona do sprzedaży. Zgodnie z MSSF 5 Spółka przekształciła informacje dotyczące działalności przeznaczonej do sprzedaży w sprawozdaniu z wyniku za 2022 rok w taki sposób, aby ujawnienia te odnosiły się do wszystkich działalności, które zostały przeznaczone do sprzedaży.

W celu zachowania porównywalności przedstawionych sprawozdań finansowych, poniżej zaprezentowane zostało sprawozdanie z wyniku w taki sposób jakby działalność dermokosmetyczna Pharmena S.A. nie była zakwalifikowana jako działalność przeznaczona do sprzedaży.

Sprawozdanie z wyniku:


	2023	2022
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży	9 837	19 022
Koszt własny sprzedaży	(3 994)	(8 687)
Zysk (strata) ze sprzedaży	5 843	10 335
Koszty sprzedaży	(4 287)	(7 317)
Koszty ogólnego zarządu	(3 588)	(3 225)
Pozostałe przychody operacyjne	37 218	13
Pozostałe koszty operacyjne	(346)	(314)
Zysk ze sprzedaży udziałów	31	-
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	34 871	(508)
Przychody finansowe	563	-
Koszty finansowe	(578)	(904)
Zysk (strata) brutto	34 856	(1 412)
Podatek dochodowy	(5 908)	(204)
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej	28 948	(1 616)

Działalność zaniechana i przeznaczona do sprzedaży
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej i przeznaczonej do sprzedaży	-	-

Zysk (strata) netto ogółem	28 948	(1 616)
Przypadający:
Akcjonariuszom Spółki Dominującej	28 941	(1 570)
Akcjonariuszom niekontrolującym	7	(46)

Sprawozdanie z wyniku za 2023 i 2022 rok działalności dermokosmetycznej zaklasyfikowane do działalności przeznaczonej do sprzedaży:


	2023	2022
Przychody ze sprzedaży	9 537	18 723
Koszt własny sprzedaży	(3 694)	(8 479)
Zysk (strata) ze sprzedaży	5 843	10 244
Koszty sprzedaży	(3 912)	(6 702)
Koszty ogólnego zarządu	-	-
Pozostałe przychody operacyjne	-	-
Pozostałe koszty operacyjne	-	-
Zysk ze sprzedaży udziałów	-	-
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	1 931	3 542
Przychody finansowe	-	-
Koszty finansowe	-	-

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Zysk (strata) brutto	1 931	3 542
Podatek dochodowy	-	-
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej i przeznaczonej do sprzedaży	1 931	3 542

CZĘŚĆ 10 KAPITAŁ OBROTOWY

10.1 Zapasy

Zasady rachunkowości

Zapasy są wyceniane według ceny nabycia lub w koszcie wytworzenia nie wyższym, niż cena sprzedaży netto.

Grupa na bieżąco dokonuje weryfikacji towarów pod kątem zmniejszenia wartości handlowej.

Rabaty otrzymane od dostawców są ujmowane w okresie, którego dotyczą, jako korekta kosztu własnego sprzedaży w przypadku gdy dotyczą towaru sprzedanego.

Rozchód zapasów wyceniany jest w drodze szczegółowej identyfikacji cen. W pierwszej kolejności rozchodowane są zapasy

z najkrótszym terminem ważności oraz leki rozchodowane według szczegółowych kryteriów określonych w zamówieniu (seria, data ważności lub regulaminy promocji).

Grupa dokonuje odpisów aktualizujących wartość towarów w przypadku zbliżającego się upływu terminu ważności

z uwzględnieniem okresu ich zalegania, a także w związku z ostrożną wyceną do ceny sprzedaży netto. Odpisy aktualizujące ujmowane są w koszcie własnym sprzedaży. Odwrócenie odpisów następuje w przypadku sprzedaży towarów i ujmowane jest jako zmniejszenie kosztu okresu, w którym sprzedaż miała miejsce.


	31.12.2023	31.12.2022
Materiały	423	832
Towary	22	3 731
Zapasy netto, razem	445	4 563
Odpisy aktualizujące:	1	68
Materiały	1	46
Towary	-	22
Zapasy brutto, razem	446	4 631


ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ ZAPASÓW	2023	2022
Stan na początek okresu	68	507
Zwiększenia	-	24
- utworzenie	-	23
- inne	-	1
Zmniejszenia	67	463
- rozwiązanie	22	463
- wykorzystanie	45	-
Stan odpisów aktualizujących wartość zapasów na koniec okresu	1	68

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

10.2 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Zasady rachunkowości

Grupa do wyceny aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie stosuje metodę efektywnej stopy procentowej. Należności z tytułu dostaw i usług po początkowym ujęciu wycenia się w wysokości zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty wartości, przy czym należności z tytułu dostaw

i usług z datą zapadalności poniżej 12 miesięcy od dnia powstania (tj. niezawierające elementu finansowania) nie podlegają dyskontowaniu i są wyceniane w wartości nominalnej.

