Aeon Hokkaido Corporation (7512) Q2 2027 Earnings Call Transcript

代表としま役社長の小寺博之でございます 本日はご対応中のところご出席いただきまして誠にありがとうございます それでは本日の決算発表の内容についてご説明いたします 本日は2026年度上期の業績と重点取り組み 2026年度下期の取り組み業績予測についてご説明した後 最後に皆様からご質問をお受けしたいと考えております よろしくお願いいたします まず2026年度上期の業績をご説明いたします 2026年度上期の業績は増収減益となりました まず売上高は1882億6300万円となり 前年同期に比べて23億1600万円増加いたしました 前年同期比は101. 2%となり 前年に続き過去最高を更新しました 利益面では、営業総利益は前年並みの水準を確保しました 一方、利益貢献度の高い医療部門の販売が苦戦したことに加え 価格競争力の確保に伴いアラリースが低下したことなどから 利益は想定を下回りました この結果、営業利益は15億1700万円、前年同期費61. 6%となりました 経常利益は13億円、前年同期費57. 0%となり いずれも減益となりました また中間準利益は計画していた特別損失を計上したことなどから 8500万となり減益となりました 続いて売上高を客数客単価の観点から分解してご説明いたします 売上高が伸長したのは客数客単価がともに伸長したためです 客数は100. 2%と前年同期の99. 8%から回復をいたしました 客単価を101. 7%と伸長しておりますが その内訳を見ますと 1点単価が102. 9%と上昇を続けている一方 買い上げ点数は大容量まとめ買い商品の需要増などにより 98. 8%とやや減少しております こうした需要の変化に対応すべく まとめ買いニーズに応じた売り場構築や 価格政策また館の魅力向上といった取り組みを進めてまいりました その結果として売上高は前年を上回る水準を達成することができました 続いて営業利益の減益要因についてご説明します まず売上総利益ですが 化学競争力確保と医療品の不振によるアラリースの低下により 売上総利益率が前年同期比-0. 3ポイント 24. 7%から24. 4%へと低下しました 結果として売上総利益は前年同期と比較すると マイナス5200万円となりテナント収入等でプラスしたものの 営業総利益は前年同期差プラス1億9100万円にとどまりました 半管費については中等情勢の悪化による先行不透明感を考慮し 各項目を厳格に管理した結果経費構造の見直しや 生産性向上の効果もあり想定以上に抑制することができ プラス11億円の増加にとどめることができました 売上総利益の伸び悩みを半管費のコントロールだけでは 補い切れず減益となりました 続いて半管費の詳細になります 半管費合計では567億700万円で 前年同期費102. 0%と増加しましたが 計画費では98. 3%と見込みを大きく下回る水準に 抑えました 人件費は262億6800万円 前年同期費103. 0%となり 賃上げと 人材教育投資によるもので 人事生産性は既存店で103. 9%と 向上し 投資の成果が出ております 反則費は62億8400万円 前年同期費 98. 4%でした ポイント反則やテレビCM の費用対効果の精査により削減 しました海外情勢の悪化を早期に 織り込み計画を前倒しで見直した 結果半間費を計画内で抑制できました 続いて各業態の売上状況について ご説明いたします各業態ともに 売上が伸長しましたまずgms事業 は売上高1029億4600万円前年同期比 101. 6%となりました第二四半期は 猛暑日の減少により、夏物関連商品の販売が悩み、前年並みとなりましたが、 上期トータルでは前年同期を上回る結果となっております。 次に、SM事業は売上高548億8,800万円、前年同期100. 6%となり、 各市販機ともに安定に推移しております。 食品を中心とした日常需要を着実に取り込めていることが、 安定した新調につながっております。 DS事業は、売上高336億7,900万円、前年登記103. 0%と、産業単位の中で最も高い伸長率となりました 節約志向を背景とした需要の取り組みがしっかりできております 続いて、商品ラインの別の既存店売上状況についてご説明いたします 医療は96. 1%と苦戦しております 第1四半期は前年並みで推移しておりましたが 第2四半期は夏物医療がのきなみ苦戦したことで 92. 9%と落ち込みました 引き続き立て直しが急務と認識しております 食品は101. 7%と安定した身長を維持しております PB商品の化学凍結が来店・購買の下支えとなっており 安定した推移となっています 売上構成費82. 4%と全体の大部分を占める食品が顕著であることは 全体業績を支える大きな柱となっています 住居余暇は103. 