Utrata wartości aktywów finansowych (należności)

MSSF 9 wprowadził nowe podejście do szacowania utraty wartości aktywów finansowych wycenianych według zamortyzowanego kosztu lub w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Model utraty wartości bazuje na kalkulacji strat oczekiwanych.

Najistotniejszą pozycją aktywów finansowych w sprawozdaniu finansowym Spółki, która podlega nowym zasadom kalkulacji oczekiwanych strat kredytowych są należności handlowe z tytułu dostaw i usług.

Grupa do wyznaczania odpisów z tytułu utraty wartości stosuje model uproszczony. W modelu uproszczonym Grupa nie monitoruje zmian poziomu ryzyka kredytowego w trakcie życia instrumentu oraz szacuje oczekiwaną stratę kredytową w horyzoncie do terminu zapadalności instrumentu. W szczególności, za zdarzenie niewypłacalności Grupa uznaje brak wywiązania się

z zobowiązania przez kontrahenta po upływie 90 dni od dnia wymagalności należności. Dla celów oszacowania oczekiwanej straty kredytowej Grupa wykorzystuje matrycę rezerw oszacowaną na podstawie historycznych poziomów spłacalności.

Do kalkulacji oczekiwanej straty kredytowej Grupa wyznacza parametr prawdopodobieństwa nieściągalności należności oszacowany na podstawie analizy ilości niespłaconych faktur w okresie ostatnich trzech lat, oraz wskaźnik niewykonania zobowiązań oszacowany na podstawie wartości niespłaconych faktur w okresie ostatnich trzech lat. Oczekiwana strata kredytowa jest kalkulowana w momencie ujęcia należności w sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz jest aktualizowana na każdy kolejny dzień kończący okres sprawozdawczy, w zależności od ilości dni przeterminowania danej należności.

Pozostałe należności obejmują w szczególności zaliczki przekazane z tytułu przyszłych zakupów rzeczowych aktywów trwałych, wartości niematerialnych oraz zapasów.

Zaliczki są prezentowane zgodnie z charakterem aktywów do jakich się odnoszą. Jako aktywa niepieniężne zaliczki nie podlegają dyskontowaniu.

Należności budżetowe prezentowane są w ramach należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności, z wyjątkiem należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych, które stanowią w sprawozdaniu z sytuacji finansowej odrębną pozycję.

Kwoty utworzonych odpisów aktualizujących wartość należności prezentowane są w sprawozdaniu z wyniku w pozostałych kosztach operacyjnych.

Wartość krótkoterminowych należności i pożyczek ujęta w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jest zbliżona do ich wartości godziwej.

Grupa zgodnie z zapisami MSR 1 punkt 55, w sprawozdaniu z sytuacji finansowej prezentuje także dodatkowe pozycje - pozostałe aktywa.

Pozostałe aktywa obejmują pozycje przypadające do rozliczenia w okresach przyszłych.

Realizacja pozostałych aktywów krótkoterminowych nastąpi w ciągu dwunastu miesięcy po dniu bilansowym.

Pozycje te spełniają definicje aktywa, zdefiniowane w Założeniach Koncepcyjnych dotyczących MSSF wydanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (IASB).

Pozostałe aktywa wyceniane są w cenie nabycia.


NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG KRÓTKOTERMINOWE ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI	31.12.2023	31.12.2022
Z tytułu dostaw i usług	127	2 925
Z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń społecznych i zdrowotnych oraz innych świadczeń (bez podatku dochodowego)	343	213
Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów, w tym:	145	294

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

- ubezpieczenia majątkowe	26	62
- opłaty za zgłoszone patenty	34	175
- pozostałe	85	57
Pozostałe należności, w tym:	33	383
- należności oddane do faktoringu	-	237
- inne	33	146
Należności oraz rozliczenia międzyokresowe krótkoterminowe netto, razem	648	3 815
Odpisy aktualizujące wartość należności	3	61
Należności oraz rozliczenia międzyokresowe krótkoterminowe brutto, razem	651	3 876

Średni okres spłacania należności z tytułu dostaw i usług związany z normalnym tokiem sprzedaży wynosi 14 - 60 dni.

Po upływie tych terminów Grupa nalicza odsetki w wysokości ustawowej od kwoty zadłużenia w przypadku, gdy Zarząd jednostki podejmie decyzję o ich dochodzeniu.


ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWYCH	2023	2022
Stan na początek okresu	61	30
Zwiększenia	3	31
- utworzenie	3	31
Zmniejszenia	61	-
- rozwiązanie	7	-
- wykorzystanie	54	-
Stan odpisów aktualizujących wartość należności krótkoterminowych na koniec okresu	3	61


WIEKOWANIE NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG PRZETERMINOWANYCH NIEOBJĘTYCH ODPISEM AKTUALIZUJĄCYM	31.12.2023	31.12.2022
do 1 miesiąca	-	94
powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy	-	40
powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy	83	3
powyżej 6 miesięcy do 1 roku	-	18
powyżej 1 roku	12	6
Należności z tytułu dostaw i usług przeterminowane nieobjęte odpisem aktualizującym, razem	95	161

10.3 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe

Zasady rachunkowości

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług wykazywane są w kwocie wymagającej zapłaty.

Pozostałe zobowiązania obejmują w szczególności zobowiązania wobec urzędu skarbowego z tytułu podatku od towarów i usług oraz zobowiązania z tytułu otrzymanych zaliczek, które będą rozliczone poprzez dostawę towarów, usług lub środków trwałych. Pozostałe zobowiązania niefinansowe ujmowane są w kwocie wymagającej zapłaty.

Przychody przyszłych okresów oraz rozliczenia międzyokresowe dotyczą ściśle określonych świadczeń na rzecz jednostki, lecz jeszcze niestanowiących zobowiązania, lub prawdopodobnych kosztów, których kwota lub data powstania nie są jeszcze znane. Czas i sposób rozliczeń są uzasadnione charakterem rozliczanych kosztów z zachowaniem ostrożnej wyceny.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE	31.12.2023	31.12.2022
Z tytułu dostaw i usług	759	7 319
Z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń społecznych i zdrowotnych oraz innych świadczeń (bez podatku dochodowego)	99	308
Z tytułu wynagrodzeń	67	253
Pozostałe, w tym:	171	59
- inne	171	59
Bierne rozliczenia międzyokresowe kosztów:	581	1 049
- niewykorzystane urlopy wypoczynkowe	84	129
- wynagrodzenia premiowe, odprawy	-	318
- koszty wykonanych a niefakturowanych usług	2	240
- koszty wypłat wynagrodzeń dla twórców	462	318
- pozostałe	33	44
Zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe krótkoterminowe, razem	1 677	8 988

CZĘŚĆ 11 POZOSTAŁE AKTYWA ORAZ ZOBOWIĄZANIA

11.1 Rezerwy

Zasady rachunkowości

Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na jednostkach Grupy ciąży istniejący obowiązek wynikający ze zdarzeń przeszłych,

a prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania.

Rezerwy tworzone są w wysokości stanowiącej najbardziej właściwy szacunek nakładów niezbędnych do wypełnienia obecnego obowiązku na dzień bilansowy. Jeżeli skutek zmian wartości pieniądza w czasie jest istotny, kwota rezerwy odpowiada bieżącej wartości nakładów, które według oczekiwań będą niezbędne do wypełnienia obowiązku.


ZMIANA STANU REZERW W 2023	Tytuły rezerw		Razem
	Świadczenia pracownicze	Przyszłe zobowiązania
Stan na początek okresu	21	45	66
Zwiększenia	-	-	-
Zmniejszenia	-	45	45
- inne	-	45	45
Stan na koniec okresu	21	-	21
- długoterminowe	21	-	21


ZMIANA STANU REZERW W 2022	Tytuły rezerw		Razem
	Świadczenia pracownicze	Przyszłe zobowiązania
Stan na początek okresu	24	-	24
Zwiększenia	-	45	45
- inne	-	45	45
Zmniejszenia	3	-	3
- aktualizacja wyceny	3	-	3
Stan na koniec okresu	21	45	66

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

- długoterminowe		16	45	61
- krótkoterminowe		5	-	5

11.2 Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych

Zasady rachunkowości

Wysokość rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych ustalana jest przy zastosowaniu metod aktuarialnych przez niezależnego aktuariusza na koniec roku obrotowego i odnoszona w ciężar kosztów operacyjnych dotyczących kosztów ogólnego zarządu, kosztów sprzedaży i kosztu własnego sprzedaży w sposób umożliwiający rozłożenie kosztów tych świadczeń przez cały okres zatrudnienia pracowników w spółkach Grupy. Zyski i straty aktuarialne z tyt. świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia odnoszone są do innych całkowitych dochodów. Grupa nie tworzy odrębnego funduszu gromadzącego wpłaty na te świadczenia. Rezerwy na świadczenia pracownicze prezentowane są w pozycjach rezerw długo i krótkoterminowych.