8%とサングラインの中で最も高い伸長率となりました 第一試案期はゲーム関連の駆け込み需要などで大きく伸長しました 第二試案期はアジアンコスメが顕著に推移しましたが 反動源の影響や空調・シングなどの需要が落ち着き 98. 6%とやや減少しております 引き続き食品の強みを生かしつつ 医療の立て直しに注力してまいります 続きまして、2026年度上期の取組をご説明いたします 2026年度より2030年度に向けた中期経営計画をスタートいたしました 初年度は朝鮮の年と位置づけ 各業態の進化、商品本位の改革、強固な事業基盤の構築の3つを重点に取り組みを進めております 紙機においては、この3つの取り組みに沿って 北海道の暮らしに寄り添いながら成長を続ける取り組みに着手してまいりました 当社は変化するお客様のニーズや厳しさを増す経営環境に対応し 地域で選ばれ続けるために各業態の進化を進めております DS業態では、買えば買うほど安さが分かるを追求し、セールスの強化と商品開発を進めました セールス面では、現場主導の店長推しの一品を展開強化しました 前店の店長が商品を選び、その魅力を理解した上で、自信と責任を持ってお客様に販売することを意識して取り組みました 2年目を迎えて取り組みが浸透し 対象商品の売上高は前年同期比137. 4%となりました また最大のセールス企画ザビッグデイにおいて 訴求商品を明確にし商品や展開方法を進化させました その結果売上高は前年同期比106. 8%となりました 商品面では中食需要の拡大を受け 弁当の開発に注力をいたしました 商品力と開配のスピードを高め、弁当カテゴリーは前年同期比109. 1%と伸長し、DS事業全体の成長に貢献しました 続いて、SM業態の取り組みについてご説明します 当社は地域特性に応じた新たなフォーマットの展開を進めています 7月にリニューアルしたマックスバリュー共和店では、ルーラルリッチにおける店舗モデルの構築に取り組みました 差別化を図るべく地場や産地にこだわった食材など 高負荷価値商品の品揃えを広げ その結果売上高は前年同期比123. 2%となりました また競争が激しいエリアでは 価格競争力を高めた新たなSMフォーマットへの展開を進めています 1店舗で実験を行い 生鮮・総材・冷凍食品の品揃えを拡充するとともに 効率的な店舗運営に取り組みました 前年同期比120. 2%と伸長しましたが 課題も見えてきたため 実験で明らかになった課題を 下記の取り組みに反映してまいります 続いてGMS業態の取り組みについてご説明します 地域のお客様のニーズに応じた 売り場作りを進めるとともに 専門性とワンストップショッピングの利便性を高め 総合業態の進化に取り組みました 館全体の魅力向上に向けて 直営と専門店の連携を強化しました イオン浅井川西店では 買い物から遊びまで楽しめる キズリパブリックの新設など 他世代が長時間過ごせる 滞在型モールへのリニューアルを行いました 食品では畜産売り場に平ケースを導入し 新たな商品提案を行ったほか 生鮮食品の総在化を進め 差別化を図りました また商業施設の撤退などにより お買い物環境が厳しさを増している地域も多いことから 当社では専門性の高い売り場づくりを強化し 地域のお客様のお買い物ニーズにお応えできるよう努めました 続いてデベロッパー事業における 館の魅力向上と店舗アセットの有効活用についてご説明します 上木屋49店舗が新規開店し そのうち北海道初出店が2店舗 地域初出店3店舗となりました 若い世代に人気の生活雑貨など新たなテナントを誘致し 継続的な来店につなげました また店舗を地域の交流拠点として活用する取り組みを継続しており 文化・芸術の発表や地域イベントなど 様々な活動の場として活用いただいています さらに人気キャラクターや作品と連動したポップアップストアも展開し 集客と収入の両立を図っています 次に、商品本位の改革として、食品では、価格と価値の両面から、お客様に選ばれるお店となるべく、各施策を推進しました 価格面では、購入頻度の高い商品を中心に、安い値や今週のスメ品として価格を訴求し、物価高騰の中で来店同期の創出に取り組みました また、トップバリューにおいては、価格凍結の実施とともに、各種メディアを通じたPRを実施した結果、ベストプライスの売上は、前年同期比107. 