Grupa co roku przeprowadza wycenę aktuarialną wartości bieżącej przyszłych zobowiązań. Wartość bieżąca zobowiązań z tytułu świadczeń, kosztów bieżącego zatrudnienia oraz kosztów przeszłego zatrudnienia ustalone zostały przy użyciu metody prognozowanych uprawnień jednostkowych.


	31.12.2023	31.12.2022
Główne założenia przyjęte przez aktuariusza
- stopa dyskontowa	5,35%	7,33%
- przewidywany wzrost wynagrodzeń
01-01-2023 - 31-12-2023	-	10,80%
01-01-2024 - 31-12-2024	9,00%	7,60%
01-01-2025 - 31-12-2025	6,50%	5,90%
01-01-2026 - 31-12-2026	3,90%	3,50%
01-01-2027 i dalej (w każdym roku)	3,90%	3,50%
- stopa mobilności
dla pracowników zatrudnionych na umowach na czas nieokreślony	13,30%	13,10%
dla pracowników zatrudnionych na umowach czasowych	17,50%	18,20%
Wielkości wykazane w sprawozdaniu z wyniku	7	4
- koszty zatrudnienia ujęte w kosztach ogólnego zarządu	7	4
Wielkości rozpoznane w całkowitych dochodach	8	6
Wielkości ujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej	21	21
- rezerwy długoterminowe	21	16
- rezerwy krótkoterminowe	-	5


	31.12.2023	31.12.2022
Koszty bieżącego zatrudnienia	5	4
Odsetki od zobowiązania netto	1	1

Zmiana wartości zysków/strat aktuarialnych spowodowana jest zmianą założeń w zakresie stopy wzrostu dyskonta oraz wzrostu najniższych wynagrodzeń.

Do aktualizacji rezerwy na koniec bieżącego okresu przyjęto parametry na podstawie dostępnych prognoz inflacji, analizy wzrostu wskaźników cen i najniższego wynagrodzenia oraz przewidywanej rentowności długoterminowych obligacji skarbowych.

Analiza wrażliwości rezerw na świadczenia pracownicze według stanu na 31 grudnia 2023 r., na kluczowe parametry modelu aktuarialnego – przy pozostawieniu pozostałych parametrów bez zmian.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


Zmiana stopy dyskontowej	+ 0,5 p.p.	- 0,5 p.p.
Wpływ na wartość rezerwy	(1)	1

Zmiana przyjętego wskaźnika rotacji zatrudnienia	+ 1 p.p.	- 1 p.p.
Wpływ na wartość rezerwy	(1)	1

Zmiana przyjętego wskaźnika wzrostu wynagrodzeń	+ 1 p.p.	- 1 p.p.
Wpływ na wartość rezerwy	2	(2)

Analiza wrażliwości rezerw na świadczenia pracownicze według stanu na 31 grudnia 2022 r., na kluczowe parametry modelu aktuarialnego - przy pozostawieniu pozostałych parametrów bez zmian.


Zmiana stopy dyskontowej	+ 0,5 p.p.	- 0,5 p.p.
Wpływ na wartość rezerwy	(1)	1

Zmiana przyjętego wskaźnika rotacji zatrudnienia	+ 1 p.p.	- 1 p.p.
Wpływ na wartość rezerwy	(1)	1

Zmiana przyjętego wskaźnika wzrostu wynagrodzeń	+ 1 p.p.	- 1 p.p.
Wpływ na wartość rezerwy	2	(2)

Profil przewidywanych kwot przepływów pieniężnych w najbliższych latach, w podziale na odpowiednie świadczenia. Wartości te uwzględniają nominalne kwoty wypłat oraz prawdopodobieństwa ich wystąpienia.


	Odprawy emerytalne	Odprawy rentowe
Rok 6 i później	76	1


KOSZTY ZATRUDNIENIA	2023	2022
Wynagrodzenia	2 330	3 220
Składki na ubezpieczenia społeczne	380	505
Inne świadczenia pracownicze	86	139
Koszty zatrudnienia, razem	2 796	3 864

Różnica pomiędzy wartością kosztów zatrudnienia zaprezentowanych powyżej, a kosztami pracowniczymi zaprezentowanymi

w nocie 3.2 wynika z odmiennego ujęcia kosztów w obu notach.

W nocie 3.2 prezentowane są koszty w układzie rodzajowym poniesione w danym okresie sprawozdawczym, a w nocie wyżej

w układzie kalkulacyjnym dotyczące danego okresu.

CZĘŚĆ 12 POZOSTAŁE NOTY

12.1 Zobowiązania warunkowe oraz aktywa nieujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Zasady rachunkowości

Za zobowiązania warunkowe Grupa uznaje potencjalny przyszły obowiązek wykonania świadczeń, których istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub braku wystąpienia jednego lub wielu niepewnych przyszłych zdarzeń nieobjętych całkowitą kontrolą spółek Grupy oraz obecny obowiązek, którego nie ujęto w sprawozdaniu finansowym

z powodu braku prawdopodobieństwa konieczności wydatkowania środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne w celu wypełnienia tego obowiązku lub w przypadku, gdy kwoty zobowiązania nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie. W oparciu

o analizy i prognozy, Grupa określiła na koniec okresu sprawozdawczego prawdopodobieństwo zapłaty kwot wynikających

z zobowiązań warunkowych jako niskie.

W zobowiązaniach warunkowych Grupa wykazuje:

- potencjalne zobowiązanie wobec byłych większościowych akcjonariuszy spółki zależnej Cortria Corporation w wysokości 79 952 tys. zł (na dzień 31 grudnia 2022 r. 89 437 tys. zł), związane z potencjalnym wylicencjonowaniem, rozwojem, rejestracją leku, a także opłaty ze sprzedaży produktu, finansowane z dochodów uzyskanych z tego tytułu. Wysokość potencjalnego zobowiązania została oszacowana jako procent oczekiwanych zysków z komercjalizacji projektu po jego zakończeniu;

- zobowiązania warunkowe w postaci zabezpieczeń wynikające z umów kredytowych i pożyczek.


	31.12.2023	31.12.2022
Zobowiązania warunkowe	79 952	98 398
- zapłata warunkowa za akcje spółki zależnej	79 952	89 437
- zabezpieczenie kredytu bankowego - cesja należności DOZ S.A. DIRECT Sp.k.	-	1 961
- zabezpieczenie kredytu bankowego - zastaw rejestrowy na zapasach	-	4 000
- zabezpieczenie kredytu bankowego - weksel własny	-	2 000
- zabezpieczenie pożyczki płynnościowej PFR - podporządkowanie wierzytelności pożyczkowych Pelion wierzytelnościom PFR	-	850
- zabezpieczenie pożyczki płynnościowej PFR - podporządkowanie wierzytelności pożyczkowych członków kluczowej kadry zarządzającej i nadzorującej wierzytelnościom PFR	-	150
Środki trwałe	152	164
- używane na podstawie umowy najmu	152	164

Wartości pozycji aktywów, zobowiązań warunkowych oraz innych zobowiązań nieujętych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej ustalone zostały na podstawie szacunków.

Na dzień 31 grudnia 2023 r. Grupa użytkuje na podstawie umowy najmu krótkoterminowego lokal, w którym prowadzi działalność spółka zależna. Umowa najmu nie spełnia definicji leasingu według MSSF 16. Grupa nie jest w stanie wiarygodnie oszacować wartość użytkowanego lokalu.

Poza ujętymi w sprawozdaniu finansowym, w Grupie nie występują inne zobowiązania warunkowe oraz nieujęte zobowiązania wynikające z zawartych umów.

12.2 Nota objaśniająca do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych

Struktura środków pieniężnych przyjętych do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych znajduje się w nocie 4.6.

Dodatkowe informacje do wybranych pozycji skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych


	31.12.2023	31.12.2022
Zmiana stanu zapasów zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej	4 118	(1 101)

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Zmiana stanu zapasów zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych	4 118	(1 101)

Zmiana stanu należności zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej	3 284	(503)
- wyłączenie z konsolidacji	(22)	-
Zmiana stanu należności zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych	3 262	(503)

Zmiana stanu zobowiązań zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej	(17 465)	3 099
- zmiana stanu zobowiązań finansowych	9 631	(706)
- zmiana stanu zobowiązań z tytułu prawa do użytkowania aktywów	329	272
- zmiana stanu zobowiązań inwestycyjnych	53	-
- zmiana stanu zobowiązań z tytułu podatku dochodowego	149	(7)
- wyłączenie z konsolidacji	3 322	-
- zmiana stanu zobowiązań z tytułu faktoringu	(1 081)	1 081
- pozostałe	25	(36)
Zmiana stanu zobowiązań zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych	(5 037)	3 703

Inne korekty netto wykazane w części operacyjnej skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych	1 939	3 549
- zyski (straty) aktuarialne z tyt. świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia	8	7
- wynik brutto działalności przeznaczonej do sprzedaży	1 931	3 542

Inne wpływy/wydatki finansowe netto wykazane w części finansowej skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych	(310)	(188)
- finansowanie wierzytelności	(238)	(74)
- koszty poręczeń dotyczące finansowania	(72)	(114)

12.3 Zysk (strata) na akcję

Zasady rachunkowości

Zysk (strata) netto na akcję jest obliczony poprzez podzielenie zysku (straty) netto za dany okres przez średnią ważoną liczbę akcji w danym okresie. Średnioważona liczba akcji została obliczona jako średnia arytmetyczna liczby akcji na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie.