2%となりました 価値を追求した取り組みでは、独自商品の開発展開を強化し、7月に発売した同産鶏胸肉の本気の塩唐揚げは、従来の本気の唐揚げと併売し、唐揚げカテゴリーの売上拡大に貢献しました 売上高は前年同期比129%となっています 次に医療住居予感においては 成長領域商品の拡大に取り組みました 医療では健康需要を背景に新調する リカバリーウェアEXセリアントを展開いたしました また話題性のある商品として Fビレッジの人気マスコット Fタンのグッズを販売いたしました 当社とチームの本拠地である エスコンフィールドのショップ限定での販売で 来店のきっかけにつながっております 従業家ではドラッグストアとの差別化を図り アジアンコスメの展開店舗と品揃えを拡大しました さらにシールやゲーム機といったトレンド商品の品揃えを充実させ お客様に認知いただくことで来店のきっかけにつなげました 強固な事業基盤の構築に向けてプロセスセンターを活用し 価値・鮮度の高い商品のご提供に努めました 6月にはイオン石狩プロセスセンターの設備を増強しました 飲食設備の新設やフライヤーの増設、衛生加工設備の拡充を進め 供給領域の拡大と安全・安心への取り組みを強化しています また7月にはマイクロプロセスセンターを新たに開設し 既存店舗を活用した供給を開始いたしました イオン札幌西町店から8店舗へお弁当を供給したほか マックスバリュー発散部南駅前店からも 2店舗へ切り身などを供給しています 今後も供給詐欺店舗を順次拡大してまいります また当社では北海道のどこにお住まいでも 身近にお買い物いただける環境づくりを進めています ネットスーパーネットで楽宅便では 7月から手売りと焼きしりとの配送を開始いたしました これにより離島を含む道内全世帯への商品を お届けできる体制が整い、道内のどこにお住まいでも ご利用いただけるようになりました また、地域のニーズに応じた無人店舗の展開を進め 紙機には3店舗をオープンしました 店舗で製造した出来立て総材も品揃いし 利便性の向上に取り組んでおります 次に、生産性向上の取り組みをご説明いたします 業務効率化を通じて、労働力不足やコスト上昇への 対応を進めています 自動発注システムは、前期の実験を経て本格導入し、デイリー部門の97店舗で稼働しております 発注に係る人事を約5割削減できております 今後は、運用課題の解決を進め、対象カテゴリーと店舗の拡大につなげます その他の取り組みといたしましては、スマホレジの導入を推進し、展開店舗は18店舗になりました レジ待ち時間削減に加え、新たなお買い物体験として定直しつつあります セルフレジは95%を超える店舗に、電子棚札は80%を超える店舗に導入済みとなっています 業務効率化で創出した時間を接客などに活用し、店舗の生産性向上を図ってまいります 強固な事業基盤の構築向けた取り組みとして 顧客体験の向上を目指す I-ONの活用についてご説明します I-ONの会員数は約88万人に達し 同民の約6人に1人にご登録いただいております 同内有数の情報接点として 店舗ごとのセールスやキャンペーン情報を タイムリーに発信するとともに アプリ限定クーポンなどを通じて 来店を促進しています 従来の紙のチラシから お客様に必要な情報をお届けするアプリへと 着実に軸足を移しています 新規顧客の獲得に向けては 新規会員限定クーポンの配信や SNSを活用した積極的なPRを行っております 既存のお客様には 会員限定クーポンの配信や スモホレジの店舗拡大による 利便性の向上に取り組んでいます また、抽選応募イベントにも活用し、当社ならではの顧客体験の提供を進めています 次に、サステナブル経営の推進に向けた地域・お客様とともに進める環境・社会貢献活動についても重要と捉え、取り組みを進めております 医療品回収では、今年3月に回収店舗と品目を拡大しました 回収店舗数は33店舗から36店舗へ 回収量は約12,800kgとなり 前年比較で3倍を超えました 販売するだけではなく 医療品の回収拠点としての役割も広げています 回収した医療品は服から服への再生や 店舗の内装材などへアップサイクルしていく予定になっています また、イオン幸せの黄色いレシートキャンペーンでは お客様とともに地域貢献を進めるという活動の原点を 改めて大切にし、取り組みを強化しています これらの活動を通じて地域とのつながりを深め 今後も継続して取り組んでまいります 続きまして、26年度下期の取り組みをご説明します 各業態の進化について、DS業態の取り組みをご説明します まず10月には、今後の発展が期待される 千歳新店をオープンします これまでご指示いただいていた品揃えをベースに 新たな取り組みも随所に取り入れ 買えば買うほど安さが分かるという DSのコンセプトに新たな価値を加えてまいります また業態転換では9月11日に GMSからDSへ転換したビッグアツベス店がオープンしました 証券の広いGMSからの転換であることに加え 広大な駐車場を備えていることもあり オープン初日から多くのお客様にご来店いただきました その結果、当社のDS店舗として 1、2社台の売上高の過去最高を記録し 現在も好調に推移しています デリカでは引き続き強い単品の開発を進めてまいります 勘弁さや時短へのニーズを背景に デリカの需要が拡大する中 商品開発力の向上が当社DSの売上を支えております 有名店監修の商品に加え 新店では米飯・寿司類の新商品を投入し 紙機に続いてデリカをさらに強化してまいります 