Zysk (strata) rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku (straty) za rok przypadającego dla akcjonariuszy spółki dominującej przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu roku powiększoną o średnią ważoną liczbę akcji zwykłych, które byłyby wyemitowane przy zamianie wszystkich rozwadniających potencjalnych akcji zwykłych na akcje zwykłe.


	2023	2022
Średnia ważona liczba akcji zwykłych	11 137 758	11 137 758
Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych	11 137 758	11 137 758

Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej	27 010	(5 112)
- podstawowy zysk na akcję	2,43	(0,46)
- rozwodniony zysk na akcję	2,43	(0,46)

Zysk (strata) netto z działalności przeznaczonej do sprzedaży	1 931	3 542
- podstawowy zysk na akcję	0,17	0,32

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

- rozwodniony zysk na akcję	0,17	0,32

Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej i przeznaczonej do sprzedaży	28 941	(1 570)
- podstawowy	2,60	(0,14)
- rozwodniony	2,60	(0,14)

12.4Płatność w formie akcji

Zasady rachunkowości

Spółka Dominująca, w stosunku do Pharmena S.A. - Pelion S.A. prowadzi programy, w ramach których członkom kadry kierowniczej przyznawane są niezbywalne opcje na akcje. Osobami uprawnionymi do udziału w programie są wskazani przez Radę Nadzorczą członkowie Zarządu Pelion S.A. i inne osoby ze ścisłego kierownictwa Grupy.

Koszt transakcji rozliczanych z osobami uprawnionymi jest wyceniany przez odniesienie do wartości godziwej na dzień przyznania praw. Wartość godziwa ustalana jest w oparciu o model wyceny opcji na akcje Blacka-Scholes. Przy wycenie programu rozliczanego w instrumentach kapitałowych uwzględniane są rynkowe warunki nabycia uprawnień (związane z ceną akcji Spółki Dominującej) oraz warunki inne niż warunki nabycia uprawnień.

Koszt transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych jest ujmowany wraz z odpowiadającym mu wzrostem wartości kapitału własnego w okresie, w którym spełnione zostały warunki dotyczące wyników i świadczenia pracy, kończącym się w dniu, w którym osoby uprawnione zdobędą pełne uprawnienia do świadczeń.

W obydwu prezentowanych okresach, w Grupie Pharmena nie występowały programy płatności w formie akcji.

Program opcji managerskich prowadzony przez Spółkę Dominującą wyższego szczebla - Pelion S.A. nie ma wpływu na sprawozdanie skonsolidowane Grupy Pharmena.

12.5 Dywidendy wypłacone

W obydwu prezentowanych w sprawozdaniu finansowym okresach, Spółka Dominująca nie wypłacała dywidendy.

W dniu 13 czerwca 2023 r. Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki Pharmena S.A. podjęło uchwałę o pokryciu straty za 2022 r. w całości zyskami z lat przyszłych, w związku z tym w 2023 roku dywidenda za rok 2022 nie była wypłacana.

12.6 Transakcje z podmiotami powiązanymi

Transakcje pomiędzy jednostką dominującą Pharmena S.A. oraz wszystkimi podmiotami powiązanymi objętymi procesem konsolidacji zostały wyeliminowane w trakcie konsolidacji i nie wykazano ich w niniejszej nocie.

Spółki Grupy Pharmena zgodnie z najlepszą wiedzą i przekonaniem nie zawierały pomiędzy sobą istotnych transakcji na warunkach innych niż rynkowe. Sprzedaże na rzecz oraz zakupy od podmiotów powiązanych dokonywane były na warunkach nieodbiegających od warunków rynkowych.

W prezentowanym okresie kluczowy personel kierowniczy Pharmena S.A. nie zawierał istotnych transakcji z pomiotami powiązanymi z Grupy Pharmena.

Transakcje Grupy z podmiotami powiązanymi obejmują transakcje ze:

spółkami wchodzącymi w skład Grupy Pelion,

członkami kluczowej kadry zarządzającej i nadzorującej oraz bliskimi członkami ich rodzin,

zarządem oraz organem nadzorującym (wynagrodzenia) – nota 12.7.

W oparciu o zapisy MSSF 10 B86, transakcje pomiędzy Spółką Dominującą a jej spółkami zależnymi Cortria Corporation, Menavitin GmbH w likwidacji i Dermena Lab Sp. z o.o. podlegały eliminacji w skonsolidowanym sprawozdaniu.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


PRZYCHODY OD PODMIOTÓW POWIĄZANYCH	2023	2022
Podmioty z Grupy Pelion	2 087	4 311
ePRUF S.A. w Łodzi	-	12
DOZ S.A. DIRECT Sp. komandytowa w Łodzi	538	1 412
PHARMAPOINT S.A. w Łodzi*	-	(9)
Polska Grupa Farmaceutyczna S.A. w Łodzi	1 305	1 871
Natura Sp. z o.o. w Łodzi	85	49
Medezin Sp. z o.o. w Łodzi	108	274
PHAREA LAB B.V. w Amsterdamie	-	702
PHARMALINK Sp. z o.o. w Łodzi	51	-
	2 087	4 311

* Ujemna kwota w okresie porównywalnym (9) tys. zł spowodowana jest wystawieniem FV korygujących zmniejszających kwotę przychodów.


ZAKUP OD PODMIOTÓW POWIĄZANYCH	2023	2022
Podmioty z Grupy Pelion	974	1 430
Pelion S.A. w Łodzi	197	274
DOZ S.A. w Warszawie	127	431
PHARMALINK Sp. z o.o. w Łodzi	162	326
Business Support Solution S.A. w Łodzi	286	261
DOZ.PL Sp. z o.o. w Łodzi	-	54
Polska Grupa Farmaceutyczna S.A. w Łodzi	34	41
Natura Sp. z o.o. w Łodzi	-	5
Farmaceo Sp. z o.o. w Łodzi	110	36
BSS TAX Wiśniewski S.K.A. w Łodzi	58	2
Członkowie kluczowej kadry zarządzającej i nadzorującej oraz bliscy członkowie ich rodzin	7	12
	981	1 442


NALEŻNOŚCI OD PODMIOTÓW POWIĄZANYCH	31.12.2023	31.12.2022
Podmioty z Grupy Pelion	13	1 482
DOZ S.A. DIRECT Sp. komandytowa w Łodzi	-	789
Polska Grupa Farmaceutyczna S.A. w Łodzi	-	626
Natura Sp. z o.o. w Łodzi	13	-
Medezin Sp. z o.o. w Łodzi	-	67
	13	1 482


ZOBOWIĄZANIA WOBEC PODMIOTÓW POWIĄZANYCH	31.12.2023	31.12.2022
Podmioty z Grupy Pelion	23	619
Pelion S.A. w Łodzi	1	34
Pharmalink Sp. z o.o. w Łodzi	1	72
Business Support Solution S.A. w Łodzi	12	64
DOZ S.A. w Warszawie	-	172
Polska Grupa Farmaceutyczna S.A. w Łodzi	-	16
Farmaceo Sp. z o.o. w Łodzi*	-	241
PHARMAPOINT S.A. w Łodzi	-	4
Natura Sp. z o.o. w Łodzi	-	14
BSS TAX Wiśniewski S.K.A. w Łodzi	9	2
	23	619

* Na 31.12.2023 r. zobowiązań z tytułu finansowania wierzytelności brak (na 31.12.2022 r. - 238 tys zł).

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej


ZOBOWIĄZANIA Z TYT. POŻYCZEK, CASH POOLINGU I FAKTORINGU WOBEC PODMIOTÓW POWIĄZANYCH	31.12.2023	31.12.2022
Podmioty z Grupy Pelion	-	1 906
Pelion S.A. w Łodzi	-	1 906
Członkowie kluczowej kadry zarządzającej i nadzorującej oraz bliscy członkowie ich rodzin	-	160
	-	2 066

Transakcje z podmiotami powiązanymi zostały zawarte na warunkach rynkowych.

Spółki Grupy nie przeprowadzały innych niż opisane wyżej transakcji z członkami kluczowej kadry zarządzającej i nadzorującej oraz bliskimi członkami ich rodzin.

12.7 Wynagrodzenie członków kluczowego personelu kierowniczego

Jako kluczowy personel kierowniczy Grupa traktuje członków Zarządu oraz Rady Nadzorczej Spółki Dominującej.