次にSM業態の取り組みについてご説明します 新たな業態モデルとして マックスバリュートマコマイシミズ店をオープンしました オープン後は大きく売上を伸ばしていますが 実験店舗で得られた課題や 成功事例を生かし、新商品や地場商品を導入するとともに 生鮮・冷食の品揃えを拡充し、畜産では大容量の商品を強化しました デリカでは、お客様が好きな商品を好きなだけ選べる バラ売り商品の品揃えを大幅に拡充しました さらに、業務の効率化を進めるとともに 新たなマネジメント体制の構築と働き方の見直しにも取り組んでいます また全体の取り組みとして販売計画を明確にした新たな取り組み 店長の太鼓板や火曜市感謝デーなどの高齢セールスを強化し 売上の最大化とお客様の拡大を図ります お客様の多様なニーズに応える売り場づくりと 店舗準備を徹底し収益拡大につなげてまいります 次にGMS業態の進化についてご説明します 総合業態のさらなる進化に向け強い色に取り組み GMSならではの品揃いを実現してまいります 基幹店としてイオン札幌平岡店を10月17日にリニューアルオープンをいたします こだわり商品の価値訴求と生鮮デリカの構成アップで ここで買いたいと思っていただける売り場を目指します もう一つは客層の拡大です 好きが集まる場所を構築し 推し活や大人向けの売り場など 大人も夢中になるカルチャーの総合ショップへ進化をさせます 若年層向けの売り場作りも併せて行い これまでにない客層の皆様に 足を運んでいただける店を目指してまいります 次にデベロッパー事業の取り組みについてご説明します 館の魅力向上に向け店舗アセットを活用した 新たな価値創造に取り組みます 新たな顧客の獲得に向け話題性の高いキャラクターや ポップアップストアを積極的に導入しました イオンモーラ西川西では9月から約1ヶ月間の間 ディズニーのポップアップストアを開催いたしました エリア内にオフィシャルショップがないこともあり 多くのお客様にご来店いただき非常に好調に推移いたしました また地域交流の場として店舗を活用していただくべく 学生が活躍できる場の創出や 地域住民全体のワークショップを実施するなど 地域交流の場作りにも取り組んでいます 今後も施設の魅力を高め 集客と地域のにぎわいにつなげてまいります 続きまして商品本位の改革についてご説明いたします 食品においては下木は上木に築いてきた 価格への信頼を土台に 即食・時短・勘弁への対応を強化してまいります また、水産や畜産といった生鮮の総在化を図り 生鮮部門だからご提供できる価値のある商品を品揃えします 科学面では、ベストプライスの科学政策を継続し 競争力のある商品を重点的に展開することで お客様の暮らしを引き続き支えてまいります 科学の安心感に便利さや選ぶ楽しさを加え 食品売り場の魅力を高めることで 買い上げ点数と客単価の向上につなげてまいります 次に医療住居予感の取り組みについてご説明します 北海道の厳しい冬からお客様をお守りするため 価格と機能の両面でイオンならではの商品を展開いたします 高熱費の負担が大きい北海道の暮らしを踏まえ イオンのスケールメリットを生かした商品を お求めやすい価格でご提供します 1000円ジーンズや1000円フリースといった 手に取りやすい商品をしっかりとPRし展開することで お客様のご期待にお答えをします また冬を快適に過ごしていただくため 滑りにくさを高めたクリフメイヤーの冬靴など 機能性に優れた商品も品揃いいたします 今後も地域ニーズに応える商品を通じて お客様の暮らしを支えてまいります 次に事業基盤の強化に向けた プロセスセンターの機能拡大についてご説明します 小型店舗に中心に高鮮度商品の供給を進めています お弁等はマイバスケットを含む20店舗へ 水産商品は5店舗へ 供給を拡大しお刺身や生魚など取扱い商品も広げています プロセスセンターからの商品供給により 店舗での加工業務を効率化し 従業員が売り場作りや積極など 他の業務に取り組める環境を整えます これにより売り場の出来栄え基準を高める 魅力ある売り場作りにつなげてまいります 最後に、業績予測になります 2026年度の業績見通しは、売上高3920億円、営業利益87億円、経常利益82億円、当期準利益30億円を見込んでおります 計画数値からの変更はございません 上木トレンドからの回復に向け、下木は発表させていただいた また、各業態の進化、商品本位の改革、強固な事業基盤の構築、この成長施策を着実に実行し、売上拡大と収益力向上の両立を図りながら、通期業績予想の達成に向けて取り組んでまいります。 最後に新たに設定した当社のパーパス 地域の皆様お一人お一人にとってのマイライフストアとして 北海道の暮らしに寄り添い地域とともに未来をつくる を基盤に成長を加速させてまいります 以上で説明を終了させていただきます 引き続きご指導ご便達賜りますようよろしくお願い申し上げます ありがとうございます