Wartość wynagrodzeń wypłaconych należnych i potencjalnie należnych dla osób zarządzających i nadzorujących w roku 2023 wynosiła:

Członków Zarządu 1 126 tys. zł (2022 r. - 480 tys. zł)


Konrad Palka	Prezes Zarządu	780 tys. zł	(2022 r. - 300 tys. zł)
Marzena Wieczorkowska	Wiceprezes Zarządu	346 tys. zł	(2022 r. - 180 tys. zł)

Rady Nadzorczej 106 tys. zł (2022 r. - 130 tys. zł)


Jerzy Gębicki	Przewodniczący Rady Nadzorczej	23 tys. zł	(2022 r. - 28 tys. zł)
Jacek Dauenhauer	Członek Rady Nadzorczej	17 tys. zł	(2022 r. - 21 tys. zł)
Agnieszka Dziki	Członek Rady Nadzorczej	17 tys. zł	(2022 r. - 21 tys. zł)
Anna Janicka	Członek Rady Nadzorczej	19 tys. zł	(2022 r. - 24 tys. zł)
Zbigniew Molenda	Członek Rady Nadzorczej	15 tys. zł	(2022 r. - 18 tys. zł)
Jacek Szwajcowski	Członek Rady Nadzorczej	15 tys. zł	(2022 r. - 18 tys. zł)

Grupa nie posiada żadnych zobowiązań wynikających z emerytur i świadczeń o podobnym charakterze dla byłych członków Zarządu i Rady Nadzorczej lub zobowiązań zaciągniętych w związku z tymi emeryturami.

12.8 Zatrudnienie w Grupie

Przeciętne zatrudnienie w 2023 roku w Grupie Pharmena wynosiło 15 osób, w 2022 roku 24 osoby.

12.9 Wybór biegłego rewidenta oraz wynagrodzenie podmiotu badającego sprawozdanie finansowe

W dniu 11 maja 2023 roku Rada Nadzorcza Pharmena S.A. podjęła decyzję o wyborze KPW Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (90-350), ul. Tymienieckiego 25c/410jako firmę audytorską uprawnioną do badania i przeglądu (jednostkowych i skonsolidowanych) sprawozdań finansowych za lata 2023 - 2024. Umowa z audytorem została podpisana 20 czerwca 2023 r. Pharmena nie korzystała wcześniej z usług KPW Audyt Sp. z o.o. w zakresie badania sprawozdań finansowych. Wynagrodzenie wynikające z umowy z tytułu badania i przeglądu sprawozdań finansowych za rok 2023 wynosi netto 25 tys. zł, za rok 2022 wynagrodzenie dla audytora wyniosło 44 tys. zł ((podmiotem uprawnionym do badania i przeglądu (jednostkowych i skonsolidowanych) sprawozdań finansowych za rok 2022 był PKF Consult Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. z siedzibą w Warszawie, ul. Orzycka 6, lok. 1B).

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

12.10 Zdarzenia po dacie bilansowej

11 stycznia 2024 r. Pharmena S.A. rozpoczęła współpracę z Amazon w zakresie sprzedaży suplementów diety na platformach e-commerce Amazon. Spółka Dominująca rozpoczęła proces wprowadzenia produktów na platformy Amazon w Europie. Planowana dostępność produktów na platformach, to drugi kwartał 2024 r. W opinii Zarządu Pharmena S.A. współpraca w zakresie sprzedaży suplementów diety może mieć w ciągu kilku najbliższych lat istotny wpływ na przychody Spółki. Rynkiem referencyjnym dla suplementów diety Endotelio są produkty przeciwstarzeniowe z grupy Nicotinamide Adenine Dinucleotide (NAD). Według raportu Global Market Insights wartość globalnego rynku NAD dla suplementów diety szacowana jest na blisko 200 mln USD w 2021 r., w 2030 r. osiągnie ponad 500 mln USD z CAGR 13%.

W dniu 14 lutego 2024 roku Pharmena S.A. podpisała aneks do umowy dystrybucyjnej z dnia 15 grudnia 2022 r. z Longevity Lunch Lab. LLC na sprzedaż suplementów diety zawierających cząsteczkę 1-MNA pod marką Endotelio. W ramach zawartej umowy Pharmena S.A. udzieliła wyłącznej dystrybucji na rynki Stanów Zjednoczonych, Kanady i Meksyku. Podpisany aneks rozszerza zakres wyłącznej dystrybucji o rynki Australii oraz Nowej Zelandii. Pozostałe warunki umowy nie uległy zmianie.

Grupa Pharmena

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2023

w tys. zł, chyba że wskazano inaczej

Podpisy Członków Zarządu Pharmena S.A.

Konrad Palka Prezes Zarządu

Marzena Wieczorkowska Wiceprezes Zarządu

Podpis osoby sporządzającej skonsolidowane sprawozdanie finansowe

Aleksandra Jaraczewska Dyrektor ds. Konsolidacji i Polityki Rachunkowości Business Support Solution S.A.

Łódź, 29.02.2